特雷克斯报告2022年第一季度业绩

·10亿美元的销售额同比增长16%

·由于客户需求依然强劲，积压的订单达到创纪录的35亿美元

·成本控制，销售收入占销售收入的11.1%；支出减少300万美元

·营业利润率提高至7.4%

·每股收益0.74美元；同比增长32%

·重申2022年全年每股收益预期为3.55美元至4.05美元

康涅狄格州诺沃克，2022年4月28日--特雷克斯公司(纽约证券交易所代码：TEX)宣布，2022年第一季度持续运营收入为5230万美元，或每股0.74美元，净销售额为10亿美元。2021年第一季度，报告的持续运营收入为3970万美元，或每股0.56美元，净销售额为8.642亿美元。

特雷克斯公司董事长兼首席执行官小约翰·L·加里森说：“考虑到目前的经营环境，该团队在本季度实现了稳健的财务业绩。由于疫情和地缘政治风险，我们继续经历全球供应链中断和重大通胀压力。我们的团队成员专注于克服这些挑战，以提高客户和经销商的交货性能。我要感谢我们所有敬业的特雷克斯团队成员，他们在这个要求苛刻的环境中辛勤工作。“

加里森继续说：“我们致力于投资新的技术和产品，包括我们最近对Viatec和Ecotec回收解决方案的投资。这些投资将利用电气化和回收的需求趋势来推动增长。”

高级副总裁兼首席财务官Julie Beck表示：“该团队在这个充满活力的环境中提供了卓越的费用管理，以帮助抵消不断增加的成本。该公司拥有强大的资产负债表，杠杆率较低，流动性充足，支持其增长举措。“

加里森总结说：“特雷克斯团队成员致力于改善运营，推动我们领先企业和品牌的增长战略。我相信，公司将继续为我们的客户、经销商、员工和股东创造价值。”

非公认会计准则计量和其他项目

业务结果反映了持续业务。所有每股金额均在完全摊薄的基础上。对季度财务业绩的全面回顾包含在公司收益电话会议的演示文稿中。

在本新闻稿中，特雷克斯指的是各种GAAP(美国公认会计原则)和非GAAP财务指标。这些非公认会计准则的衡量标准可能无法与其他公司披露的类似名称的衡量标准相比。特雷克斯认为，这些非GAAP信息有助于了解其经营业绩和基础业务的持续表现。

本新闻稿末尾的词汇表包含了有关此主题的更多详细信息。

电话会议

该公司已安排于2022年4月29日(星期五)上午8：30召开电话会议，审查财务业绩。Et.董事长兼首席执行官小约翰·L·加里森和高级副总裁兼首席财务官朱莉·贝克将主持电话会议。此次电话会议的同步网络直播可在https://investors.terex.com.上收看。鼓励与会者在开始时间前10分钟进入电话会议。电话会议也将在https://investors.terex.com.的事件档案中存档

前瞻性陈述

本新闻稿中的某些信息包括前瞻性陈述(符合1933年《证券法》第27A节、1934年《证券交易法》第21E节和1995年《私人证券诉讼改革法》的定义)，涉及某些或有或有和不确定因素的未来事件或我们未来的财务表现，包括我们在截至2021年12月31日的年度10-K表格年度报告中讨论的那些，以及我们不时提交给美国证券交易委员会的后续报告，在题为“管理层对财务状况和经营结果的讨论和分析--或有和不确定因素”一节中讨论的那些。此外，本新闻稿中包含的“可能”、“预期”、“应该”、“打算”、“预期”、“相信”、“计划”、“项目”、“估计”、“将”及其否定和类似或类似的表述旨在识别前瞻性陈述。然而，没有这些话并不意味着该声明没有前瞻性。我们的这些前瞻性陈述是基于对未来事件的当前预期和预测。这些声明并不是对未来业绩的保证。这类陈述本身就受到各种风险和不确定因素的影响，这些风险和不确定因素可能导致实际结果与这些前瞻性陈述中反映的结果大不相同。这些风险和不确定性，其中许多是我们无法控制的，包括：

