附件10.3.1
Teleflex 401(K)储蓄计划
修订并重新发布,自2019年1月1日起生效
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第一条定义 | 2 |
第1.01节帐目 | 2 |
第1.02节会计日期 | 2 |
第1.03节额外的等额缴费 | 2 |
第1.04节额外配对供款户口 | 2 |
第1.05节税后缴费 | 2 |
第1.06节税后供款账户 | 2 |
第1.07节受益人 | 2 |
第1.08节董事会 | 3 |
第1.09节追赶贡献 | 3 |
第1.10节补缴供款帐户 | 3 |
第1.11节代码 | 3 |
第1.12节委员会 | 3 |
第1.13节公司 | 3 |
第1.14节补偿 | 3 |
第1.15节涵盖的参与者 | 6 |
第1.16节残疾 | 6 |
第1.17节生效日期 | 6 |
第1.18节任选递延缴款 | 6 |
第1.19节任选递延供款账户 | 6 |
第1.20节合资格员工 | 6 |
第1.21节员工 | 7 |
第1.22节雇主 | 8 |
第1.23节ERISA | 8 |
第1.24节员工持股贷款 | 8 |
第1.25节员工持股计划 | 8 |
第1.26节员工持股计划股票基金 | 8 |
第1.27节-5%的所有者 | 9 |
第1.28节以前的参与者 | 9 |
第1.29节全职员工 | 9 |
第1.30节高薪雇员 | 9 |
第1.31节收入 | 9 |
第1.32节投资经理 | 10 |
第1.33节租赁员工 | 10 |
第1.34节限制年 | 10 |
第1.35节配对缴款 | 10 |
第1.36节配对供款帐户 | 10 |
第1.37节净利润 | 10 |
第1.38节不可没收 | 10 |
第1.39节不可没收账户余额 | 10 |
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第1.40节非高薪雇员 | 11 |
第1.41节非安全港等额供款 | 11 |
第1.42节非安全港配对供款帐户 | 11 |
第1.43节正常退休日期 | 11 |
第1.44节非全职雇员 | 11 |
第1.45节参与者 | 11 |
第1.46节参与雇主 | 11 |
第1.47节计划 | 11 |
第1.48节计划管理员 | 11 |
第1.49节计划年度 | 11 |
第1.50节先前计划重述 | 11 |
第1.51节利润分享供款 | 12 |
第1.52节利润分享供款账户 | 12 |
第1.53节符合条件的配对缴费 | 12 |
第1.54节合资格配对供款户口 | 12 |
第1.55节符合条件的非选任供款 | 12 |
第1.56节合资格非选择性供款账户 | 12 |
第1.57节相关雇主 | 12 |
第1.58节规定的开始日期 | 12 |
第1.59节展期供款 | 13 |
第1.60节展期供款帐户 | 13 |
第1.61节Roth选择性递延缴费 | 13 |
第1.62节Roth选择性递延缴款帐户 | 13 |
第1.63节安全港配套缴费 | 13 |
第1.64节安全港配对供款帐户 | 13 |
第1.65节服务和服务中断的定义 | 13 |
第1.66节配偶 | 18 |
第1.67节股票 | 18 |
第1.68节转账帐户 | 18 |
第1.69节转移捐款 | 18 |
第1.70节库房规例 | 18 |
第1.71节信托 | 18 |
第1.72节信托基金 | 18 |
第1.73节受托人 | 18 |
第1.74节未分配的员工持股股票账户 | 18 |
第1.75节估值日期 | 18 |
第1.76节其他地方定义的术语 | 18 |
第二条.资格和参与 | 20 |
第2.01节资格和参与 | 20 |
第2.02节注册 | 20 |
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第2.03节重新就业时的参与 | 21 |
第2.04节参与雇主之间的调拨 | 21 |
第2.05节参与时间-不包括员工 | 21 |
第2.06节学员职务分类的更改 | 21 |
第三条.捐款 | 23 |
第3.01节个人账户 | 23 |
第3.02节参与者的贡献 | 23 |
第3.03节更改和暂停递延缴款、补缴缴款和/或递延缴款 | 27 |
第3.04节自动选择递延缴款的撤回 | 27 |
第3.05节配对和合格配对投稿 | 28 |
第3.06节配对缴款分配和福利应计 | 30 |
第3.07节利润分享供款 | 30 |
第3.08节利润分享、缴费分配和利益的应计 | 31 |
第3.09节税后缴费 | 32 |
第3.10节符合条件的非选任供款 | 32 |
第3.11节分担费用的支付时间 | 34 |
第3.12节雇主供款的支付格式 | 34 |
第3.13节没收财产的分配 | 35 |
第3.14节展期和转移缴款 | 35 |
第3.15节退还供款 | 36 |
第3.16节发放员工持股计划股票以供分配 | 36 |
第3.17节匹配缴款--员工持股计划股票分配 | 37 |
第3.18节超额配对缴款的分配 | 38 |
第3.19节未分配的员工持股股票账户 | 38 |
第3.20款进一步减少捐款 | 38 |
第四条.服务终止;参与人归属 | 39 |
第4.01节归属 | 39 |
第4.02节包括服务年限--归属 | 40 |
第4.03节发生没收 | 40 |
第4.04节恢复没收的账户部分 | 41 |
第4.05节参与雇主之间的调拨 | 41 |
第4.06节向部分归属参与者分配现金 | 42 |
第五条福利支付的时间和方式 | 43 |
第5.01节在正常退休日期或之后离职时的分配 | 43 |
第5.02节在正常退休日期前离职时的分派 | 43 |
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第5.03节账户余额分配时间 | 44 |
第5.04节死亡时的分配 | 45 |
第5.05节受益人的指定 | 46 |
第5.06节未指定受益人 | 47 |
第5.07节管限利益支付时间的其他规则 | 47 |
第5.08节福利付款表格 | 48 |
第5.09节让公司购买员工持股计划股票的选择权 | 49 |
第5.10节最低配送要求 | 49 |
第5.11节INMED Corporation雇员储蓄/退休收入计划中受托人向受托人转账的金额分配 | 54 |
第5.12节可归因于受托人对受托人从马塔塔克制造公司转移的金额的分配。UAW LOCAL#1251现金购买计划(&U) | 54 |
第5.13节可归因于哈德逊呼吸护理公司受托人到受托人转移的金额的分配。利润分享计划 | 54 |
第5.14节转账特别规则 | 54 |
第5.15节根据家庭关系令作出的分配 | 55 |
第5.16节遗失参与者或受益人 | 55 |
第5.17节付款便利 | 56 |
第5.18节在遣散、死亡或伤残前不得分配 | 56 |
第5.19节从货币购买养老金计划转移的资产的分配 | 57 |
第5.20节不需要书面说明 | 57 |
第六条取款、直接展期和扣留、贷款 | 59 |
第6.01节困难退款 | 59 |
第6.02节适用于税后和展期缴费的特别提取规则 | 60 |
第6.03节年满59岁时的退款 | 61 |
第6.04节分配/再投资选举 | 61 |
第6.05节直接转期和扣缴规则 | 61 |
第6.06节贷款给参与者 | 63 |
第6.07节适用于转账账户的特别取款规则 | 64 |
第6.08节合格预备役人员分配 | 64 |
第七条.股票和员工持股的投票和投标 | 65 |
第7.01节股票和员工持股计划的投票 | 65 |
第7.02节股票招标和员工持股计划股票 | 65 |
第7.03节投票和投标程序 | 65 |
第7.04节参与者没有投票或决定投标 | 65 |
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第八条雇主的管理规定 | 66 |
第8.01节信托的设立 | 66 |
第8.02节提供给委员会、计划管理人和福利小组的信息 | 66 |
第8.03节不承担法律责任 | 66 |
第8.04节委员会、计划管理人及福利团体的弥偿 | 66 |
第8.05节投资基金 | 66 |
第8.06节员工持股计划 | 68 |
第九条。参与式管理规定 | 70 |
第9.01节计划管理员和福利组的个人数据 | 70 |
第9.02节通知地址 | 70 |
第9.03节转让或转让 | 70 |
第9.04节更改条款通知 | 70 |
第9.05节参与者投资方向 | 70 |
第9.06节更改投资指定 | 72 |
第9.07节投资之间的转移 | 72 |
第9.08节员工持股多元化选择 | 72 |
第9.09节针对信托的诉讼 | 72 |
第9.10节可用信息 | 72 |
第9.11节提出福利申索 | 73 |
第9.12节拒绝给予利益的上诉程序 | 73 |
第9.13节涉及与残疾有关的福利的索赔 | 74 |
第9.14节争议利益 | 75 |
第9.15节替代媒体的使用 | 75 |
第9.16节民事诉讼诉讼时效 | 75 |
第十条计划的管理 | 76 |
第10.01节计划和信托管理受托人之间的责任分配 | 76 |
第10.02条委员会的委任及免任 | 76 |
第10.03节委员会程序 | 77 |
第10.04节记录和报告 | 77 |
第10.05条委员会的其他权力及职责 | 77 |
第10.06节规则和决定 | 78 |
第10.07条利益申请及表格 | 78 |
第10.08节计划管理人的任命 | 78 |
第10.09节计划管理员 | 78 |
第10.10节资金政策 | 79 |
第10.11节受托责任 | 79 |
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第10.12节职责的分配或转授 | 80 |
第10.13节受托责任的分配或转授程序 | 80 |
第10.14节单独记账 | 80 |
第10.15节参与者帐户的价值 | 81 |
第10.16节雇主普通股的登记和表决 | 81 |
第10.17节个别陈述 | 81 |
第10.18条自动供款安排公告 | 81 |
第10.19节基金的费用及开支 | 82 |
第十一条。最重的规则 | 83 |
第11.01条最低雇主供款 | 83 |
第11.02节额外供款 | 83 |
第11.03节顶重状态的确定 | 84 |
第11.04节顶重归属附表 | 84 |
第11.05节定义 | 85 |
第十二条。其他 | 87 |
第12.01节证据 | 87 |
第12.02节对雇主的行为不承担责任 | 87 |
第12.03节受托人而非保险人 | 87 |
第12.04条放弃通知 | 87 |
第12.05节继承人 | 87 |
第12.06节词汇用法 | 87 |
第12.07节标题 | 87 |
第12.08节州法律 | 87 |
第12.09条就业不受保障 | 87 |
第12.10节信托资产的权利 | 88 |
第12.11节无人认领的福利支票 | 88 |
第十三条。独占福利、修改、终止 | 89 |
第13.01条独占利益 | 89 |
第13.02条修订 | 89 |
第13.03条对转归条文的修订 | 89 |
第13.04条中止 | 90 |
第13.05条终止时完全归属 | 90 |
第13.06节合并、直接转让和选择性转让 | 91 |
第13.07款信托基金的清盘 | 92 |
第13.08节终止 | 92 |
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附录A | 可归因于从INMED公司员工储蓄/退休收入计划转账的金额分配 | A-1 |
附录B | 可归因于从马塔塔克制造公司转移的金额的分配。UAW LOCAL#1251现金购买计划(&U) | B-1 |
附录C | 已保留 | C-1 |
附录D | 参与雇主:按地点分列的资格、供款和归属条款 | D-1 |
附录E | 有关Arrow International,Inc.参赛者的特别规则。401(K)计划 | E-1 |
附录F | 对捐款和拨款的限制 | F-1 |
附录G | 关于VASONOVA,Inc.参赛者的特别规则。401(K)计划 | G-1 |
附录H | 可归因于从Hudson呼吸护理公司转账的金额的分配。利润分享计划 | H-1 |
附录I | 参与者贷款政策 | I-1 |
Teleflex 401(K)储蓄计划
除非本协议另有说明,否则位于宾夕法尼亚州的Teleflex公司(以下简称“本公司”)特此修订并重申自2019年1月1日起全面生效的Teleflex 401(K)储蓄计划。该计划最初于1985年7月1日生效,前身为Teleflex Inc.自愿投资计划。
该计划已定期进行及时修订,以符合所有适用法律和所需的法定修改。该计划最近一次是在2014年向国税局提交关于其纳税资格地位的最新决定函时重申的。本公司拟根据《国税法》第401(A)节的规定,以符合《国税法》第401(K)节的资格的现金或递延安排,以及根据《国税法》第501(A)节的免税信托,对该计划作出规定。该计划由守则第4975(E)(7)节所界定的员工持股计划(“员工持股计划”)和守则第401(A)(27)节所规定的利润分享计划组成。员工持股计划主要投资于符合条件的雇主证券,由员工持股计划股票基金组成。
该计划的目的是鼓励符合条件的雇员为退休积累储蓄,并通过向他们提供有系统地向该计划作出贡献的机会,并辅之以雇主的缴费,从而促进他们的财务独立。本计划的规定仅适用于在生效日期或之后经历与雇主的雇佣关系的雇员。除非本合同另有说明,否则在生效日期前发生离职的员工的权利和福利(如有),应按照本计划在离职之日生效的先前规定确定。
第一条。
定义
除非上下文明确要求不同的含义,否则本条一中定义的每个词和短语,只要该词或短语大写并在本文中使用,应具有下列含义。
第1.01节帐目。计划管理人或受托人应根据本计划第10.14节为参与者设立的单独记账账户。
1.02.会计日期。计划年的最后一天。
1.03.额外的等额供款。雇主根据第3.05.C节对本计划所作的贡献。
1.04.额外配对供款帐户。参与者帐户中根据第3.05.C节贷记的额外匹配缴款部分,以及贷记其中的任何收入、收益和损失。
1.05节税后缴费。参与者自愿向其税后缴费账户缴纳的税后缴费。1986年12月31日之后,不允许进行税后缴费。
第1.06节税后供款账目。在1987年1月1日之前,参与者的税后缴费被分配到参与者账户中的那部分,以及记入其中的任何收入、收益和损失。
1.07Beneficiary。
A.参与者的配偶;
B.在参与者配偶同意的情况下,参与者以计划管理人规定的方式指定的作为直接受益人或或有受益人的一个或多个人或信托;或
如果参与者没有配偶,并且没有做出有效的受益人指定,则参与者的遗产。
已婚参与者可指定其配偶以外的一人或多人或信托基金为受益人,条件是该配偶以计划管理人规定的方式书面同意。配偶的同意必须由公证人或计划管理人(或其代表)见证,并且必须限于并承认参与者指定的特定非配偶受益人(包括任何类别的受益人)。如果参与者希望随后更改受益人,则必须再次获得配偶的同意。如果参与人确定并使计划管理人满意的是,由于无法找到配偶或由于财政部长可能通过条例规定的其他情况而无法获得同意,则不需要配偶同意。参与者的后续配偶不受参与者的任何先前配偶签署的同意的约束。
在付款开始日期之前,受益人的任何事先指定均可在参与者选择时以计划管理人规定的方式和形式随时撤销。撤销的次数不受限制。如果参与者指定了一名以上的受益人,除非参与者以书面方式表示相反意见,否则该等受益人在参与者的遗属死亡抚恤金中应平分。如果受益人先于参与者,则该已故受益人不得分享任何死亡抚恤金,参与者幸存的受益人应平均分享任何死亡抚恤金,如果不同,则按参与者指定的比例分享。在发生以下情况时
参与者和任何受益人的死亡顺序不能确定或在彼此120小时(五天)内发生的,受益人应被视为先于参与者死亡。受益人获得与本计划有关的信息或数据的权利(以及计划管理人、委员会或受托人向受益人提供信息或数据的义务)在受益人首次有权根据本计划获得福利之前不会产生。
除非参与人在受益人指定上另有说明,否则被指定为参与人配偶的受益人的任何指定应视为因参与人与该受益人离婚而被撤销。除非有限制家庭关系令的相反规定:(I)参与者可在离婚后指定其前配偶以外的其他人为受益人;(Ii)如果离婚参与者再婚,新配偶将享有本协议规定的配偶的所有权利,参与者先前的任何书面受益人指定应自动撤销,并受后续配偶的权利的限制。如果《守则》第414(P)节所界定的合格家庭关系令项下的备用受款人在分配给备用受款人的福利支付之前死亡,则分配给备用受款人的参与人账户的部分应归还给参与者,除非合格家庭关系令允许备用受款人指定受益人,并且受益人实际上已被指定可以向其支付津贴。
第1.08节董事会。本公司董事会或其任何委员会。
第1.09节追赶贡献。对于每个日历年,参加计划的雇主根据《守则》第414(V)节的规定,在该日历年结束前年满50岁的参与者的选举中,向该计划缴纳的税前缴款。在执行《守则》第402(G)和415节所要求的限制的《计划》的规定中,不应考虑这种追赶贡献。该计划不得因作出追赶贡献而被视为未能满足《守则》第401(K)(3)、401(K)(11)、401(K)(13)、410(B)或416条的要求。
第1.10节补缴帐户。参与者账户中根据第3.02.B节记入补缴款的那部分,以及记入其中的任何收入、收益和损失。
第1.11节代码。《1986年国税法》,可能会不时修订。
第1.12节委员会。Teleflex公司福利政策委员会或其任何继任者。委员会是ERISA所界定的“计划管理人”,也是该计划的指定受托人。
第1.13节公司。Teleflex公司,宾夕法尼亚州的一家公司。
第1.14节赔偿。
A.赔偿。雇主支付给参与者的现金报酬总额,如代码第3401(A)节所定义,用于在被视为服务期间提供的个人服务的来源扣缴所得税,包括加班费,外加雇主代表雇员所作的“选择性贡献”。选择性供款是指根据法典第402(E)(3)条(与法典第401(K)条安排有关)、法典第402(H)条(与简化的雇员养老金有关)、法典第125条(与自助餐厅计划有关)、法典第403(B)条(与免税年金有关)或法典第132(F)(4)条(与符合条件的交通附带福利有关)可从雇员总收入中扣除的金额。补偿包括雇主支付给雇员的补偿
根据《守则》第3121(S)和3306(P)节的共同支付者条款,雇员通过另一人受雇。补偿不包括雇主对本计划或任何其他计划的雇员福利的贡献,除非第1.14节另有明确规定,或雇主确定为费用津贴或补偿、附带福利(现金和非现金)(包括遣散费福利)、搬家费用、不合格递延补偿(贡献和分配)和福利的金额,无论这些金额是否被视为本准则下的工资。为澄清而非限制,就上一句而言,“福利”不包括从雇主一般资产中支付的短期伤残津贴。本计划中对补偿的任何引用都是对第1.14节中的定义的引用,除非计划引用对该定义进行了修改。除本文规定外,计划管理人应仅考虑雇主在所指计划年度实际支付的补偿。
守则第125节所指的金额包括参与者不能以现金代替团体健康保险的任何金额,因为该参与者无法证明他有其他健康保险。只有在雇主没有要求或收集有关参保人的其他健康保险的信息作为健康计划登记过程的一部分时,金额才会被视为代码第125节下的金额。
B.补偿应包括离职后补偿,以下列较晚的时间为准:(I)离职后两个半月(或后续法规或其他公布的指导意见延长的其他期限);或(Ii)时效年度结束时,包括雇员离职之日。“离职后补偿”是指如果在雇员离职之前支付的报酬应包括在补偿定义中,并且这些报酬是参与者正常工作时间内的服务的定期补偿、参与者正常工作时间以外的服务补偿(如加班或班次差异)、佣金、奖金或其他类似补偿,如果雇员继续受雇于雇主则支付给雇员。前一句中没有描述的任何付款,如果是在离职后支付的,则不被视为离职后补偿,但以下情况除外:(1)支付给目前因代码第414(U)(5)节所定义的“合格兵役”而不为雇主服务的个人,只要这些付款不超过如果该个人继续为雇主服务则个人将获得的金额;或(2)支付给委员会确定的在固定或可确定的时期内永久完全残疾的任何参与者。就本第1.14.A节而言。, “永久和完全残疾”是指个人由于任何医学上可以确定的身体或精神损伤而不能从事任何实质性的有偿活动,这种损伤可能会导致死亡,或者已经持续或可能持续不少于12个月。
根据《财政条例》1.415(C)-2(G)(8)节的规定,欠薪应被视为与欠薪有关的限制年度的补偿,条件是欠薪代表的是一笔否则将作为补偿的金额。
补偿还应包括雇主在2008年12月31日之后支付的经2008年《英雄收入援助和救济税法》(“心法”)修正的法典第414(U)(12)节所要求的任何差额工资(定义见法典第3401(H)(2)节)。
C.赔偿限额。除本计划中规定的其他适用限制外,即使本计划中有任何其他相反的规定,根据本计划考虑的每个员工的年度薪酬不得超过在本文定义的适用确定期内有效的代码第401(A)(17)节规定的“薪酬限制”。赔偿限额为280,000美元,可根据《守则》第401(A)(17)(B)节和适用的法定变化在未来几年对生活费进行调整。对某一日历年有效的任何此种生活费调整或法定变更,均适用于从该日历年开始确定补偿的任何不超过12个月的期间(“确定期间”)。如果确定期限少于12个月,赔偿限额将乘以分数,分数的分子是确定期限内的月数,分母是12。本计划中任何提及《守则》第401(A)(17)节规定的赔偿限额,应指本条款规定的赔偿限额。
D.赔偿--特别规则。为了确定该计划是否有利于高薪雇员,雇主可以根据法典第414(S)节及其颁布的财政部条例的要求,选择使用另一种非歧视性的薪酬定义。在确定薪酬时(为了确定该计划是否歧视高薪员工),雇主可以选择将雇主代表员工所作的所有可选供款作为补偿。雇主选择纳入任选缴费必须与雇员和雇主在任何特定计划年度的所有计划一致和一致。雇主可以选择将非歧视测试目的的任选缴款包括在内,而不管任选缴费是否包括在适用于本计划的薪酬的一般定义中。“选择性供款”是指根据守则第402(E)(3)、402(H)、125、132(F)(4)或403(B)条可从雇员总收入中扣除的金额。
第1.15节承保参与者。参与者是符合资格的员工,并且没有关于可选延期缴款的有效肯定选举,以及每个首先成为参与者的符合资格的员工。
第1.16节残疾人士。一种身体或精神状况,使雇员有资格获得雇主长期伤残计划下的福利,并将阻止雇员在计划管理人认为将长期持续的无限期内,令人满意地履行雇主的日常职责或雇主提供给他的其他职位或工作的职责,而该雇员因其培训、教育或经验而符合资格。该计划认为参与者在符合适用的长期伤残计划的伤残津贴要求之日起即为伤残。如果参保人没有资格领取长期伤残津贴,参保人在有资格领取社会保障伤残津贴时应被视为残疾。
第1.17节生效日期。2019年1月1日,本修订和重述计划的规定生效之日,除非本协议另有规定。此外,《计划》中有关参与雇主雇员的规定可能会有不同的生效日期,如本合同附录D所述。该计划原生效日期为1985年7月1日。
第1.18节选择性递延缴费。雇主在参与者的选择(或被视为参与者的选择)时对计划所作的税前贡献,以代替收到当前的补偿。
第1.19节选择递延供款帐户。参与者账户中根据第3.02.A.和C.节记入选择性延期缴款的那部分,以及记入其中的任何收入、收益和损失。
第1.20节灵活员工。任何年满21岁(或本合同附录规定的较低年龄)的雇员,但下列年龄除外:
A.未按工资制获得补偿的雇员,除非该雇员是由采用该计划的雇主雇用并按小时计酬补偿的,而该雇主已为其任何或所有计时雇员的利益而采用该计划,而该雇员即为该等计时雇员;
B.属于有证据表明退休福利是真诚集体谈判对象的雇员单位的雇员,除非涵盖这些雇员的集体谈判协议规定他们参加计划;
(三)租赁员工;
D.非居民外国人,在美国境内没有收入来源的雇员;
E.被雇主归类为独立承包人的个人,尽管后来任何法院或政府机构作出了相反的裁决;
被用人单位归类为按日计酬、实习生或特殊项目雇员的个人;
G.为雇主提供服务但由临时或其他就业或人事机构支付报酬的个人,无论该个人是否被任何法院或政府机构认定为雇主的普通法雇员;
H.在2019年9月30日之前,作出一次性不可撤销选择放弃参加本计划的雇员;此类选择必须不迟于该雇员首次有资格参加本计划或守则第219(G)(5)(A)节所述的雇主的任何其他计划或安排之日;
一、书面同意其无权参加该计划的雇员;以及
J.属于被排除在本计划附录中规定的不参与本计划的雇员类别的雇员。
K.波多黎各居民,在波多黎各工作的雇员。
计划管理人应按照规范第410(A)(1)节的规定,对上述不符合参加计划资格的人员名单进行解释。
第1.21节雇员。
A.受雇于雇主并在W-2表格上报告其收入的个人;
B.未受雇于雇主但须被视为租赁雇员(如第1.33节所界定)的个人;
租赁雇员的人数占雇主非高薪劳动力的20%或更少。根据《守则》第414(A)(5)(C)(Ii)节的含义,“雇员”一词不包括《守则》第414(N)(5)(I)节所述的“安全港”计划所涵盖的租赁雇员;以及
C.根据第1.64节的上下文要求,为计入服务时数,前雇员。
“雇员”一词不应包括作为独立承包人向雇主提供服务的任何个人。因独立承包人或租赁雇员身份而被排除参与的个人,如果由计划管理人、法院、政府机构或根据法律确定为雇主的普通法雇员,应自确定之日起重新定性为计划下的雇员,除非需要更早的日期来保持计划的纳税合格地位。尽管有这种一般性的重新定性,但就参与计划而言,此人不应被视为合格员工,除非并在必要的范围内保持计划的税务合格地位。
雇员包括在合格兵役中接受雇主支付差额工资(如守则第3401(H)(2)节所界定)的任何个人,其目的仅为提供适用的合格兵役的缴费、福利和兵役积分。
第1.22节雇主。本公司及参与雇主以本公司满意并经本公司同意的方式批准及采纳本计划(见附录D)。当本计划的条款授权雇主或本公司采取任何行动时,如董事会、董事会主席、董事会任何委员会或本计划委员会根据本计划第10.03条规定的程序采取行动,则该行动应被视为获适当授权。
第1.23ERISA节。1974年《雇员退休收入保障法》,经修订或可能不时修订。
第1.24ESOP部分贷款。被取消资格的人向计划的员工持股部分提供的贷款,或由被取消资格的人担保的向计划的员工持股部分提供的贷款。员工持股贷款包括现金的直接贷款、购买货币交易和承担计划中员工持股部分的债务。“担保”包括无担保担保和使用丧失资格的人的资产作为贷款抵押品,即使根据适用的州法律,资产的使用可能不能得到担保。修改员工持股计划贷款以符合豁免贷款的资格,并不是对员工持股计划贷款进行再融资,也不是为了发放另一笔员工持股计划贷款。就本计划而言,“豁免贷款”是指符合财政部条例54.4975-7(B)节要求的贷款。除非第5.09节另有规定,或适用法律另有规定,否则在由本计划持有或经销时,本计划用豁免贷款的收益获得的任何证券均不受看跌、赎回或其他期权、买入-卖出或类似安排的约束,无论本计划当时是否具有合格的员工持股计划功能,并且这些保护和权利是“不可终止的”。
任何员工持股计划的贷款必须是无追索权的,并且只有用员工持股计划贷款的收益获得的员工持股股票或用员工持股计划贷款的收益偿还的先前的员工持股计划贷款才可以作为员工持股计划的抵押品。
第1.25节员工持股。本公司发行的普通股,可在已建立的证券市场上随时交易(根据《财政条例》1.401(A)(35)-1(F)(5)条的规定)。如果没有符合前一句要求的普通股,员工持股计划股票是公司(或属于同一受控集团的公司)发行的普通股,其投票权和股息权的组合等于或超过(A)该类别的普通股
拥有最大投票权的公司(或任何其他有关法团)及(B)本公司(或任何其他有关法团)拥有最大股息权的那类普通股。如果员工持股股票不能随时在成熟的证券市场上交易,则与该计划开展的活动有关的所有员工持股股票的估值将由一位独立的评估师进行,该评估师将满足与守则第170(A)(1)节下的财政部条例的要求类似的要求。
第1.26ESOP股票基金。计划中投资于员工持股计划的部分。员工持股股票基金应始终作为一种投资选择,在本计划的一部分拟构成员工持股计划的期间内一直保留。
第1.27节-5%的所有者。拥有(或被视为拥有)雇主5%以上已发行股票,或拥有雇主所有股票总投票权5%以上的任何雇员。就本第1.27节而言,应适用本守则第318(A)(2)(C)节,每次出现“50%”时应用“5%”代替“50%”。
第1.28节前参与者。已转到不符合参加计划资格的雇员类别的参与人,或其与雇主的雇佣关系已终止,但在计划项下的既得账户余额尚未全额支付的参与人,因此继续参加信托基金收入的分配。
第1.29节全职雇员。除本合同附录另有规定外,每周定期工作32小时或以上的雇员。自2015年1月1日起生效,除非本合同附录另有规定,否则每周定期工作30小时或以上的员工。
第1.30节高薪雇员。符合以下条件的员工:
A.在本计划年度或上一计划年度内的任何时候是5%的所有者;或
B.上一计划年度:
1.从雇主那里获得超过90,000美元(从2019年1月1日开始的计划年度为125,000美元)的年度补偿(或根据守则第414(Q)(1)条调整的更高金额);以及
2.如果雇主选择,根据上一个计划年度的薪酬排名时,是员工中排名前20%的人。
高薪员工还包括高薪前雇员。高薪前雇员包括在本计划年度或上一计划年度之前已离职(或被视为离职)、在该计划年度内未为雇主提供服务,以及在截至雇员55岁生日或之后的遣散费年度或任何计划年度内是高薪雇员的任何雇员,根据该决定年度的有效厘定高薪雇员身份的规则,以及根据适用的财政条例和美国国税局第97-45号通知,成为高薪雇员。
就本节而言,“补偿”是指第1.14节中定义的补偿;与雇主有关的雇主应被视为雇主的单一雇主。应根据法典第414(Q)节及其颁布的适用财政部条例确定谁将获得高额补偿。
第1.31节收入。信托基金投资的净收益或损失,反映在利息支付、股息、已实现和未实现的证券损益、其他投资交易和从信托基金支付的费用。在确定信托基金截至任何日期的收入时,资产的估值应以其当时的公平市价为基础。
第1.32节投资经理。根据第10.05条被任命指导信托基金全部或部分投资的个人或组织,并且是(A)根据1940年《投资顾问法案》注册为良好投资顾问的人或组织,(B)该法案定义的银行,或(C)根据美国不止一个州的法律有资格提供投资管理服务的保险公司,并已书面承认他是该计划的受托人。
第1.33节租赁员工。根据雇主和任何其他人(“租赁组织”)之间的协议,为雇主(或根据守则第414(N)(6)节确定的雇主和相关人员)提供服务至少一年的任何人(雇主雇员除外),这些服务是在雇主的主要指导或控制下进行的。租赁组织向租赁员工提供的可归因于为雇主提供的服务的缴费或福利应视为雇主提供的。如果适用,第1.14节下的补偿包括租赁组织为雇主提供的服务所得的补偿。
在下列情况下,租赁雇员不应被视为雇主的雇员:(A)该雇员受到金钱购买养老金计划的保险,该计划规定:(I)按《守则》第415(C)(3)节的规定,非综合雇主缴款率至少为薪酬的10%,但包括根据减薪协议缴纳的金额,该数额根据《守则》第125条、第132(F)(4)条、第402(E)(3)条、第402(H)条或第403(B)条可从雇员的总收入中扣除,(Ii)立即参加,以及(Iii)完全和立即归属;以及(B)租赁员工不超过雇主非高薪劳动力的20%。
第1.34节限制年。计划年。
第1.35节配对捐款。雇主根据第3.05节对本计划所作的贡献。匹配缴款包括非安全港匹配缴款、安全港匹配缴款和额外匹配缴款。
第1.36节匹配供款账户。参与者账户中根据第3.05节贷记等额缴费的那部分,包括重新分配的没收(如果有)以及贷记其中的任何收入、收益和损失。参与者的配对缴费账户可包括一个或多个子账户,包括非安全港配对供款账户、安全港配对供款账户和附加配对供款账户。
第1.37节净利润。在向信托基金缴款之前,根据公认会计原则确定的每个参与雇主的当前或累计盈余、准备金和净收益或留存收益。净利润应以参与雇主的纳税年度为基础计算。
第1.38条不得没收。参保人或受益人对参保人全部或部分账户的无条件索赔,可根据本计划依法强制执行。
第1.39节不可没收账户余额。参与者既有账户余额的总和,来自雇主和雇员的供款(包括展期供款和转移供款),无论是在去世前还是去世后归属的。
