西部铜金公司(勘探阶段公司)
合并财务报表 2018年12月31日和2017年12月31日终了的年份
(以加元表示)
财务报告责任
所附的西部铜金公司合并财务报表由管理层编制, 符合国际会计准则理事会发布的“国际财务报告准则”。
管理层制定并维持了内部 控制制度,以提供合理的保证,确保资产得到保障,财务信息准确可靠。
董事会批准合并财务报表,并确保管理层履行其财务报告职责。审计委员会的审查主要是通过审计 委员会完成的,该委员会由非执行董事组成。审计委员会定期与管理层和审计员举行会议,审查财务报告和控制事项。
本公司的独立审计师普华永道会计师事务所有限责任公司(PricewaterhouseCoopers LLP,{Br})已代表股东审计了该公司的合并财务报表,其报告如下。
/s/paul West-出售 | /S/Julien Fran ois |
保罗·韦斯特 | 朱利安·弗朗索瓦 |
总裁兼首席执行官 | 首席财务官 |
March 14, 2019
加拿大温哥华
- 2 - |
管理层关于财务报告内部控制的报告
西部铜金公司({Br}MECH公司)的管理层负责建立和维持对财务报告的适当内部控制。1934年“证券和交易法”第13a-15(F)条和第15d-15(F)条将此定义为由公司首席执行官和首席财务官设计或监督并由公司董事会实施的程序,管理人员和其他人员,根据普遍接受的会计原则,为财务报告的可靠性和为外部 目的编制财务报表提供合理保证, 包括下列政策和程序:
| 涉及记录的维护,准确和公正地反映公司的交易,以合理的细节; |
| 提供合理保证,认为交易是按必要记录的,以便按照 国际会计准则理事会发布的“国际财务报告准则”在 编制财务报表,公司的收入和支出仅根据公司管理层和董事的授权作出;和 |
| 就防止或及时发现可能对公司合并财务报表产生重大影响的未经授权的收购、使用或处置 公司资产提供合理保证。 |
由于其固有的局限性,对 财务报告的内部控制可能无法及时防止或发现所有误报。此外,对今后各期财务报告的内部控制 的有效性进行任何评价的预测,都有可能由于条件的变化而使控制不足,或可能使 遵守政策或程序的程度恶化。
管理层根据Treadway 委员会(COSO)赞助组织委员会(COSO)确定的标准,评估截至2018年12月31日该公司对财务报告的内部控制的有效性。内部控制-综合框架(2013年).管理部门还评估了其披露控制和 程序的有效性。根据这些评估,管理层得出结论,该公司对财务报告的内部控制及其披露控制和 程序自2018年12月31日起生效。
/s/paul West-出售 | /S/Julien Fran ois |
保罗·韦斯特 | 朱利安·弗朗索瓦 |
总裁兼首席执行官 | 首席财务官 |
March 14, 2019 | |
加拿大温哥华 |
独立注册公共会计师事务所报告
西方铜业和黄金公司的董事会和股东
关于财务报表的意见
我们审计了截至2018年12月31日和2017年12月31日西方铜黄金公司及其子公司(合为公司)的合并资产负债表,以及截至该日终了年度的相关亏损和综合亏损、现金流量和股东权益变动综合报表,
包括相关附注(统称为合并的
财务报表)。我们认为,合并财务报表在所有重大方面公允地反映了公司截至2018年12月31日和2007年12月31日的财务状况,并按照国际会计准则理事会(IFRS)发布的“国际财务报告准则”(IFRS),在该年度结束时的财务执行情况和现金流量。
意见依据
这些合并财务报表由公司管理部门负责。我们的责任是根据我们的审计对公司合并的财务报表发表意见。我们是一家在美国上市公司会计监督委员会(PCAOB)注册的公共会计师事务所,并根据美国联邦证券法和证券交易委员会及PCAOB的适用规则和条例,被要求独立于该公司。
我们按照PCAOB的标准对这些合并财务报表进行了审计。这些标准要求我们规划和执行审计,以获得关于合并财务报表是否存在重大错报、是否因错误或欺诈而产生的 的合理保证。
我们的审计包括执行程序,评估合并财务报表重大错报的风险,无论是由于错误还是欺诈,以及执行应对这些风险的程序。这种 程序包括在测试的基础上审查关于合并财务报表中的数额 和披露的证据。我们的审计还包括评价管理当局使用的会计原则和重大估计数,以及评价综合财务报表的总体列报方式。我们相信,我们的审计为我们的意见提供了合理的依据。
/S/普华永道有限公司
特许专业会计师
加拿大温哥华2019年3月14日
自2006年以来,我们一直担任公司的审计师。
西部铜金公司 |
合并财务报表 |
(以加元表示) |
合并资产负债表
(2018年12月31日) | 2017年12月31日 | ||||||||
注 | $ | $ | |||||||
资产 | |||||||||
现金和现金等价物 | 3,026,385 | 395,370 | |||||||
