附件99.1
https://www.sec.gov/Archives/edgar/data/1561550/000156155021000015/image_0.jpg
Datadog公司宣布2021年第二季度财务业绩

2021年8月5日

第二季度营收同比增长67%,达到2.34亿美元
较大客户的强劲增长,拥有1610个10万美元以上的ARR客户,高于一年前的1015个
正式发布云安全状况管理和云工作负载安全产品
宣布CI可见性产品的测试版

纽约--云应用监控和安全平台Datadog公司(纳斯达克市场代码:DDOG)今天公布了截至2021年6月30日的第二季度财务业绩。
Datadog联合创始人兼首席执行官奥利维尔·波梅尔(Olivier Pomel)表示:“我们第二季度表现强劲,收入同比增长67%,环比增长18%。我们看到各个细分客户和产品都有广泛的实力。”我们规模的高增长表明,在我们客户的数字化转型和云迁移之旅中,我们继续是值得信赖的合作伙伴。“
Pomel补充说:“我们继续扩展我们的云本地端到端可观察性平台的特性和功能。同时,我们刚刚开始用我们的云安全平台打破DevOps和安全团队之间的孤岛。”

2021年第二季度财务亮点:
·收入2.335亿美元,同比增长67%。
·GAAP营业亏损为990万美元;GAAP营业利润率为(4%)。
·非GAAP营业收入为3090万美元;非GAAP营业利润率为13%。
·GAAP每股摊薄净亏损为0.03美元;非GAAP每股摊薄净收益为0.09美元。
·运营现金流为5170万美元,自由现金流为4230万美元。
·截至2021年6月30日,现金、现金等价物、限制性现金和有价证券为14亿美元。




第二季度和最近的业务亮点:
截至2021年6月30日,我们有1610个ARR在10万美元或以上的客户,比截至2020年6月30日的1015个客户增长了59%。
·宣布推出Datadog云安全平台,为Datadog的深度可观察性能力增加全栈安全上下文。这一新产品使组织能够使用单一平台将安全洞察力与跨基础设施、网络和应用层的监控数据关联起来,从而为安全团队提供了解和更快响应潜在威胁所需的可见性。云安全平台包括云安全状况管理、云工作负载安全、安全监控和应用安全(测试版),以及统一可观察性和安全报告功能。
·云安全状态管理(CSPM)和云工作负载安全(CWS)全面上线。云安全状况管理(CSPM)可轻松跟踪生产环境是否符合行业标准。云工作负载安全(CWS)通过监控环境中的文件和进程活动来检测生产工作负载面临的威胁,以帮助捕获基于主机和基础设施的攻击。
·宣布推出CI Visibility测试版,这是一种将生产级别可见性更早地带入开发过程的方法,方法是向左移动,并在整个CI/CD渠道中提供可观察性。
·宣布支持使用AWS App Runner进行应用程序监控,加入亚马逊网络服务(AWS)的行列,成为这项新的完全托管服务的发布合作伙伴。这一新功能将帮助工程和产品团队扩展、部署和监控他们的应用程序,而无需管理自己的基础设施。
·宣布Datadog的AWS Lambda扩展正式上市。此功能使工程团队能够将其指标、跟踪和日志安全地发送到Datadog,而对其业务关键型无服务器应用程序的开销最小。
·宣布我们与Salesforce平台整合。这一新集成为Salesforce管理员和安全团队提供了通过对用户、平台和API活动的可见性来检测和响应可疑行为的能力。
·获得亚马逊网络服务(AWS)政府资质地位。这一称号反映了Datadog与政府客户合作在AWS上交付任务关键型工作负载和应用程序的丰富经验。
·宣布在谷歌云市场(Google Cloud Marketplace)上线。Google Cloud客户现在只需在Google Cloud Marketplace上点击几下即可购买Datadog,使他们能够快速轻松地




监控其Google云和混合云环境中应用程序和基础设施的运行状况。
·提供了众多产品创新,包括Synthetics中的跨浏览器测试;支持Android、iOS和移动朗姆酒中的Reaction Native等跨平台框架;自动检测APM中的错误部署;以及安全监控中的异常检测。

