第99.1展示文本
創意媒體與社區信託公司報告2024年第三季度業績
達拉斯—（2024年11月8日）創意媒體與社區信託公司（NASDAQ和TASE：CMCT）（本公司、「我們」、「CMCT」或「公司」）， 今天 報告了截至2024年9月30日爲止三個月的營業結果。
2024年第三季度業績亮點
房地產業組合
•同店寫字樓組合(2) 已出租率爲72.9%。
•與超過12個月的租約簽訂了4850平方英尺的租約。
財務結果
•歸屬於普通股股東的淨虧損爲3480萬美元，每股攤薄1.22美元。
•歸屬於普通股股東的經營活動資金（「FFO」）(3)1 爲（28.4）百萬美元，每股攤薄（1.00）美元。
•普通股股東應占的核心基金運營資金淨額(4)1 淨利潤爲$(11.5)百萬美元，每股稀釋股份爲$(0.40)。
•2024年9月，公司暫停發行A1優先股系列，並贖回了共計2,589,606股A1優先股和2,167,156股A優先股，以公司普通股形式支付，最終發行了60,526,804股普通股。
管理層評論
「我們繼續推進我們先前宣佈的行動，加快調整重心轉向高級多戶家庭資產，加強資產負債表，並改善流動性，」Creative Media & Community Trust Corporation首席執行官大衛•湯普森表示。「我們正積極進行資產再融資的高級階段。我們計劃使用這些物業級再融資的部分收入，全額償還和註銷我們的追索公司級信貸額度。我們計劃將剩餘收入，以及未來任何潛在資產銷售的收入，主要投資於高級多戶家庭資產。」
「我們還在多戶家庭開發管道和酒店翻新方面取得進展。我們在該季度完成了4750 Wilshire / 701 S Hudson物業辦公樓部分轉爲多戶家庭的工作，並開始租賃68套豪華單位。我們仍預計我們在洛杉磯Echo Park的36套多戶家庭開發項目將於2025年第三季度完成。在我們的酒店物業上，我們翻新了近300間客房。」 儘管與翻新相關的施工影響了我們的第三季度業績，但我們預計將在2024年年底左右完成所有503間客房的最終工程。”
2024年第三季度業績
房地產投資組合
截至2024年9月30日，我們的房地產投資組合包括27項資產，其中全部爲絕對所有權物業，其中五項通過對非一致合營企業（「非合併合營企業」）的投資持有。非合併合營企業擁有兩個辦公室物業（其中一個部分轉爲多戶住宅單元），一個目前正在開發的多戶住宅用地，一個多戶住宅物業和一個商業開發用地。該投資組合包括13個辦公室物業，總租賃面積約130萬平方英尺，三個多戶住宅物業，共計696個單元，九個開發用地（其中三個用作停車場）和一個附屬停車場的503間客房酒店。
財務結果
歸屬於普通股股東的淨虧損爲 3480萬美元，或1.22美元 每股普通股攤薄後 截至2024年9月30日的三個月，相比之下，歸屬於普通股股東的淨虧損爲 2290萬美元，或關注 @EVERFI。$0.94 per diluted share of Common Stock, for the same period in 2023. The increase in net loss attributable to common stockholders was driven by a decrease in
1 Non-GAAP financial measure. Refer to the explanations and reconciliations elsewhere in this release.
1
FFO2 of $2090萬 (described below), partially offset by a decrease in depreciation and amortization expense, adjusted for the impact of non controlling interests, of $910萬.
FFO2 歸屬於普通股股東(3) 比上一期低11%，反映出黃金和銅的銷售量增加，實現了更高的銅價格，較低的支撐資本和生產剝離開支，以及澳元兌美元的走軟對澳元計價的運營成本的好處。這些好處部分抵消了相關的較高的版權支付和處理、精煉和運輸成本。 虧損28.4百萬美元，每股普通股稀釋後(1.00)美元 每股普通股稀釋股票 截至2024年9月30日的三個月比期間負債的2023年5月31日結束的期間的虧損7.5百萬美元，下降了 $(0.31) 每股普通股攤薄後，2023年同期爲$0.56。 減少 在FFO2 主要來源於 增長 可贖回優先股贖回額爲$15.7百萬美元， $15.7百萬美元。 部門淨營業收入減少 360萬美元 可贖回優先股股利增加 120萬美元.
核心基金運營現金流2 歸屬普通股股東的虧損爲1150萬美元(4)爲 461.4 百萬（1150）萬美元，或關注 @EVERFI。$(0.40) per diluted share of Common Stock for the 截至2024年9月30日的三個月比期間負債的2023年5月31日結束的期間的$(7.1) million，或關注 @EVERFI。$(0.29) per diluted share of Common Stock, for the same period in 2023. The decrease in Core FFO2 is attributable to the aforementioned changes in FFO2, while not impacted by the increase in redeemable preferred stock redemptions or transaction-related costs, as these are excluded from our Core FFO2 計算。
分段信息
Our reportable segments during the three months ended September 30, 2024 and 2023 consisted of three types of commercial real estate properties, namely, office, hotel and multifamily, as well as a segment for our lending business. Total segment net operating income (「NOI」)(5) was $7.6 million for the three months ended September 30, 2024, compared to $11.2 million for 2023年同期.
