投资者关系联系人：

拉吉夫·拉尔瓦尼(Rajeev Lalwani)，321-727-9383

邮箱：rajeev.lalwani@l3harris.com

媒体关系联系人：

Jim Burke, 321-727-9131

邮箱：jim.burke@l3harris.com

L3Harris Technologies报告第四季度和2021年业绩；启动2022年指导

·订单和收入

◦2021年的订单价值181亿美元；资金来源的账簿对账单为1.02亿美元

◦第四季度营收为44亿美元，同比下降7%，有机基础上下降1%；2021年营收为178亿美元，同比下降2%，有机基础上上升2%

·利润率和收益

◦第四季度公认会计准则净利润率为11.1%，持续运营每股公认会计准则收益为2.46美元；2021年公认会计准则净收益利润率为10.3%，公认会计准则每股收益为9.09美元

2021年第四季度非公认会计准则调整后息税前收益(◦)利润率为19.2%，非公认会计准则每股收益为3.3美元；2021年非公认会计准则调整后息税前利润为19.1%，非公认会计准则每股收益为12.95美元

·现金流和资本配置

◦2021年运营现金流为27亿美元，调整后的自由现金流为27.5亿美元

◦在2021年向股东返还了45亿美元的股票回购和股息

·启动2022年财务指导

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佛罗里达州墨尔本，2022年1月31日-L3Harris Technologies，Inc.(纽约证券交易所代码：LHX)公布了第四季度和2021年业绩，并启动了2022年财务指导。

副董事长兼首席执行官克里斯托弗·E·库巴西克说：“尽管存在供应链逆风和预算不确定性，L3Harris团队还是实现了与预期一致的每股收益稳健增长。2022年，我们期待着作为行业值得信赖的颠覆者采取下一步行动，提供创新和负担得起的解决方案，并将重点放在长期创造价值上。

财务结果摘要

2021年第四季度业绩：

收入比上一年下降了7%，主要是由于航空系统公司的资产剥离和通信系统公司与供应链相关的限制，在有机的基础上下降了1%。在部门层面，有机收入由综合任务系统和空间与机载系统推动，分别增长6%和2%，但被通信系统和航空系统分别下降11%和5%所抵消。本季度资金账簿与账单的比率为0.90。

净利润率比上年增长了720个基点，调整后的EBIT利润率增长了70个基点，达到19.2%。GAAP每股收益增长167%，达到2.46美元，主要是由于上一年与商业航空航天业务相关的无形资产、商誉和其他资产的减值费用以及其他与COVID相关的影响。非GAAP每股收益比上一年增长5%，达到3.30美元，原因是E3业绩、整合收益、费用管理和较低的股票数量，抵消了供应链和资产剥离相关的影响。

2021年全年业绩：

收入比上一年下降了2%，主要是由于航空系统公司的资产剥离和通信系统公司的供应链相关限制，在有机的基础上增长了2%。在部门层面，有机收入由综合任务系统和空间与机载系统推动，分别增长5%和3%，但部分被通信系统和航空系统的下降所抵消，分别下降3%和2%。本年度的融资账簿对账单为1.02。

净利润率比上一年增长了430个基点，调整后的EBIT利润率增长了110个基点，达到19.1%。GAAP每股收益增加了75%，达到9.09美元，主要是由于前一年商誉和其他资产减值的费用以及其他与COVID相关的影响。非GAAP每股收益比上年增长12%，达到12.95美元，原因是E3业绩、整合收益和股票数量减少，抵消了供应链和资产剥离相关的影响以及更高的研发投资。

细分结果

综合任务系统

2021年第四季度业绩：

ISR的收入增长了6%，这是由北约计划中的飞机任务推动的，电子光学方面的收入来自更高的产品交付，但部分被海事的机密计划时间所抵消。营业收入增长24%，达到2.59亿美元，营业利润率比上年增长230个基点，达到16.6%，高于E3和计划绩效、费用管理和整合收益。分部资金的账簿对账单比率为0.85。

