附件99.1
EXL發佈2024年第三季度業績報告
2024年第三季度營業收入爲47210萬美元，同比增長14.9%
2023年Q3攤薄後每股收益（按照普通會計準則）爲0.33美元，比2023年Q3的0.26美元增長了24.2%。
第三季度調整後攤薄後每股收益(非通用會計準則) (1) 爲0.44美元，比2023年第三季度的0.37美元增長了16.3%
2024年10月29日紐約消息（環球新聞社） - ExlService Holdings, Inc.（納斯達克：EXLS），一家領先的數據分析和數字運營解決方案公司，今天宣佈截至2024年9月30日的季度財務業績。
董事長兼首席執行官Rohit Kapoor表示：「我們對第三季度的業績感到滿意。我們的營業收入和調整後的攤薄後每股收益分別增長了15%和16%。我們數據和人工智能驅動的策略的持續執行使我們能夠加速增長，在該季度實現了數據分析、數字化運營以及解決方案業務的兩位數增長。隨着我們繼續擴大數據現代化和人工智能解決方案組合，推出了行業特定的大型語言模型（LLMs）等創新，我們將能夠在第四季度及以後繼續保持增長勢頭。」
致富金融首席財務官Maurizio Nicolelli表示：「基於我們迄今爲止的強勁表現以及今年剩餘時間的可見性，我們提高了營業收入和每股收益的全年指導區間。我們現在預計營業收入將在18.25億美元至18.35億美元的區間內，高於我們先前的指導範圍爲18.05億美元至18.3億美元。這代表了按報告貨幣計算的年度增長率爲12%至13%，按恒定貨幣計算約爲12%。我們現在預計2024年的調整每股稀釋收益將在1.61美元至1.63美元的區間內，高於我們先前的指導範圍爲1.59美元至1.62美元，增長率爲13%至14%。」
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(1)調整（非GAAP）財務指標與適用情況下最爲直接可比的GAAP指標的對賬，已包含在本公告末尾的「調整財務指標與GAAP指標的對賬」部分。這些非GAAP指標，包括攤薄後每股收益和恒定貨幣指標，並非按照GAAP編制的財務表現指標。
財務亮點：2024年第三季度
•2024年9月30日結束的季度營業收入增長至47210萬美元，而2023年第三季度爲41100萬美元，按報告基礎增長了14.9%，按不變貨幣基礎增長了14.5%。按報告基礎，營業收入較2024年第二季度順序增長了5.3%，按不變貨幣基礎增長了4.9%。
| 收入 | 毛利率 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 三個月結束了 | 三個月結束了 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 2024年9月30日 | 2023年9月30日 | 2024年6月30日 | 2024年9月30日 | 2023年9月30日 | 2024年6月30日 | |||||||||||||||||||||||||||||||||
| 可報告的細分市場 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| （以百萬美元計） | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 保險 | $ | 157.6 | $ | 136.4 | $ | 149.3 | 36.3 | % | 36.6 | % | 36.0 | % | ||||||||||||||||||||||||||
| 醫療保健 | 30.5 | 26.2 | 28.1 | 33.6 | % | 36.8 | % | 33.1 | % | |||||||||||||||||||||||||||||
