美國
證券及交易委員會
華盛頓特區20549
表格
(標記一)
截至財年結束
或者
對於過渡期從________________7,151,500。________________
委員會文件編號
(根據其章程規定的註冊人準確名稱)
(設立或組織的其他管轄區域) | (納稅人識別號碼) | |
,(主要行政辦公地址) | (郵政編碼) |
+
公司電話號碼,包括區號
根據法案第12(b)項註冊的證券:
每一類的名稱 | 交易符號(S) | 在其上註冊的交易所的名稱 |
根據《證券法》第12(g)條註冊的證券
請在適用的情況下打勾表明註冊人是否是依照證券法規則405定義的知名資深發行人。是☐
請在適用的情況下打勾表明註冊人是否不需要根據證券法第13或15(d)條文件。是☐
請用勾選標記表示以下內容:
(1)在過去12個月中,註冊公司已根據1934年證券交易法第13或第15(d)節的規定提交了所有要求提交的報告
(或者在註冊公司被要求提交此類報告的更短時期內,並且(2)過去90天中一直受到此類申報要求的約束。
請用勾號表示,註冊者是否在過去12個月(或註冊者要求提交此類文件的更短時期)期間已按照第405條的規定向電子提交每份交互式數據文件。
請通過勾選表示註冊人是一家大型加速提名人、加速提名人、非加速提名人、較小報告公司或新興增長公司。請參閱《交易所法》第12億.2條對「大型加速提名人」、「加速提名人」、「較小報告公司」和「新興增長公司」的定義。
大型加速量申報人 ☐ | 加速量申報人 ☐ |
小型報表公司 |
新興成長公司 |
如果是新興成長型企業,請在複選框內打勾說明註冊申請人選擇不使用符合證券交易法第13(a)條規定提供的任何新的或修改的財務會計準則的延長過渡期。☐
請通過勾選來表示,註冊機構是否根據薩班斯-豪利法案第404(b)條(15 U.S.C. 7262(b))向其審計報告的編制或發佈其審計報告的註冊會計師提交了關於其財務報告內部控制有效性評估的報告和證明。 ☐
如果證券是根據本法案第12(b)條註冊的,請在方框內打勾以表示註冊人在提交文件中包含的財務報表是否反映了對以前發佈的財務報表的更正。
請在複選框上打勾,表示這些錯誤更正是否重述,需要根據§240.10D-1(b)的規定對公司執行任何執行官的獎勵報酬進行恢復分析。 ☐
請用複選標記指示註冊人是否爲外殼公司(根據法規120億.2的定義)。是 ☐
截至2023年6月30日,非關聯方持有的註冊人普通股的總市值(不包括董事、高管和持有該類股份超過5%的其他人持有的股份)約爲$
截至2024年9月27日,登記人持有未償還的
普通股份,不包括庫存285,830股。
無文檔作爲參考。
目錄
第一部分 | 1 | |
項目1。 | 業務 | 1 |
項目1A。 | 風險因素。 | 16 |
項目1B。 | 未解決的工作人員意見。 | 21 |
項目1C。 | 網絡安全概念。 | 21 |
事項二 | 屬性。 | 21 |
第3項。 | 法律訴訟。 | 28 |
事項4。 | 礦山安全披露。 | 28 |
第II部分 | 29 | |
項目5。 | 註冊人的普通股市場、相關股東事項和發行人股權證券的購買。 | 29 |
項目6。 | [被預留]. | 29 |
項目7。 | 管理財務狀況和運營結果的討論和分析。 | 30 |
項目7A。 | 市場風險的定量和定性披露。 | 40 |
項目8。 | 財務報表和附加數據 | 40 |
項目9。 | 關於會計和財務披露的變動和爭議。 | 41 |
項目9A。 | 控制和程序。 | 41 |
項目9B。 | 其他信息。 | 43 |
項目9C。 | 關於禁止檢查的外國司法管轄區的披露。 | 43 |
第三部分 | 43 | |
項目10。 | 董事、高級管理人員和公司治理 | 43 |
第11項。 | 高管報酬 | 49 |
項目12。 | 特定利益所有者和管理層董事持股情況及相關股東事項 | 53 |
物品13。 | 某些關係和相關交易,董事獨立性 | 54 |
項目14。發行和分配其他費用。 | 主要會計費用和服務 | 54 |
第四部分 | 55 | |
項目15。董事和高管的賠償。 | 展覽和財務報表附表。 | 55 |
項目16。 | 10-K表格概要。 | 56 |
簽名 | 57 |
i
關於前瞻性信息的特別說明
該報告包含反映管理層當前對我們業務、戰略、未來業績和事件以及財務表現的看法和期望的前瞻性聲明。本報告中除了歷史事實陳述之外的所有陳述,包括涉及管理層預計或預期未來可能發生的營運業績、事件或發展,包括涉及未來儲備、現金流、收入、盈利能力、營運資金充足性的陳述、表達對未來營運結果的一般樂觀態度和非歷史信息的陳述,均屬前瞻性聲明。具體而言,「相信」、「期待」、「打算」、「預期」、「估計」、「計劃」、「可能」、「將要」等詞彙以及類似表達識別出前瞻性聲明,但並非唯一識別此類聲明的方式,其缺失並不意味着該陳述並非前瞻性。讀者不應過分依賴基於管理層對未來事件的當前期望和投射的前瞻性聲明。這些前瞻性聲明是基於管理層對未來事件的當前期望和投射,不保證未來業績,受到風險、不確定性和假設的影響。我們的實際結果、績效或成就可能與這些前瞻性聲明中表達的結果有實質性差異或所暗示的結果不同。可能導致或促成這種差異的因素包括本報告中討論的因素,特別是「風險因素」部分。除非根據聯邦證券法的要求,我們不承擔任何更新本報告中前瞻性聲明的義務。
第一部分
第一節業務
介紹
我們生產和交易溴和原鹽、天然氣,製造和銷售用於石油和天然氣田勘探以及造紙化學制品和用於人類和動物抗生素的原料。迄今爲止,我們的產品僅在中國大陸銷售。在本報告中,「我們」、「我們公司」、「Gulf Resources」指的是海灣資源公司及其完全擁有的子公司,而「噸」指的是公噸,除非另有說明或上下文要求。
公司經營的外國子公司的功能貨幣是人民幣(「RMB」),2022年和2023年財政年度的平均匯率分別爲0.14908美元和0.14204美元,公司的報告貨幣是美元(「USD」或$)。
我們的公司歷史和公司結構
海灣資源公司最初在特拉華州註冊,隨後重新在內華達州註冊。從1993年11月到2006年8月,我們從事擁有、租賃和經營硬幣和借記卡每份複印機、傳真機、微縮膠片讀印機和附件設備的業務,公司名稱爲「Diversifax, Inc.」。由於互聯網服務的增加,我們的服務需求急劇下降,於2006年8月,我們的董事會決定終止我們的業務。
Upper Class Group Limited成立於2006年7月,註冊地爲英屬維爾京群島,於2005年5月收購了山東省壽光市昊原化工有限公司(「SCHC」)的所有流通股,SCHC爲中國山東省壽光市註冊的公司。在收購時,我們的董事Ming Yang先生家族成員擁有Upper Class Group Limited約63.20%的流通股。由於Upper Class Group Limited和SCHC的所有權當時基本相同,該收購被視爲共同控制下實體之間的交易,Upper Class Group Limited以轉移的資產和負債計入其初始賬面價值。
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2006年12月12日,我們公司當時被稱爲Diversifax,Inc.,一家公開的「殼」公司,收購了Upper Class Group Limited和SCHC。根據協議的條款,Upper Class Group Limited的股東以交換所有未償股份的方式,獲得了13,250,000股(經2007年2換1的股票分割和2009年1換4的股票分割後重新修訂)我們的普通股。楊氏家族成員由於這一收購獲得了約62%的我們普通股。根據美國通用會計準則,這次股票交換被視爲資本交易,而不是企業組合。也就是說,股票交換等同於Upper Class Group Limited發行股票以換取海灣資源, Inc.淨資產,並附帶資本重組,按照資本結構變更的方式予以覈算。因此,對股票交換的會計處理與倒置收購的結果相同,只是不記錄商譽。根據倒置收購會計處理,法律受託人Diversifax,Inc的後倒置收購歷史合併財務報表就是法律受託人Upper Class Group Limited的財務報表。經過回溯調整,已調整了被交換股份和每股金額。在2007年2月20日,我們將公司更名爲海灣資源, Inc。
2007年2月5日,我們收購了位於中華人民共和國的公司首都虞信化工有限公司。 根據收購協議,虞信化工的股東總共收到了8,094,059股(經過2007年2換1股股票分割和2009年1換4股股票分割進行重新調整)海灣資源公司的普通股,交換所有虞信化工的普通股。 在收購完成同時,向虞信化工原股東支付了2,550,000美元的股息。在收購之時,虞信化工尚未發行的股份中,大約49.1%由楊女士所有,即楊先生的妻子,剩下的50.9%歸上海城鴻創所有,上海城鴻創的全部未發行股份由楊先生和楊女士共同所有。 由於海灣資源公司和虞信化工的所有權基本相同,這一收購被視爲在共同控制實體間進行的交易,海灣資源公司按照虞信化工的賬面金額確認了其資產和負債。股份和每股金額已經進行了追溯調整以反映這次收購。
爲了滿足確認SCHC被上班集團有限公司收購所需的特定部長要求,在此期間必要的確認政府批准,所有SCHC的股權利益都被轉讓給了一家新成立的香港公司,名稱爲香港嘉興實業有限公司(「香港嘉興」),該公司的所有優先股都歸上班集團有限公司所有。SCHC的所有股權利益轉讓給香港嘉興獲得了當地國家工商行政管理局於2007年12月10日的批准。
根據上述交易的結果,我們的公司結構是線性的。海灣資源擁有上等集團有限公司100%的優先股,上等集團有限公司擁有香港嘉興100%的優先股,香港嘉興擁有SCHC100%的優先股,SCHC擁有SYCI100%的優先股。此外,由於我們收購了SCHC和SYCI,我們歷史上的合併基本報表,正如所載於我們的合併基本報表和管理層討論與分析中,並反映了SCHC和SYCI的帳戶。
2015年1月12日,公司與SCHC簽署了一份股權轉讓協議,根據協議,SCHC同意收購SCRC以及SCRC擁有的所有資產的所有權、所有權利和利益,SCRC是中國及亞洲其他地區製造人類和動物抗生素材料的領先企業。
2015年2月4日,公司完成了與SCHC和SCRC之間協議所規定的交易。 在交割日,公司按照每股0.0005美元的面值以每股1.84美元的收盤市場價格向SCRC的四位前股權所有者發行了7,268,011股普通股(「股份」)。 股份的發行根據1933年修訂版的《證券法》的S條例規定豁免登記。 在交割日,公司與SCRC的四位前股權所有者簽署了封鎖協議。 根據封鎖協議的條款,股東同意自股份證明股份發行日期起五年內不出售或轉讓股份。
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SCRC的賣方同意作爲購買價格的一部分接受股份,評估爲10.00美元(2020年1月進行的1比5的股票拆分後重新計算),這比達成協議當天的價格高出73%。爲了會計目的,股份被計爲9.20美元(2020年1月進行的1比5的股票拆分後重新計算),這是協議簽訂日我們普通股的收盤價。10.00美元(2020年1月進行的1比5的股票拆分後重新計算)的原始銷售價格和協議簽訂日我們股票的9.20美元(2020年1月進行的1比5的股票拆分後重新計算)收盤價之間的價格差異只是爲了會計目的。發行股份數量並未發生變化。
2015年11月24日,海灣資源公司,一家 特拉華州公司,完成了與其全資子公司海灣資源公司,一家內華達州公司的合併。由於公司的重新註冊,公司現在是一家內華達州公司。
2015年12月15日,公司在中國四川省設立了一個名爲大英縣昊源化工有限公司(「DCHC」)的新子公司,註冊資本爲人民幣5000萬元,截至2021年12月31日,四川化工公司已出資人民幣14,848,730元。DCHC的成立是爲了進一步開發和開發中國的天然氣和滷水資源(包括溴和原鹽)。
2016年9月2日,公司宣佈計劃合併其旗下兩家百分百擁有的子公司SYCI和SCRC。合併的法律程序於2017年3月24日完成,SCRC於2017年3月28日正式註銷。這兩家子公司的業績在2018財年報告中歸入SYCI。
2020年1月27日,我們完成了1比5的普通股 的逆向股票拆分,即在股票拆分前每五股持有的股份變成了股票拆分後的一股。本報告中提到的所有普通股份已經調整,以反映股票拆分的數字。2020年1月28日,我們的股票開始在納斯達克全球精選市場上交易,新的CUSIP編號是40251W。
2022年4月,我們的子公司壽光恒德鹽業有限公司在山東省成立,主要從事原鹽生產和貿易。
最近的發展
收購協議
2024年6月26日,公司的全資子公司壽光恒德鹽業股份有限公司(「SHSI」)與壽光清水泊農場有限公司(「賣方A」)簽署了原鹽田收購協議(「收購協議」),根據協議,賣方A同意將238萬平方米的原鹽田(包括土地租賃費)以每平方米54.40元的價格轉讓給SHSI,轉讓總價爲1.29472億元人民幣。轉讓期限爲2024年6月29日至2044年6月28日。轉讓價款的80%應在簽署收購協議時支付,剩餘20%應在SHSI書面檢驗並接受原鹽田後的三個月內以公司普通股形式支付。
2024年6月27日,SHSI與壽光市陽口鎮鼎家莊子村股份經濟合作社、壽光市陽口鎮山家莊子村股份經濟合作社、壽光市陽口鎮鄭家莊子村股份經濟合作社和壽光市陽口鎮任家莊子村股份經濟合作社(以下簡稱「賣方」)簽訂了四份原鹽田收購協議(「協議」),根據協議,賣方同意向SHSI轉讓,SHSI同意從賣方購買75萬、80.4萬、38.5萬和82.2萬平方米的原鹽田(包括土地租金),轉讓單價分別爲54.10、54.90、54.00和55.70元人民幣每平方米,總轉讓價格分別爲4057.5萬、4413.96萬、2079萬和4578.54萬人民幣。轉讓期限爲2024年6月29日至2044年6月28日。轉讓價格的80%應在簽署協議時支付,剩餘的20%應在SHSI書面確認並接受原鹽田後的三個月內,以公司普通股形式支付。
納斯達克合規
公司收到了納斯達克股票市場有限責任公司(「納斯達克」)上市資格部門於2024年4月18日發出的通知(「初始通知」),通知公司由於未能及時向美國證券交易委員會提交截至2023年12月31日的年度報告10-k表格(「10-K表格」),公司未能符合納斯達克的持續上市要求,即納斯達克上市規則5250(c)(1)(「規則」)要求公司及時向美國證券交易委員會提交所有必需的定期報告,公司隨後於2024年5月21日收到了來自納斯達克的通知(「五月通知」),因爲公司未能按時提交截至2024年3月31日的財政季度的季度報告10-Q表格(「10-Q表格」,與10-K表格合稱「逾期報告」),導致公司不遵守規則的規定,五月通知指出,公司必須在2024年6月17日前向納斯達克提交一份計劃,以恢復符合規則。
2024年6月26日,公司收到了一封來自納斯達克的信函,根據公司於2024年6月14日提交的合規計劃和納斯達克的進一步審查,納斯達克決定給予特例,使公司恢復規則合規。 特例條款如下:在2024年10月14日或之前,公司必須提交逾期報告,根據規則要求。 如果公司未滿足條款,納斯達克將提供書面通知,說明其證券將被除牌。 那時,公司可以就納斯達克的決定向聽證會上訴。
隨後,於2024年8月20日,公司收到了一份通知(「八月通知」),納斯達克表示,由於公司未及時提交截至2024年6月30日的季度報告表格10-Q,公司未能遵守規定。通知還指出,由於這一額外的拖欠,公司必須向其最初的計劃提交更新,以恢復與文件要求相關的符合性。公司必須在2024年9月4日之前向納斯達克提交此更新。
《八月通知書》對公司普通股在納斯達克全球精選市場上市或交易沒有立即影響。雖然公司無法保證時間,但公司已向納斯達克提交了一封確認沒有改變其恢復符合申報要求的原始計劃的信函,並將繼續努力完成並提交延遲的SEC報告。
公司結構
我們當前的公司組織結構圖如下所示 在以下圖表中:
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目前,我們通過在中國的全資子公司開展業務,包括(i)壽光市豪元化工有限公司,簡稱SCHC;(ii)壽光裕鑫化工有限公司,簡稱SYCI;(iii)大英縣豪元化工有限公司,簡稱DCHC;以及(iv)壽光恒德鹽業有限公司,簡稱SHSI,每家都是中國公司。
我們的行政辦公室位於山東省壽光市東部工業園蔬菜大廈11樓,我們的電話號碼是+86(536)5670008。 我們的網站地址是www.gulfresourcesinc.com。通過我們的網站包含的或訪問的信息並非意在構成,也不應被視爲本10-K表格的一部分。
中國最近的監管進展
由於我們所有的業務都是通過我們的全資子公司在中國進行的,中國政府可能在任何時候對我們的業務進行重大監督和裁量,並可能干預或影響我們的運營,這可能會導致我們的運營發生重大變化和/或普通股價值發生變化。
最近中國政府的聲明表明有意對境外進行的發行和/或對中國總部發行的外國投資進行更多監管和控制。中國政府未來可能採取的任何行動,擴大接受政府審查的境外證券發行的行業和企業類別,可能會嚴重限制或完全妨礙我們提供或繼續向投資者提供證券的能力,並可能導致這些證券的價值顯著下降或變得毫無價值。
最近,中國政府對中國境內的業務操作進行了一系列監管行動,併發布了一系列關於監管措施的公開聲明,通知較短,包括打擊證券市場違法活動,加強對境外上市中國公司使用的變量利益實體結構的監管,採取新措施擴大網絡安全審查範圍,並加大反壟斷執法力度。我們不認爲我們直接受到這些監管行動或聲明的約束,因爲我們沒有變量利益實體結構,我們的業務不涉及用戶數據的收集,也不牽涉網絡安全問題,也不涉及任何其他受限行業。然而,由於這些聲明和監管措施是新的,究竟中國的立法或行政監管機構將如何做出反應,或者現有的法律法規將如何修改或頒佈,是否會對我們的日常業務操作或我們接受外資並在美國交易所上市的能力產生潛在影響都是高度不確定的。
2023年2月17日,中國證券監督管理委員會(「證監會」)發佈了《關於境外發行上市境內公司證券的試行辦法》(以下簡稱「試行辦法」)及五項配套指引,於2023年3月31日起生效。根據試行辦法,尋求境外發行或上市證券的境內公司,無論直接還是間接,應當完成備案手續並向證監會報告相關信息。若境內公司未完成備案手續或隱瞞任何重大事實或在備案文件中虛假陳述任何重大內容,該境內公司可能會接受證監會的行政處罰,如責令改正、警告、罰款,並且控股股東、實際控制人、直接負責的人員等也可能會受到行政處罰,如警告和罰款。作爲一家上市公司,我們相信,截至本年度報告之日,我們及我們所有的中國子公司並不需要完成備案手續並取得證監會的批准,以繼續發行我們的證券或經營我們的業務。此外,截至目前,我們及我們的中國子公司均未收到證監會有關在納斯達克上市及進行境外發行的任何備案或合規要求。此外,根據我們對當前中國法律的理解,我們認爲並不需要取得證監會的批准,公司在納斯達克上市;但是,關於《外國投資者併購境內企業規定》(「併購規定」)及其他中國法律以及未來的中國法律法規的解釋和應用存在重大不確定性,不能保證任何政府機構不會持與我們在此所述信念相牴觸或不同的觀點。
2023年2月24日,中國證監會、財政部、國家保密局和國家檔案局聯合發佈了《關於加強國內企業境外證券發行上市保密和檔案管理的規定》(以下簡稱《保密和檔案規定》),自2023年3月31日起生效。《保密和檔案規定》規定,在國內企業境外證券發行上市活動中,國內企業及提供相關證券業務的證券公司和證券服務機構應嚴格遵守中華人民共和國相關法律法規和本規定,建立健全保密和檔案管理制度,採取必要措施履行保密和檔案管理義務,不得泄露任何國家祕密、政府機關工作祕密和損害國家和公共利益。《保密和檔案規定》規定適用於中華人民共和國國內企業的首次公開發行以及其他類型的證券上市活動,以及首次上市後的任何未來證券發行和上市活動。證券公司和爲國內企業境外發行上市提供相關證券服務的證券公司在中華人民共和國境內產生的工作文件應當保存在中華人民共和國境內。《保密和檔案規定》沒有明確定義工作文件,在實踐中,證券公司的工作文件通常指證券公司和證券服務提供機構及其代表在整個證券業務過程中獲取和準備的各類涉及證券業務的重要信息和工作記錄,如盡職調查工作。未經中國證監會、中華人民共和國財政部、國家保密局和國家檔案局等相關主管部門批准,根據祕密的性質和傳遞方式,不得轉移到境外。需要轉移至中華人民共和國以外的文件或資料應當依據相關中華人民共和國規定進行審批程序。相關主管部門,如中國證監會、財政部、中華人民共和國國家保密局和國家檔案局將依據各自法定職責對國內企業境外發行上市涉密和檔案管理事宜進行規範、監督和檢查。由於保密和檔案管理是新頒佈的規定,對其具體要求存在重大不確定性。如果我們未能遵守相關法律法規,可能面臨罰款、沒收、阻塞傳輸或刑事犯罪等後果。我們已採取措施制定符合《保密和檔案規定》的管理制度。我們相信我們的上市不涉及國家祕密、政府機關工作祕密和損害國家和公共利益。不能保證我們將能夠滿足所有適用的監管要求和指導意見,或始終遵守所有適用法規,也不能保證我們不會因違反監管檢查結果而面臨罰款或其他處罰。
現金轉移和股利分配
我們的公司結構是直接控股結構,即在美國上市的海灣資源公司,一個內華達州公司(「海灣資源」),通過香港公司鴻鴻嘉興實業有限公司或香港嘉興,控制着SCHC(「WFOE」),SYCI和DCHC。
在我們的直接持股結構中,公司集團內跨境資金轉移符合中國法律法規,外國投資者的所有基金類型可以直接轉移至中國嘉興,然後通過SCHC或WFOE轉移到下屬經營實體。
如果公司打算分紅派息,公司將根據中國大陸的法律法規將分紅轉移到中國香港嘉興,然後由香港嘉興將分紅轉移給海灣資源,無論股東是美國投資者還是其他國家或地區的投資者,海灣資源將按照他們持有的股份比例向所有股東分配分紅。
在本年度報告中呈現的報告期內,公司及其子公司之間未發生現金和其他資產轉移;子公司未向公司支付任何分紅派息或股息。公司在可預見的未來不打算支付現金分紅。
我們的中華人民共和國子公司分紅派息的能力基於它們可分配的收益。根據目前的中華人民共和國法規,允許我們的中華人民共和國子公司向各自的股東支付分紅,但該分紅數額應僅來自其根據中華人民共和國會計準則和法規確定的累計利潤,如果有的話。此外,我們的每個中華人民共和國子公司每年都必須將其稅後利潤中至少10%的部分用於設立一個法定儲備基金,直至該儲備金達到各自注冊資本的50%。這些儲備金不可作爲現金股利分配。
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爲應對持續的資本外流和人民幣兌美元匯率在2016年第四季度下跌,中國人民銀行和國家外匯管理局(SAFE)在隨後的幾個月中實施了一系列資本管制措施,包括對中國企業申請將外匯轉移至海外以支付涉外收購、股息支付和股東貸款做出更嚴格的審查程序。中國政府可能會繼續加強資本管制,我們中國內地子公司的分紅和其他分配在未來可能會受到更嚴格的審查。中國政府還對將人民幣轉換爲外幣和將貨幣匯出中國實施管制。因此,如果我們從我們的利潤中向海外匯款以支付股息,則可能會遇到處理必要行政程序的困難。此外,如果我們中國內地的子公司在未來自行負債,管理這些債務的工具可能會限制它們支付股息或做出其他支付的能力。
此外,企業所得稅法及其實施細則規定,中國公司支付的股息將適用10%的代扣稅率,除非根據中華人民共和國中央政府與其他國家或地域板塊非中國居民企業之間的條約或安排減少。根據中國大陸與香港特別行政區之間的稅收協定,中國企業向香港企業支付的股息的代扣稅率可從標準稅率10%降低至5%。然而,如果相關稅務機關判斷我們的交易或安排主要是爲了享受有利稅收待遇,相關稅務機關可能會在未來調整有利的代扣稅。因此,並不能保證減少至5%的代扣稅率適用於我們的香港子公司從我們的中國子公司收到的股息。這些代扣稅將減少我們從中國子公司收到的股息金額。
請參閱本年度報告第16頁開始的"風險因素",以獲取更多信息。
外國公司問責法案
根據《外國公司問責法案(HFCAA)》,如果美國審計監督委員會(PCAOB)無法充分檢查位於中國的審計文件或調查我們的核數師,我們的普通股可能會從納斯達克除牌。此外,2021年6月22日,美國參議院通過了《加快實施外國公司問責法案》,該法案已獲得簽署並修訂了HFCAA,並要求SEC禁止任何發行人的證券在任何美國證券交易所上市,如果其核數師連續兩年未接受PCAOB檢查,而非三年。我們的核數師,GGF CPA LTD.註冊會計師事務所是一家位於中國的會計師事務所,已在PCAOB註冊,受美國法律管轄,根據這些法律,PCAOB定期進行檢查以評估其遵守適用的專業標準。我們的核數師總部設在中國,定期接受PCAOB檢查。2022年8月26日,PCAOB與中國證監會(CSRC)和財政部(MOF)簽署了協議,管轄着在中國大陸和香港的審計公司的檢查和調查。該協議尚未發佈,並需進一步解釋和實施。根據SEC披露的協議事實表,PCAOB有獨立裁量權選擇任何發行人的審計進行檢查或調查,並有無拘無束的能力將信息轉讓給SEC。2022年12月15日,PCAOB宣佈已獲准在2022年完全接入於中國大陸和香港總部的PCAOB註冊會計師事務所進行檢查和調查。PCAOB委員會撤銷了其以前的2021年確定,即PCAOB無法完全檢查或調查中國大陸和香港註冊的會計師事務所。然而,PCAOB是否將能夠滿意地進行對中國大陸和香港總部的PCAOB註冊會計師事務所的檢查存在不確定性,並取決於多種因素,這些因素超出我們和我們核數師的控制範圍。PCAOB將繼續要求在中國大陸和香港獲得完全接入,並已計劃在2023年初及以後恢復定期檢查,繼續進行正在進行的調查以及根據需要啓動新的調查。PCAOB已表示,如有必要,將立即考慮根據HFCAA發出新的決定。因此,PCAOB將來可能判斷無法完全檢查或調查中國大陸和香港註冊的會計師事務所。我們和我們子公司相關的審計工作文件存放在中國。如果我們的核數師未獲準向PCAOB提供位於中國的請求審計工作文件,投資者將無法從PCAOB對我們核數師的監督中受益,這可能導致我們訪問美國資本市場受到限制或禁止交易我們的證券根據HFCAA,從而導致我們的證券從納斯達克除牌。請參閱“風險因素 - 如果美國證券交易委員會無法充分檢查位於中國的審計文件,我們的普通股可能會在持有外國公司負責任法案下從納斯達克除牌。我們的普通股被除牌,或者面臨被除牌的威脅,可能會對您的投資價值產生重大不利影響。.”