2021年第三季度和全年展望:
根据截至2021年8月5日的信息,Datadog提供以下指导:
·2021年第三季度展望:
◦收入在2.46亿美元至2.48亿美元之间。
◦非公认会计准则营业收入在1,800万美元至2,000万美元之间。
◦非公认会计准则每股净收益在0.05美元至0.06美元之间,假设已发行的加权平均稀释股票约为3.44亿股。
·2021年全年展望:
◦收入在9.38亿美元至9.44亿美元之间。
◦非公认会计准则营业收入在8,700万美元至9,300万美元之间。
◦非公认会计准则每股净收益在0.26美元至0.28美元之间,假设已发行的加权平均稀释股票约为3.44亿股。
Datadog公司没有将其对非GAAP营业收入或每股非GAAP净收入的预期与其最直接可比的GAAP衡量标准进行调和,这是由于股权激励计划中基于股票的薪酬和雇主工资税等协调项目的不确定性和潜在的可变性。因此,如果没有不合理的努力,对账是不可能的,尽管重要的是要注意,这些因素可能对根据公认会计原则计算的Datadog的结果是重要的。
电话会议详细信息:
·内容:2021年第二季度Datadog财务业绩以及2021年第三季度和全年展望
·时间:2021年8月5日东部时间上午8点(太平洋时间上午5点)
·拨入:要在美国接听电话,请拨打(800)708-4539,如果是国际电话,请拨打(847)619-6396。呼叫者可以提供确认号码50198098以访问更多呼叫




请迅速拨打电话,并鼓励您在开始前10至15分钟拨入电话,以防止加入时出现任何延误。
·网络直播:https://investors.datadoghq.com(直播和回放)
·重播:电话会议的重播将在投资者关系网站上存档
关于Datadog
Datadog是云应用的监控和安全平台。我们的SaaS平台集成并自动化了基础设施监控、应用程序性能监控和日志管理,为客户的整个技术堆栈提供统一、实时的可观察性。各行各业的各种规模的组织都使用Datadog来实现数字转型和云迁移,推动开发、运营、安全和业务团队之间的协作,加快应用程序的上市时间,缩短问题解决时间,保护应用程序和基础设施,了解用户行为并跟踪关键业务指标。
前瞻性陈述
本新闻稿和提及本新闻稿的财报电话会议包含根据联邦证券法定义的“前瞻性”陈述,包括但不限于有关新冠肺炎疫情对数字转型和云迁移趋势的影响以及Datadog从这些趋势中获益的能力、Datadog的战略、合作伙伴关系、投资和长期机会,以及Datadog未来的财务表现,包括对2021年第三季度和全年的展望的陈述。这些前瞻性陈述基于Datadog公司目前的假设、预期和信念,会受到重大风险、不确定因素、假设和环境变化的影响,这些风险、不确定因素、假设和环境变化可能导致Datadog公司的实际结果、业绩或成就与任何前瞻性陈述中明示或暗示的大不相同。
上述风险和不确定性包括,但不限于:(1)我们最近的快速增长可能不是我们未来增长的预兆;(2)我们的经营亏损历史;(3)我们有限的经营历史;(4)我们的业务依赖于我们现有的客户从我们那里购买额外的订阅和产品并续订他们的订阅;(5)我们吸引新客户的能力;(6)我们有效地发展和扩大我们的销售和营销能力的能力;(7)安全漏洞的风险;(8)中断或相关的性能问题的风险;(5)我们吸引新客户的能力;(6)我们有效地发展和扩大我们的销售和营销能力的能力;(7)安全漏洞的风险;(8)中断或与之相关的性能问题的风险。(9)我们适应和响应快速变化的技术或客户需求的能力;(10)我们参与的竞争市场;(11)与成功管理我们的增长相关的风险;(12)总体市场、政治、经济和商业状况;(13)持续的新冠肺炎大流行和任何相关的经济低迷可能对我们或我们的客户的业务、财务状况和运营结果造成的影响。这些风险和不确定性在我们提交给美国证券交易委员会(SEC)的文件中有更全面的描述,包括我们的Form季度报告中题为“风险因素”的章节




