尊敬的股东们，让我欢迎你们来到OpenText的第一份季度股东信函。我相信，这封信加强了我们的股东沟通，并将为我们的长期战略和实现我们的目标和抱负的进展提供更多的洞察力。让我们开始吧。正如你在信中看到的那样，我们以非常强劲的势头结束了2021年，并以明显的势头进入2022年。本季度的主要亮点包括：第二季度业绩·第二季度总收入达到创纪录的8.768亿美元，报告增长2.5%，按不变货币计算(1)(CC)增长2.7%·创纪录的年度经常性收入(2)(ARR)达到6.998亿美元，报告增长2.2%，CC增长2.3%，占总收入的80%·云收入达到创纪录的3.649亿美元，报告增长4.1%，CC·云收入增长4.2%。占总收入的41.6%，是我们最大的收入线和领先的增长机遇·又一个创纪录的季度实现了两位数的企业云预订量增长，产品和地区拥有广泛的实力·继续投资于人才和技术，以推动我们的增长战略·基于GAAP的净收入为8830万美元，占总收入的10.1%。调整后的EBITDA(A-EBITDA)(3)为3.435亿美元，占总收入的39.2%，延续了我们盈利能力·运营现金流(OCF)高四分之一的记录，为2.166亿美元，占总收入的24.7%。自由现金流(FCF)(3)2.06亿美元，占总收入的23.5%展望·我们将22财年总收入增长目标从1%-2%提高到3%-4%，将22财年云收入增长目标从3%-4%提高到8%-10%·我们正在为实现24财年2%-4%的产品和合作伙伴的有机增长目标提供明显的进展·我们在OpenText World上宣布了云版21.4, 我们历史上最大、最全面的软件套件·我们今天宣布显著扩展我们与谷歌收购的合作伙伴关系·我们以8.96亿美元的收购代价收购了Zix Corporation，这是一家领先的基于云的安全公司，也是微软在中端市场的合作伙伴·我们推出了新的托管检测和响应服务，并完成了对Bricata的收购(1790万美元)，这是一项专注于检测和响应安全企业公民网络方面的技术收购·我们宣布了OpenText Zero计划。我们相信，增长的未来既是包容性的，也是可持续的资产负债表和资本配置·我们发行了15亿美元的优先票据，用于对现有债务进行再融资，并提供6.5亿美元的增量资本·我们在本季度回购了180万股OpenText普通股，总代价为9,100万美元·董事会宣布于2022年3月25日向登记在册的股东支付2022年3月4日每股普通股0.2209美元的现金股息，截至2021年12月31日的第二季度(Q2，FY‘22)2月3日。2022年OpenText季度股东信函(1)抄送：为此目的，不变货币的定义是指当期报告的收入/支出/收益以上一可比期间的汇率表示。(2)年度经常性收入定义为云服务和订阅收入与客户支持收入之和。(3)有关非GAAP财务计量的更多信息以及与最具可比性的GAAP计量的对账，请参阅附录“非GAAP财务计量的使用”和“选定的基于GAAP的计量与非GAAP计量的对账”。1.

信息引领的转型推动了我们的增长，OpenText是价值840亿美元的信息管理市场的市场领导者，我们的云版本旨在帮助我们的客户完成转型之旅。全球企业都认识到有必要投资于信息管理，以充分利用其组织中的信息潜力，产生战略洞察力，提供新的解决方案，并创造可持续的信息优势。企业正在转型：·员工的工作方式(掌握现代工作)·他们管理供应链的方式(供应链数字化)·他们销售和推向市场的方式(Power Modern Experience)·他们保护数字基础设施的方式(增强网络韧性)这些以信息为导向的转型在新冠肺炎大流行期间加快了步伐。我们预计，随着企业面临新的挑战，包括通胀、全球人才争夺战、持续的经济波动以及Log4J和地缘政治不确定性等日益增长的网络威胁，这些趋势将继续下去。我们相信OpenText拥有最好的人才、最好的产品和全面的客户成功模式，可以带领客户完成转型，无论他们身处何处。最优秀的人。吸引和留住优秀员工是客户成功和创造长期股东价值的关键。我们的队友获得了强有力的认可：·2021年加拿大最受尊敬的企业文化。2021年11月，OpenText被沃特斯通人力资本评为《2021年加拿大最受推崇的企业文化》之一。·加拿大最受年轻人欢迎的雇主。2022年1月，OpenText被环球邮报和Mediacorp Canada Inc.·福布斯2022加拿大最佳雇主评为加拿大“年轻人最佳雇主”之一。2022年1月, OpenText被福布斯杂志评为加拿大最佳雇主之一。掌握现代作品数字化供应链力量现代体验增强网络韧性内容体验安全与保护商业网络(1)来源：国际数据公司(IDC)的个人市场报告。2个

最好的产品。OpenText Cloud产品可以部署在客户选择的基础架构框架中，包括离线云、私有云或公共云(包括我们合作伙伴的云)。信息管理使企业能够组织、存储、移动、处理和保护数据，从而获得业务洞察力并创造信息优势。OpenText的五个云产品使企业变得更加智能、安全和互联。我们的产品一直受到行业分析师的认可，因为我们在行业中处于领先地位。在我们的第二季度，OpenText被评为：·高德纳®内容服务平台魔力象限™连续第17年领先(投资者可以从OpenText网站下载2021年高德纳报告)(1)·IDC MarketScape：基于能力和业务战略第二次成为全球多企业供应链商务网络2021年供应商评估的领导者(投资者可以从OpenText网站免费下载IDC报告节选)(2)OpenText通过直接接触、网站和合作伙伴会见、接洽、销售和支持各种规模的企业。·直接参与。OpenText仍将在2023年年底前实现全球10000个最大(G10K)账户的全覆盖·虚拟参与(Virtual Engagement)。我们继续增加对OpenText数字区的投资，以虚拟方式参与、教育、支持和续订我们的客户·合作伙伴参与。我们的合作伙伴是OpenText的力量倍增器, 我们相信，我们的合作伙伴网络的实力在任何地方都是前所未有的强大|云外|私有云|公共云|应用编程接口-云版本内容云业务网络云体验云安全和保护云开发人员云(1)2021年Gartner®内容服务平台魔力象限™、Michael Woodbridge、Marko Sillanpaa、Lane Severson、Tim Nelms，2021年10月18日。这份报告以前的标题是《企业内容管理魔力象限》。对我们网站或本报告的引用仅为不活跃的文本引用。本公司网站及本报告所载资料并未以引用方式并入本股东函件中，因此不应视为本股东函件的一部分。(2)IDC，IDC MarketScape：全球多企业供应链商务网络(MESCCN)2021年供应商评估(文件编号US48202217,2021年9月)。对我们网站或本报告的引用仅为不活跃的文本引用。本公司网站及本报告所载资料并未以引用方式并入本股东函件中，因此不应视为本股东函件的一部分。3.

