根據424(b)(4)規則提交

註冊號碼 333-276500

註冊號碼 333-271416

招募說明補充文件第3號 日期為2024年11月15日

（至2024年4月5日的招股說明書）

ABVC生物製藥公司。

11,714,683 股普通股

本招股說明書補充文件第3號（以下簡稱「補充文件」）更新並補充了我們於2024年4月5日發布的ABVC BioPharma, Inc.（內華達州公司，以下簡稱「公司」、「我們」、「我們的」）的招股說明書，並附上我們向證券交易委員會提交的以下文件：

本補充說明書 應與招股說明書一同閱讀，該招股說明書必須與本補充說明書一同發送。本補充說明書更新、修訂並補充了招股說明書中包含的信息。如果招股說明書中的信息與本補充說明書中的信息有任何不一致，您應該依賴本補充說明書中的信息。

本補充說明書 在未包含招股說明書（包括對其的任何修訂或補充）時是不完整的，且不得發送或使用。

透過招股說明書提供的證券購買涉及高風險。在投資我們的普通股和/或認股權證之前，您應仔細考慮招股說明書第8頁開始的風險因素部分。

您應僅依賴招股說明書中的信息，該信息由本補充說明書及任何其他補充或修訂補充或修訂。我們未授權任何人向您提供不同的信息。

證券交易委員會或任何州證券委員會並未核准或否決這些證券，亦未就招股章程的充分性或準確性做出審查。對此另有聲明為刑事罪行。

本補充說明書的日期為2024年11月15日

檔案索引

附錄A

美國

證券交易委員會

華盛頓特區 20549

表格10-Q

☒ 根據1934年證券交易法第13或15(d)條之季度報告

截至2024年6月30日季度結束 2024年9月30日

☐ 依據1934年證券交易法第13條或第15(d)條的過渡報告

過渡期間從 ____________ 到 ____________

委員會文件編號 001-40700

ABVC生物製藥公司。

（依照公司章程規定指定的登記證券名稱）

44370 Old Warm Springs Blvd.

加州弗里蒙特94538

電話：(510) 668-0881

(主管行政辦公室的地址和電話號碼)

(如果自上次報告以來更改過的前名稱)

根據《證券法》第12(b)條註冊的證券：

請以勾選的方式表明發行人在過去12個月內（或註冊人被要求提交報告的較短期間）是否（1）提交了根據《交易法》第13條或15(d)條所要求提交的所有報告，以及（2）在過去90天內是否受到此類提交要求。是 ☒ 否 ☐

請用勾選的方式指示註冊人是否在過去12個月內（或在註冊人必須提交此類文件的較短期限內）根據S-t規則第405條（本章第232.405條）電子提交了所有要求提交的互動數據文件。是 ☒ 否 ☐

請用勾選的方式指示註冊人是大型加速報告者、加速報告者、非加速報告者、小型報告公司或新興成長公司。 請參見《交易法》第120億2條中的「大型加速報告者」、「加速報告者」、「小型報告公司」和「新興成長公司」的定義。

如果是新興成長公司，請勾選選項表示公司已選擇不使用依據《交易所法》第13(a)條所規定的遵守任何新的或修訂財務會計準則的延長過渡期。☐

請勾選註明註冊人是否為 空殼公司（如《交易法》規則120億2所定義）。是 ☐ 否 ☒

截至2024年11月13日，已發行及流通的普通股為12,975,492股，面值每股$0.001。

目錄

對未來展望聲明的警示註解

本季度報告（表格10-Q）（以下稱“報告”） 包含“前瞻性聲明”，討論不是歷史事實的事項。由於它們討論未來事件 或情況，前瞻性聲明可能包含“預期”、“相信”、“估計”， “意圖”、“可能”、“應該”、“會”、“可以”、“尋求”、“計劃”， “可能會”、“將”、“期望”、“預測”、“計劃”、“潛在”， “繼續”和其否定詞或類似的表達。前瞻性聲明僅在發表之日有效， 基於各種基本假設和對未來的當前預期，並不是保證。此類聲明涉及 已知及未知的風險、不確定性及其他因素，可能導致我們的實際結果、活動水平、表現或成就 與此類前瞻性聲明所表達或暗示的經營結果或計劃有實質性的不同。我們無法 預測所有的風險和不確定性。因此，此類信息不應被視為結果或 條件的描述，或我們的目標和計劃將實現，而我們對於任何這些前瞻性聲明的準確性或完整性不承擔任何責任。

這些前瞻性聲明代表我們的 意圖、計劃、期望、假設和對未來事件的信念，並且受到風險、不確定性及其他因素的影響。 許多這些因素超出我們的控制範圍，可能使實際結果與那些前瞻性聲明所表達或暗示的結果有實質性的不同。可能造成或促成結果及結果不同的因素，包括但不限於， 在我們向證券交易委員會（“SEC”或“委員會”）提交的年度報告表格10-k及其修正案中， 在本報告的“管理層的財務狀況與經營成果討論與分析”中的具體說明，及我們向SEC提交的其他報告中包含的信息。考慮到這些風險、不確定性和假設， 前瞻性聲明中描述的事件可能不會發生，或可能會以不同的程度或在不同的時間發生。請謹慎對待這些前瞻性聲明，這些聲明僅在本報告的日期時有效。所有後續書面和口頭的前瞻性聲明，涉及本報告中討論的其他事項，並歸因於我們或任何代表我們行事的人， 均完全依賴於本報告中包含或提及的警示聲明。

有幾個重要因素可能導致實際結果與本報告中所描述的預期、估算或預期結果出現重大差異，包括但不限於：COVID-19疫情的影響，包括對我們產品需求的影響；COVID-19疫情的持續時間及其在我們運營地區的嚴重程度；COVID-19疫情後的復甦速度；我們實施成本控制和業務復甦策略的能力；COVID-19疫情對我們業務或普通股票市場價格的不利影響；我們所處行業的競爭及該競爭對價格、收入和利潤的影響；由於一般經濟衰退造成的證券市場波動；影響“便士股票”證券交易的SEC規定；以及其他風險和不確定性。除法律要求外，我們不承擔任何公共更新前瞻性陳述的義務，或更新實際結果可能與任何前瞻性陳述中預期不同的原因，即使今後有新信息可用。根據我們股票的市場和其他條件測試，1995年《私人證券訴訟改革法》下的一個特定安全港可能可用。儘管如此，經修訂的1933年《證券法》第27A條和經修訂的1934年《證券交易法》第21E條明確指出，前瞻性陳述的安全港不適用於發行便士股票的公司。由於我們可能不時被視為便士股票的發行者，因此前瞻性陳述的安全港在某些時候可能不適用於我們。

在本報告中，術語「我們」， 「我們的」，「我們的公司」及「公司」指的是ABVC BioPharma, Inc.及其 子公司，除非另有指明。

第I部分 - 財務資訊

項目1. 基本報表。

ABVC BIOPHARMA，INC.和其附屬公司

簡化合併資產負債表

附帶說明是這些未經審核的簡明合併財務報表的不可分割部分。

ABVC BIOPHARMA，INC.和其附屬公司

簡明合併財務報表 經營及綜合虧損

(未經審核)

附帶說明是這些未經審核的簡明合併財務報表的不可分割部分。

ABVC BIOPHARMA，INC.和其附屬公司

簡明綜合現金流量表

(未經審核)

附帶說明是這些未經審核的簡明合併財務報表的不可分割部分。

ABVC BIOPHARMA，INC.和其附屬公司

簡明合併股東權益（虧損）報表

截至2024年與2023年9月30日的三個月和九個月

(未經審核)

附帶說明是這些未經審核的簡明合併財務報表的不可分割部分。

ABVC BIOPHARMA，INC.和其附屬公司

簡明合併財務報表的附註

(未經審核)

1. ORGANIZATION AND DESCRIPTION OF BUSINESS

ABVC BioPharma, Inc. (the “Company”), formerly known as American BriVision (Holding) Corporation, a Nevada corporation, through the Company’s operating entity, American BriVision Corporation (“BriVision”), which was incorporated in July 2015 in the State of Delaware, engages in biotechnology to fulfill unmet medical needs and focuses on the development of new drugs and medical devices derived from plants. BriVision develops its pipeline by carefully tracking new medical discoveries or medical device technologies in research institutions in the Asia-Pacific region. Pre-clinical, disease animal model and Phase I safety studies are examined closely by the Company to identify drugs that BriVision believes demonstrate efficacy and safety. Once a drug appears to be a good candidate for development and ultimately commercialization, BriVision licenses the drug or medical device from the original researchers and begins to introduce the drugs clinical plan to highly respected principal investigators in the United States, Australia and Taiwan to conduct a Phase II clinical trial. At present, clinical trials for the Company’s drugs and medical devices are being conducted at such world-famous institutions as including Stanford University, University of California San Fransisco (UCSF) and Cedar Sinai Medical Centre (CSMC). BriVision had no predecessor operations prior to its formation on July 21, 2015.

該公司擁有三家全資子公司， BriVision、BioLite Holding Inc.（“BioLite Holding”）以及BioKey Inc.（“BioKey”），以及一家部分持股的子公司， AiBtl BioPharma Inc.（“AiBtl”）。

BioLite Holding was incorporated in the State of Nevada with wholly owned subsidiary BioLite BVI, Inc. (“BioLite BVI”) that was incorporated in the British Virgin Islands. BioLite BVI holds 73% ownership of BioLite Inc. (“BioLite Taiwan”), a **** corporation that was founded in February 2006. BioLite Taiwan has been in the business of developing new drugs for over twelve years.

