附件99.1
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DFIN报告2021年第四季度和全年业绩
创纪录的全年软件解决方案净销售额、调整后的EBITDA、调整后的EBITDA利润率和自由现金流
芝加哥-2022年2月22日-唐纳利金融解决方案公司(纽约证券交易所代码：DFIN)(以下简称“公司”或“DFIN”)今天公布了2021年第四季度和全年的财务业绩。
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2021年第四季度 |
2020年第四季度 |
$CHANGE |
%变化 |
净销售额 |
2.328亿美元 |
2.103亿美元 |
2250万美元 |
10.7% |
净收益(亏损)(A) |
2560万美元 |
(3580万美元) |
6140万美元 |
NM |
调整后的EBITDA(B) |
6130万美元 |
3490万美元 |
2640万美元 |
75.6% |
|
2021年全年 |
2020年全年 |
$CHANGE |
%变化 |
净销售额 |
9.933亿美元 |
8.945亿美元 |
9880万美元 |
11.0% |
净收益(亏损)(A) |
1.459亿美元 |
(2590万美元) |
1.718亿美元 |
NM |
调整后的EBITDA(B) |
2.948亿美元 |
1.734亿美元 |
1.214亿美元 |
70.0% |
营运现金流 |
1.8亿美元 |
1.542亿美元 |
2580万美元 |
16.7% |
自由现金流(B)(C) |
1.377亿美元 |
1.231亿美元 |
1,460万美元 |
11.9% |
(A)2020年第四季度和全年包括投资公司合规和通信管理部门4060万美元的非现金商誉减值费用。
(B)调整后的EBITDA和自由现金流量是非公认会计准则财务计量，不包括下表所列某些项目的影响。下表提供了与最具可比性的GAAP衡量标准的对账。
(C)定义为营业现金流减去资本支出。
NM-没有意义
2021年第四季度亮点：
其他业务亮点：
他说：“我们对第四季度的业绩感到满意，这为创纪录的一年画上了句号。我们团队专注于执行，再加上强劲的资本市场环境，软件全年销售额、调整后的EBITDA、调整后的EBITDA利润率和自由现金流都达到了创纪录的水平。强劲的经营业绩为我们提供了财务灵活性，可以加快软件开发投资，减少债务，并通过我们的股票回购计划为股东带来价值。我们推动软件增长的努力取得了积极成果，软件解决方案全年净销售额比2020年增长了35%，达到2.7亿美元。虽然强大的交易环境使我们的Venue软件受益，但我们的经常性合规性产品(包括New ActiveDiscovery和Arc Suite)带来了31%的销售增长。此外，我们对DFIN的固定成本基础设施进行适当调整的积极行动将对调整后EBITDA的影响降至最低，因为法规变化和我们现有的低利润率印刷合同导致投资公司-合规和通信管理部门的印刷和分销销售额减少了约1亿美元，“DFIN总裁兼首席执行官丹尼尔·N·莱布(Daniel N.Leib)说。
莱布继续说：“我们软件解决方案的净销售额在第四季度加速增长。我们以ActiveDiscovery和Arc Suite为特色的经常性合规软件产品组合继续提供出色的结果。自一年前推出新主动披露以来，专门打造的美国证券交易委员会合规平台获得了出色的市场反应，导致客户采用率非常高。ActiveDiscovery第四季销售增长41%，是年内增幅最高的季度，因其推出以来销售势头加快。由于对我们的全面合规管理解决方案的强劲需求，ARC Suite在第四季度实现了28%的增长，为成功的一年画上了句号。在强劲的并购市场的推动下，我们的交易软件Venue的销售额增长了48%，并再次实现了创纪录的季度销售额。我们对我们软件解决方案组合的表现感到鼓舞，并相信我们经常性的合规产品和高利润的交易软件为未来的增长做好了准备。“
2021年是我们转型之旅的又一个积极例证，软件解决方案销售额在公司历史上首次超过印刷和发行销售额。此外，我们的‘44 in 24’战略大大领先于我们在2018年制定的计划。展望2022年，我们将继续致力于执行我们成为市场领先的监管和合规解决方案提供商的战略。“莱布总结道。
净销售额
2021年第四季度净销售额为2.328亿美元，比2020年第四季度增加2250万美元，增幅为10.7%。净销售额增长的主要原因是软件解决方案的增长以及资本市场交易量和合规量的增加，但由于美国证券交易委员会规则30E-3和498A取消了打印要求，导致印刷和发行量下降，部分抵消了这一增长。
净收益(亏损)
2021年第四季度，净收益为2560万美元，或每股稀释后收益0.73美元，而2020年第四季度净亏损3580万美元，或每股稀释后亏损1.07美元。2021年第四季度的净收益包括1210万美元的税后费用，或每股稀释后0.34美元，主要是由于债务清偿、重组、减值和其他费用的亏损，以及净和基于股份的薪酬支出。2020年第四季度的净亏损包括4770万美元的税后费用(包括投资公司-合规和通信管理部门的4060万美元税前非现金商誉减值费用)，或每股稀释后亏损1.43美元，主要与重组、减值和其他费用、净和基于股份的薪酬支出有关。
2
调整后的EBITDA和非GAAP净收益
2021年第四季度，调整后的EBITDA为6130万美元，比2020年第四季度增加2640万美元。2021年第四季度，调整后的EBITDA利润率为26.3%，与2020年第四季度相比提高了约970个基点，这主要是由于销售额增加、有利的销售组合和成本控制举措，但部分被更高的销售费用和更高的激励薪酬费用所抵消。
2021年第四季度，非GAAP净收益为3770万美元，或每股稀释后收益1.07美元，高于2020年第四季度的1190万美元，或每股稀释后收益0.36美元。
净收益与调整后的EBITDA、调整后的EBITDA利润率和非GAAP净收益的对账见附表。
监管影响
公司此前在2020年7月22日的8-K报表中披露，美国证券交易委员会规则30E-3(取消或减少印刷年度和半年度报告)、第498A条(取消或减少印刷摘要招股说明书)的实施以及公司退出某些印刷和分销关系预计将使公司2021年与印刷相关的净销售额减少约1.3亿至1.4亿美元，净收益和调整后EBITDA分别减少约400万至700万美元和约500万美元
2021年，公司实现净销售额、净收益和调整后EBITDA分别减少约1亿美元、200万美元和300万美元。2022年，该公司预计净销售额的增量影响约为4000万美元，对净收益和调整后的EBITDA的影响微乎其微。总体而言，对净销售额的预期影响与之前的指导一致，而净收益和调整后的EBITDA影响有利于之前的指导。
股票回购计划
今天，该公司宣布，其董事会授权回购至多1.5亿美元的公司股份
在公开市场或私下协商的一项或多项交易中不时发行的普通股
购买。这项股票回购计划取代了之前的5000万美元计划，该计划在2022年第一季度接近完成，有效期至2023年12月31日。
任何股份回购的时间和金额将由公司管理层根据其对
市场状况和其他因素。回购也可以根据规则10b5-1计划进行，这将允许股票
在公司根据内幕交易法可能被禁止回购的情况下进行回购。回购
本计划可随时暂停或中止。
公司业绩和电话会议
DFIN的2021年第四季度和全年收益新闻稿作为附件99.1包含在公司于2022年2月22日提交给美国证券交易委员会的当前8-K表格报告中，可在公司的投资者关系网站上查阅，网址是Investor.dfinolutions.com。历史业绩的补充趋势时间表，包括部门级净销售额的额外细分，也可在公司的投资者关系网站上查阅。
DFIN将于2022年2月22日上午9点举行电话会议和网络直播。东部时间讨论2021年第四季度的财务业绩，提供一般业务最新情况，并回答分析师的问题。
电话会议的现场网络直播还将在该公司的投资者关系网站上播出。请访问Investor.dfinsolutions.com在活动开始前至少15分钟注册、下载和安装任何必要的音频软件。
如果您无法现场参加，电话会议结束后将在公司的投资者关系网站上重播网络直播，以及收益新闻稿和相关的财务表格。
3
关于DFIN
DFIN是全球领先的风险和合规解决方案公司。我们为客户业务和投资生命周期的每个阶段提供领域专业知识、企业软件和数据分析。市场在波动，法规在发展，技术在进步，通过这一切，DFIN在重要的时刻提供了正确的解决方案，带来了信心。在线了解DFIN的端到端风险和合规解决方案，网址为DFINsolutions.com或者你也可以在推特上关注我们@DFINSolutions或打开LinkedIn.
