EX-10.28 2 exhibit1028.htm EX-10.28 Document

展示10.28
達豪鴨紅酒集團股份有限公司。
2021年修訂和重訂員工股票購買計劃
1.定義條款
附錄 A參照條款規定了計劃中使用的術語,並規定了與這些術語相關的某些操作規則。
2。目的
該計劃旨在讓符合條件的員工使用工資扣除購買股票,並因此獲得對公司的利益。該計劃旨在符合《第423條》所規定的"員工股票購買計劃",並豁免《409A條》對該計劃的要求,且應與該意圖一致解釋。
3. 管理
該計劃將由管理員進行管理。管理員有酌情權,僅受計劃明文規定的限制,對計劃進行解釋;判斷計劃下的資格要求;制定與計劃相關的表格、規則和程序;以及採取一切必要或有益的措施來實現計劃的目的。管理員對計劃所作的決定是最終且具有約束力的。
4. 分享池
(a)普通股數量. 根據下文第17條中的調整,根據計劃授予的期權行使購買權的最大總股份數將爲1,250,509股(“股票池”)。根據本第4(a)款的規定,除非並且直至股票已實際交付給參與者且如實際行使了本文規定的股票數量,否則不得將股票視爲根據計劃提供的,也不會減少分配額,對前述規定並無限制。特別指出,如果根據計劃授予的任何期權到期但未完全行使或因任何原因部分或全部變得不可行使,該期權項下的未購買股票將不會減少分配額,並將繼續作爲計劃下的購買股票保留。如果在行權日期,根據計劃授予的期權行使所需的股票總數超過分配額中當時可用的股票數目,管理者將會以儘可能一致和公平的方式按比例分配當時可用的股票,並據此通知受此減少影響的每位參與者。
(b)股票類型. 根據計劃提供的股票可能是公司授權但尚未發行的股票、庫藏股或公司已收購的以前發行的股票。計劃不會提供股份的碎股。
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5. 資格
(a)資格要求. 根據計劃中包含的限制,每位員工(i)在第一個期權期間的第一天至少連續受僱於公司或指定子公司,至少六(6)個月;(ii)其在日曆年中通常與公司或指定子公司就職時間超過五(5)個月;(iii)通常每週工作二十(20)小時或更多;以及(iv)符合計劃中規定的要求,將被視爲符合資格的員工。
(a)5%以上股東. 如果在授予期權後,員工擁有或根據法典第424(d)條的規定被視爲擁有公司或其母公司或子公司的全部股類的五分之五以上的表決權或價值,員工將無法在計劃下獲得期權。
(b)其他要求. 管理者可以針對尚未開始的選擇期設立其他或修改資格要求,或修改上述第(a)款所載資格要求,但需符合第423條的要求。
6. 期權期限
計劃通常將通過一系列單獨的發行來實施,稱爲“期權期間”。除非管理者另有規定,期權期間將是大約六(6)個月的連續期間,從每年8月和2月的第一個工作日開始,預計將在每年8月1日和2月1日左右,並在隨後的大約六(6)個月後結束,即每年1月或7月的最後一個工作日,預計將在每年1月31日和7月31日左右。每個期權期間的最後一個工作日將是一個“認股權行使日期。”。管理者可能根據第423條的規定,在符合條件的情況下更改行權日期、開始日期、結束日期和每個期權期間的持續時間; 然而,前面的第(a)(1)(i)、(a)(1)(ii)和(a)(1)(iii)段不適用,如果需要包含通過第13或第15(d)調節或呈報給證券交易委員會的註冊聲明中已包含該段落要求包含在後效修正案中的信息,或者在註冊聲明中包含的適用424(b)條款的說明書中。在授予日期後的27個月內不得行使任何期權。
