EX-99.3

如果您在下午5点持有宏利普通股。(东部时间)2022年3月16日(创纪录日期)，您有权收到我们2022年年会的通知并在会上投票。截至目前，我们有1,937,090,248股已发行普通股，每股拥有一票投票权。

关于法定人数

在会议开始之前，至少有两名股东必须亲自或由代表出席会议。

展品99.3

LOGO

宏利2022年管理层信息通告宏利金融-S股东周年大会2022年5月12日通知股东大会请务必参与。请阅读这份文件并投票。1

通知一年一度的

普通股股东


我们邀请您参加我们的2022年年会普通股股东


什么时候 May 12, 2022 上午11点(东部时间) 如何参加我们的 2022年度将举行会议作为在线网络直播，请访问 Https：// Web.Lumiagm.com/463955449 请宣读投票结果开始于的部分第7页了解详细信息有关如何出席会议，投票并询问个问题。更多信息和更新关于如何参加将举行会议可在我们的网站上找到 (https:// www.manulife.com/en/) 投资者/年度- Meeting.html)		四项业务 * 收到截至2021年12月31日的年度合并财务报表和审计师报告 * 选举董事 * 任命审计师 * 对高管薪酬有发言权
		将考虑向会议适当提出的其他事项，但我们目前不知道有任何事项。制造商人寿保险公司的年度会议将同时举行，并将进行网络直播。
		宏利专注于保障员工、客户和社区的健康和福祉。我们正在积极关注新冠肺炎的发展，以及公共卫生和政府部门关于集体聚会和物理距离的指令。这种关心和关注也延伸到我们的股东和投保人，这就是为什么我们决定通过网络直播而不是亲自举行2022年年会。我们鼓励您在会议前投票表决您的股份。任何人都可以参加会议，但您需要控制号码才能投票或提问。有关如何出席会议、投票和提问的详细信息，请参阅第7至11页。
		根据董事会的命令，安东内拉·迪奥公司秘书 March 16, 2022

致股东的信息

约翰·卡萨迪

董事会主席

尊敬的各位股东：

我们谨代表董事会邀请您参加2022年5月12日宏利金融-S的年度普通股股东大会。作为普通股持有人，您有权收到我们的财务报表，并在会上投票表决您的股份。

我们的2022年管理信息通告从第3页开始，包括有关会议事务的重要信息和您将投票表决的项目，以及关于我们的公司治理实践和高管薪酬计划的信息。请在投票前先阅读通函。

宏利总裁兼首席执行官Roy Gori和行政领导团队继续提供深思熟虑的领导，并在董事会的全力支持下，推动我们的五大战略重点取得强劲进展。我们为宏利今年取得的众多成就感到自豪，并感谢宏利团队的奉献精神，他们将客户放在我们所做的每一件事的中心。

贵公司董事会认识到在组织各级促进多样性、公平性和包容性的重要性，我们的多样性政策和董事会继任做法反映了我们对董事会多样性的长期承诺。具有不同背景的高素质董事带来了不同的视角和经验，引发了健康的辩论和讨论，我们相信这会带来更有效的决策。

过去一年，董事会继续专注于董事会继任，以支持宏利的战略重点，确定、任命和入职May Tan和Vanessa Kanu两位成就卓著的专业人士，他们在对宏利持续增长和未来雄心壮志至关重要的领域拥有深厚的专业知识。在过去的一年里，我们也有两次从董事会退休-我们要感谢Sheila Fraser和John Palmer在他们任职期间做出的宝贵贡献。你可以在第16页开始的会议上阅读更多关于被提名参加选举的董事的信息。

您可以在第42页开始的管理资源和薪酬委员会主席的信中了解宏利在2021年取得的成就及其对我们高管薪酬的影响。您还可以在我们的2021年年报中找到关于本年度业绩和宏利战略进展的更详细讨论，请访问manulife.com。

宏利董事会仍然相信，直接与股东和其他利益相关者接触是接收和了解对我们的利益相关者最重要的主题的反馈的关键过程。2021年，我们继续花了相当多的时间与许多股东会面。讨论范围广泛，例如管治、国际财务报告准则第17号会计准则的实施、宏利在ESG事宜上的策略和方法，包括我们的气候行动计划和排放目标、风险管理、高管薪酬，以及宏利在执行其战略优先事项方面的进展，包括最具潜力的业务的增长、传统业务的优化和资本部署。

请阅读通告并投票。

会议将于2022年5月12日上午11点以网络直播的形式举行。(东部时间)。您可以在第7页找到有关如何参加会议的信息。

您的投票对我们很重要，我们鼓励您考虑通函中列出的信息并行使您的投票权。有关如何投票的详细信息，请参阅第8页。


2022年管理信息通报					1

会议将涵盖四项事务： (1)接收我们的财务报表；(2)投票选举董事；(3)投票任命审计师；(4)投票决定高管薪酬。

你们将对除财务报表以外的所有项目进行投票。委员会建议你投票支持第2至4项。

我们期待着欢迎您参加会议。

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约翰·卡萨迪

董事会主席

March 16, 2022


2				宏利金融-S

关于 此管理

资料通告

这份管理信息通告之所以提供给您，是因为您在2022年3月16日收盘时持有宏利金融-S的普通股。它包括有关会议的重要信息、要涵盖的事务事项以及如何投票表决您的股票。

您有权在2022年度普通股股东大会上收到这些股份的通知并对其进行表决。

管理层正在为会议征集您的代理，这意味着我们将与您联系以鼓励您投票。这将主要通过邮件完成，但也可以通过电话联系您，包括使用Broadbridge QuickVote^™ 服务。我们已经聘请了Kingsdale Advisors(Kingsdale)，他们可能会帮助我们完成这一过程。我们支付与Kingsdale签约的费用，我们预计约为4.5万美元。

在本文档中：

•

我们，我们，我们的公司和宏利人寿卑鄙的宏利金融-S

•

你，你的和股东指宏利普通股持有人

•

循环式是指本管理信息通报

•

会议指我们于2022年5月12日召开的年度普通股股东大会

•

普通股或股票指宏利金融-S的普通股

•

制造商的生活指制造商人寿保险公司

除非另有说明，本通函中的信息以加元表示，截至2022年2月28日。本通函中提及的网站中包含的或通过网站访问的任何信息均不构成本文件的一部分。

了解更多信息

您可以在我们的2021年年报中找到有关宏利的财务信息，其中包括我们截至2021年12月31日的年度经审计的综合财务报表和管理层的讨论和分析(MD&A)。我们年度信息表的审计委员会部分包含有关审计委员会的信息，包括委员会章程。

这些文件可以在manulife.com、SEDAR(sedar.com)和Edga(sec.gov/edga)上找到。您也可以向我们索要我们2021年年度报告的副本只需通过电子邮件发送给我们股东服务@manulife.com即可。


2022年管理信息通报					3

《2022年管理信息通函》交付

在加拿大证券管理人允许的情况下，根据加拿大金融机构监理处的委托书征集豁免要求，我们使用通知和访问将本通函递送给我们的登记和非登记(受益)股东。

什么是通知和访问？

没有收到通函的纸质副本，而是向股东发送了一个包裹，并附上了一份通知，解释如何在网上访问通函以及如何索要纸质副本。通知附带说明，包括登记股东和所有权声明持有人的委托书或非登记(受益)股东的投票指示表格，以便您可以投票。

如何在网上查阅通告

我们的website： https://www.manulife.com/en/investors/annual-meeting.html

我们的转会代理网站：www.meetingDocuments.com/tsxt/mfc

在SEDAR上：www.sedar.com

如何索取通知的纸质副本：

股东可以要求获得一份通函的纸质副本，最长为自通函在SEDAR上提交之日起一年。如果您希望在会议前收到纸质副本，请按照通知中提供的说明进行操作，或通过访问www.MeetingDocents.com/TSXT/MFC或联系我们的转让代理多伦多证券交易所信托公司(TSX Trust)提出请求，地址为1-888-433-6443(加拿大和美国免费)或416-682-3801或通过电子邮件发送至tsxt-Performance@tmx.com。

如果您对通知和访问有疑问，请致电TSX Trust，电话： 1-800-783-9495(加拿大居民)，1-800-249-7702(美国居民)或416-682-3864.

有关您的股票的重要信息

有时，第三方可能会主动向您提出购买您的股票的要约，价格通常低于市价。加拿大和美国的证券管理人员建议投资者谨慎对待此类要约。

宏利与这些要约并无关联，亦不会背书或批准这些要约。如果您收到购买您的宏利股票的要约，或对您的股票有任何疑问，请与您的投资顾问联系，或联系多伦多证券交易所信托基金，地址为1-800-783-9495(加拿大居民)，1-800-249-7702(美国居民)或416-682-3864.


4				宏利金融-S

LOGO 在哪里可以找到它



关于这次会议

谁有投票权？			7

如何投票			8

会议将讨论哪些内容			12

关于导演

关于董事会的关键问题			16

董事简介			18

2021年董事会委员会报告			32

我们是如何向董事支付报酬的			37

高管薪酬

来自主席的信息			42

薪酬问题探讨与分析			44

执行摘要			44

我们的薪酬理念			46

与我们的同行进行基准比较			48

我们的薪酬计划和2021年业绩			50

被任命的高管的薪酬			62

股票表现			79

高管薪酬明细			80

薪酬汇总表			80

股权补偿			82

退休福利			86

控制权利益的终止和变更			92



薪酬监督			97

董事会如何监督高管薪酬			97

管理薪酬风险			99

决策过程			102

对风险有实质性影响的员工的补偿			104

宏利的管治

关于宏利董事会			109

董事会委员会			111

董事会的角色和责任			111

充当董事的角色			119

在其他董事会任职			119

诚信			119

股权所有权			119

任期限制			119

独立			120

董事会继任和多样性			121

技能和经验			122

董事建设			124

评估			125

附属治理			126

其他信息

可持续发展与ESG			127

责任险			128

借给董事及高级人员的贷款			129

董事批准			129

这个符号告诉你在哪里

您可以找到更多信息


2022年管理信息通报					5

关于这次会议

今年的年会将于2022年5月12日举行。

阅读这一部分可以了解谁可以投票，你可以如何投票，以及你将投票的内容。


问题？如果您对会议有任何疑问，请致电您所在地区的转账代理。登记持有人也可以致电我们的转让代理，以获取有关管理您的股票帐户的选项的信息。

加拿大		1-800-783-9495

美国		1-800-249-7702

香港		852-2980-1333

菲律宾		632-5318-8567

注册电子交付

我们希望以您希望接收的方式向您提供信息。你可以选择在网上接收你的股东资料，而不是通过邮件。

非登记(受益)股东

访问proxyvote.com并输入投票指导表中的控制号。选择注册？
实现无纸化。

登记股东和所有权声明持有人

请访问www.tsxtrust.com/MFCDigital并按照说明进行操作。



在哪里可以找到它

谁有投票权？		7
如何投票		8
会议将讨论哪些内容		12


6				宏利金融-S

关于这次会议

谁有投票权？

我们必须获得简单多数票才能使项目获得批准。

投票限制

下列实体和个人实益拥有的股份不能投票(除非有财政部长(加拿大)批准的情况)：

•

加拿大政府或其任何政治分支或机构

•

省政府一个省或其任何政治区或机构的政府

•

外国政府或任何外国政府的政治分支或机构

•

任何已取得宏利任何类别股份超过10%的人。

此外，如果任何人、任何人控制的实体或任何人与其控制的实体一起实益拥有可以投票的股份的20%以上，则该个人或实体不能投票，除非(加拿大)财政部长允许。

据吾等所知，并无任何人士实益拥有或(直接或间接)控制或指挥超过10%的与宏利普通股有关的投票权。



		如何以股东身份出席会议
		会议当天： 1.登录：https://web.lumiagm.com/463955449. 您可以在会议开始前一小时访问该链接，以便您测试连接 2. 点击？我有一个控制号？ 3. 输入您的控制号码(在会议材料附带的委托书上) 4. 输入您的密码：Manulife2022(区分大小写)
		股东及其正式指定的代理持有人将能够在会议期间提出问题和投票。有关如何在会议期间投票和提问的更多信息，请参阅第8页至第10页，如有必要，将在会议上提供其他说明。问题应该是所有股东都感兴趣的，而不是个人性质的。如果您的问题涉及个人问题，我们将在会后与您联系以跟进您的问题。如果我们在会议期间因时间或技术限制而无法回答问题，我们将在会议结束后尽快与您跟进。有关如何参加会议的更多信息和最新信息，请访问我们的website (https://www.manulife.com/en/investors/annual-meeting.html).
		如何作为嘉宾出席会议
		任何人都可以作为嘉宾远程出席会议。嘉宾可以远程出席会议，但不能投票或提问。 1.https://web.lumiagm.com/463955449.登录： 2. 点击[我是来宾]，然后填写必填栏。
		要以股东或来宾身份在线访问会议，您需要安装最新版本的Chrome、Safari、Edge或Firefox。请不要使用Internet Explorer。您应该尽早登录以确保您的浏览器是兼容的。包括防火墙和VPN连接在内的内部网络安全协议可能会阻止对Lumi平台的访问。如果您在连接或观看会议时遇到任何困难，请确保您的VPN设置已禁用，或者使用不受组织安全设置限制的网络上的计算机。如果在注册过程中或在访问和出席会议时遇到困难，请致电1-800-783-9495(加拿大居民)、1-800-249-7702(美国居民)或416-682-3864联系多伦多证券交易所信托基金。


2022年管理信息通报					7

如何投票

有两种在会议前或会议期间通过代理投票的方式。投票方式取决于您是注册股东、所有权声明持有人还是非注册(受益)股东。

鼓励股东在大会前投票表决并提交委托书。

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有关代理投票的重要详细信息，请参阅第11页。

登记股东和所有权声明持有人

(您的包裹包括委托书)

你是一名注册股东如果您名下有股票证书，或者您的股票以电子方式记录在由我们的转让代理维护的直接登记系统(DRS)中。

您是一个所有权说明符如果您持有制造商人寿股份化时发布的股权声明。




由代理人投票您或您的授权代表必须填写委托书。如果您是公司或其他法人实体，您的授权代表必须填写此表格。	您可以通过以下四种方式之一投票您的股票：
		在互联网上，请转到您的委托书上显示的网站。您需要在表单上提供个人身份识别/控制号码。
		通过电话(仅限加拿大和美国)拨打代理表上的免费号码，然后按照说明进行操作。您需要在表格上提供个人身份识别/控制号码。
		用邮寄的方式填写你的委托书，并把它装在提供的信封里寄回。
		在您的智能手机上，请使用委托书上的二维码。
	你的委托书必须在下午5点前收到。(东部时间)2022年5月10日，您的选票将被清点。如果您正在重新邮寄您的委托书，请务必留出足够的时间让信封送达。提交委托书的最后期限可由董事长酌情免除，而无需事先通知。如果会议延期，您的委托书必须在会议重新召开前两个工作日的下午5点 (东部时间)之前收到。


在线投票期间这次会议您可以在随会议材料提供的委托书上找到您的控制号码。您需要您的控制号码才能在会议上投票或提问。	会议当天： 1.登录：https://web.lumiagm.com/463955449. 您可以在会议开始前一小时访问该链接，以便您测试您的连接。 2. 点击？我有一个控制号？ 3. 输入您的控制号码 (在会议材料附带的委托书上) 4. 输入您的密码：Manulife2022(区分大小写) 5. 按照说明进行投票。如果您已经通过代理投票，您在会议上的投票(如果正确投票)将自动撤消您之前的投票。


8				宏利金融-S

关于这次会议

登记股东和所有权声明持有人

(续)

更改您的投票

如果您改变了投票股票的方式，您可以撤销您的委托书表格。

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如果在以后的日期发送新的投票指示，将会撤销您之前提交的指示。

您可以按照上述说明通过电话或邮件在Internet上发送新的代理。或将由您或您的授权代表签署的书面通知发送到：公司秘书宏利金融-S，地址：加拿大多伦多布鲁尔东街200号M4W 1E5。

你的新委托书必须在下午5点前收到。(东部时间)2022年5月10日，您的选票将被清点。如果您要邮寄新的委托书，请务必留出足够的时间让信封送达。

如果会议延期，你的委托书必须在下午5点之前收到。(东部时间)会议复会前两个工作日。

如果您错过了截止日期，您只能在会议开始前向主席发出书面通知以撤销您的委托书。通知必须由您或您的授权代表签署。

有关代理投票的重要细节，请参阅第11页。

非登记(受益)股东

(您的套餐包括一份投票指导表)

你是一名非注册股东如果您通过中介机构(银行、信托公司、证券经纪或其他金融机构)持有您的股票。这意味着股票登记在您中介的名下，而您是受益股东。




由代理人投票您或您的授权代表必须填写投票指导表。如果您是公司或其他法人实体，则您的授权代表必须填写此表格。	您可以通过以下四种方式之一给出您的投票指示：
		在互联网上，请访问您的投票指导表上显示的网站，然后按照屏幕上的说明进行操作。
		通过电话(仅限加拿大和美国)拨打您投票指示表格上的免费号码，并按照说明进行操作。
		以邮寄方式填写投票指示表格，并放入所提供的信封中交回。
		在您的智能手机上使用投票指示表单上的二维码。
	你的中介必须收到你的投票指示，并有足够的时间按照你的指示行事。有关提交投票指示的截止日期，请查看表格。如果您要邮寄您的投票指导表，请务必留出足够的时间让信封送达。主席可酌情豁免委托书交存期限，恕不另行通知。


2022年管理信息通报					9

非登记(受益)股东

(续)



在会议期间在线投票您必须指定您自己(或其他人)为代理权持有人。然后，您或您指定的人必须联系多伦多证券交易所信托基金以获得控制号码。你需要一个控制号码才能在会议上投票或提问。				首先，在投票指示表格上提供的空白处用印刷体指定您自己为代理人。您也可以指定其他人作为您的代理权持有人(更多信息请参阅第11页)。您可以通过以下两种方式之一执行此操作： * 签署并将表格放在提供的信封中返回，但不要填写投票说明，因为您将在会议期间在线投票(检查表格的提交截止日期，并确保您留出足够的时间将信封送达)，或 * 访问投票指导表上显示的网站，并按照说明进行操作。然后在不迟于2022年5月10日下午5点(美国东部时间)之前联系多伦多证券交易所信托基金，以获得控制号码。您可以通过以下两种方式之一执行此操作：呼叫1-866-751-6315(北美境内)或212-235-5754(北美境外)，或 * 请访问www.tsxtrust.com/Control-Numbers-Request. 如果您指定其他人作为您的代理权持有人，则该人必须联系多伦多证券交易所信托基金以获得控制号码。会议当天： 1.登录：https://web.lumiagm.com/463955449. 您可以在会议开始时间前一小时访问该链接，以便测试您的连接。 2. 点击？我有一个控制编号？ 3. 输入您的控制号码 4. 输入您的密码：Manulife2022(区分大小写) 5. 按照指示投票。如果您已经通过代理投票，您在会议上的投票如果正确投出，将自动撤消您之前的投票。


更改您的投票如果您改变了投票方式，您可以撤销您的投票指示表格。				请按照您的投票指导表上的说明进行操作，或联系您的中介以了解更多信息。您的中介必须收到您的投票指示，并有足够的时间执行您的指示。检查表格以确定提交投票指示的截止日期。如果您重新邮寄您的投票指示表格，请务必留出足够的时间让信封送达。主席可酌情放弃或延长委托书的交存期限，恕不另行通知。


10				宏利金融-S

关于这次会议

如果你没有在表格上注明如何投票，戈里先生或卡萨迪先生将投票：

•

选举本通告中的14名提名董事

•

委任安永律师事务所为核数师

•

就我们的高管薪酬方法进行咨询投票

你亦可委任其他人士为你的代表持有人，但该人士不一定要成为宏利的股东。为此，请在代表委任表格或投票指示表格上提供的空白处打印此人的姓名，在提供的信封中签署并返回表格，但不要填写投票指示，因为您的代表持有人将在会议期间投票(检查表格以确定提交表格的截止日期，并确保您留出足够的时间让信封送达)，或转到代表委任表格或投票指示表格上指定的网站并按照说明操作。一旦您的中介收到您的指示，您的代理持有人需要在下午5点之前联系多伦多证券交易所信托基金，以获得控制号码。(东部时间)2022年5月10日。他们可以通过以下两种方式之一完成此操作：

•

致电 1-866-751-6315(北美境内)或212-235-5754(北美境外)，或

•

请登录www.tsxtrust.com/control-number-Request.

如果要表决的项目有任何修订或任何其他事项在会议或任何休会之前适当提出，您的代理人可以按他们认为合适的方式投票表决您的股票。

问题？

如果您有任何问题或要求提供新的委托书，请致电您所在地区的转账代理 (详情请参阅第6页)。


2022年管理信息通报					11

会议将讨论哪些内容

会议将讨论四项事务。

1. 财务报表(manulife.com)

我们的2021年合并财务报表和关于这些财务报表的审计师报告将在会议上提出。您可以在manulife.com上的 2021年年报中找到一份副本。

2.选举董事(见第15页)

您将选出14名董事在我们的董事会任职，直到明年的年度股东大会结束，或如果他们离开董事会，则在更早的时候。所有14名提名的董事目前都在董事会任职。您可以从第15页开始阅读有关提名董事的信息。董事会建议您投票选举每个提名的董事。

3.委任核数师

自1905年以来，安永(Ernst&Young)(或其前身)一直担任宏利或宏利集团旗下实体的外部审计师。审计委员会建议董事会重新任命他们为我们2022财年的审计师，直到我们下一次年度会议结束。

我们通过审计委员会监督、加拿大健全的监管框架(包括至少每五年轮换一次主要审计合作伙伴的要求)以及安永自身的内部独立性程序，保持对外部审计师的独立性。审计委员会还每年对外聘审计员进行正式审查，每五年进行一次更全面的审查。下一次全面审查定于2024年进行。我们还计划一旦最初采用国际财务报告准则第17号，就启动审计工作的招标程序。保险合同将于2024年完工。鉴于《国际财务报告准则》第17号的复杂性，审计委员会认为，在采用之前启动招标程序是不谨慎的，而且第一个年度审计周期已经完成。

下表列出了安永在过去两个会计年度为宏利及其子公司提供的服务及其每年收取的费用：



(单位：百万)	2021		2020

审计费		$31.7		$30.7
包括审计我们的财务报表以及我们子公司的财务报表、独立基金、法定备案审计、招股说明书服务、内部控制报告、季度报告审查和监管备案文件。

审计相关费用		$3.1		$3.5
包括关于未归类为审计的财务会计和报告标准的咨询、与建议或完成的交易相关的尽职调查，以及为第三方报告内部控制的保证服务

税费		$0.6		$1.0
包括税务合规、税务筹划和税务咨询服务

所有其他费用		$0.2		$0.2
包括其他咨询服务

总计		$35.6		$35.4

注：以上费用总额不包括安永为宏利金融-S子公司管理的某些投资基金提供的专业服务的费用，2021年为970万美元，2020年为950万美元。对于某些基金，这些费用直接由基金支付。对于其他基金，除了其他管理费用外，子公司还负责支付审计师的专业服务费，以换取固定的管理费。


12				宏利金融-S

关于这次会议


我们的审计师独立性政策要求审计委员会预先批准外部审计师提供的所有审计和允许的非审计服务(包括费用和条件)。如果在本年度内提出了一项超出预先批准的类别或预算的新服务，则必须事先获得审计委员会的批准，或由该委员会指定的代表其行事的成员预先批准。董事会建议你投票支持任命安永会计师事务所为审计师。 4.对高管薪酬有发言权 (见第41页) 董事会认为，高管薪酬计划必须是健全、公平和与市场竞争的，并支持我们的战略和进步。
				审计委员会审查审计委员会每年对外聘审计员进行一次正式审查，每五年进行一次更全面的审查。这些审查基于加拿大注册会计师协会(CPA Canada)和加拿大公共问责委员会为协助审计委员会履行监督职责而提出的建议。 2019年进行了全面审查，涵盖截至2018年12月31日的五年时间。2021年审查包括对参与伙伴和团队、他们的独立性、客观性以及沟通和审计工作的质量进行评价。

董事会普遍认识到对高管薪酬的更严格审查，并认为股东应有机会充分了解我们的薪酬目标、理念和原则，并对我们对高管薪酬的方法拥有发言权。因此，我们要求您对以下决议进行表决：

在咨询基础上，在不削弱董事会的作用和责任的基础上，决议股东接受宏利金融-S在2022年股东周年大会前提交的管理信息通告中披露的高管薪酬办法。

这是一次咨询投票，因此结果不具约束力。然而，董事会在未来就薪酬政策、程序和高管薪酬做出决定时，将考虑结果以及从其他股东参与活动中收到的反馈。

我们从第42页开始详细讨论我们的高管薪酬计划以及我们的业绩对2021年高管薪酬的影响。根据管理资源和薪酬委员会的建议，这一披露已得到董事会的批准。

董事会建议你投票支持我们对高管薪酬的处理方法。


2022年管理信息通报					13

去年，92.62%的股东投票支持我们的高管薪酬方案。如果有相当多的股东反对该决议，董事会将与股东(特别是那些已知投票反对该决议的股东)接触，以了解他们的担忧，并将根据这些担忧继续审查我们对高管薪酬的做法。

我们鼓励任何考虑投票反对决议的股东与董事会联系，讨论他们的具体问题或关切(有关如何联系董事会的详细信息，请参阅第109页，有关我们的股东参与活动的详细信息，请参阅第117页)。

关于股东提案和代理访问

股东提案

根据我们的代理访问政策，我们必须在下午5点之前收到2023年度会议的股东提案或提名。(东部时间)2022年12月16日，考虑将其纳入明年的管理信息通报。提交的股东提案必须以书面形式提交，并符合 《保险公司法》(加拿大)，您可以在http://laws-lois.justice.gc.ca.上在线找到有关我们的代理访问策略的更多信息，请参阅第118页。

将您的建议书或提名通知发送至：

公司秘书

宏利金融-S

布卢尔街东200号

安大略省多伦多M4W 1E5

加拿大

电子邮件：CONTRONMENT_CONTROLATION@manulife.com


14				宏利金融-S

关于董事们

在投票您的股票之前，请阅读有关提名董事的信息。

今年，14名董事被提名参加董事会选举，任期一年。所有提名的董事都是在我们的2021年会议上选出的，除了May Tan(2021年12月被任命为董事会成员)和Vanessa Kanu(2022年2月被任命为董事会成员)。

这批董事具备适当监督和有效决策所需的技能、经验和资质。


合适的大小		独立的

14		全
董事在适当的范围内		董事是独立的，除了首席执行官，而且
健康的辩论结束有效的决策		所有董事会成员都是独立的。


合格且精通金融		年龄

全		63
董事们具备有效监管所需的各种能力和经验，而且都精通金融。		是被提名董事的平均年龄？


多元

7女人		3 种族/民族多样性

被提名的独立董事中有54%是女性		被提名的独立董事中有23%是种族/民族多元化群体的成员


均衡的任期
7.7年份
被提名的独立董事的平均任期是

该委员会的任期限制为12年。董事会主席的任期为五年，无论担任董事的年限是多少。



在哪里可以找到它

关于董事会的关键问题	16	2021年董事会委员会报告	32
董事简介	18	我们是如何向董事支付报酬的	37


2022年管理信息通报					15

关于董事会的关键问题

多样性

我们的董事会认识到多样性的重要性，并致力于促进组织各级的多样性。董事会在促进多样性方面有着悠久的历史，并相信拥有来自不同背景的高素质董事将为董事会带来不同的视角和经验，产生健康的讨论和辩论，并做出更有效的决策。有关多样性的更多信息，请参阅第121页。

提名的独立董事中有7名(54%)是女性

被提名的独立董事中有3人(23%)是种族/民族多元化群体的成员

疏漏

在过去的一年里，我们的董事会继续为管理层提供有效的监督和指导，继续他们与管理层的频繁参与和互动，并保持着他们之间的牢固关系。董事会运营是2021年持续的重点领域，包括：

•

除了定期安排的会议外，还通过与管理层的频繁简报、书面更新和非正式沟通，以及在没有定期安排会议的月份举行每月更新电话会议来保持互动，以确保董事会对公司的重要重点领域有明确的视线

•

利用技术在董事会会议期间继续与彼此和管理层互动，并收集持续的董事反馈以确认持续的有效性，并听取所有董事的声音

•

利用调度灵活性来提炼

LOGO

会议安排，确保所有董事的最佳参与，并允许就具有战略重要性的主题进行更多讨论和独立会议

•

继续专注于董事会继任，物色、任命和入职两名新董事，他们在亚洲企业融资、银行和资本市场方面拥有深厚的专业知识，并在上市公司融资方面具有专业知识和丰富的领导经验，这些领域对宏利的持续增长和未来雄心至关重要。

•

制定混合会议时间表(面对面与虚拟)，以确保所有董事的最佳参与，同时考虑到董事会的全球性，并帮助吸引来自全球各地的有才华的董事。


16				宏利金融-S

关于董事

多数票

股东可以对每个董事投赞成票，也可以不投赞成票。获得更多收入的董事扣留比为投票者必须提交辞呈。

公司治理和提名委员会将审查围绕辞职的细节，并向董事会报告。董事会将接受辞职，除非有特殊情况。董事会将在会议后90天内决定是否接受辞职，并将发布新闻稿披露辞职或不接受辞职的原因。董事不会参加这些审议。辞职将在董事会接受后生效。

这项政策仅适用于提名董事人数与待选董事人数相同的无竞争选举。

2021年出席率

下表显示了2021年举行的董事会和委员会会议的次数和总出席率。董事会会议的法定人数大多数董事和董事应出席董事会及其所属委员会的所有会议，除非有情有可原的情况。希拉·弗雷泽于2021年6月7日从董事会退休，自该日起不再担任审计委员会主席或公司治理和提名委员会成员。

在新冠肺炎环境中，董事会和管理层使用了允许全面有效参与的技术，进行了虚拟会议。董事会利用日程安排的灵活性来划分会议日期，允许就具有战略重要性的主题进行更多讨论和独立会议。董事会还每月召开更新电话会议，在定期安排的会议之间向董事们通报情况。


	会议次数		总体会议出席率

冲浪板		10		99%

审计委员会		5		100%

企业管治及提名委员会		5		100%

管理资源及薪酬委员会		5		94%

风险委员会		5		97%

股权所有权


随后的董事简介包括每个董事所持股权的价值。我们通过将其普通股和递延股份单位数乘以25.68美元计算股权价值，这是我们普通股在2022年2月28日在多伦多证交所的收盘价。
				董事获得至少50%的年度董事会聘任股权，而董事股权要求是年度董事会聘任强制性股权部分的六倍。


我们要求除Gori先生以外的所有董事拥有普通股、优先股和/或总市值至少为年度董事会聘用人强制性股本部分六倍的普通股、优先股和/或DSU。戈里先生作为总裁和首席执行官有不同的股权要求，他符合这一要求(见第101页)。

预计董事将在加入董事会后的6年内满足其股权要求。截至2022年2月28日，最低限额为780,927美元(615,000美元，汇率为1美元=1.2698美元)。外汇汇率的波动将导致最低所有权要求的差异。


2022年管理信息通报					17

董事简介

约翰·M·卡萨迪(主席)

加拿大安大略省多伦多/68岁/独立


		关键能力和经验
		*人才管理/高管薪酬		* 上市公司高管/董事
		全球技术/运营		* 数字化转型/销售/营销
		Cassaday先生拥有强大的业务和高级管理经验，还在其他上市公司董事会任职。这份经验使他有资格出任宏利董事会主席及企业管治及提名委员会成员。


约翰·卡萨迪于2018年5月4日被任命为董事会主席。Cassaday先生之前是Corus Entertainment Inc.的总裁兼首席执行官，自1999年成立以来一直担任该职位，直到2015年3月31日退休。在加入Corus之前，Cassaday先生是Shaw Communications执行副总裁、CTV电视网总裁兼首席执行官以及加拿大和英国Campbell Soup Company的总裁。 Cassaday先生是公司董事协会会员，拥有多伦多大学罗特曼管理学院的MBA学位和多伦多大学的荣誉法律博士学位，是加拿大勋章成员。 2021年出席会议作为主席，Cassaday先生不是审计、管理资源和薪酬或风险委员会的成员，但应各自委员会主席的邀请出席。				董事自 1993年4月任期限制： 2023 2021票为: 97.22% 上市公司董事会(最近五年) * 睡眠乡村加拿大控股公司，2015年至今 Sysco公司，2004年至今 • Spin Master Corp., 2015-2018 直布罗陀增长公司，2015年至2017年
冲浪板	10 of 10	100	%
董事会委员会
* 审计	5 of 5	100	%
* 公司治理和提名	5 of 5	100	%
* 管理资源和薪酬	5 of 5	100	%
* 风险	5 of 5	100	%