第四季度授予的主要合同包括：

·约3.5亿美元的订单，涉及现有平台的先进ISR能力，如铆钉联合侦察、国家指挥局、Compass Call和机密飞机，进一步巩固了该公司作为美国空军首选合作伙伴的地位

·来自关键地区国内外客户的WESCAM机载、海上和地面传感器系统订单超过2亿美元

·为美国海军哥伦比亚和弗吉尼亚级潜艇的电力系统提供超过1.5亿美元的后续奖励，使这两个平台的初始至今奖励增加到超过8.5亿美元

·约7000万美元的后续订单，为北约客户提供额外的ISR飞机和传教能力，使今年的总订单增加到6亿美元以上

·价值7000万美元的不确定交付、不确定数量(IDIQ)合同，为AC-130平台提供传感器支持服务

2021年全年业绩：

在北约(NATO)计划飞机任务的推动下，ISR的收入增长了5%，关键平台上的坡道推动了海事收入的增长，以及电子光学领域产品交货量的增加。营业收入增长12%，达到9.5亿美元，营业利润率比上一年增长100个基点，从E3增长到16.3%，以及计划业绩、费用管理和集成收益。分部资金账簿对账单的比率为1.00。

航天与机载系统

2021年第四季度业绩：

由于导弹防御和其他响应计划的加速，太空推动的收入比前一年增长了2%。这一增长部分被机载业务向现代化计划的过渡以及英特尔和赛博的机密计划时间所抵消。营业收入下降4%，至2.35亿美元，营业利润率同比收缩120个基点至18.3%，因为E3业绩、更高的养老金收入和整合福利被增长计划的支出时机和组合影响所抵消。分部资金的账簿对账单比率为0.95。

第四季度授予的主要合同包括：

·包括现代化和开发在内的长期机载平台(F-35、F/A-18、F-16和B-52)订单超过2.75亿美元，使今年的总订单超过11亿美元

·超过2.25亿美元的分类响应和精美太空奖励，可能带来数十亿美元的后续机会

·美国太空部队(U.S.Space Force)授予1.25亿美元，用于奖励地面可部署电子战系统，以保障美国军事行动和作战人员的安全

·大约1亿美元的奖励，提供三个全数字导航有效载荷，将其集成到GPS III后续航天器中

·价值约1亿美元，来自美国海军的独家IDIQ合同，用于购买下一代舰载电子攻击系统，以对抗反舰导弹威胁

2021年全年业绩：

收入比前一年增长了3%，在有机的基础上，受到太空公司导弹防御和其他响应计划的推动，以及英特尔和赛博的分类增长。这一增长被机载业务内部向现代化计划的过渡部分抵消。营业收入增长4%，达到9.7亿美元，营业利润率同比增长20个基点，达到19.0%，原因是E3业绩、更高的养老金收入和整合福利，净研发投资增加以及增长计划的混合影响。部门资金账簿对账单的比率为1.03。

通信系统

2021年第四季度业绩：

收入下降11%，原因是预期的产品交付延迟，主要是在战术通信领域与供应链相关的限制，宽带通信领域传统平台上的销量下降，全球通信解决方案领域的合同滚滚，以及集成视觉解决方案领域的交付时间。这一下降被公共安全的更高销售额部分抵消了。营业收入下降15%，至2.53亿美元，营业利润率同比收缩100个基点，至24.9%，原因是供应链影响和研发投资增加抵消了E3业绩和整合效益。分部资金账簿对账单为0.97。

第四季度授予的主要合同包括：

·美国国防后勤局(U.S.Defense后勤局)价值超过2.5亿美元、为期5年的独家IDIQ合同，用于购买传统无线电和配件

·大约2.25亿美元，用于向主要地区的国际客户提供先进的多通道Falcon IV®手持无线电、维护服务和其他升级，反映出现代化的加速

·来自美国特种作战司令部的8000多万美元，包括将现代化的软件定义的背包无线电集成到MH-47和MH-60飞机上的合同，以及下一代战术通信多通道背包IDIQ合同下的后续生产订单

