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福沃運輸公司報告2024年第三季度業績
重點轉向完成Omni整合和實現成本協同效應，轉向全球變革
更強的運營現金流引導了流動性增加
宣佈新增首席商務官
田納西州格林維爾 -（致富金融）- 2024年11月4日 福沃運輸公司（納斯達克股票代碼：FWRD）（以下簡稱「公司」、「我們」、「我們的」或「我們」）今天報告了截至2024年9月30日的三個月的財務業績，按延續運營爲基礎，在下表中列示，其中公司之前的Final Mile業務被報告爲已停止運營。
「我們的團隊將繼續專注於發揮合併傳統福沃和Omni公司的力量，從整合向轉型開始，並計劃在2025年第一季度結束前實現先前確定的7500萬美元的協同效應，」首席執行官肖恩·斯圖爾特說道。「我們最近通過在邁阿密開設一個新的認證集裝箱貨站來增強我們的運營，使我們能夠提供直達南美和中美的空運和海運進出口服務。我們新的端到端服務範圍也導致了自收購以來的數次共同成功。」
「除了短期的協同效應和銷售成功，我們開始爲長期成功做準備；一個分享共同理念和共同以客戶爲先的DNA的公司。未來，我們將致力於跨傳統實體合作，消除以前未識別的冗餘，自動化和數字化重複過程，並統一在一個共同目標和使命下打造一個新品牌。轉變這樣規模、複雜性和地理多樣性的公司不是一次性事件，需要時間，但我對我們的戰略感到自信。」
「戰略的一部分是通過行業領先人才加強我們的團隊。出於這個目的，我很高興地宣佈我們已經聘請了一位新的首席商務官，他定於明年1月加入我們。他在全球物流領域擁有超過20年的經驗，爲與客戶合作做好了充分準備。我對他的行業專長和在明年第一季度立即上手的能力感到興奮。」
「展望未來，預測下一次貨運週期很困難，但我們將繼續專注於積極整合和轉型公司，以便在市場好轉時作爲一家綜合垂直全球物流公司準備好利用陸地、空運、海洋、合同物流和客戶券商服務，」 斯圖爾特總結道。
致富金融(臨時代碼)首席財務官Jamie Pierson表示：「2024年第三季度，我們報告了65600萬美元的營業收入和2300萬美元的營業收入。從業務部門角度看，全方位物流繼續改善，逐步增長營業收入和營業收入。然而，由於每百磅年比年營業收入減少，不包括燃油附加費，主要歸因於客戶組合和相關定價，特快貨運部門未能達到我們的預期。集裝箱運輸部門的營業收入下降，但嚴格的成本管理策略使得營業收入在年比年基本持平。」
「關於第三季度，根據我們的安全擔保項下的《安全擔保期限貸款信貸協議》(「信貸協議」)計算的非美國通用會計原則下的「合併息稅折舊及攤銷前利潤」(「合併息稅折舊及攤銷前利潤」)爲7700萬美元，與上季度的8100萬美元相比，展現了在充滿挑戰的宏觀環境中的韌性和穩定性。截至2024年9月30日的十二個月，合併息稅折舊及攤銷前利潤爲30700萬美元，這導致信貸協議的合併首先留置淨槓桿率契約下有大約3200萬美元的餘量。」
「在強勁的營運現金流之後，我們第三季度結束時處於更強勁的流動性位置，現金較上季度增加了3300萬美元，流動性增加了1500萬美元至46000萬美元。隨着第三季度的結束，我們預計2024年的合併息稅折舊及攤銷前利潤指導爲300至31000萬美元，這反映了我們對整體宏觀環境持續疲軟的預期。」Pierson指出。
| 三個月之內結束 | ||||||||||||||||||||||||||
| （以千爲單位，每股數據除外） | 2024年9月30日 | 2023年9月30日 | 變更 | 百分比變動 | ||||||||||||||||||||||
| 營業收入 | $ | 655,937 | $ | 340,976 | $ | 314,961 | 92.4 | % | ||||||||||||||||||
| （虧損）經營收入 | $ | 22,697 | $ | 11,689 | $ | 11,008 | 94.2 | % | ||||||||||||||||||
| 營業利潤率 | 3.5 | % | 3.4 | % | 10 個點子 | |||||||||||||||||||||
| 淨（虧損）利潤 | $ | (34,198) | $ | 6,493 | $ | (40,691) | (626.7) | % | ||||||||||||||||||
| 每股攤薄後淨（虧損）收益 | $ | (2.62) | $ | 0.25 | $ | (2.87) | (1,148.0) | % | ||||||||||||||||||
| 經營活動產生的現金流量淨額 | $ | 52,597 | $ | 24,666 | $ | 27,931 | 113.2 | % | ||||||||||||||||||
非GAAP財務指標：1 | ||||||||||||||||||||||||||
| 合併EBITDA | $ | 76,997 | $ | 92,714 | $ | (15,717) | (17.0) | % | ||||||||||||||||||
| 自由現金流 | $ | 43,270 | $ | 19,526 | $ | 23,744 | 121.6 | % | ||||||||||||||||||
1 在財務表格下方提供了這些非GAAP財務指標的調和。 | ||||||||||||||||||||||||||
財務業績回顧。
福沃運輸將於2024年11月4日週一下午4:30舉行電話會議，討論第三季度2024年的業績。公司電話會議將可在公司網站的投資者關係部分ir.forwardaircorp.com上在線收聽，或撥打(800) 225-9448，訪問代碼:FWRDQ324。
會議電話的重播將在公司網站ir.forwardaircorp.com的投資者關係部分提供，我們將其用作與投資者溝通的主要機制。 投資者被敦促監控公司網站的投資者關係部分，以便輕鬆找到或瀏覽與我們相關的最新和相關信息。
福沃運輸公司簡介
