证物(A)(4)
黑石高级浮动利率定期基金
第三次修订和重述
协议及信托声明
日期截至2021年9月9日
目录
页面 | ||||||
第一条 |
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信托基金 |
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第1.1条 |
名字 | 2 | ||||
第1.2节 |
信托目的 | 2 | ||||
第1.3节 |
定义 | 2 | ||||
第二条 |
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受托人 |
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第2.1节 |
数量和资格 | 4 | ||||
第2.2节 |
任期和选举 | 4 | ||||
第2.3节 |
辞职和免职 | 4 | ||||
第2.4条 |
空缺 | 5 | ||||
第2.5条 |
会议 | 5 | ||||
第2.6节 |
受托人以书面同意采取行动 | 6 | ||||
第2.7条 |
高级船员 | 6 | ||||
第2.8条 |
主要交易记录 | 7 | ||||
第2.9条 |
紧急情况规定 | 7 | ||||
第三条 |
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受托人的权力及职责 |
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第3.1节 |
一般信息 | 7 | ||||
第3.2节 |
投资 | 7 | ||||
第3.3节 |
法定所有权 | 8 | ||||
第3.4节 |
股份发行及回购 | 8 | ||||
第3.5条 |
借钱或利用杠杆 | 8 | ||||
第3.6节 |
代表团;委员会 | 8 | ||||
第3.7节 |
收付款 | 9 | ||||
第3.8条 |
费用 | 9 | ||||
第3.9节 |
附例 | 9 | ||||
第3.10节 |
杂项权力 | 9 | ||||
第3.11节 |
进一步的权力 | 9 | ||||
第四条 |
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咨询、管理和分销安排 |
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第4.1节 |
咨询和管理安排 | 10 | ||||
第4.2节 |
分销安排 | 10 | ||||
第4.3节 |
合同当事人 | 10 |
i
第五条 |
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法律责任及弥偿的限制 |
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第5.1节 |
股东、受托人等无须负上个人法律责任 | 11 | ||||
第5.2节 |
强制赔偿 | 11 | ||||
第5.3条 |
受托人无须担保 | 13 | ||||
第5.4节 |
无调查责任;无信托文书通知等 | 13 | ||||
第5.5条 |
依赖专家等。 | 13 | ||||
第六条 |
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实益权益股份 |
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第6.1节 |
实益权益 | 13 | ||||
第6.2节 |
其他证券 | 13 | ||||
第6.3节 |
股东的权利 | 14 | ||||
第6.4节 |
仅信任 | 14 | ||||
第6.5条 |
发行股份 | 14 | ||||
第6.6节 |
股份登记册 | 14 | ||||
第6.7条 |
转会代理和注册处 | 15 | ||||
第6.8条 |
股份转让 | 15 | ||||
第6.9节 |
通告 | 15 | ||||
第6.10节 |
派生诉讼 | 15 | ||||
第七条 |
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保管人 |
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第7.1节 |
委任及职责 | 16 | ||||
第7.2节 |
中央证书系统 | 17 | ||||
第八条 |
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救赎 |
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第8.1条 |
赎回 | 17 | ||||
第8.2节 |
持有股份的披露 | 17 | ||||
第九条 |
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资产净值的确定 |
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净收入和分配 |
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第9.1条 |
资产净值 | 17 | ||||
第9.2节 |
分配给股东 | 17 | ||||
第9.3节 |
修改前述程序的权力 | 18 |
II
第十条 |
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股东 |
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第10.1节 |
股东大会 | 18 | ||||
第10.2条 |
投票 | 19 | ||||
第10.3条 |
会议通知及记录日期 | 19 | ||||
第10.4条 |
法定人数和所需票数 | 20 | ||||
第10.5条 |
委托书等 | 20 | ||||
第10.6条 |
报告 | 21 | ||||
第10.7条 |
查阅纪录 | 21 | ||||
第10.8条 |
股东书面同意诉讼 | 21 | ||||
第10.9条 |
通过电子传输或其他方式交付 | 21 | ||||
第十一条 |
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有限存续期;修订;合并等 |
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第11.1条 |
有限的生存期 | 21 | ||||
第11.2条 |
更改解散日期 | 22 | ||||
第11.3条 |
修订程序 | 22 | ||||
第11.4条 |
[故意遗漏] | 23 | ||||
第11.5条 |
附属公司 | 23 | ||||
第11.6条 |
转换 | 23 | ||||
第11.7条 |
某些交易 | 24 | ||||
第十二条 |
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杂类 |
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第12.1条 |
归档 | 25 | ||||
第12.2条 |
常驻代理 | 25 | ||||
第12.3条 |
治国理政法 | 25 | ||||
第12.4条 |
同行 | 26 | ||||
第12.5条 |
第三方的依赖 | 26 | ||||
第12.6条 |
与法律、法规相抵触的规定 | 26 | ||||
第12.7条 |
性别 | 26 |
三、
黑石高级浮动利率定期基金
第三次修订和重述协议和信托声明
截至2021年9月9日,由本协议项下的受托人和根据本协议发行的实益权益股份的持有人于2021年9月9日作出的第三次修订和重述的协议和信托声明(声明)。
鉴于,本信托的成立 是为了开展以下具体规定的业务;
鉴于本信托受权按照以下规定发行不限数量 份的实益权益股份;
鉴于,受托人修订了 ,并于2010年5月25日将信托的原始协议和信托声明全文重申为修订和重新签署的协议和信托声明;
鉴于,根据该修订和重新签署的协议和信托声明第11.2(B)节,受托人于2017年11月17日经多数股东投票(定义见本文件)批准将解散日期延长至2022年5月31日(见本文件定义);
鉴于根据该修订和重新签署的协议和信托声明第11.2(B)节,受托人于2019年11月18日经大股东投票(定义见本文件)将修订和重述的修订和重新签署的协议和信托声明(第二份修订和重新签署的协议和信托声明)修订和重述为 将信托解散日期的最长延长期从两年修订为五年,并批准将解散日期延长至2019年5月31日(见本文定义)。