7. 期權授予
根據以下規定和最大份額限制(如下定義),在期權期的第一天,每位參與者將自動被授予一份期權,以購買股票。 在每種情況下,該B類股東和/或該B類股東的家庭成員需獨立控制在此類帳戶、計劃或信託中持有的B類普通股實時;, 公司對於以下情況,不應承擔責任:根據第10(b)部分書面信息可靠地提供。任何參與者在計劃下不得被授予一份允許其在計劃以及公司及其母公司和子公司(如果有)的所有員工股票購買計劃下購買股票的期權,其購買股票的權利按照《法典》第423條(b)(8)款的規定,在任何時候都不得超過每個日曆年$25,000公允市值(或者代碼不時規定的其他最大值),以確保持有給該參與者的任何期權在任何時候的日曆年中不超過規定的最大限額。
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8. 參與
(a)投票. 爲了參與期權期間,符合資格的僱員必須按照管理員指定的程序並以管理員認可的形式,執行並交付選舉表格。此類選舉表格必須在期權期間的第一天之前不遲於五(5)個工作日或其他指定時間交付
通過管理員。符合條件的員工將在及時提交選舉表格的期權期間的第一天成爲參與者,並將在隨後的期權期間繼續保持參與者身份,直至根據本文終止其在計劃中的參與。
(a)選舉金額. 每張選舉表將授權每個工資支付週期從1%到15%的員工符合條件的補償,或者從每個支付週期的$10到$2,000的整數金額,在適用期內的每個支付週期中從符合條件的僱員工資中扣除。
(b)工資代扣帳戶. 所有根據本第8條所作的工資扣除將記入參與者的帳戶。記入參與者帳戶的金額不需要被設定爲信託,或者與公司的一般資產分開。
(c)當前選擇期間選舉變更. 每位參與者每個選擇期間可以減少自己的繳款比例一次,包括降至零,但不得增加自己的繳款比例。任何降低參與者繳款比例的行爲必須按照管理員指定的程序進行通報,並且必須以管理員接受的形式生效,儘快生效。參與者也可以通過在下文第14節中的規定取消其選擇來終止參與計劃。
(d)對於後續選擇期限的選舉更改. 參與者的選舉表將在後續選擇期限保持有效,除非參與者在後續選擇期限第一天之前不遲於五(5)個工作日提交新的選舉表(或由管理員指定的其他時間),或者根據計劃取消參與者的選擇。
9. 付款方式
參與者必須使用積累的工資扣款支付通過行權期權購買的股票。
10. 購買價格
按照行使期權時發行的股票的購買價格,將爲每個行使日期的股票的公平市場價值的百分之八十五(85%)(或者管理人員指定的其他百分比,只要在第423節允許的範圍內)和(i)期權授予之日股票的公平市場價值的較低值之間,(即「 期權期間的第一天」)以及(ii)視爲行使的那天股票的公平市場價值(持受益所有權是根據SEC規則確定的。該信息並不一定表明任何其他目的的所有權。按照這些規則,在2023年5月12日後60天內(即通過任何期權或認股權的行使獲得的股票),被認爲是持有受益權並對計算該持有人擁有的股數和受益的股數所生效。,期權期間的第一天)和(ii)視爲行使的那天股票的公平市場價值(,行使日期)。持受益所有權是根據SEC規則確定的。該信息並不一定表明任何其他目的的所有權。按照這些規則,在2023年5月12日後60天內(即通過任何期權或認股權的行使獲得的股票),被認爲是持有受益權並對計算該持有人擁有的股數和受益的股數所生效。,行使日期)。