合作伙伴-我们的力量倍增器。OpenText拥有庞大且不断增长的合作伙伴网络，包括SAP、甲骨文(Oracle)和Salesforce，它们是主要的超伸缩器、全球系统集成商和23,000家中小型企业(SMB)合作伙伴。这种差异化是公司的长期战略推动力。此外，我们对软件进行了重新架构，从一家主要销售内部部署产品的公司转变为一家拥有五个云产品领域的强大平台公司。有了OpenText Cloud，我们的大型企业客户多年来一直使用的相同产品现在可以大规模购买并交付给各种规模的客户，使我们能够将进入市场的范围扩大到中小企业客户。下面，我们将重点介绍我们与三个主要合作伙伴的最新进展：·SAP。SAP是世界上最大的企业软件公司之一，十多年来一直是我们最大的合作伙伴。SAP产品生成的内容以及许多其他系统和流程通常驻留在OpenText的Content Cloud中。SAP和OpenText经常在大型企业系统商机上联手投放市场。SAP向云的转变与OpenText的云优先业务模式保持一致。·谷歌(Google)。今天，我们宣布扩大与谷歌业已牢固的合作伙伴关系，成为首选的谷歌云信息管理提供商。两家公司计划合作将OpenText的下一代核心内容服务整合到Google Workspace中，使客户能够利用云原生企业内容套件的信息优势。·微软(Microsoft)、ZIX收购和OpenText的中小企业频道。2021年12月收购ZIX后，又增加了5000多家托管服务提供商(MSP), 扩大了与微软的关系，并推出了电子邮件加密产品，这对我们现有的安全和保护云产品具有很强的互补性。今天，OpenText拥有超过23000个MSP，是世界上最大的MSP网络之一，也是北美仅有的9家授权的微软云解决方案提供商之一。第二季度财年‘22财年业绩(2021年12月31日)在截至2021年12月31日的三个月里，OpenText实现了又一个强劲的季度业绩，包括创纪录的第二季度总收入、创纪录的ARR、创纪录的云收入和两位数的y/y TTM企业云预订量增长。我们的结果得到了94%的客户支持续订和93%的企业云续订(不包括Carbonite)的支持。强劲的盈利能力和自由现金流的一贯记录(1)。在截至2021年12月31日的三个月里，OpenText报告净收入为8830万美元，净利润率为10.1%。OpenText创造了2.166亿美元的OCF(占总收入的24.7%)和2.06亿美元的FCF(占总收入的23.5%)。我们的现金转换周期仍然非常健康。(1)有关非GAAP财务计量的更多信息以及与最具可比性的GAAP计量的对账，请参阅附录“非GAAP财务计量的使用”和“选定的基于GAAP的计量与非GAAP计量的对账”。4.

资产负债表。我们的现金流引擎和财务纪律依然强大。在本季度，我们完成了15亿美元的债务融资，两次收购，总计9.139亿美元，支付了约5970万美元的股息，回购和注销了180万股票，总对价为9100万美元。剔除限制性现金，我们在本季度末拥有23亿美元的现金和承诺的流动性，净杠杆率为2.0倍。15亿美元的债务融资。2021年11月24日，OpenText发行了8.5亿美元2029年到期的3.875%债券和6.5亿美元2031年到期的4.125%债券。净收益用于对现有债务进行再融资，并提供6.5亿美元的增量资本。此次发行延长了我们的平均债务期限，降低了加权平均债务成本。5.

我们的文化以客户为中心，OpenText文化真正以客户为中心。公司的优先事项和内部时钟是根据客户的要求设定的。我想强调以下客户描述：全球最大的汽车公司之一大众集团选择OpenText Extended Enterprise Content Management(ECM)for SAP Solutions，以加速其数字化转型并提供卓越的数字化用户体验。诺华制药是世界上最大的制药公司之一，该公司选择OpenText Cognitive Capture在其业务流程中使用人工智能和内容分析来捕获、数字化和分析内容。拥有超过7万名员工的全球最大医疗技术公司之一Becton、Dickinson(BD)和公司选择OpenText管理服务为BD复杂的全球供应链提供全天候支持。美国陆军工程兵团(USACE)选择OpenText的扩展ECM来管理军事住房和设施的租赁请求、数据更新和行动工作流程。LIDS Sports Group是一家北美领先的全渠道体育特许零售商，该公司选择OpenText Managed Services来处理和装载贸易伙伴和用品，作为其计划中的门店扩张的一部分。我们历史上最大规模的产品发布为我们的持续增长做好了准备。我们已经改进了我们的工程流程，每90天发布一次主要产品。这种战斗节奏使我们能够迅速为我们的客户带来令人信服的能力。在2021年11月的OpenText World上，我们发布了Cloud Editions 21.4，这是我们历史上最大、最全面的套件-包括20多个, 000个新功能，并与领先的业务应用程序进行更深入的集成。21.4产品版本的主要亮点包括：·内容云-我们发布了与Salesforce和Microsoft团队的更深入集成，用于我们的核心内容产品。更深层次的集成使我们能够向两个快速增长的软件平台提供更多内容功能。·商业网络云--我们发布了我们的“基础”服务。基金会是一款基于SaaS的自助式产品，它极大地扩展了我们企业网络产品的覆盖范围。世界上30家最大的供应链中有24家使用了许多相同的市场领先服务，现在各种规模的企业都可以使用。基金会有了一个快速的开端，已经赢得了几个主要客户的支持。·体验云-我们发布了谷歌营销平台与OpenText™Exstream(客户数据平台)、OpenText™Exstream和OpenText™TeamSite的集成。·安全和保护云-我们宣布发布OpenText的数字证据中心，这是一个基于云的解决方案，通过集中收集、分析和存储富媒体和数字证据，帮助执法机构更快地结案。6.

并购并购仍然是我们总体增长战略的核心部分。在本季度，OpenText完成了两笔收购：Zix Corporation(8.96亿美元)和Bricata(1790万美元)。ZIX的电子邮件加密和合规解决方案以及Bricata的网络检测和响应(NDR)能力显著增强了OpenText现有的安全和保护云产品组合：·BrightCloud-威胁情报·Webroot-威胁检测·Carbonite-数据保护·Enase-Digital Forensics这些收购与OpenText的并购战略一致，预计将促进OpenText的有机增长，并在交易完成后12个月内成为我们的目标运营模式。OpenText的SMB Powerhouse在2021年收购了ZIX，在2019年收购了Carbonite，为我们扩大在SMB市场的足迹提供了坚实的基础。我们目前的服务重点是安全、与微软的战略伙伴关系以及超过23,000个MSP的分销网络。展望未来，我们的目标是在安全领域内外扩大我们的信息管理产品，深化我们与微软和其他战略合作伙伴的关系，并扩大我们的MSP网络。OpenText业务系统：我们的价值创造框架OpenText相信通过实现总收入增长、盈利能力和资本效率的平衡来创造长期股东价值。总收入增长盈利能力资本效率价值并购战略关键驱动因素信息管理中的高度邻接性扩大市场占有率、客户基础、技术地位有助于在12个月内实现运营模式的有机增长自由现金流、基于回报的5-7年工资与OpenText一起增长：获取增长7

OpenText通过有机增长和收购的组合，在过去5年中以13.2%的复合年增长率(CAGR)增长了收入。在此期间，在云优先业务的带动下，我们业务的可预测性(以年度经常性收入衡量)有所提高。我们的目标是通过有机增长和收购、高四分位数的盈利能力和自由现金流回报，在未来5-7年(从21财年起)使公司总收入翻一番，达到约70亿美元。在接下来的5年里，我们预计将产生可观的运营现金流，在有效部署资本支出后，仍将产生超过60亿美元的自由现金流。我们打算利用这一自由现金流最大化股东价值。我们的目标是以股息和反稀释股票回购的形式向股东返还我们过去12个月自由现金流的大约33%。在正常情况下，我们希望我们的股票数量年复一年保持不变。我们打算将我们的自由现金流余额用于公司目的-包括收购。有关最近采用的会计准则对前期业绩的影响的详细信息，请参阅我们的2019年财政年度报告Form 10-K的注释1。有关非GAAP财务衡量标准以及与最具可比性的GAAP衡量标准的对账信息，请参阅附录“非GAAP财务衡量标准的使用”和“选定的基于GAAP的衡量标准与非GAAP衡量标准的对账”。8个