鉴于,受托人希望进一步修订和重述本文所述的第二次修订和重新签署的协议和信托声明 ;
鉴于,受托人同意按照以下规定管理作为特拉华州法定信托受托人的所有财产;以及
鉴于,本协议双方打算根据特拉华州法定信托法将该信托构成 法定信托,并将本声明和章程构成该法定信托的管理文书。
因此,受托人特此声明,他们将以受托人身份以信托形式不时持有 他们可能不时获得的所有现金、证券和其他资产,以按照以下条款和条件管理和处置这些资产,以使以下条款和条件的持有人受益于下文所述的在本信托中享有实益权益的股份。
第一条
信托基金
第1.1节名称。本信托称为“Blackstone高级浮动利率条款” 基金,受托人应以该名称或他们不时决定的任何其他一个或多个名称开展信托业务。根据特拉华州法定信托条例(定义见下文)第3810(B)条的规定,任何名称变更应在当时受托人 的多数成员签署规定新名称的文书并提交修订证书后生效。任何此类文书均不需要 股东批准,但应具有修正本宣言的地位。
第1.2节信任 目的。信托的目的是经营、经营和经营根据1940年法案(定义见下文)注册的封闭式管理投资公司的业务。为推进前述规定,信托的宗旨应是采取一切必要的、适当的、方便的或适当的措施,以开展、推广和实现任何业务和目的,而这些业务和目的在任何时候都可能是附带的,或可能被认为有利于或有利于完成根据1940年法令注册的封闭式管理投资公司的业务,并且可能由根据特拉华州法定信托法令组织的信托从事或经营,与此相关,信托拥有从事上述工作的权力和权限,并可行使特拉华州法律授予特拉华州法定信托的所有权力。
第1.3节定义。本声明中使用的下列术语应具有以下 含义:
?1940年法案是指1940年的《投资公司法》和根据该法案颁布的规则和条例,以及由此授予的豁免,并不时修订。
关联人、转让、佣金、利害关系人和主承销商等术语应具有1940年法案中赋予它们的含义。
“章程”指信托章程 经受托人不时修订的章程。
?法规是指修订后的1986年国内税法,以及根据该法规颁布的 条例。
·佣金是指美国证券交易委员会(U.S.Securities and Exchange Commission)。
?留任受托人是指(A)担任 受托人董事会成员至少36个月(或自信托开始运作以来,如果不到36个月)或(B)由多数留任受托人(当时为董事会成员)提名 担任董事会成员的任何董事会成员。(A)担任 受托人董事会成员至少36个月(或自信托开始运作以来,如果不到36个月)或(B)由多数留任受托人(当时的董事会成员)提名 担任董事会成员的任何董事会成员。
2
?声明是指本“第三次修订和重新签署的协议”和 经不时修订、补充或修订和重述的信托声明。
?特拉华州法定信托 法规指特拉华州法定信托法案(12月12日)的规定。C.第3801条等,此类法案可能会不时修改。
?特拉华州通用公司法指特拉华州通用公司法,第8版。C.§100, 等,不时修改。
?基本政策是指在向委员会提交的信托表格N-2中不时列出的投资政策和 限制,或任何现行信托表格N-2中包含的、并被指定为基本政策的投资政策和限制 ,这些政策和限制可根据1940年法案的要求不时修订。
*多数股东 投票权是指信托的大多数未发行有表决权证券(该术语在1940年法案中定义),每个类别和系列的股票作为一个单一类别一起投票,除非1940年法案或本声明另有要求 关于任何一个或多个类别或系列的股票,在这种情况下,还将要求该类别或系列的股票作为单独的类别或系列(视情况而定)投票的适用比例 。
?个人是指并包括个人、公司、合伙企业、信托、有限责任公司、协会、合资企业和其他实体(无论是否法人)以及政府和机构及其政治分支。
?招股说明书是指根据证券法不时生效的信托招股说明书和附加信息声明(如果有)。
?《证券法》是指修订后的《1933年证券法》。
?股东是指在任何特定时间,信托流通股的记录持有人。
?股份是指信托的实益权益可转让单位,信托中的实益权益应 不时分割,包括部分股份和全部股份。此外,股份还指可能不时发行的任何优先股或受益优先股,如本文所述 。凡提及股份,须视乎上下文所需,视为任何或所有系列或类别的股份。
?信托是指受本声明和不时修订的章程(包括每项修订)管辖的信托 。
?信托财产是指截至任何特定时间,由信托或受托人以此类身份拥有或持有或为信托或受托人账户持有的任何和所有 财产,无论是不动产还是非土地财产、有形财产还是无形财产。
·受托人是指本宣言的签字人,只要他们按照本宣言的条款继续任职,以及当时已正式当选或任命并符合本宣言规定的受托人资格并在任的所有其他人。
3
第二条
受托人
第2.1节数量和资格。在公开发行股票之前,可能只有一个 受托人。此后,受托人的人数应由当时在任的受托人的过半数签署的书面文件决定,但受托人的人数不得少于2人或多于15人。任何受托人人数的减少 都不会造成任一受托人在任期届满前被免职的效果。被提名为受托人的个人在提名时应至少21岁,不超过80岁,并且没有法律行为能力。受托人不需要拥有股份,也可以继任。
第2.2节任期和选举。在证券法有关股份的登记声明生效 日之后举行的第一次股东周年大会之前,董事会应由一个类别组成,其任期将于该会议日期届满。如果董事会至少由 三名成员组成,则从证券法规定的股票登记声明生效日期后的第一次股东年会开始,董事会将分为三类, 指定的第一类、第二类和第三类。每一类应尽可能由组成整个董事会的受托人总数的三分之一组成。 在上述规定的限额内,每类受托人的人数由董事会决议决定。第一类的任期于证券法下有关股份的登记声明生效日期后的第二次股东周年大会或代替股东特别大会的日期 届满。第二类任期于证券法下有关股份的初始注册书生效日期后的第三次股东周年大会或代替股东特别大会的日期届满。第三类的任期于证券法下有关股份的初始注册书生效日期后的第四次股东周年大会或代替股东特别大会的日期 届满。在上述每个类别的任期届满时,由董事会决定的该类别的受托人人数, 应于该任期届满后的第三届股东周年大会或代替股东特别大会日期选出 ,以接替任期届满的受托人。受托人应在为此目的召开的股东年会或特别大会上选举产生,但本条第2.3节的规定除外。 每名当选受托人的任期至其继任者选出并符合资格为止。如果受托人死亡、辞职、退休、被免职、破产、被判定无行为能力或其他行为能力丧失履行受托人职责的能力或被免职,受托人的任期将终止,并出现空缺。(br}受托人死亡、辞职、退休、 免职、破产、被判定为无行为能力或其他行为能力丧失履行受托人职责的能力或被免职。
第2.3节辞职和免职。任何受托人均可通过由其签署的书面文书辞去其信托(无需 事前或事后会计处理)
4
请将辞呈送交或邮寄给受托人或主席(如有)会长或秘书,辞呈自递交之日起生效,或根据本文书的条款于较后日期生效。任何受托人均可被免职(但免职后受托人的总数不得少于本章程第2.1节所要求的最低人数) 且只能由剩余受托人的多数成员采取行动,然后由当时有权投票选举该受托人的至少过半数股份的持有人采取行动才能罢免该受托人(前提是该受托人的总人数不得少于本章程第2.1节所要求的最低人数) 且只能由当时有权投票选举该受托人的大多数股份的持有人采取行动才能罢免该受托人。受托人辞职或被免职后,每位辞职或被免职的受托人应签立并交付其余受托人所要求的文件,以便将以该辞职或被免职受托人名义持有的信托财产传达给信托机构或其余受托人。 受托人辞职或被免职 受托人应签署并交付其他受托人要求的文件,以便将以该辞职或被免职受托人名义持有的信托财产转交给信托机构或其余受托人。在任何受托人丧失行为能力或死亡时,该受托人的法定代表人应代表该受托人签署并交付上一句 中规定的其余受托人所要求的文件。除与信托达成的书面协议中明确规定的范围外,任何受托人辞职和被免职在其辞职或 免职生效日期后的任何期间内均无权获得任何补偿,或任何因免职而获得损害赔偿的权利。
第2.4节空缺。除非 本信托声明和董事会在确定任何类别或系列优先股的条款时另有规定,并且符合1940年法案的规定,否则董事会的任何空缺只能由剩余受托人的过半数填补,即使其余受托人不构成法定人数,或者董事会可以不填补该空缺或减少受托人人数;但在减少受托人总数后,受托人总数不得少于 此外,如果任何类别或系列股票的股东分别有权选举一名或多名受托人,则由该类别或系列选出的大多数剩余受托人或唯一 剩余受托人可填补由该类别或系列选出的受托人数目中的任何空缺。因增加受托人而产生的任何空缺,可通过任命一名具备本条所述资格的个人,由当时在任的受托人的多数成员签署的书面文件来填补。任何空缺不得使本声明无效或撤销根据 本声明条款设立的任何现有机构。每当受托人人数出现空缺时,在任受托人(不论人数多少)应拥有授予受托人的所有权力,并应 履行本声明赋予受托人的所有职责,直至该空缺按本规定填补为止。任何当选填补空缺的受托人应在空缺发生的班级的剩余完整任期内任职,直至选出继任者并符合资格为止。