短期投资 | 4 | 1,505,161 | 3,704,131 | ||||||
有价证券 | 5 | 252,200 | 285,700 | ||||||
其他资产 | 159,188 | 173,857 | |||||||
流动资产 | 4,942,934 | 4,559,058 | |||||||
勘探和评价资产 | 6 | 41,946,079 | 40,650,547 | ||||||
资产 | 46,889,013 | 45,209,605 | |||||||
负债 | |||||||||
应付帐款和应计负债 | 602,206 | 672,532 | |||||||
当期负债 | 602,206 | 672,532 | |||||||
股东权益 | |||||||||
股本 | 7 | 111,891,213 | 108,021,796 | ||||||
供款盈余 | 33,484,162 | 32,747,685 | |||||||
赤字 | (99,088,568 | ) | (96,232,408 | ) | |||||
股东权益 | 46,286,807 | 44,537,073 | |||||||
负债和股东权益 | 46,889,013 | 45,209,605 |
经董事会批准 | |||
S/Robert Gayton | 导演 | /S/Klaus Zeitler | 导演 |
所附注是这些 合并财务报表的组成部分。 | - 5 - |
西部铜金公司 |
合并财务报表 |
(以加元表示) |
综合损失和综合损失报表
截至12月31日的一年, | 2018 | 2017 | |||||||
注 | $ | $ | |||||||
备案和管理费用 | 206,506 | 185,345 | |||||||
办公室和行政 | 262,325 | 230,451 | |||||||
专业费用 | 90,921 | 103,801 | |||||||
租金和水电费 | 112,626 | 112,259 | |||||||
股票支付 | 9, 10 | 574,974 | 319,103 | ||||||
股东沟通和旅行 | 561,067 | 514,565 | |||||||
工资和福利 | 10 | 1,093,404 | 1,067,084 | ||||||
公司开支 | 2,901,823 | 2,532,608 | |||||||
外汇损失 | 4,421 | 6,909 | |||||||
利息收入 | (83,584 | ) | (46,728 | ) | |||||
有价证券未变现亏损 | 33,500 | 168,800 | |||||||
损失与综合损失 | 2,856,160 | 2,661,589 | |||||||
每股基本损失和稀释损失 | 0.03 | 0.03 | |||||||
已发行普通股加权平均数 | 99,886,747 | 95,856,191 |
所附注是这些 合并财务报表的组成部分。 | - 6 - |
西部铜金公司 |
合并财务报表 |
(以加元表示) |
综合现金流量表
截至12月31日的一年, | 2018 | 2017 | |||||||
$ | $ | ||||||||
由(使用)提供的现金流量 | 注 | ||||||||
经营活动 | |||||||||
损失和综合损失 | (2,856,160 | ) | (2,661,589 | ) | |||||
不影响现金的项目 | |||||||||
股票支付 | 574,974 | 319,103 | |||||||
有价证券未变现亏损 | 33,500 | 168,800 | |||||||
608,474 | 487,903 | ||||||||
非现金周转资本项目的变动 | 11 | 120,156 | (110,544 | ) | |||||
操作 活动 | (2,127,530 | ) | (2,284,230 | ) | |||||
筹资活动 | |||||||||
私募收益 | 7 | 3,340,826 | - | ||||||
私募发行成本 | 7 | (152,825 | ) | - | |||||
行使股票期权 | 8 | 732,500 | 1,433,333 | ||||||
资助 活动 | 3,920,501 | 1,433,333 | |||||||
投资活动 | |||||||||
赎回短期投资 | 2,186,861 | 2,413,139 | |||||||
矿产资产支出 | (1,348,817 | ) | (1,778,562 | ) | |||||
投资活动 | 838,044 | 634,577 | |||||||
