Lake_10q.htm

 

美国

美国证券交易委员会

华盛顿特区，20549

 

表格10-Q 

 

(标记一)

 

 

☒

根据1934年“证券交易法”第13或15(D)条规定的季度报告

 

 

 

在截至本季度末的季度内2021年10月31日

 

 

或

 

 

☐

根据1934年证券交易所法令第13或15(D)条提交的过渡报告

 

 

 

由_

 

委托文件编号：0-15535

 

莱克兰工业公司。

(其章程所指明的注册人的确切姓名)

 

特拉华州

 

13-3115216

(述明或其他司法管辖权

公司或组织)

 

(税务局雇主

识别号码)

 

 

 

周边大道1525号, 套房325亨茨维尔, 艾尔

 

35806

(主要行政办公室地址)

 

(邮政编码)

 

(注册人电话号码，包括区号)(256) 350-3873

 

根据该法第12(B)条登记的证券：

 

每节课的标题

交易代码

注册的每个交易所的名称

普通股

湖水

纳斯达克

 

用复选标记表示注册人(1)是否在过去12个月内(或注册人被要求提交此类报告的较短时间内)提交了1934年证券交易法第13条或第15(D)节要求提交的所有报告，以及(2)在过去90天内是否符合此类提交要求。是否

 

用复选标记表示注册人是否在过去12个月内(或在注册人被要求提交此类文件的较短时间内)以电子方式提交了根据S-T规则第405条(本章232.405节)要求提交的每个交互数据文件。是否

 

用复选标记表示注册人是大型加速申报公司、加速申报公司、非加速申报公司、较小的报告公司或新兴成长型公司。请参阅《交易法》第12b-2条规则中的“大型加速申报公司”、“加速申报公司”、“较小报告公司”和“新兴成长型公司”的定义：

 

大型加速滤波器

☐

加速文件管理器

☒

非加速文件服务器

☐

规模较小的报告公司

☒

新兴成长型公司

☐

 

 

 

如果是一家新兴的成长型公司，用勾号表示注册人是否已选择不使用延长的过渡期来遵守交易所法案第13(A)节规定的任何新的或修订的财务会计准则。☐

 

用复选标记表示注册人是否为空壳公司(如交易法第12b-2条所定义)是☐否+

 

注明截至最后实际可行日期，注册人所属各类普通股的流通股数量。

 

班级

 

在2021年12月3日未偿还

普通股，每股面值0.01美元

 

7,775,406股票

 

 

 

  

莱克兰工业公司。

和子公司

 

表格10-Q

 

兹提交注册人及其子公司的以下信息：

 

 

 

 

页面

 

 

 

 

 

 

第一部分-财务信息：

 

 

 

 

 

 

 

 

第1项。

财务报表(未经审计)

 

3

 

 

 

 

 

 

 

截至2021年10月31日和2020年10月31日的三个月和九个月简明合并损益表

 

3

 

 

 

 

 

 

 

截至2021年10月31日和2020年10月31日的三个月和九个月全面收益简明合并报表

 

4

 

 

 

 

 

 

 

简明合并资产负债表2021年10月31日和2021年1月31日

 

5

 

 

 

 

 

 

 

截至2021年10月31日和2020年10月31日的三个月和九个月股东权益简明合并报表

 

6

 

 

 

 

 

 

 

截至2021年10月31日和2020年10月31日的9个月现金流量表简明合并报表

 

7

 

 

 

 

 

 

 

简明合并财务报表附注

 

8

 

 

 

 

 

 

第二项。

管理层对财务状况和经营成果的探讨与分析

 

16

 

 

 

 

 

 

第三项。

关于市场风险的定量和定性披露

 

23

 

 

 

 

 

 

第四项。

管制和程序

 

23

 

 

 

 

 

 

第二部分--其他信息：

 

 

 

 

 

 

 

 

第二项。

未登记的股权证券销售和收益的使用

 

24

 

 

 

 

 

 

第6项

陈列品

 

25

 

 

 

 

 

 

 

签名页

 

26

 

 

 
2

目录

 

莱克兰工业公司。

和子公司

 

第一部分财务信息

 

项目1.财务报表

 

莱克兰工业公司。和子公司

简明合并损益表

(未经审计)

($000，不包括股票和每股信息)

 

 

 

截至三个月

10月31日，

 

 

截至9个月

10月31日，

 

 

 

2021

 

 

2020

 

 

2021

 

 

2020

 

净销售额

 

$30,032

 

 

$41,451

 

 

$91,590

 

 

$122,054

 

销货成本

 

 

17,399

 

 

 

19,763

 

 

 

51,853

 

 

 

60,882

 

毛利

 

 

12,633

 

 

 

21,688

 

 

 

39,737

 

 

 

61,172

 

运营费用

 

 

8,544

 

 

 

9,195

 

 

 

25,483

 

 

 

26,575

 

营业利润

 

 

4,089

 

 

 

12,493

 

 

 

14,254

 

 

 

34,597

 

其他收入(费用)，净额

 

 

(1)

 

 

12

 

 

 

(14)

 

 

49

 

利息支出

 

 

(2)

 

 

(4)

 

 

(7)

 

 

(23)

税前收入

 

 

4,086

 

 

 

12,501

 

 

 

14,233

 

 

 

34,623

 

所得税费用

 

 

1,294

 

 

 

3,237

 

 

 

4,242

 

 

 

7,386

 

净收入

 

 $

2,792

 

 

$9,264

 

 

 $

9,991

 

 

$27,237

 

每股普通股净收入：

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

基本信息

 

$0.36

 

 

$1.16

 

 

$1.26

 

 

$3.41

 

稀释

 

$0.35

 

 

$1.14

 

 

$1.23

 

 

$3.36

 

加权平均已发行普通股：

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

基本信息

 

 

7,849,591

 

 

 

7,979,902

 

 

 

7,942,162

 

 

 

7,976,228

 

稀释

 

 

7,998,965

 

 

 

8,123,848

 

 

 

8,095,025

 

 

 

8,110,435

 

 

附注是这些未经审计的简明综合财务报表的组成部分。

 

 
3

目录

 

莱克兰工业公司。和子公司

简明综合全面收益表

(未经审计)

($000’s)

 

 

 

截至三个月

10月31日，

 

 

截至9个月

10月31日，

 

 

 

2021

 

 

2020

 

 

2021

 

 

2020

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

净收入

 

$2,792

 

 

$9,264

 

 

$

9,991

 

 

$27,237

 

其他全面收益(亏损)：

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

外币折算调整

 

 

69

 

 

 

216

 

 

 

5

 

 

225

 

综合收益

 

$2,861

 

 

$9,480

 

 

$9,996

 

 

$27,462

 

 

随附的注释是这些内容中不可或缺的一部分。未经审计简明合并财务报表。

 

 
4

目录

 

莱克兰工业公司。和子公司

压缩合并资产负债表

(未经审计)

(000个，共享信息除外)

 

 

10月31日，

 

 

1月31日，

 

 

 

2021

 

 

2021

 

资产

流动资产

 

 

 

 

 

 

现金和现金等价物

 

$55,533

 

 

$52,596

 

应收账款，扣除坏账准备净额#美元613及$700分别于2021年10月31日和2021年1月31日

 

 

16,879

 

 

 

21,702

 

盘存

 

 

47,042

 

 

 

43,833

 

预缴增值税及其他税项

 

 

2,322

 

 

 

1,343

 

其他流动资产

 

 

3,113

 

 

 

4,134

 

流动资产总额

 

 

124,889

 

 

 

123,608

 

财产和设备，净值

 

 

8,878

 

 

 

9,819

 

经营性租赁使用权资产

 

 

5,356

 

 

 

2,347

 

递延税项资产

 

 

2,048

 

 

 

2,839

 

其他资产

 

 

1,198

 

 

 

1,312

 

投资

 

 

2,783

 

 

----

 

总资产

 

$145,152

 

 

$139,925

 

负债和股东权益

流动负债

 

 

 

 

 

 

 

 

应付帐款

 

$6,426

 

 

$7,397

 

应计薪酬和福利

 

 

3,030

 

 

 

3,902

 

其他应计费用

 

 

2,192

 

 

 

1,793

 

应付所得税

 

 

913

 

 

 

1,534

 

经营租赁负债的当期部分

 

 

1,311

 

 

 

768

 

流动负债总额

 

 

13,872

 

 

 

15,394

 

经营租赁负债的长期部分

 

 

3,849

 

 

 

1,613

 

总负债

 

 

17,721

 

 

 

17,007

 

承诺和或有事项

 

 

 

 

 

 

 

 

股东权益

 

 

 

 

 

 

 

 

优先股，$0.01票面；授权1,500,000股份(未发行)

 

----

 

 

----

 

普通股，$0.01票面；授权20,000,000已发行股份8,555,672和8,498,457；杰出7,775,406和7,984,518分别于2021年10月31日和2021年1月31日

 

 

86

 

 

 

85

 

库存股，按成本价计算；780,266和509,242股票分别于2021年10月31日和2021年1月31日

 

 

(10,910)

 

 

(5,023)

额外实收资本

 

 

77,184

 

 

 

76,781

 

留存收益

 

 

62,678

 

 

 

52,687

 

累计其他综合损失

 

 

(1,607)

 

 

(1,612)

股东权益总额

 

 

127,431

 

 

 

122,918

 

总负债和股东权益

 

$145,152

 

 

$139,925

 

 

附注是这些未经审计的简明综合财务报表的组成部分。

 

 
5

目录

 

莱克兰工业公司。和子公司

股东权益简明合并报表

(未经审计)

(000个，共享信息除外)

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

累计

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

其他内容

 