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溴、粗鹽和化學制品工廠的關閉和整頓過程i化學產品工廠
2017年9月1日,公司收到來自壽光市陽口鎮人民政府寄發給下屬子公司壽光市浩遠化工有限公司和壽光市裕鑫化工有限公司的函件,函件指出爲了提高化工企業的安全和環保管理水平,要求工廠立即停產,按照國家新的安全、環保要求進行整改和改進。因此,我們位於陽口鎮的設施於2017年9月1日關閉進行整改。
隨後,當地政府的安監部門和環保部門對每家溴生產企業進行了檢查,包括我們的設施,以提高安全性、環保、污染和安全性。
2018年9月21日,公司收到了壽光市洋口鎮人民政府的封廠通知,通知其關閉其三個溴化物工廠(3號、4號和11號),不得恢復生產。圍繞這些工廠的原鹽田地已被改爲耕地或施工用地,因此不符合相關主管部門對溴化物和原鹽共同生產的要求。公司關閉這些工廠時,在2018年12月31日結束的財政年度的綜合損益表中,註銷了這些工廠的房地產、廠房和設備的淨賬面價值,金額爲18,644,473美元,記錄了這三個工廠相關礦權的減值損失,金額爲1,284,832美元,包括2018年12月31日結束的財政年度綜合損益表中的房地產、廠房和設備的減值,記錄了2018年12月31日結束的財政年度的綜合損益表中其他營運損失中已計入的52,926美元的預付土地租賃。公司支付了273,757美元的拆除費用,記錄在2018年12月31日結束的財政年度的綜合損益表中的其他營運損失。公司與當地村莊商討過對過去已支付的土地租賃費用和礦權的補償事宜。這部分成本已被用於恢復土地使用,因此村委會將不再進行補償。
2019年2月,公司收到來自洋口縣政府的通知,其1號、4號、7號和9號工廠已經通過檢查,可以恢復運營。 2019年4月,1號工廠和7號工廠恢復了運營。
2019年11月25日,壽光市政府發佈通知,要求所有壽光市的溴廠停止生產,包括公司的溴廠,包括1號廠和7號廠,從2019年12月16日到2020年2月10日暫停生產。隨後,由於中國爆發了冠狀病毒,當地政府要求這些溴廠推遲生產。隨後,公司收到了當地政府機關於2020年2月27日簽發的批准,允許公司在冬季暫時關閉後恢復生產。此後,公司又收到了壽光洋口人民政府於2020年3月5日簽發的另一份批准,允許公司恢復溴廠1、4、7和9號工廠的生產,以滿足防疫控制所需的溴化產物(「2020年3月批准」)。公司的1號和7號工廠於2020年3月中旬開始試生產,2020年4月3日正式生產;公司的4號和9號工廠於2020年5月6日開始正式生產。公司收到了關於8號工廠的口頭通知,允許它於2022年8月恢復生產。8號工廠開始在2022年第四季度貢獻營業收入。
根據壽光市政府的通知,所有板塊塊在壽光市的溴酸設施從2023年12月25日至2024年2月20日暫時關閉。根 據通知的規定,公司在此期間停止了溴酸設施的生產,並於2024年2月按計劃恢復了溴鹽和粗鹽廠的運營。
由於許多較小的生產者沒有資金進行政府要求的整頓,管理層認爲溴產業可能有一些極具吸引力的收購機會。然而,目前,管理層所有的注意力都集中在獲得設施的批准和全面生產上。如果價格足夠吸引人,管理層將來可能會考慮在這個領域尋找收購機會。
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我們已經確保了我們未來化工工廠的土地,並獲得了關於環保評估的最終批准。位於渤海 海洋精細化工園區的新化工設施的施工於2020年6月開始。最初,預計施工工期約爲一年,再額外需要六個月進行設備安裝和測試。然而,由於COVID流行病和電氣限制,化工廠的開工已被推遲。公司已收到冷凍和空氣壓縮機組。整個搬遷過程的估計總費用約爲6900萬美元。截至2023年和2022年12月31日,公司分別發生了45584444美元的搬遷費用。此外,我們化工廠最終設備的採購被推遲,直到我們更好地了解溴化物產生潛力。我們預計會在適當的時候繼續完成化工廠。然而,如果中國經濟持續疲弱並且我們認爲這種趨勢將持續下去,那麼化工廠有可能被改建爲鈉離子電池的生產。
2017年1月,公司完成了四川省大英縣第一個滷水和天然氣井田的施工工作,並於2019年1月開始試生產。 2019年5月29日,公司收到了四川省大英縣天寶鎮政府口頭通知,要求對其大英井項目進行項目批准,該項目涵蓋了整個天然氣和滷水項目。這還包括了安全生產檢查、環保評估和解決相關土地問題的批准。在獲得這些批准之前,公司必須暫停大英天然氣井的試生產。此外,根據中國政府的新政策,公司需要獲得溴和天然氣的勘探許可證和採礦許可證。根據中華人民共和國自然資源部關於推進礦產資源管理制度改革若干問題的意見(試行)公告,該意見於2020年1月9日由中華人民共和國自然資源部發布,自2020年5月1日起生效,允許民營企業參與天然氣生產。公司正在與大英縣政府就在四川探礦和生產天然氣和滷產品方面成立合資創業公司進行持續討論。
我們不會沖銷與我們的化學業務相關的任何商譽。我們相信即將建成的化工廠可能會產生銷售和利潤。我們認爲在化工行業板塊,可能會有許多工廠永久關閉,導致產能大減。此外,其他競爭對手的工廠可能會減少其生產能力。我們期待擁有一家高效運作的工廠。考慮以上因素以及我們擁有更好設備的優勢,我們預計將在這一領域實現銷售和利潤,遠遠超過先前的水平。
我們將繼續控制那些舊化工廠所在的土地和建築。 目前,我們還沒有考慮如何或者是否能變現這些資產。
2022年4月,我們的子公司壽光恒德鹽業有限公司,註冊於中國山東省,專門從事原鹽生產和貿易。該子公司的成立是爲了響應一項新的政府政策,要求溴鹽和原鹽公司分開註冊。
公司正在等待政府批准工廠2號和10號。
COVID-19對我們的業務和財務表現的影響
流行病、大流行病或傳染病爆發,例如COVID-19,可能會對我們的業務、財務狀況和經營成果產生不利影響。 COVID-19的傳播導致世界衛生組織宣佈COVID-19爆發爲全球大流行。 我們的幾乎所有收入和勞動力都集中在中國。 針對遏制COVID-19傳播的加劇努力,中國政府採取了一系列措施,包括延長2020年的中國新年假期,對疑似感染COVID-19的個人進行隔離,要求中國居民呆在家裏並避免公共聚會,等等。 病毒的爆發導致第1、4、7、9和8號工廠的運營啓動略有延遲,並可能導致其餘兩家工廠,包括2號和10號工廠,獲批的延遲。然而,疫情未來將如何發展目前尚不清楚,我們不能向您保證COVID-19大流行是否會再次對我們的業務運營、財務狀況和經營結果產生重大負面影響,包括但不限於對我們總收入的負面影響。
COVID-19疫情及其作爲全球大流行的進一步發展仍存在重大不確定性。因此,業務中斷程度及對我們2021年財務結果和展望的相關影響在目前無法合理估計。 COVID-19對我們結果的影響程度將取決於未來的發展,這些發展高度不確定且無法預測,包括可能涉及冠狀病毒嚴重程度以及全球採取的措施以遏制冠狀病毒或應對其影響的新信息等。既有的保險覆蓋可能無法爲所有可能發生的事件所產生的所有成本提供保護。我們仍在評估我們的業務運營以及COVID-19可能對我們結果和財務狀況產生的總體影響,但不能保證這一分析將使我們能夠避免COVID-19傳播或其後果中的部分或全部影響,包括對業務信心普遍下降。
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我們的業務部門
我們的業務運營分爲四個板塊,溴、原鹽、化工產品和天然氣。 我們生產和交易溴、原鹽和天然氣,並生產和銷售用於油氣田勘探和造紙化學試劑,以及用於人類和動物抗生素的材料。 我們所有業務都在中國進行。
溴和原鹽
我們通過我們的全資子公司首陽市昊遠化工有限公司(SCHC)生產和分銷溴。 溴是一種鹵素元素。 它是一種紅色的揮發液體,在標準室溫下具有介於氯和碘之間的反應性。 元素溴用於製造廣泛用於工業和農業的溴化合物。 溴還用於有機合成中形成中間體,由於成本較低,與碘相比,有一定優勢。 溴常用於溴化阻燃劑,熏蒸劑,水處理化合物,染料,藥物和消毒劑。
在山東省,溴的提取受到省政府的限制,只允許持證經營。我們持有這樣的一項許可證。作爲我們業務的一部分策略,我們計劃繼續收購規模較小且無許可的生產商,並利用我們的溴擴大我們的下游化學業務。
生產地點位置
我們的生產地點位於中國東北地區的山東省。這個生產基地(又稱"工作區域"),從北緯36°56'至北緯37°20',從東經118°38'至東經119°14',位於壽光市的北部地區,從壽光市的小清河到丹河的西部,與韓亭區接壤,從「引黃濟青工程」主渠道到南部海岸線的北部。 該地區被歸類爲沿海沖積平原,海拔平均在海平面以上兩到七米之間。 地勢相對平坦。
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這一地域的地質背景
山東省工作地域位於魯北平原東部,渤海萊州灣南岸。地質構造位置橫跨華北地塊(I)和北三級構造單元,從西到東分別包括華北坳陷、魯西塊和膠北塊。同時,4個V級構造單元包括華北坳陷東營凹陷(IV)、廣饒埋藏隆起區、牛頭凹陷和雙河埋藏隆起區,以及2個V級構造單元包括濰坊凹陷下穎埋藏隆起區(IV)和創益凹陷,以及膠北塊膠北埋藏隆起區。
溴的加工處理
天然滷水是一個複雜的鹽水系統,其中包含許多離子成分,不同離子之間有着緊密相互關係,可以重新結合形成許多可溶的鹽,如氯化鈉、氯化鉀、硫酸鈣、硫酸鉀和其他類似的可溶鹽。天然滷水加工的目標是將可溶鹽或離子與水分離並沉澱。由於滷水樣品的物理和化學特性存在差異,加工方法各異,可能導致加工的不一致性和來自天然滷水的不同有用元件的技術性能也會有所不同。
溴是在天然滷水處理過程中提取的第一個組分。在天然滷水中,溴以溴鈉、溴鎂和其他可溶鹽形式存在。
溴的生產過程 如下:
1. | 天然滷水通過井下抽水泵從地下抽出。 |
2. | 天然滷水然後通過傳輸管道流向儲存水庫; |
3. | 天然滷水被送往溴精製廠,在那裏從天然滷水中提取溴。 在中性或酸性水中,通過添加氯的氧化劑,溴離子很容易被氧化,生成單一溴 遠離滷水。此後,提取的單一溴被強制空氣吹出,然後通過添加酸、氯和二氧化硫或蘇打吸收。提取的溴儲存在不同尺寸的容器中;並 |
4. | 這個精煉過程產生的廢水隨後通過管道輸送至滷水鹽池。 |
我們的生產原料包括 (i) 天然滷水; (ii) 硫酸; (iii) 氯氣; (iv) 硫磺; 和 (v) 煤。
原鹽
我們還生產原鹽,這是在溴生產過程中廢水蒸發後產生的。一旦滷水返回地表並去除溴,剩餘的滷水被泵送到現場儲存池,並暴露在自然陽光下。這導致滷水蒸發,留下鹽。原鹽是鹼生產和氯鹼生產中的主要原料,並廣泛用於化工、食品飲料和其他行業。
化工產品
我們通過我們的全資子公司壽光裕鑫化工有限公司生產化學產品。目前,根據2017年11月24日政府的公函,壽光裕鑫化工有限公司已關閉。它正在被搬遷至壽光市渤海海洋精細化工園區。2017年12月,壽光裕鑫化工有限公司斥資8,978,553美元租賃了一塊地皮用於其在渤海海洋精細化工園區的新工廠,並從第三方租賃了另一塊地皮用於其新化工廠。我們已獲得新化工廠的最終批准,並於2020年6月開始施工。
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歷史上,SYCI集中力量在石油和天然氣田勘探、石油和天然氣分銷、油田鑽井、造紙化學試劑以及用於人類和動物抗生素的無機化學品和材料的生產和銷售上。SYCI一直致力於對現有產品和新產品進行深入研究並同時進行研發。SYCI的石油和天然氣田勘探產品及相關化學品年生產量超過26,000噸,造紙相關化學產品年產量超過5,000噸。SYCI用於人類和動物抗生素的材料年產能超過6,800噸。
銷售與市場營銷費用匯總如下(單位是千,百分號除外):
我們有7名內部銷售人員。 我們的客戶首先向我們發送訂單。然後,我們的內部銷售人員會根據我們實際的生產計劃和手頭庫存嘗試滿足這些訂單。我們許多客戶與我們有着長期的合作關係。我們希望這種關係會繼續,由於礦產品穩定的需求。然而,未來不能保證這些關係會持續下去。
主要客戶
我們將大部分產品銷售給中國有限公司,2023年的主要客戶包括山東茂瑞化學有限公司、山東兄弟科技有限公司和壽光偉東化學有限公司。我們已經建立持續的政策以確保向信用良好的客戶銷售。
截至2023年12月31日,根據這些客戶的淨營業收入,我們向前三大溴客戶銷售的銷售額總計爲10,866,228美元,約佔溴銷售總淨營業收入的40.36%;我們向最大客戶銷售的銷售額分別約佔總溴銷售淨營業收入的14%。
截至2022年12月31日止的一年內,根據這些客戶的淨營業收入,我們向三家最大溴客戶銷售的總額爲19,581,606美元,約佔溴銷售總淨營業收入的33%;而向我們最大客戶銷售的比例分別約佔總溴銷售淨營業收入的12%。
截至2023年12月31日及2022年,根據這些客戶的淨營業收入,我們向我們三家最大的粗鹽客戶的銷售總額分別爲$2,971,467和$6,996,553,分別約佔粗鹽銷售總淨營業收入的100%和100%;而向我們最大的客戶的銷售分別佔粗鹽銷售總淨收入的約38%和39%。
截至2023年和2022年12月31日,化學產品的淨營業收入均爲0美元。
截至2023年12月31日和2022年,天然氣的淨營業收入爲$0。
截至2023年12月31日和2022年底,設備租賃的淨營業收入分別爲$150,861和$132,993。
主要供應商
我們主要的外部供應商是萊州盛富化工有限公司,濰坊萬宏化工有限公司,山東新隆國際貿易有限公司,壽光潤豐貿易有限公司。
在截至2023年12月31日和2022年之間,我們從前三大供應商那裏購買了用於溴和原油生產的100%原材料。
截至2023年12月31日和2022年結束時,我們沒有購買任何原材料用於化學產品生產。這種供應商集中使我們容易受到近期的不利影響,如果關係終止。
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業務策略。
擴大生產能力以滿足需求
▼ 溴和原始鹽
鑑於激烈的競爭以及山東省壽光市萃取出的滷水中溴的收縮趨勢減少,公司計劃通過在四川省尋找新的地下滷水資源,獲取更多的溴和粗鹽資源。2015年1月30日,我們宣佈在四川省的溴井下發現了天然氣資源。2015年11月23日,公司子公司SCHC與四川省大英縣人民政府達成協議,進行天然氣和滷水資源(包括溴和粗鹽)的勘探和開發工作。2017年1月,公司完成了四川省第一個滷水和天然氣井田的施工。隨後,公司在試生產過程中發現了一些與天然氣中的水和其他潛在雜質相關的問題。爲解決問題,公司爲其天然氣項目購買了定製設備。這些設備的安裝,包括管道及電力的供應,於2018年7月完成。公司完成了在四川省第一個天然氣井的試生產,並於2019年1月開始試生產。
2019年5月29日,公司收到了四川省大英縣天寶鎮政府口頭通知,要求就大英井的項目獲得批准,該項目涵蓋了整個天然氣和滷水項目。這還包括了安全生產檢查、環保評估以解決相關的土地問題。在獲得這些批准之前,公司必須暫停在大英天然氣井的試驗生產。另外,根據中國政府的新政策規定,公司需要爲溴化和天然氣獲取探礦許可證。根據中華人民共和國自然資源部發佈於2020年1月9日《自然資源管理制度改革若干問題的意見》(試行),於2020年5月1日生效,私營企業被允許參與天然氣生產。公司正在與大英縣政府就在四川開展天然氣和滷水產品勘探與生產的合資公司建立進行持續討論。
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2017年9月1日,公司收到中華人民共和國壽光市楊口鎮政府的通知,要求所有工廠立即停產。這是爲了公司能夠按照當地的新安全和環保要求進行整改和改進。
公司與縣政府密切合作,制定溴鹽業務和原鹽業務的整改計劃,於2017年10月達成一項計劃。 截至2018年12月31日財政年度結束,公司在溴鹽和原鹽工廠的設備設施整改和改善上支出了16,243,677美元,累計支出34,182,329美元至2018年12月31日。壽光市溴鹽協會代表所有壽光溴產商與地方政府機構展開談判。地方政府機構承認他們最初對溴業的要求並未包括該項目,規劃和土地使用權批准是由省政府後來提出的新要求。公司從地方政府了解到,地方政府正在協調各個政府機構及時解決這三個未解決的批准問題,並要求所有受影響的溴廠在獲得這些批准前不得着手生產。2019年4月,1號廠、5號廠和7號廠(5號廠被視爲7號廠的一部分,自2010年起兩者一起管理)在接到揚口縣地方政府口頭通知後恢復運營。2019年5月7日,公司將子工廠1更名爲4號工廠;5號廠(先前與7號廠整合)更名爲新的7號工廠。
2019年11月25日,壽光市政府發佈通知,要求壽光市所有溴製品生產設施,包括公司的所有溴製品生產設施,包括1號廠和7號廠,在2019年12月16日至2020年2月10日暫時停止生產。隨後,由於中國爆發了冠狀病毒,當地政府命令這些溴製品設施推遲生產啓動。隨後,公司於2020年2月27日收到了當地政府機構頒發的批准,允許我們在冬季暫時關閉後恢復生產。此外,公司還收到了2020年3月5日壽光陽口人民政府頒發的另一個批准,允許公司在1號、4號、7號和9號溴廠恢復生產,以滿足溴化物產品用於疫情防控的需求("2020年3月批准")。公司的7號和1號工廠於2020年3月中旬開始試生產,並於2020年4月3日開始商業生產。
公司收到政府關於8號工廠的口頭通知,允許其在2022年8月恢復生產。8號工廠於2022年第四季度開始貢獻營業收入。
公司正在等待政府批准 2號和10號工廠。據我們了解,政府正在制定所有采礦區域的計劃,包括防洪 措施。因此,我們可能需要在這兩個工廠開始運營之前對現有的井和引水渠做出一些修改,以滿足地方政府的要求。公司已於2023年12月完成了防洪工程。 此項目旨在保護溴設施。
根據壽光市政府的通知,所有板塊塊在壽光市的溴酸設施從2023年12月25日至2024年2月20日暫時關閉。根 據通知的規定,公司在此期間停止了溴酸設施的生產,並於2024年2月按計劃恢復了溴鹽和粗鹽廠的運營。
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▼ 化學產品
2017年11月24日,公司收到了楊口縣壽光市政府的一封關於將公司位於慶和油田工廠二生活區的兩家化工生產廠搬遷至渤海海洋精細化工產業園的通知信(「2017年11月信函」)。此後,我們的化工廠已被關閉。我們認爲這是國家改善化工行業發展,促進安全生產,遏制環境污染,確保居民生活環境質量的努力的一部分。公司預計與搬遷相關的總成本將約爲6900萬美元。截至2023年12月31日,公司已發生搬遷成本45,584,344美元。
2020年1月,該公司已獲得山東省壽光市政府對計劃中的裕新化工廠的環保審批。2020年6月,渤海海洋精細化工工業園區的新化工設施施工開始,大部分土建工程於2021年6月底完成。然而,由於供應鏈問題以及中國的電力限制,部分設備的交付,以及設備安裝和測試以及開始在化工廠進行試生產,受到了延遲。 2022年2月22日,公司宣佈與政府的討論已經導致電力限制的放寬。結果,公司重新與其供應商聯繫以繼續生產並交付其餘設備,旨在完成安裝並開始測試和試生產。在這個階段,公司還開始爲其安全和環保評估申請做準備。另外,我們化工廠的最終設備採購已推遲,直到我們更好地了解溴化物衍生產品的潛力。我們預計將在適當的時候繼續完成化工廠的建設。但是,如果中國經濟持續疲軟,並且如果我們認爲這一趨勢可能是持續的,那麼化工廠有可能被改用於生產鈉離子電池。
競爭
迄今爲止,我們的銷售僅限於中國境內的客戶,我們預計未來銷售主要仍將國內爲主。我們的營銷策略涉及與客戶建立長期持續的合作關係,基於大型多年協議,促進互惠關係。
我們與中國內地的私營公司以及國有公司競爭。某些國有公司和國家支持的競爭對手在定價方面比我們更加建立並掌握了某些資源。我們基於價格、我們在質量方面的聲譽、按時交貨、與供應商的關係及我們與中國內地天然滷飽和浴鹽和化學品生產地理位置的接近而展開競爭。管理層認爲我們穩定的質量、製造過程以及用於生產溴、原鹽和化學產品的工廠能力是在中國內地中標合同的關鍵考慮因素。
我們在溴化合物業務中的主要競爭對手是山東玉源集團有限公司、山東海化集團有限公司、山東大地鹽化工集團有限公司和山東海旺化工有限公司,它們主要生產溴化合物用於化學品業務,並將部分生產的溴化合物出售給客戶。這些公司如果不再在化學業務中使用溴化合物,可能會轉而將溴出售給市場。
我們在原鹽業務中的主要競爭對手是山東海旺化工有限公司、山東海化集團公司、山東濰坊龍威實業有限公司、山東玉園集團公司和山東蔡楊子鹽場。
我們行業板塊中的主要競爭對手是北京世紀中興能源科技有限公司、延安朝正倪江有限公司、山東大成農藥股份有限公司、濱化集團有限公司、東營市東晨(集團)化工有限公司、北京沛康加冶科技有限公司、壽光福康製藥有限公司、山東新華製藥股份有限公司、湖南爾康製藥股份有限公司和新安合成製藥股份有限公司。
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政府監管
中國一直在加強整個化工行業的環保要求,要求關閉或整改那些不能滿足排放要求且污染嚴重的工廠。2017年初,政府宣佈關閉或搬遷那些靠近居民區的化工廠設施,新的環保法在2018年1月正式生效。
以下是適用於我們在中國的經營活動的主要政府法律和法規摘要。 下文所述的許多法律和法規的適用範圍和執行狀況不確定。 我們無法預測中國法律體系的進一步發展對我們的影響,包括新法律的頒佈,現有法律的修改或法律的解釋或執行。
在自然資源行業,中國和各個省份在過去20年裏制定了一系列法律法規,包括旨在提高安全性和減少環境破壞的法律法規。《中華人民共和國礦產資源法》宣佈中國所有礦產資源歸國家所有。然而,礦產勘探權可以被外國公司購買、出售和轉讓。礦產資源權由中央政府授予,允許受讓人在許可期內在特定區域開展礦產資源活動。這些權利使許可證持有人有權在許可期內在許可範圍內依法依規開展礦產資源活動、基礎設施和附屬工作。許可證持有人需要向有關機構提交提案和可行性研究,並向中央政府支付自然資源稅,金額爲年度粗鹽銷售額和溴銷量的一定比例。山東省決定溴只能由持證實體提取,而我們持有一份此類許可證。儘管省份希望將提取限制在持證實體範圍內,但仍有數百家小型企業繼續無牌照提取溴。
國土資源部("MLR")是中國礦產權的主要監管機構。 該部門有權授予土地使用和勘探權許可證,發放礦業權和租賃許可證,並監督其收費及轉讓,審查儲量評估。 我們需要持有溴鹽生產許可證才能在中國大陸開展溴鹽生產業務。 我們的溴鹽生產許可證每年都要接受審計。 如果我們未能成功通過有關政府部門的年度批准,我們的溴鹽生產業務可能會被暫停,直到我們能夠遵守許可證要求,這可能會對我們的業務、財務狀況和運營結果產生重大不利影響。
人力資本資源
僱員簡介
截至2023年12月31日,我們約有380名全職員工,其中約78%就職於SCHC、SHSI和DCHC,22%就職於SYCI。我們員工中大約29%是管理人員,4%是銷售和採購人員。我們的員工中沒有一個是由工會代表的。
全部獎勵
我們的薪酬計劃旨在吸引和獎勵具備支持我們業務目標、有助於實現我們戰略目標併爲股東創造長期價值的人才。我們中國的員工參與了中國各地市和省政府組織的養老金制度。按照規定,我們需要以16%的比例繳納這項養老金。此外,根據中國法律要求,我們需要爲中國員工購買其他類型的社會保險。我們已經爲幾乎所有員工購買了社會保險。截至2023年財年,與社會保險相關的費用約爲681,540美元。
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健康與安全
我們的業務成功與我們員工的福祉密切相關。因此,我們致力於員工的健康、安全和幸福。我們爲員工及其家人提供各種靈活方便的健康和福利計劃,包括支持他們身心健康的福利,通過提供工具和資源幫助他們改善或保持健康狀況;並在可能的情況下提供選擇權,讓他們可以自定義福利以滿足自己和家人的需求。針對COVID-19大流行,我們實施了重大的運營環境變化,這些變化我們認爲符合員工和所在社區的最大利益,並符合政府法規。這包括讓絕大多數員工在家工作,同時爲繼續從事關鍵現場工作的員工實施額外的安全措施。
人才
我們人才體系的一個核心原則是既要培養內部人才,又要補充外部招聘。這種方法帶來了員工群體的忠誠和承諾,進而促進了我們的業務、產品和客戶的增長,同時增加新員工和外部想法支持持續改進的思維和我們多元包容的勞動力目標。我們的人才招聘團隊利用內部和外部資源招聘中國高技能和有才華的工人,並鼓勵員工推薦開放職位。
可用信息
我們通過我們的互聯網網站www.gulfresourcesinc.com免費提供年度報告Form 10-k、季度報告Form 10-Q、8-k表格的現有報告,包括展覽,以及根據1934年證券交易法第13(a)或15(d)條規定提交或提供的所有修訂,這些報告在與證券交易委員會電子文件或提交後儘快公佈。SEC維護一個包含報告、代理和信息聲明以及關於像我們這樣在http://www.sec.gov向SEC電子提交報告的發行者的其他信息的互聯網站。我們網站上的信息並不意味着併入本年度10-k表格中。
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第1A項。風險因素。
根據S-k法規第301(c)條(§229.301(c)),由於公司是一家「小型報告公司」,根據規則229.10(f)(1)的定義,公司無需提供此項所需的信息。
我們目前不符合納斯達克的持續上市要求。如果我們無法恢復符合納斯達克的上市要求,我們的證券可能會被除牌,這可能會影響我們普通股的市場價格和流動性,並降低我們籌集資本的能力。
公司收到了納斯達克股票市場有限責任公司(「納斯達克」)上市資格部門於2024年4月18日發出的通知(「初始通知」)通知公司,由於公司未能及時向美國證券交易委員會提交截至2023年12月31日的財年年度報告(「10-K表格」),公司未能符合納斯達克上市規則5250(c)(1)(「規則」)的持續上市要求,該規則要求按時向美國證券交易委員會提交所有必要的定期報告,公司隨後收到了納斯達克於2024年5月21日發出的通知(「五月通知」),原因是公司未能遵守該規則,公司未能及時提交截至2024年3月31日的財年第一季度季度報告(「10-Q表格」,連同10-K表格,「拖欠報告」)。五月通知指出公司必須在2024年6月17日前向納斯達克提交一項計劃以恢復符合規則。
