展示4.1

預購認股權

購買普通股的權利

oragenics, inc.

THIS 預先撥款的購買普通股票的權證（以下簡稱“權證本權證（「本證明」）證明，出於所得到的對價，___________ 或其受讓人（「受讓人」）在發行日（「本證明」）或此後任何時間內但非終止日（紐約市時間下午5:00），有權按照此處所述的條件和限制行使權利 持有人”）根據以下規定的條款和條件，在__________________，2024年（以下簡稱“初始行權日”）或以後的任何時間，在此權證完全行使前，有權認購和購買來自Oragenics，Inc.，一家佛羅里達州公司（以下簡稱“公司根據本協議的調整，最多可購買______股（以下簡稱爲「本證券」）權證 股票普通股的購買價格爲每股普通股的行使價格，如在第2（b）章節中定義。本證明書最初將以電子記賬形式發行和保存，並由託管信託公司或其指定的託管人（以下簡稱爲「受託人」）作爲唯一的登記持有人，如投資者有權根據證執行代理協議的條款選擇獲得紙質形式的證明書，則本句不適用。DTC託管人最初是本證明書的唯一註冊持有人，但投資者有權選擇根據證執行代理協議的條款選擇以紙質形式的證明書形式行使權利，那麼本句將不適用。

部分 1. 定義除了在本權證中其他地方定義的術語外，以下術語在本節1中具有如下含義：

“附屬公司「控制」是指任何直接或間接通過一個或多箇中介控制或被控制或與任何人共同控制的個人，這些術語在證券法規則405條下使用並被解釋。

“買盤 價格”意味着對於任何日期，應根據適用的以下各款第一適用條目確定的價格：(a)如果普通股當時在交易市場上被列出或報價，該時間的普通股的買價(或最近的前一日期)將由彭博社報告(基於從上午9:30(紐約時間)到下午4:02(紐約時間)的交易日)，(b)如果OTCQb或OTCQX不是交易市場，在OTCQb或OTCQX適用日期(或最近的前一日期)上的普通股加權平均價，(c)如果普通股當時沒有被列出或在OTCQb或OTCQX交易，且普通股的價格當時在OTC Markets Group Inc.發佈的「Pink Sheets」(或類似機構或代理機構繼承其報告價格的職能)中報告，報告的普通股每股最新買價，或者(d)在所有其他情況下，由持有者中持有多數持有權的認股權證獨立評估師合理地接受並由公司支付的普通股份的公允市場價值評定。

“董事會「董事會」指公司的董事會。

“工作日「」表示除了星期六、星期天、美國的聯邦法定假日或者紐約銀行機構根據法律或其他政府行動被授權或要求關閉的任何日期之外的任何一天；但是，爲了澄清，商業銀行不應被視爲根據法律而被要求保持關閉的，由於「居家隔離」，「避難所內」，「非必要的員工」或任何其他類似的命令或限制或所有基金類型機構的實體分行在任何政府機構的指導下被關閉，只要紐約市的商業銀行的電子資金轉移系統（包括電匯）在這一天能夠正常對客戶開放。

“委員會:” 表示美國證券交易所。

“普通股”代表公司普通股股份，每股面值爲$0.001，以及以後可能被重新分類或更改的任何其他證券類別。

“普通 股票等價物「股票」是指公司或子公司的任何證券，持有者可在任何時候獲得普通股，包括但不限於任何可轉換成普通股、可行使、交換或以其他方式使持有人有權獲得普通股的債務、優先股、權利、期權、認股證或其他工具。

“證券交易法「1934證券交易法」，經修訂的法律，及其頒佈的規定。

“持有”表示個人或公司、合夥企業、信託、合併或未合併的協會、合資企業、有限責任公司、股份有限公司、政府（或其任何機構或其下屬單位）或其他任何形式的實體。

“註冊聲明書「」表示該公司在S-1表格（文件號碼333-281618）上的註冊聲明。

“證券法「」表示1933年修訂版證券法，以及在此之下制定的規則和法規。

“「財政部條例」是指根據《稅收法典》頒佈的所有擬議、臨時和最終條例，這些條例可能會不時修訂（包括後續條例的相應規定）。「子公司」是指根據《S-X法規》定義的公司在提交給委員會的公司備案中規定的任何重要子公司，並應在適用的情況下，還包括該公司在此日期後成立或收購的任何直接或間接重要子公司。

“交易日「交易日」指證券市場開放交易的日期。

“交易市場「」指的是在涉及日期上，普通股在以下任何市場或交易所上市或報價交易：紐約美國交易所，納斯達克資本市場，納斯達克全球市場，納斯達克全球精選市場，紐約證券交易所，OTCQb或OTCQX（或任何前述交易所的繼承者）。

“轉讓代理「」指大陸股票轉讓和信託公司，該公司目前的轉讓代理，地址爲紐約州紐約市10004-1561，State Street 1號30樓，傳真號碼爲(212) 616-7619，任何公司的繼任轉讓代理。

