veritone報告2024年第三季度業績

- 第三季度營收爲2200萬美元，符合我們先前的初步估計 -

- 第三季度軟件和託管服務收入分別爲14.7和730萬美元 -

- 來自3291個軟件產品和服務客戶的ARR達到6330萬美元，其中包括來自訂閱客戶的4830萬美元，佔比76%，展示了多樣化和穩定的收入來源 -

- 通過第三季度完成了重組，預計年度節省的營業費用超過2023財年的15%，加速了2025財年的預期盈利能力 -

- 2024年10月完成了對媒體代理的剝離，總交易額高達10400萬美元，其中包括收盤時5910萬美元以及根據2025年日曆年媒體代理的營收表現高達1800萬美元的賠付。淨收益用於償還3050萬美元的長期貸款 -

宣佈了截至2025財年的業務展望，預計年度營收增長率高達30%，非通用會計淨虧損較2024財年指引預計將增長超過45%，這是由2024財年Q3銷售管道中超過10000萬美元帶來的。

科羅拉多州丹佛 - 2024年11月12日 - Veritone, Inc.（納斯達克代碼：VERI）一家領先設計以人爲中心的人工智能解決方案的公司Veritone報告了截至2024年9月30日的第三季度業績。

「Veritone One的出售標誌着我們公司演變的一個重要時刻，將我們定位爲純粹的企業人工智能公司，這發生在科技景觀的關鍵時刻，」 Veritone的首席執行官Ryan Steelberg表示。「擁有超過商業和公共行業的3,000多家現有客戶，我們現在準備好在人工智能解決方案市場的突然增長中獲利。展望2025年，我們對精簡後的運營重點和加強的投資創新能力感到振奮，這將真正使Veritone在企業人工智能市場中脫穎而出。」

2024年第三季度財務亮點

出售Veritone One, LLC的股權

截至2024年10月17日(「出售截止日期」)，我們經營Veritone One, LLC(「Veritone One」)，一家提供差異化託管服務的全方位廣告公司，爲客戶提供不同管理服務。2024年10月17日，我們將Veritone One的全部已發行股權賣給了Insignia Capital Group L.P.旗下的一家關聯公司(該交易稱爲「出售」)。Veritone One的服務包括媒體策劃和策略、廣告購買和佈局、活動消息傳遞、清算驗證和歸因以及定製分析，專門從事主持人和影響者廣告，主要覆蓋無線電、播客、流媒體音頻、社交媒體和其他數字媒體渠道。我們判斷該出售代表了對我們業務和財務業績將產生重大影響的戰略轉變。因此，Veritone One的歷史財務業績被反映在本業績發佈中作爲已中止業務，並且在以往各期財務數據中基於追溯基礎排除了已中止業務數據，除非另有說明。

關於我們的銷售渠道

我們的銷售渠道代表我們預計根據合同全年費用支付的收入，這些合同包括在季度末尚未完成的新合同以及我們認爲有很高概率在接下來的三至十二個月內完成的合同。我們的銷售渠道包括在可取消部分期間應支付的費用以及在期限內可能波動的許可費的估計，但不包括合同下的任何可變費用(例如，認知處理、存儲、專業服務和其他可變服務費用)以及在合同續訂或延期後由客戶自行決定支付的任何費用。我們的許多合同要求我們提供超過一年的服務，並且可能包括用於在我們無法承載或直接控制的環境中啓用我們技術所需的專業費用。在某些情況下，我們的客戶可能有能力在短期內終止我們的協議，我們的銷售渠道不考慮任何提前終止的潛在影響。不能保證我們最終能夠實現我們的全部銷售渠道。

(1)2023年9月30日結束的九個月的所有增補財務信息反映了Veritone的歷史信息與Broadbean（如下所定義）的歷史信息相結合，好似Veritone在2022年1月1日收購了Broadbean。Veritone已完成其收購（i）Broadbean Technology Pty Ltd ACN 116 011 959/ABN 79 116 011 959（下文所述）的所有已發行及未發行股本，一家根據澳大利亞法律成立的有限公司，（b）Broadbean Technology Limited，根據英格蘭和威爾士法律成立的有限公司，（c）Broadbean，Inc.，一個根據特拉華州法律組織成立的德拉華州公司和（d）CareerBuilder France SARL，根據法國法律組織成立的有限責任公司和（ii）相關資產及負債（上述款（i）及（ii）一起，「Broadbean」）於2023年6月13日。

