什么: | 2022财年第三季度财务业绩电话会议 | |||||||
何时: | 2022年5月2日(星期一) | |||||||
时间: | 5:00 p.m. ET | |||||||
现场通话: | (888) 357-3694, domestic (253)237-1137,国际 会议ID:8682742 | |||||||
重播: | (855) 859-2056, domestic (404)537-3406,国际 会议ID:8682742 | |||||||
网络直播: | http://investor.fabrinet.com/(现场直播和回放) |
(以千美元为单位,不包括股票数据和面值) | 3月25日, 2022 | 6月25日, 2021 | |||||||||
资产 | |||||||||||
流动资产 | |||||||||||
现金和现金等价物 | $ | 269,140 | $ | 302,969 | |||||||
短期投资 | 245,852 | 244,963 | |||||||||
应收贸易账款,扣除坏账准备后的净额分别为61美元和100美元 | 446,052 | 336,547 | |||||||||
合同资产 | 13,568 | 11,878 | |||||||||
盘存 | 452,638 | 422,133 | |||||||||
预付费用 | 13,729 | 11,398 | |||||||||
其他流动资产 | 29,169 | 22,619 | |||||||||
流动资产总额 | 1,470,148 | 1,352,507 | |||||||||
非流动资产 | |||||||||||
长期限制性现金 | 157 | 154 | |||||||||
财产、厂房和设备、净值 | 291,767 | 241,129 | |||||||||
无形资产,净值 | 3,593 | 4,371 | |||||||||
经营性使用权资产 | 4,790 | 6,699 | |||||||||
递延税项资产 | 9,171 | 9,428 | |||||||||
其他非流动资产 | 513 | 1,834 | |||||||||
非流动资产总额 | 309,991 | 263,615 | |||||||||
总资产 | $ | 1,780,139 | $ | 1,616,122 | |||||||
负债与股东权益 | |||||||||||
流动负债 | |||||||||||
长期借款、当期部分、净额 | $ | 12,156 | $ | 12,156 | |||||||
应付贸易帐款 | 402,581 | 346,555 | |||||||||
应付固定资产 | 14,060 | 19,206 | |||||||||
合同责任 | 1,923 | 1,680 | |||||||||
经营租赁负债,本期部分 | 2,593 | 2,593 | |||||||||
应付所得税 | 2,794 | 3,612 | |||||||||
应计工资、奖金和相关费用 | 21,396 | 20,464 | |||||||||
应计费用 | 21,144 | 17,134 | |||||||||
其他应付款 | 24,012 | 20,958 | |||||||||
流动负债总额 | 502,659 | 444,358 | |||||||||
非流动负债 | |||||||||||
长期借款,非流动部分,净额 | 18,241 | 27,358 | |||||||||
递延税项负债 | 5,771 | 5,107 | |||||||||
经营租赁负债,非流动部分 | 1,922 | 3,850 | |||||||||
遣散费负债 | 20,352 | 19,485 | |||||||||
其他非流动负债 | 2,467 | 3,444 | |||||||||
非流动负债总额 | 48,753 | 59,244 | |||||||||
总负债 | 551,412 | 503,602 | |||||||||
承付款和或有事项 | |||||||||||
股东权益 | |||||||||||
优先股(授权5,000,000股,面值0.01美元;截至2022年3月25日和2021年6月25日,没有发行和发行的股票) | — | — | |||||||||
普通股(5亿股授权股票,面值0.01美元;分别于2022年3月25日和2021年6月25日发行的39,039,725股和38,749,045股;以及分别于2022年3月25日和2021年6月25日发行的36,780,528股和36,765,456股) | 390 | 388 | |||||||||
额外实收资本 | 190,705 | 189,445 | |||||||||
减少:库存股(截至2022年3月25日和2021年6月25日分别为2,259,197股和1,985,589股) | (115,967) | (87,343) | |||||||||
累计其他综合收益(亏损) | (6,888) | (6,266) | |||||||||
留存收益 | 1,160,487 | 1,016,296 | |||||||||
股东权益总额 | 1,228,727 | 1,112,520 | |||||||||
总负债与股东权益 | $ | 1,780,139 | $ | 1,616,122 |
截至三个月 | 九个月结束 | ||||||||||||||||||||||
(单位为千美元,每股数据除外) | 3月25日, 2022 | 3月26日, 2021 | 3月25日, 2022 | 3月26日, 2021 | |||||||||||||||||||
收入 | $ | 564,395 | $ | 479,317 | $ | 1,674,350 | $ | 1,369,783 | |||||||||||||||
收入成本 | (493,702) | (422,539) | (1,470,689) | (1,209,504) | |||||||||||||||||||
毛利 | 70,693 | 56,778 | 203,661 | 160,279 | |||||||||||||||||||
销售、一般和行政费用 | (17,034) | (19,059) | (55,412) | (53,078) | |||||||||||||||||||
与裁员相关的费用 | — | (43) | (135) | (43) | |||||||||||||||||||
营业收入 | 53,659 | 37,676 | 148,114 | 107,158 | |||||||||||||||||||
利息收入 | 414 | 941 | 1,470 | 3,156 | |||||||||||||||||||
利息支出 | (73) | (282) | (347) | (798) | |||||||||||||||||||
净汇兑收益(亏损) | (410) | 629 | 998 | 224 | |||||||||||||||||||
其他收入(费用),净额 | (36) | 124 | (1,351) | 403 | |||||||||||||||||||