 

 

 

其他

 

 

 

 

 

普通股

 

 

库存股

 

 

实缴

 

 

留用

 

 

全面

 

 

 

 

 

股票

 

 

金额

 

 

股票

 

 

金额

 

 

资本

 

 

收益

 

 

损失

 

 

总计

 

 

 

 

 

($000’s)

 

 

 

 

($000’s)

 

 

($000’s)

 

 

($000’s)

 

 

($000’s)

 

 

($000’s)

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

平衡，2020年1月31日

 

 

8,481,665

 

 

$85

 

 

 

(509,242)

 

$(5,023)

 

$75,171

 

 

$17,581

 

 

$(2,762)

 

$85,052

 

 

 

—

 

 

—

 

 

—

 

 

—

 

 

—

 

 

 

27,237

 

 

—

 

 

 

27,237

 

净收入

 

—

 

 

—

 

 

—

 

 

—

 

 

—

 

 

—

 

 

 

225

 

 

 

225

 

其他综合收益

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

基于股票的薪酬：

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

已发行的限制性股票

 

 

9,595

 

 

—

 

 

—

 

 

—

 

 

----

 

 

—

 

 

—

 

 

----

 

限制性股票计划

 

—

 

 

—

 

 

—

 

 

—

 

 

 

1,186

 

 

—

 

 

—

 

 

 

1,186

 

退还股份以代替扣发薪金

 

—

 

 

—

 

 

—

 

 

—

 

 

 

(79)

 

—

 

 

—

 

 

 

(79)

平衡，2020年10月31日

 

 

8,491,260

 

 

$85

 

 

 

(509,242)

 

$(5,023)

 

$76,278

 

 

$44,818

 

 

$(2,537)

 

$113,621

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

平衡，2020年7月31日

 

 

8,489,144

 

 

$85

 

 

 

(509,242)

 

$(5,023)

 

$75,494

 

 

$35,554

 

 

$(2,753)

 

$103,357

 

净收入

 

—

 

 

—

 

 

—

 

 

—

 

 

—

 

 

 

9,264

 

 

—

 

 

 

9,264

 

其他综合收益

 

—

 

 

—

 

 

—

 

 

—

 

 

—

 

 

—

 

 

 

216

 

 

 

216

 

基于股票的薪酬：

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

已发行的限制性股票

 

 

2,116

 

 

—

 

 

—

 

 

—

 

 

—

 

 

—

 

 

—

 

 

—

 

限制性股票计划

 

—

 

 

—

 

 

—

 

 

—

 

 

 

808

 

 

—

 

 

—

 

 

 

808

 

退还股份以代替扣发薪金

 

—

 

 

—

 

 

—

 

 

—

 

 

 

(24)

 

—

 

 

—

 

 

 

(24)

平衡，2020年10月31日

 

 

8,491,260

 

 

$85

 

 

 

(509,242)

 

$(5,023)

 

$76,278

 

 

$44,818

 

 

$(2,537)

 

$113,621

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

余额，2021年1月31日

 

 

8,498,457

 

 

$85

 

 

 

(509,242)

 

$(5,023)

 

$76,781

 

 

$52,687

 

 

$(1,612)

 

$122,918

 

净收入

 

—

 

 

—

 

 

—

 

 

—

 

 

—

 

 

 

9,991

 

 

—

 

 

 

9,991

 

其他综合损失

 

—

 

 

—

 

 

—

 

 

—

 

 

—

 

 

—

 

 

 

5

 

 

5

基于股票的薪酬：

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

已发行的限制性股票

 

 

57,215

 

 

 

1

 

 

—

 

 

—

 

 

—

 

 

—

 

 

—

 

 

 

1

 

限制性股票计划

 

—

 

 

—

 

 

—

 

 

—

 

 

 

1,025

 

 

—

 

 

—

 

 

 

1,025

 

退还股份以代替扣发薪金

 

—

 

 

—

 

 

—

 

 

—

 

 

 

(622)

 

—

 

 

—

 

 

 

(622)

购买的库存股

 

—

 

 

—

 

 

 

(271,024)

 

 

(5,887)

 

----

 

 

----

 

 

----

 

 

 

(5,887)

余额，2021年10月31日

 

 

8,555,672

 

 

$86

 

 

 

(780,266)

 

$(10,910)

 

$77,184

 

 

$62,678

 

 

$(1,607)

 

$127,431

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

余额，2021年7月31日

 

 

8,542,372

 

 

$86

 

 

 

(736,696)

 

$(10,017)

 

$76,927

 

 

$59,886

 

 

$(1,676)

 

$125,206

 

净收入

 

—

 

 

—

 

 

—

 

 

—

 

 

—

 

 

 

2,792

 

 

—

 

 

 

2,792

 

其他综合收益

 

—

 

 

—

 

 

—

 

 

—

 

 

—

 

 

—

 

 

 

69

 

 

 

69

 

基于股票的薪酬：

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

已发行的限制性股票

 

 

13,300

 

 

—

 

 

—

 

 

—

 

 

—

 

 

—

 

 

—

 

 

—

 

限制性股票计划

 

—

 

 

—

 

 

—

 

 

—

 

 

 

418

 

 

—

 

 

—

 

 

 

418

 

退还股份以代替扣发薪金

 

—

 

 

—

 

 

—

 

 

—

 

 

 

(161)

 

—

 

 

—

 

 

 

(161)

购买的库存股

 

—

 

 

—

 

 

 

(43,570)

 

 

(893)

 

----

 

 

----

 

 

----

 

 

 

(893)

余额，2021年10月31日

 

 

8,555,672

 

 

$86

 

 

 

(780,266)

 

$(10,910)

 

$77,184

 

 

$62,678

 

 

$(1,607)

 

$127,431

 

 

附注是这些未经审计的简明综合财务报表的组成部分。

 

 
6

目录

 

莱克兰工业公司。和子公司

简明合并现金流量表

(未经审计)

($000)’s

 

 

 

截至9个月

10月31日，

 

 

 

2021

 

 

2020

 

经营活动的现金流：

 

 

 

 

 

 

净收入

 

$9,991

 

 

$27,237

 

将净收入与经营活动提供的现金净额进行调整

 

 

 

 

 

 

 

 

坏账拨备

 

 

(86)

 

 

315

 

递延所得税

 

 

790

 

 

 

3,194

 

折旧及摊销

 

 

1,470

 

 

 

1,425

 

基于股票的薪酬和限制性股票薪酬

 

 

1,025

 

 

 

1,245

 

财产和设备处置损失

 

 

51

 

 

 

5

 

非现金经营租赁费用

 

 

229

 

 

 

267

 

经营性资产(增加)减少

 

 

 

 

 

 

 

 

应收账款

 

 

4,792

 

 

 

(9,249)

盘存

 

 

(3,234

) 

 

 

(808)

预缴增值税及其他税项

 

 

(979)

 

 

(10)

其他资产

 

 

1,020

 

 

 

(484)

营业负债增加(减少)

 

 

 

 

 

 

 

 

应付帐款

 

 

(965)

 

 

810

 

应计费用和其他负债

 

 

(1,052)

 

 

4,365

 

经营租赁负债

 

 

(461)

 

 

(286)

经营活动提供的净现金

 

 

12,591

 

 

 

28,026

 

投资活动的现金流：

 

 

 

 

 

 

 

 

购置物业和设备

 

 

(581)

 

 

(1,325)

投资

 

 

(2,783)

 

----

 

(用于)投资活动的现金净额：

 

 

(3,364)

 

 

(1,325)

融资活动的现金流：

 

 

 

 

 

 

 

 

短期还贷，短期

 

----

 

 

 

(1,319)

短期借款，短期贷款

 

----

 

 

 

158

 

在股票回购计划下购买库存股

 

 

(5,887)

 

----

 

股票返还，根据限制性股票计划缴纳员工税

 

 

(622)

 

 

(79)

净现金(用于融资活动)

 

 

(6,509)

 

 

(1,240)

汇率变动对现金及现金等价物的影响

 

 

219

 

 

 

119

 

现金及现金等价物净增加情况

 

 

2,937

 

 

 

25,580

 

期初现金及现金等价物

 

 

52,596

 

 

 

14,606

 

期末现金和现金等价物

 

$55,533

 

 

$40,186

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

补充披露现金流量信息:

 

 

 

 

 

 

 

 

支付利息的现金

 

$7

 

 

$22

 

缴税现金

 

$4,217

 

 

$2,376

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

非现金投融资活动

 

 

 

 

 

 

 

 

以经营租赁负债换取的租赁资产

 

$3,238

 

 

$870

 

 

附注是这些未经审计的简明综合财务报表的组成部分。

 

 
7

目录

 

莱克兰工业公司。和子公司

简明合并财务报表附注

(未经审计)

 

1.

业务

 

 

 

莱克兰工业公司及其子公司(“莱克兰”、“公司”、“我们”、“我们”或“我们”)成立于1986年4月，是特拉华州的一家公司，为工业和公共防护服市场制造和销售全面的工业防护服和配饰系列。我们的产品通过我们的内部销售团队、我们的客户服务团队和授权的独立销售代表销往全球，该网络由1600多家全球安全和工业供应分销商组成。我们的授权分销商供应终端用户，如综合石油、化工/石化、汽车、钢铁、玻璃、建筑、冶炼、洁净室、清洁工、制药和高科技电子制造商，以及科学、医学实验室和公用事业行业。此外，我们通过分销商向联邦、州和地方政府机构和部门供货，如消防和执法部门、机场坠机救援单位、国防部、国土安全部和疾病控制中心。在国际上，我们直接向各种终端用户销售，并根据特定的国家和市场向行业分销商销售。产品销往50多个国家，其中大部分销往中国、欧洲经济共同体(EEC)、加拿大、智利、阿根廷、俄罗斯、哈萨克斯坦、哥伦比亚、墨西哥、厄瓜多尔、印度和东南亚。

 

2.