“「VWAP」表示任何日期上任何證券的美元成交量加權平均價格，在納斯達克資本市場（或如果納斯達克資本市場不是該證券的主要交易市場，那麼在該證券的主要證券交易所或證券市場上，在該證券上從美國東部時間上午9:30開始，到美國東部時間下午4:00結束，在該證券上由彭博社通過其「VAP」功能報告的美元成交量加權平均價格(設置爲9:30開始時間和16:00結束時間)；如果上述情況不適用，則爲在該證券的場外市場上，該證券的電子公告板在美國東部時間上午9:30開始，到美國東部時間下午4:00，在彭博社報告的美元成交量加權平均價格，或者如果沒有任何市場商報告該證券的美元成交量加權平均價格，則該證券市場製造商的最高收盤買入價與最低收盤賣出價的平均值從The Pink Open Market（或類似的機構或代理機構繼承其報告價格的功能）或其他方式獲得。如果無法計算該日期上該安全的VWAP，則該日期上該安全的VWAP將是我們和債券持有人共同確定的公平市場價值。如果我們和債券持有人無法就該證券的公平市場價值達成一致意見，那麼這種爭議應根據條款中規定的程序解決。對於所有這些決定應適當調整任何股票股利、股票分割、股票組合、資本重組或其他類似交易的加權平均價格。「」表示對於任何日期，根據適用的以下條款之一確定的價格：(a)如果普通股當時已在交易市場上市或報價，則爲該日期（或最近的前一日期）在普通股所在交易市場上的每日成交量加權平均價格，由彭博社報告（以從上午9:30（紐約市時間）到下午4:02（紐約市時間）爲基準的交易日）；(b)如果OTCQb或OTCQX不是交易市場，則爲該日期（或最近的前一日期）在OTCQb或OTCQX上適用的普通股成交量加權平均價格；(c)如果普通股當時未被列入或報價在OTCQb或OTCQX上交易，並且如果普通股的股價當時在由OTC Markets Group, Inc.公佈的「粉紅單」（或類似的組織或機構繼承其報價功能的組織或機構）中報告，則爲報告的普通股每股最近的買盤價格；(d)在所有其他情況下，普通股的公允市場價值由持有的未行使的權證的利益中佔多數的人士誠實並且公司合理接受的獨立評估師確定，評估師的費用和費用將由公司支付。

“認股權 代理協議指簽訂於初始行使日期或約定的公司與認股權代理人之間的某項認股權代理協議。

“認股權證 代理人「」是公司的過戶代理商和任何繼任認證代理商。

“權證“ 意味着該認股權證以及公司根據註冊聲明發布的其他普通股認股權證。

章節 2. 行權.

a)權證行使行權權利可在或之後的任何時間進行全部或部分行權，通過向權證代理交付附有附件形式的有效執行的傳真副本或PDF副本進行郵件（或郵件附件）提交的行權通知，行使通知不得少於（i）兩（2）個交易日和（ii）構成標準交割期限的交易日數量（如下文第2(d)(i)條所定義）之內，行使上述行權日期後，持有人應通過美國銀行的電匯或出具的本票支付適用行權通知所指定的權證股票的行權價格。除非適用行權通知中規定了第2(c)條中指定的無現金行權程序，否則將不要求提供墨水原件的行權通知，也將不要求提供任何可能被擔保或公證的行權通知。儘管本合同的任何規定與之相反，但直到持有者購買了本合同下可獲得的所有權證股票並全額行權本合同之日起三（3）個交易日內，持有者將不需要物理上將本權證提交給權證代理，屆時持有者應在最終行權通知遞交給權證代理之日起三（3）個交易日內將本權證提交給權證代理予以註銷。行使本權證的部分行權將導致購買本合同下可獲得的全部權證股票總數的一部分，其效果是將本合同下可購買的未行權權證股票數量減少與已行使的權證股票數量相等。持有人和公司應保留記錄，顯示購買的權證股票數量和購買日期。公司應在收到任何行權通知後的一個（1）個交易日內提出任何異議。 持有人和受讓人在接受本權證時需承認，並同意，由於本段規定，根據本段，部分本權證股票的購買後，任何給定時間購買的本權證股票數量可能小於本權證面額中所述的金額。

儘管前述條款中規定，持有人如果其對本票證的權益是通過DTC（或其他執行類似功能的清算公司）持有的電子帳戶形式，則應按照DTC（或其他清算公司）要求的行使程序，通過向DTC（或其他清算公司）發送適用的行使指令表格來行使本條款2（a）項下的權利。但是，持有人有權選擇根據票證代理協議的條款以實體形式接收票證，此時，本句將不適用。不過，持有人仍享有「持有人」在此的所有權利和救濟。

b) 行使價格本認股權證的每股認股價格爲0.001美元，根據下面的調整（以下簡稱“行使價格”).

c)無現金行權.如果在本日起後的任何時間，沒有對Warrant Shares進行有效註冊，或者沒有交付給持有人的當前說明書，那麼這隻權證只能通過「無現金行權」來行使，其中持有人有權獲得的權證股票數量等於[(A-B) (X)]÷(A)的商，其中：

如果以此種方式行使認股權益，則這些認股權益自動獲得認股權證的註冊特性。

d)行使的機制。.

