美国
证券交易委员会
华盛顿特区20549
表格10-Q
(第一标记)
依据1934年证券交易所ACT第13或15(D)条提交的季度报告 | |
终了季度(二零二零年一月三十一日)
或
依据1934年证券交易所ACT第13或15(D)条提交的过渡报告 | |
从转轨到转轨时期，从转轨到转轨，转轨
委员会档案编号：000-19807
(其章程所指明的注册人的确切姓名)
(国家或其他司法管辖区) 成立为法团或组织) | (I.R.S.雇主) 识别号码) | |
(主要行政办公室地址，包括邮编)
(650 ) 584-5000
(登记人的电话号码，包括区号)
根据该法第12(B)条登记的证券：
每一班的职称 | 交易符号 | 注册的每个交易所的名称 |
(面值0.01美元) | ||
用支票标记说明登记人(1)是否已提交1934年“证券交易法”第13条或第15(D)节要求在过去12个月内提交的所有报告(或要求登记人提交此类报告的较短期限)；(2)在过去90天中一直受到这类申报要求的限制。是 ý/.¨
通过检查标记说明注册人是否以电子方式提交了条例S-T(本章第232.405节)第405条要求提交的所有交互数据文件(或要求注册人提交此类文件的期限较短)。是 ý/.¨
通过检查标记表明注册人是大型加速备案者、加速备案者、非加速备案者、较小的报告公司还是新兴的增长公司。参见“交易所法”第12b-2条中“大型加速备案者”、“加速备案者”、“小型报告公司”和“新兴成长型公司”的定义。
ý | 加速机 | ☐ | ||||
非加速滤波器 | ¨ | 小型报告公司 | ||||
新兴成长型公司 | ||||||
如果是新兴成长型公司，请用支票标记表明注册人是否选择不使用延长的过渡期来遵守“外汇法”第13(A)条规定的任何新的或经修订的财务会计准则。¨
通过检查标记表明注册人是否为空壳公司(如“交易法”规则12b-2所定义)。☐ /.ý
截至2020年2月19日，有150,227,140 登记人普通股已发行的股份。
Synopsys公司
表格季度报告10-Q
财政季度终了2020年1月31日
目录
页 | ||
第一部分I. | 财务信息 | 1 |
第1项 | 财务报表 | 1 |
未经审计的合并资产负债表 | 1 | |
未经审计的合并业务报表 | 2 | |
未经审计的综合收入合并报表 | 3 | |
未经审计的股东权益合并报表 | 4 | |
未经审计的现金流动合并报表 | 5 | |
未审计合并财务报表附注 | 6 | |
第2项 | 管理层对财务状况及经营成果的探讨与分析 | 26 |
第3项 | 市场风险的定量和定性披露 | 38 |
第4项 | 管制和程序 | 39 |
第二部份 | 其他资料 | 40 |
第1项 | 法律程序 | 40 |
第1A项. | 危险因素 | 41 |
第2项 | 未登记的股本证券出售和收益的使用 | 54 |
第6项 | 展品 | 55 |
签名 | 56 | |
第一部分.财务信息
项目1. | 财务报表 | |
Synopsys公司
未经审计的合并资产负债表
(单位：千，面值除外)
2020年1月31日 | 十月三十一日 2019* | ||||||
资产 | |||||||
流动资产： | |||||||
现金和现金等价物 | $ | $ | |||||
应收账款净额 | |||||||
盘存 | |||||||
应收和预付所得税 | |||||||
预付和其他流动资产 | |||||||
流动资产总额 | |||||||
财产和设备，净额 | |||||||
经营租赁使用权资产净额 | |||||||
善意 | |||||||
无形资产，净额 | |||||||
长期预付税 | |||||||
递延所得税 | |||||||
其他长期资产 | |||||||
总资产 | $ | $ | |||||
负债和股东权益 | |||||||
流动负债： | |||||||
应付帐款和应计负债 | $ | $ | |||||
经营租赁负债，流动 | |||||||
应计所得税 | |||||||
递延收入 | |||||||
短期债务 | |||||||
流动负债总额 | |||||||
经营租赁负债，非流动 | |||||||
长期应计所得税 | |||||||
长期递延收入 | |||||||
长期债务 | |||||||
其他长期负债 | |||||||
负债总额 | |||||||
股东权益： | |||||||
优先股，面值0.01美元：2 000股已获授权；无一股未发行 | |||||||
普通股，面值0.01美元：核准的400 000股；流通的150 202股和150 331股 | |||||||
超过面值的资本 | |||||||
留存收益 | |||||||
按成本计算的国库股票：分别为7 059股和6 930股 | ( | ) | ( | ) | |||
累计其他综合收入(损失) | ( | ) | ( | ) | |||
Synopsys股东权益总额 | |||||||
非控股权 | |||||||
股东权益总额 | |||||||
负债和股东权益共计 | $ | $ | |||||
* | 从已审计财务报表中得出。 |
见未审计合并财务报表附注。
1
Synopsys公司
未经审计的合并业务报表
(单位：千，但每股数额除外)
三个月结束 一月三十一日 | |||||||
2020 | 2019 | ||||||
收入： | |||||||
基于时间的产品 | $ | $ | |||||
前期产品 | |||||||
维护与服务 | |||||||
总收入 | |||||||
收入成本： | |||||||
产品 | |||||||
维护与服务 | |||||||
无形资产摊销 | |||||||
总收入成本 | |||||||
毛利率 | |||||||
业务费用： | |||||||
研发 | |||||||
销售和营销 | |||||||
一般和行政 | |||||||
无形资产摊销 | |||||||
重组费用 | ( | ) | |||||
业务费用共计 | |||||||
营业收入 | |||||||
其他收入(费用)，净额 | ( | ) | |||||
所得税前收入 | |||||||
所得税准备金(福利) | ( | ) | ( | ) | |||
净收益 | $ | $ | |||||
每股净收入： | |||||||
基本 | $ | $ | |||||
稀释 | $ | $ | |||||
用于计算每股数额的股份： | |||||||
基本 | |||||||
稀释 | |||||||
见未审计合并财务报表附注。
2
Synopsys公司
未经审计的综合收入合并报表
(单位：千)
三个月结束 一月三十一日 | |||||||
2020 | 2019 | ||||||
净收益 | $ | $ | |||||
其他综合收入(损失)： | |||||||
外币换算调整的变化 | |||||||
现金流量对冲： | |||||||
递延收益(损失)，扣除税款(417美元)和(1 591美元) | |||||||
扣除税收净额(97美元)和(1 236美元)的递延(收益)损失调整数 | |||||||
其他综合收入(损失)，扣除税收影响 | |||||||
综合收入 | $ | $ | |||||
见未审计合并财务报表附注。
3
Synopsys公司
未经审计的股东权益合并报表
(单位：千)
资本 超过. 标准杆 价值 | 留用 收益 | 国库 股票 | 累积 其他 综合 收入(损失) | 共计 Synopsys 股东‘ 衡平法 | 非控制性 利息 | 股东‘ 衡平法 | ||||||||||||||||||||||||||||
普通股 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||
股份 | 金额 | |||||||||||||||||||||||||||||||||
2019年10月31日结余 | $ | $ | $ | $ | ( | ) | $ | ( | ) | $ | $ | $ | ||||||||||||||||||||||
净收益 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||
其他综合收入(损失)，扣除税收影响 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||
购买国库券 | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||||||||||||||
权益远期合同 | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||||||||||||||||||
已发行普通股，扣除为雇员缴税而预扣的股份 | ( | ) | ||||||||||||||||||||||||||||||||
股票补偿 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||
2020年1月31日结余 | $ | $ | $ | $ | ( | ) | $ | ( | ) | $ | $ | $ | ||||||||||||||||||||||
资本 超过. 标准杆 价值 | 留用 收益 | 国库 股票 | 累积 其他 综合 收入(损失) | 共计 Synopsys 股东‘ 衡平法 | 非控制性 利息 | 股东‘ 衡平法 | ||||||||||||||||||||||||||||
普通股 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||
股份 | 金额 | |||||||||||||||||||||||||||||||||
2018年10月31日结余 | $ | $ | $ | $ | ( | ) | $ | ( | ) | $ | $ | $ | ||||||||||||||||||||||
净收益 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||
采用与收入有关的会计准则所致的留存收益调整(1) | ||||||||||||||||||||||||||||||||||
由于采用与所得税有关的会计准则而产生的留存收益调整(2) | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||||||||||||||||||
其他综合收入(损失)，扣除税收影响 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||
购买国库券 | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||||||||||||||
已发行普通股，扣除为雇员缴税而预扣的股份 | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||||||||||||||||
股票补偿 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||
2019年1月31日结余 | $ | $ | $ | $ | ( | ) | $ | ( | ) | $ | $ | $ | ||||||||||||||||||||||
(1) | 见注2。 公司2019年10月31日终了年度10-K表的重要会计政策摘要，以进一步说明因采用会计准则编码606和ASC 340“其他资产和递延费用”而保留的收益调整情况。 |
(2) | 看见 附注11. 公司截至2019年10月31日的年度报表10-K年度报告中的所得税，以补充因采用2016-16年会计准则更新(ASU)而产生的留存收益调整情况。 |
见未审计合并财务报表附注。
4
Synopsys公司
未经审计的合并现金流量表
(单位：千)
三个月结束 一月三十一日 | |||||||
2020 | 2019 | ||||||
业务活动现金流量： | |||||||
净收益 | $ | $ | |||||
调整数，以核对业务活动提供的净收入与现金净额： | |||||||
摊销折旧 | |||||||
经营租赁使用权的减少 | |||||||
资本成本摊销以获得收入合同 | |||||||
股票补偿 | |||||||
可疑账户备抵 | |||||||
递延所得税 | ( | ) | ( | ) | |||
经营资产和负债的净变动，减去已获得的资产和负债： | |||||||
应收账款 | ( | ) | ( | ) | |||
盘存 | ( | ) | ( | ) | |||
预付和其他流动资产 | ( | ) | |||||
其他长期资产 | ( | ) | ( | ) | |||
应付帐款和应计负债 | ( | ) | ( | ) | |||
经营租赁负债 | ( | ) | |||||
所得税 | ( | ) | |||||
递延收入 | |||||||
(用于)业务活动提供的现金净额 | ( | ) | |||||
投资活动的现金流量： | |||||||
购买长期投资 | ( | ) | |||||
购置财产和设备 | ( | ) | ( | ) | |||
为购置和无形资产支付的现金，减去所获现金后 | ( | ) | |||||
软件开发成本资本化 | ( | ) | ( | ) | |||
用于投资活动的现金净额 | ( | ) | ( | ) | |||
来自筹资活动的现金流量： | |||||||
信贷贷款收益 | |||||||
还债 | ( | ) | ( | ) | |||
普通股发行 | |||||||
支付与净股本结算有关的税款 | ( | ) | ( | ) | |||
购买股权远期合同 | ( | ) | |||||
购买国库券 | ( | ) | ( | ) | |||
其他 | ( | ) | |||||
筹资活动提供的现金净额 | |||||||
汇率变动对现金、现金等价物和限制性现金的影响 | |||||||
现金、现金等价物和限制性现金的净变动 | ( | ) | ( | ) | |||
年初现金、现金等价物和限制性现金 | |||||||
现金、现金等价物和限制性现金，期末 | $ | $ | |||||
见未审计合并财务报表附注。
5
Synopsys公司
未经审计的精简合并财务报表附注
附注1.业务说明
Synopsys公司(Synopsys或本公司)提供整个硅到软件光谱所使用的产品和服务，从开发高级半导体的工程师到寻求确保其代码安全性和质量的软件开发人员。该公司是提供电子设计自动化(EDA)软件的全球领先企业，工程师们使用EDA软件设计和测试集成电路(IC)，也称为芯片。该公司还提供半导体知识产权(IP)产品，这些都是预先设计的电路，工程师们使用这些电路作为大型芯片设计的组成部分，而不是自己设计这些电路。该公司提供用于验证集成芯片的电子系统及其上运行的软件的软件和硬件。为了补充这些产品，本公司提供技术服务和支持，帮助客户开发先进的芯片和电子系统。这些产品和服务是公司半导体和系统设计部门的一部分。
该公司也是一家领先的软件工具和服务提供商，这些软件工具和服务可以在电子、金融服务、媒体、汽车、医药、能源和工业等多种行业提高软件代码的安全性和质量。这些工具和服务是公司软件完整性部门的一部分。
附注2.重要会计政策摘要
公司根据证券交易委员会(SEC)的规则和条例编制了所附的未经审计的合并财务报表。根据这些规则和条例，公司浓缩或省略了某些信息和脚注披露，通常包括在按照美国公认的会计原则(美国公认会计原则)编制的年度合并财务报表中。管理层认为，公司已作出所有必要的调整(仅包括正常的、经常性的调整，除非另有说明)，以公平列报未经审计的合并资产负债表、业务结果、综合收益、股东权益和现金流量。公司的中期经营业绩不一定表明任何其他中期或整个财政年度的预期结果。这些财务报表及其附注应与财政年度综合财务报表及其附注一起阅读，这些报表和附注载于Synopsys关于表10-K的截至财政年度的年度报告中。2019年10月31日正如在2019年12月20日提交给美国证交会的那样。
使用估计数。为了按照美国公认会计准则编制财务报表，管理层必须对未审计的合并财务报表及其附注中所报告的金额作出估计和假设。实际结果可能与这些估计不同，并可能对公司的经营业绩和财务状况产生重大影响。
合并原则。未经审计的合并财务报表包括公司及其所有子公司的账目。所有重要的公司间账户和交易都已被取消。
财政年度结束。公司的财政年度一般在10月31日最近的星期六结束，由52周组成，但大约每五年公司有53个星期。当53周的年份发生时，公司在第一季度包括额外的一周，以调整财政季度和日历季度。财税2020和2019都是52周。财税2020将于2020年10月31日结束。财税2019截止日期：2019年11月2日。为列报目的，未经审计的精简合并财务报表及其附注指最近的日历月底。
租赁。2016年2月，财务会计准则委员会(FASB)发布了2016-2002年“租赁(主题842)”会计准则更新，取代了主题840中以往的租赁要求。专题842随后由几个华硕修订。新指南要求承租人承认合并资产负债表中大多数经营租赁的使用权(ROU)资产和租赁负债。这些会计准则还对出租人会计作了一些小的修改，并使出租人会计模式的关键方面与新的收入确认指南保持一致。新标准对公司为出租人的安排的未经审计的合并财务报表没有重大影响。
该公司在2020年财政开始时采用了主题842，采用了修正的回顾性方法，而不重述比较期。公司选择了过渡指导下允许的一套实用权宜之计，允许对以下事项进行历史评估：(1)租赁分类；(2)合同是租赁还是包含租赁；(3)对于存在的租赁，哪些成本符合初始直接成本？之前
6
收养。该公司既没有选择使用后知后觉，也没有选择土地地役权-过渡时期的实际权宜之计。
该标准的采用不影响公司的初始留存收益、经营结果或现金流量。经营租赁负债相当于其余主题840最低租金付款的现值，按公司采用之日的增量借款利率折现。ROU资产是按相关的租赁负债加上任何预付租金付款和减去任何未摊销的租赁奖励(如房客改善津贴)来衡量的。公司确认的ROU资产$475 百万的经营租赁负债$540 百万在未经审计的合并资产负债表上。
采用后，公司决定合同是否是或包含租赁。ROU资产代表公司在租赁期间使用基础资产的权利，租赁负债代表公司对租赁所产生的付款的义务。经营租赁和融资租赁的租赁负债在租赁开始之日根据未来租赁付款超过剩余租赁条款的现值确认。ROU资产来自相关租赁负债的账面金额加上任何预付租赁付款，减去任何租赁奖励，如租户改进津贴。公司主要使用在租赁开始日期确定的增量借款利率来衡量其未来租赁付款的现值，因为租赁中隐含的利率一般不容易确定。该公司为债务工具使用基准的高级无担保收益率曲线，并考虑具体的信贷质量、市场条件、租赁安排的期限和担保品的质量，以确定增量借款利率。
经营租赁费用按每一租约的租赁期限直线确认.可变付款，如赡养费、财产税或保险，在我们未经审计的合并业务报表中确认为已发生。
本公司已采取以下两项措施：(1)实用的权宜之计，不将租契与非租契的组成部分分开；(2)短期租约豁免。公司选择了实际的权宜之计，不将各类基础资产的租赁部分与非租赁部分分开，并对所有类别的基础资产(房地产租赁除外)给予短期租赁豁免，期限为12个月或更短。
收入确认。2014年5月，财务会计准则委员会(FASB)发布了会计准则编码(ASC 606)“与客户签订合同的收入”，该公司在2019年财政年度采用了这一做法。见附注2.重要会计政策摘要 在公司截至2019年10月31日的年度10-K年度报告中，新的收入指南ASC 606规定的收入确认政策。
附注3.收入
分类收入
下表显示按产品组分列的收入百分比：
三个月到1月31日， | |||||
2020 | 2019 | ||||
埃达 | % | % | |||
IP与系统集成 | % | % | |||
软件完整性产品和服务 | % | % | |||
共计 | % | % | |||
合同余额
下文所列合同资产在未经审计的合并资产表中作为预付资产和其他流动资产列报。当获得发票和付款的权利变成无条件时，合同资产被转移到应收账款中。
7
合同余额如下：
截至 | |||||
一月三十一日， 2020 | 十月三十一日， 2019 | ||||
(单位：千) | |||||
合同资产 | |||||
未开单应收款 | |||||
递延收入 | |||||
在截至2020年1月31日和2019年1月31日的三个月内，该公司承认$504.5 百万和$487.1 百万分别指在本期间开始时列入递延收入余额的收入。
订约承办但未履行或部分未履行的履约义务约为$4.4 十亿截至2020年1月31日，其中包括$523.6 百万在不可取消的灵活支出帐户(FSA)承诺从客户那里，实际的产品选择和具体产品或服务的数量是由客户在稍后的日期决定。公司已选择将未来以销售为基础的特许权使用费排除在剩余的履约义务之外.预计在今后12个月内确认的合同但未履行或部分未履行的履约义务约为56 %，其余部分随后确认。
在截至2020年1月31日和2019年1月31日的三个月内，该公司承认$17.9 百万和$18.9 百万分别来自在此期间获得的以销售为基础的特许权使用费所支付的履约义务。