(2)「總軟件產品及服務客戶」包括上述各季度末的具有超過10美元淨收入的軟件產品及服務客戶，也不包括我們分類爲試驗或試驗狀態的任何客戶。在之前的時期，我們提供了「終結軟件客戶」，代表了在過去每個財政季度結束時具有超過2400美元的最近十二個月的軟件產品及服務客戶的Veritone, Inc.和PandoLogic Ltd.客戶，並/或被Veritone認爲在適用時期內處於積極合同之下。總軟件產品及服務客戶並不可與終結軟件客戶相比較。總軟件產品及服務客戶基於各季度最後一個月的收入客戶，而不是基於最近十二個月的基礎，並排除任何處於試驗或試批狀態的客戶，而不是包括具有積極合同的客戶。管理層使用總軟件產品及服務客戶，並且我們認爲總軟件產品及服務客戶對投資者有用，因爲它更準確地反映了我們的軟件產品及服務的總客戶數，包括Broadbean。

(3) 「年度經常性收入」是指軟件及服務顧客的月度經常性收入的合計，該指標可以根據最後一個計算季度的月度重現收入進行年度計算；此外還包括「年度經常性收入(消費)」的計算，該指標是所有活躍軟件及服務產品顧客在過去十二個月的非重複性和/或基於消費的收入總和計算結果。在以往時期，我們提供過「平均年度收入」，該指標是根據過去十二個月的軟件及服務產品收入總和除以相同時期平均客戶數量計算的，適用於Veritone，Inc.和PandoLogic Ltd.的數據。年度經常性收入與平均年度收入不可比較。年度經常性收入反映了Veritone的歷史數據和Broadbean的歷史數據，假定Veritone在2022年1月1日收購Broadbean，並未對活躍客戶進行平均化計算，而是採用上述所述的循環收入計算方法代替年度收入的計算。Veritone於2023年6月13日完成了對Broadbean的收購。管理層使用「年度經常性收入」，我們相信這對投資者有用，因爲與非重複性和/或基於消費的收入相比，Broadbean顯著增加了我們基於訂閱的SaaS收入佔比。

(4)「總新預訂」代表在當季接收的新合同的全契約期內應支付的總費用（包括在任何可取消部分期間應支付的費用以及在合同期間可能波動的許可費的估算），不包括合同項下的任何可變費用（例如認知處理費、存儲費、專業服務費和其他可變服務費）。

(5) 「毛收入保留率」表示截至期末的基於美元的整體保留率，起始點是從上一年同期開始的軟件及服務產品顧客的收入，亦即上年同期收入。然後，我們從上年同期收入中扣除到當前期末不再是顧客的軟件及服務產品顧客的收入，即當前期末軟件客戶收入。接着，我們將當前期末軟件客戶收入總和除以上年同期收入總額，得出我們的基於美元的毛保留率，即我們的軟件及服務產品顧客從我們的軟件產品中獲取的收入佔所有軟件及服務產品顧客收入的百分比。

往年未因客戶流失而丟失的服務。 用於確定毛收入保留率的所有數字均反映了收購Broadbean，彷彿該收購已於2022年1月1日完成。

* 有關非通用會計準則財務指標與直接可比的通用會計準則指標的調和以及"軟件產品與服務補充財務信息"定義，請參見下表。

最新業務亮點

公共部門

商業企業

2024年9月30日結束的三個月的財務業績

第三季度營收爲2200萬美元，較2023年第三季度的2800萬美元減少了600萬美元，下降了21%。軟件產品及服務的營收爲1470萬美元，同比下降了570萬美元，下降了28%，主要是由於商業企業消費型客戶的預期下降，包括亞馬遜在內，以及2023年第三季度的一次性軟件營收在2024年第三季度沒有重複。託管服務的營收爲730萬元，與2023年第三季度的760萬元相比基本持平。

持續經營的淨損失爲2250萬美元，較2023年第三季度的2670萬美元改善了420萬美元，主要是由於營運虧損的同比年度改善，以及Q3 2024收入稅益比Q3 2023高160萬美元。非通用會計淨損失爲710萬美元，較2023年第三季度的非通用會計淨損失790萬美元下降了10%，主要是由於非通用毛利潤的下降，部分抵消了2024年9月30日結束時實施的成本削減。

截至2024年9月30日，軟件產品及服務總客戶數爲3,291家，相對於2023年9月30日的總軟件產品及服務客戶數下降了7%，主要是由於計劃遷移舊CareerBuilder客戶離開Broadbean軟件平台導致商業企業的下降，但公共部門有所增加。總新訂購額增長6%至1650萬美元，相對於一年前同期主要是由於訂閱客戶訂購的增加，但受亞馬遜等消費型客戶收入減少的影響。年度循環收入爲6330萬美元，同比減少了29%，主要是由於商業企業客戶的消費支出下降，但部分抵消了訂閱SaaS客戶年度循環收入同比略微增加。

