我们将发行20,250,000股我们的普通股，每股票面价值0.001美元，我们将向某些投资者提供预资权证，以购买最多2,250,000股普通股，否则，在此次发售中购买普通股将导致这些投资者及其各自的关联公司和某些关联方在发售完成后立即实益拥有我们9.99%以上的普通股，如果这些投资者选择这样做的话。每个预先出资的认股权证将可针对我们普通股的一股行使。每份预筹资权证的购买价格将等于本次发行中我们普通股出售给公众的每股价格，减去每份此类预资资权证的每股0.001美元行权价。本招股说明书补充资料还涉及在行使该等预筹资权证时发行我们普通股的股份。

我们的普通股在纳斯达克全球市场上市，代码为“LPTX”。2020年6月17日，我们普通股在纳斯达克全球市场的最新报告售价为每股2.52美元。我们不打算将预筹资权证在纳斯达克全球市场或任何其他国家证券交易所或任何其他国家认可的交易系统上市。

根据适用的联邦证券法，我们是一家“新兴成长型公司”，因此，我们已选择遵守本招股说明书附录和未来备案文件中某些降低的上市公司报告要求。请参阅“招股说明书补充摘要”，说明其作为新兴成长型公司的地位。

投资我们的普通股或购买普通股的预筹资金认股权证是有风险的。请参阅本招股说明书附录第S-9页开始的“风险因素” ，以及通过引用并入本招股说明书附录和随附的招股说明书的文档中的“风险因素”，了解您在决定购买我们的证券之前应仔细考虑的因素的讨论。

我们已授予承销商以每股普通股的公开发行价减去承销折扣和佣金的权利，最多可额外购买3375,000股我们的普通股。承销商可以在本招股说明书补充之日起30日内，全部或部分随时行使此项权利。如果承销商全面行使选择权，我们应支付的承保折扣总额为3,105,000美元，扣除费用前给我们的总收益为48,642,750美元

美国证券交易委员会和任何州证券委员会都没有批准或不批准这些证券，也没有对本招股说明书附录或随附的招股说明书的准确性或充分性进行评估。任何与此相反的陈述都是刑事犯罪。

我们预计普通股将在2020年6月22日左右交货。我们预计预付资金认股权证将于2020年6月22日或左右交付。


关于本招股章程副刊			S-1
关于前瞻性陈述的特别说明			S-3
招股说明书补充摘要			S-4
供品			S-7
危险因素			S-9
收益的使用			S-11
股利政策			S-12
稀释			S-13
预付资金认股权证的说明			S-15
包销			S-16
法律事项			S-23
专家			S-23
在那里您可以找到更多信息			S-23
以引用方式将某些资料合并为法团			S-23


关于本招股说明书			i
关于前瞻性陈述的特别说明			i
摘要			1
危险因素			6
收入与固定收费的比率			6
股本说明			6
债务证券说明			12
手令的说明			19
论证券的法定所有权			21
配送计划			25
法律事项			27
专家			27
在那里您可以找到更多信息			27
通过引用合并某些信息			27
披露证监会对证券法责任赔偿的立场			28

我们和承销商均未采取任何措施，允许在除美国以外的任何司法管辖区需要为此采取行动的地区提供或拥有或分发本招股说明书补充资料。在美国以外的司法管辖区拥有本招股说明书附录和任何免费撰写的招股说明书的人，必须告知自己并遵守有关本次发售、本招股说明书附录和适用于该司法管辖区的任何免费撰写的招股说明书的任何限制。

本招股说明书附录和随附的招股说明书是我们利用“搁置”注册流程向美国证券交易委员会(SEC)提交的注册声明的一部分。本文档分为两部分。第一部分是本招股说明书附录，它描述了在此提供的证券的发售条款，并对随附的招股说明书中包含的信息以及通过引用并入本招股说明书和随附的招股说明书的文件进行了补充和更新。第二部分是随附的招股说明书，日期为2018年3月16日，它提供了更多一般信息，其中一些可能不适用于本次发行，其中一些可能已被本招股说明书附录中的信息补充或取代，或者我们在招股说明书日期之后提交给证券交易委员会的通过引用并入或被视为并入本招股说明书附录中的文件。如果本招股说明书附录中包含的信息与随附的招股说明书或通过引用并入本文或其中的任何文件中包含的信息之间存在冲突，则您应依赖本招股说明书附录中的信息。

您应仅依赖本招股说明书附录、随附的招股说明书中包含的信息，或通过引用将其并入本文或其中，以及我们授权与本次发售相关使用的任何免费编写的招股说明书中包含的信息。我们没有授权任何人向您提供不同的信息，承销商也没有授权。我们和承销商仅在允许要约和销售的司法管辖区出售和寻求购买在此提供的证券。本招股说明书附录中包含或以引用方式并入的信息，以及随附的招股说明书中所包含或以引用方式并入的信息仅在其各自的日期是准确的，无论相应文件的交付时间，或我们普通股或预筹资权证的任何出售时间。请阅读并考虑本招股说明书附录和随附的招股说明书中包含的所有信息，包括我们在下面标题为“您可以找到更多信息的地方”和“通过引用并入某些信息”一节中向您推荐的文档，这一点非常重要。

我们拥有或有权使用与业务运营相关的商标或商号。Keytruda®是默克公司(Merck&Co.，Inc.)子公司默克·夏普·多姆公司(Merck Sharp&Dohme Corp.)的注册商标。Opdivo®是百时美施贵宝公司的注册商标。TECENTRIQ®是罗氏集团成员基因泰克的注册商标。BAVENCIO®是辉瑞公司的注册商标。本招股说明书附录、随附的招股说明书或此处或其中包含的任何文件中出现的任何其他公司的每个商标、商号或服务标记均属于其持有人。我们使用或展示其他方的商标、商号或服务标志并不意在也不暗示我们与商标、商号或服务商标所有者之间的关系、背书或赞助。

本招股说明书附录中包含或引用的行业和市场数据基于独立的行业出版物、市场研究公司的报告或其他已发布的独立来源。虽然我们相信这些来源是可靠的，但我们没有独立核实信息，不能保证其准确性和完整性，因为行业和市场数据可能会发生变化，并且由于原始数据可用性和可靠性的限制、数据收集过程的自愿性以及任何市场份额统计调查中固有的其他限制和不确定性，不能始终完全确定地核实这些信息。尽管我们不知道本招股说明书附录中引用的市场和行业数据有任何错误陈述，但这些估计涉及风险和不确定因素，并且

主题根据各种因素进行更改，包括标题为“风险因素”部分中讨论的因素。因此，投资者不应过度依赖这些信息。

在本招股说明书附录或随附的招股说明书中以引用方式并入本招股说明书或随附的招股说明书的任何文件中，我们在作为证物存档的任何协议中作出的陈述、担保和契诺，完全是为了该协议各方的利益而作出的，在某些情况下，包括为了在此类协议各方之间分担风险，不应被视为对您的陈述、担保或契诺。此外，这些陈述、保证或契诺只有在作出之日才是准确的。因此，不应依赖此类陈述、保修和契诺来准确反映我们的业务现状。

本招股说明书附录、随附的招股说明书以及在此或其中引用的信息包含修订的1933年证券法第27A节或修订的证券法第21E节，或修订的1934年证券交易法第21E节所指的前瞻性陈述，这些陈述涉及许多风险和不确定因素，这些陈述旨在由这些章节创建的“安全港”涵盖。虽然我们的前瞻性陈述反映了我们管理层的诚意判断，但这些陈述只能基于我们目前已知的事实和因素。因此，这些前瞻性陈述固有地受到已知和未知风险、不确定性和其他因素的影响，这些风险、不确定性和其他因素可能导致实际结果和结果与前瞻性陈述中讨论的结果和结果大不相同。

前瞻性通常可以通过使用“相信”、“希望”、“预期”、“可能”、“将”、“应该”、“可能”、“将”、“寻求”、“打算”、“计划”、“ ”估计、“预期”和“继续”等前瞻性术语或其他类似术语(包括其否定用法)来识别。本招股说明书附录、随附的招股说明书以及本文或其中以引用方式并入的文件中除历史事实陈述以外的所有陈述均为前瞻性陈述。这些陈述包括但不限于“招股说明书补充概述”、“风险因素” 和“收益的使用”等标题下的陈述，以及随附的招股说明书中包含的或通过引用并入我们的Form 10-K年度报告和Form 10-Q季度报告中的陈述，视情况而定，以及我们提交给证券交易委员会的其他文件。您应该意识到，本招股说明书附录、随附的招股说明书和通过引用并入本文或其中的任何文件中“风险因素”标题下讨论的任何事件的发生都可能严重损害我们的业务、经营业绩和财务状况，如果发生任何这些事件，可能会对我们证券投资的价值产生不利影响。

本招股说明书附录中所作的警示性陈述适用于所有相关前瞻性陈述，无论它们出现在本招股说明书附录中、在随附的招股说明书中或通过引用并入本文或其中的任何文件中。我们敦促您不要过度依赖这些前瞻性陈述，这些陈述仅说明截至发表之日。除非法律要求，我们没有义务更新我们的前瞻性陈述，即使未来有新的信息可用。

本摘要重点介绍本招股说明书附录或随附的招股说明书中引用包含在其他位置或通过引用并入本招股说明书附录或随附的招股说明书中的有关我们、此产品和精选信息的此摘要不完整，不包含您在决定是否投资我们的证券之前应考虑的所有信息。为了更全面地了解我们的公司和本次产品，我们鼓励您仔细阅读和考虑本招股说明书附录和随附的招股说明书中更详细的信息，包括从S-9页开始的本招股说明书附录中“风险因素”标题下的信息、从第6页开始的随附的招股说明书以及我们最新的Form 10-K年度报告、Form 10-Q季度报告以及本招股说明书附录和随附的招股说明书中以引用方式并入的信息。提及“公司”、“Leap”、“我们”、“我们”和“我们的”Means Leap治疗公司。及其合并子公司，除非上下文另有说明。在这方面，在任何合同或协议下的权利或义务的上下文中提及“公司”、“我们”、“我们”和“我们”是指Leap Treeutics，Inc.。只有，而不是其合并的子公司。

Leap治疗公司是一家生物制药公司，专注于开发旨在通过抑制基本促肿瘤途径和利用免疫系统攻击癌细胞来治疗癌症患者的新疗法。我们的战略是识别、获取和开发将迅速转化为高影响疗法的分子，从而产生持久的临床益处和提高患者的预后。

我们的主要候选产品是DKN-01，这是一种临床阶段的单克隆抗体，可以抑制Dickkopf相关蛋白1或Dkk1。Dkk1是一种蛋白质，它调节Wnt信号通路，使肿瘤细胞增殖和扩散，并抑制免疫系统对肿瘤的攻击。当DKN-01与DKK1结合时，可产生抗肿瘤作用。基于DKN-01的疗法在几个患者群体中产生了反应和临床益处。我们目前正在对食管癌、肝胆癌、妇科癌症或前列腺癌患者进行多项正在进行的临床试验中研究DKN-01。

2020年1月，我们在ASCO 2020胃肠道癌症研讨会上公布了我们在晚期或复发食管癌患者中使用DKN-01的1/2期试验的最新数据。这些数据显示，在DKN-01和抗PD-1疗法(Pembrolizumab，或 KEYTRUDA®)治疗Dkk1-高肿瘤的晚期胃/胃食管交界处癌症患者中，临床结果得到了改善。正如先前报道的那样，在肿瘤高水平表达Dkk1的患者中，反应与生存之间有很强的相关性。随着随访时间的延长，这些相关性继续存在，观察到总应答率、无进展生存率和总生存率的改善与PD-L1的表达无关。未接受PD-1/PD-L1治疗的Dkk1-高位胃/胃食管交界癌患者的中位无进展生存期(PFS)为22.1周，中位总生存期(OS)为31.6周，在10名可评估的患者中，总有效率(ORR)为50%，疾病控制率(DCR)为80%。Dkk1-Low患者的中位PFS为5.9周，中位OS为17.4周，15名可评估患者的DCR为20%。

在 2020年4月，我们宣布了我们正在进行的DKN-01第二阶段临床试验的最新临床数据，DKN-01既是单一疗法，也是联合紫杉醇治疗晚期妇科恶性肿瘤患者。数据显示，Wnt激活突变和Dkk1高表达肿瘤患者的生存率提高。在对所有DKN-01单一疗法患者进行的汇集分析中，这些

有Wnt激活突变的患者经历了168天的中位PFS，而没有Wnt激活突变的患者经历了56天的中位PFS。截至2019年12月30日数据截止日，Wnt激活突变组未达到中位数OS，而非Wnt激活突变组OS中位数为328天。Dkk1-高肿瘤患者的中位生存期为168天，而Dkk-1低肿瘤患者为56天。Dkk1-High组的中位OS为450天，而Dkk1-Low组为276天。

在 2020年1月，我们与beiGene，Ltd.或beiGene签订了期权和许可协议，授予beiGene在亚洲(不包括日本)、澳大利亚和新西兰开发和商业化DKN-01的权利。我们保留DKN-01在世界其他地区的开发、制造和商业化的独家权利。根据协议条款，我们从beiGene获得了300万美元的预付现金，我们有资格获得高达1.32亿美元的里程碑和分级特许权使用费。贝吉恩同时还对Leap进行了500万美元的股权投资。在选择期内，我们已同意研究DKN-01与贝吉纳的Tislelizumab的组合。我们打算评价DKN-01联合替利珠单抗作为胃癌/胃食管交界癌患者的二线治疗，这些患者的肿瘤表达高水平的Dkk1。此外，我们计划评估DKN-01联合替斯利珠单抗和化疗作为胃/胃食管交界部癌的一线治疗。我们预计在2020年下半年启动这两个临床项目。