該公司於2000年11月20日在加利福尼亞州成立， BioKey選擇最初專注於開發通用藥物，以把握行業繁榮的機遇。

在2023年11月12日，公司與BioLite台灣各自簽署了 與AiBtl的多年全球授權協議，涵蓋公司和BioLite台灣的中樞神經系統藥物，適應症包括MDD（重度 憂鬱症）和ADHD（注意力不足過動症）（統稱為「授權產品」）。潛在的授權將涵蓋授權產品的臨床試驗、註冊、製造、供應和分銷權利。雙方 決定在全球範圍內合作開發授權產品。雙方也在努力加強新藥開發和業務合作，包括技術、互操作性和標準發展。根據各自的 協議，ABVC和BioLite台灣各獲得2300萬股AIBL股票，因此，公司對AiBtl擁有控制權，且AiBtl的財務報表包含在公司的未經審核的簡要合併財務報表中。

2. 流動性及持續經營

隨附的未經審核的臨時簡要合併 財務報表是依據美國公認會計原則編製，該原則可見公司以持續經營為基礎。持續經營基礎假設資產按在該未經審核的臨時合併財務報表中披露的金額實現，並且負債在正常業務過程中結清。公司的持續經營能力取決於其在市場上推銷和銷售產品以產生正的經營現金流的能力。截至2024年9月30日的九個月中，公司報告淨虧損為5,387,980美元。截至2024年9月30日，公司流動資金赤字為4,167,315美元。此外，公司在截至2024年9月30日的九個月中，來自營運活動的現金流出為1,315,534美元。這些情況使人對公司是否能夠持續經營產生了重大疑慮。

管理層的計劃是持續改善 營運以產生正的現金流，並通過私人或公開發行籌集額外資本。值得注意的是，該公司在截至2024年9月30日的頭九個月中 產生了現金流入並減少了大量債務。如果該公司無法產生正的經營現金流，並籌集額外資本，則存在該公司可能無法 履行短期義務的風險。管理層致力於提升操作以產生正的現金流，並計劃通過私人或公開發行來獲取額外的 資本。

3. 重要會計原則總結

報告基礎

未經審計的臨時簡明合併 財務報表不包括美國通用會計準則（U.S. GAAP）對完整財務報表所要求的所有信息和附註。 某些信息和附註披露通常包含於根據美國通用會計準則編製的年度財務報表中，已根據S-X規則第8條進行壓縮或省略。在該公司管理層的看法中，未經審計的臨時簡明合併財務報表是基於與經審計的財務報表相同的基礎編製的，並包括所有必要的正常經常性調整，以公正陳述截至2024年9月30日的公司的 財務狀況以及截至2024年及2023年9月30日的營運和現金流結果。截止2024年9月30日的未經審計的臨時簡明合併資產負債表是根據2023年12月31日的經審計 財務報表推導的，但不包括美國通用會計準則所要求的所有信息和附註。臨時 的營運結果不一定指示整個財政年度或任何未來期間所預期的結果。 這些財務報表應與截至及為2023年和2022年12月31日的經審計合併財務報表及相關附註一同閱讀。

隨附的未經審核濃縮合併 中期財務報表已按照美國的普遍接受會計原則（"U.S. GAAP"）編製。所有重大關聯交易及帳面餘額均已被消除。

這種會計基礎涉及應計會計的應用，因此收入和利得在確認應得時被認列，而費用和損失在發生時被認列。 本公司未經審計的基本報表以美元表示。

重分類：

前一年度的簡明合併資產負債表、簡明合併損益表和簡明現金流量表中的某些數額已重新分類，以符合當前年度的呈現方式，並不影響期末股東權益。

估計的使用

依照美國通用會計原則準備基本報表需要管理層進行估計和假設，其對未經審計的合併基本報表中的資產和負債的金額以及條件性資產和負債的披露以及報告期間的收入和費用數量產生影響。實際結果可能與該結果有所不同。

在2023年7月25日，公司提交了對其章程的修訂證明，授權以1比10的比例對已發行及流通中的普通股進行反向拆分。公司的股東之前在2023年7月7日舉行的特別股東大會上批准了反向拆分。此反向拆分的目的是減少已發行及流通中的股份數量，並提升公司普通股的每股交易價值，儘管這一結果並不保證。反過來，公司相信反向拆分將使公司能夠重新恢復符合納斯達克資本市場某些持續上市標準的合規性。本表格10-Q中所有股份及相關的財務信息均反映了這次1比10的反向股票拆分，除非另有說明。

Fair Value Measurements

基於FASb ASC 820《公平價值測量》的規定，該規定了一些特定的金融和非金融資產和負債的公平價值，在測量公平價值和擴大公平價值披露方面建立了一個框架。它要求實體以退出價格為基礎來測量其金融工具的公平價值，最大限度地利用可觀察的單位，並最小化使用不可觀察的輸入來判斷離場價格。它建立了一個層次結構，將用於測量公平價值的估值技術的輸入優先級排序。通過盡可能使用可觀察的輸入並減少使用不可觀察的輸入來要求使用可觀察的輸入，該層次結構增加了公平價值測量和相關披露的一致性和可比性。可觀察的輸入是反映市場參與者基於獨立於公司的市場數據而使用的假設來定價資產或負債的輸入。不可觀察的輸入是反映公司對基於最佳信息開發的資產或負債定價時市場參與者會使用的假設的輸入。該層次結構根據輸入的可靠性將輸入分為三個大的級別：

公司的某些資產和負債的賬面價值，例如現金和現金等價物、受限現金、應收賬款、應收關聯方、預付費用及其他流動資產、應付賬款、應計負債及應付關聯方，由於其相對較短的到期，近似其公允價值。公司的短期銀行貸款、可轉換票據應付和應計利息的賬面價值近似於其公允價值，因為借款條款與當前市場利率一致，且到期期限較短。公司的長期銀行貸款的賬面價值近似於公允價值，因為利率近似於公司可以獲得的相似條件和到期的債務的市場利率。

現金及約當現金

本公司將購買時到期日不超過三個月的高流動性投資視為現金等價物。截至2024年9月30日及2023年12月31日，本公司的現金及現金等價物（不包括受限現金）分別為$137,344及$60,155。 部分本公司的現金存款存放於位於台灣的金融機構，該地區目前對銀行帳戶的強制保險有相關規定。本公司相信該金融機構具有高信用質量。

限制現金

受限現金主要由存款證作為中信銀行短期貸款的抵押品構成。截至2024年9月30日及2023年12月31日，本公司的受限現金分別為$632,529及$656,625。

信用集中風險

本公司的財務工具 面對信用風險集中主要由現金及現金等價物組成。本公司將其現金及 臨時現金投資放置於高品質的信用機構，但這些投資可能超過由台灣中央存款保險公司保障的限額94,500美元（新台幣 300萬）以及由美國聯邦存款保險公司保險限額250,000美元的限制。然而，本公司並不預期有多餘存款的損失。本公司 不會進行對沖、交易或投機目的的金融工具。

本公司對客戶進行持續的信用評估 並不要求提供抵押品。信用損失和應收賬款不可開票的備抵是基於對應收賬款可收回性的審查來提供的。本公司根據其歷史收款經驗和當前客戶信用質量的趨勢以及內部信用政策來決定壞帳準備金的金額。實際信用損失可能與我們的預估不同。

客戶集中度

截至2024年9月30日，最大的客戶， 專門從事開發及商業化膳食補充品及療法，佔本公司應收賬款總額的87.2%。

截至2023年12月31日，最大的客戶專門從事膳食補充劑和膳食補充劑行業板塊的開發和商業化，佔公司應收賬款總額的87.2%。

截至2024年9月30日的九個月內， 兩家主要客戶，生產各式各樣的藥品，佔本公司總收入的58.31%和39.40%。截至2023年9月30日的九個月內，最大的客戶，生產藥物、膳食補充品和醫療產品， 佔本公司總收入的81.19%。

應收帳款和預期信用損失撥銷帳戶

應收帳款以原開票金額減去可能無法收回的金額的折讓為記錄並攜帶。

公司根據我們對各種因素的評估，包括歷史經驗、應收賬款餘額的年齡、客戶的信用質量、當前經濟狀況、合理且可支持的未來經濟狀況預測以及可能影響我們收取客戶賬款的其他因素，對預期信貸和應收賬款的可收回性趨勢進行估計。這項抵押貸款是針對應收賬款餘額進行記錄，相應的費用則記錄在合併財務報表的收入表中。實際收到的金額可能與管理層對信用評級和經濟環境的估計不同。當管理層確定收款的可能性不大時，逾期賬款餘額將被削減。

預期信用損失準備金賬戶截至2024年9月30日和2023年12月31日分別為$616,457和$616,505。

收入確認

根據ASC 606，公司在其客戶取得承諾之貨物或服務的控制時，以反映公司期望收到的報酬金額為基礎，確定營業收入。為了確定公司判斷屬於ASC 606範圍內的安排的營收認列，公司執行以下五個步驟：（i）識別與客戶的合同；（ii）確定合同中的履行義務；（iii）確定交易價格；（iv）將交易價格分配到合約中的履行義務；以及（v）當（或因為）公司滿足履行義務時才認列營收。當公司轉移貨物或服務給客戶時，公司只將五步模型應用於合同，當公司有可能收取公司對所轉移給客戶的貨物或服務所應得的報酬金額時。在合同訂立之初，一旦確定合同屬於ASC 606範圍內，公司評估每個合同中承諾的貨物或服務，確定履行義務，並評估每個承諾的貨物或服務是否獨立。然后，當（或因為）滿足履行義務時，公司按比例分配給各個履行義務的交易價格的金額作為營業收入。