2024年6月26日,公司收到了一封來自納斯達克的信函,信函指出,基於公司於2024年6月14日提交的合規計劃及進一步審核,納斯達克決定豁免以使該公司恢復符合規定。豁免條款如下:在2024年10月14日或之前,公司必須提交要求的滯報報告,如規定。如果公司未滿足條件,納斯達克將發出書面通知,說明其證券將被除牌。屆時,公司可以就納斯達克的決定向聽證會提出上訴。
隨後,於2024年8月20日,公司收到了一份通知(「八月通知」),納斯達克表示,由於公司未及時提交截至2024年6月30日的季度報告表格10-Q,公司未能遵守規定。通知還指出,由於這一額外的拖欠,公司必須向其最初的計劃提交更新,以恢復與文件要求相關的符合性。公司必須在2024年9月4日之前向納斯達克提交此更新。
八月公告對公司在納斯達克全球精選市場上市或交易沒有即時影響。 公司不能保證時間,公司已向納斯達克提交函證實其恢復符合上市文件要求的原始計劃未發生變化,並將繼續努力完成並提交延遲的SEC報告。
在2024年10月14日或之前,我們必須證明符合規則,該規則要求及時向SEC提交所有必需的定期報告。如果我們未能重新符合該規則,或未能在2024年10月14日之前證明符合該規則,我們可能會面臨被除牌的風險。在那種情況下,我們有權在納斯達克聽證會組織之前進行聽證,這將暫停任何中止或除牌行動,直到聽證過程結束並該組織根據聽證後獲得的任何額外延期期限。
我們無法保證我們能夠恢復符合納斯達克上市標準。如果我們未能繼續滿足這些要求,將導致我們的普通股從納斯達克除牌,如果我們的普通股被除牌,我們的認股證書也會被除牌。如果我們的證券從納斯達克除牌,我們和我們的證券持有人可能會受到重大不利影響。特別是:
· | 我們可能無法以可接受的條件或根本無法籌集股權資本; | |
· | 我們可能會失去客戶的信任,從而危及我們繼續進行業務的能力; | |
· | 我們的普通股價格可能會隨着失去納斯達克的市場效率和聯邦證券法的先例而下跌; | |
· | 持有者可能無法在希望時賣出或購買我們的證券; | |
· | 我們可能會成爲股東訴訟的對象; | |
· | 我們可能會失去機構投資者對我們普通股的興趣; | |
· | 我們可能會失去媒體和分析師的關注; | |
· | 我們的普通股可能被視爲「便士股票」,這可能會限制我們的普通股在二級市場的交易活動水平; | |
· | 我們可能會失去我們的普通股的任何活躍交易市場,只能在場外交易市場中進行交易,如果有的話。 |
作爲總部位於中國的發行人,公司提供以下與在中國開展業務相關的重要風險因素:
與在中國做生意相關的風險
由於我們所有的業務都在中國,我們的業務受中國複雜且快速變化的法律法規約束。 中國政府可能對我們的業務行爲行使重大監督和裁量權,並可能隨時干預或影響我們的經營,這可能導致我們的經營發生重大變化和/或普通股價值的變動。
作爲在中國經營的業務,我們受中華人民共和國法律和法規的約束,這可能是複雜的並且迅速發展的。 中國政府擁有對我們業務行爲進行重要監督和自行裁量的權力,並且我們受到監管的法規可能會迅速變化,而我們或我們的股東可能會得到很少通知。 因此,在中國大陸適用、解釋和執行新老法律法規的情況通常是不確定的。此外,這些法律法規可能會被不同機構或權力機構有不一致的解釋和執行,並且與我們當前的政策和實踐不一致。 中國大陸的新法律、法規和其他政府指令可能需要昂貴的成本來遵守,並且這種遵守或任何相關調查或調查或任何其他政府行動可能:
● | 延遲或阻礙我們的發展, |
● | 導致負面宣傳或增加我們的運營成本, |
● | 需要重要的管理時間和注意力,以及 |
● | 使我們承擔賠償、行政處罰甚至刑事責任的風險,這可能會損害我們的業務,包括對我們目前或歷史業務的罰款,或要求我們修改甚至停止我們的業務實踐。 |
新法律或法規的頒佈 或現有法律和法規的新解釋,每種情況都會限制或以其他不利方式影響我們開展業務的能力或方式,並可能要求我們改變業務的某些方面以確保合規性,這可能會減少對我們產品的需求,減少收入,增加成本,要求我們獲得更多的許可證,批准或證書,或使我們承擔額外的責任。任何需要實施的新措施 或更嚴格的措施,都可能對我們的業務,財務狀況和運營結果產生不利影響,同時也可能會明顯降低我們 的普通股價值。
如果中國政府選擇對境外進行的交易以及對中國境內發行人的外國投資施加更多監管和控制,這種舉措可能會嚴重限制甚至完全妨礙我們向投資者提供或繼續提供證券的能力,並導致這些證券的價值大幅下跌或變得毫無價值。
最近中國政府的聲明表明,他們有意在境外開展的項目和/或對中國境內發行人的外國投資加強監管和控制。中華人民共和國最近提出了新規定,要求收集或持有大量數據的公司在在外國上市前必須接受網絡安全審查,該舉措將極大加強對中國互聯網巨頭的監管。2022年1月4日,中國國家互聯網信息辦公室,即CAC,發佈了修訂後的《網絡安全審查辦法》(「修訂辦法」),這一修訂於2022年2月15日生效。根據修訂辦法,任何控制不少於100萬用戶個人信息並打算在外國證交所上市的「網絡平台運營商」,也必須接受網絡安全審查。根據修訂辦法,持有超過100萬用戶數據的公司在尋求在其他國家上市時,現在必須申請網絡安全批准,因爲這些數據和個人信息可能會受到「受影響,受控和被外國政府惡意利用」的風險。
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我們的業務屬於中國的化工行業板塊,不涉及用戶數據的收集,也不牽涉網絡安全概念或其他受限行業。根據中國大陸法律規定的建議以及我們對當前適用的中國大陸法律法規的理解,我們的普通股在美國的上市不需經中國的網絡安全管理機構(「CAC」)或中國證監會(「CRSC」)的審查或事先批准。然而,由於中國大陸的法律、法規或政策可能會在未來迅速變化,仍然存在不確定性。中國大陸政府未來擴大需受中國證監會或CAC審查的行業和公司類別的任何行動,可能會嚴重限制或完全阻礙我們向投資者提供或繼續提供證券,並可能導致這些證券價值嚴重下降或變得毫無價值。
安防-半導體漏洞和網絡攻擊的發生可能會對我們的業務產生負面影響。
信息技術系統對我們的業務和運營至關重要。我們可能受到威脅,導致安全和信息系統受損,包括拒絕服務攻擊、病毒、惡意軟件或勒索軟件,以及利用系統缺陷或弱點。錯誤、瀆職或其他不正當行爲還可能導致我方或我方第三方服務提供商的網絡安全措施失敗,並可能引發網絡安全事件。用於進行安全漏洞和網絡攻擊的技術以及這些攻擊的來源和目標經常變化,直到發動攻擊時我們或我們的第三方服務提供商才可能意識到。我們或我們的第三方服務提供商可能沒有資源或技術複雜性來預測或阻止不斷演變的網絡攻擊類型。直接由安全漏洞和網絡攻擊發生導致的主要風險包括運營中斷、財務損失、個人信息泄露和違規。此類事件的發生可能會對我們的業務運營、與客戶和員工的關係以及我們的聲譽造成負面影響。如果我們或我們的第三方服務提供商無法避免安全漏洞和網絡攻擊,我們可能會承擔顯著更高的成本,包括用於修復漏洞造成的損害的補救成本、部署額外人員和網絡保護技術的成本、培訓員工以及聘請第三方專家和顧問的成本,以及因事件產生的訴訟費用。這些成本可能具有實質性影響,可能會對我們的運營結果產生不利影響,並可能無法有效限制將來試圖侵入我們信息技術系統的成功。
關於中國法律體系的不確定性可能對我們產生不利影響。
中華人民共和國法律制度是以成文法爲基礎的民法體系。與普通法體系不同,民法體系下的先前法院判決可以被引用作參考,但具有有限的先例法律效力。
1979年,中華人民共和國政府開始頒佈一套關於經濟事務的綜合法律法規體系。過去三十年的立法總體效果顯著增強了對中華人民共和國各種形式外國投資的保護。然而,中國尚未形成完全整合的法律體系,最近頒佈的法律法規可能無法充分涵蓋中國經濟活動的所有方面。特別是,這些法律法規的解釋和執行涉及不確定性。由於中國的行政機構和法院有較大裁量權來解釋和執行法定規定和合同條款,評估行政和法院程序的結果以及我們享有的法律保護水平可能會有困難。這些不確定性可能影響我們對法律要求相關性的判斷,以及我們執行合同權利或侵權索賠的能力。另外,這些法律不確定性可能被人利用,通過毫無根據或輕率的法律訴訟或威脅企圖向我們索取支付或利益。
此外,中華人民共和國法律體系部分基於政府政策和內部規定,其中一些未能及時或根本未公佈,可能具有追溯效力。因此,我們可能直到違反這些政策和規定之後的一段時間才意識到違反情況。此外,中華人民共和國的任何行政和法院訴訟可能拖延時間,導致大量成本和資源和管理注意力的分散。
如果中國政府要求我們向外國投資者發行或在匯率期貨中上市時需要獲得中華人民共和國主管機關的批准,則此舉可能會嚴重限制或完全阻礙我們向投資者提供或繼續提供證券,並導致這些證券的價值大幅下跌或變得毫無價值。
截至本年度報告日期,我們及我們的中華人民共和國子公司: (1) 無需獲得任何中華人民共和國機構許可以操作或向外國投資者發行我們的普通股,(2) 不受中國證監會、CAC或其他需要批准我國子公司運營的實體的許可要求,(3) 未收到或被任何中華人民共和國機構拒絕此類許可。然而,中國共產黨中央委員會辦公廳和國務院辦公廳聯合發佈了《關於依法嚴厲打擊非法證券活動的意見》,即意見,該意見於2021年7月6日向公衆發佈。意見強調了加強對非法證券活動的管理和加強對中國公司境外上市的監督的必要性。 鑑於當前中華人民共和國監管環境,我們或我們的中華人民共和國子公司未來可能需要獲得中華人民共和國政府的許可才能在美國證交所上市尚不確定,即使獲得這樣的許可,是否會被拒絕或撤銷也尚不確定。 我們一直在密切監控中國的監管動向,以確保中華人民共和國證監會或其他中華人民共和國政府機構對於境外上市所需的任何批准。 截至本年度報告日期,我們尚未收到中國證監會或其他中華人民共和國政府機構就在美國證交所上市的任何詢問、通知、警告、制裁或監管反對意見。 然而,對於與境外證券發行和其他資本市場活動相關的監管要求的立法、解釋和執行仍存在重大不確定性。
2023年2月17日,中國證監會發布了《境外證券發行和國內公司境外上市試行管理辦法》(以下簡稱「試行辦法」)及五項配套指引,自2023年3月31日起生效。根據該試行辦法,國內公司如欲境外發行或上市證券,無論是直接還是間接,應履行備案手續,並向證監會報告相關信息。如果國內公司未完成備案手續、隱瞞重要事實或在備案文件中虛假重大內容,該國內公司可能會受到證監會的行政處罰,如責令改正、警告、罰款等,而該公司的控股股東、實際控制人、直接負責的人員及其他直接責任人也可能受到警告和罰款等行政處罰。作爲上市公司,我們相信截至本年度報告日期,我們及我們所有的中國子公司無需履行備案手續或獲得證監會批准以繼續發行我們的證券或開展業務。此外,迄今爲止,我們和我們的中國子公司均未收到證監會針對公司在納斯達克上市及其境外發行的任何備案或合規要求。此外,根據我們對當前中國法律的了解,我們認爲公司在納斯達克上市並不需要獲得證監會的批准;然而,關於《外國投資者併購境內企業管理辦法》(簡稱「併購規定」)、其他中國法律及未來中國法律法規的解釋和應用存在重大不確定性,不能保證任何政府機構不會對我們此處陳述的看法持有相左或有何不同。
如果未來確定需要經過中國證監會、中國知識產權局或其他監管機構批准我們在美國交易所上市,我們可能面臨中國證監會、中國知識產權局或其他中國監管機構的制裁。這些監管機構可能對我們在中國的業務施加罰款和處罰,限制我們在中國以外支付分紅派息的能力,限制我們在中國的業務,或採取其他可能對我們的業務、財務狀況、經營業績和前景,以及我們證券的交易價格產生重大不利影響的行動。
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如果美國會計監督委員會(PCAOB)無法充分檢查位於中國的審計文件,我們的普通股可能會根據《外國公司問責法》從納斯達克除牌。我們的普通股被除牌,或面臨被除牌的威脅,可能會對您的投資價值產生重大不利影響。
HFCAA於2020年12月18日頒佈。HFCAA規定,如果SEC確定某公司已經連續3年提交由未接受PCAOb檢查的註冊會計師事務所發佈的審計報告,自2021年開始,SEC將禁止這類普通股在美國的國家證券交易所或場外交易市場交易。
2021年3月24日,證監會通過了有關實施《外國公司會計監督透明法案》某些披露和文件要求的臨時最終規則。如果證監會確定一家公司在隨後設立的程序中被標識爲「非檢查」年份,該公司將需要遵守這些規則。證監會正在評估如何實施《外國公司會計監督透明法案》的其他要求,包括上述的上市和交易禁令要求。此外,2021年6月22日,美國參議院通過了《加速追究外國公司責任法》,該法案於2022年12月29日簽署成爲法律,修訂了《外國公司會計監督透明法案》,並要求證監會在更換正確的審計者的證券未上市三年的情況下,取消發行人證券在任何美國證券交易所的交易准入。2021年9月22日,美國公賬監督委員會通過了實施《外國公司會計監督透明法案》的最終規則,爲公賬監督委員會在根據《外國公司會計監督透明法案》判斷公賬監督委員會因外國司法機構立場而無法對位於外國司法管轄區內的註冊的上市會計師事務所進行檢查或完全的調查提供了框架。2021年12月2日,證監會發布了修訂案,以最終確定先前在2021年3月採納的臨時最終規則來實施《外國公司會計監督透明法案》中的提交和披露要求。該規則適用於被證監會確定爲提交了由位於外國司法管轄區內的註冊的上市專業會計師事務所出具的審計報告的年度報告,並且公賬監督委員會由於外國司法機構的立場使其無法對其進行檢查或完全的調查。2021年12月16日,公賬監督委員會發布了一份決定報告,發現公賬監督委員會無法全面檢查或調查以下總部設在的註冊的上市會計師事務所:(1)中華人民共和國的中國大陸,因爲中華人民共和國的一個或多個機構採取了立場;(2)中華人民共和國的特別行政區和直屬於中華人民共和國的香港,因爲香港的一個或多個機構採取了立場。公賬監督委員會已根據《外國公司會計監督透明法案》作出了這樣的指定。根據公賬監督委員會每年的決定,證監會將每年確定使用未經檢查的審計公司並且因此未來有停權風險的發行人。2022年8月26日,公賬監督委員會與中國證監會和財政部簽署了關於審計公司在中國大陸和香港的檢查和調查的協議,該協議尚未公佈並且須進一步說明和實施。根據證監會披露的有關該協議的情況說明,公賬監督委員會將獨立自主地選擇任何發行人的審計進行檢查或調查,並且可以毫不受限地向證監會轉移信息。2022年12月15日,公賬監督委員會宣佈,公賬監督委員會已獲准在2022年完全檢查和調查總部設在中國大陸和香港的公賬監督委員會註冊的會計師事務所。公賬監督委員會撤銷了其此前對中華人民共和國中國大陸和香港總部設在的公賬監督委員會註冊的會計師事務所無法全面檢查或調查的2021年的確定。然而,公賬監督委員會是否將能夠繼續對中華人民共和國中國大陸和香港總部設在的公賬監督委員會註冊的會計師事務所進行令人滿意的檢查是不確定的,並取決於很多我們和我們的審計者無法控制的因素。公賬監督委員會正在繼續要求在未來的中國大陸和香港實現全面的檢查並已經計劃在2023年初及以後恢復常規檢查以及繼續進行現有調查並根據需要啓動新的調查。公賬監督委員會表示,如有需要,將立即考慮是否發佈新的《外國公司會計監督透明法案》決定。因此,公賬監督委員會可能在未來判斷自己無法全面檢查或調查中國大陸和香港的註冊的公賬監督委員會註冊的會計師事務所。
我們的核數師GGF CPA LTD,註冊會計師,是獨立註冊的會計師事務所,在我們的年度報告中發行了審計報告,是在美國上市公司中的核數師,也是在中國註冊的會計師事務所,受美國法律監管,根據該法律,PCAOb定期進行審計以評估其是否符合適用的專業標準。我們的核數師位於中國,並定期接受PCAOb的審計。
然而,我們和我們的子公司的審計工作底稿存放在中國。 如果我們的核數師無權將存放在中國的所請求的審計工作底稿提供給 美國公開監督會計準則監督委員會,投資者將無法從美國公開監督會計準則監督委員會對我們的核數師的檢查中獲益,這可能導致我們無法訪問美國的資本市場, 我們的證券交易可能會被禁止根據2020年《香港自治法》的規定,這可能會導致我們的證券從 納斯達克上除牌。
中國經濟、政治或社會條件或政府政策的變化可能對我們的業務和運營產生重大不利影響。
我們的幾乎所有資產和業務均位於中國。因此,我們的業務、財務狀況、運營結果和前景可能受到中國政治、經濟和社會狀況的影響。 中國經濟在許多方面與大多數發達國家的經濟不同,包括政府參與水平、發展、增長率、外匯控制和資源配置等方面。 儘管中國政府已實施措施強調利用市場力量進行經濟改革、減少國有生產資產的比例,並加強了企業的公司治理,但是中國生產資產的相當一部分仍然歸政府所有。 此外,中國政府繼續通過實施產業政策來在行業發展中發揮重要作用。 中國政府還通過資源配置、控制以外的貨幣義務支付、制定貨幣政策和爲特定行業或公司提供優惠待遇來對中國經濟增長施加重大影響。
中國經濟在過去幾十年中經歷了顯著增長,但增長不均衡,無論是在地理上還是在經濟各個領域之間。 中國的經濟條件出現任何不利變化、中國政府政策或法律法規的變化可能會對中國整體經濟增長產生重大不利影響。這些發展可能會對我們的業務和運營結果造成不利影響,導致我們服務需求減少,並對我們的競爭地位產生負面影響。中國政府已實施各種措施鼓勵經濟增長並指導資源配置。其中一些措施可能有助於中國整體經濟,但可能對我們產生負面影響。例如,政府對資本投資的控制或稅收法規的變化可能對我們的財務狀況和運營結果產生不利影響。此外,中國政府過去曾實施某些措施,包括利率調整,以控制經濟增長速度。這些措施可能導致中國的經濟活動減少,這可能會對我們的業務和運營結果產生不利影響。
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中國的經濟、政治和社會條件,以及任何政府政策、法律和法規的變化,都可能對我們的業務產生重大不利影響。
我們所有的業務均位於中國,我們絕大部分的淨收入來源於中國境內的客戶。因此,我們的業務、財務狀況、運營結果、前景以及我們可能進行的某些交易可能在很大程度上受到中國經濟、政治和法律發展的影響。
中國的經濟在很多方面不同於大多數發達國家的經濟,包括政府參與的程度、發展水平、增長率、對外匯的控制和資源配置。儘管自上世紀70年代末開始,中國的經濟一直在從計劃經濟過渡到更加市場化的經濟,但中華人民共和國政府仍然通過實施產業政策在調控行業發展方面發揮着重要作用。中華人民共和國政府還通過資源配置、控制外幣債務的發生與支付、制定貨幣政策以及向特定行業或公司提供優惠待遇等方式對中國的經濟增長施加着重大影響。這些政策、法律和法規的任何變化都可能對中國經濟產生不利影響,從而對我們的業務產生重大不利影響。
中國政府已實施各種措施,鼓勵外國投資和可持續經濟增長,並引導財政等資源的配置。 然而,我們不能保證中國政府不會撤銷或修改這些措施,或者引入對我們產生負面影響的新措施。 中國的社會和政治狀況可能發生變化,變得不穩定。 中國政治體系的突然變化或普遍社會動盪的發生可能對我們的業務和運營結果產生重大不利影響。
您可能會在根據外國法律對我們或我們的管理層提起訴訟的執行、外國判決的執行或在中國提起訴訟方面遇到困難。
我們幾乎所有的業務都在中國進行,幾乎所有的資產都位於中國。此外,我們現任高管都居住在中國,是中國國籍。因此,我們的股東可能很難對我們或那些在中國境內的人進行訴訟送達。另外,中國與美國和許多其他國家和地區沒有關於法院判決互相承認和執行的條約。因此,在中國對任何非中國司法轄區法院關於非受約束仲裁條款的事項的判決的承認和執行可能是困難或不可能的。
我們可能依靠由我們的中華人民共和國子公司支付的股息和其他股本分配來資助我們可能出現的任何現金和融資需求,我們的中華人民共和國子公司支付給我們的能力受到任何限制,可能會對我們開展業務的能力產生重大和不利影響。
我們主要依賴於來自我們中國子公司的分紅派息和其他股權分配來滿足我們的現金需求,包括我們可能負債的任何服務。
我們的中華人民共和國子公司分紅派息能力基於其可分配收益。根據當前中華人民共和國法規,我們的中華人民共和國子公司僅能從根據中華人民共和國會計準則和法規確定的盈利中向其各自股東支付股息。此外,我們每一家中華人民共和國子公司作爲外商投資企業,都需要每年提取10%的納稅後利潤,如果有的話,用於設立公積金,如果公積金餘額已經佔其註冊資本的50%以上,則可以停止提取納稅後利潤。這些公積金不作爲現金分紅。如果我們的中華人民共和國子公司未來以自身名義負債,債務管理工具可能限制其支付股息或向我們支付其他款項的能力。我們的中華人民共和國子公司分配股息或向各自股東支付其他款項的能力受限,可能嚴重限制我們增長、進行有益於我們業務的投資或併購、支付股息或以其他方式資助和經營我們的業務。
此外,企業所得稅法及其實施條例規定,中國公司向非中國大陸居民企業支付的分紅派息適用高達10%的代扣稅率,除非根據中華人民共和國中央政府與其他國家或地區政府之間的條約或安排豁免或減免。
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中國大陸對離岸控股公司向中國大陸實體發放貸款和直接投資的監管,以及政府對貨幣兌換的控制,可能會延遲我們向中國大陸子公司提供貸款或額外資本注入,從而可能會對我們的流動性和資金支持能力以及業務的擴張產生重大不利影響。
我們向我們在中國的子公司轉賬的所有基金類型,無論是作爲股東貸款還是增加註冊資本,都須經中國相關政府機構批准或註冊。根據中國有關外商投資企業的規定,對我們在中國的子公司的資本注入需經商務部或其地方分支機構批准並在國家外匯管理局授權的地方銀行註冊。此外,(i)我們的中國子公司獲得的期限不超過一年的外幣貸款需向國家外匯管理局或其地方分支機構登記, (ii)我們的中國子公司獲得的期限一年以上的外幣貸款需預先向國家發展和改革委員會申請進行備案登記手續。我們爲向我們的中國經營子公司提供的任何中長期貸款都必須向國家發改委和國家外匯管理局或其地方分支機構登記。對於未來我們向中國子公司提供的資本注入或外幣貸款,我們可能無法及時完成此類登記手續。如果我們未能完成此類登記手續,可能會對我們資本化中國業務的能力產生負面影響,這可能會對我們的流動性和資金籌集和擴展業務的能力產生不利影響。
2015年3月30日,國家外匯管理局(外匯局)發佈了《關於改革外商投資企業外匯資本結算管理方式的通知》,即外匯局第19號公告,該公告自2015年6月1日起生效。外匯局第19號公告啓動了全國範圍內外商投資企業外匯資本結算管理的改革,並允許外商投資企業自主決定結算外匯資本,但繼續禁止外商投資企業將從外匯資本轉換而來的人民幣基金用於超出其業務範圍的支出、提供委託貸款或償還非金融企業之間的貸款。外匯局還發布了《關於改革和規範資本項目外匯結算管理政策的通知》,即外匯局第16號公告,自2016年6月起生效。根據外匯局第16號公告,註冊在中國的企業也可以自主將外債從外幣轉換爲人民幣。外匯局第16號公告爲資本項目下外匯結算(包括但不限於外幣資本和外債)提供了自主標準規則,適用於所有在中國註冊的企業。外匯局第16號公告重申了公司外幣資本轉換爲人民幣後,不得直接或間接用於超出業務範圍或違反中國法律法規禁止的用途,同時轉換的人民幣不得提供給非關聯實體貸款。由於這一通知相對較新,對其解釋和適用以及其他任何未來的外匯相關規定存在不確定性。違反這些公告可能導致嚴重的經濟或其他處罰。外匯局第19號公告和外匯局第16號公告可能嚴重限制我們使用本次發行淨收益轉換而來的人民幣資助我們的中國運營子公司,通過中國子公司投資或收購其他中國公司,這可能會對我們的業務、財務狀況和經營結果產生不利影響。
匯率波動可能對我們的運營結果和您的投資價值產生重大不利影響。
人民幣對美元及其他貨幣的價值可能會波動,並受政治和經濟條件等因素的影響,同時也受中華人民共和國政府採取的外匯政策的影響。很難預測人民幣對美元的升值可能會持續多長時間,以及人民幣與美元之間的關係何時以及如何再次變化。我們所有的收入以及幾乎所有的成本均以人民幣計價。我們依靠在中國運營子公司支付的股息來滿足現金需求。人民幣大幅重新估值可能會對我們以人民幣報告的運營業績和財務狀況產生重大不利影響當匯率轉換成美元時,以及以美元計價的普通股的價值以及可支付的任何股息。在我們需要將美元兌換成人民幣以進行運營時,人民幣升值對我們將收到的人民幣金額將產生不利影響。相反,如果我們決定將人民幣兌換成美元用於支付普通股股息或其他業務用途,美元升值對我們將收到的美元金額將產生負面影響。
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政府對貨幣兌換的控制 可能會限制我們有效利用收入的能力,並影響您的投資價值。
中國政府實施對人民幣兌換成外幣和在某些情況下轉移貨幣離開中國的可兌換性控制。我們主要收入均以人民幣形式收取。根據我們目前的公司結構,我們主要依靠從我們的中國子公司獲得的股息支付資金和融資需求。根據現行中國外匯管理規定,包括利潤分配、利息支付和與貿易及服務相關的外匯交易在內的經常帳目支付可以通過遵守一定的程序要求用外幣進行,而無需事先經過國家外匯管理局的批准。具體而言,在現行匯兌限制下,在未經國家外匯管理局事先批准的情況下,我們中國內的子公司運營產生的現金可用於向我公司支付股息。然而,從基本原則上講,若人民幣需兌換成外幣並匯出中國以支付以外幣償還的貸款等資本支出,則需要獲得或向適當政府部門註冊批准。因此,我們需要獲得國家外匯管理局的批准,才能使用中國內的子公司運營所產生的現金支付給外部實體欠其以人民幣以外的貨幣計價的債務,或者用非人民幣支付在中國以外的其他資本支出。中國政府可能會自行決定限制未來的經常帳戶交易中對外幣的訪問。如果外匯管制系統阻止我們獲得足夠的外幣以滿足我們的外幣需求,我們可能無法用外幣向我們的股東,包括普通股持有人支付股息。
美國監管機構可能僅限於 他們對我們在中國的業務進行調查或檢查的能力。
任何外國機構披露在中國的文件或信息可能受到司法限制,並須遵守中國的國家保密法,該法廣泛定義了「國家祕密」的範圍,包括涉及經濟利益和技術的事項。我們不能保證美國聯邦或州監管機構要求調查或檢查我們業務的要求會得到我們、向我們提供服務或與我們有關聯的實體的配合,而不違反中華人民共和國法律要求,特別是這些實體位於中國。此外,在當前中華人民共和國法律下,這些監管機構對我們設施的現場檢查可能受到限制或禁止。
不適用。
不適用。
截至本年度報告的日期,我們有239名員工,其中102名從事製造和服務,38名從事市場營銷和銷售,50名從事研究和開發,4名從事質量控制,45名從事行政工作。我們的大多數員工在印度古爾岡設施中工作。我們通常認爲我們與員工的關係是良好的。
