Dds-20211030
0000028917错误一月二十九日2021Q3阿肯色州特拉华州P5Y00000289172021-01-312021-10-300000028917美国-GAAP：公共类别成员2021-11-27Xbrli：共享0000028917US-GAAP：CommonClassBMember2021-11-2700000289172021-10-30等同4217：美元00000289172021-01-3000000289172020-10-3100000289172021-08-012021-10-3000000289172020-08-022020-10-3100000289172020-02-022020-10-31等同4217：美元Xbrli：共享0000028917美国-GAAP：CommonStockMember2021-07-310000028917US-GAAP：AdditionalPaidInCapitalMember2021-07-310000028917Us-gaap:AccumulatedOtherComprehensiveIncomeMember2021-07-310000028917美国-公认会计准则：留存的耳机成员(ReainedEarningsMember)2021-07-310000028917美国-GAAP：SecuryStockCommonMember2021-07-3100000289172021-07-310000028917美国-公认会计准则：留存的耳机成员(ReainedEarningsMember)2021-08-012021-10-300000028917Us-gaap:AccumulatedOtherComprehensiveIncomeMember2021-08-012021-10-300000028917美国-GAAP：SecuryStockCommonMember2021-08-012021-10-300000028917美国-GAAP：CommonStockMember2021-10-300000028917US-GAAP：AdditionalPaidInCapitalMember2021-10-300000028917Us-gaap:AccumulatedOtherComprehensiveIncomeMember2021-10-300000028917美国-公认会计准则：留存的耳机成员(ReainedEarningsMember)2021-10-300000028917美国-GAAP：SecuryStockCommonMember2021-10-300000028917美国-GAAP：CommonStockMember2020-08-010000028917US-GAAP：AdditionalPaidInCapitalMember2020-08-010000028917Us-gaap:AccumulatedOtherComprehensiveIncomeMember2020-08-010000028917美国-公认会计准则：留存的耳机成员(ReainedEarningsMember)2020-08-010000028917美国-GAAP：SecuryStockCommonMember2020-08-0100000289172020-08-010000028917美国-公认会计准则：留存的耳机成员(ReainedEarningsMember)2020-08-022020-10-310000028917Us-gaap:AccumulatedOtherComprehensiveIncomeMember2020-08-022020-10-310000028917美国-GAAP：SecuryStockCommonMember2020-08-022020-10-310000028917美国-GAAP：CommonStockMember2020-10-310000028917US-GAAP：AdditionalPaidInCapitalMember2020-10-310000028917Us-gaap:AccumulatedOtherComprehensiveIncomeMember2020-10-310000028917美国-公认会计准则：留存的耳机成员(ReainedEarningsMember)2020-10-310000028917美国-GAAP：SecuryStockCommonMember2020-10-310000028917美国-GAAP：CommonStockMember2021-01-300000028917US-GAAP：AdditionalPaidInCapitalMember2021-01-300000028917Us-gaap:AccumulatedOtherComprehensiveIncomeMember2021-01-300000028917美国-公认会计准则：留存的耳机成员(ReainedEarningsMember)2021-01-300000028917美国-GAAP：SecuryStockCommonMember2021-01-300000028917美国-公认会计准则：留存的耳机成员(ReainedEarningsMember)2021-01-312021-10-300000028917Us-gaap:AccumulatedOtherComprehensiveIncomeMember2021-01-312021-10-300000028917美国-GAAP：CommonStockMember2021-01-312021-10-300000028917US-GAAP：AdditionalPaidInCapitalMember2021-01-312021-10-300000028917美国-GAAP：SecuryStockCommonMember2021-01-312021-10-300000028917美国-GAAP：CommonStockMember2020-02-010000028917US-GAAP：AdditionalPaidInCapitalMember2020-02-010000028917Us-gaap:AccumulatedOtherComprehensiveIncomeMember2020-02-010000028917美国-公认会计准则：留存的耳机成员(ReainedEarningsMember)2020-02-010000028917美国-GAAP：SecuryStockCommonMember2020-02-0100000289172020-02-010000028917美国-公认会计准则：留存的耳机成员(ReainedEarningsMember)2020-02-022020-10-310000028917Us-gaap:AccumulatedOtherComprehensiveIncomeMember2020-02-022020-10-310000028917美国-GAAP：CommonStockMember2020-02-022020-10-310000028917US-GAAP：AdditionalPaidInCapitalMember2020-02-022020-10-310000028917美国-GAAP：SecuryStockCommonMember2020-02-022020-10-31帖子主题：Re：Колибри0000028917DDS：RetailOperationsMember2021-01-312021-10-300000028917美国-GAAP：SalesRevenueProductLineMemberDDS：RetailOperationsMemberDDS：化妆品会员美国-GAAP：产品集中度风险成员2021-08-012021-10-30加入时间：清华大学2007年01月25日下午3：330000028917美国-GAAP：SalesRevenueProductLineMemberDDS：RetailOperationsMemberDDS：化妆品会员美国-GAAP：产品集中度风险成员2020-08-022020-10-310000028917美国-GAAP：SalesRevenueProductLineMemberDDS：RetailOperationsMemberDDS：化妆品会员美国-GAAP：产品集中度风险成员2021-01-312021-10-300000028917美国-GAAP：SalesRevenueProductLineMemberDDS：RetailOperationsMemberDDS：化妆品会员美国-GAAP：产品集中度风险成员2020-02-022020-10-310000028917美国-GAAP：SalesRevenueProductLineMemberDDS：LadiesApparelMemberDDS：RetailOperationsMember美国-GAAP：产品集中度风险成员2021-08-012021-10-300000028917美国-GAAP：SalesRevenueProductLineMemberDDS：LadiesApparelMemberDDS：RetailOperationsMember美国-GAAP：产品集中度风险成员2020-08-022020-10-310000028917美国-GAAP：SalesRevenueProductLineMemberDDS：LadiesApparelMemberDDS：RetailOperationsMember美国-GAAP：产品集中度风险成员2021-01-312021-10-300000028917美国-GAAP：SalesRevenueProductLineMemberDDS：LadiesApparelMemberDDS：RetailOperationsMember美国-GAAP：产品集中度风险成员2020-02-022020-10-310000028917美国-GAAP：SalesRevenueProductLineMemberDDS：RetailOperationsMemberDDS：LadiesAccessoriesAndLingerieMember美国-GAAP：产品集中度风险成员2021-08-012021-10-300000028917美国-GAAP：SalesRevenueProductLineMemberDDS：RetailOperationsMemberDDS：LadiesAccessoriesAndLingerieMember美国-GAAP：产品集中度风险成员2020-08-022020-10-310000028917美国-GAAP：SalesRevenueProductLineMemberDDS：RetailOperationsMemberDDS：LadiesAccessoriesAndLingerieMember美国-GAAP：产品集中度风险成员2021-01-312021-10-300000028917美国-GAAP：SalesRevenueProductLineMemberDDS：RetailOperationsMemberDDS：LadiesAccessoriesAndLingerieMember美国-GAAP：产品集中度风险成员2020-02-022020-10-310000028917美国-GAAP：SalesRevenueProductLineMemberDDS：RetailOperationsMember美国-GAAP：产品集中度风险成员DDS：少年和儿童家庭成员2021-08-012021-10-300000028917美国-GA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目录
美国
美国证券交易委员会
华盛顿特区，20549
 
表格10-Q
 
这是马克一号。
 
☒根据1934年“证券交易法”第13或15(D)条规定的季度报告
 
在截至本季度末的季度内2021年10月30日
 
或
 
☐        根据1934年证券交易所法令第13或15(D)条提交的过渡报告
 
从到的过渡期。
 
委托文件编号：1-6140

迪拉德公司(Dillard‘s，Inc.)
(注册人的确切姓名载于其章程)
 
特拉华州 71-0388071
(州或其他司法管辖区 (税务局雇主
指公司或组织) 识别号码)
 
坎特雷尔道1600号, 小石头阿肯色州72201
(主要行政办公室地址)
(邮政编码)
 
(501) 376-5200
(注册人电话号码，包括区号)

根据该法第12(B)条登记的证券：
每节课的标题交易代码注册的每个交易所的名称
A类普通股DDS纽约证券交易所

 
用复选标记表示注册人(1)是否在过去12个月内(或注册人被要求提交此类报告的较短期限内)提交了1934年证券交易法第13条或第15(D)节要求提交的所有报告，以及(2)在过去90天内是否符合此类提交要求。
ý 是»不，不，不
 
用复选标记表示注册人是否在过去12个月内(或在注册人被要求提交此类文件的较短时间内)以电子方式提交了根据S-T规则第405条(本章232.405节)要求提交的每个交互数据文件。
ý 是»不，不，不
 

用复选标记表示注册人是大型加速申报公司、加速申报公司、非加速申报公司、较小的报告公司或新兴成长型公司。参见“交易法”第12b-2条中“大型加速申报公司”、“加速申报公司”、“较小报告公司”和“新兴成长型公司”的定义。
大型加速滤波器☐ 加速文件管理器ý
非加速滑移☐ 
规模较小的报告公司☐新兴成长型公司☐

如果是新兴成长型公司，用勾号表示注册人是否选择不使用延长的过渡期来遵守根据交易所法案第13(A)节提供的任何新的或修订的财务会计准则。☐
用复选标记表示注册人是否为空壳公司(如交易法第12b-2条所定义)。
☐是ý不是
 
注明截至最后实际可行日期，发行人所属各类普通股的流通股数量。
 
截至2021年11月27日的A类普通股15,447,941
截至2021年11月27日的B类普通股3,986,233


目录
索引
 
迪拉德公司(Dillard‘s，Inc.)
 
