附件4.7

金融战略收购公司。

证券说明

截至2021年12月31日，财务战略收购公司(“公司”、“我们”、“我们”或“我们的”)有四类证券 根据修订后的1934年《证券交易法》(以下简称《法案》)第12条注册：单位，包括一股A类普通股、一股收购A类普通股的权证和一项获得十分之一A类普通股的权利；A类普通股，票面价值0.0001美元；认股权证收购A类普通股一股；以及获得A类普通股十分之一股的权利。2022年1月10日，每个单位被强制分离为其组成证券， 分离后，我们的单位不再根据该法第12条进行登记。以下对我们证券的描述 汇总了我们修订和重述的公司注册证书、我们的章程、本公司与大陆股票转让信托公司于2021年12月9日签订的认股权证协议以及本公司与大陆股票转让信托公司于2021年12月9日签订的权利协议中的某些条款。本说明旨在作为摘要，并通过参考我们修订和重述的公司注册证书、我们的章程、认股权证协议和权利协议进行完整的限定 。此处使用的已定义术语(但未定义)应具有我们的10-K表格年度报告中赋予它们的含义，此 说明作为证据存档于该年度报告中。

根据我们修订和重述的公司注册证书，我们的法定股本包括100,000,000股A类普通股、0.0001美元面值、10,000,000股B类普通股、0.0001美元面值和1,000,000股非指定优先股，面值0.0001美元。以下说明 汇总了我们的股本的主要条款。因为它只是一个摘要，所以它可能不包含对您重要的所有信息 。

普通股

登记在册的普通股股东有权就将由股东投票表决的所有事项对持有的每股股份 投一票。A类普通股的持有者和B类普通股的持有者(我们称为“创办人股份”)将在提交给 股东投票的所有事项上作为一个类别一起投票，除非法律另有要求。除非在我们修订和重述的公司注册证书或章程中有明确规定， 或特拉华州公司法(“DGCL”)的适用条款或适用的证券交易所规则要求， 投票表决的我们普通股的大多数股份必须投赞成票才能批准我们的 股东表决的任何此类事项。我们的董事会分为两届，每届任期一般为两年，每年只选举一届董事。董事选举不设累计投票权，结果是持股50%以上的股东投票选举董事，可选出全部董事。我们的股东有权在董事会宣布从合法可用资金中获得应课差饷股息。

由于我们修订和重述的 公司注册证书授权发行最多100,000,000股A类普通股，如果我们要进行初始业务合并 ，我们可能被要求(取决于该初始业务合并的条款)在我们的股东就初始业务合并进行投票的同时，增加我们被授权发行的A类普通股数量 我们寻求股东批准我们的初始业务合并。

根据纳斯达克公司治理 的要求，我们不需要在不迟于我们在纳斯达克上市后的第一个会计年度结束后一年内召开年会。然而，根据DGCL第211(B)条，吾等须举行股东周年大会，以根据本公司的附例 选举董事，除非该等选举是以书面同意代替该等会议。在完成我们最初的业务合并之前，我们可能不会 召开年度股东大会来选举新董事，因此我们可能不符合DGCL第211(B)条的规定，该条款要求召开年度会议。因此，如果我们的股东希望我们 在我们最初的业务合并完成之前举行年度会议，他们可能会试图通过根据DGCL第211(C)条向特拉华州衡平法院提交申请来迫使我们举行一次会议。

我们将向我们的股东提供机会，在我们的初始业务合并完成后，以每股价格赎回全部或部分公开发行的股票，以现金支付，相当于在完成初始业务合并前两个工作日存入信托账户的总金额，包括从信托账户中持有的资金赚取的利息和所得税，除以当时已发行的公开股票数量，受本文所述限制的限制。信托账户中的金额最初预计约为每股公开股票10.10美元。我们的初始股东、高级管理人员和董事 已与我们订立书面协议，根据该协议，他们已同意放弃对其持有的任何创始人股份、私募股份和任何公开股份的赎回权，而i-Bankers Securities，Inc.(简称i-Bankers)， 我们首次公开募股的承销商代表，已同意放弃对他们所持有的任何代表所持 股份的赎回权，以完成我们的初始业务合并。许多空白支票公司持有股东投票权，并在进行初始业务合并时进行委托代理募集，并规定即使在法律不要求投票的情况下，此类初始业务合并完成时也可将公开发行的股票赎回为现金。与许多空白支票公司不同的是，如果法律不要求股东投票，并且我们因业务或其他法律原因而没有决定举行股东投票，我们将根据我们修订并重述的公司注册证书，根据美国证券交易委员会的投标要约规则进行赎回, 并在完成我们的初步业务合并之前向美国证券交易委员会提交投标报价文件。我们修订和重述的公司注册证书 要求这些投标要约文件包含与美国证券交易委员会委托书规则所要求的基本相同的关于初始业务组合和赎回权的财务和其他信息。但是，如果法律要求交易获得股东批准，或者我们出于业务或其他法律原因决定获得股东批准，我们将像许多空白支票公司一样，根据委托书规则而不是收购要约规则，在委托代理规则而不是收购要约规则的情况下提出赎回股份。 如果我们寻求股东批准，我们将只有在投票表决的普通股的大部分流通股投票支持初始业务合并的情况下才会完成初始业务合并。该会议的法定人数为亲自出席 或受委代表出席的公司已发行股本股份的持有人，代表有权在该会议上投票的公司所有已发行股本股份的多数投票权 。

但是，如果我们的联合发起人、高管、董事、顾问或他们的关联公司参与私下协商的交易(如果有)，可能会导致我们最初的业务合并获得批准，即使我们的大多数公众股东投票反对或表示他们打算投票反对此类业务合并。 为了寻求批准我们投票的大多数普通股流通股，一旦获得法定人数，非投票将不会对我们初始业务合并的批准产生任何影响。如果需要，我们打算提前大约30天(但不少于10 天但不超过60天)发出任何此类会议的书面通知，并在会上投票批准我们最初的 业务合并。这些法定人数和投票门槛，以及我们初始股东的投票协议，可能会使我们更有可能完成最初的业务合并。