与客户签订合同的费用
与客户签订合同的增量费用主要由合同执行时获得的直接销售佣金构成，这些费用必须在340-40荷兰盾项下资本化，并在预计将收到收益的估计期间内摊销。由于为续约而支付的直接销售佣金与支付给初始合同的金额相称，因此将在合同期限内确认递延增量费用。截至2020年1月31日，资本化直接佣金费用总额为$84.1 百万并包括在公司未审计的合并资产负债表中的其他资产中。这些资产的摊销$13.8 百万和$12.8 百万在截至2020年1月31日止的三个月和2019分别列在公司未经审计的合并业务报表中，并包括在销售和营销费用中。
附注4.业务合并
在2020年会计年度第一季度，该公司完成了几笔收购，总现金价值为$79.8 百万，扣除所获现金。公司不认为这些收购对公司未经审计的合并业务报表是重要的，无论是单独的还是总计的。初步采购拨款如下$25.2 百万可识别无形资产和$56.2 百万出于善意$12.9 百万可归因于软件完整性报告部门。这些无形资产和商誉的公允价值是用收益法估算的。
附注5.商誉和无形资产
善意
截至月底三个月内商誉账面金额的变动2020年1月31日情况如下：
8
共计 | |||
2019年10月31日结余 | $ | ||
加法 | |||
外币换算的效果 | |||
2020年1月31日结余 | $ | ||
无形资产
过程中的研究和开发(IPR&D)2020年1月31日这些项目一旦完成，将在完成后重新归类为核心/开发技术，或一旦放弃，将被注销。无形资产 2020年1月31日由下列人员组成：
总资产 | 累积 摊销 | 净资产 | |||||||||
(单位：千) | |||||||||||
核心/开发技术 | $ | $ | $ | ||||||||
客户关系 | |||||||||||
合同权利无形 | |||||||||||
商标和商号 | |||||||||||
过程中研究与开发(IPR&D) | |||||||||||
资本化软件开发成本 | |||||||||||
共计 | $ | $ | $ | ||||||||
无形资产2019年10月31日由下列人员组成：
总资产 | 累积 摊销 | 净资产 | |||||||||
(单位：千) | |||||||||||
核心/开发技术 | $ | $ | $ | ||||||||
客户关系 | |||||||||||
合同权利无形 | |||||||||||
商标和商号 | |||||||||||
过程中研究与开发(IPR&D) | |||||||||||
资本化软件开发成本 | |||||||||||
共计 | $ | $ | $ | ||||||||
与无形资产有关的摊销费用包括：
三个月结束 一月三十一日 | |||||||
2020 | 2019 | ||||||
(单位：千) | |||||||
核心/开发技术 | $ | $ | |||||
客户关系 | |||||||
合同权利无形 | |||||||
商标和商号 | |||||||
资本化软件开发成本(1) | |||||||
共计 | $ | $ | |||||
(1) 资本化软件开发成本的摊销包括在未经审计的合并业务报表中的产品成本收入中。
9
下表列出截至2005年12月31日无形资产未来摊销的估计数。2020年1月31日:
财政年度 | (单位：千) | ||
2020财政年度剩余时间 | $ | ||
2021 | |||
2022 | |||
2023 | |||
2024 | |||
2025年及其后 | |||
知识产权与发展 | |||
共计 | $ | ||
附注6.金融资产和负债
现金等价物。公司将定期存款和原始期限少于三个月的其他投资归类为现金等价物。
截至2020年1月31日公司现金等价物余额如下：
成本 | 毛额 未实现 收益 | 毛额 未实现 连续损失少于12个月 | 毛额 未实现 连续12个月或更长时间的损失 | 估计值 公允价值(1) | |||||||||||||||
(单位：千) | |||||||||||||||||||
现金等价物： | |||||||||||||||||||
货币市场基金 | $ | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||||
共计： | $ | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||||
(1) | 见注7。 进一步讨论现金等价物公允价值的公允价值措施。 |
截至2019年10月31日公司现金等价物余额如下：
成本 | 毛额 未实现 收益 | 毛额 未实现 连续损失少于12个月 | 毛额 未实现 连续12个月或更长时间的损失 | 估计值 公允价值(1) | |||||||||||||||
(单位：千) | |||||||||||||||||||
现金等价物： | |||||||||||||||||||
货币市场基金 | $ | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||||
共计： | $ | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||||
(1) | 见注7。 进一步讨论现金等价物公允价值的公允价值措施。 |
受限制的现金。本公司包括现金流量表上显示的现金限制现金等价物和现金等价物限制现金及现金等价物，在核对期初和期末总金额时，公司一般称之为限制现金等价物和限制性现金等价物。所有受限制的现金主要与办公室租赁有关，对公司未经审计的合并现金流量表没有重大影响。
10
下表对未经审计的合并资产负债表中的现金、现金等价物和限制性现金进行了核对：
截至 | |||||||
2020年1月31日 | (一九二零九年十月三十一日) | ||||||
(单位：千) | |||||||
现金和现金等价物 | $ | $ | |||||
预付费用和其他流动资产中的限制性现金 | |||||||
限制现金包括在其他长期资产中 | |||||||
现金、现金等价物和限制性现金共计 | $ | $ | |||||
非有价证券该公司的战略投资组合由私人公司的非有价证券组成.当投资的公允价值难以确定时，公司拥有少于20%股权或没有能力行使重大影响力的投资将使用计量替代方法进行核算。证券入账为权益法投资，按成本加上发行人收入或亏损的比例份额入账，该份额记在公司的其他收入(费用)净额中。证券销售的成本基础是以特定的识别方法为基础的。见注7。 公允价值计量.
衍生产品。
公司确认衍生工具为资产或负债，或在未经审计的合并资产负债表中公允价值，并提供关于这类衍生工具的定性和定量披露。该公司在国际上开展业务，并面临外币汇率可能出现的不利变化。公司以外币远期合约的形式订立对冲合约，以减少其对非功能性货币计价预测交易和资产负债表头寸的外币汇率变动的风险敞口，包括：(1)某些资产和负债，(2)预计约在大约范围内发生的货物。一个月 (3)以前发运的订单的未来账单和收入，以及(4)未来公司间以外币计价的发票。
远期合同的期限约为一个月 到22 月份其中大部分都是短期的。本公司不使用外币远期合约作投机或交易用途。本公司与信用质量高的金融机构签订外汇远期合同，评级为“A”或“A”以上的金融机构迄今未遇到对手方的不履约情况。此外，公司还允许与同一交易对手进行净结算，从而减轻衍生交易中的信用风险，并预期此类协议的所有对手方将继续履行义务。
与远期合同有关的资产或负债按公允价值记录在其他流动资产或未审计的合并资产负债表中的应计负债中。公允价值变动所产生的损益核算，取决于外汇远期合同的使用，以及它是否被指定并有资格进行套期保值会计。对结算衍生合同产生的现金流量影响将列入未经审计的合并现金流量表中的“业务活动提供的现金净额”。
11
现金流量套期保值活动
某些外汇远期合同被指定为现金流量套期保值。这些合同的期限大约为22 月份或者更少。某些远期合约定期展期，以获取该公司外汇风险的全部风险敞口，该风险可达三年 。为了得到套期保值会计处理，所有套期保值关系在套期保值开始时都会被正式记录下来，而套期保值必须非常有效地抵消对冲交易未来现金流的变化。这些套期保值公允价值变动引起的相关损益最初报告为扣除税收后，作为股东权益中其他综合收入(损失)的一个组成部分，并在对冲交易影响收益时酌情重新归类为收入或业务费用。该公司预计，保监处的大部分对冲余额将在下一年度重新归类为业务报表。12 月份.
在截至2020年1月31日和2019年1月31日的季度内，该公司没有任何与停止现金流对冲有关的损益。
在采用ASU 2017-12之前，每月使用即期汇率对套期保值有效性进行评估，套期保值无效所造成的任何损益记录在其他收入(费用)净额中。在截至2020年1月31日和2019年1月31日的三个月中，其他收入(费用)中确认的无效部分和不包括在内的数额并不重要。
在采用ASU 2017-12之后，该公司选择使用远期方法来衡量其日元收入和外币费用现金流量对冲的有效性。该公司没有改变其积压现金流量套期保值的程序，并继续每月衡量套期保值的有效性。
非指定套期保值活动
本公司用于对冲非功能性货币计价资产负债表资产和负债的外汇远期合同不被指定为套期保值工具。因此，因远期合同公允价值变化而产生的任何损益均记在其他收入(费用)净额中。这些远期合同的损益一般抵消了与相关资产和负债有关的损益，这些损益也记录在其他收入(费用)净额中。对冲公司资产负债表风险敞口的远期合约期限大致为一个月 .
该公司还拥有某些外汇远期合同，用于对冲某些未指定为套期保值工具的国际收支。因此，因远期合同公允价值变化而产生的任何损益均记在其他收入(费用)净额中。这些远期合同的损益一般抵消营业收入中与外币有关的损益。这些远期合约的期限通常少于一年 。公司套期保值计划的总体目标是尽量减少货币波动对其财政年度净收益的影响。
非指定衍生工具对公司未经审计的合并经营报表的影响概述如下：
三个月结束 一月三十一日 | |||||||
2020 | 2019 | ||||||
(单位：千) | |||||||
其他收入(费用)入账的损益净额 | $ | $ | ( | ) | |||
下表所列衍生工具的名义金额是衡量未清交易量的一项指标：
截至 | |||||||
2020年1月31日 | (一九二零九年十月三十一日) | ||||||
(单位：千) | |||||||
名义总额 | $ | $ | |||||
净公允价值 | $ | $ | |||||
12
随着时间的推移，公司对市场损益的敞口将随着汇率的变化而变化。这些金融工具结算后最终实现的数额，以及相关风险敞口的损益，将取决于这些金融工具剩余寿命期间的实际市场状况。
下表为指定对冲工具和非指定对冲工具之间分离的未经审计的合并资产负债表、衍生工具公允价值的位置和数量：
公允价值 衍生仪器 指定为间接套期保值 仪器 | 公允价值 衍生仪器 未指定为 套期保值工具 | ||||||
(单位：千) | |||||||
2020年1月31日结余 | |||||||
其他流动资产 | $ | $ | |||||
应计负债 | $ | $ | |||||
2019年10月31日结余 | |||||||
其他流动资产 | $ | $ | |||||
应计负债 | $ | $ | |||||
下表为收入/递延收入和营业费用中未审计的合并业务合并报表，以及指定对冲工具的衍生工具公允价值损益数额，扣除税后计算：
相对增益(损失)的定位 在保监处承认 衍生物 | 平均收益额(损失) OCI中的识别 衍生物 (有效部分) | .的位置 收益(损失) 从保监处重新分类 | .的数额 收益(损失) 重新分类 保监处 (有效部分) | ||||||||
(单位：千) | |||||||||||
三个月结束 2020年1月31日 | |||||||||||
外汇合同 | 收入 | $ | 收入 | $ | ( | ) | |||||
外汇合同 | 业务费用 | 业务费用 | ( | ) | |||||||
共计 | $ | $ | ( | ) | |||||||
三个月结束 2019年1月31日 | |||||||||||
外汇合同 | 收入 | $ | ( | ) | 收入 | $ | |||||
外汇合同 | 业务费用 | 业务费用 | ( | ) | |||||||
共计 | $ | $ | ( | ) | |||||||
附注7.公允价值计量
会计准则编纂(ASC)820-10公允价值计量和披露、定义公允价值、制定准则和加强公允价值计量的披露要求。会计准则要求一个实体在计量公允价值时最大限度地利用可观察的投入，尽量减少使用不可观测的投入。会计准则还根据来源的独立性和所用投入的客观证据建立了公允价值等级。根据对公允价值计量具有重要意义的投入水平，有三个公允价值等级：
一级-反映活跃市场相同工具的报价(未经调整)的可观投入；
二级-除第一级所列活跃市场的类似工具的报价外，在非活跃市场的相同或类似工具的报价以外的可观测的投入，以及模型驱动的估值，其中所有重要投入和重要价值驱动因素都可在活跃市场中观察到；以及
三级-从公平估值技术得出的无法观察到的对估值的投入，其中一个或多个重要投入或重要价值驱动因素是不可观测的。
在经常性的基础上，公司衡量其某些资产和负债的公允价值，包括现金等价物、无保留递延补偿计划资产和外币衍生合同。
13
公司的现金等价物被划分为一级或二级，因为它们是使用活跃市场中的报价或利用市场可观察投入的独立定价来源和模型来估价的。
本公司的不合格递延补偿计划资产包括投资于国内和国际有价证券的货币市场和共同基金，这些证券可在活跃的市场上直接观察到，因此被归入一级市场。
该公司的外币衍生合同被列为二级合同，因为这些合同没有积极交易，估值投入是根据报价和类似工具的市场可观测数据进行的。
该公司在其信贷和定期贷款安排下的借款被归入第2级，因为这些借款不活跃地进行交易，而且根据市场利率变化的利率结构，该公司目前可用于类似期限和期限的债务。见注9。 信贷和定期贷款设施，以获得更多有关这些借款的信息。
按公允价值定期计量的资产/负债
按公允价值定期计量的资产和负债汇总如下：2020年1月31日:
公允价值计量 | |||||||||||||||
描述 | 共计 | 准报价 活跃市场 对于相同的资产 (一级) | 重大其他 可观测输入 (二级) | 显着 看不见 成品油投入 (三级) | |||||||||||
(单位：千) | |||||||||||||||
资产 | |||||||||||||||
现金等价物： | |||||||||||||||
货币市场基金 | $ | $ | $ | $ | |||||||||||
预付和其他可变现的流通资产： | |||||||||||||||
外币衍生产品合同 | |||||||||||||||
其他长期资产： | |||||||||||||||
递延补偿计划资产 | |||||||||||||||
总资产 | $ | $ | $ | $ | |||||||||||
负债 | |||||||||||||||
应付帐款和应计负债： | |||||||||||||||
外币衍生产品合同 | $ | $ | $ | $ | |||||||||||
其他长期负债： | |||||||||||||||
递延补偿计划负债 | |||||||||||||||
负债总额 | $ | $ | $ | $ | |||||||||||
14
按公允价值定期计量的资产和负债汇总如下：2019年10月31日:
公允价值计量 | |||||||||||||||
描述 | 共计 | 准报价 活跃市场 对于相同的资产 (一级) | 重大其他 可观测输入 (二级) | 显着 不可观测的 投入 (三级) | |||||||||||
(单位：千) | |||||||||||||||
资产 | |||||||||||||||
现金等价物： | |||||||||||||||
货币市场基金 | $ | $ | $ | $ | |||||||||||
预付和其他可变现的流通资产： | |||||||||||||||
外币衍生产品合同 | |||||||||||||||
其他长期资产： | |||||||||||||||
递延补偿计划资产 | |||||||||||||||
总资产 | $ | $ | $ | $ | |||||||||||
负债 | |||||||||||||||
应付帐款和应计负债： | |||||||||||||||
外币衍生产品合同 | $ | $ | $ | $ | |||||||||||
其他长期负债： | |||||||||||||||
递延补偿计划负债 | |||||||||||||||
负债总额 | $ | $ | $ | $ | |||||||||||
按公允价值计算的非经常性资产/负债
非有价证券
在私人公司的股权投资，也被称为非有价证券，是用另一种方法或权益会计方法来记账的。
当影响这些证券的公允价值的事件或情况表明发生了非暂时性的价值下降时，非有价证券将按公允价值计量和记录。在这种情况下，这些股权投资将被归类为三级，因为它们在不活跃的市场上使用重要的不可观测的输入或数据进行估值，而且由于缺乏市场价格和内在的流动性不足，估值需要管理层作出判断。该公司主要根据这些公司的财务状况对这些投资进行监测，并通常采用收入法来评估减损情况。
附注8.负债和重组费用
在2019年财政年度第二季度，该公司启动了非自愿和自愿雇员解雇和设施关闭行动的重组计划，作为业务重组的一部分，以便通过将资源重新分配到优先领域，并在较小程度上消除业务冗余，使公司更好地为未来的增长做好准备。2019年重组计划下的费用总额预计为$56 百万到$65 百万主要包括2019年自愿退休计划(VRP)下的离职、终止和退休福利。实际收费总额部分取决于有多少名符合资格的雇员接受VRP的邀请。预计2019年重组计划将于2020年财政年度第二季度完成。
在三结束的几个月2020年1月31日，该公司的重组费用约为$8.8 百万非自愿雇员解雇行动和VRP。这些费用主要包括离职、解雇和退休福利。在三结束的几个月2020年1月31日，公司支付了$6.1 百万与2019年雇员解雇行动有关。截至2020年1月31日, $25.3 百万仍未结清，并在未审计的合并资产负债表中记作应付账款和应计负债，作为薪金和相关福利入账。剩余余额将在2020年财政年度支付。
15
在三结束的几个月2019年1月31日，该公司没有发生任何重组费用，并支付了$6.8 百万与2018年雇员解雇行动有关。截至2019年1月31日, $1.3 百万仍未结清，并在未审计的合并资产负债表中记作应付账款和应计负债，作为薪金和相关福利入账。其余的大部分余额与2018年雇员解雇行动有关，已于2019年财政年度付清。截至2019年10月31日，$22.6 百万与2019年雇员解雇有关的行动仍未解决，已在综合资产负债表中将应付账款和应计负债作为薪金和相关福利入账。
应付帐款和应计负债包括：
截至 | |||||||
2020年1月31日 | (一九二零九年十月三十一日) | ||||||
(单位：千) | |||||||
薪金和相关福利 | $ | $ | |||||
其他应计负债 | |||||||
应付帐款 | |||||||
共计 | $ | $ | |||||
其他长期负债包括：
截至 | |||||||
2020年1月31日 | (一九二零九年十月三十一日) | ||||||
(单位：千) | |||||||
递延赔偿责任 | $ | $ | |||||
其他长期负债 | |||||||
共计 | $ | $ | |||||
附注9.信贷及定期贷款设施
2018年7月，该公司进入了220.0 百万人民币(约合人民币)$33.0 百万)与中国一家银行达成信贷协议，以支持其设施扩张。借款以浮动利率计息，利率以中国中央银行利率加10 %这样的比率。截至2020年1月31日，公司$25.0 百万未履行协议。
2016年11月28日，该公司与几家放款人签订了经修订和重报的信贷协议(信贷协议)，规定：(I)a$650.0 百万高级无担保循环信贷设施(破产人)和(Ii)$150.0 百万高级无担保定期贷款设施(定期贷款)。“信贷协议”修订并重申了该公司之前于2015年5月19日达成的信贷协议，以扩大循环信贷设施的规模$500.0 百万到$650.0 百万，提供一个新的$150.0 百万高级无担保定期贷款安排，并将循环信贷贷款的终止日期从2020年5月19日延长至2021年11月28日。在获得贷款人额外承诺的情况下，公司可将根据信贷协议提供的贷款本金增加最多一笔$150.0 百万。信贷协议包含财务契约，要求公司在最高杠杆率范围内经营，并保持最低利率，以及其他非财务契约。截至2020年1月31日公司遵守了所有的财务契约。
截至2020年1月31日，公司$116.1 百万未清余额，扣除定期贷款项下的债务发行成本，其中$97.5 百万被归类为长期负债。定期贷款的未付本金如下：
财政年度 | (单位：千) | ||
2020财政年度剩余时间 | $ | ||
2021 | |||
2022 | |||
共计 | $ | ||
16
截至2019年10月31日，公司$119.8 百万未清余额，扣除定期贷款项下的债务发行成本，其中$102.2 百万被归类为长期负债。有不 截至2005年12月31日的未清余额2019年10月31日.