·根据美军数十亿美元的HMS Manpack和双频道Leader Radio IDIQ合同，后续生产订单约为4000万美元

·大约4000万美元，用于向亚太地区和欧洲地区的国际客户提供视频数据链接系统

2021年全年业绩：

收入较上年下降4%，有机基础上下降3%，原因是主要在战术通信方面与供应链相关的限制造成的产品交付延迟，以及宽带通信的传统无人平台上的销量下降，以及公共安全方面的小幅下降。全球通信解决方案部门的美国国防部现代化增长部分抵消了这一下降，综合视觉解决方案部门的收入持平。营业收入增长1%，达到10.92亿美元，营业利润率同比增长110个基点，达到25.5%，这得益于E3的业绩和集成收益，扣除供应链影响和更高的研发投资。分部资金账簿对账单为1.10。

航空系统

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N/M：没有意义

2021年第四季度业绩：

由于资产剥离，收入比上一年下降了37%，由于国防航空内部的合同滚动和延迟授予，以及任务网络中FAA数量的减少，收入在有机的基础上下降了5%。这一下降部分被商业航空航天业务中培训和航空电子产品销售的复苏所抵消。GAAP营业收入的增长是由于上一年与商业航空航天业务相关的商誉和其他资产的减值，以及与COVID相关的其他影响，以及扣除资产剥离后的费用管理。非GAAP营业收入下降39%，降至7700万美元，主要原因是资产剥离，非GAAP营业利润率比上一年收缩50个基点至14.4%，因为费用管理、商业航空航天恢复和整合收益被资产剥离所抵消。部门资金账簿对账单的比率为0.79。

第四季度授予的主要合同包括：

·下一代系统约9,000万美元的分类奖励，反映了该公司的关键收入协同效应，并可能带来数十亿美元的后续机会

·美国国防部为引信和弹药系统提供5000多万美元的后续生产奖励。

2021年全年业绩：

由于资产剥离，收入比上一年下降了19%，在有机基础上下降了2%，原因是剥离的业务量减少，以及商业航空航天业务中与COVID相关的影响。这一下降部分被任务网络中联邦航空局数量增加所抵消。GAAP营业收入的增长是由于上一年与商业航空航天业务相关的商誉和其他资产的减值，以及与COVID相关的其他影响，以及扣除资产剥离后的E3业绩。非GAAP营业收入下降13%，降至4.12亿美元，主要原因是资产剥离，非GAAP营业利润率比上年增长100个基点，达到14.8%，因为E3业绩、费用管理和整合收益超过了资产剥离的影响。分部资金账簿对账单为0.90。

现金生成和资本部署

在2021财年第四季度，L3Harris产生了8.22亿美元的运营现金流和7.58亿美元的调整后自由现金流2，并通过8亿美元的股票回购和1.99亿美元的股息向股东返还了9.99亿美元。全年，该公司产生了27亿美元的运营现金流和27.5亿美元的调整后自由现金流，并通过37亿美元的股票回购和8.17亿美元的股息向股东返还了45亿美元。

L3Harris还完成了Essco和Narda-MITEQ业务的剥离，本季度毛收入总额为1.3亿美元，合并后投资组合形成的毛收入约为28亿美元。

导向

L3Harris发起的2022年指导如下：

电话会议和网络广播

L3Harris Technologies将于2022年1月31日上午8：30主持电话会议。东部时间(ET)。电话会议的拨入号码是(美国)877-407-6184和(国际)201-389-0877，与会者将由接线员接听。请在预定开始时间前至少10分钟连接到电话会议。鼓励与会者通过网络广播收听，并观看管理层的支持幻灯片演示文稿，该演示文稿将在L3Harris.com/Investors网站现场直播。电话会议的录音将在L3Harris网站上提供，大约从下午12点开始。美国东部时间2022年1月31日。

