最新盈利预测明细如下：海通國際證券集團有限公司Weimin Yu,Tongxin Yang,Haofei Chen近期對迪普科技進行研究併發布了研究報告《網絡安全需求增加，淨利潤實現穩步增長》，本報告對迪普科技給出增持評級，認爲其目標價位爲20.80元，當前股價爲19.66元，預期上漲幅度爲5.8%。
迪普科技(300768)
投資要點：
前三季度營收與歸母淨利潤穩步增長。公司前三季度營收8.19億元，+13.78%，歸母淨利潤0.92億元，+37.73%，扣非後歸母淨利潤0.81億元，+33.3%；毛利率67.23%，-1.1pct，淨利率11.28%，+1.96pct。
第三季度單季度歸母淨利潤大幅增長。Q3營收3.17億元，+14.01%，歸母淨利潤0.40億元，+45.76%，扣非後歸母淨利潤0.35億元，+34.59%；毛利率65.14%，-4.54pct，淨利率12.73%，+2.77pct。
安全產品廣泛應用於各行各業。抗DDoS產品及解決方案已經廣泛應用於政府、運營商、金融等關鍵信息基礎設施行業，並結合不同行業的實際需求完成了行業場景化的定製與實踐，根據IDC2023年數據，公司硬件抗DDoS產品的市場佔有率位居國內市場排名第三。
網絡及應用交付產品性能突出。推出「自安全光網絡解決方案」，盒式單機突破300G，框式最高整機可達800G吞吐性能，處於業內領先地位，2024Q1負載均衡產品在中國應用交付市場份額排名第二。
AI提供數據安全支撐。提供映射於IPDRR框架的關鍵控制措施的量化指標，採用基於AI驅動的數據安全自動化工具與平台，提供數據安全支撐。
電力業務穩健拓展。與國家電網、南方電網及各大發電集團建立了長久緊密的合作，國產應用交付產品已規模部署於國家電網總部數據中心及網省。
費用率持續優化。24Q3銷售、管理、財務、研發費用率分別36.68%、3.63%、-3.85%、23.36%，分別同比-1.97pct、+0.11pct、+0.40pct、-1.82pct。
盈利預測與投資建議。我們預計2024-2026年公司營收分別爲12.22億元、14.58億元、17.28億元（24-25年原預測爲14.57億元、18.89億元），歸母淨利潤分別爲1.63億元、2.07億元、2.63億元（24-25年原預測爲2.94億元和3.90億元），對應EPS分別爲0.25元、0.32元、0.41元（24-25年原預測爲0.46元和0.61元）。參考可比公司估值，給予2025年PE65x對應目標價20.80元（原爲19.62元，23年PE55x，+6%），給予「優於大市」評級。我們認爲，AI、數據要素髮展帶來的龐大的數據傳輸量將會帶動網絡安全的需求增加，同時也對網絡安全技術提出更高的要求，公司作爲在網絡安全硬件技術領域與網絡安全AI領域的頭部企業，有望深度受益。
風險提示。行業競爭加劇，市場需求不及預期。
證券之星數據中心根據近三年發佈的研報數據計算，中泰證券蘇儀研究員團隊對該股研究較爲深入，近三年預測準確度均值爲59.55%，其預測2024年度歸屬淨利潤爲盈利1.49億，根據現價換算的預測PE爲85.48。
最新盈利預測明細如下：
該股最近90天內共有5家機構給出評級，買入評級3家，增持評級2家；過去90天內機構目標均價爲22.48。
以上內容爲證券之星據公開信息整理，由智能算法生成，不構成投資建議。