企业公民OpenText相信，增长的未来既是包容性的，也是可持续的。在2021年11月的OpenText World上，我们宣布了一个大胆的2030年目标-OpenText Zero Initiative。OpenText Zero Initiative由三个基本支柱组成：·零壁垒--推进平等、多样性和包容性。OpenText承诺到2030年成为一家女性领导人占40%以上的多元化公司。·零浪费-我们承诺在2030年前实现OpenText运营的零浪费。·零排放-我们致力于实现以科学为基础的减排目标，即到2030年减排50%，到2040年实现净零排放。高管任命本季度结束后，OpenText宣布了对其高管领导团队的几项战略任命和变动。桑迪·小野(Sandy Ono)已被任命为执行副总裁兼首席营销官。小野女士从惠普企业公司(HPE)加盟OpenText，她最近在惠普企业公司担任增长营销副总裁。迈克尔·阿塞多被提升为高级副总裁、首席法务官兼公司秘书。Acedo先生于2014年从全球领先的律师事务所Skadden，Arps，Slate，Meagher&Flom LLP加盟OpenText，在那里他从事公司法和证券法业务，专注于国际资本市场和并购交易。道格·帕克(Doug Parker)已晋升为负责企业发展的执行副总裁。帕克先生在OpenText公司工作了十多年，担任过各种职务，并曾担任过Quaterhill公司的总裁兼首席执行官。我们的执行副总裁、首席法务官和公司发展部门的戈登·A·戴维斯已经决定辞去这些职务，并决定从2022年9月起退休。直到这个时候, 戴维斯先生将担任首席执行官的特别顾问。我在公司工作了十年，他一直是我值得信赖的顾问和同事。2022年投资者日我们每年的投资者日是2022年3月1日，我希望您能加入我们。您将听到我们的执行领导团队介绍我们在信息管理领域的大胆云议程，以及我们名为OpenText Business System的价值创造框架。到2030年零壁垒零废物零排放：·推进平等、多样性和包容性多数50/50多数关键角色40%女性担任领导职务·创造和增加教育机会·解决我们社区的饥饿危机我们承诺到2030年OpenText运营实现零浪费我们承诺实现到2030年减少50%的以科学为基础的减排目标，到2040年实现净零OpenText零排放倡议增长的未来既是包容性的，也是可持续的9

结论OpenText的定位从未像现在这样好。我们拥有带领客户完成转型之旅的人员、产品和市场，我们第二季度的业绩反映了我们的持续势头。我们致力于我们的总体增长战略，通过增长、盈利和资本效率创造价值。我们的信心随着我们的持续执行而增长。Mark J.Barrenechea OpenText首席执行官兼首席技术官10

电话会议信息请公众在今天下午5点收听收益电话会议。美国东部时间(下午2：00)Pt)拨打1-800-319-4610(免费)或+1-604-638-5340(国际)。请提前10分钟拨入，以确保连接正常。或者，收益电话会议的网络直播将在该公司网站的投资者关系部分进行，网址是：http://investors.opentext.com/investor-events-and-presentations.。电话会议的重播将于2022年2月3日晚上7点开始。美国东部时间到晚上11：592022年2月17日，拨打1-855-669-9658(免费)或+1-604-674-8052(国际)，然后使用密码8296和数字符号即可进入。请参阅下面的附录，了解我们对基于非GAAP的财务指标的使用，以及本股东信函中使用的基于美国GAAP的财务指标与基于非GAAP的财务指标的对账。有关我们截至2021年12月31日的三个月和六个月的财务业绩的讨论，请参阅我们的Form 10-Q或新闻稿。注：除非另有说明，本附录中的所有金额均以千美元为单位。信息公司™使机构能够通过由OpenText Cloud Editions支持的市场领先的信息管理解决方案获得洞察力。欲了解有关OpenText的更多信息，请访问纳斯达克：otex, 多伦多证券交易所：otex)访问opentext.com。关于前瞻性陈述的警示声明这封信含有前瞻性陈述。这些前瞻性陈述是根据1995年“私人证券诉讼改革法”以及其他适用的美国和加拿大证券法中的安全港条款作出的。除历史事实以外的所有陈述均可被视为前瞻性陈述。当我们使用诸如“预期”、“期望”、“打算”、“计划”、“相信”、“寻求”、“估计”、“可能”、“可能”、“将会”以及这些词语的变体或类似表达方式时，我们这样做是为了识别前瞻性陈述。此外，任何提及对未来事件或环境的预期、信念、计划、预测、目标、业绩或其他特征(包括任何潜在假设)的陈述均为前瞻性陈述，基于我们当前的估计、信念和假设，包括管理层对历史趋势、现状和预期未来发展的看法，以及对我们所处的经营环境、经济和市场的预期、预测和预测。这些前瞻性声明涉及已知和未知的风险和不确定性，例如与新冠肺炎疫情持续时间和严重程度有关的风险和不确定性，包括任何新的毒株或复发，以及我们开发、保护和维护我们的知识产权和专有技术以及在不侵犯他人专有权利的情况下运营的能力。我们取得的实际结果可能与任何前瞻性陈述大不相同。, 这只说明了截止日期的情况。我们没有义务修改或公开发布对这些前瞻性陈述的任何修改结果。有关可能对我们的业务、财务状况、经营结果和前景产生重大影响的风险和其他因素的更多信息，包括这些前瞻性陈述，请参阅我们的Form 10-K年度报告、Form 10-Q季度报告以及我们提交给美国证券交易委员会(Securities And Exchange Commission)和其他证券监管机构的其他证券备案文件。出于这些原因，我们告诫您不要过度依赖任何前瞻性陈述。11.

欲了解更多信息，请联系：Open Text Corporation高级副总裁兼投资者关系全球主管Harry E.Blount电话：415-963-0825 Investors@opentext.com版权所有©2022 Open Text。OpenText是Open Text的商标或注册商标。商标列表并不是其他商标的全部。此处提及的注册商标、产品名称、公司名称、品牌和服务名称均为Open Text的财产。版权所有。如需更多信息，请访问：http://www.opentext.com/who-we-are/copyright-information.。12个

2021年12月31日2021年6月30日资产(未经审计)现金和现金等价物1,511,792美元1,607,306美元应收账款贸易，扣除截至2021年12月31日的信贷损失拨备净额15,849美元，截至2021年6月30日的22,151美元合同资产22,336 25,344可收回的所得税19,855,312预付费用和其他流动资产118,353,538,547合同资产22,336 25,344所得税可收回19,855,312预付费用和其他流动资产118,353,538,547合同资产22,336 25,344所得税可收回19,855,312预付费用和其他流动资产118,353 98,547532长期合同资产22,920 19,222商誉5,195,078 4,691,673获得的无形资产1,355,0031,187,260递延税金资产747,780 796,738其他资产228,142 208,894可收回的长期所得税41,428 35,362总资产$10,164,530$9,609,336负债和股东权益流动负债：应付账款和应计负债$364，629应付所得税16,219 17,368流动负债总额1,302,845 1,361,904长期负债：应计负债16,401 28,830养老金负债75,055 74,511长期债务4,211,4883,578,859长期经营租赁负债214,824 224,453长期递延收入90,669 98,989应付长期所得税34,133 34,113递延税负债89,229在2021年12月31日和2021年6月30日分别发行和发行的普通股分别为006,308股和271,540,755股；1,990,913 1,947,764累积其他全面收益31,349 66,238留存收益2,174,4672,153,326按成本计算的库存股(截至2021年12月31日和2021年6月30日分别为1,476,420股和1,567,664股)(67,966)(69,386)OpenText股东权益总额4,128,7634,097, 非控股权益1,062 1,511股东权益总额4,129,825 4,099,453负债和股东权益总额$10,164,530$9,609,336附录开放文本公司简明综合资产负债表(单位：千美元，股票数据除外)13

