CFX-20211001
科尔法克斯公司0001420800--12-31错误财年202100014208002021-01-012021-10-010001420800美国-GAAP：CommonStockMember2021-01-012021-10-010001420800CFX：TangibleEquityUnitMember2021-01-012021-10-01Xbrli：共享00014208002021-10-01Iso4217：美元00014208002021-07-032021-10-0100014208002020-07-042020-10-0200014208002020-01-012020-10-02Iso4217：美元Xbrli：共享00014208002020-12-310001420800美国-GAAP：CommonStockMember2020-12-310001420800US-GAAP：AdditionalPaidInCapitalMember2020-12-310001420800美国-公认会计准则：留存的耳机成员(ReainedEarningsMember)2020-12-310001420800Us-gaap:AccumulatedOtherComprehensiveIncomeMember2020-12-310001420800美国-公认会计准则：非控制性利益成员2020-12-310001420800美国-公认会计准则：留存的耳机成员(ReainedEarningsMember)2021-01-012021-04-020001420800美国-公认会计准则：非控制性利益成员2021-01-012021-04-0200014208002021-01-012021-04-020001420800Us-gaap:AccumulatedOtherComprehensiveIncomeMember2021-01-012021-04-020001420800美国-GAAP：CommonStockMember2021-01-012021-04-020001420800US-GAAP：AdditionalPaidInCapitalMember2021-01-012021-04-020001420800美国-GAAP：CommonStockMember2021-04-020001420800US-GAAP：AdditionalPaidInCapitalMember2021-04-020001420800美国-公认会计准则：留存的耳机成员(ReainedEarningsMember)2021-04-020001420800Us-gaap:AccumulatedOtherComprehensiveIncomeMember2021-04-020001420800美国-公认会计准则：非控制性利益成员2021-04-0200014208002021-04-020001420800美国-公认会计准则：留存的耳机成员(ReainedEarningsMember)2021-04-032021-07-020001420800美国-公认会计准则：非控制性利益成员2021-04-032021-07-0200014208002021-04-032021-07-020001420800Us-gaap:AccumulatedOtherComprehensiveIncomeMember2021-04-032021-07-020001420800美国-GAAP：CommonStockMember2021-04-032021-07-020001420800US-GAAP：AdditionalPaidInCapitalMember2021-04-032021-07-020001420800美国-GAAP：CommonStockMember2021-07-020001420800US-GAAP：AdditionalPaidInCapitalMember2021-07-020001420800美国-公认会计准则：留存的耳机成员(ReainedEarningsMember)2021-07-020001420800Us-gaap:AccumulatedOtherComprehensiveIncomeMember2021-07-020001420800美国-公认会计准则：非控制性利益成员2021-07-0200014208002021-07-020001420800美国-公认会计准则：留存的耳机成员(ReainedEarningsMember)2021-07-032021-10-010001420800美国-公认会计准则：非控制性利益成员2021-07-032021-10-010001420800Us-gaap:AccumulatedOtherComprehensiveIncomeMember2021-07-032021-10-010001420800美国-GAAP：CommonStockMember2021-07-032021-10-010001420800US-GAAP：AdditionalPaidInCapitalMember2021-07-032021-10-010001420800美国-GAAP：CommonStockMember2021-10-010001420800US-GAAP：AdditionalPaidInCapitalMember2021-10-010001420800美国-公认会计准则：留存的耳机成员(ReainedEarningsMember)2021-10-010001420800Us-gaap:AccumulatedOtherComprehensiveIncomeMember2021-10-010001420800美国-公认会计准则：非控制性利益成员2021-10-010001420800美国-GAAP：CommonStockMember2019-12-310001420800US-GAAP：AdditionalPaidInCapitalMember2019-12-310001420800美国-公认会计准则：留存的耳机成员(ReainedEarningsMember)2019-12-310001420800Us-gaap:AccumulatedOtherComprehensiveIncomeMember2019-12-310001420800美国-公认会计准则：非控制性利益成员2019-12-3100014208002019-12-310001420800Srt:CumulativeEffectPeriodOfAdoptionAdjustmentMember美国-公认会计准则：留存的耳机成员(ReainedEarningsMember)2019-12-310001420800Srt:CumulativeEffectPeriodOfAdoptionAdjustmentMember2019-12-310001420800美国-公认会计准则：留存的耳机成员(ReainedEarningsMember)2020-01-012020-04-030001420800美国-公认会计准则：非控制性利益成员2020-01-012020-04-0300014208002020-01-012020-04-030001420800Us-gaap:AccumulatedOtherComprehensiveIncomeMember2020-01-012020-04-030001420800美国-GAAP：CommonStockMember2020-01-012020-04-030001420800US-GAAP：AdditionalPaidInCapitalMember2020-01-012020-04-030001420800美国-GAAP：CommonStockMember2020-04-030001420800US-GAAP：AdditionalPaidInCapitalMember2020-04-030001420800美国-公认会计准则：留存的耳机成员(ReainedEarningsMember)2020-04-030001420800Us-gaap:AccumulatedOtherComprehensiveIncomeMember2020-04-030001420800美国-公认会计准则：非控制性利益成员2020-04-0300014208002020-04-030001420800美国-公认会计准则：留存的耳机成员(ReainedEarningsMember)2020-04-042020-07-030001420800美国-公认会计准则：非控制性利益成员2020-04-042020-07-0300014208002020-04-042020-07-030001420800Us-gaap:AccumulatedOtherComprehensiveIncomeMember2020-04-042020-07-030001420800美国-GAAP：CommonStockMember2020-04-042020-07-030001420800US-GAAP：AdditionalPaidInCapitalMember2020-04-042020-07-030001420800美国-GAAP：CommonStockMember2020-07-030001420800US-GAAP：AdditionalPaidInCapitalMember2020-07-030001420800美国-公认会计准则：留存的耳机成员(ReainedEarningsMember)2020-07-030001420800Us-gaap:AccumulatedOtherComprehensiveIncomeMember2020-07-030001420800美国-公认会计准则：非控制性利益成员2020-07-0300014208002020-07-030001420800美国-公认会计准则：留存的耳机成员(ReainedEarningsMember)2020-07-042020-10-020001420800美国-公认会计准则：非控制性利益成员2020-07-042020-10-020001420800Us-gaap:AccumulatedOtherComprehensiveIncomeMember2020-07-042020-10-020001420800美国-GAAP：CommonStockMember2020-07-042020-10-020001420800US-GAAP：AdditionalPaidInCapitalMember2020-07-042020-10-020001420800美国-GAAP：CommonStockMember2020-10-020001420800US-GAAP：AdditionalPaidInCapitalMember2020-10-020001420800美国-公认会计准则：留存的耳机成员(ReainedEarningsMember)2020-10-020001420800Us-gaap:AccumulatedOtherComprehensiveIncomeMember2020-10-020001420800美国-公认会计准则：非控制性利益成员2020-10-0200014208002020-10-02CFX：段0001420800CFX：A2024高级注意事项成员2021-04-2400014208002021-04-240001420800CFX：A2024高级注意事项成员2021-04-242021-04-240001420800CFX：Airand GasHandlingBusinessMember2021-07-032021-10-010001420800CFX：Airand GasHandlingBusinessMember2021-01-012021-10-010001420800CFX：Airand GasHandlingBusinessMember2020-07-042020-10-020001420800CFX：Airand GasHandlingBusinessMember2020-01-012020-10-02CFX：收购0001420800CFX：制造技术成员2021-01-012021-10-010001420800CFX：医疗技术成员2021-01-012021-10-010001420800CFX：A2021AcquisitionsMember2021-01-012021-10-01CFX：投资0001420800CFX：医疗技术企业会员2021-01-012021-10-010001420800CFX：TrilliantSurgicalAndMedShapeIncMember2021-07-032021-10-010001420800CFX：TrilliantSurgicalAndMedShapeIncMember2021-01-012021-04-02Xbrli：纯0001420800CFX：TrilliantSurgicalAndMedShapeIncMember2021-04-020001420800CFX：MathsAGBettlachMember2021-07-032021-10-010001420800CFX：MathsAGBettlachMember2021-07-280001420800CFX：制造技术成员CFX：EquipmentProductsMember2021-07-032021-10-010001420800CFX：制造技术成员CFX：EquipmentProductsMember2020-07-042020-10-020001420800CFX：制造技术成员CFX：EquipmentProductsMember2021-01-012021-10-010001420800CFX：制造技术成员CFX：EquipmentProductsMember2020-01-012020-10-020001420800CFX：制造技术成员CFX：消耗品成员2021-07-032021-10-010001420800CFX：制造技术成员CFX：消耗品成员2020-07-042020-10-020001420800CFX：制造技术成员CFX：消耗品成员2021-01-012021-10-010001420800CFX：制造技术成员CFX：消耗品成员2020-01-012020-10-020001420800CFX：制造技术成员2021-07-032021-10-010001420800CFX：制造技术成员2020-07-042020-10-020001420800CFX：制造技术成员2020-01-012020-10-02CFX：Sales Channel0001420800CFX：医疗技术成员CFX：预防性康复成员2021-07-032021-10-010001420800CFX：医疗技术成员CFX：预防性康复成员2020-07-042020-10-020001420800CFX：医疗技术成员CFX：预防性康复成员2021-01-012021-10-010001420800CFX：医疗技术成员CFX：预防性康复成员2020-01-012020-10-020001420800CFX：医疗技术成员Cfx：重构成员2021-07-032021-10-010001420800CFX：医疗技术成员Cfx：重构成员2020-07-042020-10-020001420800CFX：医疗技术成员Cfx：重构成员2021-01-012021-10-010001420800CFX：医疗技术成员Cfx：重构成员2020-01-012020-10-020001420800CFX：医疗技术成员2021-07-032021-10-010001420800CFX：医疗技术成员2020-07-042020-10-020001420800CFX：医疗技术成员2020-01-012020-10-020001420800CFX：TangibleEquityUnitMember2020-07-042020-10-020001420800CFX：TangibleEquityUnitMember2020-01-012020-10-020001420800CFX：TangibleEquityUnitMember2021-07-032021-10-010001420800美国-GAAP：CommonStockMember2021-01-012021-10-010001420800SRT：最小成员数2021-10-01UTR：费率0001420800Cfx：UnderwrittenPublicOfferingMember2021-03-192021-03-190001420800Cfx：UnderwrittenPublicOfferingMember2021-03-190001420800CFX：MathsAGBettlachMember2021-07-282021-07-280001420800Cfx:PensionAndOtherPostretirementBenefitPlansDefinedBenefitMember2020-12-310001420800Us-gaap:AccumulatedTranslationAdjustmentMember2020-12-310001420800Cfx:UnrealizedGainLossOnHedgingActivitiesMember2020-12-310001420800Cfx:PensionAndOtherPostretirementBenefitPlansDefinedBenefitMember2021-01-012021-10-010001420800Us-gaap:AccumulatedTranslationAdjustmentMember2021-01-012021-10-010001420800Cfx:UnrealizedGainLossOnHedgingActivitiesMember2021-01-012021-10-010001420800Cfx:PensionAndOtherPostretirementBenefitPlansDefinedBenefitMember2021-10-010001420800Us-gaap:AccumulatedTranslationAdjustmentMember2021-10-010001420800Cfx:UnrealizedGainLossOnHedgingActivitiesMember2021-10-010001420800Cfx:PensionAndOtherPostretirementBenefitPlansDefinedBenefitMember2019-12-310001420800Us-gaap:AccumulatedTranslationAdjustmentMember2019-12-310001420800Cfx:UnrealizedGainLossOnHedgingActivitiesMember2019-12-310001420800Cfx:PensionAndOtherPostretirementBenefitPlansDefinedBenefitMember2020-01-012020-10-020001420800Us-gaap:AccumulatedTranslationAdjustmentMember2020-01-012020-10-020001420800Cfx:UnrealizedGainLossOnHedgingActivitiesMember2020-01-012020-10-020001420800Cfx:PensionAndOtherPostretirementBenefitPlansDefinedBenefitMember2020-10-020001420800Us-gaap:AccumulatedTranslationAdjustmentMember2020-10-020001420800Cfx:UnrealizedGainLossOnHedgingActivitiesMember2020-10-0200014208002019-01-112019-01-1100014208002019-01-110001420800SRT：最大成员数2021-10-010001420800CFX：TermLoanMember2021-10-010001420800CFX：TermLoanMember2020-12-310001420800CFX：EuroSeniorNotesMember2021-10-010001420800CFX：EuroSeniorNotesMember2020-12-310001420800CFX：A2024和2026NotesMember2021-10-010001420800CFX：A2024和2026NotesMember2020-12-310001420800CFX：TEUAmorizingNotesMember2021-10-010001420800CFX：TEUAmorizingNotesMember2020-12-310001420800美国-GAAP：RevolvingCreditFacilityMember2021-10-010001420800美国-GAAP：RevolvingCreditFacilityMember2020-12-310001420800美国-GAAP：RevolvingCreditFacilityMemberCfx：NewRevolvingCreditFacilityMemberCFX：DJOGlobalIncFinancingFacilitiesMember2021-10-010001420800CFX：TermA1LoanMember2021-10-010001420800Cfx：NewRevolvingCreditFacilityMemberCFX：DJOGlobalIncFinancingFacilitiesMember2018-12-172018-12-170001420800Cfx：AmendedCreditFacilityMember2021-09-300001420800Cfx：AmendedCreditFacilityMemberSRT：ScenarioForecastMember2021-12-310001420800Cfx：AmendedCreditFacilityMemberSRT：ScenarioForecastMember2022-03-310001420800Cfx：AmendedCreditFacilityMemberSRT：ScenarioForecastMember2022-09-300001420800Cfx：AmendedCreditFacilityMember2020-05-01Iso4217：欧元0001420800美国-GAAP：老年人注意事项成员2017-04-192017-04-190001420800美国-GAAP：老年人注意事项成员2021-10-010001420800CFX：A2024高级注意事项成员2019-02-0500014208002019-02-050001420800CFX：A2026注释成员2019-02-050001420800CFX：A2024注释成员2021-04-240001420800CFX：A2024和2026高级注意事项成员2021-04-242021-04-2400014208002021-04-242021-04-240001420800CFX：双边协议成员2021-10-010001420800US-GAAP：LetterOfCreditMember2021-10-010001420800美国公认会计准则：应计负债成员2021-10-010001420800美国公认会计准则：其他责任成员2021-10-010001420800CFX：制造技术成员美国-GAAP：员工服务成员2020-12-310001420800CFX：制造技术成员美国-GAAP：员工服务成员2021-01-012021-10-010001420800CFX：制造技术成员美国-GAAP：员工服务成员2021-10-010001420800CFX：制造技术成员US-GAAP：FacilityClosingMember2020-12-310001420800CFX：制造技术成员US-GAAP：FacilityClosingMember2021-01-012021-10-010001420800CFX：制造技术成员US-GAAP：FacilityClosingMember2021-10-010001420800CFX：制造技术成员2020-12-310001420800CFX：制造技术成员2021-10-010001420800美国-GAAP：员工服务成员CFX：医疗技术成员2020-12-310001420800美国-GAAP：员工服务成员CFX：医疗技术成员2021-01-012021-10-010001420800美国-GAAP：员工服务成员CFX：医疗技术成员2021-10-010001420800US-GAAP：FacilityClosingMemberCFX：医疗技术成员2020-12-310001420800US-GAAP：FacilityClosingMemberCFX：医疗技术成员2021-01-012021-10-010001420800US-GAAP：FacilityClosingMemberCFX：医疗技术成员2021-10-010001420800CFX：医疗技术成员2020-12-310001420800CFX：医疗技术成员2021-10-010001420800美国-公认会计准则：其他非当前责任成员2021-10-010001420800美国-GAAP：公允价值输入级别1成员2021-10-010001420800CFX：Customer SalesContractsMemberUS-GAAP：公允价值输入级别2成员2021-10-010001420800CFX：Customer SalesContractsMember2021-10-010001420800US-GAAP：公允价值输入级别2成员2021-10-010001420800美国-GAAP：公允价值输入级别1成员2020-12-310001420800CFX：Customer SalesContractsMemberUS-GAAP：公允价值输入级别2成员2020-12-310001420800CFX：Customer SalesContractsMember2020-12-310001420800US-GAAP：公允价值输入级别2成员2020-12-310001420800US-GAAP：DesignatedAsHedgingInstrumentMember2021-07-032021-10-010001420800US-GAAP：DesignatedAsHedgingInstrumentMember2020-07-042020-10-020001420800US-GAAP：DesignatedAsHedgingInstrumentMember2021-01-012021-10-010001420800US-GAAP：DesignatedAsHedgingInstrumentMember2020-01-012020-10-020001420800美国-GAAP：非指定成员CFX：Customer SalesContractsMember2021-07-032021-10-010001420800美国-GAAP：非指定成员CFX：Customer SalesContractsMember2020-07-042020-10-020001420800美国-GAAP：非指定成员CFX：Customer SalesContractsMember2021-01-012021-10-010001420800美国-GAAP：非指定成员CFX：Customer SalesContractsMember2020-01-012020-10-020001420800美国-公认会计准则：公司和其他成员2021-07-032021-10-010001420800美国-公认会计准则：公司和其他成员2020-07-042020-10-020001420800美国-公认会计准则：公司和其他成员2021-01-012021-10-010001420800美国-公认会计准则：公司和其他成员2020-01-012020-10-020001420800美国-GAAP：成本OfSalesMember2020-07-042020-10-020001420800美国-GAAP：成本OfSalesMember2020-01-012020-10-02

