美國
證券交易委員會
 
華盛頓特區20549
 
表格 10-Q
 
（標記一）
☒
根據1934年證券交易法第13或第15(d)條規定的季度報告

截止季度結束日期：2024年9月30日
或者

☐
根據1934年證券交易法第13或15(d)條款的過渡報告

在從______到______的過渡期間。

委託文件號碼：001-38544
 
CENNTRO INC.
(根據其章程規定的註冊人準確名稱)

內華達
  
N/A
（設立或組織的其他管轄區域）
  
（IRS僱主識別號）

501 Okerson Road
 
弗裏霍爾德, 新澤西州。 07728
 
（總部地址，包括郵政編碼）
 
註冊人的電話號碼，包括區號 (732) 820-6757
 
在1934年證券交易法第12(b)條下注冊的證券：
 
每類股票名稱:
  
交易標誌
註冊交易所的名稱：
普通股
  
CENN
The 納斯達克資本市場資本市場

請用複選標記表示，申報人（1）是否已在過去的12個月內（或對於申報人需申報此類報告的時間較短期間）提交了1934年證券交易法第13款或第15款規定的所有報告，且（2）過去90天內一直受到此類申報要求的約束。
是根據交易所法規12b-2中「大型加速文件報告人」，「加速文件報告人」，「小型報告公司」和「新興增長公司」的定義，請勾選發行人是否爲大型加速文件報告人。
 
請用複選標記表示，申報人是否在過去的12個月內（或對於申報人需提交此類文件的時間較短期間）按照證券交易法規第405號交互式數據文件的規定要求已通過電子方式提交了每個交互式數據文件（本章節第232.405條）。 是☒ 不 ☐
 
請用複選標記指示註冊公司是大型加速申報人、加速申報人、非加速申報人、較小的報告公司還是新興成長公司。請參閱《交易法案》第120億.2條中對「大型加速申報人」、「加速申報人」、「較小的報告公司」和「新興成長公司」的定義。
 
大型加速報告人
☐
加速文件提交人
☐
非加速文件提交人
☒
較小的報告公司
☒
   
新興成長公司
☒

如果是新興成長型企業，請通過複選框指示註冊人是否選擇不使用根據《交易法》第13(a)條提供的遵守任何新的或經修訂的財務會計準則的延長過渡期。 ☐
 
請用選項標記指出註冊人是否爲殼公司(如證券交易法規第120億.2條規定的那樣) 是 ☐否 ☒
 
截至2024年5月17日，申報人共有 30,866,614 每股面值爲0.0001美元的註冊人普通股，截至 202年11月12日發行和流通4.

目錄

1
1
21
37
37
38
38
40
40
40
40
40
40
41

前瞻性聲明

Cenntro公司的本季度報告（以下簡稱「我們」，「我們的」，「我們的」，「Cenntro」和「公司」）包含構成「前瞻性聲明」的聲明，符合美國《1995年私人證券訴訟改革法》的安全港條款的含義。任何非歷史事實聲明均可能被視爲前瞻性聲明。這些聲明出現在本季度報告的多個不同位置，在某些情況下，可以通過諸如「預測」，「估計」，「項目」，「期望」，「考慮」，「打算」，「相信」，「計劃」，「可能」，「將」或它們的否定或其他類似詞語來識別，儘管並非所有前瞻性聲明都包含這些識別詞。本季度報告中的前瞻性聲明可能包括但不限於與以下內容相關的聲明和/或信息：我們的財務表現和預測；我們的業務前景和機遇；我們的業務戰略和未來運營；未來產品的計時和交付預測；預計成本；預期生產能力；關於我們產品需求和接受的預期；估計用於配備新生產設施的機械成本；我們經營的市場趨勢；管理層的計劃和目標；我們的流動性和資本需求，包括現金流和現金用途；與我們所處行業相關的趨勢；以及與我們的電動汽車（EVs）相關的計劃。

我們基於本季度報告日期可獲得的信息，將這些前瞻性聲明基於我們對未來事件的當前期望，我們所作的任何前瞻性聲明僅於其作出的日期發表。雖然我們認爲這些期望是合理的，但這種前瞻性聲明本質上受制於風險和不確定性，其中許多是我們無法控制的。由於各種原因，我們實際的未來結果可能會與我們的前瞻性聲明中討論或暗示的結果有實質性不同，包括我們改變公司方向的能力；我們跟上新技術和不斷變化的市場需求的能力；我們的資本需求以及我們經營的競爭環境。可能導致此類差異的其他因素包括但不限於：
 
●
一般經濟和商業狀況，包括利率變化；
●
其他電動汽車價格，與製造電動汽車相關的成本以及其他經濟條件；
●
疾病爆發或類似公共衛生威脅（如COVID-19大流行）對公司業務的影響（自然現象，包括COVID-19大流行的持續影響）；
●
政治動盪、自然災害或其他危機、恐怖主義行爲、戰爭行動及/或軍事行動的影響，以及我們維護或拓寬業務關係並與戰略聯盟、供應商、客戶、分銷商等發展新關係的能力；
●
數據安全漏洞、信息安全系統故障、網絡攻擊或其他影響我們或我們的供應商的安全或隱私事件;
●
我們的信息技術系統或信息安全系統有效運行的能力;
●
政府當局的行動，包括政府監管的變化;
●
法律訴訟所帶來的不確定性;
●
電動汽車市場規模的變化；
●
管理層對變化條件作出的未來決策；
●
公司執行潛在商業計劃的能力；
●
制定前瞻性陳述過程中的判斷錯誤；
●
公司籌集足夠資金來實施其擬議的業務計劃的能力；
●
無法跟上電動汽車和電池技術的進步；
●
無法設計、開發、推廣和銷售新的電動汽車和服務，以應對額外的市場機會，產生收入和正現金流；
●
依賴特定關鍵人員，且無法留住和吸引合格人才；
●
在大規模生產電動汽車方面經驗不足；
●
無法成功建立、維護和加強Cenntro品牌；
●
供應中斷或原材料短缺；
●
政府和經濟激勵措施不可用、減少或取消；
●
未能有效管理未來增長；和
●
其他風險和不確定因素詳情不時在我們與美國證券交易委員會（「SEC」）的文件中，包括但不 限於公司年度報告第I部分第1A項中描述的那些風險因素，在2023年12月31日修訂的年度報告10-K表格中，於2024年4月1日提交給SEC（「10-K表格」）。

儘管管理層已試圖確定可能導致實際結果與 前瞻性聲明中包含的結果大相徑庭的重要因素，但可能存在導致結果不符合預期、估計或意圖的其他因素。不能確保前瞻性聲明將被證明準確，因爲實際結果和未來事件可能 與此類前瞻性聲明中所預期的大相徑庭。因此，讀者不應過分依賴前瞻性聲明。這些警示性話語明確地確認，我們公司或代表我們公司的人發表的所有前瞻性 聲明都不受限制。我們不保證更新任何前瞻性聲明以反映實際結果、假設變化或影響此類 聲明的其他因素變化，除非按照適用的證券法規定。

指數

 
項目 1. 中期財務報表
1
1
2
3
4
5


第一部分

項目1。綜合簡縮 基本報表（未經審計）

CENNTRO 公司。
未經審計的綜合收支表和綜合損失表
（以美元計，除了股票數量）

         
三個月總計結束於
九月三十日,
    
截至九個月結束的日期
九月三十日,
  
   
債券
    
2024
    
2023
    
2024
    
2023
  
                               
淨利潤
    
2(d
)
  
$
16,731,340
    
$
5,762,831
    
$
28,443,831
    
$
13,470,895
  
營業成本
            
(12,688,393
)
    
(5,045,364
)
    
(23,161,743
)
    
(11,411,439
)
毛利潤
            
4,042,947
      
717,467
      
5,282,088
      
2,059,456
  
 
                                        
營業費用:
                                        
銷售和市場費用
            
(5,027,864
)
    
(2,626,829
)
    
(7,651,305
)
    
(7,238,563
)
General and administrative expenses
            
(7,934,755
)
    
(9,071,910
)
    
(21,945,891
)
    
(25,715,387
)
研發費用
            
(1,476,684
)
    
(1,634,796
)
    
(4,292,153
)
    
(5,347,785
)
營業費用總計
            
(14,439,303
)
    
(13,333,535
)
    
(33,889,349
)
    
(38,301,735
)
 
                                        
經營虧損
            
(10,396,356
)
    
(12,616,068
)
    
(28,607,261
)
    
(36,242,279
)
 
                                        
其他費用:
                                        
利息費用，淨額
            
(34,198
)
    
(84,573
)
    
(58,744
)
    
(137,726
)
長期投資損失            
(11,152
)
    
(107,069
)
    
(28,262
)
    
(236,672
)
收購Antric Gmbh 的損失             -       (1,316,772 )     -       (1,316,772 )
由收購赫哲造成的損失             -       -       (149,872 )     -  
長期投資減值損失
            
-
      
(2,668
)
    
-
      
(1,157,334
)
轉換可轉換票據時的收益            
-
      
966
      
-
      
865
  
權證行使產生的盈虧
            
910
      
(1,134
)
    
910
      
(228,749
)
可轉換可贖回票據和衍生負債的公允價值變動
            
(6,724
)
    
15,143
      
1,807
      
88,568
  
股權證券公允價值變動
     8
      
262,417
      
(1,879,593
)
    
756,868
      
(1,166,125
)
淨外匯收益（損失）            
1,838,505
      
(311,204
)
    
1,108,826
      
(1,667,475
)
跨貨幣互換導致的（虧損）收益
             (705 )     -       882       -  
其他（費用）收益，淨額
             (646,718 )     199,389       (477,908 )     794,441  
稅前虧損
            
(8,994,021
)
    
(16,103,583
)
    
(27,452,754
)
    
(41,269,258
)
所得稅效益(費用)
    
13
      
12,434
      
384
      
47,149
      
(25,084
)
淨損失
            
(8,981,587
)
    
(16,103,199
)
    
(27,405,605
)
    
(41,294,342
)
減：非控制權益淨虧損
            
(9,815
)
    
(534
)
    
(20,855
)
    
(159,244
)
淨損失由公司股東承擔
          
$
(8,971,772
)
  
$
(16,102,665
)
  

(27,384,750
)

(41,135,098
)
 
                                        
其他綜合損失
                                        
外幣翻譯調整
            
916,164
      
(931,345
)
    
(461,126
)
    
(3,419,038
)
總綜合虧損
            
(8,065,423
)
    
(17,034,544
)
    
(27,866,731
)
    
(44,713,380
)
 
                                        
減：歸屬於非控制權益的綜合損失
            
(5,226
)
    
(534
)
    
(13,070
)
    
(183,812
)
公司股東的總綜合損失
          
$
(8,060,197
)
  
$
(17,034,010
)
  

(27,853,661
)
  

(44,529,568
)
                                         
加權平均股份（基本和攤薄） *             30,841,106
       30,444,909
       30,832,928
       30,400,293
  
                                         
每股虧損，基本和稀釋 *             (0.29 )     (0.53 )     (0.89 )     (1.35 )

* 2023年9月1日，公司召開了股東年度大會，在其他提案中，公司股東批准了 公司普通股的合併比例爲 10股合1股 （1:10）基礎上，自2023年12月8日起生效。 one-for-ten reverse stock split decreased the number of outstanding shares and increased net loss per common share. All per share and share amounts presented have been retroactively adjusted for the effect of this share consolidation for all periods presented.

Unless otherwise indicated, all references to common stock, warrants to purchase common stock, share data, per share data, and related information have been retroactively adjusted, where applicable, in this Report to reflect the reverse stock split of our common stock as if they had occurred at the beginning of the earlier period presented.

The accompanying notes are an integral part of these unaudited condensed consolidated financial statements.

1
CENNTRO INC.
未經審計的簡明綜合 資產負債表
(以美元表示，股份數量除外)

   
注意
    
9月30日
2024
    
12月31日,
2023
  
         
(未經審計)
        
資產
                  
流動資產：
                  
現金及現金等價物
        
$
21,822,485
    
$
29,375,727
  
受限現金
          
1,009,263
      
196,170
  
開空投資
    
      9,647       4,236,588  
應收賬款淨額
    
4
      
4,556,857
      
6,530,801
  
存貨
    
5
      
35,882,436
      
43,909,564
  
預付款和其他流動資產
    
6
      
20,971,578
      
20,391,150
  
與有關方款項 - 流動資產
    
19
      
524,892
      
287,439
  
總流動資產
            
84,777,158
      
104,927,439
  
                         
非流動資產：
                        
長期投資，淨額
    
7
      
4,078,386
      
4,685,984
  
股權投資
    
8
      
26,341,901
      
26,158,474
  
物業、廠房和設備，淨值
    
9
      
20,175,445
      
20,401,521
  
商譽
             225,171       223,494  
無形資產, 淨額
     10
      
6,623,871
      
6,873,781
  
使用權資產
    
13
      
16,049,893
      
20,039,625
  
其他非流動資產，淨額
            
1,563,361
      
2,227,672
  
總非流動資產
            
75,058,028
      
80,610,551
                         
總資產
          
$
159,835,186
    
$
185,537,990
  
                         
負債和股東權益
                        
                         
負債
                        
流動負債:
                        
應付賬款
           $
6,164,060
     $
6,797,852
  
短期貸款和長期貸款的流動部分
     11
       262,836       -  
應計費用及其他流動負債
     12
      
5,349,282
      
4,263,887
  
合同負債
            
4,958,315
      
3,394,044
  
經營租賃負債，流動負債
    
14
      
4,605,336
      
4,741,599
  
可轉換的可轉換票據
    
15
      
9,952,000
      
9,956,000
  
或有債務
             45,333       26,669  
政府延緩補助，現行
            
104,076
      
108,717
  
到相關方款項
    
19
      
-
      
10,468
  
流動負債合計
            
31,441,238
      
29,299,236
  
                         
非流動負債:
                        
長期貸款
     11
       361,400       -  
長期的或有負債
             213,326       230,063  
遞延稅款負債
             196,887       228,086  
長期未決政府補助
            
1,875,786
      
1,929,733
  
衍生負債-投資者認股權證
    
15
      
12,141,241
      
12,189,508
  
衍生負債-放置代理人認股權證
    
15
      
3,457,052
      
3,456,578
  
非流動經營租賃負債
    
14
      
13,288,324
      
16,339,619
  
所有非流動負債
            
31,534,016
      
34,373,587
  
                         
總負債
          
$
62,975,254
    
$
63,672,823
  
                         
承諾和 contingencies
    
18
              
                         
股東權益
                        
普通股（無每股面值; 30,866,614 和 30,828,778 截至2024年9月30日和2023年12月31日，已發行和未償股份分別爲
            
-
      
-
  
股票認購應收款項。
            
405,029,683
      
402,337,393
  
累積赤字
            
(301,408,251
)
    
(274,023,501
)
累計其他綜合損失
            
(6,913,396
)
    
(6,444,485
)
歸屬於股東的普通股權益合計
            
96,708,036
      
121,869,407
  
非控股權益
            
151,896
      
(4,240
)
總股本
          
$
96,859,932
    
$
121,865,167
  
總負債和股權
          
$
159,835,186
    
$
185,537,990
  

附帶說明是這些未經審計的簡化合並財務報表的組成部分。

2
CENNTRO INC.
未經審計的簡明版 綜合變動表 股東’S權益
（以美元計，除了股票數量）

   
普通股
    
額外的
資本實繳
    
累積的
虧損
    
累積
其他
綜合損益
綜合損失
    
總計
股東的
股東權益
    
非公司治理股份
控制權
利息
    
股東權益總計
  
   
Shares *
    
金額
                                      
2022年12月31日餘額
    
30,084,200
    
$
-
    
$
397,497,817
    
$
(219,824,176
)
  
$
(5,306,972
)
  
$
172,366,669
    
$
(477,135
)
  
$
171,889,534
  
基於股份的補償
    
-
      
-
      
4,565,001
      
-
      
-
      
4,565,001
      
-
      
4,565,001
  
淨損失
    
-
      
-
      
-
      
(41,135,098
)
    
-
      
(41,135,098
)
    
(159,244
)
    
(41,294,342
)
收購 35CAE股權的百分比
    
-
      
-
      
(2,558,882
)
    
-
      
-
      
(2,558,882
)
    
658,892
      
(1,899,990
)
認證股證權行權
     360,710       -       2,168,185       -       -       2,168,185       -       2,168,185  
外幣翻譯調整
    
-
      
-
      
-
      
-
      
(3,394,470
)
    
(3,394,470
)
    
(24,568
)
    
(3,419,038
)
截至9月30日的餘額 2023
    
30,444,910
    
$
-
    
$
401,672,121
    
$
(260,959,274
)
  
$
(8,701,442
)
  
$
132,011,405
    
$
(2,055
)
  
$
132,009,350
  

   

普通股
    
額外的
已實收資本
    
累計
赤字
    
累積
其他
全面
損失
    
總計
股東權益
產權
    
非
非控股權益
股權
    
總股權
  
   
股份
    
金額
                                      
截至12月31日的餘額， 2023
    
30,828,778
    
$
-
    
$
402,337,393
    
$
(274,023,501
)
  
$
(6,444,485
)
  
$
121,869,407
    
$
(4,240
)
  
$
121,865,167
  
股份基於的補償
    
-
      
-
      
2,643,214
      
-
      
-
      
2,643,214
      
-
      
2,643,214
  
淨虧損
    
-
      
-
      
-
      
(27,384,750
)
    
-
      
(27,384,750
)
    
(20,855
)
    
(27,405,605
)
收購 60Hezhe股權的%
     -       -       -       -       -       -       169,206       169,206  
由於反向股票拆分而發行的碎股
    
17
      
-
      
-
      
-
      
-
      
-
      
-
      
-
  
權證的行使     37,819       -       49,076       -       -       49,076       -       49,076  
外幣翻譯調整
    
-
      
-
      
-
      
-
      
(468,911
)
    
(468,911
)
    
7,785
      
(461,126
)
截至9月30日的結餘 2024
    
30,866,614
    
$
-
    
$
405,029,683
    
$
(301,408,251
)
  
$
(6,913,396
)
  
$
96,708,036
    
$
151,896
    
$
96,859,932
  

* 2023年9月1日，公司舉行了股東大會，股東們批准了公司的普通股合併等提案，從2023年12月8日起，公司的普通股進行了1:10的基礎進行合併。 10股合1股股份的逆拆分（1:10）使得流通股數量減少，每股普通股的淨虧損增加。所展示的每股和股數已根據此股份合併的效果進行了追溯調整，適用於所有報告期。 一股合十 反向股票拆分減少了流通股數，增加了每股普通股的淨虧損。所有每股和股數金額均已根據此合併的效果進行了追溯調整，適用於所有已報告期。

除非另有說明，本報告中關於普通股、購買普通股權證、股份數據、每股數據和相關信息均已經根據本公司普通股的反向拆股進行了追溯調整，以反映這種調整發生在所述較早期的開始時期。
附註是這些未經審計的簡明綜合財務報表的組成部分。

3
CENNTRO INC.
未經審計的簡明綜合併財務報表（除了股份數量外，均以美元表示） 現金流量表
（除了股份數量外，均以美元表示）

   
截至九個月結束的日期
九月三十日,
  
   
2024
    
2023
  
             
經營活動產生的現金流量：
            
經營活動使用的淨現金流量
  
$
(12,912,011
)
  
$
(45,588,906
)
                 
投資活動產生的現金流量：
                
)
    
-
      
(680,932
)
購買固定資產和設備
    
(720,445
)
    