投资者联系方式：
迈克·赵(Mike赵)
投资者关系
邮箱：Investors@dfinolutions.com
非GAAP信息的使用
本新闻稿包含某些非GAAP财务指标，包括非GAAP毛利、非GAAP销售、一般和行政开支(“SG&A”)、非GAAP运营收入、非GAAP营业利润率、调整后的EBITDA、调整后的EBITDA利润率、非GAAP有效税率、非GAAP净收益、非GAAP稀释后每股收益、自由现金流量和有机净销售额。公司相信，当这些非GAAP财务指标与可比的GAAP指标一起公布时，将提供有关公司经营业绩和流动性的有用信息，并增强评估公司财务业绩的整体能力。该公司将这些衡量标准与公认会计原则下的其他绩效衡量标准一起使用，用来比较在计划、预算和审查业务绩效方面的业务相对绩效。
公司的非GAAP经营报表衡量标准，包括非GAAP毛利、非GAAP SG&A、非GAAP SG&A占总净销售额的百分比、非GAAP运营收入、非GAAP营业利润率、调整后的EBITDA、调整后的EBITDA利润率、非GAAP有效税率、非GAAP净收益和非GAAP稀释每股收益，进行了调整，以排除某些成本、费用、损益和管理层认为的其他特定项目的影响这些调整后的措施不包括与公司新冠肺炎相关的恢复和支出、低收入公司多雇主养老金计划义务、非所得税费用(收入)、净额、加速租金支出、基于股票的薪酬的影响，并消除由于诸如历史成本和资产年龄、融资和资本结构、税收状况或制度、重组、减值和其他费用以及某些股权投资和资产出售的损益等因素造成的不同时期经营业绩的潜在差异。
自由现金流是一种非GAAP财务指标，公司将其定义为经营活动减去资本支出后提供的净现金流。通过对运营中的资本投资水平进行调整，本公司相信，自由现金流可以为了解本公司在资本投资后产生现金的能力提供有用的额外基础，并提供与不同资本密集度的同行的比较。
有机净销售额是一项非GAAP财务指标，公司将其定义为根据外币汇率变化调整后的报告净销售额。
这些非GAAP财务指标应该被认为是对根据GAAP编制的财务业绩指标的补充，而不是替代或优于这些指标。此外，我们行业内不同的公司对这些措施的定义不同，因此，这些措施可能无法与其他公司的同名措施相提并论。
4
前瞻性陈述的使用
本新闻稿包括符合1934年“证券交易法”(经修订)第21E节规定的某些“前瞻性陈述”。这些前瞻性陈述涉及DFIN的业务、战略和计划及其对未来财务状况和业绩的预期。非历史事实的陈述，包括有关DFIN管理层的信念和期望的陈述，都是前瞻性陈述。诸如“相信”、“预期”、“估计”、“预期”、“打算”、“目标”、“潜在”、“将会”、“可能”、“估计”等词汇及其变体以及类似的未来或条件表达方式旨在识别前瞻性陈述，但不是识别此类陈述的唯一手段。虽然DFIN相信这些预期、假设、估计和预测是合理的，但这样的前瞻性陈述只是预测，涉及已知和未知的风险和不确定性，其中许多风险和不确定性不在DFIN的控制范围之内。从本质上讲，前瞻性陈述包含风险和不确定性，因为它们与事件有关，并取决于未来可能发生或可能不发生的情况。实际结果可能与DFIN目前的预期大不相同，这取决于一些影响业务的因素和与业务绩效相关的风险。这些因素包括在DFIN提交给美国证券交易委员会的定期公开文件中详细描述的此类风险和不确定因素，包括但不限于在截至2021年12月31日的财年DFIN Form 10-K中“有关前瞻性陈述的特别说明”中讨论的那些风险和不确定因素，以及在DFIN提交给美国美国证券交易委员会的季度Form 10-Q报告中在“有关前瞻性陈述的特别说明”中讨论的那些风险和不确定性。, 并不时在DFIN的其他投资者通信中使用。DFIN不承诺也不特别拒绝公开发布对这些前瞻性陈述的任何修订的结果，这些修订可能会反映这些前瞻性陈述之后的未来事件或情况，或者反映预期或意外事件的发生，DFIN不承诺，也不特别拒绝公开发布这些前瞻性陈述的任何修订结果，这些修订可能反映这些前瞻性陈述之后的未来事件或情况，或者反映预期或意外事件的发生。
5
唐纳利金融解决方案公司(Donnelley Financial Solutions，Inc.)及其子公司(“DFIN”)
简明综合资产负债表
(未经审计)
(单位为百万，每股数据除外)
|
|
2021年12月31日 |
|
|
2020年12月31日 |
|
||
资产 |
|
|
|
|
|
|
||
现金和现金等价物 |
|
$ |
54.5 |
|
|
$ |
73.6 |
|
应收账款，减去2021年12.7美元的预期损失准备金(2020-10.5美元) |
|
|
199.1 |
|
|
|
173.5 |
|
盘存 |
|
|
5.6 |
|
|
|
4.9 |
|
预付费用和其他流动资产 |
|
|
17.9 |
|
|
|
9.7 |
|
持有待售资产 |
|
|
2.6 |
|
|
|
5.5 |
|
流动资产总额 |
|
|
279.7 |
|
|
|
267.2 |
|
财产、厂房和设备、净值 |
|
|
18.7 |
|
|
|
12.0 |
|
经营性租赁使用权资产 |
|
|
42.6 |
|
|
|
52.5 |
|
软件，网络 |
|
|
63.7 |
|
|
|
51.2 |
|
商誉 |
|
|
410.0 |
|
|
|
409.9 |
|
其他无形资产，净额 |
|
|
8.7 |
|
|
|
9.8 |
|
递延所得税，净额 |
|
|
31.7 |
|
|
|
34.0 |
|
其他非流动资产 |
|
|
28.2 |
|
|
|
29.0 |
|
总资产 |
|
$ |
883.3 |
|
|
$ |
865.6 |
|
|
|
|
|
|
|
|
||
负债 |
|
|
|
|
|
|
||
应付帐款 |
|
$ |
36.3 |
|
|
$ |
54.2 |
|
经营租赁负债 |
|
|
17.9 |
|
|
|
19.7 |
|
应计负债 |
|
|
207.2 |
|
|
|
164.6 |
|
流动负债总额 |
|
|
261.4 |
|
|
|
238.5 |
|
长期债务 |
|
|
124.0 |
|
|
|
230.5 |
|
递延补偿负债 |
|
|
19.8 |
|
|
|
20.8 |
|
养老金和其他退休后福利计划负债 |
|
|
40.6 |
|
|
|
51.0 |
|
非流动经营租赁负债 |
|
|
39.4 |
|
|
|
51.0 |
|
其他非流动负债 |
|
|
21.1 |
|
|
|
26.0 |
|
总负债 |
|
|
506.3 |
|
|
|
617.8 |
|
|
|
|
|
|
|
|
||
权益 |
|
|
|
|
|
|
||
优先股，面值0.01美元 |
|
|
|
|
|
|
||
授权：1.0股；已发行：无 |
|
|
— |
|
|
|
— |
|
普通股，面值0.01美元 |
|
|
|
|
|
|
||
授权：65.0股； |
|
|
|
|
|
|
||
已发行和未发行：2021年分别为35.9股和33.0股(2020-34.9股和33.3股) |
|
|
0.4 |
|
|
|
0.3 |
|
库存股，按成本计算：2021年为2.9股(2020-1.6股) |
|
|
(57.1 |
) |
|
|
(16.0 |
) |
额外实收资本 |
|
|
260.6 |
|
|
|
238.8 |
|
留存收益 |
|
|
251.4 |
|
|
|
105.5 |
|
累计其他综合损失 |
|
|
(78.3 |
) |
|
|
(80.8 |
) |
总股本 |
|
|
377.0 |
|
|
|
247.8 |
|
负债和权益总额 |
|
$ |
883.3 |
|
|
$ |
865.6 |
|
6
唐纳利金融解决方案公司(Donnelley Financial Solutions，Inc.)及其子公司(“DFIN”)
简明合并操作报表
(未经审计)
(单位为百万，每股数据除外)
|
|
截至12月31日的三个月， |
|
|
截至12月31日的12个月， |
|
||||||||||
|
|
2021 |
|
|
2020 |
|
|
2021 |
|
|
2020 |
|
||||
净销售额 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||
科技型服务 |
|
$ |
124.9 |
|
|
$ |
107.4 |
|
|
$ |
519.5 |
|
|
$ |
409.2 |
|
软件解决方案 |
|
|
73.8 |
|
|
|
54.2 |
|
|
|
270.0 |
|
|
|
200.2 |
|
印刷和分发 |
|
|
34.1 |
|
|
|
48.7 |
|
|
|
203.8 |
|
|
|
285.1 |
|
总净销售额 |
|
|
232.8 |
|
|
|
210.3 |
|
|
|
993.3 |
|
|
|
894.5 |
|
销售成本(A) |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||
科技型服务 |
|
|
39.0 |
|
|
|
43.2 |
|
|
|
162.3 |
|
|
|
176.1 |
|
软件解决方案 |
|
|
28.8 |
|
|
|
22.1 |
|
|
|
105.3 |
|
|
|
93.9 |
|
印刷和分发 |
|
|
24.4 |