i. 行使後，認股權證股票將發送給持有人，通過其存託機構信託公司的存入或提取保管人系統（「Deposit or Withdrawal at Custodian」）將認股權證股票劃入持有人或其指定人的餘額帳戶中，而且前提是（A）公司成爲該系統的參與者並且有有效的註冊聲明允許向持有人發行認股權證股票或再銷售認股權證股票；或（B）認股權證股票符合第144號規則，允許持有人無限制地按現金失效行使認股權證股票。如果前提未滿足，則通過向持有人指定的地址提供股票證書，以公司股份登記冊上持有人或其指定人名下的名義，提供持有人根據該行使享有的認購權股票數量，並在接到行使通知書之後的一個交易日或標準交收期的交易日數之和更早的日期（「交付日期」）。此外，請注意，如果（除了無現金行使的情況外）聚合行權價的支付在認股權證交付日期之後12:00 P.m.紐約時間收到，則認股權證交付日期將延長一個交易日。通過提交行使通知書，持有人被視爲已成爲與本認股權證行使有關的認股權股票的記錄持有人，無論認股權證股票的交付日期爲何，只要在接到行使通知書後的一個交易日內接收到聚合行權價的支付或交易日數之和更早的標準交收期。如果由於任何原因，公司未能在認股權證股票交付日期之前向持有人交付認股權證股票，則公司應向持有人支付現金作爲清償貨幣，而不是罰款。對於每$1,000認股權證股票，公司應支付每個交易日$10的清償貨幣（根據適用通用股票的加權平均價格（VWAP）），從認股權證股票交付日期後的交易日數逐日增加到第五個交易日爲止，直至該認股權證股票交付或持有人撤回該行使。本節2(d)(i)中規定的清償貨幣金額不應與購買協議中規定的相同清償貨幣規定重複。公司同意保持參與FASt計劃的轉讓代理，只要本認股權證有效並且可行使。此處「Standard Settlement Period」表示在行使通知書交付日生效的公司主要交易市場上拍賣，以交易日數表示的標準交收期。公司應確保按照「信貸或取款管理機構系統進行的存入或提款」（即通過轉移代理向持有人或其指定人的餘額帳戶存入投資者類型的股份）的方法，將在轉讓代理出示持有人/或其指定人的帳戶情況下購買兌現權所得的股票由轉讓代理傳達給持有人。前提是公司在該系統的參與者之一，並且滿足以下條件：（A）有有效的註冊聲明可許可兌現權股份的發行，或者許可持有人再銷售兌現權股份；或者（B）本兌現權是採用無現金兌現的方式行使的，否則通過向持有人在行使通知中指定的地址交付證書的方式實施，將該證書在公司的股票登記名冊中以持有人/或其指定人的名義登記，確保持有人根據該行使方式有權獲得的兌現權股份在最早的日期前送出，（i）在提交行使通知書的送達給公司之後的兩個（2）個交易日；（ii）在將總體行使價格交付給公司之後的一個（1）個交易日；或者（iii）在提交行使通知書的兩個（2）個交易日之後的標準交割期的交易日這個日期稱爲「付款日期」。DWAC根據行使通知書的交付，持有人在公司的所有公司用途中將被視爲已成爲行使本兌現權的兌現權股份的記錄持有者，不論何時交付了兌現權的股份。前提是在付款日期的兩個（2）個交易日以及標準交割期包括的交易日的數量（非無現金兌現的情況下）內收到了總體行使價格的支付。如果由於任何原因，公司未能在兌現權股票的交付日期前向持有人交付兌現通知行使的兌現權股票，公司應向持有人以現金形式支付補償金額（作爲實際損害賠償金而非罰金），每1,000股兌現權股票根據通知日期時Common stock的VWAP爲基準，每個交易日10美元增加到該兌現權股票交付日期後第五個交易日的每個交易日20美元，直到這些兌現權股份被交付或持有人取消行使爲止。公司同意一直在此兌現權有效行使期間，維持一個將以FASt系統爲參與者的轉讓業務代理。在此使用的定義中，“）如果公司是該系統的參與者且（A）有生效的註冊聲明允許註冊持有人發行認股權證的股票或通過註冊持有人轉售權證股票，或（B）認股權證股票符合144條規則的轉售標準（假定認股證券是免費行權的），且註冊持有人及其券商在此方面合理地向公司和其過戶代理商提供一般性代表和文書記錄之外的合乎情理的其他文件，則股票將通過物理交割交付一個證書，該證書已註冊在該公司股份註冊名冊上，名稱爲註冊持有人或其受讓人，因此行使權證所述權利相應地發行的股票數量應在註冊持有人在行使通知中指定的地址收到股票之日起的最早日期內交付證券交易日的第二個交易日之前，公告日期之後，一（1）個交易日後按照合格結算期的交易日數（3）公司收到行使通知之日後的交易日數，這些股票斥爲「權證交付日期」。收到「行使通知」後，註冊持有人將被認爲已成爲有關權證所述權利相應地發行的股票的名義持有人，而與股票交付的日期無關，前提是在前述情況下，除非（在非免費行權的情況下）支付相應的行使價格，否則必須在之早（一）兩個交易日和（二）在交付行使價格之後構成合格結算期的交易日數內（除非是標準結算期的交易日數），必須接到註冊持有人收到行使通知之後的交易日數，否則公司因任何原因未能將該行使通知所需的認股權證股票交付給註冊持有人則在「權證交付日」之後第二個交易日，公司應支付該股票交付的公告日期之日的普通股證券的交易量加權平均價格（基於本條款中公開市場法人股票的VWAP）對於每個$1,000的認股權證股票，每交易日支付$10的違約賠償金（在權證交付日期後的第五個交易日增加到$20的每交易日），直到其股票交付或持有人撤回此次行權。公司同意維持是最佳的快速證券​​過戶系統參與的過戶機構，只要此權證仍然是未行使的。在此中，「標準結算期」指公司在其主要股票交易所​​上所採用的與普通股票有關的結算規定，以股票的交易日數表示，其在轉讓通知之日有效。其它標準結算期「」表示在公司主要交易市場相對於普通股票的標準結算期，以交易日的方式表示，即行使通知交付日期的實際規定。

ii.行使後，公司將發放新的認股權證 。如果本認股權證部分行使，持有人請求並交回本認股權證，在發行認股權股票的同時，公司將向持有人交付新的認股權證，證明持有人購買未購買的認股權股票的權利，新的認股權證在其他方面與本認股權證完全相同。如果該權證部分行使，公司應在持有人要求並交回本權證書的情況下，在交付權證股份時交付給持有人一份新的權證，證明持有人對於按本權證要求購買的未購買權證股份擁有的權利，該新權證在其他方面應與本權證相同。