(7,329,509
)
購買土地使用權和房產
    
-
      
(2,183,430
)
購買其他無形資產     -       (7,502 )
收購CAE的股權
    
-
      
(1,924,557
)
收購了Antric Gmbh的股權份額     -       (1 )
從收購Antric Gmbh獲得的現金     -       1,376  
現金收購淨額 60Hezhe的股權份額的%
     (355,400 )     -  
（3,797,052）     (4,167,970 )     -  
短期投資收益     8,431,348       -  
收到現金股息     55,573       -  
處置固定資產收益
    
41,495
      
842
  
Loans provided to third parties
    
-
      
(790,000
)
來自利息和贖回股權證券投資的收益     1,573,441       -  
投資活動產生的淨現金流量
    
4,858,042
      
(12,913,713
)
                 
籌資活動產生的現金流量：
                
銀行貸款收到的款項     662,836       -  
償還銀行貸款     (38,600 )     (602,477 )
貸款來自第三方     708,832       -  
向第三方償還貸款     (90,000 )     -  
贖回可轉換票據
    
-
      
(47,534,119
)
籌集資金的淨現金流量
    
1,243,068
      
(48,136,596
)
                 
匯率變動對現金、現金等價物及受限制資金的影響
    
70,752
      
(2,614,204
)
                 
現金、現金等價物和受限制現金淨減少額
    
(6,740,149
)
    
(109,253,419
)
期初現金、現金等價物及受限制的現金餘額
    
29,571,897
      
154,096,801
  
期末現金、現金等價物及受限制的現金餘額
  
$
22,831,748
    
$
44,843,382
  
                 
現金流量信息補充披露:
                
支付利息
  
$
553,654
    
$
1,200,673
  
所繳納所得稅
   $ -     $ 4,829  
                 
非現金投資和籌資活動披露：
                
將HW Electro Co., Ltd.的債務轉爲股權權益。   $ -     $ 1,000,000  
無現金行權權證
  
$
49,076
    
$
2,168,185
  

附註資料是這些未經審計的簡明合併財務報表的組成部分。

4
CENNTRO公司。
備註： 未經審計的 綜合少數公司 基本報表

注1 - 組織和主要活動

歷史和主要活動

CENNTRO公司於2023年3月9日根據內華達州修訂法案（「NRS」）在內華達州註冊成立。作爲一個沒有自己實質運營的控股公司，CENNTRO公司通過其在美國、澳大利亞、歐洲、墨西哥、香港、多米尼加共和國和中國大陸的子公司展開業務，我們稱之爲中國大陸或中國。

Cenntro汽車集團有限公司（「CAG開曼」）於2014年8月22日在開曼群島成立。 CAG開曼是Cenntro（如下定義）的前母公司，在合併交易（如下定義）之前。

Cenntro汽車公司（「CAC」）於2013年3月22日在特拉華州成立。 CAC於2016年5月26日成爲CAG開曼的全資公司。 CAC的運營包括企業事務、行政、人力資源、全球營銷和銷售、售後支持、同質化和質量保證。 CAC還租賃並經營位於新澤西州弗裏霍爾德的設施，包括公司的總部，以及佛羅里達州傑克遜維爾的設施。

Cenntro汽車集團有限公司（「CAG HK」）於2016年2月15日由CAG開曼在香港成立。 CAG HK是一個非經營性投資控股公司，通過在中國大陸和香港的子公司開展業務。

Cenntro Electric Group，Inc.（「CEG」）於2020年3月9日由CAG開曼在特拉華州成立。

Cenntro Electric Group有限公司，原名Naked Brand Group Limited（「NBG」），於2017年5月11日在澳大利亞成立。 NBG於2021年12月30日更名爲Cenntro Electric Group有限公司，與合併交易的完成有關。 Cenntro Electric Group有限公司於2024年6月14日更名爲Cenntro Electric Group Pty Limited（「CEGL」）。.

CEGL於2022年3月25日和2023年1月31日簽訂了股份購買協議，以收購 65%和 35% of the issued and outstanding shares in Cenntro Automotive Europe GmbH (「CAE」), formerly known as Tropos Motors Europe GmbH. For information of the Share Purchase Agreements, see Note 3 of the Company 2023 Form 10-k, 「Business Combination」.

CAC, CEG and CAG Hk and its consolidated subsidiaries are collectively known as 「Cenntro」; Cenntro Inc., CEGL, Cenntro and its subsidiaries are collectively known as the 「Company」. The Company designs and manufactures purpose–built, electric commercial vehicles (「ECVs」) used primarily in last mile delivery and industrial applications.

業務組合是按照普通控制反向資本化帳戶處理的，根據美國會計準則，沒有商譽或其他無形資產。這個決定反映了Holdings在Intermediate的業務組合的前後期操作和Intermediate管理團隊在Verde Clean Fuels中保持類似角色。此外，通過其多數表決權，Holdings仍然控制公司董事會。

On December 30, 2021, the Company consummated a stock purchase transaction (the 「Combination」) pursuant to that certain stock purchase agreement, dated as of November 5, 2021 (the 「Acquisition Agreement」) by and among CEGL (at the time, NBG), CAG Cayman, CAC, CEG and CAG Hk. 

2024年2月16日，CEGL發佈新聞稿宣佈澳大利亞新南威爾士州最高法院（以下簡稱「法院」）下令批准CEGL關於將註冊地從澳大利亞遷至美國的提議安排。根據該安排，CEGL將成爲Cenntro Inc.的子公司，後者是根據內華達州法律成立的美國公司，旨在實現CEGL集團的遷移至美國。遷移完成後，普通股將換股爲普通股。

鑑於Cenntro Inc.在合併後有效控制了合併實體，Cenntro Inc.被視爲會計收購方。根據美國通用會計準則，該合併被視爲逆向重資本化，相當於Cenntro Inc.爲CEGL的淨貨幣資產發行股份，並伴隨着資本重組。

5
Cenntro Inc.
未經審計的合併基本財務報表註釋 財務報表
注1 - 組織和主要活動（續）
截至2024年9月30日，Cenntro Inc.的子公司如下：

姓名
  
購買/銷售日期
公司所在地:
  
設立地點
公司註冊
  
直接或間接經濟百分比
間接經濟
利息
Cenntro Electric Group Pty Limited（「CEGL」）   2017年5月11日   澳洲   100Cenntro Inc.持有%
Cenntro Automotive Corporation（「CAC」）
  
2013年3月22日
  
美國德克薩斯州
  
100%持有 Cenntro 公司。
Cenntro 電力集團，Inc.（CEG）
  
2020年3月9日
  
美國特拉華州
  
100持有%的股份 Cenntro 公司
Cennatic Power，Inc.（Cennatic Power）
  
2022年6月8日
  
美國特拉華州
  
100持有% Cenntro 公司
Cenntro 電動集團（歐洲）有限公司   2022年1月13日   德國，法蘭克福   100Cenntro 公司持有%
Teemak 電力公司
  
2023年1月31日
  
美國特拉華州
  
100持有% Cenntro 公司
Avantier Motors 公司
  
2017年11月17日
  
美國特拉華州
  
100持有% Cenntro 公司。
Cenntro 電動 CICS, SRL
  
2022年11月30日
  
多米尼加共和國聖多明各
  
99所持股份% Cenntro 公司。
Cennatic 能源 S. de R.L. de C.V.
  
2022年8月24日
  
蒙特雷，墨西哥
  
100%所有權歸 Cenntro 公司
Cenntro 汽車公司
  
2023年1月16日
  
哥倫比亞加拉帕
  
100%所有權歸 Cenntro 公司
Cenntro Electric Colombia S.A.S.
  
2023年3月29日
  
哥倫比亞大西洋省
  
100持有% Cenntro Inc.
Cenntro Automotive Group Limited（「CAG HK」）
  
2016年2月15日
  
香港
  
100%爲擁有 Cenntro 公司
杭州榮達科技有限公司（「杭州榮達」）
  
2017年6月5日
  
中國
  
100%爲擁有 Cenntro 公司
杭州賽諾特汽車科技有限公司（「杭州賽諾特」）
  
2016年5月6日
  
中華人民共和國
  
100持有% Cenntro 公司
浙江 Cenntro 機械有限公司
  
2021年1月20日
  
中華人民共和國
  
100持有% Cenntro 公司。
江蘇Tooniu科技有限公司。
  
2018年12月19日
  
中華人民共和國
  
100% 持有者爲 Cenntro 公司。
杭州恒衆科技有限公司。
  
2014年12月16日
  
中國
  
100% 擁有 Cenntro 公司
Teemak Power（香港）有限公司（香港）
  
2023年5月17日
  
香港
  
100% 擁有 Cenntro 公司
Avantier Motors（香港）有限公司
  
2023年3月13日
  
香港
  
100由％所持有 Cenntro公司
Cenntro汽車歐洲有限公司（「CAE」）
  
2019年5月21日
  
德國赫爾內
  
100%擁有者 Cenntro公司
Cenntro Electric b.V.
  
2022年12月12日
  
荷蘭，阿姆斯特丹
  
100%擁有者 Cenntro公司
Cenntro Elektromobilite Araçlar A.Ş
  
2023年2月21日
  
土耳其
  
100%由擁有 Cenntro 公司。
Cenntro Elecautomotiv，S.L。
  
2022年7月5日
  
西班牙，巴塞羅那
  
100%由擁有 Cenntro 公司。
Cenntro 電動集團（歐洲）有限公司（"CEGE"）
  
2022年1月13日
  
德國，杜塞爾多夫
  
100持有%的股份 Cenntro 公司。
Simachinery Equipment Limited（「Simachinery HK」）
  
2011年6月2日
  
香港
  
100持有% Cenntro 公司
浙江昕立機械有限公司（「昕立機械浙江」） *
  
2011年6月16日
  
中國
  
100持有% Cenntro 公司
盛州中卡機械有限公司（「中卡機械」） *
  
2012年7月12日
  
中華人民共和國
  
100持有的% 中卡股份有限公司
意大利中卡EV中心有限責任公司
  
2023年5月8日
  
意大利
  
100所屬於 Cenntro 公司。
Antric Gmbh
   2020年8月21日   德國赫爾內    100所屬於 Cenntro 公司。
Pikka 電動車公司
   2023年8月3日   美國特拉華州    100持有% Cenntro 公司
Centro Technology Corporation
   或程序（2）   美國加利福尼亞州    100持有% Cenntro 公司。
杭州和悊能源科技有限公司（「 杭州和悊」）   2021年7月1日   中華人民共和國   80Cenntro 公司持有的%

* 截至本 Form 10-Q 報告發布之日浙江中重和 Cenntro 機械正在被註銷登記過程中。

注意事項2-主要會計政策摘要

(a)
做法的基礎

附帶的截至2023年12月31日的合併資產負債表，來源於經審計的財務報表，以及截至2024年9月30日及2014年的九個月結算的未經審計的簡明合併財務報表，均已根據美國證券交易委員會（「SEC」）的規定和法規編制。

根據美國通用會計準則（「U.S. GAAP」）編制的財務報表通常包含的某些信息和披露，已根據這些規定和法規進行了簡化或省略。管理層認爲所作的披露足以提供公正的陳述。中期財務信息應與截至2023年12月31日的財務報表和附註一起閱讀。截至2024年9月30日的九個月的經營結果不一定代表整個財年或任何未來期間的結果。

(b)
估計的使用

按照美國通用會計準則編制未經審計的簡明合併財務報表需要公司進行估計和假設，這些估計和假設影響了未經審計的簡明合併財務報表的資產和負債金額以及在報告期內收入和費用的披露。實際結果可能與這些估計不符。公司未經審計的簡明合併財務報表中反映的重要會計估計包括信貸損失準備、存貨成本與淨變現價值的較低者、長期資產和投資的減值損失、遞延稅資產的估值準備以及可轉換優先票據和認股權證的公允價值。事實和情況變化可能導致修訂的估計。當前的經濟環境增加了這些估計和假設固有的不確定性程度。

6
CENNTRO INC.
未經審計的合併基本財務報表註釋 基本報表
(c)
F空氣價值測量

ASC 820建立了一個三層次的公平價值層次結構，該結構根據用於測量公平價值的輸入的優先級進行排序。該層次結構根據市場上觀察到的用於測量公平價值的輸入的程度將輸入優先級劃分爲三個層次。這些層次包括：

一級—被定義爲觀察到的輸入，如活躍市場中的報價；

二級—被定義爲除了活躍市場中的報價以外的輸入，這些輸入是直接或間接可觀察到的； 並

第3級——指沒有或幾乎沒有市場數據可供參考的不可觀察輸入，因此需要機構制定自己的假設。

公司未以公允價值報告的財務工具主要包括現金及現金等價物、受限現金、應收賬款、預付款項及其他流動資產、應收及應付關聯方款、應付賬款及應計費用以及其他流動負債。

現金及現金等價物、受限現金、應收賬款和其他流動資產、應付賬款、應計費用和其他流動負債、銀行貸款，應收及應付關聯方款的賬面價值，因爲這些項目具有短期性質，逼近公允價值。由於第三方借款和應收關聯方款非流動項目的預估公允價值與其賬面價值幾乎沒有重大差異，因爲這些借款的剩餘期限和風險特徵與可能獲得的具有類似剩餘期限和風險特徵的貸款的利率基本接近而未標註的會計數據。

可供出售投資和貨幣互換被分類爲公允價值層次1，因爲它們使用活躍市場中的報價價格進行估值。我們的債券投資被歸類爲公允價值層次3。由於發行人尚未上市，市場上沒有同一發展階段的類似公司可供比較，該發行人的估值具有困難性，並且該估值被認爲不可靠。因此，公司通過未來現金流預測來制定自己的假設，其中包括已支付本金和應計利息。

公允價值選擇提供了一項選項，允許公司在初始確認時按照工具逐項選擇以公允價值記錄某些金融資產和負債。公司已選擇將公允價值選擇應用於：i）可轉換的應付可轉讓票據，由於票據持有人可用的各種轉換和結算選項的複雜性；ii）可轉讓貸款應收款，該款項被確認爲長期投資中的債務證券，以及iii）貨幣互換，該款項被確認爲短期投資中的衍生金融工具。

根據公允價值選擇權代賬的可轉換應付票據均爲包含嵌入特徵的負債主機金融工具，這些特徵本應被要求與負債主機進行分離，並按照GAAP規定進行初次和後續週期估計公允價值計量的衍生負債單獨確認。儘管如此，當對金融負債應用公允價值選擇權時，不需要分離嵌入衍生工具，該金融負債最初以發行日估計公允價值計量，然後隨後按照每個報告期的日期進行再度重估公允價值。

歸因於工具特定信用風險變動的公允價值變動部分被確認爲其他全面收益的組成部分，剩餘部分的公允價值調整金額在公司合併利潤表中被確認爲可轉換應付票據和衍生負債的公允 值變動。估計公允價值調整呈現在合併利潤表的其他費用單行內，因爲可轉換票據的公允價值變動並非歸因於工具特定信用風險。

關於可轉換應付票據的發行，公司發行投資者認股權證和配售代理認股權證用於購買公司的認股權證股票。公司使用二項式模型估計認股權證的公允價值，被視爲三級公允價值計量。認股權證在每個報告期進行計量，公允價值變動在利潤表中確認。

作爲一種簡便方法，公司使用淨資產價值（NAV）或等價物來衡量其某些基金投資的公允價值。公司的按NAV衡量的投資包括：i）私募股權基金，在簡明綜合資產負債表上代表了權益證券投資；ii）從銀行購買的财富管理產品，代表了簡明綜合資產負債表中可供出售的短期投資。

7
CENNTRO INC.
未經審計的簡明綜合合併財務報表附註 財務報表備註
註釋2 - 重大會計政策摘要（續）

(d)
營業收入確認

公司在商品或服務轉移給客戶並反映其預期獲取的對價的情況下確認收入。在確定與客戶的合同產生的收入時，公司執行以下五步分析：（i）識別與客戶的合同；（ii）確定履行義務；（iii）確定交易價格；（iv）將交易價格分配給履行義務；（v）在公司完成每項履行義務時（或在此期間）確認收入。

公司主要通過輕型電動商用車銷售、電動商用車零部件銷售和越野電動車銷售來實現收入。公司確定客戶已經控制產品後，收入即被確認。收入扣除退回許可和從客戶收取的任何稅款，隨後將其上交給政府部門。需要進行重大判斷以估計退回許可的可能性。公司根據歷史經驗合理估計退回情況，對這些假設和估計的變化會嚴重影響確認的淨收入金額。

產品發貨時產生的運輸和處理成本，會視爲履行成本而不是單獨的履約義務，記錄爲銷售和市場營銷費用。

以下表格詳細說明了截至2024年9月30日和2023年9月30日的九個月內，公司按產品線分類的營收情況:

   
截至九個月的營業收入
2021年9月30日
  
   
2024
    
2023
  
   
(未經審計)
     (未經審計)  
汽車銷售
  
$
25,483,836
    
$
12,732,639
  
備件銷售
    
2,783,954
      
586,632
  
其他服務收入
    
176,041
      
151,624
  
淨利潤
  
$
28,443,831
    
$
13,470,895
  

公司的收入來源於歐洲、亞洲和美洲。下表詳細列出了按客戶地區劃分的收入。

   
截至九個月的營業收入
九月三十日,
  
   
2024
    
2023
  
    (未經審計)     (未經審計)  
主要地理市場
    
　
  
美國
  
$
17,071,721
    
$
451,848
  
歐洲
    
7,260,544
      
10,035,492
  
亞洲
    
4,080,473
      
2,983,555
  
其他     31,093       -  
總計
  
$
28,443,831
    
$
13,470,895
  

合同餘額

公司一旦確定客戶已經控制產品，收入確認的時間點就是。應收賬款代表已經確認的收入金額，即已開具發票的金額以及無條件權利收款之前開具發票的金額，公司已履行履行義務，並且有無條件收款權

合同負債主要代表公司向客戶轉讓額外貨物或服務的義務，而公司已收到對價。收到的對價在向客戶提供貨物或服務之前仍然是合同負債。截至2024年9月30日以及2023年的九個月，公司確認了$946,071 和$484,477 分別爲2023年12月31日和2022年合同負債中包含的營收。

以下表格提供了與客戶合同中應收賬款和合同負債有關的信息：

   
9月30日，
2024
（未經審核）
    
12月31日,
2023
  
應收賬款淨額
  
$
4,556,857
    
$
6,530,801
  
合約 負債
  
$
4,958,315
    
$
3,394,044
  

(e)
最近發佈的會計準則公告

除在公司2023年10-k表格中披露的但尚未採納的ASU（「會計準則更新」）外，FASB發佈的隱含不會對公司未經審計的簡明綜合經營結果或財務狀況產生重大影響的ASU。

8
CENNTRO INC.
未經審計的合併基本財務報表註釋 基本報表

注3-業務組合
收購杭州鶴睿的股權
2021年6月23日，公司投資了人民幣2,000,000（約爲美元284,998）以收購杭州鶴睿的20%的股權。2024年5月8日，公司 簽署了一份新的股權投資協議 ，以收購另外 60%的杭州鶴睿股權，現金金額爲人民幣3,704,307 （約爲$527,860), 並於2024年5月21日完成股權轉讓。之前持有的股權利益的公允價值爲人民幣1,234,769 （約爲$170,546）在收購日期截至2024年9月30日， 公司總共持有 80% 的杭州禾者股權。
該交易構成了會計目的的企業合併，根據ASC 805採用收購方法進行會計處理。Cenntro Inc.被視爲會計收購方，並且杭州禾者的資產和負債按收盤日的公允價值計入。虧損爲$149,872 此收購業務的收入在2024年9月30日的九個月中得到確認。 由於權益法投資的賬面價值與收盤日的公允價值之間的差異。.