|
|
|
44.4 |
|
|
|
145.5 |
|
|
|
226.0 |
|
销售总成本 |
|
|
92.2 |
|
|
|
109.7 |
|
|
|
413.1 |
|
|
|
496.0 |
|
销售、一般及行政费用(A) |
|
|
82.1 |
|
|
|
72.8 |
|
|
|
307.7 |
|
|
|
264.8 |
|
折旧及摊销 |
|
|
10.4 |
|
|
|
11.2 |
|
|
|
40.3 |
|
|
|
50.9 |
|
重组、减值和其他费用，净额 |
|
|
6.7 |
|
|
|
44.0 |
|
|
|
13.6 |
|
|
|
79.2 |
|
其他营业收入，净额 |
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
(0.7 |
) |
|
|
— |
|
营业收入(亏损) |
|
|
41.4 |
|
|
|
(27.4 |
) |
|
|
219.3 |
|
|
|
3.6 |
|
利息支出，净额 |
|
|
9.5 |
|
|
|
6.0 |
|
|
|
26.6 |
|
|
|
22.8 |
|
投资和其他收入，净额 |
|
|
(1.1 |
) |
|
|
(0.4 |
) |
|
|
(5.1 |
) |
|
|
(1.7 |
) |
所得税前收益(亏损) |
|
|
33.0 |
|
|
|
(33.0 |
) |
|
|
197.8 |
|
|
|
(17.5 |
) |
所得税费用 |
|
|
7.4 |
|
|
|
2.8 |
|
|
|
51.9 |
|
|
|
8.4 |
|
净收益(亏损) |
|
$ |
25.6 |
|
|
$ |
(35.8 |
) |
|
$ |
145.9 |
|
|
$ |
(25.9 |
) |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||
每股净收益(亏损)： |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||
基本信息 |
|
$ |
0.77 |
|
|
$ |
(1.07 |
) |
|
$ |
4.36 |
|
|
$ |
(0.76 |
) |
稀释 |
|
$ |
0.73 |
|
|
$ |
(1.07 |
) |
|
$ |
4.14 |
|
|
$ |
(0.76 |
) |
加权-已发行普通股的平均数量： |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||
基本信息 |
|
|
33.2 |
|
|
|
33.5 |
|
|
|
33.5 |
|
|
|
33.9 |
|
稀释 |
|
|
35.1 |
|
|
|
33.5 |
|
|
|
35.2 |
|
|
|
33.9 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||
补充资料： |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||
毛利率(A) |
|
|
60.4 |
% |
|
|
47.8 |
% |
|
|
58.4 |
% |
|
|
44.6 |
% |
SG&A占总净销售额的百分比(A) |
|
|
35.3 |
% |
|
|
34.6 |
% |
|
|
31.0 |
% |
|
|
29.6 |
% |
营业利润率 |
|
|
17.8 |
% |
|
|
(13.0 |
%) |
|
|
22.1 |
% |
|
|
0.4 |
% |
实际税率 |
|
|
22.4 |
% |
|
NM |
|
|
|
26.2 |
% |
|
NM |
|
||
__________
7
唐纳利金融解决方案公司(Donnelley Financial Solutions，Inc.)及其子公司(“DFIN”)
GAAP与非GAAP指标的对账
截至2021年12月31日的三个月和十二个月
(未经审计)
(单位为百万，每股数据除外)
|
截至2021年12月31日的三个月 |
|
|||||||||||||||||||||
|
毛利 |
|
|
SG&A |
|
|
收益(亏损) |
|
|
运营中 |
|
|
网络 |
|
|
网络 |
|
||||||
GAAP基础指标 |
$ |
140.6 |
|
|
$ |
82.1 |
|
|
$ |
41.4 |
|
|
|
17.8 |
% |
|
$ |
25.6 |
|
|
$ |
0.73 |
|
非GAAP调整： |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||||
重组、减值和其他费用，净额 |
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
6.7 |
|
|
|
2.9 |
% |
|
|
4.9 |
|
|
|
0.14 |
|
基于股份的薪酬费用 |
|
— |
|
|
|
(5.3 |
) |
|
|
5.3 |
|
|
|
2.3 |
% |
|
|
3.7 |
|
|
|
0.11 |
|
LSC多雇主养老金计划义务 |
|
— |
|
|
|
2.3 |
|
|
|
(2.3 |
) |
|
|
(1.0 |
%) |
|
|
(1.7 |
) |
|
|
(0.05 |
) |
非所得税，净额 |
|
— |
|
|
|
0.2 |
|
|
|
(0.2 |
) |
|
|
(0.1 |
%) |
|
|
(0.2 |
) |
|
|
(0.01 |
) |
债务清偿损失(B) |
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
5.4 |
|
|
|
0.16 |
|
非GAAP调整总额(A) |
|
— |
|
|
|
(2.8 |
) |
|
|
9.5 |
|
|
|
4.1 |
% |
|
|
12.1 |
|
|
|
0.34 |
|
非GAAP衡量标准(A) |
$ |
140.6 |
|
|
$ |
79.3 |
|
|
$ |
50.9 |
|
|
|
21.9 |
% |
|
$ |
37.7 |
|
|
$ |
1.07 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||||
|
截至2021年12月31日的12个月 |
|
|||||||||||||||||||||
|
毛利 |
|
|
SG&A |
|
|
收益(亏损) |
|
|
运营中 |
|
|
网络 |
|
|
网络 |
|
||||||
GAAP基础指标 |
$ |
580.2 |
|
|
$ |
307.7 |
|
|
$ |
219.3 |
|
|
|
22.1 |
% |
|
$ |
145.9 |
|
|
$ |
4.14 |
|
非GAAP调整： |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||||
重组、减值和其他费用，净额 |
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
13.6 |
|
|
|
1.4 |
% |
|
|
9.9 |
|
|
|
0.28 |
|
基于股份的薪酬费用 |
|
— |
|
|
|
(19.5 |
) |
|
|
19.5 |
|
|
|
2.0 |
% |
|
|
9.9 |
|
|
|
0.28 |
|
LSC多雇主养老金计划义务 |
|
— |
|
|
|
(5.4 |
) |
|
|
5.4 |
|
|
|
0.5 |
% |
|
|
3.9 |
|
|
|
0.11 |
|
非所得税，净额 |
|
— |
|
|
|
1.6 |
|
|
|
(1.6 |
) |
|
|
(0.2 |
%) |
|
|
(1.2 |
) |
|
|
(0.03 |
) |
新冠肺炎相关回收，净额 |
|
(1.0 |
) |
|
|
— |
|
|
|
(1.0 |
) |
|
|
(0.1 |
%) |
|
|
(0.7 |
) |
|
|
(0.02 |
) |
出售长期资产的收益，净额 |
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
(0.7 |
) |
|
|
(0.1 |
%) |
|
|
(0.5 |
) |
|
|
(0.01 |
) |
股权投资收益，净额 |
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
(0.3 |
) |
|
|
(0.01 |
) |
债务清偿损失(B) |
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
5.4 |
|
|
|
0.16 |
|
非GAAP调整总额(A) |
|
(1.0 |
) |
|
|
(23.3 |
) |
|
|
35.2 |
|
|
|
3.5 |
% |
|
|
26.4 |
|
|
|
0.75 |
|
非GAAP衡量标准(A) |
$ |
579.2 |
|
|
$ |
284.4 |
|
|
$ |
