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EchoStar宣布截至2021年9月30日的三个月和九个月的财务业绩

科罗拉多州恩格尔伍德，2021年11月9日-回声之星公司(纳斯达克：SAT)今天公布了截至2021年9月30日的三个月和九个月的财务业绩。

截至2021年9月30日的三个月财务亮点：

·综合收入为5.047亿美元。
·净收入3020万美元，EchoStar普通股合并净收入3340万美元，基本和稀释后每股收益0.38美元。
·合并调整后EBITDA为1.87亿美元(见下文对GAAP与这一非GAAP衡量标准的讨论和对账)。

截至2021年9月30日的9个月财务亮点：

·综合收入14.871亿美元。
·净收入1.428亿美元，EchoStar普通股合并净收入1.492亿美元，基本和稀释后每股收益1.64美元。
·合并调整后EBITDA为5.594亿美元(见下文讨论和GAAP与这一非GAPP衡量标准的对账)。

EchoStar首席执行官兼总裁迈克尔·杜根(Michael Dugan)评论道：“我对我们在2021年第三季度的财务表现感到高兴。”我们通过谨慎地管理所有业务领域，使收入、净收入和调整后的EBITDA比去年同期有所增长。我们为多轨道的未来奠定了战略基础，宣布与OneWeb达成协议，在美国和印度提供卫星连接解决方案，并满足了国际电联的其余要求，使我们的Sirion-1申请投入使用，这是我们全球S波段能力发展的一个关键里程碑。“

截至2021年9月30日的三个月-更多信息：

·综合收入同比增长6.6%，即3120万美元，主要是因为面向国内和国际企业客户的设备销售额增加了2500万美元。
·调整后的EBITDA同比增长12.2%，即2030万美元。
◦休斯部门调整后的EBITDA同比增加1,650万美元。这一增长主要是由于向我们的消费者客户提供更高的收入和更低的服务成本所推动的。
◦ESS部门调整后的EBITDA与去年同期持平。
◦公司和其他部门调整后的EBITDA同比增加370万美元。
·净收入同比增长690万美元。增加的主要原因是营业收入增加了2560万美元，净利息支出减少了2000万美元，但被1680万美元的所得税净支出增加、1330万美元的外币汇率不利变化以及1130万美元的投资净收益减少所部分抵消。
·休斯宽带用户总数约为151万，比2021年6月30日减少了3.2万。与2021年6月30日相比，美国的订户减少了2.4万人，降至约11万人。在同一时期，拉丁美洲的订户减少了8000人，降至约39万人。与美国类似，我们的拉美用户群在某些地区已经变得容量有限。虽然总订户与容量利用率的平衡导致订户减少，但从2021年第二季度开始，这两个地区的每用户平均收入都有所增加。

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·在截至2021年9月30日的三个月里，休斯部门约66%的收入来自我们的消费者客户，其中约34%来自我们的企业客户。

·截至2021年9月30日，现金、现金等价物和当前可销售的投资证券为16亿美元。

·在截至2021年9月30日的三个月里，我们在公开市场交易中回购了2592,885股A类普通股。


下表突出了EchoStar在截至2021年9月30日和2020年9月30日的三个月和九个月的某些部门业绩(金额以千为单位)(所有美国GAAP金额参考运营结果)：
截至9月30日的三个月，截至9月30日的9个月，
 2021202020212020
收入
休斯
$496,937 $466,762 $1,465,073 $1,378,416 
EchoStar卫星服务
4,436 4,402 12,808 13,233 
公司和其他
3,287 2,338 9,195 6,985 
总收入
$504,660 $473,502 $1,487,076 $1,398,634 
调整后的EBITDA
休斯
$202,997 $186,458 $612,251 $534,955 
EchoStar卫星服务
2,319 2,274 6,481 5,847 
公司和其他：
公司管理费用、运营费用和其他费用
(19,974)(21,572)(61,940)(63,948)
未合并关联公司净收益(亏损)权益
1,630 (504)2,615 (660)
公司和其他合计
(18,344)(22,076)(59,325)(64,608)
调整后EBITDA合计
$186,972 $166,656 $559,407 $476,194 
净收益(亏损)$30,217 $23,273 $142,804 $(49,307)
物业费和设备费
$89,537 $98,137 $352,003 $295,041 