现金 和现金等价物的变化 | 2,631,015 | (216,320 | ) | ||||||
现金及现金等价物开始 | 395,370 | 611,690 | |||||||
现金和现金 等价物-结束 | 3,026,385 | 395,370 |
所附注是这些 合并财务报表的组成部分。 | - 7 - |
西部铜金公司 |
合并财务报表 |
(以加元表示) |
股东权益变动合并报表
数目 | 分享 | 捐出 | 赤字 | 股东 | |||||||||||
股份 | 资本 | 盈馀 | 衡平法 | ||||||||||||
$ | $ | $ | $ | ||||||||||||
2016年12月31日 | 94,965,602 | 105,963,093 | 32,984,958 | (93,570,819 | ) | 45,377,232 | |||||||||
行使股票期权 | 1,688,333 | 1,433,333 | - | - | 1,433,333 | ||||||||||
股票期权价值转移 | - | 625,370 | (625,370 | ) | - | - | |||||||||
股票支付 | - | - | 388,097 | - | 388,097 | ||||||||||
损失 和综合损失 | - | - | - | (2,661,589 | ) | (2,661,589 | ) | ||||||||
2017年12月31日 | 96,653,935 | 108,021,796 | 32,747,685 | (96,232,408 | ) | 44,537,073 | |||||||||
私人安置(附注7b) | |||||||||||||||
总收入 | 2,905,066 | 3,340,826 | - | - | 3,340,826 | ||||||||||
发行成本 | - | (152,825 | ) | - | - | (152,825 | ) | ||||||||
权证价值的分配 | - | (319,000 | ) | 319,000 | - | - | |||||||||
行使股票期权 | 1,225,000 | 732,500 | - | - | 732,500 | ||||||||||
股票期权价值转移 | - | 267,916 | (267,916 | ) | - | - | |||||||||
股票支付 | - | - | 685,393 | - | 685,393 | ||||||||||
损失 和综合损失 | - | - | - | (2,856,160 | ) | (2,856,160 | ) | ||||||||
(2018年12月31日) | 100,784,001 | 111,891,213 | 33,484,162 | (99,088,568 | ) | 46,286,807 |
所附注是这些 合并财务报表的组成部分。 | - 8 - |
西部铜金公司 |
合并财务报表附注 |
截至2018年12月31日和2017年12月31日止的年份 |
(以加元表示) |
1. |
业务性质 |
西铜和黄金公司(连同其 子公司、西部开采公司或该公司)是一家勘探阶段公司(Br},直接从事位于加拿大育空的Casino 矿藏的勘探和开发(Ceco Casino 项目)。 | |
该公司在加拿大不列颠哥伦比亚省注册成立。其总部设在15。TH不列颠哥伦比亚省温哥华西乔治亚街1040号楼层。 | |
该公司将需要筹集额外资金,以完成赌场项目的发展。虽然西部成功地筹集了足够的资金来资助其在过去的业务,但不能保证它在 将来能够这样做。 | |
2. |
提出依据 |
a. |
遵守声明 | |
这些财务报表是按照国际会计准则理事会(会计准则理事会)发布的“国际财务报告准则”(“国际财务报告准则”)编制的。 财务报表是根据历史成本 约定编制的。 | ||
这些财务报表被 公司董事会于2019年3月14日批准发布。 | ||
b. |
会计估计和判断 | |
按照“国际财务报告准则”编制符合“国际财务报告准则”的财务报表,要求管理层在适用其会计政策的过程中作出判断,并对截至当日影响报的资产和负债数额以及或有资产和或有负债的披露作出估计。报告期间的财务报表 和报告的收入和支出数额。实际结果可能与这些估计不同。差异可能是实质性的。 | ||
在评估某些因素 是否会被视为损害的指标时,需要作出判断。我们同时考虑内部 和外部信息,以确定是否存在 损伤的指示符,以及是否需要进行损伤测试。在需要进行减值测试的情况下,计算非流动资产减值测试现金发生单元的估计可收回数额时,需要管理层对估计可收回的储量或资源、估计的 未来商品价格、预期的未来业务费用和资本费用作出估计和假设 ,和 贴现率。在确定可收回金额的 中使用的任何假设或估计中的任何更改都可能影响减值 分析。 |
