Cf金融收购公司II
东59街110号
纽约，邮编：10022
2021年1月25日
途经埃德加
美国证券交易委员会
东北F街100号
华盛顿特区 20549
收信人：雪莉·海伍德
| 回复： | Cf金融收购公司II |
| 表格S-4上的登记声明 |
| 于2020年12月23日提交 |
| 第333-251683号档案号 |
亲爱的海伍德女士：
Cf Finance Acquisition Corp. II(本公司，本在提交这封信的同时，我们正在提交注册声明的第1号修正案(修正案)。
为方便起见，我们在下面用粗体重复了员工的评论，并在每条评论后面加上了公司的 回复。所有对页码和标题的引用(工作人员评论中的页码和标题除外，除非另有说明)都与修正案中的页码和标题相对应。
2020年12月23日提交的表格S-4注册声明
汇总合并财务数据视图，第45页
| 1. | 由于可赎回可转换优先股被禁止计入 股东赤字，请分别提交可赎回可转换优先股和股东赤字。本备注也适用于第 210页《查看精选历史综合财务信息》中的披露。 |
公司的回应：
为回应员工的意见，本公司已修订修订第47页及第216页的披露。
雪莉·海伍德
美国证券交易委员会
2021年1月25日
第 页 第2页，共5页
每股比较信息，第52页
| 2. | 请按表格S-4第I.A部分第3(F)项的要求提供形式上等值的每股披露。 |
公司的回应：
为回应员工的意见，本公司已修订修正案第54页及第55页的披露。
合并后实体的公司注册证书，第95页
| 3. | 您在合并后实体的公司注册证书和附件C第11条中披露了排他性论坛条款。请披露该条款是否适用于根据《交易法》提起的诉讼。如果本条款不适用于根据《交易所法》提起的诉讼，请还确保管理文件中的独家论坛条款 明确说明这一点，或告诉我们您将如何在未来的备案文件中告知投资者本条款不适用于根据《交易所法》提起的任何诉讼。 |
公司的回应：
合并后实体的修订和重新注册的公司证书第11条规定，可能包括联邦索赔(包括衍生索赔)的特定诉讼的唯一和独家法庭应为特拉华州衡平法院，如果特拉华州衡平法院没有管辖权，则应由特拉华州境内的州或联邦法院 进行审理。
本公司承认，这些条款的可执行性在法律程序 中受到质疑，法院可能会发现，在针对本公司提起的任何适用诉讼中，合并后实体的修订和重新注册的 公司证书中所包含的法院条款的选择在此类诉讼中不适用或不可执行。本公司同意，将在其未来的文件中，包括其风险因素披露，承认该条款中要求特拉华州衡平法院或特拉华州法院是某些诉讼的独家法庭的部分，对于为执行经修订的1934年证券交易法所产生的任何责任或义务而提起的任何诉讼，将不能强制执行，并且本公司的股东不会被视为放弃了本公司对联邦证券的遵从性，并且本公司的股东不会被视为放弃了本公司对联邦证券的遵从性，并且本公司的股东将不会被视为放弃了本公司对联邦证券的遵从性，并且本公司的股东将不会被视为放弃了本公司对联邦证券的遵从性，而本公司的股东将不会被视为放弃了本公司对联邦证券的遵守。针对员工的意见，公司已 修改了修正案第97页和第98页的披露内容。
未经审计的备考简明合并财务信息第102页
| 4. | 请参阅第112页上的注释2调整(E)。请澄清与管道投资相关的预计费用 在预计财务报表中的位置和方式。 |
公司的 回复：
为回应员工的意见，本公司已修订修订第113页的披露资料。
雪莉·海伍德
美国证券交易委员会
2021年1月25日
第 页 第3页，共5页
| 5. | 请参阅第112页上的注释2调整(AA)。请更全面地披露并讨论您是如何确定您在年度和中期期间记录的基于股票的薪酬费用的 。还请披露由于授予股票期权和限制性股票单位而预计将确认的基于股票的薪酬总额，并注明预计确认薪酬的时间段。 |
公司的 回复：
为了回应员工的意见，公司修改了修正案第114-116页的披露内容。
| 6. | 请参阅第113页的注释3。请披露不包括在每股亏损计算中的期权和认股权证数量，因为它们是反稀释的。 |
公司的回应：
为回应员工的意见，本公司已修订修订第114-115页的披露。
CF II董事会的建议，第116页
| 7. | 请修改以量化第116页讨论的CF II官员、董事和 赞助商的费用和其他报销金额。 |
为回应员工的意见，本公司修改了修正案第119-120页的披露内容。
某些美国联邦所得税考虑因素，第149页
| 8. | 请披露企业合并交易的预期税收后果。此外，如果您披露的税收 后果代表律师的意见，则如下所示待立案附件8.1，请确保披露内容包含律师姓名，并且 披露内容代表其意见。此外，请删除标题和介绍性语言中的术语“某些？”，因为这会引起人们的担忧，即意见的作者可能遗漏了实质性的税收后果。要获得指导， 不妨参考第三节.C.1节。可在委员会网站上查阅第19号工作人员法律公报(CF)。 |