如果我们寻求股东批准我们的初始业务合并，并且我们没有根据投标要约规则进行与我们的初始业务合并相关的赎回，我们修订和重述的公司注册证书规定，公共股东以及该股东的任何关联公司或与该股东一致行动或作为“集团”行事的任何其他人(根据交易所 法案第13条的定义)将被限制赎回其股份，赎回其股份的总金额不得超过我们首次公开募股中出售的普通股股份的15%。我们称之为超额股份。然而，我们不会限制我们的股东投票支持或反对我们最初的业务合并的所有股份(包括超额股份)的能力。我们的股东无法赎回多余的股份将降低他们对我们完成初始业务合并的能力的影响，如果这些股东在公开市场上出售这些多余的股份，他们的投资可能会遭受重大损失。此外，如果我们完成最初的业务合并，这些股东将不会收到关于超额股份的赎回分配。因此，这些 股东将继续持有超过15%的股份，并且为了处置这些股份，将被要求在公开市场交易中出售他们的股票，可能会出现亏损。

如果我们就我们的初始业务合并 寻求股东批准，根据书面协议，我们的初始股东、高级管理人员和董事已同意 投票支持我们的初始业务合并，投票支持我们的初始业务合并。此外，每个公共股东可以选择赎回其公开发行的股票，无论他们投票赞成还是反对拟议的交易(受前段所述的限制 )。

根据我们修订和重述的公司注册证书 ，如果我们无法在首次公开募股结束后12个月内完成我们的初始业务合并 (如果我们延长完成业务合并的时间，则在首次公开募股结束后最多18个月内完成)，我们将(I)停止所有业务，但以清盘为目的，(Ii)在合理可能范围内尽快但不超过 之后不超过 个工作日，按每股价格赎回公开发行的股票，以现金支付 ，相当于当时存入信托帐户的总金额，包括从信托帐户中持有的资金赚取的利息， 之前未向我们发放用于支付我们的特许经营权和所得税(减去用于支付解散费用的利息，最高可达100,000美元)， 除以当时已发行的公共股票数量，根据适用法律，赎回将完全取消公共股东作为股东的权利(包括获得进一步清算分派的权利，如果有)，以及(Iii)在此类赎回后合理地及时 在得到我们剩余股东和董事会批准后，解散和清算，在每一种情况下，遵守我们根据特拉华州法律规定的债权人债权的义务和其他适用法律的要求。我们的联合发起人、初始股东、高级管理人员和董事已与我们签订了书面协议, 根据 他们同意放弃从信托账户中清算他们所持有的任何创始人股票和私募股票的分派的权利，i-Bankers已经同意放弃其从信托账户中清算其所持有的任何代表人股票的分派的权利 ，如果我们未能在首次公开募股结束后的12个月内(或如果我们延长完成业务合并的时间 ，则在首次公开募股结束后最多18个月内完成我们的初始业务合并)，i-Bankers同意放弃从信托账户清算分派的权利。但是，如果我们的初始股东在我们首次公开募股时或之后获得了公开发行的股票 ，如果我们未能在规定的时间内完成我们的初始业务合并，他们将有权从信托账户中清算关于该等公开发行股票的分配。

在初始业务合并后公司发生清算、解散或清盘的情况下，我们的股东有权按比例分享在偿还债务和为优先于普通股的每一类股票(如果有)拨备后可供分配的所有剩余资产。我们的股东没有优先认购权或其他认购权。我们没有适用于普通股的偿债基金条款 ，但我们将向我们的股东提供机会，在完成我们的初始业务合并后，在符合此处描述的限制的情况下，以现金赎回其公开发行的股票，现金相当于其在信托账户中按比例存入的总金额。

方正股份与定向增发股份

创始人股票是我们的初始股东在我们首次公开发行之前以私募方式购买的B类普通股 。私募股份 是A类普通股的股份，是以私募单位发行给我们的联席保荐人、某些主要投资者和i-Bankers的私募 ，与我们的首次公开募股同时结束。

方正股份和定向增发股份 与我们A类普通股的公开股份相同，方正股份持有人拥有与公开股东相同的股东权利，但(I)方正股份和定向增发股份受某些转让限制，如下文更详细描述的 ；(Ii)我们的联合保荐人、初始股东、高管、董事和i-Bankers仅就其代表的 股份与我们达成了书面协议，据此，他们已同意(A)放弃他们就完成我们的初始业务而持有的任何创始人股份、私募股份和任何公开股份的赎回权 ，(B)放弃他们对其创始人股票的赎回权, 私募股份和公开发行股票，与股东投票批准对我们修订和重述的公司注册证书的修正案有关(X)，以修改我们义务的实质或时间，如果我们没有在首次公开募股结束后12个月内(如果我们延长了完成业务合并的时间，则在首次公开募股结束后最多18个月)或(Y)与股东权利有关的任何其他条款，我们有义务赎回100%的公开股票。 )或首次公开募股之前的业务合并活动，以及(C)如果我们未能在首次公开募股结束后12个月内(或如果我们延长完成商业合并的时间 ，则在首次公开募股结束后最多18个月)内完成首次公开募股，他们有权放弃从信托账户向其持有的任何创始人股票和私募股份进行清算的权利。虽然如果我们未能在上述时间内完成我们的初始业务合并，他们将有权从信托账户中清算他们持有的任何公开股票的分配，(Iii)创始人 股票是我们B类普通股的股份，将在我们进行初始业务合并时自动转换为我们的A类普通股，或在持有人选择之前的任何时间，以一对一的基础，遵守本文所述的调整 ，并且(Iv)有权获得登记权。如果我们将我们的初始业务组合提交给我们的公众股东进行表决，我们的初始股东、高级管理人员、董事和I-Bankers仅就其代表的股份进行投票, 根据书面协议， 同意投票表决他们持有的任何创始人股票和私募股票，以及我们在首次公开募股(包括公开市场和私下协商的交易)期间或之后购买的任何公开股票，以支持我们的初始业务组合 。

