美国

美国证券交易委员会

华盛顿特区，20549

表格40-F

委员会档案编号：000-55607

西乔治亚街2070-1188号套房,

温哥华, 公元前V6E 4A2, 加拿大

(604) 688-3033

(注册人主要执行办公室的地址和电话号码)

根据该法第12(B)条登记的证券：

根据该法第12(G)条登记的证券：普通股，无面值

根据该法第15(D)条负有报告义务的证券：无

如属年报，请在本表格所填报的资料内加上复选标记。

☒年度信息表☒经审计的年度财务报表

说明截至年度报告所涉期间结束时发行人的每一类资本或普通股的流通股数量。700,200,059

用复选标记表示注册人(1)是否在过去12个月内(或注册人被要求提交该等报告的较短期限内)提交了《交易所法案》第13条或第15(D)条要求提交的所有报告，以及(2)在过去90天内是否符合该等提交要求。

☒ 是 ☐ No

用复选标记表示注册人是否已在过去12个月内(或注册人被要求提交和张贴此类文件的较短时间内)以电子方式提交并张贴在其公司网站上(如果有)，根据S-T条例(本章232.405节)第405条要求提交和张贴的每个交互数据文件。

☒ 是 ☐ No

用复选标记表示注册人是否是交易法第12b-2条所界定的新兴成长型公司。

☒ Yes ☐ No

如果一家新兴成长型公司按照美国公认会计原则编制其财务报表，用勾号表示注册人是否已选择不使用延长的过渡期来遵守根据交易法第13(A)节提供的任何新的或修订的财务会计准则。

☐ Yes ☐ No

用复选标记表示注册人是否提交了一份报告，证明其管理层根据《萨班斯-奥克斯利法案》(《美国联邦法典》第15编，第7262(B)节)第404(B)条对其财务报告的内部控制的有效性进行了评估，该评估是由编制或发布其审计报告的注册会计师事务所进行的。

☐ Yes ☐不是

解释性说明

First Mining Gold Corp.(“公司”或“注册人”)是一家加拿大发行人，根据证券交易法第13节的规定，有资格根据交易法的多司法管辖区披露制度提交Form 40-F年度报告。根据《交易法》规则3b-4的定义，该公司是一家“外国私人发行人”。因此，根据规则3a12-3，本公司的股权证券可获豁免遵守交易法第14(A)、14(B)、14(C)、14(F)及16条。

前瞻性陈述

这份Form 40-F年度报告及其附件包含1995年美国私人证券诉讼改革法所指的“前瞻性陈述”，以及适用的加拿大证券法所指的“前瞻性信息”。前瞻性表述均为历史事实以外的表述，包括但不限于有关商品的未来价格、矿产储量和矿产资源的估计、矿产储量估计的实现、估计未来产量的时间和数量、生产成本、储量确定和储量转换率的表述。一般而言，这些前瞻性表述可通过使用“计划”、“预期”或“不预期”、“预期”、“预算”、“预定”、“估计”、“预测”、“打算”、“预期”或“不预期”或“相信”等前瞻性术语，或某些行动、事件或结果“可能”、“可能”、“将”、“可能”或“将会采取”的词语和短语的变体，“发生”或“将实现”。前瞻性表述会受到已知和未知风险、不确定性和其他因素的影响，这些风险、不确定性和其他因素可能会导致公司的实际结果、活动水平、业绩或成就与此类前瞻性表述所明示或暗示的内容大不相同，这些因素包括但不限于：商品价格波动；新冠肺炎疫情的预期和预期影响；与采矿和勘探作业有关的风险，包括与此类作业开采的初级商品价格波动、采矿和勘探活动的实际结果有关的风险。, 采矿和勘探作业所在管辖区的经济和政治风险；随着计划的不断完善而改变项目参数；在解释或适用税收法律和条例方面的差异；以及在题为“可能影响我们业务的风险在公司截至2021年12月31日的财政年度的年度信息表(“AIF”)中。前瞻性表述基于管理层认为合理的假设，包括但不限于：商品市场价格没有重大不利变化，采矿和勘探作业将会进行，采矿项目将根据其公开声明完成并实现其所述的生产结果，以及本文所载的其他假设和因素。尽管公司试图确定可能导致实际结果与前瞻性陈述中包含的结果大不相同的重要因素，但可能还有其他因素导致结果与预期、估计或预期的不同。不能保证前瞻性陈述将被证明是准确的。因此，读者不应过分依赖前瞻性陈述。本年度报告中以Form 40-F的形式包含或引用的前瞻性陈述和前瞻性信息旨在为投资者提供信息，帮助他们了解公司的预期财务和运营业绩，可能不适合用于其他目的。除非依照适用的证券法，否则公司不承诺更新本文中通过引用方式包含或并入的任何前瞻性陈述。

