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Lumen Technologies报告2024年第三季度业绩
丹佛，2024年11月5日 — Lumen Technologies, Inc. (纽交所: LUMN) 公布截至2024年9月30日第三季度结果。
大型科技公司选择Lumen来构建人工智能经济的基础
•持续推动业务进展，增加销售动能于成长板块。量子纤维业务新订阅用户创下季度记录。
•自上次财报以来，推出新的 Lumen私人连接平台（PCF）销售，这有助于增加流动性和弹性，持续降低全面债务水平。
•Growing adoption of Lumen Digital’s unique capabilities. Promising network-as-a-service adoption metrics helping to grow future enterprise revenue in digital services.
“The largest technology companies in the world are choosing Lumen to help build the backbone for the AI economy. What’s more, enterprises are recognizing that every AI strategy needs a network strategy, and they’re coming to Lumen for help,” said Kate Johnson, president and CEO of Lumen Technologies. “We continue to transform Lumen's business while also leading a once in a generation expansion of the internet.”
•Reported Net Loss of $(148) million for the third quarter 2024, compared to reported Net Loss of $(78) million for the third quarter 2023
•Reported diluted loss per share of $(0.15) for the third quarter 2024, compared to diluted loss per share of $(0.08) for the third quarter 2023. Excluding Special Items, diluted loss per share was $(0.13) for the third quarter 2024, compared to $(0.09) diluted loss per share for the third quarter 2023
•Generated Adjusted EBITDA of $89900万1 for the third quarter 2024, compared to $10.49亿1 for the third quarter 2023, excluding the effects of Special Items of $5600万 and $5500万, respectively
•Reported Net Cash Provided by Operating Activities of $20亿2 截至2024年第三季
•产生了12亿美元的自由现金流2 截至2024年第三季，不包括支付特殊项目1600万美元，较2023年第三季的自由现金流占4300万美元，不包括支付特殊项目500万美元。
1 2023年第三季调整后EBITDA和不包括特殊项目的EBITDA，包括来自欧洲、中东和非洲业务的3100万美元（在下文中定义），于2023年11月1日出售，在2023年10月10日售出的我们内容交付网路（"CDN"）客户合同的1700万美元，这些金额将不会在后续期间重复出现。公司认为这些数字将使分析师和投资者理解与这些交易相关的金额，以了解这些交易对公司过去的影响，但不会影响目前或未来的财务表现。因此，这些金额将影响公司在目前和未来时期匹配其过去表现的能力。公司认为，实际金额的收付--与于2022年和2023年出售的业务买家签订的后收费协议--对公司的第四季度财务表现分别减少了3800万美元和4000万美元。公司认为，这为投资者提供了有关后收费协议对公司活动及目前财务表现的影响的有用信息。
2 包括2024年第三季度自愿养老基金贡献17000万美元的影响。
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财务结果
| 报告的指标 | 第三季 | |||||||
| （以百万美元为单位，每股数据除外） | 2024 | 2023 | ||||||
大型企业(1) | $ | 839 | 914 | |||||
| 中型企业 | 471 | 506 | ||||||
| 公共部门 | 427 | 445 | ||||||
| 北美企业渠道 | 1,737 | 1,865 | ||||||
| 批发 | 706 | 776 | ||||||
| 北美商业收入 | 2,443 | 2,641 | ||||||
国际及其他(1)(2) | 93 | 264 | ||||||
| 业务板块营业收入 | 2,536 | 2,905 | ||||||
| 大众市场板块营业收入 | 685 | 736 | ||||||
总营业收入(3)(4) | $ | 3,221 | 3,641 | |||||
| 服务和产品成本 | 1,692 | 1,850 | ||||||
| 销售、一般及管理费用 | 696 | 791 | ||||||
出售业务的净亏损 | — | 22 | ||||||
股份报酬费用 | 10 | 16 | ||||||
净亏损 | (148) | (78) | ||||||
净亏损，特殊项目除外(5)(6) | (133) | (85) | ||||||
调整后的税前利润减除折旧及摊销后的费用(2)(5)(7)(8) | 843 | 994 | ||||||
调整后EBITDA，特殊项目除外(2)(5)(7)(8)(9) | 899 | 1,049 | ||||||
净亏损率 | (4.6) | % | (2.1) | % | ||||
净亏损率，特殊项目除外(5)(6) | (4.1) | % | (2.3) | % | ||||
调整后的税前利润减除折旧及摊销后的费用利润率(5) | 26.2 | % | 27.3 | % | ||||
调整后EBITDA率，特殊项目除外(5)(9) | 27.9 | % | 28.8 | % | ||||
营业活动提供的净现金流量 | 2,032 | 881 | ||||||
资本支出(10) | 850 | 843 | ||||||
非杠杆现金流(5) | 1,470 | 358 | ||||||
未计算特殊项目的非杠杆现金流(5)(11) | 1,486 | 363 | ||||||
自由现金流(5) | 1,182 | 38 | ||||||
未计算特殊项目的自由现金流(5)(11) | 1,198 | 43 | ||||||
每股普通股净损-稀释 | (0.15) | (0.08) | ||||||
每股普通股净损-稀释，不包括特殊项目(5)(6) | (0.13) | (0.09) | ||||||
| 加权平均股份(以百万计)-稀释 | 988.8 | 983.6 | ||||||