·我们的业务已经并可能进一步受到全球卫生大流行病的不利影响，例如一种新的冠状病毒株(“新冠肺炎”)的爆发；

·我们的业务竞争激烈，受到我们的成本结构、定价、产品举措和竞争对手采取的其他行动的影响；

·我们依赖第三方供应商，这使我们容易受到供应短缺和价格上涨的影响；

·整合我们的客户基础和供应商；

·我们的业务受到经营跨国企业所产生的一些潜在风险的影响，包括遵守不断变化的监管环境和政治不稳定；

·我们的一个重要设施发生了实质性的中断；

·我们的业务对政府支出很敏感；

·我们整合被收购企业的能力；

·我们的业务受我们所服务市场的周期性影响；

·我们需要遵守债务协议中所载的限制性公约；

·我们有能力产生足够的现金流来偿还债务和经营业务；

·我们利用资本市场筹集资金和提供流动性的能力；

·供应商和客户的财务状况，以及他们继续获得资金的情况；

·为我们的一些客户提供信贷支持带来的风险；

·我们的损失可能超过有记录的准备金；

·我们的业务是全球性的，受到货币之间汇率、大宗商品价格变化、地区经济状况和贸易关系的影响；

·我们留住关键管理人员和熟练工人；

·可能的停工和其他劳工事务；

·进出口监管制度的变化、关税的征收、全球贸易冲突的升级和不公平贸易进口，特别是来自中国的进口，可能继续对我们的业务产生负面影响；

·遵守不断变化的法律和条例，特别是环境和税收法律和条例；

·诉讼、产品责任索赔和其他责任；

·我们对美国的合规性(“U.S.”)《反海外腐败法》和类似的全球反腐败法；

·加强对隐私和数据安全问题的监管，并扩大法律；

·我们是否有能力遵守美国证券交易委员会(“美国证券交易委员会”)施加的禁令和相关义务；

·我们成功实施战略的能力；

·我们的信息技术系统和敏感数据存储中断或遭到破坏；以及

·其他因素。

由于这些和其他风险、不确定性和重大因素，实际事件或我们的实际未来结果可能与任何前瞻性陈述大不相同。本文包含的前瞻性陈述仅代表截至本新闻稿发布之日的情况。我们明确表示，没有义务或承诺公开发布对本新闻稿中包含的任何前瞻性声明的任何更新或修订，以反映我们对此的预期的任何变化，或任何此类声明所基于的事件、条件或情况的任何变化。

关于特雷克斯

特雷克斯公司是一家全球性的材料加工机械和高空作业平台制造商。我们设计、制造和支持用于建筑、维护、制造、能源、回收、矿产和材料管理应用的产品。某些特雷克斯产品和解决方案使客户能够减少对环境的影响，包括提供安静和零排放性能的电动和混合动力产品，支持可再生能源的产品，以及帮助从各种类型的废物中回收有用材料的产品。我们的产品在北美、欧洲、澳大利亚和亚洲生产，并销往世界各地。我们通过产品生命周期的所有阶段与客户接触，从初始规格和融资到部件和服务支持。

联系信息

兰迪·威尔逊

董事、投资者关系和企业金库

电话：203-221-5415电子邮件：randy.wilson@terex.com

特雷克斯公司及其子公司

简明合并业务报表

(未经审计)

(单位：百万，不包括每股数据)

特雷克斯公司及其子公司

简明合并资产负债表

(未经审计)

(单位：百万，面值除外)

特雷克斯公司及其子公司

简明合并现金流量表

(未经审计)

(单位：百万)

特雷克斯公司及其子公司

分部业绩披露

(未经审计)

(单位：百万)

词汇表

为了向投资者提供有关公司业绩的更多信息，特雷克斯引用了各种GAAP(美国公认会计原则)和非GAAP财务指标，管理层认为这些指标为投资者提供了有用的信息。这些非公认会计准则的衡量标准可能无法与其他公司披露的类似名称的衡量标准相比。此外，该公司认为，非GAAP财务措施应作为GAAP财务措施的补充而不是替代。特雷克斯认为，这些非GAAP信息有助于了解其经营业绩和基础业务的持续表现。特雷克斯的管理层使用公认会计原则和非公认会计原则的财务措施来建立内部预算和目标，并对照这些预算和目标评估公司的财务业绩。

除非另有说明，以下所述金额未经审计，以百万美元为单位(股票数据和百分比除外)，且为截至2022年3月31日或截至2022年3月31日的期间。

2022年展望

该公司对2022年每股收益的展望是一项非GAAP财务指标，因为它排除了未来潜在收购、资产剥离、重组和其他不寻常项目的影响。公司无法在不合理的情况下将这一前瞻性非GAAP财务指标与其最直接可比的GAAP财务指标进行协调，因为公司无法合理确定地预测此类项目的确切时间和影响。无法获得的信息可能会对该公司2022年GAAP全年财务业绩产生重大影响。这些前瞻性信息为投资者提供了有关公司每股收益预期的指导，不包括公司认为不能反映其正在进行的业务的不寻常项目。

自由现金流

该公司计算自由现金流的非公认会计准则。该公司将自由现金流量定义为经营活动提供(用于)的现金净额，加上(减去)由销售型租赁和商业贷款(“TFS资产”)组成的特雷克斯金融服务应收账款(“TFS资产”)的增加(减少)，减去资本支出，以及出售资本资产的净收益。该公司相信，这一自由现金流的衡量标准为管理层和投资者提供了有关在我们的主要业务中产生或使用现金的进一步有用信息。下表对经营活动提供(使用)的现金净额与自由现金流(单位：百万)进行了核对：