第1.40节无--高薪雇员。任何不是高薪员工的合格员工。
第1.41节非安全港匹配缴款。雇主根据第3.05.A节的规定对本计划作出的贡献。
第1.42节非安全港配对供款帐户。参与者账户中记入第3.05.A节规定的非安全港等额缴款的部分,以及记入该部分的任何收入、收益和损失。
第1.43节正常退休日期。以参与者年满65岁之日或参与者开始参加该计划之日的五周年为准。然而,在任何情况下,在1991年7月1日有账户余额的参与者的正常退休日期不得晚于该参与者年满65岁之日。
第1.44节兼职雇员。除本合同附录另有规定外,非全职雇员、按规定每周工作任意时数但预期工作时间不足一年的临时或季节性雇员,或受雇满足雇主临时人员需求的雇员。
第1.45节参与人。符合第2.01节的资格要求并按照第2.01节和第2.02节的规定成为参与者的合格员工。成为参与者的合资格雇员将继续是计划下的参与者或前参与者,直到受托人将其账户中的既得金额全部分配给他为止。
第1.46节参与雇主。经委员会同意,选择参与本计划的本公司的任何附属或附属组织。参与雇主的名单列于附录D中,并作为附件的一部分,该名单可能会不时更新。
第1.47节计划。指定为Teleflex 401(K)储蓄计划的计划,如本文件或本文件的任何修改所述。在2004年10月1日之前,该计划被称为Teleflex公司自愿投资计划。
第1.48节计划管理员。委员会或委员会或董事会指定的监督计划管理的个人或实体。财务福利计划委员会已获委任,根据董事会薪酬委员会或其任何继任者所批准的福利计划管治架构所赋予的权力,监督该计划的管理。此外,总裁副总监、环球人力资源部及本公司企业福利部员工(统称“福利组”)已获委任,根据董事会薪酬委员会批准并不时修订的福利计划管治架构,根据其职权协助执行计划的日常管理工作。
第1.49节计划年度。历年从1月1日开始,到12月31日结束。
第1.50节之前的计划重述。自2014年1月1日起修订和重述的计划文件,或在本文所述重述之前随后修订的计划文件。
1.51Profit分享捐款。根据第3.07节的规定,雇主可酌情决定对本计划的贡献。
1.52Profit分摊供款帐户。参与者帐户中根据第3.07节计入利润分享贡献的部分,包括重新分配的没收(如果有)以及记入其中的任何收入、收益和损失。
第1.53节限定了配对捐款。根据第3.05.E节的规定,雇主可酌情决定对本计划的贡献。
第1.54节合格的配对供款账户。参与者账户中根据第3.05.E节记入合格匹配供款的那部分,以及记入其中的任何收入、收益和损失。
第1.55节规定了非选任捐款的资格。雇主根据第3.10节酌情决定向本计划提供的缴费(不包括配股、利润分红或合格配股)。
第1.56节限定的非选择性缴款账户。参与者账户中根据第3.10节记入合格非选择性缴费的那部分,以及记入其中的任何收入、收益和损失。
第1.57节与雇主有关。受控制的公司集团(如代码第414(B)节所定义)、处于共同控制之下(如代码第414(C)节所定义)的行业或企业(不论是否合并),或附属服务集团(如代码第414(M)和(O)节所定义)。如果雇主是一组相关雇主中的一员,则“雇主”一词包括相关雇主,用于计入服务时间、应用代码第410(B)节的覆盖范围测试(除非本计划采用代码第414(R)节的合格单独业务规则)、根据第1.65节和第IV条确定服务年限和服务中断、适用附录F中描述的限制、应用第XI条的最重规则、员工、高薪员工、租赁员工和服务的定义,以及本守则或本计划所规定的任何其他用途。然而,只有第1.22节中描述的雇主可以为本计划缴费,只有第1.22节中描述的雇主雇用的合格员工才有资格参加本计划。除非另有规定,否则在相关雇主采用本计划或成为相关雇主之日之前为该雇主提供的服务不得计入本计划下的任何目的。关联雇主应在该实体不再有资格成为本公司的关联雇主之日起停止为雇主,除非该关联雇主在本公司同意下继续维持本计划。
第1.58节要求开始日期。下一历年的4月1日,以下列日期为准:
A.参与者年满70岁的历年;或
B.参保人离职的历年;但第1.58.B.节不适用于拥有5%所有权的参保人,该计划以参保人年满70.5岁的日历年结束。
第1.59节展期供款。雇员或参与者根据第3.14节对本计划所作的贡献。
第1.60节滚动供款帐户。参与者账户中根据第3.14节记入展期缴款的那部分,以及记入其中的任何收入、收益和损失。
第1.61节选择性递延缴费。根据《守则》第402a条及其相关规定作出的选择性延期缴款,且(A)由参与者在现金或延期选择时不可撤销地指定为Roth选择性延期缴款,以代替参与者在本计划下有资格缴纳的全部或部分税前选择性延期缴款,以及(B)被雇主视为可包括在
参赛者当时的收入,如果参赛者没有进行现金或延期选举,该参赛者将收到这笔现金。
第1.62节Roth选择性递延供款帐户。参与者帐户中根据第3.02.D.节记入Roth选择性递延缴费的部分,以及记入该部分的任何收入、收益和损失。
第1.63节安全港配套缴费。雇主根据第3.05.B节对本计划所作的贡献。
第1.64节安全港配套缴费帐户。参与者账户中记入第3.05.B节规定的等额缴费的安全港部分,以及记入其中的任何收入、收益和损失
第1.65节服务和服务中断的定义。
A.放弃任职。离职、离职、退休或死亡以外的任何原因造成的离职或缺勤,如休假、假期、疾病或下岗。尽管有上述规定,因根据守则第414(U)节规定的“授权休假”或合格兵役而缺勤,不应构成缺勤。
B.批准请假。经授权的请假意味着:
1.雇主根据适用于所有雇员的统一、非歧视性政策以书面形式给予的带薪或无薪休假;然而,只有在适用的联邦法律和法规允许为这种休假给予服务学分的范围内,这种缺席才构成授权的休假;
2.《守则》第414(U)条规定的因在美国武装部队服役而缺勤的休假;或
3.根据《家庭和医疗休假法》批准的休假,但仅限于该法要求在这段时间内给予服务积分。
C.服务中断。每连续12个月,自(I)雇员辞职、被解雇、退休或死亡之日,或(Ii)雇员缺勤第一天的一周年之日起计,直至雇员因履行雇主职责而再次获得一小时服务之日止,两者中以较早者为准。如果一名雇员在休产假或陪产假,并且在缺勤一周年之后继续缺勤,该雇员的中断服务将不早于缺勤两周年开始。产假或陪产假第一日和第二周年之间的期间既不属于服务期间,也不属于服务中断期间。如果雇员因怀孕、雇员的孩子出生、与雇员领养的孩子的安置、或在孩子出生或安置后立即照顾雇员的孩子而缺勤,则计划管理人应考虑雇员休产假或陪产假。尽管有上述规定,如果此种产假或陪产假构成核准休假,则此种休假不应被视为中断服务的一部分。
D.就业开始日期。员工首次为雇主提供一小时服务的日期。
E.服务时间。服务时间指:
1.雇主直接或间接向雇员支付或雇员有权在计划年度内因履行职责而获得报酬的每小时。计划管理人应将本分段规定的服务小时数计入员工履行职责的计划年度,而不考虑支付的时间;
2.雇主直接或间接支付给雇员的或雇员有权获得报酬的每小时(不论雇佣关系是否终止),除在计算期间内履行职责外,如缺勤、假期、假期、病假、疾病、丧失工作能力(包括伤残)、解雇、陪审团职责或军事职责。根据纯粹为遵守适用的工人补偿、失业补偿或伤残保险法律而维持的计划支付或到期付款的期间,不应包括在上述期间内。如果员工只报销医疗或与医疗相关的费用,则不应计入一小时的服务时间。根据本条款1.65.E.2,计划管理员不得计入超过501小时的服务时间。就雇员没有履行任何职责的任何单一连续期间(不论该期间是否发生在单一计算期间内),向该雇员作出补偿。计划管理员应根据第1.65.E.2节的规定计入服务时数。根据劳工部条例第2530.200b-2节的(B)和(C)段的规定,本计划通过引用将其具体并入第1.65.E.2节;以及
3.雇主已同意或雇员已获判给付的每小时欠薪,不论损害赔偿是否减轻。计划管理员应根据第1.65.E.3节的规定计入服务时数。支付予雇员的计算期间为该补偿或协议所关乎的计算期,而非支付该补偿、协议或付款的计算期。
计划管理人不得根据上述一段以上规定计入一小时的服务时间。此外,如果计划管理人要在雇员开始就业之日或该日的周年日开始的12个月期间内向雇员计入服务小时数,则应以12个月期间取代“计划年”一词,而后者在本节中出现。就本第1.65节而言,计算期间是计划年度、服务中断期间或根据计划规定确定的其他期间,计划管理人正在衡量员工的服务小时数。计划管理员将解决有关将一小时服务计入员工利益的任何不明确之处。
计划管理人应根据“实际”方法将每名雇员的工作时数计入贷方;但对于没有正常记录雇用时数的雇员,计划管理人可根据以统一和非歧视的方式适用的规则,选择使用下列一种或多种等价物计入服务时数:
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记录的依据 都得到维护 | | 授予个人的信用 对于期间 |
| | |
换班 | | 全班实际工作时间 |
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天 | | 10小时服务 |
| | |
星期 | | 45小时服务 |
| | |
半月期 | | 95小时服务时间 |
| | |
月份 | | 服务时间190小时 |
在本计划中,“实际”方法是指根据工作时间和雇主付款或雇主应付款的小时数的记录确定服务小时数。
如果受雇于雇主所在的相关雇主集团的其他成员,将计入服务时数。根据守则第414(N)或414(O)节及其颁布的《财政部条例》的要求,在本计划中被视为雇员的任何个人的服务时数也将计入。
仅为确定员工是否根据本计划的任何规定发生服务中断,计划管理人应计入员工因产假或陪产假而无薪休假期间的服务时数。如果雇员因怀孕、雇员的孩子出生、与雇员领养的孩子的安置、或在孩子出生或安置后立即照顾雇员的孩子而缺勤,则计划管理人应考虑雇员休产假或陪产假。计划管理员应仅计入防止员工服务中断所需的工时(最多501小时)。计划管理员应将本款所述的所有服务小时数计入缺勤期间开始的计算期间,或者,如果员工不需要这些服务小时数以防止在其缺勤期间开始的计算期间发生服务中断,则计划管理员应将这些服务小时数计入紧随其后的计算期间。此外,如果《家庭和医疗休假法》要求,在确定服务和服务时间时,应计入请假时间,不论是否带薪。
F.服务期。自雇员开始受雇日期或重新受雇开始日期(以适用者为准)起至雇员离职之日止的服务期。即使有任何其他相反规定,服务期将包括(I)因辞职、解聘或退休而产生的任何服务期,如果在自服务之日起计12个月内,雇员因履行雇主的职责而被计入1小时的服务期,(Ii)如果雇员辞职、被解职或在缺勤不足12个月期间退休,则计入1小时的服务期,然后在开始离职之日起12个月内计入1小时的服务期,以及(Iii)下文J款所定义的任何其他服务期。
G.严酷的时期。自服务之日起至员工再次被计入为雇主履行职责的一小时服务之日止的期间。
H.重新就业开始日期。员工首次为雇主提供一小时服务的日期。
一、辞退就业。与维护本计划的雇主和任何相关雇主的离职,使该雇员不再与任何雇主或相关雇主有雇佣关系。此外,自关联雇主不再有资格成为该雇主的关联雇主之日起,对于该关联雇主的雇员而言,应视为发生了解雇,除非该雇主在公司同意下继续维持本计划。身份由普通法雇员更改为租赁雇员,并不构成离职。此外,如果雇员的新雇主是雇主或有关联的雇主,则雇员不享有免雇权。
J.服务。雇员受雇于雇主的任何时间段,无论是在计划通过之前或之后,根据计划管理人通过的合理和统一的标准和政策确定,这些标准和政策应得到始终如一的遵守。为了计算雇员的服务,本计划应将雇员的服务视为在雇主为相关雇主期间的服务,而该雇主是该雇主所属的一组相关雇主的成员。为了确定参加和归属的资格,也可以在雇主成为相关雇主之日之前为雇员的服务期提供服务,前提是这种服务是按照守则第401(A)(4)节及其规定的要求提供的。就所有计划而言,本计划应将下列期间视为服务:
1.任何经授权的休假,但须遵守第1.65.B节规定的服务计入限制;
2.符合条件的兵役;以及
3.参与者在此期间继续领取定期补偿的任何其他缺席。
根据《守则》第3401(H)(2)节的规定,任何合格服兵役人员从雇主处领取差额工资时,应被视为雇主的“雇员”,其目的仅在于根据《守则》第414(U)节为此类合格服兵役提供缴费、福利和兵役积分。
K.自服务日期起计。以下列日期中较早者为准:(I)雇员离职、离职、退休或死亡的日期,或(Ii)雇员离职第一日的一周年。
L.服务年资。除本计划附录另有规定外:
1.在2019年9月30日之前,就与参与资格有关的第二条而言,连续12个月的期间自雇员服务第一个小时(或重新就业)之日起算
服务中断后的开始日期)以及每一周年,在此期间,该雇员在雇主的服务时间至少为1,000小时;以及
2.尽管有上述第1项的规定,就本计划下的所有目的而言,连续12个月的期间自雇员开始服务第一小时之日(或在服务中断后重新就业开始之日)及其每一周年日起计,而不考虑服务时数。
3.根据《守则》的要求并由委员会酌情决定,在一个实体成为雇主之前作为该实体的雇员的连续服务期,应被计算为根据第二条有资格参加和根据第四条归属的目的。委员会批准的任何此类服务的数额应在该实体加入计划的声明中具体说明。
第1.66节Spouse。2013年6月26日之前,根据参与者在确定之日所在州的法律确定的参与者的合法配偶。2013年6月26日生效,根据参与者和配偶结婚所在国家或外国司法管辖区的法律确定的参与者的合法配偶。
第1.67节股票。与不时在全国证券交易所上市的公司普通股具有相同投票权和股息权的同一类别的有表决权的公司普通股。
第1.68节转账账户。参与者账户中根据第3.14节记入转移缴款贷方的那部分,以及记入贷方的任何收入、收益和损失。
第1.69节转移捐款。雇员或参与者根据第3.14节对本计划所作的贡献。
第1.70节金库条例。由财政部长根据《守则》颁布的条例。
第1.71节信托。该信托称为Teleflex Inc.主信托,并根据Teleflex Inc.与受托人之间不时修订的信托协议(“信托协议”)的条款维持。
第1.72节信托基金。受托人根据信托协议持有或取得的所有财产,但附带利益保险合同除外。
第1.73节受托人。先锋信托公司、宾夕法尼亚州信托公司或随后可能由公司或委员会任命的其他实体或个人。
第1.74节未分配的员工持股计划股票账户。受托人根据第3.19节设立的持有员工持股计划股票的暂记账,尚未分配到参与者的账户。
第1.75节评估日期。纽约证券交易所开市交易的每一天。
第1.76节其他地方定义的术语。
Actual Contribution Percentage......................................................................... Appendix F
Actual Deferral Percentage................................................................................ Appendix F
Annual Additions................................................................................................ Appendix F
Cash-out Distribution................................................................................... Section 4.06.A.
Contribution Percentage Amounts..................................................................... Appendix F
Determination Date.................................................................................... Section 11.05.G.
Direct Rollover.......................................................................................... Section 6.05.B.4.
Distributee................................................................................................ Section 6.05.B.3.
Elective Deferrals............................................................................................... Appendix F
Eligible Retirement Plan........................................................................... Section 6.05.B.2.
Eligible Rollover Distribution..................................................................... Section 6.05.B.1.
Employer Common Stock Fund....................................................................... Section 8.05
EPCRS........................................................................................................ Section 10.05.I.
Excess Aggregate Contributions........................................................................ Appendix F
Excess Compensation Deferrals....................................................................... Appendix F
Excess Elective Deferrals.................................................................................. Appendix F
Forfeiture Break-in-Service.............................................................................. Section 4.02
Gap Period......................................................................................................... Appendix F
HEART Act................................................................................................... Section 1.14.B.
Investment Funds............................................................................................ Section 8.05
IRS................................................................................................................... Section 6.07
Key Employee............................................................................................. Section 11.05A.
Limitation Year................................................................................................... Appendix F
Maximum Permissible Amount.......................................................................... Appendix F
Non-Key Employee.................................................................................... Section 11.05.B.
Permissive Aggregation Group.................................................................. Section 11.05.E.
Qualified Military Service............................................................................. Section 1.14.B.
合格的联合和幸存者Annuity........................................附录A和附录B
Required Aggregation Group..................................................................... Section 11.05.D.
Tender Offer..................................................................................................... Section 8.05
Top Heavy....................................................................................................... Section 11.03
Trust Agreement............................................................................................... Section 1.71
第二条。
资格和参与
1.01.第一节学习和参与。
A.每个在本重述计划生效日期前一天参与本计划的合格员工应继续作为本计划重述的参与者。
B.除本合同附录另有规定外,符合条件的员工有资格成为参与者,具体如下:
1.合资格的全职或非全职雇员,有资格在雇主雇用他的日期成为参与者。
2.尽管有上述第1项的规定,在2019年9月30日之前,符合资格的兼职雇员有资格在与雇主服务满一年的当天成为参与者。
C.每位在紧接2016年9月2日之前是Cartika Medical,Inc.(“Cartika”)、血管解决方案公司(VSI)在紧接2017年4月1日之前、NeoTract,Inc.(“NeoTract”)在紧接2018年1月1日之前或Essential Medical,Inc.(“Essential Medical”)在紧接2019年1月1日之前是Cartika Medical,Inc.(“Cartika”)的在职员工,在其最近一段连续的Cartika、VSI、Neotral或Essential Medical服务期内,将获得全额积分。
第1.02ENROLMENT节。在行政上可行的情况下,计划管理人应尽快通知每一名有资格对计划进行选择性延期缴费的员工,并应解释计划参与者的权利、特权和义务。
A.符合第2.01节规定的资格条件的合格员工应通过向计划管理员提交书面选举(或遵守计划管理员可能实施的其他合理登记程序)成为参与者。符合计划管理人程序的选举应在计划管理人收到选举后第一个工资期的第一天或雇主指定的其他时间生效。选择应授权雇主扣留参与者一定比例的补偿金到其可选择的延期缴费帐户,并提供计划管理人合理要求的附加信息。计划管理人可制定其他规则和程序,规定处理递延缴款选举的时间和方式。
B.如果作为参保参与者的参与者没有选择对本计划进行选择性延期缴费或肯定地选择不对该计划进行选择性延期缴费,则该参保人应自动被视为已根据第3.02.C节选择对该计划进行选择性延期缴费,并应在自动选择的生效日期成为参与者。除非参保人另有选择,否则参保人应被视为已授权雇主扣留第3.02.C节规定的补偿百分比,并将其存入其可选择的延期缴费帐户。
第1.03节关于重新就业的规定。
A.在满足第2.01节规定的资格条件后但在成为参与者之前经历离职的合格员工应有资格参加该计划:
1.如在招致试工服务前重新受雇为合资格雇员,则犹如其雇用并无中断一样;或
2.自紧接其重新受雇为合资格雇员之日起薪资期的第一天起计(如该雇员曾遭中断服务)。
B.合格员工在成为参与者后经历了离职,在他被雇主重新雇用为合格员工之日起再次成为参与者。任何在满足资格条件之前经历离职的合格员工,在满足第2.01节的资格条件后,即可成为参与者。如果符合条件的员工在离职之日后重新受雇,则根据第3.02节的规定,该员工应被视为新的符合条件的员工。
第1.04节参与雇主之间的交流。作为合格雇员并将就业从一个雇主转移到另一个雇主的参与者应继续参加该计划。在雇主之间调动后,作为合格雇员的雇员应继续是合格雇员,就像该合格雇员已在计划年度内为该合格雇员调动到的雇主履行了所有服务一样。
第1.05TIME节参与--不包括员工。雇主的雇员成为合格雇员后,应根据第2.01节的规定成为本计划的参与者。不再是合格雇员的参与者,自其不再是合格雇员的工资期的最后一天起,不再有资格根据本计划缴纳或接受供款。
第1.06节更改学员的职业分类。参与者转到雇员类别,致使其不再符合合格雇员的定义,或被雇主准予休假或处于非在职状态,不应被视为经历过离职,也无权根据离职领取津贴;但合格兵役的参加者应被视为因符合资格而产生了离职,可以从其账户中领取津贴。当该参保人受雇于雇主但不是合格雇员,或处于无薪休假或非在职状态时,参保人和雇主均不得根据第3.14节的规定向本计划作出除展期缴费外的其他缴费。如果参与者后来受雇于雇主,转到有资格参加计划的某一类别的员工,在休假结束后立即返回工作岗位,或恢复到在职状态,则可根据所有适用的计划条款恢复对参与者账户的缴费。
第三条。
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1.01Indiidual Account.计划管理人应为每个参与者和前参与者设立一个账户,在信托基金中记入其贷方的金额。如果适用,每个账户应划分为单独的子账户,分别用于“选择性延期缴费”、“追赶缴费”、“罗斯选择性递延缴费”、“非安全港配套缴费”、“安全港配套缴费”、“额外配套缴费”和“利润分享缴费”。如果参与者作出了如下定义的“展期缴费”或“转移缴费”,或者如果雇主选择作出如下定义的“合格的非选择性缴费”或“合格的匹配缴费”,则应为这些缴费设立单独的子帐户。此外,如果参与者在1987年1月1日之前进行了“税后缴费”,则应为该参与者设立一个单独的子帐户,称为“税后缴费帐户”。此外,如果参与者在“没收中断服务”(见第4.02节定义)后重新加入本计划,则应为参与者的没收前中断服务帐户和没收后中断服务帐户保留一个单独的帐户,除非参与者在本计划下的整个帐户是100%不可没收的。应根据第10.14节的规定对参与者的账户进行拨款。计划管理人可以指示受托人以参与者的名义维持一个临时的独立投资账户,以防止根据第10.14节的规定扭曲收入、收益或损失分配。计划管理员应确保保存所有帐户分配和相关记录保存活动的记录。
第1.02节PARTICIPANT缴费。
A.选择性递延捐款。
1.供款限额。就任何计划年度而言,每位参加者可将该计划年度的薪酬金额拨入其账户,该金额须为不少于百分之一(1%)(2019年9月30日前不少于2%(2%))但不超过19,000美元(或美国国税局局长根据守则第402(G)(4)条规定的较大金额)或该计划年度薪酬的50%(50%)(可由委员会不时调整)的完整百分比(四舍五入)。这一数额应被称为参与者的“选择性递延缴费”。除偶尔出于善意的行政考虑外,选择性延期捐款不能在下列两者中较早者之前作出:(A)与捐款有关的服务表现;或(B)在没有选举的情况下,参与者目前可获得补偿的日期,但须受选择性延期捐款选举的制约。尽管本协议有任何其他规定,但不得从不符合第1.14节和规范第415节以及根据其发布的《财政部条例》规定的要求的任何补偿要素中提供选择性递延捐款。
2.选择性递延供款的款额。参与者对计划年度的补偿应减去:(A)参与者肯定地为该计划年度选择的任选延期缴款的数额;或(B)根据第3.02.C节的规定所作的任选延期缴款的数额。
B.追赶贡献。凡有资格根据本计划作出选择性递延供款,且在课税年度结束前已年满或将年满50岁的每名参与者,均有资格递延该计划年度的额外补偿金额(称为“追赶供款”),
该金额不得超过《守则》第414(V)节规定的美元金额(例如,2019年为6,000美元)。
C.自动选择递延缴费。
1.参保参与人如未根据本计划以肯定方式选择进行任选延期缴费,或根据该计划以肯定方式选择不提供任选延期缴款,则应在他成为参保参保人之日(但不迟于(A)在第3.02.C.4节所述通知之日之后开始的第二个工资期的支付日;和(B)通知发出后至少30天后的第一个支付期)在行政上可行的情况下,尽快开始按“合格百分比”(下文所述)向计划提供选择性延期缴款。受第3.02.A.1节规定的限制。根据《保险计划》和附录F的规定,此类参保人员将被视为已选择在他们成为参保人员的第一个计划年度的每个工资期的税前基础上推迟其计划下薪酬的3%(在此称为“合格百分比”),如果晚些时候,除非和直到他们通过向计划管理人提交书面选举(或遵守计划管理人可能实施的其他合理选举程序)做出肯定的选择,或者不再是符合资格的员工。已自动加入该计划且未以其他方式就其任选延期缴费百分比(包括选择不进行任选延期缴费)做出肯定选择的参保人的合格百分比,应在随后的每个计划年度增加1%,最高可达10%。计划年度的加薪将从计划年度4月的第一个薪资期开始生效。但第3.02.C.3节规定的除外。低于或达到上一句中描述的增加的合格百分比的程度, 相同的合格百分比将被扣作所有参保人的自动递延缴款,但须符合合格百分比。根据第三条作出的选择性延期缴款,以及根据第3.05.B节作出的安全港匹配缴款,旨在满足准则第401(K)(13)节和第401(M)(12)节及其下发布的《财政条例》和其他指导意见所指的合格自动缴款安排的要求。根据第三条作出的选择性递延缴款,也是为了满足准则第414(W)节和财务处条例及其下发布的其他指导意见所指的合格自动缴款安排的要求。尽管本协议另有规定,自动递延自愿缴费的补偿应具有第1.14节的含义,修改后的范围应为《财政条例》第1.401(K)-3(B)(2)节所指的避风港补偿。
2.第3.02.C.1节所述的自动递延自愿捐款。将减少或停止,以满足代码第401(A)(17)、402(G)和415节规定的限制,并满足艰苦条件分配后所需的任何暂停期限。
3.参保人在收到第3.02.C.4节所述的通知后,将有一段合理的时间。在代表他的计划自动进行任选延期供款之前,在下面对任选延期供款做出肯定选择(不进行任选递延供款或以除合格百分比以外的百分比进行选择性递延供款)
根据第3.02.C.节的规定;但是,在下列两种情况中较早的一种情况下:(A)在通知提供之日之后开始的第二个薪资期的支付日期;和(B)在通知提供后至少30天开始的第一个支付期,将开始代表所覆盖的参与人自动向计划缴纳选择性递延缴费。在被覆盖参与者就可选延期缴费做出这样的肯定选择后,代表被覆盖参与者对计划进行的自动可选延期缴费将在行政上可行的情况下尽快停止。