(1) 先前在大型企业中报告的国际收入金额代表与我们的非国内地区有关的收入，包括(i) 欧洲、中东和非洲（"EMEA"）业务于2023年11月1日出售以及（ii）亚太地区（"APAC"）和任何其他未来时期不预计对未来时期具有重大或实质影响的其他国际业务。因此，与我们历史上的国际业务相关的上期金额已在我们的业务板块营业收入内重新分类为"国际及其他"销售渠道。这些报告变更对任何时期的总营业收入、总营业费用或净利润均无影响。 | ||||||||
(2) 自2023年10月10日宣布出售部分内容传递网络（"CDN"）客户合同后，与我们历史CDN收入相关的一些前期金额已从"Harvest"重新分类为业务板块"其他"产品中的"国际及其他"销售渠道，以符合我们的2024年报告呈现。这些报告变更对任何时期的总营业收入、总营业费用或净利润均无影响。2023年第三季度收入和除特殊项目外调整后的EBITDA包括分别来自我们出售的CDN客户合同的2400万美元和1700万美元。公司认为这些数字将帮助分析师和投资者了解与最近交易相关的金额，并了解这些交易对公司过去，但不包括目前或未来的财务表现的影响。因此，这些金额将影响公司在当前和未来时期匹配其过去表现的能力。 | ||||||||
(3) 2023年第三季度收入中包括来自2023年11月1日出售的EMEA业务的13400万美元，在出售后的时期不会再次出现。公司认为这个数字将帮助分析师和投资者了解与这些交易相关的金额，并了解这些交易对公司过去，但不包括目前或未来的财务表现的影响。因此，这些金额将影响公司在当前和未来时期匹配其过去表现的能力。 | ||||||||
(4) 公司在其于2022年和2023年无限售卖的业务的买家的无限售卖协议中所收到的最终营业收入分别为：(i)2024年第三季度4600万美元和(ii)2023年第三季度2300万美元。公司认为这为投资者提供了有益资讯，以便了解无限售卖协议对公司当前财务绩效的影响。 | ||||||||
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(5) 请查看附带的时间表，以了解非通用会计原则指标的定义及与GAAP数字的调节。 | ||||||||
(6) 不包括特殊项目（扣除其影响的所得税后），其对这个指标的影响为：(i)2024年第三季度正影响1500万美元和(ii)2023年第三季度负影响700万美元。 | ||||||||
(7) 调整后EBITDA和不包括特殊项目的调整后EBITDA包括2023年第三季度EMEA业务的3100万美元，该业务于2023年11月1日出售，此后的期间将不再出现。公司认为这些数字将使分析师和投资者能够了解与这些交易相关的金额，以便了解其对公司过去、但不是当前或未来的财务绩效的影响。因此，这些金额将影响公司在当前和未来期间匹配其过去表现的能力。 | ||||||||
(8) 公司在其于2022年和2023年无限售卖的业务的买家的无限售卖协议中根据实际收到或支付的金额对调整后EBITDA的最终财务影响为：(i)2024年第三季度净减少3800万美元和(ii)2023年第三季度净减少4000万美元。公司认为这一数字为投资者提供了有益资讯，以便了解无限售卖协议对公司完成这些出售后的财务表现的影响。 | ||||||||
(9) 不包括特殊项目的金额为：(i)2024年第三季度5600万美元和(ii)2023年第三季度5500万美元。 | ||||||||
(10) Capital expenditures for the third quarter of 2023 includes $2100万 of capital expenditures relating to EMEA business divested on Nov. 1, 2023, which will not recur in periods following the divestiture. The Company believes that this figure will allow analysts and investors to understand the amounts associated with these transactions and programs to understand the impact they had on the Company's past, but not current or future, capital expenditures. Therefore, these amounts will impact the Company’s ability to match its past capital expenditure activities in current and future periods. | ||||||||
(11) Excludes cash paid for Special Items in the net amounts of (i) $1600万 for the third quarter of 2024 and (ii) $500万 for the third quarter of 2023. | ||||||||
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指标(1) | 第三季 | 第二季 | QoQ Percent | 第三季 | YoY Percent | ||||||||||||
| （以百万为单位的美元） | 2024 | 2024 | 变化 | 2023 | 变动 | ||||||||||||
| 销售渠道营业收入 | |||||||||||||||||
| 大型企业 | $ | 839 | 837 | —% | 914 | (8)% | |||||||||||
| 中型企业 | 471 | 478 | (1)% | 506 | (7)% | ||||||||||||
| 公共部门 | 427 | 448 | (5)% | 445 | (4)% | ||||||||||||
| 北美企业渠道 | 1,737 | 1,763 | (1)% | 1,865 | (7)% | ||||||||||||
| 批发 | 706 | 723 | (2)% | 776 | (9)% | ||||||||||||
| 北美业务收入 | 2,443 | 2,486 | (2)% | 2,641 | (7)% | ||||||||||||
| 国际及其他 | 93 | 91 | 2% | 264 | (65)% | ||||||||||||
| 业务板块收入 | 2,536 | 2,577 | (2)% | 2,905 | (13)% | ||||||||||||
| 大众市场板块收入 | 685 | 691 | (1)% | 736 | (7)% | ||||||||||||
总营业收入(2) | $ | 3,221 | 3,268 | (1)% | 3,641 | (12)% | |||||||||||
| 业务板块按产品类别收入 | |||||||||||||||||
| 成长 | $ | 1,076 | 1,063 | 1% | 1,131 | (5)% | |||||||||||
| 培养 | 729 | 751 | (3)% | 874 | (17)% | ||||||||||||
| 收成 | 549 | 566 | (3)% | 662 | (17)% | ||||||||||||
| 小计 | 2,354 | 2,380 | (1)% | 2,667 | (12)% | ||||||||||||
| 其他 | 182 | 197 | (8)% | 238 | (24)% | ||||||||||||
| 业务板块营业收入 | $ | 2,536 | 2,577 | (2)% | 2,905 | (13)% | |||||||||||