我们打算利用我们识别和开发变革性产品的丰富经验，积极开发一系列有可能改变癌症医疗实践的项目。

我们于2011年开始业务运营。到目前为止，我们的业务仅限于组织和配备公司人员、业务规划、筹集资金、承担DKN-01和TRX518的临床前研究和临床试验，保护我们的知识产权，并为这些业务提供一般和行政支持。到目前为止，我们没有产生任何产品收入，主要通过私募和公开发行我们的股权证券、业务发展活动、可转换票据融资以及我们与 MacroCURE有限公司的合并来为我们的运营提供资金。(“宏疗”)，于2017年1月完成。截至2020年3月31日，我们没有产生收入，运营出现了重大亏损。到目前为止，我们没有产生收入，预计在可预见的未来，随着我们开发候选产品，我们将继续蒙受运营亏损。

2020年6月11日，我们宣布，美国食品和药物管理局(FDA)已批准DKN-01为孤儿药物，用于治疗胃和胃食管结合部癌症。

2019年11月，我们宣布取消继续开发TRX518的权利，以便集中资源推进我们的领先候选产品 DKN-01。TRX518是一种针对糖皮质激素诱导的肿瘤坏死因子相关受体(GITR)的单克隆抗体。GITR是一种广泛存在于免疫细胞表面的受体，刺激GITR可激活抗肿瘤的白细胞，降低潜在的肿瘤保护性免疫抑制细胞的活性。TRX518经过特殊设计，可通过激活GITR信号而增强免疫系统的抗肿瘤反应，而不会导致免疫细胞被破坏。我们已经在晚期实体肿瘤患者中进行了TRX518的临床试验，联合使用吉西他滨化疗或称为PD-1拮抗剂的癌症免疫疗法。

2018年9月，我们与Raymond James&Associates，Inc.或Raymond James签订了分销协议或分销协议，根据其选择，通过Raymond James担任代理的“市场”股权发行计划，不时提供和出售总销售收入高达3000万美元的普通股。关于此次发售，我们已终止经销协议。在终止之前，我们根据分销协议出售了1,033,147股普通股，净收益为1,922,842美元。

我们预计将在2020年和2021年公布我们的几项DKN-01临床试验的初步或最终结果。

我们是一家“新兴成长型公司”，或EGC，根据2012年的Jumpstart Our Business Startups Act(“JOBS法案”)的定义。JOBS法案允许像我们这样的“新兴成长型公司”利用延长的过渡期遵守适用于上市公司的新会计准则或修订后的会计准则，直到这些准则适用于非上市公司。根据“就业法案”第102(B)(1)节，我们已选择使用延长的过渡期来遵守新的或修订的会计准则。这次选举允许我们推迟采用对上市公司和私营公司具有不同生效日期的新会计准则或修订后的会计准则，直到这些准则适用于私营公司。由于此次选举的结果，我们的财务报表可能无法与符合上市公司生效日期的公司进行比较。

我们可能会利用这些报告豁免，直到我们不再是一家新兴成长型公司为止，在某些情况下，这可能长达五年。我们将保持“新兴成长型公司”，直到(A)我们的年总收入超过10.7亿美元的第一个财年的最后一天，(B)我们成为根据交易法第12b-2条规则定义的“大型加速申请者”之日，如果截至我们最近完成的第二财季的最后一个营业日，非附属公司持有的我们股票的市值超过7亿美元，则会发生这种情况。(C)我们在之前三年期间发行了超过10亿美元的不可转换债券的日期，以及 (D)我们的2022财年的最后一天，其中包含我们普通股在美国上市交易的五周年纪念日。自2020年3月31日起，我们仍然是EGC。

我们的主要行政办公室位于马萨诸塞州坎布里奇市桑代克街47号B1-1套房，邮编：02141。我们的电话号码是617-714-0360，，我们的网站地址是www.leaptx.com(其中包含或链接的信息不会被视为在本招股说明书附录中引用)。


我们提供的股票		20,250,000股普通股，每股票面价值0.001美元
我们提供的预付资金认股权证		我们还向某些投资者提供预先出资的认股权证代替普通股，以购买2,250,000股普通股股，否则在本次发售中购买普通股将导致该等投资者连同其各自的联属公司和某些关联方在发售完成后立即实益拥有超过我们普通股9.99%的股份(如果该等投资者选择)。每一份预先出资的认股权证将可行使一股我们的普通股。每份预筹资权证的购买价格将等于本次发行中向公众出售普通股的每股价格减去每份此类预筹资权证的每股0.001美元行权价。每份预付资金认股权证将从发行之日起可行使。有关更多信息，请参阅第S-15页的 “预融资认股权证说明”。本招股说明书补充资料还涉及在行使此类预融资认股权证后可发行的普通股的发行。
购买额外股份的选择权		我们已授予承销商最多额外购买3375,000股我们普通股的选择权。受承销商购买额外股份选择权约束的股票数量将不超过我们提供的普通股总数的15%，外加预先出资的认股权证相关的股票。该选择权可全部或部分行使，有效期为30天，自本招股说明书附录之日起计算。
普通股将在本次发行后紧随其后发行		56,049,488股普通股(或59,424,488股普通股，如果承销商行使购买额外股票的选择权，则为59,424,488股)
收益的使用		我们目前打算将此次发行的净收益与我们现有的现金、现金等价物和有价证券一起用于：(I)DKN-01的持续开发；(Ii)临床试验材料的生产；以及(Iii)一般公司用途，包括营运资金和其他一般和管理费用。有关更多信息，请参见S-11页的“收益的使用”。

除非我们另有说明，否则本招股说明书附录中的所有信息，包括上文所示的紧接本次发行后将发行的普通股数量，均以截至2020年3月31日的35,799,488股已发行普通股为基础，不包括我们在此次发行中提供的预融资权证的行使情况以及：

除非另有说明，否则本招股说明书中的所有信息均假定不会根据我们的任何已发行限制性股票单位行使我们的已发行股票期权或认股权证，也不会发行我们普通股的股票。

在您决定投资我们的证券之前，您应仔细考虑以下描述的风险，以及本招股说明书附录中的其他信息、随附的招股说明书以及通过引用并入本文和其中的信息，包括“第1A项”中确定的风险。我们在截至2019年12月31日的Form 10-K年度报告和截至2020年3月31日的Form 10-Q季度报告中的“风险因素”，通过引用并入本招股说明书附录中，并可能被我们随后提交给证券交易委员会的其他报告修订、补充或取代。如果实际发生以下任何事件，我们的业务、经营业绩、前景或财务状况都可能受到实质性的不利影响。这可能会导致我们普通股的交易价格下跌，您可能会损失全部或部分投资。下面描述的风险并不是我们面临的唯一风险。我们目前不知道或我们目前认为无关紧要的其他风险也可能严重损害我们的业务运营，并可能导致您的投资完全损失。还请仔细阅读标题为“关于前瞻性陈述的特别说明”的部分。

我们的管理层在使用此次发行所得收益方面拥有广泛的自由裁量权，我们可能无法有效地使用这些收益。

我们的管理层将拥有广泛的酌处权，以运用此次发行的净收益。除其他可能使用收益的用途外，我们的管理层可能会将收益用于资助我们正在开发的产品的临床试验、资助我们的研究和开发计划、收购一项或多项业务或新的业务资产以及一般营运资金。我们可能会将所得资金用于本次发行时没有考虑到的目的。所有这些收益的潜在用途都涉及风险，可能不会改善我们业务的业绩或前景或我们子公司的业务或前景，也可能不会增加我们普通股的市值。

您在此次发行中购买的证券的每股账面价值将立即大幅稀释，未来可能还会进一步稀释。

根据本招股说明书附录提供的证券的公开发行价大大高于我们普通股的每股有形账面净值。因此，您将导致普通股每股有形账面净值从每股普通股公开发行价 $0.94立即大幅稀释。请参阅下面S-13页标题为“摊薄”的章节，了解本次发行中的投资者如果购买本次发行中的股票或预先出资的认股权证将招致的摊薄的更详细讨论。此外，在过去，我们发行了期权和认股权证来收购我们普通股的股份。在这些期权和/或认股权证最终行使的范围内，您将承受未来的摊薄。

为了筹集额外资本，我们未来可能会以可能与本次发行的每股价格不同的价格提供额外的普通股或其他证券，这些普通股或其他证券可以转换为我们的普通股或可交换为我们的普通股。我们可能会以低于此次发行中投资者支付的每股价格的价格出售任何其他发行中的股票或其他证券，未来购买股票或其他证券的投资者可能拥有高于现有股东的权利。我们在未来交易中出售额外普通股或可转换或可交换为普通股的证券的每股价格可能高于或低于投资者在此次发行中支付的每股价格。

由于我们预计在可预见的将来不会为我们的股本支付任何现金股息，资本增值(如果有的话)将是您唯一的收益来源。

我们从未就我们的股本支付或宣布任何现金股息。我们目前打算保留收益(如果有的话)，为我们业务的增长和发展提供资金，我们预计在可预见的未来不会支付任何现金股息。因此，只有我们普通股的价格升值才能给我们的股东带来回报。

我们的现有股东在公开市场出售大量普通股可能会导致我们的股价下跌。

如果我们的现有股东在公开市场上大量出售或表示有意出售我们的普通股，我们普通股的交易价格可能会下降。此外，在各种归属附表的规定允许的范围内，受未行使期权约束的大量普通股股票有资格或将有资格在公开市场出售。如果这些增发的普通股在公开市场上出售，或者被认为会被出售，我们普通股的交易价格可能会下跌。

我们与我们的高管和董事同意，除某些例外情况外，在本招股说明书附录日期后90天结束的期间内，我们和他们将不会直接或间接地提供、出售、合同出售、质押或以其他方式处置我们的任何普通股或可转换为或可交换或可行使的任何普通股股票，达成具有同等效力的交易，或达成全部或部分转让的任何互换或其他安排，无论这些交易是通过交付我们的普通股或其他证券(现金或其他方式)结算，还是公开披露作出任何要约、出售、质押或处置，或达成任何交易、掉期、对冲或其他安排的意图，在每种情况下，均无需Piper Sandler&Co.或Piper Sandler事先书面同意，他们可随时解除受这些锁定协议约束的任何证券，而无需通知。锁定限制的例外情况在本招股说明书附录的“承销”标题下有更详细的说明。

是次发行的预资资权证并没有既定的公开交易市场，我们预计不会有市场发展。此外，我们不打算申请在任何证券交易所或国家认可的交易系统(包括纳斯达克全球市场)上市这些认股权证。如果没有活跃的市场，这些权证的流动性将受到限制。

本次发行中购买的预资资权证的持有人在这些持有人行使其认股权证并收购我们的普通股之前，将没有普通股股东的权利。

除非预先出资认股权证持有人在行使该等认股权证时取得本公司普通股股份，否则持有人将无权持有该等认股权证所涉及的本公司普通股股份。在行使预先出资的认股权证后，持有人将只有权就记录日期在行使后的事项行使普通股股东的权利。

根据每股普通股2美元和每份预融资认股权证1.999美元的公开发行价，扣除估计承销折扣和我们应支付的估计发售费用后，我们估计此次发行的净收益约为4,180万美元。如果承销商行使选择权，全数购买最多3,375,000股股票，我们估计本次发行给我们带来的净收益约为4,810万美元，扣除我们估计的承销折扣和估计应支付的发售费用后，我们估计此次发行将为我们带来约4,810万美元的净收益。我们将从行使预付资权证中获得象征性收益(如果有的话)。

我们目前打算将此次发行的净收益与我们现有的现金、现金等价物和有价证券一起使用，具体如下：

虽然我们目前预计将如上所述使用此次发行的净收益，但在某些情况下可能需要重新分配资金。由于临床开发过程和我们的生产活动中固有的不确定性以及新冠肺炎疫情的潜在长期影响，很难准确估计此次发行可独立用于上述任何目的的净收益。我们实际支出的金额和时间将取决于许多因素，包括DKN-01临床开发的成本和时间，包括临床试验材料的制造、运营成本和本招股说明书附录和随附的招股说明书中“风险因素”项下描述的其他因素。因此，我们的管理层将可以灵活运用此次发行的净收益。投资者将没有机会评估我们决定如何使用收益所依据的经济、财务或其他信息。

在我们应用此次发行的净收益之前，我们计划将这些收益投资于短期、投资级、计息的证券和存款机构。

我们从未为我们的普通股支付过现金股息，在可预见的未来我们也不会支付现金股息，但我们打算保留我们的资本资源，用于对我们的业务进行再投资。未来对我们普通股支付现金股息的任何决定将由我们的董事会酌情决定，并将取决于我们的财务状况、经营业绩、资本要求和董事会认为相关的其他因素。

如果您在本次发行中购买我们普通股或预先出资的认股权证的股票，您的权益将立即稀释至本次发行后每股公开发行价与我们普通股每股有形账面净值之间的差额。我们计算每股有形账面净值的方法是：我们的有形净资产(有形资产减去总负债)除以已发行普通股的股数。

截至2020年3月31日，我们的历史有形账面净值为1,790万美元，或每股0.5美元。在实施以每股2美元的发行价出售本次发行的普通股股份和以每股1.999美元的发行价出售本次发行的预资资权证后(这相当于普通股的每股公开发行价减去预资资权证的每股行使价0.001美元)(不包括已发行的普通股和行使预资资权证所获得的任何收益或截至2020年3月31日，我们调整后的有形账面净值约为5970万美元，或每股1.06美元。这意味着我们现有股东的普通股每股有形账面净值立即增加了0.56美元，对于在此次发行中购买普通股的新投资者来说，每股有形账面净值立即稀释了0.94美元。在此次发行中购买普通股的新投资者立即稀释了每股有形账面净值0.94美元。下表说明了这种每股摊薄情况：

如果承销商充分行使购买我们普通股额外股份的选择权，我们截至2020年3月31日的调整后有形账面净值约为 7000万美元，或每股普通股1.11美元。这意味着，对现有股东来说，调整后的每股有形账面净值立即增加了0.61美元，对参与此次发行的投资者来说，立即稀释了每股0.89美元。