4.计划管理人应在计划年度开始前至少30天,但不超过90天,向每个参保参与人提供一份全面通知,说明参保参保人根据第3.02.C.节所述的合格自动缴费安排和合格自动缴款安排所享有的权利和义务,并以一般参保人能够理解的方式书写。如果符合条件的员工在计划年度开始前90天之后成为保险参与者,但由于该原因没有收到通知,则通知将在符合条件的员工成为保险参与者之前90天内发出,但不迟于包括该合格员工成为保险参与者日期在内的薪资期间的支付日期。《通知》将准确描述:
(A)在没有正面选举的情况下,将代表受保险参与人向该计划提供的自动递延自愿缴款数额;
(B)承保参与人有权选择不以其名义向《计划》提供选择性延期缴款,或选择不同数额的选择性延期缴款;
(C)在参保人没有投资指示的情况下,如何投资自动递延缴款;及
(D)参保参与者根据第3.04节自动提取选择性递延缴款的权利以及提取这类捐款的程序。
D.Roth选择性递延捐款。
1.一般适用范围。该计划将接受代表参与者提供的Roth选择性延期捐款。如第3.02.D.2节所述,参与者的ROTH选择性递延缴款应分配到一个单独的账户中。除非另有特别说明,就本计划下的所有目的而言,Roth选择性递延缴费应视为选择性递延缴费。
2.独立核算。ROTH选择性延期缴款的缴费和提款应贷记并借记为每个参与者保留的ROTH选择性延期缴费账户。该计划应保留每个参与者账户中ROTH选择性延期缴款的金额记录。损益和其他信用或费用必须在合理和一致的基础上分别分配到每个参与者的Roth选择性递延缴费账户和参与者在本计划下的其他账户。除Roth选择性递延捐款外,没有其他捐款,并适当
可归属收益将计入每个参与者的Roth可选递延缴费账户。
3.直接翻转。尽管有本计划第6.05节的规定,根据本计划从参与者的Roth可选延期缴费账户直接展期的分配只能在代码第402a(E)(1)节中描述的适用退休计划下的另一个Roth选择性递延缴费账户或代码第408A节中描述的Roth IRA中进行,并且只有在代码第402(C)节的规则允许的范围内。尽管有本计划第3.14节的规定,本计划只有在根据守则第402a(E)(1)节所述的适用退休计划从另一个Roth选择性递延供款账户直接展期供款,且仅在守则第402(C)节的规则允许的范围内,才应接受向参与者的Roth选择性递延供款账户的展期供款。根据本计划第5.03节的规定,在确定参与者在本计划下的既得账户是否超过1,000美元时,应考虑参与者ROTH选择性递延缴费账户中符合条件的展期分配。
4.纠正超额补偿延期和超额选择性延期。在超额薪酬延期和超额选择性延期的分配情况下,参与者可以指定超额金额由税前选择性延期缴款和Roth选择性延期缴款组成的程度,但仅限于该计划年度的此类缴费。如果参与者没有指定要分配哪些类型的可选延期缴款,则该计划将首先分配税前可选延期缴款。
第1.03节选择性延期缴款、补缴缴款和/或Roth选择性延期缴款的更改和暂停。参与者可在每个计划年度内的任何时间更改其账户的选择性递延缴费、补缴缴费和/或Roth选择性递延缴费的比率,在行政上可行的第一个工资单期间内生效,方法是按照计划管理人就作出此类选择的时间和方式制定的统一规则和程序通知此类比率的变动。此外,参与者可在任何时候选择暂停对其账户的所有缴费,并在行政上可行的第一个工资单期间停止参与者的选择性递延缴费、补缴缴费和/或Roth选择性递延缴费,方法是以计划管理人指定的任何方式提前通知。重新开始缴款的选举应在行政上可行开始递延扣缴的第一个薪资期有效。所有暂缓缴款、补缴款和/或延期缴款的暂停和重新开始,应按照计划管理人制定的统一规则和程序中规定的方式和时间进行,这些规则和程序可随时更改。
第1.04节包括自动递延的任选缴费。根据第3.02.C节的规定对计划进行自动选择性延期缴费的承保参与者可选择撤回此类选择性延期缴费(以及由此产生的收益)。退出选择必须在首次从参保人的补偿中扣留自动递延选择性缴款后90天内做出。根据本第3.04节的规定,撤资不需要配偶同意。参与者应按照计划管理人制定的统一规则和程序,根据本第3.04节进行选择。应参保人根据本条款第3.04节的要求从计划中分配的金额等于根据本计划通过
(A)在参保人提出退出请求后开始的第二个工资期的支付日期,以及(B)在参保人提出要求后至少30天内的第一个支付日期,加上截至分配之日的可归属收入。此外,根据第3.04节分配给参与者的金额可以减去一般适用于分配的任何费用;但是,任何此类费用不得高于现金分配的任何其他费用。此外,根据本第3.04节分配给参与者的任选延期缴款所作的任何匹配缴费均应被没收。可根据第3.04节进行分发,而无需考虑代码第401(A)(11)或417节所要求的任何通知或同意。
除非参保参保人另有选择,否则根据第3.04节提出的任何退款请求应被视为一种肯定选择,停止代表参保参保人对本计划进行选择性延期缴费,以下列较早的日期为准:(C)参保参保人撤回申请后开始的第二个工资期的支付日期,以及(D)参保参保人请求后至少30天的第一个支付日期。在适用的范围内,根据第3.04节分配给受保参与者的任选延期缴款不得计入守则第402(G)节所载的任选延期缴款的美元限额,也不得计入守则第401(K)(3)节所述的实际延期缴款百分比测试。
第1.05节匹配和符合条件的匹配出资。
A.非安全港--与捐款相匹配。对于被委员会指定为单独业务线并被委员会授权作出不同于第3.05.B节规定的匹配缴费的匹配缴费的任何雇主,或者在集体谈判协议的条款规定的匹配缴费不同于第3.05.B节规定的匹配缴费的范围内,雇主可向其雇用的每个合格参与者的账户中缴纳“非安全港匹配缴费”,数额由雇主不时酌情决定,但须经委员会批准。非安全港配对缴款的数额(与根据附录F.05重新分配的配对缴款没收部分相加时)不得超过:
1.由每个雇主选择的该参与者根据第3.02节所作的选择性延期供款的一个百分比,减去
2.根据第3.17节(匹配缴款--员工持股分配)分配给这些参与者账户的员工持股股票的公平市场价值。
任何一年的酌情非安全港匹配供款数额或供款率可由雇主酌情决定,并可在雇主或分部之间有所不同,但须经委员会批准,而如此供款的酌情款额须分配给该等雇主或分部的合资格参与者。然而,非安全港匹配缴款率不得随着参与者选择性延期缴款率的增加而增加。此外,对任何符合资格的高薪雇员所作的非安全港匹配供款,不论以任何可选择递延供款率计算,均不得高于以相同比率作出可选择递延供款的任何合资格非高薪雇员的供款。当代表不同雇主或部门为计划年度提供不同水平的非安全港匹配缴款时,计划管理人应书面通知受托人可分配给每一组的缴款数额,以便分配给每一组中受雇的合格参与者。每个计划年度的每个级别的非安全港匹配贡献也必须满足规范第401(A)(4)节的要求。
B.安全港提供相应的捐款。除非雇主被委员会指定为单独的行业,并被委员会授权作出不同的等额缴费,或在集体谈判协议条款未要求的范围内,雇主将向其雇用的每个参与者的账户缴纳安全港等额缴款,数额相当于参与者选择性延期缴款的100%,最高可达参与者补偿的5%。根据第3.05.B节作出的安全港配对供款旨在满足《守则》第401(K)(13)(D)节的配对供款要求,使该计划成为合格的自动供款安排。
尽管第3.05.B节有任何相反的规定,雇主保留在任何时候减少或暂停未来的安全港配套缴费的权利,前提是暂停缴费的实施程序与财政部的规定一致。
C.额外的匹配缴款。经委员会事先批准,雇主可在任何计划年度选择在
除第3.05.A.节或第3.05.B.节所述的缴费外,依照第3.05.C.节作出的等额缴费称为“额外等额缴费”。除了本计划下对等额缴费的任何其他限制外,根据第3.05.B节进行安全港等额缴费的雇主不得根据第3.05.C节作出可能导致本计划无法满足第401(M)(12)节要求的额外等额缴费。根据适用的财政部规定,由雇主酌情为参与者支付的等额缴费的限额为总计不超过参与者补偿的4%的金额。只有在法律要求满足守则第401(M)(12)节关于安全港的要求的范围内,才能遵守这一限制。
D.除上下文另有说明外,非安全港匹配缴款、安全港匹配缴款和附加匹配缴款在本计划中应统称为“匹配缴款”。
E.符合条件的匹配捐款。在实际递延百分比测试和实际供款百分比测试适用于雇主的范围内,如果雇主选择这样做,雇主也可以向该计划支付“合格匹配供款”的匹配供款。合格的匹配缴款应指在任何时候都不可没收的匹配缴款,并且在向本计划支付时应遵守《守则》第401(K)节的分配要求。受这些规则约束的额外缴费可以由雇主作出,或者现有的所有匹配缴款中的一部分可以被指定为完全既得并受分配限制,以满足这些规则。此外,不同雇主或其所属部门的选择是否作出任何符合资格的等额供款,亦可能有所不同。
只有在符合条件的匹配缴费是符合《财务条例》1.401(M)-2(A)(5)(2)节规定的计划年度实际缴费百分比测试中不排除计入的匹配缴费时,雇主才可以作出在实际递延百分比测试中考虑的合格匹配缴费。此外,在实际递延百分比检验中,只要是为了满足任何其他实际递延百分比检验、任何实际缴款百分比检验或财务条例1.401(K)-3、1.401(M)-3或1.401(K)-4条的要求,就不能考虑合格的匹配缴款。
F.关于等额缴款的附加规定。
1.在任何情况下,如另一雇主因其纯利不足以容许其作出该等供款而不能作出供款,则雇主可代表该另一雇主作出等额供款。此外,雇主应为每个计划年度提供足够的金额,以清偿该计划年度内所有员工持股计划贷款到期的所有债务。雇主应指定将用于缴费的职工持股计划贷款,受托人应将该缴款用于如此指定的职工持股计划贷款。
2.除没收、获释放的员工持股计划股份及偶尔的真正行政考虑外,雇主的供款如在可选的递延供款选择作出之前或在可选递延供款所关乎的服务的提供之前供款,则不是因可选递延供款而作出的等额供款
延期缴款(或如果更早的话,受选择性延期缴款选择制约的现金目前将可用时)。
3.雇主不得为任何参与者向信托基金提供超过附录F所述参与者“最高允许额”的等额捐款。
1.06Matching缴款分配和利益的应计。只有在适用的薪资期内缴纳了任选延期缴款(如果适用的话,还有补缴缴款)的参加者才有资格分享第3.05节规定的相应缴款的分配。应在每个工资期结束后、但不迟于该工资期结束后的下一个月末,在切实可行的范围内尽快向《计划》支付这种相应的缴款(以及随后用于减少这类缴款的没收)。在所有情况下,配对缴款的分配应基于为此类缴款确定的数额或费率相对于匹配的任选递延缴款(和追补缴款,如适用)。但是,对于“超额延期补偿”,不应作出相应的贡献。
根据本计划第4.01节的规定,相应的捐款将不可没收。在任何情况下,在达到正常退休年龄、仍在工作时死亡或残疾、完全或部分终止计划或完全停止雇主缴费时,配对缴款应完全归属且不可没收。除超额缴款外,应按照本计划第4.03节的规定没收等额缴款。
参加者在履行合格兵役期间死亡,应被视为在其死亡前立即恢复受雇于雇主,然后因其死亡而经历离职。参加者在履行合格兵役时致残,并因残疾而未重返雇主的在职就业,应被视为在紧接致残之前重新受雇于雇主,然后因其残疾而经历离职。
第1.07节PROFIT分担缴费。对于每个计划年度,每个雇主可以根据盈利能力或其他相关因素酌情确定信托金额。根据本第3.07条作出的任何贡献均称为“利润分享贡献”。雇主可酌情决定在任何一年的供款数额在各雇主之间有所不同,而如此供款的酌情数额只可分配给受雇于供款所属雇主的合资格参与者。此外,雇主缴纳的金额可因雇主内部不同部门的不同而有所不同,只要这种变化不违反《守则》第401(A)(4)和410(B)节的要求。当雇主选择代表其合格参与者在计划年度进行利润分享缴费时,则在缴费生效日期之前,该雇主应将缴费金额和分配给该雇主雇用的合格参与者的任何额外要求通知计划管理人。雇主不得在任何课税年度向信托基金作出利润分享供款,只要供款超过守则第404节的最高扣减限额或未能符合守则第401(A)(4)或410(B)节的要求。所有利润分享供款都以其在《守则》下的扣除额为条件,如果被确定为不可扣减,应退还给适用的雇主,如第3.15节所规定的。
第1.08节PROFIT分担缴费分配和利益的累算。
A.分配方式。根据附录F和第4.04节要求的任何恢复分配,计划管理员应分配并贷记满足第3.08.B.a节条件的每个参与者的帐户
根据第3.07节为计划年度作出的利润分享贡献(如有)的百分比,可按参与者在该计划年度的总薪酬与所有此类参与者在该计划年度的总薪酬之和的比例分配给适用雇主的参与者。
B.利益的应计。计划管理人应根据计划年度确定参与者福利的应计金额。虽然可以在其他时间缴款(因此在其他时间记入账户),但参与者在利润分享缴款所涉计划年度结束时的状况将决定其有权分享该利润分享缴款的分配,无论何时记入其账户。根据第11.01节的规定,计划管理人在将任何利润分享缴款分配到参与者的账户时,应仅考虑在员工作为参与者的计划年度期间支付给员工的补偿。但是,除非附录中另有规定,否则计划管理人不得将计划年度利润分享贡献的任何部分分配到任何参与者的账户中,如果该参与者在该计划年度的最后一天没有受雇于适用的雇主。
尽管有任何其他相反的规定,如果分红分摊额超过参与者根据附录F第F.07节规定的“最高允许金额”,则分红分摊额不得分配到参与者的账户。作出贡献的计划年度的计划。此外,如果在任何给定的计划年度内,该计划未能满足守则第410(B)(1)节的要求,则在该计划年度,对于服务小时数次高的参与者,应不计入获得利润分享缴费分配的任何服务时数要求,并逐一继续每个参与者,直至该计划满足守则第410(B)(1)节的要求。如果在取消所有参与者的任何服务时间分配要求后,该计划仍不能满足规范第410(B)(1)节的要求,则对于在该计划年度最后一次与雇主发生离职的参与者,应取消计划年度分配要求的最后一天(如果有的话),并逐一继续每个参与者,直到该计划满足规范第410(B)(1)节的要求。
参加者在履行合格兵役期间死亡的,应被视为在其死亡前立即恢复受雇于雇主,然后因其死亡而经历离职。参加者在履行合格兵役时致残,并因残疾而未重返雇主的在职就业,应被视为在紧接致残之前重新受雇于雇主,然后因其残疾而经历离职。
第1.09AFTER节--缴税。不得允许参与者对该计划进行税后缴费。
第1.10QUALIFIEE非选任投稿。
A.目的。如果超过附录F第F.01节对递延缴费的限制或附录F第F.04节对匹配缴费的限制,雇主可代表(I)非高薪雇员的所有参与者,或(Ii)非高薪雇员所需的非高薪雇员数目,向参与者在本计划下的合格非选择性供款账户支付“合格非选择性供款”,以满足实际递延百分比测试、实际供款百分比测试或两者,或
规范第410(B)节的覆盖要求。就本条第三条而言,合格的非选择性缴款是指雇主作出并分配到参与者账户的缴费(配对缴费、利润分享缴费或合格配对缴费除外),参与者在从计划分配之前不得选择以现金形式收取;缴费时不得没收;只能根据适用于选择性递延缴费和合格配对缴款的分配规定进行分配。
B.限制。
1.在计划年度的实际递延百分比测试或实际供款百分比测试中,如果符合条件的非可选供款超过非高薪雇员补偿的乘积,并且超过(I)5%(如果有条件的非可选供款是与参与雇主根据《戴维斯-培根法》支付普遍工资的义务有关的话,则最高可达10%)的乘积,则在计划年度的实际延期百分比测试或实际供款百分比测试中,不能考虑代表非高薪雇员所作的合格非选择性供款。1494)、《公法》71-798、1965年《服务合同法》(第79条1965年)、公法89-286或类似立法);或(2)该计划的“代表缴款率”的2倍。
2.就实际递延百分率测试而言,如为符合任何其他实际递延百分率测试、任何实际供款百分比测试或库务规例1.401(K)-3、1.401(M)-3或1.401(K)-4条的规定而将符合资格的非选择性供款计算在内,则不能将该等供款计算在内。同样,如果本计划根据《财政条例》1.401(K)-2(C)节从当前计划年度测试方法切换到上一计划年度测试方法,则下一计划年度的上一计划年度测试方法可能不考虑在当前计划年度测试方法下考虑的合格非可选贡献。
3.就实际供款百分率测试而言,如为符合任何其他实际供款百分率测试、任何实际递延百分比测试或库务规例1.401(K)-3、1.401(M)-3或1.401(K)-4条的规定而将合资格的非选择性供款计算在内,则不能将该等供款计算在内。同样,如果本计划根据《财务条例》1.401(M)-2(C)(1)节从当前计划年度测试方法切换到上一计划年度测试方法,则在下一计划年度的上一计划年度测试方法下考虑的符合条件的非可选贡献可能不会被计入下一计划年度的前一计划年度测试方法中。
C.分配。合格的非选择性缴款应(I)按照雇主缴费的计划年度每个参加者的报酬占所有非高额报酬参加者总报酬的相同比例,或(Ii)由雇主确定的固定美元数额,分配到参加者的账户。只能向一个或多个雇主或司内的合格参加者或署长确定的所有合格参加者提供合格的非任选捐款。
D.定义。
1.“代表供款率”是以下两项中较大的一项:(I)由计划年度所有合资格非高薪雇员的一半组成的合资格非高薪雇员中任何合资格非高薪雇员的最低适用供款率,或(Ii)计划年度所有合资格非高薪雇员中在计划年度最后一天受雇于参与雇主的任何合资格非高薪雇员的最低适用供款率。
(A)根据《财务条例》1.401(K)-2(A)(6)节(包括为《财务条例》1.401(K)-2(A)(6)(Iv)(B)条的目的而确定的代表供款率)进行的实际递延百分比测试(包括确定代表供款率)中考虑的任何合格非自选供款不得在实际供款百分比测试(包括确定代表供款率)中考虑。
(B)根据《财务条例》1.401(M)-2(A)(6)条进行的实际供款百分比测试(包括为《财务条例》1.401(M)-2(A)(6)(V)(B)条的目的而确定的代表供款率)中考虑的任何合格非选择性供款,不得在实际延期百分比测试(包括确定代表供款率)中考虑。
2.合资格非高薪雇员的“适用供款率”为:
(A)实际延期百分率测试。为对符合条件的非高薪员工进行计划年度的实际递延百分比测试而考虑的合格匹配缴款和为符合条件的非高薪员工在计划年度所作的合格非可选缴费之和除以计划年度非高薪员工的薪酬。
(B)实际供款百分率测试。在对非高薪员工进行计划年度的实际缴款百分比测试时考虑的匹配缴款和为符合条件的非高薪员工在计划年度所作的合格非可选缴款的总和除以计划年度非高薪员工的薪酬。
第1.11节缴款时间。雇主可以在每个计划年度以现金或员工持股计划的一次或多次无息分期付款方式供款。雇主必须根据第3.02节的规定,以现金形式对参与者肯定地选择推迟或代表参与者自动推迟的缴费作出贡献,只要这些金额可以合理地从雇主的一般资产中分离出来,但在任何情况下,不得迟于从参与者的薪酬中扣留此类金额的日历月结束后15个工作日,或根据ERISA和《守则》第401(K)节的规定可能允许的较晚时间。雇主必须根据守则第404(A)(6)节的规定,在申报其缴款扣除的课税年度的规定时间内(包括延期),向受托人支付其缴款的余额。
第1.12节雇主供款的支付形式。
A.总体而言。根据本计划作出的配股、合格配股、合格非选择性供款和利润分享供款应以员工持股股票、现金或两者同时作出;但用于满足员工持股贷款的供款不应以员工持股股票作出。所贡献的每股股份的价值应为紧接员工持股计划股票被贡献给该计划的日期前最后一个交易日该股票在纽约证券交易所的每股收盘价。
B.捐款的分配。根据第5.08节购买的员工持股应以信托形式持有,当按照第3.16节分配时,应一直如此分配到参与者的账户,直到按照第V条分配或根据计划和信托以其他方式处置为止。
第1.13节没收财产的分配。在符合本计划第4.04节要求的任何恢复分配的前提下,计划管理人应分配和使用根据本计划没收的参与者福利金额,以支付计划费用,并减少相应的缴费和/或利润分享缴费。此类没收(如有)应用于减少参与者在发生导致没收的离职时为其工作的雇主的缴费。计划管理人应继续在其帐户中持有因失业而产生的福利中的未分配、非既得性部分,仅为其利益,直到在本计划第4.03节规定的时间发生没收为止。
第1.14ROLLOVER和转移捐款。受托管理人有权接受并持有代表参与人转让的信托基金资产(“转让捐款”),条件是这种转让符合计划管理人制定的任何程序或其他要求。受托人还应接受并持有信托基金资产,作为信托基金资产的一部分,该资产与根据本条例第13.06条与本计划合并或并入本计划的另一计划有关,并经计划管理人批准。此外,受托人还应根据计划管理人制定的程序和规则接受参与者直接或代表参与者提供的“展期”金额,这些程序和规则涉及根据本合同第13.06条从另一项计划分配给参与者或代表参与者进行的分配。该计划应接受来自所有允许来源的此类资产,包括合格计划、雇员年金、年金合同、个人退休账户、个人退休年金或符合条件的政府递延补偿计划,包括来自这些来源的任何税后缴费。根据计划管理人的批准,展期金额还可包括根据规范第401(A)条或403(A)节符合条件的另一计划的任何未偿还参与者贷款,只要此类其他合格计划允许实物展期贷款。如此转给信托基金的所有款项应存放在单独的子账户中,并应称为“展期缴款”。
展期缴款必须符合计划管理人制定的规则和程序,包括旨在向计划管理人保证如此转移的资金符合《守则》规定的展期缴款的规则。符合资格的雇员在满足计划的资格条件之前,可以与参与者相同的程度和方式向信托基金进行展期供款和转移供款。如果符合资格的员工在满足计划的资格条件之前对信托基金进行了展期缴费或转移缴费,则计划管理人和受托人必须将符合条件的员工视为计划的所有目的的参与者,但符合资格的员工在实际成为计划的参与者之前,不是用于进行选择性延期缴费、补缴或Roth选择性延期缴费或接受匹配缴费、利润分享缴费、合格匹配缴费、合格非选择性缴费或参与者没收的参与者。如果合资格雇员在成为参与者之前有一份离职合同,参与者的展期供款账户和转移账户将被分配给他,就像它是雇主供款账户一样。
在任何资产从Keogh计划转存或转移到本计划的情况下,计划管理员应维护记录,使计划管理员能够识别转期帐户的哪一部分由Keogh计划金额(及其收益)组成。
第1.15节捐款的退还。对该计划的所有缴款都以其在《守则》下的扣除额为条件。在雇主提出书面要求时,受托人应向雇主退还雇主因事实错误而作出的供款金额,或根据守则第404条不允许扣除的雇主供款金额。受托人不得在超过一年后退还雇主在本规定下的供款的任何部分:
A.雇主是因事实错误而作出供款的;或
B.不扣除作为扣除的贡献,然后,仅限于不允许的程度。
受托人不得就可归因于供款的任何收入增加根据第3.15节可退还的雇主供款的金额,但受托人应减少可退还的可归因于雇主供款的任何损失的金额。受托人可以要求雇主提供受托人认为必要的任何证据,以使受托人能够确认雇主要求退还的金额根据雇员补偿标准是适当的。
第1.16节发放员工持股计划股票以供分配。根据第3.16.A.1节计算,自每个日历季度结束的每个估值日起,按照3.16.A.1节计算,在每个日历季度结束时,在未分配股票账户中持有的一定数量的员工持股股票,用于偿还部分员工持股贷款。或第3.16.B节,应按照第3.17节的规定在参与者的账户之间进行分配。
A.如果:
1.员工持股计划贷款用于支付本金和利息的累计利率在任何时候都不低于10年内每年支付这类金额的速度;以及
2.只有在根据标准贷款摊销表被确定为利息的情况下,任何付款中包含的利息才被忽略(在确定该付款构成本金的部分时),则从未分配股票账户中释放的股份数量与当时在未分配股票账户中的可归因于员工持股计划贷款的股票数量的比率应与(A)截至该估值日期的日历季度就员工持股计划贷款所支付的本金与(B)(A)所述季度本金支付的比率相同。加上偿还员工持股计划贷款所需的(或根据该日历季度末的有效利率预计需要支付的)剩余本金总额。如果员工持股贷款不符合前一句的要求,或者在任何时候,由于续签、延期或再融资,员工持股贷款的到期期限、续期期限、延期期限和新的员工持股贷款期限的总和超过10年,则释放的股份数量应按照第3.16.B节的规定确定。
B.除非第3.16.A.1节。适用,从未分配股票账户中释放的股份数量与当时在未分配股票账户中(在释放之前)可归因于员工持股计划贷款的股票数量的比率应与(1)在
截至该估值日期的日历季度的员工持股贷款与(2)第(1)项所述的季度付款,加上为满足员工持股计划贷款所需(或根据该日历结束时的有效利率预计需要支付的)剩余本金和利息总额有关。
C.就本节而言,每笔员工持股贷款、与此相关购买的员工持股股票,以及该等员工持股股票的任何股息,均应单独考虑。
在发放员工持股计划贷款时,员工持股计划贷款的利率和用员工持股计划贷款收益购买的员工持股计划股票的价格不应导致计划资产可能被耗尽。
E.根据员工持股计划贷款有权获得付款的任何人不得享有本计划资产的任何权利,但下列权利除外:
1.为员工持股贷款提供的抵押品;
2.根据该计划为履行员工持股贷款义务而作出的供款(员工持股股票以外的供款);以及
3.可归因于这种抵押品的收益和这种贡献的投资。
F.在计划年度内,本计划就员工持股计划贷款支付的金额不得超过该年度或该年度之前收到的此类缴款和收入减去前几年的此类付款的总和。此外,在偿还员工持股计划贷款之前,此类缴款和收入必须在计划的账簿中单独核算。
第1.17节配股--员工持股计划股票分配。自每个雇主确定的日期起,总金额为:
A.根据第3.16节确定的截至该估值日的日历季度,从未分配股票账户中释放的员工持股;
B.未指定用于员工持股计划贷款和之前未分配的当前计划年度的任何匹配缴款及其任何收益、收益或亏损,应在符合条件的参与者的账户中分配,金额不得超过根据第3.02条作出的选择性延期缴费的百分比。
第1.18节超额等额供款的分配。如果根据第3.16节从未分配股票账户中释放的员工持股股票的公平市场价值超过计划年度适用的匹配贡献,则计划管理人应酌情分配超出部分:
A.按照第3.17节的规定按比例分配到所有有资格获得匹配供款的员工的账户中的奖金匹配供款,但受第3.05.C节规定的额外匹配供款的限制;或
B.按照第3.07节的规定,按照第3.05节规定的方式,为符合条件的匹配缴款,将利润分享缴费分配到所选类别员工的账户中。
第1.19节UNALLOCATED ESOP股票账户。计划管理员应维护或安排维护未分配库存帐户。无论员工持股是否被质押为抵押品,计划持有的赊购的员工持股应在未分配的股票账户中分开,直到相应的员工持股贷款的付款允许根据第3.16、3.17和3.18节的规定将员工持股释放和分配到参与者账户为止。本公司以员工持股股票额外股份的形式支付的与该等独立员工持股股票有关的任何股息,也应在未分配股票账户中分开处理,并在此后以与基础员工持股隔离股票相同的方式处理。
在员工持股计划贷款违约的情况下,为偿还员工持股计划贷款而转移的计划资产的价值不得超过违约金额。此外,如果员工持股计划贷款的贷款人是不符合资格的人,则转让的资产不能超过员工持股计划贷款的付款时间表。
第1.20节减少捐款。除附录F规定的削减和重新定性外,在委员会认为有必要这样做以满足《守则》和《财务条例》规定的要求的任何计划年度,委员会可进一步减少对参与者账户的选择性递延缴款数额,或退还以前缴交的这类款项。
第四条。
服务终止;参与者归属
1.01VESTING节。
A.归于一般情况。
1.参加者在其选择性递延供款户口、追赶供款户口、Roth选择性递延供款户口、税后供款户口、展期供款户口、转移户口、合资格配对供款户口及合资格非选择性供款户口(如有)的权益,以及就其户口中投资于员工持股计划股票基金的部分(如有)所支付的股息,在任何时候均应完全归属及不得没收。
2.除本计划或本计划附件另有规定外,参与者在其非安全港配套缴费账户、额外配套缴费账户和利润分享缴费账户中的权益应按照以下时间表归属:
既得服务年限百分比
Less than three (3) 0%
Three (3) or more 100%
3.参与者在其安全港等额供款账户内的权益,须按照以下附表归属:
既得服务年限百分比
Less than two (2) 0%
Two (2) or more 100%
4.尽管如上所述,关于在2009年1月1日之前向《计划》作出的等额缴费,特别归属规定适用于《先前计划重述》中所述的某些雇主的参与者。
5.除上述规定外,如参与者在受雇于雇主时已达其正常退休日期、死亡或伤残,则该参与者在其非安全港配对供款账户、安全港配对供款账户、额外配对供款账户及利润分享供款账户的权益须全数归属。
7.参加者在履行合格兵役期间死亡,应被视为在紧接其死亡前恢复受雇于雇主,然后因其死亡而经历离职。参加者在履行合格兵役时致残,并因残疾而未重返雇主的在职就业,应被视为在紧接致残之前重新受雇于雇主,然后因其残疾而经历离职。
8.委员会或其代表有权加速授予参与者,但根据1934年《证券交易法》颁布的规则16a-1所界定的第16节官员的参与者除外,只要这种加速符合守则第401(A)(4)节及其下的《财政部条例》的要求。此外,在董事会或其代表批准的资产剥离协议规定加快某些参与者的资产剥离的范围内,该计划应被视为根据该资产剥离协议中有关此类参与者的条款进行了修订。
B.授予-关于Essential Medical,Inc.的特别规则。在紧接2019年1月1日之前是Essential Medical在职员工的每个人,在本计划下根据其最近连续服务于Essential Medical的服务期间的目的,应获得全额积分。
第1.02节不包括服务年限-归属。在确定第4.01节规定的服务年限时,本计划应考虑员工完成的所有服务年限,但参与者首次被取消服务后的任何一年的服务年限除外。当参与者在服务中连续发生五次中断时,将被处以罚没中断服务。这一不包括失职后服务年限的例外仅适用于确定参与者的非安全港匹配缴费账户、安全港匹配缴费账户、额外匹配缴费账户和利润分享缴费账户在没收违规服务之前为其利益应计的不可没收百分比。
选择性递延缴费应考虑到守则第411(A)节的目的,但在将守则第411(A)(2)节应用于其他缴费或福利时,不考虑选择性递延缴费。
出现第1.03FORFEITURE节。参与者应根据本计划没收其非安全港配对缴款账户、安全港配对缴款账户、额外配对缴款账户和/或利润分享缴款账户的非既得部分:
A.在参赛者首次发生罚没中断服务后,在行政上可行的情况下尽快采取行动;或
B.如果早于上述A.,并且如果适用,在参与者收到(或被视为收到)第4.06节所定义的“现金分配”之日起,在行政上可行的情况下尽快按照第4.06节的规定,从其非安全港匹配贡献帐户、安全港匹配贡献帐户、额外匹配贡献帐户和/或利润分享贡献帐户(如果有)中获得不可没收的百分比。
计划管理人应根据本第4.03节的规定,仅参照第4.01节的授权表或根据本章附录的规定,确定参与者的非安全港匹配贡献帐户、安全港匹配贡献帐户、附加匹配贡献帐户和/或利润分享贡献帐户没收的百分比(如果适用)。除第4.03节明确规定外,参与者不得因任何其他原因或原因没收其非安全港配对贡献账户、安全港配对贡献账户、额外配对贡献账户和/或利润分享贡献账户的任何部分。如果参与者账户的一部分被没收,ESOP股票必须在其他资产之后才被没收。
第1.04节恢复没收的账户部分。如果参与者帐户的未归属部分根据第4.03节被没收,并且参与者在发生丧失服务中断之前重新受雇为员工,则该计划
管理人应恢复其账户中可归因于非安全港匹配缴款、安全港匹配缴款、额外匹配缴款和/或利润分享缴款的部分,该部分被没收的金额与发生没收的会计日账户中该部分的美元金额相同,不对该会计日之后发生的任何收益或损失进行调整。计划管理人应在计划年度会计日期恢复参与者的帐户,该计划年度会计日期与员工重新就业同时或紧随其后。为了恢复参与者的帐户,计划管理员应在必要的范围内分配给参与者的帐户:
A.首先,计划管理人将根据第3.13条分配的参与者没收的金额(如果有);以及
B.第二,计划年度的利润分享贡献和/或匹配贡献(如果有),按照酌情计算公式计算的程度。
在特定计划年度可用于恢复的金额不足以使计划管理员进行所需恢复的情况下,雇主应在不考虑第3.06和3.08节的任何要求或条件的情况下,提供使计划管理员能够进行所需恢复所需的额外金额。如果对于特定的计划年度,计划管理员必须恢复一个以上再就业参与者的账户,则计划管理员应按照参与者在该计划年度的恢复金额与所有再就业参与者在该计划年度的恢复金额的相同比例向每个此类参与者的帐户进行恢复分配。计划管理员在应用附录F中所述的分配限制时,不应考虑本第4.04节下的分配。
尽管有上述规定,本第4.04节的规定不适用于恢复在重新雇用时不可能恢复而被没收的任何金额。