净亏损 | $ | (148) | (49) | nm | (78) | 90% | |||||||||||
净亏损率 | (4.6) | % | (1.5) | % | nm | (2.1) | % | 114% | |||||||||
特殊项目除外的净亏损 | $ | (133) | (124) | 7% | (85) | 56% | |||||||||||
特殊项目除外的净亏损率 | (4.1) | % | (3.8) | % | 9% | (2.3) | % | 77% | |||||||||
特殊项目除外的调整后EBITDA(3) | $ | 899 | 1,011 | (11)% | 1,049 | (14)% | |||||||||||
特殊项目除外的调整后EBITDA率 | 27.9 | % | 30.9 | % | (10)% | 28.8 | % | (3)% | |||||||||
资本支出(4) | $ | 850 | 753 | 13% | 843 | 1% | |||||||||||
(1) 有关我们使用非通用会计准则、特殊项目和与GAAP的调和的资料，请参见我们上一张图表的附注。 | |||||||||||||||||
(2) 2023年第三季度的营收包括2023年度出售CDN合约的金额。2024年第二季度和第三季度以及2023年第三季度的收入包括2022年和2023年卖出业务的买家之间的收购的商业协议的金额。详情请参考前表的附注1至4。 | |||||||||||||||||
(3) 2023年第三季度调整后的EBITDA除了特殊项目外，还包括来自2023年剥离和出售CDN合同的财务影响。2024年第二和第三季度以及2023年第三季度的调整后EBITDA还包括来自于2022年和2023年出售业务的买家后续商业协议的财务影响。详情请参见前表的注脚2、7和8。 | |||||||||||||||||
(4) 2023年第三季度的资本支出包括与我们出售的业务相关的资本支出的影响，在这些出售完成后的期间将不再重复。详情请参见前表的注脚10。 | |||||||||||||||||
nm-百分比超过200%以及正负值之间的比较被认为没有实际意义。 | |||||||||||||||||
营业收入
2024年第三季度的总营收为32.21亿美元，相较于2023年第三季度的36.41亿美元。
现金流量
自由现金流在排除特殊项目后是 $11.98亿 在2024年第三季度，相较于 $4300万 在2023年第三季度。
截至2024年9月30日，Lumen的现金及现金等价物为26.4亿美元。
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2024年度财务展望
公司更新了其2024年全年财务展望，详情如下：
公制 (1)(2) | 现况展望 | 先前的展望 | ||||||
| 调整后的税前利润减除折旧及摊销后的费用 | $3.9亿至$40亿 | $3.9亿至$40亿 | ||||||
自由现金流(3)(4) | $1.2亿至$14亿 | $1.0亿至$12亿 | ||||||
| 净现金利息 | $1.15至$12.5亿 | $1.15至$12.5亿 | ||||||
| 资本支出 | $3.1至$33亿 | $3.1至$33亿 | ||||||
现金收入税款/(退款)(4) | ($200)至($300)百万 | ($200)至($300)百万 | ||||||
(1) 有关非GAAP指标的定义和与GAAP数据的调和，请参见附表和我们的投资者关系网站。 | ||||||||
(2) 此图表和相关附表中的展望措施 (i) 不包括特殊项目、商誉减损、未来我们营运或资本配置计划的变动、法规、法律或诉讼的意外变化，以及其他影响我们财务表现的意外事件或情况，且(ii) 仅于2024年11月5日有效。详见「前瞻性声明」。 | ||||||||
(3) 目前的展望包括在2024年第三季度自愿进行的一笔17000万美元的退休金捐款。 | ||||||||
(4) 包含在2024年第一季度收到的约70000万美元税款退款。 | ||||||||
5
投资者电话会议
Lumen的管理团队将于2024年11月5日美东时间下午5:00举行一场电话会议。该电话会议将在Lumen网站ir.lumen.com上通过直播进行。有关2024年第三季度的结果，包括演示材料，将于电话会议之前在投资者关系网站上提供。电话会议的网络重播也将在我们的网站上提供一年。
| 媒体联系人： | 投资人关系联系人： | |||||||
埃斯梅拉达·卡梅伦 | 金·布林，特许财务分析师 | |||||||
esmeralda.cameron@lumen.com | jim.breen@lumen.com | |||||||
| +1 201-839-0712 | +1 603-404-7003 | |||||||
关于lumen technologies:
LLumen正在释放世界数位潜能。我们通过快速、安全、轻松地连接人、数据和应用来点燃业务增长。作为AI的信任网络，lumen利用我们网络的规模帮助公司实现AI的全部潜力。从都市连接到长程数据传输再到我们的边缘云、安防、管家服务和数位平台能力，我们满足客户今天及未来的需要。
如需最新消息和见解，请访问news.lumen.com，LinkedIn：/lumentechnologies，X：@lumentechco，Facebook：/lumentechnologies，Instagram：@lumentechnologies和YouTube：/lumentechnologies。Lumen和Lumen Technologies是Lumen Technologies LLC在美国的注册商标。Lumen Technologies LLC是Lumen Technologies, Inc.的全资子公司。
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前瞻性陈述
除历史和事实资讯外，本公告中所载之事项以及我们口头或书面陈述中以「估计」、「预期」、「预计」、「相信」、「计划」、「意图」、「将」等字眼识别的内容属前瞻性声明，依照联邦证券法定义，并受其下的「安全港」保护。这些前瞻性声明并非对未来结果的保证，仅基于目前的期望，属于内在的推测，并受到一系列假设、风险和不确定性的影响，其中许多超出我们的控制范围。如果其中一个或多个风险或不确定性变为现实，或者基础假设被证明不正确，则实际事件和结果可能与我们在这些声明中预期、估计、预测或暗示的有所不同。可能影响实际结果的因素包括但不限于：从各种竞争对手中不断增加的激烈竞争对我们需求较少的成熟服务提供商和价格压力增加；新兴、新兴或竞争性技术的影响，包括可能使我们产品不那么受欢迎或过时的技术；我们成功并及时实现我们的关键经营要务的能力，包括简化和整合我们的网络，简化和自动化我们的服务支持系统，实现我们的量子光纤建设时间表，更换老旧或过时的装置和设备，加强与客户的关系并实现预期的成本节省；我们成功并及时通过租赁、商业服务安排或类似交易（包括作为我们私人连接布局的一部分）对我们的网络相关资产实现盈利的能力。