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簡介摘要
2024年8月28日
RSP的
英爲財智標普500®等權重ETF
紐交所Arca公司。

在投資之前,您可能希望 查看基金的招募說明書,其中包含有關基金及其風險的更多信息。您可以找到該 基金的招募說明書、股東報告,以及有關基金的其他信息,請訪問www景順.com/etfprospectus。您也可以通過撥打景順分銷公司電話(800) 983-0903或發送電子郵件請求到etfinfo@invesco.com獲得這些信息,免費提供。 您可以通過撥打景順分銷公司電話(800) 983-0903或發送電子郵件請求到etfinfo@invesco.com獲得這些信息,免費提供。 基金的招募說明書和補充說明書,均爲2024年8月28日版本(可能會進行修訂或補充), 已通過引用納入本摘要招募說明書。
投資目標
景順標準普爾500®均等權重ETF(「基金」)旨在追蹤 標準普爾500指數的投資回報(不含費用和支出)®等權重指數(「基礎指數」)
基金費用和支出
此表描述您在購買、持有和出售基金(「股份」)時可能支付的費用和支出。 您可能還需支付其他費用, 例如券商佣金和其他費用到金融 中介, 這些未在表格和例子中反映 以下是下列信息:
年度基金營業費用 (每年您支付的費用 佔您投資價值的百分比)
管理費
0.20
%
其他費用
基金的總年度營業費用
0.20
示例。美國-中國所得稅條約第20條允許在 中國學生在美國短期逗留期間獲得的獎學金收入免稅。根據美國法律,如果中國學生在美國逗留超過5個日曆年,他們將變成用於 稅務目的的美國居民外國人。但是,第一個議定書的第2段(於1984年4月30日簽署)允許條款第20條的規定在中國學生成爲美國的居民外國人之後繼續適用。符合此例外條件(根據第一段 第2個協議)的中國學生,如要根據該例外要求豁免其獎學金或研究生獎學金的稅款,就必須附上一份聲明,其中包括上述信息以支持該豁免權。 這個例子旨在幫助您比較在基金中投資的成本與在 其他基金中投資的成本。 這個例子假設您在基金中投資$10,000,按照指定的時間
週期進行投資,然後在那些週期結束時賣出所有的股份。 這個例子還假設您的投資有5%的收益。 每年和基金的營業費用保持不變。這 此示例不包括投資者可能支付的券商佣金 買入和賣出股份。儘管你的 實際成本可能更高或更低,您的 成本,基於這些假設,將會是:
1 年
3年
5年
10 年
$20
$64
$113
$255
投資組合換手率。 The Fund pays transaction costs, such as commissions, when it purchases and sells securities (or 「turns over」 its portfolio). A higher portfolio turnover rate will cause the Fund to incur additional transaction costs and may result in higher taxes when Shares are held in a taxable account. These costs, which are not reflected in Total Annual Fund Operating Expenses or in the example, may affect the Fund's performance. During the most recent fiscal year, the Fund's portfolio 換手率爲 21% 的平均投資組合價值。
主要投資策略
該基金通常會將其總資產的至少90%投資於安防-半導體 構成基礎指數的證券。
嚴格按照其指南和規定的程序, 標準普爾道瓊斯指數有限公司(「標準普爾DJI」或「指數提供商」)編制、 維護和計算基礎指數,該指數由所有的 標準普爾500指數的元件® 指數(以下簡稱「母指數」)。母指數的 旨在衡量較大美國公司的股票證券的表現。
基礎指數是母指數的等權重版本。 「等權重」意味着與採用浮動調整市值加權方法的母指數不同, 基礎指數在每個季度爲每個元件證券分配相同的權重。 再平衡。
截至2024年6月30日,基礎指數由503個 元件組成,市值範圍從54億到3.3 萬億美元。
 該基金 採用「完全複製」的方法,以追蹤 基礎指數,這意味着該基金通常會按其在基礎指數中的權重 投資於組成基礎指數的所有證券。 在基礎 指數中。
集中投資政策。 該基金將集中其投資(即, 在證券發行人中投資超過其淨資產價值的25%) 在任何一個行業或行業群體中,僅在基礎指數反映該行業或行業群體的集中度時, 該基金將 不會在任何一個行業或行業群體中的發行人證券中集中投資。
投資基金的主要風險
以下總結了投資於該基金的主要風險。
股份的價值會發生變化,您可能會因投資而虧損 於該基金。 該基金可能無法實現其投資目標。
市場風險. 基礎指數中的證券受到市場 波動的影響。您應預期股份的價值 會隨着證券價值的下降而減少, 或多或少,與證券價值的任何下降相關。 Underlying Index. Additionally, natural or environmental disasters, widespread disease or other public health issues, war, military conflicts, acts of terrorism, economic crises or other events could result in increased premiums or discounts to the Fund’s net asset value (「NAV」).