美国
美国证券交易委员会
华盛顿特区，20549
表格10-Q
☒根据1934年“证券交易法”第13或15(D)条规定的季度报告
截至本季度的季度报告2021年10月1日
或
☐根据1934年证券交易所法令第13或15(D)条提交的过渡报告
在从中国到日本的过渡期内，日本从中国到日本，从中国到日本的过渡时期，都是如此。
佣金档案编号-001-34045
科尔法克斯公司
(注册人的确切姓名载于其章程)
特拉华州 54-1887631
(述明或其他司法管辖权
公司或组织)		 (税务局雇主
识别号码)
中央维尔路2711号400套房 
威尔明顿特拉华州19808
(主要行政办公室地址) (邮政编码)
(302)252-9160
(注册人电话号码，包括区号)
根据该法第12(B)条登记的证券：
每节课的标题交易代码注册的每个交易所的名称
普通股，每股票面价值0.001美元CFX纽约证券交易所
5.75%有形权益单位CFXA纽约证券交易所
用复选标记表示注册人(1)是否在过去12个月内(或在要求注册人提交此类报告的较短期限内)提交了1934年《证券交易法》(Securities Exchange Act)第13节或第15(D)节要求提交的所有报告，以及(2)在过去90天内是否一直遵守此类提交要求。是*☑*☐
用复选标记表示注册人是否在过去12个月内(或在注册人被要求提交此类文件的较短时间内)以电子方式提交了根据S-T规则第405条(本章232.405节)要求提交和张贴的每个互动数据文件。是*☑*☐
用复选标记表示注册人是大型加速申报公司、加速申报公司、非加速申报公司、较小的报告公司或新兴成长型公司。参见“交易法”第12b-2条中“大型加速申报公司”、“加速申报公司”、“较小报告公司”和“新兴成长型公司”的定义。
大型加速滤波器☑*加速文件管理器☐*非加速文件管理器☐*
规模较小的报告公司☐*新兴成长型公司☐
如果是一家新兴的成长型公司，用复选标记表示注册人是否选择不使用延长的过渡期来遵守根据交易法☐第13(A)节提供的任何新的或修订的财务会计准则
用复选标记表示注册人是否为空壳公司(如《交易法》第12b-2条所定义)。☐*☑
截至2021年10月1日，有154,781,842注册人的普通股，每股票面价值.001美元，已发行。


目录
 页面
第一部分-财务信息
项目1.财务报表
2
*
2
*
3
*
4
*
5
*
7
*
8
*
8
*注二最近发布会计公告
9
*
9
*
9
*
10
*
12
*7.所得税
13
*
15
*
17
*
17
*
19
*附注12.金融工具及公允价值计量
21
注13.承诺和或有事项
22
*注14细分信息
24
第二项：管理层对财务状况和经营成果的讨论和分析
25
项目3.关于市场风险的定量和定性披露
41
项目4.控制和程序
43
第二部分-其他资料
项目1.法律诉讼
44
第1A项。风险因素
44
第二项未登记的股权证券销售和收益的使用
45
项目3.高级证券违约
45
项目4.矿山安全信息披露
45
项目5.其他信息
45
项目6.展品
47
签名
48

1

第一部分-财务信息

第一项：财务报表


科尔法克斯公司
简明合并业务报表
千美元，每股除外
(未经审计)
截至三个月截至9个月
2021年10月1日2020年10月2日2021年10月1日2020年10月2日
净销售额$965,891 $805,931 $2,831,030 $2,242,647 
销售成本561,020 461,811 1,636,098 1,309,227 
毛利404,871 344,120 1,194,932 933,420 
销售、一般和行政费用334,424 278,060 977,711 805,984 
重组和其他相关费用6,457 4,129 15,983 23,589 
营业收入63,990 61,931 201,238 103,847 
养老金结算收益— — (11,208)— 
利息支出，净额13,540 25,567 57,005 78,647 
清偿债务费用— — 29,870 — 
所得税前持续经营所得50,450 36,364 125,571 25,200 
所得税费用22,349 19,528 38,421 2,638 
持续经营净收益28,101 16,836 87,150 22,562 
非持续经营亏损，扣除税款后的净额(1,244)(2,641)(10,351)(10,906)
净收入26,857 14,195 76,799 11,656 
减去：可归因于非控股权益的收入，扣除税收1,009 789 3,235 2,243 
科尔法克斯公司的净收入$25,848 $13,406 $73,564 $9,413 
每股净收益(亏损)-基本
持续运营$0.17 $0.12 $0.56 $0.15 
停产经营$(0.01)$(0.02)$(0.07)$(0.08)
整合运营$0.16 $0.10 $0.49 $0.07 
稀释后每股净收益(亏损)
持续运营$0.17 $0.12 $0.55 $0.15 
停产经营$(0.01)$(0.02)$(0.07)$(0.08)
整合运营$0.16 $0.10 $0.48 $0.07 
    

请参阅精简合并财务报表附注。

2

科尔法克斯公司
简明综合全面收益表(亏损)
千美元
(未经审计)
截至三个月截至9个月
2021年10月1日2020年10月2日2021年10月1日2020年10月2日
净收入$26,857 $14,195 $76,799 $11,656 
其他全面收益(亏损)：
外币折算，扣除税费净额$1,948, $258, $5,124及$652
(57,176)51,610 (101,573)(49,316)
套期保值活动未实现收益(亏损)，扣除税费(收益)$2,203, $(4,344), $5,709和$(4,448)
6,424 (12,076)16,655 (12,700)
从累计其他全面亏损中重新分类的金额：
养老金和其他退休后净精算收益摊销，扣除税费净额#美元327, $330, $958及$767
1,093 1,152 3,193 2,814 
其他综合收益(亏损)(49,659)40,686 (81,725)(59,202)
综合收益(亏损)(22,802)54,881 (4,926)(47,546)
减去：可归因于非控股权益的综合收益1,373 1,987 2,046 1,192 
可归因于Colfax公司的全面收益(亏损)$(24,175)$52,894 $(6,972)$(48,738)


请参阅精简合并财务报表附注。

3

科尔法克斯公司
压缩合并资产负债表
以10万美元为单位，不包括股票金额
(未经审计)
2021年10月1日2020年12月31日
资产
流动资产：
现金和现金等价物$177,482 $97,068 
应收贸易账款，减去信贷损失准备金#美元。34,677及$37,666
603,214 517,006 
库存，净额780,984 564,822 
预付费用85,540 69,515 
其他流动资产78,467 113,418 
流动资产总额1,725,687 1,361,829 
财产、厂房和设备、净值510,828 486,960 
商誉3,497,355 3,314,541 
无形资产，净额1,726,955 1,663,446 
租赁资产-使用权159,118 173,942 
其他资产352,368 350,831 
总资产$7,972,311 $7,351,549 
负债和权益
流动负债：
长期债务的当期部分$14,340 $27,074 
应付帐款472,499 330,251 
应计负债488,632 454,333 
流动负债总额975,471 811,658 
长期债务，减少流动部分1,611,690 2,204,169 
非流动租赁负债127,259 139,230 
其他负债627,367 608,618 
总负债3,341,787 3,763,675 
股本：
普通股，$0.001票面价值；400,000,000授权股份；154,781,842和118,496,687分别截至2021年10月1日和2020年12月31日发行和发行的股票
155 118 
额外实收资本4,528,097 3,478,008 
留存收益590,931 517,367 
累计其他综合损失(532,642)(452,106)
Colfax公司总股本4,586,541 3,543,387 
非控股权益43,983 44,487 
总股本4,630,524 3,587,874 
负债和权益总额$7,972,311 $7,351,549 


请参阅精简合并财务报表附注。

4

科尔法克斯公司
简明合并权益表
以10万美元为单位，不包括股票金额
(未经审计)
普通股额外实收资本留存收益累计其他综合损失非控股权益总计
股票金额
2020年12月31日的余额118,496,687 $118 $3,478,008 $517,367 $(452,106)$44,487 $3,587,874 
净收入— — — 19,074 — 1,166 20,240 
分配给非控股业主— — — — — (1,054)(1,054)
其他综合亏损，税后净额$6,840
— — — — (39,621)(124)(39,745)
将有形权益单位转换为普通股344,412 — — — — — — 
普通股回购(21,082)— (971)— — — (971)
普通股发行，扣除发行成本16,100,000 16 711,305 — — — 711,321 
普通股奖励活动677,314 1 13,403 — — — 13,404 
2021年4月2日的余额135,597,331 135 4,201,745 536,441 (491,727)44,475 4,291,069 
净收入— — — 28,642 — 1,060 29,702 
其他综合收益(亏损)，税后净额$473
— — — — 9,108 (1,429)7,679 
将有形权益单位转换为普通股6,174,000 6 (6)— — — — 
普通股回购(710)— (32)— — — (32)
普通股奖励活动571,025 1 23,541 — — — 23,542 
2021年7月2日的余额142,341,646 142 4,225,248 565,083 (482,619)44,106 4,351,960 
净收入— — — 25,848 — 1,009 26,857 
分配给非控股业主— — — — — (1,496)(1,496)
其他综合收益(亏损)，税后净额$4,478
— — — — (50,023)364 (49,659)
将有形权益单位转换为普通股5,537,100 6 (6)— — — — 
为收购而发行的普通股，扣除发行成本
6,544,522 7 285,674 — — — 285,681 
普通股奖励活动358,574 — 17,181 — — — 17,181 
2021年10月1日的余额154,781,842 $155 $4,528,097 $590,931 $(532,642)$43,983 $4,630,524 

请参阅精简合并财务报表附注。
















5

科尔法克斯公司
简明合并权益表
以10万美元为单位，不包括股票金额
(未经审计)
普通股额外实收资本留存收益累计其他综合损失非控股权益总计
股票金额
2019年12月31日的余额118,059,082 $118 $3,445,597 $479,560 $(483,845)$48,198 $3,489,628 
会计变更的累积影响— — — (4,818)— — (4,818)
净收入— — — 4,481 — 1,027 5,508 
分配给非控股业主— — — — — (8)(8)
其他综合亏损，税后净额$4,644
— — — — (158,297)(2,593)(160,890)
普通股奖励活动268,323 — 8,344 — — — 8,344 
2020年4月3日的余额118,327,405 118 3,453,941 479,223 (642,142)46,624 3,337,764 
净收益(亏损)— — — (8,474)— 427 (8,047)
分配给非控股业主— — — — — (3,734)(3,734)
其他全面收入，扣除税后净额$(3,917)
— — — — 60,658 344 61,002 
普通股奖励活动61,608 — 8,591 — — — 8,591 
2020年7月3日的余额118,389,013 118 3,462,532 470,749 (581,484)43,661 3,395,576 
净收入— — — 13,406 — 789 14,195 
分配给非控股业主— — — — — (625)(625)
其他全面收入，扣除税后净额$(3,756)
— — — — 39,488 1,198 40,686 
普通股奖励活动68,166 — 7,637 — — — 7,637 
2020年10月2日的余额118,457,179 $118 $3,470,169 $484,155 $(541,996)$45,023 $3,457,469 


请参阅精简合并财务报表附注。


6

科尔法克斯公司
简明合并现金流量表
以10万美元为单位的美元
(未经审计)
截至9个月
2021年10月1日2020年10月2日
经营活动的现金流：
净收入$76,799 $11,656 
将净收入与经营活动提供的净现金进行调整：
折旧、摊销和其他减值费用197,641 181,114 
基于股票的薪酬费用26,235 21,642 
非现金利息支出3,757 4,253 
递延所得税优惠(5,904)(30,946)
(收益)出售财产、厂房和设备的损失(1,483)523 
债务清偿损失29,870 — 
营业资产和负债变动情况：
贸易应收账款净额(70,407)44,592 
库存，净额(130,348)28,556 
应付帐款143,694 (42,869)
其他经营性资产和负债(9,971)(45,388)
经营活动提供的净现金259,883 173,133 
投资活动的现金流：
购置物业、厂房及设备(73,595)(81,583)
出售财产、厂房和设备所得收益2,908 4,929 
收购，扣除收到的现金和投资(222,961)(7,477)
用于投资活动的净现金(293,648)(84,131)
融资活动的现金流：
定期信贷安排下的付款— (40,000)
循环信贷和其他贷款的借款收益515,696 794,678 
偿还循环信贷和其他贷款(409,961)(866,215)
优先票据借款的偿还(700,000)— 
支付发债成本— (4,560)
发行普通股所得款项净额738,177 2,930 
清偿债务费用的支付(24,375)— 
递延对价付款和其他(7,700)(12,411)
融资活动提供(用于)的现金净额111,837 (125,578)
外汇汇率对现金及现金等价物和限制性现金的影响(1,659)(6,633)
增加(减少)现金及现金等价物和限制性现金76,413 (43,209)
期初现金和现金等价物及限制性现金101,069 109,632 
期末现金和现金等价物$177,482 $66,423 
非现金投资和融资活动的补充披露：
为收购而发行的普通股，扣除发行成本$285,681 $— 
    


请参阅精简合并财务报表附注。
7
科尔法克斯公司
简明合并财务报表附注
(未经审计)


1. 一般信息
科尔法克斯公司(“公司”或“科尔法克斯”)是一家领先的多元化技术公司，主要以ESAB和DJO品牌向世界各地的客户提供制造技术和医疗设备产品和服务。公司通过以下途径开展业务二其中，“制造技术”包括伊萨及其相关品牌的业务，“医疗技术”包括大疆及其相关品牌的业务。

2021年3月4日，该公司宣布有意将其制造技术和专业医疗技术业务分离为两家不同的独立上市公司。目前的Colfax实体将保留新名称下的专业医疗技术业务，而制造技术业务将以现有的ESAB品牌名称独立运营。分离的目的是以免税的方式进行结构，目标是在2022年第一季度完成。制造技术业务的资产、负债、收入和开支包括在公司的持续经营中，包括在随附的简明综合财务报表中。

本季度报告中包含的简明综合财务报表是由公司根据美国证券交易委员会(“SEC”)的规则和规定以及美国公认的中期财务报表会计原则(“GAAP”)编制的。某些前期金额已重新分类，以符合本期列报。截至2020年12月31日的简明综合资产负债表来源于公司经审计的财务报表。根据美国证券交易委员会中期财务报表的规则和规定，按照公认会计原则编制的财务报表中通常包括的某些信息和脚注披露已被省略。本文中包含的简明综合财务报表应与公司于2021年2月18日提交给证券交易委员会的10-K表格年度报告(“2020 10-K表格”)中包含的经审计财务报表和相关脚注一并阅读。

简明综合财务报表反映管理层认为完全由正常经常性调整组成的所有调整，这些调整是公平地反映公司截至和在所示期间的财务状况和经营结果所必需的。公司间交易和账户在合并中被剔除。

本公司根据公认会计原则在编制简明合并财务报表时作出某些估计和假设。这些估计和假设影响报告的资产和负债额、截至合并合并财务报表日期的或有资产和负债的披露以及报告的列报期间的收入和费用。实际结果可能与这些估计不同。