Open Text Corporation简明综合收益表(亏损)(以千美元计，不包括股票和每股数据)(未经审计)截至2021年12月31日的3个月，截至2021年12月31日的6个月收入：云服务和订阅$364,886$350,454$721,475$691,440客户支持334,875 334,492670,112 663,891许可证109,493 107,348 183,022 175,871专业服务和107 1,659,657收入成本：云服务和订阅122,129 117,882 241,908 230,506客户支持29,668 29,668 59,151 58,862许可证3,741 4,3027,710 6,791专业服务和其他53,041 46,619 104,766 93,200基于技术的无形资产摊销52,602 54,091 105,769 112,128总收入261,181 2622 100,238 203,787 194,141销售和营销163,938 147,897 310,178 280,297一般和行政71,513 62,765 142,990 118,954折旧21,779 20,280 43,165 42,283收购的基于客户的无形资产摊销52,665 54,926 104,549,919特别费用(收回)9,217(17,494)9,561(4,250)总计826其他收入(费用)，净(25,037)5,251 4,745 8,134利息和其他相关费用，净(40,245)(37,595)(77,300)(76,684)所得税前收入127,602 202,126 303,018 348,276为(收回)所得税拨备39,266 267,582,716 310,303净收益(亏损)$88,336(65,433973可归因于非控股权益的净(收益)亏损(38)(44)(89)(74)可归因于OpenText的净收益(亏损)$88, 298$(65,477)$220,213$37,899每股收益(亏损)-基本可归因于OpenText$0.32$(0.24)$0.81$0.14每股收益(亏损)-摊薄可归因于OpenText$0.32$(0.24)$0.81$0.14加权平均已发行普通股数量-基本(以‘000年为单位)272,112 272,433 272,078 272,210加权平均已发行普通股数量(单位：’

Open Text Corporation简明综合全面收益(亏损)报表(单位：千美元)(未经审计)截至2021年12月31日的3个月，截至2021年12月31日的6个月净收益(亏损)$88,336$(65,433)$220,302$37,973其他全面收益(亏损)-税后净额：净外币换算调整(21,347)26,065(31,439)48，710现金流对冲的未实现收益(亏损)：未实现收益(亏损)-截至2021年和2020年12月31日的三个月，扣除税费(回收)影响分别为37美元和751美元；(354美元)和1,056美元(截至2021年12月31日和2020年12月31日的6个月)，分别为104,082(982)2,927(收益)亏损，重新归类为净收益(亏损)-扣除税收(费用)后的净收回效应分别为(7美元)和(227美元)；(110美元)和(283美元)截至2021年和2020年12月31日的6个月，分别为(18)(628)(305)(784)与固定收益养老金计划有关的精算收益(亏损)：精算收益(亏损)--截至2021年和2020年12月31日的3个月，扣除税费(收回)影响分别为(104美元)和(441美元)；(336美元)和(1357美元)分别为(1435)(981)(2484)(2686)截至2021年和2020年12月31日的三个月精算(收益)亏损摊销为净收益(亏损)-扣除税款(费用)后的净收回效应分别为67美元和93美元；截至2021年12月31日和2020年12月31日的6个月分别为135美元和180美元159 243 321 484其他全面收益(亏损)净额(22,537)26,781(34,889)48,651全面收益(亏损)65,799(38,652)185,413 86, 624可归因于非控股权益的全面(收益)亏损(38)(44)(89)(74)OpenText可归因于全面收益(亏损)$65,761$(38,696)$185,324$86,550 15

Open Text Corporation简明的综合股东权益报表(以千美元和股票为单位)(未经审计)截至2021年12月31日的三个月普通股和额外实缴资本库存股留存收益累计其他全面收益非控股权益总额截至2021年9月30日，534$1,991,719(1,426)$(63,477)$2,225,363$53,886$1,024$4,208,515发行普通股$1,991,719(1,426)$(63,477)$2,225,363$53,886$1,024$4,208,515发行普通股966-1,966根据员工购股计划226 9,421-9,421以股份为基础的薪酬-14,409-14,409购买库存股-(400)(19,593)-(19,593)库存股发行-(15,104)350 15,104-普通股回购(1，--(59,658)--(59,658)--(59,658)--(59,658)--(59,658)--(59,658)--净-(22,537)-(22,537)-(22,537)--(22,537)--(22,537)-88,298-38 88,336截至12月31日的余额2021 271,006$1,990,913(1,476)$(67,966)$2,174,467$31,349$1,062$4,129,825截至2020年12月31日的三个月，普通股和额外实缴资本库存量留存收益累计其他全面收益非控股权益TotalShares金额股份余额截至2020年9月30日272,174$1,872,411(1,394)$(58,788)$2720根据员工股票期权计划发行普通股213 6,893-6,893根据员工购股计划发行普通股202 7,260-7,260基于股票的薪酬-14,526-14, 库存股发行--(11,233)293，11,233-宣布的股息(每股普通股0.2008美元)-(54,500)--(54,500)--其他全面收益(亏损)--净-26,781-26,781截至12月31日的净收益(亏损)--(65,477)-44(65,433)2020年272,589元1,889,857(1,101)元(47,555)2,093,076元66,476元1,393元4,003,247 16

Open Text Corporation简明的股东权益综合报表(以千美元和股票为单位)(未经审计)截至2021年12月31日的6个月普通股和额外实缴资本库存股留存收益累计其他全面收益非控股权益TotalShares金额股份余额$1,947,764(1,568)$(69,386)$2,153,326$66,238$1,511$4,099,453发行日期截止到2021年6月30日，$1,947,764(1,568)$(69,386)$2,153,326$66,238$1,511$4,099,453265-29,265根据员工购股计划423 17,910-17,910以股份为基础的薪酬-28,343-28,343购买库存股-(400)(19,593)-(19,593)库存股发行-(21,013)4921,013-普通股回购(1，(11,498)--(79,536)--(91,034)宣布的股息(每股普通股0.4418美元)-(19,536)--(119,536)--(119,536)其他全面收益(亏损)-净-(34,889)-(34,889)-(34,889)889)分配给非控股权益--142-(538)(396)截至2021年12月31日的净收入-220,213-89 220,302$1,990,913(1,476)$(67,966)$2,174,467$31,349$1,062$4,129,825，2020普通股和额外实缴资本库存股留存收益累计其他全面收益非控股权益总额截至2020年6月30日271,863$1,851,777(622)$(23,608)$2,159,396$17,825$1,319$4,006,709采用ASU 2016-13年度的累积效应--净额-(2,450)--(2,450)根据员工股票期权发行普通股498-15, 498根据员工购股计划202 7,553193 6,690-14,243以股份为基础的薪酬-26,262-26,262购买库存股-(965)(41,870)-(41,870)库存股发行-(11,233)293 11,233-宣布的股息(每股普通股0.3754美元)-(101，-(101,769)其他全面收益(亏损)-净额-48,651-48,651这一时期的净收入-截至2020年12月31日的37,899-74 37,973余额272,589美元1,889,857(1,101)$(47,555)$2,093,076$66,476$1,393$4,003,247 17