SM 解决方案，包括这些举措带来的好处可能低于预期，其成本可能高出预期，或我们可能无法及时满足任何此类交易的条件，或根本无法满足﹔我们确保网络的能力以及避免网络或服务质量的可用性和质量影响网络的事件，包括资讯技术攻击、安全漏洞、服务中断、系统故障或类似事件对我们网络或服务的影响﹔通信行业法规持续变化的影响，包括与内容责任标准、互运营商补偿、普遍服务、服务标准、宽带部署、数据保护、隐私和网络中立性有关的立法、监管或司法规定的结果﹔我们能生成足够的现金流来资助我们的财务承担和目标，包括我们的资本支出、运营成本、债务偿还、税收、养老金贡献和其他福利支付﹔我们能成功保留和聘用关键人员，并成功就合理条件进行集体协商协议而不会发生工潮﹔我们能成功调整以满足顾客对我们产品和服务需求的变化，包括对高速数据传输服务和人工智能服务需求的增加﹔我们能成功维护现有产品和服务方案的质量和盈利能力，及按时和具成本效益地推出有利可图的新产品，并将顾客从我们的旧产品转变为我们的新产品﹔我们能成功和及时实施我们的企业策略，包括我们的转型、扩张和去杠杆策略﹔我们能成功和及时实现2022年和2023年剥离的预期效益，并成功经营和转型我们的剩余业务﹔我们的营运计划、企业战略或资本配置计划的变更，无论是基于现金流量、现金需求、财务表现、财务状况、市场或监管条件或其他因素﹔我们可能交易的任何未来重要并购或剥离的影响﹔我们的养老金、医疗保健、离职后福利或其他福利成本增加的负面影响，包括由资本市场变化、利率、死亡率、人口统计或规定引起的影响﹔顾客或股东投诉、政府调查、安全漏洞或影响我们或我们行业的服务中断的负面影响﹔我们在可接受条件下进入信贷市场的能力，无论是由于我们的财务状况、较低的信贷评级、不稳定的市场、债务监管条件或其他原因﹔我们能否满足我们的债务债务和监管合同条款和条件，包括我们能否遵守其中的现金转移条款﹔我们能否达到2024年3月22日和2024年9月24日债券交易所预期收益﹔我们能否与我们的证券持有人、主要商业伙伴、供应商、房东和贷款人保持良好关系﹔我们能否及时获得必要的硬件、软体、设备、服务、政府许可证和其他物品的良好条款﹔我们能否满足不断发展的环保、社会和治理（"ESG"）期望和标杆，并有效沟通和实施我们的ESG战略﹔可能因遗传体质或前驱持有的网络资产释放有害物质的指控而产生的负面影响，包括由此导致的政府行动、清除成本、诉讼、合规成本或罚款﹔我们能否从财务困难客户收回应收款项或继续与之交易﹔我们能否继续使用用于进行营运的知识产权﹔牵涉我们的法律或监管程序发展不利状况﹔税收、贸易、养老金、医疗保健或其他法律或法规、政府支援项目或总体政府资金水平的变化，包括由促进宽带发展的政府计划引起的变化﹔我们能否按照预测的金额使用我们的损失终端余额﹔会计政策、作业或假设的变化对损失，其中变化可能需要未来进一步进行减损减值计提﹔不利天气、恐怖主义、流行病、大流行病、暴动、破坏、社会动乱、政治纷扰或其他自然或人为灾害或骚乱引起的潜在不利影响﹔如果我们的财务报告内部控制存在弱点或缺陷，或者未能按照预期运作，其潜在不利影响﹔利率或通胀变化的影响﹔更普遍因素的影响，如汇率变动、营运成本变动、公共政策变动、财务分析师观点变动或一般市场、劳动、经济、公共卫生或地缘政治条件变动；以及不时在我们向美国证券交易委员会提交的文件中参考的其他风险。谨慎使用我们的前瞻性陈述，这些陈述仅于发表之日期有效。我们不承诺为任何原因公开更新或修改任何前瞻性陈述。此外，我们在任何前瞻性陈述中包含的有关我们意图的任何信息反映我们在该前瞻性陈述日意图，并基于我们对监管、技术、行业、竞争、经济和市场条件的评估。自该日期我们可能随时根据任何此类因素或其他因素改变我们的意图、战略或计划（包括我们的资本分配计划），且不会提前通知。
7
调解至GAAP
本公告包括某些历史和前瞻性的非GAAP财务指标，包括但不限于调整后的EBITDA和调整后的EBITDA利润率，自由现金流，无担保现金流以及对GAAP和非GAAP指标的调整，以排除特殊项目的影响。
除了提供管理层评估公司表现的关键指标外，我们认为上述描述的度量有助于投资者了解逐期营运表现，辨识历史和未来趋势。
非GAAP财务指标与最相关的GAAP指标的调解已包含在附上的财务时间表中。非GAAP指标并不作为GAAP指标的替代品或选择，我们建议投资者在考虑这些非GAAP指标时，仍应另外考虑并不应替代按照GAAP准备的指标。lumen可能与其他公司不同，呈现或计算其非GAAP指标。
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| Lumen Technologies, Inc. | |||||||||||||||||||||||||||||
| 综合营运状况表 | |||||||||||||||||||||||||||||
| 2024年和2023年九月30日三个月及九个月结束 | |||||||||||||||||||||||||||||
| (未经查核) | |||||||||||||||||||||||||||||
| （金额单位为百万美元，每股金额为千股） | |||||||||||||||||||||||||||||
| 截至9月30日的三个月内， | (减少) / 增加 | 截至九月三十日止九个月， | 增加 / 减少 | ||||||||||||||||||||||||||
| 2024 | 2023 | 2024 | 2023 | ||||||||||||||||||||||||||
| 营业收入 | $ | 3,221 | 3,641 | (12) | % | 9,779 | 11,040 | (11) | % | ||||||||||||||||||||
| 营业费用 | |||||||||||||||||||||||||||||
| 服务和产品成本（不包括折旧和摊销） | 1,692 | 1,850 | (9) | % | 4,997 | 5,407 | (8) | % | |||||||||||||||||||||
| 销售，一般及行政费用 | 696 | 791 | (12) | % | 2,261 | 2,302 | (2) | % | |||||||||||||||||||||
售业务净亏损 | — | 22 | nm | 17 | 112 | (85) | % | ||||||||||||||||||||||
| 折旧与摊提 | 707 | 755 | (6) | % | 2,198 | 2,234 | (2) | % | |||||||||||||||||||||
商誉减损 | — | — | nm | — | 8,793 | nm | |||||||||||||||||||||||
| 营业费用总计 | 3,095 | 3,418 | (9) | % | 9,473 | 18,848 | (50) | % | |||||||||||||||||||||
| 126 | 223 | (43) | % | 306 | (7,808) | nm | ||||||||||||||||||||||
其他（费用）收益 | |||||||||||||||||||||||||||||
| 利息费用 | (351) | (295) | 19 | % | (1,015) | (868) | 17 | % | |||||||||||||||||||||
提前退休债务的净（亏损）收益 | (1) | — | nm | 277 | 618 | (55) | % | ||||||||||||||||||||||
其他收入（费用），净额 | 54 | (13) | nm | 321 | (37) | nm | |||||||||||||||||||||||
总其他费用，净额 | (298) | (308) | (3) | % | (417) | (287) | 45 | % | |||||||||||||||||||||
所得税效益（费用） | 24 | 7 | nm | (29) | (208) | (86) | % | ||||||||||||||||||||||
净亏损 | $ | (148) | (78) | 90 | % | (140) | (8,303) | nm | |||||||||||||||||||||
每股基本亏损 | $ | (0.15) | (0.08) | 88 | % | (0.14) | (8.45) | nm | |||||||||||||||||||||