在正常业务过程中，本公司产生与新产品开发相关的研究和开发成本，这些成本在发生时计入本公司综合经营报表的销售、一般和行政费用。研究和开发成本为$20.2300万美元和300万美元61.4在截至2021年10月1日的三个月和九个月内分别为2.5亿美元和16.8300万美元和300万美元49.4在截至2020年10月2日的三个月和九个月内，分别为3.6亿美元和3.8亿美元。

2021年4月24日，该公司用2021年3月股票发行所得资金赎回了所有美元6002024年发行的2000万美元优先票据和1002026年优先票据的未偿还本金为1.8亿美元。该公司提前支付了#美元的赎回溢价。24.42000万美元，并记录了债务清偿损失#美元。29.92000万。此外，养老金结算收益为#美元。11.22021年第二季度，一家公司养老金计划的独立受托人同意将该计划与另一家公司养老金计划合并，并贡献其剩余资产，这一点得到了确认。

截至2021年10月1日的三个月和九个月的运营结果不一定表明全年可能实现的运营结果。季度业绩受到公司业务季节性变化的影响，欧洲业务通常在7月、8月和12月假期期间出现放缓。医疗技术销售通常在第四季度达到顶峰。然而，总体经济状况可能会影响未来的季节性变化。

2019年12月，国内首次报道了一种新的冠状病毒病(“新冠肺炎”)。2020年3月11日，由于该病毒在全球范围内传播，世界卫生组织将新冠肺炎列为大流行。新冠肺炎全球大流行已经造成了广泛的健康危机，由此对政府、企业和个人以及
8
科尔法克斯公司
简明合并财务报表附注-(续)
(未经审计)



他们为应对这种情况而采取的行动造成了广泛的经济混乱，严重影响了更广泛的经济、金融市场和对该公司产品的总体需求。虽然由于拓宽了新冠肺炎疫苗的获取渠道，并逐步放松了一些政府强制限制，这些影响在2021年有所减轻，但2021年第三季度新冠肺炎变异病毒的激增导致某些司法管辖区恢复了限制，减缓了整体经济复苏。新冠肺炎疫情导致影响合并财务报表中报告的资产和负债金额的估计和假设的不确定性增加，因为很难预测从新冠肺炎疫情和相关经济干扰中恢复的程度和期限。此外，新冠肺炎大流行造成的商业影响扰乱了历史的季节性趋势。


2. 近期发布的会计公告

2021年实施的会计准则
标准描述生效日期
ASU 2018-14，薪酬-退休福利-定义福利计划-一般(主题715-20)：披露框架-对定义福利计划披露要求的更改ASU修改了对赞助固定福利养老金或其他退休后计划的雇主的披露要求。采用这一ASU并没有对公司的简明综合财务报表产生实质性影响。

2021年1月1日
ASU 2019-12，所得税(主题740)：简化所得税会计ASU取消了与期内税收分配方法、计算过渡期所得税的方法以及确认外部基差的递延税项负债有关的某些例外情况。它还澄清和简化了所得税会计的其他方面。公司从2021年1月1日起前瞻性地采用了这一ASU，这一采用对公司的简明合并财务报表没有实质性影响。2021年1月1日

3. 停产运营

该公司从剥离的业务中保留了某些与石棉相关的或有事项和保险，但在发生或有事项的情况下，该公司并未对正在进行的业务保留权益。该公司在其简明综合营业报表中将与石棉有关的销售、一般和行政活动归类为非持续经营亏损的一部分，扣除税款。与石棉有关的成本，扣除税金后为#美元。1.1300万美元和300万美元3.5在截至2021年10月1日的三个月和九个月内分别为2.5亿美元和2.0300万美元和300万美元4.8分别在截至2020年10月2日的三个月和九个月内. 详情见附注13，“承付款和或有事项”。

该公司还记录了非持续经营的亏损，税后净额为#美元。0.2300万美元和300万美元6.8在截至2021年10月1日的三个月和九个月内分别为2.5亿美元和0.6300万美元和300万美元6.2在截至2020年10月2日的三个月和九个月内，分别与其剥离的空气和天然气处理业务相关的费用为3.5亿美元，包括2021年第一季度执行的和解协议，以及2020年的某些专业、法律和咨询费。

截至2021年10月1日和2020年10月2日的9个月，与非持续经营相关的经营活动中使用的现金为#美元。7.2300万美元和300万美元18.4分别为百万美元。

4. 收购

该公司完成了一收购其制造技术部门和五在截至2021年10月1日的9个月中收购其医疗技术部门，现金净对价为$208.1百万美元和股权对价$285.72000万。该等收购按收购会计方法入账，因此，简明综合财务报表包括自各收购日期起的财务状况及经营业绩。截至2021年10月1日的简明综合资产负债表反映了我们对公允价值的初步估计，可能会进行调整。该公司还制造了二医疗技术投资
9
科尔法克斯公司
简明合并财务报表附注-(续)
(未经审计)



截至2021年10月1日的9个月内的业务总额为14.8百万美元。这两项投资都是按成本计价的，因为它们没有容易确定的公允价值。
2021年第一季度，医疗技术部门收购了足踝整形植入物的全国性供应商Trilliant Surgical(“Trilliant”)。Trilliant的产品技术支持医疗技术部门专注于向邻近的足部和脚踝市场扩张。Trilliant拥有广泛的产品组合，涵盖足部重建和固定程序的全部领域，其中包括专为提高植入物放置的灵活性和速度而设计的新型阿森纳足部钢板系统。2021年第二季度，医疗技术部门收购了MedShape，Inc.(“MedShape”)，这是一家使用其获得专利的超弹性镍钛(Nitinol)和形状记忆聚合物技术为足部和踝部外科医生提供创新外科解决方案的供应商。此次收购进一步扩大了公司的脚踝平台。这些二完成收购的总对价，扣除收到的现金净额为#美元。205.4百万美元，但需要进行某些调整。收购的净营运资本和无形资产代表8%和46交换这些物品的总代价的%二分别进行收购，剩余金额主要归因于商誉。这些金额，以及无形资产、递延税项、物业、厂房和设备的使用年限，是根据某些估值和尚未最后敲定的研究而厘定的。在Trilliant收购中获得的商誉可以从所得税中扣除。预计这些公司预计的预计年收入二收购大约是1占科尔法克斯合并收入的3%。

2021年第三季度，医疗技术部门收购了Mathys AG Bettlach(“Mathys”)，总收购股权对价为$285.72000万股Colfax普通股，其中包括收购的现金$14.72000万。Mathys是一家总部位于瑞士的公司，开发和分销用于人工关节置换、合成骨移植解决方案和运动医学的创新产品。此次收购扩大了医疗技术部门利用Mathys公司免费提供的外科解决方案的重建产品组合，并扩大了其国际客户基础。

下表汇总了该公司在收购Mathys之日对收购的资产和承担的负债的总公允价值的最佳初步估计。该等金额，包括存货、递延税项、无形资产、无形资产的使用年限，以及物业、厂房和设备，是根据尚未最后确定的某些估值和研究而厘定。因此，收购的资产和承担的负债(详见下文)在详细分析完成后可能会进行调整，这可能是重大的。所有确认的商誉预计都不能在所得税方面扣除。

2021年7月28日
(单位：千)
贸易应收账款
$20,050 
盘存
81,809 
财产、厂房和设备
37,137 
商誉
120,127 
无形资产
93,105 
应付帐款
(4,808)
其他资产和负债，净额
(76,426)
对价，扣除取得的现金后的净额
$270,994 

5. 收入

该公司的制造技术部门制定、开发、制造和供应切割、连接和自动焊接所用的消耗性产品和设备，以及气体控制设备。制造技术业务的几乎所有收入都在某个时间点确认。该公司将其制造技术收入分解为以下产品组：
10
科尔法克斯公司
简明合并财务报表附注-(续)
(未经审计)



截至三个月截至9个月
2021年10月1日2020年10月2日2021年10月1日2020年10月2日
(单位：千)
装备$192,365 $157,730 $564,971 $443,563 
消耗品413,603 333,767 1,238,929 987,838 
总计$605,968 $491,497 $1,803,900 $1,431,401 

易耗材产品分组中与客户签订的合同通常比设备合同的履约期短。

该公司的医疗技术部门提供横跨整形外科患者护理的产品和服务，从伤害预防到康复。虽然该公司的医疗技术销售主要来自三除了销售渠道(包括经销商和分销商、保险以及直接面向消费者和医院)外，其几乎所有收入都是在某个时间点确认的。

该公司将其医疗技术收入分解为以下产品组：
截至三个月截至9个月
2021年10月1日2020年10月2日2021年10月1日2020年10月2日
(单位：千)
预防和恢复(1)
$260,001 $242,591 $765,207 $626,227 
重建99,922 71,843 261,923 185,019 
总计$359,923 $314,434 $1,027,130 $811,246 
(1) 在本报告所述期间，预防和康复产品组包括骨生长刺激产品，这些产品以前被归类为重建产品组的一部分。

鉴于制造技术和医疗技术业务的性质，截至2021年10月1日，原始合同期限超过一年的未履行履约义务总额无关紧要。

该公司合同的性质产生了某些类型的可变对价，包括回扣、隐含的价格优惠和其他折扣。该公司在交易价格中包括可变对价的估计金额，只要收入可能不会出现重大逆转。

在某些情况下，客户在确认收入之前就会被开具账单，从而产生合同责任。截至2020年12月31日和2019年12月31日，合同总负债为美元。36.6百万美元和$14.8分别为百万美元。在截至2021年10月1日的三个月和九个月内，年初计入合同负债余额的确认收入为#美元。6.3300万美元和300万美元25.7分别为百万美元。在截至2020年10月2日的三个月和九个月内，年初计入合同负债余额的确认收入为#美元。4.5百万美元和$13.2分别为百万美元。截至2021年10月1日和2020年10月2日，合同总负债为美元30.7300万美元和300万美元30.4本公司的简明综合资产负债表中的应计负债分别为600万欧元和600万欧元。截至2021年10月1日和2020年12月31日的合同负债包括美元。7.2300万美元和300万美元11.8医疗技术业务中的某些一次性预付款分别为100万美元。

信贷损失准备

本公司对应收贸易账款当前预期信用损失的估计考虑了根据当前情况以及合理和可支持的预测进行调整的历史信用损失信息。在计算和运用当前预期的信贷损失时，由于每个业务部门和市场的独特风险特征，公司将应收贸易账款分解为业务部门。业务部门根据地理位置或产品类型进一步细分。

该公司使用损失率方法来计算其当前预期的信贷损失，利用规定的回顾期间的历史冲销来得出历史损失率。预期信用损失模型利用对当前和预测的宏观经济因素的调整，进一步考虑了当前状况和合理和可支持的预测。
11
科尔法克斯公司
简明合并财务报表附注-(续)
(未经审计)



考虑到与公司相关的地点和风险，管理层根据与历史亏损的有形相关性确定了适当的宏观经济指标。

公司在简明综合资产负债表中计入应收贸易账款的信贷损失准备的活动摘要如下：
截至2021年10月1日的9个月
余额为
起头
期间的		已记入费用，净额注销和扣除外国
货币
翻译		余额为
结束
期间
(单位：千)
信贷损失拨备$37,666 $(17)$(2,194)$(778)$34,677 

6. 持续经营的每股净收益

持续经营的每股净收益计算如下：
截至三个月截至9个月
2021年10月1日2020年10月2日2021年10月1日2020年10月2日
(以千为单位，不包括每股和每股数据)
持续经营每股净收益的计算-基本内容：
可归因于Colfax公司的持续业务净收入(1)
$27,092 $16,047 $83,915 $20,319 
加权平均普通股流通股-基本
159,093,384 136,832,909 150,822,061 136,730,112 
持续运营的每股净收益-基本
$0.17 $0.12 $0.56 $0.15 
计算持续运营的每股净收益-稀释后：
可归因于Colfax公司的持续业务净收入(1)
$27,092 $16,047 $83,915 $20,319 
加权平均普通股流通股-基本
159,093,384 136,832,909 150,822,061 136,730,112 
潜在稀释证券的净影响-股票期权、限制性股票单位和有形权益单位2,073,711 1,257,701 2,076,332 2,339,794 
加权平均已发行普通股-稀释
161,167,095 138,090,610 152,898,393 139,069,906 
持续运营的每股净收益-稀释后的每股收益
$0.17 $0.12 $0.55 $0.15 
(1) 科尔法克斯公司相应期间的持续业务净收入是用持续业务净收入减去非控制性利息应占收入(扣除税金)计算的。1.0百万美元和$3.2截至2021年10月1日的三个月和九个月分别为100万美元和0.8百万美元和$2.2截至2020年10月2日的三个月和九个月分别为100万美元。

在报告的所有期间，已发行普通股的加权平均股份-基本包括以下影响18.4100万股与发行Colfax的有形权益部门相关的股票。在截至2021年10月1日的三个月和九个月内，公司有形权益单位的转换导致发行了大约5.61000万美元，12.1分别为1.8亿股科尔法克斯普通股。所有与有形权益单位有关的Colfax普通股发行均按最低结算利率转换。4.0000由于公司股价的原因，每份购买合同的普通股。已发行股票包括在2021年10月1日发行和发行的普通股中。截至2020年10月2日的9个月，已发行普通股的加权平均摊薄股份包括
12
科尔法克斯公司
简明合并财务报表附注-(续)
(未经审计)



另一项措施的影响1.2由于本公司于2020年3月的股价，与Colfax的有形权益单位相关的潜在可发行稀释股数为100万股。详情见附注8，“权益”。

按库存股方法计算截至2021年10月1日的三个月和九个月的普通股潜在可发行股票稀释效应的加权平均计算不包括0.8百万和1.3由于纳入这些薪酬将是反稀释的，因此将分别发放100万美元的未偿还股票薪酬奖励。

按库存股方法计算截至2020年10月2日的三个月和九个月的普通股潜在可发行股票稀释效应的加权平均计算不包括2.81000万美元，4.2分别支付2.5亿美元的未偿还股票薪酬奖励，因为纳入这些奖励将是反稀释的。

13
科尔法克斯公司
简明合并财务报表附注-(续)
(未经审计)



7.所得税

在截至2021年10月1日的三个月和九个月内，所得税前持续运营的收入为#美元。50.5百万美元和$125.6分别为100万美元，而所得税支出为美元。22.3300万美元和300万美元38.4分别为百万美元。实际税率为44.3%和30.6截至2021年10月1日的三个月和九个月，这两个数字都不同于2021年美国联邦法定税率21%，主要原因是预扣税、美国国际业务税和其他不可抵扣的费用，部分抵消了对不确定税收状况的有效和解、美国州税收损失的好处以及美国的税收抵免。与截至2021年7月2日的三个月和截至2021年10月1日的九个月相比，截至2021年10月1日的三个月和截至2021年10月1日的九个月相比，由于美国预测收入下降和应税外汇收益增加，美国对国际业务的税收相对不利，这主要影响了有效税率。

在截至2020年10月2日的三个月和九个月期间，所得税前持续运营的收入为1美元。36.4300万美元和300万美元25.2分别为2500万美元，而所得税支出为800万美元。19.5百万美元和$2.6分别为2000万人。实际税率为53.7%和10.5分别为截至2020年10月2日的三个月和九个月。截至2020年10月2日的三个月的有效税率与2020年美国联邦法定税率21%不同，主要是因为美国额外税收对国际业务、预扣税和某些不可扣除费用的净影响。这些不利影响被美国税收抵免的影响、美国州税收损失的好处以及与有效解决不确定税收状况相关的税收优惠的实现部分抵消了。截至2020年10月2日的9个月的有效税率与2020年21%的美国联邦法定税率不同，主要是因为美国税收抵免和美国州税收损失带来的好处的净影响，与提交及时选择的美国联邦纳税申报单抵免(而不是扣除外国税)相关的离散税收优惠，印度颁布的法律修改的影响，以及在不确定的税收状况上实现与有效和解相关的税收优惠。这些有利影响被美国额外税收对国际业务、预扣税和某些不可抵扣费用的影响部分抵消。在提交及时选择的抵免变更(而不是抵扣外国税)的同时，公司获得了额外的外国税收抵免结转。该公司评估了确定这些递延税项资产变现的所有正面和负面证据，并根据这些证据得出结论，需要全额估值津贴。
14
科尔法克斯公司
简明合并财务报表附注-(续)
(未经审计)