B类普通股的股份将在我们的初始业务合并时以一对一的方式自动 转换为A类普通股(受股票拆分、股票股息、重组、资本重组等方面的调整 )，并受本文规定的进一步调整。 如果A类普通股或股权挂钩证券的额外发行或被视为超过我们首次公开募股时发行的且与初始业务合并的结束相关的 金额，B类普通股应转换为A类普通股的比例将进行调整(除非B类普通股的大多数已发行 股的持有人同意就任何此类发行或视为发行免除此类调整)，以便在转换所有B类普通股时可发行的A类普通股的数量在转换后的总和 基础上相等。首次公开发行完成后所有已发行普通股总数的20%(不包括私募股份和可向i-Bankers发行的A类普通股)，加上与初始业务合并相关而发行或视为发行的所有A类普通股和股权挂钩证券(不包括向或将向初始业务组合中的任何卖家发行或将发行的任何股份或股权挂钩证券, 向我们提供的贷款转换时向我们的联席保荐人或其关联公司发行的任何私募等值证券)。我们目前无法确定在未来的任何发行时，我们B类普通股的大多数持有者是否会同意放弃对转换比率的调整 。他们可因(但不限于)以下原因而放弃此类调整：(I)作为我们初始业务合并协议的一部分的结束条件 ；(Ii)与A类股东就构建初始业务合并进行谈判；或(Iii)与提供融资的各方进行谈判，这将触发B类普通股的反稀释条款。如果不放弃此类调整，此次发行不会减少B类普通股持有者的持股百分比，但会减少A类普通股持有者的持股百分比。如果放弃此类调整，此次发行将减少我们这两类普通股的持有者的百分比。方正股份的持有者也可随时选择将其持有的B类普通股 转换为同等数量的A类普通股，并可按上述规定进行调整。与股权挂钩的证券是指在与我们最初的业务合并相关的融资交易中可转换、可行使或可交换为A类普通股的任何债务或股权证券，包括但不限于股权或债务的私募 。在转换或行使可转换证券、认股权证或类似证券时，如该等股份可发行，则就换算率调整而言，该等证券可被视为已发行。

我们的初始股东同意不转让、 转让或出售他们的任何创始人股票，直到(I)我们最初的业务合并完成之日起一年或(Ii)我们完成清算、合并、股票交换或其他类似交易的日期(br}导致我们的所有股东有权将其A类普通股股份交换为现金、证券或其他财产)， 除某些有限的例外情况外。任何获准的受让人将受到我们的 初始股东关于任何方正股份的相同限制和其他协议的约束。尽管如上所述，如果我们的A类普通股在我们初始业务合并后150天开始的任何30个交易日内的任何20个交易日内的收盘价等于或超过每股12.00美元(经股票拆分、股票股息、重组、资本重组等调整后)，创始人 股票将不再受此类转让限制。

优先股

我们修订和重述的公司注册证书 规定，优先股股票可以不时以一个或多个系列发行。我们的董事会被授权 确定适用于每个系列股票的投票权、指定、权力、优先选项、相对、参与、可选或其他特殊权利及其任何 资格、限制和限制。我们的董事会可以在没有股东 批准的情况下，发行具有投票权和其他权利的优先股，这可能会对普通股持有人的投票权和其他权利产生不利影响 ，并可能产生反收购效果。如果我们的董事会能够在没有股东 批准的情况下发行优先股，可能会延迟、推迟或阻止我们控制权的变更或现有管理层的撤职。截至本日，我们 未发行任何优先股。虽然我们目前不打算发行任何优先股，但我们 不能向您保证未来不会这样做。

权利

每项权利代表在完成我们的初始业务合并时获得一股普通股的十分之一 (1/10)的权利，因此，在完成我们的初始业务合并时，每个权利持有人将获得一股普通股 ，无论我们是否仍是尚存的实体，甚至 如果该权利的持有人赎回了他/她或它所持有的与初始业务合并有关的所有普通股，或者修改了我们关于业务合并前活动的修订和重述的公司注册证书 。在任何权利转换时，不会发行任何零碎的 股票，因此持有者必须持有面值为10的权利，才能在我们最初的业务合并结束时获得我们普通股的份额。在完成初始业务合并后，权利持有人将不需要支付额外的对价以获得其额外的普通股。在权利交换时可发行的股票将可自由交易(除非由我们的关联公司持有)。

在我们的初始业务合并发生后，我们将尽快指示权利持有人以权利代理的身份将其权利证书返还给大陆股票转让信托公司 。在收到权利证书后，在我们将 作为尚存实体的企业合并中，我们将向该权利的登记持有人发行该持有人有权获得的我们普通股的全部股份数量。

如果我们就业务合并订立最终协议，而我们将不是尚存的实体，最终协议将规定权利持有人 在转换为普通股的基础上将在交易中获得与普通股持有人相同的每股代价，权利持有人将被要求肯定地转换他/她或其权利，以便在业务合并完成后获得每项权利的十分之一 (1/10)股(无需支付任何额外代价)。更具体地说， 权利持有人将被要求表明他/她或其选择将权利转换为相关股份，并将原始权利证书返还给我们。

如果我们无法在要求的时间内完成初始业务 合并，并且我们清算了信托账户中持有的资金，则权利持有人将不会收到任何关于其权利的此类资金，也不会从我们在信托账户以外持有的资产中获得关于此类权利的任何分配，权利将到期变得一文不值。