- 9 - |
西部铜金公司 |
合并财务报表附注 |
截至2018年12月31日和2017年12月31日止的年份 |
(以加元表示) |
3. |
会计政策 |
a. |
会计政策的变化 | |
自2018年1月1日起,该公司采用了“国际财务报告准则”第9条的 要求-金融工具(IFRS 9)。国际财务报告准则9取代 IAS 39-金融工具:确认和计量(IAS 39)。这一变化对转型日期 公司金融工具的账面价值没有影响。 | ||
b. |
重大会计政策摘要 | |
公司的主要会计政策概述如下: |
(i) |
巩固基础 | |
当一个实体对 有权力时,该公司合并该实体,该实体公开或有权从其 参与该实体的活动中可变回报,并有能力通过其对该实体的权力影响该实体的回报 。其他 实体(例如子公司)的财务报表自控制开始之日起至 控制终止之日止,均包括在合并财务 报表中。所有重要的公司间交易和余额都被 消除。 | ||
该公司的合并财务报表包括西部铜和黄金公司、卡西诺矿业公司和拉文沃夫资源集团有限公司。 | ||
(2) |
表示货币 | |
公司的表示货币是加拿大的 美元。西方及其重要的 子公司的功能货币是加元。 | ||
(3) |
外币换算 | |
在编制个别 实体的财务报表时,以实体的功能 货币(外币)以外的货币进行的交易按交易日通行的汇率 记录。在每个资产负债表日期, 货币资产和负债使用期间结束 外汇汇率进行转换。非货币资产和负债使用交易日的历史汇率转换为 。这些外币交易的所有收益和 损失都包括在损益表中。 |
- 10 - |
西部铜金公司 |
合并财务报表附注 |
截至2018年12月31日和2017年12月31日止的年份 |
(以加元表示) |
(四) |
股票支付 | |
公司向董事、高级人员、雇员和顾问提供股票期权,以购买公司的普通股。根据“国际财务报告准则”第2条,公司授予的股票期权的公平 价值被视为补偿 成本-股票支付。此类奖励的公平 值是使用Black-Schole期权定价 模型计算的。这些费用记在损益表中,如果 适当,则在 股票期权归属期内将这些费用资本化到勘探和评价资产,并对贡献的 盈余作抵销分录。公司分配基于股票的支付与其对每个 收件人的其他类型薪酬的处理是一致的。 | ||
如果执行股票期权,则可归因于股票期权的值 转移到共享 资本。 | ||
(v) |
所得税 | |
所得税费用包括当期和递延税 费用。所得税费用在损益表中确认。 | ||
当期税款开支是指对该期间内应纳税的 应纳税收入预期应缴的税款,使用年底颁布的或实质上实行的 税率,并根据对前一年应缴 税额的修正进行调整。 | ||
递延税使用负债法记录。 在负债法下,递延税资产和负债被确认为可归因于 、载有现有资产和 负债数额的财务报表及其各自税基(即时间差异)之间差异的未来税务后果的确认(即时间差异)。使用已颁布或实际颁布的税率,当资产 变现或债务结清时,预期将适用该税率。税率变动对递延税资产和 负债的影响在实质性颁布期间的亏损报表中予以确认。 | ||
递延税金资产确认的范围是,其 很可能会有未来的应税利润可供使用 该资产。 | ||
(六) |
每股亏损 | |
每股基本亏损是通过将普通股东可获得的净亏损 除以报告所述期间未清偿股份的加权平均数目来计算的。稀释每股亏损的计算方法与每股基本亏损相同,但增加加权 平均流通股数,以包括假定行使所有股票期权和认股权证的额外 股,若 稀释. |
- 11 - |
西部铜金公司 |
合并财务报表附注 |
截至2018年12月31日和2017年12月31日止的年份 |
(以加元表示) |
(7) |
长寿资产 |
1. |
勘探和评价资产 | |
与公司拥有或控制的矿物财产的收购和勘探有关的直接费用是以个人财产为基础的,直到该财产投入生产、出售、放弃或确定受损为止。行政费用和 一般勘探费用按支出入账。当一项财产被 投入商业生产时,使用 生产单位法就会耗尽递延成本。 | ||
该公司将其矿物性质归类为勘探和评价资产,直至技术可行性和开采矿物资源的商业可行性得到证明。在 此时,勘探和评估资产将转移到 属性和设备。确定一项矿物财产的技术可行性和商业可行性是根据各种因素的组合来评估的,例如已建立的矿物 储量的范围、可行性和技术评价的结果以及采矿租约或许可证的 状况。 | ||
出售特许权使用费、税收 抵免或政府援助方案所得的收益,在有关资产的账面价值比未收到的更有可能时,被确认为减少了 。如果已注销适用的财产,则在 的损益表中将收到的金额记作贷项,在此期间,收到的款项比未收到的款项更有可能收到。 | ||
虽然公司已采取步骤核实它感兴趣的 矿物属性的所有权,但这些程序并不保证公司的所有权。这些属性可能受制于先前的 协议或转让,或者所有权可能受到未检测到的 缺陷的影响。 | ||