辦公室
同店銷售數據
同店銷售額增長率(2) 辦公室板塊淨營業收入(5) 截至2024年9月30日三個月的辦公室淨營業額下降至540萬美元，而2023年同期爲940萬美元，而同店銷售額(1) 辦公室現金淨營業額(6)2 截至2024年9月30日三個月的辦公室現金淨營業額下降至640萬美元，而2023年同期爲990萬美元。同店銷售額的下降(2) 辦公室板塊淨營業收入(5) 以及同店(2) 現金辦公室NOI(6)2 主要歸因於我們同店未合併辦公實體，其在房地產投資方面經歷了淨未實現損失，相較於上一年度的淨未實現收益。此外，我們合併的同店辦公物業的營業費用增加，主要歸因於加州奧克蘭一處辦公物業的維修和維護、公用事業和行政費用增加，以及德克薩斯州奧斯汀一處辦公物業的維修和維護費用以及房地產稅費用增加。
截至2024年9月30日，公司的同店辦公組合(2) 佔地72.2%，同店基礎上同比下降990個點子(2) ，出租率爲72.9%，同店基礎上同比下降1,100個點子(2) 。2024年9月30日，同店基礎上的年化每平方英尺租金爲$60.31，相比於2023年9月30日的$57.04。截至2024年9月30日的三個月內，公司在我們的同店簽訂了4,850平方英尺的租約，租期超過12個月(7) 。(2) 。(2) 辦公室投資組合。
總計
辦公室部分經營淨收入(5) 2024年9月30日結束的三個月，辦公室部分經營淨收入從上述相同期的930萬美元下降至540萬美元 2023減少是由於同店銷售減少(2) 辦公室部分經營淨收入(5) 如上所述。
2 非GAAP財務指標。有關本報告其他地方的解釋和調整，請參閱其他地方。
2
酒店
酒店部分淨營業收入(5) 2024年9月30日結束的三個月，酒店部分的淨營業收入下降至973,000美元，低於2023年同期的1.9百萬美元 原因主要是入住率下降， 受酒店翻新施工的持續影響，2024年9月30日結束的三個月內開始造成消極影響。 下表列出了我們位於加利福尼亞薩克拉門託酒店的入住率、 平均每日房價 和每間可用客房的營業收入，指定時期爲:
| 截至9月30日的三個月 | ||||||||||||||
| 2024 | 2023 | |||||||||||||
| 佔用率 | 55.5 | % | 68.9 | % | ||||||||||
平均每日費率(a) | $ | 184.69 | $ | 175.91 | ||||||||||
每間可用客房的營業收入(b) | $ | 102.55 | $ | 121.14 | ||||||||||
______________________
(a)計算方法爲過去3個月的房間收入除以入住房間的數量。
(b)計算方法爲過去3個月的房間收入除以可用房間數量。
多戶住宅
我們的多戶住宅業務板塊包括位於加利福尼亞奧克蘭市的兩棟多戶住宅樓，以及對一處房地產業投資。 洛杉磯加利福尼亞州Echo Park社區的多戶家庭建築，通過其中一個非合併聯營企業收購，所有這些在購得之時進行了 2023年第一季度的綜合多戶家庭部門淨經營收入(5)爲 461.4 百萬$508,000當PFSA有借款時，特定限制還包括200%的流動資產限制。截至2024年9月30日的三個月，相對於2023年同期的$(391,000) 與我們的綜合多戶家庭部門淨經營收入的增加有關(5) 主要是由於加州奧克蘭市我們的多戶家庭物業在2024年9月30日三個月期間的更高入住率和每個已出租單元的更高淨月租金，相對於2023年9月30日三個月的情況(9) 在2024年9月30日三個月期間，相對於2023年9月30日結束的三個月，我們在加利福尼亞州奧克蘭市的多戶家庭物業的營業收入有所增加，共有September 30, 2024, our Multifamily Segment was 92.0% occupied, monthly rent per occupied unit(8) 比上一期低11%，反映出黃金和銅的銷售量增加，實現了更高的銅價格，較低的支撐資本和生產剝離開支，以及澳元兌美元的走軟對澳元計價的運營成本的好處。這些好處部分抵消了相關的較高的版權支付和處理、精煉和運輸成本。 $2,555 and net monthly rent per occupied unit(9) was $2,444, compared to 84.1%, $2,869, and $2,100, respectively, as of September 30, 2023.