如果本次发行中购买的预资金权证的持有人行使该等预资金权证，而我们收到根据该等预资资权证应付的总行权价，则本次发售生效后(假设承销商全面行使购买额外股份的选择权)截至2020年3月31日我们普通股的经调整每股有形账面净值将为每股1.07美元，对参与此次发售的投资者的摊薄(例如调整后每股有形账面净值)将为1.07美元(假设

以上讨论和表格基于截至2020年3月31日的已发行普通股35,799,488股，不包括我们在本次发售中提供的预融资权证的行使(前一段的目的除外)以及：

对于行使已发行期权或认股权证或发行其他股票的程度，购买此次发行股票的投资者可能会经历进一步稀释。此外，由于市场状况或战略考虑，我们可能会选择筹集额外资本，即使我们认为我们目前或未来的运营计划有足够的资金。如果额外的资本是通过出售股权或可转换债务证券筹集的，那么这些证券的发行可能会进一步稀释我们股东的权益。

在本次发行中，我们提供预融资权证，以购买2,250,000股我们的普通股。以下描述在所有方面均受预融资认股权证表格中包含的条款约束。您应查看预融资认股权证表格的副本，该表格将作为我们当前提交给证券交易委员会的与此次发行相关的8-K表格报告的证物，以获得预融资认股权证条款和条件的完整描述。

预付资助权证将作为与持有人的单独认股权证协议发行。预筹资权证可在最初发行后的任何时间以每股0.001美元的行使价行使。预筹资权证将可由每位持有人选择全部或部分行使，方法是向吾等递交正式签立的行使通知，并就行使后购买的普通股股数以即时可动用资金全额支付。作为立即可用资金支付的替代方案，持有人可全权酌情选择通过无现金行使方式行使预筹资权证，在这种情况下，持有人将在行使时获得根据预筹资权证中规定的公式确定的普通股净额。不会因行使预筹资权证而发行普通股的零碎股份。我们将根据我们普通股的交易价格，向持有者支付等同于任何零碎股票的公平市场价值的现金金额，而不是发行零碎股票。

在行使预先出资的认股权证时，我们可购买的普通股每股整体行权价为每股普通股0.001美元。如果发生影响我们普通股的某些股票股息和分配、股票拆分、股票组合、重新分类或类似事件，以及也会向我们的所有股东免费分配包括现金、股票或其他财产在内的任何资产，预出资认股权证的行使价可能会不时调整。(br}如果发生影响我们普通股的某些股息和分派、股票拆分、股票组合、重新分类或类似事件，则预资权证的行使价可能会不时调整。

如果持有人(连同其关联公司)在行使权证生效后立即实益拥有我们已发行普通股股数的9.99%以上，则该持有人将无权行使预筹资权证的任何部分。但是，任何持有人在至少61天前向我们发出通知后，均可将所有权百分比限制增加或降低至不超过19.99% 的任何其他百分比。我们不打算申请将预筹资权证在纳斯达克全球市场或任何其他国家证券交易所或任何其他国家认可的交易系统上市。

在符合适用法律的情况下，无需我们的同意即可出售、出售、转让或转让预融资认股权证。

在预先出资认股权证中定义的基础交易事件中，通常包括但不限于将我们的普通股重新分类为其他证券、现金或财产，出售、转让或以其他方式处置我们的所有或几乎所有财产或资产，我们与另一人的合并或合并，任何人或集团收购超过50%的我们股本投票权的行为，无论是在要约收购、交换要约、股票购买协议或其他业务组合中，预资金权证的持有人在行使预资金权证时，将有权获得与持有人在紧接此类基本交易之前行使预资金权证时将收到的相同金额和种类的证券、现金或其他财产。

除预资金权证另有规定或凭借该持有人对本公司普通股股份的所有权外，预资资权证持有人在行使预资金权证之前，不享有本公司普通股持有人的权利或特权，包括任何投票权。

我们已与下列承销商签订了承保协议。Piper Sandler&Co.，或Piper Sandler，和Raymond James&Associates，Inc.，或Raymond James，将担任承销商的账簿管理经理和代表。承销协议规定每个承销商购买特定数量的普通股和/或预先出资的认股权证，以购买普通股。承销商的义务是多个的，这意味着每个承销商必须购买指定数量的普通股和/或预资金权证，但不对任何其他承销商购买普通股和/或预资金权证的承诺负责。根据承销协议的条款和条件，各承销商已各自同意购买与其名称相对的普通股和/或预融资认股权证的数量如下：

承销商已同意购买本招股说明书附录提供的所有普通股和/或预筹资权证(以下描述的超额配售选择权所涵盖的股票除外)，如果购买了任何股票的话。

在此提供的普通股应在2020年6月22日左右准备好交割，并立即可用资金支付。此处提供的预融资认股权证应准备好在2020年6月22日左右交割，并立即可用资金支付。

承销商在满足各种条件(包括代表法律顾问批准法律事项和承销协议中规定的其他条件)的情况下发售普通股和/或预筹资权证，并可拒绝全部或部分订单。承销商代表已通知我们，承销商建议按本招股说明书附录封面上显示的适用公开发行价直接向公众发售普通股和/或预筹资权证。此外，承销商可以该价格减去每股最多1.928美元的普通股或预融资权证的优惠，向其他证券交易商提供部分证券。普通股和/或预出资权证股票对外发行后，代表人可以随时变更发行价格和其他出售条件。

我们已授予承销商购买总计3375,000股普通股的权利。承销商可以在本招股说明书补充之日起30日内的任何时间全部或部分行使此项权利。如果承销商全面行使选择权，我们应支付的承保折扣总额为3,105,000美元，扣除费用前给我们的总收益为48,642,750美元。

下表提供了有关我方在扣除费用前支付给承保人的折扣和佣金金额的信息：

我们估计，我们此次发行的总费用(不包括承销折扣和佣金)约为500,000美元，其中包括我们已同意向承销商偿还与此次发行相关的费用和开支的最高125,000美元。

我们已同意赔偿保险人的某些责任，包括1933年证券法项下的责任。

我们和我们的高级管理人员和董事已同意对我们普通股的股票和他们实益拥有的其他证券实行90天的“锁定”，包括可转换为普通股的证券和可兑换或可行使普通股的证券。这意味着，除某些例外情况外，在本招股说明书补充说明书公布之日起的90天内，未经派珀·桑德勒事先书面同意，我们和此等人士不得提供、出售、质押或以其他方式处置这些证券。

美国证券交易委员会的规则可能会限制承销商在股票分配完成之前竞购股票的能力。但是，承销商可以按照规定从事下列活动：

与其他购买交易类似，承销商为弥补银团卖空或稳定我们普通股的市场价格而进行的购买，可能会提高或维持我们普通股的市场价格，或者防止或缓解我们普通股的市场价格下跌。因此，我们普通股的价格可能会高于公开市场中可能存在的价格。如果施加惩罚性出价也可能对股票价格产生影响，如果这会阻碍股票的转售。

我们和承销商都不会就上述交易可能对我们普通股价格产生的影响作出任何陈述或预测。这些交易可能发生在纳斯达克全球市场或其他地方。如果此类交易开始，可随时终止，恕不另行通知。

电子形式的招股说明书补充材料：电子形式的招股说明书补充材料可能由参与此次发行的一家或多家承销商交付给潜在投资者。电子形式的招股说明书补充材料将与此类初步招股说明书补充材料的纸质版本相同。除电子格式的招股说明书附录外，任何承销商网站上的信息以及承销商维护的任何其他网站中包含的任何信息均不属于本招股说明书附录、随附的招股说明书或注册说明书(本招股说明书附录和随附的招股说明书是其组成部分)。

在正常业务过程中，一个或多个代表和某些附属公司已经并可能在未来与我们及其附属公司进行商业银行或投资银行交易。他们已经收到或将来可能收到这些交易的惯例费用和佣金。在其各项业务活动的正常过程中，他们可以进行或持有广泛的投资，并积极交易债权和股权证券(或相关衍生证券)和金融工具(包括银行贷款)，为其自己的账户和其客户的账户，此类投资和证券活动可能涉及我们的证券和/或工具。他们还可以就此类证券或工具提出投资建议和/或发布或表达独立的研究观点，并可随时持有或建议客户购买此类证券和工具的多头和/或空头头寸。

建议投资者联系他们的法律、财务或税务顾问，以获得对投资于股票和/或预筹资权证的财务和税收后果的独立评估。

对于已实施招股说明书条例的每个欧洲经济区成员国(每个“相关成员国”)，不得在该相关成员国向公众发出任何我们普通股的要约，但可以根据向该相关成员国的公众提出任何我们普通股的要约，否则不得在该相关成员国向公众发出任何我们普通股的要约，否则不得在该相关成员国向公众发出任何我们普通股的要约，否则不得在该相关成员国向公众发出我们普通股的任何股份的要约。

就本规定而言，“向公众要约”一词与我们在任何相关成员国的任何普通股有关，是指以任何形式和通过任何方式传达关于要约条款和拟要约的任何普通股的充分信息，以使投资者能够决定购买我们普通股的任何股份，因为可以通过在该成员国实施招股章程条例的任何措施来改变同样的，即“招股说明书条例”。

普通股只能出售给作为本金购买的购买者，这些购买者既是National Instrument 45-106 招股说明书和注册豁免中定义的“认可投资者”，也是National Instrument 31-103注册要求、豁免和持续注册义务中定义的“许可客户”。普通股的任何转售必须符合招股说明书要求的豁免，并符合适用证券法的登记要求。

每个拥有本招股说明书的人都知道，我们的普通股股票没有德国证券招股说明书法案(WertPapier-prospektgesetz或该法案)所指的任何德国证券招股说明书(WertPapierprospekt)已经或将会公布。具体地说，每个承销商都声明，它没有参与，也同意不会在德意志联邦共和国就我们的任何股票进行该法案意义上的公开募股。

普通股不得在香港以(I)以外的任何文件方式发售或出售，但在不构成向《公司条例》(香港法例)所指的公众提出要约的情况下。32)，或(Ii)“证券及期货条例”(第32章)所指的“专业投资者”。571，香港法律)及根据该等规则订立的任何规则；或(Iii)在其他情况下，而该文件并不是“公司条例”(香港法例第32章)所指的“招股章程”，且不得为发行目的(不论在香港或其他地方)而发出或由任何人管有与股份有关的广告、邀请或文件，而该等广告、邀请或文件的内容相当可能会被取阅或取得或香港公众(香港法律允许的除外) 普通股除外，该等普通股只出售给或拟出售给香港以外的人士或“证券及期货条例”(第章)所指的“专业投资者” ，而普通股则不包括在香港以外地方出售的普通股，或只出售给香港以外的人士或“证券及期货条例” 所指的“专业投资者”的普通股。571，香港法律)及根据该等规则订立的任何规则。

本招股说明书尚未在新加坡金融管理局注册为招股说明书。因此，本招股说明书以及与普通股的要约或出售、认购或购买邀请有关的任何其他文件或材料不得直接或间接向新加坡境内的人士分发或分发，也不得直接或间接向新加坡境内的人士提供或出售普通股，或向机构投资者发出认购或购买邀请，但以下情况除外：(I)根据新加坡第289章证券及期货法(“SFA”)第289章第274条向机构投资者；(Ii)向机构投资者发出认购或购买邀请书；(Ii)向新加坡境内的任何人发出认购或购买邀请。根据新加坡《证券及期货法》第289章第274条向机构投资者、(Ii)向机构投资者发出认购或购买邀请除外。或根据第275(1A)条规定的任何人，以及根据本SFA第275条规定的条件或(Iii)根据本SFA的任何其他适用条款和条件，在每种情况下均须遵守本SFA中规定的条件。

股份，该公司或受益人在该信托中的权利和利益(无论如何描述)不得在该公司或该信托根据SFA第275条提出的要约收购普通股后6个月内转让，但以下情况除外：

普通股可能不会在瑞士公开发行，也不会在Six Swiss Exchange(“Six”)或瑞士的任何其他证券交易所或受监管的交易机构上市。本文件的编制未考虑ART项下发行招股说明书的披露标准。652A或ART。1156瑞士法典的义务或根据ART上市招股说明书的披露标准。从27岁起。六个上市规则或瑞士任何其他证券交易所或受监管交易机构的上市规则。本文档以及与普通股或此次发售相关的任何其他发售或营销材料均不得在瑞士公开分发或以其他方式公开提供。

本文档或与此次发行或普通股相关的任何其他发售或营销材料尚未或将提交任何瑞士监管机构或获得任何瑞士监管机构的批准。具体地说，本文档不会提交给瑞士金融市场监督管理局FINMA，普通股的要约也不会受到瑞士金融市场监管局FINMA的监管，普通股的要约没有也不会根据瑞士联邦集体投资计划法案(CISA)获得授权。因此，不得在瑞士或从瑞士进行中钢协及其实施条例和公告所界定的公开分销、发售或广告，以及不得向任何非合资格投资者分销，而根据中钢协向集合投资计划的权益收购人提供的投资者保障并不延伸至普通股收购人。

本次发行尚未获得阿拉伯联合酋长国中央银行(“阿联酋”)、阿联酋证券和商品管理局(br})和/或阿联酋任何其他相关许可机构(包括根据在阿联酋境内设立和运营的任何自由区的法律和法规注册的任何许可机构，特别是迪拜国际金融中心(“DIFC”)的监管机构迪拜金融服务管理局(“DFSA”))的批准或许可，也未获得阿联酋中央银行(“阿联酋”)、阿联酋证券和商品管理局(“DFSA”)和/或阿联酋任何其他相关许可机构(包括根据在阿联酋境内设立和运营的任何自由区的法律和法规注册的任何许可机构)的批准或许可。根据商业公司法、1984年第8号联邦法律(修订)、DFSA要约证券规则和纳斯达克迪拜上市规则，此次发行不构成在阿联酋、DIFC和/或任何其他自由区的证券公开发行。普通股可能不会向阿联酋和/或任何自由区的公众提供。

根据阿联酋或相关自由区的相关法律法规，普通股只能向阿联酋或其任何自由区内有资格成为成熟投资者的有限数量的投资者提供和发行。普通股只能向阿联酋或其任何自由区的有限数量的投资者发售和发行，这些投资者符合阿联酋或相关自由区的相关法律法规的成熟投资者资格。