  页面
  数
第一部分财务信息
 
第1项。
财务报表(未经审计)：
 
截至2021年10月30日、2021年1月30日和2020年10月31日的简明合并资产负债表
3
 
截至2021年10月30日和2020年10月31日的三个月和九个月的简明综合运营报表
4
 
截至2021年10月30日和2020年10月31日的三个月和九个月的简明综合全面收益(亏损)表
5
截至2021年10月30日和2020年10月31日的三个月和九个月的股东权益简明合并报表
6
 
截至2021年10月30日和2020年10月31日的9个月简明现金流量表
8
 
简明合并财务报表附注
9
第二项。
管理层对财务状况和经营成果的探讨与分析
18
第三项。
关于市场风险的定量和定性披露
31
第四项。
管制和程序
31
第二部分：其他信息
 
第1项。
法律程序
32
第1A项。
风险因素
32
第二项。
未登记的股权证券销售和收益的使用
33
第6项
陈列品
34
签名
35

2
目录
第一部分财务信息

第一项财务报表

迪拉德公司(Dillard‘s，Inc.)
压缩合并资产负债表
(未经审计)
(单位：千)
10月30日，
2021		1月30日，
2021		10月31日，
2020
资产   
流动资产：   
现金和现金等价物$619,721 $360,339 $61,124 
应收账款28,472 36,693 28,406 
商品库存1,525,860 1,087,763 1,545,264 
联邦和州所得税99,764 118,439 126,973 
其他流动资产102,981 58,706 65,631 
流动资产总额2,376,798 1,661,940 1,827,398 
财产和设备(扣除累计折旧和摊销净额#美元2,586,059, $2,466,000及$2,471,565，分别)
1,218,840 1,289,302 1,348,799 
经营性租赁资产41,189 47,612 40,471 
递延所得税34,809 23,453 14,740 
其他资产68,560 70,208 74,581 
总资产$3,740,196 $3,092,515 $3,305,989 
负债和股东权益   
流动负债：   
应付贸易账款和应计费用$1,285,786 $758,363 $1,031,806 
融资租赁负债的当期部分180 695 849 
经营租赁负债的当期部分11,432 13,819 12,775 
其他短期借款— — 15,000 
流动负债总额1,297,398 772,877 1,060,430 
长期债务365,982 365,849 365,814 
融资租赁负债— — 180 
经营租赁负债29,293 33,392 27,412 
其他负债283,323 279,389 271,324 
次级债券200,000 200,000 200,000 
承诺和或有事项
股东权益：   
普通股1,240 1,240 1,240 
额外实收资本955,198 954,131 952,522 
累计其他综合损失(33,350)(34,935)(29,768)
留存收益5,002,074 4,471,269 4,407,532 
库存股减少，按成本计算(4,360,962)(3,950,697)(3,950,697)
股东权益总额1,564,200 1,441,008 1,380,829 
总负债和股东权益$3,740,196 $3,092,515 $3,305,989 

见简明合并财务报表附注。
3
目录
迪拉德公司(Dillard‘s，Inc.)
简明合并业务报表
(未经审计)
(单位为千，每股数据除外)
 
 截至三个月截至9个月
 10月30日，
2021		10月31日，
2020		10月30日，
2021		10月31日，
2020
净销售额$1,480,999 $1,024,899 $4,379,920 $2,730,598 
服务费和其他收入30,913 27,213 90,959 88,273 
 1,511,912 1,052,112 4,470,879 2,818,871 
销售成本796,276 658,684 2,497,575 1,987,000 
销售、一般和行政费用393,191 318,218 1,095,673 875,726 
折旧及摊销50,188 53,377 146,639 155,229 
租金4,947 5,115 15,157 16,304 
利息和债务费用净额10,550 12,162 32,856 37,305 
其他费用2,134 2,105 9,232 6,313 
(收益)处置资产时的损失(4)2,221 (24,686)2,235 
所得税前收入(亏损)254,630 230 698,433 (261,241)
所得税(福利)57,300 (31,620)157,200 (122,550)
净收益(亏损)$197,330 $31,850 $541,233 $(138,691)
每股收益(亏损)：    
基本的和稀释的$9.81 $1.43 $25.76 $(6.05)
 
见简明合并财务报表附注。
4
目录
迪拉德公司(Dillard‘s，Inc.)
简明综合全面收益表(亏损)
(未经审计)
(单位：千)
 
 截至三个月截至9个月
 10月30日，
2021		10月31日，
2020		10月30日，
2021		10月31日，
2020
净收益(亏损)$197,330 $31,850 $541,233 $(138,691)
其他全面收入：    
摊销退休计划和其他退休人员福利调整(扣除税后净额#美元168, $138, $505及$414，分别)
528 430 1,585 1,291 
综合收益(亏损)$197,858 $32,280 $542,818 $(137,400)

见简明合并财务报表附注。

5
目录
迪拉德公司(Dillard‘s，Inc.)
股东权益简明合并报表
(未经审计)
(以千为单位，不包括每股和每股数据)
截至2021年10月30日的三个月
  累计
其他
全面
损失		   
 普通股其他内容
实缴
资本		留用
收益		财务处
库存		 
 总计
余额，2021年7月31日$1,240 $955,198 $(33,878)$4,808,737 $(4,121,718)$1,609,579 
净收入— — — 197,330 — 197,330 
其他综合收益— — 528 — — 528 
购买1,230,705库存股股份
— — — — (239,244)(239,244)
宣布的现金股息：
普通股，$0.20每股
— — — (3,993)— (3,993)
余额，2021年10月30日$1,240 $955,198 $(33,350)$5,002,074 $(4,360,962)$1,564,200 

截至2020年10月31日的三个月
  累计
其他
全面
损失		   
 普通股其他内容
实缴
资本		留用
收益		财务处
库存		 
 总计
平衡，2020年8月1日$1,240 $952,522 $(30,198)$4,378,988 $(3,931,238)$1,371,314 
净收入— — — 31,850 — 31,850 
其他综合收益— — 430 — — 430 
购买645,284库存股股份
— — — — (19,459)(19,459)
宣布的现金股息：
普通股，$0.15每股
— — — (3,306)— (3,306)
平衡，2020年10月31日$1,240 $952,522 $(29,768)$4,407,532 $(3,950,697)$1,380,829 

截至2021年10月30日的9个月
  累计
其他
全面
损失		   
 普通股其他内容
实缴
资本		留用
收益		财务处
库存		 
 总计
余额，2021年1月30日$1,240 $954,131 $(34,935)$4,471,269 $(3,950,697)$1,441,008 
净收入— — — 541,233 — 541,233 
其他综合收益— — 1,585 — — 1,585 
发行9,000股权计划下的股份
— 1,067 — — — 1,067 
购买2,590,065库存股股份
— — — — (410,265)(410,265)
宣布的现金股息：
普通股，$0.50每股
— — — (10,428)— (10,428)
余额，2021年10月30日$1,240 $955,198 $(33,350)$5,002,074 $(4,360,962)$1,564,200 

6
目录
截至2020年10月31日的9个月
  累计
其他
全面
损失		   
 普通股其他内容
实缴
资本		留用
收益		财务处
库存		 
 总计
平衡，2020年2月1日$1,239 $951,726 $(31,059)$4,556,494 $(3,855,141)$1,623,259 
净损失— — — (138,691)— (138,691)
其他综合收益— — 1,291 — — 1,291 
发行32,000股权计划下的股份
1 796 — — — 797 
购买2,230,877库存股股份
— — — — (95,556)(95,556)
宣布的现金股息：
普通股，$0.45每股
— — — (10,271)— (10,271)
平衡，2020年10月31日$1,240 $952,522 $(29,768)$4,407,532 $(3,950,697)$1,380,829 

见简明合并财务报表附注。



7
目录
迪拉德公司(Dillard‘s，Inc.)
简明合并现金流量表
(未经审计)
(单位：千)
 
 截至9个月
 10月30日，
2021		10月31日，
2020
经营活动：  
净收益(亏损)$541,233 $(138,691)
对净收益(亏损)与经营活动提供(用于)的现金净额进行调整：  
财产折旧和摊销及其他递延成本148,319 157,335 
(收益)处置资产时的损失(24,686)2,235 
保险收益2,902 8,659 
提前清偿债务损失2,830 — 
营业资产和负债变动情况：  
应收账款减少8,221 17,754 
商品库存增加(438,097)(80,257)
其他流动资产增加(49,214)(13,680)
(增加)其他资产减少(2,492)456 
应付贸易账款和应计费用及其他负债增加528,087 145,745 
增加(减少)所得税10,980 (162,494)
经营活动提供(用于)的现金净额728,083 (62,938)
投资活动：  
购置物业设备和大写软件(79,748)(52,100)
处置资产所得收益29,293 1,533 
保险收益3,801 — 
来自合资企业的分销1,475 215 
用于投资活动的净现金(45,179)(50,352)
融资活动：  
长期债务和融资租赁负债的本金支付(515)(885)
授信额度发行成本(3,008)(3,230)
短期借款增加— 15,000 
支付的现金股息(9,734)(10,669)
购买库存股(410,265)(102,879)
用于融资活动的净现金(423,522)(102,663)
增加(减少)现金和现金等价物259,382 (215,953)
期初现金和现金等价物360,339 277,077 
期末现金和现金等价物$619,721 $61,124 
非现金交易：  
应计资本支出$7,168 $6,038 
股票奖励1,067 797 
为换取新的经营租赁负债而获得的租赁资产4,536 4,084 

见简明合并财务报表附注。
8
目录
迪拉德公司(Dillard‘s，Inc.)
简明合并财务报表附注
(未经审计) 
注1。陈述的基础
 
随附的迪拉德公司(“本公司”)未经审计的中期简明综合财务报表是根据美国证券交易委员会(“美国证券交易委员会”)的规定编制的。因此，它们并不包括美国公认的完整财务报表会计原则(“GAAP”)所要求的所有信息和脚注。管理层认为，所有被认为是公平列报所必需的调整(由正常经常性应计项目组成)都已包括在内。截至2021年10月30日的三个月和九个月的经营业绩不一定表明截至2022年1月29日的财年可能预期的业绩，原因包括业务的季节性和新冠肺炎疫情的持续影响。

这些未经审计的中期简明合并财务报表应与本公司于2021年3月29日提交给美国证券交易委员会的截至2021年1月30日的财年Form 10-K年度报告中包含的合并财务报表及其脚注结合阅读。

新冠肺炎

2020年3月，世界卫生组织宣布一种新型冠状病毒(新冠肺炎)爆发为大流行，继续影响美国和全球经济。新冠肺炎疫情已经并可能继续对公司的业务、经营业绩和财务状况产生重大影响。根据州和地方政府的要求，该公司于2020年3月19日开始关闭门店，到2020年4月9日，所有实体店暂时对公众关闭。我们的电子商务能力使我们能够利用我们关闭的商店位置(人员有限)来完成我们网上商店的订单。

在截至2020年5月30日(财年5月)的一个月里，我们重新开张了大部分全线门店，到2020年6月2日，迪拉德的所有门店都重新开张。在我们重新开张之后，一个非常小的由于政府的强制要求，我们的一些门店暂时不对店内购物开放。

所有商店目前都在营业，从2019年财年开始减少营业时间。虽然疫苗的可获得性导致了全国范围内的重新开放和限制的放松，但目前还无法合理估计新冠肺炎对2021财年的持续财务影响。