股权(截至2022年2月28日和2021年2月26日)


年	普普通通股票		DSU		总公用度共享和DSU		总价值		总价值作为股本倍数所有权准则
2022		21,840		241,524		263,364		$6,763,188		8.7x
2021		21,840		220,520		242,360		$6,148,673		7.9x
变化		0		21,004		21,004

				有关股权所有权的信息，请参阅第37页


18				宏利金融-S

关于董事

妮可·S·阿纳博尔迪

美国康涅狄格州格林威治/63岁/独立


		关键能力和经验
		*财务/会计		* 人才管理/高管薪酬
		*保险/再保险/投资管理		* 亚洲体验
		--风险管理		* 上市公司高管/董事
		阿纳博尔迪女士在一家主要金融机构，特别是在资产管理领域拥有丰富的经验，这使她有资格在我们的董事会任职，并成为审计委员会和公司治理和提名委员会的成员。


妮可·阿纳博尔迪是私募股权公司橡树山资本管理公司的合伙人。她曾担任全球金融服务公司瑞士信贷及其前身Donaldson、Lufkin和Jenrette Securities Corporation的高级管理人员，在其财富和资产管理业务中担任过多个高级职位，包括高级顾问，在此之前，她曾担任瑞士信贷资产管理公司副董事长。阿纳博尔迪女士是公共基金和Merit Hill Capital(非上市公司)的董事会成员。她还在哈佛大学的多个顾问委员会任职，包括哈佛大学和哈佛法学院。阿纳博尔迪女士拥有哈佛学院的文学学士学位，以及哈佛大学的法学博士和工商管理硕士学位。 2021年会议出席人数			董事自 2020年6月期限限制： 2033 2021票为: 99.67% 公开公司董事会(最近五年) * 无
冲浪板	10 of 10	100%
董事会委员会(1月至11月)
* 管理资源和薪酬	4 of 4	100%
* 风险委员会	5 of 5	100%

董事会委员会(12月)
* 审计	–	–
* 公司治理和提名	1 of 1	100%
2021年12月1日，Nicole Arnboldi的委员会成员从管理资源和薪酬委员会和风险委员会改为审计委员会和公司治理和提名委员会。

股权(截至2022年2月28日和2021年2月26日)


年	普普通通股票		DSU		总公用度共享和DSU		总价值		总价值作为股本倍数所有权准则
2022		6,500		18,478		24,978		$641,435		0.8x
2021		6,500		7,601		14,101		$357,742		0.5x
变化		0		10,877		10,877
阿纳博尔迪于2020年6月9日加入董事会。根据董事股权要求，她预计将在加入董事会后六年内达到股权要求。

				有关股权所有权的信息，请参阅第37页


2022年管理信息通报					19

盖伊·L·T·班布里奇

爱丁堡，米德洛西亚，英国/61岁/独立


		关键能力和经验
		*财务/会计		* 风险管理
		*保险/再保险/投资管理		* 亚洲体验
		Bainbridge先生丰富的财务和审计经验使他有资格担任我们董事会的成员、公司治理和提名委员会的成员以及审计委员会的主席。


盖伊·班布里奇是毕马威会计师事务所的前合伙人。他曾担任英国和世界上最大的几家金融机构的主要审计负责人，并曾在毕马威英国和欧洲董事会任职。 Bainbridge先生还担任约克郡建房协会和ICE Clear Europe Limited(非上市公司)各自的审计委员会主席。Bainbridge先生是英格兰和威尔士特许会计师协会的成员，并拥有剑桥大学的文学硕士学位。 2021年会议出席人数				董事自 2019年8月期限限制： 2032 2021票为: 99.74% 公开公司董事会(最近五年) * 无
冲浪板	10 of 10	100	%
董事会委员会
审计(主席)	5 of 5	100	%
* 公司治理和提名	5 of 5	100	%

股权(截至2022年2月28日和2021年2月26日)


年	普普通通股票		DSU		总公用度共享和DSU		总价值		总价值作为股本倍数所有权准则
2022		0		16,105		16,105		$413,576		0.5x
2021		0		9,782		9,782		$248,169		0.3x
变化		0		6,323		6,323
班布里奇于2019年8月7日加入董事会。根据董事股权要求，他预计将在加入董事会后六年内达到股权要求。

				有关股权所有权的信息，请参阅第37页


20				宏利金融-S

关于董事

约瑟夫·P·卡隆

加拿大卑诗省西温哥华/74岁/独立


		关键能力和经验
		*人才管理/高管薪酬亚洲经验		* 政府关系/公共政策/监管 * 上市公司高管/董事
		Caron先生为董事会带来了商业、政府和国际经验，提供了全面的视角，使他能够很好地担任我们董事会的成员，并成为审计委员会和公司治理和提名委员会的成员。


Joseph Caron是Joseph Caron Inc.的前负责人和创始人，该公司成立于2010年，旨在为寻求在加拿大发展的亚洲企业和专注于亚洲发展的加拿大企业和组织提供战略咨询。他在国际咨询公司HB Global Advisors Corporation工作了四年(2010年至2013年)，并在加拿大政府工作了近40年，担任过多个重要外交职位，包括2001年至2005年担任驻中华人民共和国大使、2005年至2008年担任驻日本大使以及2008年至2010年担任驻印度共和国高级专员。 Caron先生拥有渥太华大学政治学文学士学位。他拥有约克大学和明治学院大学的荣誉学位，并被任命为亚太基金会杰出研究员和不列颠哥伦比亚大学亚洲研究所的荣誉研究员。 2021年会议出席人数				董事自 2010年10月期限限制： 2023 2021票为: 98.97% 公开公司董事会(最近五年) * 无
冲浪板	10 of 10	100	%
董事会委员会
* 审计	5 of 5	100	%
* 公司治理和提名	5 of 5	100	%

股权(截至2022年2月28日和2021年2月26日)


年	普普通通股票		DSU		总公用度共享和DSU		总价值		总价值作为股本的倍数所有权准则
2022		8,836		74,286		83,122		$2,134,573		2.7x
2021		8,836		65,822		74,658		$1,894,073		2.4x
变化		0		8,464		8,464

				有关股权所有权的信息，请参阅第37页


2022年管理信息通报					21

苏珊·F·达巴尔诺

安大略省布雷斯布里奇，加拿大/69岁/独立


		关键能力和经验
		*财务/会计		* 亚洲体验
		*保险/再保险/投资管理		* 上市公司高管/董事
		*人才管理/高管薪酬		* 数字化转型/销售/营销
		全球技术/运营
		Dabarno女士为董事会带来了丰富的全球财富管理和金融服务经验，她在各种执行能力和会计背景中的角色使她有资格在我们的董事会任职，并成为风险委员会、管理资源和薪酬委员会的成员。


苏珊·达巴尔诺自2011年以来一直在董事工作。她拥有广泛的财富管理和分销专业知识，并于2009年至2010年担任独立财富管理服务公司Richardson Partners Financial Limited的执行主席，并于2003年至2009年担任总裁兼首席执行官。在加入Richardson Partners Financial Limited之前，Dabarno女士是美林加拿大公司的总裁兼首席运营官。她是多伦多滨水振兴公司(政府资助的组织)和Bridgepoint健康基金会的前董事成员(非营利组织)。 Dabarno女士是特许专业会计师协会(FCPA)会员，拥有麦吉尔大学二级文凭。 2021年会议出席人数				董事自 2013年3月期限限制： 2025 2021票为: 99.84% 公开公司董事会(最近五年) * Cenovus Energy Inc.，2017-2021
冲浪板	10 of 10	100	%
董事会委员会(1月至2月)
* 审计	1 of 1	100	%
* 公司治理和提名	1 of 1	100	%

董事会委员会(3月至12月)
* 管理资源和薪酬	3 of 3	100	%
* 风险	4 of 4	100	%
2021年2月28日，Susan Dabarno的委员会成员从审计委员会、公司治理和提名委员会改为管理资源和薪酬委员会以及风险委员会。

股权(截至2022年2月28日和2021年2月26日)


年	普普通通股票		DSU		总公用度共享和DSU		总价值		总价值作为股本倍数所有权准则
2022		45,250		26,621		71,871		$1,845,647		2.4x
2021		45,250		20,374		65,624		$1,664,881		2.1x
变化		0		6,247		6,247

				有关股权所有权的信息，请参阅第37页


22				宏利金融-S

关于董事

朱莉·E·迪克森

加拿大渥太华/64岁/独立


		关键能力和经验
		*财务/会计		* 风险管理
		*保险/再保险/投资管理		* 政府关系/公共政策/监管
		Dickson女士在财务、风险和监管方面的丰富经验使她有资格在我们的董事会任职，并成为风险委员会和管理资源与薪酬委员会的成员。


朱莉·迪克森是加拿大金融机构前警司，加拿大主要的金融服务监管机构。她目前在加拿大公共问责委员会、迪拜金融服务管理局和全球风险研究所的董事会任职。 Dickson女士是加拿大军官勋章获得者，拥有新不伦瑞克大学的文学学士学位和皇后大学的经济学硕士学位。 2021年会议出席人数				董事自2019年8月以来任期限制： 2032 2021票为: 99.66% 上市公司董事会(最近五年) * 无
冲浪板	10 of 10	100	%
董事会委员会
* 管理资源和薪酬	5 of 5	100	%
* 风险	5 of 5	100	%

股权(截至2022年2月28日和2021年2月26日)


年	普普通通股票		DSU		总公用度共享和DSU		总价值		总价值作为股本倍数所有权准则
2022		0		31,025		31,025		$796,722		1.0x
2021		0		19,565		19,565		$496,364		0.6x
变化		0		11,460		11,460

				有关股权所有权的信息，请参阅第37页


2022年管理信息通报					23

罗伊·戈里(总裁兼首席执行官)

加拿大安大略省多伦多/52岁/不独立(管理)


		关键能力和经验
		*财务/会计		* 技术/运营
		*保险/再保险/投资管理		* 亚洲体验
		--风险管理		* 上市公司高管/董事
		*人才管理/高管薪酬		* 数字化转型/销售/营销
		Roy Gori是加拿大最大的保险公司宏利的总裁兼首席执行官，也是世界上最大的保险和资产管理公司之一。罗伊于2017年被任命为首席执行官，其任期的特点是引入了清晰的战略和价值观，这些战略和价值观建立在宏利坚实的基础上，包括更加关注客户和转向数字创新，与公司让客户决策更容易、生活更美好的使命保持一致。

作为多元化、公平和包容的倡导者，罗伊是宏利上帝理事会的主席。他也是健康和健康的热情倡导者，通过宏利等获奖产品推广行为保险的好处。生命力和宏利搬家。

罗伊于2015年加入宏利，担任亚洲区总裁兼行政总裁。在该职位上，他负责亚洲12个市场的运营，推动了宏利在该地区快速增长的业务。罗伊于1989年在花旗银行开始了他的职业生涯，在那里他逐渐担任高级职位，并最终负责该公司的亚太零售业务，其中包括保险和财富管理业务。

罗伊拥有新南威尔士大学的经济学和金融学学士学位，以及悉尼科技大学的MBA学位。他是加拿大商业委员会的成员和董事会成员，美国商业委员会的成员，日内瓦协会的成员，以及上海市国际商业领袖咨询委员会的市长成员。罗伊是土生土长的澳大利亚人，曾在悉尼、新加坡、泰国和香港工作和生活，目前常驻多伦多。

董事自

2017年10月

期限限制：

仅适用于独立董事

2021票为: 99.53%

公开公司董事会(最近五年)

* 无

2021年会议出席人数

股权所有权

作为首席执行长，戈里有不同的股权要求，他满足了这一要求。

你可以在第101页上阅读更多关于这方面的内容。


24				宏利金融-S

关于董事

谢俊言

新加坡，新加坡/69岁/独立


		关键能力和经验
		财务/会计人才管理/高管薪酬全球技术/运营亚洲经验		* 政府关系/公共政策/监管 * 上市公司高管/董事 * 数字化转型/销售/营销


		谢先生拥有丰富的管理领导力、管理咨询和学术经验，再加上他的亚洲视野，使他有资格在我们的董事会任职，并成为审计委员会和公司治理和提名委员会的成员。


谢俊彦是林哈特集团私人有限公司的董事长，这家公司是他在2010年创立的，提供国际领导力服务。谢先生是新加坡居民，在商业战略、领导力发展和企业转型方面拥有丰富的咨询经验。谢家华于1980年加入麦肯锡公司，并在1990年至2008年退休期间被选为董事的董事。在任职期间，他负责管理加拿大和东盟的董事业务，并领导麦肯锡的全球组织和领导力业务。谢先生是董事非公开董事会成员：林哈特集团私人有限公司、宏利美国房地产管理私人有限公司、戴森控股私人有限公司。新加坡健康服务有限公司。新加坡管理学院和新加坡国立大学(NUS)商学院。他还担任新加坡国立大学商学院和李光耀公共政策学院的教务长讲座教授。谢先生拥有艾伯塔大学机械工程理学学士学位和哈佛商学院工商管理硕士学位。 2021年出席会议				董事自2011年10月以来任期限制： 2024 2021票为: 99.27% 上市公司董事会(最近五年) 新加坡航空公司，2012年至今
冲浪板	9 of 10	90	%
董事会委员会(1月至2月)
* 管理资源和薪酬	2 of 2	100	%
* 风险	1 of 1	100	%

董事会委员会(3月至12月)
* 审计	4 of 4	100	%
* 公司治理和提名	4 of 4	100	%
2021年2月28日，谢俊仁的委员会成员从管理资源与薪酬委员会和风险委员会改为审计委员会和公司治理与提名委员会。

股权(截至2022年2月28日和2021年2月26日)


年	普普通通股票		DSU		总公用度共享和DSU		总价值		总价值作为股本倍数所有权准则
2022		0		144,311		144,311		$3,705,906		4.7x
2021		0		127,583		127,583		$3,236,781		4.1x
变化		0		16,728		16,728

				有关股权所有权的信息，请参阅第37页


2022年管理信息通报					25

瓦内萨·卡努

渥太华，On/44岁/独立


		关键能力和经验
		*财务/会计		* 技术/运营
		--风险管理		* 亚洲体验
		*人才管理/高管薪酬		* 上市公司高管/董事
		Kanu女士在公共公司财务方面的专业知识和丰富的领导经验使她有资格在我们的董事会任职，并成为审计委员会和公司治理和提名委员会的成员。


Vanessa Kanu是一位经验丰富的金融专业人士，拥有20多年的商业经验。Kanu女士目前在TELUS International担任全球首席财务官，负责财务运营，包括会计、财务、税务、规划、分析和报告。卡努目前是渥太华医院基金会的董事会成员。卡努女士是加拿大的特许会计师、美国(伊利诺伊州)的注册会计师以及英格兰和威尔士特许会计师协会的成员。她拥有英国赫尔大学国际和金融经济学学士学位。 2021年会议出席人数			董事自 2022年2月期限限制： 2034 上市公司董事会(最近五年) * 无
冲浪板	不适用	不适用
董事会委员会
* 审计	不适用	不适用
* 公司治理和提名	不适用	不适用

股权(截至2022年2月28日)


年	普普通通股票		DSU		总公用度共享和DSU		总价值		总价值作为股本倍数所有权准则
2022		0		0		0	$	0		不适用
卡努于2022年2月28日加入董事会。根据董事股权要求，她预计将在加入董事会后六年内达到股权要求。

				有关股权所有权的信息，请参阅第37页


26				宏利金融-S

关于董事

唐纳德·R·林赛

加拿大温哥华/63岁/独立


		关键能力和经验
		财务/会计 --风险管理人才管理/高管薪酬		* 技术/运营 * 亚洲体验 * 上市公司高管/董事
		Lindsay先生的首席执行官和国际业务经验，以及在投资和企业银行以及全球金融服务领域担任高级管理职务的近二十年经验，使他有资格担任我们的董事会成员、风险委员会成员和管理资源和薪酬委员会主席。


Donald Lindsay是加拿大最大的多元化采矿、矿物加工和冶金公司Teck Resources Limited的总裁兼首席执行官，他自2005年以来一直担任该职位。 Lindsay先生在CIBC World Markets Inc.工作了近20年，在担任投资和企业银行业务主管和亚太地区主管后，他最终担任总裁。 Lindsay先生最近完成了他作为加拿大商业委员会主席的三年任期。他获得了皇后大学采矿工程学士学位，并拥有哈佛商学院的MBA学位。 2021年会议出席人数				董事自 2010年8月期限限制： 2023 2021票为: 97.61% 公开公司董事会(最近五年) * 泰克资源有限公司，2005年至今
冲浪板	10 of 10	100	%
董事会委员会
* 管理资源和薪酬(主席)	5 of 5	100	%
* 风险	5 of 5	100	%

股权(截至2022年2月28日和2021年2月26日)


年	普普通通股票		DSU		总公用度共享和DSU		总价值		总价值作为股本倍数所有权准则
2022		20,000		96,046		116,046		$2,980,061		3.8x
2021		20,000		85,593		105,593		$2,678,894		3.4x
变化		0		10,453		10,453

				有关股权所有权的信息，请参阅第37页


2022年管理信息通报					27

C.James Prieur

美国伊利诺伊州芝加哥/70岁/独立


		关键能力和经验
		财务/会计保险/再保险/投资管理 --风险管理		* 人才管理/高管薪酬 * 技术/运营 * 亚洲体验 * 上市公司高管/董事
		Prieur先生雄厚的财务背景，以及他在加拿大、美国和全球保险业务方面的丰富高管经验，使他有资格担任我们董事会的成员、管理资源和薪酬委员会的成员以及风险委员会的主席。


James Prieur自2011年以来一直在董事工作，在此之前，Prieur先生从2006年到2011年退休，一直担任中海油金融集团有限公司的首席执行官和董事。CNO金融集团是一家专注于美国高级中等收入市场的人寿保险控股公司。在加入CNO金融集团之前，Prieur先生在1999-2006年间担任永明人寿金融公司的总裁兼首席运营官，此前他曾领导亚洲、加拿大、美国和英国的业务。他是艾伯塔省皇室公司艾伯塔省投资管理公司的董事会成员，也是芝加哥全球事务委员会主席圈子的成员。非营利组织组织。 Prieur先生是一名特许金融分析师，拥有西方大学理查德·艾维学院的MBA学位和加拿大皇家军事学院的文学学士学位。 2021年会议出席人数				董事自2013年1月以来任期限制： 2025 2021票为: 99.58% 上市公司董事会(最近五年) Ambac金融集团，Inc.， 2016年至今
冲浪板	9 of 10	90	%
董事会委员会
* 管理资源和薪酬	3 of 5	60	%
Risk(主席)	4 of 5	80	%
Prieur先生因暂时生病无法出席2021年5月的董事会会议、管理资源和薪酬委员会会议和风险委员会会议，导致预计不会持续的情有可原的情况。

股权(截至2022年2月28日和2021年2月26日)


年	普普通通股票		DSU		总公用度共享和DSU		总价值		总价值作为股本倍数所有权准则
2022		145,000		128,387		273,387		$7,020,578		9.0x
2021		145,000		110,445		255,445		$6,480,640		8.3x
变化		0		17,942		17,942

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28				宏利金融-S

关于董事

安德里亚·S·罗森

加拿大安大略省多伦多/67岁/独立


		关键能力和经验
		财务/会计 --风险管理保险/再保险/投资管理		* 人才管理/高管薪酬 * 上市公司高管/董事
		罗森女士作为全球金融服务高管的经验，在投资银行、批发和零售银行、风险管理、人力资源管理和高管薪酬方面具有特殊经验，这使她有资格担任我们的董事会成员、审计委员会成员以及公司治理和提名委员会主席。


安德里亚·罗森自2006年以来一直在董事工作。在2005年1月之前，她在道明银行金融集团工作了十多年，最终担任道明银行金融集团副董事长和道明加拿大信托总裁。在她职业生涯的早期，她在Wood Gundy Inc.担任高级职位，并在Varity公司担任副总裁。她是公司董事协会的董事会成员。(非营利组织)。 Rosen女士拥有奥斯古德霍尔法学院的法律学士学位、约克大学舒利希商学院的MBA学位和耶鲁大学的文学学士学位。 2021年会议出席人数				董事自 2011年8月期限限制： 2024 2021票为: 98.70% 公开公司董事会(最近五年) * Cerdian HCM Holding Inc.，2018年至今 Element舰队管理公司，2019年至今 * Emera Inc.，2007年至今
冲浪板	10 of 10	100	%
董事会委员会
* 审计	5 of 5	100	%
* 公司治理和提名(主席)	5 of 5	100	%

股权(截至2022年2月28日和2021年2月26日)


年	普普通通股票		DSU		总公用度共享和DSU		总价值		总价值作为股本倍数所有权准则
2022		11,500		147,618		159,118		$4,086,150		5.2x
2021		11,500		128,781		140,281		$3,558,929		4.6x
变化		0		18,837		18,837

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2022年管理信息通报					29

谭美美

香港/66岁/独立


		关键能力和经验
		财务/会计保险/再保险/投资管理 --风险管理		* 人才管理/高管薪酬 * 亚洲体验 * 上市公司高管/董事
		Tan女士在金融服务方面的广泛领导经验和对亚洲行业的深入了解使她有资格担任我们的董事会成员以及风险委员会和管理资源与薪酬委员会的成员。


谭惠珠是一名高级金融服务高管，曾在渣打银行担任过多个高级职位，包括渣打银行(香港)首席执行官。她在亚洲的企业融资、银行和资本市场方面拥有超过30年的经验。她持有英格兰及威尔斯特许会计师公会的特许会计师资格及香港会计师公会的注册会计师资格。陈女士是董事在以下非公开董事会的成员：Anticimex New TopHolding AB、MSIG Insurance(Hong Kong)Limited及 701 Limited。 Tan女士拥有谢菲尔德大学经济学和会计学学士学位。 2021年会议出席人数			董事自 2021年12月期限限制： 2034 上市公司董事会(最近五年) 中电控股2018年至今 * 摩根大通中国增长与收入公司2021年至今 * 链接管理有限公司/链接房地产投资信托基金2013年至2022年
董事会(12月)	–	–
董事会委员会
* 管理资源和薪酬	1 of 1	100%
* 风险	–	–

股权(截至2022年2月28日)

年

普普通通
股票

DSU

总公用度
共享和DSU

总价值

总价值作为
股本倍数
所有权准则

2022

449

$11,530

0.0x

谭恩美于2021年12月1日加入董事会。根据董事股权要求，她预计将在加入董事会后六年内达到股权要求。

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有关股权所有权的信息，请参阅第37页


30				宏利金融-S

关于董事

利格·E·特纳

加拿大安大略省多伦多/50岁/独立


		关键能力和经验
		--风险管理 *人才管理/高管薪酬全球技术/运营		* 亚洲体验 * 上市公司高管/董事 * 数字化转型/销售/营销
		特纳女士在技术领域拥有丰富的管理经验以及利用人员、流程和技术推动组织转型的领导专长，这使她有资格在我们的董事会任职，并成为风险委员会、管理资源和薪酬委员会的成员。


Leagh Turner是一位在技术领域经验丰富的全球高管，目前担任全球人力资本管理软件公司Cerdian HCM Holding Inc.的联席首席执行官。她还担任国际计划加拿大公司的董事。特纳女士是提升女性领导力的有力倡导者，曾两次入选WXN(女性高管网络)加拿大最具影响力女性百强榜单。特纳女士拥有西安大略大学的文学学士学位。 2021年会议出席人数				董事自2020年11月以来任期限制： 2033 2021票为: 99.44% 上市公司董事会(最近五年) * Cerdian HCM Holding Inc.， 2022年至今
冲浪板	10 of 10	100	%
董事会委员会
* 管理资源和薪酬	5 of 5	100	%
* 风险委员会	5 of 5	100	%

股权(截至2022年2月28日和2021年2月26日)


年	普普通通股票		DSU		总公用度共享和DSU		总价值		总价值作为股本倍数所有权准则
2022		0		6,117		6,117		$157,085		0.2x
2021		0		824		824		$20,905		0.0x
变化		0		5,293		5,293
特纳于2020年11月10日加入董事会。根据董事股权要求，她预计将在加入董事会后六年内达到股权要求。

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2022年管理信息通报					31

2021年董事会委员会报告

企业管治及提名委员会




安德里亚·S·罗森主席妮可·S·阿纳博尔迪盖伊·L·T·班布里奇约瑟夫·P·卡隆约翰·M·卡萨迪谢俊言约翰·V·帕尔默		公司治理和提名委员会的所有成员都是独立的。董事会主席也是成员之一。公司治理和提名委员会与审计委员会之间存在交叉成员。该委员会在2021年召开了五次会议。它已经批准了这份报告，并满意地认为它已经履行了委员会章程要求的所有职责。


主要职责		关键活动
管理董事会更新和继任，包括确定潜在候选人的必要能力、专业知识、技能、背景和个人素质，确定合格候选人，维护合格候选人名单，以及审查委员会成员		* 继续监督和加强董事会继任和多元化战略。完成了董事会招聘公司的遴选过程，以帮助根据委员会制定的标准确定和招聘潜在候选人。维护并定期提炼董事潜在候选者的长青名单。领导搜索，根据董事会的总体需求和多样性政策确定新的董事候选人，并领导审查过程。批准并建议董事会批准任命两名新董事，他们的技能和经验对宏利的持续增长至关重要。回顾了未来董事与宏利未来雄心壮志保持一致所需的特征、经验和专业知识。负责监督、审查和更新董事会的多样性政策。审查了委员会成员，并建议任命新董事为委员会成员。
制定有效的公司治理政策和程序，包括子公司治理和环境、社会和治理(ESG)问题		负责公司的ESG框架，包括与气候变化相关的事务。审查了有关ESG战略、趋势、风险和机遇的报告，包括对公司气候变化战略的审查。审查了ESG报告，包括公司的 2020年可持续发展报告和关键绩效指标，如性别薪酬股权披露、环境数据、员工流动率和员工敬业度，并审查了利益相关者对该报告的反馈。 * 审查了更新的可持续发展战略，包括公司在这一领域的方向和重点领域。审查了董事会和委员会主席、董事和首席执行官的董事会和委员会章程和授权的细节以及遵守情况。考虑了董事状态的所有重大变化，并确认没有不利影响。在疫情期间提供了有效的监督，包括监测公司治理的发展情况，对照新出现的最佳做法和其他要求评估当前的做法，以及加强虚拟环境的做法。 * 审查了有关公司虚拟年度股东大会的报告，该会议旨在允许股东参与大流行环境。 * 审查了有关子公司治理和公司子公司治理框架的报告。 * 审查了有关股东反馈的报告。
制定和监督评估董事会、委员会、董事会主席、委员会主席和个人董事有效性的流程，包括董事同行评估		在独立顾问的协助下，更新并实施了对董事会、董事会主席、各委员会和每个委员会主席的评估程序，包括同行评估。审查并建议董事会确认董事的独立性。评估了董事会与管理层的关系。


32				宏利金融-S

关于董事


主要职责		关键活动
监督董事方向和教育项目		继续增强新的董事培训计划，促进董事高效入职，以便在疫情环境中进行有效监督。审议了相关议题，并制定了董事教育项目的议程。
监督董事薪酬		* 聘请独立顾问对董事薪酬进行审查，包括最佳实践、行业趋势和同行基准的概述。

委员会每次开会时管理层都不在场。

该委员会与独立咨询公司子午线薪酬伙伴公司合作，对董事薪酬进行了全面审查。子午线2021年的费用为23,303美元。他们在2020年没有被保留。在审查之后，委员会确认，2022年不需要改变目前的费用结构。

审计委员会




盖伊·L·T·班布里奇座椅妮可·S·阿纳博尔迪约瑟夫·P·卡隆谢俊言约翰·V·帕尔默安德里亚·S·罗森		审计委员会和董事会已经确定，委员会的所有成员都是独立的、懂财务的，盖伊·班布里奇、妮可·阿纳博尔迪、谢俊仁、约翰·帕尔默和安德里亚·罗森根据2002年的萨班斯-奥克斯利法案有资格成为审计委员会的财务专家。根据适用的美国和加拿大法律和证券交易所规则，所有成员还符合审计委员会的其他独立性标准。该委员会也是行为审查委员会。审计委员会和公司治理和提名委员会之间有交叉成员，该委员会每年至少与风险委员会举行一次联席会议。该委员会在2021年召开了五次会议，其中包括一次与风险委员会的联席会议。它已经批准了这份报告，并满意地认为它已经履行了委员会章程要求的所有职责。


主要职责		关键活动
监督财务信息的质量和完整性，包括我们的财务报告内部控制制度的有效性		审查了重要的会计和精算做法和政策(以及适用判断的领域)、财务披露(并建议董事会批准)以及管理层关于财务报告内部控制有效性的报告。 * 收到了新冠肺炎对财务报告和内部控制事项影响的最新情况。 * 经常收到最新情况，并审查了与实施《国际财务报告准则》17有关的关键事项。审查了关键审计事项和外部审计员传达的关键审计事项。
监督我们外部审计师的表现、资格和独立性		考虑了审计师的任期和外部审计师的参与。对安永会计师事务所进行了年度审查，包括聘用合作伙伴和审计团队，审查他们的独立性、客观性和审计工作的质量，并建议他们重新任命为审计师，供董事会批准。 * 审查和批准或预先批准了审计师独立性政策、年度审计计划的范围和所有相关服务和费用、来年的经常性审计和非审计服务，以及本年度在以前批准之外提出的审计和非审计服务。


2022年管理信息通报					33


主要职责		关键活动
监督我们的合规计划，包括遵守法律和法规要求以及我们合规实践的有效性		负责监督适用法律法规的遵守情况，包括反洗钱/反恐融资计划。审查了报告，并经常收到有关诉讼以及立法和监管发展的最新情况。
监督我们的财务、精算、内部审计和全球合规职能		审查了首席精算师、首席财务官、首席审计师和全球合规主管的报告、意见和建议。审查了独立精算同行审查员的年度报告。 * 审查和批准了内部审计计划，并审查了关于内部审计活动和审计结果的定期报告。审查了该公司的财务计划。 * 审查了有关资本事项的报告，包括公司的资本状况、资本举措、资本目标和比率。 * 审查和批准了全球合规主管、首席审计员、首席财务官和首席精算师的任务，以及全球合规、内部审计、财务和精算职能，并审查了业绩评价并评估了每个职能的有效性。
制定有关管理利益冲突、保护机密资料和监察客户投诉的道德标准和政策		审查了商业行为和道德准则以及与利益冲突和限制使用机密信息有关的程序。审查了有关遵守守则和道德热线活动的份报告。监督处理投诉的程序。
监督与关联方的安排和可能对我们的稳定性或偿付能力产生重大影响的交易		* 监督与相关方的交易，相关方包括董事和高级管理人员，定义为《保险公司法》(加拿大)，包括通过委员会核准的关联方交易政策，该政策包括确保披露和审查关联方交易的既定程序，这些程序适用于与关联方的广泛交易，从向关联方提供产品或服务到从关联方购买资产或服务。 * 审查了有关公司关联方程序和程序有效性的报告，以确定重大关联方交易，并确保任何关联方交易符合所有要求。

委员会每次开会时管理层都不在场。委员会还私下会见了安永会计师事务所、独立精算同行评审员、首席财务官、首席风险官、首席精算师、首席审计师和全球合规主管。

管理资源及薪酬委员会




唐纳德·R·林赛座椅苏珊·F·达巴尔诺朱莉·E·迪克森 C.James Prieur 谭美美利格·E·特纳		管理资源和薪酬委员会的所有成员都是独立的，并符合我们的董事独立性政策中规定的额外独立性标准，符合适用的证券交易所规则。大多数成员具有财务、人才管理和高管薪酬以及风险管理经验。管理资源和薪酬委员会与风险委员会之间存在交叉成员关系。该委员会在2021年召开了五次会议。它批准了这份报告，并满意地认为它履行了委员会章程要求的所有职责。


