註冊號碼333-264388
根據433條規定提交
日期為2024年9月6日
新發行：蒙特利爾銀行的自動調用屏障債券，與兩個參考資產中表現較差的那個有關這些票據不保證到期時返回您的本金 注意信息 發行人：蒙特利爾銀行 最低投資：1000美元（之後每次增加1000美元） 日期 開放期結束：2024年9月26日 定價日期：2024年9月26日或之後 結算日期：2024年10月1日或之後 估值日期：2026年9月28日或之後 到期日：2026年10月1日或之後 期限：約2年 發行：PSARC 553 參考資產 蘋果公司的普通股（彭博：AAPL） 特斯拉公司的普通股（彭博：TSLA） 條款 利率：按照年利率本金的至少13.40%（每季度約3.350%），除非提前贖回。 觸發水準：對於每個參考資產，為其初始水準的50% CUSIP 06369NC41 請參見下一頁，了解本封面頁面包含的其他有關條款，以及您的投資可能受到影響。 未在此處定義的任何大寫術語應具有初步定價補充的含義（請參閱下方的超鏈接）。 SEC文件編號333-264388 | 2024年9月6日 條款續 Coupons：根據自動贖回功能，將於相應的優惠券支付日期支付一次性優惠券。 優惠券支付日期：利息將於每年1月、4月、7月和10月的第1天支付（或者如果該日不是工作日，則支付下一個工作日），從2025年1月1日開始，直至到期日，按照自動贖回功能。 自動贖回：從2024年12月27日開始，如果在任何調用觀察日期，每個參考資產的收盤水準大於或等於其調用水平，該票據將被自動贖回。您將不需再支付您的投資下的任何其他金額。 調用觀察日期：從2024年12月27日開始，每個優惠支付日期前三個交易日。 調用結算日期：如果票據被自動贖回，則在相關的調用觀察日期後立即支付優惠券支付日期。 觸發事件：如果任何參考資產的最終水準在估值日期時低於其觸發水準，則將被視為發生觸發事件。 自動贖回時的支付：如果票據被自動贖回，則在調用結算日期投資者將收到其本金加上否則應支付的優惠券。 投資目標 這些票據的目標是為客戶提供定期收入的潛力，進行贖回，同時在票據期間對參考資產的潛在下跌提供有限的下行保護。因此，這些票據可能適合對參考資產在票據期間持有稍微看好的投資者。票據的表現可能與投資目標不一致。 本期票據條款簡要摘要，涉及並應與2024年9月6日日期的定價補充、2022年7月22日日期的產品補充、2022年5月26日日期的招股說明書補充以及2022年5月26日的招股說明書一起閱讀。花旗全球市場公司。
到期支付（如果持有至到期日）：如果票據未自動贖回，則票據的到期支付基於基準資產的表現。您將收到每1000美元主金額的票據1,000美元，除非發生觸發事件。如果發生觸發事件，您將在到期時收到，對於您的票據每1000美元主金額，一定數量的股份，該數量等於實體交割金額，或根據我們的選擇現金交割金額。實體交割金額將小於您的票據主金額，甚至可能為零。您還將收到最後的票息。即使有票息，票據的回報可能為負。表現最差的基準資產：百分變化最低的基準資產。百分比變化：對每個基準資產，按以下公式得出的商數，以百分比表示：（最後水平-初始水平）/初始水平初始水平：對每個基準資產，該基準資產在定價日期的收盤水平。最後水平：對每個基準資產，該基準資產在估值日期的收盤水平。實體交割金額：等於1000美元除以其初始水平的最差表現基準資產的股份數。任何碎股將以現金支付。現金交割金額：等於（1）最差表現基準資產的實體交割金額和（2）最後水平的產品的現金金額。主要風險：這些票據的投資者可能在到期時失去全部或大部分投資金額，如果任何基準資產的市場價值下降，且任何基準資產的最終水平低於其觸發水平。我們敦促您在做出投資決定之前，仔細閱讀下文所述的文件，包括所載的風險因素及其所引用的文件。二級市場：這些票據將不會在任何證券交易所上市。雖然並無義務如此，花旗集團全球市場股份有限公司（“花旗”）（或我們或他們的聯屬公司之一）計劃在結算日期後繼續在票據市場維持二級市場。在到期之前出售票據所得的收益可能低於最初投入的本金金額。