注2。会计准则
 
最近采用的会计公告

简化所得税的核算

2019年12月，FASB发布了ASU第2019-12号，所得税(话题740)：简化所得税会计，作为降低会计准则复杂性的举措的一部分。本次更新中的修正案删除了第740主题中一般原则的某些例外，从而简化了所得税的会计处理。修正案还通过澄清和修改现有指南，改进了对主题740其他领域的GAAP的一致适用和简化。ASU No.2019-12中的修正案适用于在2020年12月15日之后发布的会计年度和这些会计年度内的中期财务报表，并允许提前采用。这一更新的采用并没有对公司的合并财务报表产生实质性影响。

促进中间价改革的效果

2020年3月，FASB发布了ASU 2020-04，中间价改革(主题848)：促进中间价改革的效果它为将GAAP应用于参考伦敦银行间同业拆借利率(LIBOR)或预计将因参考汇率改革而停止的其他参考利率的合约、对冲关系和其他交易提供了可选的权宜之计和例外情况。这一指导意见在一段有限的时间内是可选的，以减轻核算或认识到参考汇率改革对财务报告的影响的潜在负担。更具体地说，ASU 2020-04中的修正案为将GAAP应用于合同、套期保值关系和其他受参考汇率改革影响的交易提供了可选的权宜之计和例外，如果满足某些标准的话。本指导意见有效期为2020年3月12日至
9
目录
2022年12月31日实体可以选择从2020年3月12日或之后的过渡期开始的任何日期开始，或者从2020年3月12日或之后的过渡期内的某个日期开始，到财务报表可以发布的日期，选择采用合同修改的任何日期。这一更新的采用并没有对公司的合并财务报表产生实质性影响。

近期发布的会计公告

管理层认为，目前还没有发布但尚未生效的与公司当前财务报表相关的其他会计指导。


注3。业务细分
 
该公司在以下地区运营二应报告的部门：零售百货商店的经营(“零售经营”)和一家总承包建筑公司(“建筑”)。
 
对于公司的零售业务，公司以商店为基础确定其经营部门。每一家商店的经营业绩都被汇总到一可报告的细分市场。该公司的经营部门是为了财务报告目的而汇总的，因为它们在以下每个领域都是相似的：经济特征、消费者类别、产品性质和分销方法。外部客户的收入来自商品销售，公司不依赖任何大客户作为收入来源。在所有商店中，该公司都在运营一以Dillard的名字命名的商店形式，每个商店都提供相同的一般商品组合，具有类似的类别和相似的客户。该公司认为，拆分其经营部门不会提供有意义的额外信息。
下表汇总了各细分市场和主要产品线的净销售额百分比：
 截至三个月截至9个月
 10月30日，
2021		10月31日，
2020		10月30日，
2021		10月31日，
2020
零售业务部门  
化妆品13 %14 %13 %14 %
女装22 20 23 21 
女式配饰和内衣14 15 15 15 
少年和儿童服装11 10 10 10 
男士服装及配饰20 18 19 18 
鞋子16 16 15 15 
家居和家具3 4 3 4 
 99 97 98 97 
施工段1 3 2 3 
总计100 %100 %100 %100 %


10
目录
下表总结了某些部门信息，包括这些项目与公司合并业务的对账情况：
(单位：千美元)零售
运营		施工整合
截至2021年10月30日的三个月   
来自外部客户的净销售额$1,460,184 $20,815 $1,480,999 
毛利682,317 2,406 684,723 
折旧及摊销50,122 66 50,188 
利息和债务费用(收入)，净额10,557 (7)10,550 
所得税前收入254,152 478 254,630 
总资产3,703,257 36,939 3,740,196 
截至2020年10月31日的三个月
来自外部客户的净销售额$994,588 $30,311 $1,024,899 
毛利364,232 1,983 366,215 
折旧及摊销53,290 87 53,377 
利息和债务费用(收入)，净额12,167 (5)12,162 
所得税前收入(亏损)(232)462 230 
总资产3,279,241 26,748 3,305,989 
截至2021年10月30日的9个月
来自外部客户的净销售额$4,296,316 $83,604 $4,379,920 
毛利1,876,558 5,787 1,882,345 
折旧及摊销146,441 198 146,639 
利息和债务费用(收入)，净额32,889 (33)32,856 
所得税前收入697,140 1,293 698,433 
总资产3,703,257 36,939 3,740,196 
截至2020年10月31日的9个月
来自外部客户的净销售额$2,638,831 $91,767 $2,730,598 
毛利737,673 5,925 743,598 
折旧及摊销154,806 423 155,229 
利息和债务费用(收入)，净额37,343 (38)37,305 
所得税前收入(亏损)(262,598)1,357 (261,241)
总资产3,279,241 26,748 3,305,989 
 
部门间建筑收入为$12.0百万美元和$4.1截至2021年10月30日和2020年10月31日的三个月分别为100万美元和28.6百万美元和$22.3分别截至2021年10月30日和2020年10月31日的9个月的100万美元在整合期间被剔除，并已被排除在各自时期的净销售额之外。

零售业务部门通过与Dillard的自有标签卡相关的客户忠诚度计划和礼品卡的发行产生合同责任。忠诚度计划负债和礼品卡负债的一部分包括在应付贸易账户和应计费用中，礼品卡负债的一部分包括在压缩的综合资产负债表上的其他负债中。我们的零售业务部门合同负债如下：
零售
(单位：千美元)10月30日，
2021		1月30日，
2021		10月31日，
2020		二月一日，
2020
合同责任$59,718 $68,021 $54,684 $75,229 


11
目录
截至2021年10月30日及2020年10月31日止九个月内，本公司录得35.4百万美元和$39.7分别为以前计入零售业务合同负债余额#美元的收入68.0百万美元和$75.22021年1月30日和2020年2月1日分别为100万。
建筑合同产生应收账款、合同资产和合同负债。我们根据预期从客户那里收取的金额来记录应收账款。本公司亦将未完成合约(合约资产)账单及未完成合约账单(合约负债)超出成本及估计收益的成本及估计收益分别入账于其他流动资产及贸易账款及应计费用简明综合资产负债表。简明综合资产负债表中包含的金额如下：
施工
(单位：千美元)10月30日，
2021		1月30日，
2021		10月31日，
2020		二月一日，
2020
应收账款$18,586 $25,094 $18,689 $28,522 
超出未完成合同账单的成本和估计收益2,333 450 781 2,179 
超出成本和未完成合同的预计收益的账单6,521 4,685 5,808 5,737 
截至2021年10月30日及2020年10月31日止九个月内，本公司录得4.1百万美元和$4.9分别为以前计入超过成本的账单中的收入100万美元，以及未完成合同的估计收益$4.7百万美元和$5.72021年1月30日和2020年2月1日分别为100万。
与已执行建筑合同有关的其余履约义务总额为#美元。84.2百万，$76.2百万美元和$97.22021年10月30日、2021年1月30日和2020年10月31日分别为100万。


注4.股票数据的收益(亏损)
 
下表列出了所指期间每股基本收益(亏损)和稀释后每股收益(亏损)的计算方法(除每股数据外，以千计)。
 截至三个月截至9个月
 10月30日，
2021		10月31日，
2020		10月30日，
2021		10月31日，
2020
净收益(亏损)$197,330 $31,850 $541,233 $(138,691)
已发行普通股加权平均股份20,109 22,264 21,009 22,930 
每股基本收益和稀释后收益(亏损)$9.81 $1.43 $25.76 $(6.05)
 
该公司维持一种资本结构，即普通股是唯一发行和发行的股权证券，不是在截至2021年10月30日和2020年10月31日的三个月和九个月内发行或发行的优先股、股票期权、其他稀释证券或潜在稀释证券的股票。


注5。承诺和或有事项
 
在正常业务过程中发生的以诉讼和索赔形式进行的各种法律程序正在对本公司及其子公司悬而未决。管理层认为，就个别或整体处置该等事宜，预期不会对本公司的财务状况、现金流或经营业绩产生重大不利影响。
 
截至2021年10月30日，信用证总额为$20.1根据本公司的循环信贷安排发行了100万美元。见注7，循环信贷协议，了解更多信息。


12
目录
注6。福利计划
 
该公司为其高级管理人员制定了一项无资金、无限制的固定收益计划(“养老金计划”)。养老金计划是非缴费的，并根据服务年限和就业期间的补偿提供福利。本公司使用精算成本法确定养老金支出，以估计最终支付给高级管理人员的总福利，并将这些成本分配到服务期。用于计算养老金成本的精算假设每年都会进行审查。该公司贡献了$1.6百万美元和$4.8在截至2021年10月30日的三个月和九个月内，分别向养老金计划缴纳100万美元，并预计将向养老金计划额外缴款约#美元1.6在2021年财年剩余时间内达到100万。
 
定期福利净成本的构成如下(以千计)：
 截至三个月截至9个月
 10月30日，
2021		10月31日，
2020		10月30日，
2021		10月31日，
2020
净定期福利成本的组成部分：    
服务成本$1,067 $1,090 $3,201 $3,270 
利息成本1,438 1,536 4,312 4,608 
净精算损失696 568 2,090 1,705 
定期净收益成本$3,201 $3,194 $9,603 $9,583 
定期净收益成本中的服务成本部分包括在销售、一般和行政费用中，利息成本和净精算损失部分包括在其他费用中。 


注7。循环信贷协议
 
该公司维持着一项无担保信贷安排，提供#美元的借款能力。800百万美元200于2020年4月修订信贷协议(“2020年经修订信贷协议”)前的百万扩张选择权(“信贷协议”)。于修订生效后，二零二零年经修订信贷协议以本公司若干存款账户及若干附属公司的若干存货作抵押。

2021年4月，本公司进一步修订其担保信贷协议(《2021年修订信贷协议》)。借款能力保持在#美元。800100万美元，受2021年修订后的信贷协议中概述的某些限制的限制，金额为$200百万扩展选项。经2021年修订的信贷协议可供本公司作一般企业用途，包括营运资金融资、签发信用证、资本开支，以及在某些限制下偿还现有债务及股份回购。该公司根据2021年修订后的信贷协议支付可变利率的借款利息，并向参与银行支付承诺费。根据2021年修订的信贷协议，借款利率为伦敦银行间同业拆借利率加1.75如果平均季度可用性低于502021年修订后的信贷协议(“总承诺额”)中定义的总承诺额的%，借款利率为伦敦银行间同业拆借利率(LIBOR)加1.50如果平均季度可用性大于或等于50总承诺额的%。未使用借款的承诺费为0.30如果平均借款少于35总承诺额的百分比，并且0.25如果平均借款大于或等于%35总承诺额的%。只要可用性超过$80尽管2021年修订后的信贷协议中没有发生也不会继续发生数百万和某些违约事件，但没有财务契约要求。2021年修订后的信贷协议将于2026年4月28日到期。