福沃運輸是美國、加拿大和墨西哥的一家領先的無資產提供商，提供運輸服務。我們通過利用一個全面的國家終端網絡，提供加快的未成卡車載運輸服務，包括當地提貨和交付、貨物集中/分撥、倉儲和海關券商。此外，我們提供卡車整車券商服務，包括專用車隊服務，以及聯運、首程和末程、高附加值拖車服務，既可自海港和鐵路貨場運輸，又可爲專用合同和集裝箱貨站倉儲和處理服務。福沃還通過Omni Logistics運營一整套的多式聯運解決方案，無論國內還是國際。Omni Logistics是一個全球空運、海運和陸運任務關鍵貨物服務提供商。我們不僅僅是運輸公司，Forward是您貨運需求的單一資源。欲了解更多信息，請訪問我們的網站www.forwardaircorp.com。
2
| Forward Air公司 | |||||||||||||||||||||||
| 基本報表-綜合收益（虧損）的簡明合併報表 | |||||||||||||||||||||||
| （未經審計，單位爲千，除每股數據外） | |||||||||||||||||||||||
| 三個月之內結束 | 九個月結束 | ||||||||||||||||||||||
| 2024年9月30日 | 2023年9月30日 | 2024年9月30日 | 2023年9月30日 | ||||||||||||||||||||
| 營業收入： | |||||||||||||||||||||||
| 加速貨運 | $ | 284,707 | $ | 278,875 | $ | 849,284 | $ | 817,888 | |||||||||||||||
| 聯運 | 57,412 | 62,183 | 173,003 | 214,603 | |||||||||||||||||||
| Omni物流 | 334,538 | — | 871,232 | — | |||||||||||||||||||
| 清算和其他業務 | (20,720) | (82) | (52,103) | (184) | |||||||||||||||||||
| 營業收入 | 655,937 | 340,976 | 1,841,416 | 1,032,307 | |||||||||||||||||||
| 營業費用： | |||||||||||||||||||||||
| 購買的運輸服務 | 332,469 | 148,706 | 931,072 | 435,844 | |||||||||||||||||||
| 工資、津貼和員工福利 | 133,516 | 75,373 | 406,382 | 215,983 | |||||||||||||||||||
| 經營租賃 | 48,810 | 19,536 | 133,871 | 66,505 | |||||||||||||||||||
| 折舊和攤銷 | 25,893 | 14,209 | 106,321 | 39,826 | |||||||||||||||||||
| 保險索賠 | 17,382 | 12,969 | 44,961 | 38,988 | |||||||||||||||||||
| 燃料費用 | 4,855 | 5,845 | 15,960 | 16,733 | |||||||||||||||||||
| 其他營業費用 | 55,564 | 52,649 | 234,175 | 133,218 | |||||||||||||||||||
| 商譽減值 | 14,751 | — | 1,107,465 | — | |||||||||||||||||||
| 營業費用總計 | 633,240 | 329,287 | 2,980,207 | 947,097 | |||||||||||||||||||
| 持續經營活動的收入（損失）： | |||||||||||||||||||||||
| 加速貨運 | 19,269 | 32,547 | 60,713 | 89,295 | |||||||||||||||||||
| 聯運 | 4,091 | 4,744 | 12,994 | 20,259 | |||||||||||||||||||
| Omni物流 | 1,136 | — | (1,133,323) | — | |||||||||||||||||||
| 其他經營 | (1,799) | (25,602) | (79,175) | (24,344) | |||||||||||||||||||
| 持續經營業務收入 | 22,697 | 11,689 | (1,138,791) | 85,210 | |||||||||||||||||||
| 其他支出: | |||||||||||||||||||||||
| 利息費用，淨額 | (52,770) | (2,655) | (140,788) | (7,595) | |||||||||||||||||||
| 匯率期貨（損失）收益 | (2,812) | — | (1,912) | — | |||||||||||||||||||
| 其他收入（費用）淨額 | (11) | — | 38 | — | |||||||||||||||||||
| 其他費用總計 | (55,593) | (2,655) | (142,662) | (7,595) | |||||||||||||||||||
| （虧損）所得稅前收入 | (32,896) | 9,034 | (1,281,453) | 77,615 | |||||||||||||||||||
| 所得稅（收益）費用 | 1,302 | 2,541 | (191,990) | 20,091 | |||||||||||||||||||
| 持續經營淨（損失）收益 | (34,198) | 6,493 | (1,089,463) | 57,524 | |||||||||||||||||||
| （已中止運營的業務），扣除所得稅後淨損益 | (1,137) | 2,795 | (6,013) | 8,083 | |||||||||||||||||||
| 淨（虧損）利潤 | (35,335) | 9,288 | $ | (1,095,476) | $ | 65,607 | |||||||||||||||||
