2023 年第三季度業績投資者補充材料 Luna Innovations Incorporated © 2023 年 11 月 1 日
根據1995年《私人證券訴訟改革法》發表的安全港安全港聲明本演示文稿包括構成 「前瞻性陳述」 的信息，這些陳述是根據1995年《私人證券訴訟改革法》的安全港條款作出的，涉及風險和不確定性。這些陳述包括公司對其技術和產品能力、市場增長和市場地位、銷售勝利、收入增長、客戶活動、參與度和前景、經常性銷售、利潤率和公司未來財務業績的預期，包括指導。管理層提醒讀者，這些前瞻性陳述只是預測，受許多已知和未知的風險和不確定性的影響，由於多種因素，公司的實際業績、業績和/或成就可能與這些前瞻性陳述所表達或暗示的未來業績、業績和/或成就存在重大差異。這些因素包括但不限於客戶關係、對公司產品和服務的需求未能達到預期、未能打入目標市場或這些市場的增長和擴張、技術、運營和戰略挑戰、收購整合、全球供應鏈問題、地緣政治和經濟因素以及公司定期報告和向美國證券交易委員會（「SEC」）提交的其他文件中提出的風險和不確定性。此類文件可在美國證券交易委員會的網站sec.gov和該公司的網站www.lunainc.com上查閱。本演示文稿中的陳述基於截至本演示之日，即2023年11月14日Luna獲得的信息，除非法律要求，否則Luna沒有義務在本演示之日之後更新任何前瞻性陳述。調整後的財務指標除了美國公認會計准則財務信息外，本報告還包括調整後的息稅折舊攤銷前利潤和調整後每股收益，它們是非公認會計准則的財務指標。這些非公認會計准則財務指標是對根據美國公認會計原則編制的財務業績指標的補充，不能替代或優於這些衡量標準。淨收益與調整後息稅折舊攤銷前利潤的對賬以及淨收益與調整後每股收益的對賬包含在本報告附錄中。露娜創新公司 © 2
演講嘉賓 Luna Innovations Incorporated © 3 Scott Graeff 總裁兼首席執行官布萊恩·索勒首席技術官兼企業發展執行副總裁喬治·戈麥斯-昆特羅首席財務官兼財務執行副總裁
爲什麼是露娜？我們的投資論點 Luna Innovations Incorporated © 4 利用光纖實現未來專有測量技術，提供無與倫比的分辨率、精度和速度組合來自大型成長市場的客戶：基礎設施、能源、國防、通信、汽車和航空航天與能源、基礎設施、運輸、通信等領域的宏觀趨勢保持一致擁有或許可的700多項專利具有吸引力的資本部署，爲所有投資提供資金；嚴格的併購槓桿：可擴展平台，流程和人員到位
FY2023 第三季度業績 Luna 創新公司 © 5
2023年第三季度：關鍵財務業績 • 收入3,070萬美元；同比增長5％ • 毛利率爲57％，去年同期爲58％ • 淨收入爲50萬美元，而去年淨收入爲120萬美元 • 調整後的 EBITDA1 爲420萬美元，去年同期爲450萬美元 • 調整後的每股收益1爲0.07美元，而去年同期爲0.09美元 Luna Innovations Incorporated © 6 1Adj EPS 而息稅折舊攤銷前利潤是非公認會計准則的衡量標準。本演示文稿附錄中包含可比公認會計准則指標與非公認會計准則指標的對賬。
2023 年第三季度及近期亮點 • 任命喬治·戈麥斯-昆特羅爲首席財務官 • 獲得部署在有史以來最大的光纖監測解決方案上的系統的多年服務合同 • 確保向美國地震實驗室和美國政府多次銷售地震監測 DAS 儀器 • 從阿聯酋最大的能源公司獲得超過 150 萬美元的管道監測 DAS 和 DTS 系統新訂單 • 與其中一家公司續訂了基礎設施監測全球供應合作協議世界上最大的跨國企業集團 • 成功爲猶他州交通部部署了基於光纖傳感的交通監控 Luna Innovations Innovations Incorporated © 7 1Adj 每股收益和息稅折舊攤銷前利潤是非公認會計准則的衡量標準。本演示文稿附錄中包含可比公認會計准則指標與非公認會計准則指標的對賬。
收入是由強勁的有機增長推動的，輔之以高效的併購 Luna Innovations Incorporated © 8 1業績不包括露娜實驗室收入1（百萬）2023年預期：1.2億美元至1.25億美元
我們已經實現了穩健的息稅折舊攤銷前利潤，同時內部爲許多計劃提供了資金Luna Innovations Incorporated © 9 1Results不包括露娜實驗室2調整後的息稅折舊攤銷前利潤是非公認會計准則指標。本演示文稿中包含可比公認會計准則指標與非公認會計准則指標的對賬。23 財年指導方針：經調整後 EBITDA1，1400 萬美元至 1800 萬美元，2（百萬）
資產負債表 • 2023年9月30日的資產負債表：— 1.651億美元的總資產或600萬美元的現金及現金等價物或6,520萬美元的營運資金 • 未償債務總額爲3190萬美元 Luna Innovations Incorporated © 10
2023 年指南1 Luna Innovations Incorporated © 11 全年總收入1.2億美元至1.25億美元全年調整後息稅折舊攤銷前利潤1400萬美元至1800萬美元 1 上述展望不包括任何未來的收購、資產剝離或意外事件...