第1.05节参与雇主之间的交流。就归属而言,如雇员在不同归属时间表的雇主之间调任,则该雇员的不可没收百分率须按照适用于该雇员最初开始受雇的雇主的归属时间表厘定。尽管有上述规定,如雇员转任至的雇主的转归时间表在各方面均较雇员在其原雇主的转归时间表更有利,则该雇员的不可没收百分率须按照其后雇主的转归时间表厘定。如果根据雇员的服务年限,归属时间表可能更有利,并且该雇员在调任时已为雇主服务了三年或三年以上,则该雇员可根据第13.03节规定的程序在其前雇主和现任雇主的归属时间表之间进行选择。
第1.06CASH节--分配给部分既得参与者。根据第五条的规定,如果部分既得参与者在发生罚没闯入服务之前收到现金分配,现金分配将导致参与者账户余额中来自雇主缴费的非既得部分在行政上可行的情况下被没收。部分既得利益参与者是指根据第4.01节确定的不可没收百分比低于100%的参与者。“现金分配”是参与者全部不可没收账户余额的一次性分配。
“视为”现金分配规则适用于0%既得参与者。0%既得参与者是指其账户余额在离职时完全被没收的参与者。如果参与者的帐户无权获得其离职计划年度的雇主缴费分配或参与者没收,计划管理员将应用视为现金分配规则,就像0%既得参与者在参与者离职之日收到现金分配一样。如果参与者的帐户有权获得雇主缴费的分配或参与者在其拥有免税额的计划年度的没收
计划管理员将在离职后的第一个计划年度的第一天应用“视为现金支出分配”规则,就像0%的既得利益参与者在第一个计划年度开始时收到现金支出分配一样。为了应用第4.04节的恢复条款,计划管理人应将0%的既得利益参与者视为在其重新受雇于雇主的第一天偿还其现金分配。
第五条
支付利益的时间和方式
第1.01节说明在正常退休日期或之后离职时的情况。在第5.03和5.10节的规限下,参与者在正常退休日期或之后离职(死亡以外的任何原因)时,应有权在参与者离职后或参与者根据计划管理人制定的程序提出分配申请之日(以较晚的时间为准),在行政上可行的情况下尽快按照本条款第五条的规定向其账户支付款项。支付方式应与本计划第5.03节和第5.10节中规定的就业分配的其他部分相同。如果参与者没有提出福利索赔,在任何情况下,付款都应不晚于第5.10节所要求的时间。参与者在其正常退休日期后仍受雇于雇主的,应继续参加雇主的供款(如有)。
第1.02节在正常退休日期前解除雇佣关系。当参与者在其正常退休日期前离职(死亡以外的任何原因)时,应开始向参与者支付本计划第5.02和5.03节规定的不可没收账户余额的价值。
在下列情况下,参与者必须书面同意分配(包括分配的形式):(1)参与者在分配开始之日的不可没收账户余额超过5,000美元,以及(2)计划管理人指示受托人在其正常退休日期或其达到62岁较晚的日期之前向参与者进行分配。在2019年9月30日之前,如果参与者在分发开始之日的不可没收账户余额超过5,000美元,则参与者的配偶必须书面同意分发。
参与者及其配偶(如适用)的同意应在年金开始之日止的180天内以书面形式取得。“年金开始日期”是作为年金或以任何其他形式支付数额的第一个期间的第一天。计划管理员应通知参与者及其配偶(如果适用)有权推迟分配,直至参与者的不可没收帐户余额不再可立即分配为止。此类通知应包括对物质特征的一般描述,以及对计划下可选福利形式(如果有)的相对价值的解释,其方式应满足法规第411(A)(11)节及其适用的财政条例的通知要求(包括对未能延迟收到分配的后果的描述)。此外,这种通知应在分发日期前不少于30天但不超过180天发出。但是,如果计划管理人明确通知参与者在收到通知后至少有30天的时间来考虑是否选择分配,并且参与者和参与者的配偶在收到通知后肯定地选择分配,则分配可以在通知提供后30天内开始。如果需要分配以满足规范第401(A)(9)或415条的要求,则不需要征得参与者或参与者配偶的同意。如果账户余额的任何部分可以在参与者达到正常退休年龄或62岁的较晚者之前分配给参与者(或尚存配偶),或者如果参与者没有去世,则账户余额可以立即分配。
第1.03TIME节账户余额分配。参与者离职后,除死亡外,在符合第5.02节规定的同意要求的情况下,参与者的不可没收账户余额应分配如下:
A.如果参与者在分配开始之日的不可没收账户余额为1,000美元或更少,并且参与者不选择这样做
以直接转存至参与者指定的合资格退休计划的形式支付的帐户,受托人应在参与者离职后,在行政上可行的情况下尽快以一次性现金分配的形式将该不可没收的帐户余额支付给参与者。为确定是否可以支付这种款项,账户的价值应通过计入账户中可归因于展期缴款的部分来确定。如果参与者在其账户中没有不可没收的权益,则应被视为已收到对其整个既得账户的分配。
B.如果参与者在分配开始之日的不可没收账户余额大于1,000美元,不超过5,000美元,并且参与者没有肯定地选择将不可没收账户余额直接支付给他或参与者指定的合格退休计划,则其不可没收账户余额应作为直接展期分配支付给根据委员会和个人退休计划提供者之间的书面协议为参与者建立的个人退休计划或账户(“IRA”),该个人退休计划或账户符合守则第401(A)(31)节及其下的财务条例的要求,在参与者拒绝就业后,在行政上可行的情况下尽快支付。为此目的,委员会可签署必要的文件,利用雇主记录中该参与者最近的邮寄地址,代表该参与者建立个人退休帐户。为确定是否可以支付这种款项,应通过计入账户中可归因于展期缴款的部分来确定该账户的价值。此外,如果参与者具有ROTH帐户,则将上述1,000美元自动转存阈值单独应用于该参与者的ROTH帐户,并且不考虑该参与者的ROTH帐户以确定该参与者的其他帐户的金额是否超过1,000美元自动转存阈值。计划管理人应建立和维护程序,向本节适用的每个参与者通报个人退休帐户的性质和运作、参与者对个人退休帐户的投资、与个人退休帐户运作相关的费用和开支,以及代表参与者建立个人退休帐户的书面协议的条款。
C.如果参与者在分配开始之日的不可没收账户余额超过5,000美元,受托人应在参与者根据计划管理员建立的程序提出福利申请后,在管理上可行的情况下尽快向参与者支付不可没收账户余额,该程序可能会不时修订,并在适用的范围内同意按照第5.02条进行分配。除非参与者被告知其推迟收到分发的权利,否则同意此类分发无效。
如果参保人没有按照计划管理人建立的程序提交福利申请(该程序可能会不时修改),并同意根据第5.02节分配,在适用的范围内,参保人的账户应以信托形式持有,直到(1)参保人根据计划管理人制定的程序提出福利申请之日起在行政上可行的尽快日期,或(2)参保人要求的开始日期,如第5.10节所定义的。届时,参保人的不可没收账户余额应按照本条款第五款的规定支付;但如果参保人在离职后但在开始收到其计划账户之前死亡,计划管理人应在收到死亡通知后,指示受托人开始按照第5.03和5.10节的规定向受益人支付参保人的不可没收账户。
经历过离职并选择延迟收到其账户分配的参与者,可选择在他正确完成适当的分配选举表格或程序后,在行政上切实可行的情况下尽快获得其不可没收帐户余额的分配。如果没有做出这样的选择,参与者的不可没收账户余额将按照第5.10节的规定支付。受托人应被授权收取合理的费用来维持经历过离职的参与者的不可没收账户余额。
第1.04节死亡后的遗嘱。参赛者死亡后,参赛者的不可没收账户余额应按照守则第401(A)(9)节的规定支付,包括根据守则第5.10节、第5.10节和第5.04节发布的财务条例。
A.生前开始的分配。如果参与者的死亡发生在参与者的不可没收账户余额开始支付之后,计划管理人应至少与参与者死亡前使用的分配方法一样快地完成剩余账户余额的支付。
B.员工死亡后开始的分配。如果参与者的死亡发生在其账户分配开始之前,参与者的全部不可没收账户余额应按照第5.08节的规定和参与者在死亡前选择的付款方式分配给参与者的受益人。参与者未选择付款方式的,受益人应选择付款方式。
尽管有上述规定,除本合同附录另有规定外,参与者的不可没收账户余额应在收到参与者死亡通知后,在管理上可行的情况下尽快一次性分配给参与者的受益人。然而,在2019年9月30日之前,如果参与者在分配时的不可没收账户余额超过5,000美元,则在参与者的正常退休日期或参与者将达到62岁的日期(如果受益人是参与者的尚存配偶)之前,不得将该账户分配给参与者的受益人。如果受益人不是参与者的尚存配偶,受益人必须选择在包含参与者死亡日期五周年的日历年度的最后一天或之前完成全部应付金额的分配。
如果参与者在履行合格兵役期间死亡,参与者的遗属有权享受该计划规定的任何额外福利(不包括守则第414(U)节规定的与合格兵役期有关的应计福利),前提是参与者恢复受雇于雇主,然后因死亡而经历离职。然而,前述规定不应提供任何额外的应计福利,参与者的被视为恢复就业仅适用于确定受益人是否有资格享受任何退休前死亡福利,并且仅在本文所包含的已公布指南要求的范围内适用。
C.不可没收的账户余额。就本第5.04节的目的而言,参与者在离职期间的不可没收账户余额应包括在发生离职的计划年度贷记到参与者账户的所有金额,即使此类缴费尚未分配到参与者的账户中,前提是此类金额已归属。
第1.05节受益人的指定。参加者可不时书面指定一名或多名受益人,或临时或相继在其死亡时向其支付不可没收的帐户。参与者的受益人指定无效,除非参与者的配偶同意(根据规范第417节的要求)受益人指定或受益人指定的任何更改。如果参与者的配偶是参与者的指定受益人,则参与者的受益人指定不需要配偶同意。计划管理人应规定书面指定受益人的表格,在参与者向计划管理人提交表格并在参与者死亡前计划管理人收到表格后,参与者应有效地撤销同一参与者在该日期之前提交的所有指定。尽管有上述规定,参与者仍可通过使用本计划第9.15节规定的任何替代媒体指定受益人。在符合本节规定的情况下,如果超过一人被指定为受益人,则每个人应享有同等份额,除非指定另有指示。参与者的任何指定、更改或撤销只有在该参与者死亡前由计划管理员收到时才有效。。
除非参与人在受益人指定上另有说明,否则被指定为参与人配偶的受益人的任何指定应视为因参与人与该受益人离婚而被撤销。这种撤销应在收到提交给计划管理人的可接受的离婚书面证据后生效。在没有此类文件的情况下,计划管理人对向受益人支付的任何款项或转账不承担责任。尽管本节有任何相反的规定,但在参与者账户的最终转账和/或付款之前的任何时间,提交给计划管理人并由计划管理人限定的任何家庭关系命令应被视为构成可接受的离婚书面证据。
除非本节另有规定,参与者的受益人指定只能通过参与者根据计划管理人制定的规则和程序进行新的受益人指定才能更改。参与者的任何新的受益人指定、变更或撤销只有在参与者去世前由计划管理人收到的情况下才有效。尽管有上述规定,参与者的受益人指定也应符合以下条件:(1)如果参与者或任何受益人的死亡是涉及任何其他受益人的犯罪行为的结果,则被判有罪的人无权获得记入参与者账户的任何未分配金额;(2)有权在参与者死亡时收到记入该账户的任何未分配金额时,任何被指定为受益人的人必须还活着,任何被指定为受益人的实体必须在参与者死亡时存在;(3)如果参与者和任何主要受益人的死亡顺序不能确定或发生在彼此相隔120小时内,则该参与者应被视为幸存。
第1.06节受益人指定失败。如果参与者没有按照本计划第5.05节的规定指定受益人,或者如果参与者指定的受益人先于参与者,则参与者的账户将一次性支付给参与者的尚存配偶(如果有),如果没有尚存配偶,则应支付给参与者的遗产。
如果受益人在世,但在参与者的账户完全分配之前死亡,参与者账户的剩余部分应一次性支付给参与者指定的任何或有受益人,如果没有受益人,则支付给该已故受益人的遗产法定代表人。根据本第5.06节的规定,管理人应确定付款方式和付款对象。
第1.07OTHER节管理福利支付时间的规则。
A.最低限度的合法分配要求。除非参与者另有书面选择,否则参与者的不可没收账户余额的分配
应在发生下列较后事件的计划年度结束后60天内作出:
1.参与者达到其正常退休日期的日期;
2.参加者开始参加《计划》之日的十周年;或
3.参与者终止受雇于雇主的日期
尽管如此,除非第5.03.A.或B.和5.10节另有规定,否则参与者必须在开始支付其不可没收的帐户余额之前提出福利申请。在任何情况下,参赛者不得开始分配,也不得选择在其要求的开始日期之后开始分配。此外,一旦开始向5%的所有者分发,它们必须继续分发,即使参与者在接下来的一年不再是5%的所有者。
B.在任何情况下,付款的开始时间不得晚于本条款第五条规定的时间,或以本条款第五条不允许的形式开始付款。计划管理人应以一视同仁、一致和统一的方式根据本条款第五条作出决定。如果计划管理人根据本条款第五条指示开始向参与者付款,则如果需要,应向参与者(如果适用,参与者的配偶)提供同意分配指示的适当表格。
第1.08节福利支付的形式。除本合同附件另有规定外,参与者应一次性获得其不可没收账户余额的付款。
A.参与者账户中投资于股票或员工持股以外的投资的部分,在所有情况下均应一次性支付,但准则第401(A)(9)节和本计划第5.10节允许的某些分期付款除外。
B.股票和员工持股投资金额的分配如下:
1.如果参与者的不可没收账户(包括未投资于股票和/或员工持股的金额)的价值为5,000美元或更少,并且参与者没有根据计划管理员制定的程序选择接受股票分配,则应按照第5.03节的规定以现金进行分配;以及
2.如果参与者的不可没收账户(包括未投资于股票和/或员工持股计划的金额)的价值超过5,000美元,则应由被分配者根据计划管理员制定的程序以股票或现金进行分配。
尽管有上述规定,选择股票形式分配的权利不适用于参与者根据第9.08节选择分散投资的账户部分。
C.如果被分配人选择接受现金分配,受托人应:
1.按股票交割当日的公平市价,为本计划买入被分配者的股票;
2.在国家证券交易所出售这种股票,如果股票不在这种交易所上市,则在场外交易市场出售;或
3.结合第5.08.C.1节和第5.08.C.2节,规定清算被分配者的股份。
D.在根据本第五条从参与者的帐户中进行任何分配之前,分配给该帐户的任何零碎的股票份额应根据其在分配之日在整个股票价格中的按比例份额转换为现金。
E.根据本计划条款分配的任何股票在随后的转让中应受到公司律师认为必要或适当的限制,以符合适用的联邦和州证券法,并可能带有证明这些限制的适当图例。
第1.09节选择让公司购买员工持股计划股票。根据第5.08.B节获得员工持股股票的任何参与者,以及因参与者死亡或不称职而从该参与者获得员工持股股票的任何人,均有权要求公司按其当前公平市价购买员工持股股票(以下简称“看跌期权”)。认沽期权仅适用于股票在员工持股计划股票分配时尚未公开交易的情况,或者在员工持股计划股票分配时受到联邦或州证券法或法规的限制,或影响员工持股计划股票的协议将使员工持股计划股票不能像不受此类限制的证券那样自由交易的情况下。认沽期权应在本计划分配员工持股股票后15个月内以书面通知委员会的方式行使。如果认沽期权被行使,受托人可根据受托人的单独决定权,承担公司关于购买员工持股计划股票的权利和义务。本公司或受托人(如适用)可选择在自行使认沽期权之日起计不超过五年的期间内,以相等的定期分期(不少于每年)支付员工持股计划股票,并按合理利率计息,所有该等条款将于连同惯常商业条款提交予卖方的本票中列明,以加速任何未治愈的违约。经卖方同意,分期付款期限可延长至看跌期权行使之日起10年或与员工持股计划相关的ESOP贷款还清之日起10年内,如果超过5年的话, 但买方除提供买方的本票外,还须提供足够的担保。本文中的任何内容均不应被视为公司有义务根据任何联邦或州证券法登记任何员工持股股票,或创建一个促进员工持股股票可转让的公开市场。此处描述的看跌期权只能由第5.09节第一句中描述的人行使,不得单独或与任何员工持股计划股票一起转让给任何其他人。如果该计划不再具有合格员工持股计划的特征,看跌期权应在本文规定的范围内继续有效。
第1.10节最小分配要求。参与者的不可没收账户余额应按照守则第401(A)(9)节规定的最低分配要求及其适用的金库条例在规定的开始日期进行分配。
A.定义。就本第5.10节而言,应适用以下定义:
1.“指定受益人”是指根据计划第1.07节被指定为受益人的个人,以及根据《守则》第401(A)(9)节和《财政条例》第1.401(A)(9)-1节问答-4被指定为受益人的个人。
2.“分配日历年”是要求最低分配的日历年。对于参与者去世前开始的分配,第一个分配日历年度是紧接在包含参与者所需开始日期的日历年度之前的日历年度。对于参与者死亡后开始的分配,第一个分配日历年是根据第5.10.B.2节要求开始分配的日历年。参与者的第一个分配日历年度所需的最低分配将在参与者所需的开始日期或之前进行。其他分配日历年度的要求最低分配,包括参与者所需开始日期所在的分配日历年度的要求最低分配,将在该分配日历年度的12月31日或之前进行。
3.“预期寿命”是根据“财务条例”1.401(A)(9)-9节中的单一寿命表计算的受益人的预期寿命。
4.“RMD帐户余额”是指在分配日历年(“评估日历年”)之前的日历年度的最后一个估值日的账户余额,减去在评估日期后的评估日历年内分配给该帐户的捐款或没收款项的数额,减去在评估日期后的评估日历年内作出的分配。评估日历年度的帐户余额包括在评估日历年度或分配日历年度(如果在评估日历年度分配或转移)中结转或转入计划的任何金额。
5.“特别选举”是本节所包括的计划的一项规定,它取代了法典第401(A)(9)节及其下的《财政条例》中规定的一般推定。在本节不包括任何关于特别选举的规定的范围内,应适用法典第401(A)(9)节的默认规定,如下所述。
B.分发的时间和方式。除第5.10节规定的任何特别选举外,下列规则适用:
1.必填开始日期。参与者的全部兴趣将不迟于参与者要求的开始日期分配给或开始分配给参与者。
2.参与者在分发开始前死亡。如果参与者在分配开始之前死亡,参与者的全部利益将被分配,或开始分配,不迟于如下所述:
(A)如果参与者的尚存配偶是参与者的唯一指定受益人,则除本规定外,对尚存配偶的分配将在参与者去世的日历年之后的日历年的12月31日开始,或在参与者本应年满70岁的日历年的12月31日(如果晚些时候)之前开始。
(B)如果参与者的尚存配偶不是参与者的唯一指定受益人,则除本规定外,分配给指定受益人的时间将从紧接参与者去世的日历年度的下一个日历年的12月31日开始。
(C)如参加者去世翌年9月30日仍未有指定受益人,参加者的全部权益将于参加者去世五周年所属历年的十二月三十一日前分发。
(D)如果参与者的尚存配偶是参与者的唯一指定受益人,且尚存配偶在参与者之后但在分配给尚存配偶之前去世,则第5.10.C节(第5.10.C.2(A)节除外)将适用,如同尚存配偶是参与者一样。
就本第5.10.B.2节而言。和第5.10.E.节,除非适用上述(D)节,否则分发将被视为从参与者要求的开始日期开始。如果(D)分段适用,则认为分配自上文(A)分段规定的向尚存配偶开始分配之日开始。如果从保险公司购买的年金不可撤销地在参保人的规定开始日期之前开始向参保人进行分配(或在第(A)款要求向尚存配偶开始分配的日期之前向参保人的尚存配偶进行分配),则被视为开始分配的日期是实际开始分配的日期。
3.分发形式。除非参与者的全部或部分账户根据本计划的条款(包括本计划的附录)以年金的形式支付,否则参与者的利息应在所要求的开始日期或之前以单笔金额的形式分配,该金额应满足并符合本计划第5.10.C和5.06.D节的规定。如果根据本计划的条款(包括本计划的附录),参与者账户的全部或部分应以年金的形式支付,除非参与者的利息是以从保险公司购买的年金的形式分配的,或者在要求的开始日期或之前以一笔金额的形式分配,则自第一个分配日历年起,将按照第5.10.C和5.10.D节的规定进行分配。如果参与者的利益是以从保险公司购买的年金的形式分配的,其下的分配将根据法典第401(A)(9)节和《财政部条例》进行。
C.参与者一生中所需的最小分配。除第5.10节规定的任何特别选举外,除非参与者的利益在第5.10.B.3节规定的开始日期或之前以单笔金额的形式分配,否则应适用以下规则:
1.每个分配日历年度所需的最低分配量。在参与者的有生之年,将为每个分配日历年度分配的最低金额为以下较小值:
(A)将RMD账户余额除以《财务条例》1.401(A)(9)-9节规定的统一寿命表中的分配期所得的商数,使用参与者在分配历年的生日时的年龄;或
(B)如果参与者在分配日历年度的唯一指定受益人是参与者的配偶,则将RMD账户余额除以《财务条例》1.401(A)(9)-9节规定的联合和最后幸存者表中的数字所得的商数,除以参与者和配偶的所得
从参与者和配偶在分配日历年度的生日开始计算的年龄。
2.终身要求的最低分配持续到参与者去世的年份。所需的最低分配将根据本节确定,从第一个分配日历年度开始,直至包括参与者死亡日期的分配日历年度为止。
D.要求在参与者死亡后进行最低分配。除第5.10节规定的任何特别选举外,除非参与者的利益在第5.10.B.3节规定的开始日期或之前以单笔金额的形式分配,否则应适用以下规则:
1.在开始分配当日或之后死亡。
(A)指定受益人幸存的参与者。如果参与者在分配开始之日或之后死亡,并且有指定的受益人,则参与者账户中的余额(如果有)应至少按照参与者死亡前使用的分配方法迅速分配给参与者的受益人。参与者去世后的每个分配日历年度将分配的最低金额是RMD账户余额除以参与者剩余预期寿命或参与者指定受益人的剩余预期寿命中较长的一个所获得的商数,如下所示:
(I)参与者的剩余预期寿命是根据参与者在去世当年的年龄计算的,以后每一年减去1岁。
(Ii)如参加者的尚存配偶是参加者的唯一指定受益人,则尚存配偶的剩余预期寿命是在参加者去世后的每个分配历年,以尚存配偶在该年的生日年龄计算。对于尚存配偶死亡年份之后的分配日历年度,尚存配偶的剩余预期寿命是使用配偶死亡日历年度中配偶生日时的年龄减去1计算得出的。
(3)如果参与者的尚存配偶不是参与者的唯一指定受益人,则指定受益人的剩余预期寿命按参与者去世后一年的受益人年龄计算,以后每一年减去一岁。
(B)没有指定受益人。如果参与者在分配开始之日或之后死亡,且截至参与者死亡当年的次年9月30日没有指定受益人或无法找到指定受益人,则参与者死亡年后的每个分配日历年度将分配的最低金额为RMD账户余额除以
参与者的剩余预期寿命是根据参与者在死亡当年的年龄计算的,以后每一年减去一岁。
2.在日期分配开始前死亡。
(A)指定受益人幸存的参与者。除本规定外,如果参与者在分配开始前死亡,且有指定受益人,则参与者死亡后的每个分配日历年度将分配的最低金额为参与者的RMD账户余额除以参与者指定受益人的剩余预期寿命所得的商数,如第5.10.E.1节所规定。
(B)没有指定受益人。如果参与者在开始分配日期之前去世,并且截至参与者死亡年份的下一年9月30日没有指定受益人,则参与者的全部权益将在包含参与者去世五周年的日历年度的12月31日之前完成分配。
(C)在要求开始分配给尚存配偶之前,尚存配偶死亡。如果参与者在开始分配日期之前去世,参与者的尚存配偶是参与者的唯一指定受益人,且尚存配偶在第5.10.C.2(A)节规定开始向尚存配偶进行分配之前去世,则本节将适用,就像尚存配偶是参与者一样。
E.一般规则。
1.优先顺序。如果本计划条款下的任何付款将违反本第5.10节的要求,则本第5.10节将取代本计划中的此类相反规定。
2.库务规例法团的规定。本第5.10节所要求的所有分配将根据代码第401(A)(9)节下的财政部规定确定和进行。
3.TEFRA第242(B)(2)条选举。尽管第5.10节另有规定,但可根据《税收公平和财政责任法》第242(B)(2)节和与《计划》第242(B)(2)节有关的《计划》规定,在1984年1月1日之前作出的指定下进行分配。
F.特别选举:对分配给指定受益人的分配适用5年规则。如果参与者在分配开始前死亡,并且有指定受益人,则不需要在计划第5.10.C.2节规定的日期之前开始分配给指定受益人,但参与者的全部权益将在包含参与者死亡五周年的日历年的12月31日之前分配给指定受益人。如果参与者的尚存配偶是参与者的唯一指定受益人,而尚存配偶在参与者之后但在分配给参与者或尚存配偶之前去世,则本款将适用,犹如尚存配偶是参与者一样。本款适用于所有分发。
第1.11节从INMED Corporation员工储蓄/退休收入计划中分配受托人至受托人转账的金额。尽管本计划有任何其他规定,在1990年9月1日或之后从INMED公司员工储蓄/退休收入计划转移到本计划的任何金额应按照在该日期生效的INMED公司员工储蓄/退休收入计划的规定进行分配,如附件A所述,并作为本计划的一部分,但仅在该计划的分配规定与本计划的分配规定不一致的范围内。
第1.12节可归因于受托人对受托人从马塔塔克制造公司转移的金额的分布。&UAW本地#1251现金购买计划。尽管本计划有任何其他规定,可归因于从Mattatuck制造公司和UAW Local#1251货币采购计划转移到本计划的金额应根据Mattatuck制造公司和UAW Local#1251货币采购计划的规定进行分配,如本计划附件B所述,但仅在该计划的分配规定与本计划的分配规定不一致的情况下分配。
第1.13节可归因于受托人对受托人从哈德逊呼吸护理公司转账的金额的分布。利润分成计划。尽管本计划有任何其他规定,任何可归因于2006年7月3日从Hudson呼吸护理公司利润分享计划转移到本计划的金额应按照Hudson呼吸护理公司利润分享计划在该日期生效的规定进行分配,如本计划附件H所述,并作为本计划的一部分,但仅限于该计划的分配规定与本计划的分配规定不一致的情况下。
第1.14节转账账户的特殊规则。尽管本条第五条有任何相反的规定,对于任何参与者,如果其转移账户由全部或部分转移捐款组成,根据相关法律和法规的实施(包括但不限于ERISA和《守则》),必须按照先前持有的金额(在成为转移捐款之前)的相同条款和条件分配或提供,如果必须保留这些条款和条件以遵守守则第411(D)(6)条,则计划管理人应应参与者的书面请求(在福利形式可选的情况下),安排受托人按所需的时间及方式分发或提供该等转移供款。
第1.15节根据国内关系令分发。本计划中包含的任何内容不得阻止受托人遵守合格国内关系令(如法典第414(P)节所定义)的规定。本计划明确允许在任何时候根据合格家庭关系令向候补受款人分配,无论参与者是否已达到本计划下的最早退休年龄(如法典第414(P)节所定义)。在参与者达到最早退休年龄之前对替代受款人的分配只有在订单指定当时的分配或允许计划与替代受款人之间的协议授权这种较早的分配时才可用。此外,如果计划下候补受款人的福利价值超过5,000美元,且订单要求,候补受款人必须同意在参与者达到最早退休年龄之前进行的任何分配。本节没有赋予参与者在本计划不允许的时间获得分配的权利,也没有第5.15节赋予候补受款人获得本计划不允许的付款形式的权利。
计划管理人应建立合理的程序,以确定国内关系命令的合格地位。收到家庭关系订单后,计划管理人应立即以书面形式通知参与者和命令中指定的任何替代受款人收到订单和计划确定合格受款人的程序
订单的状态。在收到家庭关系命令后的一段合理时间内,计划管理人应确定该命令的合格状态,并应将其决定以书面形式通知参与人和每一候补受款人。计划管理人应根据本款规定,通过邮寄至家庭关系命令中规定的个人地址,或以符合劳工条例的方式提供通知。
如果在计划管理人确定家庭关系订单的合格状态期间,参与者的不可没收账户余额的任何部分是应付的,受托人应将应付金额分离到一个单独的账户中,并将单独的账户仅投资于固定收益投资,或对所述金额保持一个单独的簿记账户。如果计划管理人在命令条款规定的第一个付款日期后18个月内确定命令是合格的国内关系命令,受托人应根据命令分配单独的帐户。如果计划管理人在上述18个月期限内没有确定订单的合格状态,受托人应按照计划在订单不存在的情况下分配独立账户的方式分配独立账户,如果计划管理人后来确定该订单是合格国内关系订单,则受托人应预期地应用该命令。
在不抵触《合资格家庭关系令》条文的范围内,受托人须将任何经分割的款额投资于一个单独的子帐户或独立帐户,并将该帐户投资于货币市场投资选择或其他固定收益投资。单独的子帐户将继续是信托的一部分,但它应单独分享其赚取的任何收入,并单独承担其所产生的任何费用或损失。
受托人应以单独的福利支票或其他单独的分配方式向候补受款人支付本节规定的任何付款或分配。
第1.16LOST参与者或受益人。如果无法找到将向其发放福利的参与者或受益人,福利小组应作出合理努力,以找到此类个人,例如(A)通过挂号或挂号信将通知发送到其最后为人所知的地址,(B)联系其他指定受益人,或(C)使用信件转发服务。如果经过合理努力,福利集团仍无法找到该参与者或受益人,则应按照《财政条例》第1.411(A)-4(B)(6)节的规定没收该参与者的账户。没收的金额应根据雇主的选择,减少本计划第3.05节下的匹配缴费和/或第3.07节下的利润分享缴费。然而,如果参与者或受益人对该账户提出索赔,任何此类被没收的账户将被恢复并成为可支付的。利益集团应规定执行本规定的统一和非歧视性规则。
第1.17节付款的可行性。如果计划管理人认为根据本计划规定有权领取任何款项的任何人,由于少数群体、疾病或虚弱、精神不健全或任何形式的无行为能力而没有能力收取或支付该数额,计划管理人可酌情采取下列任何一项或多项行动:
A.直接将该数额用于该人的舒适、支持和维护;
B.向任何人偿还在此之前向有权接受任何此类付款的人提供的任何此类支持;以及
C.向计划管理人选择的任何人支付这笔款项,以支付此类舒适、支持和维护费用,包括但不限于承担了该人全部或部分舒适、护理和维护费用的任何亲属,或有权获得该金额的人可能受到其照顾或监护的任何机构。计划管理人可在其
酌情将欠未成年人的任何金额存入计划管理人选择的任何储蓄或商业银行。
上述任何个人或机构的收据,即为支付上述利益或其分期付款的有效和完全的解除。存入任何银行或信托公司的参与者、配偶或其他受益人(包括未成年人)的存款,应被视为已支付到该人手中。
为了澄清上述有关未成年人的规定,只要受益人仍是未成年人,为该受益人开设的任何继承账户应由向计划发起人证明有权代表未成年人行事的人控制。未成年人的代表可以是(I)法院指定的监护人或监护人,(Ii)在参与者最后一份遗嘱和遗嘱中被指定为未成年人代表的人,或(Iii)计划发起人认为有权代表未成年人的其他人。未成年人是指根据未成年人住所所在国家的法律,尚未达到拥有投资所有权的成年年龄的人。曾经的未成年人在达到成年年龄后,可以随时要求将继承的账户转移给他或她。
第1.18节在遣散、死亡或伤残前不得进行分配。除以下规定外,任选延期缴费、补缴缴费、Roth选择性延期缴费、配对缴费、合格非选择性缴费、合格配对缴费、利润分享缴费以及可分配给每个人的收入,不得根据参与者或受益人的选择,早于离职、死亡或残疾时分配给参与者或其受益人。
此类金额也可通过以下方式进行分配:
A.终止该计划,而不建立或维护《守则》和适用的财政部条例中定义的另一个确定的缴款计划。
B.参赛者的困难,如本合同第6.01节所述。
C.参赛者达到本合同第6.03节所述的年龄为59.5岁。
D.关于选择性递延缴费、补缴缴费和Roth选择性递延缴费,根据《守则》第414(U)(12)(B)节,符合条件的服兵役人员在服现役超过30天时,应被视为已从其账户中领取可归因于选择性递延缴费、补缴缴费和Roth选择性递延缴费的分配款。然而,如果参与者根据上述规定获得分配,则该参与者对本计划的选择性延期缴费、补缴缴费和Roth选择性延期缴费应在分发之日起六个月内暂停。
E.关于选择性延期缴费、补缴缴费和Roth选择性延期缴费,符合条件的预备役人员(由于是预备役人员(根据美国法典第37章第101节的定义)),被命令或被征召现役超过179天或无限期服役的参与者,有资格获得合格预备役人员分配,如计划第6.08节所述。
根据上述一个或多个可分发事件进行的所有分发均须遵守《守则》第401(A)(11)和417节所载的配偶和参与者同意要求(如果适用)。此外,对于因上文A分节所述事件而向参与者进行的分配,此类分配应以一次性付款的形式支付(如规范第402(D)(4)节所述,不考虑(A)分段、(B)分段或(F)分段的第(I)、(Ii)、(Iii)和(Iv)条)。
第1.19节从货币购买养老金计划转移的资产的分布。尽管本计划有任何相反的规定,但如果本计划下的任何可选形式的福利允许在雇员退休、死亡、残疾或离职之前以及在计划终止之前进行分配,则对于可归因于资产(包括其上的转移后收入)和负债的可选形式的福利,在代码第414(L)节的含义下,从代码第401(A)节合格的货币购买养老金计划转移到计划中(可归因于税后缴费的资产和负债的任何部分除外),均不可用。就本节而言,将一项计划从现金购买养老金计划转换为利润分享计划应视为一种转移,但须遵守法典第414(L)条。