截至2021年3月31日的季度10-Q,于2021年5月7日提交给美国证券交易委员会(SEC)。更多信息将在我们截至2021年6月30日的Form 10-Q季度报告以及我们可能不时提交给证券交易委员会的其他文件和报告中提供。此外,我们的运营环境竞争激烈,变化迅速。新的风险时有出现。我们的管理层不可能预测所有风险,也不能评估所有因素对我们业务的影响,也不能评估任何因素或因素组合可能导致实际结果与我们可能做出的任何前瞻性陈述中包含的结果大不相同的程度。鉴于这些风险、不确定性和假设,我们不能保证前瞻性陈述中反映的未来结果、活动水平、业绩、成就或事件和情况一定会发生。前瞻性陈述仅代表我们截至本新闻稿发布之日的信念和假设。我们不承担任何更新前瞻性陈述的义务。
关于非GAAP财务指标
Datadog公司在本新闻稿和涉及本新闻稿的财报电话会议中披露了以下非GAAP财务指标:非GAAP毛利、非GAAP毛利、非GAAP运营费用(销售和营销、研发、一般和行政)、非GAAP运营收入(亏损)、非GAAP运营利润率、非GAAP净收益(亏损)、非GAAP稀释后每股净收益(亏损)、每股基本股票非GAAP净收益(亏损)和自由现金流量。Datadog公司内部使用每一种非GAAP财务衡量标准来了解和比较不同会计期间的经营结果,用于内部预算和预测,用于短期和长期经营计划,并评估Datadog公司的财务业绩。Datadog认为,作为GAAP措施的补充,它们对投资者评估其经营业绩是有用的,下面将进一步讨论。Datadog公司的非GAAP财务指标提供的信息可能无法直接与同行业的其他公司提供的信息相比较,因为同行业的其他公司计算非GAAP财务结果的方式可能会有所不同,特别是与非经常性和非常项目相关的财务结果。此外,使用非GAAP财务衡量标准也有局限性,因为非GAAP财务衡量标准不是根据GAAP编制的,可能与其他公司使用的非GAAP财务衡量标准不同,不包括可能对Datadog公司报告的财务业绩产生实质性影响的费用。
非GAAP财务措施不应与根据GAAP编制的财务信息分开考虑,也不应将其作为财务信息的替代品。本新闻稿中包含的财务报表表格中提供了历史上的非GAAP财务指标与它们最直接可比的GAAP指标的对账。
Datadog将非GAAP毛利、非GAAP毛利率、非GAAP运营费用(销售和营销、研发、一般和行政)、非GAAP运营收入(亏损)、非GAAP运营利润率和非GAAP净收入(亏损)定义为各自的GAAP余额,并根据需要进行调整:(1)基于股票的薪酬支出;(2)已获得无形资产的摊销;(3)与税收调整相关的非现金收益;(4)雇主对员工征收的工资税。




摊销发行成本。Datadog将自由现金流定义为经营活动提供的净现金减去资本支出和减去资本化的软件开发成本。鼓励投资者审查这些历史上的非GAAP财务指标与其最直接可比的GAAP财务指标的协调情况。
管理层认为,由于以下因素,这些非GAAP财务衡量标准对投资者和其他人评估Datadog公司的经营业绩是有用的:
基于股票的薪酬。Datadog利用基于股票的薪酬来吸引和留住员工。它的主要目的是使股东的利益与股东的利益保持一致,并长期保留,而不是解决任何特定时期的运营业绩。因此,基于股票的薪酬支出因通常与任何特定时期的财务和经营业绩无关的原因而有所不同。
收购无形资产的摊销。Datadog将收购无形资产的摊销视为收购时确定的收购前活动产生的项目。虽然这些无形资产定期进行减值评估,但收购无形资产的摊销成本是一项费用,通常不受任何特定时期的业务影响。
与税收调整相关的非现金福利。Datadog在2016年与普通股回购交易一起记录了或有工资税负债。2020年,评估或有联邦工资税负债的限制期到期,该公司在法律上不再是主要义务人,并在综合经营报表中确认了一项利益。Datadog不认为这反映了正在进行的结果,因此针对这一好处进行了调整。
员工股票交易的雇主工资税。Datadog不包括股权激励计划的雇主工资税支出,因为这些支出与基本股权奖励的行使或归属以及Datadog公司普通股在归属或行使时的价格有关。因此,这些税收在任何特定时期都可能不同,与Datadog公司业务的财务和经营业绩无关。
摊销发行成本。2020年5月,Datadog发行了7.475亿美元2025年到期的可转换优先票据,年利率固定为0.125。债券发行成本降低了可转换债务工具的账面价值,在期限内作为利息支出摊销。债券发行成本的摊销费用是一个非现金项目,我们相信,剔除这一利息费用将对我们不同时期的经营业绩进行更有用的比较。
此外,Datadog公司管理层认为,非GAAP财务衡量标准自由现金流对投资者来说是有意义的,因为管理层在考虑到资本支出和软件开发成本资本化后审查了运营产生的现金流量,因为这些支出被认为是持续运营的必要组成部分。
运营指标