给美国读者的提示--差异

在美国和加拿大的报道实践中

根据美国采用的多司法管辖区披露制度，本公司可根据加拿大不同于美国的披露要求，以Form 40-F格式编制本年度报告。本公司根据国际会计准则委员会(“IFRS”)发布的国际财务报告准则编制其财务报表(“经审计财务报表”)。

作为本年度报告附件99.1的Form 40-F提交的AIF是根据加拿大现行证券法的要求编制的，而加拿大证券法与美国证券法的要求不同。术语“矿产储量”、“已探明矿产储量”和“可能矿产储量”是根据加拿大国家文书43-101定义的加拿大采矿术语。《矿产项目信息披露标准》(“NI 43-101”)和“加拿大采矿、冶金和石油学会(”CIM“)矿产资源和矿产储量定义标准”，由CIM理事会通过，经修订。这些定义与美国证券交易委员会(“美国证券交易委员会”)规则中适用于美国国内公司的定义不同。

因此，本年度报告Form 40-F中包含的信息以及通过引用包含对公司矿藏的描述的文件，可能无法与受美国联邦证券法及其规则和法规的报告和披露要求约束的美国公司公布的类似信息相比较。

通货

除非另有说明，本年度报告中的40-F表格中的所有金额均以加元表示。本公司及其加拿大子公司的本位币为加元，本公司非加拿大子公司的本位币为美元。财务报表列报货币为加元。我们加拿大业务的支出如果是以加元以外的货币发生的，则按基础交易日期的有效汇率换算。这些外币交易产生的差额计入综合净损失表。

年度信息表

AIF作为本年度报告40-F表的附件99.1提交，并以引用方式并入本年度报告。

经审计的年度财务报表

截至2021年12月31日的年度经审计财务报表，包括独立注册会计师事务所与此有关的报告，作为本年度报告的附件99.2提交，并以引用方式并入本年度报告40-F。

我们的独立注册会计师事务所是普华永道会计师事务所, 加拿大不列颠哥伦比亚省温哥华，PCAOB公司ID：271

管理层的讨论与分析

公司管理层对截至2021年12月31日的年度经营结果和财务状况的讨论和分析作为本年度报告的附件99.3存档，并以引用的方式并入本年度报告Form 40-F。

认证

见附件99.4、99.5、99.6和99.7，它们以表格40-F作为本年度报告的附件。

披露控制和程序

信息披露控制和程序的评估

截至本Form 40-F年度报告所涵盖期间结束时，在公司管理层(包括首席执行官(“CEO”)和首席财务官(“CFO”))的监督和参与下，对公司的披露控制和程序(如交易法第13a-15(E)条和第15d-15(E)条所界定)的有效性进行了评估。根据评估结果，首席执行官和首席财务官得出结论，截至本年度报告Form 40-F所涵盖的期间结束时，公司的披露控制和程序是有效的。披露控制及程序包括旨在确保(I)本公司根据交易所法案向美国证券交易委员会提交或提交的报告中须披露的信息在适用规则及表格中指定的适当时间内被记录、处理、汇总及报告，及(Ii)本公司根据交易所法案提交的报告中须披露的信息经累积并传达至本公司管理层，包括首席执行官及首席财务官(视情况而定)，以便就所需披露作出准确及及时的决定。

管理层关于财务报告内部控制的报告

公司管理层在首席执行官和首席财务官的参与下，负责根据《交易法》第13a-15(F)和15d-15(F)条的规定，建立和维护对财务报告的充分内部控制。本公司对财务报告的内部控制是一个程序，旨在根据国际会计准则委员会发布的国际财务报告准则，为财务报告的可靠性以及为外部目的编制和公平列报财务报表提供合理保证。公司对财务报告的内部控制包括以下政策和程序：

由于其固有的局限性，公司对财务报告的内部控制可能无法防止或发现错误陈述。此外，对未来期间进行任何有效性评估的预测可能会因为条件的变化而出现控制不足的风险，或者政策或程序的遵守程度可能会恶化。

管理层根据下列标准评估了截至2021年12月31日公司财务报告内部控制的有效性内部控制--综合框架(2013)由特雷德韦委员会赞助组织委员会发布。这项评价包括审查控制措施的文件，评估控制措施的设计有效性，测试控制措施的操作有效性，以及对这项评估的结论。根据这一评估，管理层得出结论，截至2021年12月31日，公司对财务报告的内部控制是有效的，没有发现重大缺陷。

注册会计师事务所认证报告

本Form 40-F年度报告不包括本公司注册会计师事务所的认证报告，因为在本Form 40-F年度报告所涵盖的年度内，本公司符合1933年证券法第2(A)(19)节的“新兴成长型公司”资格，因此本Form 40-F年度报告无需包括此类认证报告。