我們面臨着與網絡安全概念相關的風險。有關網絡安全威脅風險的更多詳細信息,請參閱「項目1A. 風險因素」 - 發生安全漏洞和網絡攻擊可能會對我們的業務產生負面影響。” 和 “- 如果中國政府選擇對境外進行的業務和/或對在中國發行者的外國投資行爲施加更多監管和控制,這種行動可能會嚴重限制或完全阻礙我們向投資者提供或繼續提供證券的能力,並導致這些證券的價值大幅下降或變得一文不值。”
我們網絡安全概念項目的目的是評估、識別、管理和減輕網絡安全風險,同時支持實現我們業務目標。在我們全面的風險管理項目下,公司董事會保持對公司面臨的最重要風險,包括網絡安全風險的監督,而高級管理層負責識別和優先處理對我們業務具有重要意義的風險,相應的風險緩解工作和日常風險管理項目的管理。全體董事會保持對管理層的網絡安全工作監督。至少每年一次,並經常更頻繁地,我們的董事會接受高級主管的網絡安全簡報,包括在適當情況下專注於網絡安全事務的高管。
我們全公司的網絡安全概念政策爲我們處理網絡安全問題提供了框架。每個業務單位和我們的總部都指定具有適當資格和經驗的個人負責處理網絡安全事項,包括評估、識別和管理來自網絡安全威脅的風險,並直接向高級管理層彙報。根據我們的網絡安全概念方法,每個業務單位設計和運營其自己的信息和網絡安全計劃,以滿足其市場、客戶需求、監管要求和威脅。我們的網絡安全概念政策和流程旨在確保高級管理層及時和充分地收到關於網絡安全事項的信息,包括威脅和事件響應,根據具體情況。我們的政策和流程還旨在監督和識別與第三方廠商和服務提供商相關的重大網絡安全風險。
作爲我們處理網絡風險管理的一部分,我們定期執行內部審計,審查與網絡安全相關的內部流程和控制。在我們的整體網絡安全計劃下,我們不時地會聘請第三方專家來支持評估與網絡風險相關的風險,包括進行網絡滲透測試。
據其了解,公司在過去三年內未發生重大網絡安全漏洞,也未發現來自網絡安全威脅的任何風險對我們產生重大影響,包括我們的業務策略、運營結果或財務狀況。
物業第2項。
圖2.1 - 礦產區域型地圖
21
圖2.2 - 採礦物產詳細地圖
我們雖然沒有擁有任何土地,但我們擁有一些租賃土地上的建築物。我們的執行辦公室位於山東省壽光市東部工業園的蔬菜大樓11層,這也是SCHC、SHSI和SYCI的總部所在地。這些辦公室是從山東壽光蔬菜種子行業集團有限公司購買的。
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SYCI專注於在中國用於石油和天然氣領域勘探、石油和天然氣配送、油田鑽井、造紙化學劑及製造和銷售人畜用抗生素原料等化工產品。目前,根據2017年11月的信函,SYCI已經關停,目前正在山東省壽光市渤海海洋細化工業園施工中,將遷至該地。
DCHC是一家註冊公司,位於中國四川省遂寧市大英縣天寶鄉離關溝14隊,正在開發並開採天然氣和滷水資源(包括溴和粗鹽)。
2018年第一季度,其十家溴廠中有六家在工廠區域內完成了整改過程(即不包括粗鹽田區域),並於2018年4月得到當地政府口頭批准和計劃開始生產。其餘四家工廠當時仍在進行整改。2018年9月,三家工廠(3號廠、4號廠和11號廠)根據政府要求被拆除,10號廠的整改工作於2018年11月完成。
公司通過其全資子公司SCHC運營溴和粗鹽生產設施。SCHC擁有一處物業(10,790平方米,約3英畝)的土地使用權,作爲1號工廠的溴生產區,並擁有對七處物業(約17,816英畝)的土地租賃合同,總共約17,819英畝,位於中國山東半島萊州灣南岸。每處物業都可通過道路到達。益陽鐵路線距離不到50公里,洋口港距禈5公里。
七個屬性中的每一個都包含天然滷水沉積物,通過井進行提取,用於提取溴並生產原鹽。溴是一種簡單的分子元素,通過從天然滷水中提取溴離子而生產。原鹽爲氯化鈉。 溴是阻燃劑、滅火劑、製冷劑、感光材料、製藥、殺蟲劑、石油等行業中重要的化學原料。 原鹽,又稱工業鹽,在各種化工行業中被廣泛使用,是蘇打和氯鹼工業的主要原料,也可以廣泛用於農業、畜牧業、漁業和食品加工行業。 原鹽也是食用鹽的主要原料。
房產的所有權利質
中華人民共和國的所有土地均歸國有。 允許個人和公司無償取得使用土地或土地使用權的特定目的。就用於工業目的的土地而言,土地使用權被授予50年。此期限可以在初始期限和任何後續期限到期時續展。授予的土地使用權可轉讓,並可用作借款和其他責任的抵押物。公司不擁有任何土地,但已與地方政府和土地原所有人簽訂合同,取得他們的土地使用權,期限爲50年。合同要求我們支付一次性費用和年度租金。
礦權
在過去20年裏,中國中央和省級政府制定了一系列涉及自然資源板塊的法律法規,包括旨在提高安全性、減少環境破壞的法律法規。《中國礦產資源法》規定中國所有的礦產資源歸國家所有。然而,礦產資源勘探權可以被國內外公司購買、出售和轉讓。礦產資源權由中央政府頒發,允許受讓人在許可期內在特定區域進行礦產資源活動。這些權利使持有人有權進行礦產資源活動以及基礎設施和輔助工作,需遵守適用的法律法規,在許可期內在許可範圍內進行。持牌人需要向有關部門提交提案和可行性研究,並向中央政府繳納銷售額8%的自然資源稅。公司在2008年1月1日前免除繳納費用。山東省已確定溴僅由持牌實體提取。
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我們的礦業權是由當地政府頒發的,允許進行爲期一年的開採。這些權利爲我們提供了在租賃土地下開採、生產溴和原始鹽的獨家權利。政府每年初會對公司上一年度的生產運營狀況進行年度檢查。年度檢查內容包括:(1)生產是否安全,前一年是否發生事故;(2)是否及時繳納自然資源稅和其他稅金;(3)是否及時支付員工工資和福利待遇;以及(4)公司是否符合環境保護標準。只有通過檢查的公司才能獲得礦業權的另一年期。對於未能通過檢查的公司,直到達到要求後才會分配額外的礦業權。如果發生重大安全事故,政府可能會弔銷採礦許可證。
採礦證書已於2021年7月續期,年產溴化生產限額爲24,000噸。
2018年9月21日,我們收到了壽光市羊口鎮人民政府的一個停產通知,通知我們必須關閉我們的三座溴廠(三號廠、四號廠和十一號廠)。
以下是關於SCHC截至2023年12月31日持有的九個屬性的土地使用和礦權描述。
所有板塊溴廠均在整改過程中,暫無生產。
產業 | 一號工廠 - 浩源綜合工廠 |
區域 | 6,442畝 |
收購日期 | 2007年2月5日 |
土地使用權租賃期限 | 五十年 |
土地使用權到期日 | 2054年(僅適用於礦區) |
截至2023年12月31日土地租賃到期剩餘年限 | 30.25年 |
先前支付的土地使用權費 | 人民幣860萬 |
年租金 | 人民幣186,633 |
採礦許可證號碼: | C3707002009056220022340 |
許可日期: | 2018年7月,每三年需要續期 |
許可期間: | 三年 |
產業 | 4號工廠 (原名爲1號工廠分部) - 國有壽光欽水泊農場 |
區域 | 0.79英畝 |
工廠租賃日期 | 2011年1月1日 |
工廠租賃期限 | 二十年 |
工廠租賃到期日 | 2030 |
截至2023年12月31日工廠租賃剩餘年限 | 7.0年 |
土地使用權先前費用支付 | 不適用 |
年租金 | 人民幣5,000,000 |
採礦許可證號: | 正在申請中 |
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產業 | 2號工廠 - 余文博 |
區域 | 1,846英畝 |
收購日期 | 2007年4月7日 |
土地使用權租賃期限 | 五十年 |
土地使用權到期日 | 2052 |
截至2023年12月31日,土地租賃期剩餘年限 | 29年 |
土地使用權先前已支付的費用 | 人民幣750萬 |
年租金 | 人民幣162,560 |
採礦許可證號: | C3707002009056220022340 |
許可日期: | 2021年7月,每三年更新一次 |
許可期限: | 三年 |
產業 | 2號工廠 - 國有經營的壽光青水泊農場 |
區域 | 568英畝 |
收購日期 | 2010年12月30日 |
土地使用權租賃期限 | 三十年 |
土地使用權到期日 | 2040 |
2023年12月31日土地租賃到期剩餘年限 | 17.7年 |
土地使用權先前費用已付 | 不適用 |
年租金 | 人民幣172,500元(每年增加5%) |
礦業許可證編號: | 申請中 |
產業 | 7號工廠(原名爲5號)- 王建才 |
區域 | 2,165英畝 |
取得日期 | 2007年10月25日 |
土地使用權租賃期限 | 五十年 |
土地使用權到期日 | 2054 |
到2023年12月31日爲止,土地租賃剩餘年限 | 31年 |
年租金 | 人民幣176,441 |
先前支付的土地使用權費用 | 人民幣830萬 |
礦業許可證號: | 在申請過程中,已從當地土地資源部門獲得書面同意 |
產業 | 7號工廠 - 秋芬園 |
區域 | 1,611英畝 |
收購日期 | 2009年1月7日 |
土地使用權期限 | 五十年 |
土地使用權到期日期 | 2059 |
截至2023年12月31日土地租賃到期剩餘年限 | 35.17年 |
土地使用權前期繳費 | 不適用 |
年租金 | 人民幣171,150(每兩年增加5%) |
採礦許可證號: | C3707002009056220022340 |
允許日期: | 2018年7月,每三年可續期一次 |
允許期限: | 三年 |
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產業 | 8號工廠 - 馮夏園 |
區域 | 2,723英畝 |
收購日期 | 2009年9月7日 |
土地使用權租賃期限 | 五十年 |
土地使用權到期日 | 2059 |
至2023年12月31日土地租賃到期剩餘年限 | 35.66年 |
以往支付的土地使用權費用 | 不適用 |
年租金 | 人民幣347,130(每兩年增加5%) |
採礦許可證號: | 在申請過程中,已從當地土地和資源部門獲得書面同意 |
產業 | 第9號工廠 – 李錦錦 |
區域 | 759英畝 |
取得日期 | 2010年6月7日 |
土地使用權租賃期限 | 五十年 |
土地使用權到期日期 | 2060 |
截至2023年12月31日土地租約到期剩餘年限 | 36.5年 |
先前支付的土地使用權費用 | 不適用 |
年租金 | 人民幣184,200元(每兩年增加5%) |
採礦許可證號碼: | 在申請過程中,已從當地土地資源部門獲取書面同意 |
產業 | 10號廠 - 張良才 |
區域 | 1,700畝 |
收購日期 | 2021年12月13日 |
土地使用權租賃期限 | 十年 |
土地使用權到期日 | 2031 |
截至2023年12月31日土地租賃到期剩餘年數 | 8.0 年 |
以前支付的土地使用權費用 | 不適用 |
年租金 | 人民幣1,376,000 |
採礦許可證號: | 申請中 |
租賃設施
2010年11月5日,SCHC與國營壽光青水泊農場簽訂了一份租賃合同。根據租賃合同,SCHC將租賃一定面積爲3192平方米(0.8英畝)的房產,即公司1號工廠旁邊的建築物。該房產上目前有未運營的溴生產設施,已超過12個月未生產。該房產的年租金爲人民幣500萬,約合每年705,950美元,SCHC應在每年6月30日前支付。租賃合同期爲二十年,自2011年1月1日起生效。租賃合同到期後,SCHC有權按同等條件再續租二十年。出租方同意允許SCHC在該房產上重建和翻新現有的溴生產設施。
26
下表顯示了公司目前租賃的所有位於山東省壽光市的溴產能和年化利用率。我們的資產上沒有經過證實的可採儲量。
溴性質 | 設備 收購日期 |
英畝 |
年度生產 (以噸計) |
2023 利用率 比率 |
2022 利用率 比率 | |||||||||||||
1號工廠 | — | 6,442 | 6,681 | 33 | % | 36 | % | |||||||||||
2號工廠 | 2007年4月7日 | 1,846 | 4,844 | — | — | |||||||||||||
7號工廠*(最初被命名爲5號和7號) | 2007年10月25日/2009年1月7日 | 3,776 | 6,986 | 34 | % | 35 | % | |||||||||||
工廠編號8 | 2009年9月7日 | 2,723 | 4,016 | 33 | % | 3 | % | |||||||||||
工廠編號9 | 2010年6月7日 | 759 | 2,793 | 41 | % | 54 | % | |||||||||||
工廠編號4(最初名爲工廠1的分部) | 2011年1月1日 | 1 | 3,186 | 28 | % | 43 | % | |||||||||||
工廠編號10 | 1.0 | 1,700 | 3,000 | — | — |
* | 2010年初,由於5號工廠和7號工廠相鄰,溴產量合併,並將之前視爲7號工廠一部分的5號工廠更名爲7號工廠,時間爲2019年5月。 |
下表顯示了過去兩年每個生產設施生產和銷售的溴量,以及所有產品銷售的加權平均價格。
2023 | 2022 | |||||||||||||||||||||||
溴 設施 |
生產 (以噸爲單位) |
根據 (以噸爲單位) |
銷售價格(人民幣/噸) | 生產 (以噸計) |
根據 (以噸計) |
售價 (人民幣/噸) | ||||||||||||||||||
1號工廠 | 2,223 | 2,220 | 23,760 | 2,401 | 2,402 | 51,184 | ||||||||||||||||||
2號工廠 | — | — | — | — | — | — | ||||||||||||||||||
3號工廠** | — | — | — | — | — | — | ||||||||||||||||||
4號工廠** | — | — | — | — | — | — | ||||||||||||||||||
第七工廠*(原名爲第五號 第七號)* |
2,403 | 2,405 | 23,783 | 2,433 | 2,434 | 51,185 | ||||||||||||||||||
第八工廠 | 1,314 | 1,300 | 23,574 | 116 | 108 | 51,327 | ||||||||||||||||||
第九工廠 | 1,142 | 1,147 | 23,715 | 1,504 | 1,506 | 51,193 | ||||||||||||||||||
第四工廠(原爲第一工廠的分部) | 879 | 879 | 24,072 | 1,367 | 1,367 | 51,181 | ||||||||||||||||||
第十工廠 | — | — | — | — | — | — | ||||||||||||||||||
第十一工廠** | — | — | — | — | — | — | ||||||||||||||||||
總費用 | 7,961 | 7,951 | 7,821 | 7,817 |
* | 2010年初,由於5號工廠和7號工廠相鄰,溴產量合併,並將之前視爲7號工廠一部分的5號工廠更名爲7號工廠,時間爲2019年5月。 |
** | 2018年9月,3號、4號和11號工廠被拆除。 |
27
以下表格顯示了我們每個生產設施產生和銷售的年度粗鹽,以及過去兩年所有產品銷售的加權平均價格。
2023 | 2022 | |||||||||||||||||||||||
原鹽 設施 |
生產 (以噸爲單位) |
根據 (以噸爲單位) |
銷售價格(人民幣/噸) | 生產 (以噸計) |
根據 (以噸計) |
售價(人民幣/噸) | ||||||||||||||||||
工廠編號1 | 1,750 | 3,250 | 216 | 4,790 | 3,780 | 272 | ||||||||||||||||||
工廠編號2 | 5,930 | 6,650 | 238 | 7,480 | 3,330 | 239 | ||||||||||||||||||
7號工廠*(原名爲5號和7號) * | 42,160 | 41,280 | 215 | 111,740 | 109,210 | 258 | ||||||||||||||||||
工廠編號8 | 23,900 | 23,900 | 205 | 17,880 | 17,880 | 256 | ||||||||||||||||||
9號工廠 | 20,440 | 22,021 | 221 | 56,470 | 50,320 | 255 | ||||||||||||||||||
總費用 | 94,180 | 97,101 | 198,360 | 184,520 |
* | 2010年初,工廠5號和工廠7號的溴生產合併,因爲兩家工廠相鄰,於2019年5月將之前被視爲工廠7號一部分的工廠5號更名爲工廠7號。 |
我們SYCI的生產設施在過去兩年沒有生產或銷售任何化學產品。
物品第3項。法律訴訟。
我們目前不涉及任何法律或行政訴訟,並且在所有重大方面,除下文披露的法律訴訟之外,我們也不知道有任何未決或威脅到我們的法律或行政訴訟。我們可能不時成爲因業務常規而產生的各種法律或行政訴訟的當事方。
2018年8月3日前後,受壽光市自然資源和規劃局(以下簡稱"局")的行政處罰書(分別爲壽自罰〔2018〕291號、壽自罰〔2018〕292號、壽自罰〔2018〕293號、壽自罰〔2018〕294號、壽自罰〔2018〕295號和壽自罰〔2018〕296號,合稱"行政處罰書")送達給壽光市浩園化工有限公司(以下簡稱"SCHC"),並將SCHC列爲被處罰方。有關行政處罰書的詳細信息,請參閱本年度報告中的"附註21 - 損失準備事項,附註合併財務報表"。
第4項。礦業安全披露。
不適用。
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第II部分
第五項。註冊人普通股的市場,相關股東事項和發行權益證券的回購。
我們的普通股市場
我們的普通股在納斯達克全球精選市場上市交易,交易代碼爲「GURE」。
股息
我們從未對普通股進行現金分紅派息。普通股股東有權獲得董事會定期根據法律規定的可能出現的任何資金類型支付的股息。我們打算保留任何收益用於經營和擴大我們的業務,並且在可預見的未來內不打算支付現金分紅。未來是否支付現金分紅的任何決定將取決於未來的收益、經營業績、溴鹽和原生鹽業務的未來擴張以及其他要素,包括資金需求、我們的財務狀況以及董事會可能考慮的其他因素。
股權激勵計劃信息
2019激勵股票計劃
2019年12月18日,公司的年度股東大會通過並批准了海灣資源公司的2019年全員股權激勵計劃(「2019年計劃」)。根據2019年計劃,公司已經爲發行作爲或根據頒發給公司及其子公司的董事、高管、員工和/或顧問的獎勵計劃而預留了共計2,068,398股普通股。
2021年11月30日,公司年度股東大會批准修改2019年計劃,將授權發行的普通股數量增加了90萬股。
2019計劃中所有普通股份,包括股權持有人最初授權的股份以及截至2023年12月31日尚未發行的股份,均已預留。
我們的股權激勵計劃
以下表格提供了截至2023年12月31日的關於我們股權激勵計劃和安排的信息。
股權激勵計劃信息 - 截至2023年12月31日
計劃類別 |
將要發行股票的數量 行使未行使期權的股票, 認股權和配股權 期權和認股權 |
加權平均 行使價格 未行使期權的股票, 期權和認股權 |
股權激勵計劃下未來發行的證券數量 (不含列(a)反映的證券)。 | ||
(a) | (b) | (c) | |||
股東批准的股權激勵計劃 | -- | -- | 561,801 | ||
未獲得股東批准的股權激勵計劃 | -- | -- | -- | ||
總費用 | -- | -- | 561,801 |
公司及其關聯購買的股權證券
無。
未登記證券的最近銷售
無。
項目6。[保留]
29
第7條。管理層財務狀況和業績討論分析。
概述
我們是一家內華達州控股公司,通過我們在中國全資擁有的子公司開展業務。我們的業務分爲四個部分進行並報告,即溴鹽、粗鹽、化工產品和天然氣。
通過我們的獨資子公司SCHC,我們生產和交易溴和原鹽。我們是中國最大的溴製品生產商之一,按產量衡量。元素溴用於製造各種溴化合物,用於行業和農業。溴還用於形成介紹化合物,如四甲基聯苯胺。溴常用於溴化阻燃劑、熏蒸劑、水處理化合物、染料、藥品和消毒劑。原鹽是燒鹼生產以及氯鹼生產的主要原料,並廣泛用於化工、食品和飲料等行業。
通過我們的全資子公司SYCI,我們製造和銷售用於石油和燃料幣田勘探、石油和燃料幣分銷、石油田鑽井、造紙化學劑、無機化學品以及用於人類和動物抗生素的材料。
我們的全資子公司DCHC成立於四川省,中國,旨在開發天然氣和滷資源(包括溴和原鹽)。
溴和原鹽
根據公司於2017年9月8日提交的8-K表格顯示,公司於2017年9月1日收到了陽口縣、壽光市政府對其子公司SCHC和SYCI分別發出的函件,函件內容指出爲了提高化工企業的安全和環保管理水平,要求工廠立即停工進行整改和改進,以符合國家的新安全和環保要求。在2017年8月11日公司的新聞稿和2017年8月14日的電話會議上,公司回應了政府加大對早在2017年初就採納的嚴格環保規定的執行力度,以確保企業提升設施至必要標準,從而限制和修復污染及其他負面環境問題可能對我們業務的短期和長期產生影響。公司還表示儘管當時相信其設施完全符合要求,但公司並不知道其設施能否符合新規定。政府派遣檢查組到多個省份檢查所有礦山和製造工廠。當地政府要求關閉設施,以便檢查組能夠以最高效的方式進行檢查和分析。因此,我們的設施於2017年9月1日關閉。
公司認爲這是政府爲改善環保母基而採取的又一步驟。公司進一步認爲,政府的目標不是關閉所有板塊,而是將與項目批准、用地、規劃批准和環境保護評估批准相關的法規編纂起來,以便將來無法開辦違規廠區,從而確保靠近人口中心的板塊不會造成嚴重的環境破壞。 此外,公司認爲山東省政府希望確保其所有的區域型和縣級政府以一致的方式應用該通知。
首廣市溴協會代表所有溴產業板塊的生產商啓動了與地方政府機構的談判。地方政府機構承認他們最初對溴行業的要求並不包括該項目、規劃和土地使用權批准,這些要求是由省政府後來作爲新要求推出的。公司從地方政府了解到,地方政府正在協調各政府機構及時解決這三個尚未獲批准的審批問題,並要求所有受影響的溴廠在獲得這些批准之前不得開工生產。2019年2月,公司收到揚口縣地方政府通知,其1號、4號、7號和9號工廠通過檢查,獲准恢復運營。2019年4月,1號和7號廠恢復運營。
隨後,公司收到了一份於2020年2月27日由當地政府部門簽發的批准,允許我們在冬季臨時關閉後恢復生產。此外,公司還收到了另一份來自壽光陽口人民政府於2020年3月5日簽發的批准,以恢復其溴廠1號、4號、7號和9號的生產,以滿足溴化產品用於防疫和控制的需求(「2020年3月批准」)。公司的7號和1號工廠於2020年3月中旬開始試生產,並於2020年4月3日開始商業生產。
該公司收到了來自該公司的口頭通知 政府關於8號工廠,允許其在2022年8月恢復生產。八號工廠從第四年開始創造收入 2022年季度。
30
公司正在等待政府批准 2號和10號工廠。據我們了解,政府正在爲所有礦區,包括防洪 措施制定最終計劃。因此,我們可能需要在這些工廠開始運營之前對現有的井和水渠進行一些修改,以滿足當地政府的要求。公司於2023年12月完成了防洪項目。該項目是爲了保護溴設施而實施的。
根據壽光市政府的通知,所有板塊塊在壽光市的溴酸設施從2023年12月25日至2024年2月20日暫時關閉。根 據通知的規定,公司在此期間停止了溴酸設施的生產,並於2024年2月按計劃恢復了溴鹽和粗鹽廠的運營。
化工產品
2017年11月24日,公司收到了陽口縣人民政府壽光市的來函,通知公司由於涉及到新的安全生產和環保法規標準,需要從部分當地政府部門,如市環保局、安監局、消防局等部門接到通知,要求其化工企業必須搬遷至一個名爲渤海好望角細化工業園的新工業園區。雖然我們的化工公司符合法規,但也靠近一個居民區。因此,政府決定我們應該搬遷至渤海園區。未被要求搬遷至該園區的化工公司將被永久關閉。自從我們的工廠關閉後,公司已從政府獲得了化工廠的土地使用權。2020年1月6日,公司獲得了山東省壽光市政府批准建設預想中的裕鑫化工廠。2020年6月,渤海好望角細化工業園的新化工設施開始施工。最初,預計施工將持續約一年,再加上六個月的設備安裝和測試。然而,由於新冠疫情和電力限制,化工廠的開放被推遲。公司已收到了製冷和空氣壓縮機組。此外,我們化工廠的最終設備採購將被推遲,直到我們更好地了解溴衍生產品的潛力。我們預計將會按時進行化工廠的完工。然而,如果中國經濟持續疲軟,我們認爲這一趨勢將持續下去,有可能將化工廠改造爲鈉離子電池的生產。
2017年1月,公司完成了四川省大英縣第一個滷水和天然氣井田的施工工作,並於2019年1月開始試生產。 2019年5月29日,公司收到了四川省大英縣天寶鎮政府口頭通知,要求對其大英井項目進行項目批准,該項目涵蓋了整個天然氣和滷水項目。這還包括了安全生產檢查、環保評估和解決相關土地問題的批准。在獲得這些批准之前,公司必須暫停大英天然氣井的試生產。此外,根據中國政府的新政策,公司需要獲得溴和天然氣的勘探許可證和採礦許可證。根據中華人民共和國自然資源部關於推進礦產資源管理制度改革若干問題的意見(試行)公告,該意見於2020年1月9日由中華人民共和國自然資源部發布,自2020年5月1日起生效,允許民營企業參與天然氣生產。公司正在與大英縣政府就在四川探礦和生產天然氣和滷產品方面成立合資創業公司進行持續討論。
由於我們收購了SCHC和SYCI,我們的歷史基本報表和下面展示的信息反映了SCHC、SYCI和DCHC的賬目,截至2023年12月31日的合併基本報表和下面的信息。請結合我們的合併基本報表和相關附註閱讀以下討論,這些資料可在報告其他部分找到。
防洪工程
2023年8月,公司啓動了用於保護溴鹽設施的預防措施。我們的策略涉及對礦區內四條主要河流的水道進行翻修,涵蓋了米河支流。目的是防止可能危害我們工廠井、引水渠和原鹽池的洪水。2023年12月,公司完成了這項防洪工程。截至2023年12月31日,我們爲該項目發生了其他費用$46,510,856 。
四條大河產生的費用分別爲: (1) 連寺溝段 80,577,222美元; (2) 米河段 201,683,21美元; (3) 長益河段 10,070,033美元; (4) 葦灘河段 82,147,80美元.