Datadog的ARR在10万美元或以上的客户数量和ARR在100万美元或以上的客户数量是基于每个客户截至本季度最后一个月的ARR。
我们将客户数量定义为具有唯一帐户标识符的帐户数量,我们在指定的时间段内对其进行了有效订阅。拥有多个部门、部门或子公司的单个组织通常计入单个客户。但是,在某些情况下,如果他们有单独的计费条款,我们可能会将单独的部门、部门或子公司算作多个客户。
我们将ARR定义为所有客户在某个时间点的订阅协议的年化收入运行率。我们通过将每月经常性收入(MRR)乘以12来计算ARR。MRR定义为该期间最后一个月所有客户订阅协议的收入运行率,包括承诺金额和任何额外使用。ARR和MRR应独立于收入来看待,因为它们是运营指标,而不是收入的替代或预测。


简明合并操作报表
(单位为千,每股数据除外;未经审计)

截至三个月
六月三十日,
截至六个月
六月三十日,
2021202020212020
收入$233,549 $140,012 $432,098 $271,260 
收入成本(1)(2)(4)
57,098 28,878 103,764 55,357 
毛利176,451 111,134 328,334 215,903 
运营费用:
研发(1)(3)(4)
94,779 45,664 174,045 86,488 
销售及市场推广(1)(2)(3)(4)
70,412 51,269 134,765 96,484 
一般及行政事务(1)(3)(4)
21,146 13,547 42,240 28,499 
总运营费用186,337 110,480 351,050 211,471 
营业(亏损)收入(9,886)654 (22,716)4,432 
其他收入:
利息支出(5)
(5,064)(4,294)(10,536)(5,001)
利息收入和其他收入,净额5,292 4,466 11,065 8,069 
其他收入,净额228 172 529 3,068 
所得税收益(拨备)前收益(亏损)(9,658)826 (22,187)7,500 
所得税受益(拨备)296 (542)(243)(737)
净(亏损)收入$(9,362)$284 $(22,430)$6,763 
每股净(亏损)收益-基本$(0.03)$0.00 $(0.07)$0.02 
每股净(亏损)收益-稀释后收益$(0.03)$0.00 $(0.07)$0.02 
用于计算每股净(亏损)收益的加权平均股份:
基本信息308,019 299,267 307,032 297,361 
稀释308,019 330,847 307,032 329,402 




(1)包括股票薪酬费用如下:
收入成本$829 $407 $1,530 $638 
研发21,639 8,703 37,708 14,550 
销售和市场营销6,606 4,541 13,616 7,615 
一般事务和行政事务5,441 3,183 10,522 6,091 
总计$34,515 $16,834 $63,376 $28,894 

(2)包括已取得的无形资产摊销,如下所示:
收入成本$908 $147 $1,263 $394 
销售和市场营销163163
总计$1,071 $147 $1,426 $394 
(3)包括与税收调整有关的非现金福利如下:
研发$— $(2,729)$— $(2,729)
销售和市场营销— (449)— (449)
一般事务和行政事务— (2,383)— (2,383)
总计$— $(5,561)$— $(5,561)

(4)包括以下员工股票交易的雇主工资税:
收入成本$96 $121 $191 $121 
研发2,101 1,423 3,872 1,460 
销售和市场营销2,776 1,508 3,955 1,659 
一般事务和行政事务194 212 318 270 
总计$5,167 $3,264 $8,336 $3,510 

(五)包括以下发行成本摊销:
利息支出$837 $2,484 $1,672 $2,484 
总计$837 $2,484 $1,672 $2,484 






简明综合资产负债表
(以千计;未经审计)