本招股说明书(包括对本招股说明书的任何修改、补充或替换)并未按照法国货币和金融法典(Code Monétaire et Finfiner)第L.411-1条的含义在法国公开发行。

本招股说明书没有也不会在法国提交给法国市场融资机构(“AMF”)审批，因此不会也不会在法国向公众分发。

本招股说明书的收件人不得在法国进一步分发或复制(全部或部分)本招股说明书。分发本招股说明书的前提是，接受者只会自行参与我们普通股的发行或销售，并承诺不会直接或间接向法国公众转让我们的普通股，除非遵守所有适用的法律和法规，特别是遵守“法国货币和金融法”第L.411-1和L.411-2条的规定。

马萨诸塞州波士顿的Morgan，Lewis&Bockius LLP将传递在此提供的证券的有效性。Mintz，Levin，Cohn，Ferris， Glovsky和Popeo，P.C.，New York，New York将担任与此次发行相关的承销商的法律顾问。

Leap治疗公司的合并资产负债表。截至2019年12月31日及2018年12月31日，独立注册会计师事务所EisnerAmper LLP已审核截至该日止各年度的相关综合营业报表、综合亏损、股东权益(亏损)及现金流量，该等报告载于其报告内，以供参考，该报告包括一段有关采用新的租赁及认股权证会计准则的说明性段。这些财务报表在此引用作为参考，依赖于该公司作为会计和审计专家的权威给出的报告。

本招股说明书附录是根据证券法提交的S-3表格注册声明的一部分。在SEC规则允许的情况下，本招股说明书附录(构成注册声明的一部分)不包含注册声明中包含的所有信息。您可以在注册声明中找到有关我们的其他信息。本招股说明书附录中关于法律文件的任何陈述不一定完整，您应阅读作为注册声明的证物或以其他方式提交给SEC的文件，以便更完整地了解该文件或事项。

我们受《交易法》的信息要求约束，并据此向SEC提交季度、年度和当前报告以及委托书和其他信息。 SEC维护一个互联网网站，其中包含以电子方式向SEC提交的报告、委托书和信息声明以及有关发行人的其他信息。网站地址为 http://www.sec.gov.

我们在以电子方式向证券交易委员会提交材料或向证券交易委员会提交材料后，在合理可行的范围内尽快在我们的互联网网站www.leaptx.com、我们的10-K年度报告、10-Q表格季度报告、8-K表格当前报告以及根据交易法第13(A)或15(D)节提交或提供的报告修订中免费提供这些报告。本招股说明书增补件或随附的招股说明书中不包含我们互联网网站上的信息作为参考，您不应将其视为本招股说明书增补件或随附的招股说明书的一部分。

本招股说明书附录是注册说明书的一部分，但注册说明书包括并通过引用并入附加信息和展品。SEC允许我们通过引用将我们提交给 SEC的文件中包含的信息合并，这意味着我们可以向您推荐这些文件，而不是将其包括在本招股说明书附录中，从而向您披露重要信息。通过参考并入的信息被视为本招股说明书附录的一部分，您阅读该信息时应像阅读本招股说明书附录和随附的招股说明书一样小心。我们稍后向SEC提交的信息将自动更新并取代本招股说明书附录中包含或通过引用并入的信息，并将自这些文档提交之日起被视为本招股说明书附录的一部分。

我们将以下列出的文件、本招股说明书附录构成其一部分的注册声明日期之后根据交易所法案提交的所有文件，以及在本招股说明书附录涵盖的所有证券均已出售之前根据交易所法案第13(A)、13(C)、14或15(D)条提交给证券交易委员会的任何未来文件合并为参考文件；但是，如果我们不合并任何被视为已提供和未提交的文件或信息，则我们不会将这些文件或信息并入本招股说明书附录所涵盖的所有证券已出售之前根据交易所法案提交的所有文件或信息

此外，吾等在终止或完成发售日期之前根据交易所法案第13(A)、13(C)、14或15(D)节随后提交的所有文件均视为通过引用并入本招股说明书附录，并作为本招股说明书附录的一部分。

对于本招股说明书附录或通过引用并入或视为并入本招股说明书附录的文件中包含的任何陈述，只要本招股说明书附录或任何其他随后提交的被视为通过引用并入本招股说明书附录的文档中包含的陈述修改或取代该陈述，则该陈述将被视为修改或被取代。任何如此修改或取代的陈述，除非经如此修改或取代，否则不会被视为构成本招股说明书附录的部分。

我们将应书面或口头请求，免费向每个收到招股说明书补充材料的个人(包括任何受益持有人)提供一份已通过引用并入招股说明书补充材料但未随招股说明书补充材料提供的任何或全部信息的副本。如有任何索取副本的要求，请联系我们：马萨诸塞州剑桥市桑代克街47号秘书，B1-1室，邮编：02141，或致电(6177140360)。但是，除非这些展品已通过引用明确地并入本招股说明书附录和随附的招股说明书中，否则不会将这些展品发送给备案文件。

您应仅依赖本招股说明书附录和随附的招股说明书中包含的信息或通过引用并入本招股说明书中的信息。我们没有，承销商也没有授权任何人向您提供与本招股说明书附录或随附的招股说明书中包含的信息不同的信息，或通过引用方式并入本招股说明书附录或随附的招股说明书以及我们已授权与本次发行相关使用的任何免费撰写的招股说明书中的信息。我们和承销商不会在任何司法管辖区提出出售证券的要约，在该司法管辖区，此类要约或要约未获授权，或提出要约或要约的人没有资格这样做，或向任何向其提出此类要约或要约是非法的人出售证券。

本招股说明书涉及我们可能不时出售的普通股、优先股、债务证券和认股权证，总公开发行价最高为100,000,000美元，条款将在出售时确定。我们将在本招股说明书的补充中提供这些证券的具体条款。在投资之前，您应仔细阅读本招股说明书和任何附录。本招股说明书不得用于发行和出售证券，除非附有该证券的招股说明书补充材料。

我们的普通股在纳斯达克全球市场交易，代码为“LPTX”。2018年2月28日，我们普通股的收盘价为每股6.61美元。

这些证券可以由我们直接出售，也可以通过不时指定的交易商或代理出售给承销商或通过承销商出售，也可以通过这些方法的组合出售。请参阅本招股说明书中的“ 分销计划”。我们还可以在任何适用的招股说明书附录中说明这些证券的任何特定发行的分销计划。如果任何代理、承销商或交易商参与销售本招股说明书所涉及的任何证券，我们将在招股说明书附录中披露他们的姓名和我们与他们达成的协议的性质。我们预计从任何此类出售中获得的净收益也将包括在招股说明书附录中。

投资我们的证券涉及很高的风险。您应仔细查看适用的招股说明书附录和任何相关的自由写作招股说明书中所包含的 “风险因素”标题下以及通过引用并入本招股说明书的其他文档中类似标题下描述的风险和不确定因素。

美国证券交易委员会和任何州证券委员会都没有批准或不批准这些证券，也没有确定本招股说明书是否真实或完整。任何相反的陈述都是刑事犯罪。



关于这份招股说明书		i
关于前瞻性陈述的特别说明		i
摘要		1
危险因素		6
收入与固定收费的比率		6
股本说明		6
债务证券说明		12
手令的说明		19
论证券的法定所有权		21
配送计划		25
法律事项		27
专家		27
在那里您可以找到更多信息		27
以引用方式并入某些资料		27
披露证监会对证券行为责任弥偿的立场		28

本招股说明书、每份招股说明书附录以及通过引用纳入本招股说明书和每份招股说明书附录中的信息包含符合1933年证券法(经修订)第27A条(我们称为“证券法”)和经修订的1934年“交易法” 第21E条(我们称为“交易法”)含义的前瞻性陈述，这些前瞻性陈述涉及许多风险和不确定因素。虽然我们的前瞻性陈述反映了我们管理层的善意判断，但这些陈述只能基于我们目前已知的事实和因素。因此，这些前瞻性陈述固有地受到风险和不确定性的影响，实际结果和结果可能与前瞻性陈述中讨论的结果和结果大不相同。

前瞻性可以通过使用“相信”、“预期”、“希望”、“可能”、“将会”、“计划”、“打算”、“估计”、“可能”、“应该”、“ ”、“继续”、“寻求”、“形式上”或“预期”等前瞻性词语或其他类似词语(包括它们在否定中的使用)或其他类似词语来识别。这些声明包括但不限于 “业务”、“风险因素”和“管理层对财务状况和经营结果的讨论和分析”标题下的声明，以及任何适用的招股说明书附录中包含的其他章节中的声明，或通过引用合并自我们的 Form 10-K年度报告和Form 10-Q季度报告(如适用)，以及我们提交给美国证券交易委员会(SEC)的其他文件。您应该意识到，在任何适用的招股说明书附录和通过引用合并于此或其中的任何文档中，在“风险因素”标题下讨论的任何事件的发生都可能严重损害我们的业务、经营业绩和财务状况，并且如果发生任何这些事件，可能会对我们证券投资的价值产生不利影响。

本招股说明书中作出的警示声明适用于所有相关的前瞻性陈述，无论它们可能出现在本招股说明书或任何招股说明书副刊或通过引用并入本文或其中的任何文件中。我们敦促您不要过度依赖这些前瞻性声明，这些前瞻性声明仅在发布之日发表。除非法律另有要求，否则我们不承担更新我们的前瞻性声明的义务，即使将来有新的信息可用。

本招股说明书是我们利用“搁置”注册流程向证券交易委员会提交的S-3表格注册声明的一部分。根据此搁置注册流程，我们可以不时在一个或多个产品中出售本招股说明书中描述的任何证券组合，总发行价最高可达 $100,000,000。这份招股说明书为您提供了我们可能提供的证券的概括性描述。

每次我们根据此招股说明书出售证券时，我们将向潜在投资者提供招股说明书补充资料，其中将包含有关该发售条款的具体信息。我们也可能授权向您提供一份或多份免费撰写的招股说明书，这些招股说明书可能包含与这些产品相关的重要信息。我们授权向您提供的招股说明书附录和任何相关免费撰写的招股说明书也可以添加、更新或更改本招股说明书或我们通过引用并入本招股说明书的任何文件中包含的信息。在投资所提供的任何证券之前，您应阅读本招股说明书、任何适用的招股说明书附录和任何相关的免费撰写的招股说明书，以及在此引用的信息，如在“以引用方式并入某些信息”标题下所述。

本招股说明书除非附有招股说明书副刊，否则不得用于完成证券销售。

吾等或任何代理、承销商或交易商均未授权任何人提供任何信息或作出任何陈述，但本招股说明书、任何适用的招股说明书附录或由吾等或代表吾等编制的或我们向您推荐的任何相关免费书面招股说明书中的信息或陈述除外。本招股说明书、任何适用的招股说明书或任何相关的免费写作招股说明书中包含或合并的信息或陈述除外。本招股说明书、本招股说明书任何适用的附录或任何相关的自由写作招股说明书不构成向出售或邀请购买注册证券以外的任何证券的要约，本招股说明书、本招股说明书的任何适用补充或任何相关的自由写作招股说明书也不构成向在任何司法管辖区向任何人出售或邀请购买证券的要约或要约购买证券。

您不应假设本招股说明书、任何适用的招股说明书附录或任何相关的自由写作招股说明书中包含的信息在文档正面规定的日期之后的任何日期都是准确的，或者我们通过引用并入的任何信息在通过引用并入的文档的日期之后的任何日期都是正确的，即使本招股说明书、任何适用的招股说明书或任何相关的自由写作招股说明书是在稍后的日期交付的，或者证券是在稍后的日期出售的，您也不应假设该招股说明书、任何适用的招股说明书附录或任何相关的自由写作招股说明书在以后的日期是准确的。

本招股说明书包含本文描述的某些文件中包含的某些规定的摘要，但请参考实际文件以获取完整信息。所有摘要均由实际文档完整限定。本招股说明书所指的某些文件的副本已存档、将存档或将通过引用合并为注册声明的证物，您可以获取这些文件的副本，如下所述，标题为“您可以找到更多信息”。

摘要

此摘要重点介绍了此招股说明书中的精选信息，并不包含您在做出投资决策时需要考虑的所有信息。您应仔细阅读完整的招股说明书、适用的招股说明书附录和任何相关的免费撰写的招股说明书，包括在适用的招股说明书附录和任何相关的免费撰写的招股说明书中包含的“风险因素”标题下讨论的证券投资风险，以及通过引用并入本招股说明书的其他文档中类似的标题下讨论的风险。您还应仔细阅读通过引用并入本招股说明书的信息，包括我们的综合财务报表，以及本招股说明书所属的注册说明书的证物。

除非上下文另有说明，否则本招股说明书中使用的术语“Leap”、“本公司”、“我们”、“我们”和“我们”均指Leap治疗公司、特拉华州的一家公司，以及我们的合并子公司(在适当的情况下)。

公司概述

Leap治疗公司是一家生物制药公司，正在开发新的疗法，旨在通过抑制基本的促癌途径和利用免疫系统攻击癌细胞来治疗癌症患者。我们的战略是识别、获取和开发将迅速转化为高影响疗法的分子，从而产生持久的临床益处和提高患者的预后。

我们的两个临床阶段计划是：

•: DKN-01：抑制Dickkopf相关蛋白1或Dkk1的单克隆抗体。Dkk1是一种蛋白质，它调节Wnt信号通路，使肿瘤细胞增殖和扩散，并抑制免疫系统对肿瘤的攻击。当DKN-01将与Dkk1结合时，可产生抗肿瘤作用。基于DKN-01的疗法已经在几个患者群体中产生了反应和临床益处。我们目前正在对食管癌、胆道癌或妇科癌症患者进行多项正在进行的临床试验中研究DKN-01，并将于2018年启动一项肝细胞癌试验。我们专注于两个平行的发展策略，涉及Wnt途径改变的目标患者群体，以及与其他癌症免疫治疗药物的联合应用。
•: TRX518：针对糖皮质激素诱导的肿瘤坏死因子相关受体(GITR)的单克隆抗体。GITR是一种存在于多种免疫细胞表面的受体。GITR刺激激活抗肿瘤的白细胞，并降低潜在的肿瘤保护性免疫抑制细胞的活性。TRX518是专门设计的，通过激活GITR信号来增强免疫系统的抗肿瘤反应，而不会导致免疫细胞被破坏。我们正在对晚期实体肿瘤患者进行TRX518的两项临床试验，最近已经开始招募将TRX518与吉西他滨化疗或癌症免疫疗法(称为PD-1拮抗剂)结合使用的联合疗法。

我们打算应用我们识别和开发转化产品的丰富经验来积极开发这些抗体，并建立一个具有改变癌症医学实践的潜力的项目流水线。

我们于2011年开始业务运营。到目前为止，我们的业务仅限于组织和配备公司人员、业务规划、筹集资金、进行DKN-01和TRX518的临床前研究和临床试验，保护我们的知识产权，并为这些业务提供一般和行政支持。到目前为止，我们没有产生任何产品收入，主要通过私募我们的股权证券、业务发展活动、可转换票据融资以及我们与 MacroCURE有限公司的合并来为我们的运营提供资金。

(“MacroCURE”) 已于2017年1月完成。截至2017年12月31日，我们没有产生收入，运营出现了重大亏损。在我们开发候选产品的过程中，我们预计在可预见的未来将继续出现运营亏损。

公司信息

我们于2011年1月3日在特拉华州注册成立为Dekkun Corporation，并更名为Healthcare PharmPharmticals，Inc.2014年5月29日生效，然后是Leap治疗公司。自2015年11月16日起生效。2015年，Healthcare PharmPharmticals Pty Ltd.(“HCP Australia”)成立，是我们的全资子公司。

2015年12月10日，我们与GITR Inc.达成合并协议。(“GITR”)，一家全资子公司与GITR合并，全资子公司的存续名称为GITR Inc.

