8月27日，保利發展獲中銀證券買入評級，近一個月保利發展獲得11份研報關注。
研報預計公司2024-2026年營業收入分別爲3379/3441/3435億元，同比增速分別爲-1%/-2%/2%；歸母淨利潤分別爲107/111/122億元，同比增速分別爲-11%/4%/10%；對應EPS分別爲0.90/0.93/1.02元。當前股價對應的PE分別爲9.0X/8.6X/7.9X。中銀證券認爲，作爲基本面較好的央企，行業領先的地位將進一步鞏固，同時也將持續受益於寬鬆政策及行業格局優化。我們預計公司2024-2026年歸母淨利潤分別爲107/111/122億元，同比增速分別爲-11%/4%/10%；對應EPS爲0.90/0.93/1.02元。當前股價對應的PE爲9.0X/8.6X/7.9X，考慮到公司融資較爲通暢、銷售規模仍居行業第一，屬於安全穩健的央企，我們仍然維持「買入」評級。。
風險提示：銷售與結算不及預期；房地產調控超預期收緊；融資收緊；多元業務發展不及預期。