借貸。
我們的貸款板塊主要由我們的SBA 7(a)貸款平台組成，這是一個全國性的貸款貸方，主要向酒店行業的小企業發放貸款。貸款板塊淨營業額(5)爲 461.4 百萬$688,000美國國防部截至2024年9月30日的三個月相比之下,$366,000 。 收入增加主要是由於我們SBA 7(a)貸款支持的債券的本金償還金額減少而導致利息支出減少。
負債和股權
截至2024年9月30日三個月結束時，我們發行了548,876股A1優先股，淨收益爲1220萬美元。淨收益代表總收益減去與發行相關的特定成本，如佣金、經紀人管理費和其他發行費用，以及分配的間接發行成本。
2024年9月，公司暫停了對A1優先股的發行。此外，2024年9月，公司贖回了總計2,589,606股A1優先股和2,167,156股A優先股，支付方式爲公司普通股（包括對贖回股份的計息和未付股息的支付），共發行了60,526,804股普通股。
此外，在2024年9月30日三個月結束時，我們對循環信用設施進行了400萬美元的額外償還。
股息
於2024年9月16日，我們宣佈每股普通股0.04美元（或每股0.0202股普通股）的股票股利，以1.985美元的價格於2024年10月8日以普通股形式支付，共發行了1,684,634股普通股。
3
關於數據
下面提供了某些績效指標的描述，包括分部淨營業收入、現金淨營業收入、歸屬於普通股東的FFO以及歸屬於普通股東的核心FFO。其中一些績效指標-現金淨營業收入、歸屬於普通股東的FFO以及歸屬於普通股東的核心FFO-屬於非GAAP財務指標。請參考隨後的表格，將這些非GAAP財務指標與最直接可比的GAAP財務指標進行調解。
(1)穩定的辦公樓投資組合代表辦公物業，在此期間未受到重新開發或重新定位的影響。
(2)同店銷售物業是我們一直以一致的方式擁有並經營，並在報告期內報告在我們的合併財務報表中的物業。 我們從本季度的同店銷售物業中排除了任何物業（i）在2023年7月1日或之後收購；（ii）在2024年9月30日或之前出售或從我們的合併財務報表中刪除；或者（iii）在從2023年7月1日至2024年9月30日的期間內的任何時點進行了我們認爲會極大影響其結果的重大重新定位項目。 在確定截至2024年9月30日的同店辦公物業時，根據上述的（i）和（iii）排除了一棟辦公樓物業。 辦公大廈屬性（未提供完整內容）的辦公大廈屬性被排除（未提供完整內容）
(3)歸屬於普通股股東的FFO（基金）代表歸屬於普通股股東的淨利潤（損失），根據GAAP計算，反映扣除可贖回優先股股利累積的損益（或利潤），不包括房地產出售的收益（或損失），房地產減值和攤銷。 我們根據國家房地產投資信託協會（NAREIT）制定的標準計算FFO。 請參見下文有關FFO作爲運營績效的補充衡量指標優勢和侷限性的『核心FFO』定義。
(4)歸屬於普通股股東的核心FFO（「Core FFO」）代表歸屬於普通股股東的FFO（如上所述計算），不包括債務提前清償的收益（損失），可贖回優先股被視爲股息，可贖回優先股贖回，終止利率掉期的收益（損失）和交易成本。
我們認爲FFO是受廣泛認可和適當的REIT業績衡量標準，證券分析師、投資者和其他利益相關方在評估REITs時經常使用該標準，其中許多在發佈其結果時報告FFO。此外，我們認爲核心FFO對證券分析師、投資者和其他利益相關方在評估我們公司時是有用的衡量標準，因爲它從FFO中排除了我們認爲是非經常性、與我們的運營方式無關的、或與常規業務範圍外的交易有關的某些金額的影響。
與任何指標一樣，FFO和核心FFO不應作爲衡量我們業績的唯一標準，因爲它們排除了折舊和攤銷，既未涵蓋因使用或市場條件導致的房地產價值變化，也未涵蓋維持我們房產運營績效所需的資本支出和租賃佣金的水平，核心FFO排除了與非經常性特殊項目、提前償還或清償我們的債務、回購我們的優先股、調整計入暫時權益的優先股賬面價值至其贖回價值有關的金額，所有這些都具有實際經濟效應，可能對我們的經營業績產生重大影響。其他REITs可能不以與我們相同的方式或根本不計算FFO和核心FFO；因此，我們的FFO和核心FFO可能與其他REITs的FFO和核心FFO不可比較。因此，FFO和核心FFO應僅作爲我們績效的補充，不應作爲按照GAAP計算的經營活動現金流的補充或替代指標。FFO和核心FFO不應作爲我們流動性的衡量標準，也不表明可用於支付股息等現金需求的資金。年度至今的FFO和核心FFO每股表現可能因計算各個季度FFO和核心FFO每股額所需的方法而有所不同。此外，每股FFO和核心FFO是獨立計算的，由於四捨五入，可能不具有可加性。
(5)分部淨經營收入對於我們的房地產業務板塊，表示租金和其他物業收入以及費用補償減去與物業相關的費用，不包括非物業收入和費用、利息費用、折舊和攤銷、企業相關的一般行政費用、房地產出售損益、債務提前還清損益、房地產減值、交易成本以及所得稅的利潤（損失）。對於我們的貸款業務板塊，分部淨經營收益表示利息收入減去利息費用和總體開銷。請參見下文中的「現金淨經營收入」定義，討論分部淨經營收入作爲運營績效補充指標的益處和限制。
(6)現金淨營業收入對於我們的房地產業務板塊，表示已調整以排除租金的直置化效果、收購標準/市場租約攤銷以及其他根據通用會計準則所需調整的分部淨經營收入（Segment NOI）。對於我們的貸款業務板塊，現金淨經營收入和分部淨經營收入之間沒有區別。我們還使用基於現金的淨經營收入（不包括租約終止收入）或稱爲「不計租約終止收入的現金淨經營收入」，評估運營板塊的運營績效和財務結果。
4