34				宏利金融-S

关于董事


主要职责		关键活动
监督全球人力资源战略、政策和计划		审查了2021年的薪酬计划，并建议董事会批准2022年的薪酬计划。审阅了有关新冠肺炎对人力资源战略、员工和薪酬计划影响的报告。监控员工敬业度，包括全球员工敬业度调查结果。审查了薪酬计划，包括基本工资、激励、养老金和福利计划，并向董事会提出了建议。经常收到有关公司应对与员工健康和福祉有关的大流行的最新情况。审查了关于人才管理和多样性的报告。 * 审查了全球薪酬政策的更新和关于薪酬计划的报告。监督了对我们的风险敞口有实质性影响的员工的薪酬审查。
制定和维护首席执行官和其他高级管理人员的继任计划		完成了对首席执行官和高级管理职位的继任规划审查。
在建议董事会批准高级管理人员任命之前，对其进行审查		提供对高管任命的审查过程的监督。
审查和推荐CEO和其他高级管理人员的薪酬绩效目标和目标，根据他们的绩效目标和目标评估CEO和其他高级管理人员的绩效，并建议他们的薪酬		审查并批准了首席执行官的年度目标，评估了首席执行官的业绩和诚信，并提出了薪酬建议供董事会批准。审查了执行领导团队成员和每个监督职能负责人的绩效评估、薪酬建议和廉正评估，并批准了他们的年度目标。审查了公司的薪酬同行小组。考虑了股东参与会议关于薪酬计划的反馈。
监督薪酬计划，确保薪酬计划与风险管理政策和实践以及公司战略保持一致		审查了独立顾问关于薪酬问题的报告。审查了独立顾问的业绩和独立性。 * 审查了有关薪酬计划与健全的风险管理原则保持一致的报告，并确定了风险偏好。审查了有关对我们的风险敞口有实质性影响的员工的薪酬报告。
监督员工养老金计划的治理		负责公司的全球退休和全球福利计划。

委员会每次开会时管理层都不在场。该委员会还与一家咨询公司合作，接受关于薪酬问题的独立建议，并自2019年11月起聘请光辉国际干草集团(Korn Ferry Hay Group，Inc.)为其独立顾问。委员会主席批准由独立顾问开展的所有工作。该委员会全年都与光辉举行了私下会议。有关独立顾问的更多信息，请参见第97页。


2022年管理信息通报					35

风险委员会




C.詹姆斯·普赖尔代言主席苏珊·F·达巴尔诺朱莉·E·迪克森唐纳德·R·林赛谭美美利格·E·特纳		风险委员会的所有成员都是独立的，大多数人都了解风险管理和风险纪律。风险委员会和管理资源和薪酬委员会之间存在交叉成员，该委员会每年至少与审计委员会举行一次联席会议。该委员会在2021年举行了五次会议，其中包括一次与审计委员会的联席会议。它已经批准了这份报告，并对它履行了委员会章程所要求的所有职责感到满意。


主要职责		关键活动
识别和评估我们的主要风险，并监督管理这些风险的计划、程序和控制措施		* 审查了首席风险官关于风险偏好、风险限额、主要风险敞口、压力测试和新出现的风险以及管理主要风险的政策、程序和控制措施的报告。收到了与新冠肺炎和管理层缓解工作相关的风险的最新信息。 * 审查了首席审计师关于程序和控制措施的充分性和有效性的报告，以管理主要风险。 * 审查了有关资本目标和比率的报告。 * 审查了公司的信息服务风险管理计划，包括每次会议上关于网络安全风险、缓解和恢复能力的报告，并参与了关于该计划的有效性以及识别和解决相关风险的控制措施的讨论。 * 监测了业务部门关于关键风险和风险管理战略的最新情况。
开发、监督和审查我们的企业风险管理框架、风险偏好和风险限额		考虑了风险和回报的适当平衡，并审查了风险偏好和风险限制，并建议董事会批准。
审查业务计划和新业务举措的风险影响，包括与我们的风险偏好和相关风险管理和控制的一致性		审查了战略计划的风险影响，包括与批准的风险偏好以及相关风险管理和控制的一致性。
使我们的薪酬计划与健全的风险管理原则和我们既定的风险偏好保持一致		* 审查了有关薪酬计划与健全的治理原则和既定的风险偏好保持一致的报告。
监督风险管理职能		* 审查和批准了首席风险干事和风险管理职能的任务规定，审查了业绩评价并评估了各自的效力。审查并批准了风险管理职能的预算、结构、技能和资源。
监督我们对风险管理政策的遵守情况		审查并批准了对风险政策框架和相关企业政策的更改。

委员会每次开会时管理层都不在场。委员会全年还私下会见了首席风险官、首席信息官、首席信息风险官、首席审计员和全球合规负责人。


36				宏利金融-S

关于董事

我们是如何向董事支付报酬的


我们在设计董事薪酬时考虑了三个目标： * 反映董事的责任、时间承诺和预期贡献 * 将董事的利益与我们股东的利益保持一致我们希望能够与在范围和复杂性上与我们相媲美的全球金融机构竞争。第38页的表格显示了2021年为宏利和制造商人寿提供的服务的董事收费表。费用由两家公司平分。董事不会获得股票期权、额外津贴、遣散费、养老金或退休福利，也不会参与基于股权的薪酬计划，除非获得个递延股份单位。高里没有获得董事的薪酬，因为他是以总裁兼首席执行长的身份获得薪酬。

				董事薪酬结构的主要特点：董事每年只获得一笔定金。不提供会议费用或旅费津贴。委员会主席将获得额外的聘用金，以确认这一领导角色所需的额外责任和工作量。董事必须获得至少50%的董事会留任，即使在他们满足股权要求后也是如此。 * 董事股权要求是年度董事会聘任强制性股权部分的六倍。董事们预计将在加入董事会后的六年内达到这一要求。

2018年，董事会与独立顾问合作，完成了对董事薪酬的广泛审查，并引入了新的统一费用结构和新的董事股权要求，以与最佳实践保持一致，并降低薪酬的波动性和复杂性。这些变化于2019年1月1日起生效。公司治理和提名委员会再次在独立顾问的协助下，在2021年审查了董事的薪酬，并确认，当以类似复杂程度的公司为基准时，薪酬继续处于适当的范围内。鉴于对董事的要求不断增加，公司治理和提名委员会将继续审查董事薪酬，以确保其支持上述目标。

关于股权所有权

董事必须拥有宏利的股权，以便他们的利益与我们股东的利益保持一致。董事可将宏利普通股、优先股或递延股份单位计算在符合所有权指引的范围内。董事可实益拥有股份或对股份行使控制权或指挥权。

我们要求除Gori先生以外的所有董事拥有普通股、优先股和/或递延股份单位，其总市值至少为年度董事会聘任强制性股本部分(615,000美元)的六倍。作为总裁和首席执行长，戈里有不同的股权要求，他会满足这一要求。您可以在第101页阅读有关这方面的更多信息。

有关每个提名的董事股权的信息，请参见第18至31页。董事将获得至少50%的董事会留任，并有望在加入董事会后六年内满足其股权要求。所有任职六年或以上的董事均符合或超过其股权要求。

关于递延股份单位

递延股份单位为名义股份，其价值与宏利普通股相同，并以与我们普通股派息相同的比率赚取额外单位作为股息等价物。

延期股份单位在授予日全部归属，但董事只能在离开董事会后(在他们离开董事会的周年纪念日或离开董事会后一年内为所有其他董事)将其递延股份单位赎回为现金或股票。递延股份单位只有在董事死亡时才能转让。


2022年管理信息通报					37

我们通过将将收到的美元价值除以我们普通股在授予日期前最后一个交易日在多伦多证券交易所的收盘价来计算将授予的递延单位数。当我们的普通股支付股息时，董事将获得额外的单位作为股息等价物。递延股份单位是根据非雇员董事股票计划授予董事的，详情请参阅第86页。

基于股票的未偿还奖励

下表显示了截至2021年12月31日已归属但尚未支付的个递延股份单位的市值。董事收到这些递延股份单位作为他们薪酬的一部分。这些股票使用我们普通股在多伦多证交所2021年12月31日的收盘价进行估值。


(截至2021年12月31日)	举办以股份为基础的奖项		股票价格		市场或派息价值基于既得股份的奖励未支付或未分配

妮可·阿纳博尔迪		18,478		$24.31		$449,200

盖伊·班布里奇		16,105		$24.31		$391,513

约瑟夫·卡隆		74,286		$24.31		$1,805,893

约翰·卡萨迪		241,524		$24.31		$5,871,448

苏珊·达巴尔诺		26,621		$24.31		$647,157

朱莉·迪克森		31,025		$24.31		$754,218

谢俊言		144,311		$24.31		$3,508,200

唐纳德·林赛		96,046		$24.31		$2,334,878

约翰·帕尔默		120,680		$24.31		$2,933,731

詹姆斯·普利耶		128,387		$24.31		$3,121,088

安德里亚·罗森		147,618		$24.31		$3,588,594

谭美美		449		$24.31		$10,915

利格·特纳		6,117		$24.31		$148,704

董事薪酬

董事收费


(美元)

年度预付金

董事会成员			$205,000

主席			$400,000

董事会副主席¹(除年度董事会成员聘用费和适用的任何其他聘用费外，还支付额外费用)			$50,000

附属董事会观察员(不时提出要求，董事会可酌情向其支付额外的预聘费和/或会议费用)			变量

委员会主席定位器

审计委员会管理资源和薪酬委员会美国风险委员会 -公司治理和提名委员会			$40,000 $40,000 $40,000 $40,000

1	目前没有董事会副主席。


38				宏利金融-S

关于董事

2021年董事补偿

下表载列于2021年因向宏利、制造商人寿及任何宏利附属公司提供服务而支付予名独立董事的补偿。金额以美元支付，并在每个季度付款日期前一天使用加拿大银行的期初汇率转换为加元：

•

US$1.00 = $1.2627 on March 30, 2021

•

US$1.00 = $1.2385 on June 29, 2021

•

US$1.00 = $1.2677 on September 29, 2021

•

US$1.00 = $1.2787 on December 30, 2021.

董事的总赔偿额上限为400万美元(5014,000美元)：宏利和制造商人寿各自赔偿200万美元(2507,000美元)。加拿大的金额使用加拿大银行2021年的年汇率1美元=1.2535美元计算。2021年支付的总赔偿金低于上限金额。



	年费						所有其他补偿		总计补偿		分配给年费

	保持器		委员会椅子固位器		子公司食宿费						费用赢得的 (现金)		分享- 基于奖项

妮可·阿纳博尔迪		$258,690		$0		–		–		$258,690		$0		$258,690

盖伊·班布里奇		$258,690		$28,767		–		–		$287,456		$143,728		$143,728

约瑟夫·卡隆		$258,690		$0		–		–		$258,690		$129,345		$129,345

约翰·卡萨迪		$504,760		$0		–		–		$504,760		$252,380		$252,380

苏珊·达巴尔诺		$258,690		$0		–		–		$258,690		$129,345		$129,345

朱莉·迪克森		$258,690		$0		–		–		$258,690		$0		$258,690

希拉·弗雷泽		$111,966		$21,847		–		$5,000		$138,812		$71,906		$ 66,906

谢俊言		$258,690		$0		$94,480		–		$353,170		$94,480		$258,690

唐纳德·林赛		$258,690		$50,476		–		–		$309,166		$154,583		$154,583

约翰·帕尔默		$258,690		$0		–		–		$258,690		$129,345		$129,345

詹姆斯·普利耶		$258,690		$50,476		–		–		$309,166		$0		$309,166

安德里亚·罗森		$258,690		$50,476		–		–		$309,166		$0		$309,166

谭美美		$21,844		$0		–		–		$21,844		$10,922		$10,922

利格·特纳		$258,690		$0		–		–		$258,690		$129,345		$129,345

								共计		$3,785,676


2022年管理信息通报					39

按比例收取的费用

2021年董事补偿表中显示的费用是按比例分配的，原因如下：

•

希拉·弗雷泽于2021年6月7日辞去董事会职务，并代表她向渥太华医院基金会捐赠了5000美元。

•

盖伊·班布里奇于2021年6月7日被任命为审计委员会主席。

•

谭美美于2021年12月1日加入董事会。

附属公司董事会费用

我们的一位董事收到了他在2021年通过子公司治理监督计划向一家子公司提供的服务的费用：

•

谢俊仁曾担任宏利美国房地产管理私人有限公司的董事，并收取上表所示的服务费。谢长廷在宏利美国房地产管理有限公司董事会的任期将于2022年6月30日结束。

年费的分配

董事必须在新财年开始前决定是否希望以股权形式而不是现金形式获得全部或部分薪酬：

•

赚取的费用是收到的现金金额。

•

以股份为基础 奖项是以权益形式收到的金额。


40				宏利金融-S

执行人员补偿

高管薪酬旨在通过奖励在执行业务战略方面表现出色的高管，为我们的长期可持续增长做出贡献。

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在哪里可以找到它


来自主席的信息			42

薪酬问题探讨与分析			44
执行摘要			44
我们的薪酬理念			46
与我们的同行进行基准比较			48
我们的薪酬计划和2021年业绩			50
被任命的高管的薪酬			62
股票表现			79


高管薪酬明细			80
薪酬汇总表			80
股权补偿			82
退休福利			86
控制权的终止和变更			92

薪酬监督			97
董事会如何监督高管薪酬			97
管理薪酬风险			99
决策过程			102
对风险有实质性影响的员工的补偿			104


2022年管理信息通报					41

主席发来的信息

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唐·林赛

管理资源和薪酬委员会主席

宏利董事会对宏利在2021年实现强劲财务业绩的战略重点取得重大进展感到非常高兴。我们成功

应对变幻莫测的环境和长期流行的运营挑战。委员会和全体董事会相信，我们的高管薪酬计划继续激励和激励我们的高管团队采取行动，推动强劲的业务业绩，并最终创造长期的股东价值，因此我们的高管薪酬计划对公司的成功起着关键作用。

业务绩效和薪酬结果

2021年年度激励计划为被任命的高管提供142%的资金，反映了关键指标的强劲表现，所有这些指标都旨在推动我们的基本财务和运营实力同比大幅改善。我们的高管还在我们的五个战略优先事项上推动了强劲的表现：加速增长、成为数字、客户领导者、成本效益、投资组合

薪酬亮点

* 2021年年度激励计划为被提名的高管提供142%的资金，反映了他们在具有挑战性的环境下取得的成就的规模(见第53页)

* 于2022年2月授予的2019年业绩分享单位奖，目标的84%(见第59页)

* 没有酌情调整分数，因为新冠肺炎对经济和运营环境的影响

优化，并作为一个高绩效的团队。这些领域还包括与多样性、公平和包容性、员工敬业度和领导力问责相关的目标，并从2021年开始与宏利的气候行动计划相关。2019年业绩股单位奖于2022年2月授予，占目标的84%，反映了考虑到与新冠肺炎相关的各种挑战，我们在每股账面价值和核心股本回报率方面的稳健表现。值得注意的是，这些奖项的绩效标准于2018年底制定，并于2019年授予，随后没有针对新冠肺炎的影响进行调整。尽管我们的财务表现强劲，但在此期间，我们的股价表现逊于我们的预期。然而，我们相信，我们始终如一地履行我们的财务和战略承诺，包括创纪录的财务业绩，最终将推动卓越的股东价值创造。作为一个董事会，我们仍然相信我们的战略和高管薪酬计划将使我们能够实现我们的目标，我们对股市将反映这一成功持乐观态度。在撰写本文时，我们已经看到我们的股价在2022年前两个月的表现优于同行和大盘。

全球范围内竞争激烈的人才市场

我们的高管团队在持续具有挑战性的宏观经济环境中表现出了出色的韧性和创造力。委员会专注于继续留住和激励这个团队，这个团队拥有广泛的独特技能和专业知识，与我们在宏利差异化的业务线和地理位置上的战略重点保持一致。宏利在全球范围内与其他公司争夺人才的竞争日益激烈，因为我们是一家全球性公司，我们的大部分核心收益来自加拿大以外的地理市场。事实上，2021年我们的核心收益中只有大约四分之一来自加拿大。因此，委员会专注于提供高管薪酬计划，以有效地吸引、留住和激励我们在世界各地的有才华的高管团队。为了支持这些努力，委员会确保我们将我们的高管薪酬实践基准分配给合适的同行群体-反映我们业务的全球复杂性并面临推动和影响我们业绩的类似因素的公司。


42				宏利金融-S

高管薪酬

持续不确定的宏观环境

委员会和全体董事会在2020年和2021年初就公司的业务计划和宏观经济假设进行了广泛而严格的审议，这些假设可能会影响我们的预期财务业绩和高管薪酬计划。我们运营市场的不确定性继续影响公司的预期和实际结果，并相应地影响我们高管薪酬计划中各项指标的表现范围。例如，尽管市场一致认为利率可能会保持在较低水平，但最近我们看到了一种预期，即利率将在整个2022年内上升。这些市场因素为委员会制定目标的做法，以及宏利的业务计划、预测和其他考虑因素提供了参考。该委员会最终为我们的2021年年度激励计划设定了雄心勃勃的业绩目标。委员会注意到，2021年的净收入目标低于2020年，因为前一年包括预计2021年不会再次发生的再保险交易的收益，而2021年的净收入目标包括加拿大精算标准委员会发布的更新的最终再投资率(URR)假设的影响费用和重组费用。经这些项目调整后，2021年的目标净收入增长约为15%。

发展我们的高管薪酬计划和股东参与度

我们没有对2022年的高管薪酬计划做出任何改变。然而，即将于2023年实施的IFRS 17(会计准则变更)可能会对我们衡量和呈现财务结果的方式产生重大影响，并相应地有可能影响我们高管薪酬计划中的业绩指标。这促使我们在2022年对我们的高管薪酬计划进行全面审查，以预期可能需要的变化。一如既往，我们将努力与我们的投资者讨论潜在的更新，并清晰透明地沟通任何变化和理由。

为此，我谨代表委员会感谢我们的投资者在高管薪酬、治理和战略方向等主题上的持续参与。去年，该公司会见了占宏利流通股43%的股东。董事会成员有幸与你们中的许多人直接讨论薪酬问题。我们感谢您对我们战略的持续支持，以及您的坦率和深思熟虑的反馈，这对我们的决策过程至关重要。

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唐·林赛

管理资源和薪酬委员会主席


2022年管理信息通报					43

薪酬问题探讨与分析

执行摘要

2021 业务绩效和薪酬

宏利的高管薪酬计划旨在奖励高管在短期内成功执行我们的业务战略，并实现旨在促进可持续增长的长期战略举措。大多数高管薪酬是可变的，取决于公司业绩和我们的普通股价格。这使我们高管的利益与我们股东的利益保持密切一致。

我们2021年年度激励计划的业务目标是基于2020年制定的计划，该计划考虑到了新冠肺炎带来的不确定性和挑战。尽管经营环境充满挑战，宏利仍录得创纪录的股东纯收入、核心盈利及新业务价值(NBV)较2020年增长31%，同时推进我们的主要战略计划。尽管运营表现强劲，但我们的总股东回报率(TSR)为11.6%，低于同行的平均水平。

2022年2月授予的2019年业绩份额单位奖的业绩标准是在2018年底设定的，随后没有根据新冠肺炎的影响进行调整。尽管我们的财务表现强劲，但在此期间，我们的股价低于我们的预期，我们的业绩股票单位(PSU) 支出反映了这种不佳表现。

CEO薪酬

高力的领导力仍然是宏利的一大优势。为了表彰公司在他的领导下取得的持续发展势头，特别是新冠肺炎在2021年的持续存在，董事会授予哥里先生2021年4,600,800美元的年度激励。此奖项直接归功于他卓越的领导力、宏利强劲的财务业绩，以及我们在2021年的战略重点上继续取得进展。

CEO直接薪酬合计(美元)



	2018		2019		2020		2021

基本工资		$1,100,000		$1,100,000		$1,200,000		$1,200,000

年度奖励¹		$3,088,800		$3,700,000		$2,822,400		$4,600,800

股权激励¹		$5,200,000		$5,600,000		$6,325,000		$6,825,000

直接补偿总额		$9,388,800		$10,400,000		$10,347,400		$12,625,800

1	奖励时间：2021年专栏包括2021年授予的年度奖励和2022年2月支付的奖励，以及2021年3月授予的基于股权的奖励。

注：2022年，董事会决定将Gori先生的基本工资维持在120万美元，并将其年度激励目标维持在工资的200%。2022年3月，他获得了820万美元的股权奖励。

将CEO薪酬与股东价值挂钩

我们从不同的角度看待绩效薪酬，以确保我们的高管收入与我们的TSR之间有很强的一致性： CEO回顾分析，以及五年薪酬和TSR一致性审查。

下面的CEO回顾表比较了过去五年中每年授予CEO的薪酬与截至2021年12月31日的薪酬实际价值。


44				宏利金融-S

高管薪酬

实际值包括已实现和可实现的截至2021年12月31日，每年授予的奖项价值：

•

已实现价值包括：当年支付的现金报酬，包括工资、年度奖励(当年获得但在次年支付 )、已归属的限制性股票单位和绩效股票单位的支付，以及行使股票期权实现的收益

•

可变现价值包括：尚未归属的限制性股份单位和绩效股份单位的价值，以及已归属的已发行股票期权的价值。实实在在的。

分析还将CEO每年每获得100美元薪酬的实际价值与同期股东赚取的价值进行比较。我们将这些价值索引为100美元，以提供有意义的比较。

该表表明，CEO薪酬的实际价值与股东的体验密切相关。这与我们强调将高管薪酬与宏利的长期成功保持一致是一致的。


(单位：加元)	直接补偿总额获奖		实际值 (已实现和可变现) 12月31日， 2021		价值100美元
(单位：加元)	直接补偿总额获奖		实际值 (已实现和可变现) 12月31日， 2021		期间		宏利人寿首席执行官		宏利人寿股东

2017		$12,246,460		$13,059,375		Jan 1, 2017 to Dec 31, 2021		$106.64		$125.28

2018		$12,081,371		$10,395,423		Jan 1, 2018 to Dec 31, 2021		$86.05		$110.55

2019		$13,757,207		$13,445,769		Jan 1, 2019 to Dec 31, 2021		$97.74		$144.05

2020		$13,576,368		$11,536,301		Jan 1, 2020 to Dec 31, 2021		$84.97		$101.43

2021		$15,978,085		$15,936,173		Jan 1, 2021 to Dec 31, 2021		$99.74		$111.60

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判给的直接赔偿总额包括工资、年度奖励、基于股票的奖励和基于期权的奖励，如每年的薪酬汇总表中报告的。

实际价值(已实现和可实现)代表首席执行官每年获得的薪酬的实际价值，在赠款和2021年12月31日之间实现，或在2021年12月31日仍可实现。

首席执行官价值100美元代表每个财年总直接薪酬的每100美元对CEO的实际价值 (已实现和可实现)。

宏利股东价值100元 代表在该期间的第一个交易日进行的100美元普通股投资的累计价值，假设股息再投资。

我们的绩效薪酬调整审查包括五年回顾我们首席执行官相对于我们同行的TSR业绩的薪酬(见第65页)，并对照各种指数(见第66页)。

有关我们其他被点名高管的2021年薪酬决定的详细信息，请参见第67页。


2022年管理信息通报					45

我们的薪酬理念

我们的高管薪酬计划旨在通过奖励在执行我们的业务战略和实现战略计划方面表现出色的高管，为我们的长期可持续增长做出贡献。

绩效薪酬是我们高管薪酬方法的核心。薪酬与我们短期、中期和长期业绩目标的实现情况挂钩，因此我们的大多数高管的收入是可变的，不能得到保证。在实践中，这意味着高管在业绩强劲时赚得更多，在业绩不佳时赚得更少。当管理层控制之外的重大事件使奖励不合理、不具代表性或不适当时，董事会还有权调整奖励支出。2021年，董事会没有对激励支出进行任何酌情调整，也没有对我们提名的高管进行一次性或特别奖励，这突显了董事会对专注于绩效薪酬的严格计划的承诺委员会相信我们的计划结构良好，有效地实现了公司的薪酬目标。

自2004年以来，我们为我们提名的大多数高管设定了美元薪酬。作为一家全球公司，我们从国际人才库中挑选最高级别的高管人才，在这些人才库中，美元是设定薪酬的最常用货币基础。汇率可能会影响被点名的高管的收入，这取决于他们获得薪酬的货币。因此，我们在做出薪酬决定时会考虑这一点，以确保我们的指定高管相对于我们的加拿大、美国和全球同行公司处于适当和具有竞争力的位置。

指导每个薪酬决定的五个原则

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46				宏利金融-S

高管薪酬



我们要做的是

		薪酬与长期股东价值挂钩
		* 大多数高管薪酬直接受到我们股价的影响，我们业绩股票单位的价值部分基于相对TSR
		* 年度激励计划包含与我们未来成功相关的措施
		* 股权所有权指导方针、追回条款、股票期权行使限制以及我们的商业行为和道德准则不鼓励高管承担不必要的风险

		薪酬与业务战略保持一致
		* 激励性薪酬与关键绩效指标的实现挂钩，谨慎地平衡时间范围和绩效前景
		* 绩效指标与我们的业务战略、环境、社会和治理目标以及股东价值直接相关

		薪酬和绩效以同行公司为基准
		高管薪酬以我们的薪酬同级组为基准

		薪酬与良好治理做法相一致
		* 薪酬符合金融稳定委员会关于合理薪酬做法的原则
		* 员工必须每年证明符合我们的商业行为准则和道德规范。
		管理资源和薪酬委员会收到独立的建议
		* 股东对高管薪酬有发言权
		* 我们与股东就高管薪酬计划进行接触
		* 员工敬业度和多样性以及包容性计划对薪酬有影响

		薪酬与风险管理目标保持一致
		*控制职能负责人的激励性薪酬基于与其监管的业务没有直接关联的措施
		* We压力测试薪酬计划设计
		* 首席执行官兼首席财务官在离开宏利后必须持有宏利股权一年
		* 高管薪酬因不当行为追回，即使不需要财务重述
		* 首席运营官和风险委员会审查薪酬计划与风险管理目标的一致性
		* 奖励重大风险承担者的薪酬考虑来自内部审计、合规和风险管理的反馈

我们不做的事

		没有额外的收入

		没有股票期权的重新定价或回溯

		不得对股权奖励进行对冲或货币化

		雇佣协议中没有多年保证

		在控制权变更后终止合同时不得获得超过两年的遣散费

		控制没有单次触发更改


2022年管理信息通报					47

与我们的同行进行基准比较

我们定期将我们的薪酬与同行进行比较，以确保薪酬具有竞争力，从而吸引和留住高管人才。我们还将我们的表现与同行进行比较，以评估我们在PSU奖项中的相对表现。

对个别角色的薪酬进行基准评估

虽然我们的总部设在多伦多，但我们在全球范围内运营，我们的大部分收益来自加拿大以外的市场。因此，我们利用并与其他全球企业竞争人才，包括那些根据当地基准和实践对人才进行薪酬的企业。我们研究其他公司如何对与我们类似的角色进行薪酬，并对薪酬的每个组成部分以及总直接薪酬进行基准比较。这使我们能够以具有竞争力的方式设定薪酬，这样我们就可以吸引和留住能够实现我们雄心勃勃目标的高绩效高管人才。

对于我们被点名的高管，我们主要以我们的薪酬同行为基准。

我们还参考了知名咨询公司发布的三项调查的薪酬信息：

•

多元化保险调查：广泛参考的美国主要保险公司薪酬水平调查。

•

金融服务业高管薪酬调查：加拿大主要金融机构调查

•

保险业高管薪酬调查：亚太地区主要保险公司调查。

我们的目标是将高管的直接薪酬总额定在外部市场的中值水平。业绩优秀的高管可能会被安排在中位数以上，以反映随着时间的推移持续的高绩效。

同龄人小组

宏利由许多相关但分散的业务组成，这些业务需要拥有独特技能和能力的人。这使得很难确定与薪酬基准和有意义的业绩比较相关的直接公开公司同行。因此，我们使用两个同级组：薪酬同级组来基准和评估高管薪酬，绩效同级组来评估我们的PSU奖励的总股东回报表现。

委员会已经确定，使用这两个同级组有助于解决我们业务的运营和文化复杂性。

薪酬同行团体将作为高管薪酬的基准

•

符合以下薪酬同级组标准的11家公司：7家保险公司和4家加拿大银行。

绩效同行小组评估我们的PSU奖项的相对TSR。

•

15家公司：薪酬同业组中的七家保险公司，以及另外八家保险公司，这些公司创建了一篮子公司，其业务范围和业务范围与宏利类似。

•

这八家额外的保险公司不在薪酬同行组中，因为它们各自在规模或业务范围上可能无法进行比较，或者因为它们披露薪酬数据的方式不允许我们可靠地为我们指定的高管制定薪酬基准。加拿大银行没有被纳入业绩同行组是因为，虽然它们是资本和加拿大人才的重要竞争对手，但对于我们的许多业务线来说，它们并不是真正的竞争对手，而且对宏观经济市场影响的敞口不同，这使得它们的股票表现不那么相关进行比较。


48				宏利金融-S

高管薪酬

我们每年都会对这两组公司进行审查，以确保它们继续符合以下标准：

•

都在从事类似的业务

•

拥有国际足迹

•

在规模和复杂性上相似(对于薪酬同级组)

•

与我们争夺人才(薪酬同龄人组)

•

有现成的薪酬数据(针对薪酬同级组)。





薪酬同行组友邦保险蒙特利尔银行记者丰业银行大都会人寿保险公司北京电力公司** 信安金融集团有限公司保诚金融公司保诚记者加拿大皇家银行永明人寿金融公司多伦多道明银行	性能同级组友邦保险安联SE Asicurazion i Generali S.p.A. 英杰华公司 AXA SA Bright Tower Financial 《第一生命》大都会人寿保险公司北京电力公司** 信安金融集团有限公司保诚金融， Inc. 保诚永明人寿金融公司 Unum集团苏黎世保险集团有限公司。	2021年的新功能我们将Bright Tower Financial、Dai-ichi Life和Unum Group添加到性能同行组，以更好地反映我们的产品组合和地理足迹。¹ 我们于2021年开始使用新的Performance Peer 组。

*	包括在两个对等组中。

1	新的绩效同级组适用于2021年和2022年的PSU奖励，它不会影响尚未完成的 2020 PSU奖励。

我们与同龄人相比排名靠前

下表显示了我们与同行的排名。我们使用最近报告的美元数据，将我们的总资产、市值和收入与薪酬同行进行比较。这说明了为什么这一群体适合作为薪酬的基准。我们将我们的一年、三年和五年TSR与业绩同行组进行比较。宏利的TSR是基于截至2021年12月31日期间宏利在多伦多证券交易所的普通股价格。同业TSR以其主要证券交易所和当地货币为基础。


(美元)	同龄人组中位数			宏利人寿			曼利夫百分位数

总资产		7597亿美元			7059亿美元			48%

市值		586亿美元			420亿美元			38%

总收入		382亿美元			476亿美元			58%

一年期TSR		37.3	%		11.6	%		21%

三年期TSR		54.3	%		44.1	%		32%

五年期TSR		52.2	%		25.3	%		26%

(来源：彭博社)


2022年管理信息通报					49

我们的薪酬计划和

2021年业绩

全额补偿

我们的高管薪酬计划有三个关键组成部分，即直接薪酬。

元素

表格

绩效标准

主要特征

基本工资

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现金

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* 基于角色、绩效、资格和经验的固定薪酬

年度激励奖

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现金和
股权

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关键指标：

*归属于股东的净收入(25%)

*不包括核心投资收益的核心收益(25%)

* 新业务价值(15%)

* 全球财富和资产管理(Global WAM)核心收益(15%)

* 战略重点(20%)

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* 基于公司目标和个人绩效目标的可变薪酬

* 个人业绩目标与宏利的财务业绩和对宏利战略优先事项的贡献挂钩，包括与多元化、公平和包容性、员工敬业度和领导力问责相关的业绩目标，并从2021年开始与宏利的气候行动计划挂钩

* 每年10%的激励措施以宏利普通股形式提供

股权激励

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绩效份额单位(60%)

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三年归属期限

关键指标：

*不包括Aoci的每股账面价值(50%)

* 核心股本回报率(50%)

- 相对TSR乘数(+/-20%)与宏利业绩同业比较

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* 将薪酬与公司和股价中长期表现挂钩

* 加强留任并加强与股东价值的一致性

* 从2019年开始，RSU和PSU的归属价值的10%以宏利普通股的形式交付

限售股单位(40%)

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三年归属期限


50				宏利金融-S

高管薪酬

高管薪酬计划还包括以下要素：

养老金：帮助我们的员工为退休储蓄

•

我们通常提供资本积累计划，包括固定缴款、现金余额和401(K)计划，具体取决于员工工作的国家/地区。

福利和健康：保护和投资于员工的福祉

•

我们提供团体人寿保险、残疾保险、健康和牙科保险以及反映员工工作所在国家当地市场惯例的其他计划

额外福利：提供具有市场竞争力的福利

•

我们根据当地的市场惯例提供额外的优惠

关于基本工资

基本工资在每年2月确定，任何变动将于3月1日生效。每位高管的工资取决于几个因素，包括资历、经验和角色、业绩、过去的晋升和职业发展、同级公司类似职位的薪酬以及宏利内部类似职位的薪酬。

