提交人：Fortive Corporation

根据1933年“证券法”第425条

主题公司：Fortive Corporation

委员会档案编号：001-37654

分拆交换报价FORTIVE VIST S自动化和专业业务

2018年8月28日，Fortive开始了与其自动化和专业 平台(不包括Fortive‘s Hengstler和Dynapar业务)(A&S Business HEAM)分离相关的交易要约。此次分拆与Fortive于2018年3月7日的声明有关，Fortive将分离其A&S业务，然后与Altra IndustrialMotionCorp.(Altra)合并。交易条款要求Fortive通过拆分其子公司史蒂文斯控股公司(Stevens Holding Company，Inc.)将其A&S业务分开，并立即将史蒂文斯控股公司(Stevens Holding Company，Inc.)与Altra的一家子公司合并。Fortive将为 交换报价开放的每个交易日提供指示性计算的每股价值和汇率比率。预计最终汇率将在2018年9月19日、2018年9月20日、2018年9月21日和2018年9月21日使用Fortive和Altra的体积加权平均股价(VWAP)计算，预计将于2018年9月24日纽约市时间上午9时宣布，这是交易要约到期前的第二个至最后一个交易日，除非交易要约被延长或终止。除非要约被延长或终止，否则交换要约将于2018年9月26日上午8时到期。有关交换报价的更多信息可通过以下链接找到。

 

日期：		九月二十四日2018年下午4时10分
VWAP：		$86.3821
Altra VWAP：		$42.8567
最终交换比率：		2.2117
汇率限制：		2.3203
有效汇率限制：		否

其他相关信息

 

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Prospectus： https：//investors.fortive.com/sites/fortive.investorhq.businesswire.com/files/doc_library/file/Prospectus_2018.pdf

 

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2018年8月28日，Fortive开始为其自动化和特殊业务提供与Altra事务的连接：https：//investors.fortive.com/press-release/acquisitions-divestitures/fortive-commences-split-exchange-offer-its-automation-and

 

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2018年3月27日，Fortive宣布与Altra工业公司合并自动化和专业业务的协议：https：//www.sec.gov/Archives/edgar/data/1659166/000119312518072891/d544024dex991.htm

 

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Transmittal： https：//investors.fortive.com/sites/fortive.investorhq.businesswire.com/files/doc_library/file/LetterofTransmittal.pdf信件

 

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担保Delivery： https：//investors.fortive.com/sites/fortive.investorhq.businesswire.com/files/doc_library/file/NoticeofGuaranteedDelivery.pdf通知

 

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Withdrawal： https：//investors.fortive.com/sites/fortive.investorhq.businesswire.com/files/doc_library/file/NoticeofWithdrawal.pdf公告

 

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交换和传输信息Booklet： https：//investors.fortive.com/sites/fortive.investorhq.businesswire.com/files/doc_library/file/lnformation_Booklet.pdf

历史指示性计算的每股价值表

下表显示了Fortive 普通股和Altra普通股股票每股价值的VWAP和历史指示性计算值，以及相应的指示性交换比率，从交易所要约期的第三个交易日开始计算，其计算方式似乎是该交易所报价的最后估值日。在交易所报价的第二个交易日开始的第一个估值日之前的每一天，该表中的信息将在纽约市时间下午4：30之前更新，但在交易所报价期的头两个交易日内，将不提供指示性计算的每股 值或指示性交换比率，因为这些价值需要三个交易日的每日VWAP数据。

在前两个估值日，当为交易所要约的目的计算Fortive普通股和Altra普通股的价值时， 该网站将提供指示性的交换比率，该比率将使用实际交易数据，根据Fortive根据从Bloomberg L.P.获得的数据计算的指示性每股价值计算，该比率等于：(I)在第一个价值日，即每日VWAP。(2)在第二个估值日，Fortive普通股 和Altra普通股在第一和第二估值日的日VWAP的简单算术平均值。该网站将不提供第三个价值日期的指示性汇率。在前两个估值日，指示性汇率和计算的每股价值将在纽约市时间下午4：30更新。这些信息可能会反映30分钟的报告和上传延迟.