2016年8月29日，我们与总部位于以色列佩塔赫 Tikva的公开持股的临床期生物技术公司MacroCURE Ltd(“MacroCURE”)和M-Co Merge Sub Ltd达成了最终合并协议。本公司全资附属公司(“合并子公司”)就宏固与合并子公司合并及合并为合并子公司作出规定，而宏固于合并后继续为本公司的全资附属公司。2017年2月1日，MacroCURE更名为Leap治疗有限公司。

Leap主要执行办公室的邮寄地址是马萨诸塞州剑桥市桑代克街47号B1-1套房，邮编：02141。Leap的电话号码是617-714-0360。Leap的网站地址是www.leaptx.com(其中包含或链接的信息不应视为以引用方式并入表格S-3的本注册声明中)。

新兴成长型公司地位

我们是一家“新兴成长型公司”，或EGC，根据2012年的Jumpstart Our Business Startups Act(“JOBS法案”)的定义。就业法案，允许我们这样的“新兴成长型公司”利用延长的过渡期遵守适用于上市公司的新会计准则或修订后的会计准则，直到这些准则适用于非上市公司。我们已根据就业法案第102(B)(1)节选择使用延长的过渡期来遵守新的或修订的会计准则。这次选举允许我们推迟采用新的或修订的会计准则，这些准则对上市公司和私营公司具有不同的生效日期，直到这些准则适用于私营公司。由于这次选举，我们的财务报表可能无法与符合上市公司生效日期的公司进行比较。

我们可能会利用这些报告豁免，直到我们不再是一家新兴成长型公司为止，在某些情况下，这可能长达五年。我们将保持 “新兴成长型公司”，直到(A)我们的年总收入超过10.7亿美元的第一个财年的最后一天，(B)我们成为根据交易法第12b-2条规则定义的 “大型加速申报公司”之日，如果截至我们最近完成的第二财季的最后一个工作日，非附属公司持有的我们股票的市值超过7亿美元，则会发生这种情况。(C)我们在之前三年期间发行了超过10亿美元的不可转换债券的日期，以及(D)我们的2022财年的最后一天，其中包含我们普通股在美国上市交易的五周年纪念日。截至2017年12月31日，我们仍然是EGC。

我们可以提供的证券

我们可以发行普通股和优先股、各种系列的债务证券和认股权证，以购买任何此类证券，根据本招股说明书进行的一次或多次发行，总发行价最高可达100,000,000美元，连同任何适用的招股说明书附录和任何相关的免费撰写招股说明书，价格和条款将由相关发售时的市场条件决定。这份招股说明书为您提供了我们可能提供的证券的概括性描述。

每次我们根据本招股说明书提供某类或一系列证券时，我们将提供招股说明书附录，说明证券的具体金额、价格和其他重要条款，在适用范围内包括：

•: 名称或分类；
•: 合计本金金额或合计发行价；
•: 到期(如果适用)；
•: 原出库折扣(如果有)；
•: 利息或股息的支付利率和时间(如有)；
•: 赎回、转换、交换或偿债基金条款(如果有)；
•: 转换或交换价格或汇率(如果有)，以及转换或交换时的价格或汇率、证券或其他应收财产的变更或调整(如果适用)的任何拨备。
•: 排名(如果适用)；
•: 限制性契约(如果有)；
•: 投票权或其他权利(如果有)；以及
•: 重要的美国联邦所得税考虑因素。

我们授权向您提供的招股说明书附录和任何相关免费编写的招股说明书也可以添加、更新或更改本招股说明书或我们通过引用并入的文件中包含的信息。但是，任何招股说明书副刊或免费撰写的招股说明书都不会提供在本招股说明书生效时未在本招股说明书中注册和描述的担保 (本招股说明书是其组成部分)。

本招股说明书不得用于完成证券销售，除非附有招股说明书补充材料。

我们可以将证券直接出售给投资者，也可以通过承销商、交易商或代理商出售。我们和我们的承销商或代理人保留接受或拒绝全部或部分建议购买证券的权利。如果我们确实通过承销商或代理提供证券，我们将在适用的招股说明书中包含附录：

•: 承销商或代理人的姓名；
•: 向他们支付适用的费用、折扣和佣金；
•: 有关购买额外证券的选择权(如果有)的详细信息；以及
•: 估计给我们的净收益。

普通股。我们可以不定期发行普通股。我们普通股的每位持有者有权在提交给投票表决的所有事项上对每股股票投一票

股东，包括董事选举。我们的股东在董事选举中没有累计投票权。本公司股东选举董事应由有权在选举中投票的股东以多数票决定。根据可能适用于任何当时已发行优先股的优惠，我们普通股的持有者有权从我们的董事会可能不时宣布的合法可用资金中获得股息(如果有的话)。在我们清算、解散或清盘的情况下，我们普通股的持有者将有权在支付我们的所有债务和其他债务以及给予任何当时已发行的优先股持有人的任何清算优先权后，按比例分享合法可供分配给股东的净资产。普通股持有人没有优先购买权、转换权或认购权，普通股没有适用于赎回或偿债基金的规定。普通股持有者的权利、优先权和特权受我们未来可能指定的任何系列优先股的持有者的权利的制约，并可能受到这些权利的不利影响。当我们根据本招股说明书发行普通股时，这些股票将全额支付且无需评估。在这份招股说明书中，我们在“普通股说明”一节中总结了我们普通股的某些一般特征。但是，我们敦促您阅读适用的招股说明书附录(以及我们授权向您提供的任何相关免费撰写的招股说明书)，该说明书与所提供的任何普通股相关。

优先股。我们可能会不时地以一个或多个系列发行我们的优先股。根据我们修订和重述的公司注册证书，我们的董事会有权在不经股东进一步行动的情况下，发行一个或多个系列的最多10,000,000股优先股，不时确定每个此类系列的股票数量，确定每个完全未发行的系列的股票的权利、优先和特权及其任何资格、限制或限制，并增加或减少任何此类系列的股票数量，但不能增加或减少任何此类系列的股票数量。自我们修订和重述的公司证书生效以来，我们没有指定或发行任何系列的优先股，因此我们不会根据本招股说明书提供以前指定的系列优先股。如果我们根据本招股说明书和任何适用的招股说明书补充条款出售任何新的优先股系列，我们的董事会将决定所提供优先股的名称、投票权、优先股和权利，以及其资格、限制或限制，包括股息权、转换权、优先购买权、赎回或回购条款、清算优先股、偿债基金条款以及构成任何系列或任何系列的指定的股份数量。可转换优先股可以转换为我们的普通股，也可以交换为我们的其他证券。转换可以是强制性的，也可以是持有者的选择，并将按照规定的转换率进行转换。我们将提交作为本招股说明书一部分的注册说明书的证物，或通过引用纳入我们提交给证券交易委员会的报告, 描述我们在发行相关系列优先股之前提供的优先股系列条款的指定证书的格式。在本招股说明书中，我们在“股本说明”中总结了优先股的某些一般特征。但是，我们敦促您阅读与所提供的优先股系列相关的适用招股说明书附录(以及我们可能授权向您提供的任何相关免费撰写的招股说明书 )，以及包含适用优先股系列条款的完整指定证书。

债务证券。我们可能会不时以一个或多个系列发行债务证券，作为优先或次级债券，或者作为优先或次级可转换债券。优先债务证券将与任何其他无担保和无从属债务并列。次级债务证券将在管辖债务的文书中描述的范围和方式下，从属于我们所有优先债务的偿还权。可转换债务证券将可转换为我们的普通股或优先股。转换可以是强制性的，也可以是持有者的选择，并将按照规定的转换率进行转换。

债务证券将在一份或多份称为契约的文件下发行，这是我们与作为受托人的国家银行协会或其他合格方之间的合同。在本招股说明书中，我们总结了债务证券的某些一般特征。但是，我们敦促您阅读适用的招股说明书附录(以及我们授权向您提供的任何免费撰写的招股说明书)，该说明书与所提供的一系列债务证券相关，以及包含债务证券条款的完整契约。本招股说明书是注册说明书的一部分，已将其作为注册说明书的证物提交，包含所提供债务证券条款的补充契据和债务证券形式将作为证物提交给注册说明书，本招股说明书是其中的一部分，或将从我们提交给证券交易委员会的报告中通过引用将其并入注册说明书。

搜查令。我们可以发行认股权证，用于购买一个或多个系列的普通股、优先股和/或债务证券。我们可以单独或与普通股、优先股和/或债务证券一起发行认股权证，这些认股权证可以附加在这些证券上，也可以与这些证券分开。在本招股说明书中，我们总结了认股权证的某些一般特征。但是，我们建议您阅读适用的招股说明书附录(以及我们可能授权向您提供的任何免费书面招股说明书)，该说明书与正在发行的特定系列认股权证相关，以及包含认股权证条款的完整认股权证协议和认股权证证书。认股权证协议表格和包含将提供的认股权证条款的认股权证表格将作为本招股说明书的一部分或将通过我们提交给证券交易委员会的报告中的参考纳入注册说明书的证物。

我们将通过我们将颁发的授权证证书来证明每一系列授权证。根据我们与认股权证代理人签订的适用认股权证协议，我们可以发行认股权证。我们将在招股说明书附录中注明认股权证代理人的姓名和地址(如果适用)，并与所发行的特定系列认股权证相关。

投资我们的证券涉及很高的风险。在决定是否购买根据注册说明书注册的任何证券之前，您应仔细审阅任何适用的招股说明书附录和任何相关的自由撰写招股说明书中包含的 “风险因素”标题下描述的风险和不确定因素，以及我们截至2017年12月31日的年度报告中 Form 10-K中类似标题下描述的风险和不确定因素(通过引用并入本招股说明书中的我们的年度、季度和其他报告和文件进行更新)。每个风险因素都可能对我们的业务、经营业绩和财务状况产生不利影响，并对我们证券投资的价值产生不利影响，任何这些风险的发生都可能导致您的全部或部分投资损失。

适用于我们提供的每种类型或系列证券的招股说明书补充说明可能包含对我们在该招股说明书补充说明下提供的特定证券类型适用的风险的讨论。在决定投资我们的证券之前，您应仔细考虑适用的招股说明书附录中“风险因素”标题下讨论的具体因素，以及招股说明书附录中包含的或通过引用出现或合并在本招股说明书中的所有其他信息。这些风险可能会对我们的业务、运营结果或财务状况产生重大影响，并导致我们证券的价值下降。你可能会损失全部或部分投资。我们目前不知道或认为无关紧要的其他风险也可能严重影响我们的业务运营。还请仔细阅读上面标题为“有关前瞻性声明的特别说明”的部分。

任何时候根据本招股说明书发行债务证券时，如有需要，我们将在适用的招股说明书附录中提供一个表格，说明我们的收益与固定费用的比率在历史基础上。

我们将保留广泛的自由裁量权，以使用出售在此提供的证券的净收益。除我们授权向您提供的任何招股说明书附录或任何相关免费撰写的招股说明书中所述外，我们目前打算将出售此处提供的证券的估计净收益用于一般公司用途，其中可能包括资本支出、营运资金以及一般和行政费用。我们还可以使用净收益的一部分来收购或投资于与我们自己的业务互补的业务，尽管截至本招股说明书之日，我们目前没有关于任何收购的计划、承诺或协议。我们尚未确定专门用于上述任何目的的净收益金额。我们将在适用的招股说明书补充文件或免费撰写的招股说明书中说明我们出售根据招股说明书补充文件或免费撰写的招股说明书出售的任何证券所获得的净收益的预期用途。

以下对我们股本的描述以及我们修订和重述的公司注册证书以及修订和重述的章程的规定均为摘要，仅限于参考修订和重述的公司注册证书、修订和重述的公司章程以及特拉华州法律的适用条款。