敬请谅解，本公司并不认为需要额外披露业务 合并的税务后果(定义见注册说明书)，因为注册说明书所载的委托书只针对本公司的股东。根据合并协议，双方当事人 打算使企业合并符合免税合并的条件。但是，如果业务合并不符合免税合并的条件，由此产生的后果将由View Inc. 的股东在业务合并时独自承担。 (？据本公司所知，View正计划单独征求其股东的同意，并将与此相关的业务合并的税务后果通知其股东。因此，本公司认为不应要求注册说明书说明企业合并的税务处理或该等税务处理的后果。
此外，作为对员工意见的回应，公司已从标题为？企业合并提案？美国联邦所得税考虑事项的登记声明？标题和 引言段中删除了术语“某些？修订后的披露可在修正案的 页上找到。
管理层对财务状况和运营结果的讨论与分析，见第211页
| 9. | 请修改与年度和中期运营业绩相关的披露，以解决以下问题： |
| • | 量化每个报告期间的数量和价格变化对收入的影响； |
雪莉·海伍德
美国证券交易委员会
2021年1月25日
第 页 第4页，共5页
| • | 更详细地解释与您记录的额外保修相关的具体事实和情况， 包括您累计金额的假设。如果您认为合理地可能出现额外损失，请披露该事实并披露估计的额外损失金额，或(如果适用)披露您无法估计 额外损失金额并解释原因；以及 |
| • | 更详细地解释与收入成本和SG&A之间的 重新分配相关的具体事实和情况，包括成本的具体性质以及重新分配但未在财务报表中始终如一地 列示的原因。 |
公司的回应：
为回应员工的意见，本公司已修订修订第224-225、227-228及236页的披露。
合并财务报表支持View Inc.
3.收入，F-54页
| 10. | 请告诉我们您在显示的每段时间内的某个时间点上确认的收入金额 。还请向我们解释一下，您为什么不提供随时间和在某个时间点确认的收入的分类收入披露。 |
公司的回应：
请参阅下面的收入视图，Inc.随时间和每个时间点确认的收入金额(以千为单位)：
| 九 截至9月30日的月份， |
九 截至的月份 |
年终 十二月三十一日， 2019 |
年 告一段落 |
|||||||||||||
| 随着时间的推移 |
$ | 7,420 | $ | 5,177 | $ | 8,780 | $ | 6,035 | ||||||||
| 在某个时间点 |
$ | 17,119 | $ | 7,357 | $ | 15,544 | $ | 14,150 | ||||||||
| $ | 24,539 | $ | 12,534 | $ | 24,324 | $ | 20,185 | |||||||||
本公司尊重员工的意见，并通知员工，View，Inc. 确认来自(I)中空玻璃单元的制造和销售(？igus？)，以及(Ii)在某个时间点销售控制、软件和服务(？？CSS？)的收入。由于IGUS和CSS都是智能玻璃技术产品体验的一部分 ，所有建设项目都有IGU合同和CSS合同的某种组合，因此经济因素会影响整个建设项目，而不是单个IGUS合同或CSS合同的性质、金额、时间、 以及收入和现金流的不确定性，无论IGUS和CSS收入分别随时间和时间点确认。
此外，考虑到ASC 606-10-55-90中的指导，View，Inc.的首席运营决策者在评估业务的财务业绩时，按建设项目审查收入，并按地理位置分类，而不是按IGUS和CSS分类。View，Inc.也不会在其投资者介绍、与董事会的沟通、营销材料或View，Inc.或实体财务报表用户使用的财务报表以外的其他文件中披露按IGUS和CSS分类的收入。
本公司相信，披露的按产品和服务以及按地域分列的收入分类说明了收入和现金流的性质、金额、时间和不确定性如何受到经济因素的影响。因此，本公司相信已达到ASC 606-10-50-5中披露目标的原则。
雪莉·海伍德
美国证券交易委员会
2021年1月25日
第 页 第5页，共5页
我们感谢工作人员对上述内容的审查。如果您有进一步的意见，我们要求 您通过电子邮件将它们转发给我们的律师Stuart Neuhauser，Esq。请发送电子邮件至sinuhauser@egsllp.com，或致电(212)370-1300。
| 非常真诚地属于你， |
| /s/霍华德·W·鲁特尼克 |
| 霍华德·W·卢特尼克 首席执行官 官员 |
| 抄送： | Ellenoff Grossman&Schole LLP Hughes Hubbard&Reed LLP Skadden，Arps，Slate，Meagher&Flom LLP |