第2.5节会议。受托人会议应应 主席(如有)或总裁或任何两名受托人的要求而不定期举行。受托人例会可以在章程或受托人决议规定的时间和地点举行,而无需召集或通知。 受托人可在没有通知或通知的情况下,在章程或受托人决议规定的时间和地点召开例会。任何其他会议的通知须由秘书发出,并须在会议前不少于24小时或不少于72小时以口头或电子传输方式送交受托人,但可由任何受托人在该会议之前或之后以书面豁免。受托人出席会议应构成放弃该会议的通知,但以下情况除外:(I)受托人出席会议的明确目的是 以该会议未妥善召开或召开为由反对处理任何事务,或(Ii)该受托人以书面指定的方式出席该会议。有关任何事项的通知
5
会议不需要交给在会议之前或之后提交书面弃权或电子传输放弃通知的任何受托人,该放弃通知与会议记录一起存档 或将出席会议的受托人。只要有一名以上的受托人,所有受托人会议的法定人数应为受托人的三分之一,但不少于两名,但条件是 如果出席该等会议的受托人少于过半数,出席的受托人过半数可不时推迟或休会,无需另行通知,并且还规定,如果根据适用法律, 本信托声明或章程,指定团体的过半数或其他百分比的人投票表决。 该受托人会议的法定人数为受托人人数的三分之一,但不少于两名受托人。 如果出席该会议的受托人人数少于半数,则出席会议的受托人过半数可延期或休会,恕不另行通知。此外,如果根据适用法律,本信托声明或章程,指定团体的多数票或其他百分比的表决。出席已正式召开并已确定法定人数的 会议的受托人可以继续处理事务,直至延期或休会,即使有足够多的受托人退出会议,留下的人数少于 确定法定人数所需的人数。如果有足够多的受托人退出会议,所留下的人数少于确定法定人数所需的人数,但会议没有延期或休会,则在该会议上构成法定人数所需的受托人人数中的多数人的行动应由董事会采取行动,除非适用法律、本信托声明或章程要求此类行动获得更大比例的同意。除非本 宣言另有规定,且除1940年法案另有规定外,受托人的任何行动均可由出席会议的受托人过半数(法定人数出席)投票决定,也可不经过半数受托人的书面同意而在会议上采取。
任何受托人委员会,包括执行委员会(如有),均可在开会或不开会的情况下行事。任何此类委员会的所有 次会议的法定人数为成员的三分之一,但不少于2人。除非本声明另有规定,否则任何此类委员会的任何行动均可在会议上 由出席(法定人数出席)的多数成员投票表决,或不经第2.6节规定的书面同意而召开会议。
关于受托人和受托人委员会的行动,在将采取的任何行动中有利害关系的受托人可 根据本节被计入法定人数,并有权在1940年法案不禁止的范围内投票。
所有受托人或 任何一名或多名受托人均可通过电话会议或类似的通讯设备参加受托人或其任何委员会的会议,所有参会者均可通过该等通讯设备听到对方的声音; 根据任何该等通讯系统参加会议即构成亲自出席该会议。
第2.6节受托人书面同意诉讼。受托人可以投票方式采取的任何行动,如果受托人或委员会成员(视属何情况而定)在受托人会议上批准该行动所需的人数或委员会成员(视属何情况而定)以书面同意该行动,且书面同意 已与受托人会议的记录一起提交,则可在没有会议的情况下采取该行动。就所有目的而言,该同意应被视为在受托人会议上进行的投票。
第2.7条高级船员。受托人应选举总裁、秘书和司库,并可选举 主席,由受托人随意任职,或直至选出继任者为止。受托人委员会可选举或委任或授权主席(如有的话)或
6
主席委任其他高级人员或代理人,并授予受托人委员会认为适当的权力。主席应为受托人,校长、秘书和司库可以(但不必) 为受托人。根据特拉华州公司法,所有高级职员对信托基金及其股东负有与公司高级职员对此类公司及其股东承担的相同的受托责任(仅限于此类受托责任)。
第2.8节主要交易。除适用法律禁止的范围外,受托人可代表信托向信托的任何受托人或高级职员,或任何该等受托人或高级职员以委托人身份行事的任何商号买卖任何证券,或借出信托的任何资产,或与信托的任何关连人士、投资顾问、投资副顾问、分销商或转让代理人,或与该等 关连人士或其他人士的任何利害关系人士进行任何此类交易;信托可聘用任何该等相联人士或其他人士,或该等相联人士或其他人士为利害关系人的商号或公司,作为经纪人、法律顾问、登记员、投资顾问、投资分销商、分销商、转让代理、股息支付代理、托管人或按惯例以任何其他身分聘用。
第2.9节紧急规定。尽管本信托声明或 章程中有任何其他规定,但在发生任何灾难或其他类似紧急情况时,本第2.9条应适用于因此而无法轻易获得 本信托声明第2.5条规定的董事会法定人数的情况(紧急情况下)。在任何紧急情况下,除非受托人委员会另有规定,(I)任何 受托人或高级职员均可通过在有关情况下可行的任何方式召开受托人委员会或其委员会会议;(Ii)在紧急情况下,受托人委员会会议的通知可在会议前24小时内以当时可行的方式(包括出版物、电视或广播)发给尽可能多的受托人;以及(Iii)组成法定人数所需的受托人人数。
第三条
受托人的权力和职责
第3.1节总则。受托人应对信托及其 股东承担与公司董事根据特拉华州一般公司法对此类公司及其股东承担的相同受托责任(且仅限于此类受托责任)。受托人可根据其 全权酌情决定权作出处理信托业务适当的行为。本协议中列举的任何具体权力不得解释为限制前述权力。受托人的这种权力可以在没有命令或诉诸任何法院的情况下行使。
第3.2节投资。受托人有权在不违反与信托有关的不时生效的基本政策的情况下:
(A)管理、经营、经营和 经营投资公司的业务;
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(B)认购、投资、再投资、购买或以其他方式 获取、持有、质押、出售、转让、转让、交换、分发或以其他方式处理或处置任何及所有种类的有形或无形财产,包括但不限于任何发行人的任何类型的证券(不论股权或非股权)、任何人士的负债证明及任何其他权利、权益、票据或财产,并行使所有权或 的任何及所有权利、权力及特权同意或以其他方式就此采取行动的权利,有权指定一人或多人就任何上述投资行使任何上述 权利、权力和特权。受托人不受任何限制受托人可作出的投资的法律的限制。
第3.3节法定名称。信托财产的法定所有权应作为一个独立的法律实体归信托所有,但受托人有权按照受托人决定的 条款,安排信托财产的法定所有权由一名或多名受托人持有,或以受托人、托管人或质权人的名义持有,但受托人在信托财产中的利益应得到适当保护。(B)信托财产的法定所有权应归信托作为一个独立的法人实体所有,但受托人有权安排信托财产的法定所有权由一名或多名受托人持有或以受托人、托管人或质押人的名义持有,条件是信托的利益得到适当保护。
如果任何信托 财产是以一个或多个受托人的名义命名的,则该等受托人在信托财产中的权利、所有权和利益将自动归属于每一个在适当选择和 资格后可能成为受托人的人。受托人因任何原因终止受托人职务后,自动停止对信托财产的任何权利、所有权或权益,该受托人在 信托财产中的权利、所有权和权益自动归属其余受托人。不论物业转易文件是否已签立及交付,上述所有权的归属及终止均属有效。
第3.4节股票的发行和回购。受托人有权发行、出售、 购回、赎回、注销、注销、收购、持有、再出售、再发行、处置、转让及以其他方式买卖股份(包括零碎面值股份),并在符合第VIII及IX条更详细条文的情况下, 适用于任何该等股份的回购、赎回、退役、注销或收购任何资金或财产。
第3.5节借钱或利用杠杆。在遵守本信托不时生效的基本政策的前提下,受托人有权在法律或法规可能不时允许的最大限度内借入资金或以其他方式获得信贷或利用杠杆,并通过抵押、质押或以其他方式将信托资产(包括出借有价证券)作为担保来获得同样的担保,并有权背书、担保或承担任何其他 个人、商号、协会的任何义务、合同或约定的履行。 在此基础上,受托人有权在法律或法规可能不时允许的最大限度内借入资金或以其他方式获得信贷或利用杠杆,以抵押、质押或以其他方式将信托资产作为担保,并背书、担保或承担任何其他 个人、商号、协会的任何义务、合同或约定的履行。
第3.6节授权;委员会。受托人 有权根据其对信托和信托财产管理的持续独家权力,不时将受托人认为合宜的 事项(包括本声明中规定的任何事项)委托给信托人员、高级职员或代理人进行,并以信托的名义或受托人的名义或其他方式签立该等文书。受托人可以指定一个或多个委员会,这些委员会拥有受托人不时决定的整个董事会的全部或较少部分的权力,但1940年法案要求整个董事会或特定受托人采取行动的范围除外。
8
第3.7节收付。受托人 有权收取应付信托的所有财产;向信托财产或信托、受托人或信托的任何高级人员、雇员或代理人支付包括税款在内的所有债权;起诉、辩护、妥协或放弃与信托财产或信托、受托人或信托的任何高级人员、雇员或代理人有关的任何 索赔;取消任何担保权益,以担保任何因其而欠信托的任何义务;以及订立 免责书、协议
第3.8节开支。受托人有权 从信托的资产或收入中产生和支付受托人认为为实现本声明的任何目的和信托业务所必需或附带的任何费用,并从信托资金中向作为受托人的自己支付合理的 补偿。受托人委员会应确定所有高级职员、雇员和受托人的薪酬。受托人可以向自己支付特殊服务的补偿,包括法律、 承销、辛迪加和经纪服务,因为他们真诚地认为这是合理的,并可以补偿他们代表信托合理支出的费用。