有$190.0 百万截至2005年12月31日的未清余额2020年1月31日。该公司预计其借入的贷款额将在每个季度之间波动。借款以浮动利率计息，利率高于公司在信贷协议中确定的市场可观察基准利率。截至2020年1月31日，定期贷款项下的借款按libor计算利息。+1.125 %适用的利率是libor。+1.000 %。此外，对翻车者的承诺费将按以下两种费率支付：0.125 %和0.200 %每年根据公司的杠杆比率对每日循环承诺的金额进行评估。
附注10.租赁
租赁
公司拥有办公空间、数据中心、设备等企业资产的经营租赁安排。这些租约有不同的到期日。2031年10月31日，其中一些包括将租约延长至10 年数。由于公司不能合理地确定是否行使这些更新期权，因此在确定租赁期限时不考虑这些选择，相关的潜在期权付款也被排除在租赁付款之外。
在本报告所述期间，公司租赁费用的组成部分如下：
三个月到1月31日， | |||
2020 | |||
(单位：千) | |||
经营租赁费用 | $ | ||
可变租赁费用(1) | |||
租赁费用总额 | $ | ||
(1) 可变租赁费用包括在租赁开始日期不固定或无法确定的对出租人的付款。这些付款主要包括赡养费、财产税、保险和以指数为基础的可变付款。
本报告所述期间的补充现金流量资料如下：
三个月到1月31日， | |||
2020 | |||
(单位：千) | |||
为计算业务租赁负债所包括的数额支付的现金 | $ | ||
为换取经营租赁负债而获得的资产 | |||
截至本报告所述期间结束时，与公司经营租赁有关的租赁期限和贴现率信息如下：
2020年1月31日 | ||
加权平均剩余租赁期限(以年份为单位) | ||
加权平均贴现率 | % | |
17
以下为截至二零二零年一月三十一日根据营运租约到期的公司未来租约付款期限：
租赁付款 | |||
财政年度 | (单位：千) | ||
2020财政年度剩余时间 | $ | ||
2021 | |||
2022 | |||
2023 | |||
2024 | |||
此后 | |||
未来最低租赁付款总额 | |||
减：估算利息 | |||
租赁负债总额 | $ | ||
截至2020年1月31日，该公司对尚未开始使用的设施有更多的经营租赁，其未来的未贴现租约付款为$3.2 百万。这些经营契约将于2020年2月1日和2025年8月31日，在2 年数和6 年数.
截至2019年10月31日，根据不可撤销经营租契而须缴付的最低租金如下：
最低租赁付款(1) | |||
(单位：千) | |||
财政年度 | |||
2020 | $ | ||
2021 | |||
2022 | |||
2023 | |||
2024 | |||
此后 | |||
共计 | $ | ||
(1) 根据主题840，租约计算的数额。
附注11.累计其他综合收入(损失)
在适用的税后基础上，累积的其他综合收入(损失)的组成部分如下：
截至 | |||||||
(二零二零年一月三十一日) | (一九二零九年十月三十一日) | ||||||
(单位：千) | |||||||
累计货币折算调整数 | $ | ( | ) | $ | ( | ) | |
衍生工具未实现收益(亏损)，扣除税后 | ( | ) | ( | ) | |||
累计其他综合收入(损失)共计 | $ | ( | ) | $ | ( | ) | |
18
将累计其他综合收入(损失)各组成部分中的数额重新归类为净收入的影响如下：
三个月结束 一月三十一日 | |||||||
2020 | 2019 | ||||||
(单位：千) | |||||||
将累积的其他综合收入(损失)改叙为未经审计的合并业务报表： | |||||||
现金流量套期保值损益，税后净额 | |||||||
收入 | $ | ( | ) | $ | |||
营业费用 | ( | ) | ( | ) | |||
改叙为净收入共计 | $ | ( | ) | $ | ( | ) | |
附注12.股票回购计划
公司董事会(董事会)先前批准了一项股票回购计划，根据该计划，公司有权购买至多$500.0 百万其普通股，并已定期补充库存回购计划到这样的数额。董事会补充了股票回购计划，直到$500.0 百万2019年6月14日。该计划并不规定公司有义务购买任何特定数额的普通股，公司首席财务官或董事会可随时暂停或终止该计划。该公司回购股票，以抵消正在进行的股票发行所造成的稀释，这些稀释来自现有的股权补偿奖励计划和与收购有关的发行，而且当管理层认为这是对现金的良好使用时。回购是根据经修正的1934年“证券交易法”(“交易法”)第10b-18条进行的，可以通过任何手段进行，包括但不限于公开市场购买、根据“交易法”第10b5-1(C)条执行的计划和结构性交易。截至2020年1月31日, $300.0 百万在该计划下，仍可用于未来的回购。
在2019年12月，该公司签订了一项加速股票回购协议(2019年12月ASR)，以回购总计$100.0 百万公司的普通股。根据2019年12月ASR，该公司预付了$100.0 百万收到价值在$80.0 百万。剩余余额$20.0 百万预计将在或之前确定2020年2月27日，在回购完成后。根据2019年12月ASR的条款，公司最终将回购的股票的具体数量将根据回购期间公司普通股的体积加权平均股价减去折扣。
股票回购活动以及为员工股票补偿目的发行国库券的活动如下：
三个月结束 一月三十一日 | |||||||
2020 | 2019 | ||||||
(单位：千) | |||||||
回购股份共计 | |||||||
回购股份的总成本 | $ | $ | |||||
重新发行国库券 | |||||||
19
附注13.股票补偿
未经审计的公司股票赔偿安排合并业务报表确认的赔偿费用如下：
三个月结束 一月三十一日 | |||||||
2020 | 2019 | ||||||
(单位：千) | |||||||
产品成本 | $ | $ | |||||
维修和服务费用 | |||||||
研发费用 | |||||||
销售和营销费用 | |||||||
一般和行政费用 | |||||||
税前股票补偿费用 | |||||||
所得税利益 | ( | ) | ( | ) | |||
税后股票补偿费用 | $ | $ | |||||
截至2020年1月31日，公司$467.1 百万与期权、限制性股票单位和奖励有关的未确认股票补偿费总额，预计将在加权平均期间内予以确认。2.6 年数。截至2020年1月31日，公司$29.5 百万与espp有关的未确认股票补偿费用总额，预计将在下列期间确认：2.0 年数.
在此期间行使的股权奖励的内在价值如下：
三个月结束 一月三十一日 | |||||||
2020 | 2019 | ||||||
(单位：千) | |||||||
行使奖励的内在价值 | $ | $ | |||||
附注14.每股净收入
公司计算每股基本净收益的办法是，将可供普通股股东使用的净收入除以在此期间上市的普通股加权平均数量。稀释后每股净收入反映了在此期间使用国库股法可能发行的普通股(如股票期权和未获限制的股票单位和奖励)的稀释。
20
下表对用于计算每股基本净收益的加权平均普通股与用于计算稀释每股净收益的加权平均普通股进行了核对：
三个月结束 一月三十一日 | |||||||
2020 | 2019 | ||||||
(单位：千美元，但每股金额除外) | |||||||
分子： | |||||||
净收益 | $ | $ | |||||
分母： | |||||||
每股基本净收益加权平均普通股 | |||||||
股权补偿中普通股等价物的稀释效应 | |||||||
稀释每股净收益加权平均普通股 | |||||||
每股净收入： | |||||||
基本 | $ | $ | |||||
稀释 | $ | $ | |||||
反稀释雇员股票奖励不包括在内(1) | |||||||
(1) | 这些股票期权和未归属的限制性股票单位在各自时期都是反稀释的，在计算稀释后每股净收入时不包括在内。虽然这类奖项在各自时期都是反稀释的，但在未来也可能是稀释性的。 |
附注15.分段披露
分部报告以“管理方法”为基础，即管理层如何组织公司的业务部门，其中(1)可获得独立的财务信息，(2)由首席业务决策者(CODMS)定期进行评估，以决定如何分配资源和评估业绩。Synopsys的CODMS是其两位联合首席执行官。
公司二 可报告部分：(1)半导体和系统设计，其中包括EDA工具、IP产品、系统集成解决方案和其他相关收入类别；(2)软件完整性，其中包括将完整性-安全性、质量和遵从性测试-纳入客户软件开发生命周期和供应链的全面解决方案。
向半导体和系统设计和软件完整性部门提供并由其用于协助作出业务决定、分配资源和评估业绩的财务信息反映了合并的财务信息以及收入、调整后的营业收入和调整后的营业利润率信息，并附有按地理区域分列的与收入有关的分类信息。
21
按报告部分分列的信息如下：
三个月结束 一月三十一日 | |||||||
2020 | 2019 | ||||||
(单位：千) | |||||||
各部分共计： | |||||||
收入 | $ | $ | |||||
调整后营业收入 | |||||||
调整后的经营保证金 | % | % | |||||
半导体及系统设计： | |||||||
收入 | $ | $ | |||||
调整后营业收入 | |||||||
调整后的经营保证金 | % | % | |||||
软件完整性： | |||||||
收入 | $ | $ | |||||
调整后营业收入 | |||||||
调整后的经营保证金 | % | % | |||||
某些业务费用没有分配给各部门，而是按合并水平管理。下表列出了按合并水平管理的未分配费用，包括无形资产摊销、股票补偿和其他业务费用，以便对调整后的部分营业收入总额与公司的综合营业收入进行核对：
三个月结束 一月三十一日 | |||||||
2020 | 2019 | ||||||
(单位：千) | |||||||
部分调整营业收入共计 | $ | $ | |||||
对账项目： | |||||||
无形费用摊销 | ( | ) | ( | ) | |||
股票补偿费用 | ( | ) | ( | ) | |||
其他 | ( | ) | |||||
营业收入总额 | $ | $ | |||||
CODMS不按段使用总资产来评估分段性能或分配资源。因此，不需要按部门披露资产总额。
在将收入分配给特定地理区域时，CODMS考虑到公司产品的个别“座位”或许可证位于何处。收入被定义为来自外部客户的收入。与美国和其他地理区域业务有关的收入如下：
三个月结束 一月三十一日 | |||||||
2020 | 2019 | ||||||
(单位：千) | |||||||
收入： | |||||||
美国 | $ | $ | |||||
欧洲 | |||||||
韩国 | |||||||
日本 | |||||||
亚太地区和其他 | |||||||
合并 | $ | $ | |||||
多区域、多产品交易的地理收入数据反映内部分配情况，因此受某些假设和公司方法的影响。
22
附注16.其他收入(费用)，净额
下表列出其他收入(费用)的构成部分，净额：
三个月结束 一月三十一日 | |||||||
2020 | 2019 | ||||||
(单位：千) | |||||||
利息收入 | $ | $ | |||||
利息费用 | ( | ) | ( | ) | |||
与递延补偿计划有关的资产损益 | |||||||
外币汇兑收益(亏损) | ( | ) | |||||
其他，净额 | ( | ) | ( | ) | |||
共计 | $ | $ | ( | ) | |||
附注17.所得税
有效税率
该公司估计其在每个财政季度结束时的年度有效税率。有效税率考虑到公司对年度税前收入的估计、税前收入的地理组合以及税法的解释和审计的可能结果。
下表列出所得税和实际税率的规定(福利)：
三个月结束 一月三十一日 | |||||||
2020 | 2019 | ||||||
(单位：千) | |||||||
所得税前收入 | $ | $ | |||||
所得税准备金(福利) | $ | ( | ) | $ | ( | ) | |
有效税率 | ( | )% | ( | )% | |||
从该公司2019年财政年度开始，法定的年度联邦公司税率是21 %.
公司的有效税率三结束的几个月2020年1月31日的法定联邦公司税率低于21.0 %主要原因是美国联邦和加州的税收研究抵免，外国派生的无形收入扣除，股票补偿带来的超额税收优惠，以及美国外国税收抵免的可实现性，部分抵消了州税、不可扣减的股票补偿和提高税收对某些外国收入的影响。
公司截至三个月的实际税率2020年1月31日主要原因是美国外国税收抵免的可实现性，以及股票补偿带来的超额税收利益。该公司在截至2019年1月31日的三个月内的实际税率主要是由于未确认的外国税收优惠减少而产生的福利。
美国财政部已经发布了可能影响与这些条款相关的税收计算的条例草案。虽然该公司继续评估对其估计年税率的潜在影响，但某些规定尚未最后确定，可能会发生变化。
解决所得税审查的时间，以及作为结算过程一部分的各种税款的数额和时间，都是非常不确定的。这些数额和/或时间的变化可能导致流动和非流动资产和负债的资产负债表分类出现很大的波动。该公司认为，在未来12个月内，合理的可能是某些审计和正在进行的税务诉讼将结束，或者某些州和外国收入及预扣税的时效将到期，或两者兼而有之。鉴于最终结算条件的不确定性、付款的时间和这种付款的影响
23
在其他不确定的税收状况下，基本未确认的税收福利的估计潜在减少幅度在以下几个方面：$0 和$52 百万.
