7月12日,比亞迪獲得民生證券維持“推薦”評級,近一個月比亞迪獲得10份研報關注。
研報預計預計2024-2026年營收爲8,336.0/10,003.3/11,603.8億元,歸母淨利潤398.1/511.8/636.1億元,對應2024年7月11日253.06元/股收盤價,PE分別爲18/14/12倍,維持“推薦”評級。研報認爲,比亞迪的規模化、高端化、全球化、智能化多重成長向上,我們看好公司規模化、全球化、高端化、智能化,多重向上正當時。同時,看好公司的海外競爭力提升,如海外建廠、自建船隊和渠道佈局。對東南亞/南美洲/中西亞/大洋洲/西歐等海外市場的佈局也表現出了公司全球化的戰略意圖。
風險提示:車市下行風險,銷量不及預期,行業競爭加劇,出海不及預期。