2. |
减值 | |
对公司的资产进行审查,以确定每个资产负债表日期的 减值。如果存在任何这样的指示,则对可收回的金额进行 估计,该估计值是 资产公允价值减去处置成本和使用价值的较高值(VIU)。如果 资产的账面金额超过其可收回金额,则损失 损失在损益表中被确认。 | ||
公允价值是在计量日在市场参与者之间有序交易中出售 资产或为转移负债而支付的价格。矿物 资产的公允价值一般确定为预期因资产的继续使用而产生的估计未来现金流量的现值,包括任何扩展前景。 | ||
Viu被确定为估计的 未来现金流量的现值,预计将产生于继续使用 的资产-其目前的形式-及其最终处置。 | ||
减值通常是在 现金产生单位级别上评估的,这些单位被确定为可识别的最小资产组,产生现金流入,而现金流入在很大程度上独立于其他资产的现金流入。 |
- 12 - |
西部铜金公司 |
合并财务报表附注 |
截至2018年12月31日和2017年12月31日止的年份 |
(以加元表示) |
3. |
减值逆转 | |
如果有指示 表示用于确定 可回收金额的估计值发生了变化,则减值损失被逆转。减值损失只有在资产的账面金额不超过已确定的账面金额(扣除摊销后)的情况下才能逆转,如果没有确认减值损失。 |
(八) |
现金和现金等价物 | |
现金和现金等价物包括手头现金、银行存款和原始期限不超过三个月的高流动性投资。 | ||
(九) |
短期投资 | |
短期投资是指原始的 到期日超过三个月,但从收购之日起不超过一年的投资。 | ||
(x) |
金融工具 |
1. |
分类与测量 | |
当公司成为合同义务的一方时,金融工具得到确认。在最初确认时, 公司将其金融工具分为以下一类:按公允价值计的损益(FVTPL),通过其他综合收入按公允价值 分类(FVTOCI),或按摊销成本 计算,根据金融工具、契约现金流 特征和所持有的业务模式。 | ||
金融资产按摊销成本计量,如果持有这些资产是为了收取合同现金流量,而这些现金流量仅代表本金和利息的支付。公司的 意图是持有这些金融资产,以便收集合同中的 现金流量,而合同条款在指定的 日期产生现金流量,即仅支付本金和未付本金的利息。 | ||
金融资产是在FVTOCI衡量的,如果持有这些资产是为了收集合同现金流和出售金融资产,其中资产现金流量仅代表本金和利息的支付。公司最初以公允价值确认这些财务 资产,随后对保监处确认的公允价值 进行更改。当金融资产被注销时,以前在保监处确认的 累计损益将从 资产重新归类为损益表。 | ||
金融资产在FVTPL计量,如果它们不符合按摊销成本或FVTOCI计算的金融资产的资格。公司 最初以公允价值确认这些金融资产,随后对 损益表中确认的公允价值进行了更改。 | ||
金融负债按摊销成本 计算,除非要求在 FVTPL进行计量。 |
- 13 - |
西部铜金公司 |
合并财务报表附注 |
截至2018年12月31日和2017年12月31日止的年份 |
(以加元表示) |
截至2017年12月31日,该公司根据国际会计准则39将其金融工具分为贷款和应收账款、FVTPL的金融资产{Br}和其他金融负债。
自2018年1月1日起,该公司将其金融工具分类如下:
金融资产/负债 | 分类 |
现金和现金等价物 | 摊销成本 |
短期投资 | 摊销成本 |
有价证券 | FVTPL |
其他资产 | 摊销成本 |
应付帐款和应计负债 | 摊销成本 |
2. |
金融资产减值 | |
在每个报告日,公司评估与其按摊销成本 和FVTOCI摊销的金融资产有关的预期 信贷损失。采用的减值方法取决于信贷风险是否有显著增加。备抵在损益表上确认为减值损益。 | ||
3. |
去认 | |
当 从金融资产获得现金流量的权利已过期或已被转让,公司实质上转移了所有风险 和所有权报酬时,金融资产即被取消。金融负债只有在公司的债务解除、注销或 到期时才被取消,而 只有在公司的债务解除、注销或到期时才被取消。 |
(十一) |
规定 | |
当由于过去的事件而存在一项目前的法律或 推定义务时,则记录规定,其中 很可能需要体现经济利益的资源外流来清偿债务,并可对债务的 数额作出可靠的估计。 | ||
确认为备抵的数额是在资产负债表日期结清目前债务所需代价的最佳估计,同时考虑到债务的风险和不确定因素。如果一笔准备金是用估计用于结清目前债务的现金 流量来衡量的,则其账面金额为这些现金流量的现值 。 |
c. |
近期会计核算 | |
国际财务报告准则16-租赁是一个新的标准,将生效的 年度期间,从2019年1月1日开始。它尚未应用于编制这些合并财务 报表的 。 |
