EX-11.1
展覽11.1
ut斯達康控股公司。
內幕交易政策
(2014年4月25日修改)
ut斯達康控股有限公司（「UTStarcom」或「公司」）的內幕交易政策（「政策」）概述了所有UTStarcom員工必須遵循的程序。本政策和此處所述的程序來源於我們作爲一家上市公司的責任。非常重要的是，您仔細閱讀本政策。有關本政策的任何問題應直接向ut斯達康的總法律顧問提出，他是政策合規官。
A.內幕交易禁止ut斯達康董事會（「董事會」）的任何成員、官員、僱員、顧問、獨立承包商或其他與ut斯達康有關的人員如果掌握未對公衆披露的ut斯達康「重大」信息，則不得交易ut斯達康的證券。這種交易不僅違反ut斯達康的政策，還可能違反聯邦證券法。
當你持有尚未對外披露的ut斯達康相關的重要信息（「內幕信息」）時，你不能：
從事內幕交易的人，以及向他人泄漏內幕信息的人以及收到此類內幕信息的人，可能會面臨民事和刑事處罰，包括最高500萬元的罰款和最長20年的監禁。例如，如果您向某人提供「內幕消息」，然後他們買賣ut斯達康的證券，無論您是否進行交易，您和這個「內幕消息受益人」都可能因內幕交易被判有罪，並受到上述處罰。此外，ut斯達康的任何員工或顧問從事此類被禁止和/或非法行爲將面臨立即處分，包括終止僱傭或服務。
「內部信息」是指重大的未公開信息，包括任何未向公衆披露的可能會影響合理投資者買入或賣出ut斯達康股票的信息（無論是有利還是不利的）。一些「重大」信息的例子有：
您應該謹慎處理所有公司信息，並僅與那些有權和需要了解的UT斯達康員工討論機密數據。 請勿討論公司的機密信息。
與朋友、親戚和熟人交流，或者在公共場所如果您掌握有關ut斯達康的內幕信息，您必須在得知該信息已公開之前，不得交易ut斯達康證券。內幕信息直到ut斯達康向美國主要新聞服務發佈該信息後的至少兩個完整工作日後才被認爲「已公開」 。
C.交易時間窗口「內部人士」只能在UTStarcom公佈特定財政期間的財務結果後的第二個工作日開始，到財政季度的最後一個工作日結束期間進行交易。定義窗口期的另一種方式是，在每個財政季度的第一個工作日開始，並持續到特定財政季度的財務結果發佈後的第一個工作日結束時交易都是禁止的。
D. 「內幕人士」的定義 「內幕人士」包括董事會成員、高管以及公司認爲在其正常職責範圍內具有或可能具有常規或特殊的內幕信息訪問權限的其他僱員和諮詢顧問。指定的內幕人士將包括公司的所有董事會成員和高管；所有直接向董事長、首席執行官或總裁報告的個人；公司不時確定的任何僱員或諮詢顧問；以及居住在指定內幕人士家庭中的家庭成員和直系親屬。公司將不時通知被認爲是受到限制的「內幕人士」，並受到閉市交易窗口期間交易限制的約束。
E.交易窗口以外或交易申請的事前審批即使在指定的交易窗口內，只有在沒有未公開的重要事項或個人沒有內幕信息的情況下才可以進行交易。 特定內部人員必須按照下文規定，向ut斯達康的總法律顧問進行有關內部人員的所有證券交易的事前審批的通知 在任何時候 優先 購買或出售任何ut斯達康的證券受此事前審批要求的人員包括董事會成員和高級主管。事前審批流程是通過在離擬議交易日期之前至少兩個（2）個交易日向公司總法律顧問提交通知而啓動的（即，如果擬議的交易要在星期一進行，事前審批通知必須最晚在前一週星期四的加利福尼亞時間下午5點之前收到，並且星期五是一個常規交易日）。如果公司總法律顧問打算進行交易，其事前審批通知必須交給公司的致富金融（臨時代碼）。通知必須提供個人姓名，股數，擬議交易的類型和日期以及個人經紀人的完整聯繫信息。如果，在通知公司總法律顧問（或致富金融（臨時代碼））後的24小時內，內部人員未收到公司總法律顧問（或致富金融（臨時代碼））的禁止交易的指示，他或她可以進行交易。對於按照交易計劃進行的交易，已制定有效交易計劃的內部人員不受此事前審批要求的約束。