第3.9条附例。受托人拥有独家 权力通过并不时修订或废除信托业务的章程。
第3.10节杂项权力。受托人有权:(A)雇用或 与受托人认为适宜处理信托事务的人士订立合同;(B)成立合资企业、合伙企业和任何其他组合或协会;(C)购买及支付信托以外财产的保险单,以保障信托的股东、受托人、高级人员、雇员、代理人、投资顾问、分销商、选定交易商或独立承办商因担任任何该等职位或因任何该等人士以上述身分采取或不采取任何行动而引致的一切申索,不论是否构成疏忽,亦不论信托是否有权就该等法律责任向该人作出弥偿;(D)为信托的任何受托人、高级人员、雇员及代理人设立 退休金、利润分享、股份购买及其他退休、奖励及福利计划;。(E)为慈善、宗教、 教育、科学、公民或类似目的作出捐赠,而不论信托的利益如何;。(F)在法律允许的范围内,赔偿与信托有交易的任何人,包括但不限于任何顾问、管理人、管理人、转让代理、托管人、 分销商或选定的交易商,或受托人委员会认为合适的任何其他人,由受托人决定;(G)担保他人的债务或合同义务;(H)确定和改变信托的财政年度及其账户的保存方式;(I)尽管有基本政策和(J)为信托加盖印章,但没有盖章并不影响代表信托签署的任何文书的有效性。
第3.11节进一步 权力。受托人有权开展信托的业务,在其任何和所有分支机构开展业务,并在特拉华州境内和以外、美国的任何一个州和所有州设立办事处。
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美国、哥伦比亚特区以及美利坚合众国和外国政府的任何和所有公有财产、领地、属地、殖民地、财产、机构或工具,并进行他们认为必要、适当或适宜的所有其他事情和签署所有文书,以促进信托的利益,尽管此处未具体提及此等事情。受托人本着善意对信托利益作出的任何 决定均为决定性决定。在解释本声明的规定时,推定应有利于授予受托人权力。
第四条
咨询、管理和分销安排
第4.1节咨询和管理安排。在符合 不时生效的适用法律要求的情况下,受托人可随时酌情订立咨询、行政或管理合同(在每种情况下,包括一份或多份分咨询、分行政或分管理合同),据此,任何此类合同的另一方应承诺提供受托人不时认为合适的与信托有关的咨询、行政和管理服务,并全部按受托人酌情决定的条款和条件提供。尽管本声明有任何规定,受托人可 授权任何顾问、管理人或经理(受受托人可能不时采纳的一般或具体指示的约束)行使受托人的任何权力,包括代表受托人进行与资产有关的投资交易,以充分行使受托人进行此类交易的权力,或可根据任何此类顾问的建议授权任何高级职员、雇员或受托人进行此类交易。 管理人或经理(以及所有受托人均不采取进一步行动)任何此类投资交易应被视为已获得所有受托人的授权。
第4.2节分配安排。在遵守1940法案的前提下,受托人可以 聘请承销商和/或配售代理出售信托的股票和其他证券。受托人可酌情订立一份或多份合约,就信托证券的出售事宜作出规定。 信托可同意将该等证券出售给合约另一方,或委任该另一方为该等证券的销售代理。在这两种情况下,合同的条款和条件由受托人根据其酌情决定权确定,不违反第四条或章程的规定;该合同还可以规定作为信托委托人或代理人的另一方回购或出售信托的证券,并可以规定该另一方可以与注册证券交易商和经纪签订选定的交易商协议,并与非注册证券交易商签订服务和类似协议,以进一步实现分销的目的。 。 。 该合同还可以规定该另一方作为信托的委托人或代理人回购或出售信托的证券,并可规定该另一方可以与注册证券交易商和经纪签订选定的交易商协议,并与非注册证券交易商签订服务和类似协议,以进一步实现分销的目的。
第4.3节合同当事人。本第四条或第七条第4.1和4.2节或第七条所述性质的任何合同均可与任何人订立,尽管信托的一名或多名受托人、高级管理人员或雇员可能是合同的高级管理人员、董事、受托人、股东或该另一方的成员,且此类合同不得因任何此类关系的存在而无效或被宣告无效,也不得因任何此类关系的存在而使该合同无效或被宣告无效,也不得因任何此类关系的存在而使该合同无效或可被宣告无效,也不得因任何此类关系的存在而使该合同无效或被宣告无效,也不得因任何此类关系的存在而使该合同无效或被宣告无效
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任何持有该关系的人将仅因该关系而对信托在该合同项下或因该合同而蒙受的任何损失或费用承担责任,或对由此直接或间接实现的任何利润负责 ,前提是该合同签订时是合理和公平的,并且不违反本第四条或章程的规定。同一 人可能是根据上文4.1和4.2节或第七条签订的合同的另一方,任何个人可能在财务上与本第4.3节提及的任何或全部合同的当事人有经济利益或其他关联关系 。
第五条
法律责任及弥偿的限制
第5.1节股东、受托人等不承担任何个人责任。信托的股东不应以这种身份对任何人承担与信托财产或信托的行为、义务或事务有关的任何个人责任。股东的个人责任限制与根据特拉华州一般公司法成立的以盈利为目的的私人公司股东的个人责任限制相同。任何受托人或信托高级人员均不会以该身份对任何人承担任何个人责任,但因不守信用、故意不当行为、严重疏忽或罔顾对该人的责任而对信托或其股东承担的责任除外。除上述例外情况外,所有此等人士应仅关注信托财产,以清偿与信托事务有关的任何性质的索赔。 如果信托的任何股东、受托人或高级管理人员成为强制执行任何此类责任的诉讼或程序的一方, 除上述例外情况外,他不会因此而承担任何个人责任。对本5.1节的任何废除或修改不应对受托人或信托管理人员 在该废除或修改时存在的关于在该废除或修改之前发生的行为或不作为的任何权利或保护造成不利影响。
第5.2节强制赔偿。(A)信托在此同意赔偿每名在任何时间担任信托受托人、高级人员或雇员(每个此等人士均为受弥偿人)的法律责任和开支,包括为履行判决而支付的折衷金额,或作为罚款和罚金而支付的款项, 以及该受弥偿人在任何法院或行政或调查机构就任何诉讼、诉讼或其他法律程序(不论民事或刑事)的抗辩或处置而合理招致的律师费 ,以赔偿该受弥偿人在任何法院或行政或调查机构席前进行的任何诉讼、诉讼或其他法律程序的抗辩或处置(不论是民事或刑事诉讼)所合理招致的律师费。以本条第五条所列任何身分行事时,因他曾以任何该等身分行事,但就 任何事宜而言,如他合理地相信他的行为符合信托的最佳利益,或在任何刑事诉讼中,他有合理理由相信该行为是违法的,则他在该等事宜上不会真诚行事,但根据本条例,任何受弥偿人不得就其对任何人的任何责任或该等赔偿的任何开支获得赔偿。 (Iii)严重疏忽,或(Iv)鲁莽地无视履行其职务所涉及的职责(第(I)至(Iv)款中所指的行为在本文中有时被称为禁止 行为)。尽管有上述规定,就任何诉讼、诉讼或其他法律程序而言
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任何被保险人作为原告自愿提起诉讼时,只有在(1)该被保险人提起的诉讼、诉讼或其他诉讼是 经多数受托人授权的,或者(2)是由被保险人提起以执行其在本合同项下获得赔偿的权利的情况下,赔偿才是强制性的,在这种情况下,被保险人被认定有权获得此类赔偿。对于不再是信托受托人或高级职员的人,本宣言规定的获得赔偿的权利将继续存在,并使其继承人、遗嘱执行人以及个人和法律代表受益。 任何对本声明的修改、重述或对其任何条款的废除,均不限制或取消向任何人提供的任何福利,这些人在任何时候都是或曾经是信托的受托人或高级管理人员,或者以其他方式有权获得本声明项下的赔偿 在该等修改、重述或废除之前发生的任何行为或不作为。
(B)尽管有前述规定,不得根据本条例作出弥偿,除非 (I)根据本条例有权获得弥偿的问题在其席前的法院或其他司法管辖权机构就案情作出最终裁决,裁定该受弥偿人有权根据本条例获得弥偿,或 (Ii)在没有作出该等决定的情况下, (Ii)通过(1)既不是信托的利害关系人(如1940年法案第2(A)(19)条所界定)也不是诉讼各方 (无利害关系的非当事人受托人)的受托人中的法定人数的多数票,证明受赔人有权获得本协议项下的赔偿,或(2)如果无法获得该法定人数,或者即使可以获得该法定人数(如果该多数人如此指示),独立法律顾问在书面意见中得出如下结论: (1)如果该受托人不是信托的利害关系人(见1940年法案第2(A)(19)节),也不是诉讼当事人 (无利害关系的非当事人受托人),则该受托人有权根据本协议获得赔偿;或所有与任何诉讼辩护费用相关的预付款决定均应 根据紧随其后的(C)段授权并作出。
(C)如果信托收到受保障人善意相信已达到赔偿所需的行为标准的书面确认书,并收到偿还信托的书面承诺,则信托应 预付与根据本协议可能要求赔偿的任何诉讼的辩护费用有关的费用,除非后来确定受保障人有权获得此类赔偿,并且如果大多数受托人 确定,则不在此限。 如果信托收到受保障人善意相信已达到赔偿所需的行为标准的书面确认书,则信托应预付与抗辩费用有关的费用。 如果受保人的多数成员确定受保人有权获得此类赔偿,则不在此限。 此外,还必须至少满足以下条件之一:(I)受赔人应为其 承诺提供足够的担保;(Ii)信托应投保因任何合法垫款而造成的损失;或(Iii)无利害关系的非当事人受托人的法定人数超过法定人数,或如果获得该法定人数的多数票(br}),独立律师应根据对现成事实的审查(而不是全面审判式的调查)以书面意见得出结论:(br})受赔人应为其 承诺提供足够的担保,以避免因任何合法垫款而造成的损失,或(Iii)无利害关系的非当事人受托人的过半数票数,或如果该法定人数超过该法定人数,则应由独立律师以书面意见作出结论。有充分的理由相信被赔者最终将被认定有权获得赔偿 。