我们每年至少一次将薪资与同行公司的可比职位进行比较。

2021年和2022年，CEO的基本工资没有增加。2021年，我们提名的任何高管的基本工资都没有变化。2022年，除首席执行官外，我们提名的高管的基本工资都有所增加。

关于年度奖励

我们的年度激励计划旨在奖励在一年中实现公司目标和个人绩效目标的高级管理人员，其中绩效是根据取得的成就(贡献)和实现方式(展示我们的公司价值观)进行评估的。较高级别职位的激励性薪酬更受公司总体业绩的影响，而组织中较低级别的重点更多地放在部门、业务单位或职能目标上，并与全球结果建立一些链接，以促进协作和企业主心态。

绩效目标和权重为：

•

与我们的战略相关联，目标与董事会批准的计划一致

•

压力测试和回测，以确保潜在奖励与业务业绩保持一致，不鼓励不适当的冒险行为

•

由高级管理层推荐，并经董事会审议和批准

我们如何计算高级管理人员的奖金

每个高管的目标年度激励相当于他们基本工资的一个百分比。对于被提名的高管，实际的年度奖励既取决于公司绩效得分(范围从0%到200%)，也取决于个人绩效。我们会根据与获提名主管业务的财务及营运业绩挂钩的目标、本年度的策略措施，以及其对宏利整体的贡献，包括对我们风险文化的影响，评估个人表现。根据我们的ESG优先事项，执行领导团队还制定了与多样性、公平性和包容性、员工敬业度和领导力问责相关的个人绩效目标。从2021年开始，年度激励包括与宏利的气候行动计划相关的目标。

根据该计划，最低奖励为零，最高奖励为目标的2.5倍。

基本工资

年度激励目标

基本工资的百分比

公司业绩得分

Range:0% - 200%

针对个人表现进行调整

年度激励奖


2022年管理信息通报					51

绩效标准和权重

使薪酬与股东经验保持一致

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归属于股东的净收入

25%

阀值

目标

极大值

得分

25*

100

200

性能

比目标低30%

在目标位置

比目标高出40%

*低于阈值的性能会导致得分为零。

反映基本盈利能力，是估值宏利股价的重要因素。

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不包括核心投资收益的核心收益

25%

阀值

目标

极大值

得分

100

200

性能

比目标低25%

在目标位置

比目标高出25%

衡量我们产品组合中新业务的盈利增长，包括：

* 为保险企业带来新的商业价值

* 全球客户经理

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新业务盈利能力

30%

阀值

目标

极大值

得分

100

200

性能

比目标低50%

在目标位置

比目标高出50%

客户、员工和战略计划是可量化的目标和可交付成果，受质量影响，并与我们的战略和年度运营计划保持一致。此外，还包括重要的员工敬业度、多样性、公平性和包容性措施。成立于年初，并经管理资源和薪酬委员会批准。

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战略重点

20%

如何定义衡量标准

归属于股东的净收入：正如我们在年度报告中披露的那样，可在manulife.com上查阅。

不包括核心投资收益的核心收益：核心收益衡量我们业务的潜在盈利能力。对于年度激励计划，我们不包括核心投资收益与运营业绩保持一致。

新业务盈利能力：衡量我们投资组合中新业务的盈利增长。包括以下措施：

•

新的商业价值 对于保险业务而言代表股东因该期间的销售而产生的经济价值变化。按当期出售的实际新业务的预期未来可分配收益扣除资本成本后的股东权益现值计算。

•

全球WAM核心收益: 我们全球WAM部门的核心收益，为我们世界各地的零售、退休和机构客户提供基于费用的财富和资产管理解决方案。


52				宏利金融-S

高管薪酬

非公认会计准则和其他财务衡量标准

公司根据国际会计准则委员会发布的国际财务报告准则(IFRS)编制我们的合并财务报表。我们使用许多非GAAP和其他财务指标来评估整体业绩和评估我们的每一项业务。本部分包括国家仪器52-112标准所要求的信息非公认会计准则和其他财务指标披露关于具体的财务措施(如其中所定义的)。

非公认会计准则财务指标包括核心收益、税前核心收益、核心一般费用、管理和管理的资产以及Global WAM管理的管理和管理的资产。

非公认会计准则比率包括核心净资产收益率、稀释后每股核心收益(核心每股收益)和支出效率比率。此外，非GAAP比率还包括上述任何非GAAP财务指标在不变汇率(CER)基础上的增长/下降百分比、一般费用、每股普通股基本收益和稀释后每股普通股收益。

其他指明的财务措施包括新业务价值(NBV)、年化保费当量(APE)销售额、毛流量、净流量、汇款和以CER为基础的上述任何具体财务指标，以及上述任何以CER为基础的具体财务指标的增长/下降百分比。

非GAAP财务指标和非GAAP比率不是GAAP下的标准化财务指标，因此可能无法与其他发行人披露的类似财务指标进行比较。因此，它们不应被孤立地考虑，也不应作为根据公认会计原则编制的任何其他财务信息的替代品。有关非公认会计准则和其他财务措施的更多信息，请参阅我们2021年管理层讨论和分析中的那一节，该部分通过引用并入，可在公司网站at www.manulife.com/en/investors/results-and-reports.上找到

2021年年度奖励

2021年年度激励奖的公司业绩得分为142%。这是基于年初根据我们董事会批准的业务计划(见下一页的表格)设定的衡量标准和目标的业绩。尽管新冠肺炎持续对我们的业务业绩产生影响，但委员会 (类似于2020年)没有做出任何抵消性调整。

该委员会于2020年11月设定了2021年年度激励奖的绩效范围。当时，对于新冠肺炎将如何继续影响我们的运营和财务业绩，仍然存在广泛的不确定性。这些不确定性包括许多我们管理团队无法控制的因素，例如围绕新冠肺炎持续传播的不确定性，包括任何变体，以及政府当局已经或可能针对新冠肺炎采取的会扰乱我们业务的行动。

委员会在设定绩效范围时仔细考虑了这些因素以及2021年的已知费用，并最终为我们的绩效标准设定了雄心勃勃的2021年目标值。委员会注意到，2021年的净收入目标值低于2020年，因为前一年包括预计2021年不会再次发生的再保险交易的福利，而2021年的净收入业绩范围包括加拿大精算标准委员会发布的更新的URR假设的影响费用和重组费用。经这些项目调整后，2021年的目标净收入增长约为 15%。委员会还注意到，2020年不包括投资收益的核心收益受益于预计2021年不会再次发生的投保人的有利经历，以及2021年外汇汇率变化和较低的利率对盈余资产收益率的预期影响。经这些因素调整后，到2021年的目标核心收益增长将接近10%。

有关每位指定高管年度奖励的更多信息，以及针对其个人目标对其业绩的讨论，请参阅第62页开始的指定高管简介。我们的计划设计包括对个人绩效进行调整，以确定每位指定高管的最终支出。


2022年管理信息通报					53

2021年公司业绩得分


性能范围							绩效标准和权重
阀值 0	目标 100	极大值 200	实际	得分	加权得分	2020Actual¹	绩效标准和权重

$3,735	$5,338	$7,473	$7,105	183%	46%	$5,871	归因于股东² (百万美元) 25%


$4,188	$5,585	$6,981	$6,136	139%	35%	$5,516	不包括核心的核心收益投资收益 (百万美元) 25%


							新业务盈利能力 (百万美元) 30%

$1,012	$2,024	$3,036	$2,243	122%	18%	$1,802	新业务价值(15%)
$600	$1,200	$1,800	$1,406	134%	20%	$1,100	全球WAM核心收益(15%)


				115%	23%	120%	战略重点³ 客户、员工和战略计划 20%


					142%		2021年公司业绩得分

1	本栏目展示了2020年的实际结果，以供参考。2020年的公司业绩得分为84分。

2	达到阈值时的绩效得分为25%。性能低于阈值会导致性能得分为零。

3	业绩是根据我们商业计划中设定的几个预定目标进行评估的。

财务措施

我们在2021年发布了强劲的财务业绩：

•

创纪录的股东净收入达到71亿美元，在CER的基础上增长了28%，这是由投资相关经验的收益(与前一年的亏损相比)和核心收益的增长推动的。

•

创纪录的核心收益达到65亿美元，在CER的基础上增长26%，这是由于我们的保险业务的新业务收益增加，全球WAM的净手续费收入增加，以及有效的业务增长。

•

NBV为22亿美元，在CER的基础上增长了31%，这是由于亚洲的销量更高，加拿大的利润率更高，以及美国市场的销量和利润率有所提高。

•

截至2021年底，管理和管理的资产为1.4万亿美元，其中投资总资产为0.4万亿美元，独立基金的净资产为0.4万亿美元。

了解战略重点得分

我们在战略重点上取得了强劲进展。2021年的亮点包括：

加速增长：

•

全球WAM净流量继续保持强劲，特别是在利润率较高的零售业务；2021年实现创纪录的279亿美元净流量

•

NBV为22亿美元，比2020年增长31%，这是由于亚洲、加拿大和美国的销量增加和利润率提高。


54				宏利金融-S

高管薪酬

数字、客户领导者：

•

关系净推广者得分(RNP)+21，比2017年基线提高20分，比2020年提高9分 )

•

直通式处理的比例为82%，而2020年为81%

•

以数字方式提交的新业务申请总数增加了15个百分点，达到71%，原因是亚洲通过采用ePOS和分销工具包(香港、新加坡、中国和越南)以及完成iPipeline与John Hancock经纪应用程序的整合而持续改善

费用效率：

•

交付费用效率比48.9%，实现2021年低于50%的目标。相比之下，2020年的比例为52.9%

•

在2020年实现10亿美元的支出效率目标，比计划提前两年

产品组合优化：

•

提前三年完成资本释放目标

•

提供了63亿美元的累计资本收益，其中包括2021年的4亿美元

•

达成协议，对超过75%的传统美国可变年金块进行再保险，以降低风险并从我们的传统业务中释放价值。这笔交易于2022年2月1日完成

高绩效团队：

•

在我们的2021年员工敬业度调查中，在全球金融服务和保险同行中排名第86个百分位数，高于2020年全球大流行期间的第80个百分位数

•

连续第二年被福布斯评为全球最佳雇主

有关核心收益、管理和管理的资产、NBV和净流量的更多信息，请参阅非公认会计准则和其他财务衡量标准在第53页。您可以在manulife.com的2021年年度报告中找到有关我们的财务业绩和我们在战略优先事项上的进展的更多信息。

关于股权激励

我们每年给予基于股权的激励的竞争性组合，其中可能包括限制性股票单位(RSU)、绩效股票单位(PSU)和股票期权，具体取决于高管的职位。

我们在2021年增加了分配给绩效股票单位和限制性股票单位的股权激励比例，并没有授予股票期权，以解决包括税收和业务考虑以及稀释在内的几个因素。

控制职能部门的负责人不会收到绩效份额单位，以确保他们的薪酬不会与他们监管的业务业绩挂钩。

下表显示了2021年和2022年股权激励的组合。


	PSU		RSU		股票期权

首席执行官		60%		40%		0%

其他被点名的高管		60%		40%		0%

首席风险官/首席精算师		0%		100%		0%

全球合规主管/首席审计师		0%		100%		0%


2022年管理信息通报					55

股权激励

限售股单位

绩效份额单位

股票期权

他们做了什么？

是

根据宏利普通股价格支付的名义股票

根据我们的业绩支付名义股票和宏利普通股价格

未来以指定价格购买宏利普通股的权利

归属和

支出

授予并在三年内以现金支付；从2019年开始，奖励的10%以在公开市场上购买的宏利普通股支付给高管。

它们的派息价值等于宏利普通股在其归属日前10个交易日在多伦多证交所的平均收盘价。

授予并在三年内以现金支付；从2019年开始，奖励将以在公开市场上购买的宏利普通股的10%交付给高管

授予的单位数量取决于我们相对于绝对和相对业绩条件的业绩，这些条件是在授予时设定的，与我们的战略保持一致，并得到董事会的批准

它们的派息价值等于宏利普通股在归属日前10个交易日在多伦多证交所的平均收盘价，乘以业绩股单位数、业绩因数和从2021年开始的相对TSR修改量

从授予之日起四年内每年奖励25%

2015年至2020年授予的股票期权在授予之日起五年内不能行使，除非有情有可原的情况

行使价格等于授权价。

它们的最终价值是行使时宏利普通股在多伦多证券交易所的行使价格与其价格之间的差额。

股票期权在10年期末到期，只有在死亡时才能转让

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有关2021年获奖的PSU的性能条件的详细信息，请参见第57页

股息等价物

按与支付宏利普通股股息相同的比率计入额外单位，并受与相关单位相同的归属条件规限

不赚取股息等价物


56				宏利金融-S

高管薪酬

股权激励

限售股单位

绩效份额单位

股票期权

赠款

授出价格为宏利普通股于授出日期前最后一个交易日在多伦多证券交易所的收市价或授出日期前10个交易日的平均收市价(以较高者为准)。

股票期权的授予价值是使用布莱克-斯科尔斯方法计算的

退休通知

对于2015年及以后授予的奖励，高级管理人员必须在离开宏利前提供三个月的通知，否则他们将失去其离职后的退休福利，所有未支付的补助金将被没收。

收盘交易

窗口

当我们的内部人士被禁止交易时，基于股权的激励就不会被授予。年度奖励通常在年终财务业绩公布后关闭的交易窗口结束后的10个或更多个交易日颁发。还可以在招聘时颁发奖项，以挑选新的高管。如果租用日期落在关闭的交易窗口内，授予将推迟到关闭的交易窗口结束之后。该公司有一个自动股票期权行使计划，允许内部人士提前选择通过该计划行使他们即将到期的股票期权，这可能发生在关闭的交易窗口内。

我们如何计算绩效份额单位的支出

2021年和2022年授予的业绩份额单位根据以下公式进行背心和支付。

PSU数量

获奖业绩份额单位和在三年期间作为股息等价物收到

性能因素

范围：0-150

不包括AOCI的每股账面价值

权重：50%

门槛：10%

低于目标

* 上限：比目标高出8%

核心股本回报率

权重：50%

门槛：40%

低于目标

* 最大值：比目标高出32%

相对TSR乘数

+/-20%

与我们在纽约证券交易所(NYSE)衡量的业绩同行相比。

前四分位数=+20%

二分位数或三分位数=+0%

底部四分位数=-20%

归属时的股价

PSU支出

绩效是指绩效期间内三年中每一年开始时设定的门槛、目标和最高目标的绩效平均值。这些目标与董事会批准的预算挂钩，并与我们的外部指导一致。


2022年管理信息通报					57

相对TSR使用三年绩效期间，但用作绩效系数的修饰符，而不是单独的绩效条件。这强调了管理层更直接控制的条件，同时继续让TSR和我们的股价在三年内对派息价值产生有意义的影响。

当管理层控制之外的重大事件使奖励不合理、不具代表性或不适当时，董事会可以向上或向下调整计算结果。董事会还认为，管理层不应因做出符合股东长期最佳利益的决定而受到惩罚。

2021年和2022年赠款的业绩因数是相对于执行期内三年中每一年开始时确定的门槛、目标和最高目标的平均业绩，而不是根据为三年累计期间设定的目标衡量的业绩。这一变化是为了应对行业的重大不确定性，包括2023年即将到来的国际财务报告准则会计变化，这些变化影响了我们提前三年设定有意义的适当目标的能力。这些目标与董事会批准的预算挂钩，并与我们的外部指导一致。管理层资源和薪酬委员会认为这一变化是暂时的。

当我们将目标绩效与实际结果进行比较时，我们会在支付时披露PSU的目标。在业绩期间结束前披露这些信息将严重损害宏利的利益，因为它可能会将有关宏利的战略、计划和业务计划的机密信息传达给我们的竞争对手，或被不适当地解读为收益指引。

如何定义衡量标准

不包括累计其他全面收益的每股账面价值(AOCI)：通过将普通股股东总数减去AOCI除以期末已发行普通股数量计算得出。我们将AOCI排除在外，因为它包括汇率影响等项目，这些项目可能会波动并扭曲结果。

核心股本回报率(核心净资产收益率):计算为普通股股东可获得的核心收益占用于赚取核心收益的资本的百分比。按平均普通股股东权益计算。核心净资产收益率是非公认会计准则比率。有关详细信息，请参阅非公认会计准则和其他财务衡量标准在第53页。

相对TSR：TSR是衡量投资者持有的普通股表现的指标。计算方法是将价格升值或折旧加上支付给股东的股息价值(假设股息再投资于额外的股票)。相对TSR是通过将在纽约证券交易所交易的宏利普通股的TSR与我们的业绩同行集团在业绩期间的TSR进行比较来计算的。为了最大限度地减少扭曲，20天平均股价被用于

在计算宏利和业绩同行的TSR时的开盘和收盘价。

2019年授予的股权激励的支付情况

2019年授予的限制性股份单位于2022年3月5日归属。2019年授予的业绩份额单位归属于2022年3月5日。下表中的金额包括再投资股息。


	归属日期		授予日期价格		性能因子		归属日期价格		以%表示的派息授予价值的

2019 RSU		March 5, 2022	$	22.60		–	$	26.02		132%

2019个PSU		March 5, 2022	$	22.60		84%	$	26.02		111%


58				宏利金融-S

高管薪酬

2019年PSU的性能系数为84%。绩效评估使用2019年前制定的绩效条件和目标进行评估，与我们董事会批准的业务计划一致。有关如何计算此分数的详细细目，请参阅下表。

数量

PSU

获奖业绩份额单位和在三年期间作为股息等价物收到

性能

因子

84%

归属时的股价

PSU支出


								作为一个百分比原创的奖项
罗伊·戈里	188,089	x	84%	x	$26.02	=	$4,111,030	111%
菲尔·威瑟林顿	55,964	x	84%	x	$26.02	=	$1,223,200	111%
玛丽安·哈里森	87,327	x	84%	x	$26.02	=	$1,908,697	111%
阿尼尔·瓦德瓦尼	67,175	x	84%	x	$26.02	=	$1,468,231	111%
斯科特·哈茨	50,381	x	84%	x	$26.02	=	$1,101,166	111%

性能因素

2019年的PSU赠款是基于一个为期三年的绩效期限。


性能范围						绩效标准和权重
阀值 0	目标 100	极大值 180	实际	得分	权重得分	绩效标准和权重

$20.16	$22.40	$24.19	$22.15	89%	29%	账面价值每股不包括AOCI (百万美元) 33%


7.8%	13.0%	17.2%	12.3%	86%	28%	核心回报打开股本(%) 33%


30% 低于中位数的点	中位数	24% 以上各点中位数	46.5% vs 53.1% (中位数)	78%	27%	相对TSR 34%


					84%	2019 PSU 性能因素

84%的绩效系数是基于我们在三年绩效期间相对于绩效条件目标的绩效。由于新冠肺炎对我们业务的影响，不包括AOCI和核心股本回报率的每股账面价值低于目标。


2022年管理信息通报					59

在计算业绩系数时，董事会剔除了与加拿大精算标准委员会发布的更新URR假设相关的2019年和2021年费用的影响，以及2021年采取的重组费用的影响。这些调整使分数增加了1.5%。

董事会对这些项目的影响进行了调整，因为我们认为薪酬应与长期股东价值保持一致：当高管采取符合股东长期最佳利益的行动时，不应受到惩罚，即使这可能会对核心ROE或每股账面价值产生短期影响，或者在我们无法控制的立法或监管变化的情况下也是如此。

相对TSR是通过将在纽约证券交易所交易的宏利普通股的TSR与我们的业绩同行在业绩期间的TSR进行比较来计算的。为了尽量减少扭曲，我们在计算宏利和业绩同行的TSR时，使用了开盘和收盘价的20日平均股价。三年期间的相对TSR 比绩效同行组的TSR中值低6.6个百分点。

管理成本比率

下表显示了管理成本比率，作为衡量股东价值的另一项指标。管理成本比率表示被点名高管报告的总薪酬占股东净收入的百分比。它受到汇率、每年被任命的高管和我们的净收入的影响。2021年，这一比率与之前三年保持一致。


	2017			2018		2019		2020		2021

被点名高管的总薪酬(数千美元)		$49,615			$35,909		$38,492		$36,828		$41,839

归属于股东的净利润(百万美元)		$2,104	¹		$4,800		$5,602		$5,871		$7,105

管理成本比率		2.4%	¹		0.7%		0.7%		0.6%		0.6%

1	根据2017年遗留业务变化和美国税制改革的影响进行调整后，用于2017年度激励奖的净收入为47.67亿美元，管理成本比率为1.0%。

指定的高管报告的总薪酬

每年在薪酬汇总表中报告的总薪酬。

管理成本比率

支付给被任命高管的总薪酬除以股东应得的净收入，以百分比表示。

每年被提名的高管

2021年：罗伊·戈里、菲尔·威瑟林顿、玛丽安·哈里森、阿尼尔·瓦德瓦尼、斯科特·哈茨

2020年：罗伊·戈里、菲尔·威瑟林顿、玛丽安·哈里森、阿尼尔·瓦德瓦尼、斯科特·哈茨

2019年：罗伊·戈里，菲尔·威瑟林顿，拉胡尔·乔希，玛丽安·哈里森，阿尼尔·瓦德瓦尼

2018年：罗伊·戈里，菲尔·威瑟林顿，沃伦·汤姆森，玛丽安·哈里森，阿尼尔·瓦德瓦尼

2017年：罗伊·戈里、史蒂夫·罗德、沃伦·汤姆森、玛丽安·哈里森、琳达·曼蒂亚、唐纳德·古洛伊恩


60				宏利金融-S

高管薪酬

2021年目标薪酬组合

下面的图表显示了构成我们高级管理人员目标直接薪酬总额的组成部分的组合，以及这些组成部分如何随着时间的推移支付。

每位高管的薪酬大多是可变的(或有风险的)，其中很大一部分与我们的股价挂钩。风险薪酬的比例逐级增加，使高管薪酬与绩效之间的联系更加明显，因为他们对我们的业绩有更大的影响。不同激励计划的结合确保了高级管理人员同时考虑他们决策的短期和长期影响。

董事会认为，这种激励和时间范围的结合有助于推动业绩，使高管利益与股东利益保持一致，提供具有竞争力的薪酬机会，并鼓励留住员工。

首席执行官

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其他被提名的高管(平均)

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2022年管理信息通报					61

被任命的高管的薪酬

罗伊·戈里

总裁兼首席执行官

戈里先生是该公司的总裁兼首席执行官和董事会成员。他全面负责宏利的策略、营运及业绩。高力于2015年加入宏利，担任宏利亚洲总裁兼首席执行官，并于2017年晋升至目前的职位。

戈里先生带领宏利在2021年取得了强劲的业绩，推动了我们适应和服务全球客户的能力，这些客户正在非常不确定的环境中航行。在他的领导下，我们在战略重点上取得了进展，增强了组织文化和ESG能力，获得了前四位的员工敬业度分数，并创造了创纪录的财务业绩尽管经济逆风和新冠肺炎的持续流行。以下信息描述了该公司的财务业绩以及决定其2021年薪酬的其他因素。

2021年财政措施

•

我们报告了创纪录的股东净收入71亿美元，比2020年增长了28%

•

我们实现核心收益65亿美元，增长26%从2020年起

•

我们实现了13.0%的核心ROE和14.2%的ROE

•

我们实现了22亿美元的NBV，增长了31%¹从2020年起

•

我们实现了61亿美元的猿类销售额，增长了13%¹从2020年起

•

全球WAM净流入为279亿美元，而2020年净流入为89亿美元

•

我们在多伦多证交所的TSR为11.6%²，接近25^这是我们同行的百分比(有关我们同行的列表，请参阅第49页)

针对宏利S五大战略重点的进展

加速增长：

•

我们完成了对英杰华越南公司的收购，并开始与VietinBank建立为期16年的银行保险合作伙伴关系，以更好地满足越南人民日益增长的金融和保险需求

•

我们继续透过宏利拓展以行为为本的健康保险产品。生命力加拿大的计划、美国的生命力战略和亚洲的ManulifeMOVE

•

管理和管理的全球WAM管理资产超过1万亿美元³

数字、客户领导者：

•

关系净推广者得分(RNP)+21，比2017年的基准提高了20分，比2020年提高了9分

•

新业务的汽车承保比例为72%，比2019年上升了13个百分点，反映了随着我们规模的增长，我们的数字投资带来的价值提升

1	NBV和APE销售额的百分比增长是在不变汇率的基础上公布的。

2	从2022年1月1日至2022年3月16日，宏利的TSR为7.0%，处于业绩同行组的前四分位数，比这一组的中位数高5.7%。

3	本项目为非公认会计准则财务计量。看见非公认会计准则和其他财务衡量标准第53页，了解更多信息。


62				宏利金融-S

高管薪酬

费用效率：

•

交付费用效率为48.9%，实现了2021年低于50%的目标⁴。相比之下，2020年这一比例为52.9%

•

通过2021年上半年的重组在2021年实现1亿美元的年度节省

产品组合优化：

•

提前3年实现资本释放目标

•

提供了63亿美元的累计资本收益，其中包括2021年的4亿美元

•

达成协议，对超过75%的传统美国可变年金块进行再保险，以降低风险并从我们的传统业务中释放价值。这笔交易于2022年2月1日完成

高绩效团队：

•

在我们的2021年员工敬业度调查中，在全球金融服务和保险同行中排名第86个百分位数，高于2020年的第80个百分位数

•

连续第二年被福布斯评为全球最佳雇主

•

公司高管级别的女性总体性别多样性为31%，比计划提前18个月超额完成目标

直接补偿总额

哥里先生的2022年直接薪酬目标考虑了他作为总裁兼首席执行官的全球范围和复杂性，我们的全球同行为类似职位支付的薪酬(见第49页薪酬同行组)，以及宏利的其他高管的薪酬。

管理资源和薪酬委员会在制定Gori先生的薪酬方案时，从其独立顾问那里得到了咨询意见以及额外的研究和分析。董事会认为，高力先生的目标薪酬应与全球同业保持一致，应反映其业绩，薪酬组合应强调对宏利的长期业绩的关注，并与股东的经验保持一致。

下表显示了董事会根据管理资源和薪酬委员会的建议为戈里先生核准的2021年直接薪酬总额，以及他2022年的基本工资和基于股权的奖励。


(单位：美元)	2019		2020		2021		2022

基本工资		$1,100,000		$1,200,000		$1,200,000		$1,200,000

年度奖励¹		$3,700,000		$2,822,400		$4,600,800		$2,400,000 (目标)

股权激励¹
两个PSU		$2,800,000		$3,162,500		$4,095,000		$4,920,000
三个RSU		$1,120,000		$1,265,000		$2,730,000		$3,280,000
一种股票期权		$1,680,000		$1,897,500		$0		$0

直接补偿总额		$10,400,000		$10,347,400		$12,625,800		$11,800,000

1	奖励时间：2021年专栏包括2021年授予的年度奖励和2022年2月支付的奖励，以及2021年3月授予的基于股权的奖励。

4	本项目为非公认会计准则比率。


2022年管理信息通报					63

2021年薪酬组合

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2022年目标薪酬组合

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基本工资

哥里先生的基本工资自2020年以来一直没有变化。

年度奖励

哥里先生的2021年年度激励奖于2022年2月获得批准并支付。这笔奖金是他目标的192%，比他2020年的奖金高出63%。按照其标准做法，委员会将年度公司业绩得分142%与对Gori先生个人业绩和对公司五大战略重点的贡献的评估结合在一起 (详细说明见第62页)。委员会认定，戈里先生在2021年的个人表现非同寻常，特别是考虑到该公司进入2021年面临的挑战性逆风，并在这一年中继续经历。

10%的奖励以在公开市场上购买的宏利普通股的形式交付。

你可以从第53页开始阅读年度激励计划和我们今年的业绩。

股权激励

Gori先生的2021年股权激励奖励总额为6,825,000美元。2021年3月颁发的奖项基于他的表现、他的薪酬与我们的全球薪酬同行组相比的竞争地位(见第49页)，以及董事会将高管薪酬与我们股东的利益保持一致的重点。

您可以从第57页开始阅读绩效共享单位的绩效标准。

董事会批准了2022年8,200,000美元的股权激励，并将60%分配给绩效股票单位，40%分配给限制性股票单位。这些奖项旨在具有前瞻性。哥里先生实际变现的金额将大于或低于理论授出日金额，这是基于我们归属时的股价和宏利未来三年的财务表现。


64				宏利金融-S

高管薪酬

为绩效回顾买单

为确保我们高管薪酬计划的有效性，并使其与我们按绩效付费的核心原则保持一致，我们从多个角度进行分析。除了中显示的分析之外执行摘要在第44页，我们将我们的年化TSR和CEO已实现和可实现薪酬的百分比排名与我们的11个薪酬同行在过去五年(2016至2020年，因为我们同行的2021年薪酬数据尚未获得)的百分比排名进行了比较。这些在下图中绘制了。我们使用五年的时间范围，因为我们行业的本质是为股东寻求长期结果。

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对于阴影区的公司来说，CEO薪酬与回报是一致的。阴影区域以上的公司比同行有更高的回报和更低的CEO薪酬。低于阴影区的公司比同行的回报更低，薪酬更高。这项历时五年的分析显示，与我们的薪酬同行相比，宏利CEO的薪酬与业绩是一致的。

有关薪酬同级组的信息，请参阅第49页，有关如何计算已实现和可实现薪酬的详细信息，请参阅第66页。


2022年管理信息通报					65

绩效薪酬的另一个观点如下图所示，它将宏利的TSR与S&P/TSX综合财务指数的表现以及我们业绩同行组的中位数进行了比较。它还显示了CEO在同一时间段内的已实现和可实现薪酬，以及它与我们的股价如何保持一致。当TSR较低时，CEO的薪酬下降；当TSR较高时，CEO的薪酬增加。之所以会出现这种情况，是因为CEO薪酬的很大一部分是以股权为基础的。



		—		宏利人寿
		—		S&P/TSX综合金融指数
		—		性能对等组
		⬛		CEO的已实现和可实现薪酬


	2017		2018		2019		2020		2021
宏利TSR(在多伦多证交所上市)		13.3%		(23.3%)		42.0%		(9.2%)		11.6%
我们同龄人表现的中位数		13.5%		(20.1%)		29.8%		(5.1%)		37.3%
S&P/TSX综合金融指数		13.3%		(9.3%)		21.4%		1.6%		36.5%
CEO的已实现和可实现薪酬¹	$	11.6M	$	1.7M	$	23.8M	$	4.2M	$	18.2M

1	给哥里先生的已实现和可实现的薪酬。股本是根据我们每年12月31日在多伦多证券交易所(多伦多证券交易所)的股价进行估值的。2021年，反映收到的现金1,080万美元(已实现薪酬)，以及尚未实现的未偿还股权奖励增加730万美元(可实现薪酬变化)。

已实现薪酬和可变现薪酬

•

某一年支付的现金薪酬，包括工资、年度奖励(在所示年份赚取，但在下一年支付)，

•

限制性股票单位和绩效股票单位在归属时的支付和行使股票期权所实现的收益

•

与上一年12月31日相比，特定年度12月31日的已发行限制性股份单位、业绩股份单位、股票期权、递延股份单位和托管股份的价值变化，这是根据我们在多伦多证券交易所的股价计算的。

股东总回报

TSR是指在某一年的1月1日至12月31日期间投资的价值变化，假设股息用于再投资。对于宏利而言，TSR反映了我们在多伦多证交所的普通股价值。


66				宏利金融-S

高管薪酬

菲尔·威瑟林顿

首席财务官


		威瑟林顿先生负责管理宏利的财务事务，包括财务会计及报告、规划及分析、税务、投资者关系、库务、资本管理及财务监管，并监督策略、转型及企业发展职能，以及我们的财产及意外伤害再保险业务。他是宏利执行领导团队的成员。

2021年，威瑟林顿先生继续在公司实现广泛的战略目标方面发挥关键作用。2021年的强劲财务业绩证明了这一点，以相对于我们的中期财务和运营目标的进展衡量，包括超过我们的核心每股收益增长和核心净资产收益率目标。他为全企业战略规划、资源优先排序和计划治理的各个方面做出了贡献，重点支持我们最具潜力的业务的增长，以及我们的数字和客户优先事项。他参与了我们的费用效率和投资组合优化优先事项，为实现有形的财务结果和交付显著的里程碑做出了贡献，包括美国可变年金大宗再保险交易和我们中期费用效率目标的实现。在领导我们的全球金融职能部门期间，威瑟林顿先生推进了公司实施IFRS 17的准备工作，建立了一套重点关注的转型优先事项，并支持整个公司人才的持续发展和进步。下面的信息描述了公司的财务业绩和其他因素，这些因素决定了他2021年的薪酬。