Open Text Corporation浓缩综合现金流量表(以千美元为单位)(未经审计)截至2021年12月31日的3个月，截至2021年12月31日的6个月来自经营活动的现金流量：同期净收益(亏损)$88,336$(65,433)$220,302$37,973调整以调节净收益(亏损)与经营活动提供的净现金：无形资产折旧和摊销127,046 129,297 253,483 264，615 3,0153,120偿债成本1,2931,142 2,4542,254清偿债务亏损27,413-27,413-出售和减记财产和设备亏损11 380 38 953递延税款6,210 81,577 20,892 80,397股权投资净(收益)损失份额(2,042)(2,034)(31,357)(8,255)营业资产和负债变动727合同资产(11,497)(10,355)(18,745)(20,193)预付费用和其他流动资产(1,410)11,457(11,221)7,966所得税(13,985)147,8092,776 168,841应付账款和应计负债5,705 14,891(108,629)(36,538)递延收入(12,177)22,621(50,693)(18，经营活动提供的现金净额216,644 282,455 406,313 516,359投资活动产生的现金流量：增加财产和设备(10,635)(7,651)(37,347)(22,956)购买ZIX公司，扣除获得的现金净额(837,573)-(837-(17,927)-购买XMedius-444-444收购Dynamic Solutions Group Inc.-(371)-(371)其他投资活动(3,567)867(3,271)(1, 370)用于投资活动的现金净额(869,702)(6,711)(896,118)(24,253)融资活动的现金流量：发行普通股所得的股票期权和ESPP 8,968 13,338 45,688 29,177长期债务的收益和转账1,500,000-1,500,000-偿还长期债务和转账(852,500)(602,500)(855，-(24,969)-债务发行成本(15,347)-(15,347)-普通股回购(91,034)-购买库存股(19,593)-(19,593)(41,870)分配给非控股权益--(396)-向股东支付股息(59,658)(54,500)(119,536)(101，(643,662)419,813(719,462)外币现金汇兑损益(16,436)22,979(25,713)33,771期间现金、现金等价物和限制性现金增加(减少)(223,627)(344,939)(95,705)(193,585)现金、现金等价物和限制性现金增加(减少)(223,627)(344,939)(95,705)(193,585)现金、现金等价物和限制性现金增加(减少)(223,627)(344,939)(95,705)(193,585)现金、现金等价物和限制性现金609,800 1,697,263期末现金、现金等价物和限制性现金$1,514,095$1,503,678$1,514,095$1,503,678 18

Open Text Corporation简明现金流量表(单位：千美元)(未经审计)现金、现金等价物和限制性现金的核对：2021年12月31日2020年12月31日现金和现金等价物$1,511,792$1,500,561限制性现金(1)2,303,117现金、现金等价物和限制性现金总额$1,514,095$1,503,67819个

附录非GAAP财务衡量标准的使用除了根据美国GAAP报告财务业绩外，该公司还提供某些不符合美国GAAP(非GAAP)的财务衡量标准。这些非GAAP财务衡量标准具有一定的局限性，因为它们没有标准化的含义，因此公司的定义可能与其他公司和/或分析师使用的类似非GAAP财务衡量标准不同，并且可能在不同时期有所不同。因此，要将该公司的财务表现与其他公司的财务表现作比较，可能会更困难。然而，公司管理层通过提供在计算这些非GAAP财务措施时不包括的项目的相关披露来弥补这些限制，这些项目在与美国GAAP财务措施和其合并财务报表进行核对时都应予以考虑，所有这些项目都应在评估公司业绩时予以考虑。该公司使用这些非GAAP财务措施来补充其综合财务报表中提供的信息，这些信息是根据美国GAAP提出的。非GAAP财务措施的提出并不意味着替代根据美国GAAP提出的财务措施，而是应该与此类美国GAAP措施一起进行评估，并将其作为此类美国GAAP措施的补充。OpenText强烈鼓励投资者全面审查其财务信息，而不是依赖于单一的财务衡量标准。因此，该公司认为，尽管存在这些限制，但在披露美国GAAP衡量标准时，使用下文定义的某些非GAAP衡量标准是合适的。可归因于OpenText的非基于GAAP的净收入和非基于GAAP的每股收益一致地计算为基于GAAP的净收入(亏损)或每股收益(亏损), 可归因于OpenText，在摊薄的基础上，不包括已收购无形资产的摊销、其他收入(费用)、基于股票的薪酬和特别费用(回收)的影响，所有税后净额和与本期收入无关的任何税收优惠/费用项目，如下表所进一步描述。非基于GAAP的毛利润是基于GAAP的毛利润与收购的基于技术的无形资产的摊销以及基于股份的薪酬在销售成本内的算术和。非基于GAAP的毛利计算为非基于GAAP的毛利润，表示为总收入的百分比。非基于GAAP的运营收入计算为基于GAAP的运营收入，不包括已收购无形资产的摊销、特别费用(回收)和基于股份的薪酬支出。调整后的扣除利息、税项、折旧和摊销前的收益(调整后EBITDA)一致计算为基于GAAP的可归因于OpenText的净收入(亏损)，不包括利息收入(费用)、所得税拨备、已获得无形资产的折旧和摊销、其他收入(费用), 基于股份的补偿和特别费用(追回)。调整后的EBITDA利润率以调整后的EBITDA占总收入的百分比计算。公司管理层认为，上述定义的非GAAP财务措施的公布为投资者提供了有用的信息，因为它们描绘了公司在某些非营业费用影响之前的财务结果。为此目的，术语“非营业费用”被定义为不影响公司管理层正在作出的经营决策的费用。这些项目是根据公司管理层评估公司业务表现的方式在公司内部报告中使用的，并不排除在美国公认会计原则下使用。该公司不以可预测的周期收购业务，因此认为，非GAAP计量的公布将为财务报表的读者提供更一致的跨会计期间比较的基础，并更有助于帮助读者了解公司的经营结果和潜在的经营趋势。在某些情况下，非GAAP计量对无形资产摊销的影响以及主要与收购有关的税收影响进行了调整。此外，该公司在过去几年中进行了各种重组活动，主要是由于收购以及最近为应对新冠肺炎疫情而进行的重组活动，这些活动导致了与裁员、合并租赁设施和相关成本相关的成本, 所有这些费用都记录在公司综合损益表的“特别费用(收回)”项下。每个重组活动都是基于一套独特的业务目标或情况的离散事件，每个重组活动在运营实施、业务影响和范围方面都不同，每个重组计划的规模在不同时期可能会有很大差异。因此，本公司相信，剔除这些特别费用(收回)也将更好地帮助财务报表的读者了解和比较本公司的经营业绩和潜在的经营趋势。总而言之，该公司认为，提供非公认会计准则的补充措施使投资者能够使用管理层使用的相同评估标准来评估公司核心业务的经营和财务业绩，因此是OpenText公司业绩或未来业务预期业绩的有用指标，并便于对经营业绩进行逐期比较(尽管以前的业绩不一定预示着未来的业绩)。因此，该公司认为，除了美国公认会计原则的衡量标准外，还应提供补充的非公认会计原则财务衡量标准，将某些项目排除在其财务业绩的呈报之外，这是适当和合理的。以下图表提供了以下时期基于美国公认会计原则的财务衡量标准与基于非公认会计原则的财务衡量标准的未经审计的对账。20个

对截至2021年12月31日的三个月的部分基于GAAP的衡量标准与非基于GAAP的衡量标准(单位：千，每股数据除外)进行调整(单位：千)截至2021年12月31日的三个月基于GAAP的衡量标准占总收入调整的百分比注意基于非GAAP的衡量标准非基于GAAP的衡量标准占总收入收入成本的百分比云服务和订阅$122,129$(897)(1)$121,232客户支持29,668(409)(1)29041(647)(1)52,394收购的基于技术的无形资产摊销52,602(52,602)(2)-基于GAAP的毛利和毛利率(%)/非基于GAAP的毛利和毛利率(%)615,618 70.2%54,555(3)670,173 76.4%营业费用研发103,622(2,652)(1)100,970销售和营销163,938(5，932一般和行政部门71,513(4,798)(1)66,715收购的以客户为基础的无形资产摊销52,665(52,665)(2)-特别费用(回收)9,217(9,217)(4)-基于GAAP的运营收入/基于非GAAP的运营收入192,884128,893(5)321,777其他收入(费用)，净额(25,037)25,037(6)-基于GAAP的运营收入/基于非GAAP的运营收入192,884 128,893(5)321,777其他收入(费用)，净额(25,037)25,037(6)-266 148(7)39,414基于GAAP的净收入/非基于GAAP的净收入，可归因于OpenText 88,298 153,782(8)242,080基于GAAP的每股收益/非基于GAAP的稀释后每股收益, 可归因于OpenText$0.32$0.57(8)$0.89(1)调整涉及将基于股票的薪酬支出从我们基于非GAAP的运营支出中剔除，因为这项支出已从我们的内部经营业绩分析中剔除。(2)调整涉及将摊销费用从我们基于非GAAP的运营费用中剔除，因为摊销费用的时间和频率取决于我们的收购，因此被排除在我们对经营业绩的内部分析之外。(3)以美元表示的基于GAAP和非GAAP的毛利润，以及以总收入百分比表示的毛利。(4)调整涉及从我们基于非公认会计准则的运营费用中剔除特别费用(回收)，因为特别费用(回收)通常发生在与收购相关的时期，并包括某些与持续运营无关的费用或回收。, 并因此被排除在我们对经营业绩的内部分析之外。(5)以美元表示的以公认会计原则和非公认会计原则为基础的经营收入。(6)调整涉及从我们基于非GAAP的运营费用中剔除其他收入(费用)，因为其他收入(费用)一般与外汇的交易影响有关，通常与持续经营无关，因此不包括在我们的内部运营业绩分析中。其他收入(费用)还包括我们作为有限合伙人持有的投资收益(亏损)份额。我们不积极交易这些私人持股公司的股权证券，也不计划基于这些投资的任何预期资金或分配来计划我们的持续运营。我们不计入这些投资的损益，因为我们认为它们不能反映我们正在进行的业务和经营业绩。(7)调整涉及大约31%的基于GAAP的税收拨备税率和大约14%的非GAAP税率之间的差异；这些税率差异是由于在计算非GAAP调整后净收入时排除的项目的所得税影响。这些不包括的项目包括摊销、基于股份的补偿、特别费用(回收)和其他收入(费用)、净额。与当期收入无关的税收优惠/支出项目也不包括在内，如税收不确定性准备金和估值免税额的变化21