我们修订和重述的公司证书授权我们发行最多1亿股普通股，每股面值0.001美元，以及1000万股未指定优先股

股票，每股面值0.001美元，其权利和优惠可能由Leap董事会不时确定。

截至2018年2月28日，已发行普通股为12,354,014股，没有已发行优先股，以及用于购买最多3,012,610股我们已发行普通股的认股权证。

投票权。我们普通股的每位持有者在提交股东投票表决的所有事项(包括董事选举)上，每股有权投一票。我们的股东在董事选举中没有累计投票权。我们股东的董事选举应由有权在选举中投票的股东以多数票决定。

红利。根据可能适用于任何当时已发行优先股的优惠，我们普通股的持有者有权从我们董事会可能不时宣布的合法资金中获得股息(如果有的话)。

清算。在我们清算、解散或清盘的情况下，我们普通股的持有人将有权按比例按比例分享他们在偿还我们的所有债务和其他债务并满足授予任何当时已发行优先股的持有人的任何清算优先股后，可合法分配给股东的净资产中的股份数量。

权利和偏好。普通股持有人没有优先购买权、转换权或认购权，也没有适用于普通股的赎回或偿债基金条款。普通股持有者的权利、优先权和特权受我们未来可能指定的任何系列优先股的持有者的权利的制约，并可能受到这些权利的不利影响。

全额支付且不可评估。我们所有的普通股流通股都是全额支付的，如果有的话，本次发行的普通股将是全额支付和不可评估的。

根据我们修订和重述的公司注册证书，我们的董事会有权在不需要股东采取进一步行动的情况下(除非适用法律或我们证券当时在其上交易的任何证券交易所或市场的规则要求采取这种股东行动)，在一个或多个系列中指定和发行最多，000,000股优先股，不时确定每个此类系列要包括的股票数量，确定每个完全未发行的系列的股票的权利、优惠和特权。限制或限制，并增加或减少任何该等系列的股份数目，但不低于当时已发行的该等系列的股数目。

我们将在与该系列相关的指定证书中确定每个系列优先股的名称、投票权、优先股和权利，以及其资格、限制或限制。我们将提交作为本招股说明书一部分的注册说明书的证物，或将从我们向证券交易委员会提交的报告中参考并入描述我们在发行该系列优先股之前提供的一系列优先股条款的任何指定证书的格式。此描述将包括：

特拉华州法律规定，优先股持有人将有权单独作为一个类别(或在某些情况下，作为一个系列)对我们注册证书的修订进行投票，前提是该修订将更改面值或(除非公司注册证书另有规定)该类别的授权股份数量，或者更改该类别或系列的权力、优先或特殊权利，从而对该类别或系列产生不利影响(视情况而定)。此权利是适用的指定证书中可能规定的任何投票权之外的权利。

我们的董事会可能会授权发行具有投票权或转换权的优先股，这可能会对普通股持有人的投票权或其他权利产生不利影响。优先股的发行，在为可能的收购和其他公司目的提供灵活性的同时，除其他外，可能会延迟、推迟或阻止我们控制权的变更，否则可能使我们普通股的持有人受益，并可能对普通股的市场价格以及普通股持有人的投票权和其他权利产生不利影响。

截至2018年2月28日，我们有3,012,610份流通权证可以购买我们股本的股份。

于2017年11月14日，本公司与若干买方(“买方”)订立采购协议(“采购协议”)。每份购买协议的条款和条件与其他购买协议基本相似，根据该等购买协议，本公司同意以私募方式向买方发行和出售总计2,958,094股未登记普通股，每股价格为6.085美元，每股发行认股权证，以6.085美元的行使价购买一股普通股。医疗保健风险投资公司IX，L.P.和礼来公司，各超过5股。医疗保健风险投资公司IX，L.P.和礼来公司各发行5股以上的普通股。医疗保健风险投资公司IX，L.P.和礼来公司各发行5股以上的未登记普通股。医疗保健风险投资公司IX，L.P.和礼来公司各发行5股以上的未登记普通股。 Healthcare Ventures IX，L.P.和Eli Lilly and Company中的每一家都同意按照与其他购买者相同的条款和条件购买普通股和认股权证。我们的三名董事和高管隶属于医疗保健风险投资IX，L.P.及其附属公司。我们的股东批准将全棘轮抗稀释功能作为认股权证的一个条款。因此，若吾等以低于认股权证行权价的价格发行普通股、期权或普通股等价物，则除若干惯常例外或修订本公司任何未偿还证券的条款外，认股权证的行权价将降至该较低价格。这种行权价格的下降可能会导致持有人行使认股权证，这可能会加速稀释我们现有股东的权益。

我们同意根据作为本注册声明附件4.1提交的注册权协议的条款，向我们普通股的某些持有者提供某些注册权。

我们修订和重新修订的公司注册证书和章程条款的反收购效果

我们修订和重述的公司注册证书以及修订和重述的章程包含某些条款，旨在提高董事会组成的连续性和稳定性，这些条款可能会延迟、推迟或阻止未来对公司的收购或控制权变更，除非此类收购或控制权变更得到董事会的批准。这些规定包括：

没有累计投票。根据特拉华州法律，累计投票权不存在，除非公司证书明确授权累计投票权。我们修改和重述的公司证书并不授予股东累计投票权。

空白检查优先股。我们相信，根据修订和重述的公司注册证书提供的优先股为董事会提供了解决可能出现的公司问题的灵活性。有了这些可供发行的授权股票，公司就可以发行优先股，而无需特别股东大会的费用和延迟。优先股的授权股票将可供发行，无需公司股东采取进一步行动。但适用法律或Leap证券可能在其上市的任何证券交易所的规则要求采取的任何行动除外。根据适用的法律，董事会有权发行类别或系列优先股，根据类别或系列的条款，这些优先股可能会阻碍合并、收购要约或其他收购企图的完成。

我们修订和重述的章程为股东提名董事候选人参加选举或将业务提交年度股东大会提供了预先通知程序，包括建议提名的董事候选人进入董事会。

我们修订和重述的章程规定，对于拟在股东周年大会上提出的股东业务建议通知，必须在上一年度年会一周年前(I)不少于90天但不超过120天，或者(Ii)如果年会日期从上一年年会一周年起提前30天或推迟60天以上，不超过120天，也不少于向Leap的秘书递交通知。修订和重述的章程规定，对于拟在股东周年大会上提出的股东建议业务通知，必须在上一年度年会一周年前不少于90天但不超过120天，或者(Ii)年会日期提前30天或推迟60天以上，不超过120天，不少于{如果该年会的通知少于90天，则为我们首次公布该年会日期之日之后的第10天。此外，除提名候选人进入本公司董事会外，任何建议的业务必须构成股东诉讼的适当事项。

在年会选举提名的情况下，通知必须(I)在上一年度年会一周年之前不少于90天但不超过120天，或(Ii)如果年会日期从上一年年会一周年起提前30天以上或推迟60天以上，不超过120天也不少于90天交付给Leap的秘书，或者(Ii)如果年会日期从上一年年会一周年起提前30天或推迟60天以上，则通知必须在年会日期之前不少于120天但不少于90天交付给Leap的秘书，或者(Ii)如果年会的日期提前30天或推迟60天以上，则通知必须在该年会日期之前不少于90天或不少于90天交付给Leap秘书Leap首次公开宣布会议日期后的第10天。在要求选举董事的特别股东大会上提名选举的情况下，股东可在不迟于首次向股东发出会议通知之日起第七天营业时间结束前向Leap秘书递交通知，以提名候选人。此外，每个这样的股东通知必须包括我们修订和重述的章程中规定的有关股东和董事被提名人的某些信息。

交错的董事会。我们修改并重述的公司注册证书规定，我们的董事会分为三个级别的董事，级别的数量尽可能相等。在每次股东年会上，将选出一类董事，任期三年，接替任期即将届满的同一类董事。因此，我们每年将选出大约三分之一的董事。第一类董事的首届任期在2018年Leap股东年会上届满；第二类董事的首届任期在2019年召开的Leap股东年会上届满；第三类董事的首届任期在2020年召开的Leap股东年会上届满。

我们的修订和重述的公司注册证书和修订和重述的章程规定，我们的董事人数应不时由我们的董事会多数成员决议决定。任何因增加董事人数而增加的董事职位都将在这三个级别之间分配，以便每个级别应尽可能由三分之一的董事会成员组成。

我们的董事会分成三个级别，交错三年任期，这可能会推迟或阻碍股东更换我们的管理层或控制权的努力。

书面同意的行动；股东特别会议。我们修订并重述的公司注册证书规定，股东行动只能在股东年会或特别会议上采取，不能以书面同意代替会议。我们修订和重述的公司注册证书以及修订和重述的章程还规定，除非法律另有要求，股东特别会议只能由董事会或根据董事会全体成员的多数通过的决议由董事会主席、首席执行官或总裁(在首席执行官缺席的情况下)召开或在董事会的指示下召开。(br}董事会主席、首席执行官或总裁(在首席执行官缺席的情况下)只能由董事会主席、首席执行官或总裁(在首席执行官缺席的情况下)召开股东特别会议或在董事会主席、首席执行官或总裁(首席执行官缺席的情况下)在董事会的指示下召开股东特别会议。除上述规定外，股东不得召开特别会议或要求董事会召开特别会议。

罢免董事。我们修订和重述的公司注册证书规定，我们的董事仅可因至少三分之二的已发行股本投票权的赞成票而被免职，作为一个类别一起投票，并有权在董事选举中投票。这一罢免董事的绝对多数票的要求可以使我们的少数股东阻止我们董事会的组成发生变化。

独家论坛。我们修订和重述的公司注册证书规定，除有限的例外情况外，位于特拉华州的州法院或联邦法院将是以下方面的唯一和独家论坛：(I)代表我们提起的任何派生诉讼或诉讼；(Ii)任何声称违反我们的任何董事、高级管理人员或其他员工对我们或我们股东的受托责任的诉讼；(Iii)根据特拉华州的任何规定对我们提出索赔的任何诉讼。或(Iv)针对我们提出受内政原则管辖的索赔的任何其他诉讼。任何购买或以其他方式获得我们股本股份权益的个人或实体应被视为已通知并同意上述经修订和重述的公司注册证书的规定。虽然我们认为这些条款使我们受益，因为它提高了特拉华州法律在特定类型的诉讼和诉讼中的适用一致性，但这些条款可能会阻止针对我们的董事和高级管理人员提起诉讼。在其他公司的公司注册证书中类似选择法院条款的可执行性已在法律程序中受到质疑，对于上述一个或多个诉讼或程序，法院可能会发现我们修订和重述的公司注册证书中包含的选择法院条款不适用或不可执行。

我们受特拉华州法律第203条或第203条的约束。一般而言，第203条禁止特拉华州公开持股的公司在该股东成为利益股东后的三年内与该“利益股东”进行“业务合并”，除非业务合并以规定的方式获得批准。“业务合并”除其他事项外，还包括合并、资产或股票出售或其他交易，为利益相关的股东带来经济利益。“有利害关系的股东”是指在确定有利害关系的股东身份之前的三年内，与附属公司和联营公司一起拥有或确实拥有公司15%或更多有表决权股票的人。根据第203条，禁止公司与利益相关股东之间的企业合并，除非它满足以下条件之一：在股东产生利益之前，董事会批准了导致股东成为利益股东的企业合并或交易；在导致股东成为有利害关系的股东的交易完成后，有利害关系的股东在交易开始时至少拥有公司已发行有表决权股票的85% ，但不包括为确定已发行有表决权股票的目的，在某些情况下不包括董事和高级管理人员拥有的股份，以及员工股票计划；或在股东当时或之后。

当公司成为有利害关系的股东时，该企业合并由公司董事会批准，并在股东年度或特别会议上以至少至少三分之二的已发行有表决权股票的赞成票批准，而该已发行的有表决权股票并非由有利害关系的股东拥有。特拉华州公司可以在其原始公司注册证书或公司注册证书或章程中明示条款(由至少多数已发行有表决权的股票批准的股东修正案产生)“选择退出”这些条款。公司注册证书原件中的明示条款，或公司注册证书或章程中的明示条款(由至少过半数的已发行有表决权股票批准)。我们没有选择退出这些条款。因此，我们的合并或其他接管或控制权变更企图可能会被阻止或阻止。

我们普通股的转让代理和登记处是大陆股票转让信托公司。它的地址是纽约道富1号30层，邮编：10004-1561.我们根据本招股说明书可能提供的任何系列优先股、债务证券或认股权证的转让代理将在该系列的招股说明书附录中命名和说明。

我们可能会不时以一个或多个系列发行债务证券，作为优先或次级债券，或者作为优先或次级可转换债券。虽然我们下面总结的条款一般适用于我们在本招股说明书下可能提供的任何债务证券，但我们将在适用的招股说明书附录中更详细地描述我们可能提供的任何债务证券的特定条款。我们将在适用的招股说明书附录中更详细地描述我们可能提供的任何债务证券的特定条款。招股说明书附录中提供的任何债务证券的条款可能与以下描述的条款不同。除非上下文另有规定，每当我们提到契约时，我们也指的是指定特定系列债务证券条款的任何补充契约。

我们将根据我们将与契约中指定的受托人订立的契约发行债务证券。该契约将根据修订后的“1939年信托契约法”或“信托契约法”进行资格认定。我们将提交契约表格作为本招股说明书所属注册说明书的证物，包含所提供债务证券条款的补充契据和债务证券表格将作为证物提交给本招股说明书或将通过参考我们提交给证券交易委员会的报告合并到注册说明书中。

以下债务证券和债券的重大条款摘要受适用于特定系列债务证券的所有债券条款的约束，并通过参考该债券的全部条款进行限定。我们敦促您阅读适用的招股说明书补充资料和任何与我们根据本招股说明书可能提供的债务证券相关的免费撰写的招股说明书，以及包含债务证券条款的完整契约。

该契约不会限制我们可能发行的债务证券的数量。它规定，我们可以发行债务证券，最高可达我们授权的本金，并且可以使用我们指定的任何货币或货币单位。除了对契约中包含的我们全部或几乎所有资产的合并、合并和出售的限制，契约条款不包含任何旨在为任何债务持有人提供证券保护的契约或其他条款，使其免受我们的业务、财务状况或涉及我们的交易的变化。