2021年财政措施

•

2021年归属于股东的净收入为71亿美元，比2020年增长28%

•

实现核心收益65亿美元，较2020年增长26%

•

消费效率比提高4个百分点，达到48.9% in 2021

•

2021年实现了13.0%的强劲核心净资产收益率，比2020年提高了2.1个百分点

•

制造商人寿保险公司的人寿保险资本充足率测试(LICAT)¹截至2021年12月31日，总比率为142%(2020年12月31日：149%)

•

截至2021年12月31日，财务杠杆率提高0.8个百分点至25.8%

为实现宏利的五大策略重点作出贡献

•

领导财务职能部门与同事有效合作，并在推动战略、治理和执行关键战略优先事项方面发挥关键作用

•

通过有针对性地将资本和内部资源分配给我们亚洲和全球WAM细分市场的计划，支持我们最具潜力的业务的增长

•

在执行传统美国可变年金再保险交易中发挥了关键作用，该交易降低了风险并释放了我们传统业务的价值

•

执行持续的费用纪律，同时继续投资于我们的业务，以实现48.9%的费用效率比2020年提高了4个百分点，实现了我们低于50%的中期目标。与2020年相比，这一比率的改善是由税前核心收益增长25%推动的²以及核心一般支出增加5%。²在不变汇率的基础上，一般费用总额增加了9%。

1	本项目是根据金融机构监管局人寿保险资本充足性测试公开披露要求指引披露的。

2	本项目为非公认会计准则财务计量。看见非公认会计准则和其他财务衡量标准第53页，了解更多信息。


2022年管理信息通报					67

•

于2021年6月领导推出首个完全虚拟的宏利投资者日，其中包括为我们的亚洲和全球WAM部门引入额外的财务披露/指标

•

通过增加国际投资者的数量，继续在使我们的投资者基础多样化方面取得进展，目前国际投资者占机构股东基础的47%

•

继续推进2023年采用IFRS 17的准备工作，包括在我们的2021年投资者日上披露关于该准则影响的额外指导

•

更新了财务转型计划，以提供协调的全球方法，重点支持执行职能优先事项(包括IFRS 17过渡)和我们的企业范围的战略优先事项(包括战略成本管理)。

•

提供了广泛的资本部署行动，包括增加18%的普通股股息，宣布股票回购计划，以及支持亚洲和Global WAM无机增长的并购活动。

•

通过内部任命、外部任命和持续的人才培养，继续提升关键角色的人才，并建立更加多样化的财务团队。改善性别多样性，33%的财务主管职位由妇女担任。

•

财务部门的员工敬业度得分增加了0.17分，至4.48分(满分为79分)^这是百分位数)。

直接补偿总额

下表显示了董事会根据首席执行官和管理资源与薪酬委员会的建议批准的2021年威瑟林顿先生的直接薪酬总额，以及他2022年的基本工资和基于股权的激励。


(单位：加元)	2019		2020		2021		2022

基本工资		$867,000		$915,000		$915,000		$950,000

年度奖励¹		$1,770,000		$1,453,000		$2,280,000		$1,282,500 (target)
股权激励¹
两个PSU		$1,100,000		$1,250,000		$1,620,000		$1,680,000
三个RSU		$440,000		$500,000		$1,080,000		$1,120,000
一种股票期权		$660,000		$750,000		$0		$0

直接补偿总额		$4,837,000		$4,868,000		$5,895,000		$5,032,500

1	奖励时间：2021年专栏包括2021年授予的年度奖励和2022年2月支付的奖励，以及2021年3月授予的基于股权的奖励。


68				宏利金融-S

高管薪酬

2021年薪酬组合

LOGO

2022年目标薪酬组合

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基本工资

威瑟林顿先生2021年的工资为915,000美元，2022年增加到950,000美元。

年度奖励

威瑟林顿先生的2021年年度激励奖于2022年2月获得批准并支付。这是他目标的185%，比他2020年的奖金高出57%。10%的奖励是以在公开市场上购买的宏利普通股形式交付的。

股权激励

威瑟林顿2021年的股权激励奖励总额为2,700,000美元。2021年3月颁发的奖励是基于他的表现，他的薪酬与同行相比具有竞争力，以及董事会对使高管薪酬与我们股东的利益保持一致的关注。

2022年2月，董事会批准了对威瑟林顿的2,800,000美元股权激励，并将60%分配给业绩单位，40%分配给限制性股份单位。这些奖项旨在具有前瞻性。根据我们归属时的股价及宏利未来三年的财务表现，威瑟灵顿先生实现的实际金额将高于或低于理论授出日期金额。


2022年管理信息通报					69

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玛丽安·哈里森

约翰·汉考克总裁兼首席执行官


		哈里森女士负责公司美国业务的方方面面，包括提供人寿保险产品和管理美国有效的长期护理和基于保险的财富积累产品。她还担任美国共同基金业务和美国退休计划服务业务的矩阵负责人，这两项业务对全球WAM业务负有主要责任。她是宏利执行领导团队的成员。

2021年，哈里森女士帮助她的团队成功地应对了疫情的持续挑战，通过多项措施取得了强劲的财务业绩，并改变了美国部门的运营方式。在她的领导下，国际销售创下了新的纪录，经纪销售非常强劲，利润率有所提高。哈里森女士继续积极推动多样性和包容性倡议，并更加关注员工的参与、发展和联系。下面的信息描述了美国部门的财务结果和其他因素，这些因素决定了她2022年的薪酬。

2021年财政措施

•

报告的归属于股东的美国部门净收入为16.67亿美元，而2020年为9.87亿美元

•

运营部门贡献了公司核心收益的29%，截至2021年12月31日，占公司管理和管理资产的17%。

•

实现美国部门核心收益15亿美元，与2020年相比增长4%

•

实现新业务价值2.16亿美元，与2020年相比增长80%

•

交付猿类销售额6.28亿美元，与2020年相比增长38%

•

产生的财富和资产管理净流入为151亿美元，而2020年净流出为96亿美元

•

美国的资本流动总额为852亿美元，增长了20%与2020年相比

•

截至2021年12月31日，美国部门管理的资产为1,930亿美元，较2020年12月31日增长2%

为实现宏利的五大策略重点作出贡献

•

继续在遗留优化方面取得进展，包括实现长期护理费率的提高，并推动美国可变年金块再保险交易等无机计划

•

实现2021年战略成本管理目标。到2021年第一季度确定价值1.22亿美元的商机，并在2021年后实现1.35亿美元

•

通过推出持续交付组织改变了美国细分市场的运营模式，该组织提供了将改变和改善整体客户体验的成果。这种新的运营方式由价值流组成，价值流是为帮助美国经纪、国际和有效业务而存在的跨组织团队

•

John Hancock正在为我们的制片人改善数字体验方面取得重大进展，这推动了更好的客户结果。例如：

–

通过数字渠道提交的传统经纪应用的比例从7月份的4%增加到年底的33%

–

所有提交方式的周期从59天缩短到42天；通过EAPP提交的传统经纪应用的周期从57天缩短到29天

–

将通过直通流程承保的符合条件的申请比例从37%提高到46%


70				宏利金融-S

高管薪酬

•

？启动了包容波士顿计划，在整个美国细分市场推动Dei行动计划和建议的实践。加入首席执行官促进种族平等行动管理委员会，该委员会旨在通过公共政策根除和结束系统性种族主义，并提名约翰·汉考克·代·董事为研究员

•

继续建立多元化人才渠道，通过其MLK学者计划资助John Hancock 600多名波士顿青少年和50个当地非营利组织的就业，这是美国同类计划中规模最大、最全面的企业暑期工作计划。

•

启动高管领导沟通培训计划和承保实习生计划

•

推出了一套增强的员工福利，重点关注代表人数不足的群体的Dei心理健康福利，包括LGBTQ+2和BIPOC社区

•

美国部门的员工敬业度得分从4.27提高到4.35，满分为5分

直接补偿总额

下表显示了董事会根据首席执行官和管理资源和薪酬委员会的建议批准的2021年哈里森女士的直接薪酬总额，以及她2022年的基本工资和股权激励。


(单位：美元)	2019		2020		2021		2022

基本工资		$725,000		$740,000		$740,000		$755,000

年度奖励¹		$1,315,000		$965,000		$1,702,000		$1,019,250 (target)
股权激励¹
两个PSU		$1,300,000		$1,300,000		$1,560,000		$1,620,000
三个RSU		$520,000		$520,000		$1,040,000		$1,080,000

一种股票期权		$780,000		$780,000		$0		$0

直接补偿总额		$4,640,000		$4,305,000		$5,042,000		$4,474,250

1	奖励时间：2021年专栏包括2021年授予的年度奖励和2022年2月支付的奖励，以及2021年3月授予的基于股权的奖励。


2022年管理信息通报					71

2021年薪酬组合

LOGO

2022年目标薪酬组合

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基本工资

哈里森女士2021年的工资为740,000美元，2022年增加到755,000美元。

年度奖励

哈里森女士的2021年年度激励奖于2022年2月获得批准并支付。这是她目标的170%，比她2020年的奖金高出76%。10%的奖励以在公开市场上购买的宏利普通股的形式交付。

股权激励

哈里森女士获得的2021年股权激励总额为2,600,000美元。2021年3月颁发的奖项基于她的表现、她预期的未来贡献、她的薪酬与我们的全球薪酬同行相比的竞争地位(见第49页)，以及董事会对使高管薪酬与股东利益保持一致的关注。

董事会批准了2022年2,700,000美元的股权激励，并将60%分配给绩效股票单位，40%分配给限制性股票单位。这些奖项旨在具有前瞻性。根据我们归属时的股价和宏利未来三年的财务表现，哈里森女士实际实现的金额将大于或低于理论授予日金额。


72				宏利金融-S

高管薪酬

阿尼尔·瓦德瓦尼

宏利亚洲总裁兼行政总裁


		Wadhwani先生于2017年11月13日加入宏利，出任宏利亚洲总裁兼行政总裁。他负责宏利在11个市场的保险业务的全面管理。¹在亚洲，包括日本、香港、澳门、新加坡、中国大陆、越南、印度尼西亚、菲律宾、马来西亚、柬埔寨和缅甸。他还担任全球WAM亚洲业务的矩阵负责人，该业务对全球WAM部门负有主要责任。他是宏利执行领导团队的成员。

2021年，Wadhwani先生继续保持亚洲地区的业务势头，展示了宏利亚洲在整个亚洲地区艰难的市场状况下，通过数字化进行创新的巨大韧性和能力。在他的领导下，公司通过创新、数字化和更广泛的客户参与方式，继续在亚洲地区公布强劲的业绩业绩。以下信息描述了亚洲部分的财务业绩和其他因素，这些因素决定了他2021年的薪酬。

2021年财政措施

•

股东应占净收益为24.37亿美元，而2020年为13.22亿美元

•

运营部门贡献了公司核心收益的32%，截至2021年12月31日，占公司管理和管理资产的11%

•

创造亚洲部门核心收益²2021年为17.36亿美元，而2020年为15.76亿美元

•

实现新业务价值13.29亿美元，与2020年相比增长27%

•

交付猿类销售额32.29亿美元，与2020年相比增长11%

•

亚洲财富和资产管理领域产生的财富和资产管理净流入为20亿美元，而2020年净流入为39亿美元

为实现宏利的五大策略重点作出贡献

•

启动了与VietinBank长达16年的银行保险合作关系，使我们有机会为1400万客户提供服务，并收购了英杰华越南公司，提高了我们在越南的市场领先地位

•

通过结构化治理和数字能力重新定义银行保险模式，使APE销售额增长30%

•

继续扩大我们的客户群并提高市场份额，在关键市场上超过了我们在整个亚洲的竞争对手 2021年客户数量达到1640万

•

继续在越南和柬埔寨排名第一，并在2021年第三季度和2021年上半年将我们在新加坡和菲律宾的排名提高了1³分别

•

通过在2021年为我们的保险客户提供创纪录的46个RNPs，比前一年增加7.4个百分点，并在2021年12月实现84%的整体直通处理，展示了在数字化和转型路线图和客户体验方面的进展

•

将与投资挂钩的产品组合提高到27.5%，而一年前在低利率环境下为15.9%


2022年管理信息通报					73

1	不包括印度和台湾，这两个国家只有宏利投资管理业务。

2	不包括亚洲财富和资产管理核心收益。

3	来自各自监管机构的最新可用数据。

•

与前一年相比，支出效率提高了0.6个百分点

•

提前完成资本管理目标，汇出7.41亿美元⁴

•

继续加强领导渠道，推进多样性和包容性倡议。在高管级别中，女性占34%，超过了副总裁代表29%的目标

•

亚洲部门的员工敬业度得分达到创纪录的4.39分(满分为5分)，使我们跻身第92位^发送对盖洛普金融保险公司基准的百分比和第73位^研发对盖洛普所有行业基准的百分比

直接补偿总额

下表显示了董事会根据首席执行官和管理资源和薪酬委员会的建议批准的瓦德瓦尼2020年的直接薪酬总额，以及他2021年的基本工资和基于股权的激励。


(单位：美元)	2019		2020		2021		2022

基本工资		$660,000		$690,000		$690,000		$710,000

年度奖励¹		$1,198,000		$1,017,000		$1,587,000		$958,500 (target)
股权激励 ¹
两个PSU		$1,000,000		$1,100,000		$1,350,000		$1,440,000
三个RSU		$400,000		$440,000		$900,000		$960,000

股票期权		$600,000		$660,000		$0		$0

直接薪酬合计		$3,858,000		$3,907,000		$4,527,000		$4,068,500

1	奖励时间：2021年栏目包括2021年授予的年度奖励和2022年2月支付的奖励，以及2021年3月授予的基于股权的奖励。

2021年薪酬组合

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2022年目标薪酬组合

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4	有关汇款的更多信息，请参阅非公认会计准则和其他财务衡量标准第53页。


74				宏利金融-S

高管薪酬

基本工资

Wadhwani先生的工资为690,000美元，2022年增加到710,000美元。

年度奖励

Wadhwani先生的2021年年度激励奖于2022年2月获得批准并支付。这是他目标的170%，比他2020年的奖金高出56%。10%的奖励以在公开市场上购买的宏利普通股的形式交付。

股权激励

瓦德瓦尼2021年的股权激励奖励总额为2,250,000美元。该奖项于2021年3月颁发，基于他的表现、他预期的未来贡献、他的薪酬与同行相比的竞争地位以及董事会对使高管薪酬与我们股东的利益保持一致的关注。

董事会批准了2022年2,400,000美元的股权激励，并将60%分配给绩效股票单位，40%分配给限制性股票单位。这些奖项旨在具有前瞻性。Wadhwani先生实现的实际金额将高于或低于理论授予日期金额，这是基于我们归属时的股价和宏利未来三年的财务表现。


2022年管理信息通报					75

斯科特·哈茨

首席投资官


		哈茨是宏利的首席投资长。他负责监管宏利在美国、加拿大、亚洲和新扩大的欧洲一般账户的所有投资。哈茨先生也是宏利的全资子公司约翰·汉考克人寿保险公司(美国)的首席投资官。他是宏利执行领导团队的成员。

2021年，哈茨先生深厚的投资洞察力和经验使我们能够在快速变化的形势下果断采取行动。他平衡了短期考虑与长期需求和期望。在他的领导下，我们的投资团队始终专注于最符合组织、我们的客户和投资者的利益，并在2021年带来了强劲的投资相关体验收益。以下信息描述了公司的财务业绩、一般基金业绩和其他因素，这些因素决定了他2021年的薪酬。

2021年财政措施

•

截至2021年12月31日，普通基金投资资产为4271亿美元，较2020年12月31日增长4%

•

在整个2021年，我们所有固定收益投资组合的平均评级保持在97%的投资级，其中72%的评级为A或更高

•

截至2021年12月31日，投资于可再生能源和能效项目的普通基金资产账面价值为131亿美元

•

在另类长期资产回报高于预期、强劲的信贷经验和固定收益再投资活动的有利影响的推动下，产生了20.42亿美元的投资相关经验

•

报告净费用8.17亿美元，来自股票市场和利率以及可变年金担保负债的直接影响，受最终再投资利率变化、更高的无风险利率、出售损失的影响可供出售债券和收益率曲线斜率的变化，部分被强劲的股市表现所抵消

•

在2021年实现了116亿美元的净投资收入

为实现宏利的五大策略重点作出贡献

•

在执行传统的美国可变年金再保险交易中发挥了关键作用，该交易减少了对冲计划和风险概况的数量

•

在动荡的市场中有效管理我们的资产和对冲计划，带来健康的投资收益和良好的信贷体验。

•

继续扩大我们在亚洲资产负债表方面的能力，并为我们的客户提供卓越的风险调整后回报

•

支持Global WAM细分市场扩大机会，为第三方投资者提供进入私人市场的机会投资和一些新的私募股权和基础设施基金

•

支持投资业务的基础设施持续多年转型和数字化

•

普通账户的员工敬业度得分比前一年增加了0.26分，达到4.57分，满分为5分，取得了前四分位数的结果

•

支持在IFRS17实施之前的评估和政策决定


76				宏利金融-S

高管薪酬

直接补偿总额

下表显示了董事会根据首席执行官和管理资源与薪酬委员会的建议批准的哈茨2021年的直接薪酬总额，以及他2022年的基本工资和股权激励。


(单位：美元)	2019		2020		2021		2022
基本工资		$686,800		$700,000		$700,000		$715,000
年度奖励¹		$1,558,000		$1,191,000		$1,864,000		$1,072,500 (target	)
股权激励¹
两个PSU		$750,000		$1,000,000		$1,200,000		$1,260,000
三个RSU		$300,000		$400,000		$800,000		$840,000
一种股票期权		$450,000		$600,000		$0		$0
直接补偿总额		$3,744,800		$3,891,000		$4,564,000		$3,887,500

1	奖励时间：2021年栏目包括2021年授予的年度奖励和2022年2月支付的奖励，以及2021年3月授予的基于股权的奖励。

2021年薪酬组合

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2022年目标薪酬组合

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2022年管理信息通报					77

基本工资

Hartz先生2021年的工资为700,000美元，2022年增加到715,000美元。

年度奖励

Hartz先生的2021年年度奖励已于2022年2月获得批准并支付。这是他目标的178%，比他2020年的奖金高出57%。10%的奖励以在公开市场上购买的宏利普通股的形式交付。

股权激励

Hartz先生的2021年股权激励奖励总额为2,000,000美元。2021年3月颁发的奖励基于他的表现、他的薪酬与同行相比的竞争地位以及董事会对使高管薪酬与我们股东的利益保持一致的关注。

董事会批准了2022年2,100,000美元的股权激励，并将60%分配给业绩单位，40%分配给限制性股票单位。这些奖励旨在具有前瞻性。根据我们归属时的股价和宏利未来三年的财务表现，Hartz先生实现的实际金额将大于或低于理论授予日期金额。


78				宏利金融-S

高管薪酬

股票表现

下图将2016年12月31日投资于宏利普通股的累计价值100美元与投资于两个主要市场指数和基于中值业绩的五年业绩同行指数的100美元进行了比较，假设股息进行了再投资。

宏利相对于同行和其他相关指数的股价表现是董事会在确定高管薪酬水平时审查的一个镜头。




		—		S&P/TSX复合材料索引(美元)
		---		S&P/TSX复合材料金融指数(美元)
		—		我们同龄人表现的中位数(美元)
		—		宏利(元)


(截至12月31日)	2016		2017		2018		2019		2020		2021

宏利人寿		$100.00		$113.32		$86.97		$123.51		$112.14		$125.15

S&P/TSX综合指数		$100.00		$109.08		$99.39		$122.09		$128.93		$161.28

S&P/TSX综合金融指数		$100.00		$113.32		$102.76		$124.70		$126.72		$172.98

我们同龄人表现的中位数(见第49页)		$100.00		$113.54		$90.73		$117.76		$111.82		$153.58	¹

1	代表一笔100美元的投资在五年后的价值，如果它在每一年实现了业绩同行组的中值股价表现 (有关这些同行的列表，请参阅第49页)。此处显示的值不同于第49页所示的绩效同级组的中位数五年TSR，因为该页使用的是累计的五年期间。


2022年管理信息通报					79

高管薪酬明细

薪酬汇总表

下表显示了过去三个财年给予被点名高管的薪酬。对于每个被任命的高管，2021行包括2022年2月支付的年度激励以及2021年3月授予的基于股票和基于期权的奖励。我们为大多数被点名的高管设定了美元薪酬，并已将以下金额转换为与我们的财务报表一致的加元。汇率的波动可能会导致每年报告的赔偿额发生变化。

非股权激励
补偿

年

薪金

以股份为基础
奖项

选项-

基于
奖项

每年一次

激励措施

养老金
价值

所有其他
补偿

总计
补偿

罗伊·戈里

总裁兼首席执行官

2021

2020

2019

$1,518,805

$1,584,887

$1,461,167

$8,622,705

$5,887,690

$5,175,576

$2,523,296

$2,218,104

$5,836,575

$3,580,497

$4,902,130

$747,457

$951,902

$813,100

$134,644

$168,816

$125,472

$16,860,186

$14,697,088

$14,695,549

菲尔·威瑟林顿

首席财务官

2021

2020

2019

$915,000

$907,000

$864,167

$2,700,000

$1,750,000

$1,540,000

$750,000

$660,000

$2,280,000

$1,453,000

$1,770,000

$226,284

$258,281

$226,000

$53,627

$53,532

$51,955

$6,174,911

$5,171,813

$5,112,122

玛丽安·哈里森

约翰·汉考克总裁兼首席执行官

2021

2020

2019

$931,232

$989,024

$960,012

$3,284,840

$2,420,236

$2,402,946

$1,037,244

$1,029,834

$2,159,157

$1,224,199

$1,742,244

$177,510

$226,444

$199,500

$7,416

$13,129

$6,560,155

$5,904,563

$6,347,665

阿尼尔·瓦德瓦尼

宏利亚洲总裁兼行政总裁

2021

2020

2019

$867,450

$921,524

$865,468

$2,842,650

$2,047,892

$1,848,420

$877,668

$792,180

$2,013,268

$1,290,166

$1,587,230

$43,295

$46,053

$43,300

$512,757

$517,689

$511,046

$6,279,420

$5,700,992

$5,647,644

斯科特·哈茨

首席投资官

2021

2020

2019

$877,520

$935,767

$911,454

$2,526,800

$1,861,720

$1,386,315

$797,880

$594,135

$2,364,670

$1,510,903

$2,064,194

$195,812

$247,359

$247,467

$3,320

$5,964,802

$5,353,629

$5,206,885

基本工资

戈里先生的工资是以美元计算的，但每半个月支付一次，使用的是加拿大银行在前一次支付日适用的中午汇率。威瑟林顿的薪水是以加元设定和支付的。哈里森和哈茨的工资是以美元确定和支付的。瓦德瓦尼的薪水以美元计价，但以港币支付。对于以美元或港元支付薪酬的高管，我们使用下表中概述的平均年汇率来换算为加元。


	美元汇率	的汇率港元
2021	US$1.00 = $1.254	HK$1.00 = $0.1613
2020	US$1.00 = $1.341	HK$1.00 = $0.1729
2019	US$1.00 = $1.327	HK$1.00 = $0.1694


补充表：总计以美元计的薪酬下表显示了在美国被任命的高管的总薪酬。美元是为了方便。金额以其他币种支付的兑换成美元一致我们的财务报表。
		(美元)
罗伊·戈里	2021 2020 2019		$13,341,009 $11,165,453 $11,107,342
菲尔·威瑟林顿	2021 2020 2019		$4,887,531 $3,934,427 $3,862,983
玛丽安·哈里森	2021 2020 2019		$5,192,362 $4,477,124 $4,798,745
阿尼尔瓦德瓦尼	2021 2020 2019		$4,972,530 $4,324,828 $4,274,109
斯科特·哈茨	2021 2020 2019		$4,720,200 $4,073,469 $3,934,725


80				宏利金融-S

高管薪酬

基于股份的奖励

授予日公允价值演出股、限售股和
授予本公司递延股份单位

右边表格中列出了高管的名字。

授予日期

股票价格

的汇率
以美元为单位的奖项

2021

三月二日

$25.15

US$1.00 = $1.2634

2020

三月三日

$24.38

US$1.00 = $1.3298

2019

3月5日

$22.60

US$1.00 = $1.3203

授出日公允价值为授出日前最后一个交易日宏利普通股在多伦多证券交易所的收市价或授出日前10个交易日的平均收市价 (以较高者为准)。


基于期权的奖励我们在2021年没有授予股票期权。授予指定高管的股票期权的公允价值为使用表中的数据计算右边。我们使用布莱克-斯科尔斯方法论确定股票期权的公允价值奖励(使用与我们使用的相同的假设用于会计目的)：			锻炼价格		公允价值因子		汇率获奖名单： U.S. dollars
	2020	三月三日		$24.38		15.0%		US$1.00 = $1.3298
	2019	3月5日		$22.60		20.2%		US$1.00 = $1.3203

		预期寿命 (年)		预期波动性		无风险利率		预期股息率
	2020	8.0		23.0%		1.50%		3.50%
	2019	6.3		28.0%		2.50%		3.50%

年度奖励

在获得奖励的会计年度之后的一年内以现金支付。使用兑换将美元金额转换为加元
在以前的发薪日期适用的费率。

的汇率
以美元为单位的奖项

2021

2020

2019

US$1.00 = $1.2686

US$1.00 = $1.3249

养老金价值

第87页和第88页养恤金表格中每个被点名行政人员的薪酬变动项下数额的总和。

所有其他补偿

哥里先生的数额包括：

•

2021年：俱乐部会费31,139美元，灵活支出账户津贴10万美元。

•

2020年：俱乐部会费23,249美元，2017年与他搬迁到加拿大有关的不允许的税收抵免偿还43,557美元，以及10万美元的灵活支出账户津贴。

•

2019年：21,940美元的俱乐部会员费和10万美元的灵活支出账户津贴。

威瑟林顿先生的数额包括：

•

2021年：5万美元的灵活支出账户津贴。

•

2020年：5万美元的灵活支出账户津贴。

•

2019年：5万美元的灵活支出账户津贴。

哈里森女士的数额包括：

•

2021年：额外津贴总额为7416美元。

•

2020年：额外津贴总额为7416美元。

•

2019年：额外津贴总额为13,129美元。

Wadhwani先生的数额包括：

•

2021年：住房津贴港币2,328,000元，俱乐部会费港币5,415元，个人司机费用港币845,487元。

•

2020年：住房津贴港币2,328,000元，俱乐部会费港币67,480元，个人司机相关费用港币598,675元。

•

2019年：2,328,000港元的住房津贴，82,960港元的俱乐部会员费和605,842港元的私人司机相关费用。

哈茨先生的金额包括：

•

2019年：额外津贴总额为3320美元。


2022年管理信息通报					81

股权补偿

基于股票和基于期权的未偿还奖励(截至2021年12月31日)



	基于期权的奖励
	授予日期	证券数量潜在的未锻炼身体选项		选择权锻炼价格		选择权期满日期		的价值未锻炼身体实至名归选项
罗伊·戈里	Mar 02, 2015		260,931		$21.81		Mar 02, 2025		$600,141
	Feb 23, 2016		436,301		$17.59		Feb 23, 2026		$2,844,683
	Feb 28, 2017		243,473		$24.61		Feb 28, 2027		$0
	Jun 8, 2017		167,872		$23.51		Jun 8, 2027		$100,723
	Feb 27, 2018		395,962		$24.73		Feb 27, 2028		$0
	Mar 5, 2019		485,894		$22.60		Mar 5, 2029		$733,700
	Mar 3, 2020		689,991		$24.38		Mar 3, 2030		$0
菲尔·威瑟林顿	Feb 24, 2015		30,896		$22.02		Feb 24, 2025		$64,573
	Feb 23, 2016		43,462		$17.59		Feb 23, 2026		$283,372
	Feb 28, 2017		34,315		$24.61		Feb 28, 2027		$0
	Feb 27, 2018		120,707		$24.73		Feb 27, 2028		$0
	Mar 5, 2019		144,572		$22.60		Mar 5, 2029		$218,304
	Mar 3, 2020		205,086		$24.38		Mar 3, 2030		$0
玛丽安·哈里森	Feb 21, 2012		19,270		$12.64		Feb 21, 2022		$221,027
	Feb 19, 2013		147,980		$15.52		Feb 19, 2023		$1,271,148
	Feb 25, 2014		124,131		$21.20		Feb 25, 2024		$361,221
	Feb 24, 2015		140,368		$22.02		Feb 24, 2025		$293,369
	Feb 23, 2016		290,867		$17.59		Feb 23, 2026		$1,896,453
	Feb 28, 2017		197,822		$24.61		Feb 28, 2027		$0
	Feb 27, 2018		197,981		$24.73		Feb 27, 2028		$0
	Mar 5, 2019		225,594		$22.60		Mar 5, 2029		$340,647
	Mar 3, 2020		283,632		$24.38		Mar 3, 2030		$0
阿尼尔·瓦德瓦尼	Feb 27, 2018		137,064		$24.73		Feb 27, 2028		$0
	Mar 5, 2019		173,534		$22.60		Mar 5, 2029		$262,036
	Mar 3, 2020		239,997		$24.38		Mar 3, 2030		$0
斯科特·哈茨	Feb 21, 2012		38,541		$12.64		Feb 21, 2022		$442,065
	Feb 19, 2013		102,123		$15.52		Feb 19, 2023		$877,237
	Feb 25, 2014		75,495		$21.20		Feb 25, 2024		$219,690
	Feb 24, 2015		85,054		$22.02		Feb 24, 2025		$177,763
	Feb 23, 2016		119,983		$17.59		Feb 23, 2026		$782,289
	Feb 28, 2017		98,911		$24.61		Feb 28, 2027		$0
	Feb 27, 2018		102,798		$24.73		Feb 27, 2028		$0
	Mar 5, 2019		130,150		$22.60		Mar 5, 2029		$196,527
	Mar 3, 2020		218,179		$24.38		Mar 3, 2030		$0


82				宏利金融-S

高管薪酬


	基于股份的奖励
	授予日期	共享类型- 基数奖	股份数量或单位股票他们有未归属		市场或的派息值股票奖励那些还没有既得		市场或派息既得利益的价值以股份为基础奖项备注已付清或分布式
罗伊·戈里	Mar 5, 2019	PSU		188,089		$4,534,830
		RSU		75,236		$1,813,943
	Mar 3, 2020	PSU		188,746		$4,550,660
		RSU		75,498		$1,820,259
	Mar 2, 2021	PSU		213,542		$5,148,486
		RSU		142,360		$3,432,307
		MFC股票¹(2015)		131,930				$3,180,832
菲尔·威瑟林顿	Mar 5, 2019	PSU		55,964		$1,349,299
		RSU		22,385		$539,714
	Mar 3, 2020	PSU		56,101		$1,352,604
		RSU		22,441		$541,047
	Mar 2, 2021	PSU		66,866		$1,612,138
		RSU		44,577		$1,074,742
玛丽安·哈里森	Mar 5, 2019	PSU		87,327		$2,105,464
		RSU		34,931		$842,186
	Mar 3, 2020	PSU		77,587		$1,870,620
		RSU		31,035		$748,243
	Mar 2, 2021	PSU		81,349		$1,961,326
		RSU		54,233		$1,307,550
		数字用户终端设备						$158,661
阿尼尔·瓦德瓦尼	Mar 5, 2019	PSU		67,175		$1,619,586
		RSU		26,870		$647,829
	Mar 3, 2020	PSU		65,650		$1,582,830
		RSU		26,261		$633,143
	Mar 2, 2021	PSU		70,398		$1,697,308
		RSU		46,932		$1,131,530
斯科特·哈茨	Mar 5, 2019	PSU		50,381		$1,214,683
		RSU		20,153		$485,879
	Mar 3, 2020	PSU		59,683		$1,438,948
		RSU		23,873		$575,579
	Mar 2, 2021	PSU		62,577		$1,508,724
		RSU		41,718		$1,005,816

作为将Gori先生从香港迁至多伦多的过程的一部分，他的未偿还RSU、PSU和DSU被归属和结算，税后收益用于购买宏利普通股，以确保他在香港受雇期间赚取的奖励得到适当分配。作为这一安排的一部分，戈里先生没有收到额外的单位。这些股份被放入托管账户，并须遵守与其取代的基于股份的奖励相同的基本业绩、持有和没收条件，但作为PSU基础的股份除外，如果业绩低于目标，将按比例没收这些股份，但如果业绩高于目标，则不会进行调整。这一安排使高力拥有宏利普通股的大量个人所有权，否则这些普通股最终将以现金结算。请参阅我们2018年管理信息通告的第86页，可在manulife.com上获得。这一术语MFC股票指其在2015年授予的原始股权奖励中具有标的条件的普通股。