| 新興業務 | 80.0 | 65.3 | 77.2 | 40.2 | % | 42.4 | % | 41.6 | % | |||||||||||||||||||||||||||||
| 分析 | 204.0 | 183.1 | 193.8 | 38.5 | % | 37.0 | % | 36.7 | % | |||||||||||||||||||||||||||||
| 收入，淨額 | $ | 472.1 | $ | 411.0 | $ | 448.4 | 37.8 | % | 37.7 | % | 37.1 | % | ||||||||||||||||||||||||||
•2024年9月30日結束的每個季度的營業利潤率分別爲14.7%，2023年第三季度爲13.7%，2024年第二季度爲19.8%。截至2024年9月30日的調整後營業利潤率爲19.9%，而2023年第三季度和2024年第二季度分別爲20.0%和19.8%。
•2024年9月30日結束的季度稀釋每股收益爲0.33美元，比2023年第三季度的0.26美元和2024年第二季度的0.28美元高。截至2024年9月30日結束的季度調整後的每股稀釋收益爲0.44美元，較2023年第三季度的0.37美元和2024年第二季度的0.40美元高。
業務要點：2024年第三季度
•2024年第三季度贏得了13位新客戶，其中8位客戶屬於數字業務和解決方案業務，5位客戶屬於分析業務。
•推出了採用英偉達人工智能軟件開發的EXL保險LLm。這個LLm針對保險行業的高度專業需求，利用EXL在保險行業的25年經驗，以及擁有逾十年理賠相關數據的專有數據集。
•擴展與Databricks的合作伙伴關係，將新的數據管理和生成人工智能解決方案部署到Databricks生態系統中，加快爲EXL客戶開發尖端數據管理解決方案的速度。
•根據我們的核心價值主張、執行力和創新能力、市場推廣策略和市場影響，在IDC MarketScape:全球數據現代化服務2024供應商評估中被視爲主要參與者。
•根據包括推薦可能性、業務辦理便捷性、物有所值、交付成果一致性以及可靠信譽等參數，Newsweek將其評選爲2025年最可靠的美國企業之一。
2024年度指導原則
根據當前情況以及美元兌印度盧比的匯率爲84.0，英鎊兌美元的匯率爲1.30，美元兌菲律賓披索的匯率爲58.0，以及所有其他貨幣的當前匯率，我們爲2024年全年提供以下指導:
•營業收入爲18.25億至18.35億美元，相比2023年，按照報告貨幣計算增長12%至13%，按照恒定貨幣計算約增長12%。
• 調整後的每股稀釋收益爲1.61到1.63美元，比2023年增長13%至14%。
電話會議
伊克賽爾服務控股公司將於2024年10月30日星期三上午10:00舉行電話會議，討論公司的季度營運和財務業績。通過訪問EXL網站的投資者關係部分，您可以即時收聽電話會議。 ir.exlservice.com，在那裏還可以訪問歷史營運和財務數據的投資者友好型電子表格。請在電話會議開始前至少十五分鐘訪問該網站，註冊、下載和安裝任何必要的音頻軟件。
請注意，現在有一個新系統可以訪問實時看漲訂單以提問。要參加實時看漲，請註冊 這裏. 對於無法訪問實時直播的人，可以在伊克賽爾服務網站上回放 ir.exlservice.com 大約十二個月的時間。
關於伊克賽爾服務控股有限公司。
伊克賽爾服務（納斯達克: EXLS）是一家領先的數據分析、數字化業務運營和解決方案公司。我們與客戶合作，採用數據和人工智能驅動的方法，重塑業務模式，推動更好的業務結果，並以更快的速度實現增長。伊克賽爾服務利用數據、分析、人工智能和深入的行業知識的力量，爲包括保險、醫療保健、銀行和金融服務、媒體和零售在內的全球領先企業改變業務運營。伊克賽爾服務成立於1999年，秉承創新、合作、卓越、誠信和尊重的核心價值觀。我們總部位於紐約，在六大洲擁有逾57,000名員工。欲了解更多信息，請訪問 www.exlservice.com.