Index Risk. Unlike many investment companies, the Fund does not utilize an investing strategy that seeks returns in excess of the Underlying Index. Therefore, the Fund would not necessarily buy or sell a security 除非該安防-半導體被分別添加或移除,否則, 指數,即使該安防-半導體通常表現不佳。此外, 基金根據指數的要求進行投資組合再平衡, 並且, 因此,基礎指數的再平衡時間表的任何更改將會 導致對應的基金再平衡時間表的變化。
股票風險。 股票風險是指股票證券的價值風險, 包括普通股票,可能因一般性變化而下跌。 economic conditions that impact the market as a whole, as well as factors that directly relate to a specific company or its industry. Such general economic conditions include changes in interest rates, periods of market turbulence or instability, or general and prolonged periods of economic decline and cyclical change. It is possible that a drop in the stock market may depress the price of most or all of the common stocks that the Fund holds. In addition, equity risk includes the risk that investor sentiment
1     Invesco S&P 500®等權重etf      
景順.com/etf
P-RSP-SUMPRO-1

對一個或多個行業的投資將變得 消極,導致投資者退出對這些行業的投資, 這可能導致這些行業中公司的價值下降, 更廣泛地說。公司的普通股價值 可能僅僅因爲某些因素而下跌, 例如,生產成本的增加會對其他 在同一地域板塊、行業板塊或市場板塊中的公司產生負面影響。 公司的普通股也可能會 在短時間內顯著下降,原因可能與該公司特定的因素有關,包括 管理層做出的決策或對公司產品或服務的需求下降。 例如, 不利事件,如不利的收益報告或未能按預期支付股息, 可能會抑制普通股的價值。
Mid-Capitalization Company Risk. Investing in securities of mid-capitalization companies involves greater risk than customarily is associated with investing in larger, more established companies. These companies' securities may be more volatile and less liquid than those of more established companies and may have returns that vary, sometimes significantly, from the overall securities market. Mid-capitalization companies tend to have less experienced management as well as limited 與較大資本化公司相比,產品和市場多元化以及財務資源 通常中型資本化公司及其專注的 行業仍在發展,因此它們可能更 更容易受市場條件變化的影響。
行業板塊集中風險. 在遵循其方法論時, 基礎指數有時可能在單一行業或行業的發行人證券中高度集中,或行業中。 當基礎指數集中於特定行業或行業組的證券時,基金也將相應地集中其投資。 當基礎指數集中於特定行業或行業組的證券時,基金也將相應地集中其投資。 通過集中投資於某一行業或行業組,基金可能面臨比廣泛分散於多個行業或行業組更大的風險。 通過集中投資於某一行業或行業組,基金可能面臨比廣泛分散於多個行業或行業組更大的風險。 此類基於行業的風險可能會對基金投資的公司產生不利影響,包括但不限於以下因素:一般經濟條件或週期性市場。 此類基於行業的風險可能會對基金投資的公司產生不利影響,包括但不限於以下因素:一般經濟條件或週期性市場。 這些風險可能包括,但不限於,以下內容:一般經濟狀況或市場週期。 這些風險可能包括,但不限於,以下內容:一般經濟狀況或市場週期。 patterns that could negatively affect supply and demand in a particular industry; competition for resources; adverse labor relations; political or world events; obsolescence of technologies; and increased competition or new product introductions that may affect the profitability or viability of companies in an industry. In addition, at times, such industry or industry group may be out of favor and underperform other industries or the market as a whole.
