金吾財訊 | 中信證券表示，當前科技產業投資首選互聯網、軟件、智能汽車。9月24日以來，政策組合拳使得市場情緒顯着轉暖。該行認爲，科技產業是後續攻守兼備的投資板塊：一)政策預期轉暖，科技板塊具有較強的估值彈性；二)數據產業等政策逐漸落地，有望提振AI相關公司未來的業績彈性及營收預期；三)科技板塊長期受益於AI驅動的生產力提升，美國數據智能產業鏈成功經驗值得中國借鑑，打開TAM空間；四)聯儲減息預期有助全球軟件、互聯網等行業流動性改善、估值提升。
該行堅定看好整個科技板塊作爲後續加倉方向，建議重點關注互聯網、軟件、智能汽車(自動駕駛+電池產業鏈)的投資機遇。相關龍頭公司估值處於歷史低位、受益於AI和能源技術進步，疊加政策預期和流動性改善，有望表現出持續的估值彈性，中期盈利改善亦值得期待。重點關注：騰訊(00700)、阿里巴巴(09988)、金蝶國際(00268)等。