分部淨經營收入和現金淨經營收入不是按照通用會計準則（GAAP）測算的運營結果或經營活動現金流量的指標，不應被視爲持續經營收入的替代方案，或用作衡量流動性的現金流，或作爲我們績效或分紅支付能力的指示。各家公司可能不會以相同方式計算分部淨經營收入或現金淨經營收入。 我們認爲分部淨經營收入和現金淨經營收入對投資者和管理層是有用的績效指標，因爲在跨期比較時，它們反映了直接與擁有和經營我們的物業相關的收入和支出，以及從入住率、租金水平和經營成本趨勢對運營的影響，提供了從持續經營收入中不能立即看出的視角。此外，我們認爲現金淨經營收入對投資者是有幫助的，因爲它消除了直線租金以及其他非現金調整對收入和支出的影響。
分部淨經營收入和現金淨經營收入不是按照通用會計準則（GAAP）測算的運營結果或經營活動現金流量的指標，不應被視爲持續經營收入的替代方案，或用作衡量流動性的現金流，或作爲我們績效或分紅支付能力的指示。各家公司可能不會以相同方式計算分部淨經營收入或現金淨經營收入。 我們認爲分部淨經營收入和現金淨經營收入對投資者和管理層是有用的績效指標，因爲在跨期比較時，它們反映了直接與擁有和經營我們的物業相關的收入和支出，以及從入住率、租金水平和經營成本趨勢對運營的影響，提供了從持續經營收入中不能立即看出的視角。此外，我們認爲現金淨經營收入對投資者是有幫助的，因爲它消除了直線租金以及其他非現金調整對收入和支出的影響。
(7)每個已租用的平方英尺的年租金和：代表根據特定時期起租的租約的每月基礎租金乘以十二。該金額反映了減免前的總現金租金。如適用，在基礎租金中已將車位費用乘以十二得出年化租金。某些辦公樓物業的年化租金包括可歸因於零售的租金。
(8)每個已租用單位的月租金和：代表根據特定時期起租的租約的每月基礎租金，除以已租用單位。該金額反映了特許前的總現金租金。
(9)每個已租用單位的淨月租金和：代表在特定時期起租的租約下的每月基礎租金減去特定時期內授予的租金讓步後所得的淨月基礎租金，再除以已租用單位。
5
前瞻性聲明
本新聞發佈含有特定的「前瞻性陳述」，在《1933年證券法》第27A條修正案和《1934年證券交易法》第21E條修正案（「交易法」）的規定下，旨在受其所創造的避風港條款的覆蓋範圍之內。這些陳述包括管理層關於未來業務運營計劃和目標的內容，包括關於CMCT業務未來增長和資金可用性的計劃和目標。此類前瞻性陳述可以通過使用「可能」，「將會」，「項目」，「目標」，「期待」，「打算」，「可能」，「相信」，「預期」，「估計」，「可能」，「將繼續」，「追求」，「潛在」，「預測」，「尋求」，「計劃」或「應該」，或「目標」或其否定形式或其他變體或類似詞語或短語來識別。這類前瞻性陳述還包括CMCT關於未來增長和前景的計劃和目標。這類前瞻性陳述是基於CMCT管理層在其經驗和對預期未來發展及其他因素的認識所作出的特定假設。前瞻性陳述必然涉及CMCT管理層的判斷，涉及可能導致實際結果與前瞻性陳述所暗示的結果存在實質差異的一些風險和不確定性。這些風險和不確定性包括（i）CMCT發展活動的時間、形式和運營效果，（ii）CMCT將在線上提高現有市場租金至市場租金或保持或提高入住率的能力，（iii）市場租金波動，（iv）通脹和持續較高利率對CMCT運營和盈利能力的影響，以及（v）一般經濟、市場等因素。造成CMCT實際結果與預期不符的其他重要因素，可在CMCT截至2023年12月31日的《10-K》年度報告的「第1A—風險因素」中討論，以及在CMCT不時向證券交易委員會提交的《10-Q》季度報告的第 II 部分第1A。此處所包括的前瞻性陳述基於當前的期望，且無法保證這些期望將被實現。與前述有關的假設涉及對未來經濟、競爭狀況和市場條件以及未來業務決策的判斷，所有這些情況都是難以或不可能準確預測的，而且很多情況是CMCT無法控制的。儘管我們認爲前瞻性陳述的假設是合理的，但任何假設都可能是不準確的，因此無法保證明或暗示的前瞻性陳述將被證明是準確的。鑑於前述所隱含的存在重大不確定性，這裏所包含的信息不應被視爲CMCT或任何其他人認爲CMCT的目標和計劃將會實現的陳述。敬請讀者注意，對於前瞻性陳述不應過分依賴。前瞻性陳述只代表發表之日。CMCT不保證將更新這些陳述以反映其發表日期後發生的變化，除非適用法律要求。
對於創意媒體與社區信託公司
媒體關係：
克莉絲汀·沃勒 +1 (724) 514-1968
Christine.Waller@mylan.com
艾米·羅斯 +1 (212)
733-7410
Amy.rose@pfizer.com
梅利莎·特朗貝塔 +1 (724) 514-1813
Melissa.Trombetta@mylan.com
查克·特里亞諾 +1 (212)
733-3901
Charles.E.Triano@pfizer.com
Bill Mendel，212-397-1030
bill@mendelcommunications.com
or
股東關係：
Steve Altebrando，646-652-8473
shareholders@creativemediacommunity.com
shareholders@creativemediacommunity.com
6
創意媒體與社區信託公司及其子公司
合併資產負債表
（未經審計，單位爲千元，股份數和每股金額除外）
| 2024年9月30日 | 2023年12月31日 | |||||||||||||
| 資產 | ||||||||||||||
| 房地產業投資淨額 | $ | 702,845 | $ | 704,762 | ||||||||||
| 在未納入合併的實體中的投資 | 34,196 | 33,505 | ||||||||||||
| 現金及現金等價物 | 18,454 | 19,290 | ||||||||||||