关于L3Harris技术公司

L3Harris Technologies是一家敏捷的全球航空航天和国防技术创新者，提供满足客户关键任务需求的端到端解决方案。该公司在太空、空中、陆地、海洋和网络领域提供先进的国防和商业技术。L3Harris的年收入超过170亿美元，员工4.7万人，客户遍及100多个国家。L3Harris.com

非GAAP衡量标准

本新闻稿包含美国证券交易委员会(“美国证券交易委员会”)颁布的法规G所指的非公认会计准则财务指标，包括2021年和2020财年第四季度和财年的每股持续运营摊薄收益(“EPS”)、调整后的息税前收益(“EBIT”)、调整后的EBIT利润率和调整后的自由现金流；2021年第四季度和2020财年公司及其航天和机载系统、通信系统和航空系统部门的有机收入增长；2021年和2020财年的部门营业收入和利润率。2022年的预期有机收入增长、调整后的EBIT利润率、每股收益、调整后的自由现金流和股票回购；在每种情况下，都根据本新闻稿所附财务报表表格中包括的非GAAP财务指标的对账中规定的某些成本、费用、开支、亏损或其他金额进行调整。“非公认会计原则财务计量”通常被定义为对一家公司的历史或未来业绩的数字计量，不包括或包括金额，或需要进行调整，以便有别于根据公认会计原则(“公认会计原则”)计算和列报的最直接可比计量。L3Harris管理层认为，当这些非GAAP财务指标与GAAP财务指标一起考虑时，为投资者提供了有用的信息，有助于他们理解与可能或可能分开的项目分开的期间逐期经营业绩。, 对任何特定时期的结果有不成比例的正面或负面影响。L3Harris管理层还认为，这些非GAAP财务指标增强了投资者分析L3Harris业务趋势和了解L3Harris业绩的能力。此外，L3Harris可能会利用非GAAP财务衡量标准作为预测、预算和长期计划过程的指南，并为某些管理薪酬目的衡量经营业绩。非GAAP财务措施应被视为根据GAAP提出的财务措施的补充，而不是替代或优于这些财务措施。此外，L3Harris可能会利用非GAAP财务衡量标准作为预测、预算和长期计划过程的指南，并为某些管理薪酬目的衡量经营业绩。非GAAP财务措施应被视为根据GAAP提出的财务措施的补充，而不是替代或优于这些财务措施。

附件：财务报表(10个表)