实体内资产转移
2016年10月，FASB发布了题为“所得税(主题740)，非库存资产的实体内部转移”的ASU 2016-16，该ASU要求立即确认实体内转让库存以外资产的当期和递延所得税效应，该ASU于2019年财政年度的第一天通过。$130.5 百万在采用期开始时的留存收益中，与未摊销税款有关的预付税款相应减少，原因是先前递延的库存以外的资产的实体内转移造成的未摊销税款。在交易进行期间，公司将在合并经营报表中确认新的实体内资产转让(库存除外)的所得税后果。
非美国考试
匈牙利税务局
2017年7月，匈牙利税务局(HTA)针对该公司的匈牙利子公司(匈牙利Synopsys匈牙利)发布了2011至2013财政年度的最后评估报告。HTA对支付给附属公司的某些款项征收了预扣税，从而产生了大约约为税额的总额。$25.0 百万的利息和罚款$11.0 百万(按现行汇率计算)2017年8月2日，Synopsys匈牙利公司向匈牙利行政法院(法院)提出申诉，对最后评估提出异议。2018年第一季度，Synopsys匈牙利按法律规定支付了摊款、罚款和利息，并将这些款项作为预付税款记录在其资产负债表上，同时继续通过法院对摊款提出质疑。2019年4月30日，法院裁定匈牙利Synopsys为败诉。法院的意见于2019年5月16日收到，该公司于2019年7月5日向匈牙利最高法院提出上诉。2019年第二季度，由于法院的裁决，该公司记录了一笔税款支出，原因是未确认的税收利益为$17.4 百万，这是扣除估计的美国外国税收抵免的税收评估。截至2020年1月31日，匈牙利最高法院尚未确定开庭日期。
该公司正在接受HTA对2014至2018年财政年度的审计。在这次考试中没有完成任何实质性的评估。
台北国家税务局
2019财政年度第一季度，该公司与台北国家税务局就2017年财政年度达成最终和解，并得到认可$5.5 百万在以前未确认的税收优惠中。
该公司也正在接受某些其他司法管辖区的税务当局的审查。在这些考试中没有提出任何实质性评估建议。
附注18.意外开支
法律程序
该公司受到例行的法律程序，以及要求，索赔和威胁诉讼，出现在正常的业务过程中。任何诉讼的最终结果往往是不确定的，不利的结果可能会对公司的经营结果和财务状况产生负面影响。公司定期审查每一项重大事项的状况，并评估其潜在的财务风险。如果任何索赔或法律程序可能造成的损失被认为是可能的，而且该数额是可以估计的，则公司应为估计的损失承担赔偿责任。法律程序本身是不确定的，随着情况的变化，任何应计负债的数额都有可能增加、减少或消除。
公司已决定，除下文所列情况外，对向公司提出的索赔不需要披露估计损失，因为：(1)就该索赔而言，损失超过已确认的数额(如果有的话)是不合理的；(2)无法估计合理可能的损失或损失范围；或(3)这种估计是不重要的。
合法解决
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自该公司2019年10月31日终了的财政年度年度报告(年度报告)以来，与导师图形公司(现为西门子公司的一部分)有关的披露没有任何变化。详情见附注7.“年度报告”的承付款和意外开支。
税务事项
该公司不时接受美国和外国当局对销售、使用税和增值税等非所得税的审查，目前正在接受某些司法管辖区税务机关的审查。如果认为这种检查可能造成的损失是可能的，并且可以估计损失的数额或范围，公司将为估计的费用承担责任。
除上述情况外，公司还不时在其正常经营过程中参与各种其他索赔和法律诉讼，包括与税务和其他政府当局进行的诉讼。见注17。 就某些其他事项的描述而征收的所得税.
附注19.新会计公告的效力
2016年6月，FASB发布了ASU 2016-13，“金融工具-信贷损失”(主题326)：金融工具信用损失计量(ASU 2016-13)，并随后发布了对初步指导意见的修正：ASU 2018-19、ASU 2019-04和ASU 2019-05(统称为议题326)。主题326要求衡量和确认所持金融资产的预期信贷损失。主题326适用于2021年财政年度，并允许在2020年第一季度开始提前采用。公司目前正在评估即将通过的主题326对合并财务报表的影响。
25
第2项 | 管理层对财务状况及经营成果的探讨与分析 | |
这份关于表10-Q的季度报告包括1933年“证券法”第27A节(经修正)和1934年“证券交易法”(“交易法”)第21E节(“交易法”)所指的前瞻性陈述，这些陈述受这些条款创建的“安全港”管辖。此处的任何陈述，如非历史事实陈述，可视为前瞻性陈述。例如，诸如“可能”、“将”、“可能”、“会”、“可以”、“应该”、“预期”、“预期”、“打算”、“相信”、“估计”、“项目”、“继续”、“预测”或这些术语的否定词以及类似的表述，都是为了识别前瞻性的语句。在不限制上述情况的情况下，本季度报告表10-Q所载前瞻性陈述包括但不限于以下方面的陈述：半导体和电子工业的预期增长、我们的客户之间和我们经营的行业内的整合的影响、我们的业务前景、我们的业务模式、我们的增长战略、我们以前收购的推动收入增长的能力、我们的现金、现金等价物和业务产生的现金充足性、我们未来的流动性需求，以及其他可能导致我们实际结果的已知和未知风险、不确定性和其他因素的报表，时间框架或成就与我们前瞻性声明中所表达或暗示的大不相同。这些风险和不确定因素除其他外，包括下文第二部分第1A项中所述的风险和不确定性。本季度报告的危险因素为表10-Q。这里包含的信息代表了截至本文件提交之日我们的估计和假设。除非法律要求，否则我们没有义务公开更新任何前瞻性声明。, 或者，为了更新实际结果可能与这些前瞻性声明中的预期结果大不相同的原因，即使未来有新的信息可用。所有后续的书面或口头前瞻性陈述，可归因于Synopsys或代表我们行事的人，都被这些警告声明明确地限定为完整的。我们敦促读者仔细审查和考虑本季度报告中关于10-Q表格的各种披露，以及我们不时向证券交易委员会(SEC)提交的其他文件，这些文件试图向有关各方通报可能影响我们业务的风险和因素。
以下有关我们财务状况和经营结果的摘要，应连同本报告第一部分第1项所载的未经审计的合并合并财务报表及其有关附注一并阅读，并应连同我们经审计的合并财务报表及其有关附注一并阅读，该报表载于本公司截至财政年度的年度报告表表10-K。2019年10月31日在2019年12月20日提交给美国证交会。
概述
业务摘要
Synopsys公司提供整个硅到软件光谱所使用的产品和服务，从工程师创造高级半导体到软件开发人员寻求确保其代码的安全性和质量。我们是全球领先的电子设计自动化(EDA)软件，工程师用来设计和测试集成电路(IC)，也称为芯片。我们还提供半导体知识产权(Ip)产品，这些都是预先设计的电路，工程师们使用它们作为大型芯片设计的组件，而不是自己设计这些电路。我们提供软件和硬件来验证集成芯片的电子系统和它们上运行的软件。为了补充这些产品，我们提供技术服务和支持，帮助我们的客户开发先进的芯片和电子系统。这些产品和服务是我们半导体和系统设计部门的一部分。
我们也是软件工具和服务的领先供应商，这些软件工具和服务可以在电子、金融服务、媒体、汽车、医药、能源和工业等多种行业提高软件代码的安全性和质量。这些工具和服务是我们软件完整性部门的一部分。
我们的EDA和IP客户通常是半导体和电子系统公司。我们的解决方案帮助这些公司克服开发日益先进的电子产品的挑战，同时也帮助它们降低设计和制造成本。虽然我们的产品是我们客户开发过程中的一个重要部分，但我们的销售可能会根据他们的研发预算而受到影响，我们的客户的支出决策可能会受到他们的业务前景和投资于新的和日益复杂的芯片设计的意愿的影响。
我们的软件完整性业务提供产品和服务，使软件开发人员在编写代码时能够测试已知的安全漏洞和质量缺陷，以及测试开源安全漏洞和许可遵从性。我们的软件完整性客户是跨
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许多行业，包括，但也远不止半导体和系统行业。我们的软件完整性产品和服务构成了一个平台，帮助我们的客户在软件开发生命周期和整个网络供应链中构建安全性。
尽管全球经济不稳定，但自2005年以来，我们的收入一直在增长。我们之所以取得这些成果，是因为我们拥有坚实的执行力、领先的技术和强大的客户关系。我们确认我们在协议期间的软件许可证收入，这通常大约是三年。有关收入确认政策的讨论，见未经审计的精简合并财务报表附注2. 基于时间的收入包括基于时间的产品、维护和服务收入.我们在某一特定时期确认的收入通常来自前期而不是本期的销售努力。因此，客户支出的减少和增加不会立即对我们的收入产生重大影响。
我们的增长战略基于我们在EDA产品中的领导地位，扩大和扩展我们的知识产权产品，以及推动软件安全和质量市场的增长。随着我们继续扩大我们的产品组合和可寻址的市场，例如在软件安全和质量领域，我们期望在我们的总收入中经历更大的变化。此外，由于我们在2019年财政年初采用了ASC 606，要求我们对某些类型的安排进行核算的方式增加了我们的收入总额从一个时期到另一个时期的变化。然而，会计方面的影响并没有影响我们的业务产生的现金。基于我们领先的技术、客户关系、业务模式、勤奋的费用管理和收购策略，我们相信我们将继续成功地执行我们的战略。
业务部门
CODMS定期审查以下两个可报告部分的分类信息：(1)半导体和系统设计，其中包括EDA工具、IP产品、系统集成解决方案和其他相关收入类别；(2)软件完整性，其中包括将完整性-安全性、质量和遵从性测试-纳入我们客户的软件开发生命周期和供应链的综合解决方案。
半导体与系统设计。这一部门包括我们先进的硅设计、验证产品和服务，以及半导体IP产品组合，其中包括主要为半导体和电子行业的公司服务的产品和服务。EDA包括数字、定制和现场可编程门阵列(FPGA)集成电路设计软件、验证产品和制造软件产品。设计师使用这些产品来自动化高度复杂的集成电路设计过程，并减少可能导致昂贵的设计或制造重新旋转或次优最终产品的缺陷。在ip方面，我们是芯片上系统(Soc)的高质量、经硅验证的IP解决方案的领先供应商.这包括经过优化以满足移动、汽车、数字家庭、物联网和云计算市场的特定应用需求的IP，使设计者能够在这些领域快速开发SoC。
软件完整性该部门包括广泛的产品和服务组合，如领先的质量测试技术、自动化分析和咨询专家。从2019年财政年度开始，我们推出了Polaris软件完整性平台™，一个集成的基于云的解决方案，它将关键元素结合在一起，为开发人员提供一种更有价值的方法，以便更好地开发符合开放源码许可证的个性化方法，并在开发过程的早期检测和补救已知的安全漏洞和质量缺陷，从而最小化风险并最大限度地提高生产力。
财政年度结束
我们的财政年度结束于离10月31日最近的星期六，包括52周，除了大约每五年一次，我们有53周的时间。当一个53周的年份发生时，我们在第一季度包括额外的一周，以调整财政季度和日历季度。2020年财政年度和2019年财政年度分别于2020年10月31日和2019年11月2日结束，为期52周。
我们的第一次手术结果三几个月的财政2020和2019分别于2020年2月1日和2019年2月2日结束。为演示起见，此表10-Q指最近的日历月结束.
财务执行情况摘要
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在第一四分之一财政2020与同期财政相比2019我们的财务表现如下：
• | 收入8.344亿美元，增加1 400万美元主要是由于我们有机地持续增长。 |
• | 收入和业务费用共计7.469亿美元，增加7 390万美元，主要原因是与雇员有关的费用增加4 060万美元，原因是人员编制和重组费用增加880万美元. |
关键会计政策和估计
我们对我们的财务业绩的讨论和分析业务结果以下是我们根据美国公认会计准则编制的未经审计的合并财务报表。在编制这些财务报表时，我们作出可能影响所报告的资产、负债、收入和支出以及净收入的假设、判断和估计。在持续的基础上，我们根据历史经验和其他各种我们认为在这种情况下是合理的假设来评估我们的估计。我们的实际结果可能与这些估计不同。关于我们重要的会计政策的进一步信息，见未审计的合并财务报表附注2。
最经常要求我们作出假设、判断和估计，因而对了解我们的业务结果至关重要的会计政策是：
• | 收入确认； |
• | 企业合并的估价；及 |
• | 所得税。 |
请参阅本公司截至2019年10月31日的年度报表10-K中的关键会计政策和估计数，以获取更多信息。
业务结果
收入
我们的收入来自两个业务部门：半导体和系统设计部门和软件完整性部门。关于按地理区域分列的报告部分和收入的更多信息，见“未经审计的精简综合财务报表说明”注15。
收入进一步细分为这两个部门内的各种产品和服务，概述如下：
半导体及系统设计部分
该部分由以下部分组成：
• | EDA软件包括数字、定制和现场可编程门阵列(FPGA)集成电路设计软件、验证产品和义务，以提供未指定的更新和支持服务。EDA产品和服务通常通过TSL安排销售，TSL安排赋予客户在安排开始时访问和使用所有许可产品的权利，软件更新通常在整个安排期间提供，通常为三年。根据ASC 606，我们得出的结论是，TSL合同中的软件许可证与在整个许可期限内向许可软件提供未指定的软件更新的义务并无区别，因为多个软件许可证代表着对单一的、合并的、及时的软件更新的输入，而相关的软件更新对于维护软件许可证的效用是不可或缺的。我们确认在许可证期限内TSL合同下的合并履约义务的收益。 |
• | IP&System Integration包括我们的DesignWare IP组合和系统级产品和服务。根据asc 606的规定，这些安排通常有两项性能义务，即转让经许可的ip和提供相关支持，其中包括技术支持和软件更新的权利，这些权利是在支持期限内提供的，并被转让给客户。 |
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一段时间。分配给IP许可证的收入在交付日期晚些时候或许可期开始时确认，分配给支持的收入在支持期内确认。特许权使用费被确认为收入，在该季度，适用的客户出售其产品，纳入我们的知识产权。知识产权合同的付款一般是在知识产权交付时收到的。与某些知识产权的定制有关的收入被确认为“专业服务”。
• | 在涉及销售硬件产品的安排方面，我们一般有两项表现义务。第一项性能义务是转移硬件产品，其中包括硬件产品功能不可或缺的软件。第二种性能义务是对硬件及其嵌入式软件进行维护，包括技术支持、硬件维修和软件更新的权利，所有这些都是在同一期限内提供的，并具有相同的基于时间的转移给客户的模式。分配给硬件产品的交易价格部分在交付时通常被确认为收入，因为客户在该时间点获得了对该产品的控制。我们得出的结论是，控制权通常在那个时候转移，因为客户拥有硬件的所有权、有形的占有权和目前支付硬件费用的义务。分配给维持义务的交易价格部分被确认为维持期内的收入。 |
• | 专业服务合同的收入是经过一段时间确认的，通常使用发生的费用或花费的小时来衡量进展情况。我们有合理估计项目状态和完成项目所需费用的历史。许多内部和外部因素可以影响这些估计，包括劳动力比率、利用率和效率差异以及规格和测试需求的更改。 |
软件完整性段
• | 我们销售软件完整性产品的安排，为客户提供软件许可证，维护更新和技术支持的权利。在这些安排的期限内，客户期望我们为软件许可证提供完整的维护更新，从而帮助客户保护自己的软件免受新的关键质量缺陷和潜在的安全漏洞的影响。许可证和维护更新一起服务，以履行我们对客户的承诺，因为两者一起工作，为客户提供功能，并代表一种综合的性能义务。我们会在该安排的期限内，确认合并履行义务的收入。 |
我们的大多数客户安排是复杂的，涉及数百种产品和各种许可权利，我们的客户与我们就这些安排的许多方面讨价还价。例如，它们往往要求更广泛的解决方案、支持和服务组合，并寻求更优惠的条件，如扩大许可使用范围、未来的购买权和其他独特的权利，但总成本总体较低。没有一个单一的因素通常驱动我们的客户的购买决定，我们在各个方面竞争，以服务客户在高度竞争的市场。客户通常协商安排的总价值，而不仅仅是单价或数量。
总收入
一月三十一日， | ||||||||||||||
2020 | 2019 | 美元兑换 | %变化 | |||||||||||
(百万美元) | ||||||||||||||
三个月结束 | ||||||||||||||
半导体及系统设计部分 | $ | 748.8 | $ | 737.9 | $ | 10.9 | 1 | % | ||||||
软件完整性段 | 85.6 | 82.5 | 3.1 | 4 | % | |||||||||
共计 | $ | 834.4 | $ | 820.4 | $ | 14.0 | 2 | % | ||||||
我们业务的整体增长一直是我们收入增长的主要动力。我们的收入受到波动的影响，主要是由于客户的要求，包括合同续约的时间和价值。例如，由于IP产品销售的时间、咨询项目、FSA提款、版税和硬件销售等因素，我们的收入会出现波动。由于IP产品销售和硬件销售的收入是预先确认的，客户对这些IP产品和硬件的需求和时间要求增加了我们总收入的变异性。
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收入总额的增加三结束的几个月2020年1月31日与同期相比2019主要是由于所有产品类别的业务持续有机增长。
关于按地理区域分列的收入的讨论，见未经审计的精简合并财务报表附注15.