(D)任何受弥偿人根据此等条文而享有的权利, 不排除任何人士根据本声明、信托章程、任何法规、协议、股东或受托人的任何成文法、协议、投票权或他或她可能合法享有的任何其他权利而可能拥有或在其后取得的任何其他权利。 任何人士根据本声明、信托章程、任何法规、协议、股东或受托人投票而享有的任何其他权利,或他或她可能合法享有的任何其他权利,并不排除该权利。
(E)在符合1940法案和本宣言规定的任何限制的情况下,信托有权赔偿和规定预付款。
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应信托的要求,向向信托提供服务或以任何身份任职的员工、代理人和其他人员支付费用,或规定为该等 人员预付费用,前提是此类赔偿已得到受托人多数成员的批准。
第5.3节受托人不需要保证金。因此,受托人没有义务为履行本协议项下的任何职责提供任何担保或 其他担保。
第5.4节没有调查义务; 没有信托文书等的通知。买方、贷款人、转让代理人或其他与受托人或信托的任何高级人员、雇员或代理人打交道的人,都没有义务对看来是由受托人或上述高级人员、雇员或代理人进行的任何交易的有效性进行任何查询,也没有义务对支付、借出或交付给受托人或上述高级人员、雇员或代理人或按照受托人或上述高级人员、雇员或代理人的命令支付、借出或交付的金钱或财产的运用负责。 任何买方、贷款人、转让代理人或其他与受托人或信托的任何高级人员、雇员或代理人打交道的人,均无义务就任何看来是由受托人或上述高级人员、雇员或代理人进行的交易的有效性进行任何查询信托的每项义务、合同、承诺、文书、证书、股份、其他担保,以及与信托有关的任何其他行为或事情,均应被最终视为仅由信托的遗嘱执行人根据本声明以受托人身份或以信托高级人员、雇员或代理人的身份签立或作出 。受托人可以为保护信托财产、 股东、受托人、高级职员、雇员和代理人提供保险,保险金额为受托人认为足以承担可能的侵权责任,以及受托人在其唯一判断中认为是可取的或根据 1940年法案要求的其他保险。
第5.5节依赖专家等。每个受托人和信托的高级职员或雇员在履行其职责时,应根据 大律师的意见,或任何信托高级职员或雇员或任何顾问、管理人、经理、分销商、选定交易商、会计师、评估师或其他专家或顾问向信托提交的报告,就真诚依赖信托账簿或其他记录而导致的任何行为或任何不作为,给予充分和完全的正当理由和保护。不论该大律师或专家是否亦为受托人。
第六条
实益权益股份
6.1节实益权益。信托的实益权益分为 无限数量的实益可转让股份,每股票面价值为.001美元。根据本协议条款发行的所有股票,包括但不限于与股息或 股拆分相关的股票,应在信托收到受托人为此确定的代价(如果有)后全额支付和免税。
第6.2节其他证券。受托人可在符合1940年法案的基本政策和 要求的情况下,授权和发行他们认为必要、可取或适当的信托的其他证券,并具有受托人认为合适的条款、权利、优惠、特权、限制和限制,包括优先权益、债务证券或其他优先证券。在受托人授权和发行优先股的范围内
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任何类别或系列的股票,均有权在其认为必要或适当时修改或补充本声明,包括遵守 1940年法案的要求或评级机构或其他人施加的要求,所有这些都无需股东批准。任何此类补充或修订应在必要时提交。受托人还被授权采取行动 ,并保留他们认为合适的人员来提供和出售此类证券。
6.3节 股东的权利。股份应为个人财产,仅赋予本宣言明确规定的权利。前述信托财产的所有权和开展任何业务的权利 均完全属于信托公司,股东除享有其股份所赋予的实益权益外,对信托财产没有任何其他权益,无权要求分割信托的任何财产、利润、 权利或利益,也不得因其股份所有权而被要求分担或承担信托的任何损失或接受任何形式的评估。 股东对信托财产的所有权和经营权均归信托公司所有,股东除享有其股份的实益权益外,对信托财产不享有任何其他权益,无权要求分割信托基金的任何财产、利润、权利或权益,也不得因其股份所有权而被要求分担或承担信托基金的任何损失或接受任何形式的评估。股票持有人不应享有优先购买权、优先购买权、评估权、转换权或交换权(第11.4节规定或受托人在设立股票时指定的除外,如优先股)。
第6.4节仅限信任。受托人的意图是在受托人和每位股东之间不时建立受托人 和受益人的关系。受托人无意创建普通合伙、有限合伙、股份制协会、公司、托管或除特拉华州法定信托以外的任何形式的法律关系。本声明中的任何内容不得解释为使股东本身或与受托人一起成为股份制协会的合伙人或成员。
第6.5节股票发行。受托人可酌情决定,除按当时已发行及流通股及库房持有的股份外,不时向受托人决定的一方或多方发行股份(包括根据第6.2节设立的优先股),并按受托人决定的时间及条款以包括现金或财产在内的 金额及类型的代价发行股份(包括根据第6.2节设立的优先股),并可按受托人决定的时间及条款收购其他资产(包括收购受 规限及与 有关的资产)。受托人可不时将股份分拆或合并成较多或较少的数目,而不会因此而改变该等股份的实益权益比例。发行和赎回股份可以是整股和/或千分之一股或其倍数,由受托人决定。
第6.6节股份登记簿。应在信托或受托人在受托人指示下正式任命的任何转让代理人的办事处保存一份登记册,其中应载有股东的姓名、地址和他们分别持有的股份数量以及所有转让的记录。(br}受托人在受托人的指示下正式任命的任何转让代理人应保存一份登记册,其中应载有股东的姓名、地址和他们分别持有的股份数量以及所有转让的记录。应为每个类别或系列的股票建立和维护单独的 登记册。关于谁是适用类别或系列股份的持有人,以及谁有权收取股息或分派或以其他方式行使或享有股东权利,每份该等登记册应为决定性的。任何股东在提供其地址 之前,无权收到任何股息或分派的支付,也无权按照本协议的规定向其发出通知。
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转让代理人或受托人委员会的其他高级人员或代理人,须备存登记册以记入登记册。目前并不打算为股票发行股票,但受托人可酌情授权发行股票,并因此颁布适当的费用以及有关股票使用的规章制度。
第6.7条转让代理及注册官。受托人有权就股份聘请一名或多名转让代理人和一名或多名登记员。转让代理人可以保存适用的登记册,并记录该股票的原始发行和转让(如有)。任何此类转让代理和/或注册人应履行通常由公司股票转让代理和注册人履行的职责,并经受托人修改。
第6.8节股份转让。除受托人另有规定外,在正式签立的转让文书送交受托人或信托的转让代理人后,股份只能 由记录持有人或其正式书面授权的代理人在信托的记录上转让,并附上合理需要的有关签立和授权以及其他事项(包括遵守任何证券法和合同限制)真实性的证据 。交付后,转让应 记录在信托适用的登记册上。在登记在案之前,登记在册的股东应被视为该等股份的持有人,而信托的受托人、任何转让代理或登记员或任何 管理人员、雇员或代理人均不受有关建议转让的任何通知的影响。
任何因股东死亡、破产或不称职或因法律的实施而有权获得任何 股份的人,应在向受托人或信托的转让代理人 出示股份的适当证据后,作为该等股份的持有人记录在适用的股份登记册上,但就本协议的所有目的而言,登记在册的股东应被视为该等股份的持有人,而受托人、任何转让代理人或登记员、任何高级人员或代理人均不得持有 该等股份。 在此之前,登记在册的股东应被视为该等股份的持有人,而受托人、任何转让代理人或登记员、任何高级人员或信托的代理人均不得持有 股份。或者其他法律的实施。
第6.9节通知。任何股东根据本协议可能有权获得的任何及所有通知,以及任何 及所有通讯,如邮寄、预付邮资、寄往任何股东在适用信托登记册上记录的最后为人所知的地址,则视为已妥为送达或发出。
第6.10节衍生诉讼。
(A)除受托人外,任何非股东人士均无权代表信托提起任何衍生诉讼、诉讼或 其他法律程序。除非持有至少百分之十(10%)的流通股的持有者参与提起衍生诉讼,否则任何股东不得代表信托维持衍生诉讼。
(B)除《特拉华州法定信托条例》第3816条规定的要求外, 股东只有在满足以下条件的情况下才可代表信托提起派生诉讼:(I)股东必须在诉讼前要求受托人提起诉讼 ,除非努力促使受托人