前瞻性陈述

本新闻稿中非历史事实的陈述为前瞻性陈述，反映管理层目前对未来业绩和经济状况的预期、假设和估计。这些声明是根据1933年证券法第27A节和1934年证券交易法第21E节的安全港条款作出的。本新闻稿中的前瞻性陈述包括但不限于：收入、有机收入增长、部门营业利润率、GAAP净收入利润率、调整后的EBIT利润率、GAAP每股收益、非GAAP每股收益、营业现金流、调整后的自由现金流、研发税收影响和股票回购指导；关于下一步作为行业可信赖的颠覆者和长期价值创造的陈述；计划、合同和订单机会和奖励及其价值或潜在价值和时机的陈述；以及其他有关前景或不是这样的陈述。该公司告诫投资者，任何前瞻性陈述都会受到风险和不确定因素的影响，这些风险和不确定性可能会导致实际结果和未来趋势与这些前瞻性陈述中表达或暗示的情况大不相同。公司的综合业绩、未来趋势和前瞻性陈述可能会受到许多因素、风险和不确定因素的影响，包括但不限于：与COVID有关的实际影响；公司与美国政府失去关系或美国政府资金的变化或减少；美国政府或客户优先事项和要求的潜在变化(包括可能推迟奖励、终止、削减开支、响应国会和行政当局优先事项的变化)、债务上限影响、预算限制、政府关门以及持续的解决影响, 自动减支和成本削减举措)；由于网络攻击或其他原因造成的安全漏洞，或公司IT网络和系统或公司为客户运营的IT网络和系统的其他重大中断；固定收益计划资产的回报水平和利率变化；大型固定价格合同的固有风险，特别是控制成本超支、原材料价格波动或通胀大幅上升的能力；对公司计划会计使用的估计的变化；与国际销售和运营相关的财务和政府以及监管风险；影响公司继续开发获得市场认可的新产品的能力；不确定的经济状况和未来地缘政治事件的后果；战略交易，包括合并、收购、资产剥离和剥离以及与之相关的风险和不确定性，包括公司管理和整合收购的业务并实现预期收益的能力，对与员工、供应商和客户(包括美国政府)的关系以及对公司整体业务的潜在破坏，以及潜在的税收、赔偿和其他负债和风险；公司分包商和供应商的表现，包括供应链中断的影响；与侵犯知识产权或环境补救有关的潜在索赔或其他意外情况、诉讼和法律事项及其最终结果；全球航空旅行需求的下降以及影响公司商业航空产品的其他经济因素, 系统和服务业务；开发新的和复杂的技术和/或保险或赔偿可能无法充分覆盖的固有风险；公司有效税率的变化，包括由于美国政府未能修改或废除2017年减税和就业法案中取消在发生的期间立即扣除研发支出的条款；重大债务和无资金支持的养老金负债以及公司信用评级可能下调；不可预见的环境问题；自然灾害或其他影响公司运营的中断；未来业务或其他市场状况的变化，可能导致业务投资和/或记录的商誉或其他长期资产受损；以及公司吸引和留住关键员工并保持

与加入工会的员工建立合理的关系。股票回购的水平和时间将取决于多个因素，包括公司的财务状况、资本要求、现金流、经营业绩、未来业务前景和其他因素。股份回购的时间、数量和性质也受到商业和市场状况、适用的证券法和其他因素的影响，并由公司酌情决定，可能随时暂停或终止，而无需事先通知。有关这些和其他可能影响公司业绩、未来趋势和前瞻性陈述的因素的进一步信息，请参阅公司提交给美国证券交易委员会的文件。本新闻稿中包含的前瞻性陈述是截至本新闻稿发布之日作出的，除法律规定外，该公司没有任何更新或修改任何前瞻性陈述的意图或义务，无论是由于新信息、未来事件或其他原因。谨告诫阅读本新闻稿的人不要过度依赖前瞻性陈述。

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1有机收入和有机收入增长不包括上一年期间每个被剥离业务的收入，相当于业务被剥离后本年度的部分；有关更多信息，请参阅本新闻稿随附表格中的非GAAP财务衡量标准(NGFM)调节以及本新闻稿非GAAP部分中的披露。

2调整后的EBIT、调整后的EBIT利润率、非GAAP每股收益和调整后的自由现金流量(FCF)均为NGFM；有关适用的调整和/或排除，请参阅本新闻稿随附表格中的NGFM对帐，并参阅本新闻稿非GAAP部分的披露，以了解更多信息。

3Funded Book-to-Bill的计算方法是，从美国政府获得的新合同授予的价值(美国政府为此拨出资金)，加上从美国政府以外的客户获得的新合同授予和订单的价值除以收入。这包括递增资金和对以前授予的调整，不包括未行使的合同选择权或不确定交付、不确定数量合同下的潜在订单。资金账簿与账单的比率被认为是航空航天和国防行业的一个关键业绩指标，因为它衡量了在一定时期内有多少积压被利用。