陈述的基础

 

 

 

本公司的简明综合财务报表未经审计。这些简明的综合财务报表包括所有调整，包括正常的经常性调整，管理层认为这些调整是公平陈述公司业绩所必需的。公司间账户和交易已被取消。这些精简合并财务报表中报告的结果不一定代表截至2022年1月31日的整个会计年度或未来任何时期的预期结果。2021年1月31日的简明综合资产负债表数据来自经审计的综合资产负债表，但不包括美国公认会计原则(美国GAAP)所要求的所有披露。随附的简明综合财务报表及其附注应与截至2021年1月31日和2020年1月31日的经审计综合财务报表及其附注以及截至2021年1月31日的两个年度中的每一年一并阅读，这些报表包括在我们于2021年4月16日提交的最新的Form 10-K年度报告中。

 

在本表格10-Q中，(A)“FY”是指财政年度；因此，例如，FY22是指截至2022年1月31日的财政年度；(B)“Q”是指季度；因此，例如，Q3 FY22是指截至2022年1月31日的财政年度的第三季度；(C)“资产负债表”是指未经审计的简明综合资产负债表；(D)“损益表”是指未经审计的简明综合收益表。

 

3.

投资

 

 

 

本公司于2021年10月18日与Inova Design Solutions Ltd订立投资协议(“投资协议”)，Inova Design Solutions Ltd是根据英格兰及威尔士法律注册成立的私人有限公司，总部设于英国，业务名称为Bodytrak®(“Bodytrak”)及其他当事人，据此Bodytrak同意向本公司发行及出售508,905Bodytrak累计可转换A股(“A股”)，以换取公司支付2,000,000英磅($2.8百万)。这笔少数股权投资交易发生在2021年10月18日。

 

Bodytrak为工业健康、安全、国防和急救市场的客户提供可穿戴监控解决方案，以实现更好的员工健康和绩效。Bodytrak的解决方案以平台即服务(PaaS)的形式提供，提供实时数据和基于云的分析，硬件包括用于生理监测和音频通信的专利耳机。

   

 
8

目录

 

        

收盘时向公司发行的A系列股票约占11.43占Bodytrak总股本的%。根据投资协议的条款，该公司还可以选择在初始投资之日起30个月内，以1,500,000英磅(约合1美元)的价格再收购Bodytrak的381,679股A股。2.0按当前汇率计算为百万美元)假设所有381,679A系列股票由本公司收购)，这将导致本公司拥有合计18.42假设Bodytrak没有发行其他股票，则为Bodytrak股本的30%。考虑到我们的董事会代表和由此产生的行使重大影响的能力，对Bodytrak的投资将按照权益法入账。我们投资的很大一部分代表了我们的投资和我们在Bodytrak基本确认净资产中的份额的差异。这些差异主要归因于Bodytrak公司的非摊销无形资产，包括内部开发的知识产权。

 

4.

盘存

 

 

 

存货采用先进先出(FIFO)法，以成本或市场中较低者计价。库存包括以下内容(单位：2000美元)：

 

 

10月31日，

2021

 

 

1月31日，

2021

 

 

 

 

 

 

 

 

原料

 

$17,988

 

 

$18,941

 

在制品

 

 

415

 

 

 

409

 

成品

 

 

31,420

 

 

 

27,047

 

超额和过时的调整

 

 

(2,781)

 

 

(2,564)

 

 

$47,042

 

 

$43,833

 

            

5.

长期债务

 

 

 

循环信贷安排

于2020年6月25日，本公司与美国银行(“贷款人”)订立贷款协议(“贷款协议”)。贷款协议为公司提供了一笔有担保的美元12.5百万美元的循环信贷安排，其中包括一笔$5.0百万信用证分项贷款。本公司可不时要求增加循环信贷贷款承诺额，最高可达500万美元(总承诺额最高可达1,750万美元)。根据循环信贷安排借款须以(A)定义的合资格应收账款的80%加上(B)定义的可接受存货价值的50%减去(C)贷款人可能就贷款人不时根据某些利率掉期合约合理厘定的估计风险金额而建立的某些准备金计算的借款基数计算。借款基数限制仅适用于公司季度融资债务与EBITDA比率超过2.00至1.00的时期。信贷安排将于2025年6月25日到期。 

 

于2021年6月18日，本公司与贷款人订立贷款协议第1号修订(“修订”)，修订本公司现有贷款协议的若干条款。修正案将贷款协议的优先担保循环信贷安排下的信贷额度从#美元提高到#美元。12.5百万至$25.0百万美元。修正案亦修订贷款协议中限制本公司或其附属公司收购的契约，以便在贷款协议下没有违约而总代价不超过$的情况下，允许在未经贷款人事先同意的情况下收购业务或其资产。7.5百万美元(适用于任何个别收购)或$15.0所有这类收购的累计金额为100万美元。

 

除上述变更外，贷款协议的条款和条件仍然完全有效。

 

截至2021年10月31日，本公司在信用证次级贷款方面没有未偿还的借款，在循环信贷安排下也没有未偿还的借款。

 

在执行与美国银行的贷款协议之前，该公司偿还了#美元。1.2根据与SunTrust Bank的类似协议，这笔未偿还的定期贷款为100万美元。本公司已终止与SunTrust Bank的借款协议。

  

 
9

目录

 

 

英国的借款情况

截至2021年10月31日和2021年1月31日，本公司与汇丰银行的现有信贷安排下没有未偿还的借款。根据与汇丰银行发票融资(英国)有限公司的安排，公司应支付的金额为$1.1百万美元和$2.0截至2021年10月31日和2021年1月31日的100万美元分别包括在随附的合并资产负债表上的其他流动资产中。

 

6.

风险集中

 

 

 

信用风险

可能使公司面临集中信用风险的金融工具主要包括现金和现金等价物以及贸易应收账款。与应收贸易账款有关的信用风险通常是多样化的，这是因为构成公司客户基础的实体数量众多，而且这些实体分散在不同的地理区域。该公司经常关注其客户的财务实力，因此认为其应收信贷风险敞口有限。该公司不要求客户提供抵押品。

 

该公司的境外金融托管机构是：美国银行、中国建设银行、中国银行、中国工商银行、汇丰银行(英国)、山东农村信用合作社、邮储银行、旁遮普国家银行、印度、阿根廷和英国的汇丰银行、阿根廷的纳西翁银行、TD Canada Trust、智利的ItaúS.A.银行、墨西哥的北欧银行、俄罗斯的ZAO KB花旗银行和哈萨克斯坦的JSC银行中央信贷银行。该公司根据其信用评级对其金融托管机构进行监控，信用评级因国家不同而有所不同。此外，美国银行的现金余额由联邦存款保险公司承保，但有一定的限制。大约有一美元13.9包括在美国银行账户中的总金额为100万美元，约为41.6截至2021年10月31日，外国银行账户总额为100万美元，其中54.8100万人没有保险。

 

主要客户

没有客户所占比例超过10截至2021年10月31日和2020年10月31日的三个月和九个月的净销售额的%。

 

主要供应商

没有一家供应商所占的份额超过10在截至2021年10月31日和2020年10月31日的三个月和九个月内，购买量的百分比。

 

7.

股东权益

 

 

 

2017年6月21日，公司股东批准了莱克兰实业股份有限公司2017年度股权激励计划(《2017年度计划》)。本公司高管及所有其他员工和董事，包括其子公司，均有资格参加2017年度计划。2017年度计划由董事会薪酬委员会(“委员会”)管理，但就所有非雇员董事而言，该委员会应被视为包括全体董事会成员。2017年计划规定，以股票期权、限制性股票、限制性股票单位、绩效股票、绩效单位或股票增值权(SARS)的形式授予股权薪酬。

 

2021年6月16日，公司股东批准2017年度计划第1号修正案(以下简称《修正案》)。该修正案增加了普通股的数量，面值为$。0.01公司根据本计划预留供发行的每股(“普通股”)，由480,000股份。

 

一组840,000公司普通股的股票根据2017年计划授权发行，但须按照2017年计划中关于股票拆分、股息、分配、资本重组和其他类似交易或事件的规定进行调整。如果任何受奖励的股份在没有发行该等股份的情况下被没收、到期、失效或以其他方式终止，则在该没收、到期、失效或终止的范围内，该等股份应可根据2017年计划再次发行。

 

 
10

目录

 

 

公司确认了以股票为基础的薪酬成本总额，反映在运营费用中(以000为单位)：

            

 

 

截至三个月

10月31日，

 

 

截至9个月

10月31日，

 

 

 

2021

 

 

2020

 

 

2021

 

 

2020

 

2017年计划：

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

限制性股票和股票期权计划合计

 

$418

 

 

$835

 

 

$1,025

 

 

$1,245

 

为股票薪酬安排确认的所得税费用总额

 

$108

 

 

$175

 

 

$266

 

 

$262

 

 

 

限制性股票

根据2017年计划，如上所述，公司向符合条件的员工和董事授予基于业绩和服务的限制性股票和限制性股票单位的股份。下表汇总了截至2021年10月31日的9个月的2017年计划下的活动。此表反映了如果本公司达到2019年12月、2020年4月和2021年6月授予的最高业绩水平，将授予的股票数量的奖励金额。

 

 

 

性能-

基座

 

 

基于服务的

 

 

总计

 

 

加权平均授予日期公允价值

 