在上面和左边的表格中：

•

未行使的价值实至名归股票期权是指股票期权的行权价与宏利普通股于2021年12月31日在多伦多证交所的收盘价24.11美元之间的差额。如果行权价格高于我们的年终收盘价，金额为零

•

股票奖励的市值或派息价值基于宏利普通股于2021年12月31日在多伦多证交所的收盘价24.11美元。


2022年管理信息通报					83

•

尚未归属的业绩份额单位和业绩递延份额单位的价值使用100%的业绩系数来计算

•

限制性股份单位(RSU)、履约股份单位(PSU)和递延股份单位(DSU)以现金支付。自2019年奖励开始，RSU和PSU支付的10%以在公开市场上购买的宏利普通股支付。

奖励计划奖励年内归属或赚取的价值

下表显示了每位被点名高管的情况：

•

根据宏利普通股在多伦多证券交易所的收盘价，2021年授予的股票期权价值是指如果在归属日期行使该等股票期权将会实现的金额

•

2021年收到的股票期权价值是已行使期权的指定高管实现的实际收益

•

2021年归属和支付的基于股票的奖励的价值

•

2021年赚取的年度现金奖金。


	基于期权的奖励				基于股票的奖励		每年一次激励措施
	既得价值年内		收到的价值年内		既得价值年内		赚取的价值年内

罗伊·戈里		$1,087,679		$0		$3,491,907		$5,836,575

菲尔·威瑟林顿		$290,263		$0		$1,064,478		$2,280,000

玛丽安·哈里森		$490,860		$1,020,633		$1,745,966		$2,159,157

阿尼尔·瓦德瓦尼		$328,834		$0		$1,208,726		$2,013,268

斯科特·哈茨		$297,663		$2,071,722		$634,570		$2,364,670

2021年行使的股票期权

哈里森女士和哈茨先生在2021年根据我们的自动股票期权行使计划行使了股票期权(见下文)：


	授予日期		选项数量	行权价(美元)	收益(美元)

玛丽安·哈里森		22-Feb-2011	48,370	$18.91	$289,480

		21-Feb-2012	57,813	$12.64	$731,153

斯科特·哈茨		22-Feb-2011	101,831	$18.91	$609,428

		21-Feb-2012	115,625	$12.64	$1,462,294

股票期权自动行权程序

拥有未偿还股票期权的高管有机会选择在到期前自动行使其既得股票期权。此计划旨在保护高管不会有股票期权到期实至名归如果他们因禁制期而无法锻炼，或者如果他们拥有重要的非公开信息。选举是在他们不拥有任何重要的非公开信息并且不可撤销的时候进行的。如果一位高管离开宏利，该计划下的任何选举都将终止。

关于递延股份单位

2021年，加拿大和美国的高管有机会根据当地税收规则和裁决，将部分或全部年度奖励、已授予的限制性股票单位和已授予的绩效股票单位交换为递延股票单位。我们还可能在特殊情况下向一些新员工和其他高管授予递延股份单位。


84				宏利金融-S

高管薪酬

递延股份单位为名义股份，跟踪宏利普通股的价值，并以与普通股支付的股息相同的比率赚取股息等价物。只有当高管退休或离开宏利时，这些债券才能兑换成现金。对于每赎回一个单位，执行人员将获得赎回时宏利普通股的市值。归属条件特定于每项授予，但如上所述，为换取其他归属奖励而收到的递延股份单位将立即归属。递延股份单位将高管与股东的长期利益联系在一起，只有在高管去世的情况下才可以转让。

根据加拿大税收规则的变化，加拿大高管不能再交换2015年后授予的受限股票单位和绩效股票单位。相反，为了促进长期股权所有权，加拿大高管可以选择获得递延股票单位，而不是限制性股票单位，只要他们在授予之前做出这一选择。

关于递延补偿帐户

一些美国高管可以将其基本工资以及部分或全部年度激励和既得限制性股票单位推迟到递延薪酬账户。这笔钱必须在账户中保留至少三年，并进行调整，就像资金已投资于宏利指定并由高管选择的一个或多个投资选项。在提取时，行政人员可以一次性或按年分期付款。

根据股权补偿计划获授权发行的证券

下表显示了截至2021年12月31日，根据我们的股权薪酬计划将发行和可供发行的证券总数：


	行权时须发行的证券数目在未完成的选项中，认股权证及权利		加权平均的行权价格未完成的选项，认股权证及权利		证券数量保持可用时间根据以下条款未来发行股权计划

证券持有人批准的股权补偿计划		21,630,763	$	22.09		6,250,306

此表向您介绍我们的计划及其在2021年12月31日的状态：


高管股票期权计划
高管股票期权计划在2000年股东年会和特别会议上获得批准。根据高管股票期权计划，还可以授予递延股份单位、股票增值权、限制性股票和业绩奖励。我们需要股东批准才能对计划进行修改。
可发行的最大普通股数量			73,600,000
* 占已发行普通股的百分比			3.8%
可发行的最大普通股数量(不能超过已发行普通股的百分比)
将发送给任何一个参与者，或			5%
向内部人士整体开放			10%
与股票期权和递延股份单位有关的已发行普通股总数			45,990,616
* 占已发行普通股的百分比			2.4%


2022年管理信息通报					85


非雇员董事的股票计划
非雇员董事的股票计划在2001年的年度和特别大会上得到了股东的批准。递延股份单位也可以根据股票计划授予。我们需要股东批准才能对计划进行修改。
可发行的最大普通股数量			1,000,000
* 占已发行普通股的百分比			低于0.1%
可发行的最大普通股数量(不能超过已发行普通股的百分比)
将发送给任何一个参与者，或			5%
向内部人士整体开放			10%
已就递延股份单位发行的普通股总数			728,316
* 占已发行普通股的百分比			低于0.05%

我们在2021年没有向高管授予股票期权。下表显示了根据该计划可供未来授予的股票期权、以股份结算的已发行递延股份单位和证券的总数：


(截至2021年12月31日)	未偿还的股票期权/未偿债务单位				可供未来发行的证券
(截至2021年12月31日)	数		作为稀释后的百分比普通股		数		作为稀释后的百分比普通股
面向非雇员董事的股票计划		271,684		0.01%		6,250,306		0.32%
股票期权		21,171,325		1.09%
递延股份单位		187,754		0.01%
总计		21,630,763		1.11%		6,250,306		0.32%

悬浮率、稀释率和燃烧率


(截至12月31日)	2019		2020		2021
悬挑		1.63%		1.56%		1.44%
预留供向员工和董事发行的普通股总数，减去赎回的股票期权和以股份结算的递延股份单位的数量，以当年已发行证券加权平均数量的百分比表示
稀释		1.09%		1.24%		1.15%
已发行股票期权和以股份结算的递延股份单位总数，以当年已发行证券加权平均数的百分比表示
烧伤率
每年授予的股票期权和以股份结算的递延股份单位的数量，以当年已发行证券加权平均数量的百分比表示
* 高管股票期权计划		0.19%		0.25%		0.00%
面向非雇员董事的股票计划		0.01%		0.01%		0.01%

退休福利

管理人员参加各种固定收益和固定缴费养老金计划以及补充退休安排。

由于与财务风险相关的财务风险，我们所有传统的固定收益养老金计划都对新成员关闭。取而代之的是，我们引入了资本积累退休计划，包括现金余额、401(K)计划和定义的缴费计划，在这些计划中，我们唯一的缴费通常是考虑到中位数市场实践的每个员工的可领取养老金收入的固定百分比。


86				宏利金融-S

高管薪酬

如果税务规则限制了我们的注册(或符合税务条件的)养老金计划将提供的福利，我们还可以提供补充退休安排。补充安排不具备纳税资格，而且通常没有资金。

要从我们的补充安排中获得好处，高管在离职后通常必须遵守以下几个条件：

•

非征集：除传统固定福利补充安排中的少数高管外，所有高管在其雇佣结束后24个月内都有非征集条款

•

竞业禁止：

–

在传统的固定福利补充安排中，所有高管可享受24个月的时间

–

高级干事的资本积累补充安排的期限为12至24个月。

•

如果高管违反了其传统定义的福利补充安排中的竞业禁止条款，福利将减少三分之一

•

如果高管违反了附加于其全部或部分资本积累的任何离职后条件补充安排，这些福利将被完全没收。

以另一种货币确定的低于的金额已使用我们2021年合并财务报表中使用的汇率进行转换。

固定福利养老金计划表

哈里森和哈茨参加了约翰·汉考克的固定福利计划。哈里森女士在2008年3月至2012年12月在美国工作期间以及自2017年10月回国以来，一直获得现金余额福利。哈茨在2011年12月31日之前获得了最终平均工资福利，此后一直在赚取现金余额福利。

下表显示：

•

他们在2021年底和正常退休年龄65岁时的计入贷记服务年限

•

截至2021年底和65岁的估计年度服务应计或赚取的福利

•

对2020年12月31日至2021年12月31日的固定福利义务进行对账。


	年数记入贷方服务				每年一次优势应付				打开现在时的价值已定义效益义务		补偿性的变化				非- 补偿性的变化			结业现在时的价值已定义效益义务
	十二月三十一日， 2021		年龄 65		十二月三十一日， 2021		65岁		打开现在时的价值已定义效益义务		服务成本		其他		非- 补偿性的变化			结业现在时的价值已定义效益义务
玛丽安·哈里森		9.1		16.1		$16,600		$27,600		$199,300		$20,700		$0		$3,500			$223,400
斯科特·哈茨		38.5		42.7		$683,000		$689,400		$10,968,200		$20,400		$0		($561,100	)		$10,427,500

年度应付福利

根据当前的应计养恤金收入和所注明的贷记服务年限，从65岁起支付。

确定福利义务的期初和期末

截至2020年12月31日和2021年12月31日的预计服务养恤金价值，使用精算假设来确定这两个日期的确定福利义务，如我们的2021年合并财务报表附注15所披露的。

服务成本

2021年在职期间赚取的预计养恤金价值，使用精算假设确定2021年12月31日的固定福利义务，如我们的2021年合并财务报表附注15所披露。

其他

任何计划修改的影响以及实际补偿和假定补偿之间的差异。


2022年管理信息通报					87

非补偿性变更

包括应计利息对期初固定收益债务的影响、精算假设的变化、经验损益以及因汇率波动而产生的任何数额。

汇率

哈里森和哈茨的年终金额是按照2021年1美元=1.2678美元和2020年1美元=1.2732美元的汇率进行换算的。其他金额已使用2021年1美元=1.2536美元的平均汇率进行折算。

固定缴费养老金计划表

高力先生及威瑟林顿先生参与宏利在加拿大的固定供款计划及补充安排。哈里森女士和哈茨先生在美国参与了John Hancock 401(K)计划和固定供款补充安排。Wadhwani先生在香港参与了宏利强制性公积金充值计划。

戈里先生和威瑟林顿先生分别在2017年6月和2018年1月之前在香港工作，参与了宏利强制性公积金在香港的充值。

哈里森女士于2013年1月至2017年9月在加拿大参与宏利固定供款计划及补充安排，并于2008年3月之前于加拿大工作。2008年3月至2012年12月，她在美国工作期间，参加了John Hancock 401(K)计划和固定缴款补充安排。

下表是2020年12月31日至2021年12月31日期间账户余额的对账情况：



	打开累积价值		补偿性变化				非- 补偿性的变化		结业累积价值
	打开累积价值		服务成本		其他		非- 补偿性的变化		结业累积价值

罗伊·戈里		$3,425,800		$747,500		$0		$690,200		$4,863,500

菲尔·威瑟林顿		$1,308,700		$226,300		$0		$213,400		$1,748,400

玛丽安·哈里森		$3,566,400		$156,700		$0		$511,300		$4,234,400

阿尼尔·瓦德瓦尼		$304,300		$43,300		$0		$67,500		$415,100

斯科特·哈茨		$3,421,900		$175,100		$0		$567,600		$4,164,600

服务成本

宏利或John Hancock在2021年根据其各自的计划向每位被点名高管贡献和/或名义上记入的总金额。

其他

任何计划修订的影响。

非补偿性变更

包括被点名的高管所作的任何贡献、年内入账的所有投资收入以及因汇率波动而产生的任何金额。

汇率

戈里先生、威瑟林顿先生和瓦德瓦尼先生在香港的计划的年终金额已使用2021年1港元=0.1626美元和2020年1港元=0.1642美元的汇率进行了转换。其他香港计划金额已按2021年1港元=0.1613港元的平均汇率换算。

哈里森和哈茨对美国计划的年终金额已使用12月31 1美元=1.2678美元2021年和1美元=1.2732美元的汇率进行换算。美国的其他计划金额已经使用2021年1美元=1.2536美元的平均汇率进行了转换。


88				宏利金融-S

高管薪酬

加拿大


	封闭式固定收益养老金计划	固定缴费养老金计划


谁参与	此计划自1999年1月1日起对新成员关闭目前的近地天体都没有参与这项计划	1999年1月1日之后受雇的加拿大员工



条款		参与者贡献了应计养老金收入的2% 参与者可以自愿缴纳应计养恤金收入的0.5%至5% 2021年的应计养恤金收入不得超过233,680美元，并按基本工资(加上军官的年度奖励)计算。参与者可从一系列选项中选择投资其帐户



每年一次养老金公式式		我们在工作第一年后缴纳3%的应计养恤金收入和50%的参与者自愿缴费我们的供款和参与者的供款合计仅限于《所得税法》($29,210 in 2021) 我们的捐款立即授予



退休		当他们离职时，参与者可以将他们账户的价值转移到锁定的退休工具上，或者购买终身年金


	已关闭确定的福利补充安排	已定义的贡献补充安排



	这些安排自1999年1月1日以来一直未提供。目前的近地天体都没有这些安排，也没有员工保留其中一项安排。	1999年1月1日以后聘用的高管和该日期之后被提升为高管级别的员工有资格我们将超过应计退休金收入上限的应计退休金收入的10%(哥里先生为15%)记入每个参与者的名义账户。应计养恤金收入按基本工资和年度奖励计算，包括作为递延股份单位的金额。投资收益积分基于参与者选择的投资选项参与者可以在退休时分期付款，或者在我们同意的情况下一次性提取


2022年管理信息通报					89

美国


	固定收益养老金计划 (现金余额)	401(K)计划



谁参与？	所有美国员工	所有美国员工都是自愿参加的



条款	参与者不会做出贡献参与者在赚取利息积分的名义账户中获得捐款积分利息抵免以截至上一历年9月30日的两个月内每个营业日生效的10年期国库券不变到期日的平均年收益率为基础。	参与者向美国国税局缴纳最高50%的合格工资 (2021年为19,500美元) 符合条件的工资限制在美国国税局的最高限额(2021年为29万美元) 参与者从一系列选项中选择投资他们的账户



养老金公式	我们将符合条件的薪酬的4%计入参与者账户，最高可达社保工资基数，外加超过此基数的符合条件的薪酬的8% 符合条件的薪酬限制在美国国税局的最高限额(2021年为29万美元)，计算方式为基本工资加上收到的年度奖励我们的供款在服务三年后授予。	我们对参与者的贡献进行100%匹配，最高为合格工资的4% 我们的捐款和参与者的捐款合计不得超过美国国税局的最高限额(2021年为58,000美元) 我们的捐款立即授予



退休	正常退休年龄为65岁，但福利可以在任何退休年龄根据参与者在其养老金开始之日的账户价值支付付款通常是终身年金，但参与者可以选择一次性付款或其他付款选项	参与者在离职时会收到账户价值，如果永久残疾，则会收到


	封闭式固定福利养老金计划(最终平均工资)和固定福利补充安排	定义贡献补充安排



	在2011年12月31日之前，Hartz先生在这些计划中获得最终平均工资福利。没有其他近地天体参与这些计划。最终平均工资福利是以下各项的总和： I)2012年前服务至30年的平均薪酬(最高3年)至平均社会保障工资基数( )的1.43%；二)2012年前服务至30年的每一年的平均薪酬超过平均的1.80%；以及三)2012年前服务超过30年的每一年(I)和(Ii)总和的1.00%。	我们将超过国税局最高限额的合格薪酬的8%计入每个参与者的名义账户符合条件的薪酬按基本工资和年度奖励计算，包括作为递延股份单位的金额我们的名义缴费在服务三年后授予投资收益积分基于参与者选择的投资选项参与者从离职后的第七个月开始，按18个月分期付款获得其账户的价值


90				宏利金融-S

高管薪酬

香港


				固定缴款计划 (宏利强制性公积金充值)


谁参与？				所有香港永久雇员


条款				参赛者贡献年薪的5% 强积金最高限额(2021年为港币360,000元)以下的薪金供款进入强制性账户。超过强积金上限的薪金供款进入自愿账户参与者从一系列选项中选择投资他们的账户


养老金				我们按服务年资作出供款，详情如下：不到5年年薪的5% 5至10年年薪的7.5% 10年以上年薪的10% 除强积金最高限额的首5%外，所有供款均拨入自愿性户口。我们对强制性账户的供款立即归于我们对自愿账户的缴费是基于服务年限的浮动比例，从三年后的30%到10年后的100%，每年按10%的比例分级


退休				参与者可以随时获得自愿账户的价值，但只有在60岁之后才能获得强制账户的价值


2022年管理信息通报					91

控制权的终止和变更

下表显示了假设情景发生在2021年12月31日，如果在五种不同情景下终止聘用，将向每位指定高管提供的估计金额。

实际金额将取决于我们当时的股价以及其他变量，如被任命的高管的年龄和服务年限。以下信息计算的是截至2021年12月31日所有被点名的高管。

支付类型

退休(提前或
正常)

辞职

终端
使用
原因

终端
无故

改变
控制

罗伊·戈里

遣散费

–

$9,028,800

$11,396,419

额外授予RSU、PSU和股票期权

–

$21,182,366

$21,667,334

养老金

–

总价值

–

$30,211,166

$33,063,753

菲尔·威瑟林顿

遣散费

–

$3,225,375

–

额外授予RSU、PSU和股票期权

–

$3,736,305

–

养老金

–

总价值

–

$6,961,680

–

玛丽安·哈里森

遣散费

–

$3,271,059

–

额外授予RSU、PSU和股票期权

$8,468,363

–

$8,468,363

–

养老金

–

总价值

$8,468,363

–

$11,739,422

–

阿尼尔·瓦德瓦尼

遣散费

–

$3,050,042

–

额外授予RSU、PSU和股票期权

–

$4,339,778

–

养老金

–

总价值

–

$7,389,820

–

斯科特·哈茨

遣散费

–

额外授予RSU、PSU和股票期权

$5,914,542

–

$5,914,542

–

养老金

–

总价值

$5,914,542

–

$5,914,542

–

基于股权的奖励将根据奖励协议和计划文件的条款和条件进行处理，除非指定的管理人员签订了另有说明的协议。关于Gori先生变更控制权协议和雇佣协议的信息见下文。

所显示的额外归属RSU、PSU和股票期权的金额是根据每个终止方案下的估计价值，并基于宏利普通股在2021年12月31日在多伦多证交所的收盘价24.11美元。绩效份额单位的值是假定绩效系数为100%来计算的。

辞职和退休

如果被提名的高管辞职或退休，则不会支付遣散费。

哈里森和哈茨有资格享受正常退休。戈里先生、威瑟林顿先生和瓦德瓦尼先生都没有资格提前或正常退休。


92				宏利金融-S

高管薪酬

有理由终止合同

如宏利有理由终止聘用某名高管，将立即终止聘用，不会支付遣散费，业绩股份单位、受限制股份单位、股票期权及补充退休福利亦会丧失。

无故终止合同

除了Hartz先生以外，所有被点名的高管都有雇佣协议，其中规定了如果他们被无故解雇，他们有权获得的待遇。下表列出了这些条款，这些条款的条件是执行人员签署完整的最终版本，并继续受其雇佣协议中与以下内容有关的条款的约束：

•

保护机密信息(无限期)

•

公司对我们知识产权的所有权(无限期)

•

非邀请函(戈里先生、威瑟林顿先生、哈里森女士和瓦德瓦尼先生24个月)

•

非竞争(戈里先生、瓦德瓦尼先生12个月；哈里森女士24个月；威瑟林顿先生18个月)

•

非贬低(戈里先生、哈里森女士和瓦德瓦尼先生24个月；威瑟林顿先生无限期)。

违反任何公约，宏利有权寻求法院禁制令，并寻求任何其他可用的权利和补救措施。



罗伊·戈里				哥里先生有权： * 24个月的代通知金，包括基本工资和目标年度奖励 * 按其在职雇佣结束年度的目标计算的年度奖励付款，根据结束日期按比例计算 * 在终止日期后的24个月内继续授予和行使基于股票的奖励和股票期权 * 继续参加团体福利计划24个月(不包括人寿保险、短期和长期残疾保险) 如果他在遣散期内开始新的工作： * 他将不再参加集团福利计划如果在2023年6月5日之后，他和宏利同意相互分居： * 他有权享受正常的退休待遇，以获得基于股票的奖励和股票期权


菲尔·威瑟林顿				威瑟林顿先生有权： * 18个月的代通知金，包括基本工资和目标年度奖励 * 按其在职雇佣结束年度的目标计算的年度奖励付款，根据结束日期按比例计算 * 延续团体福利18个月 (不包括人寿保险、短期和长期伤残保险) 报销其搬迁到香港的费用，前提是搬迁发生在他被解雇之日起10个月内如果他在遣散期内开始新的就业或自雇： * 他将不再参与集团福利计划 * 遣散费将停止，他将有权获得剩余遣散费的50%的一次性付款


2022年管理信息通报					93




玛丽安·哈里森				哈里森女士有权： * 18个月的薪酬，包括基本工资和目标年度激励 * 延续团体福利18个月(不包括人寿保险、短期和长期伤残保险) 如果她在遣散期内开始新的就业或自雇： * 她将不再参加集团福利计划 * 遣散费将停止支付，她将有权获得剩余遣散费的50%


阿尼尔·瓦德瓦尼				瓦德瓦尼先生有权： * 18个月的通知或代通知金，包括基本工资和目标年度奖励 * 按其在职雇佣结束年度的目标计算的年度奖励付款，根据结束日期按比例计算医疗、牙科和团体人寿保险的续保期限自终止日期起最长可达18个月。如果他在遣散期内开始新的工作或自雇：他将不再获得医疗、牙科和团体人寿保险 * 遣散费将停止，他将有权获得剩余遣散费的50%的一次性付款

控制权的变化

戈里是唯一一位签署了控制权变更协议的高管，该协议保护他在控制权发生变更时不会失去就业福利。当他被任命为总统时，他签订了一份控制权变更协议。

如果控制权发生变更，而Gori先生的雇佣在控制权变更前90天至控制权变更后24个月结束的保护期内被无故或正当理由终止，他有权：

•

是他年薪的两倍，是他前三年平均年薪的两倍。

•

全额授予和支付未完成奖励，包括在过去一年内授予的奖励，而业绩份额单位仍受适用的业绩条件制约

•

延续其团体福利最多两年(不包括人寿保险和伤残保险)

•

根据我们的搬迁政策，两年内有资格获得搬迁福利

•

将行使股票期权的期限延长至终止日期或裁决中指定的日期(以较晚者为准，但不能晚于实际期权到期日)后一年。

如果控制权变更后，继任雇主不承担或兑现奖励，或在新的替代计划下提供同等奖励，则Gori先生现有的基于股权的奖励将加速归属。

控制的更改可描述为以下任何一种情况：

•

现任董事至少不再构成董事会的多数席位。

•

任何一方成为直接或间接持有我们35%有表决权股份的实益所有者

•

我们的股东批准需要股东批准的合并、法定换股或类似的交易，除非紧随交易之后，我们的股东保留多数表决权控制，没有人会实惠地拥有我们35%或更多的有表决权股份，并且现任董事构成董事会的多数。


94				宏利金融-S

高管薪酬

•

我们的股东批准完全清盘或解散宏利或出售我们的资产，除非在交易完成后先前的实益拥有人保留多数表决权控制，没有人会实益拥有我们35%或以上的有表决权股份，且现任董事构成董事会的多数

•

宏利的管理权转让给非关联方。

合理原因是指在保护期内发生以下任一事件：

•

我们贬低戈里先生的职位、权力、职责范围或职责范围

•

我们要求他驻扎在距离其当前工作地点40公里以上的地方，或者出差更远。

•

我们降低他的年度基本工资，或者不随着其他高管基本工资的调整而增加基本工资。

•

我们减少了他的目标奖励

•

我们既不继续宏利的福利计划，也不提供替代宏利福利计划或福利、额外津贴和费用补偿的计划。

•

我们不会对他作为宏利高级人员的服务保持合理和足够的赔偿。

就业状况的变化如何影响公平薪酬

下表汇总了指定高管退休、辞职、无故终止或死亡时，受限股(RSU)、绩效股(PSU)、股票期权和递延股(DSU)的授予协议和计划文件的条款和条件下的处理情况：

•

辞职或终止时对奖励的处理可在指定的高管雇佣协议中指定(见第93和94页)。

•

如果指定的高管在无故终止后的遣散期内达到正常退休或提前退休，可以行使某些既得选择权，直到遣散期结束

•

如果高管违反了离职后的条件，尚未授予的奖励可能会被没收。被提名的高管须遵守两年的竞业禁止和非邀请函条件

•

奖励可能会被追回，因为如果被提名的高管涉及欺诈或严重不当行为，董事会可以收回或取消奖励奖励

•

如果被点名的高管被无故解雇，奖励将被没收

•

指定高管去世时，可以将限制性股份单位、业绩股份单位、股票期权、递延股份单位和业绩递延股份单位转让给受益人或遗产。


2022年管理信息通报					95


	提前退休^{1, 2} * 55岁，年龄+ 持续服务总计至少65	正常退休^{1, 2} 65岁，或55岁，年龄加持续服务总数至少为70	辞职或终端无故	死亡



RSU/PSU	数字是按比例计算的在预定付款日期付款，视任何业绩条件而定	在授予之日起一周年内按比例分配数字在授权日一周年之后的授权额为全额奖励在预定付款日期付款，视任何履约情况而定	辞职后被取消资格号码按服务比例分配，从无故终止之日起	全套背心截至死亡日期的付款免除了表演条件



股票期权	未归属期权终止既得期权可以行使到期末。	未授予期权按比例分配给在过去12个月内发放的赠款根据归属时间表，未归属期权继续全额归属既得期权可以行使到比赛结束术语	未授予的期权在辞职时被没收，并在无故终止后继续授予90 天既得期权可以在辞职或无故终止后一年开始的90天内行使	未归属期权归属既得期权可以在死亡之日起一年内行使



DSU	加拿大高管必须在次年12月15日之前赎回既得奖励美国高管可以在他们在推迟选举表格上指定的日期兑换既得奖励

1	被任命的主管必须在退休前三个月通知我们。2014年及之前授予的既得股票期权在退休后最多可行使三年(定义为55岁并连续服务10年，而正常退休定义为65岁)。

2	我们改变了对提前退休和正常退休的定义，从2020年1月27日起生效，以确保职业生涯中期和后期招聘的奖励条款具有竞争力：

•

提前退休：55岁，年龄加连续工作年限至少60岁

•

正常退休：55岁，年龄加连续服务合计至少65岁。


96				宏利金融-S

高管薪酬

薪酬监督

董事会如何监督高管薪酬

下一页的表格解释了宏利董事会、管理层和外部顾问在设计和授予高管薪酬方面各自所扮演的角色。

我们确保宏利的高管薪酬计划遵循良好的治理实践，使其与金融稳定委员会(FSB)关于稳健薪酬实践的原则、FSB实施标准和其他与薪酬相关的治理最佳实践保持一致。

我们每年对高管薪酬计划进行内部审计，以确认是否符合FSB的原则和实施标准。


董事会独立顾问管理资源和薪酬委员会与光辉国际合作，这是一家提供高管薪酬独立建议的咨询公司。独立顾问： * 出席委员会会议就与薪酬相关的决定提供建议报道了薪酬趋势。该委员会于2019年11月开始与光辉国际合作。下表显示了Korn Ferry在过去两年中为委员会工作而支付的费用：
	2020		2021
与高管薪酬相关的费用	$	803,795		$272,710

所有其他费用	$	354,910		$1,801,806
Korn Ferry符合独立顾问的要求，在未经委员会事先批准的情况下，不得直接与管理层合作。2021年，Korn Ferry就我们的激励计划计划向委员会提供了建议，包括设计、措施和市场竞争力，以及薪酬决定。2021年的所有其他费用包括营销标杆调查、亚洲人才管理计划的高管搜索和执行，以及我们全球领导团队高管的领导力发展计划。


2022年管理信息通报					97


从第 32页开始，您将找到有关每个委员会的成员和职责的更多信息

管理资源及薪酬委员会 * 监督我们对人力资源的方法，包括高管薪酬计划 * 向董事会建议重大薪酬决定 * 所有成员都是知识渊博的高级领导人，具有作为主要组织(公共、私人或非营利组织)，大多数人都有高管薪酬方面的经验 * 与风险委员会有交叉成员关系		风险委员会 * 审查我们的激励性薪酬计划是否与健全的风险管理原则和实践以及我们的风险偏好保持一致 * 大多数成员具有风险管理知识，以及相关风险原理的技术知识。 * 与管理资源和薪酬委员会有交叉成员资格


管理层高管薪酬委员会包括首席风险官、首席财务官和首席人力资源官 * 审查激励计划业务绩效衡量标准、目标、权重和结果，以与我们的业务战略和风险管理目标保持一致 * 监控我们同行的激励计划设计 * 审查薪酬计划的变化以与我们的风险管理目标保持一致		首席风险官 * 参与管理资源和薪酬委员会会议，审查和批准薪酬计划设计建议，以确保对相关风险进行知情讨论 * 审查激励性薪酬监督流程 * 与风险委员会一起审查薪酬计划的更改，以确保它们符合我们的风险管理目标 * 也是管理层高管薪酬委员会的成员


98				宏利金融-S

高管薪酬

管理薪酬风险

薪酬与公司的风险偏好和风险管理目标保持一致，不鼓励不适当的冒险行为。

我们使用薪酬风险框架来构建我们如何管理与薪酬计划相关的风险以及缓解这些风险的设计功能。该框架包括四个类别，它们决定了我们薪酬计划的发展。我们每年都会根据该框架评估我们的薪酬计划。

业务风险

商业风险有两个方面：

* 我们的薪酬计划鼓励不符合我们业务战略的行为的风险，我们的风险偏好声明和我们创造长期股东价值的目标

：薪酬计划不鼓励健康风险的风险

我们寻求管理业务风险的两个方面在我们的激励计划中纳入绩效衡量标准，使薪酬与我们的业务战略保持一致，并反映员工对绩效的影响

人才风险

人才风险是指我们的薪酬计划不能吸引和留住有才华的员工的风险

我们试图通过设计具有竞争力和对我们想要吸引的人才具有吸引力的薪酬计划来管理这一风险。

性能风险

绩效风险是指我们的薪酬计划不能激励员工保持较高绩效标准的风险

我们寻求通过在薪酬和绩效之间建立适当的联系以及设计薪酬以鼓励高管在不承担不必要风险的情况下实现绩效目标来管理这一风险

合规和道德风险

合规和道德风险是指我们的薪酬计划将鼓励员工从事可疑、不道德或非法行为的风险

我们寻求通过强有力的监督和控制机制来管理这一风险，并以将违反合规和道德准则的潜在诱因降至最低的方式来构建我们的薪酬计划

LOGO

有关我们的风险偏好和企业风险管理框架的信息，请参阅第113页


2022年管理信息通报					99

降低薪酬风险

我们寻求通过我们的风险管理政策、高管薪酬计划的设计以及对激励计划的适当监督来管理潜在风险。我们还将风险偏好纳入激励计划和绩效评估。

程序设计

•

薪酬奖励的范围在短期和长期之间适当平衡

•

激励计划包括多个绩效目标，结合了各种绩效方案

•

激励计划的奖励取决于公司业绩和TSR，这将我们的战略和风险偏好与改善股东业绩和资本实力联系在一起

•

业绩份额单位奖励平衡资本的有效利用和长期股权增长

•

首席风险官、全球合规首席、首席审计师和首席精算师的薪酬与我们的业务业绩无关，以促进对高级管理层和董事会的公正监督和建议

•

对提供监督的部门控制职能负责人的年度激励与他们监督的业务的业绩没有直接联系

激励计划监督

•

管理资源和薪酬委员会监督所有激励计划，包括支出分配、控制和监控流程以及它们可能对业务风险产生的潜在影响

•

分部主管在相关风险主管、人力资源主管及合规主管的支持下，审核及批准重大分部奖励薪酬计划的重大变更，并每年证明该等计划不会为该分部及整个宏利带来不适当的业务风险水平。