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11. 期權的行使
(a)股票購買. 在此規定的限制條件下,對於每個期權週期,每個行使日期,每個參與者將被視爲已行使其期權,積累的工資扣款將被應用於購買指定子公司的符合條件員工中最接近整數的股票數量,並且可以在適當情況下建立一個或多個子計劃以反映這些修訂條款。
(b)帳戶餘額返還. 除上文第11(a)節另有規定外,期權期內參與者帳戶中任何不用於購買股票的累計工資扣除額,無論是由於參與者在期權期內退出參與還是出於任何其他原因,都將在撤回或其他事件發生後儘快無息地退還給參與者(或其指定的受益人或法定代表人,如適用)。如果參與者在期權期內的累計工資扣除額使參與者能夠購買超過上述第7節規定的最大股份限額或最大公允市場價值的股票,則累積工資扣除額超過實際購買股票總購買價格的部分將在行使日期之後儘快不計利息地退還給參與者。
12. 利息
參與者帳戶中持有的任何金額都不會產生或支付利息。
13. 稅收
工資單扣除將以稅後方式進行。 管理員有權作爲行使選擇權的條件,採取適當措施以滿足其根據計劃購買或處置股票而產生的聯邦、州、地方或其他稅收的義務。在管理員的自行決定和適用法律的情況下,這些稅收義務可以全部或部分通過交付股票給公司來履行,包括按照公允市值估值的計劃下購買的股票,但不得超過根據會計準則將授予視爲股權會計處理並最多控制保留金額的數量。
14. 取消和退出
計劃下持有期權的參與者可以通過向管理員遞交通知取消所有(但不得少於全部)此類期權,並終止其在業務中的參與,通知必須符合管理員規定的程序並以管理員認可的形式進行。爲有效達到即將到來的行權日期,此類通知必須在該行權日期之前的五(5)個工作日內遞交(或由管理員指定的其他時間)。在此終止和取消後,參與者帳戶中的餘額將在隨後的行政工作中儘快退還給參與者,不附利息。毋庸置疑,根據參與者將未來的工資扣款比率減少至零百分之零(0%)的程度
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以上第8節將被視爲終止其參與計劃的所有當前和未來期權期間,除非參與者根據以上第8節的規則提交了後續期權期間的新選項。
15. 工作終止
當參與者與公司或指定附屬公司的僱傭關係終止時(不論出於何種原因,包括在行權日期之前Options的持有人死亡)或者參與者不再符合合格僱員資格時,參與者將終止在計劃中的參與,計劃中持有的Options將被取消,參與者帳戶中的餘額將在行政上可行的情況下儘快退還給參與者(或其遺產或指定受益人,在參與者死亡的事件中),不附加利息,並且參與者將不再在計劃下享有任何其他權利。
16. 平等權利;權利不可轉讓
所有參與者在計劃期間授予的期權將擁有相同的權利和特權,符合第423條規定的要求。計劃下授予的任何期權只能由參與者本人在其有生之年行使,並且不得以任何方式出售、抵押、轉讓或轉讓。如果任何參與者違反或試圖違反本第16條的條款,由管理員全權決定,公司可以終止授予參與者的任何期權,並在參與者的帳戶餘額返還後(不帶利息),參與者在計劃下的所有權利將終止。