有關前瞻性陳述的警語性聲明 本新聞稿包含根據1995年美國《證券訴訟改革法》提出的前瞻性陳述。您不應過度依賴這些陳述，因為它們受到EXL業務運營和營運環境相關的眾多不確定因素和因素影響，這些因素難以預測且很多是超出EXL的控制範圍。前瞻性陳述包括關於EXL可能或被假定的未來營運結果的信息，包括其業務策略的描述。這些陳述可能包含“可能”，“將”，“應該”，“相信”，“預期”，“期盼”，“打算”，“計劃”，“估計”或類似表達。這些陳述基於我們根據管理層在行業中的經驗以及其對歷史趨勢、當前情況、預期的未來發展和其他因素的認知的假設。您應該明白，這些陳述並不保證業績或結果。它們涉及已知和未知的風險、不確定因素和假設。儘管EXL相信這些前瞻性陳述是基於合理的假設，您應該意識到許多因素可能影響EXL的實際財務結果或營運結果，並可能導致實際結果與前瞻性陳述中有所不同。這些因素，包括我們保持和增長客戶需求的能力，我們招聘和留住足夠受過訓練的員工的能力，以及我們準確估計和/或管理成本、利率上升、通脹加劇、經濟衰退趨勢以及順利整合戰略性收購的能力，在EXL向證券交易委員會提交的報告中更詳細討論，包括EXL的年度10-k表。您應該牢記本文或其他地方發表的任何前瞻性陳述僅代表其發表日期。新的風險和不確定因素不時出現，是不可能預測這些事件或它們如何影響EXL。除適用法律要求之外，EXL沒有義務在本文所載日期後更新任何前瞻性陳述。
EXLSERVICE HOLDINGS, INC.
未經審計的綜合損益表
(以千為單位，除每股金額和股份數外)
| 截至9月30日的三個月内， | 截至九月三十日止九個月， | ||||||||||||||||||||||
| 2024 | 2023 | 2024 | 2023 | ||||||||||||||||||||
| 收益，淨值 | $ | 472,073 | $ | 410,971 | $ | 1,356,946 | $ | 1,216,610 | |||||||||||||||
營業成本 (1) | 293,806 | 256,002 | 849,336 | 760,691 | |||||||||||||||||||
毛利潤 (1) | 178,267 | 154,969 | 507,610 | 455,919 | |||||||||||||||||||
| 營業費用： | |||||||||||||||||||||||
| 總部及行政費用 | 57,495 | 52,213 | 167,195 | 144,564 | |||||||||||||||||||
| 銷售及行銷費用 | 37,568 | 30,943 | 108,982 | 88,674 | |||||||||||||||||||
| 折舊和攤銷費用 | 13,799 | 11,583 | 39,055 | 38,192 | |||||||||||||||||||
| 營業費用總計 | 108,862 | 94,739 | 315,232 | 271,430 | |||||||||||||||||||
| 營業收入 | 69,405 | 60,230 | 192,378 | 184,489 | |||||||||||||||||||
| 匯率期貨收益，淨額 | 278 | 409 | 673 | 838 | |||||||||||||||||||
| 利息費用 | (5,526) | (3,405) | (14,145) | (10,030) | |||||||||||||||||||
| 其他收益，淨額 | 4,374 | 778 | 11,876 | 6,594 | |||||||||||||||||||
| 營業外收入和股權聯屬公司收益前 | 68,531 | 58,012 | 190,782 | 181,891 | |||||||||||||||||||
| 所得稅支出 | 15,460 | 14,161 | 43,086 | 37,773 | |||||||||||||||||||
| 資料廉價股權關聯企業前收入 | 53,071 | 43,851 | 147,696 | 144,118 | |||||||||||||||||||
| 權益法投資收益/(損失) | (34) | 25 | (71) | 157 | |||||||||||||||||||
| 凈利潤 | $ | 53,037 | $ | 43,876 | $ | 147,625 | $ | 144,275 | |||||||||||||||
| 每股盈餘： | |||||||||||||||||||||||
| 基礎 | $ | 0.33 | $ | 0.26 | $ | 0.90 | $ | 0.87 | |||||||||||||||
| 稀釋 | $ | 0.33 | $ | 0.26 | $ | 0.90 | $ | 0.86 | |||||||||||||||
| 計算每股盈利所使用的加權平均股份數： | |||||||||||||||||||||||
| 基礎 | 161,732,872 | 166,159,619 | 163,197,767 | 166,707,599 | |||||||||||||||||||
| 稀釋 | 163,187,733 | 167,688,374 | 164,620,081 | 168,591,612 | |||||||||||||||||||
(1) 不包括折舊和攤銷費用。
EXLSERVICE HOLDINGS, INC.
