5月30日，長盛軸承獲東方財富證券增持評級，近一個月長盛軸承獲得2份研報關注。
研報預計2023年公司實現營業收入11.05億元，同比增長3.2%；實現歸母淨利潤2.4億元，同比增長137.4%%；實現扣非後歸母淨利潤2.2億元，同比增長39.3%。公司2024年第一季度實現收入2.76億元，同比增長6.9%；實現歸母淨利潤0.52億元，同比增長1.3%；實現扣非後歸母淨利潤0.49億元，同比增長1.2%。預計2024-2026年公司營業收入分別爲12.42億元、14.24億元和16.76億元；歸母淨利潤分別爲2.92億元、3.55億元和4.37億元。我們給予增持評級。
研報認爲，2023年公司金屬塑料聚合物自潤滑卷制軸承實現收入3.66億元，同比增長9.0%，其中銷量同比增長6.6%，平均價格同比增長2.3%，毛利率則同比顯著回升7.5個百分點。展望2024年，在各類政策刺激下，地產新開工面積增速有望大幅收窄，疊加萬億特別國債，國內挖機銷量降幅有望大幅收窄。而出口方面，從全球範圍看我國企業海外市場份額仍有較大提升空間，2024年我國工程機械出口仍有望保持高水平。
風險提示：工程機械行業需求回暖不及預期；上游原材料價格大幅上漲；滑動軸承在汽車行業需求增長和滲透不及預期。