以下是公司根據收到的付款類型確認營業收入的示例。

協力收入 - 公司通過協力研究、開發和商業化協議產生協力收入。這些協議的條款通常包括支付給公司相關的以下一種或多種方式：不可退還的前期授權費用、開發和商業化里程碑、研究和開發成本的部分或全部補償，以及授權產品淨銷售額的版稅。每種付款都會產生協力收入，除了來自授權產品淨銷售額的版稅收入，這些收入被歸類為版稅收入。到目前為止，公司尚未收到任何版稅收入。當完成履行義務並將商品或服務移轉給協作夥伴時，收入才會被認列。

作為這些安排核算的一部分，公司將判斷履行的義務是否明確並制定假設，以確定在協作協議中識別的每個獨立履行的義務的單獨銷售價格。為了確定單獨的銷售價格，公司依賴可能包括預測收入、開發時間表、研發人員費用的報銷率、折扣率和技術和法規成功的概率的假設。

公司根據合作協議開發多個發貨物，包括授予技術許可，規定和臨床發展以及營銷活動等發貨物。估算公司發貨物的履行期需要運用管理層的判斷。管理層在評估預估的履行期的方式時，考慮的重要因素包括但不限於公司在進行臨床發展、規定和製造業務方面的經驗。公司每年審查其合作協議下預估的履行期，並根據前瞻性基礎進行任何適當的調整。其合作協議預估的履行期的未來變化可能會影響未來營業收入的認定時間。

(i) 非可退款預付款項

如果公司的智慧財產的許可被認定為與安排中識別的其他履約義務不同，該公司將根據相對獨立銷售價格與安排的總銷售價格相比，確認來自相關的不可退還的預付費用的收入。當許可轉讓給合作夥伴且合作夥伴能夠使用並受益於該許可時，收入在一個時間點上確認。由於收款的不確定性，公司僅根據ASC 606中概述的可變對價原則確認現金收款。迄今為止，收到的不可退還的預付費用僅是為了補償公司在簽訂合作協議之前所做的過去研究努力和貢獻，並且與公司與合作夥伴在合作協議中所做的任何未來義務和承諾無關。

(ii) 里程碑付款

根據與合作夥伴簽署的協議，當公司實現所規定的發展、監管和商業目標時，有資格從合作夥伴那裡獲得里程碑付款。管理層評估了觸發這些應變付款的事件的性質，並得出結論，這些事件分為兩類：(a)涉及公司根據與合作夥伴簽署的協議履行義務的事件，以及(b)不涉及公司根據與合作夥伴簽署的協議履行義務的事件。

原本的里程碑支付類別包括由協議中指定的領土的開發和監管活動所觸發的里程碑支付。管理層得出結論，認為每一筆支付都構成實質的里程碑支付。此結論主要基於以下事實：(i)每一個觸發事件都代表著通過公司一個或多個交付項目的成功與否，都只能通過某些具體結果的實現而實現，(ii)實現每一個觸發事件的達成都存在固有的風險和不確定性，將導致額外的支付到公司，(iii)每筆里程碑金額都是不可退還的，(iv)完成每項里程碑都需要付出大量的努力，(v)每筆里程碑金額與實現里程碑所創造的價值相比是合理的，(vi)在預付款和潛在里程碑支付之間需要花費相當長的時間，(vii)里程碑支付僅與過去的表現有關。根據上述，公司將從里程碑支付中獲得的營業收入確定在觸發事件發生的期間內。

(iii) 多個元素的安排

公司評估多元素安排以判斷(1) 安排中包含的可交付成果和(2) 個別可交付成果是否代表單獨的會計單位，或者它們必須作為組合會計單位進行會計處理。這種評估涉及主觀判定，需要管理層就個別可交付成果做出判斷，以及判斷此類可交付成果是否與合同關係的其他方面分開。只要遵循以下條件，可交付成果就被認為是單獨的會計單位:(i) 可交付的物品本身具有客戶價值，且(ii) 若該安排包括相對於可交付物品的一般退貨權，則未交付的物品的交付或履行被認為是有可能的，並且在其控制範圍內。在評估合作項目中的可交付成果是否具有獨立價值時，公司會考慮合作夥伴的研究，製造和商業化能力以及相關專業知識在一般市場中的可用性。公司還會考慮其合作夥伴是否可以在未收到其餘元素的情況下使用其他可交付成果，交付物的價值是否取決於未交付的物品，以及是否存在其他供應商可以提供未交付的元素。

本公司在滿足ASC 606的所有收入確認標準後，會確認分配給每個會計單位的安排考量。在可交付項目並不代表單獨的會計單位的情況下，本公司會在未交付元素的合約或預估履行期間內，對綜合會計單位確認收入，這通常是本公司研究和開發義務的期限。如果沒有明顯的履行模式或不存在客觀可測量的履行指標，則本公司將根據安排在預期完成履行義務的期間內以直線法確認收入。相反，如果能夠確定向客戶提供服務的履行模式，並且存在客觀可測量的履行指標，則本公司會按照比例履行方法在安排下確認收入。確認的收入限制於收到的累計付款金額或由於適用的直線法或比例履行法所確定的累計收入金額，以截至期末日期為準。

當包括里程碑付款的安排開始時，公司將根據里程碑的內容來評估是否對雙方都具有實質性和風險。評估包括評估以下因素：（1）考慮到公司實現里程碑的表現或通過實現該里程碑的特定結果來提高提供物品的價值，報酬是否相稱；（2）報酬是否僅與過去表現有關；（3）報酬是否相對於安排內的所有交付項目和付款條款是合理的。公司在評估時考慮需要克服的科學、臨床、監管、商業和其他風險以實現具體的里程碑，以及實現具體里程碑所需的努力和投資水平。確定里程碑是否滿足所有必要條件並得出里程碑具有實質性的決定需要相當程度的判斷。如果里程碑不被認為具有實質性，則在沒有剩餘履行義務或過剩的履行期間內，並假定符合所有其他收入識別標準，則認定里程碑已經實現。

(iv) 版稅和利潤分享付款

根據與合作夥伴達成的合作協議，公司有權從產品的銷售中獲得版稅，版稅額為淨銷售額的一定比例。根據ASC 606收益認定準則，公司從這些事件中認定收入。根據這些準則，公司認為這些支付款項是待定收入，並在適用的條件解決時將其作為當期收入認定。

研發相關的收入和服務 - 與研發和監管活動相關的收入在履行相關服務或活動且符合合約條款時認列。公司通常在合約成立時僅有一項履行義務，即提供研發服務。公司還可能為其客戶提供以下選項，即原料藥、IND/NDA/ANDA/510K提交等未來請求公司提供額外貨物或服務的選項。公司在合約成立時評估這些選項是否為實質權利。如果公司確定某項選項是實質權利，公司將將該選項視為單獨的履行義務。

如果公司有權從客戶那裡獲得指定的研究和開發費用的報銷，則在確定該服務屬於實質性權利時，公司將所提供的相關服務作為單獨的履約義務進行會計。公司還確定研究和開發費用的報銷應當按照毛收入或淨收入報告的條款計入收入或抵消研究和開發費用。公司在履行相關履約義務時承認相應的收入或記錄相應的抵消研究和開發費用。

公司隨後判斷交易價格，通過檢視公司在合約項下可以賺取的報酬額，包括任何變量報酬來決定。在未完成的合約項下，報酬通常包括固定報酬和潛在的里程碑支付形式的變量報酬。在協議開始時，公司的交易價格通常包括基於項目所分配的全職研究人員人數和相關的研究和開發費用支付給公司或支付給公司的款項。公司通常不會在初始交易價格中包括公司未來可能收到的支付，因為這些支付不太可能發生。公司將在每個報告期重新評估總交易價格，以決定是否應在交易價格中包括其他支付。

公司根據各個合約中建立的計帳進度，從客戶那裡收取款項。預付款和費用在收到時或到期時可被列為合同負債，在公司履行下列安排之前，可能需要將收益識別推遲到未來的一個時期。當公司對款項的要求是無條件的，金額將被記錄為應收帳款。如果合同簽訂時預期客戶收到承諾的貨物或服務所需的時間不超過一年，公司不會評估合同是否存在重大融資成分。

板塊報告

ASC”) 280，"分部報告，" 要求上市公司報告有關其可報告的營運部分的財務和描述性資訊。我們根據首席營運決策者如何內部評估各項財務資訊、商業活動及管理責任來識別我們的營運部分。

公司目前有一個可報告的 業務單位。

以股份為基礎的報酬

公司根據公平價值方法衡量所有與員工股票基礎補償獎勵相關的費用，並在未經審計的合併財務 報表中按直線基礎在必要的服務期間內確認該費用，符合FASB ASC主題718「補償-股票 補償」。截至2024年和2023年9月30日的三個月內，員工股票基礎補償費用均為0美元， 截至2024年和2023年9月30日的九個月內，分別為1,935,756美元和0美元。