在我们最初的业务组合完成后，我们将立即指示权利的注册持有人将其权利返还给我们的权利代理。在收到权利后，权利代理人将向权利的登记持有人发放他或她 有权获得的普通股全额股数。我们将通知注册持有人在完成此类业务合并后立即将其权利交付给权利代理的权利，并已被权利代理通知将其权利交换为普通股的过程 不超过几天。上述权利交换仅属部长级性质，并不旨在为我们提供任何方式来逃避我们在完成初始业务合并后发行权利相关股份的义务。 除了确认登记持有人提供的权利有效外，我们将无法避免权利相关股份的交付 。然而，对于未能在完成初始业务合并后向权利持有人交付证券 ，不存在合同处罚。此外，在任何情况下，我们都不会被要求净现金结算权利。因此， 您可能得不到作为权利基础的A类普通股的股份，并且权利可能到期时一文不值。

我们不会在权利转换 时发行任何零碎股份，也不会支付现金来代替。因此，在最初的业务合并结束时，持有者必须有10项权利才能获得一股普通股 。如果任何持有人在交换其权利时有权获得任何零碎股份，我们将保留在适用法律允许的最大范围内，在我们认为合适的相关时间处理任何此类 零碎权利的选择权，这将包括将获得普通股的任何权利向下舍入到最接近的整个股份(实际上是取消任何零碎权利)，或持有人有权持有任何剩余的 零碎权利(不发行任何股份)，并将其与任何未来的零碎权利合计，以获得公司的股份 ，直到持有者有权获得整数。向或不向相关权利持有人支付现金或其他补偿可进行任何舍入和清偿，因此权利交换时收到的价值可被视为低于持有人原本预期收到的价值。在权利转换时，所有权利持有人在发行股票方面应受到同样的对待。

我们已同意，在符合适用法律的情况下， 任何因权利协议引起或以任何方式与权利协议相关的针对我们的诉讼、诉讼或索赔将在纽约州法院或纽约州南区美国地区法院提起并强制执行，我们不可撤销地将 置于该司法管辖区，该司法管辖区将是任何此类诉讼、诉讼或索赔的独家法院。本条款适用于《证券法》下的索赔，但不适用于《交易法》下的索赔，也不适用于美利坚合众国联邦地区法院是唯一和独家法院的任何索赔。

私人配售单位的私募配售权与我们首次公开募股中出售的单位的基本权利相同，但有一些有限的例外情况： (I)我们的共同保荐人、主要投资者和i-Bankers已同意在我们完成初始业务合并后30天之前不转让、转让或出售任何私募配售权(包括A类普通股的相关股票)， 但向我们的高级管理人员和董事以及某些附属公司转让的除外；(Ii)我们的私募配售权将不会有来自信托账户的赎回权或清算分派(如果我们没有在首次公开募股结束后12个月内完成业务组合 (或如果我们延长完成业务合并的时间，则自首次公开募股结束起最多18个月)，私募配售权利将会失效 (如果我们延长完成业务合并的时间，则至多18个月)； (Iii)私募配售权受制于某些注册权(如下所述)；以及(Iv)私募配售权 将不会交易。

可赎回认股权证

公开股东认股权证

每份认股权证持有人有权以每股11.50美元的价格购买一股A类普通股，其调整如下所述，从我们首次公开募股结束后12个月(如果我们延长完成业务合并的时间，则最长为自首次公开募股结束起18个月)或初始业务合并完成后30天开始的任何时间。 认股权证将在我们完成初始业务合并后五年内到期，纽约时间下午5：00，或在赎回或清算时更早的 。

我们将没有义务根据认股权证的行使交付任何A类普通股 ，也没有义务结算认股权证行使，除非《证券法》关于认股权证相关A类普通股股份的登记 声明届时生效，且招股说明书是有效的，但我们必须履行以下关于登记的义务。 我们将不会行使任何认股权证，我们也没有义务在行使认股权证时发行A类普通股，除非已登记可在该认股权证行使时发行的A类普通股。根据认股权证注册持有人居住国的证券法符合或视为豁免的资格。如果前两个句子中的条件不符合认股权证，则该认股权证的持有人将无权行使该认股权证，并且该 认股权证可能没有价值，到期时也一文不值。在任何情况下，我们都不会被要求净现金结算任何认股权证。如果登记 声明对已行使的认股权证无效，则包含该认股权证的单位的购买者将仅为该单位的A类普通股股份支付该单位的全部购买 价格。

本公司尚未登记认股权证行使时可发行的A类普通股。然而，吾等已同意在可行范围内尽快但在任何情况下不迟于吾等初步业务合并完成后15天内，吾等将尽最大努力向美国证券交易委员会提交一份涵盖可因行使认股权证而发行的A类普通股股份的登记说明书 ，使该登记说明书生效 ，并维持一份与该等A类普通股股份有关的现行招股说明书，直至认股权证到期或被赎回为止，一如认股权证协议所述 。如果因行使认股权证而可发行的A类普通股的登记声明在60年前不生效^这是在我们最初的业务合并结束后的第二天，权证持有人可以根据证券法第3(A)(9)节或另一项豁免在“无现金基础上”行使认股权证，直到有有效的登记声明 时间和我们将无法保持有效的登记声明的任何时期。 尽管有上述规定，如果我们的A类普通股在行使任何未在国家证券交易所上市的认股权证时符合证券法第18(B)(1)条下的“担保证券”的定义，我们可根据我们的选择，根据证券法第3(A)(9)节的规定，要求行使其认股权证的公共认股权证持有人在“无现金基础上”这样做，如果我们这样选择，我们将不会被要求提交或维护有效的登记声明 ，如果我们没有这样选择，我们将尽最大努力根据适用的蓝天 法律登记股票或使其符合资格，但不得获得豁免。