| 歸屬於非控制權益的淨利潤(虧損) | 38,073 | — | (314,923) | — | |||||||||||||||||||
| 淨（虧損）收入歸屬於福沃運輸 | $ | (73,408) | $ | 9,288 | $ | (780,553) | $ | 65,607 | |||||||||||||||
| 每股普通股淨收益: | |||||||||||||||||||||||
| 基本每股淨（虧損）收益 | |||||||||||||||||||||||
| 持續經營業務 | $ | (2.62) | $ | 0.25 | $ | (27.98) | $ | 2.20 | |||||||||||||||
| 按照ASC 205-20《報告已中止操作和披露實體部分出售的情況》的規定，如果實體的部分組成部分或一組組成部分出售所代表的戰略轉變對公司的運營和財務業績產生或將產生重大影響，並且實體的組成部分滿足在第205-20-45-1E段分類爲持有待售的標準，則需要報告該出售爲已中止操作。當所有分類爲持有待售的標準都被滿足，管理層也承諾制定了出售實體的計劃後，主要流動資產、其他資產、流動負債和非流動負債將作爲總資產和負債的組成部分，分別與繼續經營的資產和負債的餘額分開報告。同時，在ASC 205-20-45的規定下，所有已中止操作的業績，扣除適用的所得稅（稅收），將作爲淨收入（損失）的組成部分，分開於繼續經營的淨收入（損失）報告。 | (0.04) | 0.11 | (0.22) | 0.31 | |||||||||||||||||||
| 基本 | $ | (2.66) | $ | 0.36 | $ | (28.20) | $ | 2.51 | |||||||||||||||
| 稀釋每股淨（虧損）收益 | |||||||||||||||||||||||
| 持續經營業務 | $ | (2.62) | $ | 0.25 | $ | (27.98) | $ | 2.19 | |||||||||||||||
| 按照ASC 205-20《報告已中止操作和披露實體部分出售的情況》的規定，如果實體的部分組成部分或一組組成部分出售所代表的戰略轉變對公司的運營和財務業績產生或將產生重大影響，並且實體的組成部分滿足在第205-20-45-1E段分類爲持有待售的標準，則需要報告該出售爲已中止操作。當所有分類爲持有待售的標準都被滿足，管理層也承諾制定了出售實體的計劃後，主要流動資產、其他資產、流動負債和非流動負債將作爲總資產和負債的組成部分，分別與繼續經營的資產和負債的餘額分開報告。同時，在ASC 205-20-45的規定下，所有已中止操作的業績，扣除適用的所得稅（稅收），將作爲淨收入（損失）的組成部分，分開於繼續經營的淨收入（損失）報告。 | (0.04) | 0.11 | (0.22) | 0.31 | |||||||||||||||||||
| 稀釋 | $ | (2.66) | $ | 0.36 | $ | (28.20) | $ | 2.50 | |||||||||||||||
| 每股分紅派息: | $ | — | $ | 0.24 | $ | — | $ | 0.72 | |||||||||||||||
| 淨（虧損）利潤 | $ | (35,335) | $ | 9,288 | $ | (1,095,476) | $ | 65,607 | |||||||||||||||
| 其他綜合收益（損失）： | |||||||||||||||||||||||
| 外幣翻譯調整 | 176 | — | (824) | — | |||||||||||||||||||
| 綜合損益 | $ | (35,159) | $ | 9,288 | $ | (1,094,652) | $ | 65,607 | |||||||||||||||
3
| 快遞貨運業務信息 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| （以千爲單位） | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| (未經審計) | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 三個月之內結束 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 2024年9月30日 | 營收百分比 | 2023年9月30日 | 營收百分比 | 變更 | 百分比變動 | ||||||||||||||||||||||||||||||
| 營業收入： | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
網絡1 | $ | 217,289 | 76.3 | % | $ | 216,977 | 77.8 | % | $ | 312 | 0.1 | % | |||||||||||||||||||||||
| 整車貨運 | 43,635 | 15.3 | 38,800 | 13.9 | 4,835 | 12.5 | |||||||||||||||||||||||||||||
| 其他 | 23,783 | 8.4 | 23,098 | 8.3 | 685 | 3.0 | |||||||||||||||||||||||||||||
| 總營收 | 284,707 | 100.0 | 278,875 | 100.0 | 5,832 | 2.1 | |||||||||||||||||||||||||||||
| 營業費用： | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 購買的運輸服務 | 140,035 | 49.2 | 129,850 | 46.6 | 10,185 | 7.8 | |||||||||||||||||||||||||||||