每股稀释损失 | $ | (0.15) | (0.08) | 88 | % | (0.14) | (8.45) | nm | |||||||||||||||||||||
| 加权平均股本 | |||||||||||||||||||||||||||||
| 基础 | 988,794 | 983,550 | 1 | % | 986,963 | 982,853 | — | % | |||||||||||||||||||||
| 稀释 | 988,794 | 983,550 | 1 | % | 986,963 | 982,853 | — | % | |||||||||||||||||||||
排除：特殊项目(1) | $ | 15 | (7) | nm | (158) | 8,413 | nm | ||||||||||||||||||||||
除特殊项目外的净（亏损）收入 | $ | (133) | (85) | 56 | % | (298) | 110 | nm | |||||||||||||||||||||
每股稀释（亏损）收益，不包括特殊项目 | $ | (0.13) | (0.09) | 44 | % | (0.30) | 0.11 | nm | |||||||||||||||||||||
(1) 不包括所附的非常规特殊项目表中描述的特殊项目，扣除其所得税影响 | |||||||||||||||||||||||||||||
| nm - 百分比大于200%，以及正值和负值之间的比较被视为无意义。 | |||||||||||||||||||||||||||||
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| Lumen Technologies, Inc. | |||||||||||
| 合并资产负债表 | |||||||||||
截至2024年9月30日和2023年12月31日 | |||||||||||
| (未经查核) | |||||||||||
| （以百万为单位的美元） | |||||||||||
| 2024年9月30日 | 2023年12月31日 | ||||||||||
| 资产 | |||||||||||
| 流动资产 | |||||||||||
| 现金及现金等价物 | $ | 2,640 | 2,234 | ||||||||
应收账款，扣除$60和$67的折旧 | 1,225 | 1,318 | |||||||||
| 其他 | 871 | 1,223 | |||||||||
| 总流动资产 | 4,736 | 4,775 | |||||||||
物业、厂房及设备，扣除累计折旧$22,525和$21,318 | 20,344 | 19,758 | |||||||||
| 商誉及其他资产 | |||||||||||
| 商誉 | 1,964 | 1,964 | |||||||||
| 其他无形资产净值 | 4,967 | 5,470 | |||||||||
| 其他，净额 | 1,978 | 2,051 | |||||||||
| 总商誉和其他资产 | 8,909 | 9,485 | |||||||||
| 总资产 | $ | 33,989 | 34,018 | ||||||||
| 负债和股东权益 | |||||||||||
| 流动负债 | |||||||||||
| 长期负债的当期到期 | $ | 415 | 157 | ||||||||
| 应付账款 | 905 | 1,134 | |||||||||
| 应计费用及其他负债 | |||||||||||
| 薪水和福利 | 700 | 696 | |||||||||
| 所得税及其他税项 | 434 | 251 | |||||||||
| 当期营运租赁负债 | 263 | 268 | |||||||||
| 利息 | 236 | 168 | |||||||||
| 其他 | 179 | 213 | |||||||||
| 已逾期的收益当前部分 | 808 | 647 | |||||||||
| 总当期负债 | 3,940 | 3,534 | |||||||||
| 长期负债 | 18,142 | 19,831 | |||||||||
| 透支贷款及其他负债 | |||||||||||
| 递延所得税资产，扣除递延所得税负债后净额 | 3,138 | 3,127 | |||||||||
| 福利计划义务，净额 | 2,249 | 2,490 | |||||||||
| 逐步认列的收入 | 3,541 | 1,969 | |||||||||
| 其他 | 2,637 | 2,650 | |||||||||
| 计提逾期及其他负债 | 11,565 | 10,236 | |||||||||
| 股东权益 | |||||||||||
| 普通股票 | 1,015 | 1,008 | |||||||||
| 资本公积额额外增资 | 18,140 | 18,126 | |||||||||
| 累积其他全面损失 | (766) | (810) | |||||||||
| 累积亏损 | (18,047) | (17,907) | |||||||||
| 股东权益总额 | 342 | 417 | |||||||||
| 负债总额及股东权益 | $ | 33,989 | 34,018 | ||||||||
10
| Lumen Technologies, Inc. | |||||||||||
| 简明财务报表现金流量表 | |||||||||||
| 2024年和2023年截至9月30日的第九个月 | |||||||||||
| (未经查核) | |||||||||||
| （以百万为单位的美元） | |||||||||||
| 截至九月三十日止九个月， | |||||||||||
| 2024 | 2023 | ||||||||||
| 营业活动 | |||||||||||
净损失 | $ | (140) | (8,303) | ||||||||
调整净损失为经营活动提供的净现金流量： | |||||||||||
| 折旧与摊提 | 2,198 | 2,234 | |||||||||
售出业务的亏损 | 17 | 112 | |||||||||
商誉减损 | — | 8,793 | |||||||||
| 推延所得税 | (6) | 38 | |||||||||
| 应收帐款坏账准备 | 54 | 77 | |||||||||
| 提前偿还债务的净利 | (277) | (618) | |||||||||
债务修改费用和相关费用 | (80) | — | |||||||||
出售投资收益 | (205) | — | |||||||||
投资未实现亏损 | 10 | 96 | |||||||||
| 股份报酬 | 21 | 39 | |||||||||
| 流动资产和负债变动净额 | 531 | (1,336) | |||||||||
| 养老福利 | (185) | (9) | |||||||||
逾期营收变动 | 1,572 | 161 | |||||||||
| 其他非流动资产与负债的净变动 | 185 | 33 | |||||||||
| 其他，净额 | (50) | 59 | |||||||||
经营活动产生的净现金流量 | 3,645 | 1,376 | |||||||||
| 投资活动 | |||||||||||
| 资本支出 | (2,316) | (2,279) | |||||||||
业务出售收益 | 15 | 3 | |||||||||
出售物业、厂房及设备以及其他资产之收益 | 283 | 35 | |||||||||
| 其他，净额 | 19 | 9 | |||||||||
投资活动中使用的净现金 | (1,999) | (2,232) | |||||||||
| 融资活动 | |||||||||||