以时间为基础的产品收入
一月三十一日， | ||||||||||||||
2020 | 2019 | 美元兑换 | %变化 | |||||||||||
(百万美元) | ||||||||||||||
三个月结束 | $ | 556.4 | $ | 553.7 | $ | 2.7 | — | % | ||||||
占总收入的百分比 | 67 | % | 67 | % | ||||||||||
以时间为基础的产品的收入仍然相对持平。三结束的几个月2020年1月31日与同期相比2019。略有增加的主要原因是以前各期预订的安排带来的TSL许可证收入增加。
前期产品收入
一月三十一日， | ||||||||||||||
2020 | 2019 | 美元兑换 | %变化 | |||||||||||
(百万美元) | ||||||||||||||
三个月结束 | $ | 150.7 | $ | 130.5 | $ | 20.2 | 15 | % | ||||||
占总收入的百分比 | 18 | % | 16 | % | ||||||||||
前期产品收入的变化通常可归因于客户需求的程度和时间的正常波动，这可以驱动任何特定时期的前期订单和收入。
截至三个月的前期产品收入增长2020年1月31日与同期相比2019这主要是因为在客户需求增加的推动下，IP产品的销售有所增加。由于客户需求的时间安排，硬件产品销售减少，部分抵消了增加额。
前期产品收入占总收入的百分比可能会根据IP产品和硬件销售的时间而波动。由于客户的要求，这种波动将继续受到装运时间或FSA提取时间的影响。
维修及服务收入
一月三十一日， | ||||||||||||||
2020 | 2019 | 美元兑换 | %变化 | |||||||||||
(百万美元) | ||||||||||||||
三个月结束 | ||||||||||||||
维修收入 | $ | 40.2 | $ | 55.5 | $ | (15.3 | ) | (28 | )% | |||||
专业服务和其他收入 | 87.0 | 80.7 | 6.3 | 8 | % | |||||||||
共计 | $ | 127.2 | $ | 136.2 | $ | (9.0 | ) | (7 | )% | |||||
占总收入的百分比 | 15 | % | 17 | % | ||||||||||
维持费收入减少三结束的几个月2020年1月31日与同期相比2019主要原因是包括维修在内的安排数量减少。
专业服务及其他收入的增加三结束的几个月2020年1月31日与同期相比2019主要是因为知识产权咨询项目的时间安排。
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收入成本
一月三十一日， | ||||||||||||||
2020 | 2019 | 美元兑换 | %变化 | |||||||||||
(百万美元) | ||||||||||||||
三个月结束 | ||||||||||||||
产品成本收入 | $ | 117.8 | $ | 116.6 | $ | 1.2 | 1 | % | ||||||
维修费用和服务收入 | 61.9 | 58.8 | 3.1 | 5 | % | |||||||||
无形资产摊销 | 13.2 | 17.5 | (4.3 | ) | (25 | )% | ||||||||
共计 | $ | 192.9 | $ | 192.9 | $ | — | — | % | ||||||
占总收入的百分比 | 23 | % | 24 | % | ||||||||||
我们将收入成本分为三类：产品成本收入、维护和服务成本收入、无形资产摊销成本。我们将与咨询和培训服务直接相关的费用与产品成本、与内部职能相关的收入、提供许可证发放和客户后合同支持服务分离开来。然后，我们根据产品和维修和服务收入报告，在产品成本和维护成本以及服务收入之间分配这些组成本。
产品成本收入。产品收入成本包括与产品销售和软件许可相关的成本、与产品支持和分销成本相关的分配运营成本、支付给第三方供应商的特许权使用费以及与已达到技术可行性的软件产品相关的资本化研究和开发成本的摊销。
维修费用和服务收入。维修费用和服务收入包括与维护运营我们服务所需的基础设施有关的运营成本，以及提供咨询服务的成本，如热线和现场支持、生产服务和维护更新文档。我们预计，由于最近的收购，我们的维修和服务收入成本在未来期间会增加，但我们不认为这种影响会对我们的总收入成本产生重大影响。
无形资产摊销。无形资产摊销包括核心/发达技术、商标、商号、客户关系、与收购有关的不竞争契约以及与收购有关的某些合同权利的摊销。
的收入成本三结束的几个月2020年1月31日与同期相比，财政状况保持相对稳定2019主要原因是人事费用因有机雇用和收购而增加650万美元，折旧和维修费增加210万美元，设施费用增加190万美元，主要与服务知识产权咨询安排有关的咨询费用增加160万美元，由硬件费用减少750万美元和无形资产摊销减少430万美元部分抵消。
上述期间其他收入类别费用的变化并不是单独的重大变化。
营业费用
研究与开发
一月三十一日， | ||||||||||||||
2020 | 2019 | 美元兑换 | %变化 | |||||||||||
(百万美元) | ||||||||||||||
三个月结束 | $ | 314.3 | $ | 271.3 | $ | 43.0 | 16 | % | ||||||
占总收入的百分比 | 38 | % | 33 | % | ||||||||||
研究和开发费用的增加三结束的几个月2020年1月31日与同期相比2019主要原因是人事费增加3 100万美元、设施费用增加740万美元、顾问和承包商费用增加180万美元。
上述期间其他研究和开发费用类别的变化并不是个别的重大变化。
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销售与营销
一月三十一日， | ||||||||||||||
2020 | 2019 | 美元兑换 | %变化 | |||||||||||
(百万美元) | ||||||||||||||
三个月结束 | $ | 152.9 | $ | 156.0 | $ | (3.1 | ) | (2 | )% | |||||
占总收入的百分比 | 18 | % | 19 | % | ||||||||||
销售和营销费用的减少三结束的几个月2020年1月31日与同期相比2019主要原因是销售佣金和奖金减少，与人事有关的费用减少220万美元，旅费和营销宣传费用减少190万美元，但因设施费用增加100万美元而部分抵消。
上述期间其他销售和营销费用类别的变化并不是个别的重大变化。
一般和行政
一月三十一日， | ||||||||||||||
2020 | 2019 | 美元兑换 | %变化 | |||||||||||
(百万美元) | ||||||||||||||
三个月结束 | $ | 68.7 | $ | 42.1 | $ | 26.6 | 63 | % | ||||||
占总收入的百分比 | 8 | % | 5 | % | ||||||||||
的一般和行政费用增加三结束的几个月2020年1月31日与同期相比2019主要原因是2019年第一季度的法律和解金额为1，830万美元，而与人员有关的费用增加了530万美元，折旧和维护费用增加了450万美元。
上述期间其他一般费用和行政费用类别的变动不属于个别重大变动。
无形资产摊销
无形资产的摊销包括对合同权利的摊销和对核心/发达技术、商标、商号、客户关系的摊销，以及与往年完成的收购有关的过程中的研究和开发。摊销费用列入未经审计的合并业务报表如下：
一月三十一日， | ||||||||||||||
2020 | 2019 | 美元兑换 | %变化 | |||||||||||
(百万美元) | ||||||||||||||
三个月结束 | ||||||||||||||
包括在收入成本中 | $ | 13.2 | $ | 17.4 | $ | (4.2 | ) | (24 | )% | |||||
包括在业务费用中 | 9.4 | 10.8 | (1.4 | ) | (13 | )% | ||||||||
共计 | $ | 22.6 | $ | 28.2 | $ | (5.6 | ) | (20 | )% | |||||
占总收入的百分比 | 3 | % | 3 | % | ||||||||||
无形资产摊销额减少三结束的几个月2020年1月31日与同期相比2019主要原因是已全部摊销的无形资产，但因购置的无形资产的增加而部分抵销。
重组费用
在2019年财政年度的第二季度，我们的管理层批准、承诺并启动了一项重组计划(该计划)，作为业务重组的一部分。该计划下的费用总额预计为5 600万美元到6 500万美元主要包括2019年自愿退休计划(VRP)下的离职、终止和退休福利。该计划下的重组费用预计将于2020年第二季度完成。三结束的几个月2020年1月31日，我们的重组费用大约是
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880万美元非自愿雇员解雇行动和VRP。截至2020年1月31日, 2 530万美元仍未结清，并记入未审计的合并资产负债表中的应付帐款和应计负债。
在三结束的几个月2019年1月31日，我们没有发生任何重组费用。
更多信息见未经审计的精简综合财务报表附注8。
其他收入(费用)，净额
一月三十一日， | ||||||||||||||
2020 | 2019 | 美元兑换 | %变化 | |||||||||||
(百万美元) | ||||||||||||||
三个月 | ||||||||||||||
利息收入 | $ | 1.5 | $ | 1.6 | $ | (0.1 | ) | (6 | )% | |||||
利息费用 | (1.6 | ) | (4.6 | ) | 3.0 | (65 | )% | |||||||
与执行递延薪酬计划有关的资产损益 | 12.5 | 4.3 | 8.2 | 191 | % | |||||||||
外币汇兑收益(亏损) | 0.1 | (0.4 | ) | 0.5 | (125 | )% | ||||||||
其他，净额 | (0.4 | ) | (1.3 | ) | 0.9 | (69 | )% | |||||||
共计 | $ | 12.1 | $ | (0.4 | ) | $ | 12.5 | (3,125 | )% | |||||
其他收入(费用)的净增加额三结束的几个月2020年1月31日与同期相比2019主要是由于我们的高管递延薪酬计划资产的市场价值有了更高的收益。
分段经营结果
我们不会将某些综合管理的业务费用分配给我们的报告部分。这些未分配的费用主要包括以股票为基础的补偿费用、无形资产的摊销、重组、诉讼和与收购有关的费用。更多信息见未经审计的精简合并财务报表附注15。
半导体及系统设计部分
一月三十一日， | ||||||||||||||
2020 | 2019 | 变化 | %变化 | |||||||||||
(百万美元) | ||||||||||||||
三个月结束 | ||||||||||||||
调整后营业收入 | $ | 178.9 | $ | 195.3 | $ | (16.4 | ) | (8 | )% | |||||
调整后的经营保证金 | 24 | % | 26 | % | (2 | )% | (8 | )% | ||||||
调整后的业务收入减少三结束的几个月2020年1月31日与同期相比2019主要原因是前期IP和硬件收入较低。
软件完整性段
一月三十一日， | ||||||||||||||
2020 | 2019 | 变化 | %变化 | |||||||||||
(百万美元) | ||||||||||||||
三个月结束 | ||||||||||||||
调整后营业收入 | $ | 8.1 | $ | 5.6 | $ | 2.5 | 45 | % | ||||||
调整后的经营保证金 | 9 | % | 7 | % | 2 | % | 29 | % | ||||||
调整后营业收入的增加三结束的几个月2020年1月31日与同期相比2019主要原因是前期预订安排的收入增加。
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所得税
法定联邦税率与截止三个月的实际税率之差2020年1月31日主要原因是美国外国税收抵免的可实现性，以及股票补偿带来的超额税收利益。法定联邦税率与我们截至2019年1月31日的三个月的实际税率之间的差异主要是由于未确认的外国税收优惠减少而产生的福利。
见未审计合并财务报表附注17 关于所得税的规定和与税法有关的影响的进一步讨论。
流动性与资本资源
我们的现金和现金等价物来源是从我们的业务活动中产生的资金，以及在我们的循环信贷和定期贷款安排下可能提取的资金。
截至2020年1月31日，我们举行了一个2.148亿美元美国的现金和现金等价物以及4.856亿美元在我们的外国子公司。根据税法，如果我们决定将外国子公司的未分配收益汇回美国，那么2017年12月31日后的收益将不受进一步的美国联邦税的约束。此外，我们对我们未分配的收入提供了外国递延税，这足以应付对未来外国收入应缴的增量税。
以下各节将讨论我们未经审计的合并资产负债表和现金流量表的变化，以及我们的流动性和资本资源的其他承诺。三结束的几个月2020年1月31日.
现金及现金等价物
一月三十一日 2020 | 十月三十一日 2019 | 美元兑换 | %变化 | |||||||||||
(百万美元) | ||||||||||||||
现金和现金等价物 | $ | 700.4 | $ | 728.6 | $ | (28.2 | ) | (4 | )% | |||||
现金和现金等价物减少的主要原因是用于购置、股票回购、年度可变补偿金以及购买财产和设备的现金。现金和现金等价物的减少被我们业务的现金和我们信贷设施的净收益部分抵消。
现金流量
三个月结束 一月三十一日 | |||||||||||
2020 | 2019 | 美元兑换 | |||||||||
(百万美元) | |||||||||||
(用于)业务活动的现金 | $ | 9.8 | $ | (144.0 | ) | $ | 153.8 | ||||
用于投资活动的现金 | (133.6 | ) | (29.7 | ) | (103.9 | ) | |||||
筹资活动提供的现金 | 93.5 | 38.1 | 55.4 | ||||||||
(用于)业务活动的现金
我们预计经营活动的现金会因多个因素而波动，包括我们的帐单和收款的时间，我们的经营结果，以及缴税和其他负债的时间和数额。我们业务提供的现金主要取决于我们许可证协议的付款条件。我们通常从前期安排中获得现金，而不是从基于时间的产品收入中获得现金，在这种情况下，许可证费用通常是按季度或每年在许可证期限内支付的。
业务活动提供的现金三结束的几个月2020年1月31日与同期相比2019，主要原因是包括供应商和纳税在内的业务支出减少，但因年度可变补偿金增加而部分抵消。
用于投资活动的现金
34
基金的投资活动所用现金三结束的几个月2020年1月31日与同期相比2019，主要原因是为购置7 540万美元支付的现金增加。
筹资活动提供的现金
资助活动提供的现金三结束的几个月2020年1月31日与同期相比2019，主要原因是偿还债务减少1.091亿美元，但部分被7 080万美元的股票回购活动增加所抵消。
应收账款净额
一月三十一日 2020 | 十月三十一日 2019 | 美元兑换 | %变化 | |||||||||||
(百万美元) | ||||||||||||||
应收账款净额 | $ | 799.1 | $ | 553.9 | $ | 245.2 | 44 | % | ||||||
我们应收账款余额的变化主要是由客户记帐和收款活动的时间决定的。
周转资金
营运资本包括流动资产减去流动负债，如我们未经审计的合并资产负债表所示：
一月三十一日 2020 | 十月三十一日 2019 | 美元兑换 | %变化 | |||||||||||
(百万美元) | ||||||||||||||
流动资产 | $ | 1,951.4 | $ | 1,738.9 | $ | 212.5 | 12 | % | ||||||
流动负债 | 2,055.7 | 1,752.5 | 303.2 | 17 | % | |||||||||
周转资金(赤字) | $ | (104.3 | ) | $ | (13.6 | ) | $ | (90.7 | ) | 667 | % | |||
周转资本赤字增加的主要原因是递延收入增加1.923亿美元，短期债务增加1.91亿美元，当期业务租赁负债增加6 830万美元，现金和现金等价物减少2 820万美元，部分抵消了应收账款增加2.452亿美元以及应付账款和应计负债减少15 110万美元。
其他承诺-信贷和定期贷款安排
2018年7月，我们进入了2.2亿元人民币(约合人民币)。3 300万美元)与中国一家银行达成信贷协议，以支持我们的设施扩展。借款以浮动利率计息，利率以中国中央银行利率加10%这样的比率。截至2020年1月31日，我们有2 500万美元未履行协议。
2016年11月28日，我们与几个放款人签订了一项经修订和重报的信贷协议(信贷协议)，规定：(I)a6.5亿美元高级无担保循环信贷设施(破产人)和(Ii)1.5亿美元高级无担保定期贷款设施(定期贷款)。“信贷协议”修订并重申了我们先前于2015年5月19日达成的信贷协议，以扩大循环信贷安排的规模500亿美元到6.5亿美元，提供一个新的1.5亿美元高级无担保定期贷款安排，并将循环信贷贷款的终止日期从2020年5月19日延长至2021年11月28日。在获得贷款人额外承诺的情况下，我们可将根据信贷协议提供的贷款本金增加最多一笔1.5亿美元。信用协议包含金融契约，要求我们在最高杠杆率范围内运作，保持最低利率，以及其他非金融契约。截至2020年1月31日，我们遵守了所有的金融契约。
35
截至2020年1月31日，我们有1.161亿美元未清余额，扣除定期贷款项下的债务发行成本，其中9 750万美元被归类为长期负债。定期贷款的未付本金如下：
财政年度 | (单位：千) | ||
2020财政年度剩余时间 | $ | 14,063 | |
2021 | 27,187 | ||
2022 | 75,000 | ||
共计 | $ | 116,250 | |
截至2019年10月31日，我们有1.198亿美元未清余额，扣除定期贷款项下的债务发行成本，其中1.022亿美元被归类为长期负债。有不截至2005年12月31日的未清余额2019年10月31日.