截至2021年1月31日的未偿还款项

 

 

245,210

 

 

 

30,930

 

 

 

276,140

 

 

$13.24

 

获奖

 

 

23,101

 

 

 

38,071

 

 

 

61,172

 

 

$21.71

 

既得

 

 

(79,574)

 

----

 

 

 

(79,574)

 

 

 

 

没收

 

----

 

 

----

 

 

----

 

 

 

 

 

截至2021年10月31日的未偿还金额

 

 

188,737

 

 

 

69,001

 

 

 

257,738

 

 

$14.75

 

 

 

获奖者将获得的公司普通股的实际数量(如果有的话)是根据包括2019年12月、2020年4月和2021年6月授予的利息、税项、折旧和摊销前收益(EBITDA)利润率、收入增长和自由现金流在内的衡量标准，在三年的业绩测量期内确定的。已为最低、目标和最高级别中的每一个设置了性能目标。实际实现的履约额由委员会确定，对于被确定为性质不寻常或不常见的项目，可由委员会酌情调整。

 

补偿成本基于授予日的公允价值，使用直线法在必要的业绩/服务期内确认，并根据可能授予的股份数量进行定期调整。截至2021年10月31日，未确认的基于股票的薪酬支出总计美元。1.7根据2017年计划，根据该计划下的未支付奖励，将获得100万美元。这笔费用预计将在大约两年内确认。

 

股票回购计划

2021年2月17日，公司董事会批准了一项股票回购计划，根据该计划，公司可以回购最多500万美元的已发行普通股。该计划取代了以前的计划，该计划大约有$800,000留待回购。2021年7月6日，公司董事会批准了一笔5.0公司目前的股票回购计划增加了100万美元。在截至2021年7月31日的三个月内，公司回购227,454股票价格为$5.0百万美元的离职金5.0截至2021年7月31日，股票回购计划剩余100万美元。在截至2021年10月31日的三个月内，公司回购43,570股票价格为$0.9百万美元的离职金4.1截至2021年10月31日，股票回购计划剩余100万美元。

 

 
11

目录

 

8.

所得税

 

 

 

公司22财年第三季度的实际税率为31.7%，不同于美国联邦法定利率21%主要是由于外国税收管辖区和州所得税的税率差异。公司21财年第三季度的实际税率为25.9%，这不同于美国法定税率21%主要是由于外国税收管辖区和州所得税的税率差异。

 

公司截至2021年10月31日的9个月的实际税率为29.8%，不同于美国联邦法定利率21%主要是由于外国税收管辖区和州所得税的税率差异。公司记录了一个与重新计量递延税金有关的离散项目#美元。0.8上百万的税收支出主要是由于阿拉巴马州分摊系数的法定变化造成的。本公司截至2020年10月31日的9个月的实际税率为21.3%，不同于美国法定税率21%主要归因于全球无形低税收入(“GILTI”)和调整，以反映由于在19财年和20财年适用GILTI高免税政策而重新获得的美国NOL。

 

公司记录的递延税净资产达到公司认为这些资产更有可能变现的程度。估值免税额为$。3.0百万美元和$2.72021年10月31日和2021年1月31日分别为100万。

 

9.

每股净收益

 

 

 

下表列出了2021年10月31日和2020年10月31日每股基本和稀释后净收入的计算方法，具体如下(除每股金额外，以2000美元计算)：

 

 

截至三个月

10月31日，

 

 

截至9个月

10月31日，

 

 

 

2021

 

 

2020

 

 

2021

 

 

2020

 

分子：

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

净收入

 

$2,792

 

 

$9,264

 

 

$9,991

 

 

$27,237

 

分母：

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

每股基本净收入分母(不包括国库股份的加权平均股份)，2021年10月31日和2020年10月31日分别为780,266和509,242

 

 

7,849,591

 

 

 

7,979,902

 

 

 

7,942,162

 

 

 

7,976,228

 

限制性股票计划对稀释证券的影响

 

 

149,374

 

 

 

143,946

 

 

 

152,863

 

 

 

134,207

 

稀释后每股净收益的分母(调整后加权平均股份)

 

 

7,998,965

 

 

 

8,123,848

 

 

 

8,095,025

 

 

 

8,110,435

 

每股基本净收入

 

$0.36

 

 

$1.16

 

 

$1.26

 

 

$3.41

 

稀释后每股净收益

 

$0.35

 

 

$1.14

 

 

$1.23

 

 

$3.36

 

                

10.

偶然事件

 

 

 

本公司不时参与正常业务过程中出现的诉讼、索赔和其他意外情况，包括环境、法规和员工事项以及政府机构的检查和调查。根据美国会计准则第450条，当损失很可能已经发生并且损失金额可以合理估计时，公司记录或有负债。意外情况，或其他适用的会计准则。

 

被认为遥远的或有损失通常不会披露，除非它们涉及担保，在这种情况下，担保的性质将被披露。

 

 

12

目录

  

 

公司退出巴西

2015年3月9日，Lakeland巴西公司将其法律形式改为Limitada，并更名为Lake Brasil Industria E Comercio de Roupas E Equipamentos de Protecao Personal LTDA(“Lakeland巴西”)。

 

股份转让协议

2015年7月31日，莱克兰和莱克兰巴西完成了与Zap Comércio de Brindes Corporation Ltd.(“受让人”)于2015年6月19日签订的股份转让协议(“股份转让协议”)的有条件结束。Zap Comércio de Brindes Corporation Ltd.(“受让人”)是莱克兰巴西一位现任经理拥有的一家公司。根据股份转让协议，受让人收购了本公司拥有的莱克兰巴西公司的全部股份。

 

尽管本公司正式完成了股份转让协议的条款，根据该协议，我们在莱克兰巴西的全部股权被转让，但在截至2016年1月31日的财政年度内，我们可能会继续承担与莱克兰巴西的运营相关的某些债务，该业务于2019年3月底关闭。本公司理解，根据巴西法律，如果发生欺诈、不当行为或各种理论，母公司可能要对前巴西子公司的责任负责。在这方面，关于劳工索赔，可以想象，母公司可能要为前巴西子公司的债务承担责任。虽然该公司有权采取对抗制、全面辩护和正当程序，但在可能发生诉讼的情况下，不能保证巴西法院的裁决。

 

巴西的劳工索赔

正如我们向美国证券交易委员会(“美国证券交易委员会”)提交的定期文件中披露的那样，我们同意就涉及我们前巴西子公司的正在进行的劳动诉讼支付某些款项。虽然这些劳工诉讼中的绝大多数已经解决，但仍有一项重大索赔：由我们前巴西子公司的不同前官员提出的民事索赔。莱克兰是这起民事案件中被点名的共同被告。

 

在五年前于2016年提起的民事诉讼中，一名前莱克兰巴西经理正在寻求约500万美元的赔偿。700,000他声称，一张未付的期票是他应得的。莱克兰还没有被送达诉讼程序，在这个案件中也没有关于是非曲直的决定。

 

由于2019年3月关闭运营，莱克兰巴西可能在短期内面临新的劳工诉讼。根据股份转让协议，本公司没有义务支付与这些潜在的新劳动诉讼相关的任何额外款项。本公司还理解，根据巴西劳动法，在欺诈、不当行为或各种理论下，母公司可能要对前巴西子公司的劳动责任承担责任。

 

尽管该公司有权在可能发生诉讼的情况下进行正当诉讼，但不能保证巴西法院的调查结果。

 

一般诉讼或有事项

本公司涉及在正常业务过程中出现的各种诉讼程序，而本公司管理层认为该等诉讼程序不会对本公司的财务状况、经营业绩或现金流产生重大影响，但不能保证该等事项的最终结果。截至2021年10月31日，据公司所知，除了上述巴西的或有劳动力外，没有未决的索赔或诉讼。

 

11.

报告细分市场

 

 

 

我们通过评估每个地理位置来管理我们的运营。我们在美国的业务包括在阿拉巴马州的一家工厂(主要是向客户分销我们的大部分产品，以及我们的化工、纺织、反光和消防产品的轻工制造)。该公司还在中国有一家制造公司(主要生产一次性和化学西装)，在墨西哥有一家制造工厂(主要生产一次性、反光、防火和化学西装)，在越南有一家制造工厂(主要是一次性生产)，在印度有一家小型制造工厂。我们在中国的工厂生产该公司的大部分产品，中国为该公司创造了很大一部分国际收入。我们根据营业利润来评估这些实体的业绩，营业利润的定义是毛利润减去营业费用。我们在美国、加拿大、墨西哥、欧洲、拉丁美洲、印度、俄罗斯、哈萨克斯坦、澳大利亚和中国都有销售队伍，销售和分销从美国、墨西哥、印度、越南或中国运来的产品。

 

 

13

目录

 

 

下表显示了其中记录的三个月和九个月期间报告的细分市场的相关信息：

               

 

 

截至三个月

10月31日，

 

 

截至9个月

10月31日，

 

 

 

(单位：百万美元)

 

 

(单位：百万美元)

 

 

 

2021

 

 

2020

 

 

2021

 

 

2020

 

净销售额：

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

美国业务(包括公司)

 

$11.72

 

 

$17.43

 

 

$39.43

 

 

$57.11

 

其他外国

 

 

2.22

 

 

 

3.39

 

 

 

7.23

 

 

 

8.81

 

欧洲(3)

 

 

1.70

 

 

 

5.58

 

 

 

8.79

 

 

 

12.75

 

墨西哥

 

 

1.25

 

 

 

2.12

 

 

 

4.12

 

 

 

4.84

 

亚洲

 

 

21.85

 

 

 

23.25

 

 

 

59.31

 

 

 

67.42

 

