7月22日,电连技术获国联证券买入评级,近一个月电连技术获得4份研报关注。
研报预计电连技术2024-2026年营业收入分别为42.3/52.7/64.2亿元,同比增速分别为35%/25%/22%,归母净利润分别为6.4/8.3/10.4亿元,同比增速分别为80%/29%/25%。研报认为,汽车与消费电子共振,2024年H1业绩保持高增长。随着收入规模扩大,公司主要产品精密制造工艺平台化优势显现,自动化效率持续提升。叠加公司运营效能持续提升,生产成本控制良好,2024年H1公司主要产品毛利率同比向上,盈利能力提升驱动业绩高增长。高阶智驾进程加速,高速高频连接器需求旺盛,公司汽车业务有望持续受益。
风险提示:汽车销量不及预期;消费电子复苏不及预期;汽车连接器客户开拓不及预期;高级别智能驾驶落地不及预期。