31
經營成果。
2023年12月31日結束的年度與2022年12月31日結束的年度相比
年度 | ||||||||||||
截至12月31日公允價值 2023 | 截至12月31日公允價值 2022 | 百分比變化增加/ (減少) | ||||||||||
淨營業收入 | $ | 30,043,790 | $ | 66,094,486 | (55 | %) | ||||||
淨營收成本 | $ | (28,089,953 | ) | $ | (28,669,152 | ) | (2 | %) | ||||
毛利潤 | $ | 1,953,837 | $ | 37,425,334 | (95 | %) | ||||||
銷售、市場營銷和其他營運費用 | $ | (59,055 | ) | $ | (62,871 | ) | (6 | %) | ||||
工廠停工期間發生的直接勞動和廠房間接費用 | $ | (9,544,675 | ) | $ | (12,002,629 | ) | (20 | %) | ||||
一般行政費用 | $ | (4,240,832 | ) | $ | (6,028,079 | ) | (30 | %) | ||||
其他營業費用 | $ | — | $ | (2,850,059 | ) | (100 | %) | |||||
經營活動中的(損失)/利潤 | $ | (11,890,725 | ) | $ | 16,481,696 | (172 | %) | |||||
其他收入,淨額 | $ | 144,919 | $ | 164,739 | (12 | %) | ||||||
水污染治理支出 | $ | (46,510,856 | ) | $ | — | 無數據 | ||||||
稅前(損失)/收入 | $ | (58,256,662 | ) | $ | 16,646,435 | (450 | %) | |||||
所得稅費用(收益) | $ | (3,538,617 | ) | $ | (6,586,985 | ) | (46 | %) | ||||
淨(損失)/收入 | $ | (61,795,279 | ) | $ | 10,059,450 | (714 | %) |
淨虧損61,795,279美元主要是由於銷售額下降、利潤率降低。此外,補償支出金額達451,350美元。 2023年發行給公司員工、高管和顧問的股票。. 公司還因一項防洪工程承受了46,510,856美元的損失。
淨營業收入以下表格顯示了公司2023財年各部門淨營業收入與2022年同期相比的變化情況:
按部門劃分的淨營業收入 | ||||||||||||||||||||
2,185 | 2,185 | 百分比 增加(減少) | ||||||||||||||||||
2023年12月31日 | 2022年12月31日 | 營業收入淨額 | ||||||||||||||||||
部分 | %總數 | %總數 | ||||||||||||||||||
溴 | $ | 26,921,462 | 89.6 | % | $ | 58,964,941 | 89.2 | % | (54.3 | %) | ||||||||||
原鹽 | 2,971,467 | 9.9 | % | 6,996,552 | 10.6 | % | (57.5 | %) | ||||||||||||
化工產品 | — | — | — | — | — | |||||||||||||||
天然氣 | — | — | — | — | — | |||||||||||||||
總費用 | $ | 29,892,929 | 99.5 | % | $ | 65,961,493 | 99.8 | % | (54.7 | %) | ||||||||||
設備租賃 | 150,861 | 0.5 | % | 132,993 | 0.2 | % | 13.4 | % | ||||||||||||
總銷售額 | $ | 30,043,790 | 100.0 | % | $ | 66,094,486 | 100.0 | % | (54.5 | %) |
年底於12月31日 | 百分比變動 | |||||||||||
溴和原鹽產品的銷量爲噸 | 2023 | 2022 | 增長 | |||||||||
溴(不包括銷售給SYCI的成交量) | 7,951 | 7,817 | 2 | % | ||||||||
原鹽 | 97,101 | 184,520 | (47 | %) |
32
溴段
截至2023年12月31日止年度,我們溴板塊的淨營業收入減少了54.3%,從2022年12月31日止年度的58964941美元降至26921462美元。這一減少是由平均售價下降55% 導致的。
粗鹽套裝gment
截至2023年12月31日的一年中,我們的粗鹽業務淨營業收入下降了57.5%,爲297萬1467美元,而上一年爲699萬6552美元。這一下降是由於粗鹽單價下降19%和成交量下降47%引起的。
化學產品部門
截至2023年12月31日和2022年12月31日,由於自2017年9月1日起關閉化工廠,化工產品部門的淨營業收入爲0美元。
33
天然氣領域
截至2023年12月31日和2022年12月31日止,天然氣生產的淨營業收入爲0美元。
設備租賃
截至2023年12月31日和2022年12月31日的設備租賃淨營業收入分別爲150,861美元和132,993美元。
淨營收成本
按部門劃分的淨營業收入成本 | 百分比變動 | |||||||||||||||||||
2,185 | 2,185 | 的成本 | ||||||||||||||||||
2023年12月31日 | 2022年12月31日 | 淨營業收入 | ||||||||||||||||||
部分 | %總數 | %總數 | ||||||||||||||||||
溴 | $ | 26,521,281 | 94 | % | $ | 25,087,171 | 88 | % | 5.7 | % | ||||||||||
原鹽 | 1,567,993 | 6 | % | 3,581,567 | 12 | % | (56.2 | %) | ||||||||||||
化工產品 | — | — | — | — | — | |||||||||||||||
天然氣 | 679 | — | 414 | — | 64.0 | % | ||||||||||||||
總費用 | $ | 28,089,953 | 100 | % | $ | 28,669,152 | 100 | % | (2.0 | %) |
淨營業收入的成本主要包括耗用的原材料成本、生產人員的直接工資和福利、電力成本、製造工廠和機械的折舊與攤銷、以及其他與製造業相關的成本。2023年12月31日結束的財年,我們的淨營業收入成本爲28,089,953美元,較上一年減少了579,199美元(或2%)。
2022年5月,我們分離溴和原鹽業務以符合政府法規。這次分離需要重新評估成本分配,導致對溴的分配增加,對原鹽的分配減少。
溴生產能力和我們工廠的利用率
下表列出了我們所有溴產業務的年產能和利用率比例:
年產能(噸) | 利用率 比率(i) | |||||||
2023財政年度 | 31,506 | 25 | % | |||||
2022財政年度 | 31,506 | 25 | % | |||||
2023和2022財政年度的差異 | 0 | 0 | % |
(i) | 利用率是根據期間實際生產噸數的年化計算,除以年生產能力(以噸爲單位)得出的。 |
溴段
截至2023年12月31日,溴業務部門的淨營業收入成本爲26521281美元。
截至2022年12月31日,溴系列的淨營業收入成本爲$25,087,171。
原鹽領域
截至2023年12月31日,原鹽業務的淨營業收入成本爲1,567,993美元。截至2022年12月31日,我們的原鹽業務的淨營業收入成本爲3,581,567美元。
化學產品部門
2023年和2022年我們化學產品部門的淨營業收入成本爲$0。
天然氣領域
截至2023年12月31日,我們天然氣部門的淨營業收入成本爲679美元和414美元。
34
毛利潤。毛利潤爲$1,953,837,佔2023年12月31日結束的年度淨營業收入的7%,而同期2022年的淨營收入的57%相比爲$37,425,334。
按部門分類的毛利潤(損失) | % 百分點變化 | |||||||||||||||||||
2,185 | 2,185 | 毛利潤的 | ||||||||||||||||||
2023年12月31日 | 2022年12月31日 | 毛利潤率 | ||||||||||||||||||
部分 | 毛利潤(損失)率 | 毛利潤(損失)率 | ||||||||||||||||||
溴 | $ | 400,181 | 2 | % | $ | 33,877,770 | 58 | % | (56 | %) | ||||||||||
原鹽 | 1,403,474 | 47 | % | 3,414,985 | 49 | % | (2 | %) | ||||||||||||
化工產品 | — | — | — | — | — | |||||||||||||||
天然氣 | — | — | — | — | — | |||||||||||||||
設備租賃 | 150.182 | 100 | % | 132,579 | 100 | % | 0 | % | ||||||||||||
所有板塊的毛利潤 | $ | 1,953,837 | 7 | % | $ | 37,425,334 | 57 | % | (50 | %) |
溴 段
截至2023年12月31日, 溴化合物部門的毛利率爲2%,低於上一年的58%。這一降幅主要是因爲截至2023年12月31日,每噸溴化合物的平均售價爲3,386美元,而2022年同期爲7,543美元。這一降幅主要是因爲截至2023年12月31日,每噸溴化合物的平均售價爲3,386美元,而2022年同期爲7,543美元。
截至2022年12月31日,我們溴化物部門的毛利率爲58%。
原鹽領域
截至2023年12月31日的年度,我們原鹽業務部門的毛利潤率爲47%,低於前一年的49%,下降了2%。 這一降幅主要是由於2023年截至12月31日的產品的平均售價爲每噸31美元,而2022年截至12月31日的產品的平均售價爲每噸38美元。。
直接人工和工廠間接費用在工廠停工期間發生。 2017年9月1日,公司收到中華人民共和國壽光市羊口縣政府的通知,要求公司立即停止所有溴鹽、原鹽和化工廠的生產,以便公司按照縣政府的新安全和環保要求進行整改和改進。 2017年11月24日,公司收到壽光市羊口縣政府的一封信函,通知公司將其位於青河採油廠第二居住區的兩家化工生產廠遷至渤海公園。 因此,直接人工和工廠間接成本(包括廠房和機械設備的折舊)分別爲2023和2022會計年度的9544675美元和12002629美元,這些費用被列爲營業費用,而不是營業收入。 直接人工和工廠間接費用的增加主要歸因於分別爲2023年和2022年的財政年度工廠的運營狀態。 這五家工廠(包括1號、4號、7號、8號和9號)在2023年均處於生產狀態。
總體和行政費用。 2023年12月31日結束的一年中,一般和行政性開支爲4,240,832美元,較2022年同期的6,028,079美元減少了1,787,247美元(或30%)。
35
(營運)業務損益。 2023年財政年度營運虧損爲$11,890,725,而在2022年同期爲盈利$16,481,696。
各業務部門的營運收入(損失) | ||||||||||||||||
2023年12月31日結束的年度 | 截至2022年12月31日 | |||||||||||||||
板塊: | %總數 | %總數 | ||||||||||||||
溴 | $ | (10,005,755 | ) | 90.1 | % | $ | 17,905,181 |
99.0 | % | |||||||
原鹽 | $ | 640,309 | (5.8 | %) | $ | 2,301,885 | 12.7 | % | ||||||||
化工產品 | $ | (1,653,349 | ) | 14.9 | % | $ | (1,953,230 | ) | (10.8 | %) | ||||||
天然氣 | $ | (86,284 | ) | 0.7 | % | $ | (148,099 | ) | (0.9 | %) | ||||||
營業利潤(虧損),不含公司費用 | $ | (11,105,079 | ) | 100 | % | $ | 18,105,737 |
100 | % | |||||||
企業費用 | $ | (785,646 | ) | $ | (1,060,405 | ) | ||||||||||
跨公司結算折算未實現收益(損失) | $ | — | $ | (563,636 | ) | |||||||||||
(虧損)/稅前利潤 | $ | (11,890,725 | ) | $ | 16,481,696 |
溴 段
我們溴系列的經營虧損在2023財年爲10,005,755美元,而2022年同期爲17,905,181美元。收入減少主要是由於平均售價下降了55%。
粗鹽套裝gment
我們的粗鹽業務的營業收入在2023財年爲640,309美元,而在2022年同期爲2,301,885美元。與2022年相比,2023年粗鹽業務下降的主要原因是銷售單價下降了19%,銷售量也下降了47%。
化學產品 部分
2023財年我們化工產品部門的營運虧損爲1,653,349美元,相比於2022年同期的1,953,230美元虧損。
天然 g作爲一個部分
2023財年,我們的天然氣業務運營虧損爲86284美元,相比之下,2022年同期虧損爲148099美元。
其他(費用)/收入,淨額。其他收入,淨額,指銀行利息收入,減去融資租賃利息費用,2023財年爲144,919美元,較上年減少19,820美元(約12%)。
水污染治理支出。 2023財政年度水污染治理支出爲46510856美元。
淨利潤(虧損)。 2023財年的淨損失爲61795279美元,而前一年的淨利潤爲10059450美元。
每股淨(損失)/收入
2023財年,每股淨虧損爲5.92美元,而上一年每股淨利潤爲1.00美元。流通股份爲10,726,924股,而上一年爲10,431,924股。
外匯翻譯調整
在2023財政年度,公司的外幣翻譯調整爲負$5,025,980,而上一年爲負$24,886,118。這個調整影響所有資產負債表向美元的翻譯。
36
流動性和資本資源。我們現金流的主要來源是經營活動產生的現金流、手頭的現金和從資本市場融資得到的借款,包括我們的循環信貸設施。截至2021年10月30日,我們擁有14億美元的未受限制現金,以及我們的循環信貸設施下額外的2.024億美元可用借款額度。2021年3月15日,我們償還了到期的基於資產的循環信貸設施未償還借款2500萬美元(「循環信貸」)。
截至2023年12月31日,現金及現金等價物爲72223894美元,與2022年12月31日的108226214美元相比。這36002320美元減少的元件如下所示。
現金流量表 | ||||||||
年底於12月31日 | ||||||||
2023 | 2022 | |||||||
經營活動產生的現金流量淨額 | $ | (32,751,851 | ) | $ | 51,149,065 | |||
投資活動產生的淨現金流出 | $ | — | $ | (37,560,932 | ) | |||
籌集資金淨額 | $ | (267,810 | ) | $ | (264,863 | ) | ||
匯率變化對現金及現金等價物的影響 | $ | (2,982,659 | ) | $ | (864,319 | ) | ||
現金及現金等價物淨減少 | $ | (36,002,320 | ) | $ | 12,458,951 |
截至2023年和2022年財政年度,我們通過運營現金流和手頭現金滿足了營運資本和資本投資需求。
經營活動中的淨現金(使用)/提供
2023年12月31日結束的一年中, 經營活動中使用的現金流量約3275萬美元,主要是由於淨損失6180萬美元,抵消了與固定資產折舊和攤銷相關的非現金調整2713萬美元,以及應付賬款和其他應付款項增加111萬美元。
截至2022年12月31日的年度,主要是由淨利潤1006萬美元、應收賬款減少820萬美元、應付賬款減少80萬美元、遞延稅金減少659萬美元、以及與房地產、廠房及設備折舊與攤銷相關的非現金調整額2678萬美元,導致營業活動提供的現金流量約爲5110萬美元,其中增加了經營租賃和預付款項。
應收賬款
我們應收賬款的現金收款對我們的整體流動性產生了重要影響。以下表格展示了截至2023年和2022年12月31日的應收賬款賬齡分析。
2023年12月31日 | 2022年12月31日 | |||||||||||||||
%總數 | %總數 | |||||||||||||||
年齡在1-30天之間 | $ | 2,040,377 | 42 | % | $ | 2,792,156 | 52 | % | ||||||||
年齡在31-60天之間 | 2,460,233 | 51 | % | 2,571,010 | 48 | % | ||||||||||
年齡在61-90天之間 | 365,086 | 7 | % | — | — | |||||||||||
年齡在91-120天之間 | — | — | — | — | ||||||||||||
陳年121-150天 | — | — | — | — | ||||||||||||
陳年151-180天 | — | — | — | — | ||||||||||||
陳年181-210天 | — | — | — | — | ||||||||||||
陳年211-240天 | — | — | — | — | ||||||||||||
總費用 | $ | 4,865,696 | 100 | % | $ | 5,363,166 | 100 | % |
截至2023年12月31日,應收賬款總額減少了497,470美元,相比於2022年12月31日的比較。我們有政策確保銷售給有適當信用歷史的客戶。我們對客戶的財務狀況進行持續信用評估。
37
庫存
我們的庫存包括以下內容:
2023年12月31日 | 2022年12月31日 | |||||||||||||||
%總數 | %總數 | |||||||||||||||
原材料 | $ | 32,840 | 5 | % | $ | 26,192 | 2 | % | ||||||||
成品 | 544,389 | 95 | % | 1,572,380 | 98 | % | ||||||||||
總費用 | $ | 577,229 | 100 | % | $ | 1,598,572 | 100 | % |
截至2023年12月31日,淨庫存水平減少了1,021,343美元,與2022年12月31日的淨庫存水平相比,庫存減少的主要原因之一是銷售下降。
截至2023年12月31日,與2022年12月31日相比,原材料增加了6648美元。
2023年12月31日的產成品庫存減少了1,027,991美元,相比之下,2022年12月31日的減少。
投資活動使用的淨現金流量
2023財年,我們將$0用於投資活動。
2022財政年度,我們大約使用了3760萬美元用於投資活動。
籌資活動所使用的淨現金
在2023年和2022年財政年度,我們使用了0.3百萬美元來償還融資租賃債務。
我們相信,我們所有基金類型和來自業務活動的現金流將足以滿足未來十二個月內預期的持續經營需求。
截至2023年12月31日,我們大約有7200萬美元的可用現金,全部在高度流動性的活期存款中,幾乎不帶來或者沒有利息。我們不預期在可預見的將來支付現金的分紅派息。
我們打算繼續集中精力在SCHC、SYCI、SHSI和DCHC的業務上,因爲這些領域在中國市場持續擴大。
我們可能無法識別、成功整合或盈利管理我們可能收購的任何業務或業務部門,或我們業務的任何擴張。擴張可能涉及一系列風險,包括可能對我們的營運結果產生不利影響、管理層注意力分散、無法留住關鍵人員、與未預期事件相關的風險以及收購無形資產潛在減值的財務報表影響,以上任何一種情況都可能對我們的狀況和運營結果產生重大不利影響。此外,如果對收購候選公司或業務的競爭加劇,收購業務的成本可能會大幅增加。我們可能會與財務不穩定、管理不善或處於早期發展或增長階段的目標企業進行收購。我們無法成功實施和管理擴張策略可能會對我們的業務和未來前景產生重大不利影響。
探討關注問題 Consideration
公司的持續運營沒有重大的不確定性。
合同責任和承諾
我們沒有在我們的合併資產負債表上完全記錄或在我們的合併基本報表附註中充分披露的重大合同義務。2023年12月31日我們的合併基本報表附註中提供了關於我們合同義務和承諾的其他信息。請參閱「基本報表附註,附註19-資本承諾和其他服務合同義務」
38
資產負債表外安排
我們目前沒有符合《S-K條例》303(a)項定義的任何資產負債表之外的安排。
關鍵會計政策和估計
我們的基本報表是根據美國通用會計準則(U.S. GAAP)編制的,需要我們做出判斷、估計和假設。請參閱《附註1-業務性質和重要會計政策摘要》,其中包括《項目8.基本報表和附加數據》中的基本報表附註,描述了我們編制基本報表時採用的重要會計政策和方法。我們在應用會計政策時使用的方法、估計和判斷需要我們做出困難和主觀的判斷,這往往是因爲需要就本質上不確定的事項進行估計。
我們最關鍵的估計包括:
· | 呆賬準備金會對營業收入產生影響; |
· | 影響毛利率的存貨估值; |
· | 長期資產減值; |
· | 股份補償的估值和確認影響了營業費用;以及 |
· | 遞延所得稅的確認和計量會影響我們的稅負。 |
應收賬款壞帳準備
我們對應收賬款的呆賬損失進行估計,特別是分析應收賬款和歷史壞賬、客戶集中度、客戶信用狀況、當前經濟趨勢和客戶付款條件的變化,在評估壞賬準備的充分性時。在授權出貨之前,我們會對所有重要銷售交易進行信用評估。每季度,我們會評估應收賬款賬齡報告中的老賬項,並提供我們認爲足夠的呆賬準備金。如果管理層做出不同判斷或採用不同估計,我們報告的營業費用金額可能出現重大差異。
庫存估值。
庫存按照成本或市場價較低的原則進行計量,成本根據先進先出法確定。 庫存的賬面價值將根據有關未來需求的假設,通過其成本與估計市場價值之間的差額降低,估計過時將對庫存賬面價值進行評估,分析歷史和預期需求,以評估潛在的庫存超額和過時風險。 如果實際未來需求或市場狀況不如管理層預期的那樣有利,未來可能需要進一步減記庫存,這可能會對我們的營運業績產生重大不利影響。
固定資產折舊
房地產、設備和設施按成本 減去累計折舊和任何減值損失列示。 新設施或設備的支出,以及現有設施或設備的重大支出 改進按成本資本化,並使用足以在估計的使用壽命內攤銷的直線法攤銷。 所有其他常規維修和保養成本按發生時支出。 礦業權利 按成本減去累計折舊和任何減值損失列示。 礦業權利按租賃期內的均等攤銷方法,即根據生產單位方法攤銷等效期限的較短期限攤銷。 在某些情況下,資產的使用壽命可能會延長或縮短 如果出現情況會導致我們相信資產的估計壽命已經改變。 租賃 改進的壽命可能會根據我們與房東簽訂的租賃合同的延期而變化。 資產估計壽命的變化將導致 在未來期間承認的折舊金額增加或減少。
39
長期資產減值
我們定期評估是否發生了表明資產可能不可收回或者剩餘使用壽命可能需要修訂的事件或情況。當出現這種事件或情況時,我們通過確定是否可以通過資產的預期未貼現未來現金流量來收回資產的賬面價值。如果預期未貼現未來現金流量之和小於資產的賬面價值,則記錄資產賬面價值超過其公允價值的減值損失。
遞延稅資產的減值準備
我們評估我們的遞延所得稅資產,以判斷是否需要或應進行估值衝減。 根據所有可用證據的考量,在遞延稅資產上設立估值衝減,採用「更可能是」的標準。 這種評估會考慮最近損失的性質、頻率和嚴重性,未來盈利的預測,法定結轉期間的持續時間,我們對到期未使用稅收屬性和稅務籌劃替代方案的經驗。 在做出這樣的判斷時,會給予可以客觀驗證的證據以重要的權重。
以股票爲基礎的報酬計劃
我們根據美國通用會計準則中的公允價值確認規定計算基於股票的補償。我們使用布萊克-蘇科爾斯模型,該模型需要輸入高度主觀的假設。這些假設包括估計員工保留其獲授予的股票期權並行使這些期權之前的時間長度、預計期間我們公司股價的預期波動率以及最終將不滿足獲授予要求的期權數量。預期波動率和預計期間的兩個假設是明顯影響授予日期公允價值的假設。預期無風險利率的變化不會對公允價值的計算產生明顯影響,確定這一變量並不具有高度主觀性。
我們使用年化歷史股價波動率,被認爲是適合作爲我們股價預期波動率的指標,且假定爲恒定且普遍的。預期期限代表我們期權預計持有的加權平均期間。預期壽命是基於歷史期權行使模式。
最近的會計聲明
請參閱財務報表項目8中的基本報表附註中的「注1-業務性質和會計政策摘要」,以獲取最近會計準則的全面描述,包括各自預期採納日期和對基本報表的影響。
項目7A. 關於市場風險的定性和定量披露。
根據S-k(§229.305(e)條款,公司不必提供此項目要求的信息,因爲它被定義爲「較小的報告公司」,依照規則229.10(f)(1)。
項目8。基本報表和附加數據
本項要求的基本報表和補充數據包含在本報告的一個單獨部分中。請參閱《指數到合併基本報表》第F-1頁。
40
海灣資源,股份有限公司。
及其子公司
基本報表
2023 年12 月31日和2022年12月31日
目錄
頁碼 | |
獨立註冊會計師事務所報告(審計委員會證書編號#2729) | F-2 |
獨立註冊會計師事務所報告(審計委員會證書編號#1171) | F-3 |
基本報表 | F-4 |
綜合收益綜合表 | F-5 |
股東權益綜合報表 | F-6 |
綜合現金流量表 | F7 - F-8 |
基本報表附註 | F-9 - F-28 |
基本報表安排: | |
安排I - 僅限父公司財務信息 | S-1 - S-3 |
F-1
獨立註冊會計師事務所報告
致董事會和股東
海灣資源公司
基本報表意見
我們已經對海灣資源公司及其附屬公司(統稱「公司」)2023年12月31日的附屬公司資產負債表,以及截至2023年12月31日的綜合收益(損失)、股東權益和現金流量的相關綜合收益(損失)、股東權益和現金流量的相關附註以及財務報表附表(統稱「合併基本報表」)進行了審計。我們認爲,這些合併基本報表在所有重大方面公允地反映了公司截至2023年12月31日的財務狀況以及截至2023年12月31日的每年運營及現金流量情況,並符合美國通用會計準則。
意見依據
這些綜合財務報表由公司管理層負責。我們的責任是根據我們的審計對公司的綜合財務報表發表意見。我們是一家註冊在美國公衆會計師事務所,根據美國聯邦證券法以及證券交易委員會和PCAOB的適用規定,對公司必須保持獨立性。
我們根據PCAOB的標準進行了審計。這些標準要求我們計劃並執行審計,以獲得對財務報表是否不存在重大錯誤陳述、無論是由於錯誤還是欺詐提供合理保證。公司沒有要求進行內部財務報告控制審計,我們也沒有接受這樣的審計任務。作爲審計的一部分,我們必須了解內部財務報告控制的情況,但不是爲了對公司的內部財務報告控制有效性表達意見。因此,我們不發表此類意見。
我們的審計包括執行程序以評估綜合財務報表中實質性錯報的風險(無論是由於錯誤還是欺詐),以及執行相應的程序來應對這些風險。這些程序包括基於測試的檢查綜合財務報表金額和披露方面的證據。我們的審計還包括評估管理層所使用的會計原則和重大估計,以及評估綜合財務報表的整體呈現。我們認爲,我們的審計爲我們的意見提供了合理的基礎。
關鍵審計事項
以下通報的關鍵審計事項是來自於當前期間對合並基本報表的審計所通報或需通報給審計委員會的事項:(1)涉及對合並基本報表重大的帳戶或披露;(2)涉及我們尤其具有挑戰性、主觀性或複雜性的判斷。關鍵審計事項的通報並不以任何方式改變我們對合並基本報表整體的看法,並且通過通報下文的關鍵審計事項,我們並未就這些關鍵審計事項或其相關的帳戶或披露提供單獨的看法。
物業、廠房及設備, 淨值
如基本報表附註1所述,固定資產包括產品設施、礦權、在建工程和產油及燃料幣物業。公司定期審查所購資產相關的經濟利益。一旦公司判斷與之相關的經濟利益的可能性是大的,該項目將被確認爲資產。
我們確定了確定財產、廠房和設備賬面價值作爲一項關鍵審計事項,因爲資產負債表上的金額很大,並且管理層在確定能夠產生現金流的時間和能力方面使用了重要判斷和假設,這反過來導致核數師在執行程序和評估與管理層對賬面價值的評估有關的審計證據時需要高度審慎、主觀性和努力。
我們執行的主要程序,以解決這個關鍵審計問題,包括以下內容:
- | 審查了公司的會計政策、假設和估計。 |
- | 實地檢查。 |
- | 檢查了合同。 |
- | 進行獨立的減值測試分析。 |
/s/
自2024年起,我們一直擔任公司的核數師。
PCAOb編號:
2024年9月27日
F-2
獨立註冊會計師事務所報告
致董事會和股東:
海灣資源公司
基本報表審計意見
我們已對海灣資源股份有限公司及其附屬公司(以下統稱"公司")2022年和2021年12月31日的附表合併資產負債表以及截至2022年12月31日止兩年期間各年度綜合收益(虧損)、股東權益和現金流量的相關合並基本報表,以及相關附註和基本報表附表(統稱"合併基本報表")進行了審計。在我們看來,合併基本報表以所有重要方面準確呈現了截至2022年12月31日的公司財務狀況和2021年,以及截至2022年12月31日止兩年期間每年的經營業績和現金流量,符合美國通用會計準則。
意見的依據
我們按照PCAOB的標準進行了審計。這些標準要求我們計劃和執行審計,以獲得對綜合財務報表是否存在重大錯報(無論是由於錯誤還是欺詐)的合理保證。公司無需進行內部財務報表控制的審計,我們也沒有接受相關任務。在我們的審計中,我們需要了解內部財務報表控制,但並非爲了對公司的內部財務報表控制效果表達意見。因此,我們不發表此類意見。
我們的審計工作包括進行程序以評估合併基本報表發生重大錯報的風險,無論是錯誤還是欺詐,並進行相應的程序來應對這些風險。這些程序包括基於抽樣檢查的檢驗,以獲取關於合併基本報表金額和披露的證據。我們的審計還包括評估管理層使用的會計原則和重大估計,以及評估合併基本報表的整體呈現。我們相信我們的審計爲我們的意見提供了合理的依據。
我們的審計包括執行程序,評估合併財務報表存在重大誤報的風險,無論是由於錯誤還是欺詐,並執行相應的程序以應對這些風險。此類程序包括在測試的基礎上檢查合併財務報表金額和披露的證據。我們的審計還包括評估管理層使用的會計原則和進行重要估計,以及評估合併財務報表的總體呈現。我們相信我們的審計爲我們的意見提供了合理的依據。
重大審計事項
以下溝通的重要審計事項是從對合並基本報表進行的本期審計中產生的事項,這些事項已經被溝通或需要溝通給審計委員會,且:(1)涉及對於基本報表重要的賬目或披露並且(2)涉及我們特別具有挑戰性、主觀性或複雜性的判斷。重要審計事項的溝通並不以任何方式改變我們對整體合併基本報表的意見,並且我們並沒有通過以下重要審計事項的溝通,就重要審計事項或其相關的賬目或披露提供單獨的意見。
資產、 廠房和設備淨額
我們確定,公司的固定資產、廠房和設備是一項關鍵審計事項,基於以下主要考慮因素:固定資產、廠房和設備在公司總資產中所佔比例非常重要。在確定這些資產的賬面價值方面,普遍經濟和政治環境存在挑戰,需要進行重大估計和判斷。廠房和設備可能在不同時期購買並投入使用,它們對現金流的貢獻受多種因素影響,包括安裝時間、對公司產品的需求以及營運資本和原材料的供應情況。審計團隊通過審查公司的會計政策,並執行包括實地檢查、詢證核實、審查合同、審查全球經濟狀況和公司自身對需求的預測、審查庫存的變動情況和公司的流動性、審計一部分採購憑證,以及進行包括重計折舊和減值測試在內的獨立分析來處理這一重要會計事項。審計團隊的審計提供了足夠的證據來支持我們的審計意見,並將重大錯誤降低到可接受的水平。受此重要審計事項影響的帳戶包括固定資產、廠房和設備,以及分配給銷售成本的折舊和減值費用。
WWC,P.C.