第1.20节不需要WRITTEN说明。根据本条款第五条作出的任何选择或处理的分配,可根据计划管理人制定的规则和程序,通过电话、电子或类似指令完成,只要它们符合《守则》、财政条例和ERISA的要求。然而,尽管如此,除非适用的财政部条例另有允许,否则在本协议要求或允许的范围内,配偶同意和豁免只能以书面形式授予。
第六条。
提款、直接展期和扣缴、贷款
1.01HARDSHIP提款。在任何参与者或其他指定人提出申请后,计划管理人可根据统一的、非歧视性的政策,允许该参与者或其他指定人提取全部或部分既得金额,然后贷记到其任选延期缴费账户、追赶缴费账户(2019年1月1日之后,包括1988年12月31日之后贷记到其中的信托收益)、合格匹配缴款账户和合格非选择性缴费账户,如果由于参与者当前和严重的经济需要而需要提取。
A.只有在下列情况下根据条件作出的分配,才应最终被视为由于紧迫和重大的财务需要而进行的分配:
1.减轻参与者或其配偶、子女或其他受扶养人(如守则第152条所界定,且不顾及守则第152(B)(1)、(B)(2)及(D)(B)条)或其指定受益人先前所发生的可扣除医疗费用(在守则第213(D)条所指的范围内,不论该等开支是否超过经调整总收入的7.5%)或参与者的指定受益人所产生的特别经济困难,该等医疗费用是该等人士获得守则第213(D)条所述医疗护理所必需的,且不获保险报销或可获补偿;
(二)购买作为参与人主要住所的不动产(不包括抵押付款);
3.为防止参与者的主要住所被驱逐或丧失抵押品赎回权所需的支出;
4.资助参加者、其配偶、子女或受扶养人(如守则第152节所界定,而不考虑守则第152(B)(1)、(B)(2)及(D)(1)(B)条)或参加者的指定受益人在未来十二(12)个月的中学后教育期间的学费及有关教育费用;
5.支付因参与者的父母、配偶、子女或受扶养人(在不考虑代码第152条(B)(1)、(B)(2)和(D)(1)(B)的情况下定义)或参与者的指定受益人死亡而发生的丧葬费用;
6.修复参与者主要住所的损坏,而这些费用符合《守则》第165条规定的伤亡扣减(不考虑10%的调整后总收入限制);或
7.库务局局长认为有迫切和重大财政需要的任何其他理由。
B.只有在下列情况下,分配才被认为是满足参与者迫切和重大财务需求所必需的:
1.参与者已获得除艰苦条件分配以外的所有分配(包括根据守则第414(K)节分配的ESOP股息),以及在2019年1月1日之前,雇主维护的所有计划下目前可用的所有免税贷款(包括所有有条件和无条件的递延补偿计划和现金
或根据守则第125条属于自助餐厅计划一部分的延期安排,但不包括固定福利计划或健康和福利计划的强制性员工缴费部分);
2.分配不超过满足紧迫和重大财务需要所需的金额,包括支付合理预期分配将导致的任何联邦、州或地方所得税或罚款所需的任何金额;以及
3.不能通过偿还、保险赔偿、清算参与者的资产或停止选择性延期缴款来满足这一需要。
如果参与者在2019年1月1日之前收到了困难分配,并且参与者的选择性延期缴费被暂停,该参与者可以在停止期结束前自愿恢复选择性延期缴费。如果参与者不自愿恢复选择性延期缴费,计划管理人应恢复参与者在收到困难分配之前立即生效的选择性延期缴费选择。
C.参与者必须(通过书面、电子媒介或法律规定的其他形式)表明其现金或其他流动资产不足以满足需求。财务困难的存在将由计划管理人确定,计划管理人可依赖参与者的陈述,除非计划管理人实际了解相反情况。第6.01节规定的艰苦条件分配不需要配偶同意。如果参与者的困难退出申请获得批准,受托人应向参与者支付批准的困难退出金额。
D.根据第6.01条提出的退款申请,应在计划管理人确定退款申请满足第6.01条的要求后,在一段行政上合理的时间内支付。如果参与者选择从其账户中的一个以上的子账户中提取资金,则应按比例提取资金。参与者可指定应从中提取资金的投资基金或基金。如果参与者没有根据第6.01节的规定选择投资基金,则应按比例从所有适用的投资基金中提取资金。
第1.02节适用于税后缴费和展期缴费的特别提款规则。参加者应有权按照计划管理人制定的程序,从其税后缴款账户和展期缴款账户(如有)中提取贷方的任何部分。根据本第6.02条提出的撤回申请的付款,应在计划管理人收到撤回申请后一段行政合理的时间内支付。如果参与者选择从其账户中的一个以上的子账户中提取资金,则应按比例提取资金。如果参与者没有根据第6.02节的规定选择投资基金,则应按比例从所有适用的投资基金中提取资金。
1.03WITHDRAWALS在年满59.5岁时。年满59.5岁的雇员可选择根据计划管理人制定的程序提取其不可没收账户的任何部分。根据本第6.03条要求的撤回付款应在计划管理人收到撤回申请后一段行政合理的时间内支付。如果参与者选择从其账户中的一个以上的子账户中提取资金,则应按比例提取资金。如果参与者没有做出
根据本第6.03节的投资基金选择,应按比例从所有适用的投资基金中提取资金。
第1.04节分配/再投资选举。对参与者或受益人账户中投资于员工持股计划股票基金部分持有的股票支付的现金股利,应由参与者或受益人选择支付给参与者或受益人,或支付给本计划并再投资于股票。根据本协议规定的选举支付给参与者和受益人的现金股利,应由公司根据委员会的酌情决定权直接以现金形式支付给这些参与者和受益人,或支付给本计划并在支付给本计划的计划年度结束后90天内分配给参与者和受益人。委员会有权根据《准则》第404(K)节的任何方式决定此类选择、股息分配和再投资的范围、方式和时机。
第1.05节直接转期和扣缴规则。
A.尽管本计划有任何相反的规定,否则将限制受分配者在本节下的选择,但受分配者可以选择在计划管理人规定的时间和方式,将合格展期的任何部分直接支付给受分配者在直接展期中指定的合格退休计划。计划管理人可制定规则和程序,管理直接展期的处理,并根据适用的财政部法规限制此类直接展期的数量或数量。未在直接展期中转移到合格退休计划的分配应按照本准则以及适用的州和地方法律(如果有)的规定缴纳所得税预扣。
B.定义。
1.“符合条件的展期分配。”合格展期分配是对全部或任何部分余额的任何分配,但合格的展期分配不包括:(A)为分配者的寿命(或预期寿命)或分配者和指定受益人的共同寿命(或共同预期寿命)支付的一系列基本相等的定期付款(不低于每年)之一的任何分配;或(B)根据《守则》第401(A)(9)节的规定要求进行的任何分配;(C)1998年12月31日之后收到的任何艰苦条件分配;(D)根据守则第72(P)条被视为分配且不受守则第72(P)(2)条豁免的任何贷款,或违约情况下视为分配的任何贷款;及(E)根据计划附录F进行的任何纠正分配。尽管如上所述,由税后供款组成的分配的任何部分不得转移到:(1)守则第408(A)或(B)节所述的个人退休账户或年金;或(2)守则第401(A)或403(A)条所述的合格界定供款计划(通过受托人向受托人的直接转移),该计划同意单独核算如此转移的金额(和任何相关收益),包括单独核算该分配中可包括在总收入中的部分和不包括在该分配中的部分。此外, 任何分配中不包括在总收入中的税后缴款部分,可(以受托人对受托人的直接转移方式)转移到合格界定福利计划或《法典》第403(B)条,该部分同意单独核算转移的金额(及其收益),包括单独核算分配中可包括在总收入中的部分和不可包括的部分。
2.“合资格退休计划”。合格退休计划是指代码部分408(A)中描述的个人退休账户、代码部分408(B)中描述的个人退休年金、代码部分403(A)中描述的年金计划、代码部分401(A)中描述的限定信托、代码部分403(B)中描述的年金合同和代码部分457(B)中描述的符合条件的计划,该计划由州、州的政区或州的任何机构或机构维护,并且同意单独核算从本计划转入此类计划的金额,并且接受被分配者的合格展期分配。合格退休计划的这一定义也应适用于分配给尚存配偶、或作为合格家庭关系令下的候补受款人的配偶或前配偶的情况,如法典第414(P)节所定义的。合格退休计划还包括代码第408A节所指的Roth个人退休安排,该安排接受分销商的合格展期分配。
3.“分配者”。被分配人包括员工或前员工。此外,雇员或前雇员的尚存配偶以及雇员或前雇员的配偶或前配偶是《法典》第414(P)节所界定的合格家庭关系令下的候补受款人,是关于配偶或前配偶利益的分配者。被分配人还包括参与者的非配偶受益人。
4.“直接翻转”。直接展期是本计划向被分发者指定的合格退休计划支付的款项。在非配偶受益人的情况下,只能对代表指定受益人设立的个人退休帐户进行直接展期,根据法典第402(C)(1)节的规定,该个人退休帐户将被视为继承的个人退休帐户。此外,在这种情况下,应根据通知2007-7、Q&A-17和18确定代码第401(A)(9)节规定的任何不符合展期资格的最低要求分配。
C.以实物形式展期贷款。如果参与者因其雇主从公司剥离资产而被解雇,且参与者的雇主不再维持该计划,参与者有资格选择分配其不可没收的账户余额。如果参与者选择将其不可没收账户余额的全额直接展期到另一个允许参与者贷款的符合纳税条件的退休计划,则参与者的任何未偿还贷款可以实物展期到任何其他接受此类实物展期贷款的符合纳税条件的退休计划。
第1.06LOANS节面向参与者。根据《守则》和ERISA的适用规则、不时修订的本计划附录I中规定的贷款政策以及本第6.06节的规定,任何参与者(无薪休假员工除外)均可获得贷款。
A.一般规则。经不时修订的计划附录I所载的贷款政策规定了参与者在计划下从其不可没收的账户余额中申请贷款必须遵循的程序。应在合理同等的基础上向所有参与方提供贷款。
B.有趣。适用于参与者贷款的利率应根据不时修订的本计划附录I中规定的贷款政策确定。尽管贷款政策中有任何相反的规定,但如有必要,计划管理人将根据1940年《士兵和水手民事救济法》的要求,在符合条件的服兵役期间将未偿还参与者贷款的利率降至6%。
C.未偿还贷款的直接展期。在公司交易的情况下,计划管理人应有权促使计划接受未偿还贷款的转移。
D.配偶同意。参与者在贷款时不需要征得配偶同意,除非已婚参与者的账户受本计划附录B或本计划附录H(哈德逊呼吸护理公司利润分享特别修正案)的规定限制,则必须在贷款发放时从其账户中分别符合附录B或附录H的规定的部分获得配偶的同意。这种同意必须是书面的,必须承认贷款的效果,并且必须由计划代表或公证人员见证。如果账户余额用于增加担保金额,则需要新的同意。
E.非歧视。高薪员工的贷款金额不得高于其他员工的贷款金额。
第1.07节适用于转账账户的具体取款规则。尽管有任何其他与此相反的计划条款,但如果美国国税局(“IRS”)要求对代表参与者持有的关于前任或转让人计划的任何或所有金额进行分配(或提供),作为保留本计划或所述前任或转让人计划的纳税资格地位的条件,或者如果有管辖权的法院就该计划或其受托人发布了根据相关联邦法律确定为可强制执行的命令或法令,并强制分配参与者的计划利益,计划管理人将有权指示立即分配(或提供分配)这类金额。
第1.08QUALIFIED预备役人员分配。任何作为合格预备役人员的参与者,只要这种分配属于合格预备役人员分配,都可以提取其账户余额中可归因于自己的选择性递延供款的部分,而不考虑年龄或就业状况。就本第6.08节而言,“合格预备役人员分配”是:
A.任选延期缴款的分配;
B.为合格预备役人员的参加者(由于是预备役分队(如《美国法典》第37章第101节所定义)的成员)被命令或被召唤现役超过179天或无限期服役;以及
C.在命令或催缴之日起至现役期间结束的期间内制造。
就本第6.08节而言,“合格预备役军人”是指2001年9月11日之后受命或被征召现役的预备役军人或国民警卫队(见美国法典第37编第101(24)条的定义)。
以下特殊规则适用于合格预备役人员分配:
提早取款可免征10%的消费税。根据守则第72(T)节的规定,合格的预备役配送员提前提款可免征10%的消费税。
E.合格的预备役人员分配可用于个人退休帐户。接受合格预备役人员分配的参与者可在自现役期间结束后的第二天起的两年期间内的任何时间,向该个人的个人退休账户缴纳一笔或多笔款项
总金额不得超过此类合格预备役人员分配的金额。适用于个人退休账户缴费的美元限制不适用于根据前一句所作的任何缴费;但不得对任何此类缴费进行扣除。在任何情况下,参与者都不得将合格预备役人员分配重新贡献给本计划。
第七条。
股票和员工持股计划的投票和投标
1.01.股票和员工持股的作价。除第7.04.A节另有规定外,受托人应按照参与者指定的方式对分配到参与者账户的股票和员工持股股票(包括零碎股票)进行投票,并在委员会的指示下对未分配股票账户和任何暂记账中持有的员工持股股票进行投票。
第1.02节股票和员工持股股票的价格。如果任何个人或实体对股票或员工持股提出投标要约,或请求或邀请进行投标,受托人应按照参与者分配这些股票的账户的方式,对分配到参与者账户的股票和员工持股的全部股票(包括零碎股票)进行投标或不投标,除非第7.04.B节有规定。受托人应在委员会的指示下出售或不出售未分配股票账户和任何暂记账户中持有的所有员工持股股票。
第1.03节投票和招标程序。委员会应建立和维护程序,及时通知参与者他们有权指示投票和投标分配到其账户的股票和员工持股计划股票,以及将任何此类指示传达给受托人的方式,并提供与做出此类决定有关的信息。
第1.04节由参与者投票或决定投标。
A.参赛者未能投票。如果参与者未能指示投票或分配到其账户的股票或员工持股计划股票,受托人应按受托人收到参与者指示的股份比例投票该等股票或员工持股计划股票。
B.参赛者未能确定投标。如果参与者未能指示受托人是否提供分配给该参与者账户的股票或员工持股计划股票,则受托人不得提供分配给该参与者账户的该等股票和员工持股计划股票。
第八条
用人单位管理规定
第1.01节信托的设立。公司或委员会应与作为受托人的一人或多人或一方或多方签署信托协议。如此选出的受托人将担任受托人,直至以其他方式取代或上述信托协议终止。本公司或委员会可不时与受托人或其他各方订立其他协议,并对上述信托协议作出其认为为执行本计划所需或适宜的修订。任何人在本计划下可能获得的任何和所有权利或利益应受信托协议的所有条款和规定的约束。
第1.02节向委员会、计划管理人和福利小组提供信息。每个雇主应向福利小组提供最新的信息,包括每位参加或有资格成为本计划参与者的雇员的姓名、出生日期、受雇日期、年度补偿、休假、服务年限和离职日期,以及福利小组认为必要的任何其他信息。雇主关于雇主向福利小组提供的当前信息的记录对所有人都是决定性的。同样,每个雇主应向委员会或计划管理人提供此类信息。
第1.03节不承担任何责任。对于任何委员会、计划管理人或受托人的任何行为或不作为,本公司不对其任何员工、参与者或受益人承担任何义务或责任。
第1.04节委员会、计划管理人和福利组的独立性。在雇主未能提供辩护的情况下,任何上述委员会、计划管理人、福利小组或委员会成员因其在信托或本计划或两者的管理中的任何行为或行为(故意不当行为或严重疏忽除外)而可能承担的责任所造成的任何及所有损失(包括合理的律师费和辩护费用),每一雇主均向每个委员会成员、计划管理人、福利小组、董事会任何委员会成员及其每一位委员个别作出赔偿并予以保护,包括为其辩护而合理产生的所有费用。第8.04节的赔偿条款不应免除委员会、计划管理人或福利小组的任何成员在ERISA禁止的范围内因违反受托责任而可能承担的任何责任。此外,委员会、计划管理人、福利小组和雇主可签署书面协议,进一步说明第8.04节的赔偿协议,前提是该书面协议必须与ERISA一致且不得违反ERISA。
第1.05节创新基金。计划管理人和受托人应设立某些投资基金(“投资基金”)、管理投资基金的规则以及指导投资基金中参与者账户投资的程序。受托人应按照ERISA的要求和参与者的指示,将每个账户的本金和收入投资和再投资于信托基金。此外,计划管理人应选择一个“默认”投资基金。如果参与者未能将其账户投资于投资基金,或任何投资选择不完整,参与者将被视为已选择将其账户投资于默认投资基金,直至收到参与者的有效投资指示为止。此外,除非参与者指示将其账户投资于投资基金中,否则根据第3.02.C节提供的选择性递延供款应投资于默认投资基金。默认投资基金将满足劳工部长根据ERISA第404(C)(5)条规定的规定的要求。计划管理人、委员会和雇主保留随时和不时更改计划和投资指定规则下可用投资选项的权利;但是,前提是总会有一个默认投资基金满足劳工部长根据ERISA第404(C)(5)条规定的条例的要求。
尽管如上所述,受托人被明确授权维持“雇主普通股基金”作为该计划下参与者可获得的投资基金之一。雇主普通股基金应由公司股票和履行该基金义务或购买公司股票所需的现金或现金等价物组成。该计划的目的之一是通过购买本公司的普通股向参与者提供本公司的所有权权益。在可行的范围内,雇主普通股基金的所有可用资产应用于购买股票,这些股票应由受托人持有并分配到参与者账户,直到实物分配或出售以将现金分配给参与者或受益人,或直到需要处置以实施投资指定的变化。除雇主普通股基金外,剩余信托基金的全部或任何部分可由股票组成。受托人可以在必要时收购或处置股票,以执行参与者的指示,并可以在信托基金内进行净交易。此外,在收购股票时,受托人可根据需要直接从公司或在公开市场上收购股票,以实施参与者指示。在任何一种情况下,为该等股票支付的价格不得超过该股票的公平市值。直接从本公司收购的股票的公平市价应指纽约证券交易所于交易当日公布的高、低出价和卖出价之间的平均值。
每个投资基金(雇主普通股基金除外)应由受托人在计划管理人的指示或同意下设立。如此确定,投资基金可包括优先股和普通股、债券、债券、可转让票据和各种形式的负债证据,或根据1940年《投资公司法》注册的公司发行的证券和参与单位、主有限合伙企业或房地产投资信托基金,或为集体投资和再投资养老金和利润分享信托基金的资产而设立或维持的任何共同或集体基金,这些基金根据该法规免征联邦所得税,或上述基金的任何组合。受托人应按照信托协议的规定持有、管理、管理、投资、再投资、记账和以其他方式处理信托基金和每个单独的投资基金。
尽管计划或信托协议中有任何相反的规定,受托人不得出售、转让、扣押、质押、转让或以其他方式处置或投标或撤回其根据信托协议持有的任何股票,除非(A)计划中明确规定,或(B)参与者(或受益人,如适用)以委员会提供或批准的表格以书面指示的“投标要约”,并交付受托人。在本文中,投标要约是指一般面向雇主股东的任何股票的要约、请求或招标,或购买或收购任何股票的要约,或根据美国证券交易委员会颁布的规则或法规可定义为投标要约的任何交易。如受托人因前一句不禁止的股票投标而收到任何款项或其他财产,则该等款项或财产须按持有如此投标的股票的参与者的指示拨入其他投资基金。
第1.06EMPLOYEE股权计划。雇主普通股基金是代码第4975(E)节所指的员工持股计划(“员工持股计划”)。与信托持有的公司股票有关的所有股息应(I)由受托人保留并加入信托基金和雇主普通股基金的主体,(Ii)以现金直接支付给计划参与者、前参与者和受益人,或(Iii)在支付股息的计划年度结束后90天内,以现金形式支付给受托人并以现金分配给参与者、前参与者和受益人。委员会或计划管理人应自行决定红利是直接支付给参与者、前参与者和受益人,还是在支付红利的计划年度结束后90天内支付给受托人进行分配。在向参与者、前参与者和受益人分配或支付股息的情况下,每名参与者、前参与者和已故参与者的受益人将在股息记录日期收到从计划中分配到其账户的公司股票支付的股息。每名参与者、前参与者和
在该计划的员工持股部分拥有账户的受益人应被允许选择是否将可分配给其账户中持有的公司股票的股息以现金支付或存入该计划的员工持股部分的其账户并再投资于公司股票。如果参与者、前参与者或受益人未能做出选择,股息将再投资于计划的员工持股计划部分。计划管理人应制定向参与者、前参与者和受益人提供的选举程序,这些程序应满足下列要求:
A.在红利支付或分配给参与者、前参与者和受益人之前,必须给予他们作出选择的合理机会;
B.应给予参与者、前参与者和受益人至少每年改变选举的合理机会;以及
C.如果支配股息支付或分配方式的计划条款发生变化,参与者、前参与者和受益人应在支付或分配符合新计划条款的第一次股息之前,有合理的机会根据新计划条款作出选择。
尽管如上所述,如果参与者根据计划第6.01节获得困难退出,该参与者必须以现金形式获得与其在计划的ESOP部分的权益相关的任何应付股息。此外,尽管计划第4.01节有任何相反规定,参与者应始终被视为就其在计划的员工持股计划部分的权益应支付的股息,而无论该参与者是否完全归属于其在计划中的账户以及可分配到参与者账户的公司股票以及支付该等股息的股票。第8.06节的规定旨在满足《守则》第404(K)(2)(A)(Iii)节关于扣除与雇员持股计划持有的雇主证券有关的股息的要求。为满足规范第404(K)节的任何要求,可在必要或适当的情况下追溯对本计划的任何修改或修改。本节规定的选择只有在公司可以扣除根据守则第404(K)节就雇主普通股基金持有的雇主证券支付的股息的范围内才可用。本计划的资产,如有,归因于本计划在守则第1042条适用的出售中获得的雇主证券,在非分配期内不会按照守则第409(N)(1)条的规定分配给某些参与者。
第九条。
参与式管理规定
1.01PERSONAL数据分配给计划管理员和福利组。每个参与者和已故参与者的每个受益人必须向计划管理员和/或福利小组提供计划管理员和/或福利小组认为对管理计划而言必要或合适的证据、数据或信息。本计划的规定对每个参与者有效,前提是每个参与者应计划管理人和/或福利小组的要求及时提供全面、真实和完整的证据、数据和信息,但计划管理人和/或福利小组应告知每个参与者未能遵守其要求的后果。
第1.02节通知的ADDRESS。每名参与者及已故参与者的每名受益人应不时以书面形式向福利小组提交其邮局地址及邮局地址的任何更改,或(根据福利小组的规则及程序)以其他方式通知福利小组。就本计划的所有目的而言,以参与者或受益人的最后邮局地址向福利集团提交的任何通信、声明或通知,或雇主记录中显示的任何通信、声明或通知,均应约束参与者或受益人。
1.03ASIGNMENT或ALIGNMENT。在与合格国内关系订单相关的法典第414(P)节的约束下,参与者和受益人均不得预期、转让或转让本计划下提供的任何利益(无论是在法律上还是在衡平法上),受托人不应承认任何此类预期、转让或转让。此外,该计划下的福利不受扣押、扣押、征收、执行或其他法律或公平程序的约束。
第1.04节用词不变。计划管理人应在ERISA和适用条例规定的时间内,向所有参与者和受益人提供对计划的任何实质性修改或停止计划的通知的概要说明,以及ERISA要求免费提供的所有其他信息。
第1.05节投资方向。计划管理人和受托人应制定管理投资基金的规则和参与者指导投资的程序,包括作出投资选择的时间、频率和方式的规则。根据第8.05节中的默认投资基金要求,计划管理人、委员会和公司保留随时更改计划和投资指定规则下可用投资选项的权利。本计划的本条款或任何其他条款不得要求受托人、雇主、委员会或计划管理人执行参与者的投资指示或此类指示中的变更,或建立任何程序,但计划管理人酌情决定的行政上可行的程序除外。
各参与方应按照计划管理人、委员会和受托人制定的程序,指示将其账户及其可归因于任选递延缴款、税后缴款、补缴缴款、Roth递延缴款和展期缴款的缴款(如有)投资于任何一个或多个投资基金,并将其再投资于任何一个或多个投资基金。任何此类资金的投资应受计划管理人在当时的情况下可自行决定为可取或必要的限制。此外,根据受托人制定并经计划管理人或福利小组同意的程序,在行政上可行的情况下,参与者可被允许通过电话、“在线”或类似指示向受托人或其授权代理人更改其当前和未来的投资指定,其频率是根据该程序确定的,并不时生效。
参与者行使投资指示不会仅因此而导致参与者成为受托人,受托人或本计划的任何其他受托人均不对因参与者行使投资指示而造成的任何损失或任何违约负责。根据《计划》制定的投资指定程序应且意在符合ERISA第404(C)条及其规定的要求。尽管有上述规定,但在参与者或受益人有权指示受托人将其账户的全部或部分投资于本计划可用投资基金的范围内,该参与者或受益人应作为ERISA第403(A)(1)条所指的“指定受托人”行事;但如因参与者或受益人对其账户中的资产行使独立控制权,某一特定交易符合ERISA第404(C)条规定的救济要求,则该参与者或受益人不得被视为该交易的受信人,不论是否具名,其他任何受信人均不对因该参与者或受益人根据该交易行使独立控制权而造成的任何损失或因违约而承担责任。
在任何情况下,在雇主、计划、受托人和所有其他相关方完全遵守委员会确定适用的要求(包括但不限于联邦和州证券法)之前,参与者不得指示将其账户的任何部分和/或任何额外供款投资于雇主普通股基金。委员会可以限制1934年修订的《证券交易法》第16条所涵盖的任何人或雇主的任何其他公司内部人士直接将其账户投资于雇主普通股基金的能力。尽管有任何相反的规定,委员会、计划管理人和受托人可根据其授权,在任何相关投资合同、受监管的投资公司或集合或集团信托的条款要求的情况下,对参与者指导投资于此类合同、公司或信托、或转入或转出此类合同、公司或信托的权利,或适用于此类交易的时间或条款,施加特殊条款、条件和限制。
尽管有上述规定,但在符合统一适用的合理行政程序的情况下,该计划的参与方、前参与方和受益人应被允许随时改变其对该计划的未来缴款和现有账户余额的投资方向。因此,对参与者、前参与者或受益人将贷记到雇主普通股基金账户中的任何金额多样化的权利没有任何限制。
尽管本计划的其他规定与之相反,但如果信托是任何集团信托的一部分(在国税局第81-100号和2011-1号法规的含义内),这种集团信托可以投资于2011-1号国税局法规所述的账户和计划;前提是该裁决和替代指导的要求得到满足。本款应按照国税局收入规则2011-1(经税务局公告2012-6和任何替代指南修改)的规定生效。
第1.06节投资指定的变更。根据本章程第9.05节的规定,有权指示将额外捐款投资到其账户的每个参与者均可选择如何投资这些额外捐款。此类投资指示应根据受托人、计划管理人和福利集团制定的适用规则或程序作出。
每个参与者可以预期地重新选择如何将当时在其账户中持有的那些金额再投资于各种投资基金,直到另行更改或修改为止。此类投资指示应根据受托人、计划管理人和福利集团制定的适用规则或程序作出。
尽管有任何相反的规定,委员会或计划管理人可根据其授权,在任何相关投资合同、受监管的投资公司或集合或团体信托的条款要求的情况下,或在ERISA的受托义务和考虑因素适当的情况下,施加特别条款,
对参与者直接投资于此类合同、公司或信托或将其转入或流出此类合同、公司或信托的权利的条件和限制。
第1.07TRANSFERS节投资。根据每个投资基金的招股说明书中的规则和要求以及计划管理人制定的程序,参与者可以从投资基金向任何其他投资基金转移金额,金额为任何此类投资基金所持金额的百分之一的偶数倍,自任何估值日期起生效。转让应通过电子或电话指令进行。这种选举应在行政上可行的情况下尽快生效。
1.08ESOP多元化选举。参与者有资格根据委员会制定的程序指示受托人将参与者账户价值的100%投资,包括投资于员工持股计划股票基金的部分,即使参与者不是100%归属于其整个账户。
第1.09节反对信托的诉讼。如果任何参与者或受益人或其代表对受托人、雇主、委员会、计划管理人、福利小组或委员会任何一名或多名成员、计划管理人或福利小组提起的任何法律诉讼对参与者或受益人不利,受托人应向自己、雇主、委员会、计划管理人、福利小组或委员会成员、计划管理人或福利小组偿还其或他们所支出的所有成本和费用,方法是将所有成本和费用从计划项下应支付给参与者或受益人的款项中收取,但只有在有管辖权的法院明确授权和指示任何这类附加费的范围内,并且只有在法典第401(A)(13)条不禁止任何这类附加费的范围内。
第1.10节信息可用。本计划的任何参与者或任何受益人均可检查本计划的副本、信托、计划说明、最新的年度报告、任何谈判协议、合同或根据本计划设立或运作的任何其他文书。公司将在其办公室或为遵守ERISA发布的规定而不时指定的其他地点或地点保存本第9.10节所列的所有物品,以便在合理的营业时间内进行检查。应参与者或受益人的书面要求,计划管理人应向其提供本第9.10节所列任何项目的副本。计划管理人可就如此提供的副本向提出要求的人收取合理的费用。
第1.11节对福利的索赔。任何参与者、候补受款人、受益人、或有受益人、配偶或其他个人认为自己有权享受本计划下的福利(“申索人”),应向福利集团提交一份关于福利的书面申请。利益集团应对此类索赔作出裁决。如果索赔被全部或部分拒绝,福利集团应在收到福利集团的福利索赔后90天内通知索赔人,除非特殊情况需要延长处理索赔的时间。如果需要延长处理时间,应在最初的90天期限结束前向索赔人提交关于延长处理时间的书面通知。在任何情况下,延期不得超过自初始期限结束之日起90天的期限。延期通知应说明需要延长时间的特殊情况,以及利益集团预期作出最终决定的日期。利益集团决定全部或部分拒绝索赔的通知应以索赔人能够理解的方式提出,并应包含以下内容:
(一)拒绝的具体理由;
B.对相关计划条款的具体参考,作为拒绝的依据;
C.对索赔人完善索赔所需的任何补充材料或信息的说明,以及对为何需要这些材料或信息的解释;
D.对该计划的上诉程序和适用期限的解释;以及
E.如果适用,在审查后作出不利利益裁定后,索赔人有权根据ERISA提起民事诉讼的声明。
计划管理人的拒绝福利通知还应指明索赔人可向其提出上诉的地址。
如果未提交拒绝通知,并且在上述时间段内未批准索赔,则为了进入第9.12节所述的审查阶段,索赔应被视为被驳回。
第1.12节拒绝提供利益的程序。
A.上诉败诉。在收到拒绝福利索赔的通知后60天内(或者,如果没有发出此类通知,则在根据第9.11条被视为拒绝索赔后的60天内),应要求,将向索赔人或其正式授权的代表免费提供合理的访问与索赔人的福利索赔相关的所有文件和其他信息的副本。
B.倾听。索赔人可要求亲自或通过电话会议进行听证。计划管理人应以其唯一和绝对的自由裁量权决定是否批准听证请求。如果举行听证,索赔人和/或其正式授权的代表有权向计划管理人提交索赔人认为对其索赔进行全面和公平审查所必需的所有事实、证据、证人和/或法律论据。计划管理人可派律师出席听证,并有权传唤其认为有必要充分陈述所有事实的个人作为证人,包括索赔人。进行任何此类听证所依据的条款和条件,以及任何证据事项,应由计划管理人自行决定。
C.Ruling.计划管理人应就上诉发布书面裁决,如果上诉全部或部分被驳回,裁决应以索赔人能够理解的方式书写,并应阐明:
(一)拒绝的具体理由;
2.具体提及拒绝的依据的有关计划规定;
3.说明申索人有权应要求免费获得与申索人的利益申索有关的所有文件、记录和其他资料的合理取用和副本;以及
4.如适用,说明索赔人有权根据《仲裁示范法》提起诉讼。
计划管理人应在索赔人提出复审书面请求后60天内将其决定通知索赔人,除非特殊情况(如听证)会使在60天期限内作出决定变得不可行,但在任何情况下,计划管理人不得在收到复审请求后120天内作出关于拒绝福利申请的决定。因特殊情况需要延长审查期限的,应当在延期开始前书面通知请求人。
如果计划管理人的审查决定没有在上述规定的时间段内提交,则在索赔人应收到不利福利裁定通知的最后日期进行审查时,应视为完全驳回索赔。
D.指定计划管理员。任何驳回索赔的上诉可由计划管理人作为一个整体确定,或可由计划管理人指定的一个或多个计划管理人成员组成的委员会确定,以确定此类索赔。由计划管理人或指定委员会的多数成员作出的决定应是最终的、最终的,并对所有有关各方具有约束力。
第1.13CLAIMS条涉及与残疾有关的福利。对于涉及确定残疾或与残疾相关的福利的索赔,福利小组和计划管理人应遵守和遵守适用的劳工部法规,包括但不限于:
A.福利小组应在一段合理的时间内,但不迟于该计划收到索赔后的45天内,将该计划的不利福利决定通知索赔人。如果福利小组确定由于超出计划控制范围的事项,无法在45天内作出决定,则可提供额外的30天,福利小组应在原45天期限结束前通知索赔人延期。如果在最初的延期结束前,福利集团确定由于计划无法控制的情况,无法在延长期内作出决定,则可以将30天的延期再次延长30天。
B.应在收到利益拒绝后至少180天提供条款,以便对不利的裁决提出上诉。
C.计划管理人应审查索赔人的上诉,并在一段合理的时间内,但不迟于收到索赔人的复审请求后45天内,通知索赔人其裁决。如果计划管理人确定特殊情况(如需要举行听证)需要延长处理上诉的时间,计划管理人应在最初的45天期限结束前通知索赔人延长时间。如有需要,此类延期不得超过45天。
D.本计划下的所有福利索赔或与之相关的其他索赔必须在索赔人有权获得之日起一年内提出,或者,如果较晚,则知道或应该知道此类索赔的存在。