iii. 撤銷權如果公司未能導致過戶代理按照第2(d)(i)款向持有人傳輸認股權股份至認股權股份交付日期，則持有人有權撤銷該行權。

iv.未能及時交付權證股票的待購賠償。除了持有人可用的其他權利外，如果公司未能根據本協議（包括但不限於第1（a）段）的規定通知其轉移代理在權證股票交付日期內向持有人發送權證股票，並且在該日期之後，持有人的券商要求持有人購買，或者持有人的券商以其他方式購買，普通股以滿足持有人根據該行使時期內（「購買」），則公司應在一（1）個工作日內向持有人支付任何金額，超過（x）這樣購買的購買價格（如果有的話，包括經紀佣金），以及（y），如果有的話，出售給出現賣單的價值乘以公司許可進行調整的本權證份額。此外，如保持選擇，公司應恢復未被約束的本權證及相當數量的本權證所發行的普通股份（在該情況下，該協議被視爲已撤消）或者公司應在持有人的要求下在一（1）個工作日內提供股票，假設公司在此項承諾之後成功履行其行使和交付義務。例如，如果持有人購買或兌現具有總購買價格爲11,000美元的普通股，以滿足根據總銷售價格出售價值帶來的購買義務爲10,000美元的普通股時，根據上述句子的規定，公司應向持有人支付1,000美元。持有人應向公司提供書面通知，表明應支付給持有人的金額，並按公司要求提供有關此種損失的證據。本協議不限制持有人根據本協議，法律或公平法可得到的任何其他救濟措施，包括但不限於根據本協議的條款，就公司未能按照本協議的規定及時交付普通股票追求具體履行和/或禁止救濟。除了其他可用於持有人的權利外，如果公司未能要求過戶代理根據第2(d)(i)條款的規定在認購權證股票交付日前或在此日期後將認購權證股票發送給持有人，並且在此後，持有人的經紀人要求持有人購買（在開放市場交易或其他方式下）或持有人的券商以其他方式購買普通股，以滿足持有人預期在此次認購中將獲得的認購權證股票的銷售（「Buy-In」），則公司應支付給持有人現金金額，即（x）持有人購買這些購買普通股的總購買價格（包括經紀佣金（如有））超過（y）以此次購買義務所產生的每股認購權的執行價格乘以購買訂單的執行價格，並且持有人可以選擇，要麼恢復認購權證的部分以及相應數量的認購權證股票，對此次認購的執行將被視爲撤銷，要麼向持有人交付本應在公司及時履行行使和交付義務的情況下發行的普通股的數量。例如，如果持有人購買的普通股的總購買價格是11,000美元，以解決因以10,000美元的總銷售價格產生的購買義務而嘗試行使的普通股，根據上述的上一句子的條款（A），公司應爲持有人支付1,000美元。持有人應向公司提供書面通知，指示應向持有人支付的Buy-In金額，並應在公司要求時提供有關此類損失的證據。本文件不限制持有人根據本文件、法律或公正等可獲得的其他救濟措施，包括但不限於特定履行的裁決和/或禁令救濟，以解決公司未能及時根據本協議的規定交付普通股的情況。買入如公司應根據本條款規定的條件及時交付認股權的行使項下的股票，則公司應（A）以現金向持有人支付金額（如有的話），即持有人購買普通股的總購買價格（包括若有的券商佣金）超過執行相關賣出訂單價格並乘以公司應交付給持有人的認股權股份數量的差額的金額；及（B）根據持有人的選擇，恢復認股權的部分和相應數量的認股權股份，以便行使未獲得滿足的部分（在這種情況下，此項行使應被視爲被撤銷），或向持有人交付本應根據本約定及時履行行使及交付義務而應發行的普通股數量。例如，若持有人購買普通股的總購買價格爲11,000美元，以彌補與嘗試行使的認股權相關的買入操作而得的總銷售價格爲10,000美元的情況，則根據上一句（A）的規定，公司應向持有人支付1,000美元。持有人應向公司提供書面通知，指示因買入而應支付給持有人的金額，並在公司要求時，提供有關此類損失金額的證據。本約定對持有人在法律或根據本約定可獲救濟的其他任何情況下追求其權利的措施，包括但不限於，要求具體履行和/或就公司未能按本約定及時交付普通股而尋求禁止令救濟等，無任何限制。

動詞 不發行碎股或未領股票在行使本認股權證時不得發行碎股或碎股代表。對於持有人在行使時本應有權購買但實則不足整股的任何碎股，公司可選擇支付相應的現金調整金額，金額爲該碎股乘以行使價格，或者將其向上舍入爲下一個整數普通股份。

vi。費用、稅收和支出發放認股權證股票應免費給予持有人，不收取任何發行或轉讓稅或其他附帶費用，所有這些稅費和費用均由公司支付，並且認股權證股票應以持有人的名義或持有人指示的名義發行；在每種情況下，該B類股東和/或該B類股東的家庭成員需獨立控制在此類帳戶、計劃或信託中持有的B類普通股實時；, 公司對於以下情況，不應承擔責任：根據第10（b）部分書面信息可靠地提供。如認股權證股票將以非持有人的名義發行，當行使認股權證時，應附上本附錄所示的轉讓表格並由持有人和公司共同簽署，作爲條件，公司可以要求支付足夠的金額以償還任何與此有關的轉讓稅。公司應支付所有轉讓代理人費用，以便當天進行通知及行使，以及支付所有完全完成同日電子交付認股權證股票所需的入庫委託公司（或執行類似功能的其他建立的清理公司）的費用。