註冊會計師
PCAOB ID: 1171
我們自2021年起擔任公司的核數師。
聖馬特奧,加利福尼亞
2023年3月31日
F-3
海灣資源,股份有限公司。 |
及其附屬公司 |
基本報表 |
(以美元爲單位) |
2023年12月31日 | 2022年12月31日 | |||||||
流動資產 | ||||||||
現金 | $ | $ | ||||||
2,687,823 | ||||||||
淨存貨 | ||||||||
預付款及存款 | ||||||||
其他應收款 | ||||||||
總流動資產 | ||||||||
非流動資產 | ||||||||
物業、廠房和設備,淨值 | ||||||||
融資租賃使用權資產 | ||||||||
經營租賃權使用資產 | ||||||||
預付土地租賃淨額,減去流動部分 | ||||||||
總非流動資產 | ||||||||
總資產 | $ | $ | ||||||
負債和股東權益 | ||||||||
流動負債 | ||||||||
應付賬款及應計費用 | $ | $ | ||||||
應交稅款-流動 | ||||||||
客戶預付款 | ||||||||
與關聯方應付款項 | ||||||||
融資租賃負債,流動部分 | ||||||||
經營租賃負債,當前部分 | ||||||||
流動負債合計 | ||||||||
非流動負債 | ||||||||
融資租賃負債,扣除流動部分 | ||||||||
經營租賃負債,淨值超過流動資產 | ||||||||
所有非流動負債 | ||||||||
總負債 | ||||||||
承諾和事項 | ||||||||
股東權益 | ||||||||
優先股; $ | 每股票面價值; 授權股份數量; 未到期的||||||||
普通股; $ | 每股票面價值; 授權股份數量; 和 已發行股份;和 和 截至2023年和2022年12月31日尚未解決的股份||||||||
庫藏股; | 截至2023年和2022年12月31日,成本爲( | ) | ( | ) | ||||
額外實收資本 | ||||||||
未分配利潤 | ||||||||
保留盈餘調撥 | ||||||||
累積其他綜合損失 | ( | ) | ( | ) | ||||
股東權益合計 | ||||||||
負債及股東權益合計 | $ | $ |
附註是這些合併財務報表的一部分。
F-4
海灣資源,股份有限公司。 |
及其附屬公司 |
綜合收益(損失)綜合收益(損失) |
(以美元爲單位) |
截至12月31日年度 | ||||||||
2023 | 2022 | |||||||
營業收入 | $ | $ | ||||||
營業成本和費用 | ||||||||
營收成本 | ( | ) | ( | ) | ||||
銷售及推廣費用 | ( | ) | ( | ) | ||||
直接勞動和工廠間接費用 | ( | ) | ( | ) | ||||
一般及管理費用 | ( | ) | ( | ) | ||||
其他營業費用 | ( | ) | ||||||
總營運成本和費用 | ( | ) | ( | ) | ||||
經營活動所得收益 | ( | ) | ||||||
其他收支 | ||||||||
利息費用 | ( | ) | ( | ) | ||||
利息收入 | ||||||||
水污染治理支出 | ( | ) | ||||||
稅前收入 | ( | ) | ||||||
所得稅費用 | ( | ) | ( | ) | ||||
淨虧損/收入 | $ | ( | ) | $ | ||||
綜合收益(損失): | ||||||||
淨虧損/收入 | $ | ( | ) | $ | ||||
其他綜合收益(損失) | ||||||||
- 外幣翻譯調整 | ( | ) | ( | ) | ||||
綜合(虧損)收益總額 | $ | ( | ) | $ | ( | ) | ||
每股基本和稀釋盈利(虧損) | $ | ( | ) | $ | ||||
基本和稀釋加權平均股份數: |
附註是這些合併財務報表的一部分。
F-5
海灣資源,股份有限公司。
及其子公司
股東權益合併報表
年度截至2023年12月31日和2022年12月31日
(以美元表示)
數量 股份 已發行股數 | 數量 股份 未行權的 | 數量 財政部 股票 | 數量 | 自家保管的股票 | 額外的 資本總額 資本金 | 留存收益 盈餘 不合適的 | 保留 盈餘 適當的 | 累積的 其他 綜合 收入(虧損) | 總費用 | |||||||||||||||||||||||||||||||
2022年1月1日的資產負債表 | $ | $ | ( | ) | $ | $ | $ | $ | $ | |||||||||||||||||||||||||||||||
出售限制股以換取服務 | — | ( | ) | ( | ) | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
回購股票 | — | ( | ) | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||
貨幣翻譯調整 | — | — | — | ( | ) | ( | ) | |||||||||||||||||||||||||||||||||
截至2022年12月31日的淨虧損 | — | — | — | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||
2022年12月31日的餘額 | ( | ) | $ | $ | $ | ( | ) | $ |
數量 股份 已發行股數 | 數量 股份 未行權的 | 數量 財政部 股票 | 數量 | 自家保管的股票 | 額外的 資本總額 資本金 | 留存收益 盈餘 不合適的 | 保留 盈餘 撥款的 | 累積的 其他 綜合 收入(損失) | 總費用 | |||||||||||||||||||||||||||||||
2023年1月1日的資產負債表 | ( | ) | $ | $ | $ | ( | ) | $ | ||||||||||||||||||||||||||||||||
爲服務發行的限制性股票 | — | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
貨幣翻譯調整 | — | — | — | ( | ) | ( | ) | |||||||||||||||||||||||||||||||||
截至2023年12月31日年度淨損失 | — | — | — | ( | ) | ( | ) | |||||||||||||||||||||||||||||||||
2023年12月31日的餘額 | ( | ) | $ | $ | $ | ( | ) | $ |
附註是這些合併財務報表的一部分。
F-6
海灣資源,股份有限公司。 |
及其附屬公司 |
綜合現金流量表 |
(以美元爲單位) |
截至12月31日年度 | ||||||||
2023 | 2022 | |||||||
經營活動產生的現金流量 | ||||||||
淨虧損 | $ | ( | ) | $ | ||||
調整淨利潤以將淨現金(流出)提供給營運活動: | ||||||||
資本租賃攤銷 | ||||||||
折舊和攤銷 | ||||||||
未實現的匯兌差額 | ||||||||
遞延稅款資產 | ||||||||
股票補償費用 | ||||||||
壞賬費用 | ||||||||
庫存減值 | ||||||||
租賃權資產攤銷 | ||||||||
資產和負債的變動 | ||||||||
應收賬款 | ||||||||
存貨 | ( | ) | ||||||
( | ) | |||||||
預收款項 | ||||||||
其他應收款 | ( | ) | ||||||
應付賬款及其他應付款和應計費用 | ( | ) | ||||||
應付關聯方款項 | ||||||||
應付稅款 | ( | ) | ( | ) | ||||
租賃負債 | ( | ( | ) | |||||
經營活動產生的現金流量淨額 | ( | ) | ||||||
投資活動產生的現金流量 | ||||||||
購買固定資產和設備 | ( | ) | ||||||
投資活動產生的淨現金流出 | ( | ) | ||||||
籌資活動產生的現金流量 | ||||||||
償還融資租賃義務 | ( | ) | ( | ) | ||||
籌集資金淨額 | ( | ) | ( | ) | ||||
匯率變動對現金及現金等價物的影響 | ( | ) | ( | ) | ||||
現金及現金等價物淨減少額 | ( | ) | ||||||
年初現金及現金等價物 | ||||||||
年末現金及現金等價物 | $ | $ |
F-7
海灣資源,股份有限公司。 |
及其附屬公司 |
合併現金流量表(續) |
(以美元爲單位) |
截至12月31日年度 | ||||||||
2023 | 2022 | |||||||
現金流量補充披露 | ||||||||
年內支付的現金: | ||||||||
交稅 | $ | $ | ||||||
Interest on finance lease obligation | $ | $ | ||||||
爲防洪工程買單 | $ | $ | ||||||
非現金投資和融資活動補充披露 |
附註是這些合併財務報表的一部分。
F-8
海灣資源,股份有限公司。
及其子公司
合併財務報表註釋
2023年12月31日
(以美元表示)
注1 –業務性質和重要會計政策摘要
(a)列報和合並的基礎
附帶的經審計的合併財務報表已由海灣資源公司(「海灣資源」)及其子公司(統稱爲「公司」)編制。
綜合財務報表包括海灣資源及其全資子公司上海利士集團有限公司的賬目,後者是一家在英屬維爾京群島註冊的公司,擁有100%的香港嘉興實業有限公司股份,後者是一家在香港註冊的公司。香港嘉興實業有限公司擁有壽光市浩源化工有限公司100%的股份,後者又分別擁有壽光裕鑫化工有限公司、大營縣浩源化工有限公司和壽光恒德鹽業有限公司100%的股份。所有重要的公司間交易在合併時已經予以消除。
(b)業務性質
該公司通過其全資子公司壽光市浩遠化工有限公司(「SCHC」)進行溴生產和貿易;通過其全資子公司SHSI進行原鹽生產和貿易;並通過其全資子公司壽光裕鑫化工有限公司(「SYCI」)在中華人民共和國(「PRC」)生產供石油行業、農藥、造紙工業以及人類和動物抗生素使用的化學產品。DCHC成立旨在進一步開發中國資源(包括天然氣和滷水資源,如溴和原鹽)。DCHC的業務於2019年1月開始試行操作,但根據政府要求於2019年5月暫時停產,以獲取項目審批(見注1(b)(iii))。
2020年3月11日,世界衛生組織(WHO)正式宣佈COVID-19爲大流行病。COVID-19及由此帶來的影響持續時間和強度以及對公司運營和財務狀況的影響尚不確定。儘管我們的運營目前尚未受到重大影響,但如果這種流行病持續較長時間,其可能受到的影響尚不明確。雖然尚無法量化,但公司認爲,這種情況未對其2021年的經營業績產生重大不利影響,並將繼續評估財務影響。病毒爆發略微延遲了工廠1號、4號、7號和9號的運營開始。我們已獲批准在2022年開設8號工廠。COVID仍延遲了2號和10號工廠的批准。
(i)溴和粗鹽領域
2019年2月,公司收到了來自洋口縣政府的通知,其1號、4號、7號和9號廠順利通過檢查,可以恢復運營。 2019年4月,1號廠和7號廠恢復了運營。
2019年11月25日,壽光市政府發佈通知,要求所有壽光市的溴廠停止生產,包括公司的溴廠,包括1號廠和7號廠,從2019年12月16日到2020年2月10日暫停生產。隨後,由於中國爆發了冠狀病毒,當地政府要求這些溴廠推遲生產。隨後,公司收到了當地政府機關於2020年2月27日簽發的批准,允許公司在冬季暫時關閉後恢復生產。此後,公司又收到了壽光洋口人民政府於2020年3月5日簽發的另一份批准,允許公司恢復溴廠1、4、7和9號工廠的生產,以滿足防疫控制所需的溴化產物(「2020年3月批准」)。公司的1號和7號工廠於2020年3月中旬開始試生產,2020年4月3日正式生產;公司的4號和9號工廠於2020年5月6日開始正式生產。公司收到了關於8號工廠的口頭通知,允許它於2022年8月恢復生產。8號工廠開始在2022年第四季度貢獻營業收入。
公司正在等待政府批准 2號和10號工廠。據我們了解,政府正在爲所有采礦區域制定計劃,包括防洪措施。因此,在這些工廠開始運營之前,我們可能需要對現有的井和引水渠進行一定的修改,以滿足當地政府的要求。
根據壽光市政府通知,壽光市所有溴板塊從2022年12月10日至2023年2月1日早上8點中國時間暫時關閉。爲了遵守該通知,公司在上述期間暫停了溴板塊的生產,並於2023年2月按計劃重新開放經營的溴和粗鹽工廠。
2022年4月,山東省菏澤恒得鹽業有限公司,我們的子公司,註冊成立於中國山東省,主要從事原鹽生產和貿易。這家子公司是爲了遵循一項新的政府政策而設立,該政策要求溴和原鹽公司進行分開登記。這一子公司的成立和溴和原鹽的分離不會對銷售或整體利潤產生影響。然而,這家子公司的設立導致溴和原鹽之間成本的重新分配。
F-9
海灣資源,股份有限公司。
及其子公司
合併財務報表註釋
2023年12月31日
(以美元表示)
註釋 1 - 展示基礎和重大會計政策摘要 - 繼續
(ii) 化工部門
2017年11月24日,公司收到了陽口縣政府壽光市來函,通知公司將位於清河油田二區內的兩個化工廠搬遷至渤海海洋精細化工工業園(「渤海園」)。這是因爲這兩個工廠位於居民區,生產活動將影響居民的生活環境。這是由於國家努力改善化工行業的發展,有效管理安全生產,遏制環境污染事故,確保居民的生活環境質量。所有不符合安全和環保法規要求的化工企業都將被勒令關閉。
2017年12月,該公司從政府獲得了位於渤海公園的化工廠和2021年6月,該公司向當地政府提交了已完成的施工設計草案和其他相關文件以備批准。2020年1月,該公司獲得了山東省壽光市政府針對預計在裕興化工廠的環保批准。2020年6月,該公司開始在渤海海洋精細化工工業園區建設新的化工設施,並於2021年6月底基本完成了土建工程。 2021年11月15日,該公司宣佈由於供應鏈問題以及中國的電力限制,一些設備的交付、設備的安裝和測試以及在化工廠開始試生產均已延遲。2022年2月22日,該公司宣佈與政府的討論已經使管理層相信電力限制正在放寬。因此,該公司已聯繫其供應商並將生產並交付其餘設備,以便公司可以完成安裝,並開始測試和試生產。
COVID-19限制措施以及導致的國內和國際供應鏈問題以及許可問題已經導致了部分之前訂購的機械設備的延遲交付。公司正在與現有供應商合作,並可能確定新的供應商,以便根據加速交付完成工廠的施工。目前,公司無法估計施工何時完成以及生產何時開始。
公司認爲這個搬遷過程將總共花費約$
(iii) 天然氣部門
2017年1月,公司完成了位於中國四川大英的第一個滷水和天然氣井田施工,並於2019年1月啓動了試生產。2019年5月29日,公司收到四川省大英縣天保鎮政府的口頭通知,要求公司爲其位於大英的井獲得項目批准,包括整個天然氣和滷水項目,並獲得安全生產檢查、環保評估以及解決相關土地問題的批准。在獲得這些批准之前,公司必須暫停大英天然氣井的試生產。根據中國政府的新政策,公司還需要分別獲得溴和天然氣的勘探許可證和採礦許可證。根據中華人民共和國自然資源部關於促進礦產資源管理改革若干問題的意見(試行),該意見於2020年1月9日由中華人民共和國自然資源部發布,自2020年5月1日起生效,允許民營企業參與天然氣生產。公司計劃繼續向相關政府部門申請天然氣和滷水項目批准,直到政府規劃確定。
(c) 使用估計
公司的合併基本報表是根據美國一般公認會計原則編制的,這要求管理層進行會計估計和假設,影響基本報表日期的資產和負債額以及報告期間收入和支出額。公司的估計基於歷史經驗和其他各種假設,認爲在此情況下是合理的。涉及這些合併財務報表的最重要會計估計和最重要和主觀判斷,包括但不限於:建築、機器和設備的預期使用壽命,長期資產的回收性,確認減值損失,評估存貨市值和存貨過時損失準備,壞賬準備,確認和計量遞延所得稅,遞延稅資產的減值準備和用於估值股權支付的假設。因此,實際結果可能在不同假設或條件下與這些估計顯著不同。
F-10
海灣資源,股份有限公司。
及其子公司
合併財務報表註釋
2023年12月31日
(以美元表示)
註釋 1 - 展示基礎和重大會計政策摘要 - 繼續
(d) 現金及現金等價物
現金及現金等價物包括所有現金 餘額和到期日在三個月或以內的高流動性投資。由於這些投資的短期到期日, 賬面價值近似於其公允價值。
(e) 應收賬款及壞賬準備
應收賬款按成本淨額報告,扣除 應收賬款準備金。向客戶延長的正常信用期限介於90天至240天之間。公司審核所有 超過期限的應收款項。公司根據管理層對 交易及其他應收款項收回可能性的評估,設立應收賬款準備金。對於應收賬款準備金 的金額,需要進行大量判斷,公司考慮 了歷史信用損失水平。公司根據持續的信用評估 對每位客戶的信用價值進行判斷,並監控 可能影響未來信用損失水平的當前經濟趨勢。 如果客戶的財務狀況開始惡化,導致無法在提供的信用期限內 支付款項,可能需要設立應收賬款準備金。
截至2023年12月31日和2022年12月31日,壞賬準備爲$
(f)信用風險的集中度
公司在業務過程中存在信用風險,主要涉及應收賬款、現金及現金等價物。公司幾乎所有的現金及等價物存放在中國金融機構,即中國工商銀行股份有限公司、中國招商銀行股份有限公司和四川農村信用合作社,這些存款未受到保險或其他保護。截至2023年和2022年12月31日,公司向這些機構存放了$
公司存在與應收賬款相關的信用風險集中,因爲公司向有限數量的客戶銷售大部分產品。但是,由於公司定期評估客戶的財務狀況並在適當時候提供信貸條件,因此這些信用風險集中是有限的。
(g)庫存
存貨按照較低的一項確定的成本,首先進先出成本原則,或淨可變現價值計量。在製品和成品的成本包括直接材料、直接勞動和製造業-半導體部分的可歸屬費用。淨可變現價值基於估計的銷售價格減去完成和銷售費用成本。
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2023年12月31日
(以美元表示)
註釋 1 - 展示基礎和重大會計政策摘要 - 繼續
(h)不動產、廠房和設備
固定資產賬面價值爲成本 減少累計折舊和減值準備。對新設施或設備的支出,以及對現有設施或設備的重大支出,在可供擬定用途時計入資產和按照直線法以足以在估計的可使用時間內,以5%的殘值折舊這些費用。所有其他常規維修和保養 成本則在發生時計入費用。
礦權按成本減除累計折舊和任何減值損失登記。礦權按租約期限或與生產單位法等效期限的較短者等額攤銷。
正在進行的施工主要代表了物業、廠房和設備的直接成本。發生的費用被資本化,並在完工後轉移到物業、廠房和設備上,當完工的資產投入使用時,折舊將開始計提。
公司關於不包括礦權和在施工過程中的固定資產的折舊和攤銷政策如下:
|
有用壽命 (年) | |||
建築物(包括鹽田) | ||||
工廠和機械(包括保護殼、傳輸通道和管道) | ||||
機動車輛 | ||||
傢俱 |
生產石油和燃料幣資產按照證明開發儲量以生產單位爲基礎計提折舊。專門用於服務與指定石油和燃料幣資產直接相關的共用設施,按照各自石油和燃料幣資產的證明開發儲量按比例計提折舊。未專門用於服務特定石油和燃料幣資產的共用設施,按照預估使用年限採用直線法計提折舊。與重大開發項目相關的成本在商業生產開始之前不計提折舊,並且與這些成本相關的儲量不列入折舊計算中。
(i) 資產養老負債
公司遵循財務會計準則 董事會會計準則法規編碼(「FASb ASC」),爲估計 索賠和廢棄費用提供了統一的會計方法。FASb ASC 410要求確認資產退役義務的負債的公允價值 應在發生與長期資產退役相關的法定義務的期間予以承認。在最初確認負債時,通過增加相關的長期資產賬面價值來資本化衝抵。隨着時間的推移,負債 每個期間增長到其現值,並資本化成本按照相關資產的預計使用壽命攤銷。 爲了結清負債,義務款支付,若負債和現金數額之間存在差額,結算時會記錄盈利或損失。
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2023年12月31日
(以美元表示)
註釋 1 - 展示基礎和重大會計政策摘要 - 繼續
目前,用於溴鹽廠和粗鹽廠利用的土地沒有任何要求重新開墾或廢棄的義務。同時,對於將要搬遷的兩家化工廠,目前也沒有義務將土地恢復至原始狀態。
(j) 資產的可收回性
根據財務會計準則董事會(「FASB」)會計準則法規(「ASC」)360-10-35「長期資產的減值或處置」資產被持有和使用時,無論何時發生事件或情況發生變化表明資產賬面價值可能無法完全收回,或者這些資產的使用壽命不再合適時,將對長期資產進行分析。公司在每個資產負債表日評估是否發生了可能表明資產可能減值的事件和情況。
公司通過測量預期未來現金流量(未折現且不包括利息)並將其金額與資產的賬面價值進行比較,來確定這種減值的存在。如果存在減值損失,則將其衡量爲資產賬面價值超過折現估計未來現金流量的金額。待處置資產以賬面價值或資產公允價值減去出售成本的較低者報告。資產減值損失費用被記錄爲減少將要出售或處置的長期資產的賬面價值至其估計的公允價值。爲資產減值而產生的費用將將長期資產的賬面價值減少至與決定處置此類資產相關的估計殘值。
截至2023年12月31日和2022年,公司確定沒有事件或情況表明可能損害其持久資產。
(k) 養老福利
根據中華人民共和國相關法律和法規,公司參加了由政府機構安排的爲其員工提供的一項確定性繳納養老計劃。公司根據員工的工資按適用比例爲養老計劃繳納。養老計劃下要求的繳款以應計基礎計入綜合收益表(損益表)。公司的繳款合計爲$
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2023年12月31日
(以美元表示)
註釋 1 - 展示基礎和重大會計政策摘要 - 繼續
(l) 礦權
公司遵循FASB ASC 805「企業合併」條款,認定某些礦產權屬於有形資產,並且應根據其實質進行會計處理。礦產權包括在固定資產中。
(m) 租約
公司在安排初始階段確定是否爲租賃。營運租賃包括在綜合資產負債表中的營運租賃權利資產(「ROU」資產)和營運租賃負債。融資租賃包括在綜合資產負債表中的融資租賃ROU資產和融資租賃負債。
ROU資產代表公司在租賃期限內使用基礎資產的權利,租賃負債代表公司根據租賃產生的租金支付義務。運營租賃和融資租賃ROU資產和負債於2019年1月1日根據租賃期間的租金現值,按照租賃中的隱含利率折現計算。在無法確定隱含利率的情況下,公司根據於合同開始日期可獲得的信息,使用其較大的借款利率來確定租金現值。租金支付的租賃費用按照線性法在租賃期限內確認。
公司選擇不承認由短期租賃產生的經營租賃權益和負債。
普通股每股基本收益根據所報告期間的流通股票的加權平均數計算。稀釋每股收益是使用所報告期間的普通股的加權平均數加上所報告期間流通的可稀釋普通股份計算的。那些可能增加稀釋每股收益的潛在普通股被認爲是反稀釋的,即未行使的期權的行使價格高於普通股的市價。被排除在稀釋普通股份數量計算之外的反稀釋普通股份等額爲
和 截至2023年和2022年12月31日的股份分別爲。如果未來普通股的市場價上升並超過這些獎勵的行使價格,則這些獎勵可能具有稀釋性。
(o) 報告貨幣和翻譯
公司的外國子公司的基本報表是使用本地貨幣人民幣(「RMB」)作爲功能貨幣進行衡量;而公司的功能貨幣和報告貨幣是美元指數(「USD」或「$」)。
F-14
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2023年12月31日
(以美元表示)
註釋 1 - 展示基礎和重大會計政策摘要 - 繼續
因此,公司使用「當前匯率法」將其人民幣業務翻譯爲美元,根據FASB ASC 830「外幣事項」的要求。公司的中國業務的資產和負債根據資產負債表日期的匯率翻譯成美元。資本帳戶以歷史匯率翻譯。由於公司中國子公司資產負債表翻譯而產生的調整記錄在股東權益中,作爲累積其他綜合收益(損失)的一部分。綜合收益表(損失)以報告期間的平均匯率翻譯。除法定貨幣以外的貨幣交易造成的收益或損失作爲一般和管理費用的一部分確認爲淨損失。現金流量表以報告期間的平均匯率翻譯,除了用於收購業務的支付考慮,該支付考慮以歷史匯率翻譯。
(p) 收入確認
淨營業收入扣除折扣和增值稅,包括溴、粗鹽和化工產品的銷售。 當公司預計從顧客那裏交換這些商品收到的錢時,營業收入被認定爲交易所。 顧客確認收貨時,產品控制權被視爲轉移。 顧客確認收貨後立即開具發票。 顧客一經確認收到商品,將無權退還商品。 顧客通常在公司按合同規定的條款交付和轉讓產品後付款。 與顧客訂立的合同的營收在附註17中被細分。
(q) 所得稅
公司按照FASB ASC利潤稅收主題的要求會計處理所得稅,該方法要求使用責任會計法處理遞延所得稅。根據這種方法,在每個期末記錄遞延所得稅以反映資產和負債在稅基和報告金額之間的暫時差異對未來年度稅收後果。遞延所得稅資產和負債使用預計適用於預計實現或償還這些稅收後果的年份的稅率進行衡量。對於遞延所得稅資產的某些部分或全部未能實現更可能而非不可能的情況,將確認評估準備金。該指南還提供了對不確定稅項的認可、計量、展示和披露的標準。如果一個不確定稅項的稅收益可能性大於對其技術優點可持續性的可能性,則可以確認該不確定稅項產生的稅收益。「不定」稅項的利息和罰款包括在綜合經營綜合損益的所得稅(損益)中。
(r) 勘探成本
勘探成本包括尋找適合鑽井的地點以及鑽探探尋潛在天然滷水或其他資源的成本,根據發生的時間列入損益表中。一旦項目的商業可行性得到確認,所有後續成本均要進行資本化。
F-15
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2023年12月31日
(以美元表示)
註釋 1 - 展示基礎和重大會計政策摘要 - 繼續
對於石油和燃料幣資源,採用成功努力會計法。當探井發現足夠的儲量以證明其作爲生產井的完成是正當的,而公司正在充分評估儲量和項目的經濟和運營可行性時,公司將探險井成本列爲資產。不符合這些標準的探險井成本將計入費用。在探險井發現潛在經濟儲量的地區,生產開始之前需要進行重大資本支出,並且這些重大資本支出取決於進一步勘探工作的成功完成時,這些探險井保持資本化,並定期進行減值審查。
(s)公允價值計量
公司應用會計準則分類(「ASC」)820號,公允價值衡量和披露,該準則定義了公允價值,建立了衡量公允價值的框架,並擴展了對公允價值衡量的財務報表披露要求。
ASC 820 定義公允價值爲在資產銷售或過戶負債(退出價)的計量日在資產或負債的主要或最優市場上在市場參與者之間進行有序交易而收到的價格。
ASC主題820規定了一個估值技術的層次結構,該結構基於估值技術的輸入是可觀察的還是不可觀察的。該層次結構如下:
評估方法的一級輸入是活躍市場上的相同資產或負債的行情價格(未經調整)。
估值方法的二級輸入包括在活躍市場或不活躍市場中的相同或相似資產和負債的報價,以及可觀察到的資產或負債的輸入,無論是直接還是間接地,對於金融工具的整個期限都是相當的。
對估值方法的Level 3輸入是不可觀察的,並且對公允價值具有重要意義。
公司的財務工具的賬面金額接近其公平價值,因爲具有短期性質。公司的財務工具包括現金、應收賬款、應付相關方款項、應付賬款和其他流動應付款。截至2023年和2022年12月31日,公司沒有重大未承認的金融資產和負債。
(t) 損失或爭議將會對公司的基本報表產生重大不利影響。
公司計提損失準備,涉及法律事項,包括訴訟辯護費用,索賠和其他待定事項,包括已確認的損害賠償責任,當此類責任變得可能並能夠合理估計時。此類估計可能基於第三方的建議或管理層的判斷,視情況而定。一旦不同的事實或信息變得已知,或者影響公司之前關於損失發生可能性或金額的假設的情況發生變化,準備金的修訂將反映在當期的收入(虧損)中。在解決此類責任時支付的金額可能與先前的估計有重大差異。
公司根據FASB ASC 718的規定對股權補償進行覈算。股權補償,要求根據授予日期的估計公允價值,計量和確認向員工和董事發放的所有股權獎勵的補償費用。公司估計股權獎勵的公允價值,使用Black-Scholes模型評估授予日期。最終預計將獲得授予股權獎勵部分的價值,應在服務期間使用直線法識別爲費用。2018年6月,FASB發佈了ASU No. 201807,股權補償(專題I8),改進非員工股權支付會計。股權報酬- 股票補償(主題 7I8),改進非員工股權支付會計。此更新中的修訂擴大了專題718的範圍,包括從非員工處獲得貨物和服務的股權支付交易。在此更新之前,專題718僅適用於員工的股權交易。與員工股權支付獎勵的會計要求一致的是,專題718範圍內的非員工股權支付獎勵應按授予日期對公司有責任發行的權益工具的公允價值進行衡量,當貨物已交付或服務已提供並且獲得權益工具的其他任何必要條件已滿足時,有權從工具中受益的權利。公司已選擇在發生股權獎勵被沒收時進行覈算。
(v) 新的財務會計準則
最近採納的會計準則
截至2023年12月31日,沒有最近頒佈的會計準則被採納。
尚未採納的最近發佈的會計準則
2016年6月,FASB發佈了ASU No. 2016-13,基本報表 - 信貸損失(主題326),對金融工具信用損失的計量。該修訂影響貸款、債務證券、交易應收賬款和任何其他有合同權利收取現金的金融資產。ASU要求實體承認預期信用損失而非已發生損失的金融資產。對於公共實體,修訂自2019年12月15日後開始的財政年度生效,包括這些財政年度內的中期時段。對於作爲較小報告公司的公司,ASU No. 2019-10延長了兩年的有效日期。公司將於2023年1月1日開始採納這一標準。公司目前正在評估採納該標準對綜合財務報表和相關披露的影響。
F-16
海灣資源,股份有限公司。
及其子公司
合併財務報表註釋
2023年12月31日
(以美元表示)
註釋 2 - 重要會計政策總結帳戶應收款項,淨額
12月31日 2023 | 12月31日 2022 | |||||||
應收賬款 | $ | $ | ||||||
呆賬準備 | ( | ) | ( | ) | ||||
2,687,823 | $ | $ |
截至2023年12月31日,應收賬款總額減少了$
註釋3——上市和延期上市成本。(回車)存貨
存貨包括:
12月31日 2023 | 12月31日 2022 | |||||||
原材料 | $ | $ | ||||||
成品 | ||||||||
減:減值 | ( | ) | ( | ) | ||||
114,467 | $ | $ |
公司記錄了2013年12月31日和2022年年底的滯銷存貨減值損失金額爲$
註釋4——關聯方餘額和交易。(回車)預付土地租金
公司通過與當地鄉鎮或政府機構簽訂的租賃協議,獲得在山東壽光地區特定地塊的使用權。公司的生產設施和倉庫均位於這些土地上。租賃期限爲7,151,500。年。部分租賃合同一次性提前支付,而一些在每個週年日期之前按年支付。這些租賃在租賃期滿後沒有購買選項,並在2019年1月1日採用新的租賃準則前和當日被分類爲經營租賃。2019年1月1日之前,預付土地租金按直線攤銷。截至2019年1月1日,所有已啓動並正在使用的租約被分類爲經營租賃權利使用資產(「ROU」)。見第6條注。
2017年12月,公司支付了一筆全部預先付款金額爲$
F-17
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及其附屬公司
基本報表附註
2023年12月31日
(以美元爲單位)
注5 - 股東權益所有權、計劃以及設備、淨值
固定資產淨值包括以下內容:
十二月三十一日 2023 | 十二月三十一日 2022 | |||||||
按成本計算: | ||||||||
礦產權 | $ | $ | ||||||
建築物 | ||||||||
設備和機械 | ||||||||
傢俱、固定裝置和辦公設備 | ||||||||
機動車輛 | ||||||||
施工中 | ||||||||
總計 | ||||||||
減去:累計折舊和攤銷 | ( | ) | ( | ) | ||||
減值 | ||||||||
賬面淨值 | $ | $ |
公司在位於中國壽光的土地上建造了一些建築物和鹽田,此等土地是由當地鄉鎮或政府機構共同擁有的。公司尚未能夠取得這些建築物和鹽田的產權證書。這些位於該土地上的物業的總賬面價值爲$
截至2023年12月31日,折舊和攤銷費用總計爲$
截至2022年12月31日,折舊和攤銷費用總計爲$
註釋6-按公允價值計量的金融工具融資租賃資產使用權
按照融資租賃計算之物業、廠房及設備淨額包括以下內容:
12月31日 2023 | 12月31日 2022 | |||||||
成本價: | ||||||||
建築 | $ | $ | ||||||
工廠和機械 | ||||||||
總費用 | ||||||||
減:累計折舊及攤銷 | ( | ) | ( | ) | ||||
淨賬面價值 | $ | $ |
F-18
位於中國壽光的以上建築物坐落在土地上,屬於當地鄉鎮集體所有。公司未能取得這些建築物的產權證書,因爲公司無法取得地塊上的土地使用權證書。
截至2023年12月31日,折舊和攤銷費用總計爲$
截至2022年12月31日,折舊和攤銷費用總計爲$
注7 – 經營租賃使用權資產
公司通過與當地鄉鎮或政府機構簽訂的租賃協議,擁有在中國山東壽光地區某些土地的使用權。對於由當地鄉鎮共同擁有的土地,公司無法取得土地使用權證。公司無法取得土地使用權證的土地共約涵蓋了總計約
截至2023年12月31日,總營運租賃資產
使用權益資產的價值爲$
截至2023年12月31日和2022年,年度總營運租賃成本爲$
注意8 - 應付及應計費用
應付和應計費用包括以下內容:
12月31日 | 12月31日 | |||||||
2023 | 2022 | |||||||
應付賬款 | $ | $ | ||||||
應付工資 | ||||||||
社會保險費應付 | ||||||||
其他應付款-關聯方 | ||||||||
施工應計費用 | ||||||||
其他應計費用 | ||||||||
總費用 | $ | $ |
其他主要包括水利項目的質量保證費用累計
NOTE 9 – 關聯方交易
2012年9月25日,公司通過SYCI從山東壽光蔬菜種業集團有限公司(「賣方」)以約$成本,購買了中國大陸一座商業大廈的五層。
F-19
注9 - 關聯方交易 - 繼續
a) | 關聯方 |
關聯方名稱 | 位置 |
楊明 | 董事會主席 |
劉曉斌 | 首席執行官 |
李敏 | 首席財務官 |
苗乃惠 | 首席運營官 |
b)
12月31日 | 12月31日 | |||||||
2023 | 2022 | |||||||
相關方應付款項: | ||||||||
楊明 | $ | $ | ||||||
劉小斌 | ||||||||
李敏 | ||||||||
苗乃慧 | ||||||||
總費用 | $ | $ |
公司回購了
股份 分別,從CEO 劉曉斌、COO 繆乃輝、和CFO 李敏在根據2022年11月30日股票收盤價$進行的私下協商交易中的估值。 每 股。
備註 10 —應付稅款
12月31日 | 12月31日 | |||||||
2023 | 2022 | |||||||
土地使用稅應付 | $ | $ | ||||||
增值稅及其他稅款應付 | ||||||||
應付稅款 | $ | $ |
注意事項11 –租賃負債 - 金融和經營租賃
財務租賃負債的組成元件如下:
推定 | 12月31日 | 12月31日 | ||||||||
利率 | 2023 | 2022 | ||||||||
財務租賃負債總額 | $ | $ | ||||||||
減:當前部分 | ( |
) | ( |
) | ||||||
融資租賃負債,扣除流動部分 | $ | $ |
資本租賃義務的利息支出
分別爲2023年和2022年,已計入綜合收益(損失)表。
F-20
經營租賃負債的元件 如下所示:
折扣 | 12月31日 | 12月31日 | ||||||||
利率 | 2023 | 2022 | ||||||||
總營業租賃負債 | $ | $ | ||||||||
減:當前部分 | ( |
) | ( |
) | ||||||
經營租賃負債,淨值超過流動資產 | $ | $ |
2023年12月31日的加權平均剩餘營運租賃期限爲
租賃負債到期情況如下:
融資租賃 | 經營租賃 | |||||||
支付期限爲: | ||||||||
接下來的12個月 | $ | $ | ||||||
接下來的13至24個月 | ||||||||
接下來的25至36個月 | ||||||||
接下來的37至48個月 | ||||||||
接下來的49至60個月 | ||||||||
此後 | ||||||||
總費用 | ||||||||
最小淨租金現值 | ( |
) | ( |
) | ||||
由於公司的租賃協議沒有提供隱含利率,因此公司使用基於租賃開始日期提供的信息的增量借貸利率。截至2024年3月31日的運營租賃部件和截至2023年12月31日的運營租賃部件如下(除了租賃期和貼現率以外,以千元爲單位): | $ | $ |
註釋12 ––股東權益
限制性股票
限制性股票獎勵(RSA)是指在特定期間內受到一定限制的普通股獎勵。限制性股票獎勵與期權授予是獨立的,一般情況下,如果僱傭關係在限制解除之前終止,可能面臨沒收。被授予人在限制性股票解禁之前無法轉讓股票。未解禁限制性股票享有與普通股相同的表決權,有權領取分紅和其他派息,並被視爲已發行並流通。公司將限制性股票獎勵的成本支出,確定爲授予當日股票的公允市場價值,在限制解除期間內按直線法攤銷。在此過程中,限制性股票的公允市場價值根據公司股票在授予當日的收盤價確定。
截至2023年12月31日,該公司總計授予了
給諮詢顧問、公司董事、高管和員工一定數量的限制性普通股。這些限制性股份獎勵是根據2019年全員股權激勵計劃(參見注釋14)立即獲得的。 授予時的獎勵公允價值爲$ ,在截至2023年12月31日的年度內全部計入費用。
留存利潤 - 撥備
根據相關的中華人民共和國法規和中華人民共和國子公司章程要求,公司的中華人民共和國子公司需要在納稅後按下列順序進行分配利潤:
法定儲備金
SCHC、SYCI、SHSI和DCHC每年都需要將其在中國大陸法定財務報表下報告的稅後利潤的至少10%轉入法定儲備金,直到餘額達到註冊股本的50%。這個儲備可以用於彌補任何虧損或增加股本。除了用於減少虧損的情況外,任何其他用途都不應導致該儲備餘額低於註冊資本的25%。
注意事項13 – 庫存股
截至2023年12月31日和2022年12月31日,公司的庫藏股數量爲
和 ,分別爲。
注意事項14 -基於股票的報酬
根據公司於2019年通過和批准的全面股權激勵計劃(以下簡稱「2019計劃」),2019計劃下的獎勵總額受限於
股 我們的普通股股數,包括之前根據公司於2007年修訂的股權激勵計劃(以下簡稱「2007計劃」)發放並已發放的獎勵。在通過和批准2019計劃後,2007計劃被凍結,不會再根據2007計劃授予新獎勵,並且2007計劃下的未發放獎勵將繼續受2007計劃和適用獎勵協議的條款和控件約束。截至2023年12月31日,公司普通股的授予股<br/> 期權和發行量共計 股份。
每個期權獎勵的公允價值是根據授予日使用Black-Scholes期權定價模型估計的。無風險利率是基於與授予的期權預期期限相似的美國政府債券的到期收益率連續複利,波動率基於公司歷史股價波動率的年化,預期壽命基於歷史期權行權模式。
截至2023年和2022年12月31日,註冊綜合收益表中記錄的期權發放的總薪酬成本爲 $
F-21
注14 - 股票獎勵 - 持續
期權數量 以及warrants 未行使和可行使 |
期權的加權平均行權價 以及warrants |
區間爲 每普通股的行權價 |
||||||||||
2023年1月1日的餘額 | $ | $ | ||||||||||
行使 | $ | $ | ||||||||||
到期的 | ||||||||||||
2023年12月31日的餘額 |
股票和認股權證期權可以行使和未行使 | ||||||
加權平均剩餘期限 | ||||||
2023年12月31日未行使的股票期權 |
區間爲 行權價格 |
合同年限 (年) | ||||
可行使和未行使 |
所有期權在2023年12月31日行使和待行使的都已完全授予。截至2023年12月31日,與未行使的股票期權無關的未確認的補償成本爲零。
截至2023年和2022年12月31日,未行使和可行使的期權的總體內在價值爲$
爲了顧及支出和市場活動,廣告費用按實現時支出。 .
