5月8日,隆基綠能獲信達證券買入評級,近一個月隆基綠能獲得4份研報關注。
研報預計隆基綠能2024-2026年營收分別是996.69、1155.29、1422.67億元,同比增長-23.0%、15.9%、23.1%;歸母淨利潤分別是41.52、73.36、110.72億元,同比增長-61.4%、76.7%和50.9%。當前股價對應2024-2026年PE分別爲34.26、19.39、12.85倍。研報認爲,儘管2024Q1的業績受到壓力,但隆基綠能的長期優勢穩固,動力強勁。公司的硅片、組件雙龍頭地位穩固,全球化產能佈局優勢明顯,硅片出貨量和組件出貨量都有顯著增長。差異化產品領導市場,技術突破電池效率再創記錄,並且公司正在推動數字化轉型升級製造能力,氫能業務引領行業。
風險提示:光伏需求不及預期、光伏產品價格持續下跌風險、競爭格局惡化、國際貿易風險等。