vii. 結賬結束公司不會以任何方式關閉股東名冊或記錄，以防止根據本權證條款及時行使權利。

e) 持有人的行使限制。公司不得影響本認股權證的任何行使，持有人不得擁有 根據第 2 節或其他條款行使本認股權證任何部分的權利，但以此類發行生效後的限度爲限 按照適用的行使通知中的規定行使後，持有人（以及持有人的關聯公司以及任何其他人） 與持有人或持有人的任何關聯公司共同行事的人員（此類人員，”歸因方”）， 將以超過受益所有權限額（定義見下文）的受益所有權。就前述句子而言， 持有人及其關聯公司和歸屬方實益擁有的普通股數量應包括該數量 行使本認股權證時可發行的普通股中正在作出此類決定的股份，但應不包括 (i) 行使本認股權證剩餘未行使部分後可發行的普通股數量 由持有人或其任何關聯公司或歸屬方受益所有以及 (ii) 行使或轉換未行使的或 本公司任何其他證券（包括但不限於任何其他普通股等價物）標的未轉換部分 對轉換或行使的限制，類似於此處包含的由持有人或其任何人實益擁有的限制 關聯方或歸屬方。除前一句所述外，就本第 2 (e) 節而言，實益所有權 應根據《交易法》第 13 (d) 條及據此頒佈的規則和條例進行計算，即 持有人承認公司沒有向持有人表示此類計算符合第 13 (d) 條 《交易法》，持有人對根據該法提交的任何附表全權負責。在某種程度上 本第 2 (e) 節中包含的限制適用，確定本認股權證是否可行使（與 持有人擁有的其他證券（以及任何關聯公司和歸屬方）以及本認股權證的哪一部分可行使 應由持有人自行決定，行使通知的提交應被視爲持有人的決定 本認股權證是否可行使（與持有人擁有的其他證券以及任何關聯公司有關）和歸屬 各方）以及本認股權證的哪一部分可以行使，在每種情況下均受實益所有權限制的約束，以及公司 沒有義務核實或確認此類決定的準確性。此外，對任何群體身份的確定 如上所述，應根據《交易法》第13（d）條和頒佈的規則和條例確定 在此之下。就本第 2 (e) 節而言，在確定已發行普通股的數量時，持有人可以依賴 (A) 公司最近提交的定期或年度報告中所反映的已發行普通股數量 視情況而定，(B) 公司最近的公開公告或 (C) 最近的書面通知 公司或過戶代理人列明已發行普通股的數量。應以下各方的書面或口頭要求 作爲持有人，公司應在一個交易日內以口頭和書面形式向持有人確認普通股的數量 傑出的。無論如何，普通股的已發行數量應在轉換生效後確定 或持有人或其關聯公司或歸屬方自該日起行使公司證券，包括本認股權證 據此報告瞭如此數量的普通股流通股。這個”實益所有權限制” 應爲已發行普通股數量的4.99％（或者，經持有人在發行任何認股權證之前選擇，爲9.99％） 在行使本認股權證時可發行的認股權證的發行生效後立即生效。持有人，在收到通知後 公司可以增加或減少本第 2 (e) 節的實益所有權限制條款，前提是受益人 在任何情況下，所有權限制均不超過生效後立即已發行普通股數量的9.99％ 持有人在行使本認股權證後發行認股權證股份以及本第2（e）節的規定將繼續有效 申請。實益所有權限制的任何增加要到6.1才會生效^st 這樣的通知之後的第二天是 已交付給公司。本款規定的解釋和執行方式不應嚴格遵守 使用本第 2 (e) 節的條款更正本段（或其中的任何部分），其中可能存在缺陷或與 此處包含預期的受益所有權限制，或進行必要或需要的更改或補充以正確生效 達到這樣的限制。本段中包含的限制適用於本認股權證的繼任持有人。

本節 3。. 某些調整.

a)送轉和拆分股如果公司在本權證有效期內的任何時候：(i) 分派股票股利或以其他方式發放其普通股或其他股權或普通股等價物的股份；(ii) 將已發行的普通股進行股份細分，使其成爲更多的股份；(iii) 合併（包括通過逆向股份合併的方式）已發行的普通股，使其成爲更少的股份；或者(iv) 通過普通股的股份重新分類而發行公司的任何資本股份，那麼在每種情況下，行使價格都應乘以一個分數，分子爲此事件發生前立即有效的普通股（如有，不包括任何本權證行使後公司發行的普通股）股份的數量，分母爲此事件發生後立即有效的普通股股份的數量，並且本權證行使後可發行股份的數量應進行相應調整，使得本權證的總行使價格保持不變。根據本第3(a)條所作的任何調整應在確定股東有權收到此類股利或分配的登記日後立即生效，並應在股份細分、合併或重新分類的生效日期後立即生效。

b) 隨後的權益發行除了根據上述第3(a)節作出的任何調整外，如果公司隨時授予、發行或出售任何普通股等價物或購買權、權證、證券或其他財產，按照普通股的登記持有人所佔的比例（以下簡稱「權證」）購買權那麼持有者有權根據適用於該購買權的條款獲得持有人可以獲得的購買權總數，即使在以此權證增持普通股的全部行使前（不考慮任何對行使此權證的限制，包括但不限於利益持有限制），在記錄爲授予、發行或出售此類購買權的日期之前，或者如果沒有記錄，則以普通股的持有人確定的日期爲準，以授予、發行或出售此類購買權的記錄持有人爲準在每種情況下，該B類股東和/或該B類股東的家庭成員需獨立控制在此類帳戶、計劃或信託中持有的B類普通股實時；, 公司對於以下情況，不應承擔責任：根據第10（b）部分書面信息可靠地提供。在持有人的權利參與任何此類購買權的程度上，如果這將導致持有人超過受益所有權限制，則持有人將不有權參與此類購買權的這一程度（或者作爲此類購買權的結果而受益擁有普通股的這一程度），而這種程度的購買權將暫時保留，直到該持有人的權利不會導致其超過受益所有權限制爲止）

c)按比例分配在本授權證在有效期內，如果公司宣佈或做出任何股息或其他資產分配（或權益，用於取得其資產），以歸還資本或其他方式分配給普通股股東，包括但不限於通過股息、股權分割、再分類、企業重組、安排計劃或類似交易進行的現金、股票、其他證券、財產或期權的分配（以下統稱「分配」），則如下所述：如果授權持有人蔘與任何此類分配的權利將導致其超過受益持股限制，則持有人不享有以如上方式參與分配的權利（或因爲參與分配而成爲普通股股份的實益持有人持有如上參與分配的部分實益持有人），而這樣的分配部分將被暫時暫停，以便作爲持有人的利益，直到其享有此權益不導致持有人超過受益持股限制的時間（如果有的話）。如果在此類分配時本授權證尚未局部或完全行使，則此類分配的部分將被暫時暫停，以作爲持有人的利益，直到持有人行使此授權證爲止。當期如果在發行本認股權證後的任何時候，公司宣佈或支付資本或其他資產給普通股股東，作爲資本的歸還或其他形式（包括但不限於以股利、紅利、現金、股票或其他證券、財產或期權的形式進行分配，例如股息、分拆、分類重新調整、安排計劃或其他類似交易），則持有者有權與所持普通股票相比，按同樣的比例參與其分配。在此情況下，如果持有者參與此類分配的權益超過有益佔有限制，則持有者不得參與此類分配，也不得作爲此類分配的有益佔有權益（或因此類分配而將其展延爲有益佔有權益），該類分配的部分權益將爲持有者保留，直到其對該等權益的權利不導致其超過有益佔有限制爲止。在每種情況下，該B類股東和/或該B類股東的家庭成員需獨立控制在此類帳戶、計劃或信託中持有的B類普通股實時；, 公司對於以下情況，不應承擔責任：根據第10（b）部分書面信息可靠地提供。如果在本授權證有效期內，公司宣佈或做出任何股息或其他資產分配（或以取得其資產的權益）予持有普通股的股東，無論是出於返回資金或其他方式，包括但不限於通過股利、分拆、重新分類、公司重組、安排計劃或其他類似交易進行的現金、股票或其他證券、財產或期權的分配（以下簡稱「分配」），則如下所述：如果以任何方式參與此類分配將導致持有人超出受益所有權限，則持有人將不享有以任何方式參與此類分配的權利（或持有普通股股份作爲此類分配的結果）該部分將暫時保留爲受益所有人，直到其享有此權益而不導致持有人超出受益所有權限之前。“