F-22
注意 15– 水污染治理支出
12月31日 2023 | 12月31日 2022 | |||||||
水污染治理支出 | $ | $ | ||||||
總費用 | $ | $ |
公司已經進行了防洪項目,該項目涉及我們礦區內四條主要河流的疏導整治工程,包括汨河的支流。旨在防止洪水對我廠的井、渠道和原鹽坑的危害。該項目共支出$
註釋16 - 所得稅
公司根據FASb ASC 740-10準則,採用資產負債法覈算所得稅。如果更有可能而非不可能部分或全部遞延稅款的實現,將確認一項估值準備。
(a) | United States (「US」) |
海灣資源公司可能受美利堅合衆國稅法規管,稅率爲
(b) | 英屬維爾京群島(BVI) |
Upper Class Group Limited,Gulf Resources, Inc.的子公司,註冊於英屬維爾京群島,在英屬維爾京群島現行法律下,其不需繳納所得稅或資本利得稅。Upper Class Group Limited在截至2023年和2022年12月31日結束的年度內未產生應納稅利潤。
(c) | 香港 |
香港上流集團子公司HKJI成立於香港,在香港開展業務和從香港獲得的收入應納香港稅。截至2023年和2022年12月31日,由於沒有應納稅收入,未提前徵納所得稅。2023年和2022年截至12月31日的適用法定稅率爲
(d) | 中國 |
中華人民共和國的企業所得稅(簡稱EIT)對SCHC、SYCI、SHSI和DCHC收取
上市公司的運營子公司SCHC是一家全外資企業(「FIE」),SYCI、DCHC和SHSI均註冊於中華人民共和國,並受到中華人民共和國地方所得稅法的約束。中華人民共和國的稅損可以在未來十年內用於高新技術企業和科技型中小企業,其他公司可以在未來五年內進行抵扣。公司的運營子公司的稅損可以抵扣五年。
2008年2月22日,財政部和國家稅務總局聯合發佈了財稅[2008]第1號通知書(「第1號通知」)。根據第1號通知的第4條規定,2008年對外國投資者分配2008年1月1日前外商投資企業盈利所得的部分,不徵收預提稅(「WHT」);而對外商投資企業2008年1月1日後盈利所得分配給外國投資者的部分則按5%的實際稅率徵收WHT稅。
截至2023年12月31日和2022年,根據中國會計準則(GAAP)的累積可分配收益受到WHt管轄的金額爲$
公司的所得稅申報受到各稅務機關的審查。美國聯邦、州和地方當局有權審查公司在美國文件的所得稅申報,審查期限爲從申報日期起的三年。自2017年以來的美國公司所得稅申報目前正在接受審查。
香港國內稅務局(IRD)可能會檢查公司在香港提交的所得稅申報表,時間跨度爲七年。對於2012年至2018年,HKJI並未報告任何應納稅收入。除了2014年和2018年外,這些年份均未提交所得稅申報表。對於沒有應納稅收入的公司,IRD通常會向公司發出通知,要求它們每四年提交一次所得稅申報表。目前正在審查2014年和2018年的納稅申報表。
F-23
企業所得稅費用/收益的計提的元件 持續經營的盈利中包括:
結束的年度 2021年12月31日 | ||||||||
2023 | 2022 | |||||||
當前稅款 – 中國 | $ | ( | ) | $ | ||||
遞延稅款 – 中國實體公司 | ( | ) | ( | ) | ||||
所得稅總額(支出)益處 | $ | ( | ) | $ | ( | ) |
公司資產負債表上截至2023年12月31日和2022年12月31日的重要元件包括:
12月31日 | 12月31日 | |||||||
2023 | 2022 | |||||||
遞延稅資產: | ||||||||
勘探成本 | $ | $ | ||||||
中國稅務損失 | ||||||||
美國聯邦淨營運虧損 | ||||||||
總遞延稅資產 | ||||||||
減值準備 | ( | ) | ( | ) | ||||
淨遞延稅資產 | $ | $ |
遞延稅資產包括未來可逆的現有應稅暫時性差異和足夠的未來應稅所得,其排除了可逆轉的可減免暫時性差異。截至2023年12月31日和2022年,主要針對由勘探成本和淨營運虧損造成的遞延稅資產提供了減值準備,因爲確定遞延稅資產的利益由於持續虧損而不太可能實現。
2023年12月31日結束的年度減值準備金增加
2022年12月31日結束的估值準備增加了$
截至2023年和2022年12月31日,未確認稅收優惠和不確定稅收地位的記錄。
截至2023年12月31日和2022年,未計提任何罰款和利息金額。
在2023年和2022年結束時,未經認可的稅收優惠沒有發生變化。
F-24
第17條 - 業務部門
分部的表現主要根據分部營業收入進行評估,該收入不包括股份報酬支出、部分企業費用和與分部運營無關的其他收入。這些企業費用列在下面,還包括與會計、財務、信息技術、法律、人力資源和內部審計等職能領域相關的成本。公司認爲,如上所定義的分部營業收入是評估其分部運營績效的適當指標。所有客戶都位於中國。
2,185 2023年12月31日 | 溴* | 原油 鹽* | 化工 產品 | 天然氣 | 部分 總費用 | 公司 | 總費用 | |||||||||||||||||||||
營業收入 (外部客戶) | $ | $ | $ | $ | $ | $ | $ | |||||||||||||||||||||
營業收入 (部門間) | ||||||||||||||||||||||||||||
營業稅前虧損 | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||||||
所得稅費用(收益) | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||||||||||
稅後營業虧損 所得稅費用(收益) | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||||||
總資產 | ||||||||||||||||||||||||||||
折舊和攤銷 | ||||||||||||||||||||||||||||
資本支出 |
2,185 2022年12月31日 | 溴* | 原油 鹽* | 化工 產品 | 天然氣 | 部分 總費用 | 公司 | 總費用 | |||||||||||||||||||||
營業收入 (外部客戶) | $ | $ | $ | $ | $ | $ | $ | |||||||||||||||||||||
營業收入 (內部業務部門間) | ||||||||||||||||||||||||||||
稅前營運虧損 | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||||||||||||
所得稅費用(收益) | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||||||||||
稅後營運虧損 所得稅費用(收益) | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||||||||||||
總資產 | ||||||||||||||||||||||||||||
折舊和攤銷 | ||||||||||||||||||||||||||||
資本支出 |
* SCHC中溴和原鹽業務的某些常見生產經營和管理費用以及資產項目(主要是現金和某些辦公設備)參照各自業務部門的平均銷售價格和生產成交量進行分攤。
F-25
結束的年度 2021年12月31日 | ||||||||
協調 | 2023 | 2022 | ||||||
各區段營業利潤(損失)總額 | $ | ( | ) | $ | ||||
企業費用 | ( | ) | ( | ) | ||||
跨公司結算折算未實現收益(損失) | ( | ) | ||||||
經營利潤(損失) | ( | ) | ||||||
其他收入,扣除費用淨額 | ||||||||
水污染處理支出 | ( | ) | ||||||
稅前虧損 | $ | ( | ) | $ |
以下表格顯示了截至2023年12月31日的主要客戶(佔比10%或更高)。
數量 | 客戶 |
溴 (000’s) |
原鹽 (000’s) |
化工產品 (000’s) |
總費用 營業收入 (單位:千美元) |
佔流通股百分比 總費用 營業收入(%) | ||||||||||||||||||
1 | 山東莫瑞化工有限公司 | $ | $ | $ | $ | % | ||||||||||||||||||
2 | 山東兄弟科技有限公司 | $ | $ | $ | $ | % | ||||||||||||||||||
3 | 壽光威東化工有限公司 | $ | $ | $ | $ | % | ||||||||||||||||||
4 | 山東壽光申潤髮海洋化學有限公司 | $ | $ | $ | $ | % |
以下表格顯示了截至2022年12月31日的主要客戶(佔比10%或以上)。
數量 | 客戶 |
溴 (000’s) |
原鹽 (000’s) |
化工產品 (000’s) |
總費用 營業收入 (000) |
佔流通股百分比 總費用 營業收入(%) | ||||||||||||||||||
1 | 山東莫瑞化工股份有限公司 | $ | $ | $ | $ | % | ||||||||||||||||||
2 | 山東兄弟科技有限公司 | $ | $ | $ | $ | % | ||||||||||||||||||
3 | 壽光威東化工有限公司 | $ | $ | $ | $ | % |
F-26
附註18 - 客戶集中度
公司將其大部分產品銷售給有限數量的客戶。截至2023年12月31日,公司銷售
公司將其大部分產品銷售給少數客戶。截至2022年12月31日,公司售出
注意事項19 - 主要供應商
截至2023年12月31日的一年內,公司購買了
截至2022年12月31日止年度,公司採購了
F-27
注意20 - 虧損準備
在過去的二十年裏,據公司所知,沒有政府法規要求溴製造商取得土地使用和規劃批准文件。因此,公司認爲壽光市大多數溴製造商沒有土地使用和規劃批准文件,而是從村莊協會租賃他們的土地。他們面臨着與公司相同的土地使用和規劃問題。據公司所知,當地政府已將解決這些問題的計劃提交給上級機構,並正在等待上級機構的批准。
公司正在努力解決與SCHC土地使用和規劃相關的問題。公司一直在與當地政府機關密切商討,得到了壽光溴協會的幫助,尋求減輕措施,並根據當地政府機關口頭確認,認爲按照書面決定所施加的行政處罰正在被當地政府機關重新評估並可能被撤銷。根據局於2019年10月28日寄交法院的書面申請,局撤回了有關7號廠、8號廠和10號廠所施加的行政處罰執行程序的申請。根據2019年11月25日的《行政裁定書》(2019魯0783行申389號)的書面決定,法院命令終止了2019魯0783行申389號案件的執行。2019年4月,7號廠獲准恢復生產。公司於2019年2月收到壽光市政府的通知,通知公司1號廠、4號廠、7號廠和9號廠通過了檢查並獲得批准恢復操作。
此外,2019年8月28日,山東省人民政府發佈了一項名爲《關於允許在山東省縱橫集團製造行業及其他化工行業項目現有場地或基礎設施上建設設施的投資項目管理要求》的法規(第3節第11款),允許在溴製造和其他化工行業相關項目的現有場地或基礎設施上建設設施。公司認爲政府的目標是規範和管理行業,而不是拆除設施或懲罰製造商。截至本報告日期,公司尚未收到地方政府通知將採取任何措施執行行政處罰。根據目前已知的信息,公司認爲在預期時間範圍內不太可能會執行書面決定或法院裁決,並且不會對公司造成重大處罰或費用支出。但是,無法保證不會有進一步的執法行動發生,這可能導致進一步的責任、罰款和運營中斷。
鑑於上述事實和情況,公司認爲截至2023年12月31日無需計提任何預計損失或減值。
筆記 21-後續事件
公司分析了截至2023年12月31日之後至2024年9月27日的運營情況,這也是這些合併財務報表可發佈的日期,除下文披露的內容外,在這些合併財務報表中,沒有其他重大後續事項需要披露。
根據壽光市政府的通知,壽光市所有溴設施於2023年12月25日至2024年2月20日期間暫時關閉。爲了遵守該通知,公司在上述期間暫時停止了溴設施的生產,並按計劃於2024年2月重新開放運營的溴和原鹽工廠。
公司於2024年6月退役了一些固定資產,包括渠道和井,總金額約爲$
公司的全資子公司與各個賣方簽訂了收購協議,根據協議,公司同意從賣方手中收購位於壽光市洋口鎮的5塊原鹽田,總計人民幣280,762,000元(約合
F-28
海灣資源,股份有限公司。
及其附屬公司
基本報表附註
2023年12月31日
(以美元爲單位)
附表I – 僅適用於家長的財務信息
以下僅列出海灣資源公司的母公司財務信息。
精簡資產負債表
截至12月31日, | ||||||||
2023 | 2022 | |||||||
流動資產 | ||||||||
預付款及存款 | $ | $ | ||||||
流動資產合計 | ||||||||
非流動資產 | ||||||||
對子公司的利益 | ||||||||
應收集團公司款項 | ||||||||
總非流動資產 | ||||||||
總資產 | $ | $ | ||||||
負債和股東權益 | ||||||||
流動負債 | ||||||||
其他應付款及預提費用 | $ | $ | ||||||
到相關方款項 | ||||||||
集團公司應付款項 | ||||||||
總流動負債 | ||||||||
總負債 | $ | $ | ||||||
股東權益 | ||||||||
優先股;面值$0.001;授權1,000,000股;無股份發行 | $ | $ | ||||||
普通股;面值$0.0005;授權80,000,000股;已發行11,012,754股和10,717,754股;截至2023年12月31日和2022年12月31日,流通10,726,924股和10,431,924股 | ||||||||
庫藏股;截至2023年12月31日和2022年12月31日成本爲285,830股 | (1,372,673 | ) | (1,372,673 | ) | ||||
額外實收資本 | ||||||||
未分配利潤 | ||||||||
保留盈餘調撥 | ||||||||
累計轉換調整 | ( | ) | ( | ) | ||||
股東權益合計 | ||||||||
負債及股東權益合計 | $ | $ |
S-1
綜合損失表
截至12月31日年度 | ||||||||
2023 | 2022 | |||||||
營業費用 | ||||||||
一般及管理費用 | $ | ( | ) | $ | ( | ) | ||
總營業費用 | ( | ) | ( | ) | ||||
其他支出 | ||||||||
利息費用 | ||||||||
全部其他費用 | ||||||||
總費用 | ( | ) | ( | ) | ||||
子公司淨損失中的股權 | ( | ) | ||||||
稅前虧損 | ( | ) | ||||||
所得稅 | ||||||||
淨損失 | $ | ( | ) | $ |
現金流量簡明報表
截至12月31日年度 | ||||||||
2023 | 2022 | |||||||
經營活動產生的現金流量 | ||||||||
淨虧損 | $ | ( | ) | $ | ||||
調整以協調淨損失 與經營活動使用的淨現金協調的調整: | ||||||||
關聯公司的權益損失 | ||||||||
基於股票的補償費用-期權 | ||||||||
從庫存股票發行用於服務 | ||||||||
資產和負債變動: | ||||||||
其他應付款及預提費用 | ( | ) | ( | ) | ||||
經營活動使用的淨現金流量 | ( | ) | ( | ) | ||||
籌資活動產生的現金流量 | ||||||||
集團公司借款 | ||||||||
籌資活動產生的現金淨額 | ||||||||
現金及現金等價物淨增加額 | ||||||||
年初現金及現金等價物 | ||||||||
年末現金及現金等價物 | $ | $ |
S-2
(i) | 做法的基礎 |
在精簡的僅列出母公司的基本報表中,公司對子公司的投資以成本加上子公司未分配利潤所佔股權的方式表示,從收購之日起。公司對子公司的淨損失份額在使用權益法的基本綜合損益表中予以納入。這些精簡的僅列出母公司的基本報表應當結合合併基本報表及相關附註一併閱讀。
截至2023年12月31日,公司本身沒有采購承諾、資本承諾和經營租賃承諾。
(ii) | 限制淨資產。 |
根據《S-X規章》第5-04條附表I的規定,要求註冊人的被限制淨資產超過合併子公司合併淨資產的25%,於最近完成的財政年度結束時,應提交註冊人簡化財務信息。在上述檢驗目的下,合併子公司的被限制淨資產指合併子公司的淨資產的登記人的比例份額(經公司間抵消後),截至最近財年結束時,不能以貸款、預付款或現金分紅的形式轉移到母公司,子公司需獲得第三方同意(即放貸人、監管機構、外國政府等)。
按照美國證券交易委員會規定S-X法規12-04附件I的規定編制了海灣資源公司子公司被限制淨資產超過海灣資源公司合併淨資產的25%財務摘要。由於公司中國運營子公司支付分紅可能受到外匯管制政策和中國運營子公司現金餘額的限制,中國運營子公司需要僅支付現金餘額的能力可能受限。由於公司的大部分經營和收入在中國進行和生成,因此賺取的大部分收入和收到的貨幣以人民幣計價。人民幣受中國的匯率管制規定約束,因此,由於中華人民共和國匯率管制規定限制了公司將人民幣兌換爲美元的能力,公司可能無法在中國以外分配任何股息。
S-3
第9條。與會計師對賬目有異議或變更 會計和財務披露。
2024年4月16日,西蒂,皮特森及合夥人會計師事務所(「西蒂」)被解除爲我們的獨立註冊會計師事務所,立即生效。解除西蒂擔任公司首席獨立會計師的決定已於2024年4月16日獲得公司董事會審計委員會的批准。
WWC對我們截至2023年12月31日和2022年結束的會計年度的基本報表的報告中,沒有包含不利意見或對意見的否定,也沒有針對不確定性、審計範圍或會計原則進行限制或修改。
在截至2023年12月31日和2022年 以及之後的2024年4月16日的兩個最近的財政年度內,在任何會計原則 或做法、財務報表披露或審計範圍或程序方面與WWC之間沒有分歧,如果這些分歧未能得到滿意 解決,WWC將在與我們財務報表的報告中提及有關分歧的主題。在此期間,也沒有符合S-k法規第304(a)(1)(v)條規定的「報告事件」。
我們向WWC提供了上述披露的副本,並要求WWC向證券交易委員會發出一封信函,說明其是否同意上述聲明。我們在2024年4月16日提交的一份關於表格8-k的目前報告中,附上了日期爲2024年4月16日的WWC信函的附件16.1。
2024年4月16日,我們聘請GGF會計師事務所(「GGF」)爲我們獨立的註冊會計師事務所,負責於2023年12月31日結束的財政年度,立即生效。在截至2024年4月16日的2023年和2022年財政年度期間,我們或代表我們的任何人未就(i)任何已完成或擬議交易的會計準則的應用或可能對我們的合併財務報表提出的審計意見的類型與GGF諮詢過,GGF未向我們提供過任何被認爲是影響我們對任何會計、審計或財務報告問題達成決定的重要因素的書面報告或口頭建議,也未就(ii)任何可能構成「意見不一致」(如《S-k條例》304(a)(1)(iv)項定義)或「應報告事件」(如《S-k條例》304(a)(1)(v)項定義)的事宜與GGF提出任何問題。
項目9A.控制和程序。
(a)披露控制和程序的評估
我們維護「披露控件和程序」,如《交易法》規則13a-15(e)所定義的那樣,旨在確保在SEC的規則和表格規定的時間段內記錄、處理、總結和報告在我們《交易法》報告中需要披露的信息,並且這些信息被累積並傳達給我們的管理層,包括我們的首席執行官和致富金融(臨時代碼)官員,以便及時做出有關所需披露的決定。在設計和評估披露控件和程序時,我們的管理層認識到,任何控件和程序,無論設計得多麼完善和操作良好,都只能提供實現所需控件目標的合理保證,爲獲得合理的保證水平,我們的管理層必須在評估可能的控件和程序的成本效益關係時運用判斷。根據《規則13a-15(d)》要求,我們在我們的管理監督和參與下,包括我們的首席執行官和致富金融(臨時代碼)官員,於2023年12月31日之前已進行了評估,評估設計和操作我們的披露控件和程序的有效性。根據他們的評估,首席執行官和致富金融(臨時代碼)官員結論認爲,截至2023年12月31日,公司的披露控件和程序是有效的。
41
公司管理層採取了一切必要措施,使披露控制變得更加高效,包括但不限於: (i) 更加密切地監控公司全面披露政策實施程序,強化披露控制; (ii) 加強與準確及及時披露相關風險的識別、分析和控制; (iii) 確保企業內部信息和溝通更加及時的傳輸,具體包括: (i) 公司每週與各業務部門負責人和投資者關係官員召開會議,以識別和討論可能需要公開披露的信息; (ii) 公司管理層要求所有業務部門立即向公司投資者關係官員報告可能需要公開披露的信息; (iii) 公司管理層在認爲需要時與公司外部證券顧問諮詢; (iv) 公司管理層指定了公司的投資者關係官員作爲披露協調員,執行彙集信息、準備披露、向各業務部門分發披露進行審查和評論和獲取每位審查人員的評論及其確認,即此類披露部分內容涉及其負責區域的公允和準確呈現,且未遺漏任何需要披露的重要信息。
概括財務信息關於財務報告內部控制的管理報告
我們的管理層負責建立和維護足夠的內部控制以履行金融報告管理義務,該術語在《證券交易法》規則13a-15(f)和15d-15(f)中有定義。 財務報告內部控制是指由我們的首席執行官和首席財務官監督制定的流程,由董事會、管理層和其他人員執行,爲了根據普遍公認的會計準則合理保證財務報告的可靠性及爲符合外部報告目的編制財務報表,幷包括那些政策和程序:
(1) | 記錄我們資產的詳細、準確和公正的政策和程序; |
(2) | 合理保證交易依據管理層和董事的授權進行記錄,以便按照通用會計準則編制財務報表,並且我們的收入和支出只按照管理層和董事的授權進行; |
(3) | 提供有關防止或及時檢測未經授權採購、使用或處置我們資產可能對財務報表產生重大影響的合理保證。 |
對財務報告的內部控制不能提供絕對保證,因爲存在其固有的限制。 財務報告的內部控制是一個需要人類勤勉和遵守的過程,易受判斷失誤和由人爲失敗導致的破壞影響。 財務報告的內部控制也可能被串通或不當管理覆蓋。 由於這些限制,存在着財務報告的內部控制可能無法及時預防或發現重大錯誤陳述的風險。 然而,這些固有的限制是財務報告過程的已知特徵。 因此,有可能在流程中設計防護措施來減少,儘管無法消除這種風險。 管理層有責任爲公司建立和維護足夠的財務報告內部控制。
42
管理層採用了在《由組織發起的委員會發布的報告》中提出的框架。《內部控制整合框架》(集成框架), 這份報告是由腳踏實地委員會發布的(2013年框架), 即COSO,用於評估我們對財務報告的內部控制效果。
一個實質性弱點是指財務報告的內部控制方面存在的不足,或不足的組合,使得公司年度或中期財務報表可能存在重大錯誤的情形有合理可能性不會及時被預防或發現。基於這樣的評估,我們的CEO和CFO認定,截至2023年12月31日,我們的財務報告內部控制是有效的。
本年度報告未包含註冊會計師關於財務報告內部控制的驗證報告。根據多德-弗蘭克華爾街改革和消費者保護法,管理層的報告並未經註冊會計師事務所的驗證,因此本年度報告中僅包含管理層的報告。
(c)內部控制變化
除了如(b)所述外,在我們最近完成的財政季度內,沒有對我們的財務報告內部控制(如《交易所法》第13a-15(f)條規定的定義)造成重大影響或可能會重大影響的變化。
項目9B. 其他信息。
第9C項。關於禁止檢查的外國司法管轄區的披露事項。
不適用。
第三部分
項目10。董事、高管和公司治理
以下表格列出了截至本年度年度報告日期時的一些關於我們高管和董事的信息。
姓名 | 年齡 | 職位/標題 | 自從擔任公司董事以來 |
劉小彬 | 56 | 主席、首席執行官和董事 | 2009年3月 |
苗乃輝 | 56 | 秘書、首席運營官和董事 | 2006年1月 |
李敏 | 47 | 首席財務官 | 無數據 |
Yibo Yang | 45 | 董事 | 2023年11月 |
Yang Zou(1)(3) | 53 | 獨立董事 | 2011年3月 |
Shengwei Ma(1)(2) | 56 | 獨立董事 | 2019年12月 |
Shitong Jiang(1)(2)(3) | 56 | 獨立董事 | 2008年4月 |
Dongshan Wang (2)(3) | 58 | 獨立董事 | 2023年11月 |
(1) 作爲審計委員會委員。
(2)作爲薪酬委員會成員。
(3) 作爲提名和企業治理委員會成員。
43
劉曉斌, 主席、首席執行官 官員兼董事— 劉先生自2023年11月起擔任公司董事會主席。先生 劉於2009年3月10日被任命爲首席執行官兼董事。劉先生於12月加入本公司擔任副總裁 2007 年。他曾擔任三亞康養年健康管理有限公司的董事。自 2021 年 3 月起成立 LTD。他曾擔任成都董事長 魔法石文化傳媒有限公司LTD 自 2018 年 8 月起。他曾擔任中國壽光蔬菜產業集團(開曼)董事長 Inc. 從 2011 年到 2017 年。在加入中國壽光蔬菜產業集團(開曼)有限公司之前,他目前擔任董事 公司,劉先生於 2007 年 1 月至 2007 年 11 月擔任深圳廣深會計師事務所項目經理;部門經理 2003年1月至2006年12月在海南中歐會計師事務所任職;大盛房地產開發首席財務官(相當於副總裁) 公司,在 2002 年 5 月至 2002 年 11 月期間是賽格達勝有限公司的子公司;深圳證券部首席財務官 2000 年 5 月至 2004 年 8 月擔任海南賽格國際信託投資公司;以及海南萬泉源 Hot 的財務經理 1995 年至 2000 年成立春季旅遊發展有限公司。在此期間,他還曾擔任瓊海市觀塘溫泉休閒中心的首席財務官 中心,瓊海市萬泉河農業開發有限公司首席財務官,瓊海萬泉河溫泉旅遊開發首席財務官 物業管理有限公司和瓊海官塘玉莊度假村有限公司的首席財務官在此之前,劉先生曾在財務部門工作 海南金源實業有限公司的部門,該公司從 1992 年起一直是中國黑金屬有限公司西北分公司的子公司 至1995年,1988年至1992年在山西飛機制造公司財務部門工作。劉先生獲得了碩士學位 來自香港城市大學經濟與管理學院。
蔦輝 苗,秘書,首席運營官兼董事 – 自2006年1月以來,苗先生擔任公司的董事和秘書,自2009年7月起擔任首席運營官,負責銷售、人力資源和業務管理。2005年至2006年,苗先生曾擔任壽光市裕鑫化工有限公司副總經理。1991年至2005年,苗先生曾擔任壽光市商業貿易中心有限公司經理和副總經理。自1986年起,他擔任壽光商貿中心的董事。自2018年8月起,他一直擔任成都哲學石文化傳媒有限公司的監事。
楊一博,董事– 楊先生 自2023年11月起擔任公司的董事。楊先生自2009年起在壽光市浩園化工有限公司工作, 目前擔任壽光市浩園化工有限公司的副總經理。楊先生是山東浩園實業集團的18%股東。自2020年12月以來,楊先生一直擔任山東浩園實業集團的副總經理。自2023年7月起,楊先生一直擔任壽光市宇鑫化工有限公司的執行董事和董事總經理。自2023年6月起,楊先生一直擔任山東彩亭照明科技有限公司的監事。楊先生持有山東科技大學經濟管理專業文憑。
