总体而言，中概股仍然是中资机构们的心头好，尤其是拼多多來源：財聯社
①高瓴、高毅、景林和喜馬拉雅等中資私募機構在美股市場上最新調倉動作近日曝光； ②總體而言，中概股仍然是中資機構們的心頭好，尤其是拼多多，更是在高瓴、高毅和景林的頭部持倉中都榜上有名； ③不過，景林在第一季度大幅減持了110萬股拼多多，與高瓴和高毅的加倉舉動產生分歧。
美東時間本週三，美股絕大多數機構投資者已經完成季度末持倉數據披露。對於國內投資者來說，高瓴、高毅等中資私募機構的動向，尤其值得關注。
總體而言，中概股仍然是中資機構們的心頭好，尤其是拼多多$拼多多 (PDD.US)$，更是在高瓴、高毅和景林的頭部持倉中都榜上有名。不過，儘管拼多多仍然是景林的第二大持倉，但景林在第一季度大幅減持了110萬股拼多多，與高瓴和高毅的加倉舉動產生分歧。
隨着拼多多業績增長迅猛，推動股價也取得了亮眼表現。儘管拼多多第一季度跌超20%，但近一年來，拼多多股價累計漲幅仍高達120%。
高瓴：仍青睞中概科技股與生物醫藥
數據顯示，一季度高瓴旗下HHLR Advisors在美股市場持倉總市值爲46.04億美元，前十大重倉股爲拼多多、百濟神州、貝殼、傳奇生物、微軟、AMD、亞馬遜、賽富時、丹納赫、TAKE-TWO互動軟件，中概股市值佔比超過70%，佔據主導地位。
具體來看，科技依舊是高瓴的最主要投資邏輯，今年一季度HHLR Advisors增持了AMD、Meta、亞馬遜、台積電等“AI”受益股。
此外，生物醫藥也是高瓴的偏好領域。今年第一季度，高瓴大舉加倉了兩家初創生物醫藥公司——Kiniksa和ArriVent Biopharma。
高毅：上季度賣出的拼多多，這季度又買回來了
高毅在今年第一季度對其主要持倉股多數進行了加倉，其持倉市值也從前一季度的4.2億美元升至5.5億美元。
高毅今年第一季度似乎押注國內消費復甦，大幅加倉華住、百勝中國、拼多多等股票。同時，在特斯拉過去半年累計跌超30%的背景下，高毅選擇了大舉買入，似乎在押注特斯拉已經跌至底部。
值得一提的是，在去年第四季度，高毅減持了46.6萬股的拼多多倉位，而在今年第一季度，高毅又重新把上一季度賣出的拼多多買了回來：高毅第一季度加倉了48.8萬股拼多多，其持倉比重也升回至23.89%，穩坐其第一持倉股寶座。
景林：大幅減持拼多多
今年第一季度，景林持倉市值從上一季度的28億美元增加到32.3億美元，環比增幅約15%。在其前十大持倉中，仍以中概股佔多數，包括拼多多、網易、新東方等股票。
景林第一季度大舉加倉台積電、英偉達和Meta這三大“AI受益股”，同時新開倉阿里巴巴、京東、騰訊音樂等中概股。
不過，景林在第一季度大幅減持了拼多多110萬股，使得拼多多從其第一大持倉股降至第二大持倉股，而Meta躍升爲其第一大持倉股，在其持倉中佔比19.03%。此外，景林還在第一季度大幅減倉微軟，同時清倉了谷歌。
李錄已經連續三個季度沒有調倉舉措
作爲最知名的中國價值投資者，李錄的喜馬拉雅資本在今年第一季度依然沒有操作。這意味着李錄已經連續第三個季度在美股市場上沒有任何調倉動作。喜馬拉雅資本13F表上一次出現變化，還要追溯到去年第二季度清倉美光科技，增持華美銀行的操作。
截至今年第一季度末，喜馬拉雅資本的美股持倉只有六隻股票，分別是美國銀行、谷歌-A、谷歌-C、伯克希爾-B、華美和蘋果。
今年第一季度，這幾大重倉股均表現強勁：美國銀行第一季度上漲13.43%，谷歌-A和谷歌-C上漲8.04%，伯克希爾-B上漲17.91%，華美銀行上漲15.73%。唯獨蘋果股價表現遜色：第一季度累計下跌10.84%。
編輯/tolk