2021年10月30日，不是借款未偿，信用证总额为#美元。20.1根据2021年修订后的信贷协议发行了100万美元，在信贷安排下留下了未使用的可获得性#美元。779.9百万美元。


注8。股票回购计划
 
2018年3月，公司董事会授权回购至多美元500根据一项不限成员名额的股票回购计划(“2018年3月计划”)，持有公司A类普通股100万股。2018年3月的计划允许公司根据符合1934年证券交易法规则10b5-1要求的预设交易计划，或通过私下协商的交易，在公开市场回购其A类普通股，并且没有
13
目录
到期日。在截至2021年10月30日的9个月内，本公司完成了2018年3月计划项下的授权采购。

2021年5月，公司董事会授权回购至多美元500根据一项新的不限成员名额的股票回购计划(“2021年5月计划”)，公司的A类普通股增加了100万股。2021年5月的计划允许公司根据符合1934年证券交易法规则10b5-1要求的预先设定的交易计划，或通过私下协商的交易，在公开市场回购其A类普通股，并且没有到期日。截至2021年10月30日，美元262.9根据2021年5月的计划，仍有100万的授权。

以下为所指期间的股票回购活动摘要(单位：千，每股数据除外)：
 截至三个月截至9个月
 10月30日，
2021		10月31日，
2020		10月30日，
2021		10月31日，
2020
回购股份的成本$239,244 $19,459 $410,265 $95,556 
回购股份数量1,231 645 2,590 2,231 
每股平均价格$194.40 $30.16 $158.40 $42.83 

上述公司A类普通股的所有回购都是按交易日的市场价格进行的。为重新收购这些股票而支付的所有金额都分配给了库存股。


注9.所得税

在截至2021年10月30日的三个月和九个月里，所得税支出与使用法定联邦所得税税率计算的支出不同，主要原因是州和地方所得税的影响。

在截至2021年1月30日的会计年度，该公司处于净营业亏损状态。冠状病毒援助、救济和经济安全法案于2020年3月27日签署成为法律，允许将净营业亏损追溯到法定联邦所得税税率为35%而不是目前的21%的年份。在截至2020年10月31日的三个月和九个月内，所得税优惠与使用当前法定联邦所得税税率21%计算的所得税优惠不同，主要是由于确认了#美元的净税收优惠。32.4百万美元和$64.6百万美元，分别与结转年度的利差有关。前三个月和九个月的所得税优惠还包括州和地方所得税的影响。


注10。累计其他全面损失的重新分类(“AOCL”)
 
AOCL的重新分类摘要如下(以千为单位)：
 从AOCL重新分类的金额 
 截至三个月截至9个月报告净收入的报表中受影响的行项目
有关AOCL组件的详细信息10月30日，
2021		10月31日，
2020		10月30日，
2021		10月31日，
2020
固定收益养老金计划项目     
精算损失摊销$696 $568 $2,090 $1,705 税前合计(1)
 168 138 505 414 所得税费用
 $528 $430 $1,585 $1,291 总税额净额
_______________________________
(1)        本项目计入定期养老金净成本计算。见注6，福利计划，了解更多信息。 



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目录
注11.累计其他综合亏损变动情况
 
按组成部分(税后净额)列出的AOCL变动汇总如下(以千为单位)：
 固定收益养老金计划项目
 截至三个月截至9个月
10月30日，
2021		10月31日，
2020		10月30日，
2021		10月31日，
2020
期初余额$33,878 $30,198 $34,935 $31,059 
从AOCL重新分类的金额(528)(430)(1,585)(1,291)
期末余额$33,350 $29,768 $33,350 $29,768 
 

注12。租契

该公司以经营租赁方式租赁零售商店、办公空间和设备。截至2021年10月30日、2021年1月30日和2020年10月31日，在简明合并资产负债表中计入经营租赁资产的经营权租赁资产总额为1美元。41.2百万，$47.6百万美元和$40.5经营租赁负债和经营租赁负债，分别记入经营租赁负债和经营租赁负债的当期部分，总额为#美元。40.7百万，$47.2百万美元和$40.2分别为百万美元。
在确定我们的经营租赁资产和经营租赁负债时，我们对每份租赁协议内的最低租赁付款适用递增借款利率。公认会计原则要求在租赁中使用隐含利率，只要该利率是容易确定的；此外，如果隐含利率不容易确定，承租人可以使用其递增借款利率。递增借款利率是承租人在类似期限内以抵押方式借款时必须支付的利率，相当于类似经济环境下的租赁付款。为了估计与适用租赁条款一致的特定增量借款利率，我们使用与我们未偿还债务工具的信用质量一致的模型。
续订选项为五或10大多数租赁物业都存在年限。本公司拥有行使租约续期选择权的全权决定权。吾等不会于租赁开始时确认经营租赁资产或经营租赁负债，除非吾等合理确定行使续期选择权，否则本公司不会在续期期间确认经营租赁资产或经营租赁负债。经营租赁资产及相关租赁改进的折旧年限受预期租赁期限的限制。
某些租约的或有租金是根据超过指定金额的年销售额的百分比计算的。其他或有租金完全基于销售额的一定比例。本公司的经营租赁协议不包含任何重大剩余价值担保或重大限制性契约。

15
目录
下表汇总了该公司的营业和融资租赁情况：
(单位：千美元)分类-简明合并资产负债表10月30日，
2021		1月30日，
2021		10月31日，
2020
资产
融资租赁资产
财产和设备，净值(a)
$62 $247 $353 
经营性租赁资产经营性租赁资产41,189 47,612 40,471 
租赁资产总额$41,251 $47,859 $40,824 
负债
当前
金融融资租赁负债的当期部分$180 $695 $849 
运营中经营租赁负债的当期部分11,432 13,819 12,775 
非电流
金融融资租赁负债— — 180 
运营中经营租赁负债29,293 33,392 27,412 
租赁总负债$40,905 $47,906 $41,216 
(a)融资租赁资产计入累计摊销净额#美元。14.5百万，$14.3百万美元和$14.2分别截至2021年10月30日、2021年1月30日和2020年10月31日。
租赁费截至三个月截至9个月
(单位：千美元)分类-操作简明合并报表10月30日，
2021		10月31日，
2020		10月30日，
2021		10月31日，
2020
经营租赁成本(a)
租金$4,947 $5,115 $15,157 $16,304 
融资租赁成本
租赁资产摊销折旧及摊销61 106 185 317 
租赁负债利息利息和债务费用净额5 44 29 186 
净租赁成本$5,013 $5,265 $15,371 $16,807 

(a) 包括短期租赁费#美元0.5百万美元和$0.5前三个月的百万美元和$1.4百万美元和$1.5截至2021年10月30日和2020年10月31日的9个月分别为100万美元，包括或有租金在内的可变租赁费用为#美元0.3百万美元和$0.4前三个月的百万美元和$1.0百万美元和$1.1截至2021年10月30日和2020年10月31日的9个月分别为100万美元。

租赁负债的到期日
(单位：千美元)
财年
运营中
租契		金融
租契		总计
2021年(不包括截至2021年10月30日的九个月)$3,153 $181 $3,334 
202213,174 — 13,174 
20239,500 — 9,500 
20244,830 — 4,830 
20254,170 — 4,170 
2025年之后14,296 — 14,296 
最低租赁付款总额49,123 181 49,304 
较少相当于利息的数额(8,398)(1)(8,399)
租赁负债现值$40,725 $180 $40,905 


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目录
租期和贴现率
10月30日，
2021
加权平均剩余租期
经营租约6.0年份
融资租赁0.3年份
加权平均贴现率
经营租约6.2 %
融资租赁9.5 %

其他信息
截至9个月
(单位：千美元)10月30日，
2021		10月31日，
2020
为计入租赁负债的金额支付的现金
营业租赁的营业现金流$12,962 $14,490 
融资租赁的营业现金流29 186 
融资租赁产生的现金流515 885 


注13.(收益)处置资产时的损失

在截至2021年10月30日的9个月内，公司录得收益$29.3百万美元，主要来自于出售三存储属性，从而获得$的收益24.7在处置资产的损失(收益)中记录的百万美元。

在截至2020年10月31日的三个月和九个月内，公司记录的收益为$1.5百万美元，主要来自于出售一商店财产，造成损失#美元2.2在处置资产的损失(收益)中记录的百万美元。


注14.公允价值披露
 
本公司已使用现有市场信息及适当的估值方法，厘定本文所载金融工具的估计公允价值。然而，在解释市场数据以制定公允价值估计时，需要相当大的判断力。因此，这里提出的估计不一定代表该公司在当前市场交易中可能变现的金额。
 
本公司长期债务和次级债券的公允价值以市场价格为基础，在公允价值等级中被归类为第一级。
 
由于这些工具的短期到期日，公司现金及现金等价物和应收账款的公允价值接近其在2021年10月30日的账面价值。截至2021年10月30日，该公司长期债务的公允价值约为#美元。429百万美元。截至2021年10月30日，公司长期债务的账面价值为$366百万美元。截至2021年10月30日，公司次级债券的公允价值约为$217百万美元。公司次级债券于2021年10月30日的账面价值为$200百万美元。


注15。后续事件

2021年11月18日，公司宣布董事会宣布派发特别股息$15.00每股。红利将于2021年12月15日在公司的A类和B类普通股上支付给2021年11月29日登记在册的股东。

17
目录
第二项：管理层对财务状况和经营成果的讨论和分析。
 
以下讨论应与本报告其他部分包含的简明综合财务报表及其脚注以及我们截至2021年1月30日的Form 10-K年度报告中包含的财务和其他信息结合起来阅读。由于新冠肺炎对上年数据的重大影响，以下信息将包括与2019年的某些比较，以提供额外的背景。
 
高管概述

2020年3月，世界卫生组织宣布一种新型冠状病毒(新冠肺炎)爆发为大流行，继续影响美国和全球经济。新冠肺炎疫情已经并可能继续对公司的业务、经营业绩和财务状况产生重大影响。根据州和地方政府的要求，公司从2020年3月19日开始关闭门店，到2020年4月9日，公司所有的实体店暂时对公众关闭。我们的电子商务能力使我们能够利用我们关闭的商店位置(人员有限)来完成我们网上商店的订单。

在截至2020年5月30日(财年5月)的一个月里，我们重新开张了大部分全线门店，到2020年6月2日，迪拉德的所有门店都重新开张。在我们重新开张之后，一个非常小的由于政府的强制要求，我们的一些门店暂时不对店内购物开放。所有商店目前都在营业，从2019年财年开始减少营业时间。虽然疫苗的可获得性导致了全国范围内的重新开放和限制的放松，但目前还无法合理估计新冠肺炎对2021财年的持续财务影响。