綜合賬目表（未經查核）
(以千為單位，除每股金額和股份數外)
| 截至日期 | ||||||||||||||
| 2024年9月30日 | 2023年12月31日 | |||||||||||||
| 資產 | ||||||||||||||
| 流動資產: | ||||||||||||||
| 現金及現金等價物 | $ | 150,102 | $ | 136,953 | ||||||||||
| 短期投資 | 175,648 | 153,881 | ||||||||||||
| 限制性現金 | 7,342 | 4,062 | ||||||||||||
| 應收帳款淨額 | 340,904 | 308,108 | ||||||||||||
| 其他流動資產 | 93,693 | 76,669 | ||||||||||||
| 全部流動資產 | 767,689 | 679,673 | ||||||||||||
| 物業及設備，扣除折舊後淨值 | 107,395 | 100,373 | ||||||||||||
| 營運租賃權使用資產 | 71,796 | 64,856 | ||||||||||||
| 限制性現金 | 5,820 | 4,386 | ||||||||||||
| 递延所得税資產，淨值 | 106,881 | 82,927 | ||||||||||||
| 商譽 | 427,663 | 405,639 | ||||||||||||
| 其他無形資產淨值 | 51,291 | 50,164 | ||||||||||||
| 長期投資 | 14,184 | 4,430 | ||||||||||||
| 其他資產 | 57,113 | 49,524 | ||||||||||||
| 資產總額 | $ | 1,609,832 | $ | 1,441,972 | ||||||||||
| 負債及股東權益 | ||||||||||||||
| 流動負債： | ||||||||||||||
| 應付賬款 | $ | 4,082 | $ | 5,055 | ||||||||||
| 長期借款目前部分 | 4,891 | 65,000 | ||||||||||||
| 逐步認列的收入 | 12,472 | 12,318 | ||||||||||||
| 員工應計成本 | 110,677 | 117,137 | ||||||||||||
| 應計費用及其他流動負債 | 105,159 | 114,113 | ||||||||||||
| 營運租賃負債的流動部分 | 16,904 | 12,780 | ||||||||||||
| 流動負債合計 | 254,185 | 326,403 | ||||||||||||
| 長期借款，減去當期部分 | 339,828 | 135,000 | ||||||||||||
| 營業租賃負債，扣除當前部分 | 62,336 | 58,175 | ||||||||||||
| 递延所得税负债，净额 | 3,245 | 1,495 | ||||||||||||
| 其他非流動負債 | 42,675 | 31,462 | ||||||||||||
| 總負債 | 702,269 | 552,535 | ||||||||||||
| 合約和可能負債 | ||||||||||||||
| 股東權益： | ||||||||||||||
普通股，面值$0.001；授權15,000,000股，未發行 | — | — | ||||||||||||
普通股，面值$0.001；授權400,000,000股，截至2024年9月30日，已發行205,317,002股，流通160,880,592股；截至2023年12月31日，已發行203,410,038股，流通165,277,880股 | 205 | 203 | ||||||||||||
| 資本公積額額外增資 | 572,430 | 508,028 | ||||||||||||
| 保留收益 | 1,231,288 | 1,083,663 | ||||||||||||
| 累積其他全面損失 | (122,593) | (127,040) | ||||||||||||
| 包括庫藏股在內的總股本 | 1,681,330 | 1,464,854 | ||||||||||||
減少：截至2024年9月30日和截至2023年12月31日庫藏成本的4,443,641,0股和3,813,215,8股 | (773,767) | (575,417) | ||||||||||||
| 股東權益總額 | 907,563 | 889,437 | ||||||||||||
| 負債總計及股東權益 | $ | 1,609,832 | $ | 1,441,972 | ||||||||||
EXLSERVICE HOLDINGS, INC.