4不包括资产减值和其他与COVID相关的费用和调整；有关更多信息，请参阅本新闻稿随附表格中的NGFM对账以及本新闻稿非GAAP部分中的披露。

5运营现金流和调整后的FCF指导(2022年)假设2022年1月1日生效的2017年减税和就业法案中的一项条款，该条款要求公司在五年内资本化和摊销研发支出(约20亿美元)，而不是在发生的年份扣除此类支出，不修改、废除或推迟到2022年以后，导致额外支付6亿至7亿美元的现金所得税。调整后的FCF不包括与出售企业造成的应税损益相关的已支付或避免的现金所得税，还反映了本新闻稿所附表格中FCF和调整后的FCF NGFM对账中提出的调整和/或排除的类型；有关更多信息，请参阅本新闻稿非GAAP部分的披露。

表1

L3HARRIS技术公司

CY‘21第四季度摘要

简明合并损益表

(未经审计)

表2

L3HARRIS技术公司

CY‘21第四季度摘要

业务细分信息

(未经审计)

表3

L3HARRIS技术公司

CY‘21第四季度摘要

简明合并现金流量表

(未经审计)

表4

L3HARRIS技术公司

CY‘21第四季度摘要

压缩合并资产负债表

(未经审计)

表5

L3HARRIS技术公司

CY‘21第四季度摘要

补充业务细分信息

由于细分市场变化而重新分类

(未经审计)

从2022年起，L3Harris将其业务部门从四个业务部门精简为三个业务部门，并更新了养老金和其他退休后福利(“OPEB”)收入或支出的部门报告和会计政策，以更好地使其业务部门信息的呈现与行业同行保持一致。以下业务细分信息反映了上述细分市场变化的影响，并作为补充信息提供。

L3HARRIS技术公司

CY‘21第四季度摘要

非GAAP财务衡量标准与G规定披露的对账

为了补充我们根据美国公认会计原则(GAAP)提出的简明综合财务报表，我们提供了衡量每股稀释普通股持续业务收入、净收益、净利润率、经营活动提供的净现金、收入和部门营业收入(亏损)的额外指标，调整后不包括某些成本、费用、开支和亏损或其他金额。L3Harris管理层认为，当这些非GAAP财务衡量标准与GAAP财务衡量标准一起考虑时，它们提供的信息对投资者理解逐期经营业绩是有用的，它们与可能或可能对任何特定时期的业绩产生不成比例的正面或负面影响的项目分开。L3Harris管理层还认为，这些非GAAP财务指标增强了投资者分析L3Harris业务趋势和了解L3Harris业绩的能力。此外，L3Harris可能会利用非GAAP财务衡量标准作为其预测、预算和长期计划过程的指南，并为某些管理薪酬目的衡量经营业绩。对非GAAP财务指标的任何分析都应仅与根据GAAP提出的结果结合使用。这些非GAAP财务指标与根据GAAP计算的最直接可比财务指标的对账如下：

表6

L3HARRIS技术公司

历史非GAAP业务细分信息

由于细分市场变化而重新分类

(未经审计)

从2022年起，L3Harris将其业务部门从四个业务部门精简为三个业务部门，并更新了养老金和OPEB收入或支出的部门报告和会计政策，以更好地使其业务部门信息的呈现与行业同行保持一致。以下非GAAP业务部门信息反映了上述部门变化的影响，并作为补充信息提供。

表7

L3HARRIS技术公司

CY‘21第四季度摘要

非公认会计准则财务指标的对账

有机收入

(未经审计)

表8A

L3HARRIS技术公司

CY‘21第四季度摘要

非公认会计准则财务指标的对账

分部营业收入、调整后的EBIT和调整后的EBIT利润率，以及普通股股东应占的每股持续运营收入

(未经审计)

表8B

L3HARRIS技术公司

CY‘21第四季度摘要

非公认会计准则财务指标的对账

分部营业收入、调整后的EBIT和调整后的EBIT利润率，以及普通股股东应占的每股持续运营收入

(未经审计)

表9

L3HARRIS技术公司

CY‘21第四季度摘要

非公认会计准则财务指标的对账

自由现金流和调整后的自由现金流

(未经审计)