| 筹集长期债务的净收益 | 1,325 | — | |||||||||
| 偿还长期债务款项 | (2,069) | (145) | |||||||||
信用额度循环使用款项净额 | (200) | 75 | |||||||||
| 分红派息 | (3) | (10) | |||||||||
债务发行和撤销成本及相关费用 | (282) | (14) | |||||||||
| 其他，净额 | (12) | (7) | |||||||||
资金活动使用的净现金 | (1,241) | (101) | |||||||||
现金、现金等价物及受限现金的净增（减） | 405 | (957) | |||||||||
| 期末现金、现金等值物和受限现金 | 2,248 | 1,307 | |||||||||
| 期末现金及现金等价物与受限现金 | $ | 2,653 | 350 | ||||||||
| 现金、现金等价物及限制性现金: | |||||||||||
| 现金及现金等价物 | $ | 2,640 | 311 | ||||||||
| 现金及现金等价物和受限现金包括在待售资产中 | — | 28 | |||||||||
| 限制性现金 | 13 | 11 | |||||||||
| 总计 | $ | 2,653 | 350 | ||||||||
11
| Lumen Technologies, Inc. | |||||||||||||||||
| 营运指标 | |||||||||||||||||
| (未经查核) | |||||||||||||||||
| 营运指标 | 3Q24 | 2Q24 | 3Q23 | ||||||||||||||
| 大众市场宽带订户数 | |||||||||||||||||
| （以千为单位） | |||||||||||||||||
| 光纤宽频订户 | 1,035 | 992 | 896 | ||||||||||||||
其他宽频订户(1) | 1,566 | 1,666 | 1,940 | ||||||||||||||
大宗市场总宽频订户(2) | 2,601 | 2,658 | 2,836 | ||||||||||||||
大宗市场宽频启用单位(3) | |||||||||||||||||
| (以百万为单位) | |||||||||||||||||
| 光纤宽频启用单位 | 4.1 | 3.9 | 3.5 | ||||||||||||||
| 其他宽频启用单位 | 17.9 | 18.0 | 18.2 | ||||||||||||||
| 大众市场总宽频启动装置数量 | 22.0 | 21.9 | 21.7 | ||||||||||||||
(1) 其他宽频订户主要订购以CenturyLink品牌营销的速度较慢的以铜为基础的宽频服务。 | |||||||||||||||||
(2) 大众市场宽频订户是指通过现有电话线、单独电话线或光纤电缆购买宽频连接服务的客户。我们计算大众市场宽频订户的方法仅包括我们用于为外部客户提供服务的那些线路，并排除仅由我们及我们的联营公司使用的线路。它还排除了非捆绑回路，包括独立的大众市场宽频订户。我们在安装服务时计算线路。其他公司可能采用不同的计算方法。 | |||||||||||||||||
(3) 代表拆线末端可接收我们宽频服务的总单位数。其他公司可能使用不同的方法来计算其宽频启用单元。 | |||||||||||||||||
12
非GAAP指标说明
根据《G监管》，本公司在此提供非GAAP财务指标的定义和与最直接可比较的GAAP指标的调和。
以下列出根据美国通识会计原则（GAAP）报告的财务指标与下面详细项目调整后以及在随附的新闻发布中呈报的财务指标进行说明和调解。这些计算并未按照GAAP准备，不应视为GAAP的替代方案。根据其历史财务报告惯例，本公司认为这些计算的补充介绍提供了有意义的非GAAP财务指标，以帮助投资者理解和比较不同报告期间之间的业务趋势。
我们使用该术语 Special Items 作为非依照通用会计原则的度量标准，用来描述对某一期财务状况产生影响的项目，投资者可能会由于其规模、性质或两者而特别考虑。我们不称呼这些项目为 其他 因为有些项目虽然是偶发的，但其他项目可能在未来的期间中再次出现。
调整后的EBITDA（美元） 定义为来自营业收入表的净利润（损失）在所得税支出（利益）、总其他收益（损失）、折旧和摊销、股份酬劳支出和损耗前。
调整后的EBITDA毛利率（%） 定义为调整后的EBITDA除以总收入。
管理层认为调整后的EBITDA和调整后的EBITDA利润率是提供给投资者的相关和有用指标，因为它们是我们内部报告的重要组成部分，也是管理层用来评估Lumen的盈利能力和运营绩效以及做出资源配置决策的关键指标。管理层认为这些指标在电信等资本密集型行业尤其重要。管理层还使用调整后的EBITDA和调整后的EBITDA利润率（以及排除特殊项目的相似术语）来比较我们的表现与竞争对手的表现，并消除某些非现金和非营运项目，以便在各个时期间一致地评估我们资金支出、增长资金、偿债及确定奖金的能力。调整后的EBITDA不包括非现金股票报酬费用和减值，因为这些项目的非现金性质。调整后的EBITDA还不包括利息收入、利息支出和所得税，我们认为这构成一个应计基础的措施，可以排除动态资本和税收结构变化对于相互时期变更的影响，展示无视资本或税收架构影响的盈利能力。调整后的EBITDA还排除折旧和摊提费用，因为这些非现金费用主要反映了历史资本投资的影响，而不是近期资本支出的现金影响，这些可以通过现金流量措施评估。调整后的EBITDA进一步排除了债务清偿和修改的收益（或损失）以及其他收入（费用），因为这些项目与Lumen的主要业务运营无关。
使用调整后的EBITDA作为财务指标存在重要局限性，包括比较使用类似绩效指标但计算方式可能与我们计算方式不同的公司的困难。此外，通过排除上述列出的项目，调整后的EBITDA可能排除投资者认为是我们绩效重要组成部分的项目。调整后的EBITDA和调整后的EBITDA利润率（无论是否含有特殊项目）不应视为依照GAAP报告的其他财务绩效指标的替代。
13
非杠杆现金流 被定义为经营活动提供的净现金减去资本支出后再加上支付的现金利息减去利息收入，所有这些都在现金流量表或营运表中披露。管理层认为非杠杆现金流是一个重要的指标，因为它反映了Lumen的营运表现，随著时间的推移，使管理层和投资者能够监控基础业务的成长趋势和现金生成能力。非杠杆现金流（无论有无特殊项目）都不包括用于收购和偿债以及汇率变动对现金及现金等价物余额的影响。
使用非杠杆现金流来衡量我们的现金表现存在重要的限制，因为它排除了一些投资者可能认为是现金流的重要元素。将我们的非杠杆现金流与某些竞争对手相比可能具有有限的用途。此外，这个财务指标因应收帐款、应付帐款、工资和资本支出的支付时间而每季度变动，不应将非杠杆现金流作为在现金流量表中取代现金、现金等价物和受限现金净变化的替代工具。
自由现金流 被定义为经营活动提供的净现金减去资本支出，如现金流量表中所披露。管理层认为自由现金流是一个重要的指标，因为它是衡量我们生成现金以偿还债务的能力的指标。自由现金流排除了用于收购、本金还款和汇率变动对现金及现金等价物余额的影响。
使用自由现金流来衡量我们的表现存在重要的限制，因为它排除了一些投资者可能认为是现金流的重要元素。将我们的自由现金流与某些竞争对手相比可能具有有限的用途，因为直到最近，我们由于净营业亏损结转担保金额，因此不需要支付大笔所得税，因此产生的现金流高于支付所得税的可比企业。此外，这个财务指标因应收息费用、应收帐款、应付帐款、工资和资本支出的支付时间每季度变动，不应将自由现金流（无论有无特殊项目）作为在综合现金流量表中取代现金、现金等价物和受限现金净变化的替代工具。
14
| Lumen Technologies, Inc. | |||||||||||||||||