六月三十日,
2021
十二月三十一日,
2020
资产
流动资产:
现金和现金等价物$247,442 $224,927 
有价证券1,162,717 1,292,532 
应收账款,扣除截至2021年6月30日和2020年12月31日的信贷损失准备金分别为2267美元和2468美元
188,326 163,359 
递延合同成本,当前17,612 13,638 
预付费用和其他流动资产26,289 23,624 
流动资产总额1,642,386 1,718,080 
财产和设备,净值60,511 47,197 
经营性租赁资产49,233 57,829 
商誉258,682 17,609 
无形资产,净额11,743 2,069 
递延合同成本,非流动31,624 26,750 
受限现金3,662 3,784 
其他资产18,892 16,967 
总资产$2,076,733 $1,890,285 
负债和股东权益
流动负债:
应付帐款$29,257 $21,342 
应计费用和其他流动负债70,524 55,351 
经营租赁负债,流动16,626 16,326 
递延收入,当期264,650 204,825 
流动负债总额381,057 297,844 
非流动经营租赁负债42,448 51,433 
可转换优先票据,净额733,805 575,864 
递延收入,非流动1,277 3,450 
其他负债5,267 4,262 
总负债1,163,854 932,853 
股东权益
普通股
额外实收资本1,065,835 1,103,305 
累计其他综合收益832 2,287 
累计赤字(153,791)(148,163)
股东权益总额912,879 957,432 
总负债和股东权益$2,076,733 $1,890,285 













简明现金流量表合并表
(以千计;未经审计)
截至三个月
六月三十日,
截至6月30日的六个月,
2021202020212020
经营活动的现金流:
净(亏损)收入$(9,362)$284 $(22,430)$6,763 
对净(亏损)收入与经营活动提供的现金净额进行调整:
折旧及摊销5,463 3,707 9,865 7,395 
有价证券折价或溢价摊销3,854 1,216 8,113 1,460 
发行成本摊销837 2,484 1,672 2,484 
递延合同成本摊销4,074 2,442 7,853 4,627 
以股票为基础的薪酬,扣除资本化金额后的净额34,515 16,834 63,376 28,894 
非现金租赁费用4,049 3,325 8,061 6,551 
应收账款信用损失准备502 928 527 2,001 
财产和设备处置损失153 156 
营业资产和负债变动情况:
应收账款净额(34,131)(16,568)(24,908)(23,684)
递延合同成本(9,990)(6,618)(16,701)(11,237)
预付费用和其他流动资产3,461 (5,077)(2,537)(6,481)
其他资产(1,504)(1,834)(932)(915)
应付帐款16,598 4,083 7,372 2,692 
应计费用和其他负债(2,374)(377)7,308 1,648 
递延收入35,578 19,903 56,578 26,787 
经营活动提供的净现金51,723 24,738 103,373 48,993 
投资活动的现金流:
购买有价证券(340,652)(776,031)(490,983)(1,203,513)
有价证券的到期日316,972 119,234 570,206 121,854 
出售有价证券所得款项35,218 — 41,715 — 
购置物业和设备(3,229)(1,398)(4,227)(2,924)
资本化的软件开发成本(6,209)(4,737)(12,392)(8,154)
为收购企业而支付的现金;扣除收购现金后的净额(188,839)(2,363)(200,348)(2,363)
用于投资活动的净现金(186,739)(665,295)(96,029)(1,095,100)
融资活动的现金流:
行使股票期权所得收益2,887 4,422 6,162 7,235 
首次公开募股(IPO)成本— (268)— (421)
根据员工购股计划发行普通股所得款项9,794 7,680 9,794 7,680 
根据员工购股计划支付的与股票净结算相关的员工工资税— (859)(245)(859)
发行可转换优先票据所得款项,扣除发行成本— 730,681 — 730,681 
购买与可转换优先票据相关的封顶看涨期权— (89,625)— (89,625)
融资活动提供的现金净额12,681 652,031 15,711 654,691 
汇率变动对现金、现金等价物和限制性现金的影响120 28 (662)(113)
现金、现金等价物和限制性现金净(减)增(122,215)11,502 22,393 (391,529)
现金、现金等价物和限制性现金-期初373,319 198,158 228,711 601,189 
现金、现金等价物和限制性现金-期末$251,104 $209,660 $251,104 $209,660 
将简明合并资产负债表内的现金、现金等价物和限制性现金与上述现金流量表所列金额进行对账:
现金和现金等价物$247,442 $206,202 $247,442 $206,202 
限制性现金--包括预付费用和其他流动资产及其他资产的金额3,662 3,458 3,662 3,458 
现金总额、现金等价物和限制性现金$251,104 $209,660 $251,104 $209,660 