17. 資本化變更; 已覆蓋交易
(a)先前計劃的修訂或終止我們的董事會有權修訂、暫停或終止我們的先前計劃,前提是此類行動不會在未經某參與者書面同意的情況下嚴重損害任何參與者的現有權利。除非在董事會制定之日之前或股東批准之日之前終止,否則每個先前計劃將於較早的日期之後的十年終止,除了在適用的先前計劃終止之前授予的獎勵將繼續在先前計劃的條款下管理,直到獎勵終止、到期或行權爲止。. 在股票股利、股票拆分或股票組合(包括股票逆向拆分)、資本再投資或其他構成根據會計準則意義上的權益重組的公司資本結構變化的情況下,管理人員應對計劃可使用的股票的總數量和類型、已授予任何未行權期權的股票數量和類型、任何未行權期權可購買的最大股票數量和類型和/或任何未行權期權的購買價格進行適當調整,以便符合第423節的規定。
(b)涉及交易. 在涉及交易的情況下,管理者可能會酌情決定:(i)規定每個未行權的期權將由收購方或繼任公司或收購方或繼任公司的母公司或子公司承擔或交換爲其授予的替代期權;(ii)取消每個未行權的期權並將參與者帳戶中的餘額返還給參與者;和/或(iii)在涉及交易的日期之前或該日期之日終止期權期限。
18. 修訂和終止
(a)修改. 管理員保留隨時修改計劃的權利,並以任何認爲合適的方式和程度修改; 在每種情況下,該B類股東和/或該B類股東的家庭成員需獨立控制在此類帳戶、計劃或信託中持有的B類普通股實時;,即任何修改
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除非公司股東在採納前後的十二(12)個月內批准,否則將不具備新計劃措施423條的效力或影響。
(b)終止. 管理員保留隨時暫停或終止計劃的權利。在此情況下,管理員可以自行決定,要麼未行使的期權將在期權期間的行權日期上行使,要麼在管理員可能指定的較早日期上進行行使(在這種情況下,該較早日期將被視爲期權期間的行權日期),或者將每位參與者的帳戶餘額無息返還給參與者。
19。批准
計劃獲得董事會批准後的十二(12)個月內獲得股東批准。如果公司股東在計劃獲得董事會批准後的一週年之前尚未批准該計劃,則計劃下授予的所有期權將被取消並作廢。
儘管本協議中任何條款相反,公司根據該計劃發行和交付股票的義務將受限於相關政府機構批准該股票的授權、發行、銷售或轉讓以及任何國家證券交易所對其適用的任何要求,並要求公司隨時符合其他適用的法律要求。
20. 股東和員工的參與權利
參與者作爲公司的股東將不享有任何權利或特權,在此授予的期權涵蓋的任何股票上不會收到任何分紅,直到該期權已行使,對這些股票已經進行了全額支付,並且股份已經發給參與者。
計劃中包含的任何內容均不得被解釋爲賦予任何員工留在公司或任何指定子公司的權利,也不得干涉公司或任何指定子公司有權隨時解僱、晉升、降職或者將員工從一個職位調到公司、指定子公司或其他任何子公司的另一個職位。
21. 轉讓限制;有關取消資格處置的信息
(a)轉讓限制. 除非管理員另有規定,根據該計劃購買的股票應在購買股票的行權日期後的六(6)個月內受到強制持有期限的約束。在此期間,參與者不得轉讓、出售、抵押或轉讓其持有的股票,除非通過遺囑或繼承和分配法律。管理員可以自行決定對購買的任何股票的轉讓、出售、抵押或轉讓施加其他限制。