•

我们对薪酬计划设计进行压力测试和回测，以确保在不同情况下的支出是适当的，并且与我们的业务业绩保持一致

•

首席风险官和风险委员会还审查薪酬计划与风险管理目标的一致性

绩效考核中的风险视角

•

个人风险管理目标包括在所有高级领导的年度目标中

•

我们根据风险管理标准对员工进行评估，以确保他们注意到工作中固有的风险，并且在我们的政策和实践范围内工作，同时仍为物质冒险者提供适当的激励，以实现我们的目标

•

绩效评估应反映员工如何在我们的风险偏好范围内管理我们的风险状况，并考虑来自内部审计、合规性或风险管理部门的任何突出不适当行为的报告

•

重大风险承担者的激励薪酬根据风险进行调整，并考虑来自内部审计、合规性和风险管理的报告。任何调整都要向管理资源和薪酬委员会报告。

风险管理政策

•

追回如果副总裁或以上存在欺诈、盗窃、挪用公款或严重不当行为，无论是否存在财务重述，董事会都可以酌情取消部分或全部高管已授予或未授予的奖励，并要求偿还已支付的全部或部分奖励

•

股权要求--所有高管都必须满足股权要求。离开宏利后，行政总裁及财务总监须维持股权一年。

•

股份保留要求首席执行官和首席财务官在任职期间和离开公司后一年内，必须至少持有因行使普通股股票期权而获得的净已实现收益的50%，如果他们不符合股权要求的话


100				宏利金融-S

高管薪酬

•

不得套保高管和董事不得使用策略(例如，卖空、买入、卖出看涨期权或其他衍生品)来对冲或抵消宏利证券价格的变化。这项政策已纳入我们的商业行为和道德准则。所有员工和董事每年都必须证明遵守本准则。

股权所有权指导方针

管理人员必须持有宏利证券，以使他们的利益与股东的利益保持一致。

高管自被任命或晋升至该职位之日起有5年的时间来满足这一要求。所有被点名的高管都达到或超过股权所有权准则。

高管个人拥有的递延股份单位(DSU)、限制性股份单位(RSU)、绩效股份单位(PSU)、普通股和优先股都符合准则，但股票期权不符合。我们使用赠与价格或当前市场价格(以较高者为准)来计算奖励的价值，并假设PSU的绩效系数为100%。个人持有的股票按当前市场价格估值。

下表显示了截至2022年3月7日每位被点名高管的股权所有权。

我们根据宏利普通股2022年3月7日在多伦多证交所的收盘价和授权价(以较大者为准)计算得出的价值。工资在当天使用1美元=1.2773加元的汇率转换为加元。


	时间在水平上		必填项所有权作为多个底座的工资		RSU		PSU		DSU		个人持股比例		总计控股		权益所有权作为多个底座的工资

罗伊·戈里		4.4年		7.0		$9,625,988		$16,309,864		$0		$11,912,072		$37,847,925		24.7

菲尔·威瑟林顿		4.2年		4.0		$2,797,184		$4,751,870		$0		$583,867		$8,132,921		8.6

玛丽安·哈里森		9.2年		4.0		$3,507,612		$6,030,468		$238,848		$342,807		$10,119,734		10.5

阿尼尔·瓦德瓦尼		4.3年		4.0		$3,052,965		$5,230,170		$0		$518,966		$8,802,101		9.7

斯科特·哈茨		3.0年		4.0		$2,709,928		$4,656,467		$0		$1,591,383		$8,957,779		9.8

罗伊·戈里

作为2017年5月将Gori先生从香港迁往多伦多的过程的一部分，他的已发行RSU、PSU和DSU被宏利普通股取代。他的基于股票的奖励已归属和结算，税后收益用于购买421,492股股票，这些股票被存入托管账户，并受与其取代的基于股票的奖励相同的基本业绩、持有和没收条件的约束，但PSU相关股票除外，如果业绩低于目标，将按比例没收这些股票，但如果业绩高于目标，则不会进行调整。作为这笔交易的一部分，戈里没有收到额外的单元。这一安排确保了哥里先生在香港受雇期间获得的奖励得到适当分配，并使哥里先生拥有宏利普通股的大量个人所有权，而不是他的基于股票的奖励，否则将以现金结算。请参阅我们2018年管理信息通告的第86页，可在manulife.com上查看。根据宏利普通股2022年3月7日在多伦多证交所的收盘价24.78美元计算，他个人持股的总价值为11,912,072美元，其中包括托管剩余的股份。


2022年管理信息通报					101

决策过程

我们使用以下流程来确定CEO、所有执行领导团队成员和控制职能负责人的薪酬，包括指定的高管。执行领导团队由我们最资深的领导人组成，他们负责制定我们的战略。基本工资增加和基于股权的奖励在每年年初颁发。年度奖励在每个财政年度结束后批准。




审查计划设计		管理层向管理资源和薪酬委员会提交关于来年薪酬结构和支持理由的初步建议。这包括： * 薪酬组成部分 * 薪酬组合 * 绩效衡量标准管理资源和薪酬委员会讨论建议，并向管理层提供反馈。委员会就薪酬问题向其独立薪酬顾问寻求意见和指导，并可能寻求股东和代理咨询公司的反馈。风险委员会审查项目的风险管理方面一旦建议最终确定，管理资源和薪酬委员会将薪酬方案和结构建议给董事会批准。
	请参看第50页年度补偿计划
















设定绩效目标		董事会批准首席执行官和其他高级管理人员的个人业绩目标管理资源和薪酬委员会： * 审查、批准并向董事会推荐执行领导团队和控制职能负责人的个人业绩目标在审查后，批准并向董事会建议用于激励计划目的的业务业绩衡量标准和财务目标。目标与董事会批准的计划保持一致，旨在实现但提供业绩扩展？ * 审查不同方案的压力测试，以设置适当的财务目标、绩效同级组组成和计划更改
	请参阅第54页和第57页，了解本年度的情况绩效目标











正在进行的审查市场和趋势		管理资源和薪酬委员会： * 审查并批准对薪酬和绩效同级组组成的更改 * 审查目标薪酬相对于预期市场定位的竞争定位 * 审查正在进行的趋势
	有关更多信息，请参阅第48页关于薪酬标杆管理


102				宏利金融-S

高管薪酬



评估性能		首席财务官与管理资源和薪酬委员会介绍并讨论业务绩效结果独立顾问就激励计划所使用的绩效衡量标准和标准的合理性提供了他们的观点管理资源和薪酬委员会审查年度激励计划和绩效份额单位的绩效因素董事会审查绩效结果并评估可能导致酌情调整的情况，然后批准绩效因素管理层向管理资源和薪酬委员会提交了根据内部审计、合规或风险管理报告对重大风险承担者的激励性薪酬进行的任何调整的摘要
	见第54页和此年为59% 性能结果













最终敲定补偿		首席执行官与管理资源和薪酬委员会讨论并批准所有执行领导团队成员和控制职能负责人的个人业绩和薪酬建议在没有管理层的会议上，管理资源和薪酬委员会和董事会讨论首席执行官、所有行政领导、团队成员和控制职能负责人的薪酬。董事会在做出最终薪酬决定时行使独立判断。
	请参阅已命名的高管档案从第62页开始有关其产品的详细信息今年的补偿


2022年管理信息通报					103

以下雇员的补偿

对风险的实质性影响

我们致力于确保我们的薪酬计划与金融稳定委员会(FSB)的稳健薪酬实践原则、金融稳定委员会的实施标准和其他与薪酬相关的治理实践保持一致。我们的内部审计师对高管薪酬计划进行年度独立审查。上一次审计于2021年4月完成，并确认我们继续与FSB原则和标准保持一致。有关我们薪酬治理实践的更多信息，请参阅第97页。



		您可以在第34页的报告中了解管理资源和薪酬委员会的组成和任务，以及从第102页开始的薪酬决策过程和计划设计。

金融稳定委员会原则与巴塞尔银行监管委员会

支柱3要求

下表显示了2021年对我们的风险敞口有重大影响的员工(重大员工)的薪酬细目。材料员工包括：

•

在2021年的任何时候都是行政领导团队成员的所有高管，以及

•

具备以下条件的员工：

–

制定政策和实施控制的权力和责任；或

–

对一般账户资产的重大影响、监督和审批权，或

–

对一个可能对我们的风险敞口产生实质性影响的重要业务部门的监管。

以美元计算的薪酬使用我们在薪酬汇总表中使用的汇率转换为加元(参见第80页)。

2021年补偿


	(千美元)
数量材料员工	总计补偿		固定补偿		可变薪酬		非延期补偿		延迟变量补偿		遣散费付款
43		$134,754		$28,591	年度奖励计划	$49,933		$78,635		$56,118		$0
					特别奖	$111
					RSU	$26,264
					PSU	$26,991
					其他中期计划激励措施	$2,864
					股票期权	$0
					总计	$106,163

宏利在2021年没有向材料员工提供签约奖金。发放签约奖金时，补偿员工将取代离职时失去的补偿。


104				宏利金融-S

高管薪酬

可变薪酬

2021年授予的受限股票单位、绩效股票单位和股票期权的年度激励和授予价值。除了一名退休人员和两名离开公司的员工外，所有物质员工都获得了2021年的激励奖励。

递延可变薪酬

2021年授予的限制性股份单位、业绩股份单位、递延股份单位和股票期权的总价值。

遣散费

2021年，没有为材料员工支付或同意支付遣散费。每年终止妊娠的数量因情况而异。

未付递延补偿

(千美元)

数量

材料

员工

RSU/PSU/DSU

股票期权

递延总价值
补偿
杰出的
在年终

延期
补偿
已付清
2021

的价值
延期
补偿
授予于
2021

隐含的
更改中
延期
补偿
价值

杰出的
既得

杰出的
未归属的

杰出的
既得

杰出的
未归属的

$10,870

$143,464

$24,860

$1,865

$181,060

$32,710

$56,118

$20,681

限制性股份单位、业绩股份单位和递延股份单位

该金额是基于宏利普通股在多伦多证交所2021年12月31日的收盘价24.11美元计算的。

既得和非既得，未行使实至名归股票期权

金额是股票期权的行权价与宏利普通股于2021年12月31日在多伦多证交所的收盘价24.11美元之间的差额。

其他中期激励措施

一些重大风险承担者参与了我们的RSU/PSU/股票期权计划之外的中期激励计划。这些计划基于企业的内部账面价值或管理的资金的市场价值。

2021年支付的递延补偿

2021年归属和支付的限制性股票单位和绩效股票单位的总价值以及行使股票期权的任何收益。2021年，没有对递延赔偿或因恶意、追回或类似的逆转或赔偿价值下调而支付的款项进行酌情调整。

递延补偿价值的隐含变化

由于股价和业绩归属条件的任何变化而导致递延薪酬价值的增加(或减少)。


2022年管理信息通报					105

治理在宏利

我们相信，良好的公司治理对于我们、我们的股东和我们的客户的长期成功至关重要。我们的董事会在最高层定下了基调，在整个组织中促进了一种强大的诚信文化和道德行为。

我们的治理政策和做法在所有实质性方面都与适用于我们的各种规则和要求保持一致，包括：

•

《保险公司法》(加拿大)

•

由OSFI和加拿大证券管理人建立的公司治理指南

•

美国证券交易委员会的规则和条例

•

多伦多证券交易所公司治理准则

•

纽约证券交易所针对国内发行人的公司治理规则。


		在哪里可以找到它


关于宏利董事会			109
董事会委员会			111
董事会的角色和责任			111

充当董事的角色			119
在其他董事会任职			119
诚信			119
股权所有权			119
任期限制			119
独立			120
董事会继任和多样性			121


技能和经验			122
董事建设			124
评估			125
附属治理			126

其他信息			127
可持续发展与ESG			127
责任险			128
借给董事及高级人员的贷款			129
董事批准			129


106				宏利金融-S

宏利的管治

我们要做的是

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独立

* 除首席执行官外，我们所有董事都是独立的，我们四个董事会委员会的所有成员都是独立的

* 董事会委员会可以保留独立顾问

* 董事会主席和首席执行官的角色是分开的

* 我们与董事会和管理层的年度战略规划会议与董事会定期会议分开

* 在每次董事会和委员会会议上举行，管理层不在场以促进公开和坦率的讨论

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道德与诚信

* 我们倡导诚信和道德行为的强大文化，并设有道德热线，任何人，包括第三方，都可以提交关于道德问题的机密报告

* 我们要求所有董事每年证明符合我们的商业行为和道德准则

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领导力与发展

* 我们为导演提供定向和继续教育

* 董事会有一个正式的年度评估程序，涉及同行和管理层的意见

* 我们持续监控董事会继任要求和候选人，维护董事技能矩阵，并在适当的情况下使用独立招聘公司协助董事会招聘

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多样性和演替

我们有董事会多样性政策，其中包括多样性特征，如性别、年龄、种族、民族、文化、残疾、性取向和地理代表性，以及可能不时确定的任何其他特征。

* 董事会努力保持独立董事中的男女平等，并确立了至少40%的独立董事为女性的具体目标

* 多样性和包容性被推广并嵌入我们的全球人才管理、人才获取和领导力计划

* 我们有一个持续的过程来寻找董事会继任候选人，他们的技能与支持我们的运营和战略所需的关键能力和经验相一致，2021年，我们使用了一家独立的招聘公司来帮助确定和跟踪不同的董事会继任候选人群体

* 股东每年选举个人董事

* 我们的多数投票政策是由最佳实践治理标准，并遵守多伦多证券交易所规则

* 根据我们的任期政策，董事的任期限制为12年(根据政策，董事会主席的任期可以为5年，无论担任董事的年限如何)

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股东参与度和一致性

* 我们有一个强大的股东参与计划和公开的股东参与原则，以及董事长和至少一名其他董事参与的年度股东参与外联计划

* 我们要求董事和高管满足股权指导方针，并要求董事获得至少50%的年度董事会留任股权，以使他们的利益与我们股东的利益保持一致

* 我们有代理访问策略

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风险监督

* 我们有强大的风险监督，由董事会进行，并得到风险委员会的支持

* 审计和风险委员会每年至少举行一次联席会议


2022年管理信息通报					107



我们不做的事

		不得对宏利证券进行对冲或货币化，包括股权奖励

		没有股票期权、额外津贴、遣散费、养老金或退休福利，也没有参与基于股权的薪酬计划，除了获得递延股票单位，非执行董事

		没有董事的名单投票 * 股东可以投票支持或拒绝投票给个别董事

		没有交错投票选举董事 * 我们每年都会选举所有董事

		没有不平等的投票结构 * 我们没有双层或从属有表决权的股份

		没有打破平局的投票 * 我们的董事会主席在董事会打成平局的情况下没有决定性的一票


108				宏利金融-S

宏利的管治

关于宏利董事会

董事会负责根据董事会的任务规定监督我们的业务和事务。你可以从第111页开始阅读更多关于董事会职责的详细信息，你可以在manulife.com和SEDAR(sedar.com)上找到董事会授权的副本。董事会直接和通过其四个常设委员会履行其职责，你可以从第32页开始阅读。

除首席执行官外，我们所有董事都是独立的，董事会常务委员会的所有成员都是独立的。这确保董事会和委员会能够有效地监督我们业务的方方面面，并以宏利的最佳利益行事。

董事会需要某些能力、经验和个人素质的混合，才能进行适当的监督和有效的决策，并相应地设定其规模和组成。董事会定期与公司治理和提名委员会一起审查其规模和组成，并可能在年度会议之间任命新的董事进入董事会。您可以从第121页开始阅读有关董事会多样性以及我们董事的能力和经验的更多信息。

董事会和每个委员会在每次会议上留出时间，在没有管理层出席的情况下开会。

回顾的年份

董事会在过去一年中推出了以下治理改进：

* 完成了对董事会继任的战略评估，包括确定、任命和入职两名新董事，他们在亚洲企业融资、银行和资本市场方面拥有深厚的专业知识，并在上市公司融资方面拥有专业知识和丰富的领导经验，这些领域对宏利的持续增长和未来雄心壮志至关重要。

* 继续增强新的董事迎新计划

* 加强了董事会对ESG事务的监督

*更新了多样性政策，以反映更多的承诺，即妇女将在独立董事中占不低于40%(受过渡期间的波动影响)

在独立顾问的协助下更新了董事会的自我评估流程

* 开发了混合会议时间表(面对面和虚拟)，以确保所有董事的最佳参与，因为董事会的全球性，并帮助吸引来自全球各地的有才华的董事。

董事会每月召开更新电话会议，在定期安排的会议之间向董事通报情况。

公司治理和提名委员会每年审查董事会的授权。董事会授权、委员会章程和董事会主席、委员会主席、个人董事和首席执行官的职位描述发布在manulife.com上。

联系主板

我们的董事会重视与股东的定期和建设性接触，并鼓励股东直接向董事会表达他们对治理问题的意见。如果您对我们的治理实践有任何疑问，可以通过以下地址向董事会主席提出：

董事会主席

宏利金融-S

布卢尔街东200号

安大略省多伦多M4W 1E5

加拿大

电子邮件：CONTRONMENT_CONTROLATION@manulife.com

如果您的问题涉及董事会委员会事宜，请将您的说明发送给相应委员会的主席。


2022年管理信息通报					109


董事会主席提供独立的董事会领导和监督


董事会监督：诚信和道德的文化 * 战略规划 * 风险管理 * 领导力发展和继任规划		* 公司治理 * 内部控制 * 通信和公开披露


审计委员会 * 监督外部审计师、财务报告的内部控制以及我们的财务、精算、内部审计和全球合规职能 * 担任行为审查委员会 * 审查我们对法律和监管要求的合规性	公司治理和提名委员会 * 制定我们的治理政策、做法和程序 * 制定和监督董事继承和发展的方法，包括多样性方法 * 制定并监督评估董事会、其委员会和个别董事的有效性的流程 * 负责监督董事薪酬 * 负责监督公司的环境、社会和治理框架，包括与气候变化相关的事务	管理资源和薪酬委员会监督： * 我们的全球人力资源战略、政策和计划 * 管理层继任 * 高管薪酬 * 养老金计划治理	风险委员会监督：我们主要风险的管理 * 我们管理这些风险的计划和程序


管理 * 向委员会和董事会报告 *财务、风险、合规和内部审计等控制职能独立于业务单位运行


110				宏利金融-S

宏利的管治

董事会委员会

董事会有四个常设委员会帮助执行其任务：

•

审计委员会

•

企业管治及提名委员会

•

管理资源及薪酬委员会

•

风险委员会。

每个委员会完全由独立董事组成，并有一份委员会章程。委员会在每次会议上留出时间举行闭门会议(管理层不在场)，也可以利用这部分时间与独立顾问和管理层个人成员会面。

委员会主席向董事会报告，提供委员会审议的最新情况以及需要董事会批准的任何建议。

委员会每年审查其章程，并根据需要进行更新。他们还对委员会在履行其章程规定的职责方面的业绩和效力进行评估。每个委员会在制定其下一年的优先事项和工作计划时都会考虑结果。

公司治理和提名委员会每年至少审查一次委员会的组成，并视情况重组委员会成员。这位首席执行官没有参与任何这些决定。

您可以在manulife.com上访问每个委员会主席的委员会章程和职位说明，并阅读从第32页开始的2021年委员会报告。

独立建议

董事会和委员会可以聘请外部顾问接受独立建议，这些服务的费用由我们支付。

董事会的角色和责任

和道德行为

董事会和管理层倡导诚信和道德行为的浓厚文化。

我们的商业行为及道德守则适用于所有董事、高级管理人员及雇员，并阐明宏利的价值观、工作场所道德及我们的业务关系的重要性，以避免利益冲突、保护我们的资产，以及及时举报违法或不道德行为。


2022年管理信息通报					111



		任何人，包括第三方，都可以联系我们的全球合规办公室，或通过每周7天、每天24小时联系我们的道德热线来提交机密报告。报告可以匿名提交。
		线上打电话		Manulifeethics.com 1-866-294-9534 (北美地区免费)

所有宏利董事、高级职员及雇员均有责任遵守守则，如怀疑有欺诈或其他不道德行为或不当行为，包括与会计、审计或内部控制有关的违规行为，须报告事件。该守则明确规定，个人可以举报可疑或潜在的非法或不道德行为，而不必担心因善意举报而遭到报复。

每年，受该守则约束的每个人都必须

完成年度培训，并确认他们已阅读并遵守规范。审计委员会监督规范的遵守情况，并每年审查一次规范。

如果董事会根据审计委员会的建议批准并及时披露，在特殊情况下，董事和高级管理人员可以免除准则的某些有限方面。到目前为止，董事会还没有放弃准则的任何方面。你可以在manulife.com上获取代码的副本。

2 制定战略规划

董事会和高级管理层每年举行一次战略规划会议，不同于定期董事会会议，董事会成员和管理层在会上审查宏利的战略，并讨论新兴趋势、竞争环境、风险问题和任何重要的业务问题或产品，作为我们战略方向的重要背景。战略规划会议包括关于每个关键运营部门以及对公司战略至关重要的领域的会议，例如关键业务和细分增长领域、战略成本管理、文化和人才以及数字和转型计划。2021年，董事会继续就大流行病环境下的战略规划事项向管理层提供有效的监督和指导，包括利用技术和利用日程安排的灵活性来改进会议日程安排，以便就具有战略重要性的主题进行更深入的讨论和单独举行会议。

管理层制定战略、财务和资本计划，我们的风险偏好和资源配置。策略性业务计划包括宏利及各业务部门的策略及相关的机会及风险。

董事会审查计划、风险偏好和资源分配，与管理层进一步协商，并在批准之前考虑任何其他关键问题。

董事会全年监督管理层在战略计划方面的进展。IT 定期接收首席执行官和管理层关于战略发展和我们对照战略计划的业绩的最新信息，并监督管理层对计划进行的调整，以反映新的情况或环境因素。

战略规划会议定期在公司的地理位置之间轮换，使董事会有机会访问我们的运营并与当地员工会面。2021年的会议实际上是由于新冠肺炎以及公共卫生和政府当局关于集体聚会、旅行和社交距离的指示。


112				宏利金融-S

宏利的管治



3.风险监督公司的战略方向决定了我们的总体风险偏好，这决定了我们在追求目标的过程中愿意承担的风险数量和类型。所有冒险活动都在公司的风险偏好框架内进行管理。该公司的总体风险偏好包括三个组成部分：冒险理念、风险偏好声明以及风险限额和容忍度。实现我们战略所需的活动以我们的价值观为指导，涉及冒险元素。在作出风险承担和风险管理的决策时，我们优先考虑以下风险管理目标： * 维护与客户、债权人、股东和员工建立的承诺和期望。支持客户成功设计和交付解决方案的谨慎有效地部署股东在我们身上投资的资本，并具有适当的风险/回报概况				管理气候相关风险风险委员会通过持续监测和报告新出现的风险来考虑与气候有关的风险和机遇。识别和评估与气候有关的风险是通过环境风险政策传达的，该政策为我们的业务活动中的环境风险管理制定了一个企业范围的框架。我们2021年管理层的讨论和分析包括与我们的气候风险治理、风险管理、战略和指标相关的披露。 2021年，我们继续开展跨业务、跨地域、跨时间的气候风险识别工作。我们还进行了一系列气候变化压力测试，以深入了解气候相关风险对我们投资组合的影响，并为资本管理提供信息。

* 投资财富和资产管理客户的资产与其目标一致，包括投资风险和回报

* 实现并保持高水平的运营弹性

•

保障员工福祉，促进多元化、公平和包容的营商环境

•

保护和/或提升我们的声誉和品牌

•

维持我们的目标财务实力评级。

我们只接受我们可以适当分析和监控的风险。风险管理通过提供一个框架来缓解我们风险偏好范围内的风险敞口，并有效地将我们的资本配置为适当的风险/回报配置，从而推动我们的成功。作为我们业务模式的一个组成部分，风险管理帮助我们实现目标并鼓励组织学习。

我们将我们面临的风险分为五个主要领域，以识别、衡量、评估和管理我们的风险概况：战略、市场、信贷、产品和运营。

董事会希望审计委员会、风险委员会以及管理资源和薪酬委员会协助监督以下风险领域：

•

审计委员会

–

监督遵守法律和法规要求

–

监督政策和内部控制系统的有效性，以减少我们面临的财务报告风险

–

审查我们的季度和年度财务报表以及相关披露，然后建议董事会进行审查和批准

•

风险委员会

–

审查和评估我们的主要风险，包括我们的总体风险概况，并审查我们的风险偏好

–

审查业务计划和新业务计划的风险影响

–

监督风险管理职能

–

监督我们对风险管理政策的遵守情况

–

评估公司的风险文化


2022年管理信息通报					113

•

管理资源与薪酬委员会和风险委员会

–

审查我们的高管薪酬计划，以确保与我们的风险管理原则和风险偏好保持一致

除董事会主席外，每个董事都是两个委员会的成员。管理层资源和薪酬委员会与风险委员会，以及公司治理和提名委员会与审计委员会之间存在交叉成员关系，这增加了委员会审议的深度。审计委员会和风险委员会每年至少举行一次联席会议。

2021年，董事会继续对新冠肺炎环境中的风险相关事务进行有效监督，增加了董事会参与和与管理层互动的频率和深度。

董事会每年直接与我们的主要监管机构OSFI举行会议，董事会主席和OSFI之间全年都有定期会议。

企业风险管理(ERM)框架

我们的ERM框架为整个企业的风险承担和风险管理活动提供了结构化方法，支持我们的长期收入、收益和资本增长战略。它是通过风险政策和标准传达的，这些政策和标准旨在实现整个组织内战略的一致设计和执行。在这一框架内，我们量身定做了各种方法来管理我们面临的不同风险，并评估预期业务活动的潜在可比风险调整后回报。

我们受到外部和内部风险因素(如经济条件、政治环境、技术和风险文化)的影响，这些因素可能会对我们在实施战略时可能面临的风险级别和类型产生重大影响。我们的机构风险管理框架酌情纳入了相关影响和缓解行动。

作为我们ERM框架的一部分，我们制定了薪酬风险框架，以支持薪酬计划相关风险的治理和控制设计。我们的薪酬计划每年都会根据这一框架进行评估。

企业范围的信息安全计划由首席信息风险官监督，包括定期向风险委员会报告，旨在降低信息安全风险。该计划建立了我们的信息和网络安全框架，包括治理、政策和标准，以及保护信息和计算机系统的适当控制。

合规性和报告

管理层监督主要风险和控制措施的实施，以管理风险，并定期评估是否存在任何重大缺陷。他们至少每季度向董事会通报我们的主要风险。

控制和认证

我们定期更新我们的风险政策、风险管理流程、内部控制和管理信息系统，以确保它们符合我们的风险状况并符合监管要求。我们还持续执行压力测试，以支持我们识别、评估和缓解风险的方式。

首席执行官和首席财务官对我们的披露控制和程序、年度财务报表和季度财务报表等进行认证，以满足法律和监管要求。

4.领导层的发展和继任

管理资源和薪酬委员会审查我们在人力资源、人才管理、薪酬和高级管理人员继任规划流程方面的做法。

多样性

我们重视一支高绩效的员工队伍，这反映了我们客户和我们运营所在社区的多样性。我们相信，多元化的员工队伍，特别是领导角色，可以提高业绩、促进创新和改善业务结果。


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宏利的管治

我们致力于发展更多样化和更具包容性的员工队伍，更能代表我们的客户基础，并让更多女性和黑人、土著和有色人种(BIPOC)担任领导职位。

Roy Gori签署了《Catalyst Accord 2022》，承诺到2022年将加拿大高管职位中的女性比例提高到30%或更高。我们已经制定了行动计划，以推动对我们劳动力的更大多样性的问责。

我们正在通过在全球范围内吸引和聘用残疾人(PWD)的各种举措，加大我们在招聘、支持和提高对残疾人(PWD)的认识方面的努力。2022年，我们将为招聘人员和招聘经理提供额外的敏感性培训，并努力使我们在物理和系统住宿方面更容易接近。

2020年，我们宣布了领导力和招聘目标，以增加BIPOC员工在我们北美业务中的代表性。这包括到2025年将BIPOC在领导角色(董事及以上级别)中的代表性增加30%，并每年在我们的业务和职能部门招聘至少25%的BIPOC人才担任新的研究生项目职位。除了这些承诺外，我们还与加拿大的BlackNorth倡议以及美国的CEO多元化和包容性行动承诺签署了一项承诺。这两项努力都与我们促进工作场所多样性和包容性的目标保持一致。

我们的全球高管多样性、公平和包容性(DEI)理事会指导、支持和促进我们的DEI战略的实施。Dei Council由我们的首席执行官担任主席，由对Dei充满热情的行政领导人组成。有13个员工资源组(ERG)，39个分会，13,000多名成员。ERGS向所有员工开放，支持当地员工的参与，支持我们更大的Dei计划，并为个人和职业发展提供机会。

下表显示了在宏利及其子公司担任领导职务的女性人数：


(截至2022年2月28日)

担任高级领导职务的女性(副总裁及以上)	157 of 500	31%

担任高级官员职务的妇女(高级副总裁及以上)	24 of 98	24%

执行领导团队中的女性	3 of 15	20%

增加女性和BIPOC领导人的代表性是我们公司战略的优先事项，我们通过以下方式取得了切实进展：

•

在我们的全球人才管理计划中嵌入多样性实践，并将多样性纳入员工队伍向高级管理层和董事会报告

•

为每个业务部门和职能部门执行年度Dei计划

•

与执行领导团队一起介绍多元化仪表板季度审查

•

正式将多样性目标纳入全体人民领袖的目标

•

通过集中招聘北美各地不同的专上学校来建立BIPOC专业人员的代表性

•

为职业生涯中期的BIPOC领导人和我们的ERGs领导人提供更多发展计划机会

•

将多样性纳入对我们继任候选人的持续审查和讨论中

•

为不同员工群体的成员提供内部和外部培训和发展计划

•

为所有员工提供无意识的偏见培训

•

提供旨在教育和培训所有员工的计划，这些计划超越了我们强制性的无意识偏见培训，包括定期倾听论坛，以促进对话并在我们的全球团队中建立包容性，为所有经理提供包容性领导方面的联盟资源和有针对性的培训。我们与埃森哲合作，在2020年末为所有领导人推出了两个学习平台：All Against种族主义(北美)和包容性领导力(亚洲)

•

继续为专注于职业发展和网络的女性和BIPOC员工提供内部员工社区的专门支持和发展。这包括我们的GWA(全球妇女联盟)、VIBE(重视纳入黑人经验)、IPTA(土著人民及其盟友)、AMP(多元文化专业人员协会)、PACE(泛亚洲员工成功社区)、能力(残疾)和做自己(关注心理健康)ERG。每个分会都有一名执行赞助商(副总裁或更高级别，在某些情况下还有国家总经理级别)，以增加曝光率和影响力

•

在内部和外部庆祝和促进不同社区的历史、文化和贡献，包括一年一度的国际妇女节、黑人历史月、马丁


2022年管理信息通报					115

小路德·金。日，6月19日，全国土著人民日，橙色衬衫日，太平洋遗产月，南亚庆祝活动，国际粉红色日，骄傲，爱心周，心理健康意识月，全国残疾人意识月，提高自闭症意识日，国际残疾人日等等

•

向员工透明地介绍多样性，并分析证明其真实性的领导者

•

修订围绕灵活工作安排和增加育儿假的劳动力政策，以更好地容纳和留住员工。我们在2021年将加拿大的产假和陪产假福利提高到市场领先地位

•

与支持提高妇女和BIPOC员工地位的领先网络建立更多外部合作伙伴关系，提高对LGBTQ+和残疾社区的认识，并提供机会分享最佳实践，参加鼓励整个组织领导力的活动和教育会议。组织包括Catalyst、女性在资本市场、Career Edge、ICON Talent Partners、Onyx、Sensative Foundation、女性基金会、社区商业、粉点等

•

继续加强对潜在员工的寻找、评估和遴选。我们遵循正式的招聘流程所有空缺都在内部和外部发布，所有高管猎头供应商必须确保他们的候选人名单多样化，并包括对女性的关注

•

在内部执行不同的候选人要求，以提高不同候选人的聘用和提升率。为了支持不同的候选人名单，我们在招聘流程中引入了技术的使用，以减少有偏见的职位发布语言，并聘请了两名专门的不同候选人招聘人员。所有招聘人员都接受了包容性招聘实践培训