“国际财务报告准则”第16号规定了发行人将如何识别、衡量、提交和披露租赁。该标准提供了一个单一的 承租人会计模型,要求承租人确认所有租约的资产和负债 ,除非租约期限为12个月或更短,或者基础 资产的价值微不足道。出租人继续将租赁归类为经营或融资租赁,而“国际财务报告准则”第16条对出租人的会计处理方法与其前身IAS 17基本相同。
- 14 - |
西部铜金公司 |
合并财务报表附注 |
截至2018年12月31日和2017年12月31日止的年份 |
(以加元表示) |
该公司预计,“国际财务报告准则”第16号的采用不会对其2019年12月31日终了年度的财务报表产生重大影响,因为该公司没有任何实质性租约。
4. |
短期投资 |
截至2018年12月31日,该公司拥有1,505,161美元 (2017年12月31日-3,704,131美元)投资于以加元计的 担保投资证书,包括应计利息5,161美元 (2017年12月31日-17,270美元)。 | |
5. |
有价证券 |
截至2018年12月31日,该公司持有市值为252,200美元(2017年12月31日-285,700美元)的有价证券,其中包括250万股NorthIsle Cu和 Gold Inc.的普通股。市值237,500美元(2017年12月31日-250,000美元),铜北矿业公司42万股普通股,市值14,700美元(2017年12月31日-35,700美元)。 | |
6. |
勘探和评估资产 |
a. |
赌场(100%-加拿大育空) | |
该公司唯一的勘探和评估资产是 全资拥有的赌场项目.赌场工程位于加拿大育空地区,是一座大型铜金斑岩矿床. | ||
所有涉及赌场项目的索赔均须按 2.75%净冶炼厂在今后销售从中获得的任何金属和 矿物的特许权使用费处理。 | ||
作为另一项协议的一部分,韦斯特必须在作出关于 赌场项目的生产决定时支付100万美元。 | ||
b. |
勘探和评价支出 |
$ | |||
2016年12月31日 | 38,722,318 | ||
理赔维护 | 10,605 | ||
工程学 | 183,165 | ||
允许 | 1,317,578 | ||
工资和工资 | 347,887 | ||
股票支付 | 68,994 | ||
2017年12月31日 | 40,650,547 | ||
理赔维护 | 11,445 | ||
工程学 | 213,630 | ||
允许 | 594,423 | ||
工资和工资 | 365,615 | ||
股票支付 | 110,419 | ||
(2018年12月31日) | 41,946,079 |
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西部铜金公司 |
合并财务报表附注 |
截至2018年12月31日和2017年12月31日止的年份 |
(以加元表示) |
7. |
股本 |
a. |
授权股本 | |
公司有权发行无面值的无限制数量的 普通股和无面值的无限数量的优先股 。 | ||
b. |
融资 | |
2018年2月8日,西部发行了2,905,066套股票,每套发行价格为1.15美元,总收益为3,340,826美元。每个认股权证由一股普通股和一张不可转让认股权证的一半组成。 每个认股权证使持有者有权在2020年2月8日之前以1.75美元的价格购买另一股普通股。与融资有关的发行费用共计152 825美元。 | ||
分配给认股权证的公允价值是使用Black-Schole期权定价模型和下列输入和 假设计算的 : |
发出的认股权证 | 1,452,533 | ||
行使价格 | $ | 1.75 | |
市场价格 | $ | 1.10 | |
预期任期(年份) | 2.0 | ||
预期股价波动 | 63.8% | ||
平均无风险利率 | 1.83% | ||
预期股利收益率 | - | ||
公允价值分配 | $ | 319,000 |
8. |
认股权证及股票 期权 |
a. |
认股权证 | |
该公司于2018年2月8日签发了1,452,533张认股权证。所有未缴认股权证的行使价格为1.75美元,剩余合同期限为1.11年。 |
数目 | 加权平均 | |||||
认股权证 | 行使价格 | |||||
$ | ||||||
2017年12月31日 | - | - | ||||
发 | 1,452,533 | 1.75 | ||||
(2018年12月31日) | 1,452,533 | 1.75 |
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西部铜金公司 |
合并财务报表附注 |
截至2018年12月31日和2017年12月31日止的年份 |
(以加元表示) |
b. |
股票期权 | |