从GAAP结果到非GAAP结果的对账
(单位为千,每股数据除外;未经审计)
截至三个月
六月三十日,
截至六个月
六月三十日,
2021202020212020
毛利和毛利率的对账
公认会计准则毛利$176,451 $111,134 $328,334 $215,903 
另外:基于股票的薪酬费用829 407 1,530 638 
另外:已获得无形资产的摊销908 147 1,263 394 
另外:雇主对员工股票交易征收工资税96 121 191 121 
非GAAP毛利$178,284 $111,809 $331,318 $217,056 
GAAP毛利率76 %79 %76 %80 %
非GAAP毛利率76 %80 %77 %80 %
营业费用对账
GAAP研究与开发$94,779 $45,664 $174,045 $86,488 
减去:基于股票的薪酬费用(21,639)(8,703)(37,708)(14,550)
另外:与税收调整相关的非现金福利— 2,729 — 2,729 
减去:雇主对员工股票交易征收的工资税(2,101)(1,423)(3,872)(1,460)
非GAAP研究与开发$71,039 $38,267 $132,465 $73,207 
GAAP销售和营销$70,412 $51,269 $134,765 $96,484 
减去:基于股票的薪酬费用(6,606)(4,541)(13,616)(7,615)
减去:已获得无形资产的摊销(163)— (163)— 
另外:与税收调整相关的非现金福利— 449 — 449 
减去:雇主对员工股票交易征收的工资税(2,776)(1,508)(3,955)(1,659)
非GAAP销售和营销$60,867 $45,669 $117,031 $87,659 
一般和行政公认会计原则$21,146 $13,547 $42,240 $28,499 
减去:基于股票的薪酬费用(5,441)(3,183)(10,522)(6,091)
另外:与税收调整相关的非现金福利— 2,383 — 2,383 
减去:雇主对员工股票交易征收的工资税(194)(212)(318)(270)
非GAAP一般性和管理性$15,511 $12,535 $31,400 $24,521 
营业收入和营业利润率的对账
公认会计准则营业(亏损)收入$(9,886)$654 $(22,716)$4,432 
另外:基于股票的薪酬费用34,515 16,834 63,376 28,894 
另外:已获得无形资产的摊销1,071 147 1,426 394 
减去:与税收调整相关的非现金福利— (5,561)— (5,561)
另外:雇主对员工股票交易征收工资税5,167 3,264 8,336 3,510 
非GAAP营业收入$30,867 $15,338 $50,422 $31,669 
GAAP营业利润率(4)%%(5)%%
非GAAP营业利润率13 %11 %12 %12 %
净(亏损)收入对账
GAAP净(亏损)收益$(9,362)$284 $(22,430)$6,763 
另外:基于股票的薪酬费用34,515 16,834 63,376 28,894 
另外:已获得无形资产的摊销1,071 147 1,426 394 
减去:与税收调整相关的非现金福利— (5,561)— (5,561)
另外:雇主对员工股票交易征收工资税5,167 3,264 8,336 3,510 
另外:发行成本的摊销837 2,484 1,672 2,484 
非GAAP净收入$32,228 $17,452 $52,380 $36,484 
每股净收益-基本$0.10 $0.06 $0.17 $0.12 
每股净收益-稀释后$0.09 $0.05 $0.15 $0.11 
非GAAP每股计算中使用的股份:
基本信息308,019 299,267 307,032 297,361 
稀释342,307 330,847 342,229 329,402 






GAAP经营活动现金流量与自由现金流量的对账
(以千计;未经审计)
截至三个月
六月三十日,
截至六个月
六月三十日,
2021202020212020
经营活动提供的净现金$51,723 $24,738 $103,373 $48,993 
减去:购置房产和设备(3,229)(1,398)(4,227)(2,924)
减去:资本化的软件开发成本(6,209)(4,737)(12,392)(8,154)
自由现金流$42,285 $18,603 $86,754 $37,915 


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