有1.9亿美元截至2005年12月31日的未清余额2020年1月31日。我们预计，我们的借款将在第四季度和第四季度之间波动。借款以浮动利率计息，利率高于我们在信贷协议中确定的市场可观察基准利率。截至2020年1月31日，定期贷款项下的借款按libor计算利息。+1.125%适用的利率是libor。+1.000%。此外，对翻车者的承诺费将按以下两种费率支付：0.125%和0.200%每年以我们的杠杆比率为基础的循环承诺的每日数额。
其他
截至2020年1月31日，我们的现金等价物包括应税货币市场共同基金。我们遵循既定的投资政策和指导方针，以监测、管理和限制我们对利率和信贷风险的敞口。
我们积极主动地管理我们的现金等价物余额，并密切监测我们的资本和股票回购支出，以确保充足的流动性。此外，我们相信，我们的投资组合的整体信贷质量是强劲的，我们的全球过剩现金，以及我们的现金等价物，投资于银行和证券的加权平均信用评级超过AA。根据公允价值指引，我们的大部分投资被归类为一级或二级投资。见未经审计的合并财务报表附注6和7。
我们相信，我们目前的现金和现金等价物，运营产生的现金，以及我们在Revolver下的可用贷方，将至少在未来12个月和可预见的将来满足我们的日常业务需求。
合同义务
合同义务2020年1月31日如下：
共计 | 2020财政年度剩余部分 | 2021财政年度/2022财政年度 | 2023财政年度/2024财政年度 | 此后 | 其他 | ||||||||||||||||||
(单位：千) | |||||||||||||||||||||||
经营租赁 | $ | 598,322 | $ | 58,228 | $ | 146,573 | $ | 101,171 | $ | 292,350 | |||||||||||||
购买义务(1) | 376,235 | 194,000 | 182,224 | 11 | |||||||||||||||||||
其他义务(2) | 332,776 | 229,726 | 103,050 | — | |||||||||||||||||||
长期应计所得税(3) | 29,884 | — | — | — | — | 29,884 | |||||||||||||||||
共计 | $ | 1,337,217 | $ | 481,954 | $ | 431,847 | $ | 101,182 | $ | 292,350 | $ | 29,884 | |||||||||||
(1) | 采购义务是对所有未收到货物或服务的正常业务过程中的所有未结定购单和合同义务的估计。2020年1月31日。虽然开放式定购单被认为是可强制执行和具有法律约束力的，但这些条款通常允许我们在交付货物或服务之前根据业务需要取消、重新安排和调整我们的要求。 |
(2) | 这些其他义务包括我们的定期贷款，贷款人，信贷设施和相关费用。 |
36
(3) | 长期应计所得税是指截至目前为止不确定的税收福利。2020年1月31日。目前，对与不确定的税收优惠有关的支付时间的合理可靠估计超出了财政年度。2020由于潜在税务审计开始和结算的时间不确定，无法作出决定。 |
上文讨论的债务的预期付款时间是根据现有资料估计的。付款的时间和实际支付的金额可能因收到货物或服务的时间或对某些债务的商定数额的更改而有所不同。
37
项目3. | 市场风险的定量和定性披露 | |
见其他承诺-信贷和定期贷款设施，第2项。管理层对财务状况及经营成果的探讨与分析，关于我们高级无担保循环信贷机制下的借款问题。
截至2020年1月31日，自那时以来，我们对市场风险的敞口并没有发生实质性的变化。2019年10月31日。有关利率变动所带来的金融市场风险的更多资料，请参阅第7A项。市场风险的定量和定性披露载于我们截至财政年度的年度报告第II部，即表格10-K。2019年10月31日于2019年12月20日提交给SEC。
38
项目4. | 管制和程序 | |
(a) | 评估披露控制和程序。截至2020年1月31日在Synopsys的管理人员(包括联合首席执行官和首席财务官)的监督和参与下，Synopsys对Synopsys的披露控制和程序的设计和运作的有效性进行了评估(因为根据“交易法”规则13a-15(E)和15d-15(E)对这一术语进行了界定)。任何披露制度、管制和程序的效力都有固有的限制。因此，即使是有效的披露管制和程序，也只能为实现其控制目标提供合理而非绝对的保证。我们的联席行政总裁和首席财务官得出的结论是，截至2020年1月31日5.Synopsys的披露控制和程序有效地提供了合理的保证，即报告Synopsys档案和根据“交易所法”提交的信息在需要时得到记录、处理、汇总和报告，并将这些信息积累并传达给Synopsys的管理层，包括联合首席执行官和首席财务官，以便及时就所要求的披露作出决定。 |
(b) | 财务报告内部控制的变化。在2019年11月3日，Synopsys为采用新的租赁会计准则(主题842)实施了新的和修改过的现有内部控制措施。在本财政季度结束期间，Synopsys对财务报告的内部控制没有其他变化2020年1月31日对Synopsys财务报告的内部控制产生实质性影响，或合理地可能对其产生重大影响。 |
39
第II部.其他资料
第1项 | 法律程序 | |
我们须接受例行的法律程序，以及在正常经营过程中出现的要求、申索和威胁诉讼。任何诉讼的最终结果往往是不确定的，不利的结果可能会对我们的经营结果和财务状况产生负面影响。无论结果如何，诉讼都会对Synopsys产生不利影响，原因包括辩护费用、管理资源的转移等因素。
我们定期审查每一项重大事项的状况，并评估其潜在的财务风险。如果任何索赔或法律程序可能造成的损失被认为是可能的，而且数额是可以估计的，我们就应对估计损失承担赔偿责任。法律程序本身是不确定的，随着情况的变化，任何应计负债的数额都有可能增加、减少或消除。
2017年7月，匈牙利税务局(HTA)针对Synopsys在匈牙利的子公司(匈牙利Synopsys)发布了2011至2013财政年度的最后评估报告。HTA不允许匈牙利Synopsys公司在这些年中就扣除研究费用的时间和对向附属公司支付的某些款项征收预扣税的问题采取税收立场，导致总的税额约为4 450万美元，利息和罚款为1 800万美元。2017年8月2日，Synopsys匈牙利向匈牙利行政法院(法院)提出申诉，对最后评估提出异议。2017年11月16日，匈牙利Synopsys公司按照法律规定支付了评估，同时继续在法庭上对评估提出质疑。听证会分别于2018年2月和7月、2019年2月26日和2019年4月30日举行。2018年12月10日，Synopsys撤回了对关于扣除研究费用时间的最后评估的索赔，导致剩余的有争议的税额评估约为2 500万美元，利息和罚款为1 100万美元。2019年4月30日，法院裁定匈牙利Synopsys为败诉。法院的意见于2019年5月16日收到。匈牙利Synopsys公司于2019年7月5日向匈牙利最高法院提出上诉。2019年第二季度，由于法院的裁决，该公司记录了一笔税收支出，原因是未确认的税收优惠为1 740万美元，扣除了估计的美国外国税收抵免额。截至2020年1月31日，匈牙利最高法院尚未确定开庭日期。
40
第1A项. | 危险因素 | |
下面描述了与我们的业务相关的风险因素。投资者在投资我们的普通股之前，应该仔细考虑这些风险和不确定性。
我们的业务增长主要取决于半导体和电子工业。
电子设计自动化(EDA)行业作为一个整体的发展，我们的半导体和系统设计部门的产品销售，以及在某种程度上我们的软件完整性部门的产品销售，都依赖于半导体和电子工业。我们的业务和收入很大一部分取决于半导体制造商、系统公司及其客户启动新的设计项目。芯片上系统、集成电路、电子系统的设计日益复杂，以及客户对管理成本的担忧，过去和将来都可能导致总体设计起点和设计活动的减少，一些客户更多地关注设计过程的一个离散阶段，或选择可能不需要最先进的EDA产品的不那么先进但风险较小的制造工艺。如果半导体和电子工业的增长放缓或停滞，我们对产品和服务的需求可能会减少，我们的财务状况和经营结果可能会受到不利影响。此外，随着EDA行业的成熟，合并导致了来自更有能力作为唯一来源供应商的公司的更激烈的竞争。这种竞争加剧，可能会令我们的收入增长率下降，并对我们的经营利润构成下行压力，这可能会对我们的业务和财务状况造成不利影响。
此外，半导体和电子工业已成为日益复杂的生态系统。我们的许多客户将他们的半导体设计外包给铸造厂。我们的客户还经常将第三方IP(无论是由我们还是其他供应商提供)纳入他们的设计中，以提高他们设计过程的效率。我们与主要的铸造厂密切合作，以确保我们的EDA、IP和制造解决方案与它们的生产过程兼容。同样，我们与半导体IP的其他主要供应商，特别是微处理器IP，密切合作，优化我们的EDA工具，以配合他们的IP设计，并确保他们的IP和我们自己的IP产品能够有效地协同工作。如果我们不能优化我们的EDA和IP解决方案，以便与主要铸造厂的生产工艺或主要IP供应商的产品一起使用，或者如果我们对这种铸造工艺或第三方IP产品的访问受到阻碍，那么我们的解决方案可能会对我们的客户不那么理想，从而对我们的业务和财务状况造成不利影响。
我们的客户和我们经营的行业之间的整合，以及我们对数量相对较少的大客户的依赖，可能会对我们的运营结果产生负面影响。
在过去几年中，我们半导体和电子行业的客户之间出现了许多业务组合，包括合并、资产收购和战略伙伴关系，今后还可能出现更多的合并。我们的客户之间的整合可能导致更少的客户或失去客户，增加客户讨价还价能力，或减少客户在软件和服务上的支出。此外，我们依靠相对较少的大客户，以及这些客户继续更新许可证和购买更多的产品，从我们的大部分收入。减少客户支出或失去少数客户，特别是我们的大客户，可能会对我们的业务和财务状况产生不利影响。此外，我们和我们的竞争对手不时获得业务和技术，以补充和扩大我们各自的产品供应。如果我们的任何竞争对手合并或收购我们不提供的业务和技术，他们可能能够提供更大的技术组合、更多的支持和服务能力，或者更低的价格，这可能会对我们的业务和经营结果产生负面影响。
41
我们业务的全球性质使我们面临更多的风险和合规义务，这可能对我们的业务产生不利影响。
我们的收入大约有一半来自美国以外的销售，我们预计我们的订单和收入将继续依赖于对美国以外地区客户的销售。我们还不断扩大我们的非美国业务。这一战略要求我们招聘和留住合格的技术和管理人员，管理多个执行复杂软件开发项目的偏远地区，并确保美国以外地区的知识产权得到保护。我们的国际业务和销售使我们面临一些更大的风险，包括：
• | 知识产权法律保护无效或弱化； |
• | 在我们做生意的国家，不确定的经济和政治条件； |
• | 政府的贸易限制，包括关税、出口许可证或其他贸易壁垒，以及对各国间现有贸易安排的改变； |
• | 难以适应商业行为中的文化差异，其中可能包括“反海外腐败法”或其他反腐败法禁止我们从事的商业行为； |
• | 财务风险，如较长的支付周期和难以收取应收账款； |
• | 当地基础设施不足，可能导致业务中断； |
• | 增加税收、利息和潜在惩罚，以及各国税法变化的不确定性；以及 |
• | 我们无法控制的其他因素，如自然灾害、恐怖主义、内乱、战争和传染病，包括COVID-19(2019年新的冠状病毒)。 |
此外，如果我们从事业务的任何外国经济体恶化，或者如果我们不能有效管理我们的全球业务，我们的业务和业务结果将受到损害。
随着我们在亚太地区的业务量增加，基于某些亚洲国家和美国之间复杂的关系，政治、外交或军事事件可能导致贸易中断，包括关税、贸易禁运、出口限制和其他贸易壁垒，这是固有的风险。在我们做生意的任何地区，重大的贸易中断、出口限制或任何贸易壁垒的建立或增加，都会减少客户的需求，使客户寻找替代产品和服务，使我们的产品和服务更加昂贵或无法为客户提供，增加我们的产品和服务的成本，对客户的信心和支出产生负面影响，使我们的产品竞争力降低，或对我们未来的收入和利润、我们的客户和供应商的业务以及我们的经营结果产生实质性的不利影响。
例如，从2019年5月开始，美国政府将某些实体列入“实体清单”，限制向指定实体出售美国技术。由于政府的这一行动，我们无法与这些实体订新业务，与这些实体有关的收入被“搁置”，直到合同期满或取消限制为止。针对美国采取的这一行动或类似行动，其他国家可能会采取可能限制我们提供产品和服务的能力的关税和贸易壁垒。受这些关税或限制影响的现有和潜在客户可能会通过开发自己的产品或取代我们的解决方案来作出反应，这将对我们的业务产生不利影响。此外，政府或客户在技术独立方面的努力、态度、法律或政策可能会导致非美国客户偏爱他们的国内技术解决方案，这些解决方案可以与我们的产品竞争或取代我们的产品，这也会对我们的业务产生不利影响。
除了关税和其他贸易壁垒之外，我们的全球业务还受到许多美国和外国法律和法规的约束，包括与反腐败、税收、公司治理、进出口、金融和其他披露、隐私和劳资关系有关的法律和法规。这些法律和条例是复杂的，可能有不同或相互冲突的法律标准，使遵守变得困难和昂贵。此外，对这些复杂的法律和条例的拟议、考虑或今后的修改可能如何影响我们的业务还存在不确定性。我们可能因履行这些法律法规所规定的新义务而付出大量费用，我们可能需要对我们的业务活动作出重大改变，所有这些都可能对我们的业务产生不利影响。
42
我们的收入和我们的整体业务。如果我们违反这些法律和条例，我们可能会受到罚款、处罚或刑事制裁，并可能被禁止在一个或多个国家开展业务。虽然我们实施了政策和程序，以确保这些法律和条例得到遵守，但我们无法保证我们的雇员、承包商、代理人或合伙人不会违反这些法律和条例。任何单独或总计的违规行为都可能对我们的业务和财务状况产生重大不利影响。
我们的财务结果也受到外币汇率波动的影响。美元相对于其他货币贬值，会增加我们的外国子公司在合并业务报表中转换成美元时的开支。同样，美元相对于其他货币(包括人民币或日元)的走强，会在翻译和合并后减少我们外国子公司的收入。汇率受到重大和迅速波动的影响，因此我们无法预测汇率波动的预期影响。虽然我们从事外汇套期保值活动，但我们可能无法对冲所有外币风险，这可能会对我们的操作结果产生负面影响。
全球经济的不确定性，特别是对半导体和电子工业的潜在影响，可能会对我们的业务、经营业绩和财务状况产生不利影响。
尽管近年来全球经济相对强劲，但许多区域的经济复苏势头仍然存在不确定性。挑战全球经济环境所带来的不确定性可能导致我们的一些客户推迟他们的决策，减少他们的支出和/或推迟他们对我们的付款。客户的这种谨慎，除其他外，可能限制我们维持或增加销售的能力，或确认从承诺的合同中获得的收入。
我们不能预测整个经济或我们经营的行业的稳定性。进一步的经济不稳定可能对银行和金融服务业产生不利影响，导致我们所依赖的外币远期合同、信贷和银行交易以及存款服务银行的信用评级下降，或导致它们违约。有关规管本港工业、银行及金融服务业及经济的复杂法例及规例的建议、考虑或日后的修订，会如何影响我们的业务，仍是一个未知数。此外，今后的经济状况可能恶化，特别是半导体和电子工业可能无法增长，包括国际贸易关系受到任何破坏的结果。如果我们的客户未来的经济状况有所改善，对我们的收入和财务业绩的积极影响可能会由于我们的商业模式而推迟。上述任何一项都可能对我们的业务、经营业绩和财务状况造成不利影响，并可能导致我们的股价下跌。
我们的经营业绩将来可能会波动，这可能会对我们的股价产生不利影响。
我们的经营业绩受到季度和年度波动的影响，这可能对我们的股价产生不利影响。由于这些周期性的波动，我们的历史结果不应被视为表明我们未来的表现。
许多因素可能导致我们的收入或收入波动，包括：
• | 对我们产品的需求变化-特别是硬件等产品，产生前期收入-这是由于对客户产品的需求波动，以及由于我们的客户研发和EDA产品和服务的预算受到限制； |
• | EDA行业的产品竞争，由于行业或客户的整合和技术创新，会发生迅速的变化； |
• | 我们创新和引进新产品和服务的能力，或有效整合我们所获得的产品和技术的能力； |
• | 由于我们漫长的销售周期而导致销售失败或延误，由于我们的产品和服务的复杂性，这通常包括大量的客户评估和批准过程； |
• | 我们有能力实施有效的成本控制措施； |
43
• | 我们对数量相对较少的大客户的依赖，以及对这些客户继续续签许可证和从我们那里购买更多产品的依赖，这是我们收入的很大一部分； |