财务报告内部控制的变化

在本Form 40-F年度报告所涵盖的期间，公司对财务报告的内部控制没有发生重大影响或合理地可能对公司财务报告的内部控制产生重大影响的变化。

控制和程序的局限性

公司管理层，包括首席执行官和首席财务官，并不期望其披露控制和程序或内部控制和程序能够防止所有错误和所有欺诈。一个控制系统，无论构思和运作得有多好，都只能提供合理的保证，而不是绝对的保证，以确保控制系统的目标得以实现。此外，控制系统的设计必须反映这样一个事实，即存在资源限制，并且必须考虑控制的好处相对于其成本。由于所有控制系统的固有局限性，任何控制评估都不能绝对保证公司内部的所有控制问题和舞弊事件(如果有的话)都已被发现。这些固有的局限性包括这样的现实，即决策过程中的判断可能是错误的，故障可能因为简单的错误或错误而发生。此外，可以通过某些人的个人行为、两个或更多人的串通或通过控制的管理凌驾来规避控制。任何控制系统的设计也部分基于对未来事件可能性的某些假设，不能保证任何设计将在所有潜在的未来条件下成功地实现其所述目标；随着时间的推移，控制可能会因为条件的变化而变得不充分，或者遵守政策或程序的程度可能会恶化。由于具有成本效益的控制系统的固有限制，由于错误或欺诈而导致的错误陈述可能会发生，并且不会被发现。

审计委员会

审计委员会

本公司董事会设有根据交易所法案第3(A)(58)(A)条设立的单独指定的常设审计委员会。公司审计委员会成员的身份见AIF第109页，存档为附件99.1，并通过引用将其并入本文。本公司董事会已确定，审计委员会的所有成员都是独立的(根据交易所法案第10A-3条和纽约证券交易所规则确定)，并具有金融知识。

审计委员会财务专家

本公司董事会已确定Raymond Polman为审计委员会的“财务专家”，定义见交易法第S-K条第407(D)(5)(Ii)项，因为他了解加拿大公认的会计原则和财务报表，并能够评估会计原则在估计、应计和储备会计方面的一般应用。波尔曼先生还拥有编制、审计、分析或评估财务报表的经验，这些财务报表反映了会计问题的广度和复杂程度，一般可与公司财务报表可能提出的问题的广度和复杂性相媲美(或积极监督其他这样做的人)。波尔曼先生还了解财务报告的内部控制和程序，并了解审计委员会的职能。波尔曼先生拥有担任首席财务官、首席会计官、财务总监、公共会计师或审计师的经验。

道德准则

公司通过了一份书面的商业行为和道德准则。这些代码的副本可在公司网站http://www.firstmininggold.com上获得，或免费向任何人提供，可通过书面要求发送至：First Mining Gold Corp.，注意：加拿大不列颠哥伦比亚省温哥华西乔治亚街2070-1188 Suite2070-1188室总法律顾问兼公司秘书，邮编：1.844.306.8827，或发送电子邮件至INFO@FIRSTMININGOLD.com。

首席会计师费用及服务

普华永道会计师事务所于截至2021年12月31日止年度担任注册人的主要会计师(“主要会计师”)。上两个财政年度，普华永道会计师事务所按服务类别(审计费用、审计相关费用、税费和所有其他费用)向本公司收取的总金额，请参阅AIF第110页，附件为附件99.1。

审计委员会预先批准的政策和程序

自2002年7月30日《萨班斯-奥克斯利法案》颁布以来，注册人的外部审计师进行的所有审计和非审计服务都必须事先得到注册人的审计委员会的批准。

表外安排

本公司并无任何表外安排对其财务状况、财务状况、收入或开支、经营结果、流动资金、资本开支或对投资者重要的资本资源或与未合并的特殊目的实体的关系产生当前或未来影响。

现金需求

与本年度报告40-F表格一起存档的附件99.3中的标题“管理层的讨论和分析-金融工具-金融负债和承诺”下提供的信息包含公司对合同义务的披露，并通过引用并入本文。

煤矿安全信息披露

不适用。

承诺

本公司承诺亲自或通过电话联系美国证券交易委员会的代表，答复美国证券交易委员会员工提出的询问，并在美国证券交易委员会员工要求时迅速提供以下信息：根据Form 40-F登记的证券；产生提交Form 40-F年度报告义务的证券；或上述证券的交易。

同意送达法律程序文件

本公司以表格F-X就有义务以表格40-F提交本年度报告所涉及的证券类别，以表格F-X提交法律程序及承诺的送达代理人委任。

展品索引

签名

根据《交易所法案》的要求，注册人证明其符合提交表格40-F的所有要求，并已正式促使本年度报告由经正式授权的签署人代表其签署。

日期：2022年3月25日。