3項風險考慮：以下摘要的風險是在購買債券之前需要考慮的一些最重要因素。建議投資者閱讀與本期限貨表相關的定價補充資料和產品補充資料中所有與債券相關的風險因素。 • 您可能損失全部債券本金，而債券的潛在回報僅限於票息支付。如果債券未被自動贖回並且與任何參考資產相關的觸發事件已發生，您將因該最差表現參考資產的最終水平低於其初始水平的每1%而損失債券本金的1%。 • 您的債券可能會提前贖回。如果債券被提前贖回，您將不會收到任何額外票息，並且您可能無法將收益投資於具有相似回報的證券。 • 您到期時的付款可能僅根據最差表現參考資產來確定，即使任何其他參考資產表現更好。 • 債券的支付將根據每個參考資產單獨確定，而不是一個籃子，並且債券的支付將基於最差表現參考資產的表現。 • 從估值日期到到期日最差表現參考資產的收盤水平下降將減少實物交割金額的價值。 • 您的債券回報可能低於具有可比到期的債務券的回報。 • 更高的利率或更低的觸發水平可能反映出參考資產預期波動性增加，並且預期波動性增加通常表示到期損失風險增加。 • 您的債券回報可能低於具有可比到期的債務券的回報。 • 債券是發行人的無擔保債務，您的投資受發行人信用風險的影響。 • 我們及我們的聯屬公司的活動可能與您的利益存在衝突，也可能對債券價值產生不利影響。 • 我們對債券的初始估計價值將低於公開價格，不代表債券未來價值，並且可能與其他任何一方的估計價值不同。 • 債券條款不是通過參考我們固定利率債務的信用價差來確定的。 • 如果我們備用利潤（如有）和我們的套期保值成本，將會對債券的公開價格產生不利影響，並且可能影響您賣出債券的價格。 • 您將沒有任何股東權利，也將無權在到期時收到由參考資產代表的任何證券。 • 您的債券受單一股票風險影響。 • 債券將不會在任何證券交易所上市。BMOCm可能會提供在二級市場購買債券，但並非必須如此。即使存在二級市場，可能無法提供足夠流動性以使您輕鬆交易或賣出債券。 • 我們及我們的聯屬公司可能從事與債券有關的套期保值和交易活動，可能會對我們在到期時支付產生不利影響。 • 您必須依靠自己對與參考資產相關的投資價值的評估。 • 擁有債券與擁有參考資產的股票或直接與參考資產相關的證券不同。
在到期時的四個假設支付方案：以下表格說明了一份債券的假設支付，假設不同的情境。這些假設支付基於一筆1000美元的投資，每個參考資產的假設初始水平為100.00美元，每個參考資產的假設觸發水平為50.00美元（假設初始水平的50.00%），每個參考資產的假設看漲水平為100.00美元（假設初始水平的100.00%），每季的假設利率為3.350%（每年約13.40%），以及最不佳表現參考資產的假設收盤水平區間。以下展示的假設範例旨在幫助您理解債券的各項條款。收到的票息數量將取決於在債券期間是否自動贖回債券。如果債券沒有被自動贖回，您在到期時收到的現金或股份金額將取決於最不佳參考資產的最終水平。以下範例中出現的數字已經四捨五入以便分析。下表說明了每份債券在債券期間的假設總票息，根據上述的假設期限，取決於在任何自動贖回或到期前支付了多少票息。如果債券沒有被自動贖回，每份債券在債券期間的假設總票息將等於下表顯示的最大金額。以下表格說明了一份債券在到期時的假設支付，假設未自動贖回債券。如果債券在到期前被自動贖回，則以下的假設範例將不相關，您將在適用的看漲結算日期收到，每1,000美元本金，加上適用的最終票息。* 代表估值日的假設實物交割金額現值。我們可以選擇交付實物交割金額或現金交割金額。如果我們選擇交付實物交割金額，則您在到期日的實際收益和債券的總回報將取決於到期日最不佳參考資產的價值。