d) 基本面交易。如果在本認股權證還未到期期間的任何時候，(i) 公司直接或間接地以一份或 更多關聯交易直接影響公司與另一人（ii）公司的合併或合併 或間接影響全部或幾乎全部的銷售、租賃、許可、轉讓、轉讓或以其他方式處置 其在一個或一系列關聯交易中的資產，（iii）任何直接或間接的收購要約、要約或交換要約 （無論是由公司還是由其他人完成）均已完成，據此允許普通股持有人出售、投標或交換 他們的股份用於其他證券、現金或財產，並已被50％或以上的已發行普通股的持有人接受， (iv) 公司在一項或多項關聯交易中直接或間接影響任何重新分類、重組或資本重組 普通股或任何強制性股票交易所，據以將普通股有效轉換爲或交換普通股 其他證券、現金或財產，或（v）公司在一項或多項關聯交易中直接或間接地完善股票 或股份購買協議或其他業務合併（包括但不限於重組、資本重組、分拆業務） （或安排計劃）與另一人或一組人收購未償還款項的50％以上 普通股（不包括其他人或其組成人或參與方或關聯人持有的任何普通股） 或與訂立此類股票或股票購買協議或其他業務組合的其他人或其當事方有關聯（每個 一個”基本面交易”），然後，在隨後行使本認股權證時，持有人應有權利 對於每股認股權證股票，該認股權證股本應在該基礎知識出現前夕進行此類行使後即可發行的股票 交易數量由持有人選擇（不考慮第2（e）節對行使本認股權證的任何限制） 繼任者或收購公司的普通股或公司（如果是倖存的公司）的普通股，以及任何其他股份 考慮（”替代考慮”) 持有人因此類基本交易而應收的應收款 在該基礎交易前夕可行使本認股權證的普通股數量（不包括 關於第 2 (e) 節中對行使本認股權證的任何限制）。就任何此類活動而言，確定 應根據替代對價的金額適當調整行使價，以適用於此類替代對價 可就此類基本交易中的一股普通股發行，公司應分配行使價 以合理的方式在備選對價中反映備選對價中任何不同組成部分的相對價值。 如果普通股持有人可以選擇在基本交易中獲得的證券、現金或財產，那麼 持有人在行使本認股權證後應享有與其在行使本認股權證時獲得的替代對價相同的選擇 基本交易。

e)計算在本第三部分下的所有計算應當四捨五入到最接近的分或最接近的總共1/100股普通股。根據本第三部分的規定，截至某個特定日期，普通股的發行和流通數量應當是發行和流通的普通股股份的數量之和（如有的話，不包括庫藏股票）。

f)持有人須知.

i. 行權價格調整每當行使價格根據本第三條的任何規定進行調整時，公司應及時通過傳真或電子郵件向持有人發送通知，說明在此調整後的行使價格以及由此引起的認股權證股份數目的調整情況，並簡要說明導致此調整的事實。

ii.允許持有人進行行權的通知如果（A）公司宣佈派息（或以任何形式作出其他派發），（B）公司宣佈特別非重複性現金派息或贖回普通股，（C）公司批准向所有持有普通股的股東授予認購或購買任何類別資本股或權益證書，（D）股東批准公司進行基本交易，或（E）公司授權自願或非自願解散、清算或結束公司的事務，那麼，在每種情況下，公司應在適用記錄或生效日之前的至少20個日曆日，通過傳真或電子郵件發送通知給持有人，發送至持有人在公司的認股權利登記簿上顯示的傳真號碼或電子郵件地址，通知應說明（x）劃撥股息、派息、贖回、權益證書的目的的記錄日期，或者如果不需要記錄，則確定有資格獲得這些股息、派息、贖回、權益證書的普通股股東的日期或者（y）預計重新分類、合併、出售、轉讓或股份交換的生效或閉市日期，以及預計正式記錄爲持有普通股股東有權交換普通股股份以獲得該重新分類、合併、出售、轉讓或股份交換中可交付的證券、現金或其他財產的日期；但是，不提供此等通知或通知中的任何缺陷，或無法D就此進行交付，都不會影響應在通知中註明的公司行爲的有效性。在本認股權證書中提供的任何通知涉及公司或任何子公司的關鍵非公開信息時，公司應同時根據《8-k表》向證券交易委員會提交此類通知。除非此處另有明確說明，否則持有人在此等通知日期起至觸發此等通知的事件的生效日期期間，仍有權行使本認股權證書。

第4節. 轉讓權證.