第1.14节放弃福利。如果参保人或其他声称有权获得参保人利益的人与计划管理人之间在审查福利申请后发生任何争议,或者如果在计划下的任何福利应支付给谁的问题上出现任何争议,受托人可以扣留根据本协议向参保人或在参保人下索赔的其他人支付的全部或部分福利,直到该争议由有管辖权的法院解决或由有关各方解决为止。
第1.15节替代媒体的使用。委员会、计划管理人和福利小组可在管理计划的任何程序或程序中包括使用替代媒体,包括但不限于电话、传真、计算机或其他可用的电子手段。在守则、ERISA和适用法规允许的范围内,使用此类替代媒体应被视为满足任何要求以“书面”形式签署“书面”文件或文书的“计划”条款。
第1.16节规定民事诉讼的诉讼时效。为了在用尽所有其他可用的行政补救办法后对该计划提起任何民事诉讼,包括根据《赔偿和赔偿义务法》第502(A)条,可在不迟于该计划的索赔上诉程序完成之日起一年内提起法律诉讼,或如果早于索赔人知道或应当知道该索赔存在之日起两年内提起诉讼。
第十条。
计划的管理
1.01.计划和信托管理受托人之间的责任分配。受托人应仅拥有本计划和信托基金特别赋予他们的权力、职责、责任和义务。雇主应独自负责支付第三条规定的供款。董事会有权任命和罢免委员会成员,并有权全部或部分终止本计划或信托。董事会和委员会有权任命和罢免受托人。委员会对计划的管理负有最终责任,这一责任在本计划和信托基金中有具体规定,委员会应是ERISA中定义的“计划管理人”和计划的指定受托人。委员会将拥有本条第X条进一步条文所述的具体转授权力和职责,以及董事会可能转授的下文所述的其他权力和职责。受托人的具体权力和职责应受信托协议条款的约束。受托人应负责确保仅在信托条款或适用法律要求的范围内向信托提供捐款。各受托机构保证其发出的任何指示、提供的信息或采取的任何行动均应符合本计划和信托的规定,并授权或规定此类指示、信息或行动。此外,每个受托人可以依赖另一个受托人的任何此类指示、信息或行为,认为这些指示、信息或行为在本计划和信托下是适当的,并且不需要根据本计划或信托来调查任何此类指示的适当性, 信息或行动。根据本计划和信托的规定,每个受托人应负责正确行使其在本计划和信托下的权力、职责、责任和义务,不对另一受托人的任何行为或不作为负责。没有任何受托机构以任何方式保证信托基金免受投资损失或资产价值折旧。委员会应决定用员工持股计划贷款的收益购买的股份可以在多大程度上被质押,以保证计划在员工持股计划贷款项下的债务,根据守则的要求,这些股票应以未被计划分配的方式在暂记账户中持有。该计划被禁止在某一证券持有人死亡等事件发生后确定的无限期时间内从该证券持有人手中购买证券。
第1.02节委员会的申请及免职。委员会应由三名或三名以上人士组成,他们应由董事会任命并按董事会的意愿提供服务,以协助管理该计划。如任何委员会出现空缺,则委员会的其余成员须组成委员会,并有全权行事及行使本条第十条所述的委员会的所有权力。委员会所有通常及合理的开支可全部或部分由雇主支付,而雇主未支付的任何开支须由受托人从信托基金的本金或收入中支付。委员会的任何成员如为雇员,不得就其为委员会提供的服务获得补偿。
任何委员会成员均可向董事会发出书面通知辞职,该通知应在提交后30天内生效。尽管有上述规定,任何委员会成员如为雇员,应被视为已辞去委员会职务,并在离职之日生效。董事会可在书面通知委员会成员后将其免职,该通知在交付时生效。如有必要,董事会应在委员会成员辞职或免职后迅速选出继任者,以维持一个至少由三名成员组成的委员会。
第1.03COMMITTEE程序。委员会可以在会议上行事,也可以在没有会议的情况下以书面形式行事。委员会可推选其中一名成员担任主席,委任一名秘书,秘书可以是委员会成员,也可以不是委员会成员,并就所有有关行动向受托人及董事会提供意见。秘书应保留所有会议的记录,并酌情向董事会、计划管理人、雇主或受托人转发所有必要的沟通,每个委员会应至少每年向董事会薪酬委员会报告其活动。委员会可通过其认为对处理其事务有利的附例和条例。委员会的所有决定均应以多数票作出。
然后在办公室,包括在没有会议的情况下采取的书面行动。参加本计划的委员会成员不得就只影响其账户的任何事项进行表决。持不同意见的委员会成员,如在知悉过半数成员采取任何行动或没有采取行动后的合理时间内,以书面向委员会其他成员、雇主和受托人提出异议,则无须对任何该等行动或没有采取行动负责。
第1.04节记录和报告。计划管理人或福利小组应代表委员会并根据其授权行使其认为适当的权力和责任,以遵守ERISA和根据该条例发布的关于参与者服务记录、账户余额和此类账户余额的百分比的规定、对参与者的通知、向美国国税局的年度登记和向劳工部提交的年度报告。
1.05OTHER委员会的权力和职责。委员会应具有适用的《委员会章程》和章程所规定的下列一项或多项权力和职责:
A.确定员工参加计划的资格权利、参与者帐户的价值以及每个参与者帐户的不可没收百分比;
B.通过适当和有效管理本计划所需的程序规则和条例,前提是这些规则不与本计划和信托基金的条款相抵触;
C.解释和执行计划的条款及其通过的规章制度,包括解释计划文件、与计划运作有关的文件和事实发现的自由裁量权;
就信托基金的入账及分配事宜,指示受托人;
E.审查并作出有关根据本计划申索(或拒绝申索)福利的决定;
向雇主提供雇主出于税务或其他目的可能需要的信息;
G.聘请其认为可取的代理人协助其履行职责;
H.聘请一名或多名投资经理(如ERISA第3(38)条所界定)提供服务,每名投资经理均有完全权力及权力管理、收购或处置(或指示受托人取得或处置)其控制下的任何计划资产;
I.根据美国国税局发布的《员工计划合规性解决制度》(“EPCRS”)的许可,如不时生效,(I)自愿纠正任何计划资质不合格,包括但不限于:涉及计划操作的不合格、不允许的有利于高薪员工的歧视、计划文件的具体条款或人口结构不合格;(Ii)实施任何EPCRS允许的纠正方法;以及(Iii)就合规声明或美国国税局提出的关于纠正计划资质不合格的结束协议的条款进行谈判;以及
J.将本协议项下的职责、权力和义务转授给计划管理人、福利小组、公司现有委员会或董事会,
它可能组成的小组委员会,或其酌情认为必要的、可取的或有用的第三方提供商。
第1.06条规则和决定。委员会和计划管理人可通过其认为必要、适宜或适当的规则。在类似情况下,委员会和署长的所有规则和决定应统一一致地适用于所有参与者。在作出决定或计算时,委员会和计划管理人有权依赖参与者或受益人、雇主、雇主的法律顾问或受托人提供的信息。
第1.07节福利的申请和形式。计划管理人可要求参与者或受益人填写并向福利小组和/或受托人提交福利申请和福利小组批准的所有其他表格,并提供福利小组和受托人要求的所有相关信息。福利集团和受托管理人可以依赖向其提供的所有此类信息,包括参与者或受益人的当前邮寄地址。
第1.08节计划管理员的应用程序。委员会可任命一名或多名个人或实体担任计划管理人,并可随时解除该人的计划管理人职务。委员会应监督计划管理人对计划的日常管理。
第1.09PLAN管理员。除非委员会任命个人计划管理人,否则财政福利计划委员会或福利小组应根据其授权担任计划管理人。计划管理人应根据委员会的指示,定期向委员会报告。除非本协议另有明文规定,否则计划管理人应根据计划的条款和守则、ERISA及所有其他适用的法律和法规,对计划进行日常管理。具体地说,但不限于,计划管理员应:
A.报告和披露。遵守《守则》和ERISA的报告和披露要求,包括编写披露材料并向计划参与者和受益人分发,以及向政府机构提交必要的表格和报告;
B.测试。编制或安排编制所有必要的测试,以确保遵守《守则》和ERISA,包括但不限于参与和歧视标准以及《守则》第415节的限制;
C.程序及表格。制定适当管理《计划》所需或适宜的行政程序,并编制或安排编制这些表格;
D.Advisors。经委员会核准后,保留适合管理该计划的顾问和顾问的服务;
E.Claims。有权酌情决定根据本计划第9.11、9.12和9.13节提出的所有索赔,并有权确定与该等索赔有关的事实问题;
F.利益的支付。指导或制定支付该计划的福利的程序;
G.合格的国内关系令。制定必要的程序,以确定拟议的有保留的家庭关系令是否符合《守则》和适用的《家庭关系法》的规定;以及
H.计划记录。维护或安排维护维护计划所需或适当的所有文件和记录。
第1.10节建立政策。计划管理人应不定期审查所有相关的员工信息和计划数据,以便制定计划的筹资政策,并确定实现计划目标的适当方法。计划管理人或其代表应在其认为适当的情况下,定期向受托人和任何计划投资管理人传达计划的短期和长期财务需要,以便投资政策能够与计划的财务要求相协调。
第1.11节FIDUCIARY职责。在履行职责时,与本计划有关的所有受托人应仅为参与者及其受益人的利益行事,并且:
A.为参与者及其受益人提供福利的唯一目的;
在当时的情况下,以谨慎、技巧、谨慎和勤奋的态度行事并熟悉这类事情的人,在经营具有类似性质和目标的企业时所表现出的谨慎、技巧、谨慎和勤奋;
C.在受托人拥有并行使投资责任的范围内,通过使信托基金的投资多样化,以最大限度地减少巨额损失的风险,除非在这种情况下不这样做显然是审慎的;以及
D.按照管理《计划》的文件和文书,只要这些文件和文书与《能源、环境和安全评估》第一章的规定相一致。
第1.12节职责的分配或委派。为进一步履行计划规定的职责,董事会和委员会始终遵守第10.11节的要求:
雇佣代理人履行非受托责任;
B.雇用代理人履行受托责任(ERISA第405(C)(3)条规定的受托人责任除外);
C.咨询大律师,他们可能是公司的律师;以及
D.规定在董事会成员之间以及在任何委员会成员之间分配受托责任(ERISA第405(C)(3)节规定的受托人责任除外)。
委员会可将其在本协议项下的职责、权力和义务委托给计划管理人、公司工作人员、公司现有委员会或其董事会、委员会可能组成的小组委员会或第三方提供商,由委员会自行决定。本协议项下任何受托责任的转授必须得到委员会多数成员的批准。这种授权可随时通过委员会的进一步行动予以修改或撤销,委员会应继续负责监督根据本规定委托给他人的任何信托义务的履行情况。
第1.13节关于分配或委派受托责任的程序。委员会或董事会只能按照下列程序采取第10.12节B或D款所述的任何行动:
A.该等行动应由委员会过半数成员或董事会(视属何情况而定)在委员会过半数成员或董事会过半数成员批准的决议中采取。
B.委员会或董事会每名成员投票赞成或反对通过该决议,均应记录在案,并作为委员会或董事会议事程序的书面记录的一部分。
C.委员会或董事会成员之间的任何受托责任的授权或任何受托责任的分配,可由委员会或董事会根据本第10.13节A和B分段规定的程序修改或撤销。
第1.14节隔离会计。参与者的选择性递延缴费账户、Roth选择性递延缴费账户、安全港匹配缴费账户、合格匹配缴费账户和合格非选择性缴费账户中的金额应始终与参与者的税后缴费账户、非安全港匹配缴费账户、额外匹配缴费账户、利润分享缴费账户、展期缴费账户、转移缴费账户和其他缴费账户中的金额分开核算。贷记子账户的金额应根据受托人和投资基金的估值程序,按合理比例分配给参与者的指定投资。受托管理人和计划管理人还应建立统一的程序,这些程序可不时改变,以便调整参与者账户的支取、贷款、分配和缴款的子账户。收益、损失、提款、分配、没收和其他信用或费用可根据这些程序在合理和一致的基础上在这些子账户之间单独分配。
第1.15节参与者帐户的价值。每个参与者账户的价值应以其在适当估值日期的公平市场价值为基础。评估应至少在每个计划年度进行一次,否则应根据信托条款和计划管理人批准的行政上可行的程序进行评估。参与者将按计划管理人和受托人确定的频率定期收到一份对账单,显示截至对账单中规定的日期其账户的交易活动和价值。
第1.16节雇主普通股的登记和表决。受托人收购的所有股票将由受托人持有,直到根据计划或信托协议的规定出售为止。这类股票可以受托人或其代名人的名义登记。在每次雇主股东年会或特别会议之前,受托人应向每名参与者发送一份委托书征集材料的副本,以及一份要求受托人就如何投票记入其账户的股票的保密指示的表格。在收到该等指示后,受托人应按指示对股票进行表决。受托人没有收到指示的参与者账户中持有的任何股票,应根据受托人实际收到的关于股票的投票指示按比例投票,除非受托人认为这样做不谨慎,或信托另有规定。
第1.17节INDIVIDUAL语句。在每个日历季度结束后,在可行的情况下,但在ERISA和ERISA规定的时间内,以及计划管理人自行决定的其他时间内,计划管理人应向每一参与者(以及已故参与者的每一受益人)提交一份报表,反映截至该日期其在信托中的账户状况,以及ERISA要求向参与者或受益人提供的其他信息。此外,受制于
根据ERISA的要求,计划管理人应向提出书面要求的已故参与者或受益人提供一份说明,说明其帐户的总价值和帐户中不可没收的部分(如有)。计划管理人还应向在计划年度内离职且在计划年度结束时有权根据计划享受延期不可没收福利的任何参与者提供书面声明,如果该参与者在计划年度内没有支付退休福利的话。除董事会成员、委员会成员、计划管理人及其指定人外,任何参与者均无权检查反映任何其他参与者账户的记录。如果参与者或受益人认为其在计划中的账户报表有误,应在报表发布后不超过一年的时间内书面通知受托人。参与者账户的每一对帐单应视为最终结算单,并在该对帐单发出之日起一年期满后向参与者或受益人发出该对帐单,对其具有约束力。
第1.18AUTOMATIC供款安排公告在计划年度开始前至少30天,但不超过90天,计划管理人将按照《守则》第401(K)(13)和414(W)节以及在其下发布的《财政部条例》和其他指导方针中规定的通知要求,向每位合格员工提供一份关于符合条件的员工在计划下的权利和义务的全面通知。
第1.19节基金的经费和开支。受托人应从信托基金中支付其或雇主、委员会、计划管理人、福利小组、其他专业顾问或管理人在计划管理中合理发生的所有费用,除非雇主直接支付费用。这类费用可以包括雇主对工资的补偿以及雇主为执行计划管理服务的雇员所发生的费用。委员会作为指定受托人,应就信托基金支付或偿还的费用向受托人提供书面指示。委员会不得将雇主直接或间接支付的任何费用或支出视为雇主缴费。从雇主获得全额报酬的任何人不得从信托基金获得服务补偿。与证券买卖有关的经纪佣金、转让税以及其他费用和费用应按适用情况计入每个投资基金和/或参与者的账户。与受参与者指导的投资有关的费用,以及因参与者或受益人或其账户发生的费用而产生或可归因于的其他费用,可在守则和ERISA允许的范围内从其账户中收取。
第十一条。
最重的规则
1.01Minimum雇主供款。如果本计划在任何计划年度都是最重的,则本计划保证在任何计划年度中,作为雇主在计划年度的会计日期雇用的参与者的每个非关键员工的最低缴费(符合第11条的规定)为薪酬的3%,而不考虑在计划年度内完成的服务小时数,也不考虑他是否已选择根据第3.02节进行选择性延期缴费,以及不是由雇主维护的最重确定福利计划的参与者。还参加雇主的最高固定福利计划的参与者应获得本计划所要求的最低福利,最低费率为补偿的5%。如果非关键员工的缴款率至少等于最低缴费,则该计划满足非关键员工的保证最低缴费。就本段而言,非关键员工参与者包括以其他方式有资格参加计划但由于其薪酬不超过指定水平而不是参与者的任何员工。
以下定义的缴费率最高的关键员工的缴费率低于3%的,非关键员工的保证最低缴费率应等于关键员工获得的最高缴费率。缴费率是计划年度分配到参与者账户的雇主缴费(不包括雇主对社会保障的缴费)和没收的总和除以参与者的薪酬(定义如下),不超过守则第401(A)(17)节对计划年度的薪酬限制。为确定计划年的最低缴款,委员会应将根据减少补偿协定或类似安排向任何计划提供的缴款视为雇主缴款。为确定缴款率,委员会应将雇主维持的所有合格的Top Heavy Defined缴费计划作为一个单一计划进行审议。
尽管有第11.01节的前述规定,但如果由雇主维护的使关键员工受益的固定福利计划依赖于本计划来满足代码第401(A)(4)节的反歧视规则或代码第410节的覆盖范围规则(或使关键员工受益的其他计划依赖于该定义福利计划),则非关键员工的保证最低缴费为其薪酬的3%,而无论关键员工的缴费率如何。
根据守则第411(A)(3)(B)条或第411(A)(3)(D)条,不得没收所要求的最低雇主缴费(在守则第416(B)节规定不得没收的范围内)。
第1.02节追加出资。如果第11.01节所述的计划年度对非关键员工的缴费率(不包括选择性递延缴费)低于最低缴费,雇主将在必要的程度上增加对该员工的缴费,使其在计划年度的缴费率等于保证的最低缴费。将考虑匹配的缴款,以满足该计划规定的最低缴款要求,或者,如果该计划规定,最低缴款要求应在另一项计划、该另一项计划中满足。用于满足最低缴费要求的匹配缴款应被视为符合实际缴款百分比测试和代码第401(M)节其他要求的匹配缴款。额外的缴费应拨入雇主为其缴费的非关键雇员的账户。
第1.03节顶重状态的确定。如果截至确定日期的最高权重比率超过60%,则该计划为计划年度的最高权重。顶重比率是一个分数,其分子是截至确定日期的所有关键员工的账户现值之和,其分母是为所有员工确定的类似金额。为确定上述分数的账目现值,截至确定日期的应付缴款和为下列各项作出的分配
在确定日期结束的一年内的任何目的均应包括在内。此外,在确定日期结束的五年期间内作出的分配,如果是因离职、死亡或残疾(如在职离职)以外的原因进行的,则应包括在内;但不得计算一次以上的分配。此外,顶重比率的计算应不考虑在计算中确定日期结束的一年期间内未在雇主处获得至少一小时服务的个人的帐户(包括帐户余额的分配(如果有))。顶重比率,包括其必须考虑分配、滚动和转移的程度,应根据规范第416节及其下的财政部条例进行计算。
如果雇主维护其他合格计划(包括简化的员工养老金计划),则仅当此计划是所需聚合组的一部分,并且所需聚合组和允许聚合组的顶重比率都超过60%时,此计划才是最重的。顶重比的计算方式应与第11.03节第一段所要求的相同,并考虑到聚合集团内的所有计划。在必须考虑分配给参与者的范围内,委员会应包括终止计划的分配,如果终止计划在确定日期已存在,则该计划本应是所需汇总小组的一部分。应计福利的现值和委员会必须考虑的其他数额,在集团内包括的固定福利计划或简化雇员养恤金计划下,应按照这些计划的条款、守则第416节及其下的财务处条例计算。如果综合计划没有与确定日期一致的估值日期,则综合计划中的应计福利或账户应自最近的估值日期起计价,该估值日期应在截至确定日期的12个月期间内。顶重比应参照同一历年内的确定日期进行估值。
除关键雇员以外的参与者的应计福利应根据(A)在雇主维持的所有确定的福利计划下统一适用于应计目的的方法(如有)确定,或(B)如果没有这种方法,则如同该福利的应计不比《守则》第411(B)(1)(C)节分项规则所允许的最慢应计比率更快地应计。
第1.04TOP节重大归属明细表。对于按照第XI条确定的计划最重的任何计划年度,参与者的雇主缴费和非安全港匹配缴费的不可没收百分比应通过应用以下时间表来计算,只要该时间表规定的归属比率比适用于参与者福利的其他比率更快:
| | | | | |
服务年限 | 不可没收的百分比 |
少于三(3)个 至少三(3)个或更多 | 0% 100% |
第1.05节定义。为适用本条第十一条的规定。
答:“关键雇员”是指任何雇员或前雇员(包括任何已故雇员),在包括确定日期的计划年度内的任何时间,其年薪超过180,000美元(根据守则第416(I)(1)节对2019年12月31日之后的计划年度进行调整),雇主5%的所有者,或雇主1%的所有者,年薪超过150,000美元。法典第318节的推定所有权规则(如果是非公司雇主,则适用该节的原则)将适用于确定雇主的所有权。确定谁是关键
雇员应根据代码第416(I)(1)节和该代码部分下的库务条例进行。
B.非关键员工是指不符合关键员工定义的员工。
C.“补偿”系指守则第415(C)(3)节所界定的第一笔200,000美元(或美国国税局局长根据守则第401(A)(17)条规定的较大数额)(2019年为280,000美元)的补偿,但包括雇主根据减薪协议支付的、根据第125条可从雇员的总收入中扣除的金额、根据收入裁定2002-27、第132(F)(4)条、第402(A)(8)条可从雇员的总收入中扣除的“视为补偿”。守则第402(H)条或第403(B)条。
D.所需聚合组是指:
(I)在截至确定日期的五年计划期间的任何时候,至少有一名关键雇员参加的雇主的每项合格计划;和
(Ii)雇主的任何其他合格计划,使(I)中描述的计划能够满足守则第401(A)(4)节或守则第410节的要求。
所需汇总组包括在过去五年内维护的雇主的任何计划,如果不是由于该计划已被终止的事实,则该计划将是该计划年度的所需汇总组的一部分。
E.“许可聚合组”是所需的聚合组加上雇主维护的任何其他合格计划,但前提是此类组总体上满足规范第401(A)(4)节和规范第410节的要求。委员会应确定在确定允许的集合组时应考虑哪些计划。
F.“雇主”是指受控公司集团(定义于规范第414(B)节)、共同控制的行业或企业集团(无论是否合并)(定义于规范第414(C)节)或附属服务集团(定义于规范第414(M)节)的所有成员,雇主是其中的一部分。但是,不得将关联集团中一个以上成员的所有权权益汇总在一起,以确定个人是否因为其在雇主的所有权权益而成为关键员工。
G.任何计划年度的“确定日期”是上一计划年度的会计日期,如果是该计划的第一个计划年度,则是该计划年度的会计日期。
第十二条。
其他
1.01EVIDENCE节。根据本计划的条款,任何被要求提供证据的人都可以通过证书、宣誓书、文件或其他信息来提供证据,这些信息是信赖行为的人可能认为相关、可靠和真实的,并已由适当的一方或多方签署、作出或提交。委员会、计划管理人、福利小组和受托人在采取行动和依赖前一句中描述的任何证据时应受到充分保护。
第1.02节对雇主的行为不承担责任。对于本计划要求雇主、任何参与者或合格雇员采取的任何行动,受托人、委员会或计划管理人不承担任何义务或责任,也不对上述任何人未能采取行动或支付任何款项或供款或以其他方式提供本计划所规定的任何福利承担任何义务或责任,也不要求受托人、委员会或计划管理人收取计划所要求的任何供款,或确定任何雇主供款金额的正确性。受托人、委员会或计划管理人都不需要调查其他人的任何行动或不采取行动,也不需要对此负责。要求公司雇主采取的任何行动应由其董事会或其指定人采取。
第1.03FIDUCIARIES不是保险人。受托人、委员会、公司、计划管理人、福利集团和雇主不以任何方式保证信托基金不受损失或折旧的影响。雇主不保证从信托基金向任何人支付可能或即将到期的任何款项。委员会、计划管理人和受托人在任何时候和任何时候从信托基金支付任何款项的责任仅限于信托基金当时可用的资产。
1.04WAIVER通知。根据本计划有权获得通知的任何人都可以放弃通知,除非《守则》或财政部法规要求通知,或者ERISA明确或默示地禁止这种放弃。
1.05SUCCESSORS节。本计划应对根据本计划有权享受福利的所有人、其各自的继承人和法定代表人、雇主、其继承人和受让人以及受托人、委员会、计划管理人及其继承人具有约束力。
第1.06WORD节用法。在适用的情况下,男性使用的词语应适用于女性,在本计划的上下文要求的情况下,复数应理解为单数,单数应与复数一样。
第1.07节标题。这些标题仅供参考。如标题与章节内容有冲突,以章节内容为准。
第1.08节国家法律。除联邦法规取代宾夕法尼亚州法律外,所有与本协议条款有关的问题均由宾夕法尼亚州法律决定。
1.09EMPLOYMENT不能保证。本计划中的任何内容,以及与信托的设立、计划或信托的任何修改或修订、任何帐户的创建或任何福利的支付有关的任何内容,不得赋予任何雇员、雇员参与者或受益人继续受雇的权利,或给予雇主、雇主的雇员、受托人或其代理人或雇员、或计划管理人任何法律或衡平法上的权利。本计划中的任何内容不得被视为或解释为以任何方式损害或影响雇主酌情雇用员工以及在有或无理由的情况下解雇或终止员工服务的权利。
第1.10节信托资产的权利。任何雇员或受益人在离职后或在其他情况下,均无权享有信托基金的任何资产或在信托基金的任何资产中享有任何权益,但本计划不时规定的情况除外,且仅限于根据本计划从信托基金资产中支付给该雇员或受益人的福利。本计划规定的所有福利的支付应完全从信托基金的资产中支付,因此受托人不以任何方式承担责任。
第1.11节福利检查。如果根据本计划支付福利的支票已通过普通美国邮寄到受款人提供给受托人的最后地址,而支票被退回而无人认领,则向受款人支付的款项应停止支付,并应保留在受款人各自的账户中,直到受托人知道受款人的正确地址。任何此类金额均应根据本计划第10.14节的规定计入基金收益。如果在管理人合理和勤勉的努力后仍无法找到受款人,则应根据本计划第5.14节的规定没收收款人的金额。
第十三条。
独占福利、修改、终止
1.01EXCLUSIVE福利。除第三条规定外,雇主不得对信托基金的任何资产拥有任何实益权益,信托基金的任何资产的任何部分不得直接或间接返还或偿还给雇主;在清偿计划下与参与者及其受益人有关的所有债务之前,信托基金的主体或收入或信托的任何资产的任何部分不得(在任何时候)用于或转用于参与者或其受益人的独有利益以外的其他目的。
第1.02AMENDMENT节。公司有权随时和不时地:
A.以其认为必要或适宜的任何方式修改本计划,以符合(或保持)本计划及其下根据《守则》适当规定设立的信托的资格;以及
B.以任何其他方式修改本计划。
此外,委员会和财务福利计划委员会有权根据其章程和章程修改本计划。
但是,任何修正案不得授权或允许信托基金的任何部分(需缴纳税款和管理费的部分除外)用于或转用于参与者或其受益人或遗产以外的其他目的。任何修订不得导致或允许信托基金的任何部分归还或成为雇主的财产;未经受影响的计划管理人或受影响的委员会成员书面同意,公司不得作出任何影响计划管理人或委员会的权利、义务或责任的修订。此外,除守则第412(C)(8)节允许的范围外,任何修正案不得减少参与者的账户余额或应计福利,也不得减少或消除守则第411(D)(6)节对在修改之日拥有账户余额或应计福利的参与者所保护的任何福利。
对本计划的所有修改应以书面形式进行。任何口头陈述不得以任何方式或在任何时间采取行动修改本计划。经董事会、董事会任何委员会、计划的授权委员会、计划管理人的授权人员或福利集团的授权人员批准或批准的修订应被视为获得本公司的适当授权,除非修订的主题已保留给董事会或另一授权方。每项修订应说明其具有追溯力或预期生效的日期,并可由公司的任何授权人员执行。
第1.03节适用于归属条款。尽管本公司和委员会保留随时修改归属条款的权利,但修改后的归属明细表不得用于将任何参与者帐户中来自雇主缴费的不可没收百分比(自修正案通过之日起或修正案生效之日起确定)减至低于根据计划计算的不可没收百分比的百分比,而不考虑修正案。经修订的归属时间表只适用于参与者在新时间表生效后至少一小时的服务时间内获得积分的情况。
如果对归属条款进行了允许的修改,则为归属目的向雇主提供至少三年服务的每个参与者可以选择根据该计划计算其不可没收账户余额的百分比,而不考虑修改。参与者必须在(A)公司通过修正案后60天内向计划管理人提交他的选择;(B)计划的生效日期
(C)他收到该修正案的副本。计划管理人应在切实可行的范围内尽快向每个受影响的参与者提交一份对归属时间表的任何修改的真实副本,以及对修改的效果的解释、参与者可在修改之前根据计划选择保留的适当表格以及参与者必须选择保留先前归属时间表的时间的通知。如果修订的归属时间表规定的归属至少在任何时候都与修订前生效的归属时间表一样快,则本第13.03条所述的选择不适用于参与者。就本第13.03条而言,对归属明细表的修正包括直接或间接影响雇员对其雇主派生帐户的不可没收百分比的计算的任何修正。
1.04DISCONTINCE节。通过董事会的行动,本公司有权随时暂停或停止其在本计划下的供款,并随时终止本计划和信托基金。本计划应在下列情况中最先发生时终止:
A.因本公司的诉讼而终止的日期;
B.公司被司法宣布破产或无力偿债的日期;以及
C.公司的解散、合并、合并或重组,或公司出售其全部或几乎所有资产,除非继承人或购买者作出规定继续执行本计划,在这种情况下,继承人或购买者应根据本计划取代自己作为公司。
如果该计划终止,雇主的雇员此后不得作为新的参与者加入该计划,雇主不得再向信托基金缴款,除非为偿还未偿还的员工持股计划贷款而有必要。关于计划的终止、部分终止或终止,委员会可指示受托人出售未分配股票账户中持有的部分或全部员工持股,并将出售或出售的收益用于减少员工持股贷款。
该计划也可由委员会终止(如果修正案涉及或以其他方式影响第16条官员的薪酬,则须经董事会批准,根据1934年《证券交易法》发布的第16a-1条规则)。
除上述规定外,尽管每个参加计划的雇主打算无限期地继续本计划,但每个雇主都保留随时终止或部分终止其雇员和前雇员本计划的权利。如果该计划被参与雇主终止或部分终止,则该参与雇主的雇员此后不得作为新的参与者加入该计划,且该参与雇主不得再向信托基金缴款,除非有必要偿还未偿还的员工持股计划贷款。
第1.05FULL节终止时归属。尽管本计划有任何其他相反的规定,但在本计划全部或部分终止时,或在完全停止向本计划缴款之日(如适用),受影响参与者对其账户的权利应100%不可丧失。
第1.06MERGER节,直接转让和选择性转让。受托人不得同意或参与与另一计划的任何合并或合并,或同意将资产或负债转移至另一计划,除非紧接合并、合并或转移后,尚存的计划向每名参与者提供的利益相等于或大于在紧接合并、合并或转移前计划终止时每名参与者所获得的利益。受托人拥有与守则第401(A)节所述其他退休计划的受托人订立合并协议或直接转移资产协议的特定权力,并接受直接
只有在委员会同意或指示的情况下,才可作为任何此类协议的当事方转让计划资产或转让计划资产。
如果得到福利小组或计划管理人的允许,受托人可以在员工满足计划的资格条件之前代表该员工接受计划资产的直接转移。如果受托人接受这种计划资产的直接转移,员工应被视为计划的所有目的的参与者,但员工在实际成为计划的参与者之前,不得分享计划下的雇主缴费或参与者没收。受托人应持有、管理和分配转让的资产,作为信托基金的一部分,受托人应为受托人代表其接受转让的雇员开设单独的转让账户,以反映转让资产的价值。
受托人不得同意或参与有明确利益计划的资产合并、合并或转让,但选择性转让除外,除非委员会同意并如此指示,且转让符合《守则》和ERISA。受托人将持有、管理和分配转让的资产,作为信托基金的一部分,受托人应为受托人代表其接受转让的雇员开设单独的转让账户,以反映转让资产的价值。除非将资产转移到本计划是选择性转移,否则本计划将按照第13.02节所述的方式,保留与这些转移的资产有关的所有法典第411(D)(6)节的受保护利益。
转让是一种选择性转让,条件是:(A)转让满足第13.06条第一款的规定;(B)转让是自愿的,由参与者在完全知情的情况下选择;(C)参与者有另一种保留其守则第411(D)(6)条受保护福利的替代办法(包括在转让人计划未终止的情况下将其利益保留在转让人计划中的选择权);(D)转让满足守则中适用的配偶同意要求;(E)转让人计划符合《守则》的共同和遗属通知要求,但参与人的转让利益受这些要求的约束;。(F)参与人有权立即从转让人计划获得分配,而不是选择性转移;。(G)转让的利益至少大于出让人计划所提供的、参与者有资格获得的一笔款项分配,或参与者根据转让人计划在该计划的正常退休年龄应支付的应计福利现值中的较大者;。(H)参与者在转移的福利中拥有100%不可丧失的权益;。和(I)转让在其他方面符合适用的财政部条例。任选转移可以在任何类型的合格计划之间进行。
如果该计划根据《守则》第401(K)节的安排直接转移(通过合并或其他方式)选择性缴款(或被视为选择性缴款的数额),则第401(K)(2)和(10)节的分配限制继续适用于那些已转移的选择性缴款。
第1.07节信托基金的清偿。在完全或部分终止本计划或完全停止向本计划缴款时,受此影响的所有参与人的账户应变为完全归属且不可没收,委员会应在支付了应适当计入信托基金的任何费用后,按照参与者、前参与人和受益人各自账户余额的比例,将信托基金中剩余的资产分配给参与人、前参与人和受益人;但条件是,参与雇主不得维持后续计划。关于计划终止的所有分配将按照第五条的规定进行。
第1.08TERMINATION节。在本计划终止时,第五条和第六条的分配规定应继续有效,但下列情况除外:
A.如果参与者的不可没收账户的现值不超过1,000美元,计划管理人将指示受托人将参与者的不可没收账户分配给参与者(或受益人,如果适用)
在计划终止后,在行政上可行的情况下尽快一次性付清;以及