与截至2020年10月31日的三个月相比，该公司截至2021年10月30日的三个月的业绩有了显著改善，这是该公司第三次连续创纪录的季度业绩。从第一季度开始的强劲消费需求持续到第二季度和第三季度，导致2021年第三季度的可比零售额与2020年第三季度相比增长了48%，与2019年第三季度相比增长了12%。

截至2021年10月30日的三个月，零售毛利率大幅增长至46.7%，而截至2020年10月31日的三个月为36.6%。该公司将这一改善归因于持续强劲的消费者需求以及更好的库存管理，这导致与去年第三季度相比降价减少。因此，与去年第三季度相比，该公司的库存减少了大约1%。销售、一般和行政费用(“SG&A”)增至3.932亿美元(占销售额的26.5%)，上年第三季度为3.182亿美元(占销售额的31.0%)，主要原因是去年第三季度工资支出减少，因为商店客流量虽然有所恢复，但没有达到大流行前的水平。与2020年第三季度相比，2021年第三季度零售额的增长为这些增加的费用提供了支持，因为SG&A的销售额下降了450个基点。该公司公布的净收益为1.973亿美元(每股9.81美元)，而去年第三季度的净收益为3190万美元(每股1.43美元)。

在截至2020年10月31日的季度净收入中包括3240万美元(每股1.46美元)的净税收优惠，这项税收优惠与2020年3月27日签署成为法律的冠状病毒援助、救济和经济安全法案(CARE)有关，该法案允许将净营业亏损结转到联邦所得税税率为35%的年份。该季度的净收入还包括220万美元的税前亏损(税后140万美元或每股0.06美元)，主要与出售一家商店物业有关。

截至2021年10月30日止三个月，本公司根据本公司董事会于2018年3月及2021年5月授权的股票回购计划(“2018年3月计划”)及2021年5月(“2021年5月计划”)，以2.392亿美元回购120万股已发行A类普通股。截至2021年10月30日，公司已完成2018年3月计划下的授权采购，2021年5月计划下仍有2.629亿美元的授权。

截至2021年10月30日，该公司的营运资本为10.794亿美元(包括6.197亿美元的现金和现金等价物)，未偿债务总额为5.66亿美元，不包括融资租赁负债和经营租赁负债，2022财年末之前没有预定到期日。截至2021年10月30日的9个月，经营活动提供的现金流为7.281亿美元。

2021年11月18日，公司宣布董事会宣布派发特别股息每股15.00美元。红利将于2021年12月15日在公司的A类和B类普通股上支付给2021年11月29日登记在册的股东。

截至2021年10月30日，该公司拥有280家Dillard‘s门店，其中包括30家清关中心，以及一家互联网商店。

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目录
我们很大一部分自有品牌和独家品牌商品来自经历过新冠肺炎病毒广泛传播的国家。此外，我们的许多品牌商品供应商也可能从这些国家采购很大一部分商品。这些国家的制造能力受到大流行的严重影响，在一些国家，大流行继续对我们的供应链造成负面影响，导致运输延误和运输成本增加。

此外，从2020财年开始的全球交通网络中断一直持续到2021财年，目前尚不清楚这些问题将于何时得到解决。加利福尼亚州的洛杉矶港和长滩港总共处理了美国进口商品的很大一部分，包括我们自己的进口商品。这两个港口在处理进口商品方面已经并将继续受到延误，从而导致商品不合时宜地交付。目前，管理层在密切监控形势的同时，无法量化这些因素对公司2021财年运营业绩和库存状况的影响。

在运营人员配备方面，管理层特别关注目前紧张的劳动力市场，寻求招聘跨多个职能的永久性和季节性人才。除了现有的劳动力市场压力外，t职业安全与健康管理局(“OSHA”)发布了紧急临时标准(“ETS”)。o2021年11月5日，要求所有拥有100名或100名以上员工的雇主强制新冠肺炎接种或检测，自2022年1月4日起生效。ETS的实施已经暂停，等待针对OSHA的诉讼有进一步的发展。公司将继续监控诉讼情况、ETS对留住和聘用员工的潜在影响，以及本标准生效后可能产生的额外成本。


关键绩效指标
 
我们使用一系列关键的财务状况和经营业绩指标来评估我们的业务，包括：
 截至三个月
 10月30日，
2021		10月31日，
2020
净销售额(百万)$1,481.0 $1,024.9 
零售店销售趋势47 %(25)%
可比零售店销售趋势48 %(24)%
毛利(百万)$684.7 $366.2 
毛利润占净销售额的百分比46.2 %35.7 %
零售毛利润占净销售额的百分比46.7 %36.6 %
销售、一般和行政费用占净销售额的百分比26.5 %31.0 %
运营提供(用于)的现金流(单位：百万)*$728.1 $(62.9)
期末零售店总数280 282 
每平方英尺零售额$31 $21 
零售店库存趋势(1)%(22)%
年化零售商品库存周转率2.5 1.8 
*运营数据的现金流是截至2021年10月30日和2020年10月31日的9个月。

一般信息
 
净销售额。净销售额包括可比和不可比商店的商品销售额，以及公司总承包建筑公司CDI Contractors LLC(“CDI”)合同上确认的收入。可比商店销售额包括在最近完成的季度和上一财年的相应季度中运营了一整段时间的商店的销售额，包括我们的互联网商店。可比门店销售额不包括销售退货准备的变化。不可比门店销售额包括：上一会计年度开业的门店在被视为可比门店之前本会计年度的销售额；本会计年度新开门店的销售额；本会计年度或上一会计年度关闭的不再被视为可比门店的门店上一会计年度的销售额；清关中心的销售额；以及销售退货津贴的变化。

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销售是通过多个接触点与客户互动的结果，在店内销售和在线销售之间形成了相互依赖的关系。在线订单既可以从履行中心完成，也可以从零售店完成。此外，在线客户还可以在线购买和在店内提货。店内零售客户能够从履行中心或其他零售店地点购买可订购和履行的商品。在线客户可以通过邮件退回订单，也可以将在线下的订单退回到零售店。在自有品牌信用卡计划下获得奖励积分的客户可以通过店内或在线购物来赚取和兑换奖励。
 
手续费和其他收入。服务费和其他收入包括通过与北卡罗来纳州富国银行(Wells Fargo Bank，N.A.)的长期营销和服务联盟(“富国银行联盟”)产生的收入。其他收入包括租金收入、运费和手续费、礼品卡破损和租赁部门的租赁收入。
销售成本。销售成本包括销售商品的成本(扣除购买折扣、非特定保证金维持津贴和商品保证金维持津贴)、银行卡费用、到配送中心的运费、员工和促销折扣、向客户发货以及沙龙人员的直接工资。销售成本还包括CDI合同成本，包括所有直接材料和劳动力成本、分包成本以及与合同履行相关的间接成本，如间接劳动力、员工福利和保险计划成本。
销售、一般和行政费用。销售、一般和行政费用包括购买、占用、销售、分销、仓储、商店和公司费用(包括工资和员工福利)、保险、就业税、广告、管理信息系统、法律和其他公司层面的费用。采购费用包括工资、员工福利以及设计、采购和销售人员的差旅费。
 
折旧和摊销。  折旧和摊销费用包括财产和设备的折旧和摊销。
 
租房。  租金包括商店租赁费用，包括或有租金、数据处理和其他设备租金以及办公空间租赁。
 
利息和债务费用，净额。利息和债务支出包括利息、扣除利息收入和资本化利息后的利息，这些利息与公司的无担保票据、次级债券和公司信贷协议下的借款有关。利息和债务费用还包括融资成本的摊销和融资租赁义务的利息。

其他费用。其他费用包括利息成本和净精算损失部分，其中净定期福利成本与公司的无资金、不合格的固定福利计划相关，以及与递延融资费用注销相关的费用(如果有的话)。
 
(收益)处置资产的损失。(收益)处置资产损失包括出售或处置财产和设备的净收益或损失，以及超出保险资产成本基础的保险收益(如有)。

伦敦银行间同业拆借利率

2021年3月5日，负责监管伦敦银行间同业拆借利率的英国金融市场行为监管局宣布，所有LIBOR设置要么停止由任何管理人提供，要么不再具有代表性：(A)在2021年12月31日之后，对于1周和2个月的美元设置；以及(B)在2023年6月30日之后，对于其余的美元设置。展望未来，我们打算与我们的贷款人合作，为2021年修订后的信贷协议、富国银行联盟(Wells Fargo Alliance)和任何其他适用的协议使用合适的替代参考利率。我们将继续监测、评估和规划逐步淘汰伦敦银行间同业拆借利率(LIBOR)。

季节性

像许多其他零售商一样，我们的业务受到季节性影响，由于假日季节的原因，很大一部分销售额和收入通常是在我们会计年度的最后一个季度实现的。由于我们业务的季节性，任何季度的业绩都不一定代表整个会计年度可能实现的业绩。





 
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目录
行动结果
 
下表列出了在指定期间内以净销售额百分比表示的运营结果(由于四舍五入，百分比可能不够高)：
 截至三个月截至9个月
 10月30日，
2021		10月31日，
2020		10月30日，
2021		10月31日，
2020
净销售额100.0 %100.0 %100.0 %100.0 %
服务费和其他收入2.1 2.7 2.1 3.2 
 102.1 102.7 102.1 103.2 
销售成本53.8 64.3 57.0 72.8 
销售、一般和行政费用26.5 31.0 25.0 32.1 
折旧及摊销3.4 5.2 3.3 5.7 
租金0.3 0.5 0.3 0.6 
利息和债务费用净额0.7 1.2 0.8 1.4 
其他费用0.1 0.2 0.2 0.2 
(收益)处置资产时的损失— 0.2 (0.6)0.1 
所得税前收入(亏损)17.2 — 15.9 (9.6)
所得税(福利)3.9 (3.1)3.6 (4.5)
净收益(亏损)13.3 %3.1 %12.4 %(5.1)%


净销售额
 截至三个月 
(单位：千美元)10月30日，
2021		10月31日，
2020		$CHANGE
净销售额：   
零售业务部门$1,460,184 $994,588 $465,596 
施工段20,815 30,311 (9,496)
总净销售额$1,480,999 $1,024,899 $456,100 