8. 权益

普通股

2021年3月19日，本公司完成包销公开发行16.12000万股科尔法克斯普通股，向公众出售价格为#美元。46.00每股，净收益约为$711.3300万美元，扣除发行费用和承销商的折扣和佣金后。

2021年7月28日，本公司发布6.5向Mathys的前股东出售600万股Colfax普通股，收购对价为#美元285.72000万。

股票回购计划

2018年，公司董事会不时在公开市场或私下协商的交易中授权回购公司普通股股份。自2018年第三季度以来，根据这一计划，没有回购公司普通股。截至2021年10月1日，董事会提供的剩余股票回购授权为$100百万美元。回购股份的时间、金额和方式由管理层根据其对市场状况和其他因素的评估而决定。没有与剩余的回购授权相关的条款。

累计其他综合损失

下表列出了截至2021年10月1日和2020年10月2日的9个月累计其他综合亏损各组成部分的余额变化，包括从累计其他综合亏损中重新分类。所有金额均扣除税金和非控股利息(如果有的话)。
累计其他全面亏损组成部分
未确认养老金净额和其他退休后福利成本外币折算调整套期保值活动的未实现收益总计
(单位：千)
2020年12月31日的余额$(112,783)$(360,977)$21,654 $(452,106)
重新分类前的其他综合收益(亏损)：
外币折算调整1,089 (124,824)(2,582)(126,317)
实体内长期外币交易收益— 25,933 — 25,933 
净投资套期保值收益— — 16,655 16,655 
重新分类前的其他综合收益(亏损)1,089 (98,891)14,073 (83,729)
从累计其他全面亏损中重新分类的金额3,193 — — 3,193 
净其他综合收益(亏损)4,282 (98,891)14,073 (80,536)
2021年10月1日的余额$(108,501)$(459,868)$35,727 $(532,642)


15
科尔法克斯公司
简明合并财务报表附注-(续)
(未经审计)



累计其他全面亏损组成部分
未确认养老金净额和其他退休后福利成本外币折算调整套期保值活动的未实现收益总计
(单位：千)
2019年12月31日的余额$(106,500)$(421,889)$44,544 $(483,845)
重新分类前的其他综合收益(亏损)：
外币折算调整(389)(31,747)1,894 (30,242)
实体内长期外币交易损失— (18,023)— (18,023)
净投资套期保值损失— — (12,700)(12,700)
重新分类前的其他综合收益(亏损)(389)(49,770)(10,806)(60,965)
从累计其他全面亏损中重新分类的金额2,814 — — 2,814 
净其他综合收益(亏损)2,425 (49,770)(10,806)(58,151)
2020年10月2日的余额$(104,075)$(471,659)$33,738 $(541,996)

有形权益单位(“TEU”)发售

2019年1月11日，本公司发布4.6300万标准箱，标称金额为$100每单位。净现金美元447.7成交时收到了100万份订单。发行TEU的部分收益最初根据每个TEU各自组成部分的相对公允价值分配给股权(“TEU预付股票购买合同”)和债务(“TEU摊销票据”)。有关TEU摊销票据的详细信息，请参阅附注10，“债务”。
TEU预付股票购买合同

除非之前根据持有人的选择权进行了结算，否则对于每份TEU预付股票购买合同，公司将于2022年1月15日(在某些有限情况下须延期，即“强制结算日”)向持有人交付一定数量的普通股。每份购买合同结算时可发行的普通股数量(“结算利率”)将参考以下结算利率，使用2022年1月15日(包括2022年1月15日)之前第21个预定交易日开始的连续20个交易日的成交量平均加权价格的算术平均值(“适用市值”)来确定：

•如果普通股的适用市值大于门槛增值价格$25.00，持有者将收到4.0000每份购买合同的普通股；
•如果普通股的适用市值大于或等于参考价$20.81，但低于或等于美元的门槛升值价格。25.00，持有者将从每份购买合同中获得一定数量的普通股，根据适用的市值，每份购买合同的价值相当于#美元。100及
•如果普通股的适用市值低于参考价$20.81，持有者将收到4.8054每份购买合同的普通股。

TEU预付股票购买合同对每股收益的影响

除非TEU预付股票购买合同被本公司赎回或根据单位持有人的选择提前结算，否则它们可强制转换为Colfax普通股，价格不低于。4.0000每份购买合同的股份超过或超过100股。4.80542022年1月15日，每股购买合约股。这相当于不低于18.4百万股，但不超过股22.1最多100万股。这个18.4百万股最低股数计入已发行普通股的加权平均股数--基本股。最低和最高份额之间的差额代表潜在的稀释证券。本公司将其计入按比例摊薄的普通股加权平均数中，只要其影响不是反摊薄的，且平均适用市值高于参考价但低于最低增值价格。在截至2021年10月1日的三个月和九个月内，1.41000万美元，3.01500万TEU预付股票购买合同在持有人的选择下结算
16
科尔法克斯公司
简明合并财务报表附注-(续)
(未经审计)



变成大约5.61000万美元，12.1分别为2000万股Colfax普通股，转换率为4.0每份合同的股份。

9. 库存，净额

库存，净额包括以下内容：
2021年10月1日2020年12月31日
(单位：千)
原料$138,421 $110,848 
在制品66,012 40,517 
成品650,927 476,297 
855,360 627,662 
减去：扣除过多、移动缓慢和陈旧的库存(74,376)(62,840)
$780,984 $564,822 

10. 债务

长期债务包括以下内容：
2021年10月1日2020年12月31日
(单位：千)
定期贷款$782,216 $781,557 
欧元优先票据403,234 425,045 
2024年和2026年纸币297,780 991,319 
TEU摊销票据12,875 31,251 
循环信贷安排和其他129,925 2,071 
债务总额1,626,030 2,231,243 
减：当前部分(14,340)(27,074)
长期债务$1,611,690 $2,204,169 
    
定期贷款和循环信贷安排

本公司作为借款人、本公司若干美国子公司作为担保人、贷款人摩根大通银行(北卡罗来纳州摩根大通银行)作为行政代理、公民银行(N.A.)作为辛迪加代理以及其中点名的其他共同文件代理之间签订的信贷协议(“信贷安排”)包括一笔$975百万循环信贷安排(“左轮车”)和一笔A-1定期贷款，初始本金总额为#美元。825(“定期贷款”)，每笔贷款的到期日为2024年12月6日。Revolver包含一个新的$50百万美元的摆动额度贷款或子贷款。本公司的某些美国子公司为信贷安排项下的义务提供担保。

信贷安排包含惯例契约，限制Colfax及其子公司产生债务或留置权、与其他公司合并或合并、处置资产、进行投资或支付股息的能力。此外，信贷安排包含金融契诺，要求Colfax维持(除某些例外情况外)(I)最高总杠杆率，计算方法为综合净债务(定义见信贷安排)与EBITDA(定义见信贷安排)的比率为4.50截至2021年9月30日的季度：1.00，4.25：截至2021年12月31日和2022年3月31日的季度为1.00，4.00：截至2022年6月30日和2022年9月30日的季度为1.00，以及3.50：截至2022年12月31日及其后每个财政季度为1.00，及(Ii)最低利息覆盖率为3.00：截至2021年9月30日及以后的季度为1.00。信贷安排还包括一项“跳跃”抵押品条款(基于信贷安排中定义的总杠杆率)，要求信贷安排下的债务由Colfax及其美国子公司的几乎所有个人财产和其第一级外国子公司的股权担保，除非有惯例例外，如果Colfax的信贷安排下的总杠杆率高于以下情况，则信贷安排下的债务必须由Colfax及其美国子公司的几乎所有个人财产和其第一级外国子公司的股权担保5.00：1.00，截至任何财季的最后一天。信贷安排包含各种违约事件(包括未能遵守信贷安排和相关协议下的契诺)，一旦发生违约事件，贷款人可在符合各种习惯救济权的情况下，要求立即支付定期贷款和左轮车下的所有未偿还金额。截至2021年10月1日，本公司遵守了信贷安排下的契诺。
17
科尔法克斯公司
简明合并财务报表附注-(续)
(未经审计)




截至2021年10月1日止，信贷安排下借款的加权平均利率为1.59%，不包括原发行折扣和递延融资费的增加， $850在左轮车上有百万可用。

欧元高级债券

该公司有本金总额为欧元的高级无担保票据350百万欧元(“欧元纸币”)。欧元纸币将于2025年4月到期，利率为3.25%，并由我们的某些国内子公司提供担保(以下简称“担保”)。欧元纸币和担保没有，也不会根据修订后的1933年证券法或任何其他司法管辖区的证券法注册。

TEU摊销票据

每张TEU摊销票据的初始本金为#美元。15.6099，利息利率为6.50年利率%，并有相等的季度现金分期付款$1.4375根据TEU摊销票据，最终分期付款日期为2022年1月15日。季度现金分期付款包括支付利息和部分偿还本金。该公司支付了$18.6百万美元和$17.4在截至2021年10月1日和2020年10月2日的9个月里，TEU摊销票据的本金分别为100万美元。TEU摊销票据为本公司的直接、无抵押及无附属债务，与本公司现有及未来的所有其他无抵押及无附属债务并列。有关标准箱的更多信息，请参阅附注8，“权益”。

2024年票据和2026年票据

该公司有优先票据，初始本金总额为$6002000万美元(“2024年债券”)，于2024年2月15日到期，利率为6.0%。该公司有优先票据，初始本金总额为$400百万元(“2026年票据”)，2026年2月15日到期，利率为6.375%。2026年发行的债券由本公司的某些国内子公司提供担保。

2021年4月24日，公司赎回所有美元6002024年发行的债券的未偿还本金金额为300万美元1002026年发行的债券的未偿还本金金额为80万美元724.42000万。2024年债券的赎回价格为103.0002026年发行的债券以本金的%赎回，赎回价格为106.375本金的%，每种情况下，另加赎回日为止的应计利息和未付利息。2021年第二季度，提前清偿债务造成的净亏损为#美元。29.91000万美元被记录在案，其中包括#美元。24.4报废债务的看涨溢价为3.8亿美元。

其他债务

除上述债务协议外，该公司还参与各种双边信贷安排，借款能力为#美元。170.0百万美元。截至2021年10月1日，这些安排下没有未偿还借款。

该公司是总容量为$的信用证融资的一方。292.9百万美元。信用证总额为$。34.6截至2021年10月1日，有100万美元未偿还。

递延融资费

与公司债务活动有关的递延融资费用总计为#美元。13.3截至2021年10月1日，将主要使用有效利息方法，在适用的债务协议有效期内计入利息支出净额。


18
科尔法克斯公司
简明合并财务报表附注-(续)
(未经审计)



11. 应计负债

简明综合资产负债表中的应计负债包括以下内容：
2021年10月1日2020年12月31日
(单位：千)
应计薪酬和相关福利$136,759 $98,455 
应计税53,614 57,286 
应计与石棉有关的负债47,412 41,626 
保修责任--当前部分17,594 15,543 
应计重组负债--本期部分7,784 7,889 
应计第三方佣金30,352 25,480 
超出所发生成本的客户预付款和账单30,707 36,737 
租赁负债--当期部分35,857 39,695 
应计利息8,364 27,153 
其他120,189 104,469 
$488,632 $454,333 

保修责任
公司保修责任中的活动包括以下内容：
截至9个月
2021年10月1日2020年10月2日
(单位：千)
保修责任，期初$15,543 $15,528 
应计保修费用7,262 5,613 
与先前存在的保修相关的估计的变化1,401 1,108 
执行保修服务工作的成本(6,716)(7,003)
与收购相关的责任1,092 — 
外汇换算效应(277)(255)
保修责任，期末(1)
$18,305 $14,991 
(1)截至2021年10月1日，美元17.6公司保修责任的1.8亿美元计入应计费用，而#美元计入应计费用。0.7公司的保修负债中有1.8亿美元计入公司简明综合资产负债表的其他负债。
19
科尔法克斯公司
简明合并财务报表附注-(续)
(未经审计)




应计重组负债

该公司的重组计划包括一系列降低公司结构成本的行动。简明综合资产负债表中计入应计负债和其他负债的公司重组负债活动摘要如下：
截至2021年10月1日的9个月
期初余额条文付款外币折算
期末余额(3)
(单位：千)
重组和其他相关费用：
制造技术：
离职福利(1)
$5,336 $4,572 $(4,611)$(43)$5,254 
设施关闭成本(2)
591 5,186 (5,555)(18)204 
5,927 9,758 (10,166)(61)5,458 
非现金收费(2)
1,033 
10,791 
医疗技术：
离职福利(1)
1,884 2,728 (2,149)(9)2,454 
设施关闭成本和其他(2)
297 2,464 (2,735)— 26 
2,181 5,192 (4,884)(9)2,480 
非现金收费(2)
— 
5,192 
道达尔科尔法克斯公司：
重组负债活动总额$8,108 14,950 $(15,050)$(70)$7,938 
非现金费用合计1,033 
$15,983 
(1) 包括遣散费和其他解雇福利，包括再就业服务。
(2) 包括搬迁员工、搬迁设备和与关闭设施相关的租赁终止费用。
(3) 截至2021年10月1日，美元7.8该公司的重组负债有100万美元计入应计负债，而不到#美元0.2该公司的重组负债中有100万美元包括在其他负债中。


20
科尔法克斯公司
简明合并财务报表附注-(续)
(未经审计)



12. 金融工具与公允价值计量

金融工具(包括应收贸易账款和应付账款)的账面价值因其短期到期日而接近其公允价值。$1.630亿美元和30亿美元2.3截至2021年10月1日和2020年12月31日，本公司债务的估计公允价值分别为2021年10月1日和2020年12月31日，是基于类似类型借款的当前利率，处于公允价值层次的第二级。估计公允价值可能不代表截至资产负债表日或将在未来实现的金融工具的实际价值。

本公司各公允价值层次的资产和负债按公允价值计量的摘要如下：
2021年10月1日
水平
一		水平
二		水平
三		总计
(单位：千)
资产：
*现金等价物$5,044 $— $— $5,044 
*外币合约-未指定为套期保值— 2,025 — 2,025 
*延期补偿计划— 12,695 — 12,695 
$5,044 $14,720 $— $19,764 
负债：
*外币合约-未指定为套期保值$— $4,159 $— $4,159 
*延期补偿计划— 12,695 — 12,695 
$— $16,854 $— $16,854 

2020年12月31日
水平
一		水平
二		水平
三		总计
(单位：千)
资产：
*现金等价物$7,420 $— $— $7,420 
*外币合约-未指定为套期保值— 2,194 — 2,194 
*延期补偿计划— 10,881 — 10,881 
$7,420 $13,075 $— $20,495 
负债：
*外币合约-未指定为套期保值$— $1,781 $— $1,781 
*延期补偿计划— 10,881 — 10,881 
$— $12,662 $— $12,662 

在截至2021年10月1日的9个月里，没有资金调入或调出一级、二级或三级。

21
科尔法克斯公司
简明合并财务报表附注-(续)
(未经审计)



外币合约

截至2021年10月1日和2020年12月31日，本公司拥有名义价值为美元的与买卖相关的外币合同。310.6百万美元和$250.4分别为百万美元。

该公司在其与其衍生工具相关的简明综合财务报表中确认了以下内容：
截至三个月截至9个月
2021年10月1日2020年10月2日2021年10月1日2020年10月2日
(单位：千)
指定为Hedge的合同：
净投资套期保值的未实现收益(亏损)(1)
$6,424 $(14,456)$16,655 $(12,700)
未在套期保值关系中指定的合同：
外币合约
*未实现收益(亏损)(2,134)(894)(7,023)1,479 
预期已实现收益(亏损)(1,355)132 64 (1,022)
(1) 净投资对冲的未实现收益(亏损)可归因于欧元计价债务估值的变化。