加拿大

 

 

2.92

 

 

 

4.20

 

 

 

6.78

 

 

 

10.92

 

拉丁美洲

 

 

2.49

 

 

 

3.75

 

 

 

9.28

 

 

 

9.38

 

细分市场间销售额减少

 

 

(14.12)

 

 

(18.27)

 

 

(43.35)

 

 

(49.18)

合并销售

 

$30.03

 

 

$41.45

 

 

$91.59

 

 

$122.05

 

对外销售：

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

美国业务(包括公司)

 

$10.61

 

 

$17.04

 

 

$36.46

 

 

$54.60

 

其他外国

 

 

1.69

 

 

 

2.72

 

 

 

5.02

 

 

 

7.04

 

欧洲(3)

 

 

1.70

 

 

 

5.58

 

 

 

8.79

 

 

 

12.75

 

墨西哥

 

 

0.99

 

 

 

1.91

 

 

 

3.29

 

 

 

3.89

 

亚洲

 

 

9.83

 

 

 

6.36

 

 

 

22.40

 

 

 

23.80

 

加拿大

 

 

2.92

 

 

 

4.20

 

 

 

6.78

 

 

 

10.92

 

拉丁美洲

 

 

2.29

 

 

 

3.64

 

 

 

8.85

 

 

 

9.05

 

合并外部销售

 

$30.03

 

 

$41.45

 

 

$91.59

 

 

$122.05

 

 

细分市场销售：

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

美国业务(包括公司)

 

$1.09

 

 

$0.39

 

 

$2.97

 

 

$2.50

 

其他外国

 

 

0.54

 

 

 

0.67

 

 

 

2.22

 

 

 

1.77

 

墨西哥

 

 

0.27

 

 

 

0.21

 

 

 

0.83

 

 

 

0.95

 

亚洲

 

 

12.02

 

 

 

16.90

 

 

 

36.91

 

 

 

43.62

 

拉丁美洲

 

 

0.20

 

 

 

0.10

 

 

 

0.42

 

 

 

0.34

 

合并的细分市场间销售

 

$14.12

 

 

$18.27

 

 

$43.35

 

 

$49.18

 

 

 

14

目录

 

 

 

截至三个月

10月31日，

 

 

截至9个月

10月31日，

 

 

 

(单位：百万美元)

 

 

(单位：百万美元)

 

 

 

2021

 

 

2020

 

 

2021

 

 

2020

 

营业利润(亏损)：

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

美国业务(包括公司)

 

$(2.03)

 

$2.17

 

 

$(2.88)

 

$7.86

 

其他外国

 

 

0.40

 

 

 

0.96

 

 

 

1.40

 

 

 

3.35

 

欧洲(3)

 

 

(0.04)

 

 

1.75

 

 

 

1.72

 

 

 

3.35

 

墨西哥

 

 

(0.28)

 

 

0.11

 

 

 

(0.61)

 

 

0.12

 

亚洲

 

 

4.96

 

 

 

6.04

 

 

 

11.34

 

 

 

15.51

 

加拿大

 

 

0.65

 

 

 

0.55

 

 

 

1.41

 

 

 

1.95

 

拉丁美洲

 

 

0.43

 

 

 

1.24

 

 

 

2.10

 

 

 

2.93

 

部门间利润(亏损)

 

----

 

 

 

(0.33)

 

 

(0.23)

 

 

(0.47)

合并营业利润

 

$4.09

 

 

$12.49

 

 

$14.25

 

 

$34.60

 

 

 

 

2021年10月31日

 

 

2021年1月31日

 

 

 

(单位：百万美元)

 

总资产：

 

 

 

 

 

 

美国业务(包括公司)

 

$53.84

 

 

$52.31

 

其他外国

 

 

8.55

 

 

 

8.37

 

欧洲(3)

 

 

9.35

 

 

 

11.33

 

墨西哥

 

 

5.31

 

 

 

5.62

 

亚洲

 

 

54.47

 

 

 

47.29

 

加拿大

 

 

5.42

 

 

 

8.03

 

拉丁美洲

 

 

8.21

 

 

 

6.97

 

合并资产

 

$145.15

 

 

$139.92

 

 

下表按产品线列出了外部销售额：

 

 

 

截至三个月

10月31日，

(单位：百万美元)

 

 

截至9个月

10月31日，

(单位：百万美元)

 

 

 

2021

 

 

2020

 

 

2021

 

 

2020

 

按产品线划分的对外销售额：

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

一次性用品

 

$18.14

 

 

$25.78

 

 

$53.04

 

 

$80.77

 

化学制品

 

 

5.15

 

 

 

9.71

 

 

 

19.01

 

 

 

24.77

 

火

 

 

1.50

 

 

 

1.62

 

 

 

5.92

 

 

 

4.74

 

手套

 

 

0.63

 

 

 

0.54

 

 

 

1.66

 

 

 

1.86

 

能见度高

 

 

1.65

 

 

 

1.40

 

 

 

3.81

 

 

 

3.70

 

高性能耐磨

 

 

0.90

 

 

 

0.74

 

 

 

2.77

 

 

 

1.56

 

无纺布

 

 

2.06

 

 

 

1.66

 

 

 

5.38

 

 

 

4.65

 

合并外部销售

 

$30.03

 

 

$41.45

 

 

$91.59

 

 

$122.05

 

 

 
15

目录

   

第二项：管理层对财务状况和经营成果的讨论和分析

 

前瞻性陈述

以下讨论和分析应与本季度报告(Form 10-Q)中其他地方包含的历史财务报表和其他财务信息一起阅读。本10-Q表格可能包含某些前瞻性陈述。在本10-Q表格或任何其他陈述中使用时，非历史性陈述，包括“预期”、“估计”、“应该”、“期望”、“相信”、“打算”、“项目”、“计划”、“寻求”、“将会”、“可能”和类似表述，旨在识别前瞻性陈述。它们还包括包含对销售、收益或亏损、资本支出、股息、资本结构或其他财务术语的预测的报表。

 

本10-Q表格中的前瞻性陈述是基于我们管理层对我们未来运营和经济表现的信念、假设和预期，并考虑到我们目前掌握的信息。这些陈述不是事实陈述。前瞻性陈述涉及风险和不确定因素，其中一些风险和不确定性目前尚不为我们所知，这些风险和不确定性可能导致我们的实际结果、业绩或财务状况与我们在任何前瞻性陈述中明示或暗示的对未来结果、业绩或财务状况的预期大不相同。可能导致我们的实际结果、业绩或财务状况与预期大不相同的一些重要因素包括：

 

 

·

我们的国际生产经营有风险，在国外做生意也有风险；

 

·

恐怖主义袭击、其他地缘政治危机或疾病或其他健康问题的广泛爆发，如新冠肺炎大流行，可能会对我们的国内和/或国际业务产生负面影响；

 

·

新冠肺炎疫情可能导致经济衰退或其他负面经济状况，从而对我们的经营业绩产生负面影响；

 

·

截至2021年10月31日的9个月和截至2021年1月31日的财年，新冠肺炎相关需求对销售额和营业利润产生了积极影响；随着这场流行病的消退，我们将不再经历这种影响；

 

·

我们的经营业绩可能会受到外币汇率潜在波动的负面影响；

 

·

我们的“企业资源计划(”ERP“)系统的实施已经，并可能在未来当我们在国外实施ERP时，对经营结果产生不利的影响；

 

·

我们在中国的制造和其他业务可能会受到关税战和其他贸易策略的不利影响；

 

·

我们每个季度的运营结果可能差别很大；

 

·

我们的一些销售是卖给外国买家的，这给我们带来了额外的风险；

 

·

我们在腐败成为障碍的国家做生意；

 

·

我们面临税费风险；

 

·

由于我们没有从许多客户那里获得长期承诺，我们必须估计客户需求，估计中的错误可能会对我们的库存水平和净销售额产生负面影响；

 

·

我们面临着来自其他公司的竞争，其中一些公司的资源比我们多得多；

 

·

我们的行动在很大程度上依赖于关键人员；

 

·

网络安全事件可能会扰乱业务运营，导致关键和机密信息的丢失，并对我们的声誉和运营结果造成不利影响；

 

·

我们可能受到产品责任索赔的影响，保险覆盖范围可能不足以或无法覆盖这些索赔；

 

·

环境法律法规可能会让我们承担重大责任；

 

·

我们的董事和高管有能力对我们和股东投票表决的事项施加重大影响；

 

·

我们重述的公司注册证书、章程和特拉华州法律中的条款可能会使合并、要约收购或代理权竞争变得困难；

 

·

收购和投资可能不会成功；

 

·

我们已经或可能进行的战略性收购、投资、合资、资本投资和其他公司交易可能无法实现预期的效益；

 

·

我们可能需要额外的资金，如果我们不能获得这些资金，我们可能无法按计划扩大或经营我们的业务；

 

·

快速的技术变革可能会对我们产品的销售、库存水平和我们的业绩产生负面影响；以及

 

·

本10-Q表格中提及的其他因素，包括但不限于标题为“管理层对财务状况和经营结果的讨论和分析”一节中所述的因素，以及在我们的2021财年10-K表格中披露的“风险因素”项下所述的因素。

 

 
16

目录

  

我们相信这些前瞻性陈述是合理的；但是，您不应过度依赖任何基于当前预期的前瞻性陈述。此外，前瞻性陈述仅在其发表之日起发表。我们没有义务在本10-Q表格公布之日之后公开更新或修改任何前瞻性陈述，除非法律另有要求，无论是由于新信息、未来事件还是其他原因。鉴于这些风险、不确定性和假设，本10-Q表中讨论的前瞻性事件可能不会发生。我们完全根据这些警示因素对我们的任何和所有前瞻性陈述进行限定。

