下半年英偉達新一代Blackwell GB200服務器以及WoA AI賦能筆電,陸續於第三季進入量產出貨階段,預計帶動高容值多層陶瓷電容器(MLCC)出貨量攀升,進一步推升MLCC平均售價。
根據集邦諮詢最新研究顯示,下半年英偉達新一代Blackwell GB200服務器以及WoA AI賦能筆電,陸續於第三季進入量產出貨階段,將推升原始設計製造商(ODMs)備貨動能逐月增溫,預計帶動高容值多層陶瓷電容器(MLCC)出貨量攀升,進一步推升MLCC平均售價。
有“工業大米”之稱的MLCC(片式多層陶瓷電容器)是重要電子元器件,更是電子信息產業的基石。每年全球需求量約1000億人民幣。AI終端升級也帶動被動元器件的升級。人工智能領域的迅速增長,包括AI服務器、AIPC和AI手機等的普及,爲MLCC市場帶來了新的增長點。首先,每臺AIPC平均較傳統PC的積層陶瓷電容用量激增八成;AI服務器的積層陶瓷電容用量高達三、四千顆,較一般服務器大增一倍以上。其次,具備AI計算能力的手機的出現,有望在未來引發一波換機潮,進一步推動MLCC需求的增長。此外,芯片算力的不斷提升也增加了對存儲的需求,爲MLCC市場提供了更多的發展機會。民生證券指出,TrendForce預計,第二季MLCC出貨量將季增6.8%,達到12,345億顆,同時帶動營收小幅增長。MLCC行業正在逐步復甦,高端產品的持續放量,行業的景氣度將帶動各企業稼動率的提高,從而促進業績的持續增長。
據財聯社主題庫顯示,相關上市公司中:
潔美科技表示,MLCC離型膜技術壁壘高,公司離型膜2018年投產之後快速完成了低端MLCC離型膜的國產化,部分離型膜已經實現原材料BOPET膜自制,中端離型膜也已經開始逐步導入客戶。
鴻遠電子是國內高可靠領域MLCC主要的生產廠家之一,在產業鏈、技術研發能力、生產能力、核心客戶資源、客戶服務等方面具有明顯的行業優勢地位。