十三 已结束的几周 | 十四 已结束的几周 | ||||||||||||||||||||||
1月1日, 2022 | 的百分比 净销售额 | 一月二日, 2021 | 的百分比 净销售额 | ||||||||||||||||||||
净销售额 | $ | 491,984 | 100.0 | % | $ | 567,896 | 100.0 | % | |||||||||||||||
销售成本 | 212,260 | 43.1 | % | 211,997 | 37.3 | % | |||||||||||||||||
毛利 | 279,724 | 56.9 | % | 355,899 | 62.7 | % | |||||||||||||||||
运营费用: | |||||||||||||||||||||||
销售和市场营销 | 220,236 | 44.8 | % | 221,712 | 39.0 | % | |||||||||||||||||
一般事务和行政事务 | 29,924 | 6.1 | % | 47,084 | 8.3 | % | |||||||||||||||||
研发 | 14,907 | 3.0 | % | 12,511 | 2.2 | % | |||||||||||||||||
总运营费用 | 265,067 | 53.9 | % | 281,307 | 49.5 | % | |||||||||||||||||
营业收入 | 14,657 | 3.0 | % | 74,592 | 13.1 | % | |||||||||||||||||
利息支出,净额 | 1,845 | 0.4 | % | 813 | 0.1 | % | |||||||||||||||||
所得税前收入 | 12,812 | 2.6 | % | 73,779 | 13.0 | % | |||||||||||||||||
所得税费用 | 1,671 | 0.3 | % | 12,420 | 2.2 | % | |||||||||||||||||
净收入 | $ | 11,141 | 2.3 | % | $ | 61,359 | 10.8 | % | |||||||||||||||
每股净收益-基本 | $ | 0.49 | $ | 2.28 | |||||||||||||||||||
每股净收益-稀释后 | $ | 0.47 | $ | 2.19 | |||||||||||||||||||
已发行加权平均股票的对账: | |||||||||||||||||||||||
基本加权平均流通股 | 22,939 | 26,960 | |||||||||||||||||||||
股票奖励的稀释效应 | 877 | 1,100 | |||||||||||||||||||||
稀释加权平均流通股 | 23,816 | 28,060 |
五十二 已结束的几周 | 五十三 已结束的几周 | ||||||||||||||||||||||
1月1日, 2022 | 的百分比 净销售额 | 一月二日, 2021 | 的百分比 净销售额 | ||||||||||||||||||||
净销售额 | $ | 2,184,949 | 100.0 | % | $ | 1,856,555 | 100.0 | % | |||||||||||||||
销售成本 | 866,102 | 39.6 | % | 700,555 | 37.7 | % | |||||||||||||||||
毛利 | 1,318,847 | 60.4 | % | 1,156,000 | 62.3 | % | |||||||||||||||||
运营费用: | |||||||||||||||||||||||
销售和市场营销 | 905,359 | 41.4 | % | 771,195 | 41.5 | % | |||||||||||||||||
一般事务和行政事务 | 161,412 | 7.4 | % | 158,999 | 8.6 | % | |||||||||||||||||
研发 | 58,540 | 2.7 | % | 40,910 | 2.2 | % | |||||||||||||||||
总运营费用 | 1,125,311 | 51.5 | % | 971,104 | 52.3 | % | |||||||||||||||||
营业收入 | 193,536 | 8.9 | % | 184,896 | 10.0 | % | |||||||||||||||||
利息支出,净额 | 6,245 | 0.3 | % | 8,924 | 0.5 | % | |||||||||||||||||
所得税前收入 | 187,291 | 8.6 | % | 175,972 | 9.5 | % | |||||||||||||||||
所得税费用 | 33,545 | 1.5 | % | 36,783 | 2.0 | % | |||||||||||||||||
净收入 | $ | 153,746 | 7.0 | % | $ | 139,189 | 7.5 | % | |||||||||||||||
每股净收益-基本 | $ | 6.40 | $ | 5.03 | |||||||||||||||||||
每股净收益-稀释后 | $ | 6.16 | $ | 4.90 | |||||||||||||||||||