a)可轉讓性本權證及其所有權利可在公司的主要辦事處或指定代理處出示本權證並提交本權證的部分或全部轉讓書面轉讓書方可轉讓，該轉讓書由持有人或其代理人或律師簽署，並支付足夠支付轉讓稅款的資金。在此類轉讓以及必要的支付後，公司將在該轉讓書中指定的面額和名稱簽發給被讓與人或被讓與人的新權證，以及向轉讓方發放新權證，證明本權證未被全部轉讓的部分，並立即註銷本權證。儘管本文中有任何不同之處，但持有人在分配本權證之前不需要將本權證實際交還給公司，如果持有人已經完全分配本權證，則持有人應在將分配表格交給公司並完全分配本權證之日起三（3）個交易日內將本權證交還給公司。如果根據此處規定正確分配了權證，則新持有人可行使權證用於購買權證股票，而無需發行新權證。

b) 新股認購權證本認股權證可以在公司辦公室出示此認股權證時與其他認股權證相分割或合併，並隨同由持有人或其代理人或律師簽署的書面通知一同指定新認股權證的名稱和麪額。在符合第4(a)條的情況下，對於可能參與此類分割或合併的任何轉讓，公司將根據該通知執行並交付新的認股權證，以兌換要分割或合併的認股權證。所有在轉讓或交換中發行的認股權證應以本認股權證的初始發行日期爲日期，並且除了可根據其規定可發行的認股權取得數量外，應與本認股權證相同。

c)「認股權證登記冊」認股權代理人應在專門爲此目的而保留的記錄上登記本認股權，記錄持有人的名字隨時變動。「認股權證登記冊」在任何行使本認股權或向持有人分配任何內容的目的和其他任何目的上，認股權代理人和公司均可視本認股權的登記持有人爲其絕對所有人，除非另有事實通知。

第5部分。. 其他.

a)在行使權利前，此認股權證不賦予持有人任何股東投票權、紅利權或其他權利，除了第2(d)(i)條規定的行使之外，僅在第3條明確規定的情況下除外。本權證在行使前不賦予持有人任何投票權、分紅派息或其他股東權利，詳見第2(d)(i)節和第3節明示規定。

b) 權證遺失、被盜、毀損或毀紙 本公司承諾，在收到適當的證據證明本權證或任何與之有關的股票證明已遺失、被盜、毀損或毀紙，並在被盜、遺失或毀損的情況下，提供合理滿意的安全或擔保（在本權證的情況下，不包括任何債券型），並在退回和註銷這樣的權證或股票證明、如有毀損，公司將予以更換，發出新權證或股票證明，與上述註銷日期相同，以取代權證或股票證明。。公司承諾，收到合理證據證明本權證或任何涉及權證股份的股票證明已遺失、被盜、毀損或毀紙，並在遺失、被盜或毀損時提供合理滿意的擔保或安全措施（在權證的情況下，不包括任何債券型），並在退回和註銷此類權證或股票證明時，如有毀損，則發放一張新的權證或股票證明，具有相同的性質和日期，代替相應的權證或股票證明。

c)週六、週日、假日等如果任何行動的最後日期或指定日期，以及任何在此處要求或授予的權利的到期日非交易日，則可以在下一個交易日上進行該行動或行使該權利。

d)授權股數.

公司承諾，在本認股權證有效期內，將從其已獲授權但未發行的普通股中預留足夠數量的股份，以便在本認股權證項下行權時發行這些股份。公司進一步承諾，發行本認股權證即構成其負有責任爲行使本認股權證項下購買權的責任人員授予必要的認股權證股份的充分授權。公司將採取一切合理行動，以確保根據本約定發行此類認股權證股份時，不違反任何適用法律或法規，以及普通股可能上市的交易市場的所有要求。公司承諾，根據本認股權證所代表的購買權行使而發行的所有認股權證股份，在根據本約定支付相應認股權證股份的價款後，均爲合法授權、有效發行、完全實繳且無權利有償的，且不受公司就發行相關的任何稅費、留置權和負債的約束（除轉讓發生的同時涉及的稅費）。

除非經持有人免予或同意，公司不得通過任何行動（包括但不限於修改章程或進行資產轉讓、合併、清算、發行或出售證券或其他自願行動）來規避或試圖規避本權證條款的遵守或履行，但公司將始終以善意協助履行所有條款，並採取必要或適當的行動，以保護持有人在本權證中規定的權利不受損害。不限制前述規定的一般性，公司將（i）不增加任何權證股票的票面價值超過其行使前即將支付的金額，（ii）採取一切必要和適當的行動，使公司能夠有效且合法地在行使本權證時發行全額已付和無需追加的權證股票，以及（iii）商業上合理努力獲得所有公共監管機構的授權、豁免或同意，以使公司能夠履行本權證的義務。

在採取任何行動之前，會導致本認股證可行權數目調整或行權價格調整，在具備監管機構的所有授權、豁免或同意或徵得之前，公司應獲得所有這類授權、豁免或同意。

e)管轄法關於這個權證的施工、有效性、執行和解讀的所有問題，均應遵守並按照紐約州的內部法律予以解析和執行，不考慮其法律衝突原則。雙方同意，關於本權證所涉及的交易的解讀、執行和抗辯的所有法律訴訟（無論是否針對本協議的一方或其各自的關聯公司、董事、高級管理人員、股東、合夥人、成員、僱員或代理人提起）應僅在紐約市的州和聯邦法院中開始。各方特此不可撤銷地提交紐約市曼哈頓區州和聯邦法院的專屬管轄權，對於本協議下或與之有關的任何爭議的裁決或與之有關的任何交易的裁決，特此不可撤銷地放棄並同意不在任何訴訟、訴訟或訴訟中主張任何其不受該等法院管轄的主張，該等訴訟、訴訟或訴訟是不當的或對於該等訴訟不便的程序。各方特此不可撤銷地放棄經人工送達法律文書並同意接受通過掛號郵寄或特快專遞（附有投遞證明）將該等訴訟、訴訟或訴訟副本郵寄至此等方在本權證的通知地址生效，並同意該等送達應構成良好和充分的訴訟程序送達和通知。本條款中的任何內容均不被視爲以任何方式限制按法律允許的任何其他方式進行送達。如果任何一方提起執行本權證任何條款的訴訟、訴訟或訴訟，勝訴方應由另一方對其因調查、準備和提起此類訴訟或訴訟而產生的合理律師費用及其他費用進行償付。