| 工資、津貼和員工福利 | 59,426 | 20.9 | 56,682 | 20.3 | 2,744 | 4.8 | |||||||||||||||||||||||||||||
| 經營租賃 | 15,556 | 5.5 | 14,392 | 5.2 | 1,164 | 8.1 | |||||||||||||||||||||||||||||
| 折舊和攤銷 | 10,481 | 3.7 | 9,022 | 3.2 | 1,459 | 16.2 | |||||||||||||||||||||||||||||
| 保險索賠 | 11,672 | 4.1 | 9,533 | 3.4 | 2,139 | 22.4 | |||||||||||||||||||||||||||||
| 燃料費用 | 2,113 | 0.7 | 2,954 | 1.1 | (841) | (28.5) | |||||||||||||||||||||||||||||
| 其他營業費用 | 26,155 | 9.1 | 23,895 | 8.5 | 2,260 | 9.5 | |||||||||||||||||||||||||||||
| 營業費用總計 | 265,438 | 93.2 | 246,328 | 88.3 | 19,110 | 7.8 | |||||||||||||||||||||||||||||
| 營業利潤 | $ | 19,269 | 6.8 | % | $ | 32,547 | 11.7 | % | $ | (13,278) | (40.8) | % | |||||||||||||||||||||||
1 網絡收入包括所有收入，包括幹線、提貨和/或送貨以及燃油附加費收入，但不包括附加費和整車運輸收入。 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
4
| 加速貨物運輸統計數據 | |||||||||||||||||
| 三個月之內結束 | |||||||||||||||||
| 2024年9月30日 | 2023年9月30日 | 百分比變動 | |||||||||||||||
| 工作日 | 64 | 63 | 1.6 | % | |||||||||||||
礦石噸數1,2 | |||||||||||||||||
| 總重量 | 713,212 | 685,756 | 4.0 | ||||||||||||||
| 每天重量 | 11,144 | 10,885 | 2.4 | ||||||||||||||
發貨 1,2 | |||||||||||||||||
| 總運單量 | 831 | 835 | (0.5) | ||||||||||||||
| 每天運單量 | 13.0 | 13.3 | (2.3) | ||||||||||||||
| 每運單重量 | 858 | 821 | 4.5 | ||||||||||||||
每百磅的營業收入 3 | $ | 30.47 | $ | 31.66 | (3.8) | ||||||||||||
每百磅的營業收入，不含燃料費 3 | $ | 24.09 | $ | 24.20 | (0.5) | ||||||||||||
每批次貨物的營業收入 3 | $ | 261.55 | $ | 259.94 | 0.6 | ||||||||||||
每批次貨物的營業收入，不含燃料費 3 | $ | 206.73 | $ | 198.71 | 4.0 | ||||||||||||
1 以千爲單位 | |||||||||||||||||
2 不包括額外收費，整車和產品 | |||||||||||||||||
3 包括網絡和整車營收之間的公司間營收 | |||||||||||||||||
5
| 聯運部分信息 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| （以千爲單位） | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| (未經審計) | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 三個月之內結束 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 2024年9月30日 | 營收百分比 | 2023年9月30日 | 營收百分比 | 變更 | 百分比變動 | ||||||||||||||||||||||||||||||
| 營業收入 | $ | 57,412 | 100.0 | % | $ | 62,183 | 100.0 | % | $ | (4,771) | (7.7) | % | |||||||||||||||||||||||
| 營業費用： | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 購買的運輸服務 | 18,300 | 31.9 | 18,945 | 30.5 | (645) | (3.4) | |||||||||||||||||||||||||||||
| 工資、津貼和員工福利 | 14,506 | 25.3 | 16,118 | 25.9 | (1,612) | (10.0) | |||||||||||||||||||||||||||||
| 經營租賃 | 5,668 | 9.9 | 5,144 | 8.3 | 524 | 10.2 | |||||||||||||||||||||||||||||
| 折舊和攤銷 | 4,582 | 8.0 | 5,187 | 8.3 | (605) | (11.7) | |||||||||||||||||||||||||||||
| 保險索賠 | 2,528 | 4.4 | 2,758 | 4.4 | (230) | (8.3) | |||||||||||||||||||||||||||||
| 燃料費用 | 1,942 | 3.4 | 2,892 | 4.7 | (950) | (32.8) | |||||||||||||||||||||||||||||