一旦认股权证可以行使，我们就可以召回 认购权证(不包括私募认股权证，但包括任何未偿还代表的认股权证)：

·全部 而不是部分；

·价格 每份认股权证0.01美元；

·向每个权证持有人发出不少于30天的提前书面赎回通知(“30天赎回期”)；以及

·如果且仅当在我们向认股权证持有人发送赎回通知之前的30个交易日内的任何20个交易日内，A类普通股的报告最后销售价格等于或超过每股18.00美元(经股票拆分、股票 股息、重组、资本重组等调整后)。

如果及当认股权证可由本公司赎回时，如因行使认股权证而发行的普通股未能根据适用的州蓝天法律获豁免注册或资格，或我们无法进行注册或资格，则吾等不得行使赎回权。我们将 尽最大努力根据我们首次公开发行认股权证所在州居住州的蓝天法律注册或资格登记此类普通股。

我们已经建立了上文讨论的最后一个赎回标准 ，以防止赎回赎回，除非在赎回时存在对认股权证行使价格的重大溢价 。如果上述条件得到满足，我们发布了认股权证赎回通知，每个认股权证持有人将有权在预定的赎回日期之前行使其认股权证。然而，在发出赎回通知后，A类普通股的价格可能会跌破18.00美元 赎回触发价格(根据股票拆分、股票股息、重组、资本重组等进行调整)以及 $11.50美元的认股权证行权价。

如果我们如上所述要求赎回认股权证 ，我们的管理层将有权要求任何希望行使其认股权证的持有人在“无现金基础上”行使认股权证。 在决定是否要求所有持有人在“无现金基础上”行使认股权证时，我们的管理层将考虑我们的现金状况、已发行的认股权证数量以及发行认股权证对我们股东的摊薄影响 在行使认股权证时可发行的A类普通股的最大数量。如果我们的管理层利用这一选项，所有认股权证持有人将交出A类普通股的认股权证，以支付行使价。A类普通股的数量等于(X)认股权证相关的A类普通股股数乘以认股权证的行使价与“公平市价”(定义见下文) 乘以(Y)公平市价所得的商数。“公平市价”是指在向权证持有人发出赎回通知之日前的第三个交易日止的10个交易日内，A类普通股的平均最后销售价格。如果我们的管理层利用这一选项，赎回通知将包含计算认股权证行使时将收到的A类普通股数量所需的信息 , 包括这种情况下的“公平市价” 。要求以这种方式进行无现金操作将减少要发行的股票数量，从而减少认股权证赎回的稀释效应。我们相信，如果我们在最初的业务合并后不需要通过行使认股权证而获得的现金，此功能对我们来说是一个有吸引力的选择。如果我们要求赎回我们的认股权证，而我们的管理层没有利用这一选项，我们的联席保荐人及其获准受让人仍有权以现金或在无现金基础上行使其私募认股权证，其使用的公式与其他认股权证持有人被要求在无现金基础上行使其认股权证时其他认股权证持有人被要求使用的公式相同，如下所述。

如果认股权证持有人选择受制于一项要求，即该持有人无权行使该认股权证，则该认股权证持有人可以书面通知吾等 在行使该等权利后，该人(连同该人士的关联公司)会实益拥有超过4.9%或9.8%(或持有人指定的其他金额)的A类普通股，而该A类普通股在行使该等权利后会立即生效 。

如果A类普通股的流通股数量因A类普通股的应付股息或A类普通股的拆分或其他类似事件而增加，则在该股息、拆分或类似事件的生效日期，可因行使每份认股权证而发行的 A类普通股的数量将与A类普通股的流通股数量的增加比例增加。A类普通股持有人有权以低于公允市值的价格购买A类普通股股票的配股，将被视为A类普通股数量的股票股息，等于(I)在该配股中实际出售的A类普通股股份数量(或在该配股中出售的可转换为或可行使A类普通股的任何其他股权证券下可发行的)和(Ii)一(1)减去 (X)的商A类普通股在配股中支付的每股价格除以(Y)公允市场价值。为此目的 (I)如果配股是可转换为A类普通股或可为A类普通股行使的证券，在确定A类普通股的应付价格时，将考虑就此类权利收到的任何对价，以及在行使或转换时应支付的任何额外金额，以及(Ii)公平市场价值是指截至A类普通股在适用交易所或适用市场交易的第一个交易日之前的十(10)个交易日内报告的A类普通股成交量加权平均价格。正规方式，无权获得此类权利。

此外，如果我们在认股权证未到期期间的任何时间，向A类普通股持有人支付股息或以现金、证券或其他资产分配A类普通股(或认股权证可转换成的其他股本)的股份， 上述(A)、(B)某些普通现金股息、(C)满足A类普通股持有人与拟议的初始业务合并相关的赎回权，(D)满足A类普通股持有人的赎回权利，这与股东投票修订我们修订和重述的公司注册证书有关：(I)修改我们的义务的实质内容或时间，如果我们没有在首次公开募股结束后12个月内(如果我们延长完成业务合并的时间，则在首次公开募股结束后最多18个月内)赎回100%A类普通股的义务的实质或时间)或(Ii)关于与股东权利或初始企业合并前活动有关的任何其他规定，或(E)因未能完成初步业务合并而赎回本公司的公开股份，则认股权证行权价将减少现金金额及/或就该事件就A类普通股每股支付的任何证券或其他资产的公平市价，并在该事件生效 日期后立即生效。

如果我们A类普通股的流通股数量因A类普通股的合并、合并、反向股票拆分或重新分类 或其他类似事件而减少，则在该等合并、合并、反向股票拆分、重新分类或类似 事件的生效日期，可在每次行使认股权证时发行的A类普通股数量将与A类普通股流通股的此类减少比例 减少。