B.如果参与者不可没收账户的现值大于1,000美元但不超过5,000美元,并且参与者(或受益人,如果适用)没有肯定地选择将此类不可没收账户余额直接支付给他或合格退休计划,则在计划终止后,应尽快在行政上可行的情况下,尽快将其福利直接支付给根据委员会和符合守则第401(A)(31)节要求的个人退休帐户提供者之间的书面协议为参与者(或受益人,如果适用)建立的个人退休帐户。
C.如果参与者的不可没收账户余额的价值超过5,000美元,则参与者(或受益人,如果适用)除了本计划允许的分配活动外,还可以选择在计划终止后,在行政上可行的情况下尽快让受托人开始分配其不可没收账户(根据第五条和第六条)。
信托应持续至受托人根据委员会的书面指示分配了计划下的所有利益为止。为了清算信托基金,委员会将在需要的范围内为每个参与者购买一份即时或延期年金合同,以保护参与者在该计划下的分配权,如果参与者的不可没收账户超过5,000美元,并且参与者没有选择立即分配。在本计划终止时,根据附录F设立的暂记账户中的金额(如有)应返还给雇主,但须遵守财政部条例中允许返还的条件。
Teleflex 401(K)储蓄计划已获批准,自此处规定的日期起生效。
Teleflex公司
作者:/s/卡梅隆·P·希克斯
职务:全球人力资源部总裁副主管
日期:2019年12月31日
Teleflex 401(K)储蓄计划
附录A
可归因于从
INMED公司员工储蓄/退休收入计划
尽管计划中有任何相反的规定,参与者的展期缴费账户的分配应符合INMED公司员工储蓄/退休收入计划(“INMED计划”)根据计划第3.14节转移到计划的金额的分配,只要本附录A的分配规则与计划的分配规则不一致,则应遵守本附录A的分配规则。
第A.条定义。
除以下规定外,除非上下文明确要求不同的含义,否则本文中使用的所有术语应具有与本计划中所述相同的含义。就本附录A而言,以下词语和短语具有以下含义,除非上下文明确要求不同的含义。
A.1“年金开始日期”是指以年金或任何其他形式支付数额的第一个期间的第一天。
A.2“最早退休年龄”是指根据该计划,参与者可以选择领取其转账金额的最早日期。
A.3“选举期”是指从计划年的第一天开始,参与者年满35岁至参与者去世之日止的一段时间。如果参与者在年满35岁的计划年度的第一天之前有离职,就截至离职之日的转账金额而言,选择期应从离职之日开始。
A.4“延迟退休日期”是指参与者在其正常退休年龄后因死亡以外的任何原因停止受雇于雇主和所有相关雇主的日期的下一个月的第一天或之后的第一天。
A.5“正常退休年龄”是指参与者年满65岁之日。
A.6“正常退休日期”是指与参保人达到其正常退休年龄或其开始参加本计划一周年的日期重合或紧随其后的较晚的月份的第一天。
A.7“合格选择”是指放弃合格联合和遗属年金或合格退休前遗属年金。合格选择必须得到参与者配偶的书面同意,此类选择指定受益人(或福利形式),未经配偶同意不得更改,或配偶同意确认配偶有权限制对特定受益人(或福利形式)的同意,并明确和自愿地允许参与者指定,而无需配偶进一步同意,且配偶同意放弃,并由公证人或福利小组成员见证。尽管有这一同意要求,如果参与者确定并使福利集团满意地证明,由于没有配偶或配偶无法找到而无法获得书面同意,则豁免将被视为合格选举。根据这一规定所需的任何同意仅对签署同意书的配偶有效,或在被视为合格选举的情况下对指定配偶有效。此外,参与者可以在福利开始之前的任何时间,在没有配偶同意的情况下撤销先前的豁免。撤销的次数不受限制。
A.8“合格联合和遗属年金”是指参与者的终身年金合同,其配偶终身的遗属年金合同相当于参与者和配偶共同生活期间应支付的年金合同金额的50%,但不超过100%,这是可以用参与者的转移金额购买的福利金额。
A.9“合格退休前遗属年金”是指参与者配偶一生的每月年金,可按参与者转账金额的全部公平市价购买。
A.10“转账金额”是指参与者的展期缴款账户中可归因于INMED计划转账的金额。
B条利益的分配。
B.1正常退休。如果参与者在其正常退休日期经历了与雇主的离职,他将获得根据本计划第五条确定的其转移金额的全部价值的分配。
B.2延迟退休。参加者可在其正常退休年龄后继续为雇主服务,在此情况下,他须在其较迟退休日期退休。参与者应获得根据本计划第V条确定的其转账金额的全部价值的分配。
B.3伤残退休。因完全和永久残疾而不再受雇于雇主的参与者应获得根据本计划第五条确定的其转移金额的全部价值的分配。
B.4终止雇用。参与者因退休、死亡或完全和永久残疾以外的任何原因离职后,他有权获得根据本计划第V条确定的全部转移金额的分配。
B.5死亡抚恤金。如果参与者在其全部转账金额分配之前死亡,其受益人有权获得根据本计划第五条确定的转账金额余额。
第三条遗嘱抚恤金。
自2005年4月11日起,(I)本条款C的规定不再适用,(Ii)参与者在去世之日有转账金额的受益人有权根据本计划第5.11节领取全部转账金额。
C.1.配偶退休前死亡抚恤金的资格。如有转账金额的已婚参与者在年金开始日期前去世,其配偶将领取合资格退休前遗属年金,除非根据合资格选举,参与者放弃配偶的合资格退休前遗属年金,而配偶同意豁免。
C.2.支付配偶退休前死亡抚恤金。如果参与者在达到最早退休年龄后去世,配偶的合格退休前遗属年金将从参与者死亡之日的下一个月的第一天开始支付配偶的一生;但如果参与者在达到正常退休日期之前去世,配偶可以选择推迟到参与者本应达到正常日期的下一个月的第一天支付抚恤金
退休日期。如果参与者在达到其最早退休年龄之前去世,配偶的合格退休前遗属年金将从参与者本应达到其最早退休年龄之日起的下一个月的第一天开始支付,或由配偶选择的较后日期开始支付,但不得迟于参与者本应达到其正常退休日期的下一个月的第一天。然而,在书面通知计划管理人后,配偶可选择让合格退休前遗属年金在参与者死亡后的一段合理时间内开始支付,或在参与者死亡后的下一个估值日期后,在管理上可行的情况下尽快一次性支付参与者的转移金额。
C.3通知要求。计划管理人应在“适用期限”内为每个参与者提供一份书面说明:
C.3.1合资格退休前遗属年金的条款及条件;
C.3.2参与者放弃合格退休前遗属年金的权利和选择的效果;
C.3.3参与者配偶的权利;以及
C.3.4取消先前放弃合格退休前遗属年金的选择的权利和效果。
参加者的“适用期间”以下列期间中的最后一项为准:(1)参加者年满32岁的计划年的第一天开始至参加者年满35岁的计划年结束为止的期间;(2)如果参加者在年满35岁之前终止雇用,则为参加者终止雇用之日起的一年期间;或(3)如果雇员在35岁之后成为参加者,则自雇员成为参加者之日起计的一年期间。
C.4豁免符合资格的退休前遗属年金。在选举期间作出合资格选择放弃合资格退休前遗属年金的参与者,可指示如该参与者在其年金开始日期前去世,其转拨的款额将获支付:
C.4.1发给其配偶,一次过支付;或
C.4.2一次性付给指定受益人而不是其配偶。
C.5退休前死亡抚恤金--未婚参与者。如果未婚参与者在年金开始日期之前死亡,其受益人有权领取其全部转移金额。这笔款项应在参与者死亡后的下一个估价日之后,在管理上可行的情况下尽快一次性支付。
第D.条福利的支付和形式。
除本D条另有规定外,参与者的转账金额应按本计划第V条分配。尽管如此,自2005年4月11日起,(I)本D条的规定不再适用,(Ii)参与者的转账金额仅应根据本计划第V条一次性支付。
D.1福利的正常形式。在计划第5.03节的规限下,除非在参与者的年金开始日期结束的180天期间内,根据合格选举选择了一种可选的福利形式,否则已婚参与者的
金额将以合格联合和遗属年金的形式支付,未婚参与者的转移金额将以终身年金的形式支付。
D.2选举利益--通知和选举程序在参保人的预期年金开始日期前180天内,计划管理人应向参保人提供书面解释,说明根据第D.1节支付给他的正常形式的福利的条款和条件,以及根据该计划向他提供的其他形式的福利的影响。解释还应说明参与者放弃正常形式福利的权利和这种放弃的影响、参与者配偶的权利、撤销先前放弃正常形式福利的权利以及这种撤销的影响。最后,解释应告知参保人,他的福利应以这种正常形式支付,除非根据在其年金开始日期前180天内的合格选举,他以书面形式通知计划管理人选择领取不同形式的福利。
D.3延长选举期。如果参与人在不迟于其年金开始日期的前一天要求计划管理人向其提供与根据第D.1节向其支付的正常形式的福利的影响有关的补充资料,则应延长第D.2节下的选择期,并将其年金开始日期推迟至不迟于计划管理人向其提供补充资料之日后180天的日期。
D.4选举的更改。根据D.5节选择一种可选形式福利的任何参与者,可在参与者的年金开始日期之前的任何时间,撤销这种选择,并向计划管理人提交新的选择。在参保人开始领取年金之日起,他的选择将不可撤销。
D.5福利付款的任选形式。根据配偶同意的要求(如果适用),参与者可以选择一次性支付其转移的金额,以代替第D.1节规定的正常形式的福利付款。
文章E.REQUIRED分发。
本附录A项下的分配应按照《守则》第401(A)(9)节及其下的《财务条例》进行,如本E条一般所述。本E条的规定应凌驾于本附录A中以其他方式规定的、与本守则第401(A)(9)条不一致的任何分配选项。尽管有上述规定,本条E条的规定不得改变根据本附录A提供的福利形式,只要这些福利形式满足守则第401(A)(9)节的要求及其下的财政条例的要求。
Teleflex 401(K)储蓄计划
附录B
可归因于从基金转账的款项分配
马塔克制造有限公司。UAW本地#1251(&U)
购钱计划
即使计划中有任何相反的规定,参与者的展期缴费账户中的分配应归因于根据计划第3.14节从Mattatuck制造公司和UAW Local#1251货币采购计划(“Mattatuck计划”)转移到计划的金额的分配,只要本附录B的分配规则与计划的分配规则不一致,则应遵守本附录B的分配规则。
第A.条定义。
除以下规定外,除非上下文明确要求不同的含义,否则本文中使用的所有术语应具有与本计划中所述相同的含义。就本附录B而言,以下词语和短语具有以下含义,除非上下文明确要求不同的含义。
A.1“年金开始日期”是指以年金或任何其他形式支付数额的第一个期间的第一天。
A.2“最早退休年龄”是指根据该计划,参与者可以选择领取其转账金额的最早日期。
A.3“选举期”是指从计划年的第一天开始,参与者年满35岁,到参与者去世之日为止的一段时间。如果参与者在年满35岁的计划年度的第一天之前有离职,就截至离职之日的转账金额而言,选择期应从离职之日开始。
A.4“延迟退休日期”是指参与者在其正常退休日期后因死亡以外的任何原因终止与雇主的雇佣关系的日期的下一个月的第一天或之后的第一天。
A.5“正常退休年龄”是指参与者年满55岁之日。
A.6“正常退休日期”是指与参保人达到其正常退休年龄或其开始参加本计划一周年的日期重合或紧随其后的较晚的月份的第一天。
A.7“合格选择”是指放弃合格联合和遗属年金或合格退休前遗属年金。合格选择必须得到参与者配偶的书面同意,此类选择指定受益人(或福利形式),未经配偶同意不得更改,或配偶同意确认配偶有权限制对特定受益人(或福利形式)的同意,并明确和自愿地允许参与者指定,而无需配偶进一步同意,且配偶同意放弃,并由公证人或福利小组成员见证。尽管有这一同意要求,如果参与者确定并使福利集团满意地证明,由于没有配偶或配偶无法找到而无法获得书面同意,则豁免将被视为合格选举。根据这一规定所需的任何同意仅对签署同意书的配偶有效,或者在
被认为符合资格的选举,指定的配偶。此外,参与者可以在福利开始之前的任何时间,在没有配偶同意的情况下撤销先前的豁免。撤销的次数不受限制。
A.8“合格联合和遗属年金”是指参与者的终身年金合同,其配偶终身的遗属年金合同相当于参与者和配偶共同生活期间应支付的年金合同金额的50%,这是可以用参与者的转账金额购买的福利金额。
A.9“合格退休前遗属年金”是指参与者配偶一生的每月年金,可按参与者转账金额的全部公平市价购买。
A.10“转账金额”是指参与者的展期缴款账户中保留的可归因于从马塔塔克计划转账的金额。
B条利益的分配。
B.1正常退休。如果参与者在其正常退休日期经历了与雇主的离职,他将获得根据本计划第五条确定的其转移金额的全部价值的分配。
B.2延迟退休。参加者可在其正常退休年龄后继续为雇主服务,在此情况下,他须在其较迟退休日期退休。参与者应获得根据本计划第V条确定的其转账金额的全部价值的分配。
B.3伤残退休。因完全和永久残疾而不再受雇于雇主的参与者应获得根据本计划第五条确定的其转移金额的全部价值的分配。
B.4终止雇用。参与者因退休、死亡或完全和永久残疾以外的任何原因离职后,他有权获得根据本计划第V条确定的全部转移金额的分配。
B.5死亡抚恤金。如果参与者在其全部转账金额分配之前死亡,其受益人有权获得根据本计划第五条确定的转账金额余额。
第三条遗嘱抚恤金。
C.1.配偶退休前死亡抚恤金的资格。如有转账金额的已婚参与者在年金开始日期前去世,其配偶将领取合资格退休前遗属年金,除非根据合资格选举,参与者放弃配偶的合资格退休前遗属年金,而配偶同意豁免。
C.2.支付配偶退休前死亡抚恤金。如果参与者在达到最早退休年龄后去世,配偶的合格退休前遗属年金将从参与者去世之日的下一个月的第一天开始支付配偶的一生;但是,如果参与者在达到其正常退休年龄之前去世,配偶可以选择推迟到参与者达到其正常退休年龄之日的下一个月的第一天支付抚恤金。如果参与者在达到最早退休年龄之前去世,
配偶的合格退休前遗属年金将从参与者本应达到其最早退休年龄的日期的下一个月的第一天开始支付,或配偶选择的较后日期开始支付,但不迟于参与者本应达到其正常退休年龄的日期的下一个月的第一天。然而,在书面通知计划管理人后,配偶可选择让合格退休前遗属年金在参与者死亡后的一段合理时间内开始支付,或在参与者死亡后的下一个估值日期后,在管理上可行的情况下尽快一次性支付参与者的转移金额。
C.3通知要求。计划管理人应在“适用期限”内为每个参与者提供一份书面说明:
C.3.1合资格退休前遗属年金的条款及条件;
C.3.2参与者放弃合格退休前遗属年金的权利和选择的效果;
C.3.3参与者配偶的权利;以及
C.3.4取消先前放弃合格退休前遗属年金的选择的权利和效果。
参加者的“适用期间”以下列期间中的最后一项为准:(1)参加者年满32岁的计划年的第一天开始至参加者年满35岁的计划年结束为止的期间;(2)如果参加者在年满35岁之前终止雇用,则为参加者终止雇用之日起的一年期间;或(3)如果雇员在35岁之后成为参加者,则自雇员成为参加者之日起计的一年期间。
C.4豁免符合资格的退休前遗属年金。在选举期间作出合资格选择放弃合资格退休前遗属年金的参与者,可指示如该参与者在其年金开始日期前去世,其转拨的款额将获支付:
C.4.1以D.5节所述的任选形式发给其配偶,由参与者在参与者去世之日后在行政上切实可行的范围内尽快选择,或在尚存的配偶选择的较后时间,但不迟于参与者假若活着本应年满70岁的当年的12月31日;或
C.4.2在参与者去世后的下一年12月31日之前,以D.5节所述任选表格中的一种形式发给指定受益人,而不是其配偶。
根据本节C.4作出的任何选择应符合E条的要求。
C.5退休前死亡抚恤金--未婚参与者。如果未婚参与者在年金开始日期之前死亡,其受益人有权领取其全部转移金额。这笔款项应在参与者死亡后的下一个估价日之后,在管理上可行的情况下尽快一次性支付。
第D.条福利的支付和形式。
除以下规定外,参与者的转账金额应按照本计划第八条进行分配。
D.1福利的正常形式。在计划第5.03节的规限下,除非在参与者的年金开始日期起计的180天期间内,根据符合资格的选举选择了可选择的福利形式,否则已婚参与者的转移金额将以符合条件的联合及遗属年金的形式支付,而未婚参与者的转移金额将以终身年金的形式支付。
D.2选举利益--通知和选举程序在参保人年金开始日期前180天但不迟于30天(或如果参保人及其配偶放弃30天,如果适用),计划管理人应向参保人提供书面解释,说明根据第D.1节向参保人支付的正常形式福利的条款和条件,计划下可供选择的福利形式,包括这些选项的实质特征和相对价值,参保人做出放弃正常形式福利的选择的权利,以及选择放弃正常形式福利的影响,参与者配偶关于放弃选举的权利(如果适用)、参与者作出放弃选举的权利以及撤销放弃选举的影响、参与者推迟分配直至其达到正常退休年龄或62岁较晚的时间的权利,以及如果推迟开始分配将获得多大福利的描述,以满足守则第417(A)(3)节和财政部条例1.417(A)(3)-1条的通知要求,
D.3延长选举期。如果参与人在不迟于其年金开始日期的前一天要求计划管理人向其提供与根据第D.1节向其支付的正常形式的福利的影响有关的补充资料,则应延长第D.2节下的选择期,并将其年金开始日期推迟至不迟于计划管理人向其提供补充资料之日后180天的日期。
D.4选举的更改。根据D.5节选择一种可选形式福利的任何参与者,可在参与者的年金开始日期之前的任何时间,撤销这种选择,并向计划管理人提交新的选择。在参保人开始领取年金之日起,他的选择将不可撤销。
D.5福利付款的任选形式。在符合配偶同意要求(如果适用)的情况下,参与者可选择下列福利付款形式之一,以代替第D.1节规定的正常福利付款形式:
D.5.1现金一次性发放;
D.5.2在一定时期内的定期等额分期付款;
D.5.3分配不可转让的固定或可变年金;或
D.5.4上述各项的任何组合。
文章E.REQUIRED分发。
本附录B项下的分配应按照《守则》第401(A)(9)节及其下的《财务条例》进行,如本E条一般所述。本E条的规定应凌驾于本附录B中以其他方式规定的、与本守则第401(A)(9)条不一致的任何分配选项。尽管有上述规定,本条E条的规定不应改变本附录B下提供的福利形式,只要这些福利形式满足守则第401(A)(9)节的要求及其下的财政部条例的要求。
Teleflex 401(K)储蓄计划
附录C
已保留
Teleflex 401(K)储蓄计划
附录D
参与计划的雇主
(截至2019年1月1日)
Teleflex医疗公司
TFX医疗OEM,LLC(前身为TFX Medical Wire Products,Inc.)(TFX医疗挤压产品,普利茅斯,明尼苏达州)
Arrow国际公司
阿罗介入公司
血管解决方案公司
NeoTract公司
Essential Medical,Inc.-2019年1月1日生效;然而,仅出于展期缴款的目的,生效日期为2018年12月3日。
Teleflex 401(K)储蓄计划
附录E
关于参赛者的特别规则
阿罗国际公司。401(K)计划
参与者的计划账户中包含Arrow计划下的相应缴款并合并到该计划中的部分,应继续遵守2008年3月31日之后生效的以下归属时间表:
| | | | | |
归属服务年限 | 既得百分比 |
不到1年 | 0% |
1年 | 20% |
2年 | 40% |
3年 | 60% |
4年 | 80% |
5年或以上 | 100% |
Teleflex 401(K)储蓄计划
附录F
对捐款和拨款的限制
第F.01节适用于选择性延期缴费的限制。
A.定义。就本节F.01而言,应适用以下定义:
(I)每个计划年度的“实际延期百分比”,是指以下各项比率的平均值(按特定组别的每名合资格雇员分别计算):
1.代表每名该等合资格雇员实际支付给信托基金的选择性延期供款(包括超额延期补偿)的款额
2.符合资格的雇员在该计划年度的补偿。
尽管如上所述,为了计算上述比率,本计划应排除以下情况:(1)在缴费百分比测试中考虑的任选递延缴费(只要实际递延缴费百分比测试符合或不排除这些递延缴费),(2)追赶缴费,以及(3)因合格兵役而根据守则第414(U)节作出的递延缴费。为了计算实际递延百分比,如果不是因为没有进行选择性递延供款,符合资格的雇员将被视为参与者,不会以其名义进行递延递延供款。
(2)就任何计划年度而言,“超额延期补偿”是指下列超额部分:
1.在计算该计划年度高薪雇员的实际递延百分比时,实际计入的雇主供款总额
2.实际延期缴款百分率测试所容许的最高供款款额(按高薪雇员的实际递延缴款百分率从最高百分率开始减去供款而厘定)。
B.实际延期百分比测试。如果一组与相关雇主有关的雇主已选择提供安全港等额缴费(即所有雇主,但委员会明确指定为单独业务的雇主除外),则第F.01.B.节的限制不适用。本节F.01.B.将继续适用于本计划中可分配给未选择缴纳安全港等额缴费的任何相关雇主群体的部分。在任何计划年度,如果考虑到员工选举,高薪员工组的实际延期百分比将超过以下两项中的较大者:
(1)本计划年度非高薪雇员组的实际延期百分比乘以1.25,或
(2)减2%加上本计划年度非高薪雇员组的实际递延百分比或非高薪雇员组本计划年度的实际递延百分比乘以2,
高薪雇员的延期选择应在必要的程度上减少,以使高薪雇员群体的实际延期百分比不超过本分段B(I)或(Ii)分段中较大的一个。在这种削减下,超额延期补偿的金额按上文A(Ii)分段所述确定。接下来,具有最高美元选择性递延供款的高薪雇员(不一定是具有最高实际递延百分比的高薪雇员)的选择性递延供款被减少到等于本分段B分段(I)或(Ii)分段允许的高薪雇员的最高递延美元金额所需的程度,或使该高薪雇员的选择性递延供款等于具有第二高美元选择性递延供款的高薪雇员的选择性递延供款的美元金额,两者以较少者为准。重复这一过程,直到所有高薪员工可选延期缴费的美元总额减少到使所有高薪员工的可选延期缴款的美元总额等于可选延期缴款的美元金额,从而使高薪员工组的实际延期百分比的平均值等于本节允许的最高金额为止。如果雇主已为所涉计划年度作出任何合格的匹配或合格的非选择性缴费,则另选(或在上述减额之外), 计划管理人可选择将符合《财务条例》1.401(K)-2(A)(6)节要求的任何此类缴款的全部或任何部分视为选择性递延缴款,以满足本节实际递延百分比测试的需要。如此应用的任何合格的匹配或合格的非选择性捐款不应计入《规范》第401(M)节适用于此类捐款的实际出资百分比测试要求的计算中。
C.试验组。实际延期百分比测试可以分别针对那些满足规范第410(A)(1)(A)节的最低年龄和服务要求的参与者和那些没有满足这些要求的参与者进行。
D.规范第415节的限制。雇主对信托基金的出资不得超过本附录F中所述参与者的“最高允许金额”。
E.多准则第401(K)节平面图。根据守则第401(K)节所述并由雇主维持的两种或两种以上安排,有资格获得选择性递延供款(以及合格的非选择性供款或合格的匹配供款,如果在实际递延百分比测试中被视为选择性递延供款,或两者均有)分配到其账户的任何参与者,其实际递延百分比的确定应视为该等可选的递延供款(以及,如果适用,该等合格的非选择性供款或合格的匹配供款,或两者)是在单一安排下作出的。如果一名高薪雇员参与了守则第401(K)节所述的两个或两个以上现金或递延安排,而这些现金或递延安排具有不同的计划年限,则在所测试的计划的计划年度内,根据每个此类计划所作的所有选择性递延供款应
在确定员工的实际延期百分比时汇总。尽管如上所述,根据《财务条例》第1.401(K)-1(B)(4)条(不考虑《财务条例》1.401(K)-1(B)(4)(Iii)(B)条规定的禁止汇总测试方法不一致的计划以及《财务条例》第1.410(B)-7(D)(5)条规定的禁止汇总具有不同计划年限的计划的规定)不允许汇总计划下的现金或延期安排,以确定高薪员工的实际延期百分比。
F.可选计划汇总如果本计划仅在与一个或多个其他计划合计时才满足本规范第401(K)、401(A)(4)或410(B)节的要求,或者如果一个或多个其他计划仅在与本计划合计时满足本规范这些部分的要求,则应通过确定员工的实际延期百分比来应用本节,就像所有此类计划都是一个计划一样。只有在计划年度相同的情况下,才可以汇总计划以满足《守则》第401(K)节的要求。
做出贡献的时间。为确定实际递延百分比测试,任选递延缴款、合格非任选缴款和合格配对缴款必须在紧接这些缴款所涉计划年之后的12个月期间的最后一天之前缴纳。在任何情况下,雇主必须在可合理地将其从雇主的一般资产中分离出来的日期之前,或在从参与者的补偿中扣留选择性递延供款的日历月结束后15个工作日内,向受托人支付选择性递延供款。
H.记录保存。计划管理人应保存足以证明对实际延期百分比测试的满意程度的记录,以及在该测试中使用的合格非选择性缴费或合格匹配缴费的金额,或两者兼而有之。
I.遵守《守则》。任何参与者的实际延期百分比数额的确定和处理应满足财政部长可能规定的其他要求。在执行本条例所要求的测试时,可采用本规范和适用的财政部条例所允许的程序或方法的任何变化。
第F.02.关于超额补偿延期的说明。尽管本计划有任何其他规定,超额递延补偿,加上任何收入和减去任何可分摊的损失,应不迟于每个计划年度的最后一天分配给上一个计划年度超额递延补偿分配给其账户的参与者。然而,只要有可能,此类分配应在发生超额延期补偿的计划年度结束后的两个半月内进行。这种分配应根据根据上述方法可归因于每个高薪雇员的超额递延补偿的各自部分,向高薪雇员作出分配。超额递延补偿应被视为本计划下的年度追加。
A.收益或损失的确定:超额补偿延期应根据任何收入或损失进行调整。此类调整应包括出现超额的计划年度结束时的任何收入或损失。对于从2006年1月1日起至2008年1月1日之前的计划年度进行的更正分配,此类调整还应包括从产生超额的纳税年度结束至分配日期(或至不超过7天的日期)期间的任何收入或亏损
纠正分配的日期)(“间隔期”)。自2008年1月1日及之后开始的计划年度不得进行空档期调整。对于2006年1月1日之前开始的计划年度,间隔期调整仅由委员会酌情决定。可分配给超额递延补偿的收入或损失的总和是:(1)可分配到参与者的计划年度的任选递延账户(如果适用,则为合格非选择性供款账户或合格匹配供款账户,或两者)的收入或损失乘以一个分数,其分子是该参与者该年度的超额递延补偿,其分母是参与者可归因于补偿递延的账户余额(以及合格的非选择性供款或合格的匹配供款,或两者,如果将任何此类捐款计入实际递延百分比测试),而不考虑在该计划年度发生的任何收入或损失;和(2)(I)项中确定的数额的10%乘以从计划年度结束到分配日期之间的整个日历月数,如果分配发生在该月的15日之后,则将该月计算在内。或者,委员会可根据不违反《守则》第401(A)(4)节一般非歧视规则的任何合理方法确定可分配给超额递延补偿的收入或损失,该方法一致地用于所有参与者和计划年度计划下的所有此类纠正分配,并由计划用于将收入分配到参与者的账户。
B.超额延期补偿的会计处理:超额延期补偿应从参与者的任选延期缴费账户和合格匹配缴费账户(如果适用)中按参与者在计划年度的任选延期缴费和合格匹配缴费(在实际延期百分比测试中使用的程度)的比例进行分配。超额递延补偿应从参与者的合格非自选缴费账户中分配,仅当此类超额递延补偿超过参与者的可选递延缴款账户和合格匹配缴款账户的余额时才分配。
第F.03节:DOLLAR对选择性延期的限制。
A.定义:
(I)“选择性延期”是指雇主在参保人选择时对本计划作出的任何缴费,以代替现金补偿,并应包括根据补偿削减协议或其他延期机制作出的缴费。就任何课税年度而言,参加者的选择性延期是指根据守则第401(K)节所述的任何有条件现金或递延安排、守则第402(H)(1)(B)节所述的任何简化雇员退休金现金或递延安排、守则第408(P)节所述的任何简单个人退休帐户、守则第457节所述的任何合资格递延补偿计划、守则第501(C)(18)节所述的任何计划以及雇主代表参与者为根据《守则》第403(B)节根据减薪协议购买年金合同所作的任何供款。
(Ii)“超额可选择延期付款”是指根据《守则》第402(G)节的规定,参与者在纳税年度的可选择延期付款超过该守则第402(G)节规定的美元限额的情况下可包括在其总收入中的可选择延期付款。超额选修
延期应被视为本计划下的年度追加,但按照下文C小节分配的除外。
B.禁止延期超过规范第402(G)节的美元限制。任何参与者在任何纳税年度内,根据本计划或任何其他合格计划进行的选择性延期不得超过本准则第402(G)节(根据生活成本的增加进行调整)在该纳税年度开始时有效的美元限额,除非允许按照守则第414(V)节的规定对该计划进行补缴,或此类选择性延期是由于参与者的合格兵役而进行的。
C.超额任选延期的分布情况。参与者可以在下一个纳税年度的3月15日或之前通知计划管理员将分配给计划的超额可选延期金额,从而将参与者在某个纳税年度内做出的任何超额可选延期分配给本计划。
尽管本计划有任何其他规定,超额可选延期,加上任何收入和减去任何可分配的损失,应在不迟于4月15日分配给任何参与者,该参与者的账户上一年被分配了超额可选延期,并要求在该纳税年度超额可选延期。
D.收益或亏损的确定。超额的可选延期应根据任何收入或损失进行调整。此类调整应包括出现超额的计划年度结束时的任何收入或损失。对于从2007年1月1日开始的计划年度所作的纠正分配,此类调整还应包括从产生超额的纳税年度结束到分配之日(“间隔期”)的任何收入或损失。自2008年1月1日及之后开始的计划年度不得进行空档期调整。对于2007年1月1日之前的计划年度,空白期调整仅由计划管理员自行决定。可分配给超额可选择延期付款的收入或损失是:(I)可分配到参与者在该课税年度的可选择延期付款账户的收入或亏损乘以一个分数,其分子是该参与者在该年度的超额可选择延期付款,其分母是可归因于可选择延期付款的参与者的账户余额,而不考虑在该纳税年度内发生的任何收入或亏损;(2)如果分配是根据空档期内的收入或损失进行调整的,则(I)项下确定的数额的10%乘以参与者的纳税年度结束和分配日期之间的整个日历月数,如果分配发生在该月的15日之后,则将该分配月计算在内。或者,计划管理人可以根据任何合理的方法确定可分配给超额任选延期的收入或损失,该方法不违反代码§401(A)(4)的一般非歧视规则,一致地用于所有参与者和计划年度计划下的所有此类纠正性分配, 并被《计划》用来将收入分配到参与者的账户。
申领上一纳税年度超额可选延期的参与者必须在声称进行了超额可选延期的计划年度的下一个日历年的3月15日之前,以书面形式向计划管理人提交他们的索赔。
第F.04节适用于等额缴款的限制。对于一组是相关雇主并选择进行安全港匹配供款的雇主(即,除委员会明确指定为单独业务线的雇主以外的所有雇主),应遵守守则第401(M)(12)节的要求,以满足本节F.04节对匹配供款的限制
在此基础上发布的财政部规章。本节F.04将继续适用于任何雇主及其相关雇主不选择进行安全港等额供款的等额供款。
A.定义。就本节而言,应适用以下定义:
(I)“实际缴费百分比”是指某一组中符合条件的参与者的缴费百分比的平均值。
(Iii)“缴费百分比”是指参与者的缴费百分比与计划年度参与者薪酬的比率(以百分比表示)(不论该雇员是否整个计划年度的参与者)。
(4)“缴款百分比数额”是指根据“计划”为该计划年度参与方提供的符合条件的缴款和符合条件的缴款的总和(在实际递延百分比测试中未考虑的部分)。此种缴款百分比数额不得包括:(A)为纠正超额缴款或因超额递延补偿金、超额选择性延期缴款或超额缴款而没收的等额缴款;(B)因合格雇员的合格兵役而缴纳的等额缴款;(C)《财务条例》1.401(M)-2(A)(5)(2)节所述的不成比例的目标匹配缴款。尽管有上述规定,这种缴款百分比金额应包括对分配给参与者账户的超额总缴款百分比金额的没收,并应在分配这种没收的当年考虑在内。雇主如有此意愿,可作出指定纳入缴款百分比金额的合格非选择性缴款。雇主还可以选择在缴费百分比金额中使用任选递延缴款,只要在实际缴款百分比测试中使用任选递延缴款之前满足实际递延百分比测试,并在排除用于满足实际缴款百分比测试的任选递延缴款之后继续满足实际递延缴款百分比测试。
(V)“合资格参与者”是指有资格作出雇员供款或选择性延期供款(如雇主在计算供款百分比时将该等供款计算在内),或有资格收取匹配供款(包括没收)或符合资格的配对供款的任何雇员。
(Vi)“雇员缴费”是指参与者或其代表对本计划所作的任何自愿的、不可扣除的缴费,该缴费包括在参与者当年的总收入中,并在一个单独的账户下保存,该账户分配了收益和损失。
(Vii)“超额总供款”是指,就任何计划年度而言,超额:
1.在计算该计划年度代表高薪雇员实际作出的供款百分比的分子时所计及的总供款百分率
2.实际供款百分率测试所准许的最高供款款额(按高薪雇员的供款百分率从最高百分率开始递减而厘定)。
此类决定应在根据第F.01节首先确定超额延期赔偿后作出。在作出上述决定后,应确定超出的总供款的金额。超额缴款应以美元金额为基础,通过与F.01节所述适用于选择性递延缴款的程序类似的反向调整程序,分配到获得高额补偿的参与者的账户中,该参与者的账户中分配的缴款百分比金额最高。
(Viii)“匹配供款”是指雇主代表参与者向本计划或任何其他界定供款计划作出的供款,原因是该参与人作出的雇员供款,或因参与人根据雇主所维持的计划所作的选择性延期供款。