以下是收購的資產和負債的公允價值摘要。人民幣:2024年4月30日的美元匯率已經應用： 7.2401 截至2024年4月30日



　
  
截至2024年5月21日
          
 
  
　　人民幣
  
美元指數
  
攤銷期
  
流動資產（1）
    
7,592,974
    
1,048,739
    
  　　　
  
固定資產
    
1,383,600
    
191,102
    
3 - 10 年
  
商譽
    
48,514
    
6,701
    
  　　　
  
流動負債
    
(2,822,703
)
  
(389,871
)
          
遞延稅款負債
    
(28,540
)
  
(3,942
)
  
  　　　
  
非控股權益
    
(1,234,769
)
  
(170,546
)
          
總計
    
4,939,076
    
682,183
    
  　　　
  




(1)
主要獲得的流動資產包括現金及現金等價物$156,237，存貨$887,447和其他流動資產$5,055.


鑑於被收購公司爲非上市公司，非控股權益和之前持有的股權利益的公允價值測定是根據收購日每股購買價格進行估算的。

附註4 - 應收賬款淨額

應收賬款淨額摘要如下：
   
9月30日，
2024
（未經審計）
    
12月31日，
2023
  
應收賬款
  
$
6,306,003
    
$
8,443,069
  
減去：應收賬款減值準備
    
(1,749,146
)
    
(1,912,268
)
應收賬款淨額
  
$
4,556,857
    
$
6,530,801
  

應收賬款減值準備的變動減值準備 具體如下:

   
截至九個月結束
9月30日
  
   
2024
    
2023
  
    （未經審計）
    （未經審計）
  
期初餘額
  
$
1,912,268
    
$
1,961,034
  
覈銷
    
(179,430
)
    
(104,583
)
匯率期貨
    
16,308
   
2,682
  
期末餘額
  
$
1,749,146
    
$
1,859,133
  

注意 5 - 存貨

庫存總結如下：

   
9月30日，
2024
（未經審核）
    
12月31日，
2023
  
原材料
  
$
11,919,839
    
$
11,568,791
  
在製品
    
1,957,184
      
1,494,441
  
在途貨物
    
3,945,197
      
3,774,310
  
成品
    
26,164,108
      
30,576,355
  
存貨，毛額
    
43,986,328
      
47,413,897
  
減少：存貨減值準備
    (8,103,892 )     (3,504,333 )
存貨淨額
   $ 35,882,436     $ 43,909,564  

存貨減值準備的變動如下：

   
截至九個月結束
9月30日
  
   
2024
    
2023
  
    （未經審計）     （未經審計）  
期初餘額
  
$
3,504,333
    
$
3,218,765
  
期間增加
    5,684,056       -  
註銷 (1)
    
(1,081,060
)
    
(6,021
)
外匯    
(3,437
)
    
(97,942
)
期末餘額
 
$
8,103,892
    
$
3,114,802
  

(1) 由於Cenntro Machinery截至2024年9月30日正在註銷登記過程中，庫存已處置，相應的存貨計價準備已經覈銷。

9
目錄
CENNTRO INC.
未經審計的綜合財務報表註釋 財務報表附註

註釋6 - 預付款和其他流動資產

預付款及其他流動資產包括以下內容：

   
九月三十日，
2024
（未經審計）
    
12月31日，
2023
  
預付款項
  
$
14,468,196
    
$
12,579,554
  
可抵扣進項增值稅
    
5,109,877
      
6,238,040
  
向第三方應收款項
    
-
      
1,000,000
  
其他
    
1,393,505
      
573,556
  
預付款和其他流動資產
  
$
20,971,578
    
$
20,391,150
  

注7 - 長期投資淨額

權益法投資，淨額

該公司進行了以下權益法投資：

   
9月30日，
2024
（未經審計）
    
12月31日，
2023
  
杭州穎股權投資合夥企業（有限合夥）（「穎股權投資」） (1)
  
$
2,152,000
    
$
2,127,062
  
杭州河者能源科技有限公司（「杭州河者」） (2)
    
-
      
407,778
  
Able 2rent GmbH （德國） (3)
    
92,174
      
89,432
  
總
  
$
2,244,174
    
$
2,624,272
  

(1)
2022年9月25日，公司投資人民幣15,400,000 （約$2,194,482）在熵Yu上購買了 99.355%的合夥實體股權。該公司根據權益法會計處理該投資，因爲公司 控制了 50%的表決權，所有合夥人必須就重大事項達成協議。該公司 有能力對熵Yu行使重大影響力。

(2)
2021年6月23日，公司投資人民幣2,000,000 （約$284,998) in Hangzhou Hezhe to acquire 20% of its equity interest. On May 8, 2024, the Company entered an agreement to acquire 60% of Hangzhou Hezhe’s equity interest, with the consideration of RMB3,704,307 (approximately $527,860). As of September 30, 2024, Hangzhou Hezhe become a subsidiary of the Company.

(3)
On March 22, 2022, CAE invested EUR100,000 (approximately $111,450）收購Able 2rent GmbH（DEU）的股權 50公司按股權法覈算投資

股權投資 不存在可靠的公允價值可確定

公司持有以下無法確定公允價值的股權投資：

   
9月30日，
2024
（未經審計）
    
12月31日，
2023
  
HW Electro Co., Ltd. (1)
  
$
1,000,000
    
$
1,000,000
  
Robostreet 公司。 (2)
     200,000       450,000  
總額
  
$
1,200,000
    
$
1,450,000
  
 
(1)
2023年1月31日，公司與HW Electro Co., Ltd.簽訂了一份債務轉換協議，將借款本金$1,000,000 轉換爲HW Electro Co., Ltd.的股份。公司持有 1,143,860 HW Electro Co., Ltd.股份，合計 3.00%的股權。

(2) 2023年7月12日，公司與Robostreet 公司簽訂了股份買賣協議，以獲取 176 Robostreet 公司的股份，合計 14.97其股權權益的%用現金代表考慮200,000 和 三 可編程智能底盤模型，總價值爲$250,000. 2024年8月5日，雙方簽署了一份股份出售和購買協議的修訂版，將總購買代價修改爲$的現金支付200,000 僅爲 78股份，總價值爲 7.24其股權權益的%.

債務證券投資

在2023年7月24日，公司購買了一張價值$的可轉換票據（"可轉換票據"）來自第三方Acton, Inc.（"發行人"）。1,000,000 在2023年7月和8月，公司已經向發行人支付了總額爲$的款項。截至2024年9月30日和2023年12月31日，債務投資餘額分別爲$和$。600,000 截至2024年9月30日，債務投資餘額爲$。634,212 截至2023年12月31日，債務投資餘額爲$。611,712。

10
CENNTRO INC.
未經審計的簡明綜合財務報表注 財務報表

注8 - 股權證券投資

截至2024年9月30日，餘額如下 兩個股權投資：

   
9月30日
2024
（未經審計）
   
十二月三十一日，
2023
  
MineOne Fix Income Investment I L.P
  
$
26,341,901
    
$
26,060,355
  
Micro Money Fund SPC
    
-
      
98,119
  
總計
  
$
26,341,901
    
$
26,158,474
  

截至2024年和2023年九個月的贖回規模分別爲$73,441 和 無 的股權投資。

截至九個月結束 九月2024年和2023年，公司收到利息$500,000 和 零 分別得到了權益投資。

截至九個月結束 九月 30, 2024 and 2023, the Company recorded upward adjustments $756,868 and downward adjustments of $1,166,125 for changes in fair value of both equity investments, respectively.

NOTE 9 - PROPERTY, PLANt AND EQUIPMENt, NET

資產、廠房及設備，淨額包括以下內容:
   
九月三十日,
2024
（未經審計）
    
12月31日,
2023
  
成本價：
            
植物和建築
  
$
11,688,542
    
$
11,549,755
  
土地
     1,063,270       1,063,270  
機械和設備
    
3,738,564
      
3,437,783
  
租賃改良
    
6,498,974
      
6,221,899
  
辦公設備
    
2,071,907
      
2,179,269
  
汽車
    
1,379,248
      
1,106,055
  
施工進度
     641,626       531,248  
總計
    
27,082,131
      
26,089,279
  
減：累計折舊
    
(5,924,180
)
    
(4,677,524
)
Impairment
     (982,506 )     (1,010,234 )
物業、廠房和設備，淨值
  
$
20,175,445
    
$
20,401,521
  

2024年9月30日結束的前九個月折舊費用爲$1,289,126 和$1,128,261，分別爲。

2024年9月30日結束的前九個月減值損失爲$4,368 and $345,540，分別。

注10 - 無形資產，淨額

無形資產，淨值包括以下內容：
   
9月30日，
2024
(未經審計)
    
12月31日，
2023
  
成本：
            
土地使用權
  
$
5,649,538
    
$
5,584,050
  
商標
     815,814       809,738  
科技
     740,028       734,517  
軟件
    
119,728
      
118,350
  
Total
    
7,325,108
      
7,246,655
  
減:已累計攤銷
    
(701,237
)
    
(372,874
)
無形資產, 淨額
  
$
6,623,871
    
$
6,873,781
  

Amortization expenses for the nine months ended September 30, 2024 and 2023 were $316,388 and $83,367，分別。

11
CENNTRO INC.
未經審計的合併基本財務報表註釋 基本報表

備註11 –短期和長期銀行貸款



                 
截至9月30日，
2024
(未經審計)
   
截至2023年12月31日
2023
  
銀行和其他金融機構
  
年利率
  
開始控件
到期
  
校長
    
現任
部分鈷礦產自Agaunico Mine。
    
非公司治理股份
流動
部分
    
當前
部分
    
非-
當前
部分
  
多米尼加共和國多普羅米卡銀行
 (1)  
10.00
%
四月 和 2024年6月
四月 和
2029年6月
    
461,400
      
100,000
      
361,400
      
-
      
-
  
波及多明尼加共和國銀行
多米尼加
 (2)   10.00
 %
6月 和 2024年7月
 2024年12月 和 2025年1月     162,836       162,836       -       -       -  
總計
                
624,236
      
262,836
      
361,400
      
-
      
-
  

(1)
2024年4月30日和2024年6月21日，公司借款$408,000 和$92,000 來自 多米尼加共和國多普羅梅里卡銀行，利率爲 10% 和到期日爲 2029年4月29日 和 2029年6月20日分別。公司應當按月償還貸款 月內。2023年和2022年的三個和九個月期權授予均以授予日公司普通股的公允價值相等的行權價格授予，並且是非法定股票期權。 在借款後的一個月後， 每月 本金償還$6,800和1,533，分別。截至2024年9月30日，本金餘額爲$38,600 已還清。該貸款由$的銀行存款擔保500,000，截止日期爲2024年10月30日 並將延長到貸款的到期日.

(2)
2024年6月和2024年7月，公司從多普美利加共和國銀行借款$67,236 和 $95,600 ，利率爲%。這些貸款的到期日爲 102024年12月 並 2025年1月， 分別。該貸款由$的銀行存款擔保200,000，到期日爲2024年6月12日 並將延長至貸款到期日 .

12
CENNTRO公司
未經審計的簡明合併財務狀況附註 財務報表
2024-03-31

應計費用和其他流動負債總結如下：

   
9月30日，
2024
（未經審計）
    
12月31日，
2023
  
應計訴訟賠償
  
$
1,763,231
    
$
1,773,007
  
其他應付稅款
    
1,344,977
      
732,685
  
應計費用
    
720,993
      
961,914
  
第三方提供的無息貸款
    
626,825
      
-
  
應付退貨款
    
497,405
      
-
  
員工工資和福利應付款
    
161,628
      
621,605
  
信用卡應付款
    
48,802
      
106,650
  
應計專業費用
    
-
      
36,505
  
其他
    
185,421
      
31,521
  
總計
  
$
5,349,282
    
$
4,263,887
  

第13號註釋 - 所得稅

澳洲

CEGL受到稅率的影響 25%.

美國

美國子公司受到聯邦稅率的影響 21%和相應的州稅率。 De年12月22日，美國通過了「減稅和就業法案」（以下簡稱「2017年稅收法案」）。根據該法案的規定，美國公司稅率已從 34可以降低至0.75%每年212017年稅收法案強制實施了全球低稅率無形資產所得稅（「GILTI」），這是一項針對某些海外收入的新稅，稅率爲10.5%，稅年開始於2017年12月31日之後（增至13.125%至25年開始後於2025年12月31日之後）減少外國稅收抵免的部分補償
 
歐洲

德國、西班牙、意大利、荷蘭和土耳其的子公司適用的稅率爲 15.8%, 25%, 24%, 19%和 25%。

香港

根據香港相關稅法規定，香港註冊公司應按適用的稅率納稅於香港的可納稅收入。自2018年4月1日起，香港正式實施了雙層公司所得稅制度， 8.25首200萬港元利潤按% 徵收， 16.5後續利潤按%徵收，對其在香港獲得的外源收入免徵香港所得稅。 CEG的附屬公司CEG Hk和中聯重科Hk，作爲中間控股公司在香港註冊，適用於 16.5%的香港可納稅收入應納稅。從香港子公司支付股息給CEG不須繳納任何香港預扣稅。

中國

公司的中國子公司應遵守中國企業所得稅法（「EIt Law」），按照規定的所得稅稅率 25%徵稅，除非另有規定。

2024年9月30日止九個月的所得稅納稅優惠爲$47,149 截至2023年9月30日的九個月的所得稅費用爲$25,084.

所得稅前損失的組成如下：

   
截至九個月結束的日期
9月30日，
  
   
2024
    
2023
  
   
（未經審計）
     （未經審計）
 
中華人民共和國  
$
10,352,769
    
$
5,953,627
  
歐洲     9,407,782       10,832,103  
美國
    
4,861,383
      
12,622,663
  
澳大利亞
    
1,705,205
      
10,830,171
  
其他
    
1,125,615
      
1,030,694
  
總計
  
$
27,452,754
    
$
41,269,258
  

13
CENNTRO INC.
未經審計的簡明合併財務報表附註 財務報表附註
附註14 - 租賃

公司根據不可取消的經營租賃協議租用辦公空間。公司在確定租賃期限和初始計量權利使用資產和租賃負債時，考慮將被合理肯定行使的續約或終止選擇。租金支出按照租賃期限的直線基礎分期攤銷。初始期限爲12個月或以下的租賃合同不計入資產負債表。

公司確定合同在簽訂初期是否屬於租賃合同，以及該租賃是否符合融資租賃或經營租賃的分類標準。

公司的租賃協議不包含任何重大剩餘價值保證或重大限制性契約。

租賃成本摘要在公司綜合損益表中確認如下:

 
截至9月30日的九個月
  
 
2024
  
2023
  
  （未經審計）   （未經審計）  
不包括短期租賃費用的營運租賃成本
  
$
3,681,557
    
$
3,415,206
  
短期租賃成本
    
588,329
      
637,353
  
總計
  
$
4,269,886
    
$
4,052,559
  

有關營運租賃的補充信息摘要如下：

 
9月30日，
2024
  
9月30日，
2023
  
  （未經審計）   （未經審計）  
用於計量租賃負債的現金支付
  
$
2,668,166
    
$
2,836,188
  
加權平均剩餘租賃期限
5.54 年
  
6.34 年
  
加權平均折扣率
    
6.26
%
    
6.23
%

公司的租賃協議沒有明確可確定的折現率。增量借款利率在租賃開始或租賃修改時確定，代表公司在類似的經濟環境中以抵押方式借款需要支付的利率，期限相似且金額等於類似的租金。

以下表格總結了截至2024年9月30日的經營租賃下的租賃負債到期情況：

   
Operating
租約
  
剩下的部分 2024
  
$
1,892,740
  
截至12月31日的年度
        
2025
    
3,792,727
  
2026
    
3,864,253
  
2027
    
3,900,075
  
2028
    
1,986,439
  
2029 以及此後
    
5,659,333
  
總租賃支付
    
21,095,567
  
減：隱含利息
    
3,201,907
總計
    
17,893,660
  
減去：流動部分    
4,605,336
  
非流動部分
  
$
13,288,324
  

14
CENNTRO INC.
未經審計的合併基本財務報表註釋 基本報表
附註15 - 可轉換期票據和認股權證

可轉換應付票據

2022年7月20日，公司向投資者發行了轉換可轉讓票據（「票據」），總本金金額爲$61,215,000 到期日爲2023年7月19日，除非提前贖回、轉換或兌現。票據的利息率爲 8%每年，扣除發行費用後的淨收益爲$54,069,000.

票據的主要條款總結如下：

轉換特徵

在發行日期後直到票據不再存續之日，持有人可隨時全額或部分轉換此票據爲普通股，根據持有人的選擇，隨時可轉換。

贖回特徵

如果公司進行了一項或多項金額超過美元25,000,000 根據總收益，持有人應有權要求公司首先使用高達 10% 的總收益，如果票據的累積未償本金金額超過美元30,000,000 和持有公司首先使用高達 20%的總收益，如果票據的未償本金金額爲美元30,000,000 或更低，以現金金額等於強制兌現金額相等的這張票據的全部或部分進行贖回，該金額是 1.08 乘以待強制兌現的本金金額，加上已計息但未支付的利息，加上如有的違約金和任何其他金額。

此外，如果主要交易市場上普通股的收盤價低於1.00 年限 票的投票權。 連續交易日，持有人有權要求公司贖回票據下的本金金額和應計但未支付的利息。

觸發利息特性

該票據受約定的某些慣例違約事件限制。如果發生任何違約事件，未償還的本金金額，加上應計但未支付的利息、清算損害和到期應付的其他款項，應立即變爲到期應付，持有人可選擇按強制違約金額現金結算或按強制違約金額以股票支付，轉換價格等於 85佔中國衛生集團總股本的62,234,737股普通股。2009年4月7日，孫先生將28,200,000股普通股轉讓給其他個人，剩餘33,003,088股普通股，約佔中國衛生集團總股本的53.03％。10天 成交量加權平均價。自任何違約事件發生後的第 5 連續交易日起，利息將按不超過利息率計算，該利息率等於 10每年%或適用法律許可的最高利率。

財務負債最初以發行日估計的公允價值計量，隨後按預計的公允價值定期重新計量，每個報告期日期重新計算。其餘的預計公允價值調整呈現爲合併利潤表中的其他費用，轉換票據公允價值變動。

2024年9月30日結束的九個月期間票據的變動如下:

   
責任部分
  
截至2023年12月31日2023
  
$
9,956,000
  
年內發行的可轉換本票式票據
    
-
  
贖回可轉換票據
    
-
  
確認的公允價值變動
    
(4,000
)
截至 9月30日, 2024（未經審核）
    
9,952,000
  

在2023年12月31日的發行日期和2024年9月30日之前，估計的票據公平價值是通過使用蒙特卡洛模擬模型計算的，該模型結合了不在市場上可觀察到的重要輸入，因此代表了三級測量。用於衡量票據公平價值的不可觀察輸入反映了我們對市場參與者在發行日期和隨後的報告期間對票據進行估值時可能使用的假設。

我們通過以下關鍵輸入使用蒙特卡洛模擬模型確定公平價值：

 
公平價值假設 - 可轉換期票據
  
九月三十日,
2024
    
12月31日,
2023
  
應付本金面額
    
9,953,381
      
9,953,381
  
原始轉股價格
    
12.375
      
12.375
  
利率
    
8.00
%
    
8.00
%
預期剩餘合同期限(年)
    
0.30
      
1.05
  
波動性
    
60.09
%
    
53.46
%
市場收益率（範圍）
    
12.47
%
    
13.93
%
無風險利率
    
4.13
%
    
4.69
%
發行日期
  
2022年7月20日
    
2022年7月20日
  
到期日
  
2025年1月19日
    
2025年1月19日
  

認股權證

附註中提到，公司向該投資者發行認股權證，最多可購買 2,473,334認股權股票(在「股份合併」後) * o每股的行使價爲$1.61 每股的行使價爲$，持有人可以通過使用Black-Scholes模型以無現金方式行使，以確定淨結算股數。

此外，在公司完成上述票據融資後，公司向配售代理發行了購買權證，以購買 247,333 (在「股份合併」後) * 認股權證 公司的股票，作爲承銷商佣金的一部分，於當天. 認股權證的行使價格爲$1.77每股.