| 受限現金 | 17,521 | 24,938 | ||||||||||||
| 應收貸款淨額 | 55,742 | 57,005 | ||||||||||||
| 2,687,823 | 4,198 | 5,347 | ||||||||||||
| 遞延租金應收款及費用，淨額 | 21,087 | 28,222 | ||||||||||||
| 其他無形資產，淨額 | 3,663 | 3,948 | ||||||||||||
| 其他 | 10,343 | 14,183 | ||||||||||||
| 資產總計 | $ | 868,049 | $ | 891,200 | ||||||||||
| 負債，可贖回優先股和權益 | ||||||||||||||
| 負債： | ||||||||||||||
| 淨債務 | $ | 478,339 | $ | 471,561 | ||||||||||
| 應付賬款和應計費用 | 26,582 | 26,426 | ||||||||||||
| 由於關聯方 | 8,864 | 3,463 | ||||||||||||
| 其他負債 | 10,604 | 12,981 | ||||||||||||
| 負債合計 | 524,389 | 514,431 | ||||||||||||
| 承諾和 contingencies | ||||||||||||||
可贖回優先股票：A1系列累積可贖回優先股，面值0.001美元；截至2024年9月30日和2023年12月31日，授權發行25,226,343股和27,904,974股；截至2024年9月30日已發行和流通913,630股，截至2023年12月31日未發行和未流通任何股份；每股清算優先權爲25.00美元，根據調整情況 | 20,799 | — | ||||||||||||
| 股本： | ||||||||||||||
A系列累積可贖回優先股，面值0.001美元；截至2024年9月30日和2023年12月31日，授權發行31,519,738股和34,611,501股；截至2024年9月30日發行和流通8,820,338股，截至2024年12月31日發行和流通8,820,338股和7,431,839股；每股清算優先權爲25.00美元，根據調整情況 | 108,703 | 185,704 | ||||||||||||
A1系列累積可贖回優先股，面值0.001美元；截至2024年9月30日和2023年12月31日，授權發行25,226,343股和27,904,974股；截至2024年9月30日發行和流通11,327,248股，截至2023年12月31日發行和流通10,473,369股和10,378,343股；每股清算優先權爲25.00美元，根據調整情況 | 211,877 | 256,935 | ||||||||||||
D系列累積可贖回優先股，面值0.001美元；截至2024年9月30日和2023年12月31日，授權發行26,991,590股；截至2024年9月30日發行和流通56,857股，截至2023年12月31日發行和流通56,857股和48,447股；每股清算優先權爲25.00美元，根據調整情況 | 1,190 | 1,190 | ||||||||||||
普通股，面值0.001美元；授權發行9億股；截至2024年9月30日發行和流通83,447,280股，截至2023年12月31日發行和流通22,786,741股 | 87 | 23 | ||||||||||||
| 額外實收資本 | 984,978 | 852,476 | ||||||||||||
| 超過盈餘的分配 | (985,874) | (921,925) | ||||||||||||
| 股東權益總額 | 320,961 | 374,403 | ||||||||||||
| 非控股權益 | 1,900 | 2,366 | ||||||||||||
| 股東權益總計 | 322,861 | 376,769 | ||||||||||||
| 負債總額，可贖回優先股和股權 | $ | 868,049 | $ | 891,200 | ||||||||||
7
創意傳媒及社區信託公司及子公司
截至2020年6月30日和2019年6月30日三個月和六個月的營業額
（未經審計，以千爲單位，除每股數據外）
| 截至9月30日的三個月 | 截至9月30日的九個月 | |||||||||||||||||||||||||
| 2024 | 2023 | 2024 | 2023 | |||||||||||||||||||||||
| 收入: | ||||||||||||||||||||||||||
| 租金及其他物業收入 | $ | 18,150 | $ | 17,061 | $ | 56,172 | $ | 49,999 | ||||||||||||||||||
| 酒店收入 | 6,808 | 7,485 | 29,768 | 29,590 | ||||||||||||||||||||||
| 利息和其他收入 | 3,658 | 3,572 | 11,113 | 10,201 | ||||||||||||||||||||||
| 總營收 | 28,616 | 28,118 | 97,053 | 89,790 | ||||||||||||||||||||||
| 運費 | ||||||||||||||||||||||||||
| 租金及其他物業運營 | 17,373 | 15,509 | 52,550 | 47,713 | ||||||||||||||||||||||
