成交量99.1 摘錄了公司向投資者提供的某些信息。
• 截至2024年6月30日，Pagaya Technologies Ltd.（以下簡稱“公司”）有機會與約50%的美國前20大資產規模最大的銀行合作
• 截至2024年6月30日，公司正在探索與約10家領先的非銀行貸款人建立關係
• 截至2024年6月30日，公司在上一個財年於資產支持證券（ABS）資本上籌集超過60億美元
1. 交易基礎和現在為何 -- 再融資現有高成本債務設施→ ~$3000萬(1) 年利息支出節省 -- 重新投資節省資金以加快增長機會→ 利用現有貸款夥伴實現顯著增長 ✓ 交易完成後，預計業務將實現全面現金流正收入→ 達成目標意義重大 ✓ 加速我們實現GAAP淨收益正收入的道路 預計業務在完成此交易後將實現全面現金流正收入 為什麼現在？ 業務勢頭加上最近的利率下降和改善的資金環境為這項交易創造了獨特機會，使業務能夠在近期加速增長 出資來源：12500萬美元可換股票據發行、10000萬美元期貸款增額、預計10000萬美元資產負債表證券銷售 資料來源：公司內部數據。 (1): 這些不是預測；它們是目標/指標，是前瞻性的，受到重大業務、經濟和競爭性的不確定性和意外事件的影響，許多是公司及其管理層無法控制的，並基於 對未來決定的假設，這些假設可能會更改。實際結果將有所不同，這些變化可能是重大的。本演示文稿中的任何內容都不應被任何人視為這些目標/指標將被達到，並且公司不承擔更新其目標的責任
2. 抓住勢頭：實現全面現金流正收入的最後一步 單位經濟 運營杠杆 資本效率/淨風險保留 利息支出節省 達成交易後的現金流正收入運行 -- 我們的淨費率增加約30%（FRLPC作為網絡成交量的%）-自2023年年底以來上升約100個基點 -- 將目標範圍提高至3.5% - 4.5%(1)（改善了50個基點） -- 資本效率/淨風險保留 -- 運營杠杆 -- 隨著時間的推移，持續降低核心運營支出占總收入的比例 -- 實施了2500萬美元的年化成本節省(1)，預計將在2024年下半年開始反映出來 -- 自2022年以來的最低資本成本和風險留置水平 -- 信貸表現大幅改善，由個人貸款的AAA評級和汽車ABS的AA所驗證 -- 個人貸款和汽車貸款早期違約率比2021/2022年峰值水平低40% - 60% -- 通過前瞻流量擴大資金來源，零至極小的前期資本需求 預定執行目標 • 發行可換股票據，提高期貸款及優化資產負債表 • 通過中高成本債務的再融資約27000萬美元 • 由於擔保借款的償還而產生的約3000萬美元的年化利息節省(1) 加速增長由正現金流資助 行動項目 資料來源：公司內部數據。 (1): 這些不是預測；它們是目標/指標，是前瞻性的，受到重大業務、經濟和競爭性的不確定性和意外事件的影響，許多是公司及其管理層無法控制的，並基於 對未來決定的假設，這些假設可能會更改。實際結果將有所不同，這些變化可能是重大的。本演示文稿中的任何內容都不應被任何人視為這些目標/指標將被達到，並且公司不承擔更新其目標的責任。 透過這項交易