兩個認股權證自發行之日起行使，並具有期限 月內。2023年和2022年的三個和九個月期權授予均以授予日公司普通股的公允價值相等的行權價格授予，並且是非法定股票期權。 自發行之日起，根據ASC 480「區分負債和權益」規定，將認股權證列爲資產負債表上的公允價值。然後，負債將在每個報告期重新計量，任何公允價值變動均記入未經審計的經營及全面損益表中的其他收入（費用）。

*2023年9月1日，公司舉行了年度股東大會，其中股東批准了公司認股權證的合併比例爲 10股合1股 （1:10），自2023年12月8日起生效（「股份合併」）。十股合併一股的這一逆向股票拆分減少了流通股數量，並增加了每股普通股的淨虧損。所有報表中呈現的每股和股份數量均已進行本次股份合併的影響進行了追溯調整。

除非另有說明，否則本報告中所有對普通股、購買普通股的認股權證、股份數據、每股數據和相關信息的引用均已根據我們的普通股的股票合併進行了追溯調整，以反映這些調整若發生在早前期間的開始時。

在2024年9月30日結束的九個月內，認股權證的變動如下：

   
投資者認股權證組件
    
認購協議代理認股權證組件
  
    假設本說明書所涵蓋的所有普通股均已出售完成，在2023年11月29日發行和流通的普通股數量的基礎之上，假設所有股票均購買，假定銷售股東將擁有的所有已發行普通股的百分比
     金額
    股份
    金額
 
截至12月31日， 2023
     873,810    
$
12,189,508
       247,333    
$
3,456,578
  
認證股證權行權
     (3,583 )    
(49,986
)
     -      
-
  
確認的公允價值變動
     -      
1,719
       -      
474
  
截至 9月30日, 2024 （未經審計）
     870,227      
12,141,241
       247,333      
3,457,052
  

這些資產的公允價值 兩個 使用二項式模型計算了認股權證，其假設如下：

 
公允價值假設 – 權證
  
9月30日，
2024
   
12月31日，
2023
  
預期期限（年）
    
2.80
      
3.55
  
波動率
    
66.64
%
    
72.11
%
無風險利率
    
3.57
%
    
3.91
%
預計到期日     2027年7月19日       2027年7月19日  

15
CENNTRO公司
未經審計的簡明合併財務報表附註 財務報表附註
附註16- 股份報酬

與併購完成前時期的股權補償費用相關的是CAG開曼向Cenntro的員工和董事授予的股票期權。

CAG開曼向公司員工授予的股票期權。

2016年2月10日，CAG開曼通過了2016年股權激勵期權計劃（「2016計劃」），該計劃讓CAG開曼授予Cenntro的員工和董事購買總共 的期權 *，受限於歸屬要求。2018年4月17日，CAG開曼擴大了2016計劃下的股份儲備，通過額外增加的普通股數目，增加了2016計劃下可發行的普通股。 1,413,936 普通股 (在「股份合併」後) * CAG開曼下的普通股份，受限於歸屬要求。2018年4月17日，CAG開曼擴大了2016計劃下的股份儲備，增加了可發行的普通股數量 。 1,048,480 普通股份 (在「股份合併」後) * 合計 2,462,416 普通股股份 （在"股份整合"後）*。通常，2016年計劃下授予的期權在CAG開曼爲期持續服務期間分別以相等的年度分期方式實行 五個營運部門：獵鷹創意集團、PDP、Sierra Parima、目的地運營和Falcon's Beyond Brands，所有這些板塊均爲可報告板塊。公司的首席營運決策者是執行主席和首席執行官，他們評估財務信息以做出營運決策、評估財務表現和分配資源。營運板塊基於產品線組織，對於我們的基於位置的娛樂板塊，根據地理位置組織。營運板塊的結果包括直接歸屬於板塊的成本，包括項目成本、工資和與工資有關的開支以及與業務板塊運營直接相關的間接費用。未分配的企業費用，包括高管、會計、財務、市場營銷、人力資源、法律和信息技術支持服務、審計、稅收企業法律開支的工資和相關福利，作爲未分配的企業開銷呈現，成爲報告板塊的總收入（虧損）和公司未經審計的彙總財務報表結果之間的調節項。 %。期權的到期日期在 20之間 六個和 八年 根據期權授予函中規定的各自授予日期。

與組合相關，CAG開曼修訂並重新制定了2016年計劃，採納了修訂後的2016年計劃。與組合的結束相關，每位僱員在組合結束前立即在修訂後的2016年計劃下持有的股票期權均轉換爲購買普通股數量的期權，數量等於該股票期權在組合結束前可以行使的股份數乘以交換比率 0.71563。因此，組合結束前CAG開曼根據2016年計劃發放的期權被轉換爲CEGL的期權。這些期權的行使價格被修改爲等於組合結束前每股股票期權的行使價格除以交換比率。 12,891,130 CAG開曼根據2016年計劃在組合結束前授予的期權被轉換爲CEGL的期權。 9,225,271 此類期權的行使價格被修改爲等於組合結束前每股股票期權的行使價格除以交換比率。

CAG開曼在修訂後的2016年計劃下的激勵股票期權被視爲在組合關閉時即修改，在這個日期即爲修改日期。在修改日期前後均未記錄增量公正價值。

2023年8月21日，公司根據2016年期權協議的條款，將每份期權協議的期限和到期日期從八年延長至十年。8뛰어난 다른 것을 먹으셨습니까102016年計劃的條款。

CEGL授予公司員工的股票期權

2022年5月3日，CEGL通過了2022年股票激勵計劃（「2022計劃」），允許CEGL向公司的員工和董事授予期權，以購買多達 2,596,523 （在「股份合併」之後）* 中天晟的普通股，受限制條件約定。

2022年5月3日，CEGL授予 12,797,063 向公司董事提供購買CEGL普通股的選擇權，行權價格從$起.1.680增加到$1.848 每股價格爲其中之一， 297,615選擇權的合同期限爲 五年, 12,499,448 選擇權的合同期限爲 $244,200，將在歸屬期內按比例確認。.

2022年5月3日授予的每股期權的公允價值從$不等.11.064 變爲 $14.332。期權授予的累計授予日公允價值爲 $18,243,489.

截至2024年和2023年9月30日止九個月，總的股份報酬費用包括以下內容：

 
 
截至9月30日的九個月
 
 
 
2024
 
 
2023
 
 
 
(未經審計)
 
 
(未經審計)
 
General and administrative expenses
　
$
2,234,708
　
　
$
3,700,403
　
銷售和市場費用
 
 
145,455
 
 
 
546,064
 
研發費用
 
　
263,051
 
 
　
318,534
 
總計
　
$
2,643,214
　
　
$
4,565,001
　

16
CENNTRO 公司
未經審計的簡明合併財務報表註釋 財務報表附註
2024年9月30日和2023年9月30日結束的九個月內股票期權活動摘要如下：

 
  
數量
分享
Options
    
已授予和預期於2021年1月2日授予股份
平均數
行使價格
美元
    
加權
平均
剩餘
加權
擁有或
    
總計
截至2023年7月29日的餘額
值
美元
  
2022年12月31日未確定（在「股份合併」後）*
    
2,160,337
      
14.38
      
5.99
      
721,210
  
已批准
    
-
      
-
                  
行使
    
-
      
-
                  
被取消
    
(24,875
)
    
16.80
                  
到期的
    
(14,735
)
    
11.99
                  
2023年9月30日未經審計的未做股份合併*
    
2,120,727
      
14.37
      
5.22
      
-
  
                                 
2023年12月31日未經審計的未做股份合併*
    
2,025,115
      
14.26
      
4.81
      
-
  
已批准
    
-
      
-
                  
行使
    
-
      
-
                  
被取消
    
(85,335
)
    
16.99
                  
到期的
    
(161,363
)
    
16.96
                  
截至2024年9月30日的未經審計財務報表
    
1,778,417
      
13.88
      
3.89
      
-
  
預計於2024年9月30日到期
    
334,081
      
17.16
      
7.32
      
-
  
2024年9月30日可行使（未經審計）
    
1,444,336
      
13.09
      
3.09
      
-
  

*2023年9月1日，公司召開了年度股東大會，在其他提案中，公司股東批准了自2023年12月8日生效的公司普通股合併（1:10） 10股合1股 （「股份合併」）。 十股合一逆向股票拆分減少了流通股份數量，並增加了每股普通股淨虧損。所有每股和股份金額均已根據此股份合併效果進行了追溯調整，以反映所有呈現期間的影響。

除非另有說明，在本報告中所有關於普通股、購買普通股的認股權證、股票數據、每股數據和相關信息均已根據情況進行了追溯調整，以反映我司普通股逆向拆分的影響，就好像它們已在早期呈現的開始時發生一樣。
 
公司在授予日期和修改日期使用Black-Scholes期權定價估值模型計算了股票期權的公允價值。 估值模型中使用的假設總結如下表。

 
  
截至9月30日的九個月
  
 
  
2024
    
2023
  
預期波動率
  
　83.41%-86.57%
    
　　83.41%-86.57%
  
預期股息率
  
0%

 
0%

年度無風險利率
  
2.97%~3.01%
    
2.97%~3.01%
  
基礎普通股的公允價值（每股）
  
　$16.80
    
　　$1.68
  

預期波動率是根據公司歷史股價中日回報的年化標準差計算的。無風險利率是根據預期激勵股票期限內美國國債到期收益率估算的。

截至2024年9月30日，大約有$4,838,592未識別的未歸屬股票期權相關的總未承認的補償成本約爲 。預計未承認的補償成本將在約 1.47年。

17
CENNTRO INC.
未經審計的合併基本財務報表註釋 基本報表
第17條注意事項 - 集中度

(a)
客戶

以下表格提供了2024年和2023年截至9月30日淨收入佔比10%或更多的每位客戶的信息。

   
九個月的結束
  
截至九個月
  
   
2024年9月30日，
(未經審計)
  
2023年9月30日，
（未經審計）
  
客戶
   金額
 
佔總數的%
  
金額
  
總佔比%
 
A
    
$
669,263
      
*
    
$
2,219,933
      
16
%
總計
    
$
669,263
      
-
    
$
2,219,933
      
16
%

*
下面表示 10%.

以下表格詳細列出了截至2024年9月30日和2023年12月31日，佔總毛應收賬款的客戶信息，每位客戶佔比達到或超過10%。

   
截至2024年9月30日（未經審計）
    
截至2023年12月31日
  
客戶  
金額
     佔總額的%
   
金額
     佔總額的%
 
A
  $ 1,389,401       22 %   $ 723,636     *  
B
    
1,247,038
      
20
%
    
1,237,751
      
15
%
C
    
53,113
       *      
2,724,397
      
32
%
總計
  
$
2,689,552
      
42
%
  
$
4,685,785
      
47
%

*
以下指示 10%.

下表提供了關於截至2024年9月30日和 2023年12月31日，每位佔預付款項的10%或更多的客戶的信息。

     
截至2024年9月30日， （未經審計）
    
截至2023年12月31日，
  
客戶
    
金額
    
% 總計的
    
金額
    
% 總計
  
A
    
$
823,858
      
17
%
  
$
821,806
      
24
%
D
      
841,433
      
17
%
    
855,240
      
25
%
E
   
323,856
      
*
      
901,343
      
27
%
總計
    
$
1,989,147
      
34
%
  
$
2,578,389
      
76
%

(b)
供應商

截至2024年9月30日和2023年，公司的主要供應商，每位供應商的採購佔公司總採購的10%以上，如下所示：

   
截至九個月結束
2024年9月30日，
（未經審計）
    
截至九個月結束
2023年9月30日，
（未經審計）
  
供應商
  
金額
    
總數的百分比
    
金額
    
總額的百分比
  
A
  
$
9,645,436
      
54
%
  
$
5,593,765
      
26
%
B
    1,929,796       11 %     1,922,570       *  
C
    349,786       *       3,078,975       14 %
總計
  
$
11,925,018
      
65
%
  
$
10,595,310
      
40
%

*
表示低於10%。

其他。 是 no 佔應付賬款總額10%以上的供應商 截至2024年9月30日和2023年12月31日，應付賬款金額的10%或更多。 截至2024年9月30日和2023年12月31日的關於每位佔預付供應商總額10%或更多的供應商信息如下。


下表列出了截至2024年9月30日和2023年12月31日，佔預付供應商總額10%或更多的每位供應商的信息。

   
截至9月30日, 2024,（未經審核）
    
截至12月31日, 2023,
  
供應商
  
金額
    
% 佔總計的數量
    
金額
    
% 佔總計的數量
  
A
  
$
3,582,162
      
25
%
  
$
1,280,302
      
10
%
B
    
293,159
      
*
      
2,492,312
      
20
%
C
    
3,173,880
      
22
%
    
2,880,875
      
23
%
D
    
2,564,979
      
18
%
    
2,535,247
      
20
%
總計
  
$
9,614,180
      
65
%
  
$
9,188,736
      
73
%

18
目錄
CENNTRO INC.
未經審計的簡明合併財務報表註釋 財務報表
附註18 - 承諾和 contingencies

訴訟

公司可能涉及各種源自商業運營、項目、員工和其他事項的法律訴訟、索賠和其他糾紛 一般情況下，這些事項存在不確定性，結果無法預測。公司通過評估是否應記賬預估的損失來決定是否應將保留金從 contingencies 中列支，評估所得損失是否可能並且能夠合理估計。儘管無法預測這些法律訴訟的結果，但公司認爲總體而言，這些行動不會對其財務狀況、經營結果或 流動性產生重大不利影響。

根據所有權保留和分期支付協議，CAE出售 90 輛車，總價爲歐元 2,185,721.32（約爲美元2,358,611.88) to the French company b-Moville under a contract dated August 23，2021. b-MOVILLE had already settled an amount of EUR 58,787.33 by the end of 2022 and, therefore, still owed CAE an amount of EUR 2,126,933.99, of which EUR 548,244.11 was owed by the end of 2022 under the instalment agreement. b-Moville had withheld instalment payments due to alleged defects of the vehicles, without specifying the amount of the claims for reduction of the purchase price. b-Moville had handed over the cars to its parent company SWOOPIN. SWOOPIN is insolvent and has been in judicial liquidation since November 2, 2022. The vehicles held by SWOOPIN were prevented from becoming part of the insolvency estate and being realized by the insolvency administrator. Due to the retention of title clause, the property of the 90 vehicles shall be reclaimed by CAE. In the meantime, SWOOPIN returned the vehicles to b-Moville. As of 14 May 2023, the insolvency court of Paris opened insolvency proceedings b-Moville. CAE has filed its claims in the insolvency proceedings. However, The liquidator has advised that there is no prospect of payment to unsecured creditors, including CAE, following its declaration of claims. The recovery of the outstanding amount owed to CAE is deemed highly unlikely. All Receivable of CAE related to the case has been written off.

In October 2021, Sevic Systems SE (「Sevic」), a former channel partner, commenced a lawsuit against Zhangzhou Machinery, one of Cenntro’s wholly owned subsidiaries, relating to a breach of contract for the sale of goods (the 「Sevic Lawsuit」). Sevic filed its complaint with the People’s Court of Keqiao District, Shaoxing City, Light Textile City (the “People’s Court”). In the Sevic Lawsuit, Sevic alleges that the Shengzhou Machinery provided it with certain unmarketable goods and requests that the People’s Court (i) terminate 兩個 signed purchase orders signed on July 22, 2019 under its sales contract with Shengzhou Machinery signed on August 13, 2019 and (ii) award Sevic money damages for the cost of goods of $465,400, as well as interest and incidental losses, including freight and storage costs, for total damages of approximately $628,109. The parties entered into mediation and on July 27, 2023, the People’s Court issued a civil mediation letter stating that i) both Sevic and Shengzhou Machinery agreed to terminate (x) two purchase orders signed on July 22, 2019 and (y) the sales contract signed on August 13, 2019; ii) Shengzhou Machinery shall pay Sevic a sum of approximately $13,908 by August 7, 2023; iii) Sevic voluntarily waived all other claims; and iv) Sevic shall pay the case acceptance fee and the property preservation application fee totaling approximately $3,429. After the completion of the meditation, no other disputes were outstanding between the two parties.