| 資產管理和其他費用支付給關聯方 | 515 | 724 | 1,334 | 2,071 | ||||||||||||||||||||||
| 向關聯方報銷費用—公司 | 592 | 524 | 1,809 | 1,729 | ||||||||||||||||||||||
| 向關聯方報銷費用—貸款部門 | 672 | 648 | 1,908 | 2,166 | ||||||||||||||||||||||
| 利息 | 9,616 | 9,733 | 27,819 | 24,678 | ||||||||||||||||||||||
| 一般行政 | 2,221 | 2,142 | 5,243 | 5,751 | ||||||||||||||||||||||
| 交易相關成本 | 526 | 38 | 1,351 | 3,398 | ||||||||||||||||||||||
| 折舊和攤銷 | 6,423 | 16,082 | 19,357 | 46,056 | ||||||||||||||||||||||
| 總費用 | 37,938 | 45,400 | 111,371 | 133,562 | ||||||||||||||||||||||
| 未納入合併範圍實體的(虧損)利潤 | (1,239) | 1,189 | (442) | 1,053 | ||||||||||||||||||||||
| 房地產出售收益（注3） | — | — | — | 1,104 | ||||||||||||||||||||||
| 所得稅費用之前的虧損 | (10,561) | (16,093) | (14,760) | (41,615) | ||||||||||||||||||||||
| 所得稅費用 | 15 | 554 | 573 | 969 | ||||||||||||||||||||||
| 淨損失 | (10,576) | (16,647) | (15,333) | (42,584) | ||||||||||||||||||||||
| 歸屬於少數股東的淨虧損 | 192 | 874 | 423 | 2,501 | ||||||||||||||||||||||
| 公司應占淨損失 | (10,384) | (15,773) | (14,910) | (40,083) | ||||||||||||||||||||||
| 可贖回優先股宣佈或積累的股利（注11） | (7,966) | (6,809) | (23,601) | (18,341) | ||||||||||||||||||||||
| 可贖回優先股被視爲紅利（注11） | (327) | — | (755) | — | ||||||||||||||||||||||
| 可贖回優先股贖回（注11） | (16,098) | (352) | (17,471) | (1,040) | ||||||||||||||||||||||
| 歸屬於普通股股東的淨虧損 | $ | (34,775) | $ | (22,934) | $ | (56,737) | $ | (59,464) | ||||||||||||||||||
| 歸屬普通股股東的每股淨損失： | ||||||||||||||||||||||||||
| Basic | $ | (1.22) | $ | (0.94) | $ | (2.20) | $ | (2.44) | ||||||||||||||||||
| Diluted | $ | (1.22) | $ | (0.94) | $ | (2.20) | $ | (2.44) | ||||||||||||||||||
| 普通股流通的加權平均股數： | ||||||||||||||||||||||||||
| Basic | 28,493 | 24,422 | 25,789 | 24,402 | ||||||||||||||||||||||
| Diluted | 28,493 | 24,422 | 25,789 | 24,402 | ||||||||||||||||||||||
8
創意媒體和社區信託公司及其子公司
歸屬於普通股股東的營業費用
(未經審計，單位：千元，除每股金額外)
我們認爲FFO是房地產信託公司績效的一個被廣泛認可和合適的度量標準，並且經常被證券分析師、投資者和其他利益相關方在評估房地產信託時使用，許多房地產信託在報告其結果時會提供FFO。 FFO代表歸屬於普通股股東的淨利潤（或虧損），按照普遍公認的會計準則（「GAAP」）計算，反映了扣除可贖回優先股股利累積款項後的正常股股東，不包括出售房地產、房地產減值及折舊和攤銷的收益（或損失）。我們根據國家房地產投資信託協會（「NAREIT」）制定的標準計算FFO。
與任何指標一樣，FFO不應該用作我們績效的唯一衡量標準，因爲它排除了折舊和攤銷，也沒有捕捉到由於使用或市場條件而導致的我們房地產價值的變化，也沒有反映維持我們房地產運營績效所需要的資本支出和租賃佣金水平，所有這些都有着真實的經濟影響，並且可能會嚴重影響我們的運營結果。其他房地產信託公司可能不會按照NAREIT制定的標準計算FFO；因此，我們的FFO可能不可與其他房地產信託公司的FFO進行比較。因此，FFO應僅被視爲我們績效衡量的輔助指標，不應將其用作根據GAAP計算的經營活動現金流量的補充或替代性指標。FFO不應作爲我們流動性的度量標準，也不能表明用於滿足我們現金需求的資金，包括支付股息的能力。以下表格詳細列出了截至2024年9月30日的三個月和九個月內歸屬於普通股股東的淨利潤至歸屬於普通股股東的FFO的調整對照。 2023.