截至2021年10月30日的三个月，公司按部门和产品类别划分的销售额与截至2020年10月31日的三个月相比的变化百分比，以及截至2021年10月30日的三个月按部门和产品类别划分的销售额占总净销售额的百分比如下：
 %变化
2021 - 2020		的百分比
净销售额
零售业务部门  
化妆品31.6 %13 %
女装61.2 22 
女式配饰和内衣29.1 14 
少年和儿童服装65.0 11 
男士服装及配饰60.5 20 
鞋子44.4 16 
家居和家具8.1 3 
  99 
施工段(31.3)1 
总计 100 %
21
目录
与截至2020年10月31日的三个月相比，在截至2021年10月30日的三个月里，零售运营部门的净销售额增长了4.66亿美元，增幅约为47%，可比门店的销售额增长了约48%，这主要是由于新冠肺炎疫情的影响。与去年第三季度相比，所有产品类别的销售额都有大幅增长。

与2019年第三季度相比，截至2021年10月30日和2019年11月2日的三个月，零售运营部门的净销售额分别为14.602亿美元和13.342亿美元，增长1.26亿美元或约9%，而可比门店的销售额增长约12%。

截至2021年10月30日和2020年10月31日，我们分别记录了1100万美元和750万美元的回报资产，以及2230万美元和1250万美元的销售回报拨备。
 
在截至2021年10月30日的三个月里，由于建筑活动的减少，建筑部门的净销售额比截至2020年10月31日的三个月减少了950万美元，降幅约为31%。截至2021年10月30日，与已执行建筑合同相关的剩余履约义务总额为8420万美元，分别比2021年1月30日增加了约10%，比2020年10月31日减少了约13%。我们预计这些剩余的履约义务将在未来9到18个月内实现。

 截至9个月 
(单位：千美元)10月30日，
2021		10月31日，
2020		$CHANGE
净销售额：   
零售业务部门$4,296,316 $2,638,831 $1,657,485 
施工段83,604 91,767 (8,163)
总净销售额$4,379,920 $2,730,598 $1,649,322 

与截至2020年10月31日的9个月相比，公司截至2021年10月30日的9个月按部门和产品类别划分的销售额变化百分比，以及截至2021年10月30日的9个月按部门和产品类别划分的销售额占总净销售额的百分比如下：

 %变化
2021 - 2020		的百分比
净销售额
零售业务部门  
化妆品48.9 %13 %
女装79.3 23 
女式配饰和内衣53.6 15 
少年和儿童服装69.6 10 
男士服装及配饰69.9 19 
鞋子61.5 15 
家居和家具22.3 3 
  98 
施工段(8.9)2 
总计 100 %

在截至2021年10月30日的9个月里，零售运营部门的净销售额比截至2020年10月31日的9个月增加了16.575亿美元，增幅约为63%，这主要是由于新冠肺炎疫情的影响。由于其实体店在2020年前九个月的部分时间内暂时关闭，以及店内销售和在线销售之间的相互依赖，该公司报告了这一时期的可比门店销售数据。2020财年前9个月，所有产品类别的销售额都大幅增长。

与2019财年前9个月相比，截至2021年10月30日和2019年11月2日的9个月，零售运营部门的净销售额分别为42.963亿美元和41.329亿美元，增长1.634亿美元或约4%，而可比门店的销售额增长约7%。
22
目录
在截至2021年10月30日的9个月中，由于建筑活动减少，建筑部门的净销售额比截至2020年10月31日的9个月减少了820万美元，降幅约为9%。

服务费和其他收入
 截至三个月截至9个月三个月九个月
(单位：千美元)10月30日，
2021		2020年10月31日10月30日，
2021		10月31日，
2020		2021-2020美元变化2021-2020美元变化
服务费和其他收入：      
零售业务部门      
来自富国银行联盟的收入
$18,701 $16,472 $54,143 $51,958 $2,229 $2,185 
船运和装卸收入9,672 7,917 28,376 28,140 1,755 236 
租赁部门收入1 212 4 1,075 (211)(1,071)
其他2,664 2,562 7,865 6,600 102 1,265 
 31,038 27,163 90,388 87,773 3,875 2,615 
施工段(125)50 571 500 (175)71 
服务费和其他收入合计
$30,913 $27,213 $90,959 $88,273 $3,700 $2,686 

服务费和其他收入主要由富国银行联盟(Wells Fargo Alliance)的收入构成。在截至2021年10月30日的三个月里，联盟的收入比截至2020年10月31日的三个月增加了220万美元，这主要是由于信贷损失的减少。在截至2021年10月30日的9个月里，联盟的收入比截至2020年10月31日的9个月增加了220万美元，这主要是由于信贷损失的减少。

由于网购增加，截至2021年10月30日的三个月和九个月的运输和处理收入分别比截至2020年10月31日的三个月和九个月有所增长。与前三个月相比，前九个月的增幅较小，主要是因为随着新冠肺炎感染水平的上升和实体店的暂时关闭，2020年第一季度在线订单增加，客户购物模式转向Dillards.com。

与2019财年第三季度相比，截至2021年10月30日和2019年11月2日的三个月，运输和搬运收入分别为970万美元和670万美元，增长300万美元或45.0%。截至2021年10月30日和2019年11月2日的9个月，航运和搬运收入分别为2840万美元和1890万美元，增长950万美元或50.1%。

租赁部门收入主要包括位于某些商店的高档女装小贩的主要持牌部门的佣金。到2020年7月底，我们与这个主要持牌部门的协议已经终止。我们预计未来租赁部门的收入将微乎其微。

毛利
 
(单位：千美元)10月30日，
2021		10月31日，
2020		$CHANGE%变化
毛利：    
截至三个月    
零售业务部门$682,317 $364,232 $318,085 87.3 %
施工段2,406 1,983 423 21.3 
毛利总额$684,723 $366,215 $318,508 87.0 %
截至9个月    
零售业务部门$1,876,558 $737,673 $1,138,885 154.4 %
施工段5,787 5,925 (138)(2.3)
毛利总额$1,882,345 $743,598 $1,138,747 153.1 %

23
目录
 截至三个月截至9个月
 10月30日，
2021		10月31日，
2020		10月30日，
2021		10月31日，
2020
毛利润占部门的百分比 净销售额：
    
零售业务部门46.7 %36.6 %43.7 %28.0 %
施工段11.6 6.5 6.9 6.5 
毛利润总额占净销售额的百分比46.2 35.7 43.0 27.2 
 
与截至2020年10月31日的三个月相比，截至2021年10月30日的三个月，毛利润占销售额的百分比分别从35.7%增加到46.2%。

在截至2021年10月30日的三个月里，零售业务毛利润占销售额的比例分别从截至2020年10月31日的36.6%上升到了46.7%，这主要是由于2020财年第三季度由于新冠肺炎疫情的影响而减少了降价，以及更好的库存管理和更强劲的客户需求导致2021财年第三季度降价减少。除化妆品外，所有产品类别的毛利率都有显着增长，化妆品的毛利率略有增长。

与2019年第三季度相比，零售运营毛利润占销售额的百分比在截至2021年10月30日的三个月中增加了1221个基点，达到46.7%，而截至2019年11月2日的三个月为34.5%，这主要是由于更好的库存管理和客户需求导致2021财年第三季度降价减少。

在截至2021年10月30日的9个月中，毛利润占销售额的百分比从27.2%增加到43.0%，而截至2020年10月31日的9个月则分别为27.2%。

在截至2021年10月30日的9个月中，零售业务毛利润占销售额的比例从28.0%分别增至43.7%，而截至2020年10月31日的9个月则分别为28.0%，这主要是由于2020财年前9个月因新冠肺炎疫情的影响而增加的降价，以及更好的库存管理和客户需求导致2021财年前9个月降价减少。除化妆品外，所有产品类别的毛利率都有显着增长，化妆品的毛利率略有增长。

与2019财年前9个月相比，零售运营毛利润占销售额的百分比在截至2021年10月30日的9个月中增加了1000个基点，达到43.7%，而截至2019年11月2日的9个月为33.7%，这主要是由于更好的库存管理和客户需求导致2021财年前9个月降价减少。

截至2021年10月30日，库存总额与2020年10月31日相比下降了1%。在截至2021年10月30日的三个月和九个月，降价金额每变化1%，净收入将分别影响约100万美元和500万美元。

管理层正在监测持续的供应链问题，特别是关于运输延误和全球运输网络中断的问题。

24
目录
销售、一般和行政费用(“SG&A”)
 
(单位：千美元)10月30日，
2021		10月31日，
2020		$CHANGE%变化
SG&A(&A)：    
截至三个月    
零售业务部门$391,463 $316,738 $74,725 23.6 %
施工段1,728 1,480 248 16.8 
SG&A合计$393,191 $318,218 $74,973 23.6 %
截至9个月    
零售业务部门$1,090,818 $871,096 $219,722 25.2 %
施工段4,855 4,630 225 4.9 
SG&A合计$1,095,673 $875,726 $219,947 25.1 %

 截至三个月截至9个月
 10月30日，
2021		10月31日，
2020		10月30日，
2021		10月31日，
2020
SG&A占细分市场净销售额的百分比：    
零售业务部门26.8 %31.8 %25.4 %33.0 %
施工段8.3 4.9 5.8 5.0 
SG&A总额占净销售额的百分比26.5 31.0 25.0 32.1 
 
在截至2021年10月30日的三个月里，SG&A占销售额的比例从截至2020年10月31日的三个月的31.0%降至26.5%，同时增加了7500万美元。在截至2021年10月30日的三个月里，零售业务的SG&A占销售额的比例降至26.8%，而截至2020年10月31日的三个月为31.8%，同时增加了7470万美元。SG&A美元的增加主要是由于工资费用和相关工资税的增加。

在截至2021年10月30日的9个月里，SG&A占销售额的比例从截至2020年10月31日的9个月的32.1%降至25.0%，同时增加了2.199亿美元。在截至2021年10月30日的9个月里，零售业务的SG&A占销售额的比例降至25.4%，而截至2020年10月31日的9个月，这一比例为33.0%，同时增加了2.197亿美元。SG&A美元的增加主要是由于工资费用和相关工资税的增加。

截至2021年10月30日的三个月的工资支出和相关工资税为2.615亿美元，而截至2020年10月31日的三个月为2.075亿美元，增加了5390万美元。截至2021年10月30日的9个月的工资支出和相关工资税为7.335亿美元，而截至2020年10月31日的9个月为5.601亿美元，增加了1.734亿美元。在2020财年的前九个月，公司(A)由于新冠肺炎疫情导致商店暂时关闭，解雇了商店员工，并解雇了某些公司和支持设施职能的员工，(B)通过CARE法案提供的员工留任抵免，工资支出和相关工资税和福利减少了610万美元。