附錄 Luna 創新公司 © 12
淨收入/（虧損）與調整後息稅折舊攤銷前利潤的對賬 Luna Innovations Incorporated © 13 AP PE N D IX 1 其他非經常性費用主要包括設施整合、一次性保險免賠額等（以千計）截至2023年9月30日的九個月 2022年2023年2022年息稅折舊攤銷前利潤和調整後息稅折舊攤銷前利潤（未經審計）（未經審計）淨收入/（虧損）461 美元 1,196 美元（虧損）461 美元 1,196 美元（損失）977) 8,426美元來自已終止業務的淨收入/（虧損）— 28（1,038）11,543 來自持續經營業務的淨收入/（虧損）461 1,168（1,939）（3,117）利息支出，淨額 613 218 1,566 442 投資收益——所得稅支出/（收益）193 165（527）折舊和攤銷 1,353 1,299 4,092 3,993 息稅折舊攤銷前利潤 2,620 2,850 2,996 791 基於股份的薪酬 1,046 1,027 3,219 3,027 整合和交易費用 59 184 308 2,184 庫存增值攤銷 — — 134 391 其他非經常性利息費用 (1) 447 349 1,236 1,057 調整後的息稅折舊攤銷前利潤 4,172 美元 4,544 美元 7,759 美元 7,450 美元 7,450 美元
淨收入/（虧損）與調整後每股收益的對賬 Luna Innovations Incorporated © 14 AP PE N D IX 1 其他非經常性費用主要包括設施整合、保險一次性免賠額等（以千計）截至2023年9月30日的三個月，截至2023年9月30日的九個月 2023 2022年淨（虧損）/收入與調整後每股收益（未經審計）（未經審計）的對賬淨收益/（虧損）461 美元 1,196 美元（2,96美元）8,426美元來自已終止業務的淨收入/（虧損）— 28（1,038）11,543 來自持續經營業務的淨收入/（虧損）461 1,168（1,939）（3,117）) 基於股份的薪酬 1,046 1,027 3,219 3,027 整合和交易費用 59 184 308 2,184 無形資產攤銷 929 988 2,839 2,793 庫存增值攤銷 — 134 — 391 其他非經常性費用 (1) 447 349 1,236 1,057 所得稅對調整的影響 (620) (671) (1,901) (2,363) 調整後來自持續經營的收入 $2,322 美元 3,179 美元 3,762 美元 3,972 美元調整後每股收益 0.07 美元 0.09 美元 0.11 美元 0.12 調整後加權平均股數：攤薄 35,219 34,105 33,632 32,492 Luna I novations Incorporated ©
歷史季度業績 Luna Innovations Incorporated © 15 AP PE N D IX（以千計）截至2022年9月30日的三個月 2023 年 3 月 31 日 2023 年 6 月 30 日 2023 年 9 月 30 日收入 29,153 美元 31,702 美元 25,045 美元 29,164 美元 30,703 收入成本 12,234 12,072 12,299 13,074 毛利 16,919 19,335 14,974 14,974 73 16,865 17,629 毛利率 58% 61% 60% 58% 57% 運營費用：銷售、一般和管理費用 12,065 13,292 13,207 13,279 12,770 研究、開發和工程 2,204 2,853 2,817 2,722 2,719 無形資產攤銷資產 988 1,238 992 918 929 整合和交易相關費用 184 488 89 160 59 總運營費用 15,441 17,871 17,105 17,079 16,477 16,477 營業收入/（虧損）1,478 美元 1,464 美元 (2,132) 美元 (214) 1,152 美元