我们可以将根据契约发行的债务证券作为“贴现证券”发行，这意味着它们可能会以低于其声明本金的折扣价出售。由于债务证券的利息支付和其他特征或条款，这些债务证券以及其他不打折发行的债务证券出于美国联邦所得税的目的可能会以“原始发行折扣”(OID)发行。这些债务证券以及其他不打折发行的债务证券可能会以“原始发行折扣”或OID发行，以缴纳美国联邦所得税。债务证券的其他特征或条款。适用于使用OID发行的债务证券的重大美国联邦所得税考虑因素将在任何适用的招股说明书附录中进行更详细的说明。

我们将在适用的招股说明书补充说明所提供的一系列债务证券的条款，包括：

我们将在适用的招股说明书补充中列出一系列债务证券可以转换为普通股或交换为我们的普通股或其他证券的条款。我们将包括关于转换或交换时结算的条款，以及转换或交换是否是强制性的，由持有人选择还是我们选择。我们可能包括条款，据此，我们的普通股或我们的系列债务证券持有人收到的其他证券的股份数量将受到调整。

除非我们在招股说明书附录中另有规定适用于特定系列的债务证券，否则该契约将不包含任何限制我们将资产作为整体或实质上作为整体进行合并或合并，或出售、转让、转让或以其他方式处置资产的能力的契约。但是，的任何继承人或此类资产的收购人(我们的子公司除外)必须承担我们在契约或债务证券项下的所有义务(视情况而定)。

除非我们在招股说明书附录中另有规定适用于特定系列的债务证券，否则以下是关于我们可能发行的任何系列债务证券的契约项下的违约事件：

如果任何系列的债务证券发生违约事件且仍在继续(上文最后一个项目符号指定的违约事件除外)，受托人或持有该系列未偿还债务证券本金总额至少25%的持有人可以书面通知我们，如果该等持有人发出通知，则可向受托人宣布该系列债务证券的未偿还本金、溢价(如果有)和应计利息(如果有)立即到期并应支付。如果以上最后一个项目符号中指定的违约事件与我们有关，则每期未偿还债务证券的本金和应计利息(如果有)将到期并应支付，而不会向受托人或任何持有人的部分发出任何通知或采取任何其他行动。

受影响系列未偿还债务证券本金的多数持有人可放弃与该系列及其后果有关的任何违约或违约事件，除非我们已根据契约纠正违约或违约事件，否则不包括本金、保费(如果有)或利息的支付违约或违约事件。任何豁免均应治愈违约或违约事件。

在符合契约条款的情况下，如果契约项下的违约事件将会发生并仍在继续，受托人将没有义务应适用系列债务证券的任何持有人的要求或指示行使其在该契约项下的任何权利或权力，除非该等持有人已向受托人提供合理赔偿。持有任何系列未偿还债务证券本金多数的持有人有权指示就该系列债务证券可供受托人采取的任何补救措施或行使受托人授予的任何信托或权力进行任何诉讼的时间、方法和地点，前提是：

任何系列债务证券的持有者将有权根据契约提起诉讼，或指定接管人或受托人，或仅在以下情况下寻求其他补救措施：

如果我们拖欠债务证券的本金、溢价(如果有的话)或利息，则这些限制不适用于债务证券持有人提起的诉讼。

我们将定期向受托人提交关于我们遵守契约中指定契约的声明。

除非我们在招股说明书附录中另有规定适用于特定系列的债务证券，否则我们和受托人可以在未经任何持有人同意的情况下就特定事项更改契约：

此外，根据该契约，吾等和受托人可更改一系列债务证券持有人的权利，但须征得受影响的每个系列未偿还债务证券的总本金的至少多数持有人的书面同意。但是，除非我们在适用于特定系列债务证券的招股说明书附录中另有规定，否则我们和受托人只有在征得受影响的任何未偿还债务证券的每个持有人同意后，才能进行以下更改：

契约将规定，我们可以选择解除我们对一个或多个系列债务证券的义务，但指定义务除外，包括对以下各项的义务：

为了行使我们的清偿权利，我们必须向受托人存入足够的资金或政府义务，以支付该系列债务证券在付款到期日的所有本金、任何溢价(如果有的话)和利息。

除非我们在适用的招股说明书补编中另有规定，否则我们将只以完全登记的形式发行每个系列的债务证券，面值为1,000美元及其任何整数倍。契约将规定，我们可以发行临时或永久全球形式的一系列债务证券，并将其作为记账证券存放在存托信托公司(DTC)或由我们点名并在与该系列相关的适用招股说明书附录中指定的其他存托机构，或代表存托信托公司或其他存托机构存放在该系列的招股说明书附录中。在一定程度上，该公司的债务证券

系列以全球形式发行，作为簿记，与任何簿记证券相关的条款说明将在适用的招股说明书附录中列出。

根据持有人的选择权，在符合适用的招股说明书附录中描述的契约条款和适用于全球证券的限制的情况下，任何系列的债务证券的持有人可以将债务证券交换为同一系列的其他债务证券，具有任何授权的面额、相同的期限和总本金金额。(#**$$} 任何系列的债务证券的持有人可以将债务证券交换为相同系列的其他债务证券，并且具有相同的期限和本金总额)。

在遵守契约条款和适用招股说明书附录中规定的适用于全球证券的限制的前提下，债务证券持有人可以向证券登记处或吾等为此目的指定的任何转让代理办公室出示经我方或证券登记处要求正式签署或签署的转让表格的债务证券，以供交换或登记转让。除非持有人为转让或交换而出示的债务证券另有规定，否则我们不会对任何转让或交换登记收取服务费，但我们可能要求支付任何税款或其他政府费用。

我们将在适用的招股说明书中补充我们最初为任何债务指定的证券注册商和任何转让代理的名称。我们可以随时指定额外的转让代理，或撤销任何转让代理的指定，或批准任何转让代理所在办事处的变更，但我们将被要求在每个系列债务证券的每个付款地点保留一家转让代理。

受托人除在契约项下违约事件发生和持续期间外，承诺仅履行适用契约中明确规定的职责。在契约项下发生违约事件时，受托人必须使用与谨慎的人在处理其自身事务时将行使或使用的同等程度的谨慎。除本条文另有规定外，受托人并无义务应任何债务证券持有人的要求行使契据所赋予的任何权力，除非就其可能招致的费用、开支及法律责任向其提供合理的保证及弥偿。

除非我们在适用的招股说明书附录中另有说明，否则我们将在任何付息日期将任何债务证券的利息支付给在正常利息记录日期收盘时以其名义登记债务证券或一个或多个前身证券的人。

吾等将于吾等指定的付款代理人办事处支付特定系列债务证券的本金、任何溢价及利息，但除非吾等在适用的招股说明书附录中另有说明，否则吾等将以支票支付利息，并将支票邮寄给持有人或电汇予某些持有人。除非我们在适用的招股说明书附录中另有说明，否则我们将指定受托人的公司信托办事处作为我们的独家支付代理。

与每个系列的债务证券相关的付款。我们将在适用的招股说明书附录中指定最初为特定系列的债务证券指定的任何其他付款代理。我们将在每个付款地点为特定系列的债务证券维持一个付款代理。

我们支付给付款代理人或受托人的所有款项，用于支付在两年期满后仍无人认领的任何债务证券的本金或任何溢价或利息在该本金、溢价或利息到期并应付后，该等本金、溢价或利息将偿还给我们，此后该债务证券的持有人只能指望我们支付这些款项。

契约和债务证券，以及因契约或债务证券而引起或与之相关的任何索赔、争议或争议，将受纽约州法律管辖并根据纽约州法律解释，但1939年信托契约法适用的范围除外。

以下说明连同我们可能在任何适用的招股说明书附录和免费撰写的招股说明书中包含的附加信息，汇总了我们根据本招股说明书可能提供的认股权证的重要条款和条款，这些认股权证可能包括购买普通股、优先股或债务证券的认股权证，并可能分系列发行。认股权证可以独立发行，也可以与任何招股说明书附录提供的普通股、优先股或债务证券一起发行，并且可以附在这些证券上或与这些证券分开。虽然我们下面总结的条款一般适用于我们根据本招股说明书可能提供的任何认股权证，但我们将在适用的招股说明书附录和任何适用的免费撰写招股说明书中更详细地描述我们可能提供的任何系列认股权证的特定条款。招股说明书附录中提供的任何认股权证的条款可能与以下条款不同。但是，任何招股说明书附录都不会从根本上改变本招股说明书中规定的条款，也不会提供在本招股说明书生效时未在其注册和描述的担保。

我们将提交作为本招股说明书一部分的注册说明书的证物，或将从我们提交给证券交易委员会的报告中参考并入认股权证协议格式(如果有的话)，包括描述我们提供的特定系列认股权证条款的认股权证证书格式。以下认股权证和认股权证协议的重要条款摘要受适用于我们在本招股说明书下可能提供的特定系列认股权证的所有认股权证协议和认股权证证书的所有条款的约束，并通过参考这些条款进行整体限定。我们建议您阅读与我们根据本招股说明书可能提供的特定系列认股权证相关的适用招股说明书补充资料，以及任何相关的免费撰写招股说明书，以及包含认股权证条款的完整认股权证协议和认股权证证书。

我们将在适用的招股说明书附录中说明与提供的一系列认股权证相关的条款，包括：

在行使认股权证之前，认股权证持有人将不享有在行使认股权证时可购买的证券持有人的任何权利，包括：

每份认股权证将使持有人有权以我们在适用招股说明书附录中描述的行使价购买我们在适用招股说明书附录中指定的证券。除非我们在适用的招股说明书附录中另有规定，否则认股权证持有人可以在我们在适用的招股说明书附录中规定的到期日之前的任何时间行使认股权证。到期日收市后，未行使的认股权证将失效。

除非我们在适用的招股说明书补充文件中另有规定，否则认股权证持有人可以按照适用的招股说明书补充文件的规定，将代表认股权证的认股权证证书连同指定的信息交付给行使的认股权证，并以即时可用的资金向认股权证代理人支付所需金额。我们将在认股权证证书背面注明，并在适用的招股说明书中补充信息，即认股权证持有人将被要求向认股权证代理人交付与行使认股权证相关的信息。

在在认股权证代理人的公司信托办公室或适用招股说明书附录中指明的任何其他办公室收到所需付款和权证证书正确填写并正式签立后，我们将在行使时发行和交付可购买的证券。如果认股权证证书所代表的认股权证不足全部行使，我们将为剩余的认股权证金额签发新的认股权证证书。如果我们在适用的招股说明书附录中注明，权证持有人可以将证券作为权证行权价格的全部或部分交还。

除非我们在适用的招股说明书附录中另有规定，否则认股权证和认股权证协议以及根据或与认股权证或认股权证协议产生或相关的任何索赔、争议或争议将受纽约州法律管辖并根据纽约州法律解释。

根据适用的认股权证协议，每个认股权证代理将仅作为我们的代理，不会与任何认股权证持有人承担代理或信托的任何义务或关系。一家银行或信托公司可以担任一期以上权证的权证代理人。如果我们在适用的认股权证协议或认股权证下有任何违约，认股权证代理将不承担任何义务或责任，包括在法律或其他方面启动任何诉讼程序或向我们提出任何要求的任何义务或责任。权证持有人无需相关权证代理人或任何其他权证持有人同意，可以通过适当的法律行动强制行使其权证的行使权利，并在行使权证时获得可购买的证券。

我们可以以注册的形式发行证券，也可以以一种或多种全球证券的形式发行。下面我们将更详细地介绍全球证券。我们将那些在我们或任何适用的受托人或托管机构为此目的而保存的账簿上以自己的名义注册证券的人称为这些证券的“持有者”。这些人是证券的合法持有人。我们将那些通过他人间接拥有未登记在自己名下的证券实益权益的人称为这些证券的“间接持有者”。正如我们下面讨论的，间接持有人不是合法持有人，以簿记形式或以街道名义发行的证券的投资者将是间接持有人。

我们将在适用的招股说明书附录中规定，我们只能以簿记形式发行证券。这意味着证券可以由以金融机构名义注册的一个或多个全球证券表示，该金融机构代表参与该存托机构簿记系统的其他金融机构将其作为存托机构持有。这些参与机构(称为参与者)又代表其自身或其客户持有证券的实益权益。

只有以其名义登记证券的人才被承认为该证券的持有人。全球证券将以托管机构或其参与者的名义注册。因此，对于全球证券，我们将只承认存托机构为证券的持有者，并将证券的所有款项支付给存托机构。存托机构将其收到的付款传递给参与者，参与者再将付款传递给他们的客户，这些客户是受益者。托管人及其参与者根据他们与彼此或与其客户订立的协议这样做；根据证券条款，他们没有义务这样做。

因此，全球证券的投资者不会直接持有证券。取而代之的是，他们将通过银行、经纪人或其他金融机构在全球证券中拥有实益权益，这些机构参与存款人的簿记系统或通过参与者持有权益。只要证券以全球形式发行，投资者将是证券的间接持有者，而不是合法持有者。

全球证券可能在“全球证券将被终止的特殊情况下”中所述的特定情况下终止，或发行非全球形式发行的证券。在这些情况下，投资者可以选择以自己的名义或以“街头名义”持有他们的证券。投资者以街头名义持有的证券将以该投资者选择的银行、经纪商或其他金融机构的名称注册，并且该投资者只会通过他或她在该机构开设的帐户持有这些证券的实益权益。

对于以街头名义持有的证券，我们或任何适用的受托人或托管机构将仅承认证券以其名义注册为这些证券的持有人的中介银行、经纪商和其他金融机构，我们或任何此类受托人或托管机构将向他们支付这些证券的所有款项。这些机构将收到的付款转嫁给作为受益所有者的客户，但这只是因为他们在客户协议中同意这样做，或者因为法律要求他们这样做。以街头名义持有证券的投资者将是这些证券的间接持有者，而不是持有者。

