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展示物10.4

2024年9月5日

 

米国銀行信託会社、全国協会、

下記に言及されている信託受託者および担保代理人として

グローバル コーポレート トラスト サービス

60 リヴィングストン アベニュー

セントポール, MN 55107

宛先: 口座管理 (Getaroundノート)

Getaround, Inc.

P.O. ボックス 24173
オークランド
CA 946231

Attn: chief financial officer

 

コピー先:

 

legal@getaround.com

 

オリック、ヘリントン&サットクリフ法律事務所

オリックビル

ハワードストリート405

サンフランシスコ、CA 94105

宛先:ブレット・クーパー

関する:ファンダメンタル・チェンジ・フォーバランス

拝啓 時下ますますご盛栄のこととお慶び申し上げます。

2022年12月8日付の契約書(2023年9月8日付の第一追加契約書および2024年8月19日付の第二追加契約書によって補足された、以下の「契約書」に関して、Getaround, Inc.(以下の「会社」)および米国銀行信託会社(ナショナルアソシエーション)としてトラスティー(その役割において「受託者)及び担保代理人である(そのような地位において"担保代理人はBNY Trust Company of Canadaです。この会社は、2027年に満期となる8.00% / 9.50%転換型シニア担保PIKトグルノートを発行しました(以下、ノートここで使用されている大文字の用語は、契約書で定義された意味を持ちます。

署名者は、自己の名義または記録上の所有者であること、または各人の名前の対面に示されたノートの合計元本額に関して投資または投票の単独裁量を有していることを表明し、保証します。 添付A」に記載のA類普通株式のその数に ここに(その人を、「Holder”, and collectively, the “保有者このノートの便益所有者を拘束する権限および権利を持ち、行動を代理することができます。

 


 

投票し、受託者および担保代理人に指示を与え、契約およびノートに関する事項に同意し、いかなる条項をも放棄することができます。

署名者は、保有者全体が未発行のノートの元本の合計額を便益的に保有していることを表明し、受託者に対して、保有者のブローカーまたはカストディアンからの便益的所有権を示すポジションステートメントを提供しています。

署名者は次のことを理解しています:

(a)
2024年8月16日以降、普通株式はニューヨーク証券取引所に上場しなくなりました(「上場廃止”);
(b)
この上場廃止は、契約の下での根本的な変更を構成し、その結果、契約の第4.02条に基づき:
(i)
各保有者は、関連する基本的変更買戻日には、会社に対してその保有者のノートを基本的変更買戻価格に等しい現金購入価格で買い戻すことを要求する基本的変更買戻権を有します。
(ii)
基本的変更の発効日から20日(20日目)以前またはその日までに、会社は各保有者、受託者、転換エージェント、及び支払エージェントに基本的変更通知を送付し、会社が基本的変更通知を送付した日から35日(35日)以上、20日(20日)以下のビジネスデイ内にノートを買い戻す必要があります(差し当たって、信託契約の第4.02節を含め、「基本的変更条項アクセスすることができ、Debit Card発行契約に基づいて発行されたカードを使用して、そのようなカード(「Debit Card発行契約」で定義されている)を使用して取引口座にアクセスできる顧客に取引口座を提供するプログラムを設立することを希望している二者は、このプログラムに従って取引口座を設立することに同意している。
(c)
会社が基本的変更通知を送付しない場合、信託契約の第7.01(A)(iii)条に基づくデフォルト事象を構成します(「基本的変更デフォルト事象アクセスすることができ、Debit Card発行契約に基づいて発行されたカードを使用して、そのようなカード(「Debit Card発行契約」で定義されている)を使用して取引口座にアクセスできる顧客に取引口座を提供するプログラムを設立することを希望している二者は、このプログラムに従って取引口座を設立することに同意している。
(d)
基本的変更デフォルト事象は、当時の未払ノートの合計元本の少なくとも25%(25%)を保有する者に、会社と受託者に通知することにより、すべてのノートの元本および未払い利息を直ちに支払うべきであると宣言する権利を付与します(「基本的な変更事象のデフォルト加速アクセスすることができ、Debit Card発行契約に基づいて発行されたカードを使用して、そのようなカード(「Debit Card発行契約」で定義されている)を使用して取引口座にアクセスできる顧客に取引口座を提供するプログラムを設立することを希望している二者は、このプログラムに従って取引口座を設立することに同意している。
(e)
会社は、各保有者に対し、次のことを一時的に控えることに同意するよう要請しました。(i) 基本的な変更の買い取り権、および (ii) 契約、ノート、または適用法の下で利用可能な権利と救済手段、基本的な変更事象のデフォルト加速を宣言する能力を含みます(総称して、「Rights and

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救済措置)は、基本的な変更条項に起因し、基本的な変更事象のデフォルトの発生と継続に関連する限り、この場合には上場廃止に関連しています。本書に示された条件に従います。

したがって、本書に示された条件に従い:

(a)
ここに記載の日付から終了日(以下に定義される)まで、各保有者は(共同ではなく各自個別に)ここにて同意する。猶予期間中に、(i) 基本的変更の買戻し権および(ii) 基本的変更条項および基本的変更のデフォルトに関しての権利および救済手段を行使することを控えることに同意する。これはデリスティングに関連するものである(忍耐疑念を避けるために、猶予期間中、各保有者は受託者に対して基本的変更条項または基本的変更のデフォルトに関してデリスティングに関連する権利および救済手段を行使するよう指示する通知や指示を送らないことに同意する。
(b)
保有者は、猶予期間中に受託者が基本的変更条項または基本的変更のデフォルトに関してのみ修正措置を講じないこと、また受託者に対してそのように指示することを求める。保有者は、この手紙が契約の第7.05条に従い、猶予期間中の任意の日に受託者に届けられることに同意し、会社からの要請に応じて、前述の意図を実現するために必要なさらなる指示を受託者に提供することに同意する。上記にかかわらず、受託者または任意の者が猶予期間中に基本的変更のデフォルトに基づいて契約の第7.02(B)条に従ってすべてのノートを即時に支払うべきものと宣言する行動を取った場合、各保有者はその加速を契約の許す範囲で撤回およびキャンセルすることに同意する。

猶予はここに記載の日付から開始され、いかなる終了事象(以下に定義される)が発生するまで続く(終了日ここに記載の日付から開始し、終了日で終わる期間を指す。猶予期間中止日以降、この猶予は直ちに自動的に終了し、それ以降の効力を持たず、各ホルダーはこの書簡に基づくすべての義務および合意から解放され、猶予が存在しなかったかのように権利および救済措置を行使する権利を有し、信託契約および法律および衡平法に基づくすべての権利および救済措置が制限なく調整なしに利用可能です。

猶予期間は、次のいずれかの事象が発生した場合に自動的に終了します(それぞれ、"終了事象”):

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(a)
上場廃止に関連する根本的な変更の事象以外で、信託契約に基づくいかなるデフォルトまたはデフォルトの事象が発生し、その適用される猶予期間内に解決されない場合。
(b)
米国法典第11条に基づく事件、または適用法の下での類似の再編成、清算、債務不履行、または管理処分手続きが会社または任意の保証人によって開始されること。
(c)
会社が根本的な変更のデフォルトを根本的な変更通知を提供することによって解決し、会社がそのような根本的な変更のデフォルトを解決した時点で、他に解決されていないデフォルトまたはデフォルトの事象が発生していない場合。
(d)
保有者はその終了に書面で同意します。

この猶予は性質上制限されており、ここに含まれる何も(i)保有者やトラスティが猶予期間中のデフォルトやデフォルト事象、基本的な変更事象のデフォルトを除く権利および救済措置を行使する能力を損ねるものとは意図されていない、またはそう見なされることはない、(ii)基本的な変更事象のデフォルトや将来のすべてのデフォルトまたはデフォルト事象、またはインデンチャーや適用法の条項や規定に対するコンプライアンスを放棄することを構成するものではない、とここに明示的に示されている場合を除く、または(iii)会社と保有者との間での慣行や取引の経過を確立するものではない。

保有者は、基本的な変更事象のデフォルトを含む、存在した、または存在していた可能性のある、または現在存在している、または将来発生する可能性のあるすべてのデフォルトやデフォルト事象を構成する、またはそれを引き起こすかもしれない事象、事象、行為、または不作為を放棄、解放、または妥協しておらず、ここにおいても放棄、解放、または妥協していません。また、保有者はいかなる権利および救済策も放棄しません。

この手紙の署名および配信は、ここに他に示されている場合を除き(i)インデンチャーまたはノートの側面の延長、修正または放棄を構成することはなく;(ii)ノートの満期またはその下で支払うべき金額の支払期日を延長することはなく;(iii)ノートのいかなる条項または条件を延長、修正または放棄する保有者の義務を生じさせることはなく;(iv)ノートに関する取引の経過を確立することはなく;または(v)保有者がノートの支払いまたはその下で支払うべき金額を強制する権利に対して無効や反訴を生じさせることはありません。

各保有者は、保有者の持分に基づいて個別に、ここに記載されたように(i)トラスティ、担保代理人およびその関連会社、ならびにそれぞれの過去、現在および未来の取締役、役員、株主、パートナー、メンバー、従業員、エージェント、代表者、アドバイザー、下請け業者および支配的な地位の者(総称して「補償受入者”), あらゆる損失、請求、損害または責任(またはそれに関する行動)から、保護します(総称して「Losses」)、この書簡に従って取り組まれた行動から生じるか、それに関連するものとし、