調整財務指標與GAAP指標的調解
除了按照美國通用會計準則（GAAP）報告的營運結果外，EXL在本公告中還包括了某些被視為非GAAP財務指標的財務指標，包括以下內容：
(i)調整後的營業收入及調整後的營業收入率;
(ii)調整後的EBITDA和調整後的EBITDA毛利率;
(iii)調整後的凈利潤和調整後的每股稀釋收益；以及
(iv)按照货币基础的營業收入增长。
這些非GAAP基本報表指標不基於任何全面的會計規則或原則，不應被視為基於GAAP計算的財務指標的替代品，也不應被視為優於GAAP計算的財務指標，並且可能與其他公司使用的非GAAP基本報表指標不同。因此，應仔細評估根據GAAP計算的財務結果以及與這些基本報表相符的對帳情況。EXL認為提供這些非GAAP財務指標可能有助於投資者更好地了解EXL的基本財務表現。管理層也認為，這些非GAAP財務指標與EXL報告的結果相結合時，可以為投資者分析公司結果的期間內比較以及與其他公司結果比較提供有用的補充信息。此外，管理層認為其中一些非GAAP財務指標可用於評估公司員工的變量報酬。公司認為，根據GAAP提供每股盈利的財務指引，或相應質的調和，基於多種原因幾乎無法實現，包括但不限於無法預測根據ASC主題718未來的股票報酬費用，未來收購相關無形資產的攤銷，以及貨幣波動和相關稅收影響。因此，公司提供關於調整後每股稀釋盈利的指引。公司還承擔重大的折舊非現金費用，可能不表明公司產生現金流的能力。
EXL的非GAAP財務指標在適用的情況下不包括股份報酬費用、收購相關無形資產的攤銷、重組成本、訴訟和相關法律費用、租賃終止的影響、某些明確社會安全貢獻、某些預期信用損失的撥備、其他相關的收購費用或收益，以及非經常性稅收調整的影響。收購相關的費用或收益包括，與條件性考慮權益公平價值的變化、外部交易成本、整合費用、直接和增量旅行成本以及非經常性收益或損失有關的項目。我們調整後的凈利潤和調整後的攤薄後每股收益還排除了上述的稅前項目的所得稅影響，按照適用的法定稅率計算了每項目的所得稅，該稅率是根據該項目發生所在司法管轄區的當地稅法規定確定的。
使用非GAAP財務衡量標準相比依據GAAP計算的財務衡量標準的一個限制在於，非GAAP財務衡量標準未能反映所有與我們營運業績有關的金額，按照GAAP確定，而且不包括那些反覆出現的成本，即以股票為基礎的報酬和收購相關無形資產的攤銷費用。 EXL通過提供有關從非GAAP財務衡量標準中排除的GAAP金額的具體信息來彌補這些限制，以讓投資者評估這些非GAAP財務衡量標準。
EXL的主要匯率風險來自印度盧比、菲律賓披索、英鎊和南非蘭特。美元對印度盧比的平均匯率從2023年9月30日結束的季度的82.69上升到2024年9月30日結束的季度的83.79，對美元貶值了1.3%。美元對菲律賓披索的平均匯率從2023年9月30日結束的季度的56.02上升到2024年9月30日結束的季度的56.84，對美元貶值了1.5%。英鎊對美元的平均匯率從2023年9月30日結束的季度的1.26上升到2024年9月30日結束的季度的1.31，對美元升值了4.4%。美元對南非蘭特的平均匯率從結束的季度的18.49下降至2024年9月30日，
2023年9月30日至2024年9月30日季度期間，兌美元升值4.1%至17.74。
以下表格顯示了截至2024年9月30日和2023年9月30日以及截至2024年6月30日的這些非GAAP財務指標的調解情況：
調整後營業收入和調整後EBITDA之調和
（數字以千為單位）
| 三個月結束 | ||||||||||||||||||||
| 九月三十日， | 6月30日， | |||||||||||||||||||
| 2024 | 2023 | 2024 | ||||||||||||||||||
| 凈利潤（按照GAAP標準） | $ | 53,037 | $ | 43,876 | $ | 45,825 | ||||||||||||||
| 新增：所得稅費用 | 15,460 | 14,161 | 13,873 | |||||||||||||||||
| 新增/（減少）：匯率期貨淨利益，利息費用， 權益法投資之（利益）/損失和其他收入/（損失），淨額 | 908 | 2,193 | 1,751 | |||||||||||||||||
| 營業收入（依據GAAP） | $ | 69,405 | $ | 60,230 | $ | 61,449 | ||||||||||||||