f)（c）與需要解決的受限普通股獎勵相關的問題，管理員可以授予或限制參與人獲得宣佈的適用於未解除限制的獎勵所涉及的普通股的股息權益。 任何股息權的條款應按照適用於獎勵協議規定的方式進行制定，包括付款的時間和形式以及這些股息是否應計利息，或視爲更多受限普通股的再投資。如果管理員授予參與人獲得對未解除的限制普通股獎勵宣佈的股息權，則此類股息應受到同樣的業績條件和/或服務條件的限制。。持有人承認，在行使本認股權所獲得的認股股份數量，如果未經登記，並且持有人不使用無現金行使方式，將受到州和聯邦證券法規的再銷售限制。

g)不放棄權利並支付費用. 在本持證人沒有進行任何商業交易、或任何推遲或未行使權利的情況下，不應視爲對該權利的放棄或以其他方式損害持證人的權利、權力或補救措施。除非另有規定，在不限制本權證的其他任何條款的情況下，如果公司故意而有意地未能遵守本權證的任何規定，結果給持證人造成任何重大損害，公司應支付持證人足以支付任何費用和開支的金額，包括但不限於合理的律師費，包括上訴程序中的律師費，用於收取本權證項下應付的任何金額，或以其他方式強制執行其在本權證項下的任何權利、權力或補救措施。

h)通知根據本協議，無論是任何通知或其它通信或交付均須由持有人提供，包括但不限於任何行使通知，都必須以書面形式發送，並親自遞送、傳真、電子郵件或使用著名的隔夜快遞服務寄送，寄送地址爲1990 Main St Suite 750, Sarasota, Florida 34236，Attn：Janet Huffman,首席財務官, 傳真號碼：(813) 286-7904, 電子郵件地址： jhuffman@oragenics.com或者由公司根據對持有人的通知指定的其他傳真號碼、電子郵件地址或地址發送。公司就本協議提供的所有通知或其它通信或交付必須以書面形式發送，並親自遞送、傳真、電子郵件或通過著名的隔夜快遞服務寄送，寄送地址爲每個持有人在公司的賬簿上所載明的傳真號碼、電子郵件地址或地址。根據此處所述的傳真號碼或電子郵件地址在任何日期前的紐約時間下午5:30之前發送的傳真或電子郵件在傳輸時即被視爲送達有效；如果傳真或電子郵件的發送日期不是交易日或發送時間晚於紐約時間下午5:30的交易日，則在傳輸後的下一個交易日生效；如果通過美國國內認可的隔夜快遞服務發送，則在郵寄的次日交易開始之日起的第二個交易日生效；如果實際收到方收到該通知，則也視爲送達。如果根據本處提供的通知構成或存在公司或任何子公司的材料非公開信息，公司應同時依據《現行報告表格8-k》的規定向美國證監會提交該通知。

i)我們可以發行購買債務證券、優先股、託管股份或普通股的認股權證。我們可以單獨發行認股權證，也可以與一個或多個附加認股權證、債務證券、優先股、託管股份或普通股共同發行一個組合，具體描述如適用的招股書所陳述。如果我們作爲一個單位發佈認股權證，適用的招股書將指定該認股權證是否在認股權到期日之前可以與單位中的其他證券分離。適用的招股書還將描述以下任何認股權證的條款：在持有人未採取任何肯定行動行使本認股權進行購買認股股份的情況下，本許可證中沒有任何條款，也沒有列舉任何持有人的權利或特權，不得因持有人被公司或公司債權人主張購買任何普通股股票的購買價格或作爲公司的股東而產生任何責任。

j)救濟措施持有人除享有法律賦予的所有權利外，還有權尋求違約損害賠償，可以要求履行本認股權證項下的權利。公司同意，對於其違反本認股權證規定而導致的任何損失，單純的金錢賠償是不足以彌補的，特此同意放棄並不主張在要求具體履行的訴訟中聲稱法律救濟可以充分補償的辯護。

k)繼承人和受讓人根據適用的證券法規定，本認股權證及其所證明的權利和義務將對公司的繼任人和被允許受讓人產生約束力，並對持有人的繼任人和被允許受讓人產生利益。本認股權證的條款旨在爲本認股權證的任何持有人的利益而設，並可由持有人或認股權證股票的持有人執行。

m)修改本權證可在公司和持有人書面同意的情況下進行修改、修訂或豁免其規定。

m) 可分割性在可能的情況下，本認股權證的每一條款應根據適用法律解釋，以便生效和有效；但如果本認股權證的任何條款根據適用法律被禁止或無效，則該條款在禁止或無效程度上將無效，但不影響其他條款的有效性或本認股權證的其他條款。

n)標題本認股權證中所使用的標題僅供參考，不應視爲本認股權證的一部分。

o)認股權代理協議。 如果此證(書)通過DTC（或任何繼任託管機構）以全球形式持有，則該證(書)受《權證機構協議》的約束。在任何規定與《權證機構協議》明文規定相沖突的情況下，該證(書)的規定將主導並控制。

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（簽名 以下爲頁面）

證明。本公司已經於上述日期由其授權的官員簽署本認股權證。

行權通知書

致： oragenics, inc.

（1）簽署人特此選擇根據所附認股證的條款購買________股公司認股權證股份（僅限全數行使），並隨附全額支付行權價款及所有適用的轉讓稅，如有。

（2）付款方式爲（請勾選適用的方框）：

[  ] 以美國合法貨幣支付；或

[  ] 如果允許取消相應數量的認股權股份以便按照第2(c)節中規定的公式行使本認股權，以便按照第2(c)節中規定的無現金行使程序購買的認股權股份的最大數量。

(3) 請將上述認股權股票以本人名稱或以下命名的其他名稱發行:

認股權股票將交付至以下DWAC帳戶號碼:

[持有人簽字]

投資實體名稱：_____________________________________________________________________

投資單位授權簽署人的簽名：____________________________: _______________________________________________

授權簽署人姓名：_______________________________________________________________

授權簽署人的標題：__________________________________________________________________

日期： ______________________________________________________________________________________

展示B

分配表格

（要轉讓上述認股權證，必須簽署此表格並提供所需信息。請勿使用此表格購買股份。）

作爲有價證，特此將上述認股權證及所有權利轉讓給