公司根據FASB ASC主題718「補償-股票補償」及FASB ASC主題505-50「對非員工的股權基礎 支付」對非員工的股票基礎補償進行會計處理，該規定要求對於來自非員工的服務成本按照服務完成日期或履行承諾日期的公平價值進行計量，並在提供服務的期間內確認。截止2024年和2023年9月30日的三個月內，非員工股票基礎補償費用分別為0美元和817,740美元，截止2024年和2023年9月30日的九個月內，則為1,021,980美元和1,409,969美元。公司通過發行價值191,642美元的普通股償還其應付租金，涵蓋截至2024年9月30日的三個月和九個月。

最近會計宣告

2023年8月，FASb發佈了ASU 2023-05《企業組合-合資公司形式(Subtopic 805-60)》，要求某些合資企業通過公允價值認識和初始計量大部分資產和負債來應用新的會計基礎。該指導不適用於可能按比例合併的合資企業以及協作安排。ASU 2023-05對於成立日期在2025年1月1日或之後的合資企業生效，可以提前採納。公司目前正在評估標準對其未經審計的合併基本報表的影響。

在2023年12月，FASB發布了ASU第2023-09號， 對所得稅揭露的改善（主題740）。該ASU要求關於報告單位有效的所得稅率調節的詳細信息，以及關於已支付所得稅的額外信息。該ASU自2024年12月15日後開始的年度期間起，將以前瞻性方式生效。對於尚未發布或可供發布的年度財務報表，也允許提前採用。當該ASU被採用時，這將可能導致我們的合併財務報表中包括所需的額外揭露。

在2024年11月，FASB發布了ASU第2024-03號， 費用分解揭露（子主題220-40）。該ASU要求披露有關某些成本和費用的特定信息。 這包括存貨的購買、員工補償、折舊以及無形資產攤銷。該ASU自2026年12月15日後開始的年度報告期及自2027年12月15日後開始的中期報告期，將以前瞻性或追溯性方式生效。允許提前採用。當該ASU被採用時，這將可能導致我們的合併財務報表中包括所需的額外揭露。

4. 協議合作

與BHk有關的合作協議，相關部分。y

（一）2015年2月24日，BioLite Taiwan和BioHopeKing Corporation（簡稱BHK）簽署了一份合作開發協議（簡稱BHK合作開發協議），根據該協議，它與BHK合作開發和商業化BLI-1401-2（植物藥物）三陰性乳腺癌（TNBC）組合治療（BLI-1401-2產品）在亞洲國家（排除日本）的所有相關知識產權，並與外部研究人員共同開發用於醫療用途。開發成本將由BHK和公司平分。BHK合作開發協議將自產品在亞洲（排除日本）首次商業銷售之日起生效十五年。

於2016年7月27日，BioLite Taiwan和BHk同意根據以下時間表修改里程碑付款的支付條款，總金額為1000萬美元：

2015年12月，BHk在簽訂BHk共同開發協議時支付了100萬美元的不可退款預付現金，相當於1000萬美元的10%，公司認定交付物是作為獨立單位的交付單位，具有對客戶的價值，並在2015年向BHk提供所有研究、技術和開發數據時將此現金收入作為協作收入承認。此收入是對BioLite Taiwan在簽署這個合作協議之前進行的過去研究努力和貢獻的報酬，不涉及BioLite Taiwan和BHk在這個合作協議中作出的任何未來承諾。2016年8月，公司收到第二個里程碑款項3164.9萬元台幣，約合100萬美元，並在截至2016年12月31日的年度中承認協作收入。截至本報告日期，公司尚未完成第二期臨床試驗。

除了里程碑付款外，BioLite 台灣有權獲得BHK與BLI-1401-2產品相關的淨銷售額12%的版稅。截至2024年9月30日，公司尚未根據BHk共同開發協議獲得版稅。

(ii) 2015年12月9日，BioLite Taiwan簽訂了另外兩份合作協議（以下簡稱“BHk合作協議”），根據這些協議，公司與BHk合作，在所有相關的知識產權權利的亞洲（不包括日本）共同開發和商業化BLI-1005治療“重度抑鬱症”（BLI-1005商品）和BLI-1006治療“炎症性腸道疾病”（BLI-1006商品），並與外部研究人員合作開發藥物。 開發成本由BHk和公司50/50分攤。 BHk共同開發協議自在所有相關的知識產權權利的亞洲（不包括日本）首次商業銷售產品之日起有效期為十五年。

2015年，當所有的研究、技術和開發數據全部交付給BHk時，公司認定現金收入總額為新臺幣5000萬元，大約相當於164萬美元，作為協作收入。公司認為，可交付的物品在獨立基礎上對客戶具有價值，因此被視為單獨的會計單位，當所有的研究、技術、數據和開發數據全部交付給BHk時，將此付款作為協作收入列入財務報表。此現金收入用於補償BioLite Taiwan簽署此BHk協作協議之前所做的過去研究努力和貢獻，並不涉及BioLite Taiwan和BHk在此BHk協作協議中作出的任何未來承諾。

除了總共5000萬元新台幣，約合164萬元美元外，BioLite台灣有權獲得未來淨授權收入或淨銷售利潤的50%。截至2024年9月30日，公司尚未根據BHk合作協議賺取版稅。

與Rgene公司的共同開發協議，相關方

2017年5月26日，BriVision與Rgene公司（“Rgene”），一個由YuanGene Corporation的控股股東及本公司共同控制的關聯方，簽訂了合作開發協議（“合作開發協議”）（見第10註釋）。根據合作開發協議，BriVision和Rgene同意共同開發和商業化ABV-1507 HER2/neu陽性乳腺癌聯合療法、ABV-1511胰臟癌聯合療法和ABV-1527卵巢癌聯合療法。根據合作開發協議的條款，Rgene需在2017年8月15日前向公司支付300萬元現金或等值的Rgene股票。該款項用於補償BriVision在簽署合作開發協議之前的過去研究努力和貢獻，與BriVision和Rgene在本合作開發協議中的任何未來承諾無關。除了300萬元之外，公司有權獲得Rgene未來的淨授權收入或淨銷售利潤的50%，如有任何，且任何開發成本應由BriVision和Rgene平分。

在2017年6月1日，該公司已經交付所有研究、技術、數據和開發數據給Rgene。由於Rgene和該公司均為關聯方，並由元基公司的控股受益股東共同控制，該公司在截至2017年12月31日的年度內，已將與聯合開發協議相關的全額300萬美元記錄為額外實收資本。在截至2017年12月31日的年度內，該公司收到了45萬美元的現金。在2018年12月24日，該公司接收了剩餘的255萬美元，以Rgene普通股新發行股份的形式，價格為每股NT$50（約合每股1.64美元），總計153萬股，這在2018年12月31日計入了權益法的長期投資。於2018年12月31日，該公司根據對減值的嚴重程度和持續時間的評估，以及對被投資者的經營業績、市場條件的不利變化及監管或經濟環境、Rgene的運營結構變化、額外資金需求及Rgene持續經營能力的定性和定量分析，決定全面註銷此項投資。所有已啟動的項目將由該公司和Rgene進行管理和支持。

公司和Rgene於2020年11月10日簽署了修改Co-Dev協議的文件，雙方同意刪除HER2/neu陽性乳腺癌Ab-1507複合療法和卵巢癌Ab-1527複合療法，並添加EGFR陽性非小細胞肺癌ABV-1519和大腸/結腸/直腸癌ABV-1526組合療法作為共同開發和商業化產品。 Co-Dev協議的其他條款仍然完全生效。

2022年6月10日，該公司擴大了與Rgene的共同開發夥伴關係。當天，BioKey、ABVC與Rgene簽署了臨床開發服務協議，指導三種Rgene藥物產品，包括治療非小細胞肺癌（NSCLC）的RGC-1501，治療胰腺癌的RGC-1502和治療大腸直腸癌患者的RGC-1503完成美國FDA IND監管要求下的二期臨床研究。根據新服務協議的條款，BioKey有資格在3年內獲得總額為300萬美元的付款，每個支付金額由在協議期內獲得的某些監管里程碑決定。服務協議將一直有效，直到最後一項專利的到期日，並自動續約5年，除非其中一方提前6個月給予書面通知而提前終止。雙方均可在提供書面30天通知的情況下出於原因終止服務協議。

經過過去5年的一系列交易，公司和Rgene共同開發了服務協議涵蓋的三種藥物產品，這導致公司擁有Rgene的31.62%。

作為Rgene研究的一部分，公司同意向Rgene借款$100萬，作為回報Rgene提供了一筆5%的流動資本可轉換貸款（「備忘錄」）。如果備忘錄完全轉換，公司將擁有Rgene額外的6.4％股權。公司有望通過現金或Rgene股份轉換從相關方接收未付貸款。公司可以隨時按照備忘錄要求轉換Rgene普通股的備忘錄，轉換價格為每股$1.00或最近發行股票價格的20％折扣，以較低方為準；轉換價格依照備忘錄規定進行調整。備忘錄包括標準的違約事項，以及交叉違約條款，根據該條款，如果對服務協議的違反沒有在提供書面通知後5個工作日內得到修正，則違約事件將觸發備忘錄下的違約事項。發生違約事件後，未付本金和應付利息立即到期償還。