254.5 |
|
|
|
25.6 |
% |
|
$ |
172.3 |
|
|
$ |
4.89 |
|
__________
8
唐纳利金融解决方案公司(Donnelley Financial Solutions，Inc.)及其子公司(“DFIN”)
GAAP与非GAAP指标的对账
截至2020年12月31日的三个月和十二个月
(未经审计)
(单位为百万，每股数据除外)
|
截至2020年12月31日的三个月 |
|
|||||||||||||||||||||
|
毛利 |
|
|
SG&A |
|
|
收益(亏损) |
|
|
运营中 |
|
|
网络 |
|
|
净收益(亏损) |
|
||||||
GAAP基础指标 |
$ |
100.6 |
|
|
$ |
72.8 |
|
|
$ |
(27.4 |
) |
|
|
(13.0 |
%) |
|
$ |
(35.8 |
) |
|
$ |
(1.07 |
) |
非GAAP调整： |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||||
重组、减值和其他费用，净额 |
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
44.0 |
|
|
|
20.9 |
% |
|
|
42.2 |
|
|
|
1.26 |
|
基于股份的薪酬费用 |
|
— |
|
|
|
(3.8 |
) |
|
|
3.8 |
|
|
|
1.8 |
% |
|
|
3.1 |
|
|
|
0.09 |
|
LSC多雇主养老金计划义务 |
|
— |
|
|
|
(0.9 |
) |
|
|
0.9 |
|
|
|
0.4 |
% |
|
|
0.7 |
|
|
|
0.02 |
|
非所得税，净额 |
|
— |
|
|
|
(2.5 |
) |
|
|
2.5 |
|
|
|
1.2 |
% |
|
|
1.8 |
|
|
|
0.05 |
|
新冠肺炎相关回收，净额 |
|
(0.4 |
) |
|
|
— |
|
|
|
(0.4 |
) |
|
|
(0.2 |
%) |
|
|
(0.4 |
) |
|
|
(0.01 |
) |
加速租金费用 |
|
0.2 |
|
|
|
(0.1 |
) |
|
|
0.3 |
|
|
|
0.1 |
% |
|
|
0.3 |
|
|
|
0.01 |
|
非GAAP调整总额(A) |
|
(0.2 |
) |
|
|
(7.3 |
) |
|
|
51.1 |
|
|
|
24.3 |
% |
|
|
47.7 |
|
|
|
1.43 |
|
非GAAP衡量标准(A) |
$ |
100.4 |
|
|
$ |
65.5 |
|
|
$ |
23.7 |
|
|
|
11.3 |
% |
|
$ |
11.9 |
|
|
$ |
0.36 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||||
|
截至2020年12月31日的12个月 |
|
|||||||||||||||||||||
|
毛利 |
|
|
SG&A |
|
|
收益(亏损) |
|
|
运营中 |
|
|
网络 |
|
|
网络 |
|
||||||
GAAP基础指标 |
$ |
398.5 |
|
|
$ |
264.8 |
|
|
$ |
3.6 |
|
|
|
0.4 |
% |
|
$ |
(25.9 |
) |
|
$ |
(0.76 |
) |
非GAAP调整： |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||||
重组、减值和其他费用，净额 |
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
79.2 |
|
|
|
8.9 |
% |
|
|
67.9 |
|
|
|
2.00 |
|
基于股份的薪酬费用 |
|
— |
|
|
|
(13.6 |
) |
|
|
13.6 |
|
|
|
1.5 |
% |
|
|
11.1 |
|
|
|
0.33 |
|
LSC多雇主养老金计划义务 |
|
— |
|
|
|
(19.0 |
) |
|
|
19.0 |
|
|
|
2.1 |
% |
|
|
13.9 |
|
|
|
0.41 |
|
非所得税，净额 |
|
— |
|
|
|
(5.2 |
) |
|
|
5.2 |
|
|
|
0.6 |
% |
|
|
3.8 |
|
|
|
0.11 |
|
新冠肺炎相关费用，净额 |
|
0.8 |
|
|
|
0.3 |
|
|
|
0.5 |
|
|
|
0.1 |
% |
|
|
0.2 |
|
|
|
0.01 |
|
加速租金费用 |
|
1.8 |
|
|
|
(0.4 |
) |
|
|
2.2 |
|
|
|
0.2 |
% |
|
|
1.7 |
|
|
|
0.05 |
|
债务清偿收益(B) |
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
(1.7 |
) |
|
|
(0.05 |
) |
EBrevia或有对价 |
|
— |
|
|
|
0.8 |
|
|
|
(0.8 |
) |
|
|
(0.1 |
%) |
|
|
(0.8 |
) |
|
|
(0.02 |
) |
非GAAP调整总额(A) |
|
2.6 |
|
|
|
(37.1 |
) |
|
|
118.9 |
|
|
|
13.3 |
% |
|
|
96.1 |
|
|
|
2.83 |
|
非GAAP衡量标准(A) |
$ |
401.1 |
|
|
$ |
227.7 |
|
|
$ |
122.5 |
|
|
|
13.7 |
% |
|
$ |
70.2 |
|
|
$ |
2.07 |
|
__________
该公司认为，某些非GAAP财务指标在与可比GAAP指标一起提出时是有用的，因为这些信息是评估公司经营业绩的适当指标。在内部，该公司使用这些非GAAP信息作为业务绩效的指标，并具体参照这一指标评估管理层的有效性。这些衡量标准应该被认为是对根据公认会计原则编制的财务业绩衡量标准的补充，而不是替代或优于这些衡量标准。
9
唐纳利金融解决方案公司(Donnelley Financial Solutions，Inc.)及其子公司(“DFIN”)
将GAAP细分为非GAAP对账和补充信息
截至2021年12月31日和2020年12月31日的三个月
(未经审计)
(单位：百万)
|
|
资本市场-软件解决方案 |
|
|
资本市场-合规和通信管理 |
|
|
投资公司-软件解决方案 |
|
|
投资公司-合规和通信管理 |
|
|
公司 |
|
|
整合 |
|
||||||
截至2021年12月31日的三个月 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||||
净销售额 |
|
$ |
50.6 |
|
|
$ |
127.4 |
|
|
$ |
23.2 |
|
|
$ |
31.6 |
|
|
$ |
— |
|
|
$ |
232.8 |
|
营业收入(亏损) |
|
|
7.1 |
|
|
|
51.1 |
|
|
|
2.0 |
|
|
|
3.8 |
|
|
|
(22.6 |
) |
|
|
41.4 |
|
营业利润率% |
|
|
14.0 |
% |
|
|
40.1 |
% |
|
|
8.6 |
% |
|
|
12.0 |
% |
|
NM |
|
|
|
17.8 |
% |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||||
非GAAP调整 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||||
重组、减值和其他费用，净额 |
|
|
0.1 |
|
|
|
0.2 |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
6.4 |
|
|
|
6.7 |
|
基于股份的薪酬费用 |
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
5.3 |
|
|
|
5.3 |
|
LSC多雇主养老金计划义务 |
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
(2.3 |
) |
|
|
(2.3 |
) |
非所得税，净额 |
|
|
(0.1 |
) |
|
|
— |
|
|
|
(0.1 |
) |
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
(0.2 |
) |
新冠肺炎相关回收，净额 |
|
|
— |
|
|
|
0.1 |
|
|
|
— |
|
|
|
(0.1 |
) |
|
|
— |
|
|
|
— |
|
非GAAP调整总额 |
|
|
— |
|
|
|
0.3 |
|
|
|
(0.1 |
) |
|
|
(0.1 |
) |
|
|
9.4 |
|
|
|