与2019年第三季度相比，截至2021年10月30日和2019年11月2日的三个月，零售运营的SG&A分别为3.915亿美元(占销售额的26.8%)和4.167亿美元(占销售额的31.2%)，减少了2520万美元。截至2021年10月30日的9个月，零售运营的SG&A为10.908亿美元(占销售额的25.4%)，而截至2019年11月2日的9个月为12.276亿美元(占销售额的29.7%)，减少1.368亿美元，主要原因是工资支出和相关工资税的减少。公司继续在减少营业时间和员工的情况下运营。在运营人员配备方面，管理层特别关注目前紧张的劳动力市场，寻求招聘跨多个职能的永久性和季节性人才。

25
目录
折旧及摊销
 
(单位：千美元)10月30日，
2021		10月31日，
2020		$CHANGE%变化
折旧和摊销：    
截至三个月    
零售业务部门$50,122 $53,290 $(3,168)(5.9)%
施工段66 87 (21)(24.1)
折旧及摊销总额$50,188 $53,377 $(3,189)(6.0)%
截至9个月    
零售业务部门$146,441 $154,806 $(8,365)(5.4)%
施工段198 423 (225)(53.2)
折旧及摊销总额$146,639 $155,229 $(8,590)(5.5)%

与截至2020年10月31日的三个月和九个月相比，截至2021年10月30日的三个月和九个月的折旧和摊销费用分别减少了320万美元和860万美元，这主要是由于资本支出的时机和构成。

利息和债务费用净额
(单位：千美元)10月30日，
2021		10月31日，
2020		$CHANGE%变化
利息和债务费用(收入)，净额：    
截至三个月    
零售业务部门$10,557 $12,167 $(1,610)(13.2)%
施工段(7)(5)(2)(40.0)
利息和债务费用合计(净额)$10,550 $12,162 $(1,612)(13.3)%
截至9个月    
零售业务部门$32,889 $37,343 $(4,454)(11.9)%
施工段(33)(38)5 13.2 
利息和债务费用合计(净额)$32,856 $37,305 $(4,449)(11.9)%
 
净利息和债务支出分别减少了160万美元和440万美元截至2021年10月30日的三个月和九个月，与截至2020年10月31日的三个月和九个月相比，主要原因是信贷安排下的短期借款减少。总加权平均债务在年内分别减少7,570万元和1.861亿元三个和九个截至2021年10月30日的月份与三个和九个分别是截至2020年10月31日的几个月，主要是由于信贷安排下的短期借款减少。

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目录
其他费用
(单位：千美元)10月30日，
2021		10月31日，
2020		$CHANGE%变化
其他费用：    
截至三个月    
零售业务部门$2,134 $2,105 $29 1.4 %
施工段— — — — 
其他费用合计$2,134 $2,105 $29 1.4 %
截至9个月    
零售业务部门$9,232 $6,313 $2,919 46.2 %
施工段— — — — 
其他费用合计$9,232 $6,313 $2,919 46.2 %

在截至2021年10月30日的9个月中，与截至2020年10月31日的9个月相比，其他支出增加了290万美元，这主要是由于与修订和延长公司的有担保循环信贷安排有关的某些递延融资费用的注销。

(收益)处置资产时的损失
(单位：千美元)10月30日，
2021		10月31日，
2020		$CHANGE
(收益)处置资产损失：   
截至三个月   
零售业务部门$(4)$2,234 $(2,238)
施工段— (13)13 
处置资产合计(收益)损失$(4)$2,221 $(2,225)
截至9个月   
零售业务部门$(24,683)$2,261 $(26,944)
施工段(3)(26)23 
处置资产合计(收益)损失$(24,686)$2,235 $(26,921)

在截至2021年10月30日的9个月中，该公司记录了2930万美元的收益，主要来自出售三家商店物业，产生了2470万美元的收益，这笔收益记录在资产处置的(收益)损失中。

在截至2020年10月31日的三个月和九个月期间，该公司记录了150万美元的收益，主要来自出售一家门店物业，导致220万美元的亏损，这笔亏损计入了资产处置的(收益)损失。

所得税

截至2021年10月30日的3个月和9个月，该公司估计的联邦和州有效所得税税率约为22.5%。在截至2021年10月30日的三个月和九个月里，所得税支出与使用法定联邦所得税税率计算的支出不同，主要原因是州和地方所得税的影响。

在截至2021年1月30日的会计年度，该公司处于净营业亏损状态。CARE法案于2020年3月27日签署成为法律，允许将净营业亏损追溯到法定联邦所得税税率为35%而不是目前的21%的年份。在截至2020年10月31日的9个月里，该公司估计的联邦和州有效所得税税率约为46.9%。在截至2020年10月31日的三个月和九个月期间，所得税优惠与使用当前21%的法定联邦所得税税率计算的所得税优惠不同，主要是由于确认了分别与结转年度税率差异相关的3240万美元和6460万美元的净税收优惠。前三个月和九个月的所得税优惠还包括州和地方所得税的影响。

27
目录
该公司预计2021财年联邦和州的有效所得税税率约为20%至21%。这一税率包括预期的联邦所得税优惠，这是由于与将支付给迪拉德公司投资和员工持股计划的每股15美元特别股息的一次性扣除有关。如果2021财年的运营结果与管理层目前的预期不同，这一比率可能会发生变化。公司假设和判断的变化可能会对简明综合财务报表中确认的金额产生重大影响。


财务状况
 
截至2021年10月30日和2020年10月31日的9个月净现金流摘要如下：
 截至9个月 
(单位：千美元)10月30日，
2021		10月31日，
2020		$CHANGE
经营活动$728,083 $(62,938)$791,021 
投资活动(45,179)(50,352)5,173 
融资活动(423,522)(102,663)(320,859)
现金和现金等价物合计增加(减少)$259,382 $(215,953)$475,335 
 
在截至2021年10月30日的9个月中，运营净现金流比截至2020年10月31日的9个月增加了7.91亿美元，这主要是由于毛利润的增加和营运资本的变化。与2019财年前9个月相比，截至2021年10月30日的9个月，运营提供的净现金流为7.281亿美元，截至2019年11月2日的9个月，运营提供的净现金流为2300万美元，增加7.051亿美元。

富国银行根据富国银行联盟拥有并管理迪拉德的自有品牌卡。根据富国银行联盟，富国银行为我们的客户建立和拥有自有品牌卡账户，保留与账户所有权相关的利益和风险，提供关键的客户服务功能，包括新账户开立、交易授权、账单调整和客户查询，获得融资费用收入，并产生与这些账户相关的坏账。

根据富国银行联盟，我们根据投资组合的收益从富国银行获得持续的现金补偿。从投资组合获得的补偿是按月确定的，没有追索权条款。公司收到的金额取决于富国银行账户的销售水平、富国银行客户在富国银行账户上结转的余额水平、富国银行账户的付款率、融资费率和富国银行账户的其他费用、富国银行账户的信用损失水平以及富国银行向我们的客户提供信贷的能力。我们参与自有品牌卡的营销，其中包括客户奖励计划的成本。富国银行联盟将于2024财年到期。

在截至2021年10月30日和2020年10月31日的9个月中，公司分别从富国银行联盟获得5410万美元和5200万美元的收入。该公司无法合理预测新冠肺炎疫情是否会对投资组合的未来收益以及富国银行联盟正在进行的现金补偿产生任何持续的影响或影响的程度。

在截至2021年10月30日和2020年10月31日的9个月中，该公司分别收到了290万美元和870万美元的保险收益，用于索赔与两家门店遭受的暴风雨损坏有关的商品损失。

截至2021年10月30日和2020年10月31日的9个月，资本支出分别为7970万美元和5210万美元。资本支出主要用于购买设备和在本年度继续建设两家新店。在截至2021年10月30日的9个月中，该公司在科罗拉多州Grand Junction的Mesa Mall开设了一家新店(10万平方英尺)。该公司还宣布计划于2022年春季在犹他州奥雷姆的大学广场(16万平方英尺)开设一家新店。这两个机会都来自这些中心的同行关闭。

在截至2021年10月30日的9个月内，公司收到了2930万美元的现金收益，并记录了2470万美元的相关收益，主要来自出售三个商店物业：(1)位于路易斯安那州巴吞鲁日Cortana Mall的12万平方英尺的门店，该门店已永久关闭并出售；(2)位于亚利桑那州凤凰城天堂谷商场的20万平方英尺门店，该门店在我们的第一财季出售，并在我们的第二财季关闭；(3)
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田纳西州诺克斯维尔的非经营性商店物业。该公司还在第三季度关闭了位于德克萨斯州哈林根的Valle Vista购物中心的租赁清关中心(10万平方英尺)。没有任何与这些商店关闭相关或预期的物质成本。我们仍然致力于在适当的情况下关闭表现不佳的门店，并可能在这些门店关闭时产生与之相关的未来关闭成本。

在截至2020年10月31日的9个月中，该公司收到了150万美元的现金收益，记录了220万美元的亏损，主要用于出售路易斯安那州斯利德尔的一家商店物业。
在截至2021年10月30日的9个月中，该公司收到了380万美元的保险收益，用于索赔与两家门店遭受的暴风雨损坏有关的建筑损失。

截至2021年10月30日，该公司手头现金为6.197亿美元。在2020财年第一季度，作为我们整体流动资金管理战略的一部分，为了满足高峰营运资金要求，公司维持了一项无担保信贷安排，提供了8亿美元的借款能力和2亿美元的扩张选择权(“信贷协议”)。作为公司在新冠肺炎大流行期间的流动性战略的一部分，2020年3月，公司根据信贷协议借入了7.79亿美元。

信贷协议于二零二零年四月修订，并以本公司若干存款账户及若干附属公司的若干存货作抵押(“二零二零年修订信贷协议”)。在执行2020年修订的信贷协议的同时，偿还了7.79亿美元的借款。在截至2020年10月31日的9个月内，公司支付了320万美元与2020年修订信贷协议相关的发行成本，这些成本记录在简明综合资产负债表的其他资产中。

2021年4月，本公司进一步修订其担保信贷协议(《2021年修订信贷协议》)。见注7，循环信贷协议，在“简明合并财务报表附注”的第一部分，第一项，以获取更多信息。截至2021年10月30日止九个月，本公司支付了300万美元与2021年经修订信贷协议相关的发行成本，该等成本计入简明综合资产负债表的其他资产，本公司确认提前清偿债务亏损280万美元，用于注销与2020年经修订信贷协议相关的若干剩余递延融资费用。这笔费用记录在简明综合经营报表的其他费用中。