受限现金

金融工具还包括限制性现金。根据某些合同协议的条款限制提取或使用的现金和现金等价物不包括在简明综合资产负债表中的现金和现金等价物。截至2020年12月31日的受限现金与一项收购有关，该收购于2021年第一季度完成，并在简明合并资产负债表上作为其他流动资产的组成部分记录。

下表汇总了公司的现金和现金等价物以及限制性现金：

2021年10月1日2020年12月31日
(单位：千)
现金和现金等价物$177,482 $97,068 
受限现金— 4,001 
现金及现金等价物和限制性现金$177,482 $101,069 



13. 承诺和或有事项

有关公司诉讼和或有事项的进一步说明，请参阅公司2020年10-K报表合并财务报表附注中的附注18“承诺和或有事项”。由于该公司在其剥离的业务的持续运营中没有保留权益，因此保留的石棉相关活动在其简明综合营业报表中被归类为非持续业务的税后净亏损的组成部分。
22
科尔法克斯公司
简明合并财务报表附注-(续)
(未经审计)



石棉或有事故

自十二月三十一日以来，与石棉有关的索偿活动如下：
截至9个月
2021年10月1日2020年10月2日
(申索宗数)
未解决的索赔，期初14,809 16,299 
已提交的索赔(1)
3,238 2,898 
索赔已解决(2)
(3,504)(3,712)
未解决的索赔，期末14,543 15,485 
(1) 提交的索赔包括已收到通知或已打开档案的所有石棉索赔。
(2) 已解决的索赔包括根据与索赔人的律师达成的协议或谅解，已经解决、驳回或正在解决或驳回的所有石棉索赔。

该公司的简明综合资产负债表包括以下与石棉相关诉讼有关的金额：
2021年10月1日2020年12月31日
(单位：千)
长期石棉保险资产(1)
$230,506 $232,712 
长期应收石棉保险(1)
23,996 31,815 
应计石棉负债(2)
47,412 41,626 
石棉的长期责任(3)
244,063 253,144 
(1) 包括在简明综合资产负债表中的其他资产。
(2) 代表本公司相信附属公司将支付的可能及可合理估计的与石棉有关的负债成本的当期应计费用，以及与就与石棉有关的责任索赔及对本公司的保险公司采取法律行动而进行辩护有关的未付法律费用，该等费用包括在综合综合资产负债表的应计负债内。
(3) 包括在简明综合资产负债表中的其他负债。

管理层的分析是基于目前已知的事实和假设。预测未来的事件，例如每年提出的新索赔、解决每项索赔的平均成本、保险公司之间的承保问题、将损失分配给各种保单的方法、对各种保单条款和限额的影响及其相互关系的解释、各保险公司的持续偿付能力、剩余保险金额以及石棉诉讼中固有的许多不确定性，都可能导致实际负债和保险回收高于或低于预测或记录的水平，从而对公司的财务状况和结果产生重大影响。

一般诉讼

本公司涉及因本公司正常业务过程而引起的其他待决法律程序。所有这些法律程序预计都不会对公司的财务状况、经营业绩或现金流产生重大不利影响。关于这些诉讼以及前述两段所述的诉讼和索赔，公司管理层相信，要么胜诉，要么有足够的保险覆盖范围，要么已经建立了适当的应计项目来弥补潜在的负债。管理层估计可能支付的与这些诉讼或索赔有关的任何费用，在认为责任可能发生且金额可以合理估计的情况下应计。然而，无法保证任何这些事项的最终结果，如果所有或基本上所有这些法律程序被裁定为对本公司不利，可能会对本公司的财务状况、运营业绩或现金流产生重大不利影响。

23
科尔法克斯公司
简明合并财务报表附注-(续)
(未经审计)



14. 段信息

该公司通过制造技术和医疗技术运营部门开展持续业务，这两个部门也是公司的可报告部门。

▪制造技术- 全球领先的切割、连接和自动焊接耗材产品和设备供应商，以及气体控制设备供应商，提供一系列具有创新技术的产品，以解决各种行业的挑战。

•医疗技术-成为整形外科解决方案的领先者，提供从伤害预防到关节置换再到康复的全方位患者护理设备、软件和服务。
未分配给二可报告的部门和部门间的淘汰在“公司和其他”标题下报告。公司管理层根据净销售额和部门营业收入(亏损)(代表重组前的营业收入(亏损)和其他相关费用以及欧盟医疗器械法规(“MDR”)和其他成本)来评估其每个应报告部门的经营业绩。

该公司的部门业绩如下：
截至三个月截至9个月
2021年10月1日2020年10月2日2021年10月1日2020年10月2日
(单位：千)
净销售额：
中国制造技术有限公司$605,968 $491,497 $1,803,900 $1,431,401 
医疗技术359,923 314,434 1,027,130 811,246 
$965,891 $805,931 $2,831,030 $2,242,647 
分部营业收入(亏损)(1):
中国制造技术有限公司$90,604 $63,058 $267,306 $175,703 
医疗技术10,845 22,869 31,254 5,877 
*公司及其他(29,100)(15,079)(75,765)(44,730)
$72,349 $70,848 $222,795 $136,850 
(1) 以下是所得税前持续经营的收入(亏损)与部分营业收入的对账：
截至三个月截至9个月
2021年10月1日2020年10月2日2021年10月1日2020年10月2日
(单位：千)
所得税前持续经营所得$50,450 $36,364 $125,571 $25,200 
养老金结算收益— — (11,208)— 
利息支出，净额13,540 25,567 57,005 78,647 
清偿债务费用— — 29,870 — 
重组和其他相关费用(1)
6,457 6,328 15,983 28,514 
MDR和其他成本(2)
1,902 2,589 5,574 4,489 
分部营业收入$72,349 $70,848 $222,795 $136,850 
(1)重组和其他相关费用包括#美元。2.2300万美元和300万美元4.9在截至2020年10月2日的三个月和九个月的公司简明综合经营报表中，分别归类为销售成本的支出为1.6亿美元。
(2)主要涉及遵守医疗器械报告条例和欧盟MDR其他要求的具体成本。这些成本被归类为公司所有时期的简明综合经营报表中的销售、一般和管理费用。

24
第二项：管理层对财务状况和经营成果的讨论和分析

管理层对企业经营状况的探讨与分析
财务状况和经营业绩

以下关于Colfax公司(“Colfax”、“公司”、“我们”、“我们”和“我们”)财务状况和经营结果的讨论应与第一部分第1项中包含的简明综合财务报表和相关脚注一起阅读。本季度报告截至2021年10月1日止的10-Q表(本“10-Q表”)及第二部分所载综合财务报表及相关附注的“财务报表”。我们于2021年2月18日提交给美国证券交易委员会(以下简称“美国证券交易委员会”)的截至2020年12月31日的10-K表格年度报告(以下简称“2020年10-K表格”)中的“财务报表及补充数据”。

关于前瞻性陈述的特别说明

本10-Q表格中包含的一些非历史事实的陈述属于“1934年证券交易法”(“交易法”)第21E节所指的前瞻性陈述。我们打算将这类前瞻性陈述纳入“交易法”第21E节中有关前瞻性陈述的避风港条款。告诫读者不要过度依赖这些前瞻性陈述，这些陈述仅说明了本10-Q表格提交给证券交易委员会的日期。除有关历史事实的陈述外，其他所有陈述均为前瞻性陈述，包括有关以下方面的陈述：打算将我们的制造和医疗技术业务分离为两家不同的独立上市公司(“分离”；有关进一步说明，请参阅下面“经营业绩--影响报告结果可比性的项目”一节中“分离”一节)；分离的时间和方法；分离的预期效益；分离后每家公司的预期财务和经营业绩以及未来的机会；分离后每家公司的税务处理。新冠肺炎全球大流行的影响，包括病毒变体的上升、流行和严重程度，政府、企业和个人针对这种情况采取的行动，对全球和区域经济、金融市场和对我们产品的总体需求；对收入、利润率、费用、税收拨备和税率的预测，运营收益或亏损，汇率的影响，现金流，养老金和福利义务和资金要求，协同效应或其他财务项目；计划, 本公司管理层对未来业务的战略和目标，包括与潜在收购、补偿计划或购买承诺有关的陈述；与产品或服务相关的发展、业绩或行业或市场排名的陈述；未来经济状况或业绩；未决索赔或法律诉讼(包括与石棉相关的负债和保险责任诉讼)的结果；潜在的收益和收回成本；与上述任何事项相关的假设；以及我们打算、预期、项目、相信或预期将或可能在未来发生的任何其他活动、事件或发展的陈述(见第II部分。项目1A)。表10-Q中的“风险因素”，以进一步讨论与分离相关的风险)。前瞻性陈述可能具有“相信”、“预期”、“应该”、“将”、“打算”、“计划”、“将会”、“预期”、“估计”、“计划”、“计划”、“定位”、“战略”、“目标”、“目标”、“寻求”、“看到”等术语的特征，但并非总是如此。这些陈述是基于我们的管理层在提交本10-Q表格之日根据他们对历史趋势、当前状况、预期未来发展和我们认为合适的其他因素的经验和看法所作的假设和评估。这些前瞻性陈述会受到许多风险和不确定因素的影响，由于众多因素，实际结果可能会大不相同，这些因素包括但不限于：

•与新冠肺炎全球大流行的影响相关的风险，包括病毒变种的增加、流行和严重程度、政府、企业和个人针对形势采取的行动，例如疫情的范围和持续时间、政府行动和应对措施的性质和有效性、医疗程序的延迟和取消、供应链中断、对客户信誉和财务可行性的影响，以及对我们的业务和执行业务连续性计划的能力的其他影响；

•与提议的分居相关的风险，目标为2022年第一季度，包括获得监管批准和有利的税收意见和/或美国国税局(IRS)裁决的不确定性，我们圆满完成分居和相关交易所需步骤的能力，分居在美国联邦所得税方面一般免税的能力，满足及时完成分居的必要条件的能力，或者我们实现分居预期利益的能力。新冠肺炎疫情对分立的影响以及分立后各公司财务和经营业绩的相关动态，以及董事会最终批准分拆的情况；

25
•整体经济的变化，以及我们服务的市场的周期性；

•供应链限制和积压，包括影响原材料、零部件供应、劳动力短缺和效率低下的风险、运费和后勤挑战以及原材料、零部件、运费和交付成本的通货膨胀；

•由于新冠肺炎疫情和各种地缘政治事件造成的经济混乱，大宗商品市场和某些大宗商品价格(包括石油和钢铁)波动；

•我们识别、融资、收购和成功整合有吸引力的收购目标的能力；

•我们因收购而产生的意外负债的风险敞口；

•我们和我们的客户以合理的成本获得所需资金的能力；

•我们能够准确估计重组计划的成本或从重组计划中实现节省；

•估计与石棉有关的负债的数额和我们的能力；

•本港保险公司的偿债能力，以及他们支付与石棉有关的费用的可能性；

•我们任何制造设施的材料中断；

•不遵守与我们的国际业务相关的各项法律法规，包括反贿赂法律、出口管制法规以及制裁和禁运；

•与我们的国际业务相关的风险，包括贸易保护措施和其他贸易关系变化带来的风险；

•与工会和工会代表我们的员工相关的风险；

•我们对产品责任索赔的风险敞口；

•与环境、健康和安全法律法规相关的潜在成本和责任；

•没有维护好、保护好、捍卫好我们的知识产权；

•领导班子关键成员流失；

•我们的主要信贷安排的限制，可能会限制我们经营业务的灵活性；

•无形资产减值；

•我们的固定收益养老金计划和其他退休后福利计划的资金要求或义务；

•外币汇率大幅波动；

•新的条例和客户偏好，反映了对环境、社会和治理问题的更加重视，包括与使用冲突矿物有关的新条例；
•影响我们信息技术基础设施的服务中断、数据损坏、基于网络的攻击或网络安全漏洞；

•技术变革带来的风险；

•本港工业的竞争环境；
26

•我们税率的变化、递延税项资产的变现或额外所得税负债的风险敞口，包括新冠肺炎全球大流行和冠状病毒援助、救济和经济安全法(“CARE法”)的影响；

•我们管理和发展业务的能力，以及执行业务和增长战略的能力；

•我们的客户在我们的战略市场的资本投资和支出水平；

•我们的财务业绩；

•整合或完全实现我们收购的预期成本节约和效益的困难和延迟；以及

•第1A项所列的其他风险和因素。我们2020年10-K表格第一部分中的“风险因素”和 第II部第1A项此表中的“风险因素”为10-Q。

新冠肺炎大流行的影响，包括病毒变种的增加、流行和严重程度，以及政府、企业和个人应对形势的行动，可能会产生、促成或放大与其中许多因素相关的风险。

任何这样的前瞻性陈述都不能保证未来的业绩和实际结果，发展和业务决策可能与这些前瞻性陈述所设想的大不相同。这些前瞻性陈述仅说明截至本10-Q表格提交给证券交易委员会的日期。我们不承担任何义务，也不打算更新任何前瞻性陈述，除非法律要求。见第I部第1A项。2020年表格10-K和第二部分第1A项中的“风险因素”。10-Q表格中的“风险因素”，以进一步讨论实际结果可能与我们预期的结果大不相同的一些原因。


概述

请参阅第一部分第1项。2020年10-K表格中的“商业”，讨论Colfax为股东提供价值的目标和方法。

Colfax通过两个运营部门开展业务：制造技术和医疗技术。

•制造技术- 全球领先的切割、连接和自动焊接耗材产品和设备供应商，以及气体控制设备供应商，提供一系列具有创新技术的产品，以解决各种行业的挑战。

•医疗技术-成为整形外科解决方案的领先者，提供从伤害预防到关节置换再到康复的全方位患者护理设备、软件和服务。

未分配给两个可报告部门和部门间抵销的某些金额在“公司和其他”标题下报告。

我们的业务遍及全球，在欧洲、北美、南美、亚洲、澳大利亚和非洲设有生产设施。我们通过直销和第三方分销渠道相结合，为跨越多个市场的全球客户群提供服务。我们的客户群在医疗和工业终端市场高度多样化。

我们的业务管理系统Colfax Business System(“CBS”)是我们运营不可或缺的一部分。CBS是我们的文化，包括我们的价值观和行为、一套全面的工具以及可重复、可教授的流程，我们使用这些流程来推动持续改进并为我们的客户、股东和员工创造卓越的价值。我们相信，我们的管理团队能够接触到CBS方法，并拥有应用CBS方法的经验，这是我们的主要竞争优势之一。

27
经营成果

以下对业务结果的讨论解决了所显示的各个时期的比较问题。我们的管理层根据净销售额、部门营业收入(代表重组前的营业收入和其他相关费用)和欧盟医疗器械法规(“MDR”)成本，以及“非GAAP措施”部分定义的调整后EBITA来评估每个可报告部门的经营业绩。

影响报告结果可比性的事项

我们截至2021年10月1日的三个月和九个月的经营业绩与2020年可比期间的可比性受每个地区的销售天数和以下其他重要项目的影响：

近期事件

在2021年第二季度，我们用2021年3月股票发行的收益赎回了所有6亿美元的2024年优先票据和1亿美元的2026年优先票据的未偿还本金。我们提前支付了2440万美元的赎回保费，并记录了2990万美元的债务清偿亏损。此外，我们在2021年第二季度确认了1120万美元的养老金结算收益，当时一家公司养老金计划的独立受托人同意将该计划与另一家公司养老金计划合并，并贡献其剩余资产。

《分离》(The Separation)

我们目前通过制造技术和医疗技术部门报告我们的运营情况。这些企业在不同的市场运营，具有独特的商业机会和投资要求。2021年3月4日，我们宣布有意将这些业务分离为两家差异化、独立的上市公司。我们的董事会主席兼Colfax的联合创始人米切尔·P·拉尔斯(Mitchell P.Rales)预计将在两家公司的董事会任职。

我们预计，分离将使每家公司：(1)优化内部投资、并购和向股东返还资本的资本配置；(2)以尽可能有效的方式根据其特定的业务概况和战略优先事项进行投资；(3)增加运营灵活性和资源，以利用各自市场的增长机会；(4)提高投资者与其明确的价值主张的一致性，以及投资者根据其独特的战略、运营和财务特征对其进行估值的能力。分离还将为每家公司提供一种适当估值的收购货币，可用于规模更大的变革性交易。

我们继续在分离方面取得进展，目标是在2022年第一季度完成分离。分离的完成取决于(但不限于)在令人满意的条件下完成融资和其他交易、使分离符合免税交易资格的其他必要步骤、收到监管批准、有利的税收意见和/或美国国税局的裁决以及我们董事会的最终批准。不能保证分离的形式和时间或完成的时间。有关分离的细节将包括在我们未来提交给美国证券交易委员会的文件中。

请参阅第II部第1A项。10-Q表格中的“风险因素”，以进一步讨论公司与分拆相关的风险。

新冠肺炎大流行

2019年12月，国内首次报道了一种新的冠状病毒病(“新冠肺炎”)。2020年3月11日，由于该病毒在全球范围内传播，世界卫生组织将新冠肺炎列为大流行。新冠肺炎全球大流行已经导致了广泛的健康危机，由此对政府、企业和个人造成的影响以及他们采取的应对行动导致了广泛的经济混乱，严重影响了更广泛的经济、金融市场和对我们产品的总体需求.