| 非通用会计特殊项目 | |||||||||||||||||
| (未经查核) | |||||||||||||||||
| （以百万为单位的美元） | |||||||||||||||||
| 实际季度至今 | 实际年初至今 | ||||||||||||||||
| 特殊项目对调整后EBITDA的影响 | 3Q24 | 3Q23 | 3Q24 | 3Q23 | |||||||||||||
| 遣散费 | $ | 12 | 8 | 119 | 21 | ||||||||||||
| 消费者和其他诉讼 | — | (3) | (1) | (4) | |||||||||||||
业务出售所致的净亏损 | — | 22 | 17 | 112 | |||||||||||||
交易和分离成本(1) | 41 | 28 | 232 | 67 | |||||||||||||
在选定CDN合同出售及其他方面的净收益(2) | (1) | — | (9) | — | |||||||||||||
房地产交易(3) | 4 | — | 4 | 75 | |||||||||||||
| 影响调整后EBITDA的特别项目总计 | $ | 56 | 55 | 362 | 271 | ||||||||||||
| 实际季度至今 | 实际全年至今 | ||||||||||||||||
影响净利润的特殊项目 | 3Q24 | 3Q23 | 3Q24 | 3Q23 | |||||||||||||
| 遣散费 | $ | 12 | 8 | 119 | 21 | ||||||||||||
| 消费者及其他诉讼 | — | (3) | (1) | (4) | |||||||||||||
| 售业务净亏损 | — | 22 | 17 | 112 | |||||||||||||
交易和分离成本(1) | 41 | 28 | 232 | 67 | |||||||||||||
部分CDN合同出售等的净收益及其他(2) | (1) | — | (9) | — | |||||||||||||
房地产交易(3) | 4 | — | 4 | 75 | |||||||||||||
商誉减损 | — | — | — | 8,793 | |||||||||||||
提早偿还债务带来的净损益(4) | 1 | — | (277) | (618) | |||||||||||||
转型和分拆服务收入(5) | (37) | (64) | (107) | (150) | |||||||||||||
出售投资收益 | — | — | (205) | — | |||||||||||||
影响净利润的特殊项目总计 | 20 | (9) | (227) | 8,296 | |||||||||||||
特殊项目的所得税影响(6) | (5) | 2 | 69 | 117 | |||||||||||||
影响净利润的特殊项目总计，税后 | $ | 15 | (7) | (158) | 8,413 | ||||||||||||
| 实际本季 | 实际今年至今 | ||||||||||||||||
| 影响现金流量的特殊项目 | 3Q24 | 3Q23 | 3Q24 | 3Q23 | |||||||||||||
| 遣散费 | $ | 14 | 7 | 115 | 19 | ||||||||||||
| 消费者及其他诉讼 | 1 | (3) | — | (3) | |||||||||||||
交易和分离成本(1) | 31 | 28 | 198 | 77 | |||||||||||||
转型和分离服务的收入(5) | (30) | (27) | (82) | (118) | |||||||||||||
影响现金流量的特殊项目总计 | $ | 16 | 5 | 231 | (25) | ||||||||||||
(1) 与拉丁美洲业务于2022年8月1日出售、20个州ILEC业务于2022年10月3日出售、EMEA业务于2023年11月1日出售、2024年3月22日我们的债务交易支持协议以及2024年9月24日的交易提议，以及我们对其他潜在交易的评估相关的交易和分离成本 | |||||||||||||||||
(2) 主要包括2024年Q1之前推迟的2023年10月选择CDN合同出售收益的认定，基于截至2024年3月31日的剩余客户合同的转让 | |||||||||||||||||
(3) 房地产交易主要包括2023年第二季度捐赠房地产的亏损。 | |||||||||||||||||
(4) 主要反映(一)在2024年第二季度回购总额为7500万美元债务、(二)债务交易支援协议及导致2024年第一季度债务消除、(三)2023年第一季度15亿美元的债务交换、以及(四)2023年第二季度1900万美元的债务交换所产生的净收益。 | |||||||||||||||||
(5) 过渡与分拆服务的收入包括我们为过渡服务收取的费用以及为与我们在2022年和2023年的甩卖交易有关的购买人提供的IT专业服务。 | |||||||||||||||||
(6) 税效计算以年化有效税率计算，不包括任何非经常性离散项目，2024年第一季度和第二季度为30.0%，2024年第三季度为26.0%，2023年第一季度、第二季度和第三季度均为23.5%。 | |||||||||||||||||
15
| Lumen Technologies, Inc. | |||||||||||||||||
| 非GAAP现金流量调解 | |||||||||||||||||
| (未经查核) | |||||||||||||||||
| （以百万为单位的美元） | |||||||||||||||||
| 实际本季 | 实际本年 | ||||||||||||||||
| 3Q24 | 3Q23 | 3Q24 | 3Q23 | ||||||||||||||
经营活动产生的净现金流量(1) | $ | 2,032 | 881 | 3,645 | 1,376 | ||||||||||||
| 资本支出 | (850) | (843) | (2,316) | (2,279) | |||||||||||||
自由现金流(1) | 1,182 | 38 | 1,329 | (903) | |||||||||||||
| 支付现金利息 | 306 | 325 | 877 | 886 | |||||||||||||
| 利息收入 | (18) | (5) | (90) | (21) | |||||||||||||
未杠杆现金流(1) | $ | 1,470 | 358 | 2,116 | (38) | ||||||||||||
自由现金流(1) | $ | 1,182 | 38 | 1,329 | (903) | ||||||||||||
新增：遣散费用(2) | 14 | 7 | 115 | 19 | |||||||||||||
移除：消费者和其他诉讼(2) | 1 | (3) | — | (3) | |||||||||||||
新增：交易和分割成本(2) | 31 | 28 | 198 | 77 | |||||||||||||
移除：过渡和分割服务收入(2) | (30) | (27) | (82) | (118) | |||||||||||||
自由现金流（不包括现金特殊项目）(1) | $ | 1,198 | 43 | 1,560 | (928) | ||||||||||||
非杠杆现金流(1) | $ | 1,470 | 358 | 2,116 | (38) | ||||||||||||
新增：遣散费用(2) | 14 | 7 | 115 | 19 | |||||||||||||
移除：消费者与其他诉讼(2) | 1 | (3) | — | (3) | |||||||||||||
添加回来：交易和分离成本(2) | 31 | 28 | 198 | 77 | |||||||||||||