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GAAP与非GAAP计量的对账(以千为单位)：
截至9月30日的三个月，截至9月30日的9个月，
2021202020212020
净收益(亏损)$30,217 $23,273 $142,804 $(49,307)
利息收入，净额(5,725)(7,364)(16,914)(33,707)
利息支出，扣除资本化金额后的净额16,313 37,967 79,848 112,458 
所得税拨备(福利)，净额19,748 2,950 63,047 6,309 
折旧及摊销120,596 129,822 368,864 392,077 
非控股权益应占净亏损(收益)3,192 2,167 6,419 9,040 
EBITDA
184,341 188,815 644,068 436,870 
(收益)投资亏损，净额
(3,748)(14,998)(112,981)37,764 
长期资产减值— — 245 — 
诉讼费— — 16,800 — 
许可费纠纷-印度，非控股权益净额
(262)(480)(708)(1,043)
债务回购损失— — 1,938 — 
外币交易(收益)损失净额
6,641 (6,681)10,045 2,603 
调整后的EBITDA
$186,972 $166,656 $559,407 $476,194 

关于使用非GAAP财务指标的说明

EBITDA被定义为“净收益(亏损)”，不包括“利息收入、净额、利息支出、扣除资本额后的净额”、“所得税收益(准备金)、净额”、“折旧和摊销”以及“可归因于非控股权益的净收益(亏损)”。

调整后的EBITDA被定义为EBITDA，不包括投资、净额、外币交易收益(亏损)、净额和其他非经常性或非经营性项目的损益。EBITDA和调整后的EBITDA不是根据美国公认会计原则确定的衡量标准。EBITDA和调整后EBITDA在上表中与净收益(亏损)进行了核对，不应单独考虑或作为根据美国公认会计原则确定的营业收入、净收入或任何其他衡量标准的替代品。我们的管理层使用EBITDA和调整后的EBITDA作为衡量我们的运营效率和整体财务表现的指标，以便与我们的同行和竞争对手进行基准比较。管理层认为，这些非GAAP衡量标准提供了有关我们业务基本经营业绩的有意义的补充信息，适当地加强了对我们财务业绩的全面了解。管理层还认为，EBITDA和调整后的EBITDA对投资者是有用的，因为证券分析师、投资者和其他相关方经常使用它们来评估我们行业公司的业绩。

EchoStar截至2021年9月30日和2020年9月30日的综合财务报表随本新闻稿附上。详细的财务数据和其他信息可在EchoStar今天提交给美国证券交易委员会(Securities And Exchange Commission)的截至2021年9月30日的Form 10-Q季度报告中获得。

EchoStar将于2021年11月9日(星期二)上午11点主持电话会议，讨论其收益。东部时间。电话会议将在EchoStar的投资者关系网站ir.echo star.com上以只听模式进行现场直播。如需提问，请拨打电话号码为(8335620124(免费)和(6615671102(国际))，会议ID为1061358。
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关于EchoStar公司

回声之星公司(纳斯达克代码：SAT)是全球首屈一指的卫星通信解决方案提供商。EchoStar总部设在科罗拉多州恩格尔伍德，业务遍及全球，通过其休斯网络系统和EchoStar卫星服务业务部门是安全通信技术的先驱。

