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管理層對財務狀況及營運結果的討論和分析。

截至2024年6月30日的六個月與截至2023年6月30日的六個月相比

以下表格列出我們的綜合收入數據摘要:

營業收入

下表列出我們的營業收入簡明合併表，按營業收入來源分類：

佣金收入是根據藝術品交易價值的百分比計算的，我們對藝術品的所有權股份的交易佣金。 佣金通常為每筆交易總金額的5％。 每筆交易完成時，佣金被視為收入並立即從藝術品單位銷售所得中扣除。

截至2024年6月30日止六個月的佣金營業收入分別為$394,949和$1,274,518。

客戶類型營業收入

以下表格顯示我們按顧客類型劃分的營業收入：

營業成本

2024年6月30日及2023年6月30日止六個月的營業成本分別為96,024美元和301,260美元。2024年6月30日止六個月的營業成本與2023年6月30日相比下降主要是由於平台費用的減少，這是由於2024年6月30日止六個月的交易量的營業收入較2023年6月30日止六個月的低。

毛利潤

毛利潤為$298,925，佔截至2024年6月30日的六個月總營業收入的75.7%，相較於2023年6月30日結束的六個月的$973,258或76.4%的總營業收入。 毛利潤金額減少了$674,333，而毛利潤率則下降了0.7%。

截至2024年6月30日止六個月的總收入，較去年同期減少了879,569美元，下降了69%。  由於NFt業務下降，交易量減少，導致2023年同期的收入下降。

營業費用

截至2024年6月30日止六個月的一般及行政費用為894,813美元，較截至2023年6月30日止六個月的1,408,001美元少。

下表列出了截至2024年6月30日和2023年6月30日結束的六個月內公司一般和行政費用的主要元件。

處分子公司取得之利潤

2024年6月30日結束的六個月內，子公司處分收益分別為零和6,869,809美元。

其他收益

截至2024年6月30日和2023年6月30日止六個月的持續營運其他收入分別為6,890,387美元和394,218美元，其中包括228,394美元和394,218美元的利息收入和2024年6月30日止六個月期間6,661,993美元的權證負債公平價值變動收益。

所得稅支出

公司的有效稅率因多個司法管轄區記錄其稅前收益或虧損而有所不同。該公司註冊地在開曼群島，並在2024年6月30日結束的六個月內不須繳納任何所得稅。公司在美國和香港特別行政區設立的子公司分別於2024年和2023年6月30日結束的六個月內受到21%和16.5%的所得稅率納稅。

截至2024年6月30日止六個月的有效稅率分別為0.1％和（335.3）％。

所得稅支出分別為2024年6月30日和2023年6月30日結束時的六個月分別為8,498美元和62,311美元。

Net loss

我們記錄截至2024年6月30日的六個月凈利潤為6,286,001美元。 相較於截至2023年6月30日的六個月的凈利潤6,766,973美元。

有關本期凈利潤較2023年6月30日結束的同期減少了$480,972的討論，在上文已提及。

流動性和資本資源

以下表格列出我們的綜合現金流量表:

流動性來源

截至2024年6月30日和2023年，來自持續營運的現金及等值現金和受限現金餘額分別為86002572美元和67202504美元。

截至2024年6月30日和2023年，來自已停業運營之現金及等值現金的餘額分別為$nil和$nil。

截至2024年6月30日止六個月，來自營運活動的淨現金流出為1,959,676美元。雖然在截至2024年6月30日止六個月期間，我們的持續營運活動中沒有與投資活動相關的現金交易，但我們的持續營運活動承擔著來自融資活動的淨現金流入，為21,904,920美元。

截至2024年6月30日止六個月，我們停業的營運活動提供的淨現金流入為$nil。我們停業的投資活動提供的淨現金流入為$nil。我們停業的營運並未從融資活動中產生現金流入或流出。

至2024年6月30日，總流動負債為12,035,510美元，包括應計費用和應付賬款總額為1,207,534美元，客戶預付款總額為4,369,868美元，認股權責任金額為6,098,858美元，應納稅款金額為359,250美元。來自我們停業營運的總流動負債為空。

截至2024年6月30日，公司持續營運擁有現金、受限制現金和現金等價物共計86,002,572美元，資本額為74,767,062美元，總資產為86,802,572美元。

股票合併倒數

2024年3月18日，公司股東批准對公司所有普通股進行逆回購股份合併，匯率為一比五十（1:50）（「股份整合」），即公司資本授權股本（包括已發行和未發行的股本）中的每50股A類普通股面值為每股0.001美元的普通股合併為1股A類普通股面值為每股0.05美元；以及公司資本授權股本中的每50股B類普通股面值為每股0.001美元的普通股合併為1股B類普通股面值為每股0.05美元，即在股份整合後，公司的資本授權股本變為50,000美元，由9,000,000股A類普通股和每股面值0.05美元的名義或面值的1,000,000股B類普通股組成。股份整合於2024年4月12日生效。

權證負債

公司在2024年6月30日的報告日，根據BSm（Black Scholes Model）對以下兩批認股權進行重新評估和報告。

於2023年11月27日，該公司向某些投資者發行了699,838個單位，每個單位包括公司的一個A類普通股和一張可購買一個A類普通股的認股權證（即“11月認股權證”），根據日期為2023年11月3日的某個證券購買協議（即“11月SPA”）。11月認股權證賦予持有人購買我們的一個A類普通股的權利，行使價格為每股10.35美元。 在2023年11月27日或之後的任何時間，並且在2028年11月27日業務關閉前，11月認股權證持有人行使了所有11月認股權證並以無現金方式 於2024年6月6日，該公司以無現金方式行使所有11月認股權證，並於2024年6月6日發行了489,880股A類普通股。 截至2024年6月30日的報告日期，所有11月認股權證均已全數行使。

下列認股權負債的公平價值是使用BSm估值方法進行衡量的。於起初、除賬和報告期測量日期進入各自模型的重要輸入總結如下：

在2024年4月12日進行逆向股票拆股之前，有34,991,886股A級普通股支持十一月認股權；逆向拆股後，這個數字減少為 699,838 股A級普通股支持十一月認股權。

2024年1月10日，公司與特定投資者簽署了某些證券購買協議（以下簡稱“一月SPA”）根據該協議，公司同意賣出總計1,399,675個單位，每個單位包括公司的一個A類普通股和一個可按12.8美元每股行使的認股權證（以下簡稱“一月認股權證”），每個單位售價為11.05美元，總計約1547萬美元。2024年2月2日，根據一月SPA包含的交易完成，當所有一月SPA的結束條件均已滿足，並且公司按照一月SPA向購買方發行了這些單位。

以下所示授權證明書之公平值是使用BSm估值模型進行評估。發行和報告期計量日期的相應模型重要輸入如下：

在2024年4月12日逆向股票合併之前，一月認股權證下有69,983,770股A類普通股；逆向合併後，這個數字減少到1,399,675股A類普通股。

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