F.個體有責任遵守政策無論UTStarcom是否向某人推薦了交易窗口，每個人都有個體責任遵守這個反內幕交易政策。在所有情況下，個人在進行UTStarcom證券交易時應行使適當判斷，並且認真考慮自己是否掌握了重要內幕信息的知識。 在做出投資ADSs的決定之前交易。即使個體在得知未公開的重要信息之前計劃進行該交易，並且即使個體可能會因爲等待而遭受經濟損失或放棄預期的利潤，某些時候個體可能需要放棄一項建議中的UTStarcom證券交易。
G.交易計劃/交易暫停。董事、高級管理人員和僱員可以選擇根據1934年修正後的《證券交易法》第10b5-1(c)條制定誠信的「交易計劃」來遵守本內幕交易政策（以下簡稱「交易所法案」）。所有交易計劃必須經總法律顧問批准，其將保留副本。除非交易計劃包含以下條款，否則不會得到批准：
(ii)尋求採納該計劃的人必須聲明，在採納該計劃的日期，他或她並不知曉任何重要的非公開信息。
(iii)該計劃必須規定或設定股份的購買或出售數量及日期，以及購買或出售股份的價格。例如，該計劃可能指示股票經紀人在接下來的每個月或每個季度按市場價格賣出一定數量的股票。根據《交易所法》第10b5-1(c)條，可以使用限價。
(iv)尋求採納該計劃的人必須確認，他或她不得與他或她的股票經紀人討論關於公司及其證券的任何重要非公開信息。
(v)尋求採納該計劃的人必須聲明他或她沒有進行，也不會進行任何與公司證券相關的對應或對沖交易或頭寸。
公司建議在計劃通過之前諮詢律師。公司還建議計劃中包含終止和修改條款。採用交易計劃的任何人必須按照計劃擬定的銷售進行，不得更改或偏離，並且不得額外出售公司的證券，除非計劃中另有規定。
如果董事會在徵求法律顧問意見後認爲禁止進行這些交易有利於公司最好的利益，公司有權禁止在其證券中進行所有交易，即使是根據現有的交易計劃。公司也保留拒絕任何交易計劃的權利。
H.關於其他公司的內幕消息。本政策和此處描述的準則也適用於與ut斯達康的其他業務合作伙伴（包括客戶、供應商和供應商）有關的重要非公開信息，特別是當該信息是在與ut斯達康的僱傭關係、服務關係或代表其進行的其他服務中獲得時。如果利用關於ut斯達康的業務合作伙伴的內幕消息進行交易，則可能面臨民事和刑事處罰，以及紀律處分，包括僱傭終止。每個人都應該對ut斯達康的業務合作伙伴的重要非公開信息給予與直接相關的ut斯達康信息相同的關注。
I.「交易」的定義。交易”包括開放市場的買賣，包括股票期權的「當日賣出」或「無現金行使」以及員工股票購買計劃（「ESPP」）股票的銷售。作爲市場「限價」訂單而發生的交易，受到該政策和內幕交易禁令的限制。因此，「限價」訂單應受限於允許交易的時間窗口，並且如果員工獲悉內幕信息，則應立即取消。開放市場的買賣包括「當日賣出」或「無現金行使」股票期權以及員工股票購買計劃（「ESPP」）股票的銷售。作爲市場「限價」訂單而發生的交易，受到該政策和內幕交易禁令的限制。因此，「限價」訂單應受限於允許交易的時間窗口，並且如果員工獲悉內幕信息，則應立即取消。
「交易」不包括以下內容：
(i)將股份贈與他人（贈與方不保留股份的經濟利益）；
(ii)通過任何ut斯達康股權計劃以現金行使期權;
(iii)爲了支付限制性股票授予或限制性股票單位發放後，根據預定日期發放，而產生的對應稅款稅款義務而出售普通股，但僅限於支付稅款義務的金額。
J.禁止交易衍生證券ut斯達康的董事會成員、高管、員工、顧問或其他相關人員不得在與ut斯達康證券未來價格有關的任何利益或頭寸上進行交易，如看跌、看漲、開空銷售或使用ut斯達康股票作爲按金貸款的抵押品。
K.諮詢請將與政策中討論的任何事項有關的問題直接向總顧問提出。
L.政策變更ut斯達康可能會不時修改其內幕交易政策，並將通知所有員工和顧問有關這些變更。當您進行任何交易時，您同意遵守生效的內幕交易政策。
確認
本人特此確認收到隨附的UTStarcom Holdings Corp.內幕交易政策，並已閱讀並同意遵守該政策的條款和條件。本人理解違反內幕交易或泄密法律法規可能會使本人面臨嚴重的民事和/或刑事處罰，並且違反內幕交易政策的條款可能會導致UTStarcom Holdings Corp.對本人進行紀律處理，包括因故終止僱傭關係。
請簽名並歸還給人力資源部。