所得税前收入 | 53,554 | 39,088 | 148,884 | 110,143 | |||||||||||||||||||
所得税费用 | (2,893) | (1,595) | (4,693) | (4,215) | |||||||||||||||||||
净收入 | 50,661 | 37,493 | 144,191 | 105,928 | |||||||||||||||||||
其他综合收益(亏损),税后净额: | |||||||||||||||||||||||
可供出售证券未实现净收益(亏损)变动 | (2,455) | (570) | (3,615) | (937) | |||||||||||||||||||
衍生工具未实现净收益(亏损)变动 | 666 | (5,000) | 2,743 | (5,823) | |||||||||||||||||||
退休福利净额计划变动--先前服务费用 | 124 | 198 | 448 | 421 | |||||||||||||||||||
外币折算调整变动 | (34) | 90 | (198) | 547 | |||||||||||||||||||
扣除税后的其他综合收益(亏损)合计 | (1,699) | (5,282) | (622) | (5,792) | |||||||||||||||||||
综合净收益(亏损) | $ | 48,962 | $ | 32,211 | $ | 143,569 | $ | 100,136 | |||||||||||||||
每股收益 | |||||||||||||||||||||||
基本信息 | $ | 1.37 | $ | 1.02 | $ | 3.90 | $ | 2.87 | |||||||||||||||
稀释 | $ | 1.35 | $ | 1.00 | $ | 3.85 | $ | 2.82 | |||||||||||||||
加权-已发行普通股的平均数量(千股) | |||||||||||||||||||||||
基本信息 | 36,940 | 36,875 | 36,945 | 36,876 | |||||||||||||||||||
稀释 | 37,473 | 37,609 | 37,451 | 37,514 |
九个月结束 | |||||||||||
(单位:千美元) | 3月25日, 2022 | 3月26日, 2021 | |||||||||
经营活动的现金流 | |||||||||||
本期间的净收入 | $ | 144,191 | $ | 105,928 | |||||||
将净收入与业务活动提供的现金净额进行调整 | |||||||||||
折旧及摊销 | 28,907 | 26,781 | |||||||||
处置财产、厂房和设备的收益 | (175) | (24) | |||||||||
出售收益和可供出售证券的到期日 | (13) | (187) | |||||||||
投资折价摊销 | 3,038 | 1,479 | |||||||||
递延债务发行成本摊销 | 24 | 24 | |||||||||
坏账准备(冲销) | (39) | (317) | |||||||||
外币远期合约的汇率和公允价值未实现收益 | (1,422) | (825) | |||||||||
利率互换套期保值开始时公允价值摊销 | (736) | (1,009) | |||||||||
基于股份的薪酬 | 21,701 | 18,742 | |||||||||
递延所得税 | 563 | (382) | |||||||||
其他非现金费用 | 1,067 | (614) | |||||||||
经营性资产和负债的变动 | |||||||||||
应收贸易账款 | (109,334) | (36,437) | |||||||||
合同资产 | (1,690) | (3,874) | |||||||||
盘存 | (30,503) | (43,497) | |||||||||
其他流动资产和非流动资产 | (11,221) | (18,433) | |||||||||
应付贸易帐款 | 55,333 | 25,589 | |||||||||
合同责任 | 243 | (147) | |||||||||
应付所得税 | (872) | 911 | |||||||||
遣散费负债 | 1,883 | 2,204 | |||||||||
其他流动负债和非流动负债 | 6,952 | 3,404 | |||||||||
经营活动提供的净现金 | 107,897 | 79,316 | |||||||||
投资活动产生的现金流 | |||||||||||
购买短期投资 | (119,853) | (183,041) | |||||||||
出售短期投资所得收益 | 19,463 | 84,049 | |||||||||
短期投资到期收益 | 92,862 | 97,721 | |||||||||
购置房产、厂房和设备 | (75,327) | (33,269) | |||||||||
购买无形资产 | (592) | (1,912) | |||||||||
处置财产、厂房和设备所得收益 | 229 | 38 | |||||||||
用于投资活动的现金净额 | (83,218) | (36,414) | |||||||||
融资活动产生的现金流 | |||||||||||
偿还长期借款 | (9,141) | (9,141) | |||||||||
偿还融资租赁债务 | — | (100) | |||||||||
普通股回购 | (28,624) | (8,312) | |||||||||
与限售股单位股份净结算相关的预提税金 | (20,439) | (11,362) | |||||||||
用于融资活动的现金净额 | (58,204) | (28,915) | |||||||||
现金、现金等价物和限制性现金净增(减) | $ | (33,525) | $ | 13,987 | |||||||
现金、现金等价物和限制性现金的变动 | |||||||||||
期初现金、现金等价物和限制性现金 | $ | 303,123 | $ | 232,832 | |||||||
增加(减少)现金、现金等价物和限制性现金 | (33,525) | 13,987 | |||||||||
汇率对现金、现金等价物和限制性现金的影响 | (301) | 345 | |||||||||
期末现金、现金等价物和限制性现金 | $ | 269,297 | $ | 247,164 | |||||||
非现金投融资活动 | |||||||||||
与建筑、软件和设备相关的应付款 | $ | 14,060 | $ | 11,060 |
(以千为单位) | 自.起 March 25, 2022 | 自.起 March 26, 2021 | |||||||||
现金和现金等价物 | $ | 269,140 | $ | 247,011 | |||||||
受限现金 | 157 | 153 | |||||||||
现金、现金等价物和限制性现金 | $ | 269,297 | $ | 247,164 |