• | 库存的数量、组成和估价的变化，以及对我们库存的任何减损或核销； |
• | 我们销售的产品组合的变化，因为我们的产品毛利率较低的产品的销售增加，例如我们的硬件产品，可能会降低我们的整体利润率； |
• | 与我们的业务和技术的收购和整合有关的费用； |
• | 税收规则的变化，以及我国有效税率的变化，包括不经常或不寻常的交易和税务审计结算所产生的税收影响； |
• | 由于我们依赖第三方生产我们的硬件产品，包括某些硬件部件的唯一供应商，造成延误、成本增加或质量问题； |
• | IP提取时间上的自然可变性，这是很难预测的； |
• | 影响半导体和电子工业的一般经济和政治条件，例如扰乱国际贸易关系，包括关税、出口许可证或影响我们或我们供应商产品的其他贸易壁垒；以及 |
• | 会计准则的变化可能会影响我们确认收入和成本的方式，并影响我们的收益。 |
收入确认的时间安排也可能导致我们的收入和收入波动。收入确认的时间受到下列因素的影响：
• | 取消或改变订单水平或前期产品收入与基于时间的产品收入之间的混合； |
• | 在特定时期延迟一个或多个订单，特别是产生前期产品收入的订单，如硬件； |
• | 延迟完成需要大量修改或定制的专业服务项目，并使用完成方法的百分比加以核算； |
• | 延迟完成和交付正在开发中的知识产权产品，因为客户已为提前获得这些产品支付了费用； |
• | 提供折扣或将收入推迟到后期的客户合同修改或续签； |
• | 我们的硬件和IP收入水平是预先确认的，主要取决于我们提供最新技术和满足客户要求的能力；以及 |
• | 我们收入确认模式的改变。 |
这些因素，或本文讨论的任何其他因素或风险，都可能对我们的收入或收益产生负面影响，并导致我们的股价下跌。此外，我们的业绩可能达不到或超过证券分析师和投资者的预期，或者这些分析师可能会改变他们对我们股票的建议，从而导致我们的股价下跌。我们的股票价格一直并且可能继续波动，这可能会使我们的股东更难在一次卖出他们的股票或对他们有利的价格。
44
我们在竞争激烈的行业经营，如果我们不继续以较低的成本满足客户对创新技术的需求，我们的产品可能会失去竞争力和过时，我们的业务和财务状况可能会受到损害。
在我们的半导体和系统设计部门，我们与提供各种产品和服务的EDA供应商竞争，如Cadence设计系统公司。以及MentorGraphics公司(现为西门子公司的一部分)。我们还与其他EDA供应商竞争，包括新进入市场的厂商，他们提供的产品集中于IC设计过程中的一个或多个离散阶段。此外，我们的客户在内部开发与我们的产品竞争的设计工具和能力，包括与我们的IP产品竞争的内部设计。在IP产品领域，我们与众多其他IP供应商以及我们的客户内部开发的IP进行竞争。
在我们的软件完整性部门，我们与许多其他解决方案提供商竞争，其中许多专注于软件安全或质量分析的特定方面。我们还与频繁的新进入者竞争，其中包括初创公司和更成熟的软件公司。
我们经营的行业具有高度的竞争力，对我们的产品和服务的需求是动态的，取决于许多因素，包括对客户产品的需求、设计的开始和客户的预算限制。这些行业的技术发展迅速，产品引进和改进频繁，行业标准和客户要求也发生了变化。半导体器件的功能要求不断增加，而特征宽度却在不断减小，大大增加了芯片设计和制造的复杂性、成本和风险。同时，我们的客户和潜在客户继续要求整体较低的设计总成本，这将导致他们与一家供应商合并购买，为了在这种环境下取得成功，我们必须成功地满足客户的技术要求，增加我们产品的价值，同时努力降低他们的总体成本和我们自己的运营成本。
我们主要根据技术、产品质量和特点(包括易用性)、许可证或使用条件、合同后的客户支持、产品间的互操作性以及价格和支付条件进行竞争。具体来说，我们相信下列竞争因素会影响我们的成功：
• | 我们有能力预测和领导关键的开发周期和技术转移，快速有效地创新，改进我们现有的软件和硬件产品，并成功地开发或获得此类新产品； |
• | 我们的能力提供的产品，既提供了一个高水平的集成到一个全面的平台和一个高水平的个人产品性能； |
• | 我们有能力通过更优惠的条款来提高我们产品的价值，例如扩大许可使用范围、未来的购买权、价格折扣和其他不同的权利，例如多个工具副本、合同后的客户支持、允许客户将最初许可的软件交换给其他Synopsys产品的“混合”权利，以及购买技术池的能力； |
• | 我们在支付条件上的竞争能力；及 |
• | 我们有能力为我们的产品提供工程和设计咨询。 |
如果我们不能成功地管理这些竞争因素，不能成功地平衡对创新技术的矛盾需求和降低整体成本，或者不能解决新的竞争力量，我们的业务和财务状况就会受到不利影响。
网络安全威胁或其他安全漏洞可能会损害属于我们或我们客户的敏感信息，并可能损害我们的业务和声誉，特别是我们的安全测试解决方案的声誉。
我们在我们的数据中心和网络中存储敏感数据，包括知识产权、我们的专有商业信息和我们客户的信息，以及员工的机密信息。尽管我们采取了安全措施，但我们的信息技术和基础设施可能容易受到黑客的攻击或因员工错误、渎职或其他可能导致未经授权披露或丢失敏感信息的干扰而被破坏。
45
例如，我们在2015年发现了托管在SolvNet客户许可证和产品交付系统上的未经授权的第三方访问我们的产品和产品许可证文件。我们确定没有访问任何客户项目或设计数据。系统上不存储任何个人识别信息或支付卡信息。虽然我们查明并关闭了获取信息所用的方法，但我们的安全措施今后可能再次被规避，这种违反可能会损害我们的业务和声誉。用于获得未经授权的网络访问或破坏系统的技术经常发生变化，通常在针对目标发射之前不会被识别。我们可能无法预测这些技术或实施适当的预防措施。此外，在我们的业务运作中，我们还使用第三方供应商来存储某些敏感数据，包括有关我们员工的机密信息，而这些第三方也受到自己的网络安全威胁。虽然我们的标准供应商条款和条件包括要求使用适当的安全措施以防止未经授权使用或披露我们的数据以及其他保障措施，但仍有可能发生违反规定的情况。任何违反我们自己或第三方供应商系统的安全行为都可能导致我们不遵守适用的法律或法规，使我们受到合法的索赔或诉讼，扰乱我们的运作，损害我们的声誉，并对我们的产品和服务失去信心，其中任何一种都可能对我们的业务产生不利影响。
我们的软件产品，包括我们的托管解决方案以及我们的软件安全和质量测试解决方案，也可能容易受到网络攻击。攻击可能会破坏软件的正常运行，导致客户工作输出的错误，允许未经授权地访问我们或客户的专有信息，以及其他破坏性的结果。因此，我们的声誉可能受损，客户可能停止购买我们的产品，我们可能面临诉讼和潜在的责任，我们的财务表现可能受到负面影响。
我们提供软件安全和质量测试解决方案。如果我们找不到新的、越来越复杂的网络攻击方法，或者没有投入足够的资源来研究和开发新的威胁向量，我们的安全测试产品和服务可能无法检测到客户软件代码中的漏洞。如果实际或感知不到安全缺陷，可能会损害我们的安全测试产品和服务的可靠性，并可能导致客户或销售的损失，或增加解决问题的成本。此外，我们在软件安全和质量测试领域的增长和最近的收购可能会提高我们作为以安全为中心的公司的知名度，并可能使我们成为攻击我们自己的信息技术基础设施的更有吸引力的目标。成功的攻击可能会损害我们作为一家以安全为中心的公司的声誉。
如果我们不能保护我们的专有技术，我们的业务就会受到损害。
我们的成功在一定程度上取决于保护我们的专有技术。我们保护我们的技术的努力可能代价高昂，而且不成功。我们依靠与客户、员工和其他第三方的协议以及世界各地的知识产权法律来保护我们的专有技术。这些协议可能会被违反，我们可能没有足够的补救措施。此外，尽管我们采取措施防止盗版，但其他各方可能试图非法复制或使用我们的产品，这可能导致收入损失。一些外国目前没有为知识产权提供有效的法律保护，因此，我们在这些国家防止未经授权使用我们的产品的能力有限。我们的商业秘密也可能被窃取，否则会被人知道，或者被竞争对手独立开发。
我们可能需要展开诉讼或其他法律程序，以便：
• | 主张侵犯我们的知识产权； |
• | 保护我们的产品免受盗版； |
• | 保护我们的商业秘密或技术；或 |
• | 确定他人正当权利的可执行性、范围和有效性。 |
如果我们不取得或维持适当的专利、版权或商业秘密保护，或由于任何原因，或不能在某些司法管辖区内充分维护我们的知识产权，我们的业务和经营成果便会受到损害。此外，知识产权诉讼冗长、昂贵和不确定。与这类诉讼有关的律师费会增加我们的营运开支，并可能减少我们的净收入。
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我们可能无法从我们完成的收购中获得潜在的财务或战略利益，也无法找到合适的目标业务和技术，这可能会损害我们扩大业务、开发新产品或销售产品的能力。
收购和战略投资是我们增长战略的重要组成部分。近年来，我们完成了大量的收购。我们希望在未来进行更多的收购和战略投资，但我们可能找不到合适的收购或投资目标，或者由于不利的信贷市场、商业上无法接受的条款或其他风险，我们可能无法完成理想的收购或投资，这可能会损害我们的经营业绩。收购和战略投资是困难的、费时的，并带来了一些风险，包括：
• | 潜在的负面影响，我们的每股收益； |
• | 所购产品未能实现预期销售； |
• | 产品与产品整合中存在的问题； |
• | 进入我们没有经验或竞争对手可能有更强地位的新市场的困难； |
• | 由于被收购企业的经营利润率较低、与添加和支持新产品有关的人员编制成本和其他费用增加，可能对营业利润率造成下行压力； |
• | 留住和整合关键员工的困难； |
• | 大幅度减少我们的现金资源和(或)债务； |
• | 未能实现预期的协同增效或节省费用； |
• | 整合或扩大销售、销售和分销职能及行政系统，包括信息技术和人力资源系统方面的困难； |
• | 通过发行普通股稀释我国现有股东，作为合并考虑的一部分； |
• | 谈判、治理和实现战略投资价值的困难； |
• | 承担包括税收和诉讼在内的未知负债，以及相关费用和资源转移； |
• | 干扰正在进行的业务运作，包括转移管理层对员工和客户的注意力和不确定性，特别是在收购后的整合过程中； |
• | 潜在的负面影响，我们与客户，经销商和商业伙伴的关系； |
• | 接触新的经营风险，法规和商业海关的范围内，获得的业务位于地区，我们目前不开展业务； |
• | 需要在可能缺乏此类控制、流程和政策的被收购公司实施适合上市公司的控制、程序和政策； |
• | 收购或投资相关成本对我们净收入的负面影响；以及 |
• | 政府监管机构在审查收购时所施加的要求，包括对我们的业务或收购业务进行的必要剥离或限制。 |
如果我们不管理上述风险，我们完成的收购或战略投资可能会对我们的业务和财务状况产生不利影响。
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我们不时地追求新产品和新技术的倡议，如果我们不能成功地执行这些倡议，我们的业务、财务状况或业务结果可能会受到不利影响。
作为我们业务发展的一部分，我们已经进行了大量投资，通过我们的收购、研究和开发努力，开发新产品和增强现有产品。如果我们不能以及时和符合成本效益的方式引进新的或改进的产品来预测我们行业的技术变化，或者如果我们不能引进满足市场需求的产品，我们可能会失去我们的竞争地位，我们的产品可能会过时，我们的业务、财务状况或经营结果可能会受到不利影响。
此外，我们还不时向邻近市场投资，包括软件安全和质量测试解决方案。虽然我们相信这些解决方案是对我们的EDA工具的补充，但我们在提供软件质量测试和安全产品及服务方面的经验较少，操作历史也较有限，我们在这方面的努力可能并不成功。我们在这些新市场的成功取决于各种因素，包括：
• | 我们吸引新客户群的能力，包括在经验较少的行业； |
• | 我们成功地开发了新的销售和营销策略，以满足客户的需求； |
• | 我们能够准确预测、准备和迅速应对新领域的技术发展，包括在软件质量测试以及安全工具和服务方面，查明软件代码中新的安全漏洞，并确保支持越来越多的编程语言； |
• | 我们有能力在这些新行业与新的和现有的竞争对手竞争，其中许多行业可能比我们目前拥有更多的财政资源、行业经验、品牌认知度、相关知识产权或已建立的客户关系，并且可以包括免费和开放源码解决方案，免费提供类似的软件质量测试和安全工具； |
• | 我们有能力巧妙地平衡对邻近市场的投资和对现有产品和服务的投资； |
• | 我们有能力吸引和留住具有新领域专门知识的员工； |
• | 我们有能力以盈利的利润销售和支持咨询服务；以及 |
• | 我们的能力，管理我们的收入模式与混合销售许可产品和咨询服务。 |
任何新产品开发的困难或我们进入邻近市场的努力都可能对我们的经营结果和财务状况产生不利影响。
我们可能需要投入比预期更多的研究和开发资源，这可能会增加我们的运营费用，并对我们的经营结果产生负面影响。
我们投入大量资源进行研究和开发。新的竞争对手、半导体工业或竞争对手的技术进步、我们的收购、我们进入新市场或其他竞争因素可能要求我们投入比我们预期更多的资源。如果要求我们投入比预期大得多的资源而不相应增加收入，我们的经营业绩可能会下降。此外，我们的定期研究和开发费用可能与我们的收入水平无关，这可能对我们的财务结果产生不利影响。最后，不能保证我们的研究和开发投资将产生创造额外收入的产品。
产品的错误或缺陷会使我们承担责任，损害我们的声誉，我们可能会失去市场份额。
软件产品经常包含错误或缺陷，特别是当首次引入、新版本发布或与被收购公司开发的技术集成时。产品错误，包括来自第三方供应商的错误，可能会影响我们产品的性能或互操作性，可能会延迟
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开发或发布新产品或新版本的产品，可能会影响市场对我们产品的接受或看法。此外，任何因使用我们的IP产品而产生的可制造性问题的指控，即使是不真实的，也可能对我们的声誉和我们的客户向我们颁发知识产权产品的意愿产生不利影响。在发布新产品或新版本产品方面的任何这类错误或延误，或关于性能不佳的指控，都会使我们失去客户，增加我们的服务成本，使我们承担损害赔偿的责任，并将我们的资源从其他任务中转移出去，而任何一项任务都可能对我们的业务和经营结果产生重大和不利的影响。
我们的硬件产品，主要由原型和仿真系统组成，使我们面临明显的风险。
我们硬件产品销售的增长使我们面临几个风险，包括：
• | 某些硬件部件日益依赖单一供应商，这可能会降低我们对产品质量和定价的控制，如果我们的供应商未能及时交付足够数量的可接受部件，则可能导致我们的硬件产品的生产和交付出现延误； |
• | 由于硬件收入的波动，收入的变化越来越大，而且精确的收入预测越来越少，而硬件收入在装船时就被预先确认，而软件产品的大部分销售却随着时间的推移而被确认； |
• | 潜在的整体利润率下降，因为我们的硬件产品的毛利率通常低于我们的软件产品； |
• | 较长的销售周期，造成库存不足、过剩或过时的风险，以及库存估价的变化，可能对我们的经营结果产生不利影响； |
• | 减少或延迟客户购买有利于下一代版本，这可能导致过剩或过时的库存，或要求我们折扣我们的旧硬件产品；以及 |
• | 比我们的软件产品的保修期更长，这可能要求我们更换保修下的硬件部件，从而增加了我们的成本。 |
美国普遍接受的会计原则(美国公认会计准则)的变化可能会对我们的财务结果产生不利影响，并可能需要对我们的内部会计制度和程序进行重大改变。
我们按照美国公认会计准则编制合并财务报表。这些原则须经财务会计准则委员会(FASB)、证券交易委员会(SEC)和为解释和制定适当的会计原则和指导而成立的各种机构的解释。
FASB定期发布关于各种主题的新会计准则，例如，收入确认和租赁会计。有关新会计准则的资料，请参阅“新会计公告的影响”标题下未经审计的精简综合财务报表附注19。 这些准则和其他这类准则通常会产生不同的会计原则，这可能会对我们报告的结果产生重大影响，或可能导致财务结果的多变性。例如，新的收入确认标准在2019财政年度开始适用于我们，我们的总收入的波动性增加了，而且可预见性低于以前的会计准则。
我们的结果可能会受到以下因素的不利影响：税法的改变和相关的新的或修订的指导方针和条例，我们的实际税率的变化，我们的地理收入结构的变化，政府对我们的纳税申报表的不利审查，我们预测的和实际的年度有效税率之间的重大差异，我们的税收结构的未来变化，或者我们不断发展的执法做法。