| 其他營業費用 | 5,795 | 10.0 | 6,395 | 10.3 | (600) | (9.4) | |||||||||||||||||||||||||||||
| 營業費用總計 | 53,321 | 92.9 | 57,439 | 92.4 | (4,118) | (7.2) | |||||||||||||||||||||||||||||
| 營業利潤 | $ | 4,091 | 7.1 | % | $ | 4,744 | 7.6 | % | $ | (653) | (13.8) | % | |||||||||||||||||||||||
聯運 操作統計 | |||||||||||||||||
| 三個月之內結束 | |||||||||||||||||
| 2024年9月30日 | 2023年9月30日 | 百分比變動 | |||||||||||||||
| 拖車運輸量 | 62,616 | 68,576 | (8.7) | % | |||||||||||||
| 拖車每次收入 | $ | 824 | $ | 823 | 0.1 | % | |||||||||||
6
| Omni物流部分信息 | |||||||||||
| （以千爲單位） | |||||||||||
| (未經審計) | |||||||||||
| 三個月之內結束 | |||||||||||
| 2024年9月30日 | 營收百分比 | ||||||||||
| 營業收入 | $ | 334,538 | 100.0 | % | |||||||
| 營業費用： | |||||||||||
| 購買的運輸服務 | 194,853 | 58.2 | |||||||||
| 工資、津貼和員工福利 | 55,151 | 16.5 | |||||||||
| 經營租賃 | 27,586 | 8.2 | |||||||||
| 折舊和攤銷 | 10,830 | 3.2 | |||||||||
| 保險索賠 | 3,488 | 1.0 | |||||||||
| 燃料費用 | 800 | 0.2 | |||||||||
| 其他營業費用 | 25,943 | 7.8 | |||||||||
| 商譽減值 | 14,751 | 4.4 | |||||||||
| 營業費用總計 | 333,402 | 99.7 | |||||||||
| 營業利潤 | $ | 1,136 | 0.3 | % | |||||||
7
| Forward Air公司 | |||||||||||
| 彙編的綜合資產負債表 | |||||||||||
| （以千爲單位） | |||||||||||
| (未經審計) | |||||||||||
| 2024年9月30日 | 2023年12月31日 | ||||||||||
| 資產 | |||||||||||
| 流動資產： | |||||||||||
| 現金及現金等價物 | $ | 136,616 | $ | 121,969 | |||||||
| 受限現金及受限現金等價物 | 1,540 | 39,604 | |||||||||
| 2,687,823 | 361,003 | 153,267 | |||||||||
| 其他應收款 | 1,695 | 5,408 | |||||||||
| 預付費用 | 31,174 | 25,682 | |||||||||
| 其他資產 | 13,053 | 1,098 | |||||||||
| 總流動資產 | 545,081 | 347,028 | |||||||||
| 非流動受限現金等價物 | — | 1,790,500 | |||||||||
| 固定資產 | 606,418 | 508,280 | |||||||||
| 減：累計折舊和攤銷 | 281,636 | 250,185 | |||||||||
| 資產和設備，淨值 | 324,782 | 258,095 | |||||||||
| 經營租賃權使用資產 | 355,139 | 111,552 | |||||||||
| 商譽 | 716,071 | 278,706 | |||||||||
| 其他已獲得無形資產，淨額 | 1,033,352 | 134,789 | |||||||||
| 其他 | 81,415 | 58,863 | |||||||||
| 總資產 | $ | 3,055,840 | $ | 2,979,533 | |||||||
| 負債和股東權益 | |||||||||||
| 流動負債: | |||||||||||
| 應付賬款 | $ | 157,230 | $ | 45,430 | |||||||
| 應計費用 | 135,590 | 62,948 | |||||||||
| 其他流動負債 | 49,571 | 71,727 | |||||||||
| 當前負債和融資租賃義務的一部分 | 16,741 | 12,645 | |||||||||
| 經營租賃負債流動部分 | 89,566 | 44,344 | |||||||||
| 流動負債合計 | 448,698 | 237,094 | |||||||||
| 融資租賃負債，減去當前部分 | 32,731 | 26,736 | |||||||||
| 長期債務，減去當期部分 | 1,673,292 | — | |||||||||
| 開多期限銀團貸款餘額 | — | 1,790,500 | |||||||||
| 租賃負債，除去當前部分 | 275,843 | 71,598 | |||||||||
| 稅收應收協議項下負債 | 36,797 | — | |||||||||
| 其他長期負債 | 42,423 | 47,144 | |||||||||
| 延遲所得稅 | 209,522 | 42,200 | |||||||||
| 股東權益： | |||||||||||
| 優先股 | — | — | |||||||||
| 287 | 257 | ||||||||||