1995年美国私人证券诉讼改革法下的安全港声明

根据1995年“私人证券诉讼改革法案”的定义，本新闻稿可能包含前瞻性陈述。这些前瞻性陈述基于管理层的信念以及管理层所做的假设和目前可获得的信息。在本新闻稿中使用的词语“相信”、“预期”、“目标”、“寻求”、“估计”、“预期”、“打算”、“项目”、“继续”、“未来”、“将”、“将”、“可以”、“可能”、“可能”、“计划”、类似的表述和未来日期的使用是为了识别前瞻性陈述。尽管管理层认为这些前瞻性陈述中反映的预期是合理的，但不能保证这些预期将被证明是正确的。告诫您不要过度依赖任何前瞻性陈述，这些陈述仅反映了所作日期的情况。我们对前瞻性陈述或信息的准确性或更新前瞻性信息或陈述不承担任何责任。这些陈述会受到某些风险、不确定性和假设的影响。请参阅EchoStar提交给美国证券交易委员会(Securities And Exchange Commission)的截至2020年12月31日的Form 10-K年度报告中的“风险因素”，以及EchoStar不时提交给证券交易委员会的其他文件中的“风险因素”。

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联系信息
EchoStar投资者关系
EchoStar媒体关系
特里·布朗
电话：+1303-728-5179
电子邮件：terry.Brown@echo star.com
莎琳·内伦伯格(Sharyn Nerenberg)
电话：+1301-428-7124
电子邮件：sharyn.nerenberg@echo star.com
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EchoStar公司
合并资产负债表
(金额以千为单位，不包括每股和每股金额)
 自.起
 2021年9月30日2020年12月31日
资产  
流动资产：  
现金和现金等价物$429,656 $896,005 
有价证券1,127,048 1,638,271 
贸易应收账款和合同资产净额201,751 183,989 
其他流动资产，净额195,993 189,821 
流动资产总额1,954,448 2,908,086 
非流动资产：  
财产和设备，净值2,374,080 2,390,313 
经营性租赁使用权资产140,739 128,303 
商誉511,266 511,597 
监管授权，净额471,010 478,762 
其他无形资产，净额14,378 18,433 
其他投资，净额351,884 284,937 
其他非流动资产，净额364,553 352,921 
非流动资产总额4,227,910 4,165,266 
总资产$6,182,358 $7,073,352 
负债与股东权益  
流动负债：  
应付贸易账款$111,047 $122,366 
长期债务的当期部分，净额— 898,237 
合同责任134,635 104,569 
应计费用和其他流动负债241,615 299,999 
流动负债总额487,297 1,425,171 
非流动负债：  
长期债务，净额1,495,805 1,495,256 
递延税项负债，净额407,650 359,896 
经营租赁负债127,424 114,886 
其他非流动负债135,737 70,893 
非流动负债总额2,166,616 2,040,931 
总负债2,653,913 3,466,102 
承诺和或有事项







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EchoStar公司
合并资产负债表
(金额以千为单位，不包括每股和每股金额)


股东权益：  
优先股，面值0.001美元，授权股份2000万股，在2021年9月30日和2020年12月31日均未发行和发行
— — 
普通股，面值0.001美元，授权股票4,000,000,000股：
  
A类普通股，面值0.001美元，授权16亿股，2021年9月30日已发行57,939,820股，已发行39,810,942股，2021年12月31日已发行57,254,201股，已发行48,863,374股
58 57 
B类可转换普通股，面值0.001美元，授权发行8亿股，2021年9月30日和2020年12月31日发行和发行的股票为47,687,039股
48 48 
C类可转换普通股，面值0.001美元，授权股份8亿股，2021年9月30日和2020年12月31日均未发行和发行
— — 
D类普通股，面值0.001美元，授权股份8亿股，2021年9月30日和2020年12月31日均未发行和发行
— — 
额外实收资本3,341,751 3,321,426 
累计其他综合收益(亏损)(205,470)(187,876)
累计收益(亏损)732,814 583,591 
库存股，按成本价计算(406,295)(174,912)
EchoStar公司股东权益总额3,462,906 3,542,334 
非控制性权益65,539 64,916 
股东权益总额3,528,445 3,607,250 
总负债和股东权益$6,182,358 $7,073,352 
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EchoStar公司
合并业务报表
(以千计，每股除外)