我们的义务以及我们或受托人雇用的任何适用受托人或第三方的义务仅适用于证券的合法持有人。我们对在全球证券中持有实益权益的投资者没有义务，无论是以街头名义还是以任何其他间接方式。无论投资者选择成为证券的间接持有人还是别无选择，因为我们仅以全球形式发行证券，都会出现这种情况。

以为例，一旦我们向合法持有人付款或发出通知，我们将不再对付款或通知承担任何责任，即使根据与其参与者或客户达成的协议或法律要求该合法持有人必须将其转嫁给间接持有人，但我们没有这样做。同样，我们可能希望获得持有人的批准来修改契约，以免除我们违约的后果或我们遵守契约特定条款的义务，或出于其他目的。在这种情况下，我们将只向证券的合法持有人而不是间接持有人寻求批准。合法持有人是否以及如何与间接持有人联系，由合法持有人自行决定。

如果您通过银行、经纪商或其他金融机构持有证券，无论是以簿记形式持有，因为证券由一个或多个全球证券或以街道名称表示，您应该向您自己的机构查询，以找出：

全球证券是一种证券，代表由存托机构持有的一种或任何其他数量的个人证券。通常，由相同的全球证券代表的所有证券将具有相同的条款。

以簿记形式发行的每个证券将由一个全球证券表示，该证券由我们向我们选择的金融机构或其指定人发行、存入和登记。我们为此选择的金融机构称为存托机构。除非我们在适用的招股说明书附录中另有规定，否则纽约存托信托公司(简称DTC)将是所有以簿记形式发行的证券的托管机构。纽约存托信托公司(简称DTC)将作为所有以簿记形式发行的证券的托管机构。

除非出现特殊终止情况，否则不得将全球证券转让给托管机构、其指定人或后续托管机构以外的任何人，或以其名义登记。我们在下面的“全球安全将被终止的特殊情况”一节中描述了这些情况。由于这些安排，托管机构或其被指定人将是全球证券所代表的所有证券的唯一注册所有者和合法持有人，投资者将只能在全球证券中拥有实益权益。受益的利息必须通过经纪人、银行或其他金融机构的账户持有，而该经纪人、银行或其他金融机构又在该存托机构或另一家这样做的机构拥有账户。因此，其证券由全球证券代表的投资者将不是该证券的合法持有人，而只是该全球证券的实益权益的间接持有人。

如果特定证券的招股说明书补充说明表明该证券将作为全球证券发行，则该证券在所有次都将由全球证券表示，除非且直到该全球证券终止。如果终止，我们可以通过其他记账清算系统发行证券，或者决定证券不再通过任何记账清算系统持有。

作为间接持有人，投资者与全球证券相关的权利将受投资者所在金融机构和托管机构的账户规则以及与证券转让相关的一般法律管辖。我们不承认间接持有人为证券持有人，而只与持有全球证券的托管机构打交道。

投资者的所有权链中可能存在个以上的金融中介。我们不监督任何这些中间人的行为，也不对此负责。

在下面介绍的几种特殊情况下，全局安全将终止，其中的利益将被交换为代表这些利益的物理证书。在那次交换之后，是直接持有证券还是以街头名义持有证券将由投资者决定。投资者必须咨询自己的银行或经纪人，以了解如何将其在证券中的权益转移到自己的名下，这样他们才能成为直接持有人。我们已经在上面描述了持有者和街名投资者的权利。

除非我们在适用的招股说明书附录中另有规定，否则当发生以下特殊情况时，全球证券将终止：

适用招股说明书附录还可能列出终止仅适用于适用招股说明书涵盖的特定证券系列的全球证券的其他情况

补充。当全球证券终止时，我们和任何适用的受托人均不负责决定将成为初始直接持有人的机构的名称。

我们可能会不时根据承销的公开发行、直接向公众销售、协商交易、大宗交易或这些方法的组合出售本协议涵盖的证券。本招股说明书提供的证券的分销也可以通过发行衍生证券来实现，包括但不限于认股权证和认购。我们可以将证券出售给或通过承销商或交易商，通过代理，或直接出售给一个或多个购买者。我们可能会不时在一个或多个交易中分销证券：

我们还可以按照证券法第415条规则的定义，以“在市场上发售”的方式出售本注册声明涵盖的股权证券。此类发行可以固定价格以外的交易方式进入此类证券的现有交易市场，或者：

此类市场发行(如果有的话)可以由作为委托人或代理人的金融机构进行。

招股说明书补充或补充(以及我们授权向您提供的任何相关免费撰写的招股说明书)将描述证券发售的条款，在适用范围内包括：

只有招股说明书附录中点名的家承销商是招股说明书附录提供的证券的承销商。

如果使用承销商参与出售，他们将以自己的账户收购证券，并可不时以固定的公开发行价或以固定的公开发行价在一笔或多笔交易中转售证券。

销售时确定的不同价格。承销商购买证券的义务将受制于适用的承销协议中规定的条件。我们可以通过以主承销商为代表的承销团或者由无承销团的承销商向公众提供证券。根据某些条件，承销商将有义务购买招股说明书附录提供的所有证券，但任何购买额外证券的选择权所涵盖的证券除外。任何允许或回售或支付给经销商的公开发行价和任何折扣、佣金或优惠可能会不时改变。我们可以聘请与我们有实质性关系的承销商。我们将在招股说明书附录中说明任何此类关系的性质，并点名承销商。

我们可以直接销售证券，也可以通过我们不定期指定的代理销售证券。我们将指明参与证券发行和销售的任何代理，并将在招股说明书附录中说明我们将向代理支付的任何佣金和其他补偿。除非招股说明书附录另有说明，否则我们的代理人将在其委任期内尽最大努力行事。

我们可以授权代理或承销商征集特定类型机构投资者的报价，以便根据规定在未来指定日期付款和交付的延迟交付合同，以招股说明书附录中规定的公开发行价向我们购买证券。我们将在招股说明书附录中说明这些合同的条件以及我们必须为征求这些合同支付的佣金。

我们可以向代理和承销商提供与此次发行相关的民事责任的赔偿，包括证券法下的责任，或者代理或承销商可能就这些债务支付的款项的分担。代理商和承销商可以在正常的业务过程中与我们进行交易或为我们提供服务。

除普通股外，我们可能提供的所有证券都将是新发行的证券，没有建立交易市场。任何代理或承销商都可以在这些证券上做市，但没有义务这样做，并且可以随时停止任何做市行为，恕不另行通知。我们不能保证任何证券交易市场的流动性。除我们在纳斯达克全球市场上市的普通股外，目前没有任何已发行证券的市场。我们目前没有计划将债务证券、优先股、认股权证或认购权在任何证券交易所或报价系统上市；有关任何特定债务证券、优先股、认股权证或认购权的任何此类上市将在适用的招股说明书附录或其他发售材料中(视情况而定)进行说明。

任何承销商都可以根据交易法下的M规则从事超额配售、稳定交易、空头回补交易和惩罚性出价。超额配售涉及超过发行规模的销售，这将产生空头头寸。稳定交易允许出价购买标的证券，只要稳定出价不超过指定的最大值。空头回补交易涉及在分配完成后在公开市场购买证券，以回补空头头寸。惩罚性出价允许承销商在稳定或回补交易中购买交易商最初出售的证券以回补空头头寸时，从交易商那里收回出售特许权。这些活动可能会导致证券价格高于正常情况下的价格。开始后，承销商可以随时停止任何活动。这些交易可能在任何交易所或场外交易市场或其他地方进行。

任何在纳斯达克全球市场上是合格做市商的代理商和承销商都可以在发行定价的前一个工作日，在开始发售或出售证券之前，根据M规则第103条在纳斯达克全球市场上从事被动做市交易。被动市场做市商必须遵守适用的数量和价格限制，并且必须确定为被动做市商。一般来说，被动做市商的出价必须不超过的最高独立出价

这种安全性，但是如果所有的独立出价都低于被动做市商的出价，那么当超过一定的购买限额时，被动做市商的出价就必须降低。被动的做市可以将证券的市场价格稳定在公开市场上普遍存在的水平之上，如果开始，可以随时停止。

按照金融行业监管局(FINRA)的指导方针，任何FINRA成员或独立经纪人交易商将获得的最高赔偿不得超过根据本招股说明书和任何适用的招股说明书附录提供的证券总额的8%。

除非适用的招股说明书附录中另有说明，否则与此次发行以及本招股说明书提供的证券及其任何附录的有效性相关的某些法律事项将由Morgan，Lewis&Bockius LLP代为传递。其他法律事项可能会由我们将在适用的招股说明书附录中指名的律师转交给我们或任何承销商、交易商或代理。

Leap治疗公司的合并资产负债表。截至2017年12月31日及2016年12月31日，独立注册会计师事务所EisnerAmper LLP已审核截至止各年度的相关综合经营报表、全面亏损、可赎回及可转换优先股及股东权益(亏损)及现金流量，其报告载于其报告中，以供参考。此类财务报表在此引用作为参考，其依据的是该公司作为会计和审计专家提供的报告。

我们向美国证券交易委员会(“证券交易委员会”)提交年度、季度和特别报告、委托书和其他信息。您可以在美国证券交易委员会的公共资料室查阅和复制这些报告、委托书和其他信息，地址为华盛顿特区20549。有关公共资料室的更多信息，请致电证券交易委员会 1-800-SEC-0330。SEC还维护一个网站，其中包含有关发行人(如Leap Treeutics，Inc.)的报告、委托书和信息声明以及其他信息。请访问www.sec.gov。

我们在www.leaptx.com上维护一个网站。本招股说明书中包含或可通过本网站获取的信息不构成本招股说明书的一部分。

本招股说明书“引用”了我们根据“交易法”向证券交易委员会提交的某些信息。这意味着我们通过向您推荐这些文档来向您披露重要信息。我们将以下列出的文件和我们根据交易法第13(A)、13(C)、14或15(D)节提交给证券交易委员会的任何未来文件合并为参考，直至发售终止：

您应仅依赖通过引用并入本招股说明书或在本招股说明书中提供的信息。我们没有授权任何人向您提供不同的信息。您不应假设本招股说明书中的信息在除本文档正面日期之外的任何日期都是准确的。我们随后根据交易所法案第13(A)、 13(C)、14或15(D)条在终止或完成发售之前提交的所有文件(包括我们可能在初始注册声明日期之后和注册声明生效之前提交给证券交易委员会的所有此类文件)将被视为通过引用并入本招股说明书，并将从提交文件之日起成为本招股说明书的一部分。为本招股说明书的目的，在本招股说明书或任何其他随后提交的文件(也或被视为通过引用并入本招股说明书 )中包含的陈述修改或取代该陈述的范围内，本招股说明书中包含的或被视为通过引用并入本招股说明书的文件中包含的任何陈述将被视为修改或取代。除经修改或取代的陈述外，任何被修改或取代的陈述均不构成本招股说明书的一部分。

应书面或口头请求，我们将免费向您(包括本招股说明书接收的任何受益所有人)提供通过引用方式并入本文的任何或所有文件的副本这些文件的证物除外，除非这些证物通过引用明确并入本招股说明书包含的信息中。您应直接向我们索取副本，地址为：马萨诸塞州剑桥市桑代克街47号，B1-1室秘书，邮编：02141，或致电(6177140360)。

关于根据证券法产生的责任的赔偿可能允许根据上述条款控制公司的董事、高级管理人员或个人，我们已被告知，美国证券交易委员会认为，此类赔偿违反了证券法中表达的公共政策，因此不可强制执行。我们已被告知，这种赔偿违反了证券法中表达的公共政策，因此，不可强制执行。我们已被告知，该赔偿违反了证券法中表达的公共政策，因此不可执行。如果该董事、高级职员或控制人就正在登记的证券提出赔偿要求(注册人支付注册人的董事、高级职员或控制人为成功抗辩任何诉讼、诉讼或法律程序而招致或支付的费用除外)，我们除非我们的律师认为该问题已通过控制先例解决，否则我们将向具有适当管辖权的法院提交我们的这种赔偿是否是{

派珀·桑德勒
雷蒙德·詹姆斯
贝尔德
H.C.Wainwright&Co.
拉登堡·塔尔曼

	每股		每个预付资金保修		合计



公开发行价	$	2.00	$	1.999	$	44,997,750
承保折扣和佣金⁽¹⁾	$	0.12	$	0.12	$	2,700,000
扣除费用前的收益给我们	$	1.88	$	1.879	$	42,297,750


每股公开发行价			$	2.00
截至2020年3月31日的每股有形账面净值	$	0.50
可归因于此次发行的每股有形账面净值的增加	$	0.56

截至2020年3月31日的每股有形账面净值，经本次发售生效后调整			$	1.06
对购买本次发行股票的新投资者的每股摊薄			$	0.94

承销商

派珀·桑德勒公司(Piper Sandler&Co.)	13,500,000	60.00	%
Raymond James&Associates，Inc.	5,625,000	25.00	%
罗伯特·W·贝尔德公司	2,250,000	10.00	%
H.C.Wainwright&Co，LLC	562,500	2.50	%
拉登堡·塔尔曼公司	562,500	2.50	%

总计	22,500,000	100.00	%

	人均共享		人均预付资金保修		不含合计练习超额配售选项		总计(含全部) 练习超额配售选项

公开发行价	$	2.00	$	1.999	$	44,997,750	$	51,747,750
承保折扣和佣金	$	0.12	$	0.12	$	2,700,000	$	3,105,000
未扣除费用给我们的收益	$	1.88	$	1.879	$	42,297,750	$	48,642,750


危险因素		投资我们的普通股或我们购买普通股的预先出资的认股权证涉及高度的风险。在投资我们的普通股之前，您应该仔细考虑本招股说明书附录中包含的或通过引用合并的所有信息。我们特别建议您仔细阅读本招股说明书附录中从S-9页开始的“风险因素”部分，以及本招股说明书附录和随附的招股说明书中以引用方式并入的文档中的“风险因素”部分。
纳斯达克全球市场代码		“LPTX”


Leap治疗公司


H.C.温赖特公司(H.C.Wainwright&Co.)		拉登堡·塔尔曼