Issuer-Specific Changes Risk. 個別證券的價值或 特定類型的證券可能比整體市場更具波動性 並且可能與整體市場的價值表現不同。
非相關風險. 基金的回報可能與 基礎指數的回報不匹配,原因有很多。例如,基金 產生不適用於基礎指數的營業費用,並且會 在買賣證券時產生成本,尤其是在重新平衡時 Fund's securities holdings to reflect changes in the composition of the Underlying Index. In addition, the performance of the Fund and the Underlying Index may vary due to asset valuation differences and differences between the Fund's portfolio and the Underlying Index resulting from legal restrictions, costs or liquidity constraints.
授權參與者集中風險。 Only authorized participants (「APs」) may engage in creation or redemption transactions directly with the Fund. The Fund has a limited number of institutions that may act as APs and such APs have no obligation to submit creation or redemption orders. Consequently, there is no assurance that APs will establish or maintain an active trading market for the Shares. This risk may be heightened to the extent that securities held by the Fund are traded outside a collateralized settlement system. In that case, APs may be required to post collateral on certain trades on an agency basis (i.e., on behalf of other market participants), which only a limited number of APs may 能夠做到。此外,如果AP退出業務或無法進行與
基金相關的創建和/或贖回訂單, 且沒有其他AP能夠繼續創建或贖回 創建單位(定義如下),這 可能導致對股份的交易市場大幅 減少,股份的交易可能更容易 以溢價或折價於基金的淨值交易,並可能面臨交易停牌 和/或退市。投資於 非美國證券,可能會有 較低的交易量或可能經歷較長時間的市場關閉或 交易暫停,可能會增加AP無法有效 創建或贖回 創建單位或存在股票可能被暫停的風險 和/或退市。
市場交易風險。 該基金面臨許多市場交易風險, 包括股票市場活躍度不足的潛在風險, 以及來自 次級市場交易的損失,以及基金的創建/贖回中的中斷 在壓力較大的市場條件下,股票市場的活躍度 可能會因爲市場流動性惡化而變得流動性降低 對於基金的投資組合持倉,這可能導致市場上出現差異 股票的價格及其基礎淨資產價值。此外,交易所或市場 可能會對特定證券或金融工具發佈交易暫停。 作爲一名 結果,交易某些證券或金融工具的能力可能會受到限制, 這可能會擾亂基金的創建/贖回過程, 可能會影響股票在二級市場交易的價格, 並且/或者導致基金無法交易某些證券或金融產品。 所有工具。在這些情況下,基金可能無法 重新平衡其投資組合,可能無法 準確估值其投資 和/或可能遭受大手交易損失。上述任何因素可能導致 基金的份額交易在其淨資產值的溢價或折價。
操作風險. 該基金面臨着源自多種因素的運營風險,包括但不限於 由多種因素造成,包括但不限於人爲錯誤, 處理和通信錯誤, 基金服務的錯誤 提供者、交易對手或其他第三方、失敗或不充分 流程和技術或系統故障。該基金及其投資 顧問,景順資本管理 有限責任公司(「顧問」),旨在減少 這些操作風險通過控制和程序。然而,這些 措施並未涵蓋所有可能的風險,可能不足以 應對這些風險。
股份可能以不同於淨資產價值的價格交易。 股份在 在基金最近的淨資產值上,以某一價格進行的股票交易所。 基金的淨資產值在每個工作日結束時計算,並且會波動 根據基金持有資產的市場價值變化。因此, 股份的交易價格在交易時間內持續波動, 基於相對市場對股份的供應和需求,以及 基金投資組合持有資產的基礎價值。結果, 股份的交易價格可能會偏離基金的淨資產值。以上提到的 因素可能導致股份的交易 以高於或低於淨資產價值的價位。
Performance
下面的柱狀圖展示了基金的表現。下面的表格 柱狀圖顯示了基金的平均年總回報(稅前和 稅後)。柱狀圖和 表格提供了投資該基金的風險指示, 通過展示基金的總回報如何在每年之間波動 以及顯示基金的平均年總回報 與市場表現的廣泛 衡量標準相比的情況和一個 其他指數具有與基金相關的特徵。基金的 表現反映了費用減免,若沒有的話,表現可能會 更低。儘管 條形圖和 表格中的信息可以讓您了解投資基金所涉及的風險, 基金過去的表現(稅前和稅後)不一定 能代表基金未來的表現。
該基金是古根海姆S&P 500的投資表現的繼承者。 ®等權重etf(「前身基金」)作爲 前身基金重組爲基金的結果,該重組 在2018年4月6日下班後完成。因此,
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景順.com/etf

以下顯示的業績信息 截至或早於 2018年4月6日的業績信息是前基金的業績。
最新的業績信息可在線獲取, www.invesco.com/ETFs.