根据该公司的股票期权计划,最近一次在2018年5月30日举行的公司股东大会上批准的 ,Western可以发行股票期权,以购买至多发行资本的10%。股票期权的行使价格必须大于或等于公司普通股 在紧接授予日期之前的最后一个交易日的市场价值。股票 期权授予自授予之日起两年期间,除非 另有决定由董事。最大股票期权期限为10年。2018年12月31日,该公司将根据股票期权 计划的条款,发行额外的 4,878,399种股票期权。 | ||
现将公司未偿股票期权和截至该日年度的变动摘要列示如下: |
数目 | 加权平均 | |||||
股票期权 | 行使价格 | |||||
$ | ||||||
2016年12月31日 | 5,971,668 | 0.79 | ||||
行使 | (1,688,333 | ) | 0.85 | |||
2017年12月31日 | 4,283,335 | 0.76 | ||||
获批 | 2,325,000 | 1.20 | ||||
行使 | (1,225,000 | ) | 0.60 | |||
被没收 | (183,334 | ) | 1.16 | |||
(2018年12月31日) | 5,200,001 | 0.98 |
未执行的股票期权如下:
未发行股票期权, | 数目 | 加权平均 | 平均 | |||||||
按行使价格计算 | 股票期权 | 行使价格 | 残存 | |||||||
契约生活 | ||||||||||
$ | 年数 | |||||||||
$0.50 0.67 | 816,667 | 0.52 | 1.56 | |||||||
$0.88 | 658,334 | 0.88 | 0.53 | |||||||
$0.96 | 1,550,000 | 0.96 | 2.52 | |||||||
$1.20 | 2,175,000 | 1.20 | 4.14 | |||||||
(2018年12月31日) | 5,200,001 | 0.98 | 2.80 |
在未缴股票期权总额中,有3,025,001项在2018年12月31日归属并可行使。既得股票期权的加权平均行使价格为0.82美元,剩余合约期平均为1.83年。
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西部铜金公司 |
合并财务报表附注 |
截至2018年12月31日和2017年12月31日止的年份 |
(以加元表示) |
9. |
股票支付 |
以下是该公司在2018年授予 股票期权的公允价值摘要。公允价值是在授予时使用Black-Schole期权定价 模型和下列输入和假设计算的 。该公司在2017年没有授予 股票期权。 |
股票期权 | 2,325,000 | ||
行使价格 | $ | 1.20 | |
市场价格 | $ | 1.13 | |
预期期权期限(年份) | 3.0 | ||
预期股价波动 | 59.9% | ||
平均无风险利率 | 1.94% | ||
预期没收率 | - | ||
预期股息 收益率 | - | ||
公允价值分配 | $ | 1,038,000 |
10. |
密钥管理补偿 |
公司的关联方包括公司的董事和高级管理人员,他们是公司的主要管理人员。 关键管理人员的报酬如下: |
截至12月31日的一年, | 2018 | 2017 | |||||
$ | $ | ||||||
薪金及董事费用 | 830,698 | 827,236 | |||||
基于股票的 支付 | 501,900 | 290,069 | |||||
密钥管理 补偿 | 1,332,598 | 1,117,305 |
基于股票的支付是先前授予董事和高级人员的股票 期权的公允价值,该期权在上述年份的公司合并财务报表中被确认为 。 | |
11. |
补充现金流 信息 |
截至12月31日的一年, | 2018 | 2017 | |||||
$ | $ | ||||||
其他资产变动 | 6,069 | (47,474 | ) | ||||
应计利息变动 | 12,109 | 39,993 | |||||
与业务有关的应付账款和应计负债的变化 | 101,978 | (103,063 | ) | ||||
非现金周转资本项目的变化 | 120,156 | (110,544 | ) |
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西部铜金公司 |
合并财务报表附注 |
截至2018年12月31日和2017年12月31日止的年份 |
(以加元表示) |
12. |
分段信息 |
该公司的业务分为一个部分:矿产资源 属性的获取、勘探和未来开发。所有利息收入都是在加拿大赚取的,所有资产都在加拿大持有。 | |
13. |
所得税 |
