附表99.1

 

資訊公佈

PG&E公司宣佈同時推出普通股和強制可轉債優先股的發行

加利福尼亞州奧克蘭，2024年12月2日/PRNewswire/ — PG&E公司（紐交所代碼：PCG） （簡稱“PG&E”或“公司”）今天宣佈同時進行公衆承銷發行：(i) 12億美元的普通股（“普通股”），無面值，以及 (ii) 12億美元新發行的A系列強制可轉債優先股（“優先股”）， （統稱“發行”）。PG&E預計將向發行的承銷商授予 30天 購買額外的（i）180百萬美元普通股股份的選項，以及（ii）僅用於覆蓋超額配售（如有），180百萬美元優先股股份。PG&E 旨在將發行所得的淨收益用於一般企業目的，這可能包括，其他事項，資助PG&E的五年資本投資計劃。

每股優先股將具有50.00美元的清算優先權。除非持有人提前選擇轉換，否則每股優先股將在2027年12月1日左右自動轉換爲一定數量的普通股，具體數量基於適用的轉換率。優先股的轉換率、股息率和其他條款將在定價時確定。目前，優先股沒有公開市場。PG&E計劃在紐約證券交易所上市優先股，標的爲“PCG-PrA”。

摩根大通、巴克萊銀行和花旗集團作爲本次發行的共同賬簿管理人。美銀證券、瑞穗證券和富國證券也作爲本次發行的共同賬簿管理人。

一份關於這些證券的註冊聲明已向證券交易委員會（“SEC”）提交，並已生效。 S-3 每次發行只能通過招股說明書補充和隨附招股說明書進行。有關本次發行的初步招股說明書補充及隨附招股說明書的副本可通過訪問SEC網站http://www.sec.gov獲取，或通過聯繫摩根大通證券有限公司，c/o broadridge金融解決方案，1155 Long Island Avenue，Edgewood，New York 11717，或通過電子郵件 發郵件至prospectus-eq_fi@jpmchase.com和postsalemanualrequests@broadridge.com； 巴克萊資本公司，c/o broadridge金融解決方案，1155 Long Island Avenue，Edgewood，New York 11717，或通過電子郵件至barclaysprospectus@broadridge.com或電話聯繫。1-888-603-5847; 或花旗集團，c/o broadridge金融解決方案，1155長島大道，埃奇伍德，紐約11717，或通過電話聯繫 1-800-831-9146.

本新聞稿不構成出售或購買這些安防-半導體的要約或徵求購買要約，也不構成在任何法律禁止的司法管轄區內的這些安防-半導體的要約、徵求或銷售。

關於PG&E公司

PG&E公司（紐交所：PCG）是一家總部位於加利福尼亞州奧克蘭的控股公司。它是太平洋燃氣和電力公司的母公司，服務於1600萬加利福尼亞人，覆蓋70,000平方英里的 服務區域，位於加利福尼亞州北部和中部。