| 截至9月30日的三個月 | 截至9月30日的九個月 | |||||||||||||||||||||||||
| 2024 | 2023 | 2024 | 2023 | |||||||||||||||||||||||
| 分子： | ||||||||||||||||||||||||||
| 歸屬於普通股股東的淨虧損 | $ | (34,775) | $ | (22,934) | $ | (56,737) | $ | (59,464) | ||||||||||||||||||
| 折舊和攤銷 | 6,423 | 16,082 | 19,357 | 46,056 | ||||||||||||||||||||||
| 非控股權益的折舊和攤銷按比例分攤 | (68) | (626) | (240) | (1,986) | ||||||||||||||||||||||
| 房地產業出售收益 | — | — | — | (1,104) | ||||||||||||||||||||||
| 普通股股東應占的基金運營資金流量淨額 | (28,420) | (7,478) | $ | (37,620) | $ | (16,498) | ||||||||||||||||||||
| 可贖回優先股股息宣佈對稀釋股份（a） | — | — | — | — | ||||||||||||||||||||||
| 歸屬普通股股東的攤薄後資金流量 | $ | (28,420) | $ | (7,478) | $ | (37,620) | $ | (16,498) | ||||||||||||||||||
| 分母： | ||||||||||||||||||||||||||
| 普通股基本加權平均股份流通量 | 28,493 | 24,422 | 25,789 | 24,402 | ||||||||||||||||||||||
| 稀釋證券的影響—有條件發行股份（a） | — | — | — | 3 | ||||||||||||||||||||||
| 攤薄加權平均股數和流通普通股等價物 | 28,493 | 24,422 | 25,789 | 24,405 | ||||||||||||||||||||||
| 歸屬普通股股東的資金流量每股： | ||||||||||||||||||||||||||
| Basic | $ | (1.00) | $ | (0.31) | $ | (1.46) | $ | (0.68) | ||||||||||||||||||
| Diluted | $ | (1.00) | $ | (0.31) | $ | (1.46) | $ | (0.68) | ||||||||||||||||||
______________________
(a)在2024年9月30日和2023年結束的三個月內，某些可贖回優先股的影響被排除在計算稀釋後的分配給普通股股東的FFO和稀釋加權平均股份和普通股等價物的過程之外，因爲這樣的納入是不具稀釋性的。
9
創意傳媒及社區信託公司及子公司
歸屬於普通股股東的核心經營活動基金
(未經審計，單位：千，除每股金額外)
除了按照NAREIT制定的標準計算FFO外，我們還計算了一個名爲歸屬於普通股股東的核心FFO指標。歸屬於普通股股東的核心FFO代表歸屬於普通股股東的FFO，按照NAREIT標準計算，不包括早期償還債務的損失（或收益）、可贖回優先股贖回、利率互換終止的收益（或損失）以及交易成本。我們認爲核心FFO是證券分析師、投資者和其他利益相關方評估我們公司的一個有用指標，因爲它從FFO中排除了我們認爲是非經常性、與業務操作無關的某些金額的影響，因爲這些金額與我們資金運營方式、或超出常規業務操作範圍的交易有關。
與任何指標一樣，核心FFO不應作爲我們績效的唯一衡量標準，因爲除了按照NAREIT規定計算FFO時排除的那些項目外，它還排除了與非經常性特別項目、提前償還或贖回我們債務和回購我們優先股有關的金額，所有這些都具有真實經濟影響，並可能對我們的運營結果產生重大影響。其他信託公司可能不會像我們這樣以相同的方式計算核心FFO，或根本不計算；因此，我們的核心FFO可能無法與計算此類指標的其他REIT公司的核心FFO相媲美。因此，核心FFO應被視爲淨收入（虧損）的補充，作爲我們績效的一個衡量標準，並且不應作爲GAAP計算的經營活動現金流的補充或替代措施。核心FFO不應作爲我們流動性的衡量標準，也不能表明可用來滿足我們的現金需求，包括支付股息的能力。下表列出了截至2024年9月30日結束的三個月和九個月內，歸屬於普通股股東的淨收入（虧損）與歸屬於普通股股東的核心FFO的調節。 2023.
| 截至9月30日的三個月 | 截至9月30日的九個月 | |||||||||||||||||||||||||
| 2024 | 2023 | 2024 | 2023 | |||||||||||||||||||||||
| 分子： | ||||||||||||||||||||||||||
| 歸屬於普通股股東的淨虧損 | $ | (34,775) | $ | (22,934) | $ | (56,737) | $ | (59,464) | ||||||||||||||||||
| 折舊和攤銷 | 6,423 | 16,082 | 19,357 | 46,056 | ||||||||||||||||||||||
| 非控股權益的折舊和攤銷比例份額 | (68) | (626) | (240) | (1,986) | ||||||||||||||||||||||
| 房地產業出售收益 | — | — | — | (1,104) | ||||||||||||||||||||||
| 普通股東應占的FFO | $ | (28,420) | $ | (7,478) | $ | (37,620) | $ | (16,498) | ||||||||||||||||||
可贖回優先股贖回 | 16,098 | 352 | 17,471 | 1,040 | ||||||||||||||||||||||
| 可贖回優先股被視爲股息 | 327 | — | 755 | — | ||||||||||||||||||||||
| 交易相關成本 | 526 | 38 | 1,351 | 3,398 | ||||||||||||||||||||||
| 非控制利益與交易相關成本的比例份額 | — | — | — | (194) | ||||||||||||||||||||||
| 歸屬普通股股東的核心FFO | $ | (11,469) | $ | (7,088) | $ | (18,043) | $ | (12,254) | ||||||||||||||||||
| 可贖回優先股對攤薄股份宣佈的股息（a） | — | — | — | — | ||||||||||||||||||||||
| 歸屬普通股股東的攤薄核心FFO | $ | (11,469) | $ | (7,088) | $ | (18,043) | $ | (12,254) | ||||||||||||||||||
| 分母： | ||||||||||||||||||||||||||
| 普通股基本加權平均股份流通量 | 28,493 | 24,422 | 25,789 | 24,402 | ||||||||||||||||||||||
| 稀釋性證券-有條件發行股份的影響（a） | — | — | — | 4 | ||||||||||||||||||||||
| 稀釋後加權平均股份和普通股等價物的流通股 | 28,493 | 24,422 | 25,789 | 24,406 | ||||||||||||||||||||||
| 歸屬於普通股股東的核心FFO每股： | ||||||||||||||||||||||||||
| Basic | $ | (0.40) | $ | (0.29) | $ | (0.70) | $ | (0.50) | ||||||||||||||||||
| Diluted | $ | (0.40) | $ | (0.29) | $ | (0.70) | $ | (0.50) | ||||||||||||||||||