On March 25, 2022, Shengzhou Hengzhong Machinery Co., Ltd. (「Shengzhou」), an affiliate of Cenntro Automotive Corporation, filed a demand for arbitration against Tropos Technologies, Inc. with the American Arbitration Association (「AAA」), asserting claims for breach of contract and unjust enrichment. Shengzhou is seeking payment of $1,126,640 (exclusive of interest, costs, and attorneys’ fees) for outstanding invoices owed by Tropos Technologies, Inc. to Shengzhou. As of the date of 這份報告，Tropos Technologies，Inc.尚未正式回應該要求。2023年2月16日，AAA指定了一名仲裁員，雙方正在等待仲裁程序下的進一步程序。2023年4月25日，Tropos Technologies，Inc.提交了駁回仲裁要求的動議。2023年5月23日，Shengzhou Machinery對駁回仲裁要求的動議提交了反對意見。 2024年1月29日，仲裁員發佈了他的意見和裁決，否決了Tropos的動議。 Shengzhou請求裁定取消對Tropos不予裁定的仲裁，該請求於2024年8月26日得到仲裁員批准。

2022年6月，Sevic Systems SE （「Sevic」）在比利時布魯塞爾的公司法庭提起禁令救濟訴訟，指控CAE侵犯Sevic的知識產權（「IP」）權利。這項禁令行動也針對CAE的兩個分銷合作伙伴LEIE Center SRL（「LEIE」）和 Cedar Europe GmbH（「Cedar」）， 兩分銷合作伙伴 of CAE。在那裏，Sevic聲稱獲取了來自法國公司SH2M的Pierre Millet先生全面和獨家享有所有CITELEC型號（「CITELEC」）的IP權利。 Sevic聲稱這些權利是根據2019年的IP轉讓協議取得的。據Sevic稱，Cenntro Electro Group Ltd. （「Cenntro」）生產的METRO型號（「METRO」）直接源自CITELEC。因此，METRO的分銷據稱侵犯了Sevic的IP權利。在其訴訟中，Sevic依賴（比利時）版權法和不正當商業行爲。2023年2月2日，布魯塞爾商業法院院長作出裁決，宣佈i）對Cedar的起訴不受理，ii）針對CAE和LEIE的主要起訴成立。 根據院長的意見，CITELEC型號可以享有版權保護，並確定Sevic充分證明了其取得CITELEC型號的版權。 然後，總統總結道，METRO型號在比利時的分銷構成了違反比利時經濟法典第XI.165 §1條，因此命令停止METRO型號的分銷，以罰款形式處罰歐元。20,000.00 每銷售一輛車在比利時，金額爲EUR5,000.00 比利時裁決後每次其他侵權最高罰款爲EUR500,000.00 LEIE罰款EUR1,000,000.00 對CAE罰款。因爲CAE在比利時沒有銷售任何METRO型號的產品，公司認爲判決是錯誤的，但根據判決已承擔相關責任。 2023年4月17日，CAE提起上訴狀。引介聽證會定於2023年5月22日舉行。法官在聽證會上沒有作出任何法律評估。各方均獲准提交書面辯護的期限。最終上訴狀的接收日期計劃於2024年9月2日。目前尚無法確定這些訴訟的結果將會是什麼。

2022年7月，Cenntro提出取消請求 兩 歐盟知識產權局（EUIPO）做出2023年11月支持Cenntro的決定。 兩個 有問題的商標被取消，而取消程序的費用由另一方承擔。

2022年7月22日，陳雄建針對Cenntro Electric Group Limited（「CENN」）、Cenntro Automotive Group Limited（「CAG」）、Cenntro Enterprise Limited（「CEL」）和彼得·Z·王（統稱爲「被告」）在新澤西州聯邦地區法院起訴。訴訟指控 11 合同和侵權引起的訴訟，針對被告發出的股票期權與琴按照其在CAG任職首席運營官的員工協議有關的一切。關於 四個 合同索賠，原告聲稱違反原告與CAG之間的就業協議，以及聲稱的原告與CEL之間的一份據稱的書面協議。關於 七 在侵權索賠中，原告聲稱涉及關於對原告股票的處理所作的陳述和承諾，包括蓄意干擾、欺詐、承諾阻止、疏忽陳述、不當得利和侵佔。訴狀要求，其中包括金錢賠償（包括補償和後果性損害）金額爲$19 百萬美元，加上利息、律師費和費用。被告們提出了駁回起訴的動議，稱針對全部被告的起訴未能提出理由，並且未有對CAG和CEL被告的個人管轄權。2023年4月30日，地方法院因缺乏個人管轄權而駁回了對CAG和CEL的起訴。此外，地方法院駁回了對王先生和CENN的全部索賠而不予以撤銷，並允許原告在 30天 內修改起訴以解決針對王先生和CENN的不足之處。2023年5月28日，原告提交了修正起訴書。2023年7月20日，被告提出了一項動議，尋求對該修正起訴書的駁回。 2023年9月22日，原告提交反對我們的駁回動議和撤消動議。被告於截止日期之前的2023年11月9日提交了我們的答辯簿。 2024年1月25日，審判法官發佈裁定，批准原告的修改動議，並將我們的撤消動議駁回爲無效。

根據此Form 10-Q報告的發佈日期，仍然存在 之一 ongoing civil litigation case between Hangzhou Ronda Tech Co., Limited (「Ronda」), one of Cenntro’s wholly owned subsidiaries, and Fujian Newlongma Automotive Co., Ltd. (「Newlongma」), one of Ronda’s suppliers; and the other two cases have been withdrawn:

On February 6, 2023, Hangzhou Ronda Tech Co., Limited (「Ronda」), one of Cenntro’s wholly owned subsidiaries, commenced a lawsuit against Fujian Newlongma Automotive Co., Ltd. (「Newlongma」), one of Ronda’s suppliers, in the Hangzhou Yuhang District People’s Court, under which Ronda plead for (i) the termination of the vehicle purchase orders that Ronda placed with Newlongma on February 26, 2022; (ii) recovery of advance payments for total amount of approximately $438,702; and (iii) compensation for damages caused equal to approximately $453,290. The case mediation date was March 3, 2023 and was subsequently docketed on July 3, 2023. Since then, Newlongma filed a jurisdictional objection, and the Court dismissed that jurisdictional objection. Subsequently Newlongma filed a counterclaim and the Court hosted an exchange of evidence between the parties on 17 October 2023, and discovery was also organized on November 14, 2023 and January 16, 2024. On March 5, 2024, the first instance judgment was made,  ruling: 1) Newlongma to fully return advance payments plus 100% damage totaling $869,702；2）Ronda支付總計$的未付賬單583,813；以及3）終止各方之間的所有協議，包括尚未履行的車輛採購訂單。Newlongma對這第三份判決感到不滿，並於2024年3月21日提出上訴。上訴被駁回，原判決於2024年7月2日得到法院支持。


2023年12月18日，浙江中聯機械有限公司對通和縣天信農業機械有限公司（「天信」）提起訴訟，要求支付合同總價人民幣461,800（約美元 65,104），以及有關爭議銷售合同下的利息。2024年4月17日，法院作出支持原告主張的判決，裁定天信支付浙江中聯機械人民幣461,800 （約美元 65,104），並支付利息和相關法律費用。 10 2024年7月3日，法院接受了浙江星聯機械的強制執行申請。



2024年1月2日，MHP Americas，Inc.（「MHP」），通過律師，致函Cenntro Electric Group Limited（「Cenntro」），要求支付Cenntro據稱欠MHP的款項，金額爲$1,767,516.91 用於未支付的發票和$3,289,500 用於涉嫌違約的總合同發票和里程碑付款，涉及雙方2022年8月8日的主諮詢服務協議和/或2023年3月9日的工作聲明。2024年1月12日，Cenntro通過律師回覆該信函，否認任何違約並對所聲稱的金額提出異議。



2024年4月10日，CEGL對MHP Americas，Inc.（「MHP」）提起訴訟，指控違反主諮詢服務協議和SAP S/4HANA SOW，因未能按合同規定在全球範圍內正確實施SAP S/4HANA，並違反了善意和公平交易的默示契約，導致Cenntro遭受重大損失；並要求對所有可爭議的問題進行陪審團審判。在此訴訟請求中，CEGL尋求迄今支付的$512,226 並申請撤銷與MHP餘下的合同。2024年4月30日，MHP將此訴訟從新澤西州高級法院轉移至新澤西州美國地方法院。截至本報告之時，該案件仍在進行中，各方正在進行必要的詢問和發現程序。此事仍在進行中，預計將在2025年第四季度有結果。



2024年3月18日，EastGroup Properties，LP針對Cenntro Automotive Group在佛羅里達州傑克遜維爾市杜瓦爾縣商業租賃物業租金逾期提起驅逐令。據稱Cenntro拖欠房東的租金。截至本報告日期，雙方已達成《和解協議和全面豁免所有權利聲明書》。此事目前已結案。



On March 20, 2024 BAL Freeway Associates, LLC filed an Unlawful Detainer against Cenntro Automotive Corporation alleging non-payment of rents for commercial leased property in San Bernadino County, Ontario, CA.  Parties were able to come to terms through counsel via Stipulated Judgement for prescribed settlement of due rents. Said Stipulated Judgement was filed with the court in San Bernadino County on May 6, 2024.  To date, all parties have honored stipulations and Cenntro continues to occupy premises.



On April 22, 2024, BRI 2240 North Lane Avenue, LLC filed a summons for eviction against Cenntro Automotive Group for default of rents on commercial leased property located in Duval County, Jacksonville, Florida. It is alleged that Cenntro was behind in rental payments to the landlord. As of the date of this report, Cenntro has vacated the premises, the case remains open and is in the final stages of negotiating settlement between the parties.


On May 6, 2024, 225 Willow Brook Rd, LLC filed a summons notice against Cenntro Automotive Corporation noting default of rents on commercial leased property located in Monmouth County, Freehold, New Jersey. It is alleged that Cenntro was behind in rent payments to the landlord. Cenntro has vacated the premises, turned in all keys and all other material items belonging to the landlord and in Cenntro’s possession at the time and notified the Landlord of the same.  On June 7, 2024, the matter was dismissed by plaintiff noting Cenntro has no financial obligation associated with the dismissal of the matter.


On June 24, 2024, EWI Worldwide, Inc through representation sent a Demand for Arbitration regarding contract dispute with Cenntro Automotive Corporation.  It is alleged that an outstanding balance is owed in the amount of $271,255.79, excluding legal and filing fees associated therewith.   Said breach of contract involves the lease and set-up of tradeshow display equipment.  As of the date of this report, the parties have completed Arbitration. Accompanied by satisfaction of the amount outstanding, a Settlement Agreement and Mutual Release of all Claims filing has been recorded. And the matter is now closed.



CAE已向德利夫裏姆公司（Delivrium s.r.o.）在捷克共和國洛尼（Louny）的法院Landgericht Bochum提起訴訟，該訴訟涉及一項由Delivrium與CAE之間的購買合同所產生的歐元糾紛。 956,760在此合同下，CAE要求支付並接受之前由Delivrium訂購的車輛。目前，CAE正在等待來自洛尼法院（捷克共和國）的聲明或通知。由於無法將索賠交付給公司或董事總經理，CAE現在在洛尼法院申請公開展示。經過1個月的期限後，該索賠將由洛尼法院處理。

19
CENNTRO股份公司
未經審計的簡明合併財務報表附註 財務報表附註：
第19條 - 關聯交易

下表列出了主要的關聯方及其與公司的關係：

相關方名稱:
  
與公司的關係
浙江RAP
  
受杭州榮達科技有限公司明顯影響的實體，本公司的子公司
杭州合着
  
截至2023年12月31日，受杭州榮達科技有限公司明顯影響的實體，即本公司的子公司。2024年5月8日，杭州合着成爲本公司的子公司。
比利·拉斐爾·羅梅羅·德爾·羅薩里奧
  
一名持股人，擁有 1Cenntro Electric CICS, SRL的股權利益，並擔任Cenntro Electric CICS, SRL的首席執行官

關聯方交易

截至2024年9月30日和2023年底的九個月，公司存在以下重大關聯方交易。

 
  
截至 2024年九個月結束
九月三十日,
  
 
  
2024
    
2023
  
    (未經審計)     （未經審計）  
來自關聯方的利息收入
            
浙江RAP  
22,220    
9,639  
                 
從關聯方購買原材料
                
杭州和者(1)
    
3,759
      
196,603
  
 
                
支付購買原材料款項
                
杭州和者(1)
    
-
      
54,979
  
 
                
購買原材料退款
                
杭州和者 (1)
    
69,397
      
-
  
 
                
預付經營資金給關聯方
                
比利·拉斐爾·羅梅羅·德爾·羅薩里奧
    
413,437
      
-
  

  (1)
2024年9月30日止九個月的交易涉及此關聯方只在成爲公司子公司之前發生的交易，即從2024年1月至4月。

應收關聯方款項

以下表格顯示截至2024年9月30日和2023年12月31日關聯方應收款項。

   
9月30日，
2024
（未經審計）
    
12月31日,
2023
  
比利·拉斐爾·羅梅羅·德爾·羅薩里奧 (1)
   $ 512,691     $ 109,420  
Zhejiang RAP
     12,201       -  
Hangzhou Hezhe
    -     $
178,019  
總計
  
$
524,892
    
$
287,439
  


(1)
The balance represented the payment of operating fund to this related party.

應付關聯方款項

The following table presents amounts due to related parties as of September 30, 2024 and December 31, 2023.

   
September 30,
2024
(Unaudited)
    
December 31,
2023
  
Zhejiang RAP
  
$
-
    
$
10,468
  
Total
  
$
-
    
$
10,468
  

NOTE 20 - SUBSEQUENt EVENT

The Company has evaluated subsequent events through the date of issuance of the condensed consolidated financial statements, there were no subsequent events with material financial impact on the condensed consolidated financial statements.

20

ITEm 2.
管理層討論和分析財務狀況和經營業績

簡介

Except as otherwise indicated by the context, references in this Quarterly Report on Form 10-Q (this 「Form 10-Q」) to the 「Company,」 「Cenntro,」 「we,」 「us」 or 「our」 are references to the combined business Cenntro Inc. and its subsidiaries. The following Management’s Discussion and Analysis of Financial Condition and Results of Operations (「MD&A」) summarizes the significant factors affecting our results of operations, liquidity, capital resources and contractual obligations. The following discussion and analysis should be read in conjunction with the Company’s unaudited condensed consolidated financial statements and related notes included elsewhere herein.

A. Key Components of Results of Operations
 
淨利潤
 
Up until December 31, 2021, we generate revenue primarily through the sale of ECVs to our channel partners. Starting in 2022, especially after the acquisition of CAE and the termination of the channel partners in North America, we have started to transform our go-to-market model to a more blended approach.  Historically (i.e. up until end of 2021), these revenues were generated solely by the sale of the Metro®.  Starting from the last quarter of 2021, we began generating revenue from the sales of new ECV models, the Logistar™ 200, Logistar™ 210V, Logistar™ 100, Logistar™ 260, Teemak™, Neibor® 200, Avantier™ and Neibor® 150 in Europe,  Clubcar, Logistar™ 210 and Logistar™ 260 in Asia, Avantier™ and Logistar™ 400 in the US. Starting from 2024, we expect substantial increase in revenue from the US market as we shift our focus to the North American market sales and introduce additional new models for the US market.
 
Net revenues ended September 30, 2024 and 2023 were generated from (a) vehicles sales, which primarily represent net revenues from sales of Metro® vehicles (including vehicle kits), Logistar™ 200, Logistar™ 210, Logistar™ 210V,  Logistar™ 260, Logistar™ 400, Antric®, Avantier™, Logistar™ 100, Neibor® 150, Neibor® 200 and Clubcar, (b) sales of ECV spare-parts related to our Metro® vehicles, and (c) other sales, which primarily were: (i) the sales of inventory of outsourced ECV batteries and (ii) charges on services provided to channel partners for technical developments and assistance with vehicle homologation or certification.
 
營業成本
 
銷貨成本主要包括生產相關成本，包括原材料、消耗品、直接勞動、間接費用、設備折舊、製造廢料處理費用和存貨減值。我們發生的銷貨成本主要與(i) 車輛銷售和備件銷售有關，包括但不限於原材料採購、人工成本和與ECV相關的製造費用，和(ii) 其他銷售有關，包括與ECV銷售無關的成本和費用。
 
銷貨成本還包括存貨減值。存貨按成本或淨實現價值中的較低值計量。原材料成本根據加權平均確定。成品成本根據加權平均確定，由直接材料、直接勞動成本和適當比例的間接費用組成。淨實現價值基於估計的銷售價格減去銷售費用和任何完成成本。如有必要，爲了估計的庫存過剩、過時或損壞餘額，通過減少存貨成本至淨實現價值進行調整。存貨減值將記錄在我們的損益表和全面損失表中的銷貨成本中。
 
營業費用
 
我們的營業費用包括一般和行政費用、銷售和市場營銷費用以及研究與開發費用。一般和行政費用是我們營業費用中最主要的組成部分。營業費用還包括應收賬款準備。
 
研發費用
 
研發費用主要包括員工薪酬和相關支出、原型費用、與爲研究與開發而收購的資產相關的成本、產品開發成本、生產檢驗和測試費用、產品戰略諮詢費、第三方工程和承包商支持成本以及分攤的間接費用。我們將繼續在研究與開發功能上投入資源，持續投資於新的ECV車型、新材料和技術、車輛管理和控制系統、數字控制能力以及其他相關技術。

銷售和市場費用
 
銷售和營銷費用主要包括員工薪酬和相關費用、銷售佣金、市場營銷項目、運輸成本、旅行和娛樂費用以及分配的間接費用。市場營銷項目包括廣告、交易展覽、活動、企業傳播和品牌建設活動。隨着我們推出新的ECV車型，進一步發展本地經銷店和服務支持網絡以增加全球銷售，我們預計銷售和營銷費用將增加。
 
21
一般行政費用
 
一般和行政費用主要包括行政職能員工薪酬和相關費用，包括財務、法律、人力資源，以及外包專業服務的費用。雖然我們繼續監控一般和行政費用，但我們預計一般和行政費用在2024年不會增加，因爲我們承諾在未來兩年內提高運營效率，緊隨之前幾年的快速擴張。
 
應收賬款和應收賬款減值準備
 
公司採納了ASC 326《金融工具-信用損失》，採用經修改的溯及效應法對累計赤字進行調整，從2023年1月1日及其之後的中間期間開始。管理層對應收賬款減值採用預期信貸損失模型。管理層認爲應收賬款的賬齡是一個合理的參數來估算預期信貸損失，並確定應收賬款期末的預期信貸損失，採用賬齡表爲基礎。每個賬齡表下的預期信貸損失率是根據歷年平均歷史損失率並根據當前狀況和預測性的變化進行調整而得出的。管理層對應收賬款的預期信貸損失進行集中評估。當一個應收賬款與其他應收賬款的風險特徵不同，管理層將對此類應收賬款進行個別預期信貸損失評估。存疑賬款餘額在從事一切催收活動並且恢復可能性被考慮爲渺茫後被覈銷並從準備金中扣除。
 
長期資產減值損失
 
每當發生事件或情況變化表明某項資產或資產組的賬面價值可能無法收回時，我們評估具有可確定有用壽命的長期資產或資產組的可收回性。我們將長期資產的賬面價值與預計從資產或資產組使用以及最終處置中產生的未打折未來現金流量相比較。當未打折未來淨現金流量之和小於所評估資產的賬面價值時，長期資產或資產組的賬面價值便無法收回。減值損失的計算方法是資產賬面價值超過其公允價值的金額。公允價值通常通過對資產或資產組預期產生的現金流折現來確定，當市場價格不容易獲取時。資產的調整賬面價值成爲新的成本基礎，並按照資產剩餘有用壽命進行折舊。長期資產與其他資產和負債一起分組，這些資產和負債在較低水平上是獨立於其他資產和負債現金流的。
 
其他收入（費用）
 
利息費用，淨額
 
利息費用淨額包括未償還貸款和可轉換應收票據上的利息。
 
權益法投資的投資收益（損失）及減值
 
我們能夠通過持有普通股或實質性持有普通股，對我們具有重大影響力但不控制權益的實體採用權益法進行覈算。根據權益法，我們最初按成本記錄我們的投資，並在投資後日期後確認我們對這些實體的淨收入或虧損的比例份額進入經營費用與綜合損益報表，並相應調整投資的賬面價值。當我們在這類實體的權益中的虧損等於或超過我們在這類實體的權益中的權益時，我們不再承認進一步的虧損，除非我們已經對此類實體承擔了義務或進行了支付或擔保。當投資的賬面價值超過其公允價值並且該條件確定爲非臨時時，將記錄減值損失。資產的調整賬面價值成爲新的成本基礎。
 
22
關鍵運營指標
 
我們準備和分析運營和財務數據，以評估業務績效和分配資源。以下表格列出了我們2024年和2023年截至九月三十日的關鍵性能指標。

   
截至9月30日的九個月
  
   
2024
    
2023
  
（以美元表示）
  
（未經審計）
  
汽車銷售毛利率
    
19.2
%
    
16.3
%

汽車銷售毛利率車輛銷售毛利率定義爲車輛銷售毛利除以車輛銷售總收入。
 
經營結果
 
以下表格總結了我們所示的運營報表，指定期間爲：

   
截至2021年9月30日的三個月
    
九月三十日結束的九個月，
  
   
2024
    
2023
    
2024
    
2023
  
(以美元表示)
  
(未經審計)
    
(未經審計)
  
綜合經營數據報表:
                        
淨收入
    
16,731,340
      
5,762,831
      
28,443,831
      
13,470,895
  
銷貨成本
    
(12,688,393
)
    
(5,045,364
)
    
(23,161,743
)
    
(11,411,439
)
毛利潤/(虧損)
    
4,042,947
      
717,467
      
5,282,088
      
2,059,456
  
營業費用：
                                
銷售和市場費用
    
(5,027,864
)
    
(2,626,829
)
    
(7,651,305
)
    
(7,238,563
)
General and administrative expenses
    
(7,934,755
)
    