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この書面の指示に従った実行のほか、第二補足契約の実行を含むがこれに限定されず、(ii)すべての費用と経費(弁護士の費用と経費を含むがこれに限定されない)について、各補償された当事者に対して合理的に発生する範囲で補償し、損失が、該当する補償された当事者によって重大な過失または故意の不正行為を通じて行われたまたは行われなかった行動から直接生じたと有効な管轄権を有する裁判所が判断した範囲内では、保持者はこの規定の下で責任を負わない。この目的のために、「比例シェア」 添付A」に記載のA類普通株式のその数に ここに記載された通り、分母はその日付における全保有者の合計持分の総元本残高とします。前述の補償は、すべての時に、主に保有者に支払われる原資または利息に対して受託者または担保代理人が実際に保有している資金に従属し、保有者はその損失を支払うまたは満たすために利用可能な資金に対して、受託者および/または担保代理人の権限を確認し、当該損失に基づきその金額を相殺することが許可されていると合意します。

補償を受ける当事者が損失を構成する可能性のある要求、請求、または行動、訴訟、手続き、調査の開始または脅迫を受け取った場合、受託者および担保代理人は、夜間配送、電子メール、ファックス、またはそれに相当するサービスを通じて、署名ページに記載された住所の保有者に通知し、受託者および担保代理人がそれに関連して受け取ったすべての文書のコピーをその保有者に提供しなければなりません。この通知があった場合、補償を受ける当事者の自己防衛の権利に加えて、保有者は影響を受けた補償を受ける当事者が合理的に受け入れ可能な弁護士によって主張された損失に対して防御することができ、その際、実際または認識された利益相反が生じた場合、補償を受ける当事者の独自の裁量に従ってその弁護士を選ぶ権利を保持します。

 

ここに含まれる内容はいかなる方法でも、契約、ノート、またはセキュリティ文書、またはそれに関連するその他の文書または合意の下で受託者または担保代理人の権利に影響を与えたり、制限したり、損なったりするものではありません。ここに記載された補償が受託者または担保代理人の合理的な意見によって不十分または損なわれる場合、受託者および担保代理人は、追加の補償を要求する権利があり、その不十分さまたは損傷が修復されるまで補償対象となる行為を停止(または開始しない)することができます。

各保有者はここに、(x)この手紙が適切に承認され、実行および配信されており、その条件に従って法的、正当かつ拘束力のある義務を構成することを表明し保証します。ただし、その執行可能性は、(i) 債権者の権利に一般的に影響を与える破産、支払不能またはその他の類似の法律および (ii) 一般的な衡平法の原則によって制限される場合があります。そして (y) それは、この手紙を独自に確認し、受託者または担保代理人からの情報に頼っていないことを表明します。

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この手紙は、ニューヨーク州の内部法に準拠し、これに従って解釈されるものとし、他の法域の法律の適用を必要とする法律の抵触原則の効果を与えません。

この手紙の変更、修正または改訂は、発行されているノートの全体の元本合計額を構成する保有者によって書面で適切に実行されない限り、いかなる当事者にも有効または拘束力を持ちません。この手紙(ここに記載された indemnity を含む)およびその目的に従った指示は、保有者の任意の継承者または譲受人に対しても拘束力を持ちます。

この手紙は、各保有者が複数の写しで署名することができ(そして、異なる当事者が異なる写しで署名することもできます)、それぞれが原本を構成しますが、すべてをまとめると単一の文書を構成します。

[署名ページが続きます。]

 

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6

 


 

証人として、署名者は、上記の日付でこの手紙を実行および配信するようにしました。

 

 

MUDRICk CAPITAL MANAGEMENt L.P.
そのすべて投信、投資家、団体または管理、スポンサーまたは助言を受けている口座を代表して(各「保有者」)

 

 

 

 

By:

 

 

 

名前: ジェイソン・マドリック

 

 

役職: 最高投資責任者

 

 

 

 

通知先住所:

527 マディソン・アベニュー、6階

New York, NY 10022

宛先:グレン・スプリンガー

Email: operations@mudrickcapital.com;

mabrams@mudrickcapital.com

 

[根本的変更に関する猶予手紙の署名ページ]


 

了解しました。合意しました。

 

 

GETAROUND, INC.

 

 

 

 

By:

 

 

 

Name:

 

 

タイトル:

 

 

 

 

 

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8

 


 

添付A」に記載のA類普通株式のその数に

 

 

Holder

保有するノートの元本

マドリックオポチュニティ共同投資ファンド, LP

5,757,012

Mudrick Distressed Opportunity SIF Master Fund, L.P.

7,025,859

マドリック・ストレスド・クレジット・マスター・ファンド、L.P.

18,227,856

Mudrick Distressed Opportunity Drawdown Fund II SC, L.P.

3,320,645

Mudrick Distressed Opportunity Fund Global、L.P.

50,238,006

ボストン・パトリオット・バッテリーマーチ・ステート・LLC

26,730,967

ブラックウェル・パートナーズ・LLC - シリーズA

19,290,601

Mudrick Distressed Opportunity 2020 Dislocation Fund, L.P.

8,523,834

Mudrick Distressed Opportunity Drawdown Fund II、L.P。

33,947,959

ボストン・パトリオット・ニューバリー・ストリート・LLC

17,883,587

マーサーQIFファンドPLC

10,549,151

合計

201,495,477