a. |
利率调节 | |
由 公司报告的所得税费用或回收额与对 损失和综合损失适用法定税率所获得的数额不同。按法定税率计算的所得税 规定与报告的所得税规定 核对如下: |
截至12月31日的一年, | 2018 | 2017 | ||||
法定税率 | 27.00% | 26.00% | ||||
税前损失 | 2,856,161 | 2,661,589 | ||||
按法定税率计算的所得税回收额 | 771,163 | 692,013 | ||||
非抵扣开支 | (200,062 | ) | (88,941 | ) | ||
其他 | 8,253 | 27,136 | ||||
未确认的税收利益 | (579,354 | ) | (630,208 | ) | ||
所得税 | - | - |
b. |
未确认递延所得税资产 | |
不用于抵消递延所得税负债的未来潜在减税额被视为不承认的递延所得税资产。公司未确认的递延所得税资产的重要组成部分如下: |
截至十二月三十一日, | 2018 | 2017 | ||||
$ | $ | |||||
矿业权权益 | 1,212,247 | 1,173,590 | ||||
非资本损失 | 4,848,123 | 4,312,706 | ||||
财产和设备 | 187,968 | 198,165 | ||||
其他项目 | 180,194 | 147,184 | ||||
未确认的递延所得税资产 | 6,428,532 | 5,831,645 |
公司估计,与这些递延所得税资产 有关的所得税福利的实现是不确定的,不能认为是可能的。因此,没有记录递延 所得税资产。
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西部铜金公司 |
合并财务报表附注 |
截至2018年12月31日和2017年12月31日止的年份 |
(以加元表示) |
c. |
非资本损失 | |
本公司已发生非资本损失,可能是结转和用于减少未来年度的应税收入。截至2018年12月31日(2017年至1600万美元),这些损失总计1800万美元,将于2030年至2038年到期。 | ||
该公司拥有加拿大勘探和开发支出3 420万美元(2017年至3 290万美元),累计合格资本和未折旧资本成本余额共计124万美元(2017年至128万美元)。这些金额可用于减少未来的应纳税收入,而且不会过期。 |
14. |
资本管理 |
公司认为资本是归属于普通股股东的股本,包括股本、贡献盈余、 和赤字。公司的目标是保障其继续经营下去的能力,以便继续开发和开发矿产资源。 | |
该公司定期监测其现金状况和短期 投资,以确定是否有足够的资金满足其短期和长期的公司目标,并对其经济状况变化的计划作出调整,资本市场和标的资产的风险特征。 | |
为了维持其目标,公司可能试图发行新股,寻求债务融资,获得或处置资产,或改变其计划勘探和开发项目的时间安排。 | |
本年度公司对资本 管理的做法没有变化。西方国家没有债务,也不支付 红利。本公司不受任何外部强加的资本 要求的约束。 | |
15. |
金融工具风险 |
董事会全面负责公司新风险管理框架的建立和监督。公司因使用金融工具而面临流动资金、信贷和市场风险。金融工具包括现金和现金等价物、短期投资、有价证券、某些其他资产以及应付帐款和应计负债。 |
a. |
流动性风险 | |
流动性风险是指公司在到期时无法履行其财务义务的风险。公司 使用现金预测,以确保手头有足够的现金满足短期业务要求。现金投资于高流动性的投资,当债务到期时,这些投资可用于清偿债务。该公司不维持一条 信用额度。 |
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西部铜金公司 |
合并财务报表附注 |
截至2018年12月31日和2017年12月31日止的年份 |
(以加元表示) |
b. |
信用风险 | |
可能使 公司面临信用风险的金融工具主要包括现金和现金等价物以及 短期投资。这些金融工具面临着这样的风险,即发行或持有这些工具的机构在到期或被要求时无法赎回数额 。为了限制其信用风险,该公司采用了一种限制性投资政策。它将现金和现金等价物存入加拿大特许银行,并购买由加拿大政府或加拿大特许银行担保的短期投资。财务报表中记录的金融资产的 账面金额,除任何损失备抵外,代表西部公司对 信贷风险的最大敞口。 | ||
c. |
市场风险 | |
由于其可公开交易的有价证券的价值波动,该公司面临市场风险。 公司无法控制这些波动,也不对冲其 投资。有价证券在每个 资产负债表日期调整为公允价值。 |
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