储备金，以及报税表申报和纳税评估的“预定退回”调整。其中包括2017财年发生的内部重组产生的净税收优惠金额，假设可根据预测的使用期分配到当期。在得出大约14%的非基于GAAP的税率时，我们分析了个人调整后的费用，并考虑了当地司法管辖区法定税率产生费用的影响。(8)将基于GAAP的净收入调整为非GAAP的净收入：截至2021年12月31日的3个月稀释后的基于GAAP的净收入，可归因于OpenText$88,298$0.32增加：摊销105,267 0.39基于股份的薪酬14,409 0.05特别费用(回收)9,217 0.03其它(收入)支出净额25,037 0.09基于GAAP的所得税拨备39,266 0.15非GAAP-(0.14)非GAAP净收益，可归因于OpenText$242,080$0.89调整后EBITDA的对账，截至2021年12月31日的三个月，基于GAAP的净收入，可归因于OpenText$88,298新增：所得税拨备39,266利息和其它相关费用，净额40,245收购的基于技术的无形资产摊销52,602收购的基于客户的无形资产的摊销52,665折旧037调整后的EBITDA$343,518基于GAAP的净收入利润率10.1%调整后的EBITDA利润率39.2%对截至2021年12月31日的三个月的自由现金流进行调节由经营活动提供的基于GAAP的现金流量$216,644补充：资本支出(1)(10,635)自由现金流$206, 009(1)在现金流量表简明合并报表中定义为“财产和设备的增加”。22

对截至2021年12月31日的6个月的部分基于GAAP的衡量标准与基于非GAAP的衡量标准(单位：千，每股数据除外)进行调整(单位：千)截至2021年12月31日的6个月基于GAAP的衡量标准占总收入调整的百分比注基于非GAAP的衡量标准非基于GAAP的衡量标准占总收入的百分比云服务和订阅收入的收入成本的百分比$241,908$(1,804)(1)$240,104客户支持59,151(1,130)(766(1,368)(1)103,398收购的基于技术的无形资产摊销105,769(105,769)(2)-基于GAAP的毛利和毛利率(%)/非基于GAAP的毛利和毛利率(%)1,189,803 69.6%110,071(3)1,299,87476.1%运营费用研发203,787(5,586)(1)198,201销售和营销3616)(1)300,562一般和行政142,990(8,839)(1)134,151已购得的基于客户的无形资产摊销104,549(104,549)(2)-特别费用(回收)9,561(9,561)(4)-基于GAAP的运营收入/基于非GAAP的运营收入375,573248,222(5)623,795其他收入(费用)，净额4,745(416)-基于GAAP的运营收入/基于非GAAP的运营收入375,573248,222(5)623,795其他收入(费用)，净额4,745(445745)(6)-所得税拨备82,716(6,207)(7)76,509基于GAAP的净收入/非基于GAAP的净收入，可归因于OpenText 220,213 249,684(8)469,897基于GAAP的每股收益/基于非GAAP的每股收益-稀释, 可归因于OpenText$0.81$0.91(8)$1.72(1)调整与我们的非基于GAAP的运营费用中不包括基于股票的薪酬支出有关，因为这项费用不包括在我们对经营业绩的内部分析中。(2)调整涉及将摊销费用从我们基于非GAAP的运营费用中剔除，因为摊销费用的时间和频率取决于我们的收购，因此被排除在我们对经营业绩的内部分析之外。(3)以美元表示的基于GAAP和非GAAP的毛利润，以及以总收入百分比表示的毛利。(4)调整涉及从我们基于非公认会计准则的运营费用中剔除特别费用(回收)，因为特别费用(回收)通常发生在与收购相关的时期，并包括某些与持续运营无关的费用或回收。, 并因此被排除在我们对经营业绩的内部分析之外。(5)以美元表示的以公认会计原则和非公认会计原则为基础的经营收入。(6)调整涉及从我们基于非GAAP的运营费用中剔除其他收入(费用)，因为其他收入(费用)一般与外汇的交易影响有关，通常与持续经营无关，因此不包括在我们的内部运营业绩分析中。其他收入(费用)还包括我们作为有限合伙人持有的投资收益(亏损)份额。我们不积极交易这些私人持股公司的股权证券，也不计划基于这些投资的任何预期资金或分配来计划我们的持续运营。我们不计入这些投资的损益，因为我们认为它们不能反映我们正在进行的业务和经营业绩。(7)调整涉及大约27%的基于GAAP的税收拨备税率和大约14%的非GAAP税率之间的差异；这些税率差异是由于在计算非GAAP调整后净收入时排除的项目的所得税影响。这些不包括的项目包括摊销、基于股份的补偿、特别费用(回收)和其他收入(费用)、净额。与当期收入无关的税收优惠/支出项目也不包括在内，如税收不确定性准备金和估值免税额的变化23

储备金，以及报税表申报和纳税评估的“预定退回”调整。其中包括2017财年发生的内部重组产生的净税收优惠金额，假设可根据预测的使用期分配到当期。在得出大约14%的非基于GAAP的税率时，我们分析了个人调整后的费用，并考虑了当地司法管辖区法定税率产生费用的影响。(8)将基于GAAP的净收入调整为非GAAP的净收入：截至2021年12月31日的6个月稀释后的基于GAAP的净收入，可归因于OpenText$220,213$0.81增加：摊销210,318 0.77基于股份的薪酬28,343 0.10特别费用(收回)9,561 0.04其它(收入)支出，净额(4,745)(0.02)基于GAAP的所得税(收回)拨备82,716 0.(0.28)非GAAP净收入，可归因于OpenText$469,897$1.72调整后EBITDA的对账，截至2021年12月31日的6个月，基于GAAP的净收入，可归因于OpenText$220,213增加：所得税拨备82,716利息和其它相关支出，净77,300摊销收购的基于技术的无形资产105,769摊销收购的基于客户的无形资产104,549折旧净额(4,745)调整后EBITDA$666871基于GAAP的净收入利润率12.9%调整后EBITDA利润率39.0%截至2021年12月31日的6个月调整后的自由现金流量由经营活动提供的基于GAAP的现金流量$406,313补充：资本支出(1)(37,347)自由现金流量$368, 966(1)在现金流量表简明合并报表中定义为“财产和设备的增加”。24个

