5月30日,雲天化獲群益證券買入評級,近一個月雲天化獲得1份研報關注。
研報預計預計公司2024/2025/2026年分別實現淨利潤46.7/49.6/52.9億元。研報認爲,國務院再提節能減排,且嚴控磷銨、黃磷新建產能,大力清退合成氨行業落後產能,預計將加速磷化工、合成氨行業產業格局優化。公司是國內磷礦和化肥產業龍頭企業,依託自身的磷礦、煤礦資源、高度自給的大型合成氨裝置優勢,一體化優勢明顯。此外,公司地處雲南,水電資源豐富,在能耗和能源價格上具備優勢。看好公司受益於產業格局優化,給予“買進”評級。
風險提示:1、公司產品價格不及預期;2、新產能釋放不及預期。