9.5 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||||
非GAAP营业收入(亏损) |
|
$ |
7.1 |
|
|
$ |
51.4 |
|
|
$ |
1.9 |
|
|
$ |
3.7 |
|
|
$ |
(13.2 |
) |
|
$ |
50.9 |
|
非GAAP营业利润率% |
|
|
14.0 |
% |
|
|
40.3 |
% |
|
|
8.2 |
% |
|
|
11.7 |
% |
|
NM |
|
|
|
21.9 |
% |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||||
折旧及摊销 |
|
|
4.7 |
|
|
|
1.4 |
|
|
|
2.8 |
|
|
|
1.3 |
|
|
|
0.2 |
|
|
|
10.4 |
|
调整后的EBITDA |
|
$ |
11.8 |
|
|
$ |
52.8 |
|
|
$ |
4.7 |
|
|
$ |
5.0 |
|
|
$ |
(13.0 |
) |
|
$ |
61.3 |
|
调整后的EBITDA利润率% |
|
|
23.3 |
% |
|
|
41.4 |
% |
|
|
20.3 |
% |
|
|
15.8 |
% |
|
NM |
|
|
|
26.3 |
% |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||||
资本支出 |
|
$ |
6.5 |
|
|
$ |
0.9 |
|
|
$ |
4.3 |
|
|
$ |
0.6 |
|
|
$ |
1.8 |
|
|
$ |
14.1 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||||
截至2020年12月31日的三个月 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||||
净销售额 |
|
$ |
36.1 |
|
|
$ |
108.0 |
|
|
$ |
18.1 |
|
|
$ |
48.1 |
|
|
$ |
— |
|
|
$ |
210.3 |
|
营业收入(亏损) |
|
|
3.6 |
|
|
|
32.7 |
|
|
|
(1.4 |
) |
|
|
(46.3 |
) |
|
|
(16.0 |
) |
|
|
(27.4 |
) |
营业利润率% |
|
|
10.0 |
% |
|
|
30.3 |
% |
|
|
(7.7 |
%) |
|
|
(96.3 |
%) |
|
NM |
|
|
|
(13.0 |
%) |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||||
非GAAP调整 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||||
重组、减值和其他费用，净额 |
|
|
— |
|
|
|
2.3 |
|
|
|
0.4 |
|
|
|
40.8 |
|
|
|
0.5 |
|
|
|
44.0 |
|
基于股份的薪酬费用 |
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
3.8 |
|
|
|
3.8 |
|
LSC多雇主养老金计划义务 |
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
0.9 |
|
|
|
0.9 |
|
非所得税，净额 |
|
|
0.7 |
|
|
|
0.6 |
|
|
|
1.0 |
|
|
|
0.2 |
|
|
|
— |
|
|
|
2.5 |
|
新冠肺炎相关(收回)费用，净额 |
|
|
— |
|
|
|
(0.6 |
) |
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
0.2 |
|
|
|
(0.4 |
) |
加速租金费用 |
|
|
— |
|
|
|
0.4 |
|
|
|
— |
|
|
|
(0.1 |
) |
|
|
— |
|
|
|
0.3 |
|
非GAAP调整总额 |
|
|
0.7 |
|
|
|
2.7 |
|
|
|
1.4 |
|
|
|
40.9 |
|
|
|
5.4 |
|
|
|
51.1 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||||
非GAAP营业收入(亏损) |
|
$ |
4.3 |
|
|
$ |
35.4 |
|
|
$ |
— |
|
|
$ |
(5.4 |
) |
|
$ |
(10.6 |
) |
|
$ |
23.7 |
|
非GAAP营业利润率% |
|
|
11.9 |
% |
|
|
32.8 |
% |
|
|
— |
% |
|
|
(11.2 |
%) |
|
NM |
|
|
|
11.3 |
% |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||||
折旧及摊销 |
|
|
3.2 |
|
|
|
2.8 |
|
|
|
3.0 |
|
|
|
2.2 |
|
|
|
— |
|
|
|
11.2 |
|
调整后的EBITDA |
|
$ |
7.5 |
|
|
$ |
38.2 |
|
|
$ |
3.0 |
|
|
$ |
(3.2 |
) |
|
$ |
(10.6 |
) |
|
$ |
34.9 |
|
调整后的EBITDA利润率% |
|
|
20.8 |
% |
|
|
35.4 |
% |
|
|
16.6 |
% |
|
|
(6.7 |
%) |
|
NM |
|
|
|
16.6 |
% |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||||
资本支出 |
|
$ |
3.4 |
|
|
$ |
0.5 |
|
|
$ |
1.9 |
|
|
$ |
0.3 |
|
|
$ |
0.5 |
|
|
$ |
6.6 |
|
__________
NM-没有意义
10
唐纳利金融解决方案公司(Donnelley Financial Solutions，Inc.)及其子公司(“DFIN”)
将GAAP细分为非GAAP对账和补充信息
截至2021年12月31日和2020年12月31日的12个月
(未经审计)
(单位：百万)
|
|
资本市场-软件解决方案 |
|
|
资本市场-合规和通信管理 |
|
|
投资公司-软件解决方案 |
|
|
投资公司-合规和通信管理 |
|
|
公司 |
|
|
整合 |
|
||||||
截至2021年12月31日的12个月 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||||
净销售额 |
|
$ |
181.0 |
|
|
$ |
561.5 |
|
|
$ |
89.0 |
|
|
$ |
161.8 |
|
|
$ |
— |
|
|
$ |
993.3 |
|
营业收入(亏损) |
|
|
30.4 |
|
|
|
242.6 |
|
|
|
8.9 |
|
|
|
15.0 |
|
|
|
(77.6 |
) |
|
|
219.3 |
|
营业利润率% |
|
|
16.8 |
% |
|
|
43.2 |
% |
|
|
10.0 |
% |
|
|
9.3 |
% |
|
NM |
|
|
|
22.1 |
% |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||||
非GAAP调整 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||||
重组、减值和其他费用，净额 |
|
|
0.4 |
|
|
|
3.5 |
|
|
|
0.1 |
|
|
|
2.9 |
|
|
|
6.7 |
|
|
|
13.6 |
|
基于股份的薪酬费用 |
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
19.5 |
|
|
|
19.5 |
|
LSC多雇主养老金计划义务 |
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
5.4 |
|
|
|
5.4 |
|
非所得税，净额 |
|
|
(1.0 |
) |
|
|
(0.2 |
) |
|
|
(0.3 |
) |
|
|
(0.1 |
) |
|
|
— |
|
|
|
(1.6 |
) |
出售长期资产的收益，净额 |
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
(0.7 |
) |
|
|
— |
|
|
|
(0.7 |
) |
新冠肺炎相关回收，净额 |
|
|
— |
|
|
|
(0.2 |
) |
|
|
— |
|
|
|
(0.8 |
) |
|
|
— |
|
|
|
(1.0 |
) |
非GAAP调整总额 |
|
|
(0.6 |
) |
|
|
3.1 |
|
|
|
(0.2 |
) |
|
|
1.3 |
|
|
|
31.6 |