对截至2021年9月30日的三个月的部分基于GAAP的衡量标准与非基于GAAP的衡量标准(单位：千，每股数据除外)进行调整(单位：千)截至2021年9月30日的三个月基于GAAP的衡量标准占总收入调整的百分比注意基于非GAAP的衡量标准非基于GAAP的衡量标准占总收入收入成本的百分比云服务和订阅$119,779$(907)(1)$118,872客户支持29,483(721)(1)725(721)(1)51,004收购的技术型无形资产摊销53,167(53,167)(2)-基于GAAP的毛利和毛利率(%)/非基于GAAP的毛利和毛利率(%)574,185 69.0%55,516(3)629,701 75.7%运营费用研发100,165(2,934)(1)97,231销售和营销146,240(4,610)(630一般和行政部门71,477(4,041)(1)67,436已购得的以客户为基础的无形资产摊销51,884(51,884)(2)--特别费用(回收)344(344)(4)--基于GAAP的业务收入/基于非GAAP的业务收入182,689 119,329(5)302,018其他收入(费用)，净额29,782(29,782)(6)--355)(7)37,095基于GAAP的净收入/非基于GAAP的净收入，可归因于OpenText 131,915 95,902(8)227,817基于GAAP的每股收益/非基于GAAP的稀释后每股收益, 可归因于OpenText$0.48$0.35(8)$0.83(1)调整与我们的非基于GAAP的运营费用中不包括基于股票的薪酬支出有关，因为这项费用不包括在我们对运营结果的内部分析中。(2)调整涉及将摊销费用从我们基于非GAAP的运营费用中剔除，因为摊销费用的时间和频率取决于我们的收购，因此被排除在我们对经营业绩的内部分析之外。(3)以美元表示的基于GAAP和非GAAP的毛利润，以及以总收入百分比表示的毛利。(4)调整涉及从我们基于非公认会计准则的运营费用中剔除特别费用(回收)，因为特别费用(回收)通常发生在与收购相关的时期，并包括某些与持续运营无关的费用或回收。, 并因此被排除在我们对经营业绩的内部分析之外。(5)以美元表示的以公认会计原则和非公认会计原则为基础的经营收入。(6)调整涉及从我们基于非GAAP的运营费用中剔除其他收入(费用)，因为其他收入(费用)一般与外汇的交易影响有关，通常与持续经营无关，因此不包括在我们的内部运营业绩分析中。其他收入(费用)还包括我们作为有限合伙人持有的投资收益(亏损)份额。我们不积极交易这些私人持股公司的股权证券，也不计划基于这些投资的任何预期资金或分配来计划我们的持续运营。我们不计入这些投资的损益，因为我们认为它们不能反映我们正在进行的业务和经营业绩。(7)调整涉及大约25%的基于GAAP的税收拨备税率和大约14%的非GAAP税率之间的差异；这些税率差异是由于在计算非GAAP调整后净收入时排除的项目的所得税影响。这些不包括的项目包括摊销、基于股份的补偿、特别费用(回收)和其他收入(费用)、净额。与当期收入无关的税收优惠/支出项目也不包括在内，如税收不确定性准备金和估值免税额的变化25

储备金，以及报税表申报和纳税评估的“预定退回”调整。其中包括2017财年发生的内部重组产生的净税收优惠金额，假设可根据预测的使用期分配到当期。在得出大约14%的非基于GAAP的税率时，我们分析了个人调整后的费用，并考虑了当地司法管辖区法定税率产生费用的影响。(8)将基于GAAP的净收入调整为非GAAP的净收入：截至2021年9月30日的3个月稀释后的基于GAAP的净收入，可归因于OpenText$131,915$0.48增加：摊销105,051 0.38基于股份的薪酬13,934 0.05特别费用(收回)344-其它(收入)支出，净额(29,782)(0.11)基于GAAP的所得税拨备43,450非GA0.17(0.14)非GAAP净收益，可归因于OpenText$227,817$0.83调整后EBITDA的对账，截至2021年9月30日的三个月，基于GAAP的净收入，可归因于OpenText$131,915新增：所得税准备金43,450利息和其它相关费用的(收回)拨备43,450利息和其它相关费用净额37,055收购的基于技术的无形资产的摊销净额53,167收购的基于客户的无形资产的摊销51,884折旧782)调整后的EBITDA$323,353基于GAAP的净收入利润率15.8%调整后的EBITDA利润率38.9%截至2021年9月30日的三个月由经营活动提供的基于GAAP的自由现金流的调节$189,669补充：资本支出(1)(26,712)自由现金流162美元, 957(1)在现金流量表简明合并报表中定义为“财产和设备的增加”。26

截至2020年12月31日的三个月部分基于GAAP的衡量标准与非基于GAAP的衡量标准(单位：千，每股数据除外)截至2020年12月31日的三个月基于GAAP的衡量标准占总收入调整的百分比注意基于非GAAP的衡量标准非基于GAAP的衡量标准占总收入收入成本的百分比云服务和订阅$117,882$(1,143)(1)$116,739客户支持29,668(499)(1)619(666)(1)45,953收购的基于技术的无形资产摊销54,091(54,091)(2)-基于GAAP的毛利和毛利率(%)/非基于GAAP的毛利和毛利率(%)603,082 70.5%56,399(3)659,48177.1%运营费用研发100,238(2,707)(1)97,531销售和营销147,897(4)940一般和行政62,765(4,554)(1)58,211已收购的基于客户的无形资产摊销54,926(54,926)(2)-特别费用(回收)(17,494)17,494(4)-基于GAAP的运营收入/基于非GAAP的运营收入234,470 106,049(5)340,519其他收入(费用)，净额5,251(5,251)(6)-基于GAAP的运营收入/基于非GAAP的运营收入234,470 106,049(5)340,519其他收入(费用)，净额5,251(5,251)(6)-559(225,150)(7)42,409基于GAAP的净收入(亏损)/非基于GAAP的净收入，可归因于OpenText(65,477)325,948(8)260,471基于GAAP的每股收益(亏损)/基于非GAAP的稀释后每股收益, 可归因于OpenText$(0.24)$1.19(8)$0.95(1)调整与我们的非基于GAAP的运营费用中不包括基于股票的薪酬支出有关，因为这项费用不包括在我们对运营结果的内部分析中。(2)调整涉及将摊销费用从我们基于非GAAP的运营费用中剔除，因为摊销费用的时间和频率取决于我们的收购，因此被排除在我们对经营业绩的内部分析之外。(3)以美元表示的基于GAAP和非GAAP的毛利润，以及以总收入百分比表示的毛利。(4)调整涉及从我们基于非公认会计准则的运营费用中剔除特别费用(回收)，因为特别费用(回收)通常发生在与收购相关的时期，并包括某些与持续运营无关的费用或回收。, 并因此被排除在我们对经营业绩的内部分析之外。(5)以美元表示的以公认会计原则和非公认会计原则为基础的经营收入。(6)调整涉及从我们基于非GAAP的运营费用中剔除其他收入(费用)，因为其他收入(费用)一般与外汇的交易影响有关，通常与持续经营无关，因此不包括在我们的内部运营业绩分析中。其他收入(费用)还包括我们作为有限合伙人持有的投资收益(亏损)份额。我们不积极交易这些私人持股公司的股权证券，也不计划基于这些投资的任何预期资金或分配来计划我们的持续运营。我们不计入这些投资的损益，因为我们认为它们不能反映我们正在进行的业务和经营业绩。(7)调整涉及大约132%的基于GAAP的税收拨备税率和大约14%的非GAAP税率之间的差异；这些税率差异是由于在计算非GAAP调整后的净收入时排除的项目的所得税影响。这些不包括的项目包括摊销、基于股份的补偿、特别费用(回收)和其他收入(费用)、净额。还不包括税收优惠/费用27