| 額外實收資本 | 528,255 | 283,684 | |||||||||
| 保留盈虧（赤字） | (301,634) | 480,320 | |||||||||
| 累計其他綜合損失 | (824) | — | |||||||||
| 福沃運輸股東權益總額 | 226,084 | 764,261 | |||||||||
| 非控股權益 | 110,450 | — | |||||||||
| 股東權益合計 | 336,534 | 764,261 | |||||||||
| 負債和股東權益合計 | $ | 3,055,840 | $ | 2,979,533 | |||||||
8
| Forward Air公司 | |||||||||||
| 簡明的綜合現金流量表 | |||||||||||
| （以千爲單位） | |||||||||||
| (未經審計) | |||||||||||
| 三個月之內結束 | |||||||||||
| 2024年9月30日 | 2023年9月30日 | ||||||||||
| 經營活動： | |||||||||||
| 持續經營淨（損失）收益 | $ | (34,198) | $ | 6,493 | |||||||
| 調整繼續經營業務淨損益爲經營活動產生的現金流量（使用）的調整 | |||||||||||
| 折舊和攤銷 | 25,893 | 14,209 | |||||||||
| 商譽減值 | 14,751 | — | |||||||||
| 基於股份的報酬支出 | 2,901 | 2,774 | |||||||||
| 營業收入調整費用 | 602 | 1,214 | |||||||||
| 遞延所得稅（收益）費用 | (33,552) | 17 | |||||||||
| 其他 | (730) | 688 | |||||||||
| 操作資產和負債變動淨額，不計收購影響: | |||||||||||
| 應收賬款 | 8,215 | (17,723) | |||||||||
| 其他應收款 | 628 | — | |||||||||
| 其他流動和非流動資產 | 38,422 | (7,000) | |||||||||
| 應付賬款及應計費用 | 29,665 | 23,994 | |||||||||
| 持續營業活動所提供的淨現金 | 52,597 | 24,666 | |||||||||
| 投資活動： | |||||||||||
| 出售固定資產的收益 | 1,087 | 104 | |||||||||
| 購買固定資產 | (10,414) | (5,244) | |||||||||
| 其他 | (145) | — | |||||||||
| 持續經營活動中使用的淨現金流出 | (9,472) | (5,140) | |||||||||
| 籌資活動： | |||||||||||
| 償還融資租賃 | (6,212) | (2,917) | |||||||||
| 信貸設施付款 | — | (375) | |||||||||
| 支付債務發行成本 | (1,443) | — | |||||||||
| 向股東支付的分紅派息 | — | (6,198) | |||||||||
| 回購和註銷普通股 | — | (14,019) | |||||||||
| 員工股票購買計劃發行普通股所得款項 | (14) | — | |||||||||
| 支付基於股份獎勵的最低稅金代扣 | (211) | (23) | |||||||||
| 子公司出售的貢獻 | — | 4,568 | |||||||||
| 持續經營活動中融資活動使用的淨現金流出 | (7,880) | (18,964) | |||||||||
| 匯率變動對現金的影響 | (607) | — | |||||||||
| 經營活動產生的現金及現金等價物淨增加 | 34,638 | 562 | |||||||||
| 已停業的經營活動產生的現金流量： | |||||||||||
| 停用操作的經營活動產生的淨現金流量 | (1,137) | 5,199 | |||||||||
| 停用操作的投資活動產生的淨現金流量 | — | (599) | |||||||||
| 停用操作的融資活動產生的淨現金流量 | — | (4,600) | |||||||||
| 現金、現金等價物、受限現金和受限現金等價物的淨增長 | 33,501 | 562 | |||||||||
| 繼續經營的期初現金、現金等價物、受限現金和受限現金等價物 | 104,655 | 18,281 | |||||||||
| 停止經營的期初現金 | — | — | |||||||||
| 現金、現金等價物、限制性現金和限制性現金等價物的淨增加 | 33,501 | 562 | |||||||||
| 繼續經營的期末現金、現金等價物、受限現金和受限現金等價物 | $ | 138,156 | $ | 18,843 | |||||||
9
| Forward Air公司 | |||||||||||
| 簡明的綜合現金流量表 | |||||||||||
| （以千爲單位） | |||||||||||
| (未經審計) | |||||||||||
| 九個月結束 | |||||||||||
| 2024年9月30日 | 2023年9月30日 | ||||||||||
| 經營活動： | |||||||||||
| 經營淨（虧損）收益 | $ | (1,089,463) | $ | 57,524 | |||||||
| 對淨利潤進行調整，以便將運營活動提供的淨現金回報與運營活動的現金流量相一致 | |||||||||||
| 折舊和攤銷 | 106,321 | 39,826 | |||||||||
| 商譽減值 | 1,107,465 | — | |||||||||
| 基於股份的報酬支出 | 8,088 | 8,570 | |||||||||
| 營業收入調整費用 | 2,761 | 4,026 | |||||||||