票息數量、總票息支付金額 1 $33.50 2 $67.00 3 $100.50 4 $134.00 5 $167.50 6 $201.00 7 $234.50 8 $268.00 最不佳參考資產的假設最終水平 最不佳參考資產的假設最終水平 以其初始水平百分比表示 到期付款（不包括票息） $200.00 200.00% $1,000.00 $180.00 180.00% $1,000.00 $160.00 160.00% $1,000.00 $140.00 140.00% $1,000.00 $120.00 120.00% $1,000.00 $100.00 100.00% $1,000.00 $90.00 90.00% $1,000.00 $80.00 80.00% $1,000.00 $70.00 70.00% $1,000.00 $60.00 60.00% $1,000.00 $50.00 50.00% $1,000.00 $49.99 49.99% $499.90 $40.00 40.00% $400.00 $20.00 20.00% $200.00 $0.00 0.00% $0.00
其他資訊 這些註釋將不被視為由美國聯邦存款保險公司或加拿大存款保險公司或其他美國或加拿大政府機構或工具機構所保險。 這些註釋將不受加拿大存款保險公司法第39.2(2.3)條的任何轉換成我們或我們任何聯屬公司的普通股的規定的限制。美國證券交易委員會（"SEC"）或任何州證券委員會並未審核或批准這些註釋，也沒有對與其相關的本文件，或伴隨的產品補充資料、招股書補充資料或招股書的準確性表示任何意見。任何相反的陳述都是刑事犯罪。 發行人已向SEC提交了與本次通信有關之發行申報。 在投資之前，您應閱讀該申報中的招股書和發行人向SEC提交有關發行人和這些發行的更完整信息的其他下述文件。 您可以通過訪問SEC網站 http://www.sec.gov 免費獲得這些文件。 或者，如果您通過免費電話1-877-369-5412或發送電子郵件至 investor.solutions@bmo.com 聯絡發行人的代理人，發行人將安排將招股書（在與本交易概要相關的前述招股書補充資料、產品補充資料和初步定價補充資料的補充下）發送給您。本交易概要中的信息完全受發行人2024年9月6日的前述初步定價補充資料及其伴隨的產品補充資料、招股書補充資料和招股書中更為詳盡的說明的限制。 除非上下文另有規定，否則在本交易概要中使用但未予定義的大寫詞語在本交易概要相關的前述定價補充資料、產品補充資料、招股書補充資料或招股書中具有其所指定的含義。 有關檢取這些文件的信息可在本交易概要的其他地方找到。 您可以通過以下方式在SEC網站上檢索這些文件（或者如果該地址已更改，可以通過在SEC網站上查看我們於相關日期的申報）： • 2024年9月6日的前述初步定價補充資料：https://www.sec.gov/Archives/edgar/data/927971/000121465924016163/y96246fwp.htm • 2022年7月22日的產品補充資料：https://www.sec.gov/Archives/edgar/data/927971/000121465922009102/r712220424b2.htm • 2022年5月26日的招股書補充資料及招股書：https://www.sec.gov/Archives/edgar/data/0000927971/000119312522160519/d269549d424b5.htm 我們在SEC網站上的中央索引鍵（CIK）為927971。 在本交易概要中使用的“發行人”、“我們”、“我們”或“我們”的指的是蒙特利爾銀行，但不包括其合併子公司。 本交易概要未包含對收購、持有或處置註釋的美國稅收後果的描述或討論。 我們建議您仔細閱讀附帶定價補充資料中的“美國聯邦稅收信息”部分，附帶產品補充資料中的“補充稅收考慮 - 補充美國聯邦所得稅考慮”部分，附帶招股書中的“美國聯邦所得稅”部分，以及附帶招股書補充資料中的“某些所得稅後果”部分。對於您自己的稅務狀況，您應諮詢您的稅務顧問。 5