(9,071,910
)
    
(21,945,891
)
    
(25,715,387
)
研發費用
    
(1,476,684
)
    
(1,634,796
)
    
(4,292,153
)
    
(5,347,785
)
營業費用總計
    
(14,439,303
)
    
(13,333,535
)
    
(33,889,349
)
    
(38,301,735
)
                                 
經營虧損
    
(10,396,356
)
    
(12,616,068
)
    
(28,607,261
)
    
(36,242,279
)
                                 
其他收益（費用）：
                                
利息支出，淨額
    
(34,198
)
    
(84,573
)
    
(58,744
)
    
(137,726
)
淨值法投資虧損
    
(11,152
)
    
(107,069
)
    
(28,262
)
    
(236,672
)
收購 Antric Gmbh 的損失
    
-
      
(1,316,772
)
    
-
      
(1,316,772
)
由收購赫哲造成的損失
    
-
      
-
      
(149,872
)
    
-
  
長期投資減值
    
-
      
(2,668
)
    
-
      
(1,157,334
)
兌換可轉換票據的收益
    
-
      
966
      
-
      
865
  
認股權證行使的收益/(損失)
    
910
      
(1,134
)
    
910
      
(228,749
)
可轉換可贖回票據和衍生負債的公允價值變動
    
(6,724
)
    
15,143
      
1,808
      
88,568
  
股權證券公允價值變動
    
262,417
      
(1,879,593
)
    
756,868
      
(1,166,125
)
外幣兌換收益/(損失)，淨額
    
1,838,505
      
(311,204
)
    
1,108,826
      
(1,667,475
)
跨貨幣掉期交易產生的收益（損失）
    
(705
)
    
-
      
882
      
-
  
其他（費用）收益，淨額
    
(646,718
)
    
199,389
      
(477,909
)
    
794,441
  
稅前虧損
    
(8,994,021
)
    
(16,103,583
)
    
(27,452,754
)
    
(41,269,258
)
所得稅收益/(費用)
    
12,434
      
384
      
47,149
      
(25,084
)
淨損失
    
(8,981,587
)
    
(16,103,199
)
    
(27,405,605
)
    
(41,294,342
)
減：非控制權益淨虧損
    
(9,815
)
    
(534
)
    
(20,855
)
    
(159,244
)
歸屬於公司股東的淨虧損
    
(8,971,772
)
    
(16,102,665
)
    
(27,384,750
)
    
(41,135,098
)

23
2024年9月30日和2023年9月30日三個月和九個月的比較
 
淨收入
 
下表顯示了我們淨收入組成部分的金額及佔所述時期總淨收入的百分比。
 
   
截至9月30日的三個月
    
截至9月30日的九個月
  
   
2024
    
2023
    
2024
    
2023
  
   
金額
    
%
    
金額
    
%
    
金額
    
%
    
金額
    
%
  
（以美元表示）
  
（未經審計）
    
(未經審計)
  
淨收入：
                                                
汽車銷售
  
$
15,873,300
      
94.9
%
  
$
5,506,589
      
95.6
%
  
$
25,483,836
      
89.6
%
  
$
12,732,639
      
94.5
%
備件銷售
    
805,793
      
4.8
%
    
241,930
      
4.2
%
    
2,783,954
      
9.8
%
    
586,632
      
4.4
%
其他
    
52,247
      
0.3
%
    
14,312
      
0.2
%
    
176,041
      
0.6
%
    
151,624
      
1.1
%
第三季度總營業收入
  
$
16,731,340
      
100.0
%
  
$
5,762,831
      
100.0
%
  
$
28,443,831
      
100.0
%
  
$
13,470,895
      
100.0
%

2024年9月30日止九個月的淨營收約爲2840萬美元，較2023年9月30日止九個月的約1350萬美元增加約1500萬美元或111.2％。2024年淨營收的增加主要歸因於車輛銷售增加約1280萬美元，銷量和平均銷售價格從約19,234美元增加到23,125美元，以及備件銷售增加約220萬美元，銷售iChassis也增加。2024年9月30日止九個月的美國市場淨營收約爲1540萬美元，較2023年9月30日止九個月的約20萬美元增加約1520萬美元。2024年美國市場淨營收的增加主要歸因於車輛銷售增加約1530萬美元。
 
2024年9月30日止三個月的淨營收約爲1670萬美元，較2023年9月30日止三個月的約580萬美元增加約1100萬美元或190.3％。2024年淨營收的增加主要歸因於車輛銷售增加約1040萬美元，銷量和平均銷售價格從約18,478美元增加到23,275美元，備件銷售增加約60萬美元。2024年9月30日止三個月的美國市場淨營收約爲1030萬美元，較2023年9月30日止三個月的約20萬美元增加約1010萬美元。2024年美國市場淨營收的增加主要歸因於車輛銷售增加約10.1百萬美元。
 
24
截至2024年9月30日的九個月，我們銷售了1082輛ECV，包括117輛完全組裝的Metro®單元，62 完全 組裝 Logistar™ 200單元，110輛完全組裝的 Logistar™ 100單元，23輛完全組裝的 Teemak™單元，68輛完全組裝的 Logistar™ 260單元，115輛完全組裝的Logistar™ 400單元，445輛完全組裝的Avantier™單元，20個Neibor® 150單元，82個Clubcar單元，33個Antric®單元，3個Logistar™ 210單元，1個Logistar™ 210V單元和3個Neibor® 200單元，相比之下，2023年9月30日結束的九個月中，我們銷售了662輛ECV，其中包括234輛完全組裝的Metro®單元，150 完全組裝 Logistar™ 200, 157 已完全組裝 Logistar™ 100, 6 已完全組裝 Teemak™, 84 已完全組裝 Logistar™ 260, 1 已完全組裝 Logistar™ 400， 21 已完全組裝 Avantier™，8 Neibor® 150 單位和一個Antric® V5。在美國市場，截至2023年9月30日的9個月內，我們售出了149輛ECV，其中包括12輛完全組裝的Metro®單元，115輛完全組裝的Logistar™ 400單元，18輛完全組裝的Teemak™單元和4輛完全組裝的 Avantier™單元，相比之下，截至2023年9月30日的9個月內，我們售出了6輛ECV，包括5輛完全組裝的Metro®單元和1輛完全組裝的Logistar™ 400。
 
截至2024年9月30日的9個月內，我們還售出了886輛iChassis™單元和其他1082輛ECV之外的20輛車輛。
 
截至2024年9月30日的3個月內，我們售出了662輛ECV，包括64輛完全組裝的Metro®單元，19輛完全組裝的Logistar™ 200，51輛完全組裝的Logistar™ 100，4輛完全組裝的Teemak™，14輛完全組裝的Logistar™ 260，78輛完全組裝的Logistar™ 400，363輛完全組裝的Avantier™，5輛Neibor® 150 單位，43輛Clubcar單位，19個Antric®單位，1個Logistar™ 210單位和1個Logistar™ 210V單位， 相比之下，截至2023年9月30日的三個月內，我們售出了298輛ECV，其中包括78輛完全組裝的Metro®單元，48輛完全組裝的Logistar™ 200，108輛完全組裝的Logistar™ 100，4輛完全組裝的Teemak™，37輛完全組裝的Logistar™ 260， 1輛完全組裝的Logistar™ 400，21輛完全組裝的Avantier™和一個Antric® V5。
 
截至2024年9月30日的三個月內，我們還售出了230輛iChassis™單元和其他662輛ECV之外的20輛車輛。
 
地理上，截至2024年9月30日的9個月內，我們的絕大部分淨收入來自美國的車輛銷售。對於 2024年9月30日截至的九個月，來自歐洲、北美、亞洲（含中國）和非洲的淨收入佔總收入的比例分別爲25.5%、60.1%、14.3%和0.1%，分別與2023年同期的74.5%、3.4%、22.1%和n il相比。
 
我們的絕大部分淨收入來自2024年9月30日結束的三個月內在美國的車輛銷售。對於 2024年9月30日截至的三個月，來自歐洲、北美、亞洲（含中國）和非洲的淨收入佔總收入的比例分別爲21.6%、67.6%、10.6%和0.2%，分別與2023年同期的78.2%、6.2%、15.7%和nil相比。
 
截至2024年9月30日的九個月，來自歐洲、北美、亞洲（含中國）和非洲的車輛銷售淨收入佔總車輛淨收入的比例分別爲27.1%、66.9%、5.9%和0.1%，分別與2013年同期的77.6%、3.3%、19.1%和nil相比。
 
截至2024年9月30日的三個月，來自歐洲、北美、亞洲（含中國）和非洲的車輛銷售淨收入佔總車輛淨收入的比例分別爲22.2%、71.2%、6.5%和0.1%，分別與2013年同期的81.4%、6.4%、12.2%和nil相比。
 
銷貨成本
 
以下表格顯示了我們的銷貨成本金額以及相應期間銷貨成本總額的佔比。 以金額和佔總銷貨成本的百分比表示的銷貨成本。
 
   
截至9月30日的三個月
    
截至9月30日的九個月
  
   
2024
    
2023
    
2024
    
2023
  
   
金額
    
%
    
金額
    
%
    
金額
    
%
    
金額
    
%
  
(以美元表示)
  
(未經審計)
    
(未經審計)
  
營業成本:
                                                
車輛銷售
  
$
(8,195,192
)
    
64.6
%
  
$
(4,639,338
)
    
92.0
%
  
$
(14,913,358
)
    
64.4
%
  
$
(10,662,446
)
    
93.4
%
零部件銷售
    
(483,249
)
    
3.8
%
    
(383,722
)
    
7.6
%
    
(2,376,339
)
    
10.3
%
    
(584,807
)
    
5.1
%
其他銷售
    
(51,787
)
    
0.4
%
    
(22,304
)
    
0.4
%
    
(187,990
)
    
0.8
%
    
(164,186
)
    
1.5
%
存貨減值
    
(3,958,165
)
    
31.2
%
    
-
      
-
      
(5,684,056
)
    
24.5
%
    
-
      
-
  
營業成本合計
  
$
(12,688,393
)
    
100.0
%
  
$
(5,045,364
)
    
100.0
%
  
$
(23,161,743
)
    
100.0
%
  
$
(11,411,439
)
    
100.0
%

25
截至2024年9月30日的九個月，銷售成本約爲2320萬美元，比2023年9月30日的九個月的1140萬美元增加約1180萬美元，增幅約爲103.0%。銷售成本的增加主要是由於（i）約430萬美元和180萬美元的車輛銷售和備件銷售增加，（ii）約570萬美元的存貨減值增加。 相較於2023年同期的零。
 
截至2024年9月30日的三個月，銷售成本約爲1270萬美元，比2023年9月30日的三個月的500萬美元增加約760萬美元，增幅約爲151.5%。銷售成本的增加主要是由於（i）約360萬美元的車輛銷售增加，（ii）約400萬美元的存貨減值增加，相較於2023年同期的零。 銷售成本的增加主要是由於（i）約360萬美元的車輛銷售增加，（ii）約400萬美元的存貨減值增加，相對於2023年同期的零。
 
毛利潤/（損失）
 
截至2024年9月30日的九個月，毛利約爲530萬美元，比2023年9月30日的九個月的虧損210萬美元增加約320萬美元。2024年和2023年的九個月，我們的整體毛利率分別約爲18.6%和15.3%。我們的車輛銷售的毛利率分別爲2024年和2023年的九個月爲19.2%和16.3%。我們整體毛利的增加主要是由於我們的車輛銷售和備件銷售毛利約爲850萬美元和40萬美元的增加，部分抵消了約570萬美元的存貨減值增加。
 
截至2024年9月30日的三個月，毛利約爲400萬美元，比2023年9月30日的三個月的毛利70萬美元增加約330萬美元。2024年和2023年的三個月，我們的整體毛利率分別約爲24.2%和12.4%。我們的車輛銷售的毛利率分別爲2024年和2023年的三個月爲23.5%和15.7%。 我們整體毛利增加主要是由於車輛銷售毛利和備件銷售毛利分別增加約$680萬和$50萬，部分抵消了存貨減值約$400萬的增加。
 
銷售與營銷支出
 
截至2024年9月30日九個月的銷售與營銷支出約爲$770萬，較2023年同期的約$720萬增加約$40萬，增長約5.7%。2024年銷售與營銷支出的增加主要歸因於營銷支出和相關專業費用增加約$170萬和$70萬，部分抵消了薪資支出、運費和股權報酬減少約$100萬、$60萬和$0.4百萬。
 
截至2024年9月30日三個月的銷售與營銷支出約爲$500萬，較2023年同期的約$260萬增加約$240萬，增長約91.4%。2024年銷售與營銷支出的增加主要歸因於營銷支出和相關專業費用增加約$230萬和$30萬，部分抵消了運費的減少約$20萬。
 
26
總務及管理費用
 
截至2024年9月30日九個月的總務及管理費用約爲$2190萬，較2023年同期的約$2570萬減少約$380萬，減少約14.7%。2024年總務及管理費用的減少主要歸因於法律和專業費用、辦公費用和股權報酬減少約$210萬、$170萬和$150萬，部分抵消了薪資和社保支出、租賃費用攤銷、攤銷、租賃改良折舊和其他費用增加約$70萬、$30萬、$20萬、$0.3百萬和$10萬。
 
2024年9月30日結束的三個月中，一般行政費用約爲$790萬，較2023年9月30日結束的三個月的約$910萬減少約$110萬或大約12.5%。2024年一般行政費用的減少主要歸因於股票酬勞、法律和專業費用以及薪酬、租賃權利使用費攤銷和社會保險分別減少了$110萬、$60萬、$10萬和$20萬，部分抵消的增加是由租賃改良折舊、租金支出和其他費用各約$30萬、$20萬和$40萬增加引起的，其他費用的增加主要是由車庫責任保險相關費用增加引起。
 
研發費用
 
2024年9月30日結束的九個月中，研發費用約爲$430萬，較2023年9月30日結束的九個月的約$530萬減少約$110萬或大約19.7%。2024年研發費用的減少主要歸因於設計和測試材料支出約$130萬的減少，抵消的是薪酬支出約$40萬的增加。
 
2024年9月30日結束的三個月中，研發費用約爲$150萬，較2023年9月30日結束的三個月的約$160萬減少約$20萬或大約9.7%。2024年研發費用的減少主要歸因於設計和開發支出、股票酬勞和其他費用分別減少了約$6萬、$9萬和$6萬。
 
利息收益（費用），淨額
 
淨利息費用主要包括可轉換債券利息。 截至2023年9月30日的九個月淨利息費用約爲$6萬，較2023年9月30日結束的九個月利息費用的約$10萬減少約$8萬或大約57.4%。增加主要歸因於(i)約$20萬的存款利息收入減少， (ii)來自Acton可轉換債券、RAP和HWE各約$2萬、$1萬和$2萬的利息收入增加， (iii)對可轉換債券利息減少約$20萬。
 
淨利息費用主要包括可轉換債券利息。 截至2023年9月30日三個月的淨利息支出約爲3萬美元，比2023年9月30日三個月的大約8萬美元利息支出減少了約5萬美元，降幅約爲59.6%。主要是因爲(i)來自存款和HWE的利息收入大約增加了20萬元和10萬元，(ii)來自短期投資的利息收入減少了約20萬元，(iii)可轉換債券利息支出增加了約5萬元。
 
其他收入（費用）淨額
 
2024年截至9月30日的其他費用淨額約爲50萬美元，相較於2023年截至9月30日的其他收入淨額約80萬美元，淨額變動約130萬美元。2024年與2023年的其他收入/(費用)變動主要歸因於投資損失增加約100萬元和 PPE 處置收入增加約30萬元。
 
2024年截至9月30日三個月的其他費用淨額約60萬美元，相較於2023年截至9月30日三個月的其他收入淨額約20萬美元，淨額變動約80萬美元。2024年與2023年的其他收入/(費用)變動主要歸因於投資損失增加約70萬元和其他項目收益減少約10萬元。
 
27
可轉換應付票據和衍生責任公允價值變動
 
2024年截至9月30日的可轉換應付票據和衍生責任公允價值變動盈利約0萬美元，相較於2023年截至9月30日的約9萬美元減少約9萬美元。
 
2024年9月30日結束的三個月內，可轉換期票據和衍生負債的公允價值變動虧損約爲$0萬，與2023年9月30日結束的三個月內可轉換期票據和衍生負債公允價值變動盈利約爲$2萬相比，發生了約$2萬的變動。
 
股權證券公允價值變動
 
2024年9月30日結束的九個月內，權益證券公允價值變動盈利約爲$80萬，相比於2023年9月30日結束的九個月內權益證券公允價值變動虧損約爲$120萬。
 
2024年9月30日結束的三個月內，權益證券公允價值變動盈利約爲$30萬，相比於2023年9月30日結束的三個月內權益證券公允價值變動虧損約爲$190萬。
 
Antric收購虧損
 
2024年9月30日結束的九個月內，Antric收購虧損爲零，相比於2023年9月30日結束的九個月內Antric收購虧損爲$130萬。
 
2024年9月30日結束的三個月內，Antric收購虧損爲零，相比於2023年9月30日結束的三個月內Antric收購虧損爲$130萬。
 
長期投資減值
 
2024年9月30日結束的九個月的長期投資減值爲零，相比之下，2023年9月30日結束的九個月的Antric減值爲120萬美元。
 
2024年9月30日結束的三個月的長期投資減值爲零，相比之下，2023年9月30日結束的三個月的Antric減值爲0萬美元。
 
非依照普遍公認會計准則的財務措施
 
調整後的2024年和2023年9月30日結束的三個月和九個月的EBITDA
 
除了按照GAAP確定的結果之外，我們認爲調整後的EBITDA是一個有用的非GAAP衡量標準，用於評估運營績效。我們使用調整後的EBITDA評估持續運營並用於內部規劃和預測。我們認爲，綜合考慮時，非GAAP財務信息可能有助於投資者評估運營績效。
 
調整後的EBITDA是我們績效的補充衡量標準，不是GAAP要求的或根據GAAP提供的。調整後的EBITDA不是根據GAAP計算的我們財務績效的衡量標準，並且不應視爲淨收入或根據GAAP導出的任何其他績效衡量標準的替代品。我們將調整後的EBITDA定義爲淨收入（或淨損失），再扣除淨利息費用、所得稅費用、折舊和攤銷費用，同時進一步調整以排除股權報酬費用的影響和其他一次性費用，包括與TME收購相關的費用、與原始Naked品牌集團繼承的一次性支付相關的費用， 資產減值、可轉換債券發行費、轉讓可轉換可兌付票據損失、行使權證損失、以及可轉換可兌付票據和衍生負債公允價值變動.