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根據計劃,或者可以自行決定從時間到時間修改這些限制。
(b)不合格的處置. 通過選擇參與本計劃,每位參與者同意(或將被視爲同意)提供關於在股票期權計劃中購買股票後的兩年內發生的任何股票轉讓的信息,並在購買該股票的當天起的一年內,根據公司或任何指定子公司的要求,以幫助其遵守適用稅法。
22. 其他
(a)放棄陪審團審判權. 通過選擇參與該計劃,每位參與者放棄(或將被視爲已放棄),在適用法律允許的最大範圍內,就涉及計劃下任何權利或與任何期權有關、或與此相關的任何修改、放棄、同意、文件或未來可能遞交的文件、協議等的任何訴訟、訴訟程序或反訴的陪審團審判權,並同意(或將被視爲已同意)對何種訴訟、訴訟程序或反訴將在法院而非陪審團面前審理。通過選擇參與該計劃,每位參與者證明公司的任何主管、代表或律師未曾以明示或其他方式表示,公司將不會在任何訴訟、訴訟程序或反訴中尋求執行前述棄權。儘管計劃內容有任何相反規定,在此並不應被解釋爲限制公司和參與者同意將根據計劃條款或有關任何期權的任何爭議提交裁決仲裁,或限制公司要求任何個人同意將任何爭議提交裁決仲裁作爲接收此處期權的條件。
(b)我們可以發行購買債務證券、優先股、託管股份或普通股的認股權證。我們可以單獨發行認股權證,也可以與一個或多個附加認股權證、債務證券、優先股、託管股份或普通股共同發行一個組合,具體描述如適用的招股書所陳述。如果我們作爲一個單位發佈認股權證,適用的招股書將指定該認股權證是否在認股權到期日之前可以與單位中的其他證券分離。適用的招股書還將描述以下任何認股權證的條款:. 儘管計劃中有相反規定,但公司、其任何子公司、管理人員或代表公司、任何子公司或管理人員行事的人不會因計劃或任何期權未能滿足第423條的要求,或否則與計劃或任何期權有關而導致的任何收入加速、額外稅款、處罰、利息或其他責任而對任何參與者或任何其他人承擔責任。
(c)計劃旨在成爲一份未經資金支持的計劃。與該獎勵相關的參與者應始終是公司的普通債權人。如果管理員或公司選擇設立信託或以其他方式設立資金用於支付本計劃下的獎勵,則該資金應始終受到公司的債權人在其破產或破產的情況下提出的任何索賠的影響。. 公司根據計劃的義務未得到資金支持,參與者不會對公司的任何期權擁有特定資產的權利。參與者將是公司根據計劃欠款或應付款項的一般無抵押債權人。
23. 建立子計劃
儘管前述內容或計劃的任何條款與之相反,但管理員可以根據第423條的要求,自行決定修改計劃條款,或者修改要約和/或在計劃下提供單獨的要約,以反映其他事項,其中包括適用於美國境外的地方法律的影響。
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指定子公司的合格僱員,並可以在適當情況下建立一個或多個子計劃,以反映這些修訂條款。
24. 法律管轄
(a)公司法的若干要求. 期權和股份將根據適用特拉華州法律的要求進行授予、發行和管理,關於發行股份及其對應收到的對價的規定,以及股票被上市或輸入交易的適用要求,每種情況均由管理員決定。
(b)該公司的任何回購活動,無論是與債券定價同時進行,還是根據其股份回購計劃的要求或其他情形,都可能增加或減少ADSs和普通股市場價格和票據價格的下跌幅度。. 除非另有明文規定的子計劃(見上文第23段)或上文第24(a)段規定,特拉華州內地實體法律規定管轄計劃條款和計劃下期權以及因該計劃或任何期權而產生的或基於該計劃或任何期權的所有索賠或爭議,或者與此有關的主題,將不考慮任何會導致適用其他司法管轄區內地實體法律的選擇或衝突法規定或規則。
(c)司法管轄區. 通過選擇參與該計劃,每位參與者同意或被視爲同意:(i) 無條件地無可撤銷地提交給位於美國特拉華州地區轄區內的聯邦和州法院的司法管轄權,以解決因該計劃或任何期權而產生的訴訟、訴訟或其他訴訟; (ii) 不會在除美國特拉華州地區轄區內的聯邦和州法院之外的任何地方啓動因該計劃或任何期權而產生的訴訟、訴訟或其他訴訟; (iii) 放棄,並且不得通過以抗辯方式或其他方式在任何此類訴訟、訴訟或其他訴訟中主張,聲稱他或她不個人受上述法院的管轄,他或她的財產免於扣押或執行,該訴訟、訴訟或其他訴訟在不便宜的論壇提起,該訴訟、訴訟或其他訴訟的地點是不合適的,或者該計劃或任何期權或其主題可能無法在或通過該法庭強制執行。
25. 生效日期和條款
計劃在董事會通過計劃後生效,在管理員終止計劃之日起,本協議項下不再授予任何權利;該日爲最早的出現日期。
(ii)根據計劃發行的所有可發行股票以及(iii)董事會批准該計劃的日期的前一天,該日期爲計劃批准的十(10)週年。
[本頁剩餘部分故意空白。]