最后的汇率将在纽约市时间上午9：00之前获得，在 交换报价到期前的第二个交易日至最后一个交易日。

		流通股				Altra普通股				Altra普通股指示性交易比率显示拟交换的A股普通股数量(1)
		VWAP		指示性 计算 每股 价值		VWAP		指示性计算 每股 价值
1   8/28/2018		$82.0770		N/A*		$38.5160		N/A*		N/A*
2   8/29/2018		$83.5168		N/A*		$38.1903		N/A*		N/A*
3   8/30/2018		$84.1177		$83.2372		$38.5582		$38.4215		2.3548
4   8/31/2018		$83.9757		$83.8701		$38.8138		$38.5208		2.3666
5   9/4/2018		$83.3506		$83.8147		$38.6384		$38.6701		2.3559
6   9/5/2018		$84.2984		$83.8749		$38.9050		$38.7857		2.3506
7   9/6/2018		$84.1461		$83.9317		$38.7999		$38.7811		2.3524
8   9/7/2018		$84.5238		$84.3228		$38.9945		$38.8998		2.3562
9   9/10/2018		$84.7201		$84.4633		$39.0618		$38.9521		2.3569
10   9/11/2018		$84.9541		$84.7327		$38.6995		$38.9186		2.3665
11   9/12/2018		$85.2746		$84.9829		$38.7032		$38.8215		2.3794
12   9/13/2018		$86.3227		$85.5171		$39.0395		$38.8141		2.3948
13   9/14/2018		$86.8011		$86.1328		$39.6719		$39.1382		2.3921
14   9/17/2018		$87.2065		$86.7768		$40.5730		$39.7615		2.3722
15   9/18/2018		$87.1085		$87.0387		$41.5664		$40.6038		2.3300
16   9/19/2018		$86.2587		$86.2587		$42.8387		$42.8387		2.1887
17   9/20/2018		$87.1557		$86.7072		$42.5473		$42.6930		2.2076
18   9/21/2018		$87.3245		$86.9130		$42.7577		$42.7146		2.2117 [最终]**
19   9/24/2018		$86.3821		N/A***		$42.8567		N/A***		N/A***
20   9/25/2018

 

(1)	按比例分配。请参阅招股说明书中题为“交易所要约-此交易所 要约的条款”的部分；来自少于100股Fortive普通股的持有人对交易所的投标。

*	对于交易所报价期的前两天交易 天，没有提供指示性计算的每股价值或指示性交换比率，因为这种价值需要三个交易日的每日VWAP数据。资料来源：Bloomberg Finance L.P.

**	最终汇率于2018年9月21日确定。

***	由于最终汇率是在2018年9月21日确定的，因此在交易期的最后两个交易日，没有提供指示性每股价值或指示性汇率。

布隆伯格屏幕图片中的Fortive和Altra VWAP

屏幕图片描绘了纽约证券交易所和纳斯达克全球市场每日VWAP(如Stevens Holding Company的Prospecttus-有关该交易所报价和交易的问答)，以及彭博有限公司(Bloomberg L.P.)在Bloomberg Pages FTV UN上发布的 。VAP和AIMC UW在彭博(Bloomberg L.P.)的许可下，对屏幕上使用的图片进行扫描。

 

 

如有任何问题和要求提供协助或索取交换报价、送文函和其他交换报盘材料的副本，可将其电话号码和地址寄给情报代理人，地址如下。您也可以联系您的经纪人，经销商，商业银行，信托公司或其他代名人，以获得有关交易所 报价的帮助。

交换要约的信息代理是：

 

 