年度總回報-日曆年
 
期末
懷舊口味"橙子片"回歸
截至年底
2024年6月30日
5.00%
最佳季度
2020年6月30日
21.64%
Worst Quarter
2020年3月31日
-26.63%

平均 年總回報率 (截至2023年12月31日的期間)
 
盜夢空間
日期
1
5
年份
10
年份
稅前回報
4/24/2003
13.72
%
13.57
%
10.12
%
稅後分配回報
13.15
13.03
9.53
稅後基金分配和出售的收益
股份
8.35
10.75
8.09
標準普爾500® 等權重指數(不扣除費用、
營業費用或稅金)
13.87
13.77
10.40
標準普爾500® 指數(不扣除費用,
支出或稅收的扣除)
26.29
15.69
12.03
上述表格中的稅後收益是根據歷史的 最高個人聯邦邊際所得稅稅率計算的,不反映 州和地方稅的影響。 實際的稅後收益取決於 投資者的稅務狀況,可能與所示收益不同, 而稅後收益與通過 稅收優惠安排(如401(k)計劃或個人退休 accounts.
基金的管理
投資顧問景順資本管理有限責任公司(「顧問」)。
投資組合經理
以下個人共同和主要負責 基金投資組合的日常管理:
姓名
與顧問/trust的職稱
開始日期
投資組合經理
該基金
彼得·哈伯德
股票部門負責人和董事
顧問的投資組合管理;
信託的副總裁
2018年4月
邁克爾·簡尼特
北美股票投資主管
顧問公司的高級投資組合經理
2018年4月
普拉提克·多希,CFA
顧問公司的高級投資組合經理
2020年8月
託尼·賽瑟
顧問的高級投資組合經理
2018年4月
購買和銷售 股份
基金僅與授權參與者以淨資產價值(NAV)進行股份的發行和贖回,並且僅以大宗 10,000 股的塊(每個股份塊稱爲「創作單位」)或 其倍數 (「創作單位聚合」),一般以證券投資組合的存入或交付作爲交換。 然而,基金也保留了允許或要求創作單位發行的權利 以現金交易。除非以創建單位進行彙總,否則該基金的股份 不可贖回證券。
個人股份只能在二級市場買賣, (即,在國家證券交易所)通過經紀商或經銷商以市場價格進行交易。 由於股份以市場價格交易而非淨資產價值, 股份的交易價格可能高於淨資產價值(溢價),等於淨資產價值,或低於淨資產價值(折扣)。 投資者可能會產生與此相關的成本, 即買方願意支付的最高價格與購買之間的差異。 買盤股票和賣盤股票的最低接受價格 在二級市場買入或賣出股票時(買賣差價) 買賣差價。
最近的信息,包括基金的淨資產值、市場 價格、溢價和折扣,以及買賣差價,可以在 www.景順.com/etf上在線獲取。
稅務信息
基金的分紅一般作爲普通收入和資本 除非您通過某種方式投資,否則會獲得收益或兩者的組合, 例如401(k)計劃或個人 退休帳戶,在這種情況下,您在此類帳戶中提取的分配可能會被徵收普通收入稅。
支付給經紀商和其他金融機構 中介機構
如果您通過經銷商或其他 金融中介(例如銀行)購買基金的股份,則該基金的分銷商或其相關 公司可能會爲某些與基金相關的活動向中介支付費用, 包括那些旨在讓中介更加 了解交易所交易產品(例如基金)的活動, 以及與股權的銷售或 推廣相關的市場營銷、教育或其他 活動。這些支付可能會通過影響經銷商或其他中介以及您的銷售人員或 財務顧問,導致推薦基金而非其他投資。請諮詢您的 銷售人員或財務顧問,或訪問您財務中介的網站。 此鏈接。
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