業務展望

2024全年

2025年全年

這些更新的財務指導範圍將取代先前披露的任何財務指導，投資者不應依賴先前披露的任何財務指導

電話會議

Veritone將於2024年11月12日上午8:30（東部時間）（太平洋時間上午5:30）舉行電話會議，以發佈管理層準備的談話，討論2024年第三季度業績，提供業務更新並進行問答環節。欲參與，請加入音頻網絡廣播或撥打電話並要求連接到Veritone業績會。若選擇撥打電話，請提前註冊或加入現場音頻網絡廣播，以避免延遲。

會議重播將於會議結束後一個小時至2024年11月19日之間可訪問。完整的網絡廣播重播將於2025年11月12日之前提供。要訪問業績網絡廣播重播，請訪問Veritone投資者關係網站 Veritone投資者關係網站.

*請注意，預註冊參與者將在註冊後收到其撥入號碼和唯一PIN。

關於補充非通用會計準則財務信息和主要績效指標的演示

在這份新聞稿中，該公司已經按照美國通用會計準則（GAAP）準備了其財務指標，並結合了某些非通用會計準則財務指標，包括非通用毛利潤、非通用毛利率、非通用淨利潤（虧損）和非通用淨利潤（虧損）每股。該公司還提供了某些關鍵績效指標（KPI），包括總軟件產品和服務客戶、年度重複收入、年度重複收入（SaaS）、年度重複收入（消費）、總新訂單和總收入淨保留。該公司已在其網站investors.veritone.com上發佈了與本新聞稿同時的額外補充財務信息。

非通用毛利潤定義爲營業收入減去營業成本。非通用毛利率定義爲非通用毛利潤除以營業收入。非通用淨利潤（虧損）和非通用淨利潤（虧損）每股，分別是公司的淨利潤（虧損）和每股淨利潤（虧損），調整以排除所得稅準備金、折舊費用、攤銷費用、股票補償費用、認股權責任的公允價值變動、按照公允價值變動確定的責任準備金的變化、利息收入、利息支出、外幣匯兌收益和損失、收購和盡職調查費用、出售能源部門獲利、待售業務的貢獻、變量顧問績效獎金支出以及員工遣散和高管過渡費用。從這些非通用財務指標中排除的項目，以及通用淨利潤（虧損）、非通用淨利潤（虧損）和這些被排除項目的詳細信息，均在本新聞稿附帶的財務報表後面的調節中說明。此外，在本新聞稿附帶的財務報表之後，該公司還提供了額外的補充非通用營業費用、營運損失、其他收入（費用）、淨值損失前收入、排除從非通用淨虧損中排除的項目，並將這些非通用指標與最直接可比的通用指標進行了對比。

The Company has provided these non-GAAP financial measures and KPIs because management believes such information to be important supplemental measures of performance that are commonly used by securities analysts, investors and other interested parties in the evaluation of companies in its industry. Management also uses this information internally for forecasting and budgeting. The non-GAAP financial measures should not be considered as an alternative to revenue, net income (loss), operating income (loss) or any other financial measures so calculated and presented, nor as an alternative to cash flow from operating activities as a measure of liquidity. Other companies (including the Company’s competitors) may define these non-GAAP financial measures differently. The non-GAAP financial measures may not be indicative of the historical operating results of Veritone or predictive of potential future results. Investors should not consider these non-GAAP financial measures in isolation or as a substitute for analysis of the Company’s results as reported in accordance with GAAP.

In addition, the Company defines the following capitalized terms in this news release as follows:

Core Operations consists of the Company’s aiWARE operating platform of software, SaaS and related services; content licensing and representation services; and their supporting operations,

including direct costs of sales as well as operating expenses for sales, marketing and product development and certain general and administrative costs dedicated to these operations.

Corporate principally consists of general and administrative functions such as executive, finance, legal, people operations, fixed overhead expenses (including facilities and information technology expenses), other income (expenses) and taxes, and other expenses that support the entire Company, including public company driven costs.

Software Products & Services consists of revenues generated from commercial enterprise and government and regulated industries customers using our aiWARE platform and Hiring Solutions, any related support and maintenance services, and any related professional services associated with the deployment and/or implementation of such solutions.