为了保护员工的健康和安全，我们已采取行动，在世界各地的办公地点采取社交距离政策，包括在家办公、减少任何时候在我们办公地点的人数，以及暂停或限制员工出差。为了遏制或减缓新冠肺炎的传播，世界各国政府在2020年至2021年期间采取了一些措施，包括定期关闭不被视为“必要”的企业。
28
将居民隔离在家中，限制获得医疗保健的机会，减少包括体育赛事在内的活动，并练习社交距离。疫苗接种的增加减缓了新冠肺炎在某些司法管辖区的传播，导致世界各地一些司法管辖区取消了部分或全部限制，使其能够在2021年上半年恢复到更正常的活动和运营水平。然而，新冠肺炎变体的出现和随后的传播导致了某些限制的恢复，这减缓了2021年第三季度的复苏步伐。

在2020年，我们实施了一系列临时措施来缓解销售水平下降的影响，包括暂时降低工资、解雇和裁员、大幅削减可自由支配的费用、重新调整资本支出、降低供应商采购水平和/或价格、调整营运资金做法和其他措施。随着2021年销售量的改善，这些措施已经被取消。

正如随后的讨论所反映的那样，大流行病及其应对行动对我们在2020年至2021年期间的行动结果产生了各种影响。2020年，大流行从3月份开始影响我们的财务业绩，最严重的财务影响发生在第二季度。随后，我们观察到2020年下半年出现了部分复苏。2020年第四季度新冠肺炎案件的激增导致某些司法管辖区实施了进一步的限制，这减缓了2020年第四季度的复苏，其影响一直持续到2021年第一季度初，之后销售量开始正常化，一直持续到2021年第二季度。由于新冠肺炎变体的传播，某些司法管辖区的限制增加，2021年第三季度销量复苏放缓。

我们继续监测不断发展的局势和国际和国内当局，包括国家和地方公共卫生当局的指导，并可能根据他们的建议采取更多行动。在这种情况下，可能会有一些我们无法控制的事态发展，需要我们进一步调整我们的运营。鉴于这种情况的持续动态性质，包括病毒变体的上升、流行和严重程度，我们无法合理估计新冠肺炎未来对我们的财务状况、运营业绩或现金流的全部影响。

由于劳动力、原材料和零部件短缺，新冠肺炎和其他市场动态已经造成了广泛的供应链挑战。因此，我们的业务经历了供应紧张，这导致了成本上涨和物流延误。我们正在采取行动，努力减轻对我们供应链的影响，然而，我们预计这些压力将继续存在。

请参阅第II部第1A项。在我们的2020 Form 10-K中的“风险因素”中，进一步讨论了与新冠肺炎大流行相关的一些风险。

战略性收购

我们通过战略收购来补充我们的有机增长计划。收购可能会对我们公布的业绩产生重大影响，我们报告现有业务和被收购业务的净销售额在不同时期的变化。本文件中提供的截至2021年10月1日的三个月和九个月的净销售额因收购而发生的变化代表了上一年年初之后的增量销售额。

在截至2021年10月1日的9个月里，我们完成了制造技术部门的一项收购和医疗技术部门的五项收购，现金净对价为2.081亿美元，股权对价为285.7美元。这些收购中最大的一笔发生在我们的医疗技术部门，其中包括足踝整形植入物的全国性供应商Trilliant Surgical、为足踝外科医生提供创新外科解决方案的MedShape公司以及总部设在瑞士的Mathys AG Bettlach公司，该公司开发和分销用于人工关节置换、合成骨移植解决方案和运动医学的创新产品。

外币波动

在截至2021年10月1日的三个月和九个月里，我们的净销售额的很大一部分(约59%)来自美国以外的业务，其中大部分以美元以外的货币计价。由于我们的大部分制造和员工成本都在美国以外，我们的很大一部分成本也是以美元以外的货币计价的。外汇汇率的变化可能会影响我们的经营结果，并在显着时进行量化。截至2021年10月1日的9个月与截至2020年10月2日的9个月相比，外汇波动对净销售额的变化产生了约2%的有利影响，对毛利润以及销售、一般和行政费用的影响不到2%。与2021年第三季度的
29
2020年第三季度，外汇波动对净销售额的变化产生了约1%的有利影响，对毛利润和销售、一般和行政费用的影响不到1%。自2020年12月31日以来的外汇汇率变动，也使截至2021年10月1日的净资产减少了约2%。

季节性

我们制造技术部门的欧洲业务通常在7月、8月和12月假期期间出现放缓。我们医疗技术部门的销售额通常在第四季度达到顶峰。然而，新冠肺炎疫情造成的商业影响扭曲了2020年和2021年历史季节性模式的影响。


30
非GAAP衡量标准

调整后的EBITA

调整后的EBITA是一项非GAAP业绩衡量指标，之所以包括在本报告中，是因为它是我们管理层用来评估我们经营业绩的关键指标。调整后的EBITA从持续业务的净收入中扣除重组和其他相关费用、MDR和其他成本、与收购相关的无形资产摊销和其他非现金费用、战略交易成本以及所得税费用、养老金结算收益、债务清偿费用和利息费用的影响，净额。我们还提出了调整后的EBITA利润率，该利润率与调整后的EBITA受到相同的调整。此外，我们以分部为基础列报调整后EBITA(和调整后EBITA利润率)，其中我们从分部营业收入中剔除了重组和其他相关费用、MDR和其他成本、与收购相关的无形资产摊销和其他非现金费用以及战略交易成本的影响。调整后的EBITA有助于Colfax管理层比较其随着时间的推移的经营业绩，因为某些项目可能会模糊潜在的业务趋势，并使长期业绩的比较变得困难，因为这些项目的性质和/或规模发生的频率不一致，或者与离散的重组计划和其他与我们正在进行的生产率提高根本不同的计划有关。科尔法克斯管理层还认为，提出这些衡量标准可以让投资者使用我们评估财务和业务表现及趋势时使用的相同衡量标准来查看其表现。

非GAAP财务衡量标准不应与根据GAAP计算的财务信息分开考虑，也不应将其作为财务信息的替代品。鼓励投资者审查这些非GAAP衡量标准与其最直接可比的GAAP财务衡量标准的协调情况。下表列出了持续业务的净收入与调整后EBITA的对账，这是GAAP财务指标中最直接的可比性指标。
截至三个月截至9个月
2021年10月1日2020年10月2日2021年10月1日2020年10月2日
(百万美元)
持续经营净收益(GAAP)$28.1 $16.8 $87.2 $22.6 
所得税费用22.3 19.5 38.4 2.6 
养老金结算收益— — (11.2)— 
利息支出，净额13.5 25.6 57.0 78.6 
清偿债务费用— — 29.9 — 
重组和其他相关费用(1)
6.5 6.3 16.0 28.5 
MDR和其他成本(2)
1.9 2.6 5.6 4.5 
战略交易成本(3)
17.9 0.6 27.3 3.2 
与收购相关的摊销和其他非现金费用(4)
41.3 36.2 118.8 108.1 
调整后的EBITA(非GAAP)$131.6 $107.7 $368.9 $248.2 
持续经营净利润率(GAAP)2.9 %2.1 %3.1 %1.0 %
调整后的EBITA利润率(非GAAP)13.6 %13.4 %13.0 %11.1 %
(1) 重组和其他相关费用包括分别在截至2020年10月2日的三个月和九个月归类为销售成本的220万美元和490万美元的费用。
(2) 主要涉及遵守医疗器械报告条例和欧盟MDR其他要求的具体成本。这些成本在我们的简明综合经营报表中被归类为销售费用、一般费用和行政费用。
(3)截至2021年10月1日的三个月和九个月，战略交易成本包括与分离相关的成本，以及与最近收购相关的某些交易和整合成本。截至2020年10月2日的三个月和九个月，战略交易成本包括收购DJO产生的成本。
(4)包括收购无形资产的摊销和收购存货的公允价值费用。









31


下表列出了截至2021年10月1日和2020年10月2日的三个月和九个月的营业收入(亏损)(最直接的可比性财务报表衡量标准)与调整后EBITA的对账情况。
截至2021年10月1日的三个月截至2021年10月1日的9个月
现代制造技术医疗技术公司和其他总计现代制造技术医疗技术公司和其他总计
(百万美元)
营业收入(亏损)(GAAP)$86.4 $6.7 $(29.1)$64.0 $256.5 $20.5 $(75.8)$201.2 
重组和其他相关费用4.2 2.2 — 6.5 10.8 5.2 — 16.0 
MDR和其他成本— 1.9 — 1.9 — 5.6 — 5.6 
部门营业收入(亏损)(非GAAP)90.6 10.8 (29.1)72.3 267.3 31.3 (75.8)222.8 
战略交易成本0.7 1.1 16.1 17.9 0.8 1.1 25.4 27.3 
与收购相关的摊销和其他非现金费用8.9 32.4 — 41.3 27.1 91.7 — 118.8 
调整后的EBITA(非GAAP)$100.3 $44.4 $(13.0)$131.6 $295.2 $124.1 $(50.4)$368.9 
部门营业收入利润率(非GAAP)15.0 %3.0 %— %7.5 %14.8 %3.0 %— %7.9 %
调整后的EBITA利润率(非GAAP)16.5 %12.3 %— %13.6 %16.4 %12.1 %— %13.0 %

截至2020年10月2日的三个月截至2020年10月2日的9个月
现代制造技术医疗技术公司和其他总计现代制造技术医疗技术公司和其他总计
(百万美元)
营业收入(亏损)(GAAP)$60.5 $16.5 $(15.1)$61.9 $164.3 $(15.7)$(44.7)$103.8 
重组和其他相关费用(1)
2.5 3.8 — 6.3 11.4 17.1 — 28.5 
MDR和其他成本— 2.6 — 2.6 — 4.5 — 4.5 
部门营业收入(亏损)(非GAAP)63.1 22.9 (15.1)70.8 175.7 5.9 (44.7)136.9 
战略交易成本— — 0.6 0.6 — — 3.2 3.2 
与收购相关的摊销和其他非现金费用9.1 27.1 — 36.2 26.8 81.3 — 108.1 
调整后的EBITA(非GAAP)$72.2 $50.0 $(14.5)$107.7 $202.5 $87.2 $(41.5)$248.2 
部门营业收入(亏损)利润率(非GAAP)12.8 %7.3 %— %8.8 %12.3 %0.7 %— %6.1 %
调整后的EBITA利润率(非GAAP)14.7 %15.9 %— %13.4 %14.1 %10.7 %— %11.1 %
(1) 重组和其他相关费用包括分别在截至2020年10月2日的三个月和九个月归类为销售成本的220万美元和490万美元的费用。


32
公司总数

销售额

与截至2020年10月2日的前三个月和前九个月相比，截至2021年10月1日的三个月和九个月的净销售额有所增长。下表列出了我们合并净销售额变化的组成部分。
截至三个月截至9个月
净销售额更改%净销售额更改%
(百万美元)
截至2020年10月2日的三个月和九个月$805.9 $2,242.6 
变化的组成部分：
现有业务(1)
110.2 13.7 %462.3 20.6 %
收购(2)
46.0 5.7 %84.0 3.7 %
外币折算(3)
3.9 0.5 %42.1 1.9 %
160.0 19.9 %588.4 26.2 %
截至2021年10月1日的三个月和九个月$965.9 $2,831.0 
(1) 不包括汇率波动和收购的影响，从而提供了因价格、产品组合和数量等因素造成的变化的衡量标准。
(2) 表示上一年各期间开始后完成的收购所产生的增量销售额。
(3) 表示按上一年的实际汇率计算的上一年销售额与按本年度汇率计算的上一年销售额之间的差额。

与去年同期相比，截至2021年10月1日的三个月和九个月的净销售额出现增长，主要是由于2020年与COVID相关的销售低迷，以及与收购相关的销售和与通胀相关的价格上涨。在截至2021年10月1日的三个月和九个月中，我们制造技术部门的现有业务销售额分别增加了111.5美元和342.5美元，而我们的医疗技术部门在截至2021年10月1日的九个月中增加了119.8美元。在截至2021年10月1日的三个月里，我们制造技术部门的现有业务销售额有所增长，主要是由于与通胀相关的价格上涨，其次是新产品举措和销售量的提高。在截至2021年10月1日的9个月中，由于强劲的销售量、与通胀相关的价格上涨和新产品计划，我们制造技术部门的现有业务销售额有所增长。在截至2021年10月1日的三个月和九个月里，收购的净销售额有所增加，这主要是由于我们医疗技术部门的收购于2021年和2020年第四季度完成。在截至2021年10月1日的三个月和九个月里，美元相对于其他货币的疲软分别导致了390万美元和4210万美元的有利外币兑换影响。

33
经营业绩
下表汇总了我们在可比时期内持续经营的结果。
截至三个月截至9个月
2021年10月1日2020年10月2日2021年10月1日2020年10月2日
(百万美元)
毛利$404.9 $344.1 $1,194.9 $933.4 
毛利率41.9 %42.7 %42.2 %41.6 %
销售、一般和行政费用$334.4 $278.1 $977.7 $806.0 
营业收入$64.0 $61.9 $201.2 $103.8 
营业利润率6.6 %7.7 %7.1 %4.6 %
持续经营净收益$28.1 $16.8 $87.2 $22.6 
持续经营的净利润率2.9 %2.1 %3.1 %1.0 %
调整后的EBITA(非GAAP)$131.6 $107.7 $368.9 $248.2 
调整后的EBITA利润率(非GAAP)13.6 %13.4 %13.0 %11.1 %
调整后EBITA中不包括的项目：
重组和其他相关费用(1)
$6.5 $6.3 $16.0 $28.5 
MDR和其他成本$1.9 $2.6 $5.6 $4.5 
战略交易成本$17.9 $0.6 $27.3 $3.2 
与收购相关的摊销和其他非现金费用$41.3 $36.2 $118.8 $108.1 
养老金结算收益$— $— $(11.2)$— 
利息支出，净额$13.5 $25.6 $57.0 $78.6 
清偿债务费用$— $— $29.9 $— 
所得税费用$22.3 $19.5 $38.4 $2.6 
(1) 重组和其他相关费用包括分别在截至2020年10月2日的三个月和九个月归类为销售成本的220万美元和490万美元的费用。

2021年第三季度与2020年第三季度相比

2021年第三季度毛利润同比增长，原因是我们的制造技术部门增加了3300万美元，医疗技术部门增加了2770万美元。我们制造技术部门的毛利增长主要归因于2020年第三季度受新冠肺炎影响导致销售额下降的反弹。我们医疗技术部门的毛利润增长是由于收购增长。这两个部门毛利润的改善被供应链和物流成本的增加部分抵消了。毛利率受到与毛利润相同的驱动因素的影响，但由于我们制造技术部门与通胀相关的定价和成本增加，毛利率略有下降。

与去年同期相比，2021年第三季度的销售、一般和行政费用增加了5630万美元，原因是与收购业务相关的成本增加了3610万美元，停止了前一年为应对新冠肺炎而采取的临时成本削减措施，以及与分离相关的成本导致战略交易成本增加了1730万美元。