______________________
(a)截至2024年9月30日，某些可贖回優先股的股份的影響未納入稀釋後歸屬於普通股股東的核心FFO和稀釋後加權平均股份及普通股等價物流通股的計算，因爲該納入會具有抗稀釋性。
10
創意傳媒與社區信託公司及子公司
淨營業利潤的調節
（未經審計，以千爲單位）
我們內部評估房地產業務板塊的運營業績和財務結果，基於業務板塊的淨運營利潤（NOI）進行評估，NOI的定義爲租金和其他物業收入以及費用補償減去與物業相關的費用，並排除非物業收入和費用、利息費用、折舊和攤銷、公司相關的一般和行政費用、房地產出售損益、債務提早失效損益、房地產減值、交易成本以及所得稅準備。 對於我們的貸款業務板塊，我們將業務板塊的NOI定義爲利息收入減去利息費用和一般性管理費用。我們還使用現金基礎NOI或「現金NOI」來評估我們業務板塊的運營業績和財務結果。對於我們的房地產業務板塊，我們將現金NOI定義爲調整後排除租金直線計提、取得的市場以上/以下租約攤銷以及GAAP要求的其他調整的業務板塊NOI。
現金NOI不是根據GAAP測量的運營業績或經營活動現金流量的指標，不應視爲持續經營活動所得利潤的替代方案，或者作爲衡量流動性的現金流量，或者作爲我們績效或我們支付分紅能力的指標。公司可能不以相同的方式計算現金NOI。 我們認爲現金NOI是一個有益的績效指標，可以幫助投資者和管理層，因爲與各期相比，它反映了直接與擁有和經營我們的房產相關的收入和支出，以及由入住率、租金率和運營成本趨勢對經營的影響，提供了從持續經營所得利潤中立即看不出的視角。此外，我們認爲現金NOI對投資者有益，因爲它消除了直線租金和其他非現金調整對收入和支出的影響。
以下是2024年9月30日結束的三個月內現金NOI與分部NOI及歸屬於公司的淨利潤（損失）的對賬表。
| 2024年9月30日止三個月 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 同店銷售數據 辦公室 | 非同店辦公室 | 總辦公室 | 酒店 | 多戶住宅 | 借貸。 | 總計 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 現金淨營業收入 | $ | 6,415 | $ | — | $ | 6,415 | $ | 973 | $ | 508 | $ | 688 | $ | 8,584 | ||||||||||||||||||||||||||||||
| 遞延租金和無形資產、負債以及租賃激勵攤銷 | (996) | — | (996) | — | — | — | (996) | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 分部淨營業收入 | $ | 5,419 | $ | — | $ | 5,419 | $ | 973 | $ | 508 | $ | 688 | $ | 7,588 | ||||||||||||||||||||||||||||||
| 利息和其他收入 | 158 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 與關聯方的資產管理和其他費用 | (515) | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 向關聯方報銷費用—公司 | (592) | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 利息支出 | (8,830) | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 一般行政 | (1,421) | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 交易相關成本 | (526) | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 折舊和攤銷 | (6,423) | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 所得稅前虧損 | (10,561) | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 所得稅費用 | (15) | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 淨損失 | (10,576) | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 歸屬於非控股權益公司的淨虧損 | 192 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 公司淨虧損 | $ | (10,384) | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
11
| 2023年9月30日止三個月 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 同店 辦公室 | 非同店辦公室 | 總辦公室 | 酒店 | 多戶家庭住宅 | 借貸。 | 總計 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 現金淨營業收入（虧損） | $ | 9,938 | $ | (49) | $ | 9,889 | $ | 1,922 | $ | 90 | $ | 366 | $ | 12,267 | ||||||||||||||||||||||||||||||
| 推遲的租金和無形資產、負債和租賃誘因的攤銷 | (571) | — | (571) | (1) | (481) | — | (1,053) | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 分段淨營業收入（虧損） | $ | 9,367 | $ | (49) | $ | 9,318 | $ | 1,921 | $ | (391) | $ | 366 | $ | 11,214 | ||||||||||||||||||||||||||||||
| 利息和其他收入 | 220 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 資產管理和其他費用給關聯方 | (724) | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 向關聯方報銷費用—公司 | (524) | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 利息支出 | (8,556) | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 一般行政 | (1,603) | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 交易相關成本 | (38) | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 折舊和攤銷 | (16,082) | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 所得稅前虧損 | (16,093) | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 所得稅費用 | (554) | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 淨損失 | (16,647) | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 歸屬於非控股權益公司的淨虧損 | 874 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 公司淨虧損 | $ | (15,773) | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
12