前瞻性陳述

本新聞稿包含前瞻性陳述，必然會受到各種風險和不確定性的影響。這些陳述反映了管理層的判斷和觀點，這些判斷和觀點基於當前的估算、期望和關於未來事件的預測，以及關於這些事件的假設和管理層對事實的了解，基於本新聞稿發佈日期。這些前瞻性陳述涉及的事項包括：估計損失，包括與各種調查和程序相關的罰款和賠償；資本支出預測；成本節約預測；以及在關鍵會計估算中使用的估計和假設，包括與保險應收款、監管資產和負債、環保修復、訴訟、第三方索賠、野火基金及其他負債相關的估算，並且還有未來股權或債務發行的水平。這些陳述也通過諸如“假設”、“期望”、“打算”、“預測”、“規劃”、“項目”、“相信”、“估計”、“預測”、“期待”、“承諾”、“目標”、“標的”、“將”、“可能”、“應當”、“會”、“可能”、“潛在”和類似表達的詞語來標識。PG&E公司無法預測可能影響未來結果的所有因素。一些可能導致未來結果與前瞻性陳述中表達或暗示的結果、或與歷史結果有重大區別的因素包括但不限於：野火基金和根據AB 1054修訂的審慎標準在多大程度上有效減輕因災害性野火而產生的責任風險，包括太平洋燃氣和電力公司（“公用事業”）是否保持批准的WMP和有效的安全認證以及野火基金是否有足夠的剩餘資金；與在公用事業服務區域內發生的或可能發生的野火相關的風險和不確定性，包括2019年10月23日在加利福尼亞州索諾馬縣蓋瑟維爾東北部開始的野火（“2019金凱德火災”）、2021年7月13日在加利福尼亞州普拉馬斯縣克雷斯塔大壩附近開始的野火（“2021迪克西火災”）、2022年9月6日在加利福尼亞州普拉塞縣Oxbow水庫附近開始的野火（“2022蚊子火災”）以及其他原因尚未確定的野火；這些野火造成的損害；與這些野火相關的公用事業的責任程度（包括即使沒有過失，公用事業可能被發現對損害負責的風險）；對這些野火的調查，包括加利福尼亞公共事業委員會正在進行的調查；如果加利福尼亞公共事業委員會或任何其他執法機構對任何此類火災提起執法行動，可能導致對公用事業處以罰款或賠償的潛在責任；公用事業無法從野火基金或其他第三方或通過費率收回成本的風險；以及PG&E公司和公用事業的聲譽受此類野火、調查和程序的影響；公用事業野火緩解舉措的有效程度，包括公用事業遵守其WMP中設定的目標和指標的能力；其系統加強的有效性，包括地下鋪設；項目的成本以及通過費率回收這些成本的任何程序的時間和結果；以及

任何OEIS的判斷，如果Utility未能遵守其WMP；Utility安全、可靠和高效地施工、維護、運行、保護和退役其設施的能力，以及安全可靠地提供電力和天然氣服務；由於技術進步、電子化和向脫碳經濟轉型而引起的電力和天然氣行業的重大變化；因客戶自發電、客戶轉向社區選擇聚合商、直接接入提供商、政府擁有的公用事業公司，以及立法命令減少天然氣使用而導致的Utility客戶對電力和天然氣需求的減少的影響；以及Utility是否成功應對分佈式和可再生髮電資源增長以及客戶對其天然氣和電力服務的需求變化的影響；網絡或物理攻擊，包括對Utility或其第三方廠商、承包商或客戶（或其他共享數據的人）的恐怖襲擊、戰爭和破壞行爲，這可能導致操作中斷；對機密或專有資產、信息或數據的挪用或丟失，包括客戶、員工、財務或操作系統信息，或知識產權；數據的損壞；或與此相關的潛在成本、損失的收入、訴訟或聲譽損害；Utility吸引或留住專業人員的能力；嚴重天氣事件和其他自然災害的影響，包括野火和其他火災、風暴、龍捲風、洪水、極端高溫事件、乾旱、地震、閃電、海嘯、海平面上升、泥石流、流行病、太陽事件、電磁事件、風事件或其他天氣相關條件、氣候變化或自然災害，以及其他可能導致計劃外停電、減少發電輸出、干擾Utility對客戶服務或損壞或干擾Utility、客戶或第三方依賴的設施、操作或信息技術系統的事件，及Utility在預防、減輕或應對這些條件或事件方面所做努力的有效性；Utility可能因這些條件或事件產生的賠償及其他費用；Utility應急準備的充分性對其的影響；Utility是否因這些事件對第三方造成的財產損害或人身傷害承擔責任；Utility是否能夠獲得替代電力；以及Utility在此類事件中是否面臨民事、刑事或監管處罰；現有及未來的監管和聯邦、州或地方立法，它們的實施及其解釋；遵守這些監管和立法的費用；以及Utility在與此相關的兼容性和投資成本的回收程度，包括與以下內容有關的：野火，包括反向徵收改革、野火保險及其他針對Utility或其行業的野火緩解措施或其他改革；環境，包括履行Utility的修復義務所產生的費用或遵守溫室氣體排放、可再生能源目標、能源效率標準、分佈式能源資源和新能源汽車的標準的費用；核能行業，包括運營、地震設計、安全、保障、再許可、核廢料的儲存、退役和冷卻水取水，以及Diablo Canyon的運營是否被延續；Utility是否能夠繼續運營Diablo Canyon直至其計劃的退役；對公用事業及其附屬公司的監管，包括適用於PG&E公司的條件；隱私和網絡安全；以及稅收和稅務審計；Utility掛起和未來定價及監管程序的時間和結果，包括PG&E公司和Utility能夠通過記錄在備忘錄帳戶或平衡帳戶中的率或其他請求中回收其成本的程度；以及Utility資產所有權的轉讓給市政當局或其他公共實體，包括由於舊金山縣對其估值申請所導致的；Utility是否能夠控制其運營成本在授權的支出水平之內；Utility是否能夠繼續實施精益運營系統並實現預期的節約；Utility產生的無法回收的費用是否高於這樣的費用預測；與通貨膨脹相關的風險和不確定性；以及由於客戶變化導致的成本預測或計劃工作範圍和時間的變化。