 

概述

我们为工业和公共防护服市场生产和销售全面的工业防护服和配饰系列。我们的产品通过我们的内部销售团队、我们的客户服务团队和授权的独立销售代表销往全球，该网络由1600多家全球安全和工业供应分销商组成。我们的授权分销商供应终端用户，如综合石油、化工/石化、汽车、钢铁、玻璃、建筑、冶炼、洁净室、清洁工、制药和高科技电子制造商，以及科学、医学实验室和公用事业行业。此外，我们还为联邦、州和地方政府机构和部门提供服务，如消防和执法部门、机场坠机救援单位、国防部、国土安全部和疾病控制中心。在国际上，我们直接向各种终端用户销售，并根据特定的国家和市场向行业分销商销售。除美国外，产品还销往50多个国家，其中大部分销往中国、欧洲经济共同体(“EEC”)、加拿大、智利、阿根廷、俄罗斯、哈萨克斯坦、哥伦比亚、墨西哥、厄瓜多尔、印度和东南亚。

 

我们自1995年以来一直在墨西哥运营工厂，自1996年以来一直在中国运营工厂。从1995年开始，我们将有限使用/一次性防护服生产线的劳动密集型缝纫作业转移到这些设施。我们在中国和墨西哥的设施和能力使我们能够获得比美国便宜的劳动力资源，并允许我们以低于国内可获得的价格购买某些原材料。我们在2019年增加了在越南和印度的制造业务，以抵消中国不断上升的制造成本，并进一步使我们的制造能力多样化。我们的中国业务将继续主要为中国市场和其他存在关税优势的市场制造产品。制造业扩张不仅是控制不断上涨的成本所必需的，也是莱克兰实现增长目标所必需的。

 

截至2021年10月31日和2020年10月31日的三个月，我们可归因于美国以外客户的净销售额分别为1940万美元和2440万美元，截至2021年10月31日和2020年10月31日的九个月，我们的净销售额分别为5510万美元和6750万美元。

 

应对新冠肺炎疫情

我们应对新冠肺炎疫情的策略是从之前的“黑天鹅”事件演变而来的。这些事件对我们产品的用户造成了颠覆性影响，对供应商的可持续业务改善或增长贡献甚微。可归因于这些事件的任何业务收益仅限于与产能扩大和加快交货相关的销售量和价格的短期增长。作为对新冠肺炎的回应，莱克兰寻求了一种新的方式。在整个新冠肺炎中，我们将注意力集中在现有业务上，增加了新客户，并通过优先为现有工业最终用户提供服务和寻找面临供应短缺的新客户来提高市场渗透率。在为现有和新的工业客户提供服务后，我们寻求服务于新冠肺炎市场，以至于莱克兰有过剩的产能。我们认为，在后新冠肺炎环境下，首先专注于工业市场，其次是大流行市场，是一个稳健的市场渗透率战略。尽管我们成功地向500多家新分销商和最终用户(其中75%在美国市场以外)销售，但管道库存过剩和货运延误已被证明是一个重大不利因素。我们预计，随着新冠肺炎案件的间歇性激增继续下去，过剩库存将稳步下降，随着我们从紧急应对新冠肺炎转向新冠肺炎是销售中模糊但持久的组成部分的商业环境，国际上的工业增长将继续改善。

 

我们的制造灵活性使我们能够在产品线之间快速转移产能，并改变我们的产品供应，以便最大限度地提高关键产品的生产能力。在新冠肺炎的案例中，我们将缝纫产能大量转移到一次性和化学服装上；增加了每天的工作时间；并实行每周7天工作制，直到市场供不应求。我们对产品供应进行了合理化，并淘汰了不符合我们的盈利目标、没有创造竞争优势或由于时间推移的变化而不利于生产效率的SKU。因为我们拥有自己的制造设施，莱克兰能够在疫情爆发后的头几个月内做出这些改变。

 

 
17

目录

 

20财年的最后两周、整个21财年以及截至2021年10月31日的9个月都受到我们新冠肺炎应对战略的影响。随着大流行在21财年的进展，我们看到工业活动减少，原因是停工和工作限制导致对石化、公用事业部门以及汽车和航空等工业部门的销售减少。我们21财年的第二季度和第三季度是个人防护装备(PPE)大流行销售的高峰期。在21财年第四季度，我们开始看到对新冠肺炎相关销售的需求疲软，而一般工业需求的回升一直持续到22财年第三季度。随着新冠肺炎疫情的消退，对相关个人防护用品的需求正在下降，但工业活动和相关行业对个人防护装备需求的增加在一定程度上抵消了需求下降的影响。据估计，新冠肺炎相关需求约占21财年收入的30%至35%，占22财年第三季度销售额的20%。

 

与22财年第二季度(约13%)相比，22财年第三季度新冠肺炎推动的销售额增长(约20%)，这与我们之前的预期--随着疫情的逐渐结束，新冠肺炎需求持续逐季下降--大相径庭。我们将这一变化主要归因于新冠肺炎应对和准备的地区差异。22财年第三季度，东南亚爆发了一波新冠肺炎疫情，而22财年第二季度是美国Delta变种疫情爆发的高峰期。我们认为，COVID销售额占营收的百分比的季度环比增长反映了地区性流行病应对措施，特别是接种疫苗的人口比例和个人防护用品库存数量，可能会导致新冠肺炎未来销售额的波动。与疫苗接种水平和库存更高的发达国家相比，世界发展中地区的新冠肺炎疫情可能会导致更大的需求。22财年第二季度，三角洲变异病毒在美国爆发了大部分疫情，但产生的需求少于东南亚同一变异病毒在第三季度爆发的需求。我们认为，随着需求差异的缩小，这种趋势很可能会重演，因为大流行将持续到某种持续的水平，需求水平不确定，类似于季节性流感。我们应对这一发展的战略没有改变，因为我们处于有利地位，能够应对世界各地的需求波动，并拥有足够的成品库存，以便在这些事件发生时立即做出反应。同样，这一发展不会改变我们的内部增长预测，因为这一趋势的最终结果是对我们产品的需求超出了我们之前的预期。

  

虽然我们看到并注意到了美国工业市场的初步复苏，但我们现在认为，随着工业活动的激增，货运延误延长了订单提前期，导致分销商和最终用户下了更多订单，从而放大了复苏的力度。随着这些延迟发货在截至2021年10月31日的9个月内全部抵达，美国分销渠道中产生了过剩的库存。如前所述，我们认为，随着货运延误的持续，新冠肺炎病例的间歇性激增以及随后在美国的高住院率将减少这一库存。我们认为，随着疫苗接种水平的提高和治疗方法的改进，世界发达地区的工业活动可能会继续增加，减少对关闭或封锁以控制病毒传播的依赖。如前所述，我们认为，世界上准备较少、医疗保健较差的发展中地区的工业复苏将会较慢。我们预计发展中地区较慢的工业复苏不会对我们的增长潜力产生负面影响，主要是因为我们销售的地区分布明显有利于世界发达地区。

 

如上所述，由于货运延迟订单已经到达第一季度末，以及22财年第二季度和第三季度，个人防护装备制造已经赶上了当前新冠肺炎的需求。原材料和制成品价格有所下降，但运费成本上升和一些前体供应不足，可能会限制(如果不是扭转)下降趋势。如果新冠肺炎案例再次上升或激增，包括因新冠肺炎变体(如Delta或Omicron变体)而导致的任何激增，如果整个行业出现必要的原材料短缺，我们未来的销售将受到影响。如前所述，我们在21财年确实经历了面料价格的大幅上涨，并管理我们的现有制造能力，以降低成本，提高价格，以满足客户需求。

 

在22财年第三季度，我们没有遇到任何制造关闭或我们的任何设施因新冠肺炎而关闭的情况。员工因他们居住的社区可能暴露或隔离而缺席是一个长期存在的问题，但并未导致任何设施关闭。我们没有遇到任何由于无法采购原材料、政府检疫或就地避难订单，或者由于我们的任何工厂爆发新冠肺炎而出现的产能问题，但我们不能保证这种情况会继续下去。此外，我们无法预测任何可能与任何联邦、州或地方疫苗指令或相关测试方案相关的潜在增量成本。虽然目前的经济指标和行业数据表明工业市场正在复苏，但随着我们从大流行销售中脱颖而出，潜在的收入逆风包括经济衰退的可能性，以及消费者库存可能会抑制我们22财年第四季度常规市场的需求。

 

 
18

目录

 

虽然我们的亚洲制造业务没有遇到任何原材料短缺的情况，但由于劳动力和前体短缺影响了我们利润率更高的产品线，我们在从美国采购的原材料方面遇到了一些问题。在亚洲和美国，劳动力和运费成本的上升，以及通胀压力，都有可能推高原材料成本，并可能对我们的毛利率产生负面影响。在可能的情况下，我们会设法通过相应的加价来收回增加的成本。

 