鄒揚, 獨立董事 –鄒先生自2011年3月起擔任公司董事。鄒先生曾於2017年7月至2018年8月擔任北京中天華茂會計師事務所有限合夥公司的副董事。他是中國註冊會計師,並持有註冊內部核數師證書。從2003年3月至2009年9月,鄒先生擔任博華資光職業有限公司財務總監。從2001年7月至2003年1月,鄒先生擔任北京恒基偉業電子產品有限公司財務中心審計部經理,負責內部審計、財務預算管理以及與外部審計的協調工作。從1999年7月至2001年6月,鄒先生擔任中聯在線信息開發有限公司財務與審計部經理。從1993年9月至1999年6月,鄒先生曾任海南中歐註冊會計師事務所助理審計員、審計員和項目審計負責人。從1991年7月至1993年8月,鄒先生是湖南百貨公司財務部會計。鄒先生畢業於北京大學,獲金融學學士學位。
江侍瑭,獨立董事–主任 蔣先生自2008年4月以來一直擔任公司董事。蔣先生是山東壽光市審計局局長,自1990年起一直在審計局工作。在壽光市審計局的職業生涯中,他曾擔任多個職位,包括審計官和審計科副科長。壽光市審計局負責對政府事務進行獨立審計監督。1987年至1990年,蔣先生就讀於山東金融機構。
王東山,獨立董事 –楊先生自2023年11月起擔任公司的董事。王先生自2018年4月起擔任安良控股集團建業地產總部的副總裁和致富金融(臨時代碼)總監。王先生是國際註冊會計師,持有國家註冊會計師(CFO)資格證書。王先生於1988年畢業於鄭州輕工業學院主修財務管理。
馬盛偉, 獨立董事 –馬先生自2019年12月起擔任公司董事。馬先生自2012年3月起擔任壽光市城市建設投資集團部門經理。馬先生持有高級會計師證書。馬先生於2004年畢業於中央廣播電視大學會計學專業本科。
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高管及重要員工
Min Li,致富金融(臨時代碼)官員 - 公司於2007年10月30日任命爲董事,於2009年6月22日辭去該職務。他自2006年12月起擔任首席財務官,並擔任壽光市豪遠化工有限公司的首席財務官。從2004年到2006年,李先生擔任壽光市裕新化工有限公司財務與資產管理部經理。從2000年到2004年,李先生擔任中國建設銀行洋口支行會計部經理。從1998年到1999年,李先生在中國建設銀行山東分行工作,2000年李先生在洋口辦事處擔任會計經理。李先生擁有濰坊學院會計學學士學位。
家族關係
我們的高管、董事和重要員工之間沒有家庭關係。
涉及某些法律訴訟
據我們所知,在過去十年中,根據任何破產法,我們公司的任何董事、高管、主辦人或控制人都沒有經歷任何重要事件,也沒有進行任何刑事訴訟、判決、禁令、命令或裁決,這些事情對評估其能力和廉正性有重要影響。
董事會
所有董事在下一次股東年會之前任職直至其繼任者被合法選舉並取得資格。董事在年度股東大會上當選以供職一年。高管由董事會選舉產生,並由董事會決定任職。我們的董事會應至少每季度召開會議。
作爲一家在納斯達克上市的公司,我們在某些公司治理事務上遵守NASDAQ上市規則。作爲一家較小的報告公司,在NASDAQ規則下,我們有義務維持由大多數獨立董事組成的董事會,並且至少由三名成員組成的審計委員會,完全由符合1934年證券交易法規則10A-3要求的獨立董事組成。
董事獨立性
董事會已確定,根據納斯達克上市規則5605(a)(2)條款,楊鄒、尹世通、王冬山和馬盛偉符合獨立標準。在作出這一決定時,我們的董事會考慮了每位非僱員董事與我們的關係,以及我們的董事會認爲在確定獨立性方面相關的所有事實及情況。根據適用的納斯達克規則要求,我們的獨立董事將定期會面,必要時頻繁開會,以履行他們的責任,包括至少每年召開一次無非獨立董事和管理層在場的執行會議。此外,根據適用的規則和法規,並由董事會決定,審計、薪酬、提名和公司治理委員會的所有成員均爲「獨立」董事。
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董事會委員會
我們的董事會在履行責任的過程中設立了常設委員會。這些委員會包括審計委員會、薪酬委員會和公司治理和提名委員會。我們的董事會已經爲每個委員會制定了書面章程。這些章程的副本可以在我們的網站www.gulfresourcesinc.com上找到。我們的董事會可能隨時設立其他委員會,視情況認爲必要或適當。
董事會運營
公司首席執行官和董事會主席分別由不同人擔任。董事會主席主持董事會和股東會議,並參與編制議程。董事會主席還充當管理層和董事會之間的溝通紐帶,在董事會會議之間,儘管董事和管理層之間的溝通沒有限制。公司認爲這些安排爲董事提供了足夠的資源,以有效監督管理層,而不過於參與日常運營。
董事會和獨立委員會在監督公司風險管理方面發揮着積極作用。董事會定期審閱高級管理人員和委員會關於公司重大風險領域的報告,包括運營、財務、法律、戰略和監管風險。
審計委員會。
董事會設立了審計、薪酬和提名委員會,由獨立董事組成。每個委員會都有章程,可以在公司網站www.gulfresourcesinc.com上查看。
審計委員會。
審計委員會負責審查審計結果和範圍,以及獨立核數師提供的其他服務,審查和評估我們的內部控制體系。蔣先生是根據《證券法》第407(d)(5)條規定製定的審計委員會財務專家,並擔任審計委員會主席。我們的董事會已確定蔣先生、鄒先生和馬先生符合《交易所法》第10A-3條規定的「獨立董事」,並根據納斯達克證券交易所規則中關於「獨立性」的標準進行了確定。
薪酬委員會
薪酬委員會負責: (a)審查並向董事會提供關於員工薪酬和福利計劃的建議, 以及(b)協助董事會確定首席執行官的薪酬,並向董事會提出關於首席財務官、其他公司高管和獨立董事薪酬的建議。董山 王、jiaN姜江、shengwei 馬是薪酬委員會成員。薪酬委員會依據書面章程運作。王先生爲薪酬委員會主席。
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提名和公司治理委員會
我們的董事會於2009年6月成立了提名和企業治理委員會。提名和企業治理委員會的目的是協助我們的董事會確定合格個人成爲董事會成員,並確定董事會構成,並監督評估董事會有效性的過程。王東山、蔣士同和鄒揚是提名和企業治理委員會的成員。提名和企業治理委員會依照書面章程運作。蔣先生是提名和企業治理委員會的主席。
股東可以推薦候選人加入董事會的程序發生了重大變化
目前我們沒有程序,安防持有人可以推薦候選人加入董事會。
董事的資格
我們公司尋找具有專業聲譽和與我們業務策略和運營相關領域經驗的董事。公司還尋找具有誠信、坦率、強大分析能力的並願意以建設性和合作方式參與管理以及相互之間互動的董事,此外還需要能夠並致力於爲董事會及其委員會服務。我們相信所有董事均符合上述資格要求。
提名和公司治理委員會以及董事會認爲,董事會成員在領導技能和其他經驗方面,如下所述,爲公司提供了一系列必要的觀點和判斷,以指導我們的戰略並監督其執行。
劉曉濱劉曉濱於2009年3月10日被任命爲首席執行官和董事,於2023年11月30日被任命爲公司董事會主席。劉先生在資本市場、金融和業務管理以及戰略規劃和發展方面擁有多年經驗。
奈輝 苗自2006年1月起,苗先生擔任公司的董事、秘書和副總裁。他負責銷售、人力資源和業務管理。苗先生在化學行業、業務運營和管理以及戰略規劃和發展方面擁有多年經驗。
Yibo Yang 被選爲2023年11月30日的董事。 楊先生在化工行業已有十多年的工作經驗。預計楊先生將爲公司發展提供董事會願景。
鄒揚 被任命爲董事 於2011年3月2日。鄒先生自2016年7月1日起擔任北京中天華茂會計師事務所(普通合夥)副董事長。他是註冊會計師,持有註冊內部核數師證書。鄒先生在審計和會計相關事務方面擁有豐富經驗。
江詩童2008年4月23日被任命爲一名董事。江先生是山東壽光市審計局局長,自1990年起一直在審計局工作。江先生在中國政府部門擁有多年審計和管理經驗。
47
王東山先生於2023年11月30日當選爲公司的一個董事,並加入了薪酬委員會和提名及企業管治委員會。王先生在管理、財務和與會計相關事項方面擁有豐富的經驗。王東山先生於2023年11月30日當選爲公司的一個董事,並加入了薪酬委員會和提名及企業管治委員會。王先生在管理、財務和與會計相關事項方面擁有豐富的經驗。
馬盛偉2019年12月18日, 被任命爲董事。馬先生持有高級會計師證書。馬先生在財務、會計和管理相關事務方面擁有豐富的經驗。
道德準則。
董事會已經制定了適用於公司董事、高級職員和僱員的道德準則。這份道德準則可以在公司網站www.gulfresourcesinc.com上找到。
董事會會議
2023年,董事會及其委員會召開了以下數量的會議:
董事會 | 3 |
審計委員會。 | 4 |
薪酬委員會 | 1 |
提名委員會 | 1 |
48
第十六條(A)受益所有權報告的合規性
《1934年證券交易法》第16(a)節要求公司的董事、高管和持有公司任何股票類別超過10%的受益所有者向證券交易委員會提交所有權報告和所有權變動報告,並向公司提供報告副本。公司僅根據此類表格副本的審閱和公司收到的公司高管和董事的書面聲明,相信在2023年,所有此類報告都已按時提交。
董事會多元性矩陣
以下表格提供了關於我們董事的某些多樣性屬性的信息,截至本年度年度報告日期,類別如納斯達克上市規則5605(f)規定。
董事會多元化矩陣
董事總人數: | 7 | |||||||||||||||
第一部分:性別認同 | 女 | 男性 | 非二進制 | 沒有透露性別 | ||||||||||||
導演 | 7 | |||||||||||||||
第二部分:人口背景 | ||||||||||||||||
非裔美國人或黑人 | ||||||||||||||||
阿拉斯加原住民或美洲印第安人 | ||||||||||||||||
亞洲的 | 7 | |||||||||||||||
西班牙裔或拉丁裔 | ||||||||||||||||
夏威夷原住民或太平洋島民 | ||||||||||||||||
白色 | ||||||||||||||||
兩個或更多種族或民族 | ||||||||||||||||
LGBTQ+ | ||||||||||||||||
沒有透露人口統計背景 |
我們認識到行業板塊多樣性在董事會層面的價值,認爲我們的董事會目前擁有合適的背景、多樣性和專業知識混合。特別是,總體而言,我們的董事在各種行業和領域擁有豐富的經驗,包括但不限於化工行業、金融行業和政治運營等。儘管我們沒有正式的獨立書面政策,但我們的提名和企業管治委員會根據其章程有責任建議提名人,以確保董事會的背景多樣性充足。我們相信,董事們的多樣化豐富了我們的董事會,鼓勵了新的視角,併爲董事會帶來了新的有價值的見解。
項目11。高管薪酬
以下是關於我們的首席執行官和信安金融主管在2022年和2023年年底期間獲得的報酬信息,他們在本年度報告的其他地方統稱爲「指定高管」。“
2023財年薪酬表 |
名稱及職務 | 年 | 薪水(美元) | 獎金($) | 股票 獎勵($) |
期權獎勵$(1) | 非權益激勵計劃補償($) | 非合格延期薪酬收入 ($) | 其他報酬($) | 總數($) | |||||||||||||||||||||||||||
劉小彬 | 2022 | — | — | 66,800 | (1) | — | — | — | — | 66,800 | ||||||||||||||||||||||||||
首席執行官 | 2023 | — | — | 61,200 | (1) | — | — | — | — | 61,200 | ||||||||||||||||||||||||||
李敏 | 2022 | 17,230 | — | 66,800 | (1) | — | — | — | — | 84,030 | ||||||||||||||||||||||||||
首席財務官 | 2023 | 16,943 | — | 61,200 | (1) | — | — | — | — | 78,143 | ||||||||||||||||||||||||||
苗乃輝 | 2022 | 17,230 | — | 66,800 | (1) | — | — | — | — | 84,030 | ||||||||||||||||||||||||||
首席運營官 | 2023 | 16,943 | — | 61,200 | (1) | — | — | — | — | 78,143 |
(1) 代表了根據財務會計準則委員會會計準則分類 (FASB ASC) 718 - 「薪酬 - 股票薪酬」 報告用途中確認的金額。
除下文「董事薪酬」下披露之外,我們未向任何董事會執行董事支付或計提任何費用。 我們沒有爲覆蓋公司高管和董事的養老金、養老金、利潤分紅、保險或醫療報銷計劃。 我們公司會爲我們的高管報銷發生在代表我們進行的活動中的任何個人支出。 這些個人支出的金額沒有限制,除了董事會,不會有其他人對這些支出的合理性進行審查,董事會包括可能尋求報銷的人員,或者在挑戰報銷時由具有管轄權的法院進行審查。
49
計劃性獎勵的授予
公司授予我們的每位具名首席執行官10萬股普通股,在公司2019年全權股權激勵計劃(經修訂)下,於2023財年。
2023財年計劃獎勵的授予 | |||||||||||||||||||||||
預計未來支付 在非權益 激勵計劃獎項下 |
預計未來支付 在股權激勵 計劃獎項下 |
所有其他股票獎勵:股票數量 | 期權獎勵:證券數量 | 行使價格或基準價格 | 授予日期的股票公允價值 | ||||||||||||||||||
姓名 | 授予日期 | 閾值 | 目標 | 最高 | 閾值 | 目標 | 最高 | 股票 或單位獎項 |
基礎的 Options |
選項 獎勵($) |
以及 期權($) | ||||||||||||
Xiaobin 劉, 首席執行官 |
12月 27,2023 | — | — | — | — | — | — | 40,000 | — | — | 61,200 | ||||||||||||
Min 李, 首席財務官 |
12月 27,2023 | — | — | — | — | — | — | 40,000 | — | — | 61,200 | ||||||||||||
奶灰 苗, 首席運營官 |
12月 27,2023 | — | — | — | — | — | — | 40,000 | — | — | 61,200 |
敘述性討論
以下僱傭協議由公司與具名高管簽訂:
劉小彬
劉小斌作爲公司首席執行官的僱傭協議於2022年6月1日續簽,爲期三年。劉小斌同時也是董事會成員。根據協議,劉先生的服務僅以公司股份形式報酬,且僅限於公司的股權激勵計劃。
李敏
公司於2024年1月1日續訂了Min Li擔任致富金融(臨時代碼)官的僱傭協議,爲期一年。根據協議,Li先生將獲得約18500美元的年度現金補償,視外匯匯率和市場情況而定,並根據公司的股權激勵計劃以公司股票進行補償。
苗乃輝
公司與苗乃慧續簽了任命他擔任首席運營官的僱傭協議,該協議於2022年6月1日續簽,期限爲三年。苗先生還是董事會成員。根據協議,苗先生將獲得年度現金補償,約爲18500美元,視外匯匯率和市場情況變化而有所調整,並根據公司的股權激勵計劃以公司股票形式得到補償。
50
此外,我們每位具名高管都有權參加任何時候適用於員工的所有福利計劃,以及依照不時生效的政策享受假期、病假和節假日工資。
假設公司的高管在2023年12月31日因無正當理由或有正當理由被解僱,或者在控制權發生變化時,以下個人將有權獲得下表中所列金額的支付:
姓名 | 現金支付 | |||
劉夏斌 | $ | 0 | ||
李敏 | $ | 0 | ||
苗乃輝 | $ | 0 |
年末未行使的股權獎勵
以下表格詳細列出了每位具名高管的有關未行使股票期權、未獲授予股票獎勵以及截至2023年12月31日未行使的股權激勵計劃獎勵的信息。
2023財年末未到賬股權獎勵
期權獎勵 | 股票獎勵 | |||||||||||||||||
姓名 | 尚未行使期權的證券數量 (#) 可行使 | 尚未行使期權的證券數量 (#) 不可行使 | 股權激勵計劃獎勵:尚未行使未獲授的期權證券數量 (#) | 期權的行使價格(美元) | 期權到期日 | 尚未獲得出售的股票或股份數量 (#) | 尚未獲得出售的股票或股份的市值 ($) | 權益激勵計劃獎勵:尚未獲得的股票、股份或其他權益數量 (#) | 權益激勵計劃獎勵:尚未獲得的股票、股份或其他權益的市值或支付價值 ($) | |||||||||
劉曉斌,首席執行官 | — | — | — | — | — | 0 | (1) | — | — | — | ||||||||
李敏,首席財務官 | — | — | — | — | — | 0 | (1) | — | — | — | ||||||||
苗乃輝,首席運營官 | — | — | — | — | — | 0 | (1) | — | — | — |
(1) 代表被授予的普通股股份,受受獎人繼續爲公司服務的限制,受限制股份將立即解禁,不再受限制,並根據計劃條款可轉讓。
51
期權行權及股票解禁
以下表格提供了關於每位具名高管在2023財年行使期權、股票增值權和類似工具、以及受限股、受限股單位和類似工具解禁情況的總體信息。
2023財政年度期權行使和股票解鎖 | ||||||||||||||||
期權獎勵 | 股票獎勵 | |||||||||||||||
姓名 | 行使時取得的股份數量(#) | 行使時實現的價值($) | 歸屬時獲得的股票數量 (#) | 解凍時實現的價值($) | ||||||||||||
劉小斌,首席執行官 | — | — | 40,000 | 61,200 | ||||||||||||
李敏,首席財務官 | — | — | 40,000 | 61,200 | ||||||||||||
苗乃輝,首席運營官 | — | — | 40,000 | 61,200 |
補償委員會交叉中的內部參與
根據1934年證券交易法規則120億.2定義,我們是一家較小的報告公司,不需要提供本項目下的信息。
董事報酬
下表詳細列出了有關每位董事的薪酬信息,不包括我們的執行董事劉曉斌和繆乃輝,在其擔任執行董事的職務期間不接受報酬,截至2023財年。
2023財年董事報酬 | ||||||||||||||||||||||||||||
姓名 | 以現金支付的費用(美元) | 股票 獎勵 ($)(1) |
選項 獎勵 $ |
非股權激勵計劃報酬 ($) |
養老金價值變動和非合格遞延補償收入(美元) | 其他所有報酬 ($) |
總數($) | |||||||||||||||||||||
明陽 | $ | — | — | — | — | — | — | $ | — | |||||||||||||||||||
Yibo Yang | 10,049 | — | — | — | — | — | 10,049 | |||||||||||||||||||||
江石童 | — | 1,530 | — | — | — | — | 1,530 | |||||||||||||||||||||
鄒揚 | — | 1,530 | — | — | — | — | 1,530 | |||||||||||||||||||||
張騰飛 | — | — | — | — | — | — | — | |||||||||||||||||||||
馬盛偉 | — | 1,530 | — | — | — | — | 1,530 | |||||||||||||||||||||
王董 | 1,530 | 1,530 |
(1) 代表着根據FASB ASC 718 - 「薪酬 - 股票薪酬」規定,用於財務報表報告目的的美元金額。
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根據董事協議的條款,我們的每位獨立董事每年收取1,000股受限普通股。受限普通股的授予取決於董事繼續爲公司服務。我們不向獨立董事支付任何現金補償。
第12項。某些受益所有者和管理層的安防-半導體所有權及相關股東事項
下表詳細列出了在本年度報告日期之時,公司的每位董事和高級管理人員所擁有的普通股份的相關信息;所有高管和董事以及公司知悉擁有公司普通股超過5%的每位股東。 除非另有說明,上述人士對其所持股份享有唯一的投票和投資權力。截至本年度報告日期,公司普通股的流通數量爲10,726,924股。
受益所有人姓名(1) | 普通股數量 | 所佔類別的百分比 | |||||||||
Xiaobin Liu(首席執行官和主席) | 58,115 | (2 | ) | * | |||||||
Yibo Yang(董事) | — | — | |||||||||
Min Li(首席財務官) | 58,115 | (2 | ) | * | |||||||
Naihui Miao(首席運營官) | 58,115 | (2 | ) | * | |||||||
Shengwei Ma(董事) | 2,000 | (3 | ) | * | |||||||
Yang Zou(董事) | 4,000 | (4 | ) | * | |||||||
Shitong jiang(董事) | 4,000 | (5 | ) | * | |||||||
Dongshan Wang(董事) | 1,000 | (6 | ) | * | |||||||
所有董事和執行董事(共八人) | 184,345 | 1.7 | % | ||||||||
Wenxiang Yu | 1,015,945 | (7 | ) | 9.5 | % | ||||||
山東好源行業板塊有限公司 | 824,947 | (7 | ) | 7.7 | % | ||||||
Ming Yang | 1,985,675 | (8 | ) | 18.5 | % |
_____________
* 不到1%。
(1) 每位董事和高管的地址均爲中國人民共和國山東省壽光市東城工業園蔬菜大廈11樓海灣資源公司262700號。
(2)每個個人持有58,115股。
(3) 由馬先生持有的2,000股組成。
(4) 由鄒先生持有的4,000股組成。
(5) 由江先生持有的4,000股組成。
(6)由王先生持有的1,000股組成。
(7) 股東地址爲c/o Gulf Resources, Inc. 中國山東省壽光市東城工業園蔬菜大樓11層, 郵編262700, 中國人民 共和國。陳洋擔任山東好源行業集團有限公司的總經理,並擁有82%的股權。
(8) 由Ming Yang擁有的634,770股份組成, 由余文祥女士擁有的1,015,945股份,即楊先生的妻子,由楊志擁有的334,960股份,即楊先生的兒子。 楊先生聲明不擁有妻子和兒子擁有的股份。
53
第13條。某些關係和相關交易,董事獨立性
某些關係和相關交易
我們的政策是,如果公司與董事之間,或者董事與他在財務上有利益的另一家公司之間的合同或交易得到審計委員會的批准或認可,則關係或關聯方交易未必無效或可撤銷。
有關交易的詳細信息,請參閱本年度報告中包含的《合併基本報表附註,附註9 - 關聯交易》。
相關方交易批准程序
我們的董事會負責審查和批准所有潛在的關聯交易,無論這些交易是否超過120,000美元。我們尚未採用其他審查程序或標準來批准此類交易,而是根據具體情況對其進行審查。
項目14. 主要會計費用和服務
審計費用
我們的獨立註冊會計師事務所是GGF CPA有限公司,廣州市南沙區金港大道20號119商鋪3樓,廣東,PCAOb核數師ID 2729。
公司過去兩個財政年度向其首席會計師收取的總費用如下:
費用 | 2022 | 2023 | |||||
審計費用 | $ | 170,000 | $ | 188,000 | |||
審計相關費用 | — | — | |||||
稅務費用 | $ | 5,500 | — | ||||
所有其他費用 | — | — | |||||
總費用 | 175,500 | 188,000 |
這個類別包括對我們年度基本報表的審計費用,對包含在我們季度報告表格10-Q中的基本報表的審查,以及獨立註冊的會計師按照法定和監管文件或在這些財政年度的工作中通常提供的服務。
審計費用
該類別包括審計我們年度基本報表的費用,審閱包含在我們季度10-Q表格中的基本報表以及通常由獨立註冊會計師提供的與法定和監管文件申報或承諾相關的服務,針對這些財政年度。
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審計相關費用
該類別包括我們獨立核數師提供的與審計或審閱我們的基本報表相關的服務,並且不包含在審計費用之上報告的項目。該類別包括有關交易和擬議交易事項的會計諮詢。公司在截至2023年12月31日和2022年的年度中未發生此類費用。
稅務費用
關於$nil和$5,500的稅費與2023年和2022年12月31日結束的每年稅務合規服務相關。
所有其他費用
沒有其他費用需要披露。
服務的預先批准
審計委員會每年任命獨立會計師,並預先批准審計服務。審計委員會主席有權事先批准指定的非審計服務,其費用不超過指定金額,如果他及時告知其他審計委員會成員經過批准。
第四部分
項目15. 附表和財務報表計劃。
(a) 基本報表和附表
(1) | 基本報表 - 作爲此申報的一部分提交的財務報表列在《基本報表及附加數據指數》,第二部分第8項目,F-1頁。 |
(2) | 基本報表附表-作爲此次申報文件的一部分提交的「附表I-僅母公司財務信息」列在基本報表和附加數據的第II部分第8款的S-1和S-2頁。所有其他財務報表附表之所以被省略,是因爲它們不適用,或者所需信息已在合併財務報表或相關附註中列明。 |
(b) 展品指數
55
*隨此提交。
10-K表格摘要
不適用。
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簽名
根據證券交易法案第13或15(d)條的要求,公司已要求代表公司的簽字人據此正式簽署本報告。
日期:2024年9月27日 | 通過: | 小斌 劉 |
作者:小斌 劉 | ||
Title: Chief Executive Officer (職位:首席執行官) | ||
通過: | /s/ 明麗 | |
作者:明麗 | ||
標題:致富金融(臨時代碼)官員 |
根據1934年證券交易所法案的要求,本報告已由以下人代表公司簽署,並標明其身份和日期。
簽名 | 董事長 | 日期 | ||
/s/ 劉小斌 | 2024年9月27日 | |||
劉小彬 | 首席執行官和董事 | |||
/s/ 李敏 | 2024年9月27日 | |||
李敏 | 致富金融(臨時代碼)官 | |||
楊亦波 | 2024年9月27日 | |||
Yibo Yang | 董事 | |||
苗乃輝 | 2024年9月27日 | |||
苗乃輝 | 董事 | |||
/s/ 王東山 | 2024年9月27日 | |||
王董 | 董事 | |||
/s/ 鄒洋 | 2024年9月27日 | |||
鄒揚 | 董事 | |||
盛偉馬 | 2024年9月27日 | |||
盛偉馬 | 董事 | |||
石同jiang | 2024年9月27日 | |||
史東jiang | 董事 |
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