在利息支出方面，2021年第三季度净额比上年同期有所下降，原因是债务余额减少，这主要是由于2021年第二季度优先票据的赎回。

2021年第三季度持续运营净收入的有效税率为44.3%，高于2021年美国联邦法定税率21%，主要原因是与截至2021年7月2日的三个月和截至2021年10月1日的九个月相比，美国对国际运营的税收增加相对不利，原因是美国预测收入较低，应税外汇收益增加。2020年第三季度的有效税率为53.7%，高于2020年美国联邦法定税率21%，主要是由于额外的
34
美国对国际业务征收的税、预扣税和某些不可抵扣的费用。这些不利影响被美国税收抵免(美国州税收损失带来的好处)的影响以及与有效解决不确定税收状况相关的税收优惠的实现部分抵消了。

与上年同期相比，2021年第三季度持续运营的净收入有所增加，这主要是由于从上一年与COVID相关的销售下滑和相关的成本影响中强劲复苏。这一复苏带来的与销售相关的收益被以下因素部分抵消：2020年第三季度因COVID推动的销售减少而停止上述临时成本削减的支出增加，以及供应链和物流成本增加，以及与分离相关的销售、一般和行政费用增加。由于上述因素，持续业务的净收入利润率增加了80个基点。调整后的EBITA增加是由于销售额的改善，但部分被供应链和物流成本上升以及2020年第三季度停止临时成本削减所抵消。调整后的EBITA利润率增加的原因与调整后的EBITA增加的原因相同，但部分抵消了我们制造技术部门与通胀相关的定价和成本增加，以及我们医疗技术部门最近的收购，这些收购稀释了利润率，但预计未来几年将增加。

截至2021年10月1日的9个月与截至2020年10月2日的9个月

由于我们的制造技术部门增加了122.5美元，医疗技术部门增加了139.1美元，截至2021年10月1日的9个月的毛利润与去年同期相比有所增长。毛利润的增长主要是由于销售量增加，与截至2020年10月2日的9个月相比，相关的生产差异有所改善，在此期间，销售量受到新冠肺炎疫情的负面影响。在截至2021年10月1日的9个月中，毛利润也有所改善，原因是收购增长、新产品举措和有利的外汇影响，但这两个部门的供应链和物流成本增加部分抵消了毛利润的改善。毛利率因同样的原因而增加，但部分被我们制造技术部门与通胀相关的定价和成本增加所抵消。

与去年同期相比，截至2021年10月1日的9个月中，销售、一般和行政费用增加了171.7美元，这主要是由于与收购相关的成本以及新收购业务(主要是我们的医疗技术部门)的相关整合成本增加了6,990万美元，停止了前一年为应对新冠肺炎而采取的临时成本削减措施，以及销售水平提高带来的销售佣金增加。与分离相关的战略交易成本增加了2410万美元，这也增加了截至2021年10月1日的9个月的销售、一般和行政费用。由于我们医疗技术部门的某些重组计划完成，重组和其他相关费用减少。

此外，在截至2021年10月1日的9个月里，当一家公司养老金计划的独立受托人同意将该计划与另一家公司养老金计划合并并贡献其剩余资产时，确认了1120万美元的养老金结算收益。

由于某些优先票据的提前赎回，2021年第二季度记录的债务清偿费用为2990万美元。在截至2021年10月1日的9个月中，利息支出净额与上年同期相比有所下降，这主要是由于上述优先票据的赎回导致本年度债务余额总体减少。

截至2021年10月1日的9个月中，持续运营净收入的有效税率为30.6%，高于2021年美国联邦法定税率21%，主要原因是预扣税、美国国际运营税和其他不可抵扣的费用，部分抵消了不确定税收头寸的有效结算、美国州税收损失的好处以及美国的税收抵免。截至2020年10月2日的9个月的有效税率为10.5%，低于2020年美国联邦法定税率21%，主要原因是美国税收抵免的净影响，美国州税收损失的好处，与提交及时选定的美国联邦纳税申报单抵免(而不是扣除外国税)相关的离散税收优惠，印度颁布的法律修改的影响，以及与有效解决不确定的税收状况相关的税收优惠的实现。这些有利影响被美国额外税收对国际业务、预扣税和某些不可抵扣费用的影响部分抵消。

在截至2021年10月1日的9个月里，持续经营的净收入比去年同期有所增长，这主要是因为从上年与COVID相关的销售低迷中强劲复苏。在截至2021年10月1日的9个月里，这种复苏带来的销售相关收益被可归因于
35
停止在截至2020年10月2日的9个月内实施上述临时成本削减，以应对COVID推动的销售削减以及供应链和物流成本的增加。在截至2021年10月1日的9个月里，我们产生了更高的销售佣金，这与更多的销售和债务清偿费用有关。由于上述因素，来自持续业务的净收入利润率增加了210个基点。调整后的EBITA增加的主要原因是销售量的提高、新产品的推出以及之前完成的重组计划带来的好处，但被上述供应链、物流成本和销售佣金的增加以及上述临时成本削减的停止部分抵消。调整后的EBITA利润率增加的原因与调整后的EBITA增加的原因相同，但部分抵消了我们制造技术部门与通胀相关的价格上涨，以及我们医疗技术部门最近的收购，这些收购稀释了利润率，但预计未来几年将增加。

业务部门

如上所述，我们在两个可报告的部分报告结果：制造技术和医疗技术。

制造技术

我们设计、开发、制造和供应耗材产品和设备，包括切割、连接和自动焊接产品，以及气体控制设备。我们的制造技术产品以多个品牌销售，其中最著名的是伊萨，提供了一系列具有创新技术的产品，以解决几乎任何行业的挑战。伊萨的焊接耗材种类繁多，包括使用多种特种材料和其他材料的焊条、药芯和实心焊丝、焊剂，以及切割耗材(包括电极、喷嘴、屏蔽罩和焊尖)。伊萨的制造技术设备范围从便携式焊机到大型定制自动化切割和焊接系统。伊萨还提供一系列数字软件和解决方案，帮助其客户提高生产效率、远程监控焊接操作并将其文档数字化。产品销往广泛的终端市场，包括基础设施、风力发电、海洋、医疗/生命科学、管道、移动/非公路设备、石油、天然气和采矿。

下表汇总了我们制造技术部门的部分财务结果：
截至三个月截至9个月
2021年10月1日2020年10月2日2021年10月1日2020年10月2日
(百万美元)
净销售额$606.0 $491.5 $1,803.9 $1,431.4 
毛利$207.0 $174.0 $625.2 $502.7 
毛利率34.2 %35.4 %34.7 %35.1 %
销售、一般和行政费用$116.4 $110.9 $357.9 $327.0 
部门营业收入(非GAAP)$90.6 $63.1 $267.3 $175.7 
部门营业收入利润率(非GAAP)15.0 %12.8 %14.8 %12.3 %
调整后的EBITA(非GAAP)$100.3 $72.2 $295.2 $202.5 
调整后的EBITA利润率(非GAAP)16.5 %14.7 %16.4 %14.1 %
调整后EBITA中不包括的项目：
重组和其他相关费用$4.2 $2.5 $10.8 $11.4 
战略交易成本$0.7 $— $0.8 $— 
与收购相关的摊销和其他非现金费用$8.9 $9.1 $27.1 $26.8 

2021年第三季度与2020年第三季度相比

2021年第三季度，我们制造技术部门的净销售额比去年同期增加了1.145亿美元，原因是与通胀相关的价格影响(约占增长的15%)，以及新产品计划和新冠肺炎市场持续复苏带来的销售量改善。毛利润增加了3300万美元，这是因为销售量比去年同期有所增加。由于与通胀相关的定价和成本上升，毛利率下降了120个基点，这压缩了利润率。销售、一般和行政费用增加的主要原因是2020年第三季度停止实施临时成本削减，但部分抵消了某些贸易应收账款和其他风险的有利解决方案。部门营业收入和调整后的EBITA有所改善
36
由于销售量增加，但部分被增加的销售、一般和管理费用所抵消。相关利润率因同样的原因而增加，但部分被2021年第三季度与通胀相关的定价和成本增加所抵消。

截至2021年10月1日的9个月与截至2020年10月2日的9个月

截至2021年10月1日的9个月，净销售额同比增长3.725亿美元，这是因为截至2020年10月2日的9个月，中国经济强劲复苏，新产品举措，通胀相关定价影响，以及2,840万美元有利的外币兑换影响。由于销售量和生产效率的提高，在截至2021年10月1日的9个月中，毛利润增加了122.5美元，而毛利率下降了40个基点，原因是与通胀相关的定价和成本增加压缩了利润率。销售、一般和行政费用在此期间增加，主要原因是2020年第二季度停止实施临时成本削减，但部分被重组举措带来的好处所抵消。在截至2021年10月1日的9个月里，由于销售额的改善，部门营业收入和调整后的EBITA比去年同期有所增长，但部分被销售、一般和行政成本的增加所抵消。由于同样的原因，相关利润率增加，但部分被同期与通胀相关的定价和成本增加所抵消。

医疗技术
我们开发、制造和分销高质量的医疗设备和服务，覆盖从损伤预防到关节置换到手术、损伤或退化性疾病后康复的一整套患者护理过程，使人们能够恢复或保持自然运动。我们的产品适用于整形外科专家、脊柱外科医生、初级保健医生、疼痛管理专家、物理治疗师、足科医生、脊椎按摩师、运动训练师和其他医疗保健专业人员。我们的产品主要包括矫形支架、康复设备、鞋类、外科植入物和骨生长刺激器。

下表汇总了我们医疗技术部门的选定财务结果：
 
截至三个月截至9个月
2021年10月1日2020年10月2日2021年10月1日2020年10月2日
(百万美元)
净销售额$359.9 $314.4 $1,027.1 $811.2 
毛利$197.9 $170.2 $569.8 $430.7 
毛利率55.0 %54.1 %55.5 %53.1 %
销售、一般和行政费用$188.9 $152.1 $544.1 $434.3 
部门营业收入(非GAAP)$10.8 $22.9 $31.3 $5.9 
部门营业收入利润率(非GAAP)3.0 %7.3 %3.0 %0.7 %
调整后的EBITA(非GAAP)$44.4 $50.0 $124.1 $87.2 
调整后的EBITA利润率(非GAAP)12.3 %15.9 %12.1 %10.7 %
调整后EBITA中不包括的项目：
重组和其他相关费用(1)
$2.2 $3.8 $5.2 $17.1 
MDR和其他成本$1.9 $2.6 $5.6 $4.5 
战略交易成本$1.1 $— $1.1 $— 
与收购相关的摊销和其他非现金费用$32.4 $27.1 $91.7 $81.3 
(1) 重组和其他相关费用包括分别在截至2020年10月2日的三个月和九个月归类为销售成本的220万美元和490万美元的费用。

2021年第三季度与2020年第三季度相比

与去年同期相比，我们医疗技术部门2021年第三季度的净销售额有所增长，主要是由于本年度与收购相关的销售额增长了4550万美元。现有业务的销售额相对持平，受到去年同期约700万美元个人防护设备非经常性销售的不利影响。由于新冠肺炎变种案件的激增，某些司法管辖区进一步
37
2021年第三季度实施了与新冠肺炎相关的限制，这减缓了择期外科手术量的复苏。与2020年第三季度相比，2021年第三季度的毛利率和毛利率有所增长，主要原因是与收购相关的增长和有利的产品组合，但供应链和物流成本的增加部分抵消了这一增长。销售、一般和行政费用同期增加，主要原因是2020年第三季度停止实施临时员工成本削减，以及与收购相关的成本，包括新收购业务的整合成本。分部营业收入和调整后的EBITA减少的主要原因是前述临时员工成本削减停止以及供应链和物流成本增加。由于同样的原因，相关利润率下降，以及最近收购的稀释影响的结果。由于某些项目在较早时期完成，重组和其他相关费用减少了160万美元。

截至2021年10月1日的9个月与截至2020年10月2日的9个月

在截至2021年10月1日的9个月里，我们的医疗技术部门的净销售额比去年同期有所增长，这是因为在截至2020年10月2日的9个月里，与新冠肺炎相关的销售额从下降中复苏，重建产品组从2020年推出的关键产品中继续扩张，与收购相关的销售额增长了8,240万美元，以及1,370万美元的有利外币换算影响。在2020年第四季度新冠肺炎案件激增，这对2021年初的销售量产生了负面影响之后，销售量在第一季度末和2021年第二季度开始正常化。然而，由于前述新冠肺炎变异病例的激增，2021年第三季度复苏放缓，主要是由于择期外科手术量的减速。在截至2021年10月1日的9个月里，由于销售量的改善和与收购相关的增长，毛利润和毛利率比去年同期有所增长，但部分被供应链和物流成本的增加所抵消。销售、一般和行政费用也有所增加，主要原因是与收购相关的成本以及新收购业务的相关整合成本，截至2020年10月2日的9个月停止实施临时员工成本削减，以及本年度销售佣金增加。由于上述因素，部门营业收入、调整后的EBITA和相关利润率都有所增加。由于某些项目的完成，重组和其他相关费用减少了1190万美元。
38
流动性与资本资源

概述

我们通过经营活动的现金流、各种借款和发行股票为我们的长期资本和营运资本需求提供资金。我们预计，我们对现金的主要持续需求将用于营运资本、收购资金、分离成本、资本支出、重组、与石棉相关的现金流出、偿债和所需的本金摊销。我们相信，如果确定适合战略收购或其他企业目的，我们可以通过债务或股权的形式筹集额外资金。

股权资本
    
2021年3月19日，我们完成了1610万股普通股的包销公开发行，向公众公开发行的价格为每股46.00美元，净收益为711.3美元和100万美元，扣除发售费用后以及承销商的折扣和佣金。我们用这些收益偿还了我们的某些高级票据，如下所述。

2018年，我们的董事会授权不时在公开市场或私下谈判的交易中回购我们的普通股。自2018年第三季度以来，没有根据这一计划进行股票回购。截至2021年10月1日，我们董事会提供的剩余股票回购授权为100.0美元。回购股票的时间、金额和方式由管理层根据其对市场状况和其他因素的评估而决定。没有与剩余的回购授权相关的条款。

定期贷款和循环信贷安排

本公司作为借款人、本公司的若干美国子公司作为担保人、贷款方摩根大通银行(北卡罗来纳州)作为行政代理、公民银行(N.A.)作为辛迪加代理，本公司及其之间的信贷协议(“信贷安排”)包括9.75亿美元的循环信贷安排(“Revolver”)和一笔A-1定期贷款，初始本金总额为8.25亿美元，其中指定的共同文件代理包括9.75亿美元的循环信贷安排(“Revolver”)和一笔A-1期限贷款，初始本金总额为8.25亿美元，其中包括一项9.75亿美元的循环信贷安排(“Revolver”)和一笔A-1期限贷款，初始本金总额为8.25亿美元。Revolver包含一笔约5000万美元的回旋额度贷款或子贷款。更多信息请参阅简明合并财务报表附注中的附注10，“债务”。

截至2021年10月1日，我们遵守了信贷安排下的契约。截至2021年10月1日止，信贷便利项下借款加权平均利率为1.59%，不包括原发行贴现及递延融资费的累加， 左轮车上有8.5亿美元。

欧元高级债券

我们本金总额为3.5亿欧元的高级无担保票据(“欧元票据”)将于2025年4月到期，利率为3.25%，并由我们的某些国内子公司(“担保”)担保。欧元纸币和担保没有，也不会根据修订后的1933年证券法(“证券法”)或任何其他司法管辖区的证券法注册。

TEU摊销票据

我们的TEU摊销票据的初始本金为每单位15.6099美元，利息年利率为6.50%，每TEU摊销票据的等额季度现金分期付款为1.4375美元，最终分期付款日期为2022年1月15日。季度现金分期付款包括支付利息和部分偿还本金。在截至2021年10月1日和2020年10月2日的9个月里，我们分别为TEU摊销票据支付了1860万美元和1740万美元的本金。TEU摊销票据为本公司的直接、无抵押及无附属债务，与本公司现有及未来的所有其他无抵押及无附属债务并列。有关详情，请参阅简明合并财务报表附注中的附注10“债务”。


39
2024年票据和2026年票据

我们有本金总额6亿美元的优先票据(“2024年票据”)，于2024年2月15日到期，利率为6.0%。我们有初始本金总额为4亿美元的优先票据(“2026年票据”)，于2026年2月15日到期，息率为6.375厘。2026年的票据由我们的某些国内子公司提供担保。我们于2021年4月24日赎回了所有未偿还的2024年债券和2026年债券未偿还本金的1亿美元。有关详情，请参阅简明合并财务报表附注中的附注10“债务”。