Rgene已同意自2022年7月1日起，直到貸款全數還清，向公司提供一個董事會席位。公司已提名其首席策略官和董事Jiang博士擔任該席位；Jiang博士還是公司最大的股東之一，持有該公司的12.8%股份。

Rgene的研究是一筆關聯方 交易。截至2024年9月30日，該公司尚未從這些合作協議中賺取任何淨特許權使用收入或淨銷售利潤。

與BioFirst Corporation的合作協議，一個相關方。

於2017年7月24日，BriVision與BioFirst Corporation（"BioFirst"）簽訂了合作協議（"BioFirst合作協議"），根據該協議，BioFirst授予公司該產品（"產品"）：BFC-1401玻璃體替代物於玻璃體切除術的全球許可權。BioFirst與公司為相關方，因為YuanGene Corporation的控股受益股東及該公司為BioFirst的董事及普通股股東（見附註10）。

根據BioFirst的協議，本公司將與BioFirst共同開發並商業化產品，在2018年9月30日之前以現金或公司股票向BioFirst支付總額300萬美元。 300萬美元是與BioFirst在BioFirst合作協議簽署前為BioFirst的過去研究和貢獻支付的報酬，與BioFirst和BriVision在此BioFirst合作協議中並不涉及任何未來承諾相關。此外，如果有任何未來淨授權收入或淨銷售利潤，本公司有權獲得50％，開發成本將由BriVision和BioFirst平均分擔。

2017年9月25日，BioFirst將所有 研究、技術、數據和開發資料交付給BriVision。公司決定將300萬美元的全部金額完全列為費用，因為目前相關的許可權並沒有其他未來用途。根據ASC 730-10-25-1，在沒有其他未來用途的情況下，獲得用於研究和開發活動的產品權利的費用必須立即記入研究和開發費用。因此，300萬美元的全部金額在截至2017年12月31日的年度中完全列為研究和開發費用。

2019 年 6 月 30 日，BriVision 簽署了一份股票購買協議（「購買協議」），與 BioFirst Corporation 達成協議。根據購買協議，公司向 BioFirst 索取了 3,000,000 美元的款項，並發行了 42,857 股（經過股票分拆後）公司普通股，以交換該款項（「總付款」），此款項為該公司與 BioFirst 於 2017 年 7 月 24 日簽署的某項合作協議（「合作協議」）所產生的。根據合作協議，BioFirst 向公司授權全球共同開發 BFC-1401 或 ABV-1701 玻璃體置換物，以醫療目的使用，作為總付款的交換。

於2019年8月5日，BriVision與BioFirst Corporation簽署了第二份 股票購買協議（「購買協議2」）。根據購買協議2，該公司 向BioFirst發行了41,470股（拆股後）公司的普通股，以支付該公司 因從BioFirst獲得的貸款而欠BioFirst的$2,902,911。

2020年11月4日，公司執行了與BioFirst的BioFirst協議的修訂，將ABV-2001眼內灌注溶液和ABV-2002角膜貯存溶液添加到協議中。ABV-2002用於角膜移植手術中，以取代損壞或疾病的角膜，而ABV-2001則在各種眼部手術中廣泛應用。

公司最初將聚焦於ABV-2002，這是一種用於存儲捐贈角膜的溶液，以進行穿透性角膜移植（全層角膜移植）或內皮角膜移植（背層角膜移植）之前使用。ABV-2002是一種由特定多肽酸組成的溶液，可保護眼組織免受手術前貯存期間外部滲透壓暴露所造成的損傷。ABV-2002中的特定高分子可以調節滲透壓，以維持330到390 mOsm的範圍，從而允許角膜基質在貯存期內進行水合作用。基質水合作用可（a）維持可接受的角膜透明度並（b）防止捐贈角膜腫脹。ABV-2002還含有一種豐富的芳香酚類物質，可在植物細胞壁中發現，具有抗氧化抗菌特性和神經保護作用。

BioFirst早期測試顯示，ABV-2002可能比當今其他儲存介質更有效地保護角膜和視網膜，在更長時間內進行儲存，並且可以以更低的成本生產。進一步的臨床開發因缺乏資金而被搁置。

BioFirst於2006年11月7日成立，專注於創新專利藥品的研究與開發、製造以及銷售。BioFirst的技術來自於BioFirst與國內研發機構所維持的全球獨家授權協議。目前，BioFirst的主要研究和開發產品為玻璃體替代物（Vitargus^®），該產品已獲得國家衛生研究院的授權。Vitargus是全球首個生物可降解的玻璃體替代物，並通過最小化醫療併發症和減少額外手術的需求，提供了許多優於現有玻璃體替代物的優勢。

BioFirst已開始在台灣新竹生物醫學科學園區建設一座GMP工廠，旨在建立一個生產基地，以供應全球市場，並促進在台灣建立生物可降解玻璃體替代物的製造中心。完成該工廠將使ABVC能夠在GMP認證的藥品工廠中以世界級技術生產Vitargus。BioFirst的目標是於2024年完成建設。

截至2024年9月30日，公司尚未從這些合作協議中獲得任何淨授權收入或淨銷售利潤。

與關聯方ForSeeCon Eye公司簽訂合作協議。

於2024年3月25日，公司與BioFirst各自 與註冊於英屬維京群島的ForSeeCon Eye Corporation（“FEYE”）簽訂了一份為期二十年的全球最終許可協議（“FEYE許可協議”），涵蓋公司與BioFirst的眼科產品管道，包括Vitargus（“Vitargus產品”）。該許可涵蓋Vitargus產品的臨床試驗、註冊、製造、供應和分銷權利；FEYE也有權將許可產品轉授或與第三方合作開發。根據各自的FEYE許可協議，公司和BioFirst將各自獲得總計$33,500,000的許可費，包括$30,000,000的預付款項，此金額可在FEYE許可協議執行後30天內以每股$6的價格支付500萬股FEYE股票，以及$3,500,000的現金里程碑付款，該款項需於下一輪募資完成後30天內支付。此外，公司和BioFirst均有資格獲得淨銷售額5%的版稅。 截至2024年9月30日，公司已收到5,000,000股FEYE股票，但因FEYE股票的公允價值不確定，因此未認列此許可收入。

FEYE股票，但並未確認該項授權收入，因為FEYE股票的公允價值尚不確定。於2024年6月18日，公司與BioFirst各自簽訂了修訂協議（“修改根據與FEYE的授權協議，公司與BioFirst已同意允許FEYE根據授權協議以$3,500,000的金額，逐步支付第二個里程碑款項（例如$100,000），而不是一次性支付。在截至2024年9月30日的三個月和九個月內，公司分別收到了$180,000和$296,000的現金並確認了收入，這是根據修正案的規定。

Collaborative agreement with OncoX BiopPharma, Inc., a related party

2024年4月16日，公司與OncoX BioPharma, Inc.（一家在英屬維爾京群島註冊的私營公司，以下簡稱“Oncox”）達成了最終協議，根據該協議，公司將授予Oncox獨家權利，在北美開發和商業化ABVC的單一藥草植物藥提取物，該提取物來源於舞茸蘑菇（Grifola Frondosa）的乾燥果實，用於治療非小細胞肺癌（以下簡稱“肺癌產品”），有效期為20年（以下簡稱“2024年4月Oncox協議”）。作為此協議的對價，Oncox應支付ABVC $6,250,000（或1,250,000股估值為每股$5的Oncox股份¹)自簽署協議之日起30天內支付$625,000，並在Oncox的下一輪融資完成後30天內支付，該輪融資並無保證；此外，ABVC也有權根據2024年4月Oncox協議中定義的淨銷售額，從肺癌產品在北美的首次商業銷售中獲得5%的版稅收益，該收益也無法保證。Oncox還與ABVC的附屬公司Rgene Corporation簽署了相同條款的協議。在截至2024年9月30日的三個月和九個月內，公司根據該協議收到了$200,000和$200,000的現金並確認了收入。

2024年5月8日，公司與OncoX簽署了一項最終協議，根據該協議，公司將授予Oncox獨家權利，在特定領域開發和商業化ABVC的BLEX 404單一藥草植物藥提取物，該提取物來源於舞茸蘑菇（Grifola Frondosa）的乾燥果實，用於治療胰腺病（以下簡稱“胰腺產品”），其領域被特定為全球市場的50%，有效期為20年（以下簡稱“2024年5月8日Oncox協議”）。作為此協議的對價，Oncox應支付ABVC總共$6,250,000（或1,250,000股估值為每股$5的Oncox股份）。²） 在2024年5月8日簽署Oncox協議後的30天內，OncoX的下一輪籌資後，將額外支付625,000美元的現金里程碑款項，這筆款項無法保證。Oncox可以向授權費支付至少100,000美元的現金付款，並在第二次里程碑付款中扣除；ABVC還有權享有根據2024年5月8日的Oncox協議定義的淨銷售額5%的版稅，該版稅來自於在上述地區的胰臟產品的首次商業銷售，該銷售仍不確定。公司將允許Oncox分期或一次性支付授權費，並將允許Oncox使用其收入來資助此類付款。Oncox與ABVC的關聯公司Rgene Corporation簽訂了相同條款的另一項協議。

On May 14, 2024, the Company and its subsidiary, BioLite Inc (collectively, the “licensor”), each entered into a licensing agreement with OncoX, on the same terms, pursuant to which the licensors will grant Oncox an exclusive right to develop and commercialize ABVC’s BLEX 404 single-herb botanical drug extract from the dry fruit body of Maitake Mushroom (Grifola Frondosa) for treatment of Tripple Negative Breast Cancer (the TNBC Product), within a certain territory, specified as 50% of the Worldwide Markets for 20 years (the “May 14, 2024 Oncox Agreements”). In each agreement for consideration thereof, Oncox shall pay each licensor a total of $6,250,000 (or 1,250,000 Oncox shares valued at $5 per share³) within 30 days of entering into the May 14, 2024 Oncox Agreements, with an additional milestone payment of $625,000 in cash after OncoX’s next round of fundraising, of which there can be no guarantee. Oncox may remit cash payments of at least $100,000 towards the licensing fees and deductible from the second milestone payment; each licensor is also entitled to royalties of 5% of Net Sales, from the first commercial sale of the TNBC Product in the noted territory, which remains uncertain. The Company will permit Oncox to pay the license fee in installments or in a lump sum and will allow Oncox to use its revenue to fund such payments.