28
我們提供調整後的EBITDA，因爲我們認爲它是我們績效的重要補充指標，並且我們相信證券分析師、投資者和其他利益相關者經常在評估我們行業公司時使用。管理層認爲包括這個非GAAP財務指標能夠加強投資者對我們績效的理解，作爲比較我們持續經營結果的合理基礎。管理層使用調整後的EBITDA：
 

 •
作爲衡量運營績效的指標，因爲它幫助我們在一致的基礎上比較我們業務的運營績效，它排除了非直接源自核心運營的影響物品；
 

 •
用於規劃目的，包括我們內部的年度運營預算和財務預測準備；
 

 •
評估我們運營策略的表現和有效性；
 

 •
評估我們擴大業務的能力。
 
通過提供這個非GAAP財務指標，連同調整後的內容，我們相信我們正在增強投資者對我們業務和經營結果的理解，以及幫助投資者評估我們執行戰略計劃的執行情況。我們提醒投資者，按照我們對調整後的EBITDA的定義呈現的金額可能與我們的競爭對手披露的類似指標不可比較，因爲並非所有公司和分析師以相同方式計算調整後的EBITDA。調整後的EBITDA作爲一種分析工具是有侷限性的，不應被孤立地看待，也不應被作爲淨利潤或其他財務報表數據的替代品或替代品，作爲財務績效指標呈現在我們的財務報表中。一部分侷限性包括：
 

 •
這些指標不反映我們的現金支出；

•
此類措施不反映我們營運資金需求的變化或現金需求；

•
雖然折舊和攤銷是一種經常出現的非現金費用，但正在折舊和攤銷的資產在未來通常需要被替換，並且這些措施不反映任何此類替換的現金需求; 和

•
排除股權激勵支出，這已經是一項重要的經常性支出，並且在可預見的未來將繼續構成一項重要的經常性支出，因爲預計股權獎勵將繼續是我們薪酬策略的重要組成部分。
 
由於這些侷限性，調整後的EBITDA不應被視爲可用於投資於我們業務增長的自由現金的度量。我們通過主要依賴我們的美國通用會計準則（GAAP）結果並僅在補充性地使用這些非美國通用會計準則（Non-GAAP）措施來補償這些限制。如下表所示，調整後的EBITDA包括排除股權激勵支出和重要非經常性項目的調整。可以預期這些項目將在未來週期發生。然而，我們認爲這些調整是適當的，因爲承認的金額在不同週期可以有很大變化，不直接涉及我們業務的日常運營，並且可能使得難以比較我們內部運營結果和其他公司的運營結果。此外，調整後的EBITDA可能包括我們不認爲將在未來報告期定期發生的其他項目的調整。本段和下表中描述的每一項常規調整和其他調整通過移除與日常運營無關的項目，幫助管理層隨時間了解我們核心運營績效的一種度量。
 
下表將調整後的EBITDA與最直接可比的美國通用會計準則財務績效度量，即淨虧損進行了調解：
 
   
截至2021年9月30日的三個月
    
截至9月30日的九個月
  
   
2024
    
2023
    
2024
    
2023
  
（以美元表示）
  
(未經審計)
    
（未經審計）
  
淨損失
  
$
(8,981,587
)
  
$
(16,103,199
)
  
$
(27,405,605
)
  
$
(41,294,342
)
利息費用，淨額
    
34,198
      
84,573
      
58,744
      
137,726
  
所得稅費用（利益）
    
(12,434
)
    
(384
)
    
(47,149
)
    
25,084
  
折舊和攤銷
    
630,270
      
425,217
      
1,605,514
      
1,213,489
  
基於股份的報酬支出
    
870,094
      
2,154,710
      
2,643,214
      
4,565,000
  
轉讓可轉換期票據盈利
    
-
      
(966
)
    
-
      
(865
)
行使認股權證的損失/(收益)
    
(910
)
    
1,134
      
(910
)
    
228,749
  
可轉換可贖回票據和衍生負債的公允價值變動
    
6,724
      
(15,143
)
    
(1,808
)
    
(88,568
)
收購Antric的虧損
    
-
      
1,316,772
      
-
      
1,316,772
  
Adjusted EBITDA
  
$
(7,453,645
)
  
$
(12,137,286
)
  
$
(23,148,000
)
  
$
(33,896,955
)

29
流動性和資本資源
 
We have historically funded working capital and other capital requirements primarily through bank loans, equity financings and short-term loans. Also, the reverse recapitalization we have completed at the end of December 2021 provided significant funding for the Company’s operations. Cash is required primarily to purchase raw materials, repay debts and pay salaries, office expenses and other operating expenses.
 
As of September 30, 2024, we had approximately $2180萬 in cash and cash equivalents, approximately $460萬 of accounts receivable. and approximately $3590萬 of inventory as compared to approximately $4460萬 in cash and cash equivalents, $460萬 in accounts receivable, and $4310萬 in inventory as of September 30, 2023. For the nine months ended September 30, 2024 and 2023, net cash used in operating activities was approximately $1290萬 and $4560萬, respectively.
 
短期流動性需求
 
We are looking at measures to generate operating efficiency as well as increasing the inventory turns in containing the growth of working capital for reducing negative net cash used in operating activities.  With the cash improvement initiatives, we believe our cash and cash equivalents will be sufficient for us to continue to execute our business strategy over the twelve months period following the date of issuance of this 10Q. Our current business strategy for the next twelve months includes (i) the continued rollout of our new ECV models in North America and Europe, as applicable, (ii) the establishment of local assembly facilities in the United States and (iii) additional plants and equipment for the expansion of our Changxing factory1實際結果可能會因多種因素而產生重大變化，包括：
 

 •
使新設施投入運營的成本；
 

 •
推出新的ECV型號到市場所涉及的時間與成本；
 

 •
管理生產ECV的成本的能力；
 

 •
維護、擴張和保護我們的知識產權組合的成本，包括潛在的訴訟費用和責任；
 

 •
銷售我們的ECV所獲得的收入；
 

 •
額外的總務和行政人員的成本，包括會計和財務、法律和人力資源，以及與訴訟、調查或和解有關的費用；
 

 •
我們收取未來收入的能力；和
 

 •
在題爲"其他風險"的部分中討論的其他風險風險因素.”
 
在截至本日期的十二個月內，我們還計劃繼續實施措施，增加收入並控制運營成本和費用，實施全面的預算控制和運營評估，實施增強的供應商審查和選擇流程，以及增強內部控制。

1 NTD: 公司將提供在接下來的十二個月內需要大量資金的任何額外業務計劃。

30
長期流動性需求 在我們能夠產生足夠營收和盈利，以覆蓋運營費用、營運資本和資本支出之前，我們預計將通過股權和債務融資以及租賃證券化、戰略合作和授權協議來滿足現金需求。如果我們通過發行股票或類似於股票的證券籌集資金，可能會對股東造成攤薄。發行的任何股票或類似證券還可能提供優先權、優先股息或優先特權給我們普通股的持有人。如果我們通過發行債券籌集資金，這些債券將擁有優先權、優先股息或優先特權，優先於我們普通股的交易商。債券或其他債務融資協議的條款可能對我們的業務造成重大限制，並且可能要求我們抵押某些資產。信貸市場和金融服務業過去曾經歷過動盪時期，這可能會影響到股票和債券融資的可用性和成本。
 
從長期來看，我們計劃將與我們的ECV在售地理市場相關的某些組件的製造和供應鏈分區化。從長期來看，通過我們的供應鏈發展技術知識，我們打算在北美和歐盟建立供應鏈關係，以支持這些市場預期的製造和組裝需求，從而縮短在途時間，減少進口我們的零部件和備件的其他降落成本要素。目前，我們的大部分收入來自私人標籤渠道合作伙伴銷售我們的車輛套件。作爲增長策略的一部分，我們計劃擴大我們的渠道合作伙伴網絡，並在本地組裝設施上分佈，以將我們的製造和供應鏈區域化，更好地爲我們的全球客戶提供服務，特別是擴大我們的售後市場服務產品。
 
我們打算通過持續投資研究和開發進一步擴展我們的技術。自2013年成立至2024年9月30日，我們已經投入了大約超過$94.3 研發活動投入了數百萬美元與我們的業務相關。我們計劃長期增加研發支出，以在車輛開發、駕駛控制、基於雲的平台和可持續能源創新等技術上進行拓展。
 
在我們的長期業務計劃中，我們計劃通過現金、運營現金流、信貸額度以及在商業有利條件下可獲得的額外股本和債務融資來主要資助當前和未來計劃的運營。
 
營運資金
 
截至2024年9月30日，我們的營運資本約爲5330萬美元，相比之下，截至2023年12月31日的營運資本約爲7560萬美元。2024年營運資本減少約2230萬美元，主要是由於現金及現金等價物減少約760萬美元、短期投資減少約420萬美元、應收賬款減少約200萬美元、存貨減少800萬美元、合同負債增加約160萬美元，抵消掉應付賬款減少約60萬美元。
 
現金流量
 
   
截至九月三十日止九個月
  
   
2024
    
2023
  
（以美元表達）
  
（未經審計）
  
經營活動使用的淨現金流量
  
$
(12,912,011
)
  
$
(45,588,906
)
投資活動的淨現金流量(使用)/提供的淨現金流量
    
4,858,042
      
(12,913,713
)
籌資活動的淨現金流量(使用)/提供的淨現金流量
    
1,243,068
      
(48,136,596
)
匯率變動對現金的影響
    
70,752
      
(2,614,204
)
現金、現金等價物及受限制的現金的淨（減少）增加額
    
(6,740,149
)
    
(109,253,419
)
年初現金及現金等價物，和受限制的現金
    
29,571,897
      
154,096,801
  
現金及現金等價物，以及期末限制性現金
  
$
22,831,748
    
$
44,843,382
  
 
經營活動
 
我們在經營活動中使用的淨現金約爲$12.9 百萬美元和百萬美元45.6百萬美元，分別爲截至2024年9月30日和2023年的九個月。
 
31
2024年9月30日結束的九個月內，經營活動使用的淨現金主要歸因於（i）我們約2740萬美元的淨損失，調整爲約1210萬元的非現金項目，其中主要包括滯銷存貨減值， 股份報酬支出和經營租賃的攤銷權股價約爲各570萬美元，260萬美元和360萬美元（ii）存貨，應收賬款減少 和遞延收入分別約爲350萬美元，2.0百萬美元和120萬美元，（iii）經營租賃責任增加約爲270萬美元。

投資活動
 
截至2024年9月30日的九個月，投資活動提供的淨現金約爲490萬美元。主要歸因於來自贖回常規金融投資約840萬美元，贖回權益證券投資約160萬美元，約420萬美元用於購買常規金融投資，約70萬美元用於購買物業、廠房和設備，以及約40萬美元用於收購80%的Hezhe股份的淨現金支出。 包括相關費用.

籌資活動
 
截至2024年9月30日的九個月，融資活動提供的淨現金約爲120萬美元。主要歸因於約70萬美元來自銀行貸款的收益和約70萬美元來自第三方貸款的收益，抵消了約0.1百萬美元的銀行貸款償還。
 
合同義務
 
2021年2月，我們簽訂了一個不可取消的倉庫和試驗生產使用的租賃協議，位於新澤西自由持有，Willowbrook Road，面積約9,750平方英尺。租賃期從2021年2月開始，到2025年1月結束。從2023年2月開始，該設施的年基本租金爲175,500美元。此後，租金將每年上調3%。2022年12月7日，我們簽署了租賃的第一個附錄，續租期爲兩年，從2023年2月1日開始，到2025年1月31日結束，第一個12個月的年基本租金爲17,500美元，第二12個月的年基本租金爲180,765美元。租賃於2024年5月31日終止。
 
2021年6月，我們分別簽訂了兩個不可取消的辦公樓租賃協議，位於中國杭州，面積約11,700平方英尺和3,767平方英尺，每個租賃協議的租賃期從2021年6月開始，到2025年5月結束。根據每份協議，我們於2021年6月支付了租賃義務的前六個月的租金，隨後將被要求每半年提前支付租金。這兩份租賃協議的總年基本租金分別爲2022年5月到期的170,617美元和2023年5月到期的186,866美元。
 
2021年12月4日，我們與德國法律下成立的公司Cedar Europe GmbH（「Cedar」）簽訂委託協議，根據該協議我們委託了Cedar以其名義在德國獲得一個設施的租賃協議，並且在Cedar的名下經營該租賃設施，作爲交換我們負責所有租賃的支出和費用。2021年12月24日，Cedar簽訂了一份租賃協議，租賃位於德國杜塞爾多夫約27,220平方英尺的設施，這裏是我們的歐洲運營設施所在地。租期從2022年1月1日開始，到2024年12月31日結束。根據該租賃協議，租期全年基本租金總額爲€354,787（約爲$385,651），租金總額。2023年1月17日，Cedar將租賃轉讓給CEGE，生效日期爲2023年2月1日。
 
2022年1月20日，我們與佛羅里達有限責任公司CAC作爲承租人，公司作爲擔保人，以及佛羅里達有限責任公司JAX Industrial One, LTD.作爲房東簽訂了一份運營租賃協議（「傑克遜維爾租賃」），租賃一個位於佛羅里達傑克遜維爾約100,000平方英尺的設施。租期從2022年1月20日開始，之後在延遲五個月租金減免期之後的120個月內結束。根據傑克遜維爾租賃協議，前三年的最低年租金分別約爲$695,000，$722,800和$751,710，之後逐年上升。
 
2023年3月22日，我們簽署了一份不可取消的運營租賃協議，租賃約26,579平方英尺作爲哥倫比亞的一個當地工廠，租期從2023年5月1日開始，租期爲兩年。租金爲COP 46,796,001.49（約爲$11,778.71）每月，租賃費用的價值將按照前一年12月31日由DANE認證的消費者價格指數（CPl）加二（2）點進行比例調整。
 
32
2023年5月19日，我們與位於西班牙的Cenntro Elecautomotiv, S.L.（我們的EVC）完成了收購。2023年4月3日，Cenntro Elecautomotiv, S.L.簽署了一份不可取消的營業租賃協議，租約面積約爲1,765平方英尺，作爲位於西班牙巴塞羅那的當地辦事處，租期從2023年4月3日開始，租期爲五年。每月租金爲€1,776（約合$1,931.60）加上增值稅，享有兩個月的租金減免期。此外，Cenntro Elecautomotiv, S.L.於2022年8月9日在西班牙巴塞羅那簽署了一份不可取消的營業租賃協議，租約面積約爲3,471平方英尺，作爲一家服務中心，租期從2022年8月1日開始，租期爲十年。年租金爲€36,000（約爲$39,132），並將根據國家統計局及其替代機構確定的消費者價格指數（CPI）進行調整。法律辯護費爲€6,000（或約爲$6,486）。當地辦事處的租約於2024年4月10日終止。
 
2023年4月4日，我們簽署了一份不可取消的營業租賃協議，租約面積約爲2,500平方英尺，位於新澤西州自由種植園。租期於2023年7月17日開始，至2025年7月31日結束。租約的首個十二個月的年基礎租金爲$33,525，第二個十二個月的年基礎租金爲$35,201。租約於2024年6月30日終止。
 
2022年2月16日，我們簽署了一份不可取消的營業租賃協議，位於紐約州紐約市10018號的555 Tenth Avenue的53D公寓。租期爲一年又一個月，從2022年3月5日開始，至2023年4月4日結束。每月租金爲$5,750。2023年2月1日，我們簽署了續租協議。此租約期爲一年，從2023年4月5日開始，至2024年4月4日結束。該租約未續訂。每月租金爲$5,950。
 
2022年3月25日，我們完成了對TME的收購，並將其更名爲Cenntro Automotive Europe GmbH（「CAE」）。TME於2019年簽署了一份不可取消的營運租賃協議，租賃面積約爲5,212平方米，租賃期從2019年7月1日開始，至2024年6月30日結束，月租金爲18,891歐元（約合20,534.52美元）。
 
2022年12月29日，我們與BAL Freeway Associates，LLC簽署了一份不可取消的營運租賃協議，租賃面積約爲64,000平方英尺，作爲加利福尼亞州安大略市的設施。租賃期從2023年4月1日開始，一年免租金折讓期後的五年結束。第一年的基礎租金爲每月115,200美元。接下來四年的月租金依次爲119,808美元，124,600.32美元，129,584.33美元和134,767.71美元。
 
2022年12月15日，我們簽署了一份不可取消的營運租賃協議，租賃面積約爲41,160平方英尺，作爲新澤西州豪威爾的設施。租賃期從2023年2月1日開始，爲期五年，首年基礎租金爲493,920美元，年遞增率爲3%。
 
2022年8月4日，我們在墨西哥簽署了一份不可取消的營運租賃協議，作爲一家設施。前12個月，可租用面積爲58,413平方英尺。從第13個月至第18個月，在月份19的租賃開始日期及初始期限剩餘的時間內，可租用面積爲85,554平方英尺。租賃期從2023年1月開始，爲期8.5年。月租金爲29,225.38美元，年遞增率爲a）消費者價格指數，或者b）2.5%中較高的一個。
 
2022年12月8日，我們簽署了一份不可取消的營運租賃協議，租賃面積約爲10,656平方英尺，作爲多米尼加共和國的總部和服務中心。租賃期從2023年2月15日開始，爲期5年。租金爲每月9,000美元，年遞增率爲5%。
 
On July 28, 2022, we signed a non-cancellable operating lease agreement for approximately 12,000 square feet as an EV center in Jacksonville, Florida. The lease period began on September 1, 2022 and ends on August 31, 2029, the first annual base rent is $150,000 and the annual increase is 4%. The lease terminated on September 2024.
 
On August 31, 2023, we completed the acquisition with Antric GmbH in Germany. On July 20, 2022, Antric signed a non-cancellable operating lease agreement for approximately 4,361 square feet in Bochum, Germany, the lease period ends on December 31, 2026. The monthly rent is €3,605.26 (or approximately $3,918.92). On September 1, 2022, the lease area increased to 7,326 square feet and the monthly rent increased to €6,000.32 (or approximately $6,522.35). The additional deposit is €18,000.96 (or approximately $19,567.04). On January 20, 2023, Antric signed another non-cancellable operating lease agreement for approximately 252 square feet in Bochum, Germany, the lease period starts on February 1, 2023 and ends on December 31, 2026. The monthly rent increased to €6,315.38 (or approximately $6,864.82). On March 27, 2023, Antric signed another non-cancellable operating lease agreement for approximately 2,949 square feet in Bochum, Germany, the lease period starts on April 1, 2023 and ends on December 31, 2026. The monthly rent increased to €8,597.80 (or approximately $9,345.81).
 
33
We have not entered into any off-balance sheet financial guarantees or other off-balance sheet commitments to guarantee the payment obligations of any third parties. We have not entered into any derivative contracts that are indexed to our shares and classified as shareholders’ equity or that are not reflected in our Unaudited Financial Statements. Furthermore, we do not have any retained or contingent interest in assets transferred to an unconsolidated entity that serves as credit, liquidity or market risk support to such entity. We do not have any variable interest in any unconsolidated entity that provides financing, liquidity, market risk or credit support to us or engages in leasing, hedging or product development services with us.
 