 截至9月30日的三个月，截至9月30日的9个月，
 2021202020212020
收入：  
服务和其他收入$432,739 $426,532 $1,294,355 $1,251,932 
设备收入71,921 46,970 192,721 146,702 
总收入504,660 473,502 1,487,076 1,398,634 
成本和费用：
销售服务和其他成本(不包括折旧和摊销)138,179 146,577 410,515 432,848 
销售成本-设备(不包括折旧和摊销)62,328 37,079 161,982 115,529 
销售、一般和行政费用112,986 115,358 341,143 354,437 
研发费用7,974 7,676 22,960 21,378 
折旧及摊销120,596 129,822 368,864 392,077 
长期资产减值— — 245 — 
总成本和费用442,063 436,512 1,305,709 1,316,269 
营业收入(亏损)62,597 36,990 181,367 82,365 
其他收入(费用)：
利息收入，净额5,725 7,364 16,914 33,707 
利息支出，扣除资本化金额后的净额(16,313)(37,967)(79,848)(112,458)
投资收益(亏损)，净额3,748 14,998 112,981 (37,764)
未合并关联公司净收益(亏损)权益74 (2,134)(2,596)(5,866)
外币交易收益(损失)，净额(6,641)6,681 (10,045)(2,603)
其他，净额775 291 (12,922)(379)
其他收入(费用)合计(净额)(12,632)(10,767)24,484 (125,363)
所得税前收入(亏损)49,965 26,223 205,851 (42,998)
所得税优惠(准备金)，净额(19,748)(2,950)(63,047)(6,309)
净收益(亏损)30,217 23,273 142,804 (49,307)
减去：可归因于非控股权益的净亏损(收益)3,192 2,167 6,419 9,040 
EchoStar公司普通股的净收入(亏损)$33,409 $25,440 $149,223 $(40,267)
每股收益(亏损)--A、B类普通股：
每股基本收益和稀释后收益(亏损)$0.38 $0.26 $1.64 $(0.41)
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EchoStar公司
合并现金流量表
(金额(以千为单位))
 截至9月30日的9个月，
 20212020
经营活动的现金流：  
净收益(亏损)$142,804 $(49,307)
对净收益(亏损)与经营活动提供(用于)现金流量的调整：  
折旧及摊销368,864 392,077 
长期资产减值245 — 
投资损失(收益)，净额(112,981)37,764 
未合并关联公司净亏损(收益)权益2,596 5,866 
外币交易损失(收益)，净额10,045 2,603 
递延税金拨备(福利)，净额45,950 4,474 
基于股票的薪酬5,913 6,887 
债务发行成本摊销2,192 3,212 
其他，净额16,691 (9,145)
资产和负债变动，净额： 
贸易应收账款和合同资产净额(20,894)(9,157)
其他流动资产，净额(7,841)(21,090)
应付贸易账款(15,386)(17,824)
合同责任30,066 (11,438)
应计费用和其他流动负债(103,457)29,155 
非流动资产和非流动负债净额63,055 1,325 
经营活动提供(用于)的现金净额427,862 365,402 
投资活动的现金流：  
购买有价证券(1,452,982)(2,234,671)
有价证券的销售和到期日2,099,815 1,231,790 
物业费和设备费(352,003)(295,041)
用于外部营销软件的支出(25,634)(27,824)
购买其他投资(50,000)(5,500)
出售其他投资10,951 — 
投资活动提供(用于)的现金净额230,147 (1,331,246)
融资活动的现金流：  
2021年高级无抵押债券的回购和到期日(901,818)— 
支付融资租赁债务(578)(606)
支付在轨激励义务(1,800)(1,268)
行使A类普通股期权所得收益— 983 
根据员工购股计划发行的A类普通股所得款项7,288 8,066 
国库股份回购(229,383)(5,893)
非控股股东的出资9,880 14,268 
其他，净额(966)998 
融资活动提供(用于)的现金净额(1,117,377)16,548 
汇率对现金和现金等价物的影响(3,114)(8,348)
现金及现金等价物净增(减)(462,482)(957,644)
期初现金和现金等价物，包括限制金额896,812 1,521,889 
现金和现金等价物，包括限制金额，期末$434,330 $564,245 
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