已发行加权平均股票的对账: | |||||||||||||||||||||||
基本加权平均流通股 | 24,038 | 27,665 | |||||||||||||||||||||
股票奖励的稀释效应 | 909 | 763 | |||||||||||||||||||||
稀释加权平均流通股 | 24,947 | 28,428 |
1月1日, 2022 | 一月二日, 2021 | ||||||||||
资产 | |||||||||||
流动资产: | |||||||||||
现金和现金等价物 | $ | 2,389 | $ | 4,243 | |||||||
应收账款,扣除备抵后的净额分别为924美元和1046美元 | 25,718 | 31,871 | |||||||||
盘存 | 105,644 | 81,362 | |||||||||
预付费用 | 18,953 | 20,839 | |||||||||
其他流动资产 | 54,917 | 43,489 | |||||||||
流动资产总额 | 207,621 | 181,804 | |||||||||
非流动资产: | |||||||||||
财产和设备,净值 | 195,128 | 175,223 | |||||||||
经营性租赁使用权资产 | 371,133 | 314,226 | |||||||||
商誉和无形资产净额 | 70,468 | 72,871 | |||||||||
其他非流动资产 | 75,190 | 56,012 | |||||||||
总资产 | $ | 919,540 | $ | 800,136 | |||||||
负债和股东赤字 | |||||||||||
流动负债: | |||||||||||
循环信贷安排下的借款 | $ | 382,500 | $ | 244,200 | |||||||
应付帐款 | 162,547 | 91,904 | |||||||||
客户预付款 | 129,499 | 72,017 | |||||||||
应计销售退货 | 22,368 | 24,765 | |||||||||
薪酬和福利 | 51,240 | 76,786 | |||||||||
税收和预扣 | 22,087 | 23,339 | |||||||||
经营租赁负债 | 72,360 | 62,077 | |||||||||
其他流动负债 | 64,177 | 60,856 | |||||||||
流动负债总额 | 906,778 | 655,944 | |||||||||
非流动负债: | |||||||||||
递延所得税 | 688 | 242 | |||||||||
经营租赁负债 | 336,192 | 283,084 | |||||||||
其他非流动负债 | 100,835 | 84,844 | |||||||||
非流动负债总额 | 437,715 | 368,170 | |||||||||
总负债 | 1,344,493 | 1,024,114 | |||||||||
股东赤字: | |||||||||||
非指定优先股;授权发行5,000股,未发行和发行任何股份 | — | — | |||||||||
普通股,面值0.01美元;授权发行142,500股,已发行和已发行股票分别为22,683股和25,390股 | 227 | 254 | |||||||||
额外实收资本 | 3,971 | — | |||||||||
累计赤字 | (429,151) | (224,232) | |||||||||
股东赤字总额 | (424,953) | (223,978) | |||||||||
总负债和股东赤字 | $ | 919,540 | $ | 800,136 |
五十二 已结束的几周 | 五十三 已结束的几周 | ||||||||||
1月1日, 2022 | 一月二日, 2021 | ||||||||||
经营活动的现金流: | |||||||||||
净收入 | $ | 153,746 | $ | 139,189 | |||||||
调整以将净收入与由以下公司提供的净现金进行核对 经营活动: | |||||||||||
折旧及摊销 | 60,394 | 61,563 | |||||||||
基于股票的薪酬 | 23,214 | 21,813 | |||||||||
资产处置和减值净亏损 | 37 | 247 | |||||||||
递延所得税 | 446 | (3,566) | |||||||||
营业资产和负债变动情况: | |||||||||||
应收账款 | 6,153 | (11,893) | |||||||||
盘存 | (24,282) | 5,703 | |||||||||
所得税 | (3,066) | 1,057 | |||||||||
预付费用和其他资产 | (13,836) | (13,717) | |||||||||
应付帐款 | 54,405 | (16,755) | |||||||||
客户预付款 | 57,482 | 37,769 | |||||||||
应计薪酬和福利 | (24,790) | 36,825 | |||||||||
其他税和预扣税 | 1,814 | 111 | |||||||||