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提起这样的诉讼不太可能成功;而对受托人的要求只有在受托人或任何为考虑该诉讼的是非曲直而设立的 委员会的过半数成员在有争议的交易中有个人经济利益的情况下,才被视为不太可能成功,因此可以免除。受托人不得被视为在交易中有利害关系,或因 股东要求的是非曲直而被取消裁决资格,因为该受托人因其作为信托受托人或作为一家或多家投资公司的受托人或董事获得报酬的事实而被取消裁决资格。及(Ii)除非本段第(I)款并无要求,否则受托人必须获给予合理时间考虑该股东要求及调查该要求的根据; 受托人有权在考虑该要求的是非曲直时聘请律师或其他顾问,并可要求提出要求的股东承诺在受托人决定不提起诉讼的情况下,向信托偿还任何该等顾问的开支。为本第6.10节的目的,受托人可以指定一个由一个或多个受托人组成的委员会,在必要时考虑股东的要求,以创建一个由在争议交易中没有个人财务利益的 多数受托人组成的委员会。
第七条
保管人
第7.1节任命和职责。受托人应始终聘用一名或多名符合1940年法案所载投资公司有价证券托管人资格的托管人,作为信托资产的托管人。任何托管人应拥有托管协议确定的信托代理权限 ,但须遵守信托章程和1940年法案中可能包含的限制、限制和其他要求(如果有),包括没有 限制权限:
(一)持有信托所有的证券,并以书面方式交付;
(2)收到应付信托的任何款项的收据,并将其存入信托的银行部门(如果是银行)或受托人指示的其他地方;(2)收到任何应付信托款项的收据,并存放在信托的银行部门(如果是银行)或受托人指示的其他地方;
(三)凭订单或者凭单支付;
(四)经受托人授权,保管信托账簿和帐目,提供文书和会计服务 ;
(五)经受托人授权,计算该信托的净收益或净资产值;
所有补偿均以受托人与保管人协定的补偿为基准。
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受托人亦可授权每名托管人不时雇用一名或多名次托管人,以执行托管人与该次托管人协议并经受托人批准的条款及条件,以执行托管人的作为及服务,但在任何情况下,该等次托管人均须符合1940年法令所载的托管人资格。
第7.2节中央证书系统。在符合委员会可能通过的规则、法规和命令的情况下,受托人可以指示托管人将信托拥有的全部或任何部分证券存放在根据1934年《证券交易法》(Securities Exchange Act)向委员会注册的全国证券交易所或全国性证券协会建立的证券集中处理系统中,或委员会或根据1940年法案允许的其他人,根据该系统,任何特定 类别的发行人的所有证券都存放在但所有这些存款只能在信托的 命令下提取。
第八条
救赎
第8.1条赎回。信托基金的股份不能由持有人赎回。
第8.2节披露持有情况。信托的股份或其他证券持有人应应 要求以书面形式向受托人披露受托人认为为遵守守则、1940年法案或其他适用法律或法规的规定或遵守任何其他税务或监管机构的要求所需的有关信托股份或其他证券的直接和间接所有权的信息。
第九条
资产净值的确定
净收入和分配
第9.1节资产净值。信托公司每股已发行股份的资产净值应 在受托人根据1940年法案确定的时间或日期确定。资产净值的确定方法由受托人确定,并应按照招股说明书中的规定或 由受托人另行确定的方式确定。计算资产净值的权力和责任可由受托人授权,并应按照招股说明书中的一般规定或受托人以其他方式决定的方式进行。
第9.2节向股东的分配。(A)受托人须不时 按照该类别或该类别任何系列的已发行全部及零碎股份数目,按其认为适当或以其他方式由受托人持有的净利润、 盈余(包括缴入盈余)、资本或资产的比例,按比例向任何类别股份或任何该类别任何系列的股东按比例分配。
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根据本声明确定。任何此类分配可以现金或财产(包括但不限于信托的任何类型的债务或其任何资产 )或任何类别或系列的股份或其任何组合进行,受托人可以按照该类别或该类别的任何系列已发行的全部和零碎 股份的数量,按受托人认为适当的方式、时间和条款,按比例向任何此类股票或系列的股东分配额外的任何类别或系列的股份。
(B)根据本第9.2节进行的分配可以是在宣布分配时登记在册的适用类别或 系列股票的股东,也可以是在受托人决定和指定的较晚日期登记在册的股东。
(C)受托人委员会可随时从纯利中保留他们认为必需的款额,以偿还信托的债务或 开支,或履行信托的义务,或保留他们认为合宜的款项,以处理其事务或保留作日后需要或扩展业务之用。
(D)由于联邦所得税的净收入和收益的计算可能与账面上的计算 有所不同,上述规定应被解释为赋予受托人酌情决定在任何会计年度分别作为普通股息和资本利得分配分配足以使信托避免或减少纳税义务的额外金额 。(D)由于联邦所得税的计算可能与账面上的计算有所不同,上述规定应被解释为赋予受托人酌情决定在任何会计年度分别作为普通股息和资本利得分配分配足以使信托避免或减少纳税义务的额外金额 。
第9.3节修改上述程序的权力 。尽管本条第九条有任何前述规定,但1940年法案可能要求的除外,受托人可根据其绝对酌情决定权,规定确定信托公司股份或净收入的每股资产价值,或宣布和支付股息和分派的其他依据和时间,包括使信托能够遵守1940年法案或根据1934年证券交易法注册的任何证券交易所或协会(经修订)的任何条款。 信托委员会可根据其绝对酌情决定权,规定确定信托公司股份或净收入的每股资产价值,或宣布和支付股息和分派的其他依据和时间,包括使信托公司能够遵守1940年法案或根据1934年证券交易法注册的任何证券交易所或协会的任何规定(1940年法案可能要求的除外)。
第十条
股东
第10.1节股东大会。信托应当召开 年度股东大会。股东特别大会可随时由过半数受托人或总裁召开,任何受托人应信托股东的书面要求,就任何正当目的召开股东特别大会,该等要求须指明召开该等会议的目的,而该等要求须指明召开该等会议的目的,该等要求须合共不少于信托已发行股份总数的百分之五十一(51%),或对该事项有投票权的股份类别或系列的股份合计不少于百分之五十一(51%)。任何股东大会,包括特别大会,应在受托人指定的日期和时间在特拉华州境内或境外举行。
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第10.2条投票。除1940年法案、本声明或受托人决议要求股东投票表决的事项外,股东无权对任何事项进行表决。本声明明确规定,在本声明中没有相反规定的情况下,无论《法定信托法》要求哪一项投票、同意或其他 批准,均需进行投票。除本条例另有规定外,任何须提交股东并影响一个或 个以上类别或系列股份的事项,须经所有受影响类别或系列股份作为一个单一类别投票的规定表决通过;然而,对于1940年法令要求任何 个类别或系列股份单独表决的任何事项,除所有受影响类别或系列股份作为一个单一类别投票外,还应适用有关该类别或系列股份单独投票的要求。特定类别或系列股票的股东无权就仅影响一个或多个其他类别或系列股票的任何事项投票。就其有权投票的任何事项,每股整股有权投一票 ,而每股零碎股份则有权按比例投零碎一票。受托人的选举或罢免不应进行累积投票。受托人应以有权在受托人选举中投票的多数票 选出。
第10.3节会议通知并记录 日期。任何股东根据本协议有权获得的任何和所有通知以及任何和所有通信,如果亲自提交给股东、留在股东的住所或通常的营业地点,或通过美国邮件或电子传输发送给股东,或发送到股东在信托公司登记的地址,则应被视为已妥为送达或发出。如果邮寄,该通知应被视为已寄往寄往股东地址的美国邮件 ,因为该通知已在信托登记,并已预付邮资。所有股东大会的通知(载明会议时间、地点及目的)应由受托人以 邮寄方式寄往每名有权在会上投票的股东的注册地址,并于会议前最少10日至不超过90日邮寄,或根据适用法律以其他方式发出。该会议只审议会议通知 中所述事项。信托可以通过在股东大会之前发布推迟或取消的公告(定义如下)来推迟或取消股东大会。会议延期的日期、时间和地点的通知应不迟于该日期前十天发出,否则应按照本信托声明中规定的方式发出通知。任何股东大会,不论出席人数是否达到法定人数, 主席均可为任何合法目的而休会。, 受托人(或其指定人)或过半数的人在休会问题上适当地投票。任何延期或延期的会议可以延期或 延期一次或多次召开,不迟于记录日期后120天另行通知。为确定哪些股东有权在任何会议上获得通知和投票,受托人可在不关闭 转移账簿的情况下,将不迟于股东大会日期前90天或不少于10日的日期定为记录日期,以确定为该目的而被视为登记股东的人员。?公开 公告是指(A)在道琼斯新闻社、美联社、商业通讯社、美通社或其他广泛传播的新闻或通讯社报道的新闻稿中披露,或(B)在信托根据1934年修订的《证券交易法》(Securities Exchange Act)向美国证券交易委员会(Securities And Exchange Commission)公开提交的文件中披露。
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如本条规定确定有权在任何股东大会上通知和表决的股东的记录日期 ,则该记录日期如被推迟或延期,应继续适用于该会议,但如果该会议被推迟或延期至最初确定的记录日期 之后120天以上的日期,则可按照本条款的规定确定该会议的新记录日期;但是,除非适用股东明确撤销,否则信托在最初确定的会议记录日期和该会议的新记录日期从登记在册的股东那里收到的任何委托书应保持完全效力和效力。