移除：过渡和分离服务的收入(2) | (30) | (27) | (82) | (118) | |||||||||||||
不计算特殊项目的净现金流量(1) | $ | 1,486 | 363 | 2,347 | (63) | ||||||||||||
(1) 包括以下影响：(i) 2024年第3季度的17000万美元自愿性养老金捐款，(ii) 2024年第1季度收到的70000万美元现金税款退税，(iii) 2023年第2季度的93800万美元现金税金支付和(iv) 2023年第1季度与我们2022年资产出售相关的9千万美元现金税款。 | |||||||||||||||||
(2) 参见 非遵循通用会计准则的特殊项目 表格中列出了影响上述现金的特殊项目的详细信息。 | |||||||||||||||||
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| Lumen Technologies, Inc. | |||||||||||||||||
| 调整后的EBITDA非GAAP和解 | |||||||||||||||||
| (未经查核) | |||||||||||||||||
| （以百万为单位的美元） | |||||||||||||||||
| 实际季度 | 实际年初至今 | ||||||||||||||||
| 3Q24 | 3Q23 | 3Q24 | 3Q23 | ||||||||||||||
净损失 | $ | (148) | (78) | (140) | (8,303) | ||||||||||||
所得税（利益）支出 | (24) | (7) | 29 | 208 | |||||||||||||
总其他费用，净额 | 298 | 308 | 417 | 287 | |||||||||||||
| 折旧和摊销费用 | 707 | 755 | 2,198 | 2,234 | |||||||||||||
以股份为基础之报酬支出 | 10 | 16 | 21 | 39 | |||||||||||||
| 商誉减损 | — | — | — | 8,793 | |||||||||||||
调整后的税前利润减除折旧及摊销后的费用(1) | $ | 843 | 994 | 2,525 | 3,258 | ||||||||||||
加回：遣散费(2) | 12 | 8 | 119 | 21 | |||||||||||||
加回：消费者及其他诉讼(2) | — | (3) | (1) | (4) | |||||||||||||
加回：出售业务亏损(2) | — | 22 | 17 | 112 | |||||||||||||
添加回：交易和分离成本(2) | 41 | 28 | 232 | 67 | |||||||||||||
添加回：选定CDN合同出售收益和其他(2) | (1) | — | (9) | — | |||||||||||||
添加回：房地产交易成本(2) | 4 | — | 4 | 75 | |||||||||||||
不包括特别项目的调整后EBITDA(1) | $ | 899 | 1,049 | 2,887 | 3,529 | ||||||||||||
不包括特别项目的净（亏损）收入(2) | $ | (133) | (85) | (298) | 110 | ||||||||||||
| 营业总收入 | $ | 3,221 | 3,641 | 9,779 | 11,040 | ||||||||||||
净亏损率 | (4.6) | % | (2.1) | % | (1.4) | % | (75.2) | % | |||||||||
不包括特别项目的净（亏损）收入率 | (4.1) | % | (2.3) | % | (3.0) | % | 1.0 | % | |||||||||
| 调整后的税前利润减除折旧及摊销后的费用利润率 | 26.2 | % | 27.3 | % | 25.8 | % | 29.5 | % | |||||||||
| 调整后EBITDA保证金，不包括特殊项目 | 27.9 | % | 28.8 | % | 29.5 | % | 32.0 | % | |||||||||
(1) 2023年第一季度和第二季度的调整后EBITDA和排除特殊项目的调整后EBITDA包括欧洲、中东和非洲业务于2023年11月1日剥离以及公司于2023年10月10日出售的部分CDN合同的财务影响，以及2023年和2024年第一季度和第二季度包括最近剥离业务的购买方的交易完成后商业协议的财务影响。请参阅本公告首页的注脚1以了解详情。 | |||||||||||||||||
(2) 参阅 非GAAP特殊项目 详细特殊项目的表格 | |||||||||||||||||
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展望
为了增进我们对非GAAP指标的前瞻信息，在某些GAAP措施的协调中，我们提供了一个范围。提供这些范围绝不意味著Lumen明示或暗示地对那些GAAP协调的措施提供前瞻信息。为了将非GAAP财务指标协调到GAAP，Lumen必须使用范围来计算能够算出非GAAP财务指标的GAAP组成部分。虽然Lumen认为在制定其非GAAP财务指标的前瞻信息时使用了合理的假设，但完全预期用于GAAP组成部分的范围将与实际结果有所不同。如果特定的非GAAP指标达到或超过，我们将认为我们对非GAAP财务指标的前瞻信息准确，即使GAAP协调的组成部分与前次提供的不同。
| Lumen Technologies, Inc. | |||||||||||
2024展望 (1) (2) (3) (4) | |||||||||||
| (未经查核) | |||||||||||
| （以百万为单位的美元） | |||||||||||
| 调整后的EBITDA展望 | |||||||||||
2024年12月31日结束的十二个月 | |||||||||||
| 区间 | |||||||||||
| 低 | 高 | ||||||||||
净（亏损）收益 | $ | (300) | 100 | ||||||||
| 所得税支出 | 50 | 250 | |||||||||
| 总其他费用，净额 | 1,190 | 920 | |||||||||
| 折旧和摊销费用 | 2,900 | 2,700 | |||||||||
| 以股份为基础之报酬支出 | 60 | 30 | |||||||||
| 调整后的税前利润减除折旧及摊销后的费用 | $ | 3,900 | 4,000 | ||||||||
| 自由现金流展望 | |||||||||||
2024年12月31日止十二个月 | |||||||||||
| 区间 | |||||||||||
| 低 | 高 | ||||||||||
| 经营活动产生的净现金流量 | $ | 4,300 | 4,700 | ||||||||
| 资本支出 | (3,100) | (3,300) | |||||||||
| 自由现金流 | $ | 1,200 | 1,400 | ||||||||
(1) 有关非通用会计指标的定义和与GAAP数据的调解，请参阅上述时间表和我们的投资者关系网站。
(2) 此图表中的展望措施 (i) 不包括特殊项目、商誉减损、未来业务或资本分配计划的变化、法规、法律或诉讼案件的变化、以及影响我们财务表现的其他未预见的事件或情况； (ii) 只代表2024年11月5日前景。请参阅「前瞻性声明」。
(3) 前景包括2024年第三季度自愿性退休金补充金额为17000万美元。
(4) 包括2024年第一季度获得的约70000万美元税款退还。
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