其他债务

此外，我们还参与了各种双边信贷安排，借款能力为1.7亿美元。截至2021年10月1日，这些安排下没有未偿还借款。

我们也是信用证融资的一方，总额度为2.929亿美元。截至2021年10月1日，未偿还信用证总额为3460万美元。

我们相信，我们的流动资金来源足以为我们未来12个月的运营提供资金。

现金流

截至2021年10月1日，我们拥有1.775亿美元的现金和现金等价物，比截至2020年12月31日的余额1.011亿美元增加了7640万美元，其中包括400万美元的限制性现金。下表汇总了所示期间的现金和现金等价物的变化：
截至9个月
2021年10月1日2020年10月2日
(百万美元)
经营活动提供的净现金$259.9 $173.1 
购置物业、厂房及设备(73.6)(81.6)
出售财产、厂房和设备所得收益2.9 4.9 
收购，扣除收到的现金和投资(223.0)(7.5)
用于投资活动的净现金(293.6)(84.1)
借款还款净额(594.3)(116.1)
发行普通股所得款项净额738.2 2.9 
清偿债务费用的支付(24.4)— 
其他(7.7)(12.4)
融资活动提供(用于)的现金净额111.8 (125.6)
外汇汇率对现金及现金等价物的影响(1.7)(6.6)
增加(减少)现金和现金等价物$76.4 $(43.2)

经营活动的现金流可能会因营运资本的变化以及养老金资金、石棉相关成本和重组等项目的支付时间的变化而在不同时期大幅波动。主要营业现金流量项目的变化如下所述。

•在截至2021年10月1日和2020年10月2日的9个月中，与我们的重组计划相关的现金支付分别为1510万美元和3140万美元。

•在截至2021年10月1日的9个月里，与分居相关的现金支付了630万美元。

•今年到目前为止，2021年的业绩包括6900万美元的营运资本流出，这是业务增长和供应链挑战的结果，这导致了库存水平的一定增加。上一年可比业绩
40
这一期间提供的现金为4460万美元，原因是应收账款和库存减少，但因与COVID相关的下降而导致的应付账款减少部分抵消了这一数额。

•今年到目前为止，运营活动提供的2021年净现金还包括2021年第一季度收到的3,600万美元美国联邦退税带来的现金流入。

•截至2021年10月1日的9个月，与非持续经营相关的经营活动中使用的现金为720万美元，主要是由于与被处置的业务有关的和解，但部分被石棉净流入所抵消。截至2020年10月2日的9个月，与非持续运营相关的运营活动中使用的现金为1840万美元，其中包括1120万美元的石棉流出，以及与我们剥离的空气和气体处理业务相关的720万美元。

在截至2021年10月1日的9个月中，用于投资活动的现金流增加，这是因为我们医疗技术部门的收购和投资支付的现金为2.18亿美元，以及我们制造技术部门的收购支出为500万美元。

截至2021年10月1日的9个月，融资活动提供的现金流包括2021年3月19日公开发行1610万股Colfax普通股所得的7.113亿美元净收益。净收益用于我们2024年债券的6亿美元全部赎回和我们2026年债券的1亿美元部分赎回。融资活动的现金流包括2021年我们Revolver的净借款1.25亿美元，以及2020年我们的Revolver和A-1定期贷款分别净偿还5000万美元和4000万美元。

截至2021年10月1日，我们的现金和现金等价物包括在美国以外司法管辖区持有的4460万美元，比2021年第三季度减少了600万美元。将非美国现金汇回美国可能会受到税收、其他当地法律限制和少数股东分配的影响。

关键会计政策

我们在应用我们的关键会计政策时使用的方法、估计和判断对我们的经营结果和财务状况有重大影响。我们在持续的基础上评估我们的估计和判断。我们的估计是基于我们的历史经验，我们对商业和宏观经济趋势的评估，以及适当的其他外部来源的信息。我们的经验和假设构成了我们对资产和负债账面价值的判断的基础，这些资产和负债的账面价值从其他来源看起来并不是很明显。实际结果可能与我们管理层的预期不同，对未来的不同假设或估计可能会对我们的运营结果和财务状况产生实质性影响。

在我们2020年的Form 10-K中，“项目7.管理层对财务状况和经营成果的讨论和分析--关键会计政策”中的方法、估计和判断没有其他重大的增加或改变。

项目3.关于市场风险的定量和定性披露

我们面临短期利率、外币汇率和大宗商品价格变化带来的市场风险，这些变化可能会影响我们的经营业绩和财务状况。我们通过正常的运营和融资活动来应对这些风险。我们不会为了交易目的而签订衍生品合约。

利率风险

我们的借款安排可能会受到与利息支付相关的短期利率变化的影响。截至2021年10月1日，我们的大量借款是基于伦敦银行间同业拆借利率(LIBOR)的浮动利率工具。为了降低利率风险，我们可以签订利率互换或领口协议。在截至2021年10月1日的前三个月和前九个月，假设利率提高1%，将使我们基于可变利率的债务的利息支出分别增加约220万美元和660万美元。

汇率风险

41
我们在世界各地都有生产基地，我们的产品销往全球。因此，我们面临着各种货币对美元以及对我们制造和销售产品和服务的其他国家货币汇率变动的影响。在截至2021年10月1日的三个月和九个月期间，我们大约59%的销售额来自美国以外的业务。我们在不属于欧元区的欧洲国家拥有重要的制造业务。销售额对欧元和美元的权重更高。我们还有重要的美元合同义务，这些义务需要其他货币和美元的现金流来满足。为了更好地匹配收入和支出，以及合同债务的现金需求，我们定期进行货币互换和远期合同。

我们在国外拥有和经营的子公司的投资也面临汇率风险。欧元高级债券项下以欧元计价的借款为我们的部分欧洲净资产头寸提供了天然的对冲。货币汇率变化对我们在国际子公司的净投资的影响，扣除我们欧元计价借款的换算影响，反映在累积的其他综合亏损部分的股本中。截至2021年10月1日，主要货币相对于美元贬值10%(扣除欧元计价借款的换算影响)，将导致股本减少约2.01亿美元。

我们还面临附属公司之间的公司间交易带来的汇率风险。虽然我们在报告中使用美元作为我们的功能货币，但我们在世界各地都有生产基地，我们很大一部分成本是以外币产生的，销售额是以外币产生的。在美国以外经营的子公司发生的成本和记录的销售额使用各自期间的有效汇率换算成美元。因此，我们受到各种货币对美元汇率变动的影响。同样，随着当地货币对美元的升值或贬值，税收成本可能会增加或减少。

商品价格风险

我们的生产过程中使用的原材料价格会发生变化。为了管理商品价格风险，我们定期与供应商直接签订固定价格合同。

有关衍生工具的更多信息，请参阅本表格10-Q中我们的简明综合财务报表附注中的附注12“金融工具和公允价值计量”。

42
项目4.控制和程序

信息披露控制和程序的评估

在包括首席执行官和首席财务官在内的管理层(包括首席执行官和首席财务官)的监督下，我们评估了截至2021年10月1日，根据修订后的1934年《证券交易法》(以下简称《交易法》)第13a-15(E)条规定的披露控制和程序的有效性。基于这项评估，我们的首席执行官和首席财务官得出结论，我们的披露控制和程序有效地提供了合理的保证，即截至本报告所涵盖的10-Q表格期限结束时，本报告中要求披露的信息已以10-Q表格记录、处理、汇总和报告。
披露控制和程序包括但不限于控制和程序，旨在确保我们根据交易法提交或提交的报告中要求披露的信息在美国证券交易委员会(SEC)规则和表格指定的时间段内得到记录、处理、汇总和报告，并积累此类信息并将其传达给我们的管理层，包括我们的首席执行官和首席财务官(视情况而定)，以便及时做出有关要求披露的决定。
财务报告内部控制的变化

我们对财务报告的内部控制(定义见规则13a-15(F))在本报告所涵盖的期间没有发生与交易所法案规则13a-15(D)要求的评估相关的变化，这些变化对我们的财务报告内部控制产生了重大影响，或有合理的可能对我们的财务报告内部控制产生重大影响。



43
第二部分-其他资料
项目1.法律诉讼

关于法律诉讼的讨论通过参考附注13“承付款和或有事项”纳入第一部分项目1所列“简明合并财务报表附注”。本表格10-Q的“财务报表”。

第1A项。风险因素

投资我们的普通股有很高的风险。除“第一部分”第1A项所列风险因素外。风险因素“在我们2020年的10-K表格中，我们面临以下风险：

与分居有关的风险

将我们的制造技术和医疗技术业务分离为两家不同的、独立的上市公司可能不会在目前设想的时间表上完成，或者根本不会完成，也可能不会实现预期的好处。

2021年3月，我们宣布打算将我们的制造技术和医疗技术业务分成两家不同的、独立的上市公司(“分离”)。我们的目标是在2022年第一季度完成分离。分拆的完成取决于(其中包括)以令人满意的条款完成融资和其他交易、使分拆成为一般免税交易所需的其他步骤、获得其他监管批准、获得我们董事会的最终批准以及市场状况。分离的性质是复杂的，意想不到的发展或变化，包括法律、宏观经济环境和我们市场竞争条件的变化，既需要获得监管部门的批准或许可，又需要满足实现一般免税交易的要求，金融市场的不确定性以及执行分离的挑战，都可能推迟或阻止分离的完成，或者导致分离的条款或条件与预期不同或不太有利。

无论我们是否完成分离，我们正在进行的业务都可能面临与分离相关的重大挑战，包括但不限于：

•由于执行分离所需的大量时间和精力，我们管理层的注意力从运营和发展我们的业务上转移；

•与分离相关的可预见和不可预见的费用和支出，包括会计、税务、法律和其他专业服务费用，以及与建立新的资本结构有关的潜在预付款费用和递延成本的核销；

•保留现有的业务和运营关系，包括与客户、供应商和员工的关系，并培养新的业务关系；以及

•如果我们不能在预期的时间框架内或根本不能以目前预期的形式完成分离，金融市场可能会产生负面反应。

此外，世界金融市场的波动可能会增加借贷成本，或影响我们进入资本市场的能力。如果对我们产品的需求或我们客户或供应商的偿付能力大幅下降，或者如果经济状况出现其他重大不利变化，我们以可接受的条件发行债务或达成其他融资安排的能力可能会受到不利影响。这些情况可能会对我们完成分离的预期时间表和分离的预期好处产生不利影响，包括增加分离所涉及的时间和费用。与有效执行分离相关的其他挑战包括在分离悬而未决期间和分离完成后吸引、留住和激励关键管理层和员工，解决因将我们的制造和专业医疗技术业务分离为两个不同的独立上市公司而对我们的供应链、制造、销售和分销以及其他业务造成的任何中断。这些因素中的任何一个都可能对我们的业务、财务状况、经营结果、现金流和/或我们普通股的价格产生实质性的不利影响。此外，如果分离完成，我们不能保证
44


分离将实现预期分离所带来的全部战略和财务利益，我们也不能保证每家独立公司都能成功实现其目标。

如果发生分离，我们的财务和运营状况将发生变化，我们将成为一家规模较小、多元化程度较低的公司。

如果发生分离，将导致两家规模较小、多元化程度较低的公司，每家公司的重点领域都更集中。因此，每家公司可能更容易受到不断变化的市场状况和竞争压力的影响，这可能会对我们的业务、财务状况和运营结果产生实质性的不利影响。收入、成本和现金流的多样化将因分离而减少，因此每家公司的经营业绩、现金流、营运资本、有效税率和融资要求可能会受到更大的波动性影响，每家公司为资本支出、投资和偿还债务提供资金的能力可能会减弱。不能保证在分离完成后，两家独立上市公司的普通股总价值将等于或大于在没有分离的情况下我们普通股的价值。

如果分离和/或某些关联交易不符合美国联邦所得税通常免税的交易条件，我们和我们的股东可能要承担巨额税收责任。

尽管我们打算将分离安排为一般免税交易，但美国国税局(“IRS”)可能会决定，就美国联邦所得税而言，分离和/或某些相关交易应被视为应税交易。因此，不能保证美国国税局不会断言分居和/或某些相关交易不符合美国联邦所得税的免税待遇，也不能保证法院不会承受这样的挑战。如果美国国税局在这样的挑战中获胜，我们和我们的股东可能会承担重大的美国联邦所得税责任。

如果根据修订后的1986年美国国内收入法(以下简称“法”)第355和368(A)(1)(D)条，分离和某些相关交易不符合美国联邦所得税的一般免税交易的条件，一般情况下，美国联邦所得税的目的是，分拆和某些相关交易不符合美国联邦所得税的一般免税交易的条件。(“美国国税法”经修订后的1986年美国国税法)第355和368(A)(1)(D)条规定，对于美国联邦所得税而言，我们将确认应纳税所得额，就好像我们以其公平市值在应税销售中出售了分离实体的普通股一样(除非我们和分离实体共同根据守则第336(E)条就分离作出选择，在这种情况下，一般而言，(A)我们将确认应税收益，就好像分离实体在应税销售中出售了其所有资产，以换取相当于其普通股公平市值并承担其所有负债的金额，以及(B)分离实体将获得而我们的股东在分拆中获得分离实体的普通股将被征税，就像他们收到了相当于该等股票公平市场价值的应税分配一样。

第二项未登记的股权证券销售和收益的使用

2021年7月28日，作为公司收购Mathys AG Bettlach(“Mathys”)所有已发行和已发行股票的对价，公司向Mathys的前股东发行了6,544,522股普通股，总收购对价约为2.86亿美元。普通股的发行依赖于根据1933年证券法(根据证券法第4(A)(2)条修订)获得的注册豁免，作为公司的一项不涉及公开发行的交易。

第三项高级证券违约

没有。

第294项矿山安全信息披露

没有。


45

项目5.其他信息

没有。
46

项目6.展品
证物编号：展品说明
3.01*
公司注册证书的修订和重新签署。
3.02**
科尔法克斯公司修订和重新制定章程。
31.01
根据根据2002年萨班斯-奥克斯利法案第302节通过的1934年证券交易法，根据规则第33a-14(A)条对首席执行官进行认证。
31.02
根据根据2002年萨班斯-奥克斯利法案第302节通过的1934年证券交易法，根据规则第33a-14(A)条对首席财务官进行认证。
32.01
根据2002年萨班斯-奥克斯利法案第906节通过的美国法典第18章第1350节对首席执行官的认证。
32.02
根据2002年萨班斯-奥克斯利法案第906节通过的美国法典第18章第1350节对首席财务官的认证。
101.INS内联XBRL实例文档-实例文档不显示在交互数据文件中，因为其XBRL标记嵌入在内联XBRL文档中。
101.SCH内联XBRL分类扩展架构文档。
101.CAL内联XBRL扩展计算链接库文档。
101.DEF内联XBRL分类扩展定义Linkbase文档。
101.LAB内联XBRL分类扩展标签Linkbase文档。
101.PRE内联XBRL分类扩展演示文稿Linkbase文档。
104
封面互动数据文件-截至2021年10月1日的季度Form 10-Q上的本季度报告的封面采用内联XBRL格式(作为附件101提供)。
*
通过引用附件3.01并入科尔法克斯公司2012年1月30日提交给美国证券交易委员会的8-K表格(文件编号001-34045)。
**
通过引用附件3.02并入科尔法克斯公司于2015年7月23日提交给美国证券交易委员会的10-Q表格(文件号：001-34045)。











47

签名

根据1934年证券交易法的要求，注册人已正式促使本报告由正式授权的签名人代表其签署。

注册人：Colfax Corporation


由以下人员提供：

/s/Matthew L.Trerotola总裁兼首席执行官
马修·L·特拉罗托拉(首席行政主任)2021年11月4日
/s/Christopher M.Hix财务执行副总裁
克里斯托弗·M·希克斯首席财务官2021年11月4日
(首席财务官)
/s/道格拉斯·J·皮茨美国副总统
道格拉斯·J·皮茨主计长兼首席会计官2021年11月4日
(首席会计官)
48