如上所述，每当行使认股权证时可购买的A类普通股数量被调整时，认股权证行权价格将进行调整，方法是将紧接该项调整前的权证行权价格乘以一个分数(X)，该分数的分子将是在紧接该项调整前行使认股权证时可购买的A类普通股数量，以及(Y) 的分母，即紧接其后可购买的A类普通股数量。

A类普通股流通股的任何重新分类或重组 (不包括上述或仅影响此类A类普通股的面值的 )，或我们与另一公司或合并为另一公司的任何合并或合并(合并 或我们作为持续公司的合并，且不会导致我们的A类普通股已发行的 股进行任何重新分类或重组)，或将吾等的全部或实质上与吾等解散有关的资产或其他财产 出售或转让给另一公司或实体的情况下，权证持有人此后将有权根据认股权证中指定的基础及条款和条件，购买和接收认股权证，以取代在行使认股权证所代表的权利后立即可购买和应收的A类普通股， 在重新分类后应收的股票或其他证券或财产(包括现金)的股份种类和金额，重组、合并或合并，或在任何该等出售或转让后解散时，认股权证持有人如在紧接该等事件发生前已行使认股权证，将会收到 认股权证。如果A类普通股持有者在此类交易中的应收对价 以普通股的形式在在全国证券交易所上市交易或在已建立的场外交易市场报价的继承实体中支付，或将在此类事件发生后立即上市交易或报价 , 如果权证的注册持有人在公开披露此类交易后30天内正确行使权证，权证的行权价将根据权证的Black-Scholes 价值(在权证协议中定义)按照权证协议中的规定降低。这种行权价格下调的目的是在权证行权期内发生非常交易时，向权证持有人提供额外价值 ，据此权证持有人 无法获得权证的全部潜在价值，以确定和变现权证的期权价值组成部分 。这一公式是为了补偿权证持有人因权证持有人必须在事件发生后30天内行使权证而造成的权证期权价值部分的损失。布莱克-斯科尔斯模型是一种公认的定价模型，用于在没有工具报价的情况下估计 公平市场价值。

认股权证根据作为认股权证代理的大陆股票转让信托公司与我们签订的认股权证协议，以登记形式发行。您应查看 认股权证协议的副本，以了解适用于认股权证的条款和条件的完整说明。认股权证协议规定， 认股权证的条款可在未经任何持有人同意的情况下修改，以纠正任何含糊之处或更正任何有缺陷的条款，但 须获得当时至少65%尚未发行的公共认股权证持有人的批准，才能作出任何对公共认股权证登记持有人的利益造成不利影响的更改。

认股权证可于到期日或之前于到期日或之前于认股权证代理人办事处交回时行使，行使权证证书背面的行使表按说明填写及签立，并附有全数支付行使价(或按无现金 基准，如适用)，以保兑或官方银行支票支付予吾等的行使权证数目。权证持有人 在行使认股权证并获得A类普通股股份前，不享有A类普通股持有人的权利或特权及任何投票权。在认股权证行使后发行A类普通股后，每名持有人将有权就所有由股东投票表决的事项，就每持有一(1)股股份投下一(1)票。

此外，如果(X)我们以低于每股A类普通股9.20美元的新发行价(发行价格或有效发行价 将由我们的董事会真诚地确定，如果是向我们的共同保荐人或其关联公司发行，则不考虑我们的共同保荐人或此类关联公司在发行之前持有的任何方正股票)，为与我们的初始业务组合的结束相关的融资目的而额外发行A类普通股或股权挂钩证券 ，(Y) 此类发行的总收益总额占总股本收益及其利息的60%以上，在完成我们的初始业务合并之日(扣除赎回)， 可用于我们的初始业务合并的资金， 和(Z)每股市值低于9.20美元，认股权证的行使价格将调整为(最接近的)等于市场价值和新发行价格中较高者的 至115%，而上述每股18.00美元的赎回触发价格将调整为(最接近的)等于市值和新发行价格中较高者的180%。

私募认股权证

私募认股权证(包括行使私募认股权证后可发行的A类普通股)在我们的初始业务合并完成后30 天内不得转让、转让或出售(除其他有限的例外情况外，向我们的高级管理人员和董事以及 某些其他获准受让人)，只要它们由我们的联席保荐人、主要投资者、i-Banker或其任何获准受让人持有，我们就不能赎回它们。我们的联席保荐人、锚定投资者、i-Bankers及其任何获准受让人， 有权在无现金基础上行使私募认股权证。除下文所述外，私募认股权证 的条款及规定与我们的公开认股权证相同，包括行使价、可行使性及行使期。如果私募认股权证由联席保荐人、锚定投资者、i-Bankers或其任何获准受让人以外的持有人持有，则私募认股权证将可由我们赎回，并可由持有人按与我们的 公开认股权证相同的基准行使。

如果私募认股权证持有人选择 在无现金基础上行使认股权证，他们将通过交出该数量的 A类普通股认股权证来支付行使价，等同于(X)认股权证相关的A类普通股股数乘以认股权证的行使价与“公平市价”(定义见下文) 乘以(Y)公平市价所得的商数。“公允市价”是指在权证行使通知向权证代理人发出之日前10个交易日内，A类普通股的平均最后销售价格。我们同意这些认股权证只要由我们的联席保荐人、承销商或其获准受让人持有，即可在无现金基础上行使，原因是目前尚不清楚它们在最初的业务合并后是否会与我们有关联。如果他们仍然隶属于我们，他们在公开市场上销售我们的证券的能力将受到极大的限制。我们预计将制定政策，禁止内部人士出售我们的证券，但在 特定时间段除外。即使在允许内部人士出售我们的证券的这段时间内，如果内部人士掌握重要的非公开信息，他或她也不能交易我们的证券。因此，与公众股东可以 在公开市场上自由行使认股权证时出售可发行的A类普通股不同，内部人士可能受到很大限制 。因此，我们认为允许持有人在无现金的基础上行使该等认股权证是适当的。