第10.4节法定人数和所需投票。(A)就处理任何事项而言,有权 在亲身或委派代表出席的大会上就任何事项投票的三分之一股份持有人构成该股东大会的法定人数。出席任何会议(亲身或委派代表)就任何特定事宜采取行动的 股东法定人数,并不妨碍在该会议上就任何其他事宜采取行动(如亲身或委派代表出席会议)就该等其他事宜就 股东人数采取行动。
(B)除适用法律的任何条文、本宣言或受托人决议规定在任何股东大会上处理任何事务须有较高或较低票数的规定外,(I)亲自出席或由受委代表出席并有权就该事项表决的股份的过半数投赞成票,即为股东就该事项所作的行为;及(Ii)如任何事项须由一个或多个类别或系列的股份分开表决, 亲自出席或由受委代表出席会议的该类别或系列股份的过半数赞成票,即为该类别或系列股东就该事项作出的行为。
第10.5条委托书等。在任何股东大会上,任何有权在会上投票的股份持有人均可由妥善签立或授权的委托书投票,但任何委托书不得在任何会议上投票,除非委托书已在投票前送交秘书或秘书 指示的信托其他高级人员或代理人存档,以供核实。根据多数受托人的决议,委托书可以以一个或多个受托人或信托的一个或多个高级管理人员或员工的名义征集。委托书自委托书之日起满11个月后无效,但委托书另有约定的除外。只有登记在册的股东才有权投票。每股全股有权投一票, 零股有权投该票。当任何股份由数名人士联名持有时,其中任何一人均可亲身或委派代表在任何会议上就该股份投票,但倘其中超过一人亲身或委派代表出席有关会议,而该等联名业主或其受委代表就投票有不同意见,则该等联名业主或其受委代表将不会就该股份投票。看来是由股东或代表股东签立或授权的委托书,除非在行使委托书时或之前受到质疑,否则应被视为有效,证明无效的责任由挑战者承担。如果任何该等股份的持有人为未成年人或精神不健全人士,且 就该股份的押记或管理受任何其他人士的监护或法律控制,他可由其监护人或获委任或拥有该等控制权的该等其他人士投票,而投票可亲自进行或由 受委代表进行。
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第10.6节报告。受托人应按照法律、法规或任何信托股份上市交易所的要求,至少每年并更频繁地按照法律、法规或任何信托股份上市交易所的要求, 按照公认会计原则和独立会计师对该等财务报表的意见,编制一份载有信托资产负债表和损益表以及未分配收入的经营报告。此类报告的副本应在1940年法案要求的时间内,无论如何在股东大会之前的合理期限内邮寄给所有登记在册的股东 。此外,受托人应在法律规定的范围内,至少每半年向股东提交一份 中期报告,其中载有信托截至该期末的未经审计的资产负债表和本会计年度开始至该期末的未经审计的收益和盈余表。
第10.7节查阅记录。在特拉华州法定信托法规第3819条允许的范围内,信托的记录应开放给 股东查阅,但条件是:(I)受托人或高级职员可要求任何获准接触信托账簿和记录的人以受托人或高级职员全权酌情接受的条款签订保密协议;(Ii)受托人或高级职员可要求任何获准查阅信托簿册和记录的人支付相关的合理费用。及(Iii)任何该等检查须于正常营业时间内在信托的主要营业地点或其他地点进行,或 在受托人或该高级人员或(Iv)根据受托人决定的合理规定作出的其他时间内进行。
第10.8节股东书面同意诉讼。股东以 表决方式采取的任何行动,如果根据第10.4节有权在股东大会上就批准该行动所需的股份比例进行表决的持有人以书面形式同意该行动,并且书面同意 已与股东会议记录一起存档,则可以在不召开会议的情况下采取该行动。这种同意在任何情况下都应被视为股东大会的表决。
第10.9节通过电子传输或其他方式交付。尽管本 声明中有任何相反的规定,本声明或细则中提及或预期的任何形式的通知、委托书、投票、同意、文书或书面文件或任何签名,均可由受托人全权酌情 通过电子传输(特拉华州法定信托法规的含义)(包括通过互联网或适用法律允许的任何其他方式)发出、授予或以其他方式交付。
第十一条
有限的存续期;修订;合并等
第11.1节 存在的有限期限。(A)除第11.2款另有规定外,设立的信托具有有限的存续期,并应于2020年5月31日营业结束时解散(如果适用,应延长解散日期 (定义如下)),但该信托应继续存在,目的是支付、清偿和解除任何现有的债务或义务,收集和分配其资产,以及进行所有其他行为
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需要清算和结束其业务和事务。在2020年5月31日营业结束后,或(如果适用)根据本协议第11.2条确定的延长解散日期,受托人应着手结束信托事务,本声明规定的受托人的所有权力将继续,直至按照特拉华州法定信托法规 第3808(E)条的规定结束信托事务。受托人可以在其认为适当的范围内,在预期解散日之前的任何时间通过清算计划,该清算计划可以规定根据第十一条实施信托解散和清算的条款和条件。除1940年法令规定的范围外,信托的股东无权根据第XI条对任何此类计划的通过或信托的解散和清算 进行表决。
(B)在信托清盘和清盘(包括将信托的任何资产分配给股东)后,大多数受托人应在信托的记录中签立并提交一份书面文件,说明终止的事实,并应签立并向特拉华州州务卿提交取消证书。(B)在信托清盘和清盘(包括向股东分配信托的任何资产)之后,大多数受托人应签立一份书面文件,在信托记录中列出终止的事实,并应向特拉华州州务卿签立并提交一份取消证书。信托终止后,受托人应立即解除本信托项下的所有进一步责任和义务 ,所有股东的权益也随之终止。
第11.2节更改 解散日期。(A)信托须经不少于半数受托人批准,方可在2020年5月31日前解散(或如适用,可延长解散日期)。信托的股东无权就此投票。
(B)尽管有第11.1(A)条的规定,在2022年5月31日之前,经多数股东投票批准,受托人委员会的多数成员可批准将信托解散日期延长至2022年5月31日之后的某个日期(延长解散日期),期限不超过 五年或合理确定的较短期限。(B)尽管有第11.1(A)条的规定,但在2022年5月31日之前,多数受托人可批准将信托解散日期延长至2022年5月31日之后(延长解散日期),期限不超过 五年或合理确定的较短期限。经多数受托人同意,延长的解散日期可同样延长一次或多次。
第11.3节修订程序。(A)除第11.3条第(B)款规定的情况外,本宣言可在多数受托人批准决议后,以本宣言第10.4条所要求的赞成票修改。受托人还可以在未经任何类别或系列股东投票的情况下修改本声明 ,将信托股票分为一个或多个系列或附加系列,或任何此类系列或系列中的一个或多个类别,以确定任何类别或系列股票的权利、权力、优先权、限制 和限制,更改信托或任何类别或系列股票的名称,作出他们认为必要的、不会对任何股东的相对权利或偏好造成实质性不利影响的任何更改。或使本声明符合1940年法案或任何其他适用的联邦法律或法规的要求,包括根据第6.2节或守则中受监管的投资公司条款的要求, 但受托人不对未能做到这一点承担责任。
(B)不得修改本协议第2.1节、第2.2节、第2.3节、第5.1节、第5.2节、第11.2(A)节、第11.3节、第11.6节或第11.7节
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不得通过减少信托清算时应支付的金额或减少或取消与信托相关的任何投票权(但本条款不限制受托人根据第6.2节授权和促使信托发行其他证券的能力)来改变信托任何股份的任何权利,但在获得至少75%(75%)的已发行和有权就此事投票的每类股份批准后, 不得对本声明进行任何修改,以改变信托的任何股份的任何权利, 在获得至少75%(75%)的已发行和有权就该事项投票的每类股份批准后, 不得对其进行任何修改,以减少或取消与该信托相关的任何投票权(但本条款不限制受托人根据第6.2节授权和导致信托发行其他证券的能力)。除非有权就 事项投票的多数受托人和75%(75%)的留任受托人批准该修订,否则需要多数股东投票批准。本声明中包含的任何内容不得允许修改本声明以损害信托的股东、受托人、高级管理人员、雇员和代理人的个人责任豁免,或允许对股东进行评估。
(C)经董事会必要投票及(如有需要)上述股东正式通过的修订,将于通过时或董事会或股东(视情况而定)指定的其他时间生效。(C)经董事会必要投票及(如有需要)上述股东正式通过的修订,将于修订通过时或董事会或股东指定的其他时间(视属何情况而定)生效。由过半数受托人签署的可记录形式的证书 列出一项修订,并表明该修订已由受托人及(如有需要)上述股东正式采纳,或一份经修订的可记录形式的声明副本,并由过半数受托人签立,当提交信托记录时或在董事会指定的其他时间,即为该修订的确凿证据。
尽管本声明有任何其他规定,但在证券法规定的涵盖首次公开发售信托股票的注册声明生效之前,本声明可通过过半数受托人的赞成票或由过半数受托人签署的文书在任何方面终止或修订。
第11.4条[故意遗漏].