截至三个月 | 九个月结束 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
3月25日, 2022 | 3月26日, 2021 | 3月25日, 2022 | 3月26日, 2021 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
(以千美元为单位,不包括股票数据和面值) | 净收入 | 稀释每股收益 | 净收入 | 稀释每股收益 | 净收入 | 稀释每股收益 | 净收入 | 稀释每股收益 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
GAAP衡量标准 | $ | 50,661 | $ | 1.35 | $ | 37,493 | $ | 1.00 | $ | 144,191 | $ | 3.85 | $ | 105,928 | $ | 2.82 | |||||||||||||||||||||||||||||||
将GAAP净收入和每股收益与非GAAP净收入和EPS进行核对的项目: | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
与收入成本相关: | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
基于股份的薪酬费用 | 1,183 | 0.03 | 1,388 | 0.04 | 4,579 | 0.12 | 4,805 | 0.13 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
公允价值折旧上升 | — | — | 89 | 0.00 | 92 | 0.00 | 256 | 0.00 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
与毛利相关的总额 | 1,183 | 0.03 | 1,477 | 0.04 | 4,671 | 0.12 | 5,061 | 0.13 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
与销售、一般和行政费用有关的费用: | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
基于股份的薪酬费用 | 4,540 | 0.12 | 5,476 | 0.15 | 17,122 | 0.46 | 13,937 | 0.37 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
无形资产摊销 | 101 | 0.00 | 127 | 0.00 | 328 | 0.01 | 382 | 0.01 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
遣散费及其他 | (250) | 0.00 | 755 | 0.02 | 105 | 0.00 | 755 | 0.02 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
与销售、一般和行政费用有关的合计 | 4,391 | 0.12 | 6,358 | 0.17 | 17,555 | 0.47 | 15,074 | 0.40 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
与其他收入和其他支出有关的: | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
与裁员有关的其他费用 | — | — | 43 | 0.00 | 135 | 0.01 | 43 | 0.00 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
递延债务发行成本摊销 | 8 | 0.00 | 8 | 0.00 | 24 | 0.00 | 24 | 0.00 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
与其他收入和其他费用有关的总额 | 8 | 0.00 | 51 | 0.00 | 159 | 0.01 | 67 | 0.00 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
与净收入和每股收益相关的合计 | 5,582 | 0.15 | 7,886 | 0.21 | 22,385 | 0.60 | 20,202 | 0.54 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
非GAAP衡量标准 | $ | 56,243 | $ | 1.50 | $ | 45,379 | $ | 1.21 | $ | 166,576 | $ | 4.45 | $ | 126,130 | $ | 3.36 | |||||||||||||||||||||||||||||||
用于计算稀释后每股净收益的股份 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
公认会计准则稀释后股份 | 37,473 | 37,609 | 37,451 | 37,514 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
非公认会计准则稀释股份 | 37,473 | 37,609 | 37,451 | 37,514 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
(以千为单位) | 截至三个月 | 九个月结束 | ||||||||||||||||||||||||
3月25日, 2022 | 3月26日, 2021 | 3月25日, 2022 | 3月26日, 2021 | |||||||||||||||||||||||
经营活动提供的净现金 | $ | 50,329 | $ | 38,002 | $ | 107,897 | $ | 79,316 | ||||||||||||||||||
减去:购置房产、厂房和设备 | (23,410) | (10,576) | (75,327) | (33,269) | ||||||||||||||||||||||
非公认会计准则自由现金流 | $ | 26,919 | $ | 27,426 | $ | 32,570 | $ | 46,047 |
稀释 易办事 | |||||
GAAP稀释后每股净收益: | $1.35 to $1.42 | ||||
与收入成本相关: | |||||
基于股份的薪酬费用 | 0.04 | ||||
与毛利相关的总额 | 0.04 | ||||
与销售、一般和行政费用有关的费用: | |||||
基于股份的薪酬费用 | 0.13 | ||||
与销售、一般和行政费用有关的合计 | 0.13 | ||||
与净收入和每股收益相关的合计 | 0.17 | ||||
非GAAP稀释后每股净收益 | $1.52 to $1.59 |