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附件A

術語的定義

在本計劃中使用的以下術語具有以下含義,並受到以下規定的約束:

「401(k)計劃」: 一項符合法典第401(k)條的儲蓄計劃,由公司或其子公司贊助,旨在惠及其員工。

「帳戶」: 公司記錄中以參與者名義維護的名義工資扣款帳戶。

「會計準則」: 金融會計準則委員會會計準則編碼718號,或任何後繼條款。

「管理員」: 薪酬委員會,但董事會可能隨時以管理員身份行事(包括就董事會未授權薪酬委員會的事項(無論是否根據委員會或章程)而行事的事宜而行事,如適用)。薪酬委員會(或董事會)可能委託(i)一個或多個委員會成員(或董事會的一個或多個其他成員)其認爲必要的職責、權力和責任,據此判定,並(ii)根據其判斷委託給員工或其他人員其認爲適當的行政任務。對於計劃目的,「管理員」一詞將包括董事會、薪酬委員會以及根據計劃授權的人員或人員,據此判定的委託範圍,如適用。

「董事會」: 公司的董事會。

「業務日」: 指股票交易所交易的規定國家交易所或交易系統(包括紐約證券交易所)開放交易的任何一天。

「代碼」: 1986年美國《內部稅收法典》,根據不時修訂並生效的法規,或任何隨時生效的繼任法規。
「公司」: The Duckhorn Portfolio, Inc.,一家特拉華州公司。
「薪酬委員會」: 董事會薪酬委員會。

「覆蓋交易」: 任何公司不是吸收方或導致單個人或實體或由一組人和/或實體平等持股的情況下收購公司當時發行的所有或幾乎所有普通股的共同股票的公司的合併、合併或類似交易或一系列相關交易,包括股份出售或其他處置;(ii) 公司全部或幾乎全部資產的出售或轉讓;(iii) 公司的解散或清算;(iv) 管理員確定爲覆蓋交易的任何其他交易。在覆蓋交易涉及合併後可能跟隨的要約收購的情況下
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根據管理員確定的條款(i),完成要約收購即視爲已發生。

「指定子公司」: 公司董事會或薪酬委員會不時指定的有資格參與計劃的公司子公司,須如所載於 附件B,不時修訂(首次列出的指定子公司名單爲董事會通過計劃採納日期載於 附件B)。爲避免疑義,公司的任何子公司,無論是否爲董事會採納計劃的日期的子公司,均有資格在本處被指定爲指定子公司。

「合格報酬」: 正常基本薪酬、正常基本工資、加班費、年度獎金、佣金和銷售激勵(排除長期或股權激勵支付或獎勵)。合格報酬不會因任何收入或就業稅預扣款或員工向401(k)計劃或《規範代碼》第125條下的計劃繳納的任何捐款而減少,但將因公司或任何子公司代表員工向任何現有或日後設立的遞延薪酬計劃或福利計劃繳納的任何捐款而減少。

「合格員工」: 符合計劃規定的資格要求的任何員工。

「員工」: 指受公司或指定子公司僱傭的任何人。
爲避免疑義,獨立承包商和顧問並不是「僱員」.

「行使日期」: 在計劃中規定的日期或管理者針對特定期權期間指定的日期,在該日期上,將視參與者已行使爲其授予的該期間期權。

「公平市場價值」: 截至特定日期,(i) 在紐約證券交易所報告的股票收盤價(或其他當時上市的國家證券交易所)的收盤價,如果該日期未報告收盤價,則是在報告收盤價的前一日期的收盤價,或者(ii) 如果股票沒有在國家證券交易所上市交易,在不違反第422條和第409A條規則的情況下由管理員確定的股票份額的公平市場價值,以適用的範圍。

「最大分享限制」: 在計劃第11部分規定的含義。

「選擇權」: 根據計劃授予的期權,使持有人有權在支付每股股票的購買價格後獲得股票。

「選擇期」: 根據計劃第6條規定建立的認購期。

「父母公司」: 「母公司」在法典第424(e)條款中的定義。

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「參與者」: 符合條件的員工選擇在計劃下的期權期間參與的員工。

「計劃」: 這是Duckhorn Portfolio, Inc. 2021年修訂和重新授權的員工股票購買計劃,隨時修訂並生效。

「購買價格」:根據計劃第10條確定的期權期間內每股股票的價格。

「第423節」: 《法典》第423條及其下屬法規。

「股票」: 公司的普通股,每股面值爲$0.01。

「子公司」: 根據法典第424(f)節定義,「子公司法人」

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展覽B

指定子公司

(截至2024年5月30日)

Duckhorn紅酒公司

Sonoma-Cutrer酒莊有限公司。

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