第11.5条附属公司。未经股东批准,受托人可以组织或 协助组织一个或多个公司、信托、合伙企业、协会或其他组织接管全部信托财产或开展信托直接或间接与信托有任何利害关系的业务, 将信托财产的全部或部分出售、转让和转让给任何该等公司、信托、有限责任公司、协会或组织,以换取其股份或证券,或以其他方式借出资金、认购 有限责任公司、合伙企业、协会或组织,或信托持有或即将获得股份或任何其他权益的任何公司、合伙企业、信托、有限责任公司、协会或 组织。
第11.6条转换。尽管本宣言或章程中有任何其他规定,信托或任何一系列股份从封闭式公司转换为开放式公司,如1940年法案第(br})5(A)(2)和5(A)(1)节(与本声明之日有效)中分别定义的那样,以及为允许此类转换而对本宣言所作的任何必要修正,均需获得 多数人的赞成票或同意。在此情况下,本宣言或本章程中的任何其他规定,均需获得《1940年法案》第(Br)条第(5)(A)(2)和第(5)(A)(1)节中分别定义的信托或任何系列股份转换为开放式公司的 多数人的赞成票或同意。第11.6条规定的任何赞成票或同意,均应是联邦法律或信托与任何全国性证券交易所之间的任何协议另有要求的股东投票或同意之外的额外表决或同意。
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第11.7条某些交易。(A)除本节(B)段另有规定的 外,授权采取下列任何行动,必须获得信托受托人至少75%(75%)的赞成票或同意,以及至少75%(75%)的已发行并有权投票的股份的赞成票或同意:
(I)将信托或任何系列或类别的股份与任何其他人士或公司(包括但不限于合伙、法团、合资企业、法定或商业信托、普通法信托或任何其他商业组织)或任何该等人士或公司与信托或任何系列或类别的股份合并、转换、合并或换股。
(Ii)信托或任何系列或类别的股份(在任何12个月期间内以一个或多个 交易系列进行)向任何其他人士或实体发行或转让信托的任何证券,以换取总公平市值为$1,000,000或 以上的现金、证券或其他财产(或其组合),但不包括(X)出售信托的任何证券或与其公开发售有关的系列或类别,(Y)根据受托人通过的股息再投资计划发行信托或系列或类别的证券,以及(Z)在行使信托或系列或类别分配的任何股票认购权时发行信托或系列或类别的证券。
(Iii)信托或任何 系列或类别股份(在任何十二个月期间的一次或一系列交易中)出售、租赁、交换、按揭、质押、转让或其他处置予或与任何人士出售、租赁、交换、按揭、质押、转让或以其他方式处置公平市价合计达1,000,000美元或以上的信托或该系列或类别的任何资产,但在正常业务过程中由信托或某系列或类别进行的证券交易 除外。
(Iv)就信托或某系列或某类别股份的 资产已作出或将作出的具体投资决定的任何股东建议。
(B)即使本节第11.7条第(Br)(A)段有任何相反规定,只要每项行动均获得全体董事会多数成员和75%(75%)留任受托人的批准,且只要附例和适用法律规定的所有其他条件和要求(如有)已得到满足,则不需要或不需要股东投票或同意批准(A)(I)、(A)(Ii)段所列的任何行动,(A)(I)、(A)(Ii)、(A)(I)、(A)(Ii)、(B)、(B)、(A)(Iii)或(A)(Iv)本 第11.7条,除非1940年法案或其他联邦法律要求股东投票或同意。
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第十二条
杂类
第12.1条备案。(A)本声明及对本声明的任何修订或补充应按要求或受托人委员会认为适当的地方 提交。每项修订或补充均须附有一份由受托人签署并确认的证书,说明该行动是按照本协议规定的方式正式采取的, 一旦载入信托会议记录,即为其中所载所有修订的确凿证据。包含原始声明及之前所作的所有修订和补充的重述声明可由多数受托人不时签署 ,并且在插入信托会议记录时,应为其中包含的所有修订和补充的确凿证据,此后可代替最初的声明及其各种修订和补充而引用。
(B)受托人特此授权并指示按照特拉华州法定信托法的规定,以附件A的形式签署信托证书,并将其提交给特拉华州州务卿办公室。(B)受托人委员会特此授权并指示按照“特拉华州法定信托法”的规定,以附件A的形式签署信托证书,并将其提交给特拉华州州务卿办公室。
第12.2节常驻代理。信托应在特拉华州设有常驻代理,该代理最初应为公司信托公司,地址为特拉华州威尔明顿橘子街1209号,邮编:19801。受托人可以指定一名继任常驻代理人,但必须将有关任命的书面通知 送达国务秘书办公室后方可生效。
适用于 法律的第12.3节。本文书规定的信托是在特拉华州设立的,信托和本声明以及受托人和股东在本声明项下的权利和义务将受特拉华州法定信托法规和该州法律的管辖和解释,并根据该州的法律进行管理;但是,不适用于信托、受托人或本声明(A)《特拉华州法典》第12章第3540和3561条的规定,或(B)与信托有关的特拉华州(特拉华州法定或普通)法律(特拉华州法定信托条例除外)的任何规定,这些规定涉及或规范:(I)向任何法院或政府机构提交受托人账户或受托人收费明细表,(Ii)肯定的(Iii)取得、持有或处置不动产或非土地财产需要获得法院或其他政府批准;。(Iv)须支付予信托的受托人、高级人员、代理人或雇员的费用或其他款项;。(V)将收入及开支分配至收入或本金;。(Vi)对信托投资的准许性质、数额或集中度的限制或限制,或对信托资产的所有权、储存或其他持有方式的规定。或 (Vii)建立受托人行为或权力的受托标准或其他标准或责任或限制,该等标准或限制与本声明中规定或提及的受托人的限制或责任或权力或权力不一致。信托应属于通常称为法定信托的类型,且不限制本条例的规定, 根据特拉华州法律,信托可以行使此类信托通常行使的所有权力。信托明确保留行使《特拉华州法定信托条例》赋予信托的任何权力或特权或信托可能从事的行动的权利,此处未具体提及任何该等权力、特权或行动并不意味着信托不得行使该权力或特权或采取该等行动。(#**$$} =
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第12.4节的对应物。本声明可以 同时签署多份副本,每份副本应视为正本,这些副本应共同构成一份相同的文书,并由任何该等正本副本充分证明。
第12.5节第三方的依赖。任何由个人签立的证书,根据信托的记录,或根据本声明可能记录的任何记录处,该个人似乎是本声明项下的受托人,以证明:(A)受托人或股东的人数或身份,(B)信托的名称, (C)签署任何文书或文字的适当授权,(D)在受托人或股东会议上通过的任何表决的形式,(D)在受托人或股东会议上通过的任何表决的形式,(D)在受托人或股东会议上通过的任何表决的形式, 根据信托的记录,该个人签立的任何证书,证明:(A)受托人或股东的人数或身份;(B)信托的名称;(E)出席任何会议或 签署任何书面文件的受托人或股东人数符合本声明的要求;(F)受托人通过的任何章程的形式或受托人选出的任何高级人员的身份;或(G)存在以任何方式与信托事务有关的任何一项或多项事实,即为经如此证明有利于与受托人及其继任人打交道的任何人士的事宜的确凿证据。(F)受托人通过的任何章程的形式或由受托人选出的任何高级人员的身份,或(G)存在以任何方式与信托事务有关的任何一项或多项事实,即为经如此证明有利于与受托人及其继任人打交道的任何人士的确凿证据。
第12.6节与法律或法规相抵触的规定。(A)本声明的条款是可分割的,如果受托人在听取律师的意见后认定其中任何条款与1940年法案、《国税法》中受监管的投资公司条款或其他适用的法律和法规相冲突,则相冲突的条款应被视为从未构成本声明的一部分;但是,该决定不应影响本声明的任何剩余条款,也不应使在此之前采取或遗漏的任何行动无效或不当。
(B)如果本 声明的任何条款在任何司法管辖区被认定为无效或不可执行,则该无效或不可执行性仅适用于该司法管辖区的该条款,且不以任何方式影响任何其他司法管辖区的该条款或任何司法管辖区的本声明的任何其他条款。
第12.7条性别。在整个 声明中,除非上下文明确要求不同的解释,否则所有提到他或她或他的?应理解为他或她、他或他们、他或她或他们、他或她或他们的。
[签名页如下]
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兹证明,以下签名者已促使本声明自上述日期起生效(br})。
/s/Edward H.D.阿莱里奥 | ||
爱德华·H·D·阿莱里奥(Edward H.D.Alelio),受托人 | ||
/s/迈克尔·F·霍兰德 | ||
迈克尔·F·霍兰德(Michael F.Holland),受托人 | ||
/s/托马斯·W·贾斯珀 | ||
托马斯·W·贾斯珀(Thomas W.Jasper),受托人 | ||
/s/Gary S.Schpero | ||
加里·S·施佩罗(Gary S.Schpero),受托人 | ||
/s/小丹尼尔·H·史密斯(Daniel H.Smith,Jr.) | ||
小丹尼尔·H·史密斯(Daniel H.Smith,Jr.)担任受托人 |