我们的业务在美国和多个外国管辖区都要缴纳所得税和交易税。由于我们在多个司法管辖区内有广泛的法定税率，我们的地理收益组合的任何改变，包括公司间转让定价或转让定价规则的改变，都会对本港的实际税率产生重大影响。此外，我们经营业务的司法管辖区税法的改变，包括提高税率或对收入或开支的处理方式发生不利变化，可能导致我们的税收开支大幅增加，并影响我们的财务状况和现金流量。
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2017年12月22日，美国总统签署了“减税和就业法案”(“税法”)，该法案显著改变了美国以前的税法，包括许多影响我们业务的条款。“税法”包括一些新的规定，这些规定在2019年财政年度第一季度开始影响我们的外国业务收入。自2019年财政开始以来，美国财政部发布了一些条例草案，可能会对我们要求某些与税法相关的税收优惠的能力产生实质性影响。虽然该公司继续评估对其估计的年度税率的潜在影响，但其中某些规定尚未最后确定，可能会发生变化。随着有关税法的更多规章和指导的发展，随着我们收集更多的信息和进行更多的分析，我们的结果可能与先前的估计大不相同，而这些差异可能会对我们的财务状况产生重大影响。对其中某些规定作出解释需要作出重大判断。
外国司法管辖区的税法可能会有进一步的变化。制定解决经济数字化带来的税务挑战的协调解决办法的工作方案(工作方案)代表包括美国在内的成员国联盟的经济合作与发展组织(OECD)达成的协议。这个工作方案正在评估许多长期存在的税收原则的潜在变化。这些改变，如果由我们做生意的国家实施，可能会增加我们在这些国家的税收。与国际税务改革有关的这些领域和其他领域的变化，包括外国政府今后为响应税法而采取的行动，可能会增加不确定性，并可能对我国未来几年的税率和现金流量产生不利影响。
我们的所得税和非所得税申报须接受国内税务局和州、地方和外国税务机关的审查或审计。我们在决定我们在全球范围内对所得税的规定时，会作出重大的判断，而在我们通常的业务运作中，可能会有一些交易和计算，而最终的税务决定是不确定的。我们还可能对我们收购的企业的潜在税务责任承担责任，包括根据“税法”对其外国业务收入(如果有的话)未来应缴的过渡税。虽然我们相信我们的税额估计是合理的，但审计的最终决定可能与我们的历史所得税规定和应计项目所反映的待遇大不相同。对因审计而增加的税款进行评估，可能会对我们的所得税拨款和净收入产生不利影响。
2017年7月，匈牙利税务局(HTA)针对我们的匈牙利子公司(匈牙利Synopsys匈牙利)发布了2011至2013财政年度的最后评估报告。HTA对向附属公司支付的某些款项征收预扣税，导致总计税额约2 500万美元，利息和罚款1 100万美元。我们按照法律规定，在2018年第一季度支付了税款评估、罚款和利息，并将这些金额作为预付税款记录在我们的资产负债表上。2019年4月30日，匈牙利行政法院对匈牙利Synopsys作出裁决。我们于2019年7月5日向匈牙利最高法院提出上诉。关于匈牙利审计的进一步讨论，见“非美国审查”标题下的“未经审计的合并财务报表说明”注17。
我们持有与某些税收抵免相关的大量递延税款资产。我们能否使用这些抵免，取决于今后在有关司法管辖区是否有足够的应税收入，就外国税收抵免而言，如何根据“税法”的规定对待这些抵免。我们对未来收入预测的变化可能导致对递延税资产进行调整，并将相关费用计入收益，从而对我们的财务业绩产生重大影响。
美国业务的流动性要求可能要求我们在不确定的资本市场上筹集现金，这可能会对我们的财务状况产生负面影响。
截至2020年1月31日，约69%我们的全球现金和现金等价物余额由我们的国际子公司持有。我们打算满足我们的美国现金支出需求，包括税法临时过渡税，主要是通过我们现有的美国现金余额、持续的美国现金流以及我们的定期贷款和循环信贷安排下的可用信贷。如果我们在美国的现金支出需求上升并超过这些流动性来源，我们可能需要以高于预期的利率承担更多债务或获得其他资金来源，这可能会对我们的运营结果、资本结构或我们普通股的市场价格产生负面影响。
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我们不时会被指控我们的产品侵犯了第三方的知识产权。
我们不时受到指控，声称我们侵犯了第三方知识产权，包括专利权。根据我们的客户协议和其他许可协议，我们同意在许多情况下，如果我们的产品侵犯第三方的知识产权，我们将赔偿我们的客户。侵权索赔可能导致昂贵和耗时的诉讼，要求我们作出特许权使用费安排，要求我们受到限制我们产品销售的损害或禁令，使专利或专利家族失效，要求我们向客户退还许可费，或放弃未来的付款，或要求我们重新设计我们的某些产品，其中任何一种产品都可能损害我们的业务和经营结果。
我们可能会受到可能损害我们业务的诉讼程序。
在全球范围内，我们可能会受到涉及股东、消费者、就业、客户、供应商、竞争和其他问题的法律要求或监管事项的制约。诉讼受制于固有的不确定性，不利的裁决可能发生。不利的裁决可以包括金钱损害赔偿，或者在寻求强制救济的情况下，禁止我们生产或销售一种或多种产品。如果我们在某件事上得到不利的裁决，我们的业务和经营结果可能会受到重大损害。关于其中某些事项的进一步资料载于第二部分第1项，法律程序.
我们可能无法继续以合理的条件获得第三方软件和知识产权的许可，这可能会扰乱我们的业务并损害我们的财务业绩。
我们授权第三方软件和其他知识产权用于产品研究和开发，并在一些情况下，包括在我们的产品。我们还许可第三方软件，包括我们的竞争对手的软件，以测试我们的产品与其他行业产品的互操作性，并与我们的专业服务。这些许可证可能需要不时地重新协商或更新，或者我们将来可能需要获得新的许可证。第三方可能停止充分支持或维护他们的技术，或者他们或他们的技术可能被我们的竞争对手收购。如果我们无法以合理的条件获得这些第三方软件和知识产权的许可，我们可能根本无法销售受影响的产品，我们的客户对产品的使用可能会中断，或者我们的产品开发过程和专业服务提供可能受到干扰，这反过来会损害我们的财务结果、我们的客户和我们的声誉。
将第三方知识产权纳入我们的产品也会使我们和我们的客户受到侵权指控。虽然我们寻求通过合同来减轻这一风险，但我们可能无法充分限制我们的潜在赔偿责任。无论结果如何，侵权索赔可能要求我们使用大量的资源，并可能转移管理层的注意力。
我们的一些产品和技术，包括我们获得的产品和技术，可能包括开放源码许可许可的软件。在某些情况下，某些开源许可证可能要求我们对基于开源软件创建的任何修改或派生作品提供许可或授予许可。虽然我们有监测和限制开放源码软件使用的工具和流程，但与开放源码使用相关的风险可能无法消除，如果不适当地加以解决，可能会导致意外的义务损害我们的业务。
如果我们不能及时招聘和留住高级管理人员和关键员工，我们的业务可能会受到损害。
我们在很大程度上依赖我们高级管理团队关键成员的服务来推动我们未来的成功，如果我们失去任何高级管理团队成员的服务，我们的业务就会受到不利影响。为了取得成功，我们还必须吸引和留住关键的技术、销售和管理人员，包括那些加入我们参与收购的人。合格的EDA和IC设计工程师人数有限，对这些人的竞争十分激烈，而且竞争日益激烈。我们的员工经常被我们的竞争对手和客户积极招聘。任何招聘和留住关键技术人员、销售人员和管理人员的行为都可能损害我们的业务、经营结果和财务状况。此外，招聘和留住合格员工的努力可能代价高昂，并对我们的运营费用产生负面影响。
我们发放来自员工权益计划的股权奖励，作为我们整体薪酬的一个关键组成部分。由于这种基于股权的补偿对股东的稀释作用，我们面临着限制使用这种补偿的压力。如果我们是
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由于未来无法授予具有吸引力的股权套餐，这可能会限制我们吸引和留住关键员工的能力。
我们的业务受制于不断变化的公司治理和公开披露条例，这增加了我们的合规成本和不遵守的风险，这可能会对我们的股价产生不利影响。
我们受到一些政府和自律组织颁布的不断变化的规则和条例的约束，这些组织包括证券交易委员会、纳斯达克股票市场和FASB。这些规则和条例在范围和复杂性上继续发展，许多新的要求是根据国会颁布的法律制定的，使得遵守变得更加困难和不确定。例如，我们努力遵守“多德-弗兰克华尔街改革和消费者保护法”和其他条例，包括影响我们硬件产品的“冲突矿物”条例，导致并可能继续导致一般和行政开支增加，并将管理时间和注意力从创收活动转移到合规活动上。
我们的控制和合规计划的有效性有其固有的局限性。
无论它的设计和运作如何良好，一个控制系统只能提供合理的保证，它的目标将得到实现。此外，控制系统的设计必须反映一个事实，即资源受到限制，控制的好处必须与其成本相比较。由于所有控制系统的固有局限性，对控制的任何评价都不能绝对保证所有控制问题和欺诈事件(如果有的话)都已被发现。此外，虽然我们对雇员实施了合规计划和合规培训，但这些措施并不能防止我们的雇员、承包商或代理人违反或规避我们的政策或违反适用的法律和法规。我们的控制系统和合规程序的失败，以防止错误，欺诈或违法行为，可能会对我们的业务产生重大的不利影响。
我们的投资组合可能会受到资本市场恶化的影响。
有时，我们的现金等价物和短期投资组合包括投资级美国政府机构证券、资产支持证券、公司债务证券、商业票据、存单、货币市场基金、市政证券和其他证券以及银行存款。我们的投资组合既有利率风险，也有信用风险。固定利率债务证券的市场价值可能因信用降级或利率上升而受到不利影响，而如果利率下降或信用评级下降，浮动利率证券的收入可能低于预期。由于某些银行，特别是欧洲银行的资本压力，以及持续的低利率环境，我们的一些金融工具可能会受到损害。
我们未来的投资收入可能会因为利率的变化而低于预期，或者如果我们持有的投资的公允价值下降被认为不是暂时的。此外，如果我们被迫出售由于发行人的信贷质量变化或利率变化而导致市场价值下降的证券，我们可能会遭受原则上的损失。
在编制财务报表时，我们作出某些假设、判断和估计，这些假设、判断和估计影响到合并财务报表中报告的数额，如果不准确，可能会对我们的财务结果产生重大影响。
我们对许多项目作了假设、判断和估计，包括金融工具的公允价值、商誉、长期资产和其他无形资产、递延税资产的可变现性、收入的确认和股票奖励的公允价值。我们还作出假设、判断和估计，以确定雇员相关负债的应计项目，包括佣金和可变薪酬，以及确定不确定税收状况的应计项目、递延税款资产的估价津贴、可疑账户备抵额和法定应急款。这些假设、判断和估计是根据我们认为在合并财务报表之日的情况下是合理的历史经验和各种其他因素作出的，实际结果可能与我们的估计大不相同，这种差异可能对我们的财务业绩产生重大影响。
灾难性事件可能会扰乱我们的业务，损害我们的经营结果。
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由于我们业务的全球性，我们的经营结果可能会受到世界各地灾难性事件的负面影响。我们依靠全球基础设施应用、企业应用和技术系统网络进行开发、营销、运营、支持和销售活动。在发生重大地震、火灾、电信故障、网络安全攻击、恐怖袭击、流行病或其他灾难性事件时，这些系统的中断或故障可能会造成系统中断、产品开发延误和关键数据丢失，并可能使我们无法履行客户的订单。特别是，外国销售和我们的外国基础设施容易受到区域或全球健康状况的影响，包括诸如COVID-19(2019年新型冠状病毒)等传染病爆发的影响。此外，我们的公司总部、我们的研究和开发活动的很大一部分、我们的数据中心以及其他一些重要的业务活动都位于加利福尼亚，靠近重大地震断层。如果灾难性事件导致我们的数据中心或关键业务或信息技术系统遭到破坏或中断，将严重影响我们进行正常业务运作的能力，因此，我们的经营结果将受到不利影响。
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第2项 | 未登记的股本证券出售和收益的使用 | |
在2019年12月，我们签订了一项加速股票回购协议(2019年12月ASR)，以回购1亿美元我们的普通股。根据2019年12月ASR，我们提前支付了1亿美元并收到了价值8，000万美元的初次股票交付。剩余余额2 000万美元将于2020年2月27日或之前确定。
下表列出了我们在截止的三个月内回购普通股的情况。2020年1月31日:
期间(1) | 总人数 股份 购进 | 平均 已付价格 每股 | 共计 电话号码 股份 购进 作为.的一部分 公开 宣布 节目 | 最高折合美元 股份转让价值 可能会更接近 购进 根据 节目(1) | ||||||||||
月份#1 | ||||||||||||||
2019年11月3日至12月7日 | — | $ | — | — | $ | 400,000,000 | ||||||||
月份#2 | ||||||||||||||
2019年12月8日至2020年1月4日 | 579,290 | $ | 138.10 | 579,290 | $ | 300,000,000 | ||||||||
第三个月 | ||||||||||||||
2020年1月5日至2月1日 | — | $ | — | — | $ | 300,000,000 | ||||||||
共计 | 579,290 | $ | 138.10 | 579,290 | $ | 300,000,000 | ||||||||
(1) | 截至2020年1月31日, $300.0在该计划下，仍有100万欧元可用于未来的回购。 |
有关我们股票回购计划的进一步信息，请参阅未审计的合并财务报表附注12。
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第6项 | 展品 | |
陈列品 数 | 以引用方式合并 | 归档 随函 | ||||||||||
展品描述 | 形式 | 档案编号。 | 陈列品 | 提交日期 | ||||||||
3.1 | 经修订及重订的法团证书 | 10-Q | 000-19807 | 3.1 | 9/15/2003 | |||||||
3.2 | 修订及重订附例 | 10-K | 000-19807 | 3.2 | 12/17/2018 | |||||||
4.1 | 普通股证样本 | S-1 | 33-45138 | 4.3 | 2/24/1992 (有效再分配) 日期) | |||||||
31.1 | 根据“交易法”规则13a-14(A)或规则15d-14(A)认证共同首席执行官 | X | ||||||||||
31.2 | 根据“交易法”规则13a-14(A)或规则15d-14(A)认证共同首席执行官 | X | ||||||||||
31.3 | 根据“交易法”规则13a-14(A)或规则15d-14(A)认证首席财务官 | X | ||||||||||
32.1 | 根据“交易法”规则13a-14(B)或细则15d-14(B)和“美国守则”第63章第63章第1350节提供的共同首席执行官和首席财务官的证明 | X | ||||||||||
101.INS | 内联XBRL实例文档 | X | ||||||||||
101.SCH | 内联XBRL分类法扩展模式文档 | X | ||||||||||
101.CAL | 内联XBRL分类法扩展计算链接库文档 | X | ||||||||||
101.DEF | 内联XBRL分类法扩展定义链接库文档 | X | ||||||||||
101.LAB | 内联XBRL分类法扩展标签链接库文档 | X | ||||||||||
101.PRE | 内联XBRL分类法扩展表示链接库文档 | X | ||||||||||
104 | 封面交互数据文件(格式化为内联XBRL，包含在表101中) | |||||||||||
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签名
根据1934年“证券交易法”的要求，登记人已正式安排由下列签名人代表其签署本报告，并正式授权。
Synopsys公司 | ||
日期：2020年2月21日 | 通过： | /s/RAC P火腿 |
特拉克·范姆 首席财务官 (首席财务主任) | ||
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