其他应计项目和负债 | 8,293 | 21,315 | |||||||||
经营活动提供的净现金 | 300,010 | 279,661 | |||||||||
投资活动的现金流: | |||||||||||
购置物业和设备 | (66,900) | (37,100) | |||||||||
出售财产和设备所得收益 | 257 | 55 | |||||||||
购买无形资产 | — | (1,973) | |||||||||
用于投资活动的净现金 | (66,643) | (39,018) | |||||||||
融资活动的现金流: | |||||||||||
短期借款净增(减) | 145,473 | (11,639) | |||||||||
普通股回购 | (382,376) | (235,644) | |||||||||
发行普通股所得款项 | 4,441 | 9,602 | |||||||||
发债成本 | (2,759) | (312) | |||||||||
用于融资活动的净现金 | (235,221) | (237,993) | |||||||||
现金及现金等价物净(减)增 | (1,854) | 2,650 | |||||||||
期初现金及现金等价物 | 4,243 | 1,593 | |||||||||
期末现金和现金等价物 | $ | 2,389 | $ | 4,243 |
十三 已结束的几周 | 十四 已结束的几周 | 五十二 已结束的几周 | 五十三 已结束的几周 | ||||||||||||||||||||
1月1日, 2022 | 一月二日, 2021 | 1月1日, 2022 | 一月二日, 2021 | ||||||||||||||||||||
销售额百分比: | |||||||||||||||||||||||
零售店 | 85.8 | % | 85.3 | % | 87.1 | % | 85.2 | % | |||||||||||||||
在线、电话、聊天和其他方式 | 14.2 | % | 14.7 | % | 12.9 | % | 14.8 | % | |||||||||||||||
公司总数 | 100.0 | % | 100.0 | % | 100.0 | % | 100.0 | % | |||||||||||||||
销售变化率: | |||||||||||||||||||||||
零售可比店销售额4 | (11 | %) | 12 | % | 19 | % | (3 | %) | |||||||||||||||
在线、电话和聊天4 | (11 | %) | 93 | % | 4 | % | 104 | % | |||||||||||||||
零售总额可比销售额变化4 | (11 | %) | 19 | % | 17 | % | 6 | % | |||||||||||||||
净开张/关闭门店,其他和第53周 | (2 | %) | 10 | % | 1 | % | 3 | % | |||||||||||||||
公司总数 | (13 | %) | 29 | % | 18 | % | 9 | % | |||||||||||||||
商店开业时间: | |||||||||||||||||||||||
期初 | 632 | 596 | 602 | 611 | |||||||||||||||||||
开封 | 22 | 10 | 77 | 30 | |||||||||||||||||||
关着的不营业的 | (6) | (4) | (31) | (39) | |||||||||||||||||||
期末 | 648 | 602 | 648 | 602 | |||||||||||||||||||
其他指标: | |||||||||||||||||||||||
每家门店的平均销售额(单位:000美元)1,4 | $ | 3,600 | $ | 3,052 | |||||||||||||||||||
每平方英尺平均销售额1,4 | $ | 1,212 | $ | 1,051 | |||||||||||||||||||
门店>200万美元净销售额2,4 | 84 | % | 67 | % | |||||||||||||||||||
门店>300万美元净销售额2,4 | 48 | % | 29 | % | |||||||||||||||||||
每台智能床的平均收入3 | $ | 5,309 | $ | 4,931 | $ | 5,102 | $ | 4,856 |
十三 已结束的几周 | 十四 已结束的几周 | 五十二 已结束的几周 | 五十三 已结束的几周 | ||||||||||||||||||||
1月1日, 2022 | 一月二日, 2021 | 1月1日, 2022 | 一月二日, 2021 | ||||||||||||||||||||
净收入 | $ | 11,141 | $ | 61,359 | $ | 153,746 | $ | 139,189 | |||||||||||||||
所得税费用 | 1,671 | 12,420 | 33,545 | 36,783 | |||||||||||||||||||
利息支出 | 1,844 | 813 | 6,245 | 9,021 | |||||||||||||||||||