demand for electricity and natural gas or other reasons; the outcome of current and future self-reports, investigations or other enforcement actions, agency compliance reports, or notices of violation that could be issued related to the Utility’s compliance with laws, rules, regulations, or orders applicable to its gas and electric operations; the construction, expansion, or replacement of its electric and gas facilities; electric grid reliability; audit, inspection and maintenance practices; customer billing and privacy; physical and cybersecurity protections; environmental laws and regulations; or otherwise, such as fines; penalties; remediation obligations; or the implementation of corporate governance, operational or other changes in connection with the EOEP; the risks and uncertainties associated with PG&E Corporation’s and the Utility’s substantial indebtedness and the limitations on their operating flexibility in the documents governing that indebtedness; the risks and uncertainties associated with the resolution of the Subordinated Claims and the timing and outcomes of PG&E Corporation’s and the Utility’s ongoing litigation, including certain indemnity obligations to current and former officers and directors, the Wildfire-Related Non-Bankruptcy Securities Claims, and other third-party claims, as well as potential indemnity obligations to underwriters for certain of the Utility’s note offerings, including the extent to which related costs can be recovered through insurance, rates, or from other third parties; whether PG&E Corporation or the Utility undergoes an “ownership change” within the meaning of Section 382 of the IRC, as a result of which tax attributes could be limited; the ultimate amount of unrecoverable environmental costs the Utility incurs associated with the Utility’s natural gas compressor station site located near Hinkley, California and the Utility’s fossil fuel-fired generation sites; the supply and price of electricity, natural gas, and nuclear fuel; the extent to which the Utility can manage and respond to the volatility of energy commodity prices; the ability of the Utility and its counterparties to post or return collateral in connection with price risk management activities; and whether the Utility is able to recover timely its electric generation and energy commodity costs through rates, including its renewable energy procurement costs; the ability of PG&E Corporation and the Utility to access capital markets and other sources of debt and equity financing in a timely manner on acceptable terms; the risks and uncertainties associated with high rates for the Utility’s customers; actions by credit rating agencies to downgrade PG&E Corporation’s or the Utility’s credit ratings; the severity, extent and duration of the global COVID-19 疫情和公用事業收取客戶應收賬款的能力；以及GAAP、標準、規則或政策的變化對其影響，包括與監管會計相關的變化，以及其解釋或應用變化的影響。

關於這些和其他因素的更多信息，可以在我們向SEC提交的文件中找到，包括我們最新的年度報告表格。 10-K, 季度報告Form 10-Q 當前報告Form 8-K. 任何前瞻性聲明僅在其作出之日有效，我們不承擔更新或修訂任何前瞻性聲明的義務，無論是由於新信息、未來事件或其他原因，除非法律要求。

聯繫方式：

投資者 關係: invrel@pge-corp.com

PG&E 股東服務: CorporateSecretary@pge.com