|
|
|
35.2 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||||
非GAAP营业收入(亏损) |
|
$ |
29.8 |
|
|
$ |
245.7 |
|
|
$ |
8.7 |
|
|
$ |
16.3 |
|
|
$ |
(46.0 |
) |
|
$ |
254.5 |
|
非GAAP营业利润率% |
|
|
16.5 |
% |
|
|
43.8 |
% |
|
|
9.8 |
% |
|
|
10.1 |
% |
|
NM |
|
|
|
25.6 |
% |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||||
折旧及摊销 |
|
|
16.7 |
|
|
|
5.9 |
|
|
|
12.6 |
|
|
|
4.7 |
|
|
|
0.4 |
|
|
|
40.3 |
|
调整后的EBITDA |
|
$ |
46.5 |
|
|
$ |
251.6 |
|
|
$ |
21.3 |
|
|
$ |
21.0 |
|
|
$ |
(45.6 |
) |
|
$ |
294.8 |
|
调整后的EBITDA利润率% |
|
|
25.7 |
% |
|
|
44.8 |
% |
|
|
23.9 |
% |
|
|
13.0 |
% |
|
NM |
|
|
|
29.7 |
% |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||||
资本支出 |
|
$ |
18.8 |
|
|
$ |
3.0 |
|
|
$ |
13.0 |
|
|
$ |
2.9 |
|
|
$ |
4.6 |
|
|
$ |
42.3 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||||
截至2020年12月31日的12个月 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||||
净销售额 |
|
$ |
133.2 |
|
|
$ |
424.0 |
|
|
$ |
67.0 |
|
|
$ |
270.3 |
|
|
$ |
— |
|
|
$ |
894.5 |
|
营业收入(亏损) |
|
|
8.5 |
|
|
|
120.6 |
|
|
|
(1.7 |
) |
|
|
(43.1 |
) |
|
|
(80.7 |
) |
|
|
3.6 |
|
营业利润率% |
|
|
6.4 |
% |
|
|
28.4 |
% |
|
|
(2.5 |
%) |
|
|
(15.9 |
%) |
|
NM |
|
|
|
0.4 |
% |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||||
非GAAP调整 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||||
重组、减值和其他费用，净额 |
|
|
1.0 |
|
|
|
22.2 |
|
|
|
3.0 |
|
|
|
46.2 |
|
|
|
6.8 |
|
|
|
79.2 |
|
基于股份的薪酬费用 |
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
13.6 |
|
|
|
13.6 |
|
LSC多雇主养老金计划义务 |
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
19.0 |
|
|
|
19.0 |
|
非所得税，净额 |
|
|
3.4 |
|
|
|
0.6 |
|
|
|
1.0 |
|
|
|
0.2 |
|
|
|
— |
|
|
|
5.2 |
|
新冠肺炎相关(收回)费用，净额 |
|
|
— |
|
|
|
(2.2 |
) |
|
|
— |
|
|
|
2.4 |
|
|
|
0.3 |
|
|
|
0.5 |
|
EBrevia或有对价 |
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
(0.8 |
) |
|
|
(0.8 |
) |
加速租金费用 |
|
|
0.5 |
|
|
|
1.2 |
|
|
|
0.1 |
|
|
|
0.3 |
|
|
|
0.1 |
|
|
|
2.2 |
|
非GAAP调整总额 |
|
|
4.9 |
|
|
|
21.8 |
|
|
|
4.1 |
|
|
|
49.1 |
|
|
|
39.0 |
|
|
|
118.9 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||||
非GAAP营业收入(亏损) |
|
$ |
13.4 |
|
|
$ |
142.4 |
|
|
$ |
2.4 |
|
|
$ |
6.0 |
|
|
$ |
(41.7 |
) |
|
$ |
122.5 |
|
非GAAP营业利润率% |
|
|
10.1 |
% |
|
|
33.6 |
% |
|
|
3.6 |
% |
|
|
2.2 |
% |
|
NM |
|
|
|
13.7 |
% |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||||
折旧及摊销 |
|
|
13.1 |
|
|
|
14.4 |
|
|
|
12.0 |
|
|
|
10.0 |
|
|
|
1.4 |
|
|
|
50.9 |
|
调整后的EBITDA |
|
$ |
26.5 |
|
|
$ |
156.8 |
|
|
$ |
14.4 |
|
|
$ |
16.0 |
|
|
$ |
(40.3 |
) |
|
$ |
173.4 |
|
调整后的EBITDA利润率% |
|
|
19.9 |
% |
|
|
37.0 |
% |
|
|
21.5 |
% |
|
|
5.9 |
% |
|
NM |
|
|
|
19.4 |
% |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||||
资本支出 |
|
$ |
14.8 |
|
|
$ |
3.4 |
|
|
$ |
9.5 |
|
|
$ |
2.1 |
|
|
$ |
1.3 |
|
|
$ |
31.1 |
|
__________
NM-没有意义
11
唐纳利金融解决方案公司(Donnelley Financial Solutions，Inc.)及其子公司(“DFIN”)
现金流量表简明合并报表
(未经审计)
(单位：百万)
|
截至12月31日的12个月内， |
|
|||||
|
2021 |
|
|
2020 |
|
||
经营活动 |
|
|
|
|
|
||
净收益(亏损) |
$ |
145.9 |
|
|
$ |
(25.9 |
) |
对净收益(亏损)与经营活动提供的现金净额进行调整： |
|
|
|
|
|
||
折旧及摊销 |
|
40.3 |
|
|
|
50.9 |
|
应收账款预期损失准备金 |
|
2.8 |
|
|
|
3.8 |
|
减损费用 |
|
9.2 |
|
|
|
60.6 |
|
基于股份的薪酬 |
|
19.5 |
|
|
|
13.6 |
|
债务清偿的非现金损失(收益) |
|
2.6 |
|
|
|
(2.3 |
) |
递延所得税 |
|
(0.3 |
) |
|
|
(26.4 |
) |
养老金计划净收益 |
|
(4.2 |
) |
|
|
(2.0 |
) |
股权投资收益，净额 |
|
(0.4 |
) |
|
|
— |
|
机械设备销售净收益 |
|
(0.7 |
) |
|
|
— |
|
使用权资产摊销 |
|
17.3 |
|
|
|
23.3 |
|
其他 |
|
1.9 |
|
|
|
1.1 |
|
营业资产和负债的变动，扣除收购后的净额： |
|
|
|
|
|
||
应收账款净额 |
|
(28.8 |
) |
|
|
(14.8 |
) |
盘存 |
|
(0.8 |
) |
|
|
6.2 |
|
预付费用和其他流动资产 |
|
(5.4 |
) |
|
|
2.2 |
|
应付帐款 |
|
(19.8 |
) |
|
|
(4.4 |
) |
应付和应收所得税 |
|
(13.5 |
) |
|
|
12.3 |
|
应计负债及其他 |
|
36.6 |
|
|
|
79.3 |
|
经营租赁负债 |
|
(20.8 |
) |
|
|
(22.2 |
) |
养老金和其他退休后福利计划缴费 |
|
(1.4 |
) |
|
|
(1.1 |
) |
经营活动提供的净现金 |
|
180.0 |
|
|
|
154.2 |
|
投资活动 |
|
|
|
|
|
||
资本支出 |
|
(42.3 |
) |
|
|
(31.1 |
) |
出售机器设备所得收益 |
|
0.9 |
|
|
|
— |
|
收购，扣除收购的现金后的净额 |
|
(3.6 |
) |
|
|
— |
|
购买投资 |
|
— |
|
|
|
(1.2 |
) |
出售投资所得收益 |
|
— |
|
|
|
12.8 |
|
其他投资活动 |
|
— |
|