38华尔街

纽约，纽约10005

Telephone: (800) 515-4479

电子邮件：

前瞻性陈述

本页上关于 并非严格历史的声明，包括关于与A&S业务分离有关的交易所报价的预期时间和条款的陈述、与 altra(交易)的合并以及Fortive相信或预期未来将发生或可能发生的事件或事态发展的任何其他陈述，都是前瞻性陈述，属于联邦 证券法的含义。有许多重要的风险和不确定因素可能导致实际结果、发展和商业决策与这些前瞻性声明所建议或表明的结果大不相同，你不应该过分依赖任何这样的前瞻性陈述。这些风险和不确定因素包括Fortive和Altra及时满足交易条件的能力、各方按照预期条款和时间表完成交易的能力，包括获得Altra股东批准的能力和对交易的预期税收待遇、交易损害Fortive业务的风险以及 恶化或不稳定的风险。A&S业务或ALTRARA的业务表现，其各自的服务市场或在一般经济中的表现。有关可能导致 实际结果与这些前瞻性陈述大不相同的因素的其他信息可在Fortive的SEC文件中获得，包括Fortive的最新年度报告表10-K和表10-Q的季度报告。这些前瞻性声明只在此日期发表，Fortive不承担更新或修改任何前瞻性声明的义务，无论是由于新的信息、未来事件和 发展或其他原因。

补充资料及在何处找到

这份函件并不构成购买任何Altra、Fortive S&S Business或 Fortive的证券的要约或要约出售。关于这笔交易，史蒂文斯控股公司已向证券和交易委员会(证券交易委员会)提交了一份与其与Fortive分离有关的表格S-4和表格S-1的登记声明，Altra已就表格S-4向SEC提交了一份登记声明，其中每一份都包括一份招股说明书。Altra还提交了一份明确的委托书，该委托书已发送给Altra股东，说明他们在交易中所需的投票权。请投资者和证券持有人阅读登记表、招股说明书、委托书和任何其他相关文件，因为它们包含关于Altra、A&S Fortive业务和交易的重要信息。与交易有关的登记声明、招股说明书、委托书和 其他相关文件可从证券交易委员会网址www.sec.gov(http：/www.sec.gov)免费获得。这些文件也可以从Fortive获得免费的书面要求的D.F. King&Co。公司，纽约，华尔街38号，纽约，10005，或致电(800)515-4479，或应阿尔特拉工业运动公司，投资者关系，300花岗岩街，套房201，Braintree，MA 02184或致电(781)917-0541。

投标文件

2018年8月28日，Fortive向美国证交会(SEC)提交了一份投标报价声明，将A&S业务的 拆分作为拟议交易的一部分。投资者和证券持有人被敦促阅读投标报价声明，因为其中包含有关 交易的重要信息。投资者和证券持有人可在证券交易委员会网址www.sec.gov(http：/www.sec.gov)上免费获得Fortive向证券交易委员会提交的投标报价声明和其他文件的副本。投标报价声明和其他 文件也可以免费从Fortive获得，向D.F.King&Co发出请求。纽约，华尔街38号，纽约，10005，或致电(800)515-4479。

邀请函的参加者

Altra、Fortive和 他们各自的董事、执行官员和其他管理人员和雇员可被视为参与根据证券交易委员会的规则，从阿尔特拉股东那里征集代理人。关于阿尔特拉公司董事和执行官员的信息，可查阅其2018年2月23日向证券交易委员会提交的关于表10-K的年度报告及其明确的委托书。2018年8月6日向证交会提交了与这笔交易有关的文件。有关Fortive公司董事和执行官员的信息可查阅其2018年2月28日向证交会提交的10-K表格年度报告，以及2018年4月16日提交给SEC的与其2018年股东年会有关的最后委托书。向证券交易委员会提交的登记声明、招股说明书、委托书和其他相关材料中，还包括关于参与委托书招标的参与者的其他信息以及对其直接和间接利益的 描述。这些文件可以从上述来源免费获得。