關鍵會計政策和估計
 
根據美國通用會計準則編制財務報表需要我方管理層進行涉及資產和負債的數額、披露當日合併及合併財務報表、報告期間收入和支出數額以及相關披露的估計和假設。在我們的重要會計政策中，「摘要的重要會計政策」一節的內容包括了截至2024年9月30日的九個月合併及合併財務報表中描述的會計政策。 根據半年度報告，某些會計政策被視爲「關鍵」，因爲這些政策需要管理層做出最高程度的判斷、估計和假設。儘管管理層認爲其判斷、估計和假設是合理的，但它們是基於目前可獲得的信息，實際結果可能與不同假設和條件下的這些估計明顯不同。
 
做法的基礎
 
根據美國證券交易委員會（「SEC」）的規定編制的，截至2023年12月31日的審計財務報表以及截至2024年9月30日和2023年9月30日的九個月期間的未經審計簡明合併財務報表。
 
根據美國通用會計準則編制的財務報表中通常包含的某些信息和披露根據相關規定已經簡明或省略。管理層認爲所披露的信息足以提供公正的展示。臨時財務信息應與截至2023年12月31日的財務報表和附註一起閱讀。截至2024年9月30日的九個月運營結果未必能代表整年或任何未來期間的結果。
 
估計的使用
 
按照美國通用會計原則編制未經審計的簡明合併財務報表，要求公司進行會計估計和假設，影響未經審計的簡明合併財務報表日期報告的資產和負債金額以及披露在報告期間的資產和負債。實際結果可能與這些估計不同。公司未經審計的簡明合併財務報表中反映的重要會計估計包括信用損失準備金、存貨成本和淨變現價值中取較低者、長期資產和投資的減值損失、遞延稅資產評估準備金以及可轉換應收票據和權證公允價值。事實和情況的變化可能導致修訂的估計。當前的經濟環境增加了這些估計和假設的不確定性程度。
 
公允價值衡量
 
ASC 820建立了一個三層的公允價值層次結構，按照用於衡量公允價值的輸入的優先順序排列。該層次結構根據輸入在市場中的可觀察程度將輸入分爲三個級別。這些層次包括：
 
第1級-被定義爲在活躍市場中的報價價格等可觀察的輸入；
 
第2級-被定義爲除了在活躍市場中的報價價格外，直接或間接可觀察到的輸入；和
 
34
第3級-被定義爲需企業開發自己的假設，因市場數據幾乎或根本不存在而不可觀察到的輸入。
 
公司未按公允價值報告的金融工具主要包括現金及現金等價物、受限制的現金、應收賬款、預付款項和其他 當前資產，應收關聯方款項和應付關聯方款項、應付賬款及預提費用等當前負債。
 
現金及現金等價物、受限制現金、應收賬款和其他 當前資產、應付賬款、應計費用和其他當前 負債及應收關聯方款項和應付關聯方款項的賬面價值，由於這些項目的短期性質，近似公允價值。由於第三方借款和應收關聯方款項的預計公允價值與其 賬面價值的差異不大，這是因爲這些借款的短期剩餘期限和利率近似於類似剩餘期限和 風險資料可獲得的貸款。
 
可供出售的投資和貨幣互換屬於公允價值層次中的第1級，因爲它們是根據活躍市場中的報價進行估值的。我們的債務證券投資屬於公允價值層次中的第3級。由於發行人尚未上市且市場上沒有類似的公司處於相同的發展階段以供 比較，發行人難以估值，估值不被認爲是可靠的。因此，公司通過未來現金流量預測制定了自己的假設，包括已支付的本金和應計利息。
 
公允價值選擇提供了一種選項，允許公司在初始確認的基礎上不可撤銷地選擇以工具爲單位記錄某些金融資產和金融負債的公允價值。公司已選擇將公允價值選擇應用於：i）由於各種可轉換和結算選項的複雜性，需支付的可轉換期票；ii）被確認爲長期投資中的債務 證券的可轉換貸款應收款項，以及iii）被確認爲短期投資中的衍生金融工 具的貨幣互換。
 
根據公允價值選擇權選項列示的可轉讓的應付可轉讓票據，每個都是包含內嵌特徵的債務主機金融工具，否則應從債務主機中進行剝離並按照GAAP規定，作爲獨立的衍生負債進行初始和後續週期性的預估公允價值測量。 儘管如此，當將公允價值選擇權應用於財務負債時，不需要分拆內嵌衍生工具，並且財務負債最初以發行日期的預估公允價值計量，然後隨後定期按照每個報告期日的預估公允價值進行重新計量。
 
歸因於工具特定信用風險變動的公允價值變動部分，被確認爲其他全面收益的組成部分，而公允價值調整的餘額部分被確認爲公司合併利潤表中轉換性可轉讓票據和衍生負債的公允價值變動。 估計的公允價值調整以一個單獨行項目的形式呈現在合併利潤表的其他費用中，因爲可轉讓票據的公允價值變動不可歸因於工具特定信用風險。
 
關於可轉讓可轉讓票據發行，公司發行投資者認股權證和包銷經紀認股權證以購買公司的普通股。 公司利用二項模型估計認股權證的公允價值，被視爲是三級公允價值衡量。 每個報告期中對認股權證進行測量，公允價值變動在利潤表中被確認。
 
作爲一種實務迅速方法，公司使用淨資產價值（「NAV」）或其等同方法來衡量其某些基金投資的公允價值。 作爲一種實務迅速方法衡量的公司投資有：i）私募股權基金，在簡明合併資產負債表上代表對權益證券的投資； ii）從銀行購買的财富管理產品，在簡明合併資產負債表上代表可供出售的短期投資。
 
營業收入確認
 
公司在將貨物或服務轉移給客戶並反映出預期收到的對價後確認收入。在確定與客戶的合同何時以及如何確認收入時，公司執行以下五步分析：(i) 確認與客戶的合同；(ii) 確定履約責任；(iii) 計量交易價格；(iv) 將交易價格分配給履約責任；(v) 在公司滿足每項履約責任時(或之後)確認收入。
 
35
公司主要通過銷售輕型電動商用車、電動商用車零部件的銷售以及越野電動車的銷售來創造收入。一旦公司確定客戶已取得產品的控制權，收入將在特定時間點確認。收入扣除退貨津貼和從客戶收取的稅款，隨後將其匯入政府機構。估計退貨津貼需要做出重大判斷。公司根據歷史經驗合理估計退貨可能性，對這些假設和估計的更改可能會對確認的淨收入金額產生重大影響。
 
產品裝運的運輸和處理成本發生在客戶取得貨物控制權之前，被視爲履行成本而不是單獨的履約責任，並作爲銷售及市場營銷費用記錄。
 
以下表格將公司截至2024年9月30日和2023年9月30日九個月的收入按產品線進行了細分：
 
   
截至九個月的時間結束
九月三十日,
  
   
2024
    
2023
  
   
（未經審計）
    
（未經審計）
  
車輛銷售
　
$
25,483,836
　
　
$
12,732,639
　
備件銷售
　
　
2,783,954
　
　
　
586,632
　
其他服務收入
　
　
176,041
　
　
　
151,624
　
淨利潤
　
$
28,443,831
　
　
$
13,470,895
　

公司的營收來自歐洲、亞洲和美洲。以下表格詳細列出了按客戶所在地分解的營收情況。

   
截至九個月結束
九月30日,
  
   
2024
    
2023
  
   
(未經審計)
    
(未經審計)
  
主要地理市場
　
　
　
　
歐洲
  
$
17,071,721
　
　
$　
451,848
  
亞洲
    
7,260,544
      
10,035,492
  
美國
　
　
4,080,473
      
2,983,555
　
其他
    
31,093
      
-
  
總計
　
$
28,443,831
　
　
$
13,470,895
　

合同餘額

一旦公司確定客戶已經控制產品，收入確認的時間就到了。應收賬款代表已確認的收入，包括已開具發票的金額和/或在開具發票之前，當公司已履行其履約義務並有權獲得支付時。
 
合同負債主要代表公司需要向客戶轉讓額外貨物或服務的義務，公司已收到代價。收到的代價仍然是合同負債，直到貨物或服務已提供給客戶。截至2024年9月30日和2023年的九個月，公司確認了作爲2023年12月31日和2022年的合同負債的一部分的收入，分別爲946,071美元和484,477美元。

36
以下表格提供了關於與客戶簽訂合同的應收賬款和合同負債的信息：
 
   
9月30日,
2024
    
12月31日,
2023
  
   
(未經審計)
    
(未經審計)
  
應收賬款淨額
  
$
4,556,857
    
$
6,530,801
  
合同負債
  
$
4,958,315
    
$
3,394,044
  

最近發佈的會計準則公告
 
除了公司2023年第10-K表格中「注2（ab）最近發佈的會計準則公告」披露的但尚未採納的ASUs（會計準則更新）外，預計FAb發佈的任何ASU都不會對公司未經審計的簡明合併業績或財務狀況產生重大影響。

第3項。
定量和定性關於市場風險的披露

根據1934年修訂後的《證券交易法》規定第120億點2，作爲規定的較小報告公司，公司無需提供本條所要求的信息。

第4項。
控制和程序

披露控制程序

我們保持披露控制和程序（定義在《證券交易法》12a-15(e)或15d-15(e)規則中），旨在確保我們在根據SEC規則和表格的規定在《證券交易法》下提交或提交的報告中需要披露的信息被記錄、處理、彙總和報告在規定的時間段內，並且這些信息被積累並傳達給我們的管理層，包括我們的首席執行官（「CEO」）和代理首席財務官（「CFO」），以便及時就要求的披露做出決策。

我們的管理層，在我們的首席執行官和代理首席財務官的參與下，根據《證券交易法》規則13a-15或15d-15的(b)段要求，評估了我們的披露控制和程序的有效性，截至2024年9月30日的情況。根據這一評估，管理層得出結論，即由於公司財務報告內部控制存在重大缺陷（定義在《證券交易法》規則13a-15(f)或15d-15(f)下），因此截至2024年9月30日，公司的披露控制和程序不是有效的。請參閱2023年10-K表第II部分第9A項，獲取更多信息。

財務報告內部控制的變化

我公司在2024財年第三季度期間沒有發生對公司財務報告內部控制產生實質性影響或有可能產生實質性影響的變化。

37
修復

正如我們在年度報告10-K表第II部分第9A項中所述，我們已開始實施糾正計劃以解決上述重大弱點。在適用的控制操作足夠長時間且經管理層通過測試得出這些控制操作有效運行的結論之前，此弱點將不被視爲已糾正。

第二部分-其他信息

項目1。
法律訴訟

公司可能涉及各種法律訴訟、索賠和其他商業運作、項目、員工等事項引起的爭端，並一般情況下受到不確定性的影響，其結果無法預測。公司通過評估應該根據可能發生的損失而計提的事項是否屬於可預見且可合理估計來確定。儘管無法預測這些法律訴訟的結果，但公司相信這些行動總體上不會對其財務狀況、運營業績或流動性產生實質不利影響。請參閱年度報告F-1頁中「財務報表和附表資料」中所包含的描述和下文所述的信息。

CAE在德國博魯姆（Bochum）的縣法院Landgericht Bochum對捷克共和國公司Delivrium s.r.o.（「Delivrium」）提起訴訟，原因是由Delivrium和CAE簽訂的購買合同引發的共計956,760歐元的糾紛索賠，CAE要求支付並接受Delivrium之前訂購的車輛。截至本季度報告的日期，CAE正在等待捷克共和國Louny的法院的聲明或通知。因爲CAE無法將索賠交付給Delivrium在德國，所以CAE已在捷克共和國Louny地方法院提起訴訟。

2022年6月，Sevic Systems SE（「Sevic」）在比利時布魯塞爾的公司法庭申請禁令救濟，Sevic聲稱CAE侵犯了Sevic的知識產權（「IP」）權利。禁令行動也針對了CAE的兩家分銷合作伙伴LEIE Center SRL（「LEIE」）和Cedar Europe GmbH（「Cedar」）。Sevic聲稱它完全和獨家地從法國公司SH200萬 Sarl（「SH2M」）收購了CITELEC電動汽車模型（「CITELEC」）的知識產權。Sevic聲稱這些知識產權是通過2019年的知識產權轉讓協議取得的。根據Sevic的說法，由CAE生產並分銷的METRO型號（「METRO」）直接源自CITELEC。因此，Sevic據稱認爲METRO的分銷侵犯了Sevic的知識產權。在Sevic的行動中，Sevic依賴（比利時的）版權法律和不公平商業行爲。2023年2月2日，布魯塞爾商事法院總裁（「總裁」）作出裁決，宣佈i）針對Cedar的訴訟不符合法律規定，ii）針對CAE和LEIE的訴訟是成立的。根據總裁的意見，確定了CITELEC型號可以享有版權保護，並證明了Sevic取得了CITELEC型號的版權。總裁隨後得出結論，比利時經濟法典第XI.165§1條款的METRO型號的分銷構成了對METRO型號的分銷是對法律的違反，並因此下令停止在比利時分銷METRO型號，每售出一輛車罰款20,000.00歐元，每其他侵權行爲罰款5,000.00歐元，對LEIE最高罰款爲500,000.00歐元，對CAE最高罰款爲1,000,000.00歐元。因爲CAE沒有在比利時銷售任何METRO型號，公司認爲判決是不正確的，但已按判決承擔了相關責任。2023年4月17日，CAE提起了上訴狀。引進聽證會定於2023年5月22日舉行，並主持聽證的法官在聽證會上沒有做出任何法律評價。所有各方已獲得提交書面答辯的截止期限。最後書面答辯於2024年9月2日收到。截至本季度報告的日期，我們希望口頭聽證會將於2025年舉行，但無法確定與Sevic相關的這些訴訟的結果。

38
2022年7月22日，陳雄建針對Cenntro Electric Group Limited（「CEGL」），Cenntro Automotive Group Limited（「CAG」），Cenntro Enterprise Limited（「CEL」）和Peter Z. Wang（以下簡稱「王」，與CENN，CAG 和 CEL合稱爲「被告」）在新澤西州地方法院對CENN、CAG 和 CEL提起訴訟。訴訟聲稱被告侵犯了原告作爲CAG首席運營官而發行給陳先生的股票期權的十一個合同和侵權行爲。在四項合同索賠方面，原告聲稱涉及原告與CAG之間的僱傭協議和原告與CEL之間所謂的信函協議的合同索賠。在七項侵權索賠方面，原告聲稱有關聲稱就關於公司交易中對待原告股票期權所做的聲稱和承諾的虛假陳述和承諾，包括關於侵權干涉、詐騙、承諾阻止、疏忽陳述、不正當得利和侵權行爲的索賠。訴訟請求包括金錢賠償（包括補償和後果性損害）1900萬美元，加利息、律師費和費用。被告要求駁回對全體被告的訴訟，理由是無法提出訴訟請求和無法對CAG和CEL有個人管轄權。2023年4月30日，地方法院因對CAG和CEL缺乏個人管轄權而駁回了訴訟。此外，地方法院駁回了針對王和CEGL的所有訴訟，但未加以限制，允許原告在30天內修正訴狀中對王和CEGL索賠的不足之處。2023年5月28日，原告提交了修正後的訴狀。2023年7月20日，被告提交動議要求駁回該修正訴狀。2023年9月22日，原告提交反對我們提出的駁回動議和撤銷動議。被告在截止日期之前於2023年11月9日提交了答辯詞。2024年1月25日，法官發佈了一項法令，准許原告修正動議，並否決了我們的撤銷動議。

2023年2月6日，杭州藍達克科技有限公司（「藍達」），Cenntro的全資子公司之一，在杭州餘杭區人民法院（「人民法院」）對福建新龍馬汽車股份有限公司（「新龍馬」），藍達的供應商，提起訴訟。根據該訴訟，藍達請求：（i）終止2022年2月26日藍達向新龍馬下達的車輛採購訂單；（ii）追回約438,702美元的預付款項；以及（iii）請求賠償約453,290美元的損失。調解日期爲2023年3月3日，後於2023年7月3日立案。隨後，新龍馬提出司法管轄異議，人民法院駁回。隨後，新龍馬提起反訴，人民法院於2023年10月17日主持了當事雙方的證據交換，並於2023年11月14日、2024年1月16日組織了發現程序。2024年3月5日，第一審判決作出，裁定：1）新龍馬全額返還預付款項，加上100％的損害賠償，總額869,702美元；2）藍達支付總計583,813美元的未付發票款項；及3）終止當事雙方之間的所有協議，包括尚未履行的車輛採購訂單。新龍馬不滿第三項判決結果，於2024年3月21日提起上訴。上訴被駁回，原判決在2024年7月2日被人民法院維持。

2023年12月18日，我們的子公司浙江中重機械有限公司（「浙江」）對同和縣天信農業機械有限公司（「天信」）提起訴訟，要求根據一份有爭議的銷售合同支付總計461,800人民幣（約合65,104美元）及利息。2024年4月17日，法院作出裁定支持浙江的主張，命令天信在10天內支付浙江461,800人民幣（約合65,104美元）及相應的利息和法律費用。2024年7月3日，法院受理了浙江的強制執行申請。

2024年1月2日，MHP Americas, Inc.（「MHP」）向Cenntro Electric Group Limited（「CEGL」）發函要求CEGL支付據稱欠款給MHP的金額：（i）未付發票1767516.91美元，（ii）3289500美元，用於涉及違約的總合同發票和里程碑付款，涉及2022年8月8日和/或2023年3月9日雙方簽署的主諮詢服務協議和工作說明書。 2024年1月12日，CEGL回應該函否認任何違約行爲，並對所聲稱的金額提出質疑。

2024年4月10日，Cenntro Electric Group Limited（「CEGL」）對MHP Americas, Inc.（「MHP」）提起訴訟，指控其違約主諮詢服務協議和SAP Business Suite forHANA工作說明書（「SAP S/4HANA」），未能按照相關合同全球實施SAP S/4HANA，違反了善意和公平交易的默示契約，導致CEGL遭受重大損失；並要求對所有可審理的問題進行陪審團審判。根據此項索賠，CEGL正在尋求迄今支付的512,226美元和解除其與MHP的剩餘合同義務。 2024年4月30日，MHP提交了一份通知，將此案從新澤西州上訴法院轉移至新澤西州聯邦地區法院。截至本季度報告時，此案仍在進行中，各方正在履行必要的詢問和發現程序。

39
項目1A.
風險因素

您應仔細考慮《2023年10-K表格》中標題爲「風險因素」的部分中討論的風險，這些風險可能會對我們的業務、財務狀況或未來業績產生重大影響。《2023年10-K表格》中描述的風險並非公司面臨的唯一風險。我們目前不知道的或我們目前不認爲重要的其他風險和不確定因素也可能對我們的業務、運營結果、現金流和財務狀況產生重大不利影響。

ITEm 2.
非註冊股票的銷售和使用收益

我們在向美國證券交易委員會提交的文件中未披露過未註冊權益證券的銷售情況。

第3項。
高級證券違約

無。

第4項。
礦井安全披露

Not applicable.

第5項
其他信息

第16節報告人的交易安排。

截至2024年9月30日的季度，根據1934年修正的《證券交易法》第16(a)條的規定，需提交報告的人員中，即爲公司的普通股（即公司的董事和某些高管）持有和交易相應公司的普通股的人員， 採納修改或 終止 根據SEC監管條例第229.408節規定的「Rule 10b5-1交易安排」或「非Rule 10b5-1(c)安排」。

項目6。
展示資料

附件描述

展示文件
不。
  
陳述展品
 
根據第13a-14(a)規則要求的首席執行官認證。
 
根據規則13a-14(a)要求負責財務官的認證。
 
根據美國法典第18章第63章第1350節要求的認證。
Inline XBRL實例文檔
  
內聯XBRL實例文檔——實例文檔未出現在互動數據文件中，因爲其XBRL標記嵌入在內聯XBRL文檔中。
Inline XBRL擴展架構文檔
  
行內XBRL分類擴展模式文檔
Inline XBRL擴展計算關係文檔
  
Inline XBRL稅務分類擴展計算鏈接庫文檔
Inline XBRL擴展定義關係文檔
  
行內XBRL分類擴展定義鏈接庫文檔
Inline XBRL擴展標籤關係文檔
  
行內XBRL分類擴展標籤鏈接庫文檔
Inline XBRL擴展表示關係文檔
  
行內XBRL分類擴展演示鏈接庫文檔
104*
  
交互式數據文件封面頁（格式爲行內XBRL，包含在展覽101中）

*
隨此提交。
**
隨附。

40
簽名

根據1934年的證券交易法的要求，註冊人已經指定代表簽署本報告。

   
日期：2024年11月12日
  
   
 
CENNTRO INC.
     

作者:
/s/ 彼得·王


王智華


首席執行官


簽名：/s/ Ian Lee
     

通過：
/s/ 葉建安


葉建安


代理首席財務官


（信安金融及會計主管）