|
|
(0.3 |
) |
用于投资活动的净现金 |
|
(45.0 |
) |
|
|
(19.8 |
) |
融资活动 |
|
|
|
|
|
||
循环贷款 |
|
278.0 |
|
|
|
369.0 |
|
循环贷款的偿付 |
|
(278.0 |
) |
|
|
(369.0 |
) |
发行长期债券所得款项 |
|
200.0 |
|
|
|
— |
|
偿还长期债务 |
|
(312.8 |
) |
|
|
(63.8 |
) |
发债成本 |
|
(2.8 |
) |
|
|
— |
|
国库股份回购 |
|
(40.9 |
) |
|
|
(11.8 |
) |
行使股票期权所得收益 |
|
2.3 |
|
|
|
— |
|
融资租赁付款 |
|
(0.8 |
) |
|
|
— |
|
其他融资活动 |
|
0.1 |
|
|
|
(1.9 |
) |
用于融资活动的净现金 |
|
(154.9 |
) |
|
|
(77.5 |
) |
汇率对现金及现金等价物的影响 |
|
0.8 |
|
|
|
(0.5 |
) |
现金及现金等价物净(减)增 |
|
(19.1 |
) |
|
|
56.4 |
|
年初现金及现金等价物 |
|
73.6 |
|
|
|
17.2 |
|
期末现金和现金等价物 |
$ |
54.5 |
|
|
$ |
73.6 |
|
补充现金流信息： |
|
|
|
|
|
||
缴纳的所得税(扣除退款后的净额) |
$ |
65.0 |
|
|
$ |
21.7 |
|
支付的利息 |
$ |
21.8 |
|
|
$ |
24.5 |
|
非现金投资活动： |
|
|
|
|
|
||
其他投资活动 |
$ |
— |
|
|
$ |
0.7 |
|
将应收票据转换为被投资人的权益 |
$ |
— |
|
|
$ |
(1.0 |
) |
12
唐纳利金融解决方案公司(Donnelley Financial Solutions，Inc.)及其子公司(“DFIN”)
现金流量表简明合并报表
(未经审计)
(单位：百万)
其他信息： |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||
|
截至12月31日的三个月， |
|
|
截至12月31日的12个月内， |
|
||||||||||
|
2021 |
|
|
2020 |
|
|
2021 |
|
|
2020 |
|
||||
经营活动提供的净现金 |
$ |
76.8 |
|
|
$ |
101.7 |
|
|
$ |
180.0 |
|
|
$ |
154.2 |
|
减去：资本支出 |
|
14.1 |
|
|
|
6.6 |
|
|
|
42.3 |
|
|
|
31.1 |
|
自由现金流 |
$ |
62.7 |
|
|
$ |
95.1 |
|
|
$ |
137.7 |
|
|
$ |
123.1 |
|
13
唐纳利金融解决方案公司(Donnelley Financial Solutions，Inc.)及其子公司(“DFIN”)
报告到有机净销售额的对账
(未经审计)
(单位：百万)
|
|
资本市场-软件解决方案 |
|
|
资本市场-合规和通信管理 |
|
|
投资公司-软件解决方案 |
|
|
投资公司-合规和通信管理 |
|
|
整合 |
|
|||||
报告净销售额： |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||
截至2021年12月31日的三个月 |
|
$ |
50.6 |
|
|
$ |
127.4 |
|
|
$ |
23.2 |
|
|
$ |
31.6 |
|
|
$ |
232.8 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||
截至2020年12月31日的三个月 |
|
|
36.1 |
|
|
|
108.0 |
|
|
|
18.1 |
|
|
|
48.1 |
|
|
|
210.3 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||
净销售额变动 |
|
|
40.2 |
% |
|
|
18.0 |
% |
|
|
28.2 |
% |
|
|
(34.3 |
%) |
|
|
10.7 |
% |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||
补充的非GAAP信息： |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||
外汇汇率变动的同比影响 |
|
|
0.3 |
% |
|
|
0.1 |
% |
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
0.1 |
% |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||
有机净销售额变化 |
|
|
39.9 |
% |
|
|
17.9 |
% |
|
|
28.2 |
% |
|
|
(34.3 |
%) |
|
|
10.6 |
% |
|
|
资本市场-软件解决方案 |
|
|
资本市场-合规和通信管理 |
|
|
投资公司-软件解决方案 |
|
|
投资公司-合规和通信管理 |
|
|
整合 |
|
|||||
报告净销售额： |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||
截至2021年12月31日的12个月 |
|
$ |
181.0 |
|
|
$ |
561.5 |
|
|
$ |
89.0 |
|
|
$ |
161.8 |
|
|
$ |
993.3 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||
截至2020年12月31日的12个月 |
|
|
133.2 |
|
|
|
424.0 |
|
|
|
67.0 |
|
|
|
270.3 |
|
|
|
894.5 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||
净销售额变动 |
|
|
35.9 |
% |
|
|
32.4 |
% |
|
|
32.8 |
% |
|
|
(40.1 |
%) |
|
|
11.0 |
% |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||
补充的非GAAP信息： |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||
外汇汇率变动的同比影响 |
|
|
0.8 |
% |
|
|
0.8 |
% |
|
|
1.2 |
% |
|
|
0.1 |
% |
|
|
0.6 |
% |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||
有机净销售额变化 |
|
|
35.1 |
% |
|
|
31.6 |
% |
|
|
31.6 |
% |
|
|
(40.2 |
%) |
|
|
10.4 |
% |
14
唐纳利金融解决方案公司(Donnelley Financial Solutions，Inc.)及其子公司(“DFIN”)
GAAP净收益与调整后EBITDA的对账
(未经审计)
(单位：百万)
|
|
为十二个人准备的 |
|
|
在截至的三个月内 |
|
||||||||||||||
|
|
2021年12月31日 |
|
|
2021年12月31日 |
|
|
2021年9月30日 |
|
|
June 30, 2021 |
|
|
March 31, 2021 |
|
|||||
净收益 |
|
$ |
145.9 |
|
|
$ |
25.6 |
|
|
$ |
42.2 |
|
|
$ |
42.9 |
|
|
$ |
35.2 |
|
调整 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||
重组、减值和其他费用，净额 |
|
|
13.6 |
|
|
|
6.7 |
|
|
|
3.3 |
|
|
|
2.8 |
|
|
|
0.8 |
|
基于股份的薪酬费用 |
|
|
19.5 |
|
|
|
5.3 |
|
|
|
5.2 |
|
|
|
5.9 |
|
|
|
3.1 |
|
LSC多雇主养老金计划义务 |
|
|
5.4 |
|
|
|
(2.3 |
) |
|
|
0.2 |
|
|
|
0.2 |
|
|
|
7.3 |
|
非所得税，净额 |
|
|
(1.6 |
) |
|
|
(0.2 |
) |
|
|
(0.5 |
) |
|
|
(1.0 |
) |
|
|
0.1 |
|
新冠肺炎相关回收，净额 |
|
|
(1.0 |
) |
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
(0.1 |
) |
|
|
(0.9 |
) |
出售长期资产的收益，净额 |
|
|
(0.7 |
) |
|
|
— |
|
|
|
(0.7 |
) |