•

加强整个组织内申请者和员工多样性数据的收集

我们还可以制定其他可衡量的目标，以增加领导层的多样性，同时继续制定我们在全球范围内实现多样性的总体方针。

管理发展和评估

管理资源和薪酬委员会负责监督我们的全球人力资源战略和人才管理计划。

管理发展

我们将高级管理层的人才和继任规划流程与主要目标整合在一起，即让高绩效的人员在整个组织中担任关键角色。

我们专注于以下几个领域，以确保我们拥有深厚的人才和多样化的领导力，以填补未来的关键职位：

•

获取和留住高绩效、高潜力的人才

•

有选择地从外部招聘经验丰富的杰出高管

•

增加我们的多样性，以更好地反映我们运营的全球市场

•

识别早期高绩效、高潜力的员工，重点是增加女性担任高级职位的渠道，培养她们的技能，并提供定期评估

•

吸引我们的人才并推动高绩效，包括董事会审查2021年员工敬业度调查结果并监督管理层行动以不断提高员工敬业度

•

大力投资于在职和通过正式发展计划培养我们的顶尖人才。

高潜力员工参与发展计划，这些计划结合了特定领域的正式培训和实际工作经验，有意义和多样化。该计划可能包括不同部门的角色或国际任务等。

我们已经调整了我们的招聘和入职实践，以支持由于疫情而处于完全远程工作环境中的所有员工。我们还向新员工添加了高级领导的个人通信(包括Roy Gori的说明)，以在具有挑战性的情况下加强与组织的联系。随着疫情在全球范围内的持续，特别是在我们的亚洲市场，我们与技术团队合作实施的Working Better指南使我们的员工能够远程工作，同时仍然能够花更多的时间与他们所爱的人在一起。这些努力帮助宏利在不同地区赢得了2021年多个最佳雇主奖。您可以在我们的2021年报中找到更多信息可在manulife.com上找到。


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宏利的管治

评估

我们有基于公司和个人绩效的正式评估流程。独立董事每年评估首席执行官的业绩，董事会批准首席执行官下一年的目标。管理资源和薪酬委员会每年根据业务业绩(包括与风险相关的方面和个人业绩)审查对高级管理人员的业绩评估。董事会还根据这些评估批准CEO和其他高管的薪酬决定。

审计委员会评估我们监督职能负责人的有效性，包括首席财务官、首席审计师、首席精算师和全球合规负责人。风险委员会评估首席风险官的效力。管理资源和薪酬委员会和董事会批准所有高级管理人员的任命。

管理层继任规划

我们的继任战略基于在组织内部提拔人才和从外部招聘，以在适当的情况下增强我们的能力，并建立不同的视角和新鲜的思维。

董事会和委员会审查高级管理层和我们主要监督职能负责人的继任计划。董事会制定首席执行官的继任计划，管理资源和薪酬委员会监督高级管理人员的继任计划。管理资源和薪酬委员会，在适当的情况下，在审计委员会和风险委员会的协助下，还监督我们监督职能部门负责人的继任计划。

管理层致力于培养高级管理人员以下的人才，以确保有一支训练有素、高绩效的管理人员队伍，代表我们的客户基础和我们运营的社区，并具有广泛的业务和职能经验，有助于形成共同的文化和价值观，以打造可持续、高绩效的公司。发展我们的员工有助于留住人才，并确保有序过渡。

管理资源和薪酬委员会定期审查高级管理人员继任计划。

5.沟通和股东参与

披露政策和做法

董事会制定了重大信息披露的政策和标准，以确保其及时、准确和平衡。

执行披露委员会负责监督及监察我们的披露程序及做法，包括不时检讨宏利的披露政策。它由高级管理层成员组成，并就披露事项向审计委员会提交报告。执行披露委员会在审计委员会和董事会审查和批准之前审查披露文件中的所有重要信息。

一个跨职能小组，成员包括高级管理层成员、法律、投资者关系和公司公关部门的员工，以及根据需要审查信息和事态发展，以评估遵守我们的披露政策的重要性。

董事会根据审计委员会的审查和建议，审查和批准我们的财务报表、管理层的讨论和分析(MD&A)和收益发布、年度信息表、管理信息通函和其他重大披露。审计委员会还审查和批准我们的披露政策。

婚约

我们有与我们的利益相关者接触的长期做法，因为我们认为，与股东和其他利益相关者直接接触和沟通对于收到及时和有意义的反馈非常重要。我们的股东参与原则可帮助股东了解董事会如何与股东互动，以及他们如何联系董事会。这些都可以在manulife.com上买到。


2022年管理信息通报					117

由我们的投资者关系小组推动的董事会股东参与外联计划包括：

- 是一个年度股东参与外联计划，旨在就董事会主席和至少一个其他董事每年参与的各种主题进行对话和反馈

持续沟通，这是创建开放、坦率和富有成效的对话的重要组成部分。董事们全年都有时间参与并回答股东的问题

* 鼓励股东参加年会，因为它提供了一个宝贵的机会来讨论宏利、我们的公司治理实践和其他话题。

高管薪酬说三道四

今年，股东将再次有机会对我们对高管薪酬的做法拥有发言权。这是一次咨询投票，因此结果不具有约束力。然而，董事会在未来就薪酬政策、程序和高管薪酬做出决定时，将考虑结果以及从其他股东参与活动中收到的反馈。您可以在第13页阅读有关这方面的更多信息。

股东提案

股东可以提交建议，供年度会议审议，并列入我们的通函。公司治理和提名委员会负责监督这一流程。有关详细信息，请参阅第14页。

我们没有收到任何将在2022年年会上审议的提案。

作为年度股东外展计划的一部分，宏利董事长约翰·卡萨迪、公司治理和提名委员会主席兼审计委员会成员安德里亚·罗森和审计委员会主席兼公司治理和提名委员会成员盖伊·班布里奇会见了总共拥有宏利约43%已发行机构股票的投资者。*讨论了广泛的事项，包括：

* 治理宏利的治理方法，包括董事会组成、继任规划和审计师独立性

*与执行《国际财务报告准则》第17号有关的会计主题，包括监督、准备情况和潜在影响

* 可持续发展宏利在可持续发展问题上的策略和方法，包括我们的气候行动计划和排放目标，以及我们的股东如何将可持续发展因素纳入他们的投资决策

* 风险管理对新出现的风险和风险管理方法的看法，包括地缘政治风险

* 高管薪酬可能会对我们的薪酬计划设计和目标设置进行改进，以及股东的意见

的战略优先事项包括宏利在执行优先事项方面的进展，包括最具潜力的业务的增长、传统业务的优化和资本部署。

代理访问

董事会认识到，代理访问已成为股东的重要问题，并制定了代理访问政策，允许股东提名董事参加下一届年度会议的选举。

于提名日起至少三年内持有至少5%已发行普通股的全部投票权及经济权利的合资格股东(或最多20名合资格股东)，可提名最多20%的董事在下一届股东周年大会上当选。提名必须符合代理访问政策，被提名者必须满足政策中描述的资格标准。有关根据代理访问策略提交提名的更多信息，请参阅第14页。

您可以在manulife.com上找到我们的代理访问策略。

了解更多信息

您可以在manulife.com上找到更多关于宏利的信息，包括季度投资者电话会议的网络直播、高级管理层向投资界的演示、我们的年报和其他投资者信息。

*	截至2021年12月31日。


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宏利的管治

充当董事的角色

我们及董事会期望董事以专业、诚信的态度行事，并时刻以宏利的最佳利益为依归。

董事必须为履行董事的职责投入必要的时间，我们希望他们出席所有会议，但情有可原的情况除外。我们向董事支付适当的薪酬，我们的收费表与市场竞争激烈(详情请参见第37页)。


如果董事考虑加入其他上市公司董事会，改变工作或居住国，或发生任何其他重大变化，董事必须通知公司治理和提名委员会主席。主席将审查				获得更多收入的董事被扣留票数比为无竞争选举中的选票必须提交辞呈。有关我们的多数票政策的更多信息，请参见第17页。

事项并考虑适当的行动方案，包括在上市公司任命的情况下，寻求委员会的批准。作为审查的一部分，委员会考虑是否存在可能损害董事行使独立判断或产生利益冲突的能力的情况，以及拟议的任命是否会阻碍董事投入必要的时间和承诺的能力。如果变更造成利益冲突，或影响我们遵守法律或监管要求或我们自己的内部政策的能力，我们预计董事将辞职。

在其他董事会任职

我们没有对我们的董事可以在上市公司董事会任职的数量设定上限，但如上所述，公司治理和提名委员会必须审查和批准另一家上市公司董事会的拟议任命，以确保额外的承诺不会造成利益冲突或影响董事的独立性或将适当时间投入宏利的能力。我们的两名董事Andrea Rosen和Leagh Turner目前在Cerdian HCM Holding Inc.的董事会任职。

正直

除了遵守我们的商业行为和道德准则外，董事还必须遵守为确保他们行使独立判断力和避免利益冲突而制定的规则。

股权所有权

我们要求董事持有宏利的股权，以帮助他们的利益与我们股东的利益保持一致。所有独立董事必须至少持有年度董事会成员聘任费强制性股权部分的6倍。董事应在加入董事会后六年内满足其股权要求。为了促进股权所有权，所有董事获得的年度董事会聘用金至少为递延股份单位的50%。戈里作为总裁和首席执行官有不同的股权要求，他会见了这两个人。详情见第17页和第101页。

术语限制

独立董事可以在我们的董事会任职长达12年，以平衡经验的好处与董事会更新和新视角的需要。当引入任期限制时，包括一项过渡性条款，允许(至2019年)截至2014年年会日期已在董事会任职至少12年但尚未年满72岁(2013年12月5日之前生效的强制性退休年龄)的独立董事再次当选。约翰·卡萨迪此前根据这一过渡条款再次当选。

董事只有在特殊情况下才会被提名参选。然而，如果董事的特定专业知识符合董事会当时的需求，董事会确实有权再次提名董事，任期最长为三年。


2022年管理信息通报					119

董事会主席可以在该职位上担任完整的五年任期，无论此人担任董事的年限如何。Cassaday先生的主席任期将于2023年会议结束，并将遵循全面的董事会主席继任程序，以确保有序交接。

独立

我们有一项董事会独立政策，符合所有适用的法律、监管和证券交易所要求，可在manulife.com上查阅。每年都使用政策来确定公司董事的独立性。

如果个人与宏利并无直接或间接关系，而该关系可合理地预期会干扰董事行使独立判断的能力，则该董事为独立的。除行政总裁外，行政总裁必须是《保险公司法》 (加拿大)，所有提名的董事都是独立的。审计委员会和管理资源和报酬委员会的成员也符合适用于这些委员会的额外独立性要求。

独立主席

董事会主席必须由独立的董事担任。董事会主席由董事每年任命，任期最长可达五年。董事会任命约翰·卡萨迪为董事长，在2018年会议上成功当选后生效。Cassaday先生从未是宏利的雇员。根据我们的任期限制政策，Cassaday先生的董事长任期将于2023年会议结束，并将遵循全面的董事会主席继任程序，以确保有序过渡。

董事长负责向董事会提供领导，鼓励公开讨论和辩论，监督业绩，并指导对战略和政策事项的审议。主席经常与高级管理层讨论，并一对一与董事会成员举行会议，设置会议议程，并尽可能参加所有委员会会议。主席亦经常与宏利的主要监管机构互动，以促进直接和公开的沟通。主席与公司治理和提名委员会就所有治理事项密切合作。主席的授权可在manulife.com上查看。

独立董事

独立董事定期与高级管理层会面，并在管理层不出席每次董事会和委员会会议的情况下开会，以促进公开和坦率的讨论。

独立董事每年还至少举行一次闭门会议，以审查CEO的业绩并批准其薪酬，审查董事会自己的绩效评估，并批准董事会下一年的目标。

他们还定期与我们的外部审计师、其他独立顾问、我们控制职能部门的负责人和其他管理层成员举行闭门会议。


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宏利的管治

董事会继任和多样性

公司治理和提名委员会监督董事会继任过程，并根据董事会的总体需求、任期限制和退休情况管理董事会继任。在这样做的过程中，委员会对董事会继任采取了长期的战略观点，而多样性是一个重要的考虑因素。根据董事会的多样性政策，委员会在确定董事会提名候选人时将考虑以下因素：

•

资格，包括技能、专业知识、能力和经验，以及董事会不时认定的其他素质，鉴于公司运营和战略的全球性以及快速变化的全球经济环境，这些素质是有效监督所必需的

•

将培养一种欢迎多种视角、没有有意或无意偏见和歧视的董事会文化的特征

•

有助于董事会多样性的特征，包括性别、年龄、种族、民族、文化、残疾、性取向和地域代表性，以及可能不时确定的任何其他特征

•

法律和法规要求，例如与居住权和独立性有关的要求

公司治理和提名委员会聘请独立顾问协助确定候选人，并要求顾问提交符合董事会确定的遴选标准的不同候选人名单供考虑。它还维护一份符合既定标准和多样性目标的潜在候选人名单。2021年，该委员会与一名独立战略顾问合作，协助制定长期的董事会继任计划。


多样性董事会认识到多样性的重要性，并致力于在组织的所有级别促进多样性，包括在自己的队伍中。董事会有促进多元化的历史，并相信拥有来自不同背景的高素质董事将为董事会带来不同的视角和经验，产生健康的讨论和辩论，并做出更有效的决策。

这种对多样性的承诺反映在董事会长期的多样性政策(您可以在manulife.com上访问)和左侧描述的董事会继任做法中，其中包括考虑那些有助于董事会多样性和包容性的特征。

特别是在性别方面，董事会努力在独立董事中保持男女平等，并确定了至少40%的独立董事为女性的具体目标，认识到董事会的组成在过渡期间可能会不时波动。

下表显示了目前董事会中种族/族裔多元化群体的妇女和董事人数。你可以在第114页上阅读更多关于管理多样性的内容。

(提名董事截至2022年2月28日)
女性董事(占董事总数的百分比)	7 of 14	50%
女性董事(占独立董事的百分比)	7 of 13	54%
种族/民族多元化的董事(占董事总数的百分比)	3 of 14	21%
种族/民族多元化的董事(占独立董事的百分比)	3 of 13	23%
公司治理和提名委员会每年审查政策和具体目标，并可能适当地建议对政策和目标进行修改。董事会和委员会在执行政策方面的有效性将在年度绩效评估中考虑。


2022年管理信息通报					121

董事会主席、委员会主席和其他董事面试合适的候选人，并由独立公司进行背景调查。委员会在推荐董事会审查和批准董事会提名或任命的候选人之前，会考虑所有这些来源的意见。

董事会成员的变动：

•

希拉·弗雷泽于2021年6月从董事会辞职。

•

约翰·帕尔默将不再竞选连任，因为他的12年任期已经结束。

•

May Tan和Vanessa Kanu是在经过广泛的寻找过程后被任命的。Tan女士和Kanu女士是经验丰富的高管，在对宏利在香港和加拿大本土市场的持续增长和未来雄心至关重要的领域拥有深厚的专业知识。您可以在第18页开始的董事简介中阅读有关这些新导演的更多信息。

技能和经验

公司治理和提名委员会帮助确定一家全球金融服务公司，尤其是宏利的董事会成员所需的素质、技能和经验。该委员会维护着一个技能矩阵，以确定董事会整体技能集合中的任何差距或新出现的重要领域。

董事必须具备六项核心素质：

•

正直和道德行为的声誉

•

表现出的判断和有效沟通的能力

•

金融知识

•

在其专业领域中的突出地位

•

与我们的运营相关的经验

•

有足够的时间专注于董事会和委员会的工作。

除核心素质外，董事会所有成员都在亚洲、加拿大和美国的一个或多个地区拥有相当多的高级管理经验、运营/治理经验，并在适用的证券法意义上具有金融知识。

下一页的表格显示了董事会和个人被提名者在被确定为有效监督公司所必需的领域的各种经验，考虑到公司目前的运营和战略。审核董事会继任和评估潜在董事会成员时会考虑这些资格。

为支持董事会监管宏利的ESG架构，对ESG事宜的经验及了解亦被视为基本特质。董事被期望对与他们各自的职业生涯相关的或作为董事公司的ESG问题有丰富的知识和理解。除了考虑潜在的董事候选人拥有适当的ESG经验外，董事还通过持续的教育会议和关于ESG战略、趋势、风险和机会的报告获得ESG经验，并鼓励所有董事参加公司治理和提名委员会会议上关于ESG事项的会议。


122				宏利金融-S

宏利的管治

关键能力

财务/会计

我们的经营环境是复杂的会计、精算和资本管理问题。

Insurance/Reinsurance/Investment management

我们重视行业专业知识，因为它提供对运营、战略和市场因素的洞察

风险管理

我们在复杂的风险环境中运营，风险学科的经验为我们提供了有效管理主要风险的专业知识。

人才管理/高管薪酬

我们希望在专注于业务转型的同时，吸引、培养和留住全球最优秀的人才

技术/运营

我们重视技术专业知识，因为我们专注于通过使用技术成为数字客户领导者来实现业务转型

关键体验

亚洲经验

我们所在地区的商业和文化经验，特别是在我们专注于加速增长的地区，对于提供符合公司最佳长期利益的监督至关重要

政府关系/公共政策/监管

与政府机构合作的经验为我们提供了对政府流程和行动的宝贵洞察力，而对我们整个地理区域的监管环境的了解对于了解我们的长期战略的威胁和机遇至关重要

上市公司高管/董事

上市公司经验提供了对复杂的公开交易组织的运营和治理的实际见解

数字化转型/销售/营销

销售和营销方面的经验为我们提供了宝贵的市场和消费者洞察，因为我们专注于业务转型和成为数字化客户领导者。


2022年管理信息通报					123

董事建设

董事接受持续教育，使他们了解我们的业务以及市场和监管环境的最新情况，以便他们能够有效地履行职责。

定向

我们能够吸引来自不同背景、具有不同技能的合格和经验丰富的导演。新董事参加一项全面的入职培训计划，以增加他们对宏利的认识，以及对我们的营运有重大影响的事项。该计划是根据每个董事的知识、技能和经验量身定做的。它在2020年和2021年都得到了增强，以利用虚拟环境创建更灵活的计划，以满足个人董事需求。

董事会收到有关宏利、董事会及董事会委员会的资料，以及他们作为董事的职责。董事会主席和委员会主席与新董事会面，讨论董事会和委员会的角色，并让他们有机会进行坦率的讨论和提问。

我们还安排与高级管理层就各种相关主题举行会议，以帮助新董事更深入地了解我们的战略重点、业务和挑战。

所有董事都有出席委员会会议的长期邀请，无论他们是否为成员，并鼓励新董事这样做，作为他们培训的一部分。

继续教育

我们为所有董事开展继续教育计划，公司治理和提名委员会协调计划议程。

该计划包括高级管理人员就与我们的业务和运营以及监管环境相关的新出现的问题和主题进行的定期演示，以及为加强董事对主题的理解而开发的信息包。还不时邀请外部专家就各种主题发言。

通常情况下，我们还为董事组织现场访问，以便他们对我们业务和全球运营的各个方面有更深入的了解。现场访问还使董事有机会直接与这些地区的管理层和其他员工会面。由于新冠肺炎的担忧和限制，董事会成员在多个虚拟活动中与宏利员工互动。

委员会主席还可以协调委员会成员关于特定主题的教育会议。


124				宏利金融-S

宏利的管治

下表列出了我们2021年针对董事的继续教育计划的亮点：


主题	日期	观众

业务和运营
亚洲概览	2021年1月/5月	冲浪板
美国概况	2021年2月	冲浪板
灵活的业务模式	2021年4月	冲浪板
客户体验与数字化战略	May 2021	冲浪板
多样性、公平性和包容性	May 2021	冲浪板
网络安全深度潜水	May 2021	冲浪板
加拿大概述	2021年6月	冲浪板

市场趋势和监管更新
Libor过渡概述	2021年6月	审计和风险委员会
颠覆性商业模式	2021年8月	冲浪板
宏观经济环境与通货膨胀综述	2021年8月	冲浪板
数字加速	2021年10月	冲浪板
区块链与数字货币	2021年11月	冲浪板

我们还鼓励董事参与外部专业发展计划。只要计划按照既定程序预先获得批准，我们就会支付这些费用。

我们所有的董事都是公司董事协会(ICD)和全国公司董事协会(NACD)的成员，这两个协会通过出版物、研讨会和会议为董事提供继续教育。他们还获得了某些相关行业出版物的企业订阅。

评估

公司治理和提名委员会聘请了一名独立顾问，帮助在2021年对董事会、委员会、董事会主席和委员会主席进行自我评估。

董事与独立顾问进行了反复面谈，以评估以下各项的业绩和效力：

•

董事会相对于其目标

•

董事会主席在执行他的任务时

•

各委员会和这些委员会的主席在处理重点领域方面，以及

•

自己和他们的同龄人。

高级管理人员也被邀请参加评估过程，为管理层提供了另一次反馈机会。

评估结果将汇总并报告给董事会主席和公司治理和提名委员会主席。公司治理和提名委员会审查结果，并向董事会全体成员提供最终报告，用于解决任何需要改进的领域，并制定董事会下一年的优先事项。

董事会主席也有一对一采访每个董事，以获得有关董事会、委员会和同行董事绩效的任何坦率反馈，以制定董事会下一年的优先事项。然后，他与董事会会面，讨论建议，并计划执行董事会来年的优先事项。


2022年管理信息通报					125

附属治理

公司治理和提名委员会负责审查董事会治理政策、做法和程序的充分性和有效性，包括支持董事会对我们全球子公司的活动进行监督。我们的全球子公司治理政策和标准建立了一个子公司治理框架，进一步支持董事会履行其对子公司的监督作用。我们采用了基于风险的子公司治理方法(即，我们根据各种因素对子公司进行分类，包括规模、监管地位和少数股东利益，并使治理做法与子公司的风险分类保持一致。我们主要子公司的董事会由内部(即雇员)董事和外部(即非雇员)董事组成。内部董事带来行业经验和知识，外部董事可以贡献不同的经验、专业知识和独立性，并为子公司董事会增加不同的视角。促进我们子公司董事会的多样性是董事会和我们子公司的关键优先事项。到2022年底，我们每个重要的附属董事会都将采取董事会多元化政策。

我们的全球运营模式包括：(I)一个专注于推动子公司治理最佳实践和一致性(尽可能)的中央团队，以及支持整个企业范围内子公司治理的观点，以及(Ii)地方英才中心日常工作对治理事项的问责。这种子公司治理的混合方法使我们能够在全球监督和透明度与地方执行之间取得平衡。


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其他信息

可持续发展与ESG

我们在年度可持续发展报告和公众问责声明中报告了我们的产品和服务、运营和社区活动的经济、环境和社会层面。该报告提供了有关我们的环境、社会和治理优先事项和绩效的信息，包括我们应对气候变化的方法。您可以从我们网站的可持续发展部分下载该报告的副本，网址为manulife.com/sustance。

在我们公司价值观的指导下，我们对我们的可持续发展议程采取了前瞻性的方法；这种方法推动了符合我们各利益相关者最佳利益的行动。为了确保我们的可持续发展努力在我们的业务之外产生影响，我们积极参与公认的国际倡议和框架，以帮助推动行业和地区的进步。

自2017年以来，宏利一直支持金融稳定委员会气候相关财务披露特别工作组(TCFD)的建议。根据TCFD的建议，我们2021年管理层的讨论和分析在战略风险部分的环境、社会和治理风险下披露了与我们的气候风险治理、风险管理、战略和指标相关的信息。

我们的可持续性战略

我们的可持续发展战略支持我们让决策更容易、生活更美好的使命。在我们作为值得信赖的保险公司、长期投资者和良好的企业公民的历史基础上，我们的战略结合了外部和内部利益相关者的意见、我们从与外部可持续发展协会的持续接触中获得的经验，以及我们在该领域的多年经验。我们的可持续发展战略有四大支柱：

* 我们的环境：减少我们的运营对物理环境的影响，并投资支持向低碳经济转型

* Our People：投资于我们员工的健康和福祉，并继续建设一个多元化和包容性的工作场所

* 我们的客户和股东：管理我们的ESG风险和机会，使我们的客户、股东和员工受益，并以道德方式运营

* 我们的社区：通过投资于我们社区的健康和福祉，创造可衡量的社会影响

对净零排放的承诺

我们认识到环境管理和财务管理之间的联系，并在2021年宣布了我们支持全球气候目标的净零排放承诺。我们正在积极地将气候变化因素纳入我们的所有决策，包括我们如何管理我们的运营、我们如何做出投资决策，以及我们如何开发和提供金融产品和服务：

* 运营：大幅减少排放以减少我们的足迹

* 投资：为可持续的未来积极投资

产品和服务：开发有助于缓解气候变化和恢复能力的创新解决方案。

您可以在manulife.com/可持续性网站上阅读更多关于我们承诺的内容

从2021年开始，执行领导团队的成员将绩效目标与我们的气候行动计划联系起来(见第51页)。

监督可持续发展倡议

公司治理和提名委员会负责监督公司的ESG框架。委员会审查我们的可持续发展战略进展，并通过管理层报告随时了解ESG趋势、风险和机遇。

委员会对我们ESG框架的监督是对执行可持续发展理事会(ESC)工作的补充。ESC由我们的执行领导团队的8名成员组成，负责确立企业的可持续发展雄心，指导可持续发展战略的发展，并就与可持续发展相关的事项提供建议和方向。除可持续发展委员会外，我们还有多个附属机构委员会，负责监督和促进具体可持续发展目标的实施。


2022年管理信息通报					127

您可以在第32页了解更多有关董事会对可持续发展和ESG计划的监督。

可持续性亮点

这一流行病暴露了我们世界中存在的不平等和脆弱性。它对经济、公共卫生以及我们生活、工作和养家糊口的社区的生计构成了威胁。气候变化也带来了严重的威胁，过去一年发生的事件加剧了企业对为所有人建设更绿色、更美好未来的关注的必要性。宏利人寿致力于发挥自己的作用。

环境与气候变化

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我们最近宣布了帮助进一步抗击气候变化的承诺

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我们感到自豪的是，自2019年以来，我们持有的大量自然资源使我们能够实现范围1和范围2的净零碳排放，我们在我们的行业中处于独特的地位，可以加快使用自然解决方案来应对气候变化

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我们承诺到2035年将绝对范围1和2的排放量进一步减少35%

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我们认识到融资排放方面的持续进展将对我们整个企业的气候影响产生重要作用。我们承诺到2050年实现净零投资组合

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我们致力于以科学为基础的目标倡议(SBTI)，以指导和验证我们的目标设置、衡量和进度报告

员工：多样性、公平性和包容性

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我们的战略由我们的首席多样性官带头，我们的全球环境委员会指导、支持和促进该战略的实施

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与我们在2020年宣布的将在未来两年投资超过350万美元在工作场所和我们的社区推广Dei的声明一致，我们专注于增加组织各级不同人才的代表性，通过加强培训在整个公司创造更大的包容性，并支持组织帮助黑人、土著和有色人种(BIPOC)社区

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我们设定了两个领导力和招聘目标来支持这些努力：到2025年，将BIPOC在领导角色中的代表性增加30%，并在我们的研究生项目中每年至少聘用25%的BIPOC人才

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我们超过了2020年BIPOC应届毕业生25%的招聘目标，其中37%在美国，40%在加拿大

可持续性披露和承诺

有关我们的可持续发展倡议的更多信息，请参阅我们的2020年可持续发展报告和公众问责声明以及我们的可持续发展网站(manulife.com/adminitance)。这些披露符合流行的报告框架，包括全球报告倡议(GRI)、可持续会计准则委员会(SASB)和气候相关财务披露工作队(TCFD)。

报告还讨论了我们在几个全球可持续发展网络中的成员身份，包括负责任投资原则(PRI)和气候行动100+。

责任险

我们有责任保险，以保障我们的董事及高级职员在我们不能向他们作出赔偿的情况下，作为宏利及其附属公司的董事及高级职员所承担的法律责任。我们目前的保单承保金额约为5亿美元，并将在2022年9月进行审查。


128				宏利金融-S

其他信息

借给董事及高级人员的贷款

我们可以在正常业务过程中向我们的董事、高级管理人员和其他员工发放贷款，只要贷款符合法律和监管要求，并符合市场条款，因此与我们向信誉类似的客户提供贷款的条款相同。

截至2022年2月28日，宏利或本公司所有高级职员、董事及雇员及前高级职员、董事及雇员欠宏利或本公司任何附属公司的债务总额为720,986美元，不包括适用的加拿大证券法律所规定的日常债务。


名称和主要职位	公司或公司的参与子公司	最大金额在此期间未完成截至的财政年度 2021年12月31日¹($)		金额截至时的未偿还款项 2022年2月28日¹($)
保罗·洛伦茨，全球财富和资产管理公司总裁兼首席执行官	宏利银行为按揭承保人	$	1,032,665	$	720,986

1	金额指以借款人的第二居所作为抵押的宏利一号户口。于二零二一年十二月三十一日，该贷款于固定年利率为2.04%及5年期之子账户内有余额802,194美元，按宏利单一浮动基本利率年利率3.05%计算，循环余额为89,228美元。截至2022年2月28日，该设施的子账户余额为574,137美元，循环余额为146,849美元。

董事批准

董事会已批准本通函的内容，并授权我们将其分发给所有登记在册的股东。

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安东内拉·迪奥

公司秘书

March 16, 2022


2022年管理信息通报					129

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宏利我们的注册办事处宏利金融-S东多伦多布卢尔街200号，安大略省M4W 1E5加拿大IR3833E manulife.com 2


我们邀请您参加我们的2022年年会普通股股东


什么时候 May 12, 2022 上午11点(东部时间) 如何参加我们的 2022年度将举行会议作为在线网络直播，请访问 Https：// Web.Lumiagm.com/463955449 请宣读投票结果开始于的部分第7页了解详细信息有关如何出席会议，投票并询问个问题。更多信息和更新关于如何参加将举行会议可在我们的网站上找到 (https:// www.manulife.com/en/) 投资者/年度- Meeting.html)		四项业务 * 收到截至2021年12月31日的年度合并财务报表和审计师报告 * 选举董事 * 任命审计师 * 对高管薪酬有发言权
		将考虑向会议适当提出的其他事项，但我们目前不知道有任何事项。制造商人寿保险公司的年度会议将同时举行，并将进行网络直播。
		宏利专注于保障员工、客户和社区的健康和福祉。我们正在积极关注新冠肺炎的发展，以及公共卫生和政府部门关于集体聚会和物理距离的指令。这种关心和关注也延伸到我们的股东和投保人，这就是为什么我们决定通过网络直播而不是亲自举行2022年年会。我们鼓励您在会议前投票表决您的股份。任何人都可以参加会议，但您需要控制号码才能投票或提问。有关如何出席会议、投票和提问的详细信息，请参阅第7至11页。
		根据董事会的命令，安东内拉·迪奥公司秘书 March 16, 2022



在会议期间在线投票您必须指定您自己(或其他人)为代理权持有人。然后，您或您指定的人必须联系多伦多证券交易所信托基金以获得控制号码。你需要一个控制号码才能在会议上投票或提问。				首先，在投票指示表格上提供的空白处用印刷体指定您自己为代理人。您也可以指定其他人作为您的代理权持有人(更多信息请参阅第11页)。您可以通过以下两种方式之一执行此操作： * 签署并将表格放在提供的信封中返回，但不要填写投票说明，因为您将在会议期间在线投票(检查表格的提交截止日期，并确保您留出足够的时间将信封送达)，或 * 访问投票指导表上显示的网站，并按照说明进行操作。然后在不迟于2022年5月10日下午5点(美国东部时间)之前联系多伦多证券交易所信托基金，以获得控制号码。您可以通过以下两种方式之一执行此操作：呼叫1-866-751-6315(北美境内)或212-235-5754(北美境外)，或 * 请访问www.tsxtrust.com/Control-Numbers-Request. 如果您指定其他人作为您的代理权持有人，则该人必须联系多伦多证券交易所信托基金以获得控制号码。会议当天： 1.登录：https://web.lumiagm.com/463955449. 您可以在会议开始时间前一小时访问该链接，以便测试您的连接。 2. 点击？我有一个控制编号？ 3. 输入您的控制号码 4. 输入您的密码：Manulife2022(区分大小写) 5. 按照指示投票。如果您已经通过代理投票，您在会议上的投票如果正确投出，将自动撤消您之前的投票。


更改您的投票如果您改变了投票方式，您可以撤销您的投票指示表格。				请按照您的投票指导表上的说明进行操作，或联系您的中介以了解更多信息。您的中介必须收到您的投票指示，并有足够的时间执行您的指示。检查表格以确定提交投票指示的截止日期。如果您重新邮寄您的投票指示表格，请务必留出足够的时间让信封送达。主席可酌情放弃或延长委托书的交存期限，恕不另行通知。