请参阅我们截至2021年1月31日的财务年度Form 10-K年度报告第I部分第1A项中的“风险因素”，以及本“管理层对财务状况和经营结果的讨论和分析”中的上述“前瞻性陈述”。新冠肺炎给我们的销售环境带来的变化抵消了这些风险，我们认为这将给销售额带来相当大的上行空间。我们相信，一旦大流行消退，将继续有建立长期个人防护用品储备的需求。随着大流行的消退，这种储备将部分由分销渠道中的库存来填补。具体政府何时会发布额外产品的RFQ尚不清楚，但一些RFQ已经在等待发布；其他的预计将在未来几个月发布。此外，我们相信，随着供应渠道赶上需求，私营部门也将参与个人防护装备的储备。最后，随着国家和州重新开放并寻求防止进一步感染，我们看到机构清洁成为一个新的细分市场。最近，我们看到越南和印度的新冠肺炎需求激增。出于这些原因，我们正在近期最大限度地提高我们的制造能力，并评估扩张机会，以使我们能够进一步提高我们的工业市场渗透率，因为我们的竞争对手放弃了他们的工业客户，寻求最大限度地提高与新冠肺炎相关的销售。这一战略与新产品开发、制造扩张和关键高级人员的增加相结合，也有助于我们为应对随着新冠肺炎业务结束和我们的行业向更传统的产品组合转型而可能出现的任何经济放缓做好准备。

 

在成功地实现了显著的效率提升，从而提高了盈利能力，这是我们打算永久实现的，我们现在专注于增加所需的人力和IT资源，以在后新冠肺炎环境中加快我们的增长速度。我们从21财年和新冠肺炎中获得的利润几乎是新冠肺炎之前的两倍。将20财年第三季度(COVID前)与22财年第三季度进行比较，可以明显看出这一点。22财年第三季度的销售收入为3000万美元，超过了20财年第三季度2750万美元的销售额，净收入从20财年第三季度的110万美元增加到22财年第三季度的280万美元，翻了一番多。展望未来，我们将继续通过理顺非COVID产品线的产品供应来提高效率。为此，我们将招聘更多在销售和营销、质量控制、供应链管理和工业工程方面具有特殊技能的高级和中层管理人员。这些人员将确保我们拥有实现增长目标所需的技能，从而促进未来的制造业扩张。此外，我们可能会通过收购来追求增长。

 

2021年10月18日，公司对Inova Design Solutions Ltd.(业务名称为Bodytrak®)进行了280万美元的战略投资，作为进入“智能个人防护设备(Smart PPE)”联网员工市场的开创性一步。Bodytrak独特的基于耳朵的传感器平台使用精确的生理测量和基于云的分析来自动化健康、安全和性能监控，使其成为Lakeland工业保护解决方案组合的理想补充。

 

Bodytrak(英国伦敦)为工业健康、安全、国防和急救市场的客户提供可穿戴式监控解决方案，这些客户希望实现更好的员工健康和绩效。Bodytrak的解决方案以平台即服务(PaaS)的形式提供，提供实时数据和基于云的分析，以及包括专利耳机在内的硬件，用于生理监测和音频通信。

 

 
19

目录

  

与2021年1月31日相比，2021年10月31日资产负债表大幅波动

现金增加了290万美元，这主要是因为持续的盈利能力和改善的应收账款产生了1260万美元的运营现金流，被我们在Bodytrak公司280万美元的投资，以及我们库存股计划下的590万美元的股票购买所抵消。应收账款减少，原因是与上一年相比，收款情况有所改善，销售水平有所下降。由于计划增加库存以抵消货运延误，库存增加了320万美元，需求与上年相比有所减少。应付账款、应计薪酬和其他应计费用减少了200万美元。截至2021年10月31日的三个月和九个月的资本支出分别为10万美元和60万美元。

 

截至2021年10月31日的三个月，而截至2020年10月31日的三个月

请参考上面的“新冠肺炎疫情概述；应对措施”，请结合本节阅读。

 

净销售额。截至2021年10月31日的三个月，净销售额为3000万美元，与截至2020年10月31日的三个月的4150万美元相比，下降了1150万美元，降幅为27.7%。我们一次性和化工产品线的销售在第三季度受到影响，这是由于新冠肺炎需求推动的集装箱直接销售减少，以及我们的工业市场需求持续疲软。其他产品线，如消防、高性能和纺织品，由于这些市场的需求增强，增加了40万美元。销售受到前几个时期客户过度订购的影响，导致渠道库存过剩，以及与海运公司的发货延误。

  

毛利。截至2021年10月31日的三个月的毛利为1,260万美元，较截至2020年10月31日的三个月的2,170万美元减少910万美元，降幅为41.9%。在截至2021年10月31日的三个月里，毛利润占净销售额的百分比从截至2020年10月31日的三个月的52.3%降至42.1%。2021财年的毛利润表现得益于更高的数量，包括直接集装箱发货量、相关的工厂利用率以及具有定价权的产品组合的改善。在截至2021年10月31日的三个月里，推动毛利率下降的主要因素是：

   

 

·

本期集装箱直销水平较低。

 

·

随着新冠肺炎需求的下降，定价压力重新回到竞争性水平。

 

·

运输成本的增加。

  

运营费用。运营费用从截至2020年10月31日的三个月的920万美元下降到截至2021年10月31日的三个月的850万美元，降幅为7.6%。这一减少归因于销售薪酬、股权薪酬、坏账和汇率波动的减少，被差旅和行政费用的增加所抵消。截至2021年10月31日的三个月，运营费用占净销售额的百分比为28.4%，高于截至2020年10月31日的三个月的22.2%，主要原因是销售额较低。

 

营业利润。由于上述详细影响，截至2021年10月31日的三个月的营业利润从截至2020年10月31日的三个月的1250万美元降至410万美元。截至2021年10月31日的三个月的营业利润率为13.6%，而截至2020年10月31日的三个月的营业利润率为30.1%。

 

所得税费用。所得税支出包括联邦所得税、州所得税和外国所得税。截至2021年10月31日的三个月，所得税支出为130万美元，而截至2020年10月31日的三个月，所得税支出为320万美元。这一减少是由于税前收入减少所致。截至2021年10月31日的三个月有效率为31.7%。截至2020年10月31日的三个月有效率为25.9%。

 

净收入。截至2021年10月31日的三个月，净收入减少了650万美元，降至280万美元，而截至2020年10月31日的三个月的收入为930万美元。

 

 
20

目录

 

截至2021年10月31日的9个月，而截至2020年10月31日的9个月

 

请参考上面的“新冠肺炎疫情概述；应对措施”，请结合本节阅读。

 

净销售额。截至2021年10月31日的9个月的净销售额为9160万美元，而截至2020年10月31日的9个月的净销售额为1.221亿美元，下降了25.0%。我们一次性和化工产品线的销售额下降了3,350万美元，这是由于新冠肺炎需求导致集装箱直接销售减少，以及工业应用需求持续疲软。如前所述，预计新冠肺炎需求将继续减少。其他产品线，如防火、高性能和织造，由于这些市场的增强，在此期间总共增加了310万美元。

 

在截至2020年10月31日的9个月里，全球销售额受到新冠肺炎需求的推动，因为我们实现了一次性和化工产品线在所有市场的显著增长。

 

毛利。截至2021年10月31日的9个月，毛利为3,970万美元，较截至2020年10月31日的9个月的6,120万美元减少2,150万美元，降幅为35.1%。截至2021年10月31日的9个月，毛利润占净销售额的百分比从截至2020年10月31日的9个月的50.1%降至43.4%。推动毛利率的主要因素是：

 

 

·

在新冠肺炎需求的推动下，销量大幅下降。

 

·

集装箱直销下降。

 

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随着新冠肺炎需求的下降，定价压力重新回到竞争性水平。

 

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运输成本的增加。

  

运营费用。截至2021年10月31日的9个月，运营费用下降了110万美元，降幅为4.1%，从截至2020年10月31日的9个月的2,660万美元降至2,550万美元。这一下降是由于销售薪酬、客户激励、股权薪酬和汇率波动的减少，被行政费用、技术许可和折旧的增加所抵消。截至2021年10月31日的9个月，运营费用占净销售额的百分比为27.8%，高于截至2020年10月31日的9个月的21.8%，主要原因是销售额较低。

 

营业利润。由于上述详细影响，截至2021年10月31日的9个月的营业利润从截至2020年10月31日的9个月的3460万美元降至1430万美元。截至2021年10月31日的9个月的营业利润率为15.6%，而截至2020年10月31日的9个月的营业利润率为28.3%。

 

所得税费用。所得税支出包括联邦所得税、州所得税和外国所得税。截至2021年10月31日的9个月，所得税支出为420万美元，而截至2020年10月31日的9个月为740万美元。减少的主要原因是营业利润下降。该公司记录了一个与80万美元税收支出的递延税金重新计量有关的离散项目，这主要是由于阿拉巴马州分摊系数的法定变化造成的。截至2021年10月31日的9个月有效率为29.8%。截至2020年10月31日的9个月有效率为21.3%。

 

净收入。截至2021年10月31日的9个月，净收入减少了1720万美元，从截至2020年10月31日的9个月的2720万美元降至1000万美元。

 

 
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目录

   

流动性与资本资源

 

截至2021年10月31日，现金和现金等价物约为5550万美元，营运资本约为1.11亿美元。自2021年1月31日以来，现金和现金等价物增加了290万美元，营运资本增加了280万美元，这是由于持续的盈利能力和对营运资本效率的关注，但部分被590万美元的库存股购买和280万美元的Bodytrak投资所抵消。

 

截至2021年10月31日，公司的现金和现金等价物总额为5550万美元，其中拉丁美洲持有的现金为260万美元，俄罗斯和哈萨克斯坦持有的现金为70万美元，英国持有的现金为60万美元，印度持有的现金为90万美元，香港持有的现金为700万美元，越南持有的现金为200万美元，如果这些现金由于12月22日美国税法的变化而汇回国内，将不需要缴纳额外的美国税。2017年颁布2017年减税和就业法案(《税法》)。如果公司从中国汇回现金，在截至2021年10月31日的2630万美元余额中，将额外缴纳在中国发生的10%的预扣税。

 