B.实际供款百分比测试。每个计划年度高薪员工的参与者的实际缴费百分比和本计划年度非高薪员工的参与者的实际缴费百分比必须满足以下测试之一:
(I)计划年度高薪雇员参与者的实际缴款百分比不得超过本计划年度非高薪雇员参与者的实际缴费百分比乘以1.25;或
(2)计划年度高薪雇员参与者的实际缴款百分比不得超过本计划年度非高薪雇员参与者的实际缴费百分比乘以2,但高薪雇员参与者的实际缴款百分比不得超过非高薪雇员参与者的实际缴费百分比两个百分点以上。
C.试验组。实际缴费百分比测试可针对符合守则第410(A)(1)(A)节的最低年龄和服务要求的参与者与未达到该等要求的参与者分开进行。
D.缴款百分比金额合计。就本节而言,根据守则第401(A)节所述的两个或两个以上计划或守则第401(K)节所述由雇主维持的安排,有资格获得分配到其账户的供款百分比金额的任何参与者是高薪雇员,其供款百分比应视为该等供款百分比金额的总和是在每个计划下作出的。如果一名高薪员工参加了雇主的两个或多个不同计划年度的计划,则在测试计划的计划年度内,每个此类计划下的所有匹配缴费和员工缴费应汇总在一起,以确定参与者的缴费百分比。尽管如此
如上所述,根据《财务条例》1.401(M)-1(B)(4)条(不考虑《财务条例》1.401(M)-1(B)(4)(Iii)(B)条规定的禁止汇总具有不一致测试方法的计划以及《财务条例》1.410(B)-7(D)(5)条规定的禁止汇总不同计划年度的计划)下的计划不允许汇总供款,以确定高薪员工的供款百分比
E.计划的汇总。如果本计划仅在与一个或多个其他计划合计时才符合守则第401(M)、401(A)(4)或410(B)节的要求,或如果一个或多个其他计划仅与本计划合计才符合守则各节的要求,则应通过确定员工的缴费百分比来应用本节,就好像所有此类计划都是单一计划一样。只有在计划年度相同的情况下,才可以汇总计划以满足《守则》第401(M)节的要求。
F.将金额分配到计划年度。为了确定实际的供款百分比测试,员工的供款被认为是在向信托基金供款的计划年度作出的。如果不迟于计划年度结束之日起的12个月期末,应将计划年度的等额缴费、员工缴费、合格的等额缴费和合格的非选择性缴款视为缴费。
G.记录保存。计划管理人应保存足以证明实际缴款百分比测试和在该测试中使用的合格非选择性缴款或合格匹配缴款的金额或两者的满意程度的记录。
H.代码要求。任何参与者的缴费百分比的厘定和处理,均须符合库务局局长所订明的其他规定。在执行本条例所要求的测试时,可采用本规范和适用的财政部条例所允许的程序或方法的任何变化。
雇主匹配的供款超过100%。雇主就非高薪雇员的选择性延期所作的匹配供款,如超过下列最大者,则不应计入实际供款百分率测试:
(I)补偿的5%;
(2)参加者对计划年度的任选延期缴款;和
(3)本计划的代表性匹配率与参与者在一个计划年度的任选延期缴款的2倍乘积。
就本节而言,本计划的“代表性匹配率”是一组非高薪雇员中任何合格非高薪雇员的最低匹配率,该非高薪雇员组由计划年度计划中为该计划年度进行任选延期缴费的所有合格非高薪雇员的一半组成(或,如果更高,则为计划年度雇主雇用并为该计划年度作选择性递延缴费的所有合格非高薪雇员的最低匹配率)。参与者的“匹配率”是为该参与者所作的匹配缴费除以该参与者在该计划年度的可选延期缴费。但是,如果
参与者的可选延期缴费的所有级别的匹配率并不相同,参与者的匹配率是假设参与者的可选延期缴费等于薪酬的6%。
F.05节超额总供款的分布。尽管本计划有任何其他规定,超额总供款加上任何可分配的收入和任何损失,如可没收,或不迟于每个计划年度的最后一天分配给上一个计划年度超额总供款分配给其账户的参与人,应予以没收。超出的总缴款应视为本计划下的年度追加。
A.收入或损失的确定:超额的总供款应根据任何收入或损失进行调整。此类调整应包括出现超额的计划年度结束时的任何收入或损失。对于从2006年1月1日起至2008年1月1日之前的计划年度进行的更正分配,此类调整还应包括从产生超额的纳税年度结束到分配日期(或直到不超过更正分配日期前7天的日期)(“空白期”)这段时间内的任何收入或损失。自2008年1月1日及之后开始的计划年度不得进行空档期调整。对于2006年1月1日之前开始的计划年度,间隔期调整仅由委员会自行决定。可分配给超额总供款的收入或损失的总和为:(1)可分配给参与者的配对账户和合格配对账户(如有,且仅在其中的数额不用于实际递延百分比测试的范围内)的收入或亏损,以及可分配给符合条件的非选择性供款账户和可选递延账户(如果在计算计划年度的实际供款百分比测试时使用了任何此类数额)乘以分数,其分子是该参与者在该年度的超额总供款,其分母是该参与者的帐户余额,可归因于缴款百分比金额,而不考虑该计划年度发生的任何收入或损失;和(2)(I)项中确定的数额的10%乘以从计划年度结束到分配日期之间的整个日历月数,如果分配发生在该月的15日之后,则将该月计算在内。另一种选择, 委员会可根据不违反《守则》第401(A)(4)节一般非歧视规则的任何合理方法确定可分配给超额缴款的收入或损失,该方法一致地用于所有参与者和计划年度计划下的所有此类纠正分配,并由计划用于将收入分配到参与者的账户。
B.没收超额总供款:超额总供款的没收可以重新分配到非高薪雇员的账户中,也可以由雇主选择用于减少雇主的供款。
C.超额缴款的核算:超额缴款应被没收,如果可以没收,或从参与者的匹配缴款账户和合格匹配缴款账户(以及,如果适用,参与者的合格非选择性缴款账户或选择性递延缴款账户,或两者)中分配。高薪雇员根据本条款F.06.5没收的金额。将用于减少未来雇主对该计划的缴费。
第F.06.AlTERNAVIVE节涉及超额金额的分配。在雇主选择的范围内,雇主可以提供合格的非选择性供款,而不是分配超额递延补偿或超额总供款。
根据守则及本计划附录F的规定,代表足以符合实际递延百分率测试或实际供款百分比测试,或两者均符合的非高薪雇员。
第F.07.ANNUAL添加-定义。就第F.08节而言,应适用以下定义和解释规则:
一个。“年度增加额”是指在任何限制年度贷记到参与者账户的下列金额的总和:
(1)选择性递延缴费和Roth递延选择性缴费(不包括追赶缴款);
(2)税后缴款;
(3)等额缴款;
(4)利润分享缴款;
(5)用于减少职工持股计划贷款的配资乘以一个分数,其分子是分配给参与者账户的匹配缴款的股份数量,其分母是在该限制年度从未分配股票账户释放的股份总数;
(6)用于减少员工持股计划贷款的利润分享缴款乘以分数,其分子是参与者的补偿,分母是所有参与者的补偿的总和;
(5)符合条件的配对捐款;
(Vi)有限制的非选任供款(如有的话);
(Vii)没收(如有的话);及
(8)根据F.08节重新使用超额款项以减少雇主的缴费。
除财政部条例规定的范围外,年度增加额包括规范第401(K)节所述的任何超额供款、规范第401(M)节所述的超额总供款以及规范第402(G)节所述的超额延期,无论计划是否分配或没收这些超额供款。年度增加额还包括分配给个人医疗账户的金额(如代码第415(L)(2)节所界定),作为雇主维持的养老金或年金计划的一部分。此外,年度增加额包括由雇主维持的福利基金(守则第419(E)节)下分配给关键雇员的单独账户(如守则第419(A)(D)(3)节所界定)的退休后医疗福利的缴款。由雇主维护的SEP下的拨款被视为固定缴款计划的年度追加。展期或转移捐款不应构成年度递增。此外,年度增加不包括分配到参与者账户的恢复性付款。“恢复性付款”是指为恢复计划的部分或全部损失而支付的款项,这些损失是由于计划受托人的一项行动(或未能采取行动)造成的,而该行动(或未能采取行动)造成了违反受托责任的合理风险(因未向计划汇款而违反受托责任的除外)。
根据ERISA第一章或其他适用的联邦或州法律,只要处境相似的参与者在付款方面得到类似的待遇。恢复性付款包括但不限于,根据劳工部的命令、劳工部的自愿信托纠正计划或法院批准的和解向计划支付的款项,以恢复因违反受托责任而对计划造成的损失(不包括因未向计划汇款而违反受托责任)。此外,根据守则第404(K)(2)(Iii)(Ii)条,由员工持股计划(ESOP)支付的股息和再投资于ESOP的股息不属于年度增加。
如果在限制年度内的任何日期根据本计划的条款将年度附加额分配到参与者的帐户,则该年度附加额将计入该限制年的参与者的帐户。同样,根据符合《财务条例》1.401(A)(4)-11(G)节要求的更正修正案进行的年度追加,如果在限制年内的任何日期根据更正修正案的条款分配到参与者的账户,则记入该参与者的账户。然而,如果年度追加的分配取决于截至根据计划条款分配年度追加的日期仍未满足的条件(如继续受雇或事件的发生)的满足情况,则年度追加自条件满足之日起被视为已分配。
选择性递延供款、Roth递延供款、追赶供款、配对供款、合格配对供款、利润分享供款合格的非选择性供款,如果有的话,在限制年度内不被视为记入参与者账户的贷方,除非这些供款在不迟于守则第404(A)(6)节所述的适用于限制年度结束的纳税年度结束的期间结束后30天内实际计入计划。如果在可以缴款的期间结束后向《计划》缴款,并将其视为记入限制年参与者账户的贷方,则可归因于这些捐款的拨款应视为记入作出这些捐款的限制年的参与者账户的贷方。税后缴款不会被视为贷记某一特定限额年度参与者账户的贷方,除非缴款是在该限额年度结束后30天内实际计入计划的。没收被视为限制年的年度附加,包含将其分配到参与者帐户的日期作为没收。如果雇主就上一个限制年度向参与者的账户缴纳了一笔款项,并且由于该参与者根据《守则》第414(U)(1)条规定的权利而要求缴纳该捐款,则该缴款被视为该缴费所涉及的限制年度的年度附加额,而不是该缴费所在的限制年度的年度附加额。
如果雇主就上一个限制年度向参与者的账户缴纳了一笔款项,并且由于该参与者根据《守则》第414(U)(1)条规定的权利而需要缴纳该捐款,则该缴款被视为该缴费所涉及的限制年度的年度附加额,而不是该缴费所在的限制年度的年度附加额。
如果由于上一个限制年的错误没收或错误未能在上一个限制年分配金额而在限制年将金额分配到参与者的帐户,则更正分配将不会被视为针对发生更正的限制年的参与者的年度增加,而将被视为与其相关的限制年的年度增加。为
就前述句子而言,如果在限制年度内如此贡献的数额考虑到可归因于该贡献所涉年度后一个时期的实际投资收益,则在任何限制年度中,由此类收益构成的捐款总额部分不被视为年度增加额。
胡麻B.“定义福利计划。”不为雇主缴费提供个人账户的退休计划。委员会应将雇主维持的所有固定福利计划(无论是否终止)视为单一计划。
C。“固定缴费计划。”一项退休计划,规定为每个参加者设立个人账户,并仅根据缴存到该参加者账户的数额以及委员会可能分配给该参与者账户的其他参与者的任何收入、支出、损益和没收其他参与者的账户来提供福利。委员会应将个人医疗账户(如守则第415(L)(2)节所界定)作为雇主所维持的界定福利计划的一部分,以及雇主根据守则第419(E)节所维持的福利基金,以退休后医疗福利分配至关键雇员的独立账户(如守则第419A(D)(3)节所界定)的范围,视为界定缴费计划。委员会应将雇主维持的所有固定缴款计划(不论是否终止)视为单一计划。
D。“限制年。”计划年。
E.“最大允许量。”对任何参与者的最高允许金额应为以下较小者:
(I)40,000美元(根据《守则》第415(D)条调整)(2014年为52,000美元),或
(Ii)参与者在时效年度的补偿的100%。
上述(Ii)项所述的补偿限额不适用于离职后的任何医疗福利缴费(在守则第401(H)节或守则第419(F)(2)节的意义内),否则会被视为年度加薪。如果由于限制年的变化而有一个较短的限制年,委员会将把40,000美元的限制(或更大的限制)乘以下列分数:
短时效年度内的月数
12.
F.“参与雇主。”每个雇主和任何相关雇主。仅为应用本第F.07节的限制,计划管理员应根据第415(H)节修改第414(B)和(C)节,以确定相关雇主。
G.所需的计划汇总。为将守则第415(B)、(C)及(E)节适用于某一特定时效年度的限制应用于参与者,本公司曾维持的所有符合条件的固定利益计划(不论计划是否已终止)将被视为一个固定利益计划,而本公司曾维持的所有符合条件的固定供款计划(不论计划是否已终止)将被视为本计划的一部分。
第F.08.ANNUAL添加--限制。在任何分配日期,根据本计划可贷记到任何参与者账户的年度增加额不得超过最大允许金额减去截至限制年度内任何先前分配日期的所有已定义缴费计划下参与者账户的任何信用额度之和。
如果本计划的分配日期与公司维持的任何其他限定缴款计划的分配日期重合,则在该日期根据本计划可贷记到任何参与者账户的年度增加额的数额应等于在不考虑本附录F的情况下根据本计划贷记的金额乘以一或分数中较小者的乘积,分子是在时效年度内第F.08节所述的数额,分母是在不考虑本附录F的情况下在所有限定缴款计划下的该分配日期中贷记的金额。
如果由于本附录F的规定,代表参与者对本计划的缴款要在他们向本计划缴款之前减少,则应首先以该参与者的名义减少选择性递延缴款(连同任何相应的相应缴款),然后在必要时减少本应分配到参与者账户的利润分享缴款(如果有)。对超出的年度增加额的更正应与美国国税局发布的EPCRS保持一致,并不时生效。
在任何计划年度,如果计划管理人认为有必要这样做,以满足本节或《守则》和《财务条例》的要求,则计划管理人可进一步减少对参与者账户的选择性递延缴款数额。守则第415(J)节下的规则应酌情适用。在任何情况下,参与者的利益在应用这些汇总规则时都不会被重复计算。在确定和应用本节F.08的限制时,应考虑此处提供的汇总规则以及本节中未另行规定的汇总规则,这些汇总规则通过引用纳入《财务条例》第1.415(F)-1节。然而,自2008年1月1日或之后的限制年开始生效的此类规则所产生的任何福利增加,仅适用于在2007年12月31日之后在参与雇主处完成至少一(1)小时服务的参与者。
第F.09.QSLOB测试规定。对于任何测试年度(如代码第414(R)节所定义),公司可选择(按美国国税局规定的时间和方式向美国国税局提交)使用合格的独立业务线(“QSLOB”),以满足本计划的无歧视和/或承保范围测试。
Teleflex 401(K)储蓄计划
附录G
关于参赛者的特别规则
VASONOVA公司401(K)计划
2011年1月10日,Teleflex Inc.收购了VasoNova,Inc.。自2012年9月4日起,VasoNova,Inc.401(K)计划将与该计划合并并纳入该计划,并将不再作为独立计划存在。尽管本计划有任何相反的规定,以下规定应适用于VasoNova,Inc.401(K)计划在2011年2月17日(参与VasoNova,Inc.401(K)计划的参与和缴费被冻结之日)之前根据VasoNova,Inc.401(K)计划积累的并入计划的福利:
1.自2012年9月4日起,本计划第5.08节应适用于VasoNova,Inc.401(K)计划下并入本计划的福利。因此,VasoNova,Inc.401(K)计划下合并到该计划中的唯一可用于福利的支付形式是该计划第5.08节中规定的形式。
2.自2012年9月4日起,本计划第6.01节中的艰苦条件提取条款应适用于VasoNova,Inc.401(K)计划下并入本计划的福利。
Teleflex 401(K)储蓄计划
附录H
可归因于从
哈德逊呼吸护理公司。利润分享计划
自2004年2月1日起,哈德逊呼吸护理公司养老金计划(“哈德逊养老金计划”)作为一项现金购买养老金计划,与哈德逊利润分享计划合并,并入哈德逊利润分享计划。因此,根据《守则》第411(D)(6)节的规定,哈德逊利润分享计划保留了哈德逊养老金计划下可用于从哈德逊养老金计划转移到哈德逊利润分享计划的福利的年金分配形式。2006年7月3日,Hudson呼吸护理公司利润分享计划(“Hudson利润分享计划”)与该计划合并并纳入该计划。尽管本计划有任何相反的规定,但如果本附录H的分配规则与本计划的分配规则不一致,则参与者账户中可归因于从哈德逊利润分享计划转移到本计划的金额的部分的分配应遵守本附录H的分配规则。
A条定义。
除以下规定外,除非上下文明确要求不同的含义,否则本文中使用的所有术语应具有与本计划中所述相同的含义。就本附录H而言,以下词语和短语具有以下含义,除非上下文明确要求不同的含义。
A.1“年金开始日期”是指作为年金支付数额的第一个期间的第一天,如果福利不是以年金的形式支付的,则指使参与者有权享受这种福利的所有事件发生的第一天。
A.2“最早退休年龄”是指根据该计划,参与者可以选择领取其转账金额的最早日期。
A.3“选举期”是指从计划年的第一天开始,参与者年满35岁,到参与者去世之日为止的一段时间。如果参与者在年满35岁的计划年的第一天之前有一份离职通知,关于截至遣散费之日的哈德逊转账账户,选举期应从遣散费之日开始。
A.4“哈德逊转移账户”是指参与者账户中可归因于从哈德逊利润分享计划转移到本计划的金额的部分。
A.5“正常退休年龄”是指参与者年满65岁之日或参与者开始就业五周年之日中较晚的一个。
A.6“合格选择”是指放弃合格联合和遗属年金或合格退休前遗属年金。有条件的选择必须得到参与者的配偶(根据合格联合和遗属年金向其支付遗属年金)的书面同意,指定受益人(或福利形式),在没有配偶同意或配偶同意的情况下不得更改,或配偶的同意确认配偶有权限制对特定受益人(或福利形式)的同意,并明确和自愿地允许参与者指定,而无需配偶的任何进一步同意,配偶同意放弃,并由公证人员或福利小组成员见证。配偶的同意是不可撤销的,除非参与者撤销放弃选举。尽管有此同意要求,如果参与者确定并使福利集团满意,该书面同意不能
如果因为没有配偶或无法找到配偶而获得豁免,豁免将被视为合格选举。如果参与者的配偶在法律上没有能力给予同意,配偶的合法监护人(即使监护人是参与者)可以给予同意。此外,如果参与者在法律上被分居或被遗弃(根据当地法律的含义),并且参与者有法院命令这样做,则不需要配偶同意,除非合格的家庭关系命令另有规定。根据这一规定所需的任何同意仅对签署同意书的配偶有效,或在被视为合格选举的情况下对指定配偶有效。此外,参与者可以在福利开始之前的任何时间,在没有配偶同意的情况下撤销先前的豁免。撤销的次数不受限制。
A.7“合资格联名及遗属年金”是指可从商业保险公司以参与者的Hudson转账账户余额购买的即时年金,如参与者在年金开始日期已结婚,则参与者尚存配偶的终身遗属年金须予支付,数额相当于参与者及其配偶共同生活期间应付年金金额的50%。
A.8“合格退休前遗属年金”是指参与者配偶一生的每月年金,可用参与者哈德逊转账账户的全部公平市场价值购买。
第二条福利的支付和形式。
除以下规定外,参与者的哈德逊转账账户应按照本计划第五条的规定分配。
B.1福利的正常形式。根据本计划第5.03节的规定,除非在参与者的年金开始日期结束的180天期间内,根据合格选举选择了一种可选形式的福利,否则已婚参与者的哈德逊转移账户将以合格联合和遗属年金的形式支付。就本附录H的适用而言,前配偶应被视为参与者的配偶或尚存配偶,但以合格家庭关系令(如守则第414(P)节所界定)所规定的范围为限。
B.2福利选举--通知和选举程序在参保人年金开始日期前180天但不迟于30天(或如果参保人及其配偶放弃30天,如果适用),计划管理人应向参保人提供书面解释,说明根据B.1节向参保人支付的正常形式福利的条款和条件,计划下可供选择的福利形式,包括这些选项的实质特征和相对价值,参保人做出放弃正常形式福利的选择的权利,以及选择放弃正常形式福利的影响,参与者配偶关于放弃选举的权利(如果适用)、参与者做出放弃选择的权利以及撤销放弃选择的影响、参与者将分配推迟到他达到正常退休年龄或62岁较晚的时间的权利,以及如果推迟分配开始将获得多少福利的描述,以满足守则第417(A)(3)节和财政部条例1.417(A)(3)-1条的通知要求。在2006年12月31日之后开始的计划年度内发出的通知还应说明,如果推迟开始分配,福利将增加多少。书面解释应告知参与者,除非在其年金开始日期之前的选举期间内,他进行了有资格的选举,否则他的福利将以正常形式支付。
B.3延长选举期限。如果参与人在不迟于其年金开始日期的前一天,要求计划管理人向其提供补充资料,说明根据第B.1节、第B.2节规定的选举期支付给他的正常形式的福利的影响。应延期,并开始领取年金
日期应推迟至不迟于计划管理人向其提供补充信息之日后180天的日期。
B.4更改选举。任何根据第B.5节选择一种可选福利形式的参与者可以在参与者的年金开始日期之前的任何时间撤销这种选择并向计划管理人提交新的选择。在参保人开始领取年金之日起,他的选择将不可撤销。
B.5福利支付的可选形式。在符合配偶同意要求(如果适用)的情况下,参与者可以为其Hudson Transfer帐户选择以下一种福利支付形式,以代替B.2节规定的正常福利支付形式:
B.5.1现金一次性分配;或
B.5.2应为参与者的一生支付的终身年金。
第三条退休前死亡抚恤金。
C.1.配偶退休前死亡抚恤金的资格。如果拥有Hudson转账账户的已婚参与者在年金开始日期之前去世,其配偶将获得合格退休前遗属年金,除非根据合格选举,参与者放弃了配偶的合格退休前遗属年金,并且配偶同意放弃。尽管如上所述,如果参与者在分配开始时的不可没收账户余额不超过5,000美元,参与者的不可没收账户余额应在参与者去世后在行政上切实可行的情况下尽快一次性支付给参与者的尚存配偶或其他受益人,以代替合格的退休前遗属年金。
C.2.支付配偶退休前死亡抚恤金。如果参与者在达到最早退休年龄后去世,配偶的合格退休前遗属年金将从参与者去世之日的下一个月的第一天开始支付配偶的一生;但是,如果参与者在达到其正常退休年龄之前去世,配偶可以选择推迟到参与者达到其正常退休年龄之日的下一个月的第一天支付抚恤金。如果参与者在达到最高退休年龄之前去世,配偶的合格退休前遗属年金将从参与者本应达到其最早退休年龄之日起的下一个月的第一天开始支付,或由配偶选择的较后日期开始支付,但不得迟于参与者本应达到其正常退休年龄的日期的下一个月的第一天。然而,在书面通知计划管理人后,配偶可选择让合格退休前遗属年金在参与者死亡后的一段合理时间内开始支付,或在参与者死亡后的下一个估值日期后,在管理上可行的情况下尽快一次性支付参与者的哈德逊转移账户。
C.3通知要求。计划管理人应在“适用期限”内为每个参与者提供一份书面说明:
C.3.1合资格退休前遗属年金的条款及条件;
C.3.2参与者放弃合格退休前遗属年金的权利和选择的效果;
C.3.3参与者配偶的权利;以及
C.3.4取消先前放弃合格退休前遗属年金的选择的权利和效果。
参加者的“适用期间”以下列期间中的最后一项为准:(I)参加者年满32岁的计划年度第一天开始至参加者年满34岁的最后一天止的期间;(Ii)雇员成为参加者后的合理期间;(Iii)《共同及遗属规则》适用于参加者后的合理期间;或(Iv)完全资助的合资格退休前遗属年金不再符合全额补贴福利的规定后的合理期间。第(Ii)、(Iii)和(Iv)条所述的合理期间是指在适用事件发生前一年开始至结束一年的期间。如参加者在年满35岁前已离职,第(I)、(Ii)、(Iii)及(Iv)条均不适用,而书面解释须于离职前一年起至离职后一年止期间内提供。该计划不限制参与者可以撤销合格退休前遗属年金的豁免的次数,也不限制在适用期间做出新的豁免的次数。
C.4豁免符合资格的退休前遗属年金。在选举期间作出有资格选择放弃合资格退休前遗属年金的参与者,可指示如该参与者在其年金开始日期前去世,其Hudson Transfer账户将获支付:
C.4.1以B.5节所述的其中一种可选形式发给其配偶,由参与者在参与者去世之日后在行政上切实可行的范围内尽快选择,或在尚存配偶选择的较后时间,但不迟于参与者假若活着本应年满70半岁的当年12月31日;或
C.4.2在参与者去世的下一年12月31日之前,以B.5节所述的任选表格中的一种形式发给指定受益人(其配偶除外)。
根据本节C.4作出的任何选择应符合D条的要求。
C.5退休前死亡抚恤金--未婚参与者。如果未婚参与者在年金开始日期之前去世,其受益人将有权获得其整个哈德逊转账账户。这笔款项应在参与者死亡后的下一个估价日之后,在管理上可行的情况下尽快一次性支付。
D条要求分发。
本附录H项下的分配应按照守则第401(A)(9)节及其下的《库务条例》进行,如本D条所述。本D条的规定应凌驾于本附录H中其他规定的、与守则第401(A)(9)节不一致的任何分配选项。尽管有上述规定,本D条的规定不应改变本附录H提供的福利形式,只要这些福利形式满足守则第401(A)(9)节的要求及其下的财政部条例的要求。
Teleflex 401(K)储蓄计划
附录I
参与者贷款政策
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Teleflex 401(K)储蓄计划 参与者贷款计划 |
Teleflex 401(K)储蓄计划(“计划”)允许向参与者发放贷款。然而,在提供任何贷款之前,该计划要求建立一项书面贷款计划,其中规定了发放参与者贷款的规则和指导方针。自2021年1月1日起,本文件将作为所需的书面贷款计划。此外,计划管理人(如计划中所定义)可使用本文件作为或补充向参与者发出的贷款计划的任何必要通知。本参与者贷款计划中提及的“受托人”应指本计划中规定的受托人。
1)计划管理员被授权管理贷款计划,并且是负责管理贷款计划的受托人。所有贷款申请应由计划管理人或其代表的参与者使用电子授权系统提出,该电子授权系统可通过参与者服务中心或在workplace.schwab.com或施瓦布退休计划服务公司和计划管理人共同商定的其他方法获得。参与者可能被要求提供计划管理人或其代表认为必要的证明文件,以建立贷款。
2)本参与者贷款计划中对“参与者”的所有提及应包括作为ERISA第3(14)款中定义的“利害关系方”的参与者及其受益人。
3)计划管理人或其代表应在参与者提出正式申请后的合理时间内审议所有贷款申请。
4)应在合理同等的基础上向所有参与方提供贷款。向高薪员工(如计划所界定)提供的贷款金额不得超过其他参与者可获得的金额。
5)计划管理人或其代表应根据参与者既得账户余额的价值和参与者当前贷款的未偿还余额(如有)来确定参与者是否有资格获得贷款。
6)本计划应将参与者在本计划下的既得账户余额视为足够的担保。在任何情况下,参与者在本计划下的既得账户余额(在贷款发放后立即确定)不得超过50%作为贷款的担保。本计划的政策是不提供除参与者在本计划中的既得利益外需要担保的贷款。
7)如果参与者之前从本计划获得的贷款完全是由于参与者未能付款而被视为已分配的,则在抵销或全额支付被视为已分配的贷款之前,任何参与者不得申请新的贷款。
8)在参与方满足发放贷款的标准后,计划管理人、受托人或其代表可要求参与方提供设立贷款所需的任何文件,并为计划提供足够的担保。参与者需要(I)指定的个人识别码(PIN)和(Ii)以电子方式接受贷款条款和/或在贷款支票上背书。
9)对于根据本计划发放的任何贷款,除本计划规定的其他要求外,还应适用以下规则和限制:
(I)向该计划的任何参与者提供的最低贷款额应为1,000美元。
(2)向本计划的任何参与人发放的贷款的最高金额,与本计划的所有其他贷款的未偿还余额相加时,应以较小者为准
:
(A)$50,000,减去参与者在截至新贷款作出前一天为止的1年期间内从该计划获得的贷款的最高未偿还余额的超额部分(如有的话),再从该参与者在贷款作出当日从该计划获得的贷款的未偿还余额中减去;或
(B)计划中参与者既得账户余额的50%(50%)。
请注意,就应用这些限制而言,由雇主或关联雇主维护的所有计划将被视为一个计划。
(3)每笔贷款应为参与者账户的专用投资。在限制从某一投资基金提款的情况下,贷款收益将按比例从参与者账户余额投资的一个或多个投资基金中提取。然而,贷款收益不会从参与者账户中投资于雇主股票投资基金的任何部分中提取。如果参与者有个人选择退休账户®,如果该账户中的资金需要清算以提供贷款收益,将与该参与者联系。在偿还贷款时,参与者的付款将根据付款存入计划之日起生效的投资选择,按比例分配给他或她在计划下选择的投资(或在适当情况下,被视为计划的默认投资基金的投资)。
(4)如果贷款是从受共同年金和遗属年金分配条款约束的账户获得或担保的,且参与者的账户余额总额超过5,000美元,则贷款申请必须包括参与者配偶的书面同意。这种书面同意必须由计划代表或公证人见证,并在发放贷款收益之前发送给施瓦布退休计划服务公司。如果确定的情况令管理人满意,即没有配偶或无法找到配偶,则不需要配偶同意。
(V)每名参加者只可获得两(2)笔未偿还贷款。然而,参与者可能只有一(1)个主要居住地贷款。尽管如此,在本参与者贷款计划生效之日,如果参与者拥有的贷款超过规定的最高限额,将被允许根据原始贷款条款偿还贷款。
(Vi)除非施瓦布退休计划服务公司和施瓦布退休计划服务公司之间不时修订的《施瓦布退休计划服务协议》中另有说明,否则与贷款有关的所有费用(设立:每笔贷款75美元)将记入参与者的账户。
(Vii)所有贷款必须以基本相等的方式偿还,偿还频率不得低于每季度。当参与者积极就业时,贷款将通过直接税后工资扣除来偿还。真正休假的参与者可以在支付给Teleflex 401(K)储蓄计划的工资扣除之外偿还贷款,并直接提交给嘉信理财退休计划服务公司。参与者还可以在治疗期内偿还工资扣除之外的未偿还预期贷款,支付给Teleflex 401(K)储蓄计划并直接提交给嘉信理财退休计划服务公司。付款可以按照计划管理人和嘉信理财退休计划服务公司同意的任何方式进行。贷款偿还将用于贷款期限的本金和利息。
(Viii)雇佣终止后,所有贷款将立即到期并应支付,除非参与者选择不分配他/她的账户。如果参与者选择接受分配,如果贷款在雇佣终止后的一段合理时间内没有偿还,贷款将被抵销参与者的既有账户余额。如果参与者将其账户余额留在计划中,他/她可以按照计划管理员制定的程序继续向计划管理员偿还贷款。参与者必须在雇佣终止后与计划管理员联系,以安排开始每月付款。
(Ix)贷款可随时全额预付。任何此类预付款应以汇票或本票支付,并按本计划的顺序付款。不允许部分提前还款。
(X)贷款只能从参与者的既得账户余额中获得。然而,不能从参与者既有账户余额中投资于雇主股票投资基金的任何部分获得贷款。
(Xi)贷款必须在不超过五(5)年的期限内偿还。然而,用于购买参与者主要住所的贷款可以在不超过30年的时间内偿还。
(Xii)贷款利率将是一个合理的利率,须根据从事类似贷款业务的人在贷款作出时所收取的当时利率而厘定。在贷款期限内,利率将保持不变,不会重新谈判。计划管理员将通过参与者服务中心或workplace.schwab.com向参与者提供当前利率。
10)如果参与方未能在到期时及时汇出贷款项下的款项,则应发生违约。在这种情况下,计划管理人可以指示受托人采取审慎受托人在类似情况下会采取的合理行动,以保护和保存计划资产。但是,不应要求计划管理员在违约时立即采取此类行动。取而代之的是,计划管理员可以给予参与者一段时间来纠正任何默认情况。这样的治愈期不得超过
所需分期付款到期的日历季度之后的日历季度。除非计划管理员根据美国国税局发布的任何员工计划合规解决系统、劳工部发布的任何资产管理或受托行为错误纠正计划或任何其他政府机构发布的任何其他纠正计划授权采取任何其他纠正措施,否则计划管理员和受托人将把在救济期内违约且未得到纠正的贷款视为来自计划的视为分配。
11)如果参与人正在休一年或一年以下的真正休假(无薪休假或工资低于贷款分期付款金额的休假),则计划管理人可在这种休假期间暂停支付贷款款项。假期结束后,贷款(包括休假期间产生的任何利息)必须在《国内税法》第72(P)(2)(B)条允许的最后日期之前偿还。假期结束后到期的贷款分期付款金额不得低于原始贷款条款所要求的金额。
12)尽管《计划》有任何相反的规定,但根据《国内税法》第414(U)(4)条的规定,对服兵役的参与者将暂停偿还贷款。兵役结束后到期的贷款分期付款的金额和次数不得低于原贷款条件下的金额和次数。这笔贷款(包括服兵役期间产生的任何利息)必须在相当于贷款原定期限加上服兵役期限的期限结束前偿还。
13)在计划管理人的指示下,在有限的情况下将允许贷款的再融资。再融资将不能用于纠正已超过治愈期限的违约贷款。贷款的所有再融资应符合《国内收入法》第72(P)条和相应的财政部条例的规定。参与者必须为再融资贷款签署新的文件。
以下签署人确认已收到、阅读并理解本参与者贷款计划的规定,并同意受本计划包含的所有规定的约束。该参与者贷款计划旨在满足劳工部规定的要求
§2550.408-1,经劳工部关于书面贷款计划的咨询意见89-30A修改。此参与者贷款计划只能通过书面协议才能更改。
Teleflex Inc.
计划管理员
作者:阿曼达·奥托拉诺
职位:福利经理
Date: 1/1/2021