为了支付与计划的初始业务合并相关的交易成本，我们的联合发起人或其关联公司或我们的某些高级管理人员和董事可以(但没有义务)根据需要借给我们资金。贷款人可选择以每单位10.00美元的价格将高达1,500,000美元的此类营运资金贷款转换为私募等值的 单位(例如，如果1,500,000美元的票据 如此转换，则持有人将获得150,000个单位)。这些单位将与私募单位相同。我们的共同赞助人或其关联公司或我们的高级管理人员和董事(如果有)的此类营运资本贷款的条款尚未确定，也不存在关于此类贷款的书面协议 。

此外，我们私募认股权证的持有人有权享有某些注册权。

我们的联席保荐人、主要投资者和i-Bankers 已同意不会转让、转让或出售任何私募认股权证(包括行使任何私募认股权证后可发行的A类普通股的股份)，直至吾等完成初始业务的日期 后30天为止，但向吾等高级职员及董事及某些其他获准受让人作出的转让除外。

代表的手令

关于我们的首次公开募股， 我们向i-Bankers(和/或其指定人)授予了800,400份认股权证，可按每股12.00美元行使。认股权证可以现金 或以无现金方式行使，可由持有人选择，在与本公司首次公开发售有关的登记声明的生效日期及本公司首次公开发售的业务结束之日起计的期间内的任何时间，并于本公司首次公开发售的开始销售日期起计五周年时终止。尽管 有任何相反的规定，i-Bankers已同意，在我们首次公开募股开始销售日期的 五周年之后，i-Bankers及其指定人将不被允许行使认股权证。根据认股权证购买的认股权证及该等股份已被FINRA视为补偿，因此根据FINRA规则第5110(E)(1)条，在紧接本公司首次公开发售的销售开始日期 之后180天内须予以禁售。根据FINRA规则5110(E)(1)，这些证券不得出售、转让、转让、质押或质押，或作为任何对冲、卖空、衍生品、看跌或看涨交易的标的，从而导致任何人在紧接本公司首次公开发行后180天内对证券进行经济处置 ，但参与发售的任何承销商和选定交易商及其高级职员、合伙人除外。, 注册人或附属公司。认股权证授予持有人根据证券法登记在行使认股权证时可发行的A类普通股股份的某些登记权。 行使认股权证时可发行的A类普通股的行使价和股份数目在某些情况下可能会调整 ，包括在派发股份股息或我们的资本重组、重组、合并或合并的情况下。然而，认股权证将不会因A类普通股的发行价格低于其行使价而进行调整。我们将没有义务为行使认股权证而净赚 现金。认股权证持有人将无权行使认股权证以换取现金，除非认股权证相关证券的登记 声明生效或获得豁免登记。

分红

到目前为止，我们还没有就我们的普通股 支付任何现金股息，也不打算在完成初始业务合并之前支付现金股息。未来现金股息的支付将取决于我们完成初始业务合并后的收入和收益(如果有)、资本要求和一般财务状况 。在初始业务合并后支付任何现金股息 将在此时由我们的董事会酌情决定。如果我们增加或减少发售规模，我们将在紧接发售完成前对我们的B类普通股实施 股票股息或股份出资或其他适当的机制(视情况而定)，金额将使我们的初始股东在首次公开发售完成后(不包括私募配售股份和可向I-Bankers发行的A类普通股)的所有权保持在已发行和已发行普通股的20.0%。此外，如果我们产生任何债务，我们宣布分红的能力可能会受到我们可能同意的与此相关的限制性契约的限制。

我们的转让代理、权利代理和授权代理 代理

我们普通股的转让代理、我们权利的权利代理和我们认股权证的权证代理是大陆股票转让信托公司。我们已同意赔偿作为转让代理、权利代理和权证代理的大陆股票转让信托公司、其代理及其股东、董事、高级管理人员和员工因其以该身份从事的活动或不作为而可能产生的所有索赔和损失，但因受赔偿个人或实体的任何严重疏忽、故意不当行为或失信行为而产生的任何责任除外。

我们修改后的公司注册证书

我们修订和重述的公司注册证书 包含与我们的首次公开募股相关的某些要求和限制，这些要求和限制将适用于我们，直到完成我们的 初始业务合并。未经持有我们65%普通股的持有者批准，不得修改这些条款。我们最初的 股东将参与修改我们修订和重述的公司证书的任何投票，并将拥有 以他们选择的任何方式投票的自由裁量权。具体地说，我们修订和重述的公司注册证书除其他事项外，规定：

此外，我们修订和重述的公司注册证书 规定，只要(在赎回之后)我们的有形资产净值在紧接我们的初始业务合并完成之前或之后以及在支付承销商的 费用和佣金之后至少为5,000,001美元，我们才会赎回我们的公开股票。

特拉华州法律的某些反收购条款以及我们修订和重新修订的公司注册证书和章程

我们受制于DGCL第203节 中有关公司收购的规定。该法规禁止某些特拉华州公司在某些情况下与 进行“业务合并”：

“业务合并”包括合并或出售超过10%的我们的资产。但是，在下列情况下，第203条的上述规定不适用：

我们修改和重述的公司注册证书 规定，我们的董事会分为两类。因此，在大多数情况下，只有在两次或两次以上的年度会议上成功参与代理竞争，才能获得对我们董事会的 控制权。

我们授权但未发行的普通股和优先股可供未来发行，无需股东批准，并可用于各种公司目的，包括 未来发行以筹集额外资本、收购和员工福利计划。已授权但未发行和未保留的普通股和优先股的存在可能会使通过代理竞争、收购要约、合并或其他方式获得对我们的控制权的尝试变得更加困难或不受欢迎。