与当期收入无关的项目，如税收不确定性准备金和估值免税额准备金的变化，以及报税和纳税评估的“账面到回报”调整。其中包括2017财年发生的内部重组产生的净税收优惠金额，假设可根据预测的使用期分配到当期。在得出大约14%的非基于GAAP的税率时，我们分析了个人调整后的费用，并考虑了当地司法管辖区法定税率产生费用的影响。截至2020年12月31日的三个月，基于GAAP的税收拨备费率包括来自国税局(IRS)和解的所得税拨备费用，部分被因相关税务审计结束而释放未确认税收优惠而产生的税收优惠所抵消。(8)将基于GAAP的净亏损调整为基于非GAAP的净收益：截至2020年12月31日的3个月稀释*基于GAAP的净亏损，可归因于OpenText$(65,477)$(0.24)新增：摊销109,017 0.40基于股份的薪酬14,526 0.05特别费用(收回)(17,494)(0.06)其他(收入)费用，净额(5,251)(0.02)基于GAAP的拨备(收回)559 0.98非基于GAAP的所得税拨备(42,409)(0.16)非基于GAAP的净收入，可归因于OpenText$260,471$0.95*用于计算截至2020年12月31日的三个月非基于GAAP的每股收益的普通股加权平均数(以千为单位)为273,183美元。对截至2020年12月31日的3个月调整后EBITDA的调节基于GAAP的净亏损，可归因于OpenText$(65,477)Add：(收回)所得税准备金267,559利息和其他相关费用，净37, 595基于技术的无形资产摊销54,091基于客户的无形资产摊销54,926折旧20,280基于股份的薪酬14,526特别费用(回收)(17,494)其它(收入)费用净额(5,251)调整后的EBITDA$360,755基于GAAP的净亏损利润率(7.7)%调整后的EBITDA利润率42.2%基于GAAP的三个月自由现金流的调节自由现金流量$274,804(1)在现金流量表简明合并报表中定义为“财产和设备的增加”。28

在截至2020年12月31日的6个月中，部分基于GAAP的衡量标准与非基于GAAP的衡量标准(单位为千，每股数据除外)的对账情况基于GAAP的衡量标准占总收入调整的百分比注意基于非GAAP的衡量标准非基于GAAP的衡量标准占总收入收入成本的百分比云服务和订阅$230,506$(1,979)(1)$228,527客户支持58,862(941)(1)(183)(1)92,017收购的技术型无形资产摊销112,128(112,128)(2)-基于GAAP的毛利和毛利率(%)/基于非GAAP的毛利和毛利率(%)1,158,170 69.8%116,231(3)1,274,401 76.8%营业费用研发194,141(5,049)(1)189,092销售和营销280,297(9,014)(283一般和行政管理118,954(8,096)(1)110,858已收购的基于客户的无形资产摊销109,919(109,919)(2)-特别费用(回收)(4,250)4,250(4)-基于GAAP的运营收入/基于非GAAP的运营收入416,826 244,059(5)660,885其他收入(费用)，净额8,134(8,134)(6)-基于GAAP的运营收入/基于非GAAP的运营收入416,826 244,059(5)660,885其他收入(费用)，净额8,134(8,134)(6)-303(228,515)(7)81,788基于GAAP的净收入/非基于GAAP的净收入，可归因于OpenText 37,899 464,440(8)502,339基于GAAP的每股收益/基于非GAAP的稀释后每股收益, 可归因于OpenText$0.14$1.70(8)$1.84(1)调整与我们的非基于GAAP的运营费用中不包括基于股票的薪酬费用有关，因为这项费用不包括在我们对经营结果的内部分析中。(2)调整涉及将摊销费用从我们基于非GAAP的运营费用中剔除，因为摊销费用的时间和频率取决于我们的收购，因此被排除在我们对经营业绩的内部分析之外。(3)以美元表示的基于GAAP和非GAAP的毛利润，以及以总收入百分比表示的毛利。(4)调整涉及从我们基于非公认会计准则的运营费用中剔除特别费用(回收)，因为特别费用(回收)通常发生在与收购相关的时期，并包括某些与持续运营无关的费用或回收。, 并因此被排除在我们对经营业绩的内部分析之外。(5)以美元表示的以公认会计原则和非公认会计原则为基础的经营收入。(6)调整涉及从我们基于非GAAP的运营费用中剔除其他收入(费用)，因为其他收入(费用)一般与外汇的交易影响有关，通常与持续经营无关，因此不包括在我们的内部运营业绩分析中。其他收入(费用)还包括我们作为有限合伙人持有的投资收益(亏损)份额。我们不积极交易这些私人持股公司的股权证券，也不计划基于这些投资的任何预期资金或分配来计划我们的持续运营。我们不计入这些投资的损益，因为我们认为它们不能反映我们正在进行的业务和经营业绩。(7)调整涉及大约89%的基于GAAP的税收拨备税率和大约14%的非GAAP税率之间的差异；这些税率差异是由于在计算非GAAP调整后净收入时排除的项目的所得税影响。这些不包括的项目包括摊销、基于股份的补偿、特别费用(回收)和其他收入(费用)、净额。与当期收入无关的税收优惠/支出项目也不包括在内，如税收不确定性准备金和估值免税额的变化29

储备金，以及报税表申报和纳税评估的“预定退回”调整。其中包括2017财年发生的内部重组产生的净税收优惠金额，假设可根据预测的使用期分配到当期。在得出大约14%的非基于GAAP的税率时，我们分析了个人调整后的费用，并考虑了当地司法管辖区法定税率产生费用的影响。截至2020年12月31日的6个月，基于GAAP的税收拨备费率包括来自美国国税局和解协议的所得税拨备费用，部分被由于相关税务审计结束而释放未确认税收优惠的税收优惠所抵消。(8)将基于GAAP的净收入调整为基于非GAAP的净收入：截至2020年12月31日的6个月稀释后每股基于GAAP的净收入，可归因于OpenText$37,899$0.14增加：摊销222,047 0.81基于股份的薪酬26,262 0.10特别费用(收回)(4,250)(0.02)其他(收入)支出，净额(8,134)(0.03)基于GAAP的(收回)所得税拨备310，303 1.14非GAAP所得税拨备(81,788)(0.30)非GAAP净收入，归因于OpenText$502,339$1.84调整后EBITDA的对账，截至2020年12月31日的6个月，基于GAAP的净收入，归因于OpenText$37,899增加：所得税拨备310,303利息和其他相关费用拨备，净76,684收购的基于技术的无形资产112摊销，262特别费用(回收)(4250)其他(收入)费用，调整后EBITDA净额(8134)703美元, 094基于GAAP的净收入利润率2.3%调整后的EBITDA利润率42.4%截至2020年12月31日的6个月由经营活动提供的基于GAAP的自由现金流量调节$516,359补充：资本支出(1)(22,956)自由现金流量$493,403(1)在简明合并现金流量报表中定义为“财产和设备的增加”。30个

调整后EBITDA和自由现金流(2016财年-2021财年)截至2016年6月30日的年度基于调整后EBITDA GAAP的净收入，可归因于OpenText$284,477$1,025,659$242,224$285,501$234,225$310,672增加：所得税拨备6,282(776,364)143,826 154,937 110,837 339,909净额76,363 120,892 138,540 136,592 146,378 151,567收购技术型无形资产摊销74,238 130,556 185,868 183,385 205,717 218,796收购客户型无形资产摊销113,201 150,842 184,118 189,827 218,559 216,544折旧54,929 64,318 86,943 97,716 89净额1,423(15,743)(17,973)(10,156)11,946(61,434)调整后EBITDA$671,737$794,285$1,020,351$1,100,291$1,148,080$1,315,033经营活动提供的基于GAAP的自由现金流(1)$523,663$440,353$708,081$876,278$954,536$876,120以前列报的会计年度已进行追溯调整，以符合本期列报。(2)在现金流量表合并报表中定义为“财产和设备的增加”31