截至2021年10月30日，没有未偿还的借款，根据2021年修订后的信贷协议签发了总计2010万美元的信用证，在7.799亿美元的信贷安排下留下了未利用的可用性。

在截至2021年10月30日的9个月内，根据其股票回购计划，该公司以每股158.40美元的平均价回购了260万股A类普通股，回购金额为4.103亿美元。在截至2020年10月31日的9个月内，本公司(A)根据其股票回购计划，以每股42.83美元的平均价回购了220万股A类普通股，金额为9560万美元；(B)为尚未结算但于2020年2月1日应计的股票回购支付了730万美元。截至2021年10月30日，公司已完成2018年3月计划下的授权采购，2021年5月计划下仍有2.629亿美元的授权。回购股票的最终处置尚未确定。见注8，股票回购计划，在“简明合并财务报表附注”的第一部分，第一项，以获取更多信息。
新冠肺炎疫情已经并可能继续对公司的业务、经营业绩和财务状况产生重大影响。由于新冠肺炎疫情对公司业务运营的影响仍存在很大的不确定性，如果我们不能根据消费者需求的任何变化适当地管理我们的库存水平和费用，我们的盈利能力和流动性可能会受到进一步的影响。
该公司预计2021财年的运营资金将来自手头的现金、运营产生的现金流，如有必要，还将通过信贷安排的使用为其运营提供资金。根据我们实际和预期的流动资金来源和用途，本公司将不时考虑其他可能的融资交易，其收益可用于营运资金或其他公司用途。
2021年11月18日，公司宣布董事会宣布派发特别股息每股15.00美元。红利将于2021年12月15日在公司的A类和B类普通股上支付给2021年11月29日登记在册的股东。该公司预计将从运营现金流中为红利提供资金。
在公司截至2021年1月30日的会计年度10-K表格年度报告中，第7项“管理层对财务状况和经营结果的讨论和分析”中“商业承诺”项下的信息没有实质性变化。
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目录
表外安排
 
本公司没有，也没有参与任何特殊目的实体或表外安排，以筹集资金、招致债务或经营本公司的业务。公司没有任何资产负债表外的安排或关系，这些安排或关系可能会对公司的财务状况、财务状况的变化、收入或支出、经营结果、流动资金、资本支出或资本资源的可用性产生重大影响。
 

新会计准则
 
有关新的会计声明以及这些声明对我们合并财务报表的影响的信息，见附注2，会计准则，在本协议第一部分第一项的“简明合并财务报表附注”中。
 

前瞻性信息
 
本报告包含某些前瞻性陈述。以下是或可能构成“1995年私人证券诉讼改革法”所指的前瞻性陈述：(A)包含“可能”、“将会”、“可能”、“应该”、“相信”、“预期”、“未来”、“潜在”、“预期”、“打算”、“计划”、“估计”、“继续”或其负面或其他变体的陈述；(B)有关非历史事实事项的陈述；(C)有关公司未来事件、计划和目标的声明，包括有关管理层对2021财年剩余时间及以后时间的预期和预测的声明、关于开设新门店或关闭现有门店的声明、有关资本支出和流动性来源的声明、有关新冠肺炎疫情预期影响和相关政府对策(包括CARE法案和后来颁布的其他新冠肺炎刺激计划)的声明、关于股票回购的声明、关于养老金缴款的声明、关于预期逐步取消伦敦银行间同业拆借利率的声明、以及有关估计税款的声明。公司告诫说，本报告中包含的前瞻性陈述是基于对管理层的估计、预测、信念和假设，以及管理层在发表此类陈述时可获得的信息，并不是对未来业绩的保证。公司没有义务根据未来事件的发生、收到的新信息或其他情况更新或修改任何前瞻性陈述。本公司的前瞻性陈述涉及风险和不确定因素，可能会因各种重要因素而发生变化。未来实际业绩, 由于一些风险、不确定因素和假设，结果和结果可能与公司及其管理层在前瞻性陈述中表达的结果大不相同。这些因素的代表性例子包括(但不限于)新冠肺炎疫情及其对公众健康、我们的供应链、我们员工和客户的健康和福祉以及整个零售业的影响；其他一般零售业状况和宏观经济状况，包括通货膨胀和商场和购物中心客流量的变化；公司门店所在地区的经济和天气状况以及这些因素对公司客户购买模式的影响，包括价格变化和石油和天然气供应的影响；消费信贷的可用性；百货商店行业和其他零售渠道(包括专卖店、折扣店、折扣店和互联网零售商)的竞争压力的影响；在全国范围内劳动力短缺和人才竞争激烈的情况下，公司满足劳动力需求的能力的变化；消费者支出模式、债务水平及其履行信贷义务的能力的变化；税收立法的变化；法律的变化，影响诸如员工福利或信用卡收入的成本；公司提供商品的材料、生产设施和劳动力的充足和稳定的可用性和定价；包括员工工资在内的运营费用的变化, 佣金结构和相关利益；系统故障或数据安全漏洞；未来可能从其他百货商店运营商手中收购商店财产；继续以支持公司未来业务所需的金额和条件获得融资；伦敦银行同业拆借利率和其他基础借款利率的波动；消除伦敦银行间同业拆借利率；恐怖主义活动可能造成的破坏以及对持续消费者信心的影响；其他流行病、流行病或公共卫生问题；可能扰乱国际贸易和供应链效率；政府下令限制普通公众的行动或强制或自愿关闭零售店。世界冲突以及可能对消费者支出模式的影响，以及其他性质相似或不同的经济和人口变化。该公司向证券交易委员会提交的文件，包括截至2021年1月30日的10-K表格年度报告，包含其他有关可能影响财务结果或导致实际结果与前瞻性陈述大不相同的因素的信息。
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目录
第三项关于市场风险的定量和定性披露。
 
在该公司截至2021年1月30日的会计年度的Form 10-K年度报告中，“第7A项--关于市场风险的定量和定性披露”项下的信息没有实质性变化。
 
项目4.控制和程序
 
公司已经建立并维护了信息披露控制和程序(根据1934年证券交易法第13a-15(E)条的规定)。公司管理层在我们的首席执行官和联席首席财务官的参与下，评估了截至本季度报告所涵盖的会计季度末公司的披露控制和程序的有效性，根据这一评估，公司的首席执行官和联席首席财务官得出结论，这些披露控制和程序是有效的。
 
在截至2021年10月30日的财政季度内，我们对财务报告的内部控制没有发生重大影响，或合理地可能对公司的财务报告内部控制产生重大影响的变化。
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第二部分：其他信息
 

第1项法律诉讼
 
本公司不时涉及与本公司在正常业务过程中经营所引起的索偿有关的诉讼。这可能包括与客户的诉讼、与雇佣有关的诉讼、集体诉讼、所谓的集体诉讼以及政府当局提起的诉讼。截至2021年12月3日，本公司不参与任何单独或总体上有理由预计会对本公司的业务、经营业绩、财务状况或现金流产生重大不利影响的法律程序。
 

第1A项。风险因素。

在公司截至2021年1月30日的会计年度的10-K表格年度报告中，标题为“第1A项-风险因素”的信息没有实质性变化。
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I项目2.股权证券的未登记销售和收益的使用

(A)未登记的股权证券销售

2021年2月11日，公司发行了12,000股A类普通股，以换取根据公司注册证书投标转换的12,000股B类普通股。此外，2021年8月10日，该公司发行了1.2万股A类普通股，以换取根据公司注册证书投标转换的1.2万股B类普通股。根据1933年证券法第3(A)(9)条，这些交易免于登记。

(C)购买股票证券
发行人购买股票证券
期间(A)购买的股份总数(B)每股平均支付价格(C)作为公开宣布的计划或方案的一部分购买的股份总数(D)根据计划或方案可能尚未购买的股份的大约美元价值
2021年8月1日至2021年8月28日51,631 $195.50 51,631 $492,010,087 
2021年8月29日至2021年10月2日801,715 194.27 801,715 336,264,571 
2021年10月3日至2021年10月30日377,359 194.52 377,359 262,859,316 
总计1,230,705 $194.40 1,230,705 $262,859,316 

2018年3月，公司董事会根据不限成员名额的股票回购计划授权回购至多5亿美元的公司A类普通股(《2018年3月计划》)。2021年5月，公司宣布董事会批准了一项新的不限成员名额的股票回购计划，授权公司回购最多5亿美元的A类普通股(简称2021年5月计划)。在截至2021年10月30日的三个月内，该公司根据其股票回购计划回购了120万股股票，总额为2.392亿美元。截至2021年10月30日，公司已完成2018年3月计划下的授权采购，2021年5月计划下仍有2.629亿美元的授权。
请参考附注8中的讨论，股票回购计划，在本季度报告10-Q表第I部分的“简明合并财务报表附注”中，该信息通过引用并入本文。

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目录
第六项展品
 
数 描述
   
31.1
 
根据2002年萨班斯-奥克斯利法案第302条颁发首席执行官证书。
   
31.2
 
根据2002年萨班斯-奥克斯利法案第302条认证联席首席财务官。
31.3
 
根据2002年萨班斯-奥克斯利法案第302条认证联席首席财务官。
   
32.1
 
根据2002年“萨班斯-奥克斯利法案”(18U.S.C.1350)第906条颁发的首席执行官证书。
   
32.2
 
根据2002年“萨班斯-奥克斯利法案”(18U.S.C.1350)第906节对联席首席财务官的认证。
32.3
 
根据2002年“萨班斯-奥克斯利法案”(18U.S.C.1350)第906节对联席首席财务官的认证。
   
101.INS XBRL实例文档-实例文档不会显示在交互数据文件中，因为它的XBRL标记嵌入在内联XBRL文档中
   
101.SCH 内联XBRL分类扩展架构文档
   
101.CAL 内联XBRL分类扩展计算链接库文档
   
101.DEF 内联XBRL分类扩展定义Linkbase文档
   
101.LAB 内联XBRL分类扩展标签Linkbase文档
   
101.PRE 内联XBRL分类扩展演示文稿Linkbase文档
104封面交互数据文件(格式为内联XBRL，包含在附件101中)


 
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目录
签名
 
根据1934年证券交易法的要求，注册人已正式促使本报告由正式授权的签名人代表其签署。
 
 迪拉德公司(Dillard‘s，Inc.)
 (注册)
 
  
日期：2021年12月3日 /s/菲利普·R·瓦茨
   菲利普·R·瓦茨
  
高级副总裁、联席首席财务官和首席会计官
  
/s/克里斯·B·约翰逊(Chris B.Johnson)
克里斯·B·约翰逊
高级副总裁兼联席首席财务官

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