|
|
— |
|
|
|
— |
|
股权投资收益，净额 |
|
|
(0.4 |
) |
|
|
— |
|
|
|
(0.6 |
) |
|
|
— |
|
|
|
0.2 |
|
折旧及摊销 |
|
|
40.3 |
|
|
|
10.4 |
|
|
|
10.0 |
|
|
|
10.1 |
|
|
|
9.8 |
|
利息支出，净额 |
|
|
26.6 |
|
|
|
9.5 |
|
|
|
5.9 |
|
|
|
5.9 |
|
|
|
5.3 |
|
养老金收入和其他收入，净额 |
|
|
(4.7 |
) |
|
|
(1.1 |
) |
|
|
(1.1 |
) |
|
|
(1.5 |
) |
|
|
(1.0 |
) |
所得税费用 |
|
|
51.9 |
|
|
|
7.4 |
|
|
|
18.6 |
|
|
|
14.7 |
|
|
|
11.2 |
|
非GAAP调整总额 |
|
|
148.9 |
|
|
|
35.7 |
|
|
|
40.3 |
|
|
|
37.0 |
|
|
|
35.9 |
|
调整后的EBITDA |
|
$ |
294.8 |
|
|
$ |
61.3 |
|
|
$ |
82.5 |
|
|
$ |
79.9 |
|
|
$ |
71.1 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||
科技型服务 |
|
$ |
519.5 |
|
|
$ |
124.9 |
|
|
$ |
142.1 |
|
|
$ |
134.0 |
|
|
$ |
118.5 |
|
软件解决方案 |
|
|
270.0 |
|
|
|
73.8 |
|
|
|
69.3 |
|
|
|
66.6 |
|
|
|
60.3 |
|
印刷和分发 |
|
|
203.8 |
|
|
|
34.1 |
|
|
|
36.3 |
|
|
|
66.9 |
|
|
|
66.5 |
|
总净销售额 |
|
$ |
993.3 |
|
|
$ |
232.8 |
|
|
$ |
247.7 |
|
|
$ |
267.5 |
|
|
$ |
245.3 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||
调整后的EBITDA利润率% |
|
|
29.7 |
% |
|
|
26.3 |
% |
|
|
33.3 |
% |
|
|
29.9 |
% |
|
|
29.0 |
% |
15
唐纳利金融解决方案公司(Donnelley Financial Solutions，Inc.)及其子公司(“DFIN”)
GAAP净(亏损)收益与调整后EBITDA的对账
(未经审计)
(单位：百万)
|
|
为十二个人准备的 |
|
|
在截至的三个月内 |
|
||||||||||||||
|
|
2020年12月31日 |
|
|
2020年12月31日 |
|
|
2020年9月30日 |
|
|
June 30, 2020 |
|
|
March 31, 2020 |
|
|||||
净(亏损)收益 |
|
$ |
(25.9 |
) |
|
$ |
(35.8 |
) |
|
$ |
7.1 |
|
|
$ |
(1.3 |
) |
|
$ |
4.1 |
|
调整 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||
重组、减值和其他费用，净额 |
|
|
79.2 |
|
|
|
44.0 |
|
|
|
7.0 |
|
|
|
25.1 |
|
|
|
3.1 |
|
基于股份的薪酬费用 |
|
|
13.6 |
|
|
|
3.8 |
|
|
|
4.4 |
|
|
|
3.1 |
|
|
|
2.3 |
|
LSC多雇主养老金计划义务 |
|
|
19.0 |
|
|
|
0.9 |
|
|
|
5.8 |
|
|
|
12.3 |
|
|
|
— |
|
非所得税，净额 |
|
|
5.2 |
|
|
|
2.5 |
|
|
|
2.7 |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
新冠肺炎相关费用(回收)，净额 |
|
|
0.5 |
|
|
|
(0.4 |
) |
|
|
(1.0 |
) |
|
|
1.1 |
|
|
|
0.8 |
|
加速租金费用 |
|
|
2.2 |
|
|
|
0.3 |
|
|
|
1.3 |
|
|
|
0.6 |
|
|
|
— |
|
EBrevia或有对价 |
|
|
(0.8 |
) |
|
|
— |
|
|
|
(0.4 |
) |
|
|
— |
|
|
|
(0.4 |
) |
折旧及摊销 |
|
|
50.9 |
|
|
|
11.2 |
|
|
|
12.6 |
|
|
|
14.7 |
|
|
|
12.4 |
|
利息支出，净额 |
|
|
22.8 |
|
|
|
6.0 |
|
|
|
5.9 |
|
|
|
6.3 |
|
|
|
4.6 |
|
养老金收入和其他收入，净额 |
|
|
(1.7 |
) |
|
|
(0.4 |
) |
|
|
(0.4 |
) |
|
|
(0.5 |
) |
|
|
(0.4 |
) |
所得税费用(福利) |
|
|
8.4 |
|
|
|
2.8 |
|
|
|
2.6 |
|
|
|
(0.6 |
) |
|
|
3.6 |
|
非GAAP调整总额 |
|
|
199.3 |
|
|
|
70.7 |
|
|
|
40.5 |
|
|
|
62.1 |
|
|
|
26.0 |
|
调整后的EBITDA |
|
$ |
173.4 |
|
|
$ |
34.9 |
|
|
$ |
47.6 |
|
|
$ |
60.8 |
|
|
$ |
30.1 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||
科技型服务 |
|
$ |
409.2 |
|
|
$ |
107.4 |
|
|
$ |
104.5 |
|
|
$ |
115.4 |
|
|
$ |
81.9 |
|
软件解决方案 |
|
|
200.2 |
|
|
|
54.2 |
|
|
|
51.1 |
|
|
|
47.6 |
|
|
|
47.3 |
|
印刷和分发 |
|
|
285.1 |
|
|
|
48.7 |
|
|
|
53.9 |
|
|
|
91.0 |
|
|
|
91.5 |
|
总净销售额 |
|
$ |
894.5 |
|
|
$ |
210.3 |
|
|
$ |
209.5 |
|
|
$ |
254.0 |
|
|
$ |
220.7 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||
调整后的EBITDA利润率% |
|
|
19.4 |
% |
|
|
16.6 |
% |
|
|
22.7 |
% |
|
|
23.9 |
% |
|
|
13.6 |
% |
16
唐纳利金融解决方案公司(Donnelley Financial Solutions，Inc.)及其子公司(“DFIN”)
债务和流动性摘要
(未经审计)
(单位：百万)
总流动资金 |
|
2021年12月31日 |
|
|
2020年12月31日 |
|
||
可用性 |
|
|
|
|
|
|
||
循环设施的述明款额(A) |
|
$ |
300.0 |
|
|
$ |
300.0 |
|
减去：契约带来的可获得性减少 |
|
|
— |
|
|
|
— |
|
循环贷款项下的可用额 |
|
|
300.0 |
|
|
|
300.0 |
|
|
|
|
|
|
|
|
||
用法 |
|
|
|
|
|
|
||
循环贷款项下的借款 |
|
|
— |
|
|
|
— |
|
对与未解决问题相关的可用性的影响 |
|
|
2.2 |
|
|
|
— |
|
循环贷款项下使用的金额 |
|
|
2.2 |
|
|
|
— |
|
|
|
|
|
|
|
|
||
循环贷款项下的可获得性 |
|
|
297.8 |
|
|
|
300.0 |
|
|
|
|
|
|
|
|
||
现金 |
|
|
54.5 |
|
|
|
73.6 |
|
|
|
|
|
|
|
|
||
可用净流动资金 |
|
$ |
352.3 |
|
|
$ |
373.6 |
|
|
|
|
|
|
|
|
||
债务总额 |
|
|
124.0 |
|
|
|
230.5 |
|
|
|
|
|
|
|
|
||
截至2021年12月31日和2020年12月31日的12个月的调整后EBITDA |
|
$ |
294.8 |
|
|
$ |
173.4 |
|
|
|
|
|
|
|
|
||
非GAAP总杠杆(定义为总债务除以调整后的EBITDA) |
|
|
0.4 |
x |
|
|
1.3 |
x |
|
|
|
|
|
|
|
||
非GAAP净债务(定义为总债务减去现金) |
|
|
69.5 |
|
|
|
156.9 |
|
|
|
|
|
|
|
|
||
非GAAP净杠杆(定义为非GAAP净债务除以调整后EBITDA) |
|
|
0.2 |
x |
|
|
0.9 |
x |
__________
17