截至2021年10月31日的9个月，经营活动提供的净现金为1260万美元，主要原因是净收益为1000万美元，非现金支出为350万美元，流动净资产减少160万美元，流动负债减少了250万美元。截至2021年10月31日的9个月，用于投资活动的净现金为340万美元，反映了办公和制造设备采购以及对Bodytrak的280万美元投资。在截至2021年10月31日的9个月里，融资活动中使用的净现金为650万美元，这是由于根据我们的库存股回购计划回购了590万美元的股票，以及根据我们的限制性股票计划返还的股票支付所得税。

 

我们相信，我们目前的现金余额和运营现金流将足以满足我们在可预见的未来预计的营运资本和计划的资本支出。

 

2020年6月25日，我们与美国银行(“贷款人”)签订了贷款协议(“贷款协议”)。贷款协议为公司提供了1250万美元的有担保循环信贷安排，其中包括500万美元的信用证次级安排。本公司可不时要求增加循环信贷贷款承诺额，最高可达500万美元(总承诺额最高可达1,750万美元)。根据循环信贷安排借款须以(A)定义的合资格应收账款的80%加上(B)定义的可接受存货价值的50%减去(C)贷款人可能就贷款人不时根据某些利率掉期合约合理厘定的估计风险金额而建立的某些准备金计算的借款基数计算。借款基数限制仅适用于公司季度融资债务与EBITDA比率超过2.00至1.00的时期。信贷安排将于2025年6月25日到期。循环信贷安排下的借款的年利率相当于伦敦银行同业拆借利率(LIBOR)每日浮动利率(“LIBOR”)加125个基点的总和。Libor的下限为100个基点。循环信贷融资项下所有未偿还本金和未付应计利息均于到期日到期应付。在一次性基础上，在不存在违约事件的情况下，本公司可选择将循环信贷安排当时未偿还本金中最多500万美元转换为定期贷款安排，假设摊销期限为15年，利率和到期日与循环信贷安排相同。贷款协议规定每年未使用的信贷额度承诺费为0.25%，按季度支付。, 基于上一季度信贷额度承诺总额与贷款项下日均未偿还信贷额度之间的差额。


于2021年6月18日，本公司与贷款人订立贷款协议第1号修订(“修订”)，修订本公司与贷款人现有贷款协议的若干条款。修订将贷款协议的优先担保循环信贷安排下的信贷限额由1,250万元提高至2,500万元。修订亦修订贷款协议中限制本公司或其附属公司收购的契约，以便在贷款协议下并无违约且任何个别收购的总代价不超过750万美元或所有该等收购的累计代价不超过1500万美元的情况下，在未经贷款人事先同意的情况下允许收购业务或其资产。

 

贷款协议要求本公司保持融资债务与EBITDA的比率(如贷款协议中定义的每个术语)为3.0至1.0或更低，以及基本固定费用覆盖比率(定义见贷款协议)至少为1.15至1.0。贷款协议亦载有惯例契诺，包括(除其他事项外)限制或限制本公司及/或本公司附属公司产生留置权或债务，或合并、合并或出售或以其他方式转让资产的能力，但须受若干例外及资格规限。截至2021年10月31日，该公司遵守了所有债务契约。

 

 
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目录

 

除上述变更外，贷款协议的条款和条件仍然完全有效。

 

股票回购计划。2021年2月17日，公司董事会批准了一项股票回购计划，根据该计划，公司可以回购最多500万美元的已发行普通股。2021年7月6日，董事会批准增加公司目前的股票回购计划，根据该计划，公司可以额外回购至多500万美元的已发行普通股。在截至2021年10月31日的9个月中，回购的股票总计271,024股，成本为590万美元，截至2021年10月31日，股票回购计划剩余410万美元。

 

资本支出。我们在22财年前9个月的资本支出为60万美元，主要用于购买我们在墨西哥、越南和印度的制造设施的资本，加强我们的全球IT基础设施，以及布置我们新的公司总部办公室。我们预计2012财年的资本支出约为100万美元，因为我们将继续在全球部署我们的ERP解决方案，投资于战略性产能扩展，并在正常运营过程中更换现有设备。该公司还可能寻求支出与收购相关的资金。

 

关键会计政策和估算

根据美国公认会计原则编制财务报表要求管理层作出影响资产、负债、收入和费用报告金额的估计和判断。我们的重要会计政策摘要包含在我们2021财年年报的综合财务报表附注1中。我们的某些会计政策被认为是关键的，因为这些政策对我们的财务报表的描述是最重要的，需要做出重大、困难或复杂的判断，通常使用对内在不确定事项影响的估计。这些政策在我们2021年年度报告的管理层对财务状况和运营结果的讨论和分析部分进行了总结。在截至2021年10月31日的9个月中，我们的关键会计政策的应用没有重大变化。

 

项目3.关于市场风险的定量和定性披露

 

规模较小的申报公司无须提供本项目所要求的资料，因此，本公司无须在项目3项下披露。

 

项目4.控制和程序

 

信息披露控制和程序的评估

基于对本10-Q表格所涵盖期间结束时的评估，公司主要高管和主要财务官得出结论，公司的披露控制和程序(定义见1934年证券交易法(以下简称交易法)第13a-15(E)和15d-15(E)条)是有效的，以确保公司根据交易法提交或提交的报告中规定的信息在(I)美国证券交易委员会规则和表格指定的期限内记录、处理、汇总和报告包括首席执行官和首席财务官，以便及时作出关于要求披露的决定。

 

财务报告内部控制的变化

在2022财年第三季度期间，我们对财务报告的内部控制(根据交易法第13a-15(F)或15d-15(F)条的定义)没有发生重大影响或合理地可能对公司的财务报告内部控制产生重大影响的变化。

 

 
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目录

   

第二部分：其他信息

 

第二项未登记的股权证券销售和收益的使用

 

发行人购买股票证券

 

2021年2月17日，公司董事会批准了一项新的股票回购计划，根据该计划，公司可以回购最多500万美元的已发行普通股。这一新计划取代了先前的计划，该计划剩余约80万美元用于回购。2021年7月6日，公司董事会批准增加公司目前的股票回购计划，根据该计划，公司可以额外回购至多500万美元的已发行普通股。在考虑普通股的市场价格、其他投资机会的性质、运营现金流、一般经济状况和其他相关因素的情况下，可以不时购买根据现行授权可供回购的普通股。回购可以在公开市场上进行，也可以通过私下协商的交易进行。

 

下表列出了2022年第三季度由或代表公司或交易法第10b-18(A)(3)条规定的任何“关联购买者”购买公司普通股的情况：

 

期间

 

总数

的股份

购得(1)

 

 

平均值

支付的价格

对于共享

 

 

总数

的股份

购得

作为

公开地

宣布

节目(2)

 

 

最高金额

的股份

可能还会是

在以下条件下购买

这些节目(2)

 

8月1日-8月31日

 

 

—

 

 

$—

 

 

 

—

 

 

$5,000,000

 

9月1日-9月30日

 

 

—

 

 

$—

 

 

 

—

 

 

$5,000,000

 

10月1日-10月31日

 

 

56,870

 

 

$20.60

 

 

 

43,570

 

 

$4,105,179

 

总计

 

 

56,870

 

 

$

$20.60

 

 

 

43,570

 

 

$4,105,179

 

 

(1)

包括预扣13,300股限制性股票，以支付22财年第三季度既有限制性股票的税款。

(2)

截至本文件提交之日，公司已根据这一计划回购了总计271,024股股票，回购金额为5894,726美元，其中包括佣金。

 

 
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目录

  

第六项展品：

 

展品：

*随函存档

随函提供的†

 

3.1

 

重述经修订的莱克兰实业公司注册证书(引用莱克兰实业公司于2021年9月3日提交的S-8表格注册说明书附件4.1)

3.2

 

修订和重新修订了莱克兰工业公司的章程(通过参考莱克兰工业公司2017年4月28日提交的Form 8-K的附件3.1并入)

10.1

 

投资协议，日期为2021年10月18日，由Lakeland Industries，Inc.、Inova Design Solutions Ltd和其他各方签署(通过引用Lakeland Industries，Inc.于2021年10月20日提交的Form 8-K的附件10.1合并)

31.1*

 

依据“1934年证券交易法”第13a-14(A)或15(D)-14(A)条证明行政总裁

31.2*

 

依据“1934年证券交易法”第13a-14(A)或15(D)-14(A)条证明首席财务官

32.1†

 

依据“2002年萨班斯-奥克斯利法案”第906条通过的依据“美国法典”第18编第1350条通过的行政总裁证书

32.2†

依据“2002年萨班斯-奥克斯利法案”第906条通过的依据“美国法典”第18编第1350条通过的首席财务官证书

101*

 

以下财务报表摘自截至2021年10月31日的Form 10-Q季度报告，采用内联XBRL格式：(I)简明合并收益表，(Ii)简明全面收益表，(Iii)简明合并资产负债表，(Iv)股东权益简明合并报表，(V)现金流量表简明合并报表，(Vi)简明合并财务报表附注

104

 

封面交互数据文件(格式为内联XBRL，包含在附件101中)

 

 
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目录

  

签名

 

根据1934年证券交易法的要求，注册人已正式促使本报告由正式授权的签名人代表其签署。

 

 

 

莱克兰工业公司。

(注册)

 

 

 

 

 

日期：2021年12月9日

 

/s /查尔斯D.罗伯森

 

 

 

查尔斯·D·罗伯森

首席执行官、总裁兼秘书
(首席行政主任及获授权签署人)

 

 

 

 

 

日期：2021年12月9日

 

/s/Allen E.Dillard

 

 

 

艾伦·E·迪拉德

(首席财务官和授权签字人)

 

 

 
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