託管服務包括通過使用我們的內容許可和代理服務以及支持運營所產生的商業企業客戶的營收。

關於Veritone

Veritone（納斯達克：VERI）構建以人爲中心的企業人工智能解決方案。服務於媒體、娛樂、公共部門和人才招聘行業的客戶，Veritone的軟件和服務賦能世界上最大和最知名品牌的個人更高效地運行，加速決策制定，並提高盈利能力。Veritone領先的企業人工智能平台aiWARE™，協調着不斷增長的機器學習模型生態系統，將數據來源轉化爲可操作的智能信息。通過將人類專業知識與人工智能技術相結合，Veritone推動人類潛力，以幫助組織解決問題，實現超越以往的成就，提升生活質量。

了解更多信息，請訪問Veritone.com.

Safe Harbor聲明

本新聞稿包含前瞻性聲明，包括但不限於關於出售Veritone One後業務前景，我們未來在創新投資能力，我們能夠利用人工智能解決方案市場增長，我們有能力實現年度成本節約，包括最近成本重組的年化收益，以及我們預期的2024年第四季度和2025年全年總營收和非依據美國通用會計準則的淨虧損。此外，「可能」，「將會」，「預計」，「相信」，「預期」，「打算」，「展望」，「應該」，「可能」，「估計」，「確信」或「繼續」等詞或其複數形式，否定形式或其他變體意圖識別前瞻性聲明，任何提及預期，預測或其他未來事件或情況特徵的聲明都屬於前瞻性聲明。這些前瞻性聲明僅於發表日期有效，並基於管理層當前的假設，預期，信念和信息。因此，我們的實際結果可能因各種因素而與任何前瞻性聲明不同且有不利影響。可能導致這些差異的重要因素包括但不限於出售Veritone One後的運營和財務狀況；我們繼續作爲持續經營的能力；我們擴展aiWARE SaaS業務的能力；在基於人工智能軟件應用市場中的下降或有限增長以及可能阻礙人工智能技術採用的擔憂；我們的要求進一步資本和流動性以支持我們的運營，我們的業務增長，提供服務的債務義務和償還到期債務的再融資，並以可接受的條款獲得這種資本，如果有的話；我們對少數關鍵客戶的高比例收入依賴性；客戶對我們產品和其他服務使用的下降；我們成功整合最近收購Broadbean等收購、剝離和其他計劃或正在進行的降低成本措施的意圖產生所預期益處的能力；我們對現有重要材料的識別

對我們的財務報告內部控制存在的弱點; 我們業績隨時間波動的情況; 季節性對我們業務的影響; 我們管理業務增長的能力，包括通過收購和擴展進入國際市場; 我們提升現有產品和推出新產品以獲得市場認可並跟上技術發展步伐的能力; 我們的競爭對手、合作伙伴和其他行動可能阻止我們在aiWARE平台中使用第三方技術，向公衆免費提供該技術，或使繼續將這些技術整合到我們的平台變得成本過高; 我們技術和基礎設施，或我們的第三方服務提供商的中斷、性能問題或安全問題的影響; 宏觀經濟和地緣政治因素，包括俄羅斯-烏克蘭衝突、以色列戰爭、金融不穩定、高利率、通貨膨脹壓力以及央行爲控制通貨膨脹、貨幣供應變動和美國及全球陷入衰退威脅而採取的行動，對我們的業務運營及現有和潛在客戶的影響; 以及未來業務決策，所有這些因素都難以準確預測，許多超出我們的控制範圍。其中一些判斷和風險在我們最近提交的年度10-k表格、季度10-Q表格以及不定期向證券交易委員會提交的其他文件中有更詳細的討論。鑑於此處包含的前瞻信息中存在的重大不確定性，此等信息的包含不應被視爲我們或其他任何人對我們的目標或計劃將會實現的陳述。此處包含的前瞻性陳述反映了我們的信念、估計和預測截至本日期，我們不承諾將在本日期之後修訂或更新此處包含的前瞻性陳述以反映本日期之後的事件或情況，或反映由於任何原因發生的意外事件，除非法律要求。

公司聯繫人：

Mike Zemetra

首席財務官

veritone

investors@veritone.com

IR代理聯繫人：

Cate Goldsmith

Prosek Partners

914-815-7678

cgoldsmith@prosek.com

來源：veritone, inc.

(1) 由於2024年9月30日分類爲待售，以及2024年10月17日剝離交易接近2024年9月30日資產負債表，公司將通過剝離交易償還的3050萬美元債務分類爲2024年9月30日資產負債表的長期貸款，流動部分。