| 遞延所得稅（收益）費用 | (197,156) | 2,199 | |||||||||
| 其他 | 5,739 | (1,045) | |||||||||
| 經營性資產和負債的變動，除購買企業影響外的淨變動量: | |||||||||||
| 應收賬款 | (34,050) | 20,967 | |||||||||
| 其他應收款 | 6,159 | — | |||||||||
| 其他流動和非流動資產 | (18,215) | 3,609 | |||||||||
| 應付賬款及應計費用 | 58,024 | 6,444 | |||||||||
| 經營活動中提供的淨現金流量（流出） | (44,327) | 142,120 | |||||||||
| 投資活動： | |||||||||||
| 出售固定資產的收益 | 2,493 | 3,275 | |||||||||
| 購買固定資產 | (29,810) | (22,080) | |||||||||
| 業務收購，減去獲得的現金 | (1,565,242) | (56,703) | |||||||||
| 其他 | (319) | — | |||||||||
| 投資活動產生的淨現金流出 | (1,592,878) | (75,508) | |||||||||
| 籌資活動： | |||||||||||
| 償還融資租賃 | (15,339) | (6,840) | |||||||||
| 信貸機構提供的資金 | — | 45,000 | |||||||||
| 信貸設施付款 | (80,000) | (31,125) | |||||||||
| 支付債務發行成本 | (62,034) | — | |||||||||
| 支付業績補償責任 | (12,247) | — | |||||||||
| 向股東支付的分紅派息 | — | (18,798) | |||||||||
| 回購和註銷普通股 | — | (93,811) | |||||||||
| 員工股票購買計劃發行普通股所得款項 | 355 | 421 | |||||||||
| 支付基於股份獎勵的最低稅金代扣 | (1,572) | (4,315) | |||||||||
| 子公司出售和分配的貢獻 | — | 15,877 | |||||||||
| 籌集資金淨額 | (170,837) | (93,591) | |||||||||
| 匯率變動對現金的影響 | 138 | — | |||||||||
| 現金及現金等價物淨增加額（減少額） | (1,807,904) | (26,979) | |||||||||
| 已停業的經營活動產生的現金流量： | |||||||||||
| 停用操作的經營活動產生的淨現金流量 | (6,013) | 17,311 | |||||||||
| 停用操作的投資活動產生的淨現金流量 | — | (1,338) | |||||||||
| 終止運作的業務籌資活動中使用的淨現金 | — | (15,973) | |||||||||
| 現金及現金等價物淨減少 | (1,813,917) | (26,979) | |||||||||
| 期初現金及現金等價物餘額 | 1,952,073 | 45,822 | |||||||||
| 期末現金及現金等價物 | $ | 138,156 | $ | 18,843 | |||||||
10
Forward Air公司非GAAP財務指標調整
在本新聞稿中，公司包括基於除了美國普惠會計原則之外的方法導出的財務指標。公司認爲，對其財務業績的有意義分析需要了解該業績的潛在因素，包括非運營項目。管理層在財務、運營、薪酬和規劃決策以及公司績效評估中使用這些非GAAP財務指標。
截至2024年9月30日和2023年，本新聞發佈包含以下非通用會計原則財務指標：利息、稅項、折舊和攤銷前利潤（「EBITDA」）和自由現金流。
所有非GAAP財務指標均按持續經營業務基礎呈現。
公司認爲EBITDA通過消除資本結構（利息和融資費用）、資產基礎（折舊和攤銷）和稅收影響，提高了從期間到期間的比較性。公司認爲自由現金流是衡量其償還到期債務或資本其他用途能力的重要指標，這些用途公司認爲會增加股東價值。
該公司還提供根據我們信貸協議計算的綜合EBITDA，我們認爲這爲投資者提供了關於我們財務狀況以及根據信貸協議履行義務的重要信息。
非GAAP財務指標應被視爲輔助而非替代公司根據GAAP編制的財務結果。公司已經包括了所示期間的非GAAP財務指標與最直接可比的GAAP財務指標的調解。我們鼓勵投資者和其他讀者查看下文中有關美國通用計量準則（U.S. GAAP）的財務指標和非GAAP財務指標的調解。
關於2024年綜合息稅折舊及攤銷前利潤（Consolidated EBITDA）指導，請注意公司未提供綜合息稅折舊及攤銷前利潤與淨利潤的量化調整對照，因爲沒有合理的努力下無法獲得。公司目前沒有足夠的數據準確估計這些變量和個別調整的調解，也無法量化這些項目的可能重要性。公司向前展望的非通用會計準則財務指標的任何調解所需的調整，公司無法準確預測，因此調解已經被省略。
11
以下是2024年9月30日和2023年9月30日（以千爲單位）三個月和九個月的淨利潤與綜合息稅折舊及攤銷前利潤的調解：
| 三個月之內結束 | 九個月結束 | |||||||||||||||||||||||||
| 2024年9月30日 | 2023年9月30日 | 2024年9月30日 | 2023年9月30日 | |||||||||||||||||||||||
| 持續經營利潤（損失） | $ | (34,198) | $ | 6,493 | $ | (1,089,463) | $ | 57,524 | ||||||||||||||||||
| 利息支出 | 52,770 | 2,655 | 140,788 | 7,595 | ||||||||||||||||||||||
| 所得稅（收益）費用 | 1,302 | 2,541 | (191,990) | 20,091 | ||||||||||||||||||||||