| 增加：股票-based補償費用 | 21,232 | 17,067 | 18,095 | |||||||||||||||||
| 增加：收購相關無形資產攤銷 | 3,449 | 3,157 | 3,077 | |||||||||||||||||
| 增加：重組和訴訟解決成本（a） | — | — | 6,174 | |||||||||||||||||
| 增加：預期信用虧損準備（b） | — | 1,700 | — | |||||||||||||||||
| 調整後營業利潤（非GAAP） | $ | 94,086 | $ | 82,154 | $ | 88,795 | ||||||||||||||
| 調整後營業利潤率占營業收入百分比（非GAAP） | 19.9 | % | 20.0 | % | 19.8 | % | ||||||||||||||
| 增加：長壽命資產折舊 | 10,350 | 8,426 | 9,833 | |||||||||||||||||
| 調整後的EBITDA（非依據通用會計原則） | $ | 104,436 | $ | 90,580 | $ | 98,628 | ||||||||||||||
| 調整後的EBITDA利潤率佔營業收入的百分比（非依照美國通用會計原則） | 22.1 | % | 22.0 | % | 22.0 | % | ||||||||||||||
(a) 為了排除在2024年6月30日結束的三個月內$4,762的員工遣散成本及外派支援成本，以及訴訟和相關法律費用為$1,412。
(b) 為了不計入2023年9月30日結束的三個月內，與一宗客戶破產事件相關的應收賬款預期信用損失材料津貼的影響。
調和調整後的凈利潤與調整後稀釋每股收益
(金額以千元為單位，除每股金額外)
| 三個月結束 | ||||||||||||||||||||
| 九月三十日， | 6月30日， | |||||||||||||||||||
| 2024 | 2023 | 2024 | ||||||||||||||||||
| 凈利潤（按照通用會計原則） | $ | 53,037 | $ | 43,876 | $ | 45,825 | ||||||||||||||
| 增加：股票-based補償費用 | 21,232 | 17,067 | 18,095 | |||||||||||||||||
| 增加：收購相關無形資產攤銷 | 3,449 | 3,157 | 3,077 | |||||||||||||||||
| 增加：重組和訴訟解決成本（a） | — | — | 6,174 | |||||||||||||||||
| 增加：有關可能支付對價的公允價值變動影響 | — | 2,500 | — | |||||||||||||||||
| 增加：預期信用虧損準備（b） | — | 1,700 | — | |||||||||||||||||
| 扣除：股票基礎酬勞費用（c）的稅收影響 | (5,830) | (4,340) | (4,619) | |||||||||||||||||
| 扣除：收購相關無形資產攤銷的稅收影響 | (866) | (771) | (765) | |||||||||||||||||
| 扣除：重組和訴訟解決成本的稅收影響 | — | — | (1,588) | |||||||||||||||||
| 扣除：預期信用損失計提的稅收影響 | — | (429) | — | |||||||||||||||||
| 調整後凈利潤（非GAAP） | $ | 71,022 | $ | 62,760 | $ | 66,199 | ||||||||||||||
| 調整後稀釋每股盈利（非GAAP） | $ | 0.44 | $ | 0.37 | $ | 0.40 | ||||||||||||||
(a) 為了排除截至2024年6月30日為止的三個月內因員工遣散成本和職業再就業支持成本4762美元以及訴訟和相關法律費用1412美元的影響。
(b) 排除於2023年9月30日結束的三個月內，因客戶破產事件導致應收賬款預期信用損失材料補充所造成的影響。
(c) 稅收影響在截至2024年9月30日和2023年分別為$1,673和$462，在截至2024年6月30日為$18，與ASU No. 2016-09《補償-股票補償》相關的已認識所得稅費用中確認的離散收益。
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