某些诉讼的独家论坛

我们修订和重述的公司注册证书 要求，在法律允许的最大范围内，除非我们书面同意选择替代论坛，否则特拉华州衡平法院应是任何股东(包括实益所有人)提起(br}代表公司提起的任何派生诉讼或法律程序，(Ii)公司任何高管或其他员工对公司或公司股东的受托责任违约索赔的任何诉讼)的唯一和独家论坛。(Iii) 根据特拉华州《一般公司法》或公司的公司注册证书或章程的任何规定对公司、其董事、高级职员或员工提出索赔的任何诉讼，或(Iv)针对受内部事务原则管辖的公司、其董事、高级职员或雇员提出索赔的任何诉讼，但上述(I)至 (Iv)项中的每一项除外，凡由衡平法院裁定存在不受衡平法院管辖的不可缺少的一方(且不可缺少的一方在裁决后十天内不同意接受衡平法院的属人管辖权)、属于衡平法院以外的法院或法院的专属管辖权的任何索赔，或衡平法院对其没有标的物管辖权的索赔。尽管如此，, 本排他性法院条款 不适用于为执行《交易法》规定的义务或责任而提起的诉讼，也不适用于联邦法院具有专属管辖权的任何其他索赔。《交易法》第27条规定，联邦政府对所有提起的诉讼享有独家管辖权，以执行《交易法》或其下的规则和条例所产生的任何义务或责任。此外，除非我们 书面同意选择替代法院，否则联邦地区法院应是解决 根据证券法提出的针对我们或我们的任何董事、高级管理人员、其他员工或代理人的诉讼原因的投诉的独家论坛。然而，《证券法》第22条规定，联邦法院和州法院对为执行《证券法》或其下的规则和条例所产生的任何义务或责任而提起的所有诉讼具有同时管辖权。因此， 法院是否会执行这些排他性法院条款存在不确定性，在其他公司的章程文件中选择类似的法院条款的可执行性在法律程序中受到了质疑。虽然特拉华州法院已确定此类排他性法院条款在表面上有效，但股东仍可寻求在排他性法院条款指定的地点以外的其他地点提出索赔，并且不能保证此类规定将由这些其他司法管辖区的法院执行。尽管我们认为这一条款对我们有利，因为它在适用的诉讼类型中提供了更一致的 特拉华州法律的适用，但该条款可能会阻止针对我们的董事和高级管理人员的诉讼。更有甚者, 在法律程序中，其他公司的公司注册证书中选择的法院条款的可执行性受到了质疑，法院可能会认为这些类型的条款不适用或不可执行。

股东特别会议

我们的章程规定，我们的股东特别会议只能由我们的董事会多数票、我们的首席执行官或我们的董事长召开。

股东提案和董事提名的提前通知要求

我们的章程规定，寻求在我们的年度股东大会上开展业务的股东，或在我们的年度股东大会上提名董事候选人的股东，必须及时以书面形式通知他们的意图。为了及时，公司秘书需要在52号营业结束前在我们的主要执行办公室收到股东通知。^发送不早于开业日期 ^这是上一次股东年会周年纪念日的前一天 。根据《交易法》第14a-8条，寻求在我们的年度委托书中包含的建议书必须符合其中包含的通知期。我们的章程还对股东会议的形式和内容提出了某些要求。这些规定可能会阻止我们的股东向我们的年度股东大会提出事项，或在我们的年度股东大会上提名董事。

以书面同意提出的诉讼

完成发售后，我们的普通股股东必须或允许采取的任何行动必须由该等股东正式召开的年度会议或特别会议实施，且除B类普通股外，不得经股东书面同意而实施。

分类董事会

我们的董事会分为两级， 一级和二级，每一级的成员交错任职两年。我们修订和重述的公司注册证书 规定，只有经董事会决议，才能更改授权的董事人数。根据 任何优先股的条款，任何或所有董事可在任何时间被免职，但仅限于有权在 董事选举中投票的所有当时已发行股本的多数投票权的持有者投赞成票的情况下，并作为一个类别一起投票。我们董事会的任何空缺，包括因董事会扩大而产生的空缺，只能由我们当时在任的董事的多数投票来填补。

B类普通股同意权

只要任何B类普通股 的任何股份仍未发行，未经当时已发行的B类普通股的多数股份的持有人事先投票或书面同意，我们不得以单一类别单独投票，修订、更改或废除我们的公司注册证书的任何条款，如果该等修订、更改或废除将改变或改变B类普通股的权力、优先或相对权利、参与、可选或其他或特殊权利。任何要求或允许B类普通股持有人在任何会议上采取的行动 可在没有事先通知和投票的情况下采取，如果书面同意 列出所采取的行动，应由已发行的B类普通股持有人签署，其票数不少于在所有B类普通股出席并投票的会议上批准或采取该行动所需的最低票数。

注册权

方正股份(及方正股份转换后可发行的任何A类普通股)、私募单位相关证券、代表认股权证(及行使代表认股权证后可发行的任何A类普通股)及营运资金贷款(包括其中所载证券)转换后可发行的单位的持有人，均有权根据登记权利协议享有登记权，要求吾等登记该等证券以供转售(就方正股份而言，仅在 转换为我们的A类普通股后)。这些证券的大多数持有者有权提出最多三项要求，要求我们登记此类证券，但不包括简称要求。此外，对于我们完成初始业务合并后提交的注册声明，持有人拥有一定的“附带”注册权 ，并有权根据证券法第415条的规定要求我们 注册转售此类证券。然而，注册权协议 规定，我们不允许根据证券法提交的任何注册声明生效，直到其中所述的适用禁售期 终止。尽管如此，承销商不得在本公司首次公开招股销售开始日期后五(5)年及七(7)年后行使其 要求及“搭载”登记权，且不得一次以上行使其要求权利。我们将承担与提交任何此类注册声明相关的费用。

证券上市

Our Class A common stock, warrants, and rights are listed on Nasdaq under the symbols “FXCO,” “FXCOW,” and “FXCOR,” respectively.