| 折舊和攤銷 | 25,893 | 14,209 | 106,321 | 39,826 | ||||||||||||||||||||||
| 報告的EBITDA | 45,767 | 25,898 | (1,034,344) | 125,036 | ||||||||||||||||||||||
| 商譽減值 | 14,751 | — | 1,107,465 | — | ||||||||||||||||||||||
| 交易和合並費用 | (549) | 22,371 | 71,393 | 27,871 | ||||||||||||||||||||||
| 離職費用 | 2,829 | 158 | 14,414 | 319 | ||||||||||||||||||||||
| 成本協同效益 | 7,267 | — | 23,518 | — | ||||||||||||||||||||||
| RIF成本節約 | — | 5,509 | 10,576 | 15,875 | ||||||||||||||||||||||
| 其他 | 6,932 | 1,485 | 19,858 | 2,328 | ||||||||||||||||||||||
| 考慮後-Omni調整後的息稅折舊及攤銷前利潤 | — | 37,293 | — | 128,574 | ||||||||||||||||||||||
| 合併EBITDA | $ | 76,997 | $ | 92,714 | $ | 212,880 | $ | 300,003 | ||||||||||||||||||
| 三個月之內結束 | 九個月結束 | |||||||||||||||||||||||||
| 2024年9月30日 | 2023年9月30日 | 2024年9月30日 | 2023年9月30日 | |||||||||||||||||||||||
| 持續經營活動產生的現金淨額（使用） | $ | 52,597 | $ | 24,666 | $ | (44,327) | $ | 142,120 | ||||||||||||||||||
| 出售固定資產的收益 | 1,087 | 104 | 2,493 | 3,275 | ||||||||||||||||||||||
| 購買固定資產 | (10,414) | (5,244) | (29,810) | (22,080) | ||||||||||||||||||||||
| 自由現金流 | $ | 43,270 | $ | 19,526 | $ | (71,644) | $ | 123,315 | ||||||||||||||||||
12
關於前瞻性聲明的說明
本新聞稿包含根據美國1995年《私人證券訴訟改革法》安全港條款的「前瞻性聲明」。前瞻性聲明可通過詞語來識別，如：「預期」，「打算」，「計劃」，「目標」，「尋求」，「認爲」，「項目」，「估計」，「期望」，「策略」，「未來」，「可能」，「應該」，「將」等類似用於未來時期的引用。本新聞稿中包括的前瞻性聲明涉及公司長期增長的預期；實現並加速協同效益並消除我們結構中的成本的能力；有關公司加急貨運業務的預期；實現Omni物流收購的預期利益，包括任何營收和成本協同效益；公司就財務表現的預期，包括綜合息稅折舊及攤銷前利潤（Consolidated EBITDA）以及它可能對業務和運營結果的影響；以及有關公司營收增長戰略的預期，包括有關運營效率和成本控制的方面。
前瞻性聲明既非歷史事實，也不是未來表現的保證。相反，它們僅基於我們對未來業務、未來計劃和策略、預測、預期事件和趨勢、經濟和其他未來情況的當前信念、期望和假設。由於前瞻性聲明涉及未來，它們受固有的不確定性、風險和難以預測的情況的影響，其中許多情況超出了我們的控制範圍。我們的實際結果和財務狀況可能與前瞻性聲明中所示有實質性不同。因此，您不應過分依賴任何這些前瞻性聲明。以下是一些因素清單，其中包括其他因素，可能導致實際結果與前瞻性聲明所考慮的結果有實質差異：經濟因素，如衰退、通貨膨脹、較高利率和客戶業務週期下降，公司實現預期收購Omni物流戰略、財務和其他效益的能力，包括在預期時間框架內實現預期的協同效益和擺脫槓桿化目標的風險，業務結合可能比預期更爲困難、耗時或成本更高的風險，因Omni物流收購導致的經營成本、客戶流失、管理和員工留任和業務中斷（包括但不限於因維護與員工、客戶、客戶或供應商的關係而出現的困難）的風險可能超出預期，貨運環境持續走弱，未來的債務和融資水平，我們通過資本配置或處置非核心業務而實現去槓桿化的能力，我們能否以合理費率在理想位置獲得貨物處理設施，預期限制比預期更爲嚴格，限制我們進行關鍵投資的能力，我們客戶的信用狀況及其支付提供的服務的能力，我們無法維持歷史增長速度的可能性，因貨運量減少或通過我們網絡運輸的貨物每磅收入減少導致的貨運量減少的影響，租用能提供者和貨物處理者以及爲服務我們客戶的運輸需求而需要的承攬方第三方承運公司的能力和報酬的限制，我們無法管理我們的信息系統和我們的信息系統無法處理通過我們網絡運輸的貨物的增長體積，網絡安全風險和事件發生，我們服務產品的市場接受度、財產損失索賠、人身傷害或工傷賠償，政府規定的執行和變更、環境、稅收、保險和會計事項，處理危險材料，燃料價格的變化，重大客戶丟失，競爭加劇以及定價壓力，我們對高級管理團隊的依賴和員工狀態變化的潛在效應、季節性趨勢、某些天氣事件的發生，對我們章程和公司規定的限制以及我們2023年12月31日年度報告中描述的風險以及可能在隨後的每季度10-Q表和每季度8-k表中被識別的風險。
我們提醒讀者，本新聞稿中我們所做的任何前瞻性聲明僅基於我們目前掌握的信息，讀者不應過分依賴這些前瞻性聲明，這些聲明反映了管理層在其發佈之日的意見。除非有法律規定，我們不承諾公開更新可能不時發佈的任何前瞻性聲明，無論是書面的還是口頭的，也不受新信息、未來發展或其他情況的影響。
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