折旧及摊销 | 15,434 | 15,194 | 59,779 | 60,783 | |||||||||||||||||||
基于股票的薪酬 | 3,512 | 6,259 | 23,214 | 21,813 | |||||||||||||||||||
资产减值 | 60 | 42 | 172 | 302 | |||||||||||||||||||
调整后的EBITDA | $ | 33,662 | $ | 96,087 | $ | 276,701 | $ | 267,891 |
十三 已结束的几周 | 十四 已结束的几周 | 五十二 已结束的几周 | 五十三 已结束的几周 | ||||||||||||||||||||
1月1日, 2022 | 一月二日, 2021 | 1月1日, 2022 | 一月二日, 2021 | ||||||||||||||||||||
经营活动提供(用于)的现金净额 | $ | 7,326 | $ | (7,621) | $ | 300,010 | $ | 279,661 | |||||||||||||||
减去:购买房产和设备 | 17,530 | 9,026 | 66,900 | 37,100 | |||||||||||||||||||
自由现金流 | $ | (10,204) | $ | (16,647) | $ | 233,110 | $ | 242,561 |
五十二 已结束的几周 | 五十三 已结束的几周 | ||||||||||
1月1日, 2022 | 一月二日, 2021 | ||||||||||
循环信贷安排下的借款 | $ | 382,500 | $ | 244,200 | |||||||
未偿还信用证 | 3,997 | 3,997 | |||||||||
融资租赁义务 | 537 | 650 | |||||||||
合并资金负债 | $ | 387,034 | $ | 248,847 | |||||||
资本化经营租赁债务1 | 610,072 | 548,749 | |||||||||
债务总额,包括资本化经营租赁债务(A) | $ | 997,106 | $ | 797,596 | |||||||
调整后的EBITDA(见上文) | $ | 276,701 | $ | 267,891 | |||||||
综合租金费用 | 101,679 | 91,458 | |||||||||
合并EBITDAR(B) | $ | 378,380 | $ | 359,349 | |||||||
循环信贷净杠杆率(a除以b) | 2.6 to 1.0 | 2.2 to 1.0 |
五十二 已结束的几周 | 五十三 已结束的几周 | ||||||||||
1月1日, 2022 | 一月二日, 2021 | ||||||||||
税后净营业利润(NOPAT) | |||||||||||
营业收入 | $ | 193,536 | $ | 184,896 | |||||||
添加:房租费用1 | 101,679 | 91,458 | |||||||||
新增:利息收入 | — | 97 | |||||||||
减去:资本化经营租赁折旧2 | (25,592) | (24,001) | |||||||||
减去:所得税3 | (65,216) | (59,387) | |||||||||
NOPAT | $ | 204,407 | $ | 193,063 | |||||||
平均投资资本 | |||||||||||
总赤字 | $ | (424,953) | $ | (223,978) | |||||||
新增:长期债务4 | 383,037 | 244,849 | |||||||||
增列:资本化经营租赁债务5 | 813,432 | 731,664 | |||||||||
期末总投资资本 | $ | 771,516 | $ | 752,535 | |||||||
平均投资资本6 | $ | 739,873 | $ | 773,413 | |||||||
投资回报率(ROIC)7 | 27.6 | % | 25.0 | % |
1 | 租金费用被加回到营业收入中,以显示拥有与租赁相关资产的影响。 | ||||
2 | 折旧是根据假设使用年限为30年的各个报告期内最近五个会计季度的期末资本化经营租赁债务(见附注5)的平均值计算的。这一寿命假设是基于我们在特定市场的长期参与,尽管具体的零售地点租赁承诺在开始时通常是5到10年。这部分从营业收入中减去,以说明拥有和租赁相关资产的影响。 | ||||
3 | 反映了离散调整前的年度有效所得税税率,2021年和2020年分别为24.2%和23.5%。 | ||||
4 | 长期债务包括现有的融资租赁负债。 | ||||
5 | 年租金支出的八倍被用作我们的经营租赁义务资本化的估计。所采用的方法与国家公认的信用评级机构的方法一致。 | ||||
6 | 平均投资资本是指最近五个会计季度末投资资本余额的平均值。 | ||||
7 | ROIC等于NOPAT除以平均投资资本。 | ||||
注:我们的ROIC计算和数据被认为是非GAAP财务指标,与GAAP财务数据不一致或不可取。然而,我们之所以提供这些信息,是因为我们相信它有助于投资者和财务分析师分析公司的财务业绩。 | |||||
GAAP-美国公认的会计原则 | |||||