於2024年5月23日，本公司及其子公司， BioLite Inc（統稱為“授權方”），與OncoX簽訂了相同條款的授權協議，根據該協議，授權方將授予OncoX一項獨家權利，開發和商業化ABVC的BLEX 404單一草本植物藥提取物， 該提取物來自舞茸（Grifola Frondosa）的干果體，用於治療骨髓增生異常綜合症（“MS產品”）， 在特定的領域內，指定為全球市場的50%，持續20年（“2024年5月23日OncoX協議”）。 作為對此的回報，OncoX將向每位授權方支付總共625萬美元（或125萬股OncoX股票，以每股5美元計算）⁴在簽訂2024年5月23日OncoX協議後的30天內，並在OncoX的下一輪募資後，將有額外的里程碑付款為625,000美元現金，但這並不保證實現。OncoX可以支付至少100,000美元的現金作為授權費， 並從第二個里程碑付款中扣除；每位授權方也有權獲得來自MS產品在上述領域首次商業銷售的淨銷售額的5%的版稅，這依然不確定。OncoX可以使用其收入來資助授權費。

5. 資產及設備

截至2024年9月30日及2023年12月31日的財產和設備摘要如下：

施工正在進行中，它由近來在中國成都取得的物業組成。2023年8月14日，本公司與中匯聯合集團有限公司（以下簡稱“中匯”）簽訂了一份合作協議，根據協議，本公司收購了某些物業20%的所有權和一塊土地，旨在共同開發該物業，建成高齡者居住、長期護理和在ABVC專長範圍，例如眼科醫療、腫瘤學和中樞神經系統醫療等醫療保健中心。計劃建立中國市場和這些專長的全球發展基地。

該項財產的估值為37,000,000美元；根據公司的20%持股權益，公司取得的價值為7,400,000美元。作為交換，公司向Zhonghui發行了370,000股普通股，每股價格為20.0美元。這些股份在交易成交日期後需經歷一年的禁售期。此外，雙方同意，在交易結束後一年，如果股份的市場價值或該財產的價值上升或下降，雙方將誠意協商進行合理的調整。

資產所有權認證正在申請過程中。然而，公司對該物業及其相關土地或適當替代物業的所有權權利在合作協議的條款下得到保護，該協議具有法律約束力且可強制執行。

預計施工完成於2024年底之前。

折舊費用在截至2024年9月30日及2023年9月30日的三個月期間分別為7,013美元和7,459美元。

折舊費用在截至2024年9月30日及2023年9月30日的九個月期間分別為21,605美元和20,949美元。

6. 長期投資

 

		所有權百分比
		九月30日，				十二月三十一日，				會計
被投資者的名稱		2024				2023				治療
百基源生物科技股份有限公司。			0.17	%			0.17	%		成本法
基能生技股份有限公司			0.67	%			0.67	%		成本法
冀盼王生技股份有限公司			5.90	%			5.90	%		成本法
ForSeeCon公司（見附註10）			19.78	%			-%			成本法
BioFirst公司（見附註10）			18.68	%			18.68	%		權益法
OncoX生物製藥公司（見附註10）			24.97	%			-%			權益法
Rgene Corporation（見附註10）			26.65	%			26.65	%		權益法

本公司持有BioFirst Corporation的股權 並依據ASC 323《投資—股權法及合資企業》的規定，使用權益法記錄對其股權投資的會計處理。權益法調整包括本公司對被投資公司損益的按比例分享及權益法要求的其他調整。截至2024年9月30日和2023年12月31日，本公司分別擁有18.68%及18.68%的BioFirst普通股股份。本公司已預付對BioFirst的股權投資，用以購買BioFirst即將發行的額外股份，總額為2,688,578美元，記錄為2022年12月31日的長期投資預付款。2023年7月19日，本公司成功完成此項投資的登記過程。初始預付款為1,895,556美元，這是截至2022年12月31日的預付款的一部分，並轉換為994,450股BioFirst股票。截至2024年9月30日，對BioFirst的長期投資預付款金額為1,124,842美元。

Rgene與本公司均由BioLite Inc.的首席執行官兼董事長江宗憲博士共同控制。由於江宗憲博士能夠對Rgene施加重大影響，但無法控制，因此本公司決定使用權益法依據ASC 323《投資—股權法及合資企業》記錄其股權投資的會計處理。權益法調整包括本公司對被投資公司損益的按比例分享及權益法要求的其他調整。截至2024年9月30日和2023年12月31日，本公司分別擁有26.65%及26.65%的Rgene普通股股份。

在2021年10月，該公司，Lucidaim 有限公司，一家日本公司（“Lucidaim合資公司股東”）和 BioLite Japan k.k.，一家日本公司（“BioLite JP）簽訂了合資協議。BioLite JP是一家於2018年12月18日成立的私營有限公司。合資企業的業務是藥物、醫療器械和數位媒體的研究與開發、投資、基金運作和顧問服務，以及補充品的分銷和市場行銷，這些業務由BioLite JP及其子公司在日本或其他地區或業務中進行。 A在協議簽署之日，BioLite JP 已有 10,000 股普通股份授權，發行及流通普通股份數量為 3,049 股（「Ordinary Shares」）。根據協議及相關的股份轉讓協議，Lucidaim 將擁有 1,555 股普通股份（51%），而該公司將擁有 1,494 股普通股份（49%）。該公司已支付 $150,000 用於合資企業的設立；BioLite 日本的另一位股東在諒解備忘錄簽署後也支付了 $150,000。這筆預付款記入為投資的預付款項。該公司正在將預付款項轉為所有權的過程中，並預計在接下來的六個月內完成。

截至2024年和2023年9月30日的九個月內，沒有長期投資的處置。

每個期間的股權投資損失組成如下：

7.可轉換應付票據

在2023年2月23日，公司與Lind Global Fund II, LP（「Lind」）簽訂了一項證券購買協議，公司根據該協議向Lind發行了一張金額為3,704,167美元的擔保可轉換票據，購買價格為3,175,000美元（「Lind票據」），該票據可按每股10.5美元的初始轉換價格轉換為公司的普通股，並可進行調整。Lind票據應於2024年8月23日到期並需支付，且不計利息。公司還向Lind發行了一項普通股購買權證，以每股10.5美元的初始行使價格購買多達529,167股（拆股後）的公司普通股，並可進行調整。

從Lind債券發行日期起六個月之後，並在每一個月的週年紀念日之後，公司應支付給Lind相當於308,651美元的金額，直到Lind債券的未清償本金在到期日之前或之前的加速、轉換或贖回，根據其條款已被全部償還（“月付款”）。公司可以自行決定以（i）現金、（ii）公司普通股股票或（iii）現金和股票結合的方式進行月付款；如果以股票支付，則股票的數量應通過將（x）以股票支付的本金金額除以（y）支付日前20個交易日的5個最低日均成交量的90％來確定。Lind債券設定了在公司可以以普通股股票的方式進行任何月付款之前必須滿足的某些條件。如果公司以現金支付月付款，公司還必須支付Lind相當於該月付款金額5％的現金溢價。

在任何違約事件發生時（如林德票據中所定義），公司必須向林德支付相當於當時未償還的林德票據本金金額的120%（以下稱為「強制違約金額」），此外還需遵循票據或其他交易文件中的其他補救措施。公司與林德於2023年9月12日簽訂了一封信函協議，根據該協議，強制違約金額被減少至當時未償還的林德票據本金金額的115%；根據該信函協議，林德也同意放棄與公司市值低於1250萬美元連續10天至2024年2月23日相關的任何違約，但保留其轉換票據的權利。根據該協議，本金金額被修訂為3,167,292美元。截至2024年9月30日，公司已通過分期發行公司的普通股完全償還林德票據。

根據2023年7月的證券購買協議發行的普通股，權證的行使價格被重設為3.5美元。 在2024年5月22日，這些權證的行使價格在立即行使現有權證和發行新權證的情況下被重設為0.75美元。 截至2024年9月30日，這些權證已全數行使。

於2023年11月17日，公司與Lind簽訂了另一份證券購買協議，根據該協議，公司向Lind發行了一筆擔保可轉換票據（"Lind票據"），本金金額為$^nd Lind票據”)本金金額為1,200,000美元，購買價格為1,000,000美元，且可轉換為公司普通股，轉換價格為(i) 3.50美元和(ii) 在轉換前20個交易日的最低3個VWAP的90%之間的較低者。^nd Lind票據應於2025年5月19日到期，且不附帶利息。 公司可在到期前提前償還所有合格的本金，但不得少於全部，且Lind有權在公司提前償還時，將本金的三分之一轉換。 在任何違約事件（如2所定義）發生時，^nd 根據Lind票據，公司必須向Lind支付相當於當時尚未清償的Lind票據本金金額的120%，此外還需根據票據或其他交易文件支付任何其他補救措施。 Lind還獲得了一項為期5年的普通股購買權證，該權證可在5年內以每股2美元的初始行使價格購買最多1,000,000股公司的普通股。 這些權證的價值是使用Black-Scholes模型進行評估的。 權證的公允價值被確定為480,795美元，並記錄為債務折扣。 2024年2月29日向證券交易委員會提交了一項修正案，以披露由於納斯達克的要求，雙方簽署了票據的修正案，根據該修正案，轉換價格的底線價格為1.00美元。 此外，此修正案要求公司在轉換時，如果轉換價格被認為是底線價格，則必須向Lind進行現金支付。 在2024年7月12日和2024年9月11日，Lind分別轉換了200,000美元和200,000美元的2^nd Lind Note的本金金額轉換為公司的普通股。詳情請參見第12附註，股本發行細則。

2024年1月17日，公司與Lind再度簽署證券購買協議，公司向Lind發行一份擁有擔保權的可轉換票據（以下簡稱“Lind Ticket”）面額為1,000,000美元，購買價格為833,333美元，可以按照轉換價格換股，該轉換價格為（i）3.50美元或（ii）轉換前20個交易日的3個最低成交價的平均值中的90％，取較低者。Lind Ticket到期日為2025年7月17日，不收取利息。公司可以在到期前全部或部分償還未償還的本金，Lind有權在公司提前償還時轉換其中的三分之一。在發生任何違約事件（如Lind Ticket所定義），除了票據或其他交易文件下的其他救濟措施外，公司必須支付給Lind一筆金額，該金額等於Lind Ticket當時未償還本金的120％。此外，Lind還獲得了一份5年期普通股認購權，可以以每股2美元的初始行使價格認購公司的最高1,000,000股普通股。該認股權使用Black-Scholes模型進行估值，估值為394,071美元，這筆金額被記入債務折扣。在2024年2月29日提交給證券交易委員會的修訂中，披露由於納斯達克的規定，雙方就票據進行了修訂，根據修訂，轉換價格應當有1.00美元的底價。此外，修訂還要求公司在轉換股票時如果轉換價格被視為底價，則將向Lind支付現金。^rdLind Note是公司向Lind發行的一份擁有擔保權的可轉換票據，面額為1,000,000美元，購買價格為833,333美元，可以按照轉換價格換股，該轉換價格為（i）3.50美元或（ii）轉換前20個交易日的3個最低成交價的平均值中的90％，取較低者。Lind Note於2025年7月17日到期，不收取利息。公司可以在到期前全部或部分償還未償還的本金，Lind有權在公司提前償還時轉換其中的三分之一。在發生任何違約事件（如Lind Note所定義），除了票據或其他交易文件下的其他救濟措施外，公司必須支付給Lind一筆金額，該金額等於Lind Note當時未償還本金的120％。^rd Lind Note是公司向Lind發行的一份擁有擔保權的可轉換票據，面額為1,000,000美元，購買價格為833,333美元，可以按照轉換價格換股，該轉換價格為（i）3.50美元或（ii）轉換前20個交易日的3個最低成交價的平均值中的90％，取較低者。Lind Note於2025年7月17日到期，不收取利息。公司可以在到期前全部或部分償還未償還的本金，Lind有權在公司提前償還時轉換其中的三分之一。在發生任何違約事件（如Lind Note所定義），除了票據或其他交易文件下的其他救濟措施外，公司必須支付給Lind一筆金額，該金額等於Lind Note當時未償還本金的120％。此外，Lind還獲得了一份5年期普通股認購權，可以以每股2美元的初始行使價格認購公司的最高1,000,000股普通股。該認股權使用Black-Scholes模型進行估值，估值為394,071美元，這筆金額被記入債務折扣。在2024年2月29日提交給證券交易委員會的修訂中，披露由於納斯達克的規定，雙方就票據進行了修訂，根據修訂，轉換價格應當有1.00美元的底價。此外，修訂還要求公司在轉換股票時如果轉換價格被視為底價，則將向Lind支付現金。^rd 根據Lind票據，公司必須支付給Lind相當於當時未償還的Lind票據本金金額的120%， 以及根據票據或其他交易文件的任何其他救濟措施。Lind還收到了5年的普通股購買權證， 可按每股2美元的初始行使價格購買最多1,000,000股公司的普通股。這些權證 是使用Black-Scholes模型進行估值的。權證的公平價值被認定為394,071美元，並記入債務折扣。 於2024年2月29日向證券交易委員會提交了一份修訂案，披露因納斯達克的要求，雙方簽訂了票據的修訂， 根據此修訂，轉換價格應有1.00美元的底價。此外，該修訂要求公司在與轉換相關的情況下， 如果轉換價格被視為底價，必須向Lind支付現金。^rd Lind票據在截至2024年9月30日的期間內未發生過任何交易。

關於以上三項Lind Note發行，公司及其子公司：BioKey、BioLite、Biolite BVI和美國BriVision共同並 severally保證公司在相關交易文件中設定的某些抵押品相關的所有債務。

截至2024年5月22日，Lind已行使1,000,000 份現有權證，以每股0.75美元的降低行使價格購買普通股。詳情參見第12項，股權。

截至2024年9月30日和2023年12月31日， 可轉換債券的總攤銷價值分別為952,237美元和569,456美元，未攤銷的債務折扣 和發行成本分別為847,763美元和1,441,719美元。可轉換債券的估計總公平價值（第二級） 分別為2,160,000美元和2,372,851美元。

與上述可轉換票據相關的總利息費用為209,022美元和1,198,290美元， 截至2024年和2023年9月30日的三個月；分別為1,082,936美元和1,323,032美元， 截至2024年和2023年9月30日的九個月。

8. 應計費用及其他流動負債

應計費用及其他流通負債截至指定期間為： 以下所示：

9. 銀行貸款

短期銀行貸款包括以下內容：

國泰世華銀行

On June 28, 2016, BioLite Taiwan and Cathay United Bank entered into a one-year bank loan agreement (the “Cathay United Loan Agreement”) in a credit limit amount of NTD7,500,000, equivalent to $236,250. The term started June 28, 2016 with maturity date of one year. The loan balance bears interest at a floating rate of prime rate plus 1.31%. The prime rate is based on term deposit saving interest rate of Cathay United Bank. The Company renews the agreement with the bank every year and the next renewal date is September 6, 2025. As of September 30, 2024 and December 31, 2023, the effective interest rates per annum was 3.01% and 2.87%, respectively. The loan is collateralized by the building and improvement of BioLite Taiwan, and is also personal guaranteed by the Company’s chairman.

Interest expenses were $1,755 and $1,742 for the three months ended September 30, 2024 and 2023, respectively.

Interest expenses were $5,275 and $5,136 for the nine months ended September 30, 2024 and 2023, respectively.

中國信託商業銀行 

On June 12, 2017 and July 19, 2017, BioLite Taiwan and CTBC Bank entered into two short-term saving secured bank loan agreements (the “CTBC Loan Agreements”) in a credit limit amount of NTD 10,000,000, equivalent to $315,000 for each loan. Both two loans with the same maturity date on January 19, 2018 and was combined into one agreement with a total credit limit of NTD 20,000,000, equivalent to $630,000, equivalent to $ in February 2018. The Company renews the agreement with the bank every year, and the next renewal date is February 28, 2025. The loan balances bear interest at a fixed rate of 2.5% per annum, and is secured by the money deposited in a savings account with the CTBC Bank. This loan was also guaranteed by the Company’s chairman and BioFirst. During the year ended December 31, 2020, BioLite Taiwan has opened a TCD account with CTBC bank to guarantee the loan going forward.

截至2024年9月30日及2023年9月30日的三個月利息支出分別為$3,747和$3,752。

截至2024年9月30日及2023年9月30日的九個月利息支出分別為$11,668和$11,681。

10. 相關方交易

本公司基本報表中所報告之交易相關方如下：

相關方收入

在截至2024年9月30日的三個月及九個月內，該公司根據與FEYE的授權協議及相關修訂分別收到了180,000美元和296,000美元，並相應地確認了180,000美元和296,000美元的收入。此外，該公司在截至9月的三個月及九個月內根據與OncoX的授權協議收到了200,000美元，並相應地確認了收入。詳情請參考第4註，協作協議。

應收帳款 - 关联方

截至所示期間，與公司有關的應收帳款如下：

應收關係人款項

從相關方應收的金額包括以下於所示期間：

相關方應收款 - 流動

相關方應收款項 - 非流動資產

截至2024年9月30日和2023年12月31日，未償還貸款餘額分別為506,216美元和500,000美元；累積利息分別為51,319美元和38,819美元。 公司預期在Rgene收到OncoX的許可費後，將在接下來的12個月內收到償還款。

截至2024年9月30日和2023年12月31日，該公司向Rgene的其他應收款分別為$1,954和$2,667，源於日常營運。

該公司的相關方應收款面臨一定風險，我們的合作方，包括OncoX和ForSeeCon，可能會遇到這些風險。這些風險存在於未來的市場條件、宏觀經濟、法律和法規、臨床試驗的結果以及產品開發等方面。截至2024年9月30日，該公司對這些相關方應收款餘額的綜合審查顯示，沒有預期損失。此結論基於與我們的相關方的業務關係及缺乏任何潛在違約的重大指標。因此，當期的財務報表中沒有記錄信用損失的準備。

因為關聯方

截至指定期間，應支付相關方的款項包括以下內容：

11. 所得稅

截至2024年9月30日及2023年12月31日的遞延所得稅資產約包含：

12. 股權 

於2023年1月3日，公司向一名顧問發行了22,341股（拆股後）的普通股，以提供2021年上市NASDAQ的諮詢服務。

2023年7月27日，公司與有關證券發行協議簽署協議，涉及出售300,000股普通股和200,000預先資助認股權，按每股0.001美元的行使價，以註冊直接發行方式進行。根據購買協議，公司同意按每股3.50美元的購買價格出售股票和/或預先資助認股權，募集募資175萬美元，扣除任何估計的募集費用。2023年8月1日，預先資助認股權得到行使。

2023年8月14日，該公司與中輝簽訂合作協議。根據協議，該公司收購了四川樂山中輝擁有的一塊土地和該物業的20%所有權。2023年第三季度，該公司向中輝發行了37萬股公司普通股，每股價格為20美元。

2024年1月27日，該公司根據2016年股權激勵計劃向其員工和董事授予了1,302,726股限制性股份，發行日期為2024年2月2日。這些股份受到三年限制期的限制。

於2024年2月6日，公司與江淑玲（「淑玲」）簽訂了最終協議，根據該協議，淑玲將把她在台灣桃園市擁有的某些土地（以下簡稱為「土地」）的所有權轉讓給公司（以下簡稱為「協議」）。淑玲是公司的董事，與公司的首席戰略官江TS結婚，並持有公司約15.4%的已發行及流通普通股。作為該土地的對價，公司將支付給淑玲（i）703,496股公司普通股的限售股（以下簡稱為「股份」），每股價格為3.50美元，以及（ii）可購買最多1,000,000股公司普通股的五年期認股權證，行使價格為每股2.00美元。根據協議，淑玲還將把土地上的未償債務（約50萬美元）轉讓給公司。於2024年5月16日，公司董事會決定終止該協議，認為這符合公司及其股東的最佳利益，不再進行土地所有權的轉讓；公司可能會在稍後重新考慮這筆交易。股份被退回並記錄為庫藏股，並且認股權證未被發行。

2024年5月24日，公司發行20萬股普通股，以表彰顧問為公司提供業務和資金機會。

在2024年6月，公司與一位投資者簽訂了一份股票購買協議，根據該協議，公司將以每股0.75美元的價格向該投資者發行41,387股普通股以換取現金。截至2024年9月30日，該款項已收取。由於某些股票轉讓流程，公司的一位股東在2024年7月代表公司將這些股票轉讓給投資者；公司計劃很快向轉讓股東發行相同數量的股票。

在2024年7月，公司與其位於加州的房東簽訂了一項協議，根據該協議，公司將發行169,992股普通股作為2024年7月的租金，共計127,494美元。公司還將根據2024年8月和9月的租金金額發行變動數量的股票，總計64,147美元，發行價格為2024年7月最後五個交易日的平均VWAP（成交量加權平均價格）。這些股票在發行後六個月內受到限制，但不晚於2025年2月15日。2024年7月25日發行了169,992股作為截至2024年7月的租金，2024年8月14日發行了43,458股作為2024年8月的租金，2024年9月3日發行了46,072股作為2024年9月的租金。

非控制權益

在2024年3月14日，AiBtl向一項位於台灣的土地收購交易發行了1,610,700股AiBtl的普通股，包含383,500美元的顧問費及7,670,000美元的土地成本。由於某些行政流程和限制，AiBtl尚未取得土地的所有權，且沒有資產被確認。在2024年11月，所有權轉讓流程已完成，AiBtl現在通過一家全資擁有的台灣子公司擁有該土地。

在2024年4月11日、2024年5月10日和2024年8月15日，AiBtl與一位投資者簽訂了股票購買協議，售出127,270股AiBtl的普通股，平均價格為每股1.05美元。截至中期財務報表的發行日期，這些股票尚未發行。

Lind的發行和償還

在2023年2月23日，與Lind票據的發行相關（指票據7），公司還向Lind發行了一份普通股購買權證，可購買多達529,167股（拆股後）的公司普通股，初始行使價格為每股10.5美元，並可根據情況調整。在截至2024年3月31日的期間內，公司已以證券償還了751,795股，共計681,000美元。在截至2024年6月30日的三個月內，公司進一步以證券償還了153,508股普通股，共計130,175美元。截至2024年6月30日，該可轉換票據已全額償還。在2023年7月，根據2023年7月與證券購買協議相關的普通股發行，權證行使價格被重置為3.5美元。於2024年5月22日，這些權證的行使價格被重置為0.75美元，並與現有權證的即時行使及新權證的發行同步進行。

2023年11月17日，關聯於發行第2個林德擔保票據（指第7條可轉換擔保票據），林德還獲得了一份為期5年的普通股購買權證，可購買公司普通股最多1,000,000股，初始行使價為每股2美元，有效期為5年。這些權證是使用Black-Scholes模型定價的，其公平價值為480,795美元，這被記錄為債務折扣。^nd 林德還收到了一份為期5年的普通股購買權證，可以以每股2美元的初始行使價購買公司普通股最多1,000,000股，有效期為5年，這是關於第7條（可轉換擔保票據）的林德擔保票據。這些權證是使用Black-Scholes模型進行估值的，公平價值確定為480,795美元，並被記錄為債務折扣。

在2024年1月17日，因應發行 的3^rd Lind票據（指票據7，可轉換應付票據），Lind還獲得了一份5年期的普通股購買權證，可購買多達1,000,000股公司的普通股，初始行使價格為每股2美元。

On May 22, 2024, the Company and Lind entered into a letter agreement, pursuant to which Lind will exercise, for cash, 1,000,000 of its Pre-Existing Warrants (all of the warrants issued to Lind on February 23, 2023, November 17, 2023 and January 17, 2024 are hereinafter referred to as the “Pre-Existing Warrants”), to purchase shares of Common Stock at a reduced exercise price of $0.75 per share. Such 1,000,000 Pre-Existing Warrants exercised include 529,167 warrants issued in February 2023 and 470,833 warrants issued in November 2023. Concurrently, the exercise price of all Pre-Existing Warrants was reduced to $0.75 per share according to this agreement. Lind will also receive a new warrant to purchase 1,000,000 shares of common stock, exercisable at any time on or after the date of its issuance and until the five-year anniversary thereof, for $1.00 per share (the “New Warrant”). The fair value of the New Warrants was determined to be $925,210 using the Black-Scholes model. The New Warrant may be exercised via cashless exercise or resale pursuant to the registration statement that was declared effective. As of September 30, 2024, Lind has exercised 1,000,000 shares of Pre-Existing Warrants and received 1,000,000 shares of New Warrants according to this agreement. All warrants issued to Lind may be exercised via cashless exercise.

在2024年7月12日，公司發行了 200,000股公司的普通股作為還款，金額為200,000美元的本金。^nd 根據根據納斯達克要求的修訂協議，如果轉換價格低於1.00美元的底價，則轉換價格受此底價限制。 根據0.7907美元的轉換價格，公司除了發行200,000股外，還額外支付了88,403美元的現金還款。

在2024年9月11日，公司發行了 200,000股公司的普通股作為還款，金額為200,000美元的本金。^nd 根據根據納斯達克要求的修訂協議，如果轉換價格低於1.00美元的底價，則轉換價格受此底價限制。 根據0.6575美元的轉換價格，公司除了發行200,000股外，還額外支付了90,722美元的現金還款。

截至2024年9月30日，與上述Lind可轉換票據相關的已發行及未償還的權證及其在截至九個月內的活動如下：

13. 股票期權

於2020年10月30日，公司發行了總計54,518股（拆分後，以下在本通知中關於選項數量和行使 價格）普通股，以支付某些員工的未支付薪資和未支付的諮詢費，根據2016年經修訂的股權激勵 計畫，轉換價格為每股20美元；轉換的薪資和諮詢費總金額為1,090,361美元。 於2020年11月21日，公司與這些員工及顧問簽訂了確認協議和股票期權購買協議；根據該協議，公司授予 選擇權，以購買54,518股公司的普通股，以取代普通股。該選項在授予日即已歸屬，並可在授予日起的10年內行使。

於2021年10月15日，公司與11名董事及3名員工簽訂了股票期權協議，根據該協議，公司授予購買總計128,000 股普通股的選擇權，根據2016年經修訂的股權激勵計畫，行使價格為每股30美元。該選項在授予日即已歸屬，並可在授予日起的10年內行使。

於2022年4月16日，公司與5名董事簽訂了股票期權協議，根據該協議，公司同意授予購買總計76,192股 普通股的選擇權，根據2016年股權激勵計畫，行使價格為每股30美元，可在授予日起的10年內行使。 截至2024年9月30日，這些股票期權尚未授予。

截至2024年9月30日，已發行和尚未行使的選項及其在截止至九個月的活動如下：