■サインポスト<3996>の業績動向
3. 財務の状況
財務面で見ると、2024年2月期末の資産合計は前期末比で205百万円増加して2,601百万円となった。主に現金及び預金が64百万円増加、売掛金が34百万円増加、契約資産が45百万円増加したほか、繰延税金資産を56百万円計上した。負債合計は同76百万円増加して1,055百万円となった。有利子負債残高(長短借入金及び社債の合計)が484百万円となり、同45百万円増加した。純資産合計は利益剰余金の増加などにより、同129百万円増加して1,545百万円となった。この結果、自己資本比率は同0.3ポイント上昇して59.4%となった。なお2024年2月29日付で、資本金の額及び利益準備金の額を減少して繰越利益剰余金への振替を行った。勘定科目間の振替処理であり、純資産の増減に対する影響はない。
また2023年12月には、(株)りそな銀行を総額引受人とする第5回無担保社債「SDGs推進私募債」(総額2億円)を発行した。りそな銀行へ支払う手数料の一部をSDGs関連団体に寄付することでSDGsの達成を支援するもので、今回が3回目の起債となる。長期固定資金の調達によって経営のレジリエンスを高めるとともに、持続可能な社会の実現に貢献する。営業キャッシュ・フローは小幅ながら4期ぶりにプラスに転じており、弊社では、財務の健全性について特に大きな懸念点はないと考えている。
(執筆:フィスコ客員アナリスト 水田雅展)
■Signpost的性能趨勢 <3996>
3.財務狀況
在財務方面,與上一財年末相比,2024/2財年末的總資產增加了2.05億日元,達到26.01億日元。主要是,現金和存款增加了6400萬日元,應收賬款增加了3,400萬日元,合同資產增加了4,500萬日元,遞延所得稅資產增加了5,600萬日元。總負債增加了7600萬日元,達到10.55億日元。計息債務餘額(長短貸款和公司債券的總和)爲4.84億日元,比同期增加了4,500萬日元。由於留存收益的增加等,總淨資產增加了1.29億日元至15.45億日元,結果,資本充足率較同期上升0.3個百分點至59.4%。此外,從2024/2月29日起,資本金額和利潤儲備金額減少並轉入結轉留存收益。這是一個賬戶之間的轉移過程,對淨資產的增加或減少沒有影響。
此外,在2023/12年度,以理索納銀行股份有限公司作爲總承銷商發行了第五次無抵押公司債券 “可持續發展目標促進私募債券”(總額2億日元)。將支付給Resona銀行的部分費用捐贈給可持續發展目標相關組織來支持可持續發展目標的實現,這是第三次發行債務。它通過購買長期固定資金增強管理彈性,爲實現可持續發展的社會做出貢獻。運營現金流很小,但在4個財年中首次轉爲正數,我